Raport

Sprawozdanie z działalności Grupy Kapitałowej Vistal i Spółki Vistal Gdynia SA za 2020 rok

Sprawozdanie z działalności

Grupy Kapitałowej Vistal Gdynia

i Spółki Vistal Gdynia S.A.

za 2020 rok

Gdynia, dnia 30 kwietnia 2021 roku

 
Sprawozdanie z działalności Grupy Kapitałowej Vistal Gdynia i Spółki Vistal Gdynia SA za 2020 rok 
 
         2 
SPIS TREŚCI: 
1. WYBRANE DANE FINANSOWE .................................................................. 5 
2. ORGANIZACJA GRUPY KAPITAŁOWEJ VISTAL GDYNIA ........................ 7 
2.1. Podstawowe informacje o podmiocie dominującym Vistal Gdynia SA............................ 7 
2.2. Organizacja Grupy Kapitałowej Vistal Gdynia ................................................................... 7 
  Struktura Grupy Kapitałowej ....................................................................................... 7 
  Jednostki podlegające konsolidacji ............................................................................. 8 
  Zmiany w strukturze Grupy Kapitałowej ...................................................................... 8 
  Oddziały ..................................................................................................................... 8 
2.3. Zmiany w zasadach zarządzania GK Vistal Gdynia i Vistal Gdynia SA ............................ 9 
2.4. Powiązania organizacyjne, osobowe lub kapitałowe ........................................................ 9 
3. DZIAŁALNOŚĆ GRUPY KAPITAŁOWEJ VISTAL GDYNIA ...................... 10 
3.1. Informacje o ofercie ........................................................................................................... 10 
3.2. Ważniejsze osiągnięcia w dziedzinie badań i rozwoju .................................................... 10 
3.3. Informacje o rynkach zbytu – dane skonsolidowane ...................................................... 10 
3.4. Informacje o rynkach zbytu – dane jednostkowe ............................................................ 11 
3.5. Informacje o źródłach zaopatrzenia – dane skonsolidowane ......................................... 11 
3.6. Informacje o źródłach zaopatrzenia – dane jednostkowe ............................................... 11 
3.7. Inwestycje .......................................................................................................................... 11 
  Główne inwestycje krajowe i zagraniczne – dane skonsolidowane ............................11 
  Główne inwestycje krajowe i zagraniczne – dane jednostkowe ................................ 12 
  Lokaty kapitałowe ..................................................................................................... 12 
3.8. Informacja o umowach zawartych przez spółki Grupy Kapitałowej Vistal Gdynia ........ 12 
3.8.1  Umowy znaczące dotyczące działalności operacyjnej .............................................. 12 
  Umowy dotyczące kredytów i pożyczek .................................................................... 14 
3.8.1.1.  Umowy dotyczące kredytów i pożyczek zaciągniętych w 2020 roku ......................14 
3.8.1.2.  Umowy wypowiedziane lub rozwiązane w 2020 roku ............................................14 
3.8.1.3.  Umowy dotyczące pożyczek udzielonych .............................................................15 
  Inne znaczące umowy .............................................................................................. 16 
  Udzielone i otrzymane gwarancje ............................................................................. 20 
  Udzielone i otrzymane poręczenia ............................................................................ 20 
3.9. Transakcje z podmiotami powiązanymi ........................................................................... 20 
3.10. Informacje o pozostałych znaczących zdarzeniach ...................................................... 21 
  Znaczące zdarzenia i czynniki w trakcie roku obrotowego ........................................ 21 
  Znaczące zdarzenia i dokonania po dniu bilansowym .............................................. 28 
3.11.  Informacje o czynnikach i zdarzeniach o nietypowym charakterze ............................. 29 
4. ANALIZA  SYTUACJI  FINANSOWO  –  MAJĄTKOWEJ  GRUPY 
KAPITAŁOWEJ VISTAL GDYNIA I SPÓŁKI VISTAL GDYNIA SA ............ 30 
4.1. Podstawowe wielkości ekonomiczno-finansowe ............................................................ 30 
4.2. Informacja nt. sytuacji finansowej Grupy Kapitałowej Vistal Gdynia ............................. 31 
  Skonsolidowane sprawozdanie z sytuacji finansowej ............................................... 31 
  Skonsolidowane sprawozdanie z całkowitych dochodów .......................................... 32 
  Skonsolidowane sprawozdanie z przepływów pieniężnych ....................................... 33 
  Skonsolidowane sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym .................................. 34 
  Skonsolidowane wskaźniki finansowe i niefinansowe ............................................... 35 

 
Sprawozdanie z działalności Grupy Kapitałowej Vistal Gdynia i Spółki Vistal Gdynia SA za 2020 rok 
 
         3 
4.3. Struktura produktowa i geograficzna osiąganych przychodów – dane 
skonsolidowane ................................................................................................................. 36 
4.4. Informacja nt. sytuacji finansowej –Vistal Gdynia SA ..................................................... 37 
  Jednostkowe sprawozdanie z sytuacji finansowej .................................................... 37 
  Jednostkowe sprawozdanie z całkowitych dochodów ............................................... 39 
  Jednostkowe sprawozdanie z przepływów pieniężnych ............................................ 40 
  Jednostkowe sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym ....................................... 41 
  Jednostkowe wskaźniki finansowe i niefinansowe .................................................... 42 
4.5. Struktura produktowa i geograficzna osiąganych przychodów – dane jednostkowe... 43 
4.6. Istotne pozycje pozabilansowe ......................................................................................... 44 
4.7. Instrumenty finansowe ...................................................................................................... 44 
  Wykorzystywane instrumenty finansowe .................................................................. 44 
  Cele i metody zarządzania ryzykiem finansowym ..................................................... 45 
4.8. Ocena zarządzania zasobami finansowymi ..................................................................... 46 
4.9. Ocena możliwości realizacji zamierzeń inwestycyjnych ................................................. 46 
4.10. Wykorzystanie środków z emisji .................................................................................... 47 
4.11.  Objaśnienie różnic pomiędzy wynikami finansowymi a wcześniej publikowanymi 
prognozami wyników ......................................................................................................... 47 
4.12. Informacje dotyczące wypłaconej dywidendy ............................................................... 47 
5. PERSPEKTYWY GRUPY KAPITAŁOWEJ VISTAL GDYNIA .................... 48 
5.1. Perspektywy rozwoju Grupy Kapitałowej Vistal Gdynia ................................................. 48 
5.2. Realizacja strategii rozwoju .............................................................................................. 50 
5.3. Czynniki istotne dla rozwoju ............................................................................................. 51 
5.4. Czynniki ryzyka i zagrożeń ................................................................................................ 51 
  Istotne czynniki ryzyka i zagrożeń ............................................................................ 51 
6. OŚWIADCZENIE O STOSOWANIU ŁADU KORPORACYJNEGO ............ 58 
6.1. Stosowany zbiór zasad ładu korporacyjnego .................................................................. 58 
6.2. Zasady ładu korporacyjnego, od stosowania których odstąpiono ................................ 58 
6.3. Polityka różnorodności ..................................................................................................... 60 
6.4. Informacje o akcjach i akcjonariacie Vistal Gdynia SA ................................................... 60 
  Kapitał zakładowy Spółki .......................................................................................... 60 
  Akcjonariusze Spółki posiadający znaczne pakiety akcji .......................................... 60 
  Stan posiadania akcji Spółki przez osoby zarządzające i nadzorujące ..................... 61 
  Program akcji pracowniczych ................................................................................... 61 
  Nabycie akcji własnych ............................................................................................. 61 
  Posiadacze papierów wartościowych dających specjalne uprawnienia kontrolne ..... 61 
  Ograniczenia w wykonywaniu prawa głosu ............................................................... 61 
  Ograniczenia w przenoszeniu prawa własności papierów wartościowych ................. 61 
  Umowy, w wyniku których mogą nastąpić zmiany w proporcjach posiadanych akcji 
przez dotychczasowych akcjonariuszy i obligatariuszy ............................................. 62 
6.5. Organy Spółki .................................................................................................................... 62 
  Zarząd ...................................................................................................................... 62 
6.5.1.1.  Skład osobowy, jego zmiany i zasady powoływania członków Zarządu ................62 
6.5.1.2.  Uprawnienia Zarządu ............................................................................................62 
6.5.1.3.  Wynagrodzenie, nagrody i warunki umów o pracę członków Zarządu ...................62 
6.5.1.4.  Umowy zawarte z osobami zarządzającymi ..........................................................63 
6.5.1.5.  Zobowiązania wynikające z emerytur i świadczeń o podobnym charakterze osób 
zarządzających, nadzorujących albo członków organów administrujących ............................63 

