Raport

IPOPEMA Securities S.A.

Sprawozdanie

finansowe

za rok zakończony dnia

31 grudnia 2020 roku

Warszawa, dnia 29 marca 2021 roku

Sprawozdanie finansowe IPOPEMA Securities S.A. za rok 2020

Wybrane dane finansowe

w tys. zł

w tys. EUR

2020 r.

2019 r.

2020 r.

2019 r.

Przychody z działalności podstawowej

55 667

33 390

12 442

7 762

Koszty działalności podstawowej

41 461

32 806

9 267

7 626

Wynik z działalności podstawowej

14 206

584

3 175

136

Wynik z działalności operacyjnej

13 836

1 894

3 092

440

Wynik brutto

14 266

3 189

Wynik netto

11 326

213

2 531

Wynik netto na jedną akcję zwykłą (średnia ważona)

– w zł / EUR

0,38

0,01

0,08

0,00

Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej

234 436

21 324

52 397

4 957

Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej

611

- 781

137

- 182

Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej

9 071

- 9 701

2 027

- 2 255

Razem przepływy pieniężne

244 118

10 842

54 561

2 520

Wybrane dane finansowe

w tys. zł

w tys. EUR

31.12.2020

31.12.2019

31.12.2020

31.12.2019

Aktywa razem

494 270

207 097

107 105

48 631

Zobowiązania krótkoterminowe

415 203

146 669

89 972

34 441

Kapitały własne

67 789

56 533

14 689

13 275

Liczba akcji – w szt.

29 937 836

Wartość księgowa na jedną akcję (w zł / EUR)

2,26

1,89

0,49

0,44

Poszczególne pozycje wybranych danych finansowych przeliczone zostały na EUR przy zastosowaniu

następujących kursów:

• Dla pozycji rachunku zysków i strat oraz przepływów pieniężnych:

Kurs średni, liczony jako średnia arytmetyczna kursów obowiązujących na ostatni

dzień każdego miesiąca w danym okresie

2020

2019

EUR

4,4742

4,3018

• Dla bilansu:

Kurs obowiązujący na dzień

31.12.2020

31.12.2019

EUR

4,6148

4,2585

• Najwyższy i najniższy kurs EUR w okresie:

EUR

2020

2019

Minimalny kurs

4,2279

4,2406

Maksymalny kurs

4,6330

4,3891

Sprawozdanie finansowe IPOPEMA Securities S.A. za rok 2020

Wprowadzenie do sprawozdania

finansowego

Informacje o Spółce

Spółka została zawiązana w dniu 2 marca 2005 roku (pod nazwą Dom Maklerski IPOPEMA S.A.), zgodnie z Aktem

Notarialnym – Repertorium A nr 2640/2005, zawierającym także statut Spółki, sporządzonym przez Janusza

Rudnickiego, notariusza Kancelarii Notarialnej w Warszawie przy ulicy Marszałkowskiej 55/73 lokal 33. Zgodnie

z wyżej wymienionym statutem Spółka została zawiązana na czas nieoznaczony.

Siedziba Spółki mieści się w Warszawie przy ul. Próżnej 9.

Postanowieniem Sądu Rejonowego dla M. St. Warszawy w Warszawie, XIX (obecnie XII) Wydział Gospodarczy

Krajowego Rejestru Sądowego, w dniu 22 marca 2005 roku Spółka została wpisana do Krajowego Rejestru

Sądowego – Rejestru Przedsiębiorców pod numerem KRS 0000230737.

Spółce nadano numer statystyczny REGON 140086881.

Działalność maklerska prowadzona jest przez Spółkę w oparciu o zezwolenie Komisji Papierów Wartościowych

i Giełd (obecnie Komisja Nadzoru Finansowego – dalej „KNF”) udzielone 30 czerwca 2005 r., a także dodatkowe

wymagane w okresie późniejszym w związku ze zmianą przepisów. Obecnie Spółka posiada zezwolenie na

wykonywanie większości określonych w ustawie o obrocie papierami wartościowymi czynności klasyfikowanych

jako działalność maklerska, za wyjątkiem czynności wymienionych w art. 69 ust. 2 pkt 4) i 8), w art. 69 ust. 4 pkt 2)

i 8) oraz w art. 69a ust. 1 ww. ustawy.

Podstawowym przedmiotem działalności Spółki jest działalność maklerska oraz doradztwo w zakresie prowadzenia

działalności gospodarczej i zarządzania.

Wszystkie akcje Spółki wyemitowane do dnia publikacji niniejszego sprawozdania (w łącznej liczbie 29.937.836) są

dopuszczone do obrotu na rynku regulowanym organizowanym przez Giełdę Papierów Wartościowych

w Warszawie S.A. i zostały wprowadzone do obrotu na rynku podstawowym. Dniem pierwszego notowania akcji

Spółki był 26 maja 2009 roku.

Założenie kontynuacji działalności gospodarczej

Sprawozdanie finansowe sporządzono przy założeniu kontynuowania działalności w dającej przewidzieć się

przyszłości, tj. w okresie 12 miesięcy po dniu bilansowym. Na dzień zatwierdzenia niniejszego sprawozdania

finansowego nie stwierdza się okoliczności wskazujących na zagrożenie kontynuowania działalności przez Spółkę,

na skutek zamierzonego lub przymusowego zaniechania bądź istotnego ograniczenia dotychczasowej działalności,

przez okres co najmniej 12 miesięcy od dnia bilansowego 31 grudnia 2020 roku.

Skład Zarządu oraz Rady Nadzorczej

W skład Zarządu Spółki na dzień sporządzenia niniejszego sprawozdania finansowego wchodzą:

Jacek Lewandowski – Prezes Zarządu,

Mirosław Borys – Wiceprezes Zarządu,

Mariusz Piskorski – Wiceprezes Zarządu,

Stanisław Waczkowski – Wiceprezes Zarządu.

W skład Rady Nadzorczej Spółki na dzień sporządzenia niniejszego sprawozdania finansowego

wchodzą:

Jacek Jonak – Przewodniczący Rady Nadzorczej,

Janusz Diemko – Sekretarz Rady Nadzorczej,

Michał Dobak – Członek Rady Nadzorczej,

Bogdan Kryca – Członek Rady Nadzorczej,

Ewa Radkowska-Świętoń – Członek Rady Nadzorczej.

W dniu 23 stycznia 2020 roku Zbigniew Mrowiec złożył rezygnację z pełnionej przez niego funkcji członka Rady

Nadzorczej, a w jego miejsce w tej samej dacie powołana została Ewa Radkowska-Świętoń.

W dniu 16 grudnia 2020 roku Michał Dobak złożył rezygnację z pełnionej przez niego funkcji członka Rady

Nadzorczej ze skutkiem na dzień najbliższego walnego zgromadzenia Spółki.

Sprawozdanie finansowe IPOPEMA Securities S.A. za rok 2020

Podstawa sporządzenia sprawozdania finansowego

Niniejsze sprawozdanie finansowe obejmuje okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2020 roku oraz zawiera dane

porównawcze za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2019 roku.

Sprawozdanie finansowe zostało sporządzone zgodnie z Polskimi Zasadami Rachunkowości („PZR”), zgodnie z:

• Ustawą o Rachunkowości z dnia 29 września 1994 roku – Dz. U. z 2021 roku, poz. 217 („Ustawa

o rachunkowości”);

• Rozporządzeniem Ministra Finansów z dnia 28 grudnia 2009 roku w sprawie szczególnych zasad

rachunkowości domów maklerskich – Dz. U. z 2017 roku, poz. 123;

• Rozporządzeniem Ministra Finansów z dnia 12 grudnia 2001 roku w sprawie szczegółowych zasad

uznawania, metody wyceny, zakresu ujawniania i sposobu prezentacji instrumentów finansowych - Dz. U.

z 2017 roku, poz. 277;

• Ustawą z dnia 29 lipca 2005 r. o obrocie instrumentami finansowymi – Dz. U. z 2021 roku, poz. 328

z późniejszymi zmianami;

• Rozporządzeniem Parlamentu Europejskiego i Rady (UE) nr 2017/2401 z dnia 12 grudnia 2017 roku

w sprawie wymogów ostrożnościowych dla instytucji kredytowych i firm inwestycyjnych, zmieniające

rozporządzenie (UE) nr 575/2013 (Dz. U. UE L 347.1 z 12 grudnia 2017 roku);

• Rozporządzeniem Ministra Finansów z dnia 5 października 2020 r. w sprawie zakresu informacji

wykazywanych w sprawozdaniach finansowych i skonsolidowanych sprawozdaniach finansowych,

wymaganych w prospekcie emisyjnym dla emitentów z siedzibą na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej,

dla których właściwe są polskie zasady rachunkowości – Dz. U. z 2020 roku, poz. 2000 („CRR”);

• Rozporządzeniem Ministra Finansów z dnia 29 marca 2018 r. w sprawie informacji bieżących i okresowych

przekazywanych przez emitentów papierów wartościowych oraz warunków uznawania za równoważne

informacji wymaganych przepisami prawa państwa niebędącego państwem członkowskim – Dz.U. z 2018

roku, poz. 757.

Identyfikacja sprawozdania

Wszystkie dane finansowe przedstawione w niniejszym sprawozdaniu finansowym prezentowane są w tysiącach

złotych polskich („tys. zł”).

Sprawozdanie finansowe zostało sporządzone zgodnie z zasadą kosztu historycznego, z wyjątkiem instrumentów

finansowych przeznaczonych do obrotu oraz części instrumentów dostępnych do sprzedaży, które wyceniane są

w wartości godziwej.

Informacje o jednostkach zależnych

Według stanu na dzień sporządzenia niniejszego sprawozdania finansowego Spółka jest jednostką dominującą

wobec następujących spółek:

• IPOPEMA Towarzystwo Funduszy Inwestycyjnych S.A. („IPOPEMA TFI”) z siedzibą w Warszawie – 100%

akcji w kapitale zakładowym;

• IPOPEMA Business Consulting Sp. z o.o. („IBC”) z siedzibą w Warszawie – 50,02% udziału w kapitale

zakładowym; pozostałe udziały w IBC są posiadaniu Elizy Łoś-Strychowskiej i Tomasza Roweckiego

(członkowie Zarządu IBC);

• IPOPEMA Financial Advisory Sp. z o.o. („IFA”) z siedzibą w Warszawie – 100% udziałów w IFA;

• IPOPEMA Financial Advisory Sp. z o.o. spółka komandytowa („IFA SK”) z siedzibą w Warszawie –

wspólnikami IFA SK są Spółka i Jarosław Błaszczak jako komandytariusze oraz IFA jako

komplementariusz. Spółka odpowiada za zobowiązania IFA SK wobec wierzycieli do wysokości 7.750 zł,

a jej udział w przychodach IFA SK wynosi 77% (IFA posiada 1% udziału w przychodach IFA SK);

• MUSCARI Capital Sp. z o.o. („MUSCARI”) z siedzibą w Warszawie – Spółka posiada 100% udziałów

w MUSCARI (poprzednia nazwa spółki brzmiała Grupa Finanset Sp. z o.o.).

Spółka dominująca oraz spółki zależne tworzą Grupę Kapitałową IPOPEMA Securities S.A. („Grupa Kapitałowa

IPOPEMA”, „Grupa Kapitałowa”). IFA oraz MUSCARI zostały wyłączone z konsolidacji z uwagi na nieistotność

danych finansowych, zgodnie z art. 58 ust. 1 Ustawy o rachunkowości.

IPOPEMA Towarzystwo Funduszy Inwestycyjnych S.A. („IPOPEMA TFI”) została zawiązana w 2007 roku i działa

na podstawie zezwolenia KNF z dnia 13 września 2007 r. Przedmiotem jej działalności jest (i) prowadzenie

towarzystwa funduszy inwestycyjnych oraz tworzenie i zarządzanie funduszami inwestycyjnymi, (ii) zarządzanie

Sprawozdanie finansowe IPOPEMA Securities S.A. za rok 2020

cudzym pakietem papierów wartościowych na zlecenie, (iii) doradztwo w zakresie obrotu papierami wartościowymi,

(iv) pośrednictwo w zbywaniu i odkupywaniu jednostek uczestnictwa funduszy inwestycyjnych, (v) pełnienie funkcji

przedstawiciela funduszy zagranicznych. Na dzień 31 grudnia 2020 r. kapitał zakładowy IPOPEMA TFI wynosił

10.599.441,00 zł i dzieli się na 3.533.147 akcji imiennych, a w skład jej Zarządu wchodziły osoby z wieloletnią

praktyką rynkową oraz doświadczeniem na rynku finansowym, w tym m.in. w zakresie zarządzania aktywami oraz

tworzenia funduszy inwestycyjnych: Jarosław Wikaliński – Prezes Zarządu oraz Katarzyna Westfeld i Paweł

Jackowski – Członkowie Zarządu. IPOPEMA Securities S.A. posiada 100% akcji i głosów na Walnym

Zgromadzeniu IPOPEMA TFI.

IPOPEMA Business Consulting Sp. z o.o. („IPOPEMA BC”, „IBC”) została zawiązana w 2008 roku. Jej kapitał

zakładowy wynosi 100.050 zł i dzieli się na 2.001 udziałów, z czego 1.001 jest własnością IPOPEMA Securities

S.A., a pozostałe 1.000 udziałów należy w równych częściach do jej partnerów – Elizy Łoś-Strychowskiej i Tomasza

Roweckiego, stanowiących Zarząd IPOPEMA BC. Przedmiotem działalności IBC jest (i) pozostałe doradztwo

w zakresie prowadzenia działalności gospodarczej i zarządzania, (ii) działalność związana z zarządzaniem

urządzeniami informatycznymi, (iii) działalność związana z doradztwem w zakresie informatyki, (iv) działalność

związana z oprogramowaniem, (v) sprzedaż hurtowa komputerów, urządzeń peryferyjnych i oprogramowania.

IPOPEMA Financial Advisory Sp. z o.o. („IFA”) została zawiązana w 2011 roku. Jej kapitał zakładowy wynosi 5.000

zł i dzieli się na 100 udziałów, a w skład jej Zarządu wchodzi Jarosław Błaszczak – Prezes Zarządu oraz Marcin

Kurowski – Członek Zarządu. Spółka posiada 100% udziałów w IFA.

IPOPEMA Financial Advisory Sp. z o.o. spółka komandytowa („IFA SK”) – w 2016 roku do rejestru przedsiębiorców

została wpisana IPOPEMA Financial Advisory spółka z ograniczoną odpowiedzialnością spółka komandytowa,

w której wspólnikami są Spółka i Jarosław Błaszczak jako komandytariusze oraz IFA jako komplementariusz.

Spółka odpowiada za zobowiązania IFA SK wobec wierzycieli do wysokości 7.750 zł, a jej udział w przychodach

IFA SK wynosi 77% (IFA posiada 1% udziału w przychodach IFA SK).

MUSCARI Capital Sp. z o.o. („MUSCARI”) – w dniu 16 marca 2020 roku Spółka nabyła 100% udziałów MUSCARI

(poprzednia nazwa spółki brzmiała Grupa Finanset Sp. z o.o.). Jej kapitał zakładowy wynosi 50 tys. zł i dzieli się na

1 tys. udziałów, a w skład jej Zarządu wchodzi Michał Czynszak – Prezes Zarządu oraz Arkadiusz Seta –

Wiceprezes Zarządu.

IFA oraz MUSCARI zostały wyłączone z konsolidacji z uwagi na nieistotność danych finansowych, zgodnie z art.

58 ust. 1 Ustawy o rachunkowości.

Sprawozdanie skonsolidowane sporządzane jest zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości

Finansowej.

Połączenie spółek

W okresach objętych niniejszym sprawozdaniem finansowym nie nastąpiło połączenie spółek, o którym mowa

w art. 44 b i art. 44 c Ustawy o rachunkowości.

Korekta błędu i korekty wynikające z zastrzeżeń w opiniach podmiotów

uprawnionych do badania

W niniejszym sprawozdaniu finansowym nie występują korekty błędu.

Przyjęte zasady rachunkowości, metody wyceny aktywów i pasywów

(w tym amortyzacji), pomiaru wyniku finansowego

1) Środki pieniężne i ekwiwalenty środków pieniężnych

Środki pieniężne i ekwiwalenty środków pieniężnych wykazane w bilansie obejmują środki pieniężne w banku

i w kasie oraz lokaty krótkoterminowe.

Saldo środków pieniężnych i ich ekwiwalentów wykazane w rachunku przepływów pieniężnych składa się

z określonych powyżej środków pieniężnych i ich ekwiwalentów.

Środki pieniężne wyceniane są według skorygowanej ceny nabycia.

2) Rzeczowe aktywa trwałe oraz wartości niematerialne i prawne

Środki trwałe oraz wartości niematerialne i prawne wyceniane są w cenie nabycia pomniejszonej o odpisy

amortyzacyjne oraz wszelkie odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości.

Koszty poniesione po dacie oddania środka trwałego do używania, takie jak koszty konserwacji i napraw, obciążają

rachunek zysków i strat w momencie ich poniesienia.

Sprawozdanie finansowe IPOPEMA Securities S.A. za rok 2020

Amortyzacja naliczana jest metodą liniową przez szacowany okres użytkowania danego składnika aktywów. Stawki

amortyzacji zastosowane przez Spółkę przedstawia poniższa tabela.

Typ

Stawki amortyzacyjne

Maszyny i urządzenia techniczne

10% - 20%

Urządzenia biurowe

20% - 44,50%

Komputery

20% - 30%

Budynki i lokale

14%

Wartości niematerialne i prawne

20% - 50%

Środki trwałe oraz wartości niematerialne i prawne o wartości początkowej nieprzekraczającej 10 tys. zł zalicza się

jednorazowo w koszty. Dopuszcza się jednak możliwość obejmowania ewidencją środków trwałych i wartości

niematerialnych i prawnych o wartości nieprzekraczającej 10 tys. zł, jeśli jest to uzasadnione potrzebami firmy.

Dana pozycja rzeczowych aktywów trwałych oraz wartości niematerialnych i prawnych może zostać usunięta

z bilansu po dokonaniu jej zbycia lub w przypadku, gdy nie są spodziewane żadne ekonomiczne korzyści

wynikające z dalszego użytkowania takiego składnika aktywów. Spółka przeprowadza analizę przesłanek utraty

wartości aktywów trwałych nie rzadziej niż raz w roku. Trwała utrata wartości zachodzi wtedy, gdy istnieje duże

prawdopodobieństwo, że kontrolowany przez jednostkę składnik aktywów nie przyniesie w przyszłości w znaczącej

części lub w całości przewidywanych korzyści ekonomicznych. Uzasadnia to dokonanie odpisu aktualizującego

doprowadzającego wartość składnika aktywów wynikającą z ksiąg rachunkowych do ceny sprzedaży netto, a w

przypadku jej braku – do ustalonej w inny sposób wartości godziwej. Wszelkie przychody i koszty wynikające

z usunięcia danego składnika aktywów z bilansu są ujmowane w rachunku zysków i strat w okresie, w którym

dokonano takiego usunięcia.

Wartość końcową, okres użytkowania oraz metodę amortyzacji składników aktywów weryfikuje się, i w razie

konieczności – koryguje, na koniec każdego roku obrotowego.

3) Należności

Należności krótkoterminowe

Należności krótkoterminowe obejmują ogół należności od klientów, należności od jednostek powiązanych,

należności od banków prowadzących działalność maklerską, innych domów maklerskich i towarowych domów

maklerskich z tytułu zawartych transakcji oraz całość lub część należności z innych tytułów niezaliczonych do

aktywów finansowych, które stają się wymagalne w ciągu 12 miesięcy od dnia bilansowego.

Należności wycenia się skorygowanej cenie nabycia, z zachowaniem zasady ostrożnej wyceny. Wartość należności

pomniejszana jest o odpisy aktualizujące, tworzone w oparciu o analizę ściągalności należności od poszczególnych

dłużników.

Odpis na należności oszacowywany jest w przypadku wzrostu ryzyka nieściągnięcia pełnej kwoty należności.

Spółka, biorąc pod uwagę specyfikę działalności, przyjęła następującą politykę przy ustalaniu odpisów na

należności przeterminowane:

- przeterminowanie do 6 miesięcy – bez odpisu,

- przeterminowanie od 6 miesięcy do 1 roku – odpis w wysokości 50% kwoty należności,

- przeterminowanie powyżej 1 roku - odpis w wysokości 100% kwoty należności.

Spółka dodatkowo może tworzyć odpisy na należności według indywidualnej oceny wierzytelności.

Odpisy na należności są dokonywane w ciężar pozostałych kosztów operacyjnych. Koszty związane z odpisaniem

należności w momencie potwierdzenia nieściągalności należności stanowią koszt uzyskania przychodu,

w pozostałych przypadkach nie stanowią kosztu uzyskania przychodu.