 
Sprawozdanie z działalności Grupy Kapitałowej Vistal Gdynia i Spółki Vistal Gdynia SA za 2020 rok 
 
         4 
  Rada Nadzorcza ....................................................................................................... 64 
5.2.1.  Skład osobowy, jego zmiany i zasady powoływania członków Rady Nadzorczej ..64 
5.2.2.  Uprawnienia Rady Nadzorczej ..............................................................................65 
5.2.3.  Wynagrodzenie, nagrody i warunki powołania członków Rady Nadzorczej ...........66 
5.2.4.  Powołane Komitety ...............................................................................................66 
  Walne Zgromadzenie ............................................................................................... 68 
5.3.1.  Sposób działania Walnego Zgromadzenia ............................................................68 
5.3.2.  Zasadnicze uprawnienia Walnego Zgromadzenia .................................................68 
5.3.3.  Opis praw akcjonariuszy i sposobu ich wykonywania ............................................69 
6. Zasady zmiany statutu Spółki ........................................................................................... 71 
7. Główne cechy systemów kontroli wewnętrznej i zarządzania ryzykiem ........................ 71 
INFORMACJE UZUPEŁNIAJĄCE ............................................................. 72 
1. Informacje o postępowaniach ........................................................................................... 72 
2. Informacja o podmiocie uprawnionym do badania sprawozdań finansowych.............. 74 
3. Informacja dotycząca zatrudnienia – Grupa Kapitałowa Vistal Gdynia ......................... 76 
4. Informacja dotycząca zatrudnienia – Vistal Gdynia SA ................................................... 76 
5. Zagadnienia dotyczące środowiska naturalnego ............................................................ 76 
6. Relacje inwestorskie .......................................................................................................... 77 
  Notowania akcji Spółki na GPW w Warszawie .......................................................... 77 
  Kontakt dla inwestorów ............................................................................................. 77 
 
 
 
 
 
 
 

Sprawozdanie z działalności Grupy Kapitałowej Vistal Gdynia i Spółki Vistal Gdynia SA za 2020 rok

1. WYBRANE DANE FINANSOWE

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe oraz jednostkowe sprawozdanie finansowe zostały sporządzone w oparciu

o Międzynarodowe Standardy Sprawozdawczości Finansowej, które zostały zatwierdzone przez Unię Europejską

oraz związanych z nimi interpretacjami ogłoszonymi w formie rozporządzeń Komisji Europejskiej.

Grupa Kapitałowa Vistal Gdynia zastosowała wszelkie standardy i interpretacje, obowiązujące w Unii Europejskiej,

poza wymienionymi w punkcie 5. skonsolidowanego sprawozdania finansowego oraz w punkcie 6. jednostkowego

sprawozdania finansowego, które zostały zatwierdzone przez Unię Europejską, ale nie weszły w życie.

Zarząd Grupy wykorzystał swoją najlepszą wiedzę co do zastosowania standardów i interpretacji, jak również metod i zasad

wyceny poszczególnych pozycji sprawozdania finansowego Grupy Kapitałowej Vistal Gdynia i Spółki Vistal Gdynia SA

zgodnie z MSSF UE na dzień 31 grudnia 2020 roku. Przedstawione zestawienia i objaśnienia zostały ustalone

przy dołożeniu należytej staranności.

Poniżej zaprezentowano wybrane dane ze skonsolidowanego i jednostkowego sprawozdania finansowego w tys. EUR.

Wartości pozycji rocznego skonsolidowanego i jednostkowego sprawozdania z sytuacji finansowej zaprezentowane

w walucie EUR zostały przeliczone według kursu średniego ogłoszonego przez Narodowy Bank Polski

z tabeli nr 255/A/NBP/2020 z dnia 31.12.2020 roku wynoszącego 4,6148 EUR/PLN, a za rok 2019 po kursie średnim

z tabeli nr 251/A/NBP/2019 z dnia 31.12.2019 roku wynoszącego 4,2585 EUR/PLN .

Wartości pozycji rocznego skonsolidowanego i jednostkowego sprawozdania z całkowitych dochodów oraz rocznego

skonsolidowanego i jednostkowego sprawozdania z przepływów pieniężnych przeliczono na EUR według ogłoszonego

przez Narodowy Bank Polski kursu stanowiącego średnią arytmetyczną średnich kursów dla EUR, obowiązujących

na ostatni dzień każdego zakończonego miesiąca w okresie 12 miesięcy zakończonych 31.12.2020 roku i 12 miesięcy

zakończonych 31.12.2019 roku (odpowiednio: 4,4742 EUR/PLN i 4,3018 EUR/PLN).

Jednocześnie Sprawozdanie z działalności Grupy Kapitałowej Vistal Gdynia i Spółki Vistal Gdynia SA za 2020 rok zostało

sporządzone zgodnie z wymogami Rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 19 lutego 2009 r. w sprawie informacji

bieżących i okresowych przekazywanych przez emitentów papierów wartościowych oraz warunków uznawania

za równoważne informacji wymaganych przepisami prawa państwa niebędącego państwem członkowskim (Dz.U. 2009

nr 33 poz. 259, z późniejszymi zmianami).

WYBRANE SKONSOLIDOWANE DANE FINANSOWE

31.12.2020

31.12.2019

31.12.2020

31.12.2019

w tys. PLN

w tys. EUR

Przychody netto ze sprzedaży

92 753

65 517

20 731

15 230

EBIT

484

638

108

148

EBITDA

6 889

8 667

1 540

2 012

Wynik netto

(21 334)

254 317

(4 768)

59 119

Aktywa trwałe

76 977

169 916

16 680

39 900

Aktywa obrotowe

38 019

56 931

8 238

13 369

Kapitał własny

(3 021)

(7 717)

(655)

(1 812)

Zobowiązania

118 017

234 564

25 574

55 081

Suma bilansowa

114 996

226 847

24 919

53 269

Środki pieniężne netto z działalności operacyjnej

(5 470)

(27 557)

(1 223)

(6 406)

Środki pieniężne netto z działalności inwestycyjnej

3 413

(1 371)

763

(319)

Środki pieniężne netto z działalności finansowej

(1 902)

4 835

(425)

1 124

Środki pieniężne i ich ekwiwalenty na koniec roku obrotowego

7 555

11 427

1 689

2 656

Sprawozdanie z działalności Grupy Kapitałowej Vistal Gdynia i Spółki Vistal Gdynia SA za 2020 rok

WYBRANE JEDNOSTKOWE DANE FINANSOWE

31.12.2020

31.12.2019

31.12.2020

31.12.2019

w tys. PLN

w tys. EUR

Przychody netto ze sprzedaży

60 208

35 978

13 457

8 363

EBIT

1 336

(1 935)

299

(450)

EBITDA

5 636

2 521

1 260

586

Wynik netto

(13 191)

254 353

(2 948)

59 127

Aktywa trwałe

72 200

57 722

15 645

13 555

Aktywa obrotowe

28 689

43 397

6 217

10 191

Kapitał własny

8 593

12 654

1 862

2 971

Zobowiązania

92 296

88 465

20 000

20 774

Suma bilansowa

100 889

101 119

21 862

23 745

Środki pieniężne netto z działalności operacyjnej

(779)

(31 365)

(174)

(7 291)

Środki pieniężne netto z działalności inwestycyjnej

3 258

(1 857)

728

(432)

Środki pieniężne netto z działalności finansowej

(2 301)

5 567

(514)

1 294

Środki pieniężne i ich ekwiwalenty na koniec roku obrotowego

6 025

5 760

1 356

1 337

Sprawozdanie z działalności Grupy Kapitałowej Vistal Gdynia i Spółki Vistal Gdynia SA za 2020 rok

2. ORGANIZACJA GRUPY KAPITAŁOWEJ VISTAL GDYNIA

2.1. Podstawowe informacje o podmiocie dominującym Vistal Gdynia SA

Vistal Gdynia SA jest producentem konstrukcji stalowych, aktywnie działającym na rynku europejskim od 1991 roku. W

okresie ostatnich 29 lat realizowała projekty polegające na wytworzeniu i montażu konstrukcji stalowych dla przemysłu

budowlanego, energetycznego, okrętowego i offshore. Vistal Gdynia SA posiada kompetencje w zakresie kompleksowej

realizacji prac począwszy od dokumentacji projektowej poprzez prefabrykację, antykorozję, transport wraz z montażem

w miejscu przeznaczenia.

Vistal Gdynia SA jest podmiotem dominującym Grupy Kapitałowej Vistal Gdynia.

Vistal Gdynia SA z siedzibą w Gdyni została utworzona i działa na podstawie przepisów prawa polskiego, tj. przepisów

Kodeksu Spółek Handlowych, w oparciu o regulacje dotyczące spółek publicznych oraz postanowienia Statutu.

Nazwa (firma): Vistal Gdynia Spółka Akcyjna

Forma prawna: spółka akcyjna

Kraj siedziby: Polska

Siedziba i adres: Gdynia, ul. Hutnicza 40, 81-061 Gdynia

Numer telefonu: +48 (58) 783 37 04

Numer faksu: +48 (58) 783 37 05

Poczta elektroniczna: info@vistal.pl

Strona internetowa: www.vistal.pl

Spółka została zawiązana 12 marca 1991 r. jako spółka z ograniczoną odpowiedzialnością i podjęła działalność gospodarczą

z dniem 01 lipca 1991 r. Uchwałą Nadzwyczajnego Zgromadzenia Wspólników z dnia 15 kwietnia 2008 r. dokonano

przekształcenia spółki z ograniczoną odpowiedzialnością w spółkę akcyjną. Postanowieniem z dnia 14 maja 2008 r. Spółka

została zarejestrowana w rejestrze przedsiębiorców prowadzonym przez Sąd Rejestrowy Gdańsk – Północ w Gdańsku, VIII

Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego pod numerem KRS: 0000305753 (sygn. akt. GD.VIII NS-

REJ.KRS/005623/08/830). Spółce nadano numer identyfikacji podatkowej NIP 5830003993 oraz numer identyfikacji

statystycznej w systemie REGON 190522969.

2.2. Organizacja Grupy Kapitałowej Vistal Gdynia

Struktura Grupy Kapitałowej

Na dzień 31 grudnia 2020 r. Vistal Gdynia SA tworzyła Grupę Kapitałową Vistal Gdynia, w której stanowiła jednostkę

dominującą. Grupę Kapitałową Vistal tworzą następujące podmioty:

1) podmiot dominujący - Vistal Gdynia SA

2) osiem podmiotów zależnych:

• Vistal Offshore Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością w restrukturyzacji z siedzibą w Gdyni przy ul.

Indyjskiej 7, w której Vistal Gdynia SA posiada 100% udziałów i 100% głosów na zgromadzeniu wspólników. W

dniu 23 maja 2018 roku Sąd Rejonowy Gdańsk-Północ w Gdańsku VI Wydział Gospodarczy wydał postanowienie

o otwarciu postępowania sanacyjnego w Vistal Offshore Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością w

restrukturyzacji; aktualnie podmiot oczekuje na zatwierdzenie spisów wierzytelności (uzupełniającego i

wierzytelności warunkowych);

• Vistal Pref Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością z siedzibą w Czarnej Białostockiej przy ul. Fabrycznej 7

lok. 18, w której Vistal Gdynia SA posiada 100% udziałów i 100% głosów na zgromadzeniu wspólników. W dniu

26 października 2017 roku Sąd Rejonowy w Białymstoku VIII Wydział Gospodarczy wydał postanowienie o

otwarciu postępowania sanacyjnego w Vistal Pref Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością w restrukturyzacji.

Natomiast w dniu 22 stycznia 2019 r. odbyło się zgromadzenie wierzycieli spółki zależnej Vistal Pref Sp. z o.o. w

restrukturyzacji w celu głosowania nad układem. W wyniku głosowania zgromadzenie wierzycieli przyjęło układ.

W dniu 21 lutego 2019 r. Sąd Rejonowy w Białymstoku VIII Wydział Gospodarczy zatwierdził układ przyjęty

dnia 22 stycznia 2019 r. przez wierzycieli spółki zależnej Vistal Pref Sp. z o.o. w restrukturyzacji w ramach

postępowania sanacyjnego tej spółki; zatwierdzony układ jest prawidłowo realizowany;

Sprawozdanie z działalności Grupy Kapitałowej Vistal Gdynia i Spółki Vistal Gdynia SA za 2020 rok

• Vistal Eko Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością w restrukturyzacji z siedzibą w Kartoszynie przy ul.