Należności krótkoterminowe od klientów, należności krótkoterminowe od banków prowadzących działalność

maklerską, innych domów maklerskich i towarowych domów maklerskich, zobowiązania krótkoterminowe wobec

klientów oraz zobowiązania krótkoterminowe wobec banków prowadzących działalność maklerską, innych domów

maklerskich i towarowych domów maklerskich

Należności krótkoterminowe od klientów, należności krótkoterminowe od banków prowadzących działalność

maklerską, innych domów maklerskich i towarowych domów maklerskich, zobowiązania krótkoterminowe wobec

klientów oraz zobowiązania krótkoterminowe wobec banków prowadzących działalność maklerską, innych domów

maklerskich i towarowych domów maklerskich powstają w związku z zawartymi transakcjami kupna i sprzedaży

papierów wartościowych, których rozrachunek w izbach rozrachunkowych jeszcze nie nastąpił ze względu na

obowiązujący tryb rozliczeń transakcji (T+2). W przypadku transakcji kupna zawartych na giełdach papierów

wartościowych, wykonanych na zlecenie klientów, których rachunki prowadzą banki depozytariusze, wykazywane

są zobowiązania krótkoterminowe wobec banków prowadzących działalność maklerską, innych domów

Sprawozdanie finansowe IPOPEMA Securities S.A. za rok 2020

maklerskich i towarowych domów maklerskich (stron transakcji rynkowych)* oraz należności krótkoterminowe od

klientów, dla których transakcje kupna zrealizowano. W przypadku transakcji sprzedaży zawartych na giełdach

papierów wartościowych, wykonanych na zlecenie klientów, których rachunki prowadzą banki depozytariusze,

wykazywane są należności krótkoterminowe od banków prowadzących działalność maklerską, innych domów

maklerskich i towarowych domów maklerskich (stron transakcji rynkowych)* oraz zobowiązania krótkoterminowe

wobec klientów, dla których transakcje sprzedaży zrealizowano.

* Zgodnie z art. 45h znowelizowanej ustawy o obrocie instrumentami finansowymi, w odniesieniu do transakcji zawartych na

GPW, KDPW CCP (podmiot rozliczający transakcje) wstąpił w prawa i obowiązki stron transakcji rynkowych.

Należności długoterminowe

Należności długoterminowe to należności, których termin wymagalności przypada w okresie dłuższym niż

12 miesięcy, licząc od dnia bilansowego.

4) Instrumenty finansowe

Instrumenty finansowe klasyfikuje się do następujących kategorii:

a) Aktywa finansowe

- aktywa finansowe przeznaczone do obrotu,

- pożyczki udzielone i należności własne,

- aktywa finansowe utrzymywane do terminu wymagalności,

- aktywa finansowe dostępne do sprzedaży.

b) Zobowiązania finansowe

- zobowiązania finansowe przeznaczone do obrotu,

- pozostałe zobowiązania finansowe.

Nabycie i sprzedaż instrumentów finansowych rozpoznawane jest na dzień dokonania transakcji. W momencie

początkowego ujęcia są one wyceniane po cenie nabycia, czyli w wartości godziwej wydanych / otrzymanych

środków pieniężnych, obejmującej koszty transakcji.

Składnik aktywów finansowych zostaje usunięty z bilansu, gdy Spółka traci kontrolę nad prawami umownymi

składającymi się na dany instrument finansowy; zazwyczaj ma to miejsce w przypadku sprzedaży instrumentu lub

gdy wszystkie przepływy środków pieniężnych przypisane danemu instrumentowi przechodzą na niezależną stronę

trzecią.

Aktywa i zobowiązania finansowe przeznaczone do obrotu

Aktywa i zobowiązania finansowe przeznaczone do obrotu to instrumenty finansowe nabyte na rachunek własny

w związku z zawartymi transakcjami i wyceniane w wartości godziwej uwzględniającej ich wartość rynkową na

dzień bilansowy.

Do aktywów finansowych przeznaczonych do obrotu Spółka zalicza akcje spółek notowanych na giełdzie papierów

wartościowych w Warszawie („GPW”) oraz instrument pochodny forward na walutę.

Aktywa finansowe wprowadzane są do ksiąg na dzień zawarcia kontraktu w cenie nabycia, to jest w wartości

godziwej poniesionych wydatków lub przekazanych w zamian innych składników majątkowych, zaś zobowiązania

finansowe wprowadzane są do ksiąg na dzień zawarcia kontraktu w wartości godziwej uzyskanej kwoty lub wartości

otrzymanych innych składników majątkowych.

Dla potrzeb wyceny Spółka uwzględnia giełdowe kursy zamknięcia poszczególnych instrumentów ogłaszane przez

GPW ostatniego dnia roboczego okresu, za jaki sporządzono sprawozdanie finansowe. Zmiany wartości

instrumentów przeznaczonych do obrotu uwzględniane są w przychodach lub kosztach z instrumentów

finansowych przeznaczonych do obrotu.

Spółka nie stosuje rachunkowości zabezpieczeń.

Pożyczki udzielone i należności własne

Do pożyczek udzielonych i należności własnych zalicza się, niezależnie od terminu wymagalności (zapłaty), aktywa

finansowe powstałe na skutek wydania bezpośrednio drugiej stronie środków pieniężnych. Pożyczki udzielone

i należności własne wycenia się w wysokości skorygowanej ceny nabycia oszacowanej za pomocą efektywnej stopy

procentowej. Należności o krótkim terminie wymagalności, dla których nie określono stopy procentowej, wycenia

się w kwocie wymaganej zapłaty, z zachowaniem zasady ostrożności. W Spółce do tej kategorii zalicza się głównie

lokaty bankowe, środki pieniężne oraz pożyczki udzielone. Do pozycji pożyczki udzielone Spółka klasyfikuje

pożyczki udzielone pracownikom i współpracownikom IPOPEMA Securities oraz ewentualne pożyczki udzielone

innym podmiotom.

Sprawozdanie finansowe IPOPEMA Securities S.A. za rok 2020

Aktywa finansowe dostępne do sprzedaży

Wszystkie pozostałe instrumenty finansowe są aktywami finansowymi dostępnymi do sprzedaży. Aktywa finansowe

dostępne do sprzedaży ujmowane są według wartości godziwej, bez potrącania kosztów transakcji,

z uwzględnieniem wartości rynkowej na dzień bilansowy. Do aktywów finansowych dostępnych do sprzedaży

zaklasyfikowane zostały jednostki uczestnictwa i obligacje oraz - zgodnie z rozporządzeniem w sprawie

szczegółowych zasad rachunkowości domów maklerskich - udziały i akcje w jednostkach podporządkowanych.

Jednostki uczestnictwa ujmowane są w wartości godziwej, ustalonej na podstawie ostatniej ogłaszanej przez

fundusz inwestycyjny wartości aktywów netto na jednostkę uczestnictwa. Skutki wyceny odnoszone są na kapitał

z aktualizacji wyceny.

Udziały i akcje w jednostkach zależnych wycenia się w cenie nabycia z uwzględnieniem odpisów z tytułu utraty

wartości.

Pozostałe zobowiązania finansowe

Do tej kategorii zaliczane są w Spółce głównie kredyty bankowe, w tym kredyty w rachunku bieżącym. Pozostałe

zobowiązania finansowe wyceniane są w skorygowanej cenie nabycia.

5) Utrata wartości instrumentów finansowych

Na każdy dzień bilansowy Spółka ocenia, czy istnieją obiektywne przesłanki utraty wartości składnika instrumentów

finansowych lub grupy instrumentów finansowych.

6) Rozliczenia międzyokresowe czynne

Krótkoterminowe

Koszty poniesione w bieżącym okresie sprawozdawczym, lecz dotyczące przyszłych okresów odnosi się

w krótkoterminowe rozliczenia międzyokresowe, o ile koszty te zostaną rozliczone w terminie 12 miesięcy od dnia

bilansowego.

Długoterminowe

Do długoterminowych rozliczeń międzyokresowych czynnych Spółka zalicza aktywa z tytułu odroczonego podatku

dochodowego oraz inne rozliczenia międzyokresowe, które rozliczone zostaną w okresie późniejszym niż 12

miesięcy licząc od dnia bilansowego.

Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego

Aktywa z tytułu podatku odroczonego ujmowane są w odniesieniu do wszystkich ujemnych różnic przejściowych,

w takiej wysokości, w jakiej jest prawdopodobne, że zostanie osiągnięty dochód do opodatkowania, który pozwoli

wykorzystać ww. różnice.

7) Zobowiązania

Zobowiązania krótkoterminowe

Zobowiązania krótkoterminowe to zobowiązania, których termin wymagalności przypada w okresie krótszym niż 12

miesięcy, licząc od dnia bilansowego. Zobowiązania krótkoterminowe obejmują ogół zobowiązań wobec klientów,

zobowiązań wobec jednostek powiązanych, zobowiązań wobec banków prowadzących działalność maklerską,

innych domów maklerskich i towarowych domów maklerskich z tytułu zawartych transakcji, zobowiązań wobec

Krajowego Depozytu i giełdowych izb rozrachunkowych, zobowiązań wobec podmiotów prowadzących regulowane

rynki papierów wartościowych i zobowiązań z tytułu kredytów oraz innych zobowiązań niezaklasyfikowanych jako

zobowiązania długoterminowe, rozliczenia międzyokresowe ani rezerwy na zobowiązania.

Zobowiązania wycenia się w skorygowanej cenie nabycia. Informację o rozpoznaniu zobowiązań

krótkoterminowych z tytułu zawartych transakcji zaprezentowano powyżej w opisie dotyczącym należności

krótkoterminowych.

Zobowiązania długoterminowe

Zobowiązania długoterminowe to zobowiązania, których termin spłaty przypada w okresie dłuższym niż 12

miesięcy, licząc od dnia bilansowego.

Sprawozdanie finansowe IPOPEMA Securities S.A. za rok 2020

8) Rezerwy i rozliczenia międzyokresowe bierne

Rozliczenia międzyokresowe bierne

Przypadające na dany okres, lecz nieponiesione jeszcze koszty obejmuje się biernymi rozliczeniami

międzyokresowymi i prezentuje się w zobowiązaniach krótkoterminowych.

Rezerwy obejmują:

a) rezerwę z tytułu odroczonego podatku dochodowego,

b) pozostałe rezerwy.

Rezerwa z tytułu odroczonego podatku dochodowego

Rezerwa z tytułu odroczonego podatku dochodowego ujmowana jest w odniesieniu do wszystkich dodatnich różnic

przejściowych.

Pozostałe rezerwy

Rezerwy ujmowane są wówczas, gdy na Spółce ciąży obowiązek (prawny lub zwyczajowy) wynikający ze zdarzeń

przeszłych i gdy jest pewne lub wysoce prawdopodobne, że wypełnienie tego obowiązku spowoduje konieczność

wypływu środków uosabiających korzyści ekonomiczne, oraz gdy można dokonać wiarygodnego oszacowania

kwoty tego zobowiązania. Pozostałe rezerwy prezentuje się w bilansie w podziale na część długo- lub

krótkoterminową. Kwalifikacja rezerw do pozycji długo- lub krótkoterminowych jest uzależniona od tego, jak szybko

dana pozycja przekształci się w faktyczne zobowiązanie (w ciągu 12 lub ponad 12 miesięcy licząc od dnia

bilansowego).

9) Kapitał własny

Kapitał własny składa się z następujących elementów:

• kapitału podstawowego,

• kapitału zapasowego,

• kapitału rezerwowego z aktualizacji wyceny,

• zysku (straty) z lat ubiegłych,

• zysku (straty) netto.

Kapitał podstawowy wykazywany jest w wartości nominalnej zgodnej ze statutem Spółki i zarejestrowanej

w Krajowym Rejestrze Sądowym. Kapitał zapasowy tworzony jest zgodnie z Kodeksem Spółek Handlowych.

Składa się z zysku z lat ubiegłych, który na podstawie uchwały Akcjonariuszy został zatrzymany w Spółce oraz

kapitału powstałego z nadwyżki ceny nabycia nad wartością nominalną akcji, tzw. agio.

Kapitał rezerwowy z aktualizacji wyceny powstaje w wyniku przeszacowania aktywów finansowych dostępnych do

sprzedaży – certyfikatów inwestycyjnych i jednostek uczestnictwa.

Zysk (strata) z lat ubiegłych zawiera niepodzielony wynik finansowy z lat ubiegłych.

Zysk (strata) netto obejmuje wynik finansowy bieżącego roku obrotowego.

10) Uznawanie przychodów

Przychody z działalności podstawowej ujmuje się, jeżeli kwotę przychodów można wycenić w wiarygodny sposób,

tj. istnieje prawdopodobieństwo, że Spółka uzyska korzyści ekonomiczne z tytułu transakcji a wszystkie

współmierne koszty można wiarygodnie wycenić. Przychody obejmują kwoty otrzymane i należne pomniejszone

o podatek od towarów i usług (VAT). Wysokość przychodów ustala się według wartości zapłaty otrzymanej bądź

należnej.

Przychody i koszty dotyczące usług, których moment rozpoczęcia i zakończenia przypadają w różnych okresach

sprawozdawczych, ujmuje się na podstawie stopnia zaawansowania usługi, jeżeli można w wiarygodny sposób

wycenić wynik z transakcji, tj. wtedy, gdy (i) stopień realizacji umowy może być określony w wiarygodny sposób (ii)

można ustalić łączną kwotę przychodów z umowy dotyczącej usługi i koszty usługi (iii) istnieje

prawdopodobieństwo, że Spółka uzyska korzyści ekonomiczne z umowy. W przypadku, gdy nie ma możliwości

spełnienia tych warunków, przychody ujmuje się tylko do wysokości kosztów poniesionych do danego dnia, nie

wyższych jednak od kosztów, które Spółka spodziewa się odzyskać. Gdy istnieje prawdopodobieństwo, że łączne

koszty umowy przekroczą łączne przychody z tytułu umowy, przewidywaną stratę ujmuje się bezzwłocznie jako

koszt.

Przychody w walutach obcych przelicza się na złote polskie według kursu średniego ogłaszanego przez Narodowy

Bank Polski z dnia poprzedzającego dzień uzyskania przychodu.

Sprawozdanie finansowe IPOPEMA Securities S.A. za rok 2020

11) Zasada memoriału i współmierności przychodów z kosztami

W wyniku finansowym Spółki uwzględnia się wszystkie osiągnięte (poniesione) i przypadające na dany okres

przychody oraz koszty związane z tymi przychodami, niezależnie od terminu płatności.

Dla zapewnienia współmierności przychodów i związanych z nimi kosztów, do aktywów lub pasywów danego

okresu zalicza się koszty lub przychody dotyczące przyszłych okresów oraz przypadające na ten okres koszty,

które nie zostały jeszcze poniesione. Oznacza to rozliczanie w czasie kosztów. Na koszty jeszcze nieponiesione

w danym okresie sprawozdawczym tworzone są rezerwy.

12) Zasady ustalania wyniku finansowego

Zgodnie z Załącznikiem Nr 1 do Rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 28 grudnia 2009 roku w sprawie

szczególnych zasad rachunkowości domów maklerskich (Dz. U. z 2017 roku poz. 123) w rachunku zysków i strat

wyróżniono następujące etapy liczenia wyniku netto:

• Zysk (strata) z działalności podstawowej,

• Zysk (strata) z działalności operacyjnej,

• Zysk (strata) brutto,

• Zysk (strata) netto.

Ustalanie wyniku z działalności podstawowej

Zysk (strata) z działalności podstawowej stanowi różnicę pomiędzy przychodami z działalności podstawowej

obejmującymi przychody z tytułu:

• działalności maklerskiej, tj. przychody z tytułu:

a) przyjmowania i przekazywania zleceń nabycia lub zbycia instrumentów finansowych

b) wykonywania zleceń nabycia lub zbycia instrumentów finansowych na rachunek dającego zlecenie

c) zarządzanie portfelami, w skład których wchodzi jeden lub większa liczba instrumentów finansowych

d) doradztwa inwestycyjnego

e) oferowania instrumentów finansowych

f) świadczenia usług w wykonywaniu zawartych umów o subemisje inwestycyjne i usługowe lub zawierania

i wykonywania innych umów o podobnym charakterze, jeżeli ich przedmiotem są instrumenty finansowe

g) prowadzenia rachunków pieniężnych, przechowywania lub rejestrowania instrumentów finansowych,

w tym prowadzenia rachunków, o których mowa w art. 69 ust. 4 pkt 1 ustawy o obrocie instrumentami

finansowymi

h) pozostałe

• pozostałej działalności podstawowej

a kosztami działalności podstawowej obejmującymi koszty poniesione w celu osiągnięcia przychodów

z prowadzonej działalności podstawowej. Spółka prowadzi ewidencję kosztów w układzie rodzajowym. Podatek

VAT niepodlegający odliczeniu (rozliczany według struktury sprzedaży lub dotyczący działalności zwolnionej)

ujmowany jest na kontach rodzajowych wraz z kosztem podstawowym (koszt brutto). Ewidencja kosztów w układzie

rodzajowym prowadzona jest w Zespole 4 „Koszty według rodzajów i ich rozliczenie”. Koszty te obejmują:

• opłaty na rzecz rynków regulowanych, giełd towarowych oraz na rzecz Krajowego Depozytu i giełdowych

izb rozrachunkowych,

• opłaty na rzecz CCP

• opłaty na rzecz izby gospodarczej,

• wynagrodzenia,

• ubezpieczenia społeczne i inne świadczenia,

• świadczenia na rzecz pracowników,

• zużycie materiałów i energii,

• koszty utrzymania i wynajmu budynków,

• usługi obce,

• pozostałe koszty rzeczowe,

• amortyzacja,

• podatki i inne opłaty o charakterze publicznoprawnym,

• prowizje i inne opłaty,

• pozostałe.

Ustalanie wyniku z działalności operacyjnej

Wynik z działalności operacyjnej obejmuje wynik z działalności podstawowej skorygowany o:

• zysk (strata) z operacji instrumentami finansowymi przeznaczonymi do obrotu,

• zysk (strata) z operacji instrumentami finansowymi utrzymywanymi do terminu zapadalności,

• zysk (strata) z operacji instrumentami finansowymi dostępnymi do sprzedaży,

Sprawozdanie finansowe IPOPEMA Securities S.A. za rok 2020

• pozostałe przychody operacyjne,

• pozostałe koszty operacyjne.

Przez pozostałe przychody i koszty operacyjne rozumie się koszty i przychody związane pośrednio z działalnością

operacyjną Spółki, a w szczególności koszty i przychody związane:

• ze zbyciem środków trwałych oraz wartości niematerialnych i prawnych,

• z odpisami aktualizującymi wartość rzeczowych składników aktywów trwałych i wartości niematerialnych

i prawnych,

• z odpisami aktualizującymi należności,

• z utworzeniem / rozwiązaniem rezerw,

• z odszkodowaniami, karami i grzywnami,

• z przekazaniem lub otrzymaniem nieodpłatnie, w tym w drodze darowizny aktywów, w tym także środków

pieniężnych na inne cele niż nabycie lub wytworzenie wartości niematerialnych i prawnych,

• inne.

Ustalanie wyniku brutto

Wynik brutto obejmuje wynik z działalności operacyjnej skorygowany o:

• przychody finansowe,

• koszty finansowe.

Przychodami finansowymi w Spółce są między innymi: odsetki od lokat i depozytów, odsetki od udzielonych

pożyczek, pozostałe odsetki oraz dodatnie różnice kursowe. Przychody z tytułu odsetek ujmuje się w rachunku

zysków i strat w momencie ich naliczenia.

Do kosztów finansowych Spółka zalicza w szczególności: koszty pozyskania finansowania, odsetki od kredytów

i pożyczek, pozostałe odsetki oraz ujemne różnice kursowe.

Ustalanie zysku (straty) netto

Wynik netto obejmuje wynik brutto skorygowany o podatek dochodowy i pozostałe obowiązkowe zmniejszenia

zysku (zwiększenia straty).

Podatek dochodowy

Wpływający na wynik finansowy podatek dochodowy za dany okres sprawozdawczy obejmuje:

• część bieżącą,

• część odroczoną.

Podatek bieżący

Zobowiązania i należności z tytułu bieżącego podatku za okres bieżący i okresy poprzednie wycenia się

w wysokości kwot przewidywanej zapłaty na rzecz organów podatkowych (podlegających zwrotowi od organów

podatkowych) z zastosowaniem stawek podatkowych i przepisów podatkowych, które prawnie lub faktycznie już

obowiązywały na dzień bilansowy.