Leśnej 6, w której Vistal Gdynia SA posiada 100% udziałów i 100% głosów na zgromadzeniu wspólników. W

dniu 25 maja 2018 roku Sąd Rejonowy Gdańsk-Północ w Gdańsku VI Wydział Gospodarczy wydał postanowienie

o otwarciu postępowania sanacyjnego w Vistal Eko Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością w restrukturyzacji;

aktualnie podmiot oczekuje na złożenie ostatecznych propozycji układowych przez zarządcę i poddanie ich przez

sąd pod głosowanie przez zgromadzenie wierzycieli;

• Vistal Construction Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością w upadłości z siedzibą w Gdyni przy ul.

Hutniczej 40, w której Vistal Gdynia SA 100% udziałów i 100% głosów na zgromadzeniu wspólników. W dniu

19 grudnia 2017 roku Sąd Rejonowy Gdańsk-Północ w Gdańsku VI Wydział Gospodarczy ogłosił upadłość Vistal

Construction Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością w upadłości;

• Vistal Ocynkownia Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością w upadłości z siedzibą w Liniewie przy ul.

Nasiennej 13, w której Vistal Gdynia SA posiada 100% udziałów i 100% głosów na zgromadzeniu wspólników.

W dniu 13 lipca 2018 roku Sąd Rejonowy Gdańsk-Północ w Gdańsku VI Wydział Gospodarczy ogłosił upadłość

Vistal Ocynkownia Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością w upadłości;

• Vistal Marine Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością w upadłości z siedzibą w Gdyni przy

ul. Czechosłowackiej 3, w której Vistal Gdynia SA posiada 100% udziałów i 100% głosów na zgromadzeniu

wspólników. W dniu 15 lutego 2018 roku Sąd Rejonowy Gdańsk-Północ w Gdańsku VI Wydział Gospodarczy

ogłosił upadłość Vistal Marine Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością w upadłości;

• Vistal Infrastructure Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością w upadłości z siedzibą w Gdyni

przy ul. Czechosłowackiej 3, w której Vistal Gdynia SA posiada 100% udziałów i 100% głosów na zgromadzeniu

wspólników. W dniu 22 listopada 2018 roku Sąd Rejonowy Gdańsk-Północ w Gdańsku VI Wydział Gospodarczy

ogłosił upadłość Vistal Infrastructure Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością w upadłości;

• VS NDT Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością w upadłości z siedzibą w Gdyni przy ul. Czechosłowackiej

3, w której Vistal Gdynia SA posiada 100% udziałów i 100% głosów na zgromadzeniu wspólników. W dniu 1

marca 2018 r. Sąd Rejonowy Gdańsk-Północ w Gdańsku VI Wydział Gospodarczy ogłosił upadłość VS NDT

Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością w upadłości;

Vistal Gdynia SA posiada także 19% udziałów spółki Vistal Budownictwo Inżynieryjne Sp. z o.o.,

z siedzibą w Płocku, ul. Zglenickiego 42. Spółka ta nie wchodzi w skład Grupy Kapitałowej Vistal Gdynia. W 2013 r.

w związku ze złożeniem wniosku o ogłoszenie upadłości przez spółkę Vistal Budownictwo Inżynieryjne Sp. z o.o.

dokonano odpisu aktualizującego wartość jej udziałów w pełnej wysokości, tj. 10 tys. PLN.

Jednostki podlegające konsolidacji

Jednostki podlegające konsolidacji w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym wg stanu na dzień 31 grudnia 2020 r.:

Nazwa jednostki

Siedziba

Stan na

31/12/2020

Stan na

31/12/2019

Vistal Pref Sp. z o.o.

ul. Fabryczna 7/18, Czarna Białostocka

100%

Vistal Eko Sp. z o.o. w restrukturyzacji

ul. Leśna 6, Kartoszyno

100%

W niniejszym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym na dzień 31 grudnia 2020 roku nie zostały ujęte sprawozdania

finansowe spółek Vistal Construction Sp. z o.o. w upadłości, Vistal Marine Sp. z o.o. w upadłości, VS NDT Sp. z o.o. w

upadłości Vistal Infrastructure Sp. z o.o. w upadłości, Vistal Ocynkownia Sp. z o.o. w upadłości w związku z utratą kontroli

przez Jednostkę Dominującą nad tymi Spółkami.

W niniejszym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym na dzień 31 grudnia 2020 roku nie zostało również ujęte

sprawozdanie finansowe Vistal Offshore sp. z o.o. w restrukturyzacji z uwagi na utratę kontroli przez podmiot dominujący

nad tą spółką <vide pkt. 2.3 poniżej>.

Zmiany w strukturze Grupy Kapitałowej

W roku 2020 i dalej do dnia sporządzenia niniejszego sprawozdania nie zostały dokonane żadne zmiany w strukturze Grupy

Kapitałowej Vistal Gdynia.

Oddziały

Żaden z podmiotów zależnych Grupy Kapitałowej Vistal Gdynia nie posiada oddziałów. Podmiot dominujący Vistal Gdynia

SA posiada dwa Oddziały niesamodzielne i nie bilansujące się – Oddział Liniewo i Oddział Nabrzeże Węgierskie. Oddziały

zostały wyodrębnione na potrzeby ewidencji majątkowej i rachunkowej, nie ma przesłanek do ich ujawnienia w KRS.

Sprawozdanie z działalności Grupy Kapitałowej Vistal Gdynia i Spółki Vistal Gdynia SA za 2020 rok

2.3. Zmiany w zasadach zarządzania GK Vistal Gdynia i Vistal Gdynia SA

Vistal Gdynia SA jako podmiot dominujący utracił kontrolę nad spółkami zależnymi, wskazanymi w podrozdziale 2.2.3,

wobec których Sąd Rejonowy Gdańsk-Północ wydał postanowienia o ogłoszeniu upadłości.

Utrata kontroli nad spółką zależną Vistal Offshore sp. z o.o. w restrukturyzacji nastąpiła w związku z wydanym w dniu

13.05.2020 roku postanowieniem sądu o odjęciu dłużnikowi zwykłego zarządu nad spółką i reprezentacji dłużnika, z

wyjątkiem wyraźnie wskazanych czynności w Prawie Restrukturyzacyjnym.

Vistal Gdynia SA jako podmiot dominujący, działając jako Zgromadzenie Wspólników, sprawuje kontrolę korporacyjną

przewidzianą w Statucie Spółki oraz w odnośnych przepisach KSH, nad Vistal Eko sp. z o.o. w restrukturyzacji. We

wspomnianej spółce odpowiedzialność za zarządzanie majątkiem oraz za zaciąganie zobowiązań spoczywa na Zarządcy

masy sanacji, stosownie do przepisów Prawa Restrukturyzacyjnego, przy pozostawieniu zarządowi tej spółki czynności

zwykłego zarządu.