Podatek odroczony

Na potrzeby sprawozdawczości finansowej, podatek odroczony jest obliczany metodą zobowiązań bilansowych

w stosunku do różnic przejściowych występujących na dzień bilansowy między wartością podatkową aktywów

i pasywów, a ich wartością bilansową wykazaną w sprawozdaniu finansowym. Część odroczona podatku

dochodowego stanowi różnicę między stanem rezerw oraz aktywów z tytułu odroczonego podatku dochodowego

na koniec i początek okresu.

13) Rachunek przepływów pieniężnych

Rachunek przepływów pieniężnych sporządzany jest metodą pośrednią.

14) Przeliczanie pozycji wyrażonych w walucie obcej

Transakcje wyrażone w walutach innych niż polski złoty ujmuje się w księgach rachunkowych na dzień ich

przeprowadzenia - odpowiednio po kursie:

1) faktycznie zastosowanym w tym dniu, wynikającym z charakteru operacji - w przypadku sprzedaży lub kupna

walut oraz zapłaty należności lub zobowiązań,

2) średnim ogłoszonym dla danej waluty przez Narodowy Bank Polski z dnia poprzedzającego ten dzień –

w przypadku zapłaty należności lub zobowiązań, jeżeli nie jest zasadne zastosowanie kursu, o którym mowa w pkt.

1, a także w przypadku pozostałych operacji.

Sprawozdanie finansowe IPOPEMA Securities S.A. za rok 2020

Na dzień bilansowy aktywa i zobowiązania pieniężne wyrażone w walutach innych niż polski złoty przeliczane są

na złote polskie przy zastosowaniu odpowiednio obowiązującego na koniec okresu sprawozdawczego średniego

kursu ustalonego dla danej waluty przez Narodowy Bank Polski. Powstałe z przeliczenia różnice kursowe

ujmowane są odpowiednio w pozycji przychodów (kosztów) finansowych.

Następujące kursy zostały przyjęte dla potrzeb wyceny bilansowej:

Waluta

31 grudnia 2020

31 grudnia 2019

USD

3,7584

3,7977

EUR

4,6148

4,2585

100 HUF

1,2638

1,2885

GBP

5,1327

4,9971

CZK

0,1753

0,1676

CHF

4,2641

3,9213

TRY

0,5029

0,6380

100 JPY

3,6484

3,4959

NOK

0,4400

0,4320

CAD

2,9477

2,9139

SEK

0,4598

0,4073

DKK

0,6202

0,5700

AUD

2,8950

2,6624

RON

0,9479

0,8901

*Źródło: NBP

Zmiany szacunków

W okresie objętym sprawozdaniem nie wystąpiły zmiany szacunków, za wyjątkiem amortyzacji oraz zmiany stanu

rezerw i odpisów na należności, co zostało opisane w notach 2, 9, 11 oraz 16.

Zmiany stosowanych zasad rachunkowości

W okresie objętym sprawozdaniem finansowym nie wystąpiły zmiany zasad rachunkowości.

Sezonowość działalności

Działalność Spółki nie ma charakteru sezonowego, zatem przedstawiane wyniki Spółki nie odnotowują z tego

powodu wahań w trakcie roku.

Porównywalność danych sprawozdawczych

Niniejsze sprawozdanie finansowe zostało przedstawione w sposób zapewniający porównywalność danych przez

zastosowanie jednolitych zasad (polityki) rachunkowości we wszystkich prezentowanych okresach, zgodnych

z zasadami (polityką) rachunkowości stosowanymi przez Spółkę.

Wskazanie i objaśnienie różnic w wartości ujawnionych danych pomiędzy

sprawozdaniami finansowymi i danymi porównywalnymi, sporządzonymi

zgodnie z polskimi zasadami rachunkowości, a odpowiednio sprawozdaniami

finansowymi i danymi porównywalnymi, które zostałyby sporządzone zgodnie

z MSR

MSSF 16

W 2019 roku zaczął obowiązywać MSSF 16 , który wprowadza (i) nową definicję leasingu w oparciu o koncepcję

kontroli nad używaniem danym aktywem oraz (ii) jednolity model rachunkowości leasingobiorcy. Zgodnie z MSSF

16 umowa jest leasingiem lub zawiera leasing, jeśli przekazuje prawo do kontroli użytkowania zidentyfikowanego

składnika aktywów na dany okres w zamian za wynagrodzenie. Przeniesienie prawa kontroli użytkowania ma

miejsce wówczas, gdy mamy do czynienia ze zidentyfikowanym składnikiem aktywów, w odniesieniu do którego

Sprawozdanie finansowe IPOPEMA Securities S.A. za rok 2020

leasingobiorca ma prawo do praktycznie wszystkich korzyści ekonomicznych, i kontroluje wykorzystanie danego

składnika aktywów w danym okresie.

W dacie rozpoczęcia leasingobiorca ujmuje składnik aktywów z tytułu prawa do użytkowania bazowego składnika

aktywów oraz zobowiązanie z tytułu leasingu, wycenionych w wysokości zdyskontowanych spodziewanych

przepływów pieniężnych z kontraktu, za wyjątkiem krótkoterminowych umów leasingowych do 12 miesięcy oraz

umów leasingowych dotyczących nieistotnych kwotowo składników aktywów. Wydatki związane

z wykorzystywaniem aktywów będących przedmiotem leasingu operacyjnego według UoR ujmowane są

w większości w kosztach działalności podstawowej, natomiast wg MSSF 16 klasyfikowane są jako koszty

amortyzacji oraz koszty odsetek.

Zgodnie z MSSF leasingobiorca odrębnie ujmuje amortyzację składnika aktywów z tytułu prawa do użytkowania

i odsetki od zobowiązania z tytułu leasingu. Aktywa z tytułu prawa do użytkowania są amortyzowane liniowo przez

okres spodziewanej ekonomicznej użyteczności, natomiast zobowiązania z tytułu umów leasingowych rozliczane

są z uwzględnieniem efektywnej stopy procentowej. Ujęcie kosztów związanych z leasingiem jest szybsze ze

względu na rozpoznanie kosztu odsetkowego metodą efektywnej stopy procentowej.

Spółka jest leasingobiorcą w przypadku umów najmu powierzchni biurowej i samochodów oraz umowy

udostępniania infrastruktury technicznej i sprzętu IT. Na dzień 31 grudnia 2020 roku wpływ zastosowania MSSF 16

na (i) sumę aktywów segmentu Usługi maklerskie i pokrewne wyniósł 4.699 tys. zł (rozpoznanie aktywów z tytułu

prawa do użytkowania), (ii) sumę zobowiązań – wzrost o 5.815 tys. zł oraz (iii) wartość rozliczeń międzyokresowych

biernych – spadek o 992 tys. zł, (ii) wpływ na wynik brutto wyniósł +46 tys. zł w 2020 roku (-200 tys. zł w 2019 roku).

W 2020 roku według ustawy o rachunkowości opłaty w ramach umów leasingu operacyjnego Spółka prezentuje

jako (i) koszty najmu biura w kwocie 1.782 tys. zł (1,7 mln zł w 2019 roku), (ii) koszty usług obcych w kwocie 88 tys.

zł (leasing sprzętu IT rozpoczął się w 2020 r.), (iii) wycena walutowa 78 tys. zł (-8 tys. zł w 2019r). Natomiast zgodnie

z MSSF Grupa rozpoznaje w to miejsce koszty amortyzacji w wysokości 1.710 tys. zł (1,7 mln zł w 2019 roku) oraz

koszt finansowy (odsetki) w wysokości 191 tys. zł (0,2 mln zł w 2019 roku).

Sprawozdanie finansowe IPOPEMA Securities S.A. za rok 2020

AKTYWA

Nota

31.12.2020

31.12.2019

Środki pieniężne i inne aktywa pieniężne

279 585

35 080

W kasie

Na rachunkach bankowych

12 078

7 101

Inne środki pieniężne

267 503

27 975

Inne aktywa pieniężne

II.

Należności krótkoterminowe

190 326

152 843

Od klientów

98 760

38 634

Od jednostek powiązanych

1 393

1 096

Od banków prowadzących działalność maklerską, innych domów

maklerskich i towarowych domów maklerskich

53 053

94 861

z tytułu zawartych transakcji

40 150

66 096

pozostałe

12 903

28 765

Od podmiotów prowadzących rynki regulowane i giełdy towarowe

Od Krajowego Depozytu i izb rozrachunkowych oraz izb rozliczeniowych

5.a.

Od CCP

35 082

15 635

Od towarzystw funduszy inwestycyjnych i emerytalnych oraz funduszy

inwestycyjnych i emerytalnych

844

285

Z tytułu podatków, dotacji i ubezpieczeń społecznych

Wynikające z zawartych ramowych umów pożyczki i sprzedaży krótkiej

z tytułu pożyczonych papierów wartościowych

1 195

Pozostałe

1 103

1 008

III.

Instrumenty finansowe przeznaczone do obrotu

3, 18

120

308

Akcje

120

Instrumenty pochodne

226

IV.

Krótkoterminowe rozliczenia międzyokresowe

651

718

IV.a.

Udzielone pożyczki krótkoterminowe

1 262

287

Jednostkom podporządkowanym

747

Pozostałe

515

287

Instrumenty finansowe utrzymywane do terminu zapadalności

VI.

Instrumenty finansowe dostępne do sprzedaży

6, 18

8 714

10 734

Akcje i udziały

8 704

8 638

- jednostek podporządkowanych

8 704

8 638

Dłużne papiery wartościowe

Jednostki uczestnictwa funduszy inwestycyjnych

2 086

VII.

Należności długoterminowe

8 714

1 440

VIII.

Udzielone pożyczki długoterminowe

7, 8

217

322

Pozostałe

217

322

IX.

Wartości niematerialne i prawne

1 066

1 100

Nabyte koncesje, patenty, licencje i podobne wartości, w tym:

1 066

1 100

- oprogramowanie komputerowe

1 066

1 100

Rzeczowe aktywa trwałe

854

1 015

Środki trwałe, w tym:

754

1 015

budynki i lokale

198

264

zespoły komputerowe

290

298

pozostałe środki trwałe

266

453

Środki trwałe w budowie

100

XI.

Długoterminowe rozliczenia międzyokresowe

2 761

3 250

Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego

2 714

3 238

Inne długoterminowe rozliczenia międzyokresowe

XII.

Należne wpłaty na kapitał podstawowy

XIII.

Akcje własne

Aktywa razem

494 270

207 097

Sprawozdanie finansowe IPOPEMA Securities S.A. za rok 2020

PASYWA

Nota

31.12.2020

31.12.2019

Zobowiązania krótkoterminowe

415 203

146 669

Wobec klientów

305 566

90 915

Wobec jednostek powiązanych

Wobec banków prowadzących działalność maklerską, innych

domów maklerskich i towarowych domów maklerskich

85 501

43 763

z tytułu zawartych transakcji

85 407

43 727

pozostałe

Wobec podmiotów prowadzących rynki regulowane i giełdy

towarowe

356

340

Wobec Krajowego Depozytu i izb rozrachunkowych oraz izb

rozliczeniowych

211

5.a.

Wobec CCP

3 554

3 094

Kredyty i pożyczki

16 651

6 799

pozostałe

16 651

6 799

Dłużne papiery wartościowe

7a.

Ujemna wycena z tytułu instrumentów finansowych

przeznaczonych do obrotu

101

Z tytułu podatków, ceł, ubezpieczeń społecznych

2 143

601

Wobec towarzystw funduszy inwestycyjnych i emerytalnych oraz

funduszy inwestycyjnych i emerytalnych

152

10.

Pozostałe

988

976

II.

Zobowiązania długoterminowe

Z tytułu leasingu finansowego

- od jednostek pozostałych

III.

Rozliczenia międzyokresowe

IV.

Rezerwy na zobowiązania

11 231

3 834

Z tytułu odroczonego podatku dochodowego

1 980

909

Na świadczenia emerytalne i podobne

883

496

Pozostałe

8 368

2 429

długoterminowe

krótkoterminowe

8 368

2 415

Zobowiązania podporządkowane

VI.

Kapitał własny

67 789

56 533

Kapitał podstawowy

2 994

Kapitał zapasowy

53 469

53 256

ze sprzedaży akcji powyżej ich wartości nominalnej

10 351

utworzony ustawowo

998

utworzony zgodnie ze statutem

42 120

41 907

Kapitał z aktualizacji wyceny

Zysk / strata netto

11 326

213

Pasywa razem

494 270

207 097

Wartość księgowa (w tys. zł)

67 789

56 533

Liczba akcji na koniec okresu (w szt.)

29 937 836

Wartość księgowa na jedną akcję (w zł)

2,26

1,89

Rozwodniona liczba akcji

29 937 836

Rozwodniona wartość księgowa na jedną akcję (w zł)

2,26

1,89

Sprawozdanie finansowe IPOPEMA Securities S.A. za rok 2020

POZYCJE POZABILANSOWE

Nota

31.12.2020

31.12.2019

Zobowiązania warunkowe

42, 43

1 423

1 181

II.

Majątek obcy w użytkowaniu

III.

Kontrakty terminowe nabyte lub wystawione w imieniu i na

rachunek domu maklerskiego*

6 679*

6 628*

IV.

Inne pozycje pozabilansowe

* wartość nominalna zakupionego kontraktu forward

Sprawozdanie finansowe IPOPEMA Securities S.A. za rok 2020

Rachunek zysków i strat

Nota

2020 rok

2019 rok

Przychody z działalności podstawowej, w tym:

55 667

33 390

- od jednostek powiązanych

2 656

1 011

Przychody z działalności maklerskiej z tytułu:

55 271

32 998

przyjmowania i przekazywania zleceń nabycia lub zbycia

instrumentów finansowych

4 181

1 569

wykonywania zleceń nabycia lub zbycia instrumentów

finansowych na rachunek dającego zlecenie

28 054

21 658

doradztwa inwestycyjnego

oferowania instrumentów finansowych

14 479

1 204

prowadzenia rachunków pieniężnych, przechowywania lub

rejestrowania instrumentów finansowych, w tym prowadzenia

rachunków, o których mowa w art. 69 ust. 4 pkt 1 ustawy o

obrocie instrumentami finansowymi

407

113

pozostałe

8 144

8 373

Przychody z pozostałej działalności podstawowej

396

392

II.

Koszty działalności podstawowej

41 461

32 806

- od jednostek powiązanych

181

Opłaty na rzecz rynków regulowanych, giełd towarowych oraz na

rzecz Krajowego Depozytu i giełdowych izb rozrachunkowych

4 163

4 488

Opłaty na rzecz CCP

340

248

Opłaty na rzecz izby gospodarczej

Wynagrodzenia

20 230

14 207

Ubezpieczenia społeczne i inne świadczenia

2 248

1 620

Świadczenia na rzecz pracowników

225

257

Zużycie materiałów i energii

187

241

Usługi obce

10 653

7 498

Koszty utrzymania i wynajmu budynków

1 648

1 994

10.

Amortyzacja

971

1 194

11.

Podatki i inne opłaty o charakterze publicznoprawnym

340

202

12.

Pozostałe

410

811

III.

Zysk (strata) z działalności podstawowej

14 206

584

IV.

Przychody z instrumentów finansowych przeznaczonych do

obrotu

2 809

1 426

Dywidendy i inne udziały w zyskach

Korekty aktualizujące wartość

396

Zysk ze sprzedaży/umorzenia

2 809

978

Koszty z tytułu instrumentów finansowych przeznaczonych

do obrotu

3 459

1 728

Korekty aktualizujące wartość

328

Strata ze sprzedaży/umorzenia

3 131

1 672

VI.

Zysk (strata) z operacji instrumentami finansowymi

przeznaczonymi do obrotu

- 650

- 302

VII.

Przychody z instrumentów finansowych dostępnych do

sprzedaży

380

400

Dywidendy i inne udziały w zyskach

294

400

- od jednostek powiązanych

294

400

Zysk ze sprzedaży / umorzenia

VIII.

Koszty z tytułu instrumentów finansowych dostępnych do

sprzedaży

IX.

Zysk (strata) z operacji instrumentami finansowymi

dostępnymi do sprzedaży

380

400

Pozostałe przychody operacyjne

838

1 940

Zmniejszenie odpisów aktualizujących należności

1 337

Rozwiązanie rezerw

Pozostałe

820

603

XI.

Pozostałe koszty operacyjne

938

728

Utworzenie odpisów aktualizujących należności

121

Pozostałe

865

607

XII.

Zysk (strata) z działalności operacyjnej

13 836

1 894

Sprawozdanie finansowe IPOPEMA Securities S.A. za rok 2020

XIII.

Przychody finansowe

1 273

617

Odsetki od udzielonych pożyczek, w tym

- od jednostek powiązanych

Odsetki od lokat i depozytów

225

Pozostałe odsetki

Dodatnie różnice kursowe

712

a) zrealizowane

260

b) niezrealizowane

452

Pozostałe

455

341

XIV.

Koszty finansowe

843

2 428

Odsetki od kredytów i pożyczek, w tym:

765

979

- dla jednostek powiązanych

Pozostałe odsetki

Ujemne różnice kursowe

a) niezrealizowane

Pozostałe

1 335

XV.

Zysk (strata) brutto

14 266

XVI.

Podatek dochodowy

2 940

- 130

XVII.

Zysk (strata) netto

11 326

213

Średnia ważona liczba akcji zwykłych - w szt.

29 937 836

Zysk na jedną akcję zwykłą (w zł)

0,38

0,01

Średnia ważona rozwodniona liczba akcji zwykłych - w szt.

29 937 836

Rozwodniony zysk na jedną akcję zwykłą (w zł)

0,38

0,01

Sprawozdanie finansowe IPOPEMA Securities S.A. za rok 2020

RACHUNEK PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH

Nota

2020 rok

2019 rok

PRZEPŁYWY PIENIĘŻNE NETTO Z DZIAŁALNOŚCI

OPERACYJNEJ

Zysk netto

11 326

213

II.

Korekty razem

223 110

21 111

Amortyzacja

971

1 194

Zyski (straty) z tytułu różnic kursowych

- 387

Odsetki i udziały w zyskach (dywidendy)

732

955

Zysk (strata) z tytułu działalności inwestycyjnej

- 86

Zmiana stanu rezerw i odpisów aktualizujących należności

7 388

162

Zmiana stanu instrumentów finansowych przeznaczonych do

obrotu

188

9 447

Zmiana stanu należności

- 44 933

10 907

Zmiana stanu zobowiązań krótkoterminowych (z wyjątkiem

pożyczek i kredytów), w tym funduszy specjalnych

258 708

- 434

Zmiana stanu rozliczeń międzyokresowych

555

- 1 163

10.

Pozostałe korekty

- 26

III.

Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej (I + II)

234 436

21 324

PRZEPŁYWY PIENIĘŻNE NETTO Z DZIAŁALNOŚCI

INWESTYCYJNEJ

Wpływy z tytułu działalności inwestycyjnej

2 473

166

Spłata udzielonych pożyczek

180

158

Otrzymane odsetki

207

Zbycie instrumentów finansowych dostępnych do sprzedaży

2 086

II.

Wydatki z tytułu działalności inwestycyjnej

1 862

947

Nabycie wartości niematerialnych i prawnych

415

109

Nabycie składników rzeczowych aktywów trwałych

360

214

Nabycie instrumentów finansowych dostępnych do sprzedaży

(jednostki podporządkowane)

Udzielone pożyczki

1 021

624

III.

Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej (I - II)

611

- 781

PRZEPŁYWY PIENIĘŻNE NETTO Z DZIAŁALNOŚCI

FINANSOWEJ

Wpływy z działalności finansowej

9 839

Emisja krótkoterminowych dłużnych papierów wartościowych

Zaciągniecie krótkoterminowych kredytów i pożyczek

9 838

II.

Wydatki z tytułu działalności finansowej

768

9 703

Spłata krótkoterminowych kredytów i pożyczek

8 686

Wykup krótkoterminowych dłużnych papierów wartościowych

Płatności zobowiązań z tytułu umów leasingu finansowego

Zapłacone odsetki

751

978

III.

Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej (I - II)

9 071

- 9 701

PRZEPŁYWY PIENIĘŻNE NETTO RAZEM (A.III +/- B.III +/- C.III)

244 118

10 842

BILANSOWA ZMIANA STANU ŚRODKÓW PIENIĘŻNYCH,

w tym:

244 505

10 807

- zmiana stanu środków pieniężnych z tytułu różnic kursowych od

walut obcych

387

- 35

ŚRODKI PIENIĘŻNE NA POCZĄTEK OKRESU

35 098

24 256

ŚRODKI PIENIĘŻNE NA KONIEC OKRESU (F +/- D), w tym:

279 216

35 098

- o ograniczonej możliwości dysponowania*

261 281

20 835

* Środki pieniężne o ograniczonej możliwości dysponowania obejmują głównie środki pieniężne klientów w dyspozycji Spółki

Sprawozdanie finansowe IPOPEMA Securities S.A. za rok 2020

ZESTAWIENIE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM

2020 rok

2019 rok

KAPITAŁ WŁASNY NA POCZĄTEK OKRESU (BO)

56 533

56 300

- korekty przyjętych zasad (polityki) rachunkowości

- korekty błędów

I.a.