W odniesieniu do Vistal Pref sp. z o.o., wobec zawarcia przez tę spółkę prawomocnego układu z wierzycielami, Vistal

Gdynia SA jako podmiotowi dominującemu została przywrócona pełna kontrola jako Zgromadzeniu Wspólników tej spółki,

z ograniczeniami wynikającymi z zawartego układu.

Akcjonariusze Vistal Gdynia SA, działając jako Walne Zgromadzenie, z dniem 20.08.2019 roku <uprawomocnienie układu

z wierzycielami> odzyskali prawo nadzoru i kontroli nad działaniami Zarządu Spółki oraz pełnię praw korporacyjnych,

przewidzianych Statutem Spółki i przepisami KSH dla Walnego Zgromadzenia. Nadzór nad wykonywaniem układu z

wierzycielami Sąd Rejonowy Gdańsk-Północ powierzył nadzorcy sądowemu wykonywania układu w osobie Pana

Sławomira Bohdziewicza, dotychczasowego Zarządcy masy sanacyjnej.

2.4. Powiązania organizacyjne, osobowe lub kapitałowe

Udział Jednostki Dominującej w kapitale zakładowym spółek zależnych:

Lp.

Nazwa Jednostki

Siedziba

% udziałów

(stan na 31.12.2020 r.)

Vistal Offshore Sp. z o.o. w restrukturyzacji

ul. Indyjska 7

81-336 Gdynia

100%

Vistal Construction Sp. z o.o. w upadłości

ul. Hutnicza 40

81-061 Gdynia

100%

Vistal Pref Sp. z o.o.

ul. Fabryczna 7/18

16-020 Czarna Białostocka

100%

Vistal Eko Sp. z o.o. w restrukturyzacji

ul. Leśna 6

84-110 Kartoszyno

100%

Vistal Ocynkownia Sp. z o.o. w upadłości

ul. Nasienna 13

83-420 Liniewo

100%

Vistal Marine Sp. z o.o. w upadłości

ul. Czechosłowacka 3

81-969 Gdynia

100%

Vistal Infrastructure Sp. z o.o. w upadłości

ul. Czechosłowacka 3

81-969 Gdynia

100%

VS NDT Sp. z o.o. w upadłości

ul. Czechosłowacka 3

81-969 Gdynia

100%

Spółkami powiązanymi osobowo są:

• Visteel Sp. z o.o. w restrukturyzacji, STEELPRO Sp. z o.o. spółka komandytowa, STEELPRO Sp. z o.o. -

większościowym wspólnikiem oraz Prezesem Zarządu (na dzień bilansowy) był Pan Jarosław Matyka –

syn Prezesa Zarządu i pośredniego akcjonariusza Spółki Pana Ryszarda Matyka oraz akcjonariusza Spółki Pani

Bożeny Matyka;

• Aval Consult Kancelaria Radców Prawnych i Adwokatów Ostrowska, Szychowski, Krawczyk, Korpusik,

Grzechowiak i Partnerzy Spółka Partnerska - partnerem kancelarii jest Pan Ryszard Krawczyk – Przewodniczący

Rady Nadzorczej Spółki Vistal Gdynia SA;

• BMMR Investments Sp. z o.o. – właścicielem i prezesem zarządu jest Prezes Zarządu Vistal Gdynia SA

Pan Ryszard Matyka.

Sprawozdanie z działalności Grupy Kapitałowej Vistal Gdynia i Spółki Vistal Gdynia SA za 2020 rok

3. DZIAŁALNOŚĆ GRUPY KAPITAŁOWEJ VISTAL GDYNIA

3.1. Informacje o ofercie

Doświadczenie i organizacja Vistal Gdynia S.A. oraz Grupy Kapitałowej Vistal pozwalają na oferowanie różnorodnych

typów konstrukcji stalowych, zarówno dla parterów polskich, jak i zagranicznych. Głównym przedmiotem działalności

Spółki oraz Grupy jest wytwarzanie i montaż stalowych konstrukcji wszelkiego typu, w tym dla sektora infrastrukturalnego

(w szczególności obiektów mostowych), offshore, marine, budownictwa kubaturowego, przemysłowego,

hydrotechnicznego oraz energetycznego. Spółka oraz Grupa oferuje również wykonawstwo rurociągów oraz konstrukcje

ze stali nierdzewnej i aluminium dla sektora ochrony środowiska oraz marine&offshore..

Działalność Grupy w poszczególnych sektorach to w szczególności:

• infrastruktura – budowa i montaż mostów oraz wiaduktów, tuneli, estakad, barier akustycznych oraz realizacje w

formule generalnego wykonawstwa;

• marine&offshore – obsługa portowa oraz remonty jednostek pływających, wykonawstwo platform wiertniczych i

wydobywczych, urządzeń do podwodnego wydobycia ropy i gazu, morskich wież wiatrowych oraz budowa

statków służących do obsługi platform, wykonawstwo urządzeń i instalacji, związanych z funkcjonowaniem portu,

załadunku i rozładunku statków, wykonawstwo elementów płuczek spalin oraz zbiorników okrętowych;

• budownictwo kubaturowe, przemysłowe, hydrotechniczne – wytwarzanie i montaż konstrukcji stalowych hal

przemysłowych, sportowo-widowiskowych i innych obiektów użyteczności publicznej, śluz, tam i innych

obiektów hydrotechnicznych;

• pozostałe segmenty – pozostałe usługi, w tym dzierżawa komercyjna nieruchomości, wykonawstwo konstrukcji

stalowych dla elektrowni i elektrociepłowni, konstrukcji oczyszczalni ścieków oraz innych konstrukcji ze stali

nierdzewnych.

3.2. Ważniejsze osiągnięcia w dziedzinie badań i rozwoju

Patenty i licencje

Vistal Gdynia SA posiada patent na wynalazek pod nazwą „Morska elektrownia wiatrowa oraz sposób stawiania morskiej

elektrowni wiatrowej”, który został zgłoszony przez spółkę Vistal Infrastructure Sp. z o.o.

(dawniej „Vistal Wind Power” Sp. z o.o.), patent zarejestrowany jest Urzędzie Patentowym RP pod numerem 218742.

Jednocześnie Vistal Gdynia SA w restrukturyzacji uzyskała patent europejski na wynalazek pod nazwą „Offshore wind

power turbine” zarejestrowany w Europejskim Urzędzie Patentowym pod numerem EP 2718562. Patent europejski został

walidowany w Norwegii, Niemczech i Wielkiej Brytanii.

Vistal Gdynia SA wraz z firmą projektową w grudniu 2016 złożyły zgłoszenie patentowe do Europejskiego Urzędu

Patentowego wynalazku pod nazwą „Prefabricated bridge girder” , patent został zarejestrowany pod numerem 3327200.

3.3. Informacje o rynkach zbytu – dane skonsolidowane

Grupa Kapitałowa Vistal Gdynia działa zarówno na rynku krajowym, jak i na rynkach zagranicznych. Struktura sprzedaży

w podziale na rynki zbytu przedstawiona została w poniższej tabeli.

Kraj

2020

2019

Zmiana

Zmiana (%)

(dane w tys. PLN)

Wartość

Udział

Wartość

Udział

Polska

28 933

31,2%

33 378

50,9%

-4 445

-13,3%

Zagranica

63 820

68,8%

32 139

49,1%

31 681

98,6%

Suma końcowa

92 753

100%

65 517

100%

27 236

41,6%

Wartość przychodów oraz udział poszczególnych rynków, jak również głównych odbiorców zostały przedstawione

w oparciu o ujawnione przychody w sprawozdaniu skonsolidowanym za 2020 r. obejmujące wycenę kontraktów.

Rynek polski

W roku 2020 widoczny jest spadek udziału rynku krajowego w przychodach Grupy. Zmniejszenie udziału rynku polskiego

w porównaniu do 2019 roku wynika z przyjętej strategii koncentracji na rynkach zagranicznych oraz zmniejszenia

wolumenu przychodów. W 2020 r. sprzedaż do któregokolwiek z klientów krajowych nie przekroczyła 10% udziału w

przychodach Grupy.

Sprawozdanie z działalności Grupy Kapitałowej Vistal Gdynia i Spółki Vistal Gdynia SA za 2020 rok

Rynek zagraniczny

W związku ze strategią skupiającą się na ekspansji na rynkach zagranicznych przez Grupę, w celu dywersyfikacji

działalności zarówno pod względem produktowym, jak i geograficznym, udział kontraktów zagranicznych wzrósł w 2020

r. o 98,6 % w stosunku do 2019 r. W 2020 r. sprzedaż do jednego klienta zagranicznego przekroczyła 10% udziału w

przychodach Grupy: AB Kauno Tiltai – 30,1% (27.963 tys. PLN).

Struktura sprzedaży została szczegółowo opisana w rozdziale 4.3 Struktura produktowa i geograficzna osiąganych

przychodów – dane skonsolidowane niniejszego sprawozdania.

3.4. Informacje o rynkach zbytu – dane jednostkowe

Vistal Gdynia SA działa zarówno na rynku krajowym, jak i na rynkach zagranicznych. Struktura sprzedaży w podziale na

rynki zbytu przedstawiona została w poniższej tabeli.

Kraj

2020

2019

Zmiana

Zmiana (%)

(dane w tys. PLN)

Wartość

Udział

Wartość

Udział

Polska

6 500

10,8%

12 440

34,6%

-5 940

-47,7%

Zagranica

53 708

89,2%

23 538

65,4%

30 170

128,2%

Suma końcowa

60 208

100%

35 978

100%

24 230

67,3%

Wartość przychodów oraz udział poszczególnych rynków, jak również głównych odbiorców został wyliczony w oparciu

o ujawnione przychody w sprawozdaniu jednostkowym za 2020 r. obejmujące wycenę kontraktów.

Rynek polski

W 2020 roku widoczny jest spadek przychodów z rynku krajowego o 5 940 tys. PLN w porównaniu do 2019 roku. Udział

kontrahentów krajowych w osiągniętych przychodach wyniósł 10,8%. W 2020 r. sprzedaż do któregokolwiek z klientów

krajowych nie przekroczyła 10% udziału w przychodach Spółki.

Rynki zagraniczne

Udział sprzedaży zagranicznej wzrosła w 2020 roku do 89,2% z 65,4% rok wcześniej. W 2020 r. sprzedaż do trzech

klientów zagranicznych przekroczyła 10% udziału w przychodach Grupy: AB Kauno Tiltai – 46,44% (27.993 tys. PLN),

AB Kauno Tiltai Branch in Sweden – 14,68% (8 839 tys. PLN) oraz PNC Norge Infrastructure - 13,45% (8 099 tys. PLN).

Struktura sprzedaży została szczegółowo opisana w rozdziale 4.5 Struktura produktowa i geograficzna osiąganych

przychodów – dane jednostkowe niniejszego sprawozdania.

3.5. Informacje o źródłach zaopatrzenia – dane skonsolidowane

Grupa w ramach prowadzonej działalności dywersyfikuje swoich dostawców. Wartość dostaw w 2020 r. od jednego

dostawcy przekroczyła 10% przychodów ze sprzedaży: STEELPRO Sp. z o.o. spółka komandytowa - 10,15% (9 442 tys.

PLN).

3.6. Informacje o źródłach zaopatrzenia – dane jednostkowe

Jednostka dominująca w ramach prowadzonej działalności dywersyfikuje swoich dostawców. Wartość dostaw w 2020 r.

od dwóch dostawców przekroczyła 10% przychodów ze sprzedaży: STEELPRO Sp. z o.o. spółka komandytowa- 15,60%

(9 442 tys. PLN), STEELPRO Sp. z o.o. – 12,41% (7 513 tys. PLN).

3.7. Inwestycje

Główne inwestycje krajowe i zagraniczne – dane skonsolidowane

W 2020 r. Grupa poniosła łączne nakłady na środki trwałe i wartości niematerialne i prawne w wysokości 2 843 tys. PLN

w porównaniu z nakładami w roku 2019 na poziomie 1 536 tys. PLN.

Nakłady (w tys. PLN)

2020

2019

Sprawozdanie z działalności Grupy Kapitałowej Vistal Gdynia i Spółki Vistal Gdynia SA za 2020 rok

Grunty

Budynki, lokale i obiekty inżynierii lądowej i wodnej

Urządzenia techniczne i maszyny

1 556

537

Środki transportu

621

164

Inne rzeczowe aktywa trwałe

257

400

Rzeczowe aktywa trwałe w budowie

346

413

Autorskie prawa majątkowe, prawa pokrewne, licencje, koncesje, programy komputerowe

RAZEM

2 843

1 536

Główne inwestycje krajowe i zagraniczne – dane jednostkowe

W 2020 r. Vistal Gdynia SA poniosła łączne nakłady na środki trwałe oraz wartości niematerialne

i prawne w wysokości 1 723 tys. PLN w porównaniu z nakładami w roku 2019 na poziomie 1 536 tys. PLN.

Nakłady (w tys. PLN)

2020

2019

Grunty

Budynki, lokale i obiekty inżynierii lądowej i wodnej

Urządzenia techniczne i maszyny

789

537

Środki transportu

143

164

Inne rzeczowe aktywa trwałe

387

400

Rzeczowe aktywa trwałe w budowie

355

413

Autorskie prawa majątkowe, prawa pokrewne, licencje, koncesje, programy komputerowe

RAZEM

1 723

1 536

Inwestycje dotyczące udziałów w jednostkach zależnych zostały opisane w punkcie 2.2.3 Zmiany w strukturze Grupy

Kapitałowej.

Lokaty kapitałowe

Żadna ze spółek Grupy Kapitałowej Vistal Gdynia nie posiadała w 2020 r. lokat kapitałowych - nie dokonywała zakupów

jednostek funduszy inwestycyjnych, dłużnych papierów wartościowych, akcji ani udziałów podmiotów niepowiązanych

poza wskazanymi w podrozdziale 2.2. Zmiany w strukturze Grupy Kapitałowej. Krótkoterminowe nadwyżki finansowe

lokowane były na lokatach bankowych.