KAPITAŁ WŁASNY NA POCZĄTEK OKRESU (BO), PO KOREKTACH

56 533

56 300

Kapitał podstawowy na początek okresu

2 994

1.1.

Zmiany kapitału podstawowego

1.2.

Kapitał podstawowy na koniec okresu

2 994

Kapitał zapasowy na początek okresu

53 256

57 566

2.1.

Zmiany kapitału zapasowego

213

- 4 310

zwiększenie

213

- z podziału zysku (ponad wymaganą ustawowo minimalną wartość)

213

zmniejszenie

4 310

- pokrycie straty

4 310

2.2.

Kapitał zapasowy na koniec okresu

53 469

53 256

Kapitał z aktualizacji wyceny na początek okresu

3.1.

Zmiany kapitału z aktualizacji wyceny

- 70

zwiększenie

- z wyceny instrumentów finansowych

zmniejszenie

- z wyceny instrumentów finansowych

3.2

Kapitał z aktualizacji wyceny na koniec okresu

Zysk (strata) z lat ubiegłych na początek okresu

213

- 4 310

4.1.

Zysk z lat ubiegłych na początek okresu

213

zwiększenie

zmniejszenie

213

- podział zysku z lat ubiegłych (na kapitał zapasowy)

213

4.2.

Strata z lat ubiegłych na początek okresu

4 310

zwiększenie

zmniejszenie

4 310

- pokrycie straty z kapitału zapasowego

4 310

4.3

Zysk z lat ubiegłych na koniec okresu

Wynik netto

11 326

213

zysk netto

11 326

213

II.

KAPITAŁ WŁASNY NA KONIEC OKRESU (BZ)

67 789

56 533

III.

KAPITAŁ WŁASNY, PO UWZGLĘDNIENIU PROPONOWANEGO PODZIAŁU

ZYSKU

67 789

56 533

Sprawozdanie finansowe IPOPEMA Securities S.A. za rok 2020

Dodatkowe informacje i objaśnienia do

sprawozdania finansowego

Informacje o znaczących zdarzeniach dotyczących lat ubiegłych ujętych w sprawozdaniu finansowym

roku obrotowego

W okresie objętym sprawozdaniem finansowym nie wystąpiły znaczące zdarzenia dotyczące lat ubiegłych.

Znaczące zdarzenia, jakie nastąpiły po dniu bilansowym, a nieuwzględnione w sprawozdaniu

finansowym

Wszystkie zdarzenia dotyczące okresu sprawozdawczego zostały ujęte w księgach i sprawozdaniu finansowym za

okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2020 roku. Po dniu bilansowym nie wystąpiły żadne zdarzenia, które nie zostały,

a powinny być ujęte w księgach rachunkowych okresu sprawozdawczego.

Zmiany stosowanych zasad (polityki) rachunkowości i sposobu sporządzania sprawozdania

finansowego

Zarówno w roku 2020 jak i w 2019 Spółka nie zmieniła zasad polityki rachunkowości ani sposobu sporządzania

sprawozdania finansowego.

Umowy nieuwzględnione w bilansie

Zarówno w roku 2020 jak i w 2019 Spółka ujęła w sprawozdaniu finansowym wszystkie umowy, które mają wpływ

na dane prezentowane w niniejszym sprawozdaniu finansowym.

Korekty błędów

W roku 2020 ani w 2019 Spółka nie dokonała korekty błędów.

Segmenty działalności

Spółka nie wyróżnia w ramach jej struktury odrębnych segmentów działalności i jako całość stanowi jeden segment.

Segment IPOPEMA Securities S.A. obejmuje działalność maklerską oraz doradztwo w zakresie prowadzenia

działalności gospodarczej i zarządzania. Informacje przedstawione w niniejszym sprawozdaniu są zarazem

informacjami w odniesieniu do segmentu działalności.

Spółka nie wyodrębnia segmentów geograficznych. Sprzedaż realizowana jest w zdecydowanej większości na

terenie Polski. Sprzedaż zagraniczna zrealizowana w 2020 roku stanowi 5,65% (3.144 tys. zł) sumy przychodów

ze sprzedaży wobec 8,15%, tj. 2.723 tys. zł w 2019 roku. Rzeczowe aktywa trwałe i wartości niematerialne Spółki

zlokalizowane są w Polsce.

Informacja o znaczących wydarzeniach w 2020 roku

W roku 2020 nie wystąpiły znaczące wydarzenia, inne niż wskazane w niniejszym sprawozdaniu oraz

publikowanym wraz z nim sprawozdaniu Zarządu.

Noty objaśniające do bilansu (dane w tys. zł)

Nota 1

Środki pieniężne i inne aktywa

31.12.2020

31.12.2019

Środki pieniężne i inne aktywa klientów

a) na rachunkach bankowych i w kasie

261 281

20 835

Środki pieniężne i inne aktywa klientów, razem

261 281

20 835

Środki pieniężne i inne aktywa:

a) środki pieniężne i inne aktywa własne domu maklerskiego w tym:

18 304

14 245

- w kasie

Sprawozdanie finansowe IPOPEMA Securities S.A. za rok 2020

- na rachunkach bankowych, w tym:

12 078

7 101

na rachunku VAT

- inne środki pieniężne *

6 222

7 140

- inne aktywa pieniężne

b) środki pieniężne i inne aktywa klientów zdeponowane na rachunkach

pieniężnych:

261 281

20 835

- w domu maklerskim oraz wpłacone na poczet nabycia papierów wartościowych

261 281

20 835

- w pierwszej ofercie publicznej lub obrocie pierwotnym

c) środki pieniężne i inne aktywa przekazane z funduszu rozliczeniowego

Środki pieniężne i inne aktywa, razem

279 585

35 080

* Inne środki pieniężne obejmują środki pieniężne zgromadzone na lokatach bankowych oraz naliczone odsetki od tych lokat

Podział środków pieniężnych według walut zaprezentowany został w nocie 13a.

Nota 2

Wybrane należności krótkoterminowe

31.12.2020

31.12.2019

1. Wybrane należności krótkoterminowe

188 338

150 271

a) od klientów, w tym:

98 760

38 634

- z tytułu zawartych transakcji na GPW w Warszawie

69 128

32 331

- z tytułu zawartych transakcji na GPW w Londynie

282

- z tytułu zawartych transakcji na GPW w Stambule

1 091

- z tytułu zawartych transakcji na GPW we Frankfurcie

9 332

- z tytułu zawartych transakcji na GPW w Toronto

2 423

- z tytułu zawartych transakcji na GPW w Nowym Jorku

7 176

- pozostałe

10 701

4 883

b) od jednostek powiązanych, w tym

1 393

1 096

- od jednostek zależnych

1 393

1 096

c) od banków prowadzących działalność maklerską, innych domów maklerskich

i towarowych domów maklerskich z tytułu:

53 053

94 861

1) zawartych transakcji

40 150

66 096

- na GPW w Warszawie *

32 239

60 246

- na GPW w Zurichu

660

- na GPW w Nowym Jorku

7 911

2 940

- na GPW w Paryżu

262

- na GPW w Toronto

1 036

- na GPW we Frankfurcie

952

2) pozostałe

12 903

28 765

d) od Krajowego Depozytu i giełdowych izb rozrachunkowych, w tym

- z funduszu rozliczeniowego i depozytów

e) należności od CCP

35 082

15 635

- należności z funduszu rozliczeniowego

35 082

15 635

2. Należności krótkoterminowe, netto

190 326

152 843

- odpisy aktualizujące należności krótkoterminowe (wielkość dodatnia)

106

131

Należności krótkoterminowe, brutto

190 432

152 974

3. Zmiana stanu odpisów aktualizujących wartość należności

krótkoterminowych

Stan na początek okresu

131

1 376

a) zwiększenia (odpis na należności przeterminowane)

121

b) wykorzystanie

c) rozwiązanie

1 337

Stan odpisów aktualizujących wartość należności krótkoterminowych na

koniec okresu

106

131

4. Należności (krótko- i długoterminowe), o pozostałym od dnia bilansowego

okresie spłaty

Sprawozdanie finansowe IPOPEMA Securities S.A. za rok 2020

a) do 1 miesiąca

186 000

140 861

b) powyżej 1 miesiąca do 3 miesięcy

6 388

c) powyżej 3 miesięcy do 1 roku

4 102

4 089

d) powyżej 1 roku do 5 lat

8 714

1 440

e) powyżej 5 lat

f) należności przeterminowane

330

1 636

Należności razem (brutto)

199 146

154 414

g) odpisy aktualizujące należności (wielkość ujemna)

- 106

- 131

Należności, razem (netto)

199 040

154 283

5. Należności przeterminowane (brutto) – z podziałem na należności

niespłacone w okresie:

a) do 1 miesiąca

138

281

b) powyżej 1 miesiąca do 3 miesięcy

c) powyżej 3 miesięcy do 1 roku

1 276

d) powyżej 1 roku do 5 lat

101

e) powyżej 5 lat

Należności razem (brutto)

330

1 636

f) odpisy aktualizujące należności (wielkość ujemna)

- 106

- 131

Należności razem (netto)

224

1 505

6. Należności krótkoterminowe brutto (struktura walutowa)

a) w walucie polskiej

154 327

120 852

b) w walutach obcych (po przeliczeniu na zł) **

36 105

32 122

Należności krótkoterminowe brutto, razem

190 432

152 974

* Zgodnie z art. 45h znowelizowanej ustawy o obrocie instrumentami finansowymi należności krótkoterminowe od banków

prowadzących działalność maklerską, innych domów maklerskich i towarowych domów maklerskich z tytułu zawartych transakcji

w odniesieniu do transakcji zawartych na GPW, zawierają należności od KDPW CCP (podmiotu rozliczającego transakcje, który

wstąpił w prawa i obowiązki stron transakcji).

** Podział należności według walut zaprezentowany został w nocie 13a.

Wartość pozycji należności krótkoterminowych od banków klientów z tytułu zawartych transakcji oraz od banków

prowadzących działalność maklerską, innych domów maklerskich i towarowych domów maklerskich prezentuje

wartość zawartych i nierozliczonych (w tym zawieszonych) transakcji kupna i sprzedaży papierów wartościowych.

Nota 3

Instrumenty finansowe przeznaczone do obrotu

31.12.2020

31.12.2019

1. Instrumenty finansowe przeznaczone do obrotu

a) akcje*

120

b) instrumenty pochodne

226

c) towary giełdowe

d) pozostałe

Instrumenty finansowe przeznaczone do obrotu, razem

120

308

2. Instrumenty finansowe przeznaczone do obrotu (struktura walutowa)

a) w walucie polskiej

120

308

b) w walutach obcych (po przeliczeniu na zł)

Instrumenty finansowe przeznaczone do obrotu, razem

120

308

3. Instrumenty finansowe przeznaczone do obrotu (wg zbywalności)

A. Z nieograniczoną zbywalnością, notowane na giełdach (wartość bilansowa)

120

a) akcje (wartość bilansowa):

120

- wartość godziwa

120

- wartość rynkowa

- wartość według cen nabycia

120

b) obligacje (wartość bilansowa):

c) inne – kontrakty pochodne (wartość bilansowa)

Sprawozdanie finansowe IPOPEMA Securities S.A. za rok 2020

B. Z nieograniczoną zbywalnością, notowane na rynkach pozagiełdowych (wartość bilansowa)

C. Z nieograniczoną zbywalnością, nienotowane na rynkach regulowanych (wartość bilansowa)

226

a) inne – kontrakty pochodne (wartość bilansowa)

226

- wartość według cen nabycia

D. Z ograniczoną zbywalnością (wartość bilansowa)

Wartość według cen nabycia, razem

120

Wartość bilansowa na początek okresu, razem

308

9 756

Wycena na dzień bilansowy

226

Wartość bilansowa, razem

120

308

* Pozycja „akcje” w całości dotyczy akcji notowanych na giełdzie papierów wartościowych w Warszawie. Instrumenty finansowe

przeznaczone do obrotu wyceniane są w wartości godziwej uwzględniającej ich wartość rynkową na dzień bilansowy. Dla

potrzeb wyceny Spółka uwzględnia giełdowe kursy zamknięcia poszczególnych instrumentów ogłaszane przez w/w giełdy

papierów wartościowych ostatniego dnia roboczego roku obrotowego. Zmiany wartości tych instrumentów finansowych

uwzględniane są w przychodach lub kosztach z instrumentów finansowych przeznaczonych do obrotu. Na dzień bilansowy

spółka posiadała 1.295 akcje o łącznej wartości bilansowej 120 tys. zł, wszystkie akcje są akcjami notowanymi na Giełdzie

w Warszawie. Na dzień 31.12.2019 roku Spółka posiadała 211 akcji o łącznej wartości bilansowej 82 tys. zł.

Informacja na temat aktywów finansowych

W 2020 ani w 2019 roku nie nastąpiły zmiany metody ustalania wartości godziwej instrumentów finansowych ani

zmiany klasyfikacji aktywów finansowych. Nie nastąpiły istotne zmiany sytuacji gospodarczej ani warunki

prowadzenia działalności, które miałyby istotny wpływ na wartość godziwą aktywów i zobowiązań finansowych.

Nota 4

Krótkoterminowe rozliczenia międzyokresowe

31.12.2020

31.12.2019

koszty serwisu informacyjnego i usług teleinformatycznych

280

449

koszty pozostałe

371

269

Krótkoterminowe rozliczenia międzyokresowe, razem

651

718

Nota 5

Instrumenty finansowe utrzymywane do terminu zapadalności – nie wystąpiły.

Nota 6

Instrumenty finansowe dostępne do sprzedaży

31.12.2020

31.12.2019

1. Instrumenty finansowe dostępne do sprzedaży

- akcje i udziały*

8 704

8 638

- dłużne papiery wartościowe

- jednostki uczestnictwa funduszy inwestycyjnych

2 086

- certyfikaty inwestycyjne

Instrumenty finansowe dostępne do sprzedaży, razem

8 714

10 734

2. Instrumenty finansowe dostępne do sprzedaży jednostek

zależnych i niebędących spółkami handlowymi jednostek

współzależnych niekonsolidowanych

- akcje i udziały

8 704

8 638

- dłużne papiery wartościowe

- jednostki uczestnictwa funduszy inwestycyjnych

- certyfikaty inwestycyjne

Instrumenty finansowe dostępne do sprzedaży jednostek

zależnych i niebędących spółkami handlowymi jednostek

współzależnych niekonsolidowanych, razem

8 704

8 638

3. Instrumenty finansowe dostępne do sprzedaży (struktura

walutowa)

a) w walucie polskiej

8 714

10 734

b) w walutach obcych (po przeliczeniu na złote)

Sprawozdanie finansowe IPOPEMA Securities S.A. za rok 2020

Instrumenty finansowe dostępne do sprzedaży, razem

8 714

10 734

4. Udziały lub akcje

a) w jednostce dominującej

b) w znaczącym inwestorze

c) w jednostkach podporządkowanych

8 704

8 638

- zależnych

8 704

8 638

d) w pozostałych jednostkach

Udziały lub akcje, razem

8 704

8 638

* Udziały i akcje jednostek podporządkowanych wyceniane są według ceny nabycia z uwzględnieniem utraty wartości.

Jednostki uczestnictwa („JU”) ujmowane są w wartości godziwej, ustalonej na podstawie ostatniej ogłaszanej przez fundusz

inwestycyjny wartości aktywów netto na JU. Skutki wyceny odnoszone są na kapitał z aktualizacji wyceny.

5. Instrumenty finansowe dostępne do sprzedaży (według

zbywalności)

A. Z nieograniczoną zbywalnością, notowane na giełdach (wartość

bilansowa)

B. Z nieograniczoną zbywalnością, notowane na rynkach

pozagiełdowych (wartość bilansowa)

C. Z nieograniczoną zbywalnością, nienotowane na rynkach

regulowanych (wartość bilansowa)

D. Z ograniczoną zbywalnością (wartość bilansowa)

8 714

10 734

- akcje, udziały (wartość bilansowa według cen nabycia)

8 704

8 638

- dłużne papiery wartościowe (wartość bilansowa według cen nabycia)

- jednostki uczestnictwa funduszy inwestycyjnych (wartość bilansowa)

2 086

- jednostki uczestnictwa funduszy inwestycyjnych (wartość według cen

nabycia)

2 000

Wartość według cen nabycia, razem

8 714

10 648

Wartość bilansowa na początek okresu, razem

10 734

10 710

Korekty aktualizujące wartość (za okres)

Wartość bilansowa, razem

8 714

10 734

6. Udziały lub akcje w jednostkach podporządkowanych

a) nazwa (firma) jednostki, ze wskazaniem formy prawnej

IPOPEMA Towarzystwo Funduszy Inwestycyjnych S.A.

b) siedziba

ul. Próżna 9; 00-107 Warszawa

c) przedmiot działalności

prowadzenie towarzystwa funduszy inwestycyjnych oraz

tworzenie i zarządzanie funduszami inwestycyjnymi,

zarządzanie cudzym pakietem papierów wartościowych na

zlecenie, doradztwo w zakresie obrotu papierami

wartościowymi, pośrednictwo w zbywaniu i odkupywaniu

jednostek uczestnictwa funduszy inwestycyjnych, pełnienie

funkcji przedstawiciela funduszy zagranicznych

d) charakter powiązania

jednostka zależna

e) zastosowana metoda konsolidacji

pełna

f) data objęcia kontroli

marzec 2007 r.

g) wartość akcji według ceny nabycia

5 630

h) korekty aktualizujące wartość (razem)

i) wartość bilansowa akcji

5 630

j) procent posiadanego kapitału zakładowego

100%

k) udział w ogólnej liczbie głosów na walnym zgromadzeniu

100%

l) wskazanie, innej niż określona pod lit. j) lub k), podstawy

kontroli

m) kapitał własny jednostki, w tym:

44 548

26 565

- kapitał zakładowy

10 599

- kapitał zapasowy

10 717

7 944

- pozostały kapitał własny, w tym:

23 232

8 022

zysk (strata) z lat ubiegłych

zysk (strata) netto

17 688

2 773

n) zobowiązania i rezerwy na zobowiązania jednostki, w tym:

33 188

19 118

Sprawozdanie finansowe IPOPEMA Securities S.A. za rok 2020

- zobowiązania długoterminowe

316

- zobowiązania krótkoterminowe

17 096

10 690

o) należności jednostki, w tym:

40 870

14 564

- należności długoterminowe

- należności krótkoterminowe

40 870

14 564

p) aktywa jednostki, razem

77 736

45 683

r) przychody ze sprzedaży

172 675

74 432

s) nieopłacona przez emitenta wartość udziałów/akcji

w jednostce

t) otrzymane lub należne dywidendy od jednostki za ostatni rok

obrotowy

a) nazwa (firma) jednostki, ze wskazaniem formy prawnej

IPOPEMA Business Consulting Sp. z o. o.

b) siedziba

ul. Próżna 9; 00-107 Warszawa

c) przedmiot działalności

pozostałe doradztwo w zakresie prowadzenia działalności

gospodarczej i zarządzania, działalność związana

z zarządzaniem urządzeniami informatycznymi, działalność

związana z doradztwem w zakresie informatyki, działalność

związana z oprogramowaniem, sprzedaż hurtowa

komputerów, urządzeń peryferyjnych i oprogramowania

d) charakter powiązania

jednostka zależna

e) zastosowana metoda konsolidacji

pełna

f) data objęcia kontroli

sierpień 2008 r.

g) wartość udziałów według ceny nabycia

3 000

h) korekty aktualizujące wartość (razem)

i) wartość bilansowa udziałów

3 000

j) procent posiadanego kapitału zakładowego

50,02%

k) dział w ogólnej liczbie głosów na walnym zgromadzeniu

50,02%

l) wskazanie, innej niż określona pod lit. j) lub k), podstawy

kontroli / współkontroli / znaczącego wpływu

m) kapitał własny jednostki, w tym:

9 446

8 550

- kapitał zakładowy

100

- kapitał zapasowy

2 950

- pozostały kapitał własny, w tym:

6 396

5 500

zysk (strata) z lat ubiegłych

- 239

zysk (strata) netto

897

532

n) zobowiązania i rezerwy na zobowiązania jednostki, w tym:

8 191

9 684

- zobowiązania długoterminowe

2 201

1 317

- zobowiązania krótkoterminowe

3 894

7 657

o) należności jednostki, w tym:

11 761

15 620

- należności długoterminowe

610

1 442

- należności krótkoterminowe

11 151

14 178

p) aktywa jednostki, razem

17 637

18 233

r) przychody ze sprzedaży

28 057

29 181

s) nieopłacona przez emitenta wartość udziałów/akcji

w jednostce

t) otrzymane lub należne dywidendy od jednostki za ostatni rok

obrotowy

400

a) nazwa (firma) jednostki, ze wskazaniem formy prawnej

IPOPEMA Financial Advisory Sp. z o.o

b) siedziba

ul. Próżna 9; 00-107 Warszawa;

c) przedmiot działalności

wsparcie działalności IFA SK

d) charakter powiązania

jednostka zależna

e) zastosowana metoda konsolidacji

Wyłączona z konsolidacji ze względu na brak istotnego

wpływu na sytuację Grupy Kapitałowej

f) data objęcia kontroli bezpośredniej

maj 2016 r. (data objęcia bezpośredniej kontroli)

g) wartość udziałów według ceny nabycia

h) korekty aktualizujące wartość (razem)

Sprawozdanie finansowe IPOPEMA Securities S.A. za rok 2020

i) wartość bilansowa udziałów/akcji

j) procent posiadanego kapitału zakładowego przez IBC

100%

k) udział w ogólnej liczbie głosów na walnym zgromadzeniu

100%

l) wskazanie, innej niż określona pod lit. j) lub k), podstawy

kontroli / współkontroli / znaczącego wpływu

m) kapitał własny jednostki, w tym:

- 3

- 5

- kapitał zakładowy

- kapitał zapasowy

- pozostały kapitał własny, w tym:

- 8

- 10

zysk (strata) z lat ubiegłych

- 10

zysk (strata) netto

n) zobowiązania i rezerwy na zobowiązania jednostki, w tym:

- zobowiązania długoterminowe

- zobowiązania krótkoterminowe

o) należności jednostki, w tym:

- należności długoterminowe

- należności krótkoterminowe

p) aktywa jednostki, razem

r) przychody ze sprzedaży

s) nieopłacona przez emitenta wartość udziałów/akcji

w jednostce

t) otrzymane lub należne dywidendy od jednostki za ostatni rok

obrotowy

a) nazwa (firma) jednostki, ze wskazaniem formy prawnej

IPOPEMA Financial Advisory Sp. z o.o. spółka

komandytowa

b) siedziba

ul. Próżna 9; 00-107 Warszawa

c) przedmiot działalności

działalność doradcza

d) charakter powiązania

jednostka zależna pośrednio

e) zastosowana metoda konsolidacji

pełna

f) data objęcia kontroli

czerwiec 2016 r.

g) wartość akcji według ceny nabycia

h) korekty aktualizujące wartość (razem)

i) wartość bilansowa akcji

j) procent posiadanego wkładu w spółce

77%

k) udział w ogólnej liczbie głosów na walnym zgromadzeniu

l) wskazanie, innej niż określona pod lit. j) lub k), podstawy

kontroli / współkontroli / znaczącego wpływu

m) kapitał własny jednostki, w tym:

691

936

- kapitał zakładowy

- należne wpłaty na kapitał zakładowy (wielkość ujemna)

- kapitał zapasowy

467

381

- pozostały kapitał własny, w tym:

214

545

zysk (strata) z lat ubiegłych

- 115

zysk (strata) netto

329

660

n) zobowiązania i rezerwy na zobowiązania jednostki, w tym:

1 182

1 194

- zobowiązania długoterminowe

- zobowiązania krótkoterminowe

1 173

1 183

o) należności jednostki, w tym:

1 362

1 726

- należności długoterminowe

- należności krótkoterminowe

1 362

1 726

p) aktywa jednostki, razem

1 873

2 130

r) przychody ze sprzedaży

3 629

3 851

Sprawozdanie finansowe IPOPEMA Securities S.A. za rok 2020

s) nieopłacona przez emitenta wartość udziałów/akcji

w jednostce

t) otrzymane lub należne dywidendy od jednostki za ostatni rok

obrotowy

294

a) nazwa (firma) jednostki, ze wskazaniem formy prawnej

MUSCARI Capital Sp. z o.o.

b) siedziba

ul. Próżna 9; 00-107 Warszawa

c) przedmiot działalności

pośrednictwo w zakresie oferowania usług maklerskich

Spółki jako Agent firmy inwestycyjnej

d) charakter powiązania

jednostka zależna

e) zastosowana metoda konsolidacji

Wyłączona z konsolidacji ze względu na brak istotnego

wpływu na sytuację Grupy Kapitałowej

f) data objęcia kontroli bezpośredniej

marzec 2020 r.

g) wartość udziałów według ceny nabycia

h) korekty aktualizujące wartość (razem)

i) wartość bilansowa udziałów/akcji

j) procent posiadanego kapitału zakładowego przez IBC

100%

k) udział w ogólnej liczbie głosów na walnym zgromadzeniu

100%

l) wskazanie, innej niż określona pod lit. j) lub k), podstawy

kontroli / współkontroli / znaczącego wpływu

m) kapitał własny jednostki, w tym:

- 465

- kapitał zakładowy

- kapitał zapasowy

- pozostały kapitał własny, w tym:

- 589

zysk (strata) z lat ubiegłych

- 183

zysk (strata) netto

- 406

n) zobowiązania i rezerwy na zobowiązania jednostki, w tym:

807

- zobowiązania długoterminowe

- zobowiązania krótkoterminowe

765

o) należności jednostki, w tym:

- należności długoterminowe

- należności krótkoterminowe

p) aktywa jednostki, razem

342

r) przychody ze sprzedaży

186

s) nieopłacona przez emitenta wartość udziałów/akcji

w jednostce

t) otrzymane lub należne dywidendy od jednostki za ostatni rok

obrotowy

7. Udziały lub akcje w pozostałych jednostkach

Nota 7

Według stanu na 31 grudnia 2020 roku należności długoterminowe wynosiły 8.714 tys. zł wobec 1.440 tys. zł na

dzień 31 grudnia 2019 roku. Udzielone pożyczki w części długoterminowej na dzień 31 grudnia 2020 roku wyniosły

217 tys. zł (322 tys. zł na dzień 31 grudnia 2019 roku).

Nota 8

Na dzień 31 grudnia 2020 roku Spółka posiadała następujące pozycje zaklasyfikowane do kategorii pożyczek

udzielonych i należności własnych:

Pożyczki udzielone i należności własne

31.12.2020

31.12.2019

Pożyczki udzielone, w tym:

1 479

609

- w części długoterminowej

217

322

- w części krótkoterminowej

1 262

287

Środki pieniężne i inne aktywa pieniężne, w tym:

279 585

35 080

- w kasie

Sprawozdanie finansowe IPOPEMA Securities S.A. za rok 2020

- na rachunkach bankowych

279 581

35 076

- inne aktywa pieniężne

Odsetki od pożyczek i należności własnych

106

263

- zrealizowane

254

- niezrealizowane, w tym z terminem zapłaty

do 3 miesięcy

od 3 do 12 miesięcy

powyżej 12 miesięcy

Pożyczki i należności własne oprocentowane są zarówno stopą zmienną jak i stałą. W 2020 roku jak i w 2019 roku nie tworzono

odpisów aktualizujących wartość pożyczek udzielonych i należności własnych. W roku 2020 przychody z tytułu odsetek od

pożyczek udzielonych i należności własnych wyniosły 106 tys. zł (w tym odsetki naliczone nieotrzymane 28 tys. zł) wobec 263

tys. zł (w tym odsetki naliczone nieotrzymane 9 tys. zł w 2019 roku).

Nota 9

Wartości niematerialne i prawne

31.12.2020

31.12.2019

1. Wartości niematerialne i prawne

a) wartość firmy

b) nabyte koncesje, patenty, licencje i podobne wartości, w tym:

1 066

1 100

- oprogramowanie komputerowe

1 066

1 100

c) inne wartości niematerialne i prawne

d) zaliczki na wartości niematerialne i prawne

Wartości niematerialne i prawne, razem

1 066

1 100

2. Zmiana stanu wartości niematerialnych i prawnych (według grup

rodzajowych)

a) wartość brutto wartości niematerialnych i prawnych na początek okresu

9 430

9 320

b) zwiększenia – zakup i zwrot z leasingu

415

110

c) zmniejszenia

d) wartość brutto wartości niematerialnych i prawnych na koniec okresu

9 828

9 430

e) skumulowana amortyzacja (umorzenie) na początek okresu

8 330

7 806

f) amortyzacja za okres

449

524

g) likwidacja

h) skumulowana amortyzacja (umorzenie) na koniec okresu

8 762

8 330

i) odpisy z tytułu trwałej utraty wartości na początek okresu

j) odpisy z tytułu trwałej utraty wartości na koniec okresu

k) wartość netto wartości niematerialnych i prawnych na koniec okresu

1 066

1 100

3. Wartości niematerialne i prawne (struktura własnościowa)

a) własne

1 066

1 100

b) używane na podstawie umowy najmu, dzierżawy lub innej umowy, w tym

umowy leasingu

Wartości niematerialne i prawne, razem

1 066

1 100

Nota 10

Wartość firmy jednostek podporządkowanych – nie wystąpiła.

Sprawozdanie finansowe IPOPEMA Securities S.A. za rok 2020

Nota 11

Rzeczowe aktywa trwałe

31.12.2020

31.12.2019

1. Rzeczowe aktywa trwałe

a) środki trwałe, w tym:

754

1 015

- budynki i lokale

198

264

- zespoły komputerowe

290

298

- środki transportu

111

- pozostałe środki trwałe

211

342

b) środki trwałe w budowie

100

c) zaliczki na środki trwałe w budowie

Rzeczowe aktywa trwałe, razem

854

1 015

2. Zmiana stanu środków trwałych (według grup rodzajowych)

a) wartość brutto środków trwałych na początek okresu

8 486

8 348

- zwiększenia – zakup i zwrot z leasingu

360

427

- zmniejszenia

289

b) wartość brutto środków trwałych na koniec okresu

8 764

8 486

c) skumulowana amortyzacja (umorzenie) na początek okresu

7 471

6 821

- amortyzacja za okres

522

670

- korekta amortyzacji dot. leasingu

- 74

- 20

- likwidacja środków trwałych

d) skumulowana amortyzacja (umorzenie) na koniec okresu

7 910

7 471

e) odpisy z tytułu trwałej utraty wartości na początek okresu

- zmiana stanu odpisów

f) odpisy z tytułu trwałej utraty wartości na koniec okresu

Wartość netto środków trwałych na koniec okresu

854

1 015

3. Rzeczowe aktywa trwałe (struktura własnościowa)

a) majątek własny,

799

958

b) majątek używany na podstawie umowy leasingu, amortyzowany,

c) wartość nieamortyzowanych lub nieumarzanych przez dom maklerski środków

trwałych, używanych na podstawie umów najmu, dzierżawy i innych *

Rzeczowe aktywa trwałe, razem

854

1 015

* W okresach objętych niniejszym sprawozdaniem finansowym Spółka wynajmowała pomieszczenie biurowe na podstawie

umowy najmu. Pomieszczenia biurowe, w których mieści się siedziba Spółki zlokalizowane są w Warszawie, przy ulicy Próżnej

9. Łączna wysokość czynszu (wraz z opłatami dodatkowymi) za 2020 rok wyniosła 1.648 tys. zł wobec 1.944 tys. w 2019 roku.

Spółka nie jest w posiadaniu wyceny wynajmowanego lokalu.

Dane o koszcie wytworzenia środków trwałych w budowie, środków trwałych na własne potrzeby

W okresach objętych niniejszymi sprawozdaniami finansowymi Spółka nie poniosła kosztów wytworzenia środków

trwałych w budowie, środków trwałych na własne potrzeby.

Istotne transakcje nabycia i sprzedaży rzeczowych aktywów trwałych

Zarówno w 2020 jak i w 2019 roku nie wystąpiły istotne transakcje nabycia i sprzedaży rzeczowych aktywów

trwałych.

Istotne zobowiązania z tytułu dokonania zakupu rzeczowych aktywów trwałych

Spółka nie posiada istotnych zobowiązań z tytułu dokonania zakupu rzeczowych aktywów trwałych. W roku 2020

jak również w 2019 nie wystąpiły istotne transakcje nabycia i sprzedaży rzeczowych aktywów trwałych.

Sprawozdanie finansowe IPOPEMA Securities S.A. za rok 2020

Nota 12

Zmiana stanu aktywów z tytułu odroczonego podatku dochodowego

31.12.2020

31.12.2019

Zmiana stanu aktywów z tytułu odroczonego podatku dochodowego

1. Stan aktywów na początek okresu, w tym:

3 238

2 465

a) odniesionych na wynik finansowy

3 238

2 465

b) odniesionych na kapitał własny

c) odniesionych na wartość firmy lub ujemną wartość firmy

2. Zwiększenia

2 110

1 373

a) odniesione na wynik finansowy okresu w związku z ujemnymi różnicami

przejściowymi

2 110

706

b) odniesione na wynik finansowy okresu w związku ze stratą podatkową

bieżącą

667

c) odniesione na kapitał własny w związku z ujemnymi różnicami przejściowymi

d) odniesione na kapitał własny w związku ze stratą podatkową

e) odniesione na wartość firmy lub ujemną wartość firmy w związku z ujemnymi

różnicami przejściowymi

3. Zmniejszenia

2 634

600

a) odniesione na wynik finansowy okresu w związku z ujemnymi różnicami

przejściowymi

2 634

600

b) odniesione na wynik finansowy okresu w związku ze stratą podatkową

(wykorzystanie straty podatkowej z lat ubiegłych)

c) odniesione na kapitał własny w związku z ujemnymi różnicami przejściowymi

d) odniesione na kapitał własny w związku ze stratą podatkową

e) odniesione na wartość firmy lub ujemną wartość firmy w związku z ujemnymi

różnicami przejściowymi

4. Stan aktywów z tytułu odroczonego podatku dochodowego na koniec

okresu, razem, w tym:

2 714

3 238

a) odniesionych na wynik finansowy

2 714

3 238

b) odniesionych na kapitał własny

c) odniesionych na wartość firmy lub ujemną wartość firmy

Nota 13

Zobowiązania krótkoterminowe

31.12.2020

31.12.2019

1. Wybrane zobowiązania krótkoterminowe

7 336

5 039

1.1 Wobec jednostek powiązanych

- wobec jednostek zależnych

1.2. Wobec podmiotów prowadzących rynki regulowane i giełdy towarowe

356

340

a) wobec Giełdy Papierów Wartościowych w Warszawie

356

340

1.3. Wobec Krajowego Depozytu i giełdowych izb rozrachunkowych

211

a) z tytułu dopłat do funduszu rozliczeniowego

b) pozostałe

211

3a. Wobec CCP

3 554

3 094

- zobowiązania z tytułu dopłat do funduszu rozliczeniowego

3 497

3 050

- pozostałe

1.4. Z tytułu podatków, ceł, ubezpieczeń społecznych

2 143

601

- w tym z tytułu uzyskania prawa własności budynków i budowli

1.5. Pozostałe, w tym:

988

976

- zobowiązania z tytułu leasingu finansowego

- pozostałe zobowiązania

974

936

2. Zobowiązania krótkoterminowe (struktura walutowa)

a) w walucie polskiej

366 661

115 883

b) w walutach obcych (po przeliczeniu na zł) **

48 542

30 786

Zobowiązania krótkoterminowe, razem

415 203

146 669

Sprawozdanie finansowe IPOPEMA Securities S.A. za rok 2020

3. Zobowiązania wobec banków prowadzących działalność maklerską,

innych domów maklerskich i towarowych domów maklerskich

a) z tytułu zawartych transakcji giełdowych (w podziale na zobowiązania

z tytułu rozliczenia transakcji na poszczególnych giełdach):

85 407

43 727

- na giełdzie papierów wartościowych w Warszawie *

66 719

42 308

- na giełdzie papierów wartościowych w Toronto

2 422

- na giełdzie papierów wartościowych w Londynie

281

- na giełdzie papierów wartościowych w Paryżu

- na giełdzie papierów wartościowych w Stambule

1 091

- na giełdzie papierów wartościowych w Nowym Jorku

7 164

- na giełdzie papierów wartościowych we Frankfurcie

9 102

b) pozostałe

Zobowiązania wobec banków prowadzących działalność maklerską,

innych domów maklerskich i towarowych domów maklerskich, razem

85 501

43 763

4. Zobowiązania krótkoterminowe, o pozostałym od dnia bilansowego

okresie spłaty

a) do 1 miesiąca

415 199

146 607

b) powyżej 1 miesiąca do 3 miesięcy

c) powyżej 3 miesięcy do 1 roku

d) powyżej 1 roku do 5 lat

e) dla których termin wymagalności upłynął

Zobowiązania krótkoterminowe, razem

415 203

146 669

5. Zobowiązania krótkoterminowe z tytułu kredytów i pożyczek

16 651

6 799

a) pożyczka

b) kredyt bankowy

16 651

6 799

- kwota kredytu pozostała do spłaty

16 651

6 799

- warunki oprocentowania

Wibor O/N + marża Banku

- termin spłaty

Warunki zostały opisane pod tabelą

- zabezpieczenia

Warunki zostały opisane pod tabelą

6. Zobowiązania krótkoterminowe z tytułu wyemitowanych dłużnych

instrumentów finansowych

7. Fundusze specjalne

* Zgodnie z art. 45h znowelizowanej ustawy o obrocie instrumentami finansowymi, pozycje bilansu zobowiązania krótkoterminowe

od banków prowadzących działalność maklerską, innych domów maklerskich i towarowych domów maklerskich z tytułu zawartych

transakcji, w odniesieniu do transakcji zawartych na GPW, zawierają zobowiązania wobec KDPW CCP (podmiotu rozliczającego

transakcje, który wstąpił w prawa i obowiązki stron transakcji).

** Podział zobowiązań według walut zaprezentowany został w nocie 13a.

Na dzień 31 grudnia 2020 roku Spółka posiadała 16.651 tys. zł zobowiązań z tytułu kredytów związanych

z prowadzoną działalnością brokerską (wobec 6.799 tys. zł na dzień 31 grudnia 2019 roku), wynikających

z zawartych w dniu 22 lipca 2009 r. z Alior Bankiem S.A. dwóch umów o kredyt obrotowy w rachunku bieżącym

(linie kredytowe). Kredyty te służą regulowaniu zobowiązań wobec Krajowego Depozytu Papierów Wartościowych

/ KDPW CCP w związku z prowadzoną działalnością brokerską i są corocznie odnawiane – aktualny okres ich

obowiązywania upływa 15 listopada 2021 roku:

i. Umowa o kredyt odnawialny (linia kredytowa) w maksymalnej wysokości 8 mln zł. Celem umowy jest

finansowanie płatności zobowiązań Spółki wobec Krajowego Depozytu Papierów Wartościowych / KDPW

CCP związanych z rozliczeniem i rozrachunkiem transakcji zawieranych na rynku regulowanym w ramach

prowadzonej działalności maklerskiej. Zabezpieczeniem kredytu jest weksel własny in blanco wraz

z deklaracją wekslową, pełnomocnictwo do dysponowania rachunkami bankowymi w banku, oświadczenie

o dobrowolnym poddaniu się egzekucji w zakresie świadczeń pieniężnych na rzecz banku oraz kaucja

(w formie lokaty terminowej) w wysokości 4 mln zł, jako zabezpieczenie wspólne z kredytem opisanym

w punkcie ii.

ii. Umowa o kredyt odnawialny (linia kredytowa) w maksymalnej wysokości 25 mln zł, której celem jest

finansowanie zobowiązań Spółki wynikających z członkostwa w Funduszu Gwarantowania Rozliczeń

Transakcji prowadzonym przez KDPW CCP. Zabezpieczeniem kredytu jest weksel własny in blanco wraz

z deklaracją wekslową, pełnomocnictwo do dysponowania rachunkami bankowymi w banku oraz

oświadczenie o dobrowolnym poddaniu się egzekucji w zakresie świadczeń pieniężnych na rzecz banku.

Zgodnie z informacją zamieszczoną w pkt i powyżej, wspólnym zabezpieczeniem obu kredytów jest

również kaucja w wysokości 4 mln zł.

Sprawozdanie finansowe IPOPEMA Securities S.A. za rok 2020

Informacja o niespłaceniu kredytu lub pożyczki lub naruszeniu istotnych postanowień umowy kredytu

lub pożyczki, w odniesieniu do których nie podjęto żadnych działań naprawczych do końca okresu

sprawozdawczego

Nie wystąpiły.