3.8. Informacja o umowach zawartych przez spółki Grupy Kapitałowej Vistal Gdynia

3.8.1 Umowy znaczące dotyczące działalności operacyjnej

W okresie od 1 stycznia 2020 r. do 31 grudnia 2020 r. zawarto następujące znaczące umowy:

Zawarcie umowy na wykonanie robót budowlanych obejmujących przebudowę Mostu Stągiewnego w Gdańsku

Vistal Gdynia S.A. („Spółka”) informuje, że Spółka zawarła umowę z „Granaria Development Gdańsk” Sp. z o.o.

(„Zamawiający”) na wykonanie robót budowlanych obejmujących przebudowę Mostu Stągiewnego w Gdańsku na most

zwodzony.

Wartość umowy wynosi 6 628 311,33 PLN netto. Warunki umowy nie odbiegają od warunków powszechnie stosowanych

w przypadku zawierania tego typu umów. Umowa przewiduje m.in. karę umowną za zwłokę w zakresie wykonania

przedmiotu umowy w wysokości 0,1% wartości wynagrodzenia netto za każdy dzień zwłoki, karę umowną w przypadku

odstąpienia od Umowy przez Zamawiającego z przyczyn leżących po stronie Spółki – w wysokości 10% wynagrodzenia

netto. Łączna wysokość kar umownych została ograniczona do 20% wartości umowy netto, Strony uprawnione są do

dochodzenia odszkodowania uzupełniającego, przewyższającego wysokość zastrzeżonych kar umownych.

Kryterium uznania umowy za znaczącą stanowiła wartość przedmiotu umowy.

Spółka informowała o podpisaniu umowy Raportem Bieżącym nr 1/2020.

Sprawozdanie z działalności Grupy Kapitałowej Vistal Gdynia i Spółki Vistal Gdynia SA za 2020 rok

Zawarcie umowy wykonawczej na wykonanie i dostawę konstrukcji stalowej mostu

Vistal Gdynia S.A. („Spółka”) w nawiązaniu do raportu bieżącego nr 37/2019 informuje, że w dniu 20 lutego 2020 r. została

zawarta umowa wykonawcza pomiędzy AB „Kauno tiltai” z siedzibą w Kownie („Zamawiający”) a Spółką na wykonanie

i dostawę konstrukcji stalowej mostu na Litwie.

Szacunkowa wartość umowy wynosi 5.566.000,00 EUR netto. Warunki umowy nie odbiegają od warunków powszechnie

stosowanych w przypadku zawierania tego typu umów. Umowa przewiduje karę umowną za opóźnienie w wykonaniu

przedmiotu umowy w wysokości 0,02% wynagrodzenia netto za każdy dzień opóźnienia; karę umowną za opóźnienie w

terminowym usunięciu wad stwierdzonych w okresie gwarancji, w przypadku opóźnienia przekraczającego dziesięć dni

roboczych, w wysokości 0,02% wynagrodzenia netto za każdy dzień opóźnienia. Całkowita odpowiedzialność umowna

Spółki ograniczona jest do wartości umowy. Umowa nie została zawarta z zastrzeżeniem warunku lub terminu.

Kryterium uznania umowy za znaczącą stanowiła wartość przedmiotu umowy.

Spółka informowała o podpisaniu umowy Raportem Bieżącym nr 4/2020.

Zawarcie umowy na wykonanie montażu mostu

Vistal Gdynia S.A. („Spółka”) informuje, że w dniu 5 czerwca 2020 r. została zawarta umowa pomiędzy AB „Kauno tiltai”

z siedzibą w Kownie („Zamawiający”) a Spółką na wykonanie montażu mostu na Litwie.

Wartość umowy wynosi 850.000,00 EUR netto. Warunki umowy nie odbiegają od warunków powszechnie stosowanych w

przypadku zawierania tego typu umów. Umowa przewiduje karę umowną za opóźnienie w wykonaniu przedmiotu umowy

w wysokości 0,02% wynagrodzenia netto za każdy dzień opóźnienia; karę umowną za opóźnienie w terminowym usunięciu

wad stwierdzonych w okresie gwarancji, w przypadku opóźnienia przekraczającego dziesięć dni roboczych, w wysokości

0,02% wynagrodzenia netto za każdy dzień opóźnienia. Całkowita odpowiedzialność umowna Spółki ograniczona jest do

wartości umowy. Umowa nie została zawarta z zastrzeżeniem warunku lub terminu.

Kryterium uznania umowy za znaczącą stanowi wartość przedmiotu umowy.

Spółka informowała o podpisaniu umowy Raportem Bieżącym nr 13/2020.

Zawarcie umowy na wykonanie usług remontowych

Vistal Gdynia S.A. („Spółka”) informuje, że w dniu 2 grudnia 2020 r. została zawarta umowa na wykonanie usług

remontowych statku z zagranicznym kontrahentem („Kontrahent”).

Szacunkowa wartość umowy wynosi 1.034.820,00 EUR netto. Warunki umowy nie odbiegają od warunków powszechnie

stosowanych w przypadku zawierania tego typu umów. Umowa przewiduje m.in. karę umowną za opóźnienie w zakresie

wykonania przedmiotu umowy w wysokości 1,5% wartości wynagrodzenia netto za każdy dzień opóźnienia. Całkowita

odpowiedzialność Spółki z tytułu kar umownych ograniczona została do 15% wartości umowy

Kryterium uznania umowy za znaczącą stanowi wartość przedmiotu umowy.

Spółka informowała o podpisaniu umowy Raportem Bieżącym nr 19/2020.

Zawarcie umowy na wykonanie i montaż konstrukcji stalowych Mostów Bolesława Chrobrego we Wrocławiu

Vistal Gdynia S.A. („Spółka”) informuje, że w dniu 23 grudnia 2020 r. Spółka zawarła umowę z Trakcja S.A. z siedzibą w

Warszawie („Kontrahent”) na wykonanie i montaż konstrukcji stalowych Mostów Bolesława Chrobrego we Wrocławiu w

ramach zadania inwestycyjnego pn. „03940 – Budowa mostów B. Chrobrego w ciągu drogi wojewódzkiej nr 455 we

Wrocławiu”.

Sprawozdanie z działalności Grupy Kapitałowej Vistal Gdynia i Spółki Vistal Gdynia SA za 2020 rok

Wartość umowy wynosi 8.100.000,00 PLN netto. Warunki umowy nie odbiegają od warunków powszechnie stosowanych

w przypadku zawierania tego typu umów. Umowa przewiduje karę umowną m.in. za zwłokę w dotrzymaniu terminu

rozpoczęcia lub terminu zakończenia przedmiotu umowy w wysokości 0,07% wartości wynagrodzenia brutto za każdy

rozpoczęty dzień zwłoki, karę umowną w przypadku odstąpienia od Umowy przez Kontrahenta z przyczyn leżących po

stronie Spółki – w wysokości 10% wynagrodzenia brutto. Łączna wysokość kar umownych została ograniczona do 20%

wartości umowy netto. Strony uprawnione są do dochodzenia odszkodowania uzupełniającego, przewyższającego

wysokość zastrzeżonych kar umownych..

Kryterium uznania umowy za znaczącą stanowi wartość przedmiotu umowy.