Obligacje

W 2020 roku Spółka dokonała emisji 4 obligacji imiennych o łącznej wartości nominalnej 0,8 tys. zł (wobec 1,6 tys.

zł w 2019 roku) z terminem zapadalności przypadającym na 2021 rok. Łączna wartość zobowiązań Spółki z tytułu

wykupu ww. obligacji nie przekroczy ich wartości nominalnej i jest nieznacząca dla Spółki. Ich emisja związana jest

z wdrożeniem w Spółce polityki dotyczącej wypłat zmiennych składników wynagrodzeń w ramach systemu

zarządzania ryzykiem oraz w wykonaniu obowiązujących przepisów. Więcej informacji dotyczących ww. polityki

ujawnionych zostało w opublikowanym na stronie internetowej Spółki aktualnym dokumencie pt. „Ujawnienia

informacji związanych z adekwatnością kapitałową IPOPEMA Securities S.A.”.

W 2020 roku wykupione zostały obligacje na łączną kwotę 0,8 tys. zł (3,2 tys. zł w 2019 roku).

Nota 13a

Definicja, cele i zasady zarządzania ryzykiem, na które narażony jest dom maklerski

Działalność na rynkach kapitałowych jest nierozerwalnie związana z ryzykiem mogącym mieć istotny wpływ na

funkcjonowanie Spółki, które w skrócie zostało omówione poniżej, a także w sprawozdaniu Zarządu z działalności

Spółki i jej Grupy Kapitałowej. Wszystkie typy ryzyka są monitorowane i kontrolowane w odniesieniu do

dochodowości prowadzonej działalności oraz poziomu kapitału niezbędnego do zapewnienia bezpieczeństwa

zawieranych transakcji z punktu widzenia wymogów kapitałowych.

Ryzyko kredytowe

Spółka jest narażona na ryzyko kredytowe rozumiane jako ryzyko nie wywiązania się przez wierzycieli ze swoich

zobowiązań i tym samym spowodowanie poniesienia strat przez Spółkę. Uwzględniając powyższe, ryzyko

kredytowe zostało ujęte w sprawozdaniu finansowym poprzez utworzenie odpisów aktualizujących. Wiekowanie

należności oraz kwoty utworzonych odpisów na należności zostały przedstawione w nocie 2.

Zdaniem Zarządu nie występuje znacząca koncentracja ryzyka kredytowego, gdyż Spółka posiada wielu odbiorców.

W odniesieniu do innych aktywów finansowych Spółki, takich jak środki pieniężne i ich ekwiwalenty oraz aktywa

finansowe dostępne do sprzedaży, ryzyko kredytowe Spółki powstaje w wyniku niemożności dokonania zapłaty

przez drugą stronę umowy, a maksymalna ekspozycja na to ryzyko równa jest wartości bilansowej tych

instrumentów. Ryzyko kredytowe związane z depozytami bankowymi, instrumentami finansowymi i innymi

inwestycjami uznaje się za niskie, ponieważ Spółka zawarła transakcje z instytucjami o ugruntowanej pozycji

finansowej.

Ryzyko kredytowe – maksymalna kwota straty

Na dzień 31 grudnia 2020 roku maksymalna kwota straty z tytułu ryzyka kredytowego dla pożyczek udzielonych

(określonych w nocie 8) wynosi 1.479 tys. zł (609 tys. zł na 31.12.2019 roku), należności krótko- i długoterminowych

(określonych w nocie 2.4) wynosi odpowiednio 199.040 tys. zł i 154.283 tys. zł.

Ryzyko kredytowe związane z lokatami uznane jest za niskie, ponieważ umowy zawierane są z bankami o stabilnej

sytuacji finansowej.

Ryzyko stopy procentowej

Spółka posiada zobowiązania z tytułu kredytów obrotowych, dla których odsetki liczone są na bazie zmiennej stopy

procentowej, w związku z czym występuje ryzyko wzrostu tych stóp w stosunku do momentu zawarcia umowy.

Spółka lokuje wolne środki pieniężne w inwestycje o zmiennej stopie, co powoduje zmniejszenie zysków

z inwestycji w sytuacji spadku stóp procentowych. Informacje o aktywach i zobowiązaniach narażonych na ryzyko

stopy procentowej zostały przedstawione w notach 1 i 13.

Z uwagi na to, że Spółka posiadała w okresie sprawozdawczym zarówno aktywa jak i zobowiązania oprocentowane

według stopy zmiennej (co równoważyło ryzyko) oraz na nieznaczne wahania stóp procentowych w minionych

okresach, jak również na brak przewidywań gwałtownych zmian stóp procentowych w kolejnych okresach

sprawozdawczych Spółka nie stosowała zabezpieczeń stóp procentowych, uznając że ryzyko stopy procentowej

nie jest znaczące.

Sprawozdanie finansowe IPOPEMA Securities S.A. za rok 2020

Ryzyko walutowe

Spółka posiada środki na rachunku bankowym w walucie obcej, w związku z czym narażona jest na ryzyko zmian

kursów walutowych. Wiąże się ono głównie ze zmianami poziomu kursu EUR oraz USD, a także – w mniejszym

stopniu – GBP, HUF, CZK, TRY oraz CAD. Ponadto w związku z działalnością prowadzoną na giełdach

zagranicznych Spółka dokonuje rozliczeń w walucie obcej (EUR, USD, HUF, CZK, TRY, CAD i inne) w zakresie

rozliczeń transakcji giełdowych. Ze względu na specyfikę rozliczeń transakcji (Spółka występuje w roli pośrednika)

udział tego ryzyka w ogólnej ocenie ryzyka prowadzonej przez Spółkę działalności jest mało istotny.

Wartości w walucie, nieprzeliczone na PLN

31.12.2020

31.12.2019

Należności w walucie

- EUR

4 444

3 272

- USD

5 241

4 104

- GBP

- TRY

1 711

- CAD

822

355

- RON

Zobowiązania w walucie

- EUR

3 789

2 666

- USD

7 507

4 411

- GBP

111

- TRY

1 710

- RON

- CAD

822

355

Rozliczenia międzyokresowe

- EUR

215

202

Środki pieniężne w walucie

- CZK

1 010

928

- EUR

1 463

1 517

- HUF

40 546

20 006

- RON

- USD

2 926

779

- GBP

135

113

- SEK

326

229

- DKK

- NOK

269

177

- CHF

- TRY

195

103

- CAD

- AUD

Ryzyko cenowe

Spółka posiadała instrumenty finansowe będące przedmiotem obrotu na Giełdzie Papierów Wartościowych

w Warszawie, w związku z czym Spółka identyfikuje ryzyko związane z wahaniem kursów instrumentów

finansowych notowanych na giełdach papierów wartościowych. Instrumenty te rozpoznawane są w sprawozdaniu

jako instrumenty finansowe przeznaczone do obrotu.

Ryzyko cenowe związane z instrumentami finansowymi jest ograniczone z uwagi na fakt, iż Spółka w stosunkowo

nieznacznym zakresie inwestuje własne środki w instrumenty finansowe – wielkość inwestycji w instrumenty

finansowe przeznaczone do obrotu zaprezentowana została w nocie 3.

Ryzyko związane z płynnością

Spółka jest narażona na ryzyko utraty płynności, rozumiane jako ryzyko utraty zdolności do regulowania

zobowiązań w określonych terminach. Ryzyko wynika z potencjalnego ograniczenia dostępu do rynków

finansowych, co może skutkować brakiem możliwości pozyskania nowego finansowania lub refinansowania

swojego zadłużenia. Celem Spółki jest utrzymanie płynności na optymalnym poziomie poprzez zarządzanie

należnościami, zobowiązaniami, instrumentami finansowymi oraz przez finansowanie dłużne, tj. krótkoterminowe

kredyty bankowe.

Tabela informująca o terminach wymagalności zobowiązań (wiekowanie zobowiązań) została zaprezentowana

w nocie 13. Zdecydowana większość zobowiązań (ok. 99%) wynika z transakcji zawieranych na giełdach papierów

wartościowych, które są w większości transakcjami pośrednictwa w zakupie bądź sprzedaży instrumentów

finansowych dla klientów Spółki. Zobowiązanie wynikające z tego typu z transakcji giełdowych jest w dużej mierze

równoważone transakcją generującą z drugiej strony należność z transakcji giełdowych. Saldo transakcji

giełdowych (należności vs. zobowiązania) na 31 grudnia 2020 roku wyniosło 8.863 tys. zł wobec 6.843 tys. zł na

31 grudnia 2019 roku. Zobowiązania wobec KDPW / KDPW CCP wynikające z transakcji zawieranych na GPW

Sprawozdanie finansowe IPOPEMA Securities S.A. za rok 2020

mogą być finansowane z dostępnych linii kredytowych. Ryzyko utraty płynności w tym przypadku uznaje się za

niskie.

Spółka identyfikuje ryzyko związane z płynnością jako jedno z typowych ryzyk dla każdego podmiotu

gospodarczego i w normalnych warunkach rynkowych ocenia je na relatywnie niskim poziomie zważywszy na stan

własnych środków pieniężnych (nota 1) oraz dostępnych linii kredytowych finansujących działalność na giełdach

papierów wartościowych (nota 13).

Niezależnie od powyższego obecna, bezprecedensowa sytuacja wynikająca z długotrwałej pandemii koronawirusa

powoduje bardzo dużą niepewność co do jej skutków ekonomicznych. Powoduje to istotnie podwyższony poziom

ryzyka dla wielu podmiotów gospodarczych, w tym podmiotów z branży finansowej. Sytuacja ta może zatem

w istotnie negatywny sposób wpłynąć na możliwość generowania w kolejnych okresach przychodów na pożądanym

poziomie. W konsekwencji może to doprowadzić do obniżania rezerwy własnych środków pieniężnych, zwiększając

tym samym poziom ryzyka związanego z płynnością finansową. Niezależnie jednak od powyższego, zważywszy,

że (i) w roku 2020 – pomimo pandemii koronawirusa – Spółka zachowała zdolność do generowania odpowiednich

przychodów oraz (ii) oczekiwane jest wygaszenie pandemii w drugiej połowie roku w wyniku wprowadzanych

w różnych krajach, w tym Polsce, powszechnych szczepień, w perspektywie krótko- i średnioterminowej Spółka nie

identyfikuje istotnie podwyższonego ryzyka zagrożenia płynności z ww. powodu.

Ponadto, nie można również wykluczyć zmiany podejścia banku finansującego działalność spółki na giełdzie

papierów wartościowych – tak ze względu na ogólną sytuację rynkową, jak i ewentualne pogorszenie się sytuacji

finansowej Spółki. W skrajnie negatywnym scenariuszu nie można wykluczyć, że finansowanie to może zostać

istotnie ograniczone lub wręcz wstrzymane, co mogłoby negatywnie wpłynąć na skalę działalności w tym segmencie

działalności, a w konsekwencji dodatkowo zmniejszyć wysokość przychodów. Obecnie Spółka nie identyfikuje

jednak przesłanek materializacji ww. ryzyka w stopniu wyższym niż w latach ubiegłych.

Nota 14

Informacja o wartości godziwej instrumentów finansowych niewycenianych w wartości godziwej

Pożyczki udzielone, należności własne i zobowiązania na

31.12.2020

wartość

bilansowa

pozycja w bilansie

wartość

godziwa

Pożyczki udzielone i należności własne

- pożyczka

1 479

Udzielone pożyczki

1 479

- środki pieniężne

279 585

Środki pieniężne

279 585

Zobowiązania finansowe (kredyt)

16 651

Zobowiązania

16 651

Pożyczki udzielone, należności własne i zobowiązania na

31.12.2019

wartość

bilansowa

pozycja w bilansie

wartość

godziwa

Pożyczki udzielone i należności własne

- pożyczka

609

Udzielone pożyczki

609

- środki pieniężne

35 080

Środki pieniężne

35 080

Zobowiązania finansowe (kredyt)

6 799

Zobowiązania

6 799

Nota 15

Zobowiązania długoterminowe obejmują zobowiązania tytułu leasingu w kwocie 47 tys. zł na 31 grudnia 2020 r.

wobec 61 tys. zł na 31.12.2019 r.

Zobowiązania długoterminowe

31.12.2020

31.12.2019

a) do 1 roku

b) powyżej 1 roku do 3 lat

c) powyżej 3 lat do 5 lat

d) powyżej 5 lat

Zobowiązania długoterminowe razem

Rozliczenia międzyokresowe bierne nie wystąpiły na 31 grudnia 2020 r. ani 31 grudnia 2019 r.

Sprawozdanie finansowe IPOPEMA Securities S.A. za rok 2020

Nota 16

Rezerwy na zobowiązania

31.12.2020

31.12.2019

1. Zmiana stanu długoterminowej rezerwy na świadczenia emerytalne

i podobne

2. Zmiana stanu krótkoterminowej rezerwy na świadczenia emerytalne

i podobne

387

496

3. Zmiana stanu pozostałych rezerw długoterminowych

- 14

- 45

4. Zmiana stanu pozostałych rezerw krótkoterminowych

5 953

323

Stan pozostałych rezerw krótkoterminowych na początek okresu

2 415

2 092

a) utworzenie

10 833

3 374

b) wykorzystanie

4 878

3 051

c) rozwiązanie

Stan pozostałych rezerw krótkoterminowych na koniec okresu

8 368

2 415

Stan pozostałych rezerw krótkoterminowych na koniec okresu (według

tytułów)

Na badanie i sporządzenie sprawozdania finansowego

Na świadczenia pracownicze *

6 227

1 284

Pozostałe

2 075

1 037

Stan pozostałych rezerw krótkoterminowych na koniec okresu, razem

8 368

2 415

* świadczenia pracownicze, zgodnie z ustawą o rachunkowości oraz MSR 19, stanowią świadczenia pracownicze z tytułu

wynagrodzeń, składek na ubezpieczenia społeczne, płatnego urlopu wypoczynkowego, płatnych zobowiązań chorobowych,

udziałów w zyskach i premii, jak również obejmują świadczenia po okresie zatrudnienia, jak: emerytury, pozostałe

świadczenia emerytalne oraz świadczenia z tytułu rozwiązania stosunku pracy i świadczenia niepieniężne na rzecz obecnych

pracowników.

Zmiana stanu rezerwy z tytułu odroczonego podatku dochodowego

31.12.2020

31.12.2019

1. Stan rezerwy z tytułu odroczonego podatku dochodowego na

początek okresu, w tym:

909

271

a) odniesionej na wynik finansowy

893

259

- środków trwałych i wartości niematerialnych i prawnych

197

221

- wyceny instrumentów finansowych

- należności

638

b) odniesionej na kapitał własny

c) odniesionej na wartość firmy lub ujemną wartość firmy

2. Zwiększenia

1 442

853

a) odniesione na wynik finansowy okresu z tytułu dodatnich różnic

przejściowych:

1 441

847

- środków trwałych i wartości niematerialnych i prawnych

- wyceny instrumentów finansowych

173

- należności

1 381

670

b) odniesione na kapitał własny

c) odniesione na wartość firmy lub ujemną wartość firmy

3. Zmniejszenia

371

215

a) odniesione na wynik finansowy okresu z tytułu ujemnych różnic

przejściowych:

354

213

- środków trwałych i wartości niematerialnych i prawnych

- wyceny instrumentów finansowych

111

150

- należności

174

b) odniesione na kapitał własny

4. Stan rezerwy z tytułu odroczonego podatku dochodowego na koniec

okresu, w tym:

1 980

909

a) odniesionej na wynik finansowy okresu z tytułu różnic przejściowych z

tytułu:

1 980

893

- środków trwałych i wartości niematerialnych i prawnych

128

197

- wyceny instrumentów finansowych

- należności

1 845

638

b) odniesionej na kapitał własny

c) odniesionej na wartość firmy lub ujemną wartość firmy

Sprawozdanie finansowe IPOPEMA Securities S.A. za rok 2020

Nota 17

Zobowiązania podporządkowane – nie wystąpiły

Nota 18

Zmiany w zakresie poszczególnych kategorii instrumentów finansowych

Instrumenty

finansowe

przeznaczon

e do

sprzedaży

Instrumenty finansowe

przeznaczone do obrotu

Pożyczki udzielone

i należności własne

Inne

zobowiązani

a finansowe

Aktywa

finansowe

Zobowią

zania

finansowe

Pożyczka

udzielona

Środki

pieniężne

i inne aktywa

pieniężne

Kredyty

krótkotermi

nowe

Stan na 01.01.2020

10 734

308

101

609

35 080

6 799

Zwiększenia:

14 830

101

1 049

244 505

9 852

- zakup akcji

14 830

- udzielenie pożyczki

1 021

- zaciągniecie kredytu

9 838

- wycena instrumentów

finansowych

101

- odsetki i różnice

kursowe

- zmiana stanu środków

pieniężnych

244 505

Zmniejszenia:

2 086

15 018

179

- sprzedaż akcji/

jednostek uczestnictwa

2 000

14 792

- wycena instrumentów

finansowych

226

- spłata

179

- zakończenie leasingu

Stan na 31.12.2020

8 714

120

162

1 479

279 585

16 651

Instrumenty

finansowe

przeznaczon

e do

sprzedaży

Instrumenty finansowe

przeznaczone do obrotu

Pożyczki udzielone

i należności własne

Inne

zobowiązani

a finansowe

Aktywa

finansowe

Zobowią

zania

finansowe

Pożyczka

udzielona

Środki

pieniężne

i inne aktywa

pieniężne

Kredyty

krótkotermi

nowe

Stan na 01.01.2019

10 710

9 756

194

141

24 287

15 485

Zwiększenia:

44 733

634

10 793

- zakup akcji

44 345

- wycena akcji

162

- wycena instrumentów

finansowych

226

- udzielenie pożyczki

624

- odsetki od pożyczki i

różnice kursowe

- zmiana stanu środków

pieniężnych

10 793

Zmniejszenia:

54 181

166

8 686

- sprzedaż akcji

54 134

- wycena instrumentów

finansowych

- spłata

166

8 686

- cesja leasingu

Stan na 31.12.2019

10 734

308

101

609

35 080

6 799

Sprawozdanie finansowe IPOPEMA Securities S.A. za rok 2020

Nota 19

Kapitał podstawowy

31.12.2020

31.12.2019

a) wartość nominalna jednej akcji (w złotych)

0,10

b) seria/emisja

A, B, C

c) rodzaj akcji

zwykłe na okaziciela

d) rodzaj uprzywilejowania akcji

brak

e) rodzaj ograniczenia praw do akcji

brak

f) liczba akcji

29 937 836

g) wartość serii/emisji według wartości nominalnej

(w tys. zł)

2 994

h) sposób pokrycia kapitału

gotówka

i) prawo do dywidendy (od daty)

akcje uczestniczą w podziale zysku

za rok 2020 i 2019

akcje uczestniczą w podziale zysku

za rok 2019 i 2018

Kapitał podstawowy Spółki nie uległ zmianie w roku 2020 ani 2019.

Na dzień 31 grudnia 2020 roku kapitał podstawowy wynosił 2.993.783,60 zł i dzielił się na 7.000.000 akcji zwykłych

na okaziciela serii A, 21.571.410 akcji zwykłych na okaziciela serii B oraz 1.366.426 akcji zwykłych na okaziciela

serii C. Wszystkie wyemitowane akcje posiadają wartość nominalną wynoszącą 0,10 złotych i zostały w pełni

opłacone.

Kapitał podstawowy (struktura) – stan na dzień publikacji sprawozdania

Akcjonariusz

Liczba akcji i głosów na WZA

Wartość objętych udziałów (w zł)

OFE PZU „Złota Jesień”*

2 993 684

299 368

Fundusz IPOPEMA PRE-IPO FIZAN

2 990 789

299 079

Fundusz IPOPEMA 10 FIZAN

2 851 420

285 142

Value FIZ*

2 750 933

275 093

Fundusze QUERCUS

2 256 200

225 620

Katarzyna Lewandowska

2 136 749

213 675

Jarosław Wikaliński

1 499 900

149 990

Razem akcjonariusze powyżej 5%

17 479 675

1 747 967

* Dane na podstawie otrzymanych przez Spółkę zawiadomień od akcjonariuszy

Głównym uczestnikiem Funduszu jest Jacek Lewandowski – Prezes Zarządu Spółki, a także Katarzyna Lewandowska

Jedynym uczestnikiem Funduszu jest Stanisław Waczkowski – Wiceprezes Zarządu Spółki

QUERCUS Parasolowy SFIO oraz QUERCUS Multilstrategy FIZ

Na podstawie ustnego porozumienia dotyczącego zgodnego głosowania na WZA Jarosław Wikaliński wraz z Małgorzatą Wikalińską dysponują

łącznie 2.990.789 głosami, tj. 9,98% łącznej liczby głosów na WZA

Kapitał podstawowy (struktura) – stan na 31.12.2020

Akcjonariusz

Liczba akcji i głosów na WZA

Wartość objętych udziałów (w zł)

OFE PZU "Złota Jesień"*

2 993 684

299 368

Fundusz IPOPEMA PRE-IPO FIZAN

2 990 789

299 079

Fundusz IPOPEMA 10 FIZAN

2 851 420

285 142

Value FIZ*

2 750 933

275 093

Katarzyna Lewandowska

2 136 749

213 675

Swiss Capital SA

1 539 039

153 904

Jarosław Wikaliński

1 499 900

149 990

Razem akcjonariusze powyżej 5%

16 762 514

1 676 251

* Dane na podstawie otrzymanych przez Spółkę zawiadomień od akcjonariuszy

Głównym uczestnikiem Funduszu jest Jacek Lewandowski – Prezes Zarządu Spółki, a także jego żona, Katarzyna Lewandowska

Jedynym uczestnikiem Funduszu jest Stanisław Waczkowski – Wiceprezes Zarządu Spółki

Na podstawie ustnego porozumienia dotyczącego zgodnego głosowania na WZA Jarosław Wikaliński wraz z Małgorzatą Wikalińską dysponują

łącznie 2.990.789 głosami, tj. 9,98% łącznej liczby głosów na WZA

Sprawozdanie finansowe IPOPEMA Securities S.A. za rok 2020

Kapitał podstawowy (struktura) – stan na 31.12.2019

Akcjonariusz

Liczba akcji i głosów na WZA

Wartość objętych udziałów (w zł)

OFE PZU "Złota Jesień"*

2 993 684

299 368

Fundusz IPOPEMA PRE-IPO FIZAN

2 990 789

299 079

JLC Lewandowski S.K.A.

2 990 789

299 079

Fundusz IPOPEMA 10 FIZAN

2 851 420

285 142

Quercus Parasolowy SFIO*

2 827 552

282 755

Value FIZ*

2 750 933

275 093

Katarzyna Lewandowska

2 136 749

213 675

Razem akcjonariusze powyżej 5%

19 541 916

1 954 191

* Dane na podstawie otrzymanych przez Spółkę zawiadomień od akcjonariuszy

Głównym uczestnikiem Funduszu jest Jacek Lewandowski – Prezes Zarządu Spółki, a także jego żona, Katarzyna Lewandowska

Podmiot zależny od Jacka Lewandowskiego – Prezesa Zarządu Spółki

Jedynym uczestnikiem Funduszu jest Stanisław Waczkowski – Wiceprezes Zarządu Spółki

Nota 20

Akcje własne

Poza ewentualnymi przypadkami nabywania akcji w związku z prowadzoną działalnością maklerską w zakresie

pośrednictwa w obrocie akcjami na GPW, Spółka nie nabywała akcji własnych.

Nota 21

Kapitał zapasowy

31.12.2020

31.12.2019

a) ze sprzedaży akcji powyżej ich wartości nominalnej

10 351

b) utworzony ustawowo

998

c) utworzony zgodnie ze statutem/umową, ponad wymaganą ustawowo

(minimalną) wartość

42 120

41 907

Kapitał zapasowy, razem

53 469

53 256

Nota 22

Odpisy z zysku netto w ciągu roku obrotowego – nie wystąpiły.

Nota 23

Ujemna wartość firmy jednostek podporządkowanych – nie wystąpiła.

Nota 24

Wartość księgowa na jedną akcję

31.12.2020

31.12.2019

Kapitały własne (w tys. zł)

67 789

56 533

Liczba wyemitowanych akcji

29 937 836

Wartość księgowa na jedną akcję (w złotych)

2,26

1,89

Wartość księgowa na jedną akcję jest równa stosunkowi wartości kapitału własnego na dzień bilansowy i liczby

akcji wyemitowanych według stanu na dany dzień bilansowy.

Sprawozdanie finansowe IPOPEMA Securities S.A. za rok 2020

Nota 25

Kapitał z aktualizacji wyceny

Zmiany w kapitale z aktualizacji wyceny

2020 rok

2019 rok

Kapitał z aktualizacji wyceny na 01.01

Przeszacowanie aktywów finansowych dostępnych do sprzedaży

Stan na 01.01.

Sprzedaż / umorzenie

Zyski z okresowej wyceny

Stan na 31.12

Ustalenie odroczonego podatku dochodowego

Stan na 01.01.

Zmiana w zakresie wysokości rezerwy z tyt. podatku odroczonego

- 16

Stan na 31.12.

Kapitał z aktualizacji wyceny na 31.12

Nota 26

Instrumenty finansowe klientów

31.12.2020

31.12.2019

Papiery wartościowe dopuszczone do publicznego obrotu

- ilość

111 608

111 180

- wartość

1 336 860

514 479

Papiery wartościowe niedopuszczone do publicznego obrotu

- ilość

35 666

36 070

- wartość

184 204

10 901

Sponsor emisji

(i) akcje

- ilość

300

291

- wartość

3 201

554

(ii) obligacje

- ilość

0,02

0,033

- wartość

2 000

3 300

(iii) certyfikaty inwestycyjne

- ilość

15 846

161

- wartość

35 026 561

28 824

Noty objaśniające do rachunku zysków i strat

Nota 27

Przychody z działalności podstawowej

2020 rok

2019 rok

Przychody z tytułu obrotu papierami wartościowymi

33 107

22 429

Przychody z tytułu usług bankowości inwestycyjnej, w tym z tytułu:

18 042

7 861

- oferowania instrumentów finansowych

11 104

1 030

- usług doradczych i inne przychody bankowości inwestycyjnej

6 938

6 831

Pozostałe przychody

4 518

3 100

Przychody razem

55 667

33 390

Przychody z tytułu przyjmowania i przekazywania zleceń nabycia lub zbycia jednostek uczestnictwa funduszy

inwestycyjnych lub tytułów uczestnictwa w instytucjach wspólnego inwestowania wyniosły 24 tys. zł w 2020 roku

wobec 1 tys. zł w 2019 roku.

Sprawozdanie finansowe IPOPEMA Securities S.A. za rok 2020

Przychody – struktura terytorialna

2020 rok

2019 rok

Polska

52 523

30 667

Niemcy

3 144

Wielka Brytania

2 723

Przychody razem

55 667

33 390

Koszty - Usługi obce

2020 rok

2019 rok

- koszty transakcyjne inne niż koszty rozliczenia transakcji przez izby

rozliczeniowe i giełdy papierów wartościowych

5 286

2 675

- serwisy informacyjne i usługi teleinformatyczne

4 345

3 760

- pozostałe usługi obce

1 022

1 063

Razem usługi obce

10 653

7 498

Nota 28

Przychody z instrumentów finansowych przeznaczonych do obrotu w roku 2020 wyniosły 2.809 tys. zł, wobec 1.426

tys. zł w roku 2019.

Nota 29

W 2020 roku koszty z tytułu instrumentów finansowych przeznaczonych do obrotu wyniosły 3.459 tys. zł, wobec

1.728 tys. zł w roku 2019.

Nota 30

Przychody z instrumentów finansowych utrzymywanych do terminu zapadalności – nie wystąpiły

Nota 31

Koszty z tytułu instrumentów finansowych utrzymywanych do terminu zapadalności – nie wystąpiły.

Nota 32

Przychody z instrumentów finansowych dostępnych do sprzedaży

W 2020 roku przychody z instrumentów finansowych dostępnych do sprzedaży wyniosły 380 tys. zł (400 tys. zł

w 2019 roku), z czego przychody z tytułu dywidend od spółek zależnych wyniosły 294 tys. zł (400 tys. zł w 2019 r.).

Nota 33

Koszty z tytułu instrumentów finansowych dostępnych do sprzedaży

Koszty z tytułu instrumentów finansowych dostępnych do sprzedaży w 2020 roku ani w 2019 roku nie wystąpiły.

Nota 34

Zysk (strata) na sprzedaży całości lub części udziałów jednostek podporządkowanych – nie wystąpił.

Sprawozdanie finansowe IPOPEMA Securities S.A. za rok 2020

Nota 35

Pozostałe przychody operacyjne

2020 rok

2019 rok

a) nadwyżka ze sprzedaży rzeczowych składników aktywów trwałych

i wartości niematerialnych i prawnych

b) rozwiązanie rezerw

c) zmniejszenie odpisów aktualizujących należności

1 337

d) pozostałe, w tym:

820

603

- refaktura kosztów

786

559

- inne

Pozostałe przychody operacyjne, razem

838

1 940

Nota 36

Pozostałe koszty operacyjne

2020 rok

2019 rok

a) utworzenie rezerw

b) utworzenie odpisów aktualizujących należności

121

c) pozostałe, w tym:

865

607

- refaktura kosztów

807

559

- inne

Pozostałe koszty operacyjne, razem

938

728

Nota 37

Odsetki od lokat i depozytów

2020 rok

2019 rok

odsetki od własnych lokat i depozytów, w tym:

225

- niezrealizowane do 3 m-cy

- niezrealizowane od 3-12 m-cy

Nota 38

Odsetki od kredytów i pożyczek

2020 rok

2019 rok

a) zrealizowane

752

979

b) niezrealizowane:

- niezrealizowane do 3 m-cy

- niezrealizowane od 3-12 m-cy

Odsetki od kredytów i pożyczek, razem

765

979

Nota 39

Podatek dochodowy

2020 rok

2019 rok

Podatek dochodowy bieżący

1. Zysk (strata) brutto

14 266

2. Różnice pomiędzy zyskiem (stratą) brutto a podstawą opodatkowania

podatkiem dochodowym, według tytułów

1 831

- 3 594

a/ koszty nie stanowiące kosztów uzyskania przychodów:

13 815

5 306

reprezentacja

181

PFRON

składki członkowskie

159

167

wyceny bilansowe instrumentów finansowych i rozrachunków

1 422

304

odpis aktualizujący należności

121

amortyzacja

386

175

Sprawozdanie finansowe IPOPEMA Securities S.A. za rok 2020

rezerwy

11 388

4 079

pozostałe

211

189

b/ przychody nie stanowiące przychodów podatkowych:

8 968

6 070

rozwiązanie rezerwy

rozwiązanie odpisu na należności

1 337

odsetki od depozytu, pożyczek i należności

dywidenda

294

453

wyceny bilansowe instrumentów finansowych i rozrachunków

1 547

545

pożytki z KDPW

120

341

przychody szacunkowe

6 931

pozostałe

3 355

c/ koszty statystycznie dodane:

7 534

6 137

wykorzystanie rezerwy na świadczenia pracownicze

1 379

1 199

rozwiązane rezerwy

3 068

1 320

badanie sprawozdania finansowego

147

152

korekta podatku VAT

178

odsetki zapłacone

513

611

pozostałe

2 427

2 677

d/ przychody statystycznie dodane

4 518

3 307

odsetki

pożytki z KDPW

166

396

pozostałe

4 348

2 873

e/ odliczenie straty

9 108

3. Darowizna przekazana

4. Podstawa opodatkowania podatkiem dochodowym

6 989

- 3 511

5. Podatek dochodowy według stawki 19%

1 328

6. Zwiększenia, zaniechania, zwolnienia, odliczenia i obniżki podatku – podatek

zapłacony od otrzymanych dywidend

7. Podatek dochodowy bieżący ujęty (wykazany) w deklaracji podatkowej

okresu, w tym:

1 328

- wykazany w rachunku zysków i strat

1 328

- dotyczący pozycji, które zmniejszyły lub zwiększyły kapitał własny

Podatek dochodowy odroczony, wykazany w rachunku zysków i strat:

- zmniejszenie (zwiększenie) z tytułu powstania i odwrócenia się różnic

przejściowych

- 2 110

- 1 373

- zmniejszenie (zwiększenie) z tytułu zmiany stawek podatkowych

- zmniejszenie (zwiększenie) z tytułu z poprzednio nieujętej straty podatkowej,

ulgi podatkowej lub różnicy przejściowej poprzedniego okresu

- zmniejszenie (zwiększenie) aktywów z tytułu odroczonego podatku

dochodowego

2 634

600

- zmiana stanu rezerwy na podatek odroczony

1 088

634

Podatek dochodowy odroczony, razem

1 612

- 139

Rozliczenia podatkowe oraz inne obszary działalności podlegające regulacjom mogą być przedmiotem kontroli

organów administracyjnych, które uprawnione są do nakładania kar i sankcji. Brak odniesienia do utrwalonych

regulacji prawnych w Polsce powoduje występowanie w obowiązujących przepisach niejasności i niespójności.

Często występujące różnice w opiniach, co do interpretacji prawnej przepisów podatkowych zarówno wewnątrz

organów państwowych, jak i pomiędzy organami państwowymi i przedsiębiorstwami, powodują powstawanie

obszarów niepewności i konfliktów. Zjawiska te powodują, że ryzyko podatkowe w Polsce jest znacząco wyższe

niż istniejące zwykle w krajach o bardziej rozwiniętym systemie podatkowym.

Rozliczenia podatkowe mogą być przedmiotem kontroli przez okres pięciu lat, począwszy od końca roku, w którym

upłynął termin płatności.

Sprawozdanie finansowe IPOPEMA Securities S.A. za rok 2020

Nota 40

Pozostałe obowiązkowe zmniejszenia zysku (zwiększenia straty) – nie wystąpiły

Nota 41

Proponowany podział zysku za rok bieżący oraz zrealizowany za rok poprzedni

Podział zysku

2020 rok

2019 rok

Zysk / strata netto

11 326

213

Kapitał zapasowy

213

Dywidenda

Do czasu sporządzenia niniejszego sprawozdania Zarząd nie podjął decyzji w zakresie rekomendacji co do

sposobu podziału zysku za rok 2020. Ustalenia w tej sprawie poczynione zostaną w terminie późniejszym, nie

później jednak niż do czasu zwołania Zwyczajnego Walnego Zgromadzenia, które zgodnie z Kodeksem Spółek

Handlowych musi się odbyć w ciągu 6 miesięcy do daty zakończenia danego roku obrotowego.

Nota 42

Wykaz grup zobowiązań zabezpieczonych na majątku domu maklerskiego:

Zarówno w roku 2020 jak i w 2019 zabezpieczone na majątku Spółki były kredyty obrotowe w rachunku bieżącym,

o których szczegółowe informacje zamieszczono w nocie 13. Zabezpieczenie stanowi kaucja na rachunku

bankowym w wysokości 4 mln zł (według stanu na dzień 31 grudnia 2020 roku), weksle własne in blanco wraz

z deklaracjami wekslowymi oraz pełnomocnictwa do dysponowania rachunkami bankowymi w Banku.

Spółka wpłaciła kaucję w wysokości 1,5 mln Euro do banku będącego bankiem rozliczeniowym w odniesieniu do

transakcji zawieranych na zagranicznych giełdach papierów wartościowych.

W styczniu 2012 r. Spółce udzielona została przez PKO Bank Polski S.A. (dawniej Nordea Bank Polska S.A.)

gwarancja do łącznej kwoty 268 tys. Euro, której zabezpieczeniem jest kaucja w aktualnej wysokości 1.791 tys. zł.

Na mocy aneksu z 2020 roku kwota gwarancji została podwyższona do 308 tys. Euro. Gwarancja wystawiona

została na okres do 16 kwietnia 2023 r. i dotyczy zobowiązań związanych z wynajmem powierzchni biurowej.

Nota 43

Zobowiązania i aktywa warunkowe, w tym również udzielone gwarancje i poręczenia, także umowy

o subemisje, zobowiązania wekslowe

Spółka wystawiła weksle jako zabezpieczenie kredytu (szczegółowy opis znajduje się w nocie 13) oraz wpłaciła

kaucję w wysokości 1,5 mln EUR stanowiącą zabezpieczenie rozliczenia transakcji na giełdach zagranicznych.

Nota 44

Udzielone zabezpieczenia

W okresach objętych niniejszymi sprawozdaniami finansowymi Spółka nie udzieliła zabezpieczeń.

Nota 45

Odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości aktywów finansowych, rzeczowych aktywów trwałych,

wartości niematerialnych i prawnych lub innych aktywów oraz odwrócenie takich odpisów

Zarówno w 2020 jak i w 2019 roku Spółka nie dokonywała odpisów ani nie odwracała wcześniej utworzonych

odpisów aktualizujących z tytułu utraty wartości aktywów finansowych, rzeczowych aktywów trwałych, wartości

niematerialnych i prawnych lub innych aktywów za wyjątkiem zmiany stanów odpisów na należności (nota 2).

Sprawozdanie finansowe IPOPEMA Securities S.A. za rok 2020

Nota 46

Informacje o przychodach, kosztach i wynikach działalności zaniechanej lub przewidywanej do

zaniechania

W 2020 oraz w 2019 roku Spółka nie zidentyfikowała działalności zaniechanej. W konsekwencji, wszystkie

przedstawione informacje w sprawozdaniu finansowym za 2020 rok dotyczą działalności kontynuowanej.

Nota 47

Spółka jako leasingobiorca – prawo do użytkowania budynku

Spółka wynajmuje pomieszczenia biurowe na podstawie umowy najmu. Prawo do użytkowania budynku przez

okres trwania umowy zaklasyfikowane zostało jako leasing operacyjny. Umowa najmu prawa do budynku została

zawarta na okres 5 lat z możliwością przedłużenia na kolejne 2 lata. Na mocy aneksu do umowy zawartego

w styczniu 2016 roku umowa najmu została przedłużona do stycznia 2023 roku.

Wartość minimalnych opłat leasingowych została przedstawiona w poniższej tabeli.

Zobowiązania z tytułu leasingu

31.12.2020

31.12.2019

Wartość bieżąca minimalnych opłat leasingowych

W okresie 1 roku

1 198*

1 106*

W okresie od 1 do 5 lat

1 250*

2 259*

Powyżej 5 lat

Razem zobowiązania z tytułu leasingu

2 448

3 365

* wartość wyliczona na podstawie liniowego rozłożenia kosztu przez okres trwania leasingu

Spółka jako leasingobiorca – leasing finansowy

Spółka zawarła umowy leasingu pojazdów. Finansujący uprawniony jest do rekalkulacji wynagrodzenia, gdy

zmianie ulegnie stopa procentowa WIBOR / EURIBOR 1M oraz w przypadku zmian przepisów (w tym

w szczególności przepisów podatkowych). Dla pojazdów określony został limit przebiegu, który rozliczany będzie

za cały okres trwania umowy. W przypadku gdy przebieg pojazdu jest wyższy od ustalonego przez strony limitu,

wówczas spółka zapłaci dodatkową opłatę z tytułu przekroczenia limitu przebiegu pojazdu.

Umowy leasingu zostały zaklasyfikowane jako leasing finansowy. Wartość minimalnych opłat leasingowych została

przedstawiona w poniższej tabeli.

Zobowiązania z tytułu leasingu finansowego

31.12.2020

31.12.2019

Wartość bilansowa netto

Wartość bieżąca minimalnych opłat leasingowych

101

W okresie 1 roku

W okresie od 1 do 5 lat

Powyżej 5 lat

Wartość warunkowych opłat leasingowych ujętych jako koszt okresu

Nota 48

Informacje o kwocie i charakterze poszczególnych pozycji przychodów lub kosztów o nadzwyczajnej

wartości lub które wystąpiły incydentalnie

W okresach objętych niniejszymi sprawozdaniami finansowymi w Spółce nie wystąpiły zyski i straty nadzwyczajne.

Nota 49

Dane o przyszłych zobowiązaniach z tytułu podatku dochodowego

W okresach objętych niniejszymi sprawozdaniami finansowymi Spółka nie posiadała przyszłych zobowiązań

z tytułu podatku dochodowego.

Sprawozdanie finansowe IPOPEMA Securities S.A. za rok 2020

Nota 50

Pozycje rachunku przepływów pieniężnych

Podział działalności Spółki przyjęty w rachunku przepływów pieniężnych:

Działalność operacyjna – świadczenie usług maklerskich i doradczych oraz nabywanie i zbywanie papierów

wartościowych.

Działalność inwestycyjna – nabywanie oraz sprzedaż wartości niematerialnych i prawnych, rzeczowego majątku

trwałego oraz papierów wartościowych o charakterze długoterminowym.

Działalność finansowa – pozyskiwanie lub utrata źródeł finansowania (zmiany w rozmiarach i relacjach kapitału

własnego i obcego w jednostce) oraz wszystkie z nimi związane pieniężne koszty i korzyści.

Struktura środków pieniężnych

Prezentacja w bilansie

Prezentacja w rachunku

przepływów pieniężnych

31.12.2020

31.12.2019

31.12.2020

31.12.2019

Środki pieniężne i inne aktywa pieniężne

279 585

35 080

279 216

35 098

W kasie

Na rachunkach bankowych

12 078

7 101

12 078

7 101

Inne środki pieniężne

267 503

27 975

267 503

27 975

Inne aktywa pieniężne

Różnice kursowe naliczone

- 366

Różnica pomiędzy prezentacją środków pieniężnych w bilansie i w rachunku przepływów pieniężnych w 2020 roku

i w 2019 roku wynika z pomniejszenia środków pieniężnych o kwotę różnic kursowych oraz prezentowanych

w środkach pieniężnych otrzymanych kart zakupowych.

Środki pieniężne i inne aktywa pieniężne na koniec okresu obejmują środki pieniężne i inne aktywa pieniężne

własne oraz klientów – podział został zaprezentowany w nocie 1.

Różnice zmian stanów pozycji bilansowych

Prezentacja w bilansie

Bilansowa

zmiana

stanu

Prezentacja w rachunku

przepływów pieniężnych

– zmiana stanu

31.12.2020

31.12.2019

2020 rok

Należności (krótko- i długoterminowe) brutto

199 146

154 414

44 732

44 933

Należności netto

199 040

154 283

Odpisy na należności

106

131

- 25

Rezerwy (bez podatku odroczonego

dotyczącego kapitału własnego i rezerwy na

niezapłacone odsetki)

11 231

3 817

7 414

Razem zmiana stanu odpisów i rezerw

7 389

Różnica pomiędzy bilansową zmianą stanu należności brutto a kwotą wykazaną w rachunku przepływów

pieniężnych wynika z pomniejszenia należności na dzień 31 grudnia 2019 roku o należności z tytułu odsetek od

wpłaconej kaucji zaprezentowanych w działalności inwestycyjnej. Odsetki Spółka otrzymała w 2020 roku.

Różnice zmian stanów pozycji bilansowych

Prezentacja w bilansie

Bilansowa

zmiana

stanu

Prezentacja w rachunku

przepływów pieniężnych

– zmiana stanu

31.12.2019

31.12.2018

2019 rok

Należności (krótko- i długoterminowe) brutto

154 414

165 302

10 888

10 907

Należności netto

154 283

163 926

Odpisy na należności

131

1 376

- 1 245

Rezerwy (bez podatku odroczonego

dotyczącego kapitału własnego i rezerwy na

niezapłacone odsetki)

3 817

2 410

1 407

Razem zmiana stanu odpisów i rezerw

162

Sprawozdanie finansowe IPOPEMA Securities S.A. za rok 2020

Różnica pomiędzy bilansową zmianą stanu należności brutto a kwotą wykazaną w rachunku przepływów

pieniężnych wynika z pomniejszenia należności na dzień 31 grudnia 2019 roku o należności z tytułu odsetek od

wpłaconej kaucji zaprezentowanych w działalności inwestycyjnej.

Nota 51

Struktura zatrudnienia

Stan przeciętnego zatrudnienia (pracownicy i stali współpracownicy) w 2020 roku wyniósł 71 etatów (68 etatów

w 2019 roku).

Liczba zatrudnionych w przeliczeniu na etaty:

Jednostka organizacyjna

31.12.2020

31.12.2019

Zarząd

Pozostali

Razem

Nota 52

Wynagrodzenie członków zarządu, członków organów nadzorczych (wraz z wynagrodzeniem z zysku)

Poniższa tabela przedstawia wysokość wynagrodzeń Rady Nadzorczej oraz członków Zarządu – zarówno

wypłaconych, jak i należnych lub potencjalnie należnych – oraz świadczeń dodatkowych (opieka medyczna

w części finansowanej przez Spółkę, składki do PPE) od IPOPEMA Securities:

Łączne wynagrodzenie (wraz z wynagrodzeniem premiowym)

2020 rok

2019 rok

Zarząd

2 974

1 391

Jacek Lewandowski

559

402

Mirosław Borys

704

303

Mariusz Piskorski

754

303

Stanisław Waczkowski

957

383

Rada Nadzorcza

166

Jacek Jonak

Janusz Diemko

Michał Dobak

Bogdan Kryca

Ewa Radkowska - Świętoń

Zbigniew Mrowiec

Piotr Szczepiórkowski

Oprócz wynagrodzeń członkowie Zarządu i Rady Nadzorczej będący akcjonariuszami Spółki, uczestniczą

w wypłacie dywidendy na zasadach tożsamych z pozostałymi akcjonariuszami.

Porozumienia z Mariuszem Piskorskim i Mirosławem Borysem z dnia 4 listopada 2008 r.

Dwóch członków Zarządu – Mariusz Piskorski i Mirosław Borys – zawarło ze Spółką porozumienia, na mocy których

każdemu z nich przysługuje odszkodowanie w wysokości trzech miesięcznych wynagrodzeń w przypadku

odwołania z Zarządu lub nie powołania na kolejną kadencję (z zastrzeżeniem określonych w umowie przypadków),

jak również w przypadku zmiany warunków wynagrodzenia na mniej korzystne.

Nota 53

Pożyczki, kredyty, zaliczki i gwarancje udzielone członkom zarządu oraz członkom organów

nadzorczych

W okresach objętych niniejszym sprawozdaniem finansowym Spółka nie udzieliła pożyczek, kredytów, zaliczek

i gwarancji członkom zarządu oraz członkom organów nadzorczych.

Sprawozdanie finansowe IPOPEMA Securities S.A. za rok 2020

Nota 54

Informacje o istotnych transakcjach (w roku 2020 oraz w roku 2019 tj. okresie, za który sporządzono

dane porównawcze) zawartych przez Spółkę z:

a) jednostką dominującą

Nie dotyczy

b) znaczącym akcjonariuszem

Nie dotyczy

c) jednostkami podporządkowanymi

Transakcje ze spółką zależną IPOPEMA Financial Advisory Sp. z o.o. SK

W roku 2017 Spółka podpisała umowę o świadczenie usług wsparcia biurowo-administracyjnego na rzecz IFA SK

– rozpoznany przez Spółkę z tego tytułu przychód w 2020 oraz 2019 roku wyniósł poniżej 0,4 mln zł.

Transakcje ze spółką zależną IPOPEMA Towarzystwo Funduszy Inwestycyjnych S.A.

Spółka realizuje dla IPOPEMA TFI umowy: (i) świadczenia usług oferowania certyfikatów inwestycyjnych, (ii)

zlecenia pośredniczenia w zbywaniu i odkupywaniu jednostek uczestnictwa funduszy inwestycyjnych, (iii)

świadczenie usług dodatkowych w związku z przejęciem przez IPOPEMA TFI zarządzania funduszami z innych

towarzystw funduszy inwestycyjnych. Łączna wartość wynagrodzenia Spółki z tytułu prac wykonanych oraz z tytułu

zwrotu kosztów dotyczących poprawy jakości obsługi uczestników funduszy wyniosła 2,3 mln zł w 2020 roku (0,6

mln zł w 2019 roku).

Transakcje ze spółką zależną MUSCARI Capital Sp. z o.o.

W 2020 roku MUSCARI świadczyło usługi pośrednictwa finansowego na rzecz Spółki. Spółka poniosła koszt

z tytułu zrealizowanych usług w wysokości 0,2 mln zł w 2020 roku. Ponadto w 2020 roku Spółka udzieliła pożyczki

MUSCARI w łącznej wysokości 740 tys. zł.

a) członkami zarządu, organów nadzorczych

Nie wystąpiły.

b) małżonkami, krewnymi członków zarządu, organów nadzorczych

Nie wystąpiły.

c) osobami związanymi z tytułu opieki, przysposobienia, kurateli z członkami zarządu, organów

zarządzających

Nie wystąpiły.

Transakcje z jednostkami powiązanymi – przychody i koszty

Przychody

Zakupy

Przychody

Zakupy

Nazwa Spółki powiązanej

w 2020 roku

209 roku

w 2019 roku

IPOPEMA BC

IPOPEMA TFI

2 686

897

IPOPEMA Financial Advisory

IPOPEMA Financial Advisory SK

350

380

MUSCARI Capital Sp. z o.o.

181

Razem

3 055

181

1 291

Sprawozdanie finansowe IPOPEMA Securities S.A. za rok 2020

Transakcje z jednostkami powiązanymi – należności i zobowiązania

Należności i udzielone pożyczki

Zobowiązania

Nazwa Spółki powiązanej

31.12.2020

31.12.2019

31.12.2020

31.12.2019

IPOPEMA BC

411

410

IPOPEMA TFI

551

233

IPOPEMA Financial Advisory

IPOPEMA Financial Advisory SK

431

453

MUSCARI Capital Sp. z o.o.

747

Razem

2 140

1 096

IPOPEMA Securities świadczy usługi maklerskie na rzecz funduszy zarządzanych przez IPOPEMA TFI S.A.,

jednakże kosztami transakcji obejmowane są bezpośrednio fundusze.

W 2019 roku Spółka uzyskała od IBC prawo do dywidendy za rok 2018 w wysokości 0,4 mln zł. Szczegółowe

informacje na temat dywidend otrzymanych znajdują się w nocie 57.

Transakcje z jednostkami powiązanymi nieobjętymi sprawozdaniem finansowym

W okresach objętych niniejszymi sprawozdaniami finansowymi poza transakcjami wskazanymi w informacji

powyżej nie wystąpiły inne istotne transakcje z jednostkami powiązanymi.

Istotne transakcje zawarte przez jednostkę na innych warunkach niż rynkowe ze stronami

powiązanymi

W okresach objętych niniejszym sprawozdaniem finansowym Spółka nie zawierała istotnych transakcji ze stronami

powiązanymi na warunkach innych niż rynkowe.

Nota 55

Na mocy umowy zawartej w 2020 roku podmiotem uprawnionym do badania rocznych jednostkowych

i skonsolidowanych sprawozdań finansowych Spółki / Grupy oraz do przeglądu sprawozdań finansowych za

pierwsze półrocze jest Grant Thornton Polska Sp. z o.o. Sp. K. z siedzibą w Poznaniu przy ul. Abpa Antoniego

Baraniaka 88 E. Umowa została zawarta na okres 2 lat.

Wynagrodzenie biegłego rewidenta należne w tys. zł (brutto)

Rodzaj usługi

2020 rok

2019 rok

obowiązkowe badanie rocznego sprawozdania finansowego

inne usługi poświadczające

usługi doradztwa podatkowego

pozostałe usługi

Nota 56

Nazwa i siedziba jednostki dominującej sporządzającej skonsolidowane sprawozdanie finansowe

Nie dotyczy.

Nota 57

Dywidendy wypłacone i zaproponowane do wypłaty

Do czasu sporządzenia niniejszego sprawozdania Zarząd Spółki nie podjął decyzji w zakresie rekomendowanego

podziału zysku za rok 2020. Ustalenia w tej sprawie poczynione zostaną w terminie późniejszym, nie później jednak

niż do czasu zwołania zwyczajnego walnego zgromadzenia, które zgodnie z Kodeksem Spółek Handlowych musi

się odbyć w ciągu 6 miesięcy od daty zakończenia danego roku obrotowego.

Dywidendy otrzymane

W dniu 7 lutego 2020 roku posiedzenie wspólników IFA SK podjęło decyzję o wypłacie zysku za 2018 rok w kwocie

381 tys. zł. W dniu 29 lutego 2020 roku Spółka otrzymała w całości swój udział w zysku IFA SK.

Sprawozdanie finansowe IPOPEMA Securities S.A. za rok 2020

W dniu 28 czerwca 2019 roku Zwyczajne Zgromadzenie Wspólników IBC podjęło decyzję o przeznaczeniu części

zysku za 2018 rok, tj. 0,8 mln zł na wypłatę dywidendy, co w przeliczeniu na jeden udział wynosi 399,80 zł.

Z powyższej kwoty na Spółkę, jako udziałowca, przypada kwota 0,4 mln zł, przy czym do dnia sporządzenia

niniejszego sprawozdania finansowego dywidenda nie została wypłacona.

Nota 58

Informacje o wspólnych przedsięwzięciach, które nie podlegają konsolidacji

W okresach objętych niniejszym sprawozdaniem finansowym Spółka nie prowadziła wspólnych przedsięwzięć.

Nota 59

Informacja o sprawach sądowych

W 2020 roku oraz do dnia publikacji niniejszego sprawozdania finansowego Spółka nie była stroną istotnych

postępowań toczących się przed sądem.

Nota 60

Postępowania toczące się przed organem administracji publicznej oraz informacja o kontrolach

W 2020 roku w Spółce miała miejsce kontrola przeprowadzona przez Krajowy Depozyt Papierów Wartościowych

i dotyczyła ewidencji instrumentów finansowych oraz funkcjonowania systemów informatycznych służących do

prowadzenia ewidencji instrumentów finansowych. W związku z przeprowadzoną kontrolą Spółka otrzymała od

KDPW cztery zalecenia pokontrolne, które zostały zrealizowane.

W dniu 16 grudnia 2020 roku rozpoczęła się kontrola Komisji Nadzoru Finansowego. Planowany termin

zakończenia kontroli został wyznaczony na dzień 31 marca 2021 r.

Nota 61

Informacja o naruszeniu współczynników adekwatności kapitałowej oraz limitu dużych ekspozycji

W okresie objętym niniejszym sprawozdaniem Spółka nie odnotowała przypadków naruszenia współczynników

adekwatności kapitałowej w ujęciu jednostkowym oraz skonsolidowanym.

W okresie objętym niniejszym sprawozdaniem Spółka odnotowała przypadki powstania ekspozycji powodujących

przekroczenie limitu dużych ekspozycji w ujęciu jednostkowym i skonsolidowanym. Wykaz przekroczeń w poniższej

tabeli.

Okres

Liczba dni

przekroczenia -

ujęcie

jednostkowe

Podmiot

Przyczyny przekroczenia

czerwiec 2020 r.

Alior Bank S.A.

wpłaty klientów na akcje nowej emisji oferowane za

pośrednictwem Spółki w ramach oferty publicznej

wrzesień 2020 r.

DNB Bank Polska S.A.

wpłaty własne klientów na indywidualne

rachunki prowadzone przez Spółkę

październik 2020 r.

DNB Bank Polska S.A.

wpłaty własne klientów na indywidualne

rachunki prowadzone przez Spółkę

listopad 2020 r.

DNB Bank Polska S.A.

wpłaty własne klientów na indywidualne

rachunki prowadzone przez Spółkę

Sprawozdanie finansowe IPOPEMA Securities S.A. za rok 2020

Dane o łącznej kwocie funduszy własnych w podziale na poszczególne składniki

Spółka jako firma inwestycyjna zobowiązana jest do kalkulacji funduszy własnych oraz wymogów ostrożnościowych zgodnie z CRR. Dane dotyczące podstawowych danych

zaprezentowane zostały w poniższych tabelach.

Dane średniomiesięczne

Pozycja

31.12.2020

31.12.2019

sty-20

lut-20

mar-20

kwi-20

maj-20

cze-20

lip-20

sie-20

wrz-20

paź-20

lis-20

gru-20

Fundusze własne – w tys. zł

54 283

51 337

51 394

51 760

51 292

51 013

51 376

50 681

52 420

53 139

54 364

54 026

54 049

54 031

Kapitał Tier I

54 283

51 337

51 394

51 760

51 292

51 013

51 376

50 681

52 420

53 139

54 364

54 026

54 049

54 031

Kapitał podstawowy Tier I

54 283

51 337

51 394

51 760

51 292

51 013

51 376

50 681

52 420

53 139

54 364

54 026

54 049

54 031

Kapitał dodatkowy Tier I

Kapitał Tier II

Łączna kwota ekspozycji na ryzyko – w

tys. zł

209 827

150 257

189 854

190 104

188 996

168 551

168 060

168 555

170 878

144 716

149 214

189 445

202 937

202 225

Kwoty ekspozycji ważonych ryzykiem w

odniesieniu do ryzyka kredytowego, ryzyka

kredytowego kontrahenta, ryzyka rozmycia

oraz dostaw z późniejszym terminem

rozliczenia

148 538

86 377

116 511

113 050

124 642

105 446

103 351

108 114

110 224

83 841

87 816

128 499

142 022

140 040

Łączna kwota ekspozycji na ryzyko

rozliczenia/dostawy

Łączna kwota ekspozycji na ryzyko z tytułu

ryzyka pozycji, ryzyka walutowego i ryzyka

cen towarów

6 895

7 326

16 893

22 696

9 987

8 711

10 317

6 047

6 262

6 480

7 006

6 551

6 521

7 793

Łączna kwota ekspozycji na ryzyko z tytułu

ryzyka operacyjnego

54 392

56 545

56 441

54 356

54 357

54 392

Dodatkowa kwota ekspozycji na ryzyko z

tytułu stałych kosztów pośrednich

Łączna kwota ekspozycji na ryzyko z tytułu

korekty wyceny kredytowej

Łączna kwota ekspozycji na ryzyko z tytułu

dużych ekspozycji w portfelu handlowym

Kwoty innych ekspozycji na ryzyko

Współczynnik kapitału podstawowego Tier I

25,87

34,17

27,37

28,15

27,70

30,89

31,40

30,77

31,09

36,88

36,66

29,47

27,79

28,04

Nadwyżka(+)/niedobór(-) kapitału

podstawowego Tier I – w tys. zł

44 841

44 575

42 851

43 206

42 788

43 428

43 813

43 096

44 731

46 627

47 650

45 501

44 917

44 931

Współczynnik kapitału Tier I

25,87

34,17

27,37

28,15

27,70

30,89

31,40

30,77

31,09

36,88

36,66

29,47

27,79

28,04

Nadwyżka(+)/niedobór(-) kapitału Tier I – w

tys. zł

41 693

42 321

40 003

40 354

39 953

40 899

41 292

40 568

42 168

44 456

45 411

42 659

41 873

41 897

Łączny współczynnik kapitałowy

25,87

34,17

27,37

28,15

27,70

30,89

31,40

30,77

31,09

36,88

36,66

29,47

27,79

28,04

Nadwyżka(+)/niedobór(-) łącznego kapitału –

w tys. zł

37 497

39 316

36 206

36 552

36 173

37 528

37 931

37 197

38 750

41 562

42 427

38 870

37 814

37 853

Sprawozdanie finansowe IPOPEMA Securities S.A. za rok 2020

Nota 62

Zdarzenia po dniu bilansowym

Wszystkie zdarzenia mające wpływ na sprawozdanie finansowe za 2020 rok zostały ujęte w księgach

rachunkowych 2020 roku.

Spodziewane jest, że w 2021 r. w dalszym ciągu czynnikiem o potencjalnie największym wpływie na stan

gospodarki oraz sytuację na rynkach finansowych, a w konsekwencji na działalność Spółki, będzie mieć

utrzymujący się stan epidemii koronawirusa (w szczególności jej trzecia i ewentualne kolejne fale). Po kryzysowym

okresie z pierwszych miesięcy pandemii w 2020 r., w późniejszych miesiącach zaczęto stopniowo wprowadzać

kolejne etapy luzowania obostrzeń i odmrażania gospodarki, a także uruchomione zostały programy pomocowe dla

firm i przedsiębiorców w największym stopniu dotkniętych negatywnymi ekonomicznymi skutkami epidemii.

Niemniej jednak obserwowana obecnie trzecia fala pandemii (zarówno w Polsce, jak i na świecie) i związane z nią

potencjalne dalsze obostrzenia mogą skutkować kolejnymi negatywnymi konsekwencjami, których skala

i długotrwałość są trudne o oszacowania.

Wyjątkowy charakter oraz skala i złożoność zaistniałej sytuacji, przy jednoczesnym braku jak dotychczas

ewidentnie negatywnego wpływu na wyniki Spółki powodują, że bardzo trudno jest oszacować wpływ epidemii na

działalność Spółki w kolejnych miesiącach. Wprawdzie IPOPEMA stara się być beneficjentem ożywienia

w niektórych obszarach i branżach, co już częściowo pozytywnie przełożyło się na przychody i wyniki w roku 2020,

ale mimo wszystko ze względu na w dalszym ciągu bezprecedensową sytuację trudno jest przewidzieć, jak sytuacja

ogólnogospodarcza będzie się kształtować w kolejnych miesiącach 2021 r. i jaki będzie miała wpływ na działalność

Spółki.

Niniejsze sprawozdanie zawiera 52 (pięćdziesiąt dwie) kolejno ponumerowane strony.

Warszawa, dnia 29 marca 2021 roku

__________________

___________________

__________________

________________

Jacek Lewandowski

Mariusz Piskorski

Stanisław Waczkowski

Mirosław Borys

Danuta Ciosek

Prezes Zarządu

Wiceprezes Zarządu

Główna księgowa