Spółka informowała o podpisaniu umowy Raportem Bieżącym nr 20/2020.

Umowy dotyczące kredytów i pożyczek

3.8.1.1. Umowy dotyczące kredytów i pożyczek zaciągniętych w 2020 roku

W 2020 r. nie zostały zawarte żadne umowy kredytowe ani umowy pożyczkowe. Na wniosek Spółki PFR SA udzielił

subwencję w kwocie 1.065.020 PLN w związku z przeciwdziałaniem negatywnym skutkom COVID-19; subwencja będzie

częściowo zwrotna w 24 miesięcznych ratach, począwszy od czerwca 2021 roku.

Spółka funkcjonowała w okresie sprawozdawczym bez zasilenia kredytowego, wykorzystując środki własne oraz

generowane z działalności operacyjnej i inwestycyjnej.

3.8.1.2. Umowy wypowiedziane lub rozwiązane w 2020 roku

W 2020 r. nie zostały wypowiedziane lub rozwiązane żadne umowy dotyczące kredytów lub pożyczek.

W roku obrotowym został spłacony kredyt nieodnawialny w Banku Ochrony Środowiska w kwocie 2 955 455,55 PLN,

zabezpieczony rzeczowo (hipoteka na nieruchomości), z części środków pozyskanych od nabywcy obciążonej

nieruchomości.

Sprawozdanie z działalności Grupy Kapitałowej Vistal Gdynia i Spółki Vistal Gdynia SA za 2020 rok

3.8.1.3. Umowy dotyczące pożyczek udzielonych

W poniższej tabeli przedstawiono pożyczki na dzień 31.12.2020 r.

Pożyczkodawca

Pożyczkobiorca

Oprocentowanie

Kwota pożyczki

Zaangażowanie kapitałowe

na 31.12.2020 r.

Data

zapadalności

Vistal Gdynia SA

Vistal Ocynkownia Sp. z o.o.

w upadłości

Stopa stała: 3,66%

220.000,00 PLN

31.10.2017

Vistal Gdynia SA

Vistal Eko Sp. z o.o. w

restrukturyzacji

Stopa stała: 3,66%

144.166,52 PLN

30.09.2017

Vistal Gdynia SA

Vistal Eko Sp. z o.o. w

restrukturyzacji

Stopa stała: 3,66%

144.927,36 EUR

30.09.2017

Vistal Gdynia SA

Vistal Offshore Sp. z o.o. w

restrukturyzacji

Stopa stała: 3,66%

4.597.682,19 PLN

30.09.2017

Vistal Gdynia SA

Vistal Offshore Sp. z o.o. w

restrukturyzacji

Stopa stała: 3,66%

7.380.000,00 PLN

31.12.2017

Pożyczkodawca

odstąpił od

umowy

Vistal Gdynia SA

Vistal Offshore Sp. z o.o. w

restrukturyzacji

Stopa stała: 3,66%

4.980.000,00 PLN

30.09.2017

Vistal Gdynia SA

Vistal Pref Sp. z o.o.

Stopa stała: 3,66%

2.000.000,00 PLN

301.000,00 PLN

31.12.2017

Pożyczkodawca

odstąpił od

umowy

Vistal Gdynia SA

Vistal Pref Sp. z o.o.

Stopa stała: 3,66%

250.000,00 PLN

15.11.2021

Osoba fizyczna

Vistal Pref Sp. z o.o.

30.000,00 PLN

15.01.2020

Sprawozdanie z działalności Grupy Kapitałowej Vistal Gdynia i Spółki Vistal Gdynia SA za 2020 rok

Inne znaczące umowy

Poniżej zaprezentowano zawarte przez podmioty konsolidowane GK Vistal Gdynia umowy ubezpieczeniowe.

Numer polisy/Umowy

Zakres

Przedmiot

Suma ubezpieczenia

Ubezpieczony

Termin ubezpieczenia

Ubezpieczyciel

Ubezpieczenia z tytułu prowadzenia działalności i posiadanego mienia

913300001057

Ubezpieczenie

odpowiedzialności

cywilnej

Zakres prowadzonej

działalności

10 000 tys. PLN

Vistal Gdynia

od 01-06-2020 r.

TUiR Warta SA

do 31-05-2021 r.

GD/202001612

Ubezpieczenie

odpowiedzialności

cywilnej

Zakres prowadzonej

działalności

1 000 tys. PLN

Vistal Gdynia

od 11-10-2020 r.

TUiR Warta SA

do 10-10-2021 r.

912700459096

Kontraktowe

ubezpieczenie

odpowiedzialności

cywilnej

Ubezpieczenie

ładunków w

transporcie

4 500 tys. PLN

Vistal Gdynia

od 13-11-2020 r.

TUiR Warta SA

do 12-11-2021 r.

913300001059

Ubezpieczenie

odpowiedzialności

cywilnej

Zakres prowadzonej

działalności

2.000 tys. PLN

Vistal Eko Sp.

z o.o. w

restrukturyzacji

od 01-06-2020 r.

TUiR Warta SA

do 31-05-2021 r.

436000219121

Ubezpieczenie

odpowiedzialności

cywilnej

Zakres prowadzonej

działalności

5.000 tys. PLN

Vistal Pref Sp.

z o.o.

od 01-06-2020 r.

STU Ergo Hestia

do 31-05-2021 r.

Ubezpieczenia mienia

912700400339

Ubezpieczenie mienia

od zdarzeń losowych

Budynki i budowle

30 583 tys. PLN

Vistal Gdynia

od 01-06-2020 r.

TUiR Warta SA

do 31-05-2021 r.

Sprawozdanie z działalności Grupy Kapitałowej Vistal Gdynia i Spółki Vistal Gdynia SA za 2020 rok

912700400339

Ubezpieczenie mienia

od zdarzeń losowych

Maszyny, urządzenia,

wyposażenia

28 030 tys. PLN

Vistal Gdynia

od 01-06-2020 r.

TUiR Warta SA

do 31-05-2021 r.

912700400339

Ubezpieczenie mienia

od zdarzeń losowych

Środki obrotowe

3 000 tys. PLN

Vistal Gdynia

od 01-06-2020 r.

TUiR Warta SA

do 31-05-2021 r.

912700400339

Ubezpieczenie mienia

od zdarzeń losowych

Środki obrotowe- poza

miejscem

ubezpieczenia

1 000 tys. PLN

Vistal Gdynia

od 01-06-2020 r.

TUiR Warta SA

do 31-05-2021 r.

912700400339

Ubezpieczenie mienia

od zdarzeń losowych

Mienia osób trzecich

100 tys. PLN

Vistal Gdynia

od 01-06-2020 r.

TUiR Warta SA

do 31-05-2021 r.

912700400339

Ubezpieczenie mienia

od zdarzeń losowych

Mienia osób trzecich

poza miejscem

ubezpieczenia

100 tys. PLN

Vistal Gdynia

od 01-06-2020 r.

TUiR Warta SA

do 31-05-2021 r.

912700400339

Ubezpieczenie mienia

od zdarzeń losowych

Maszyny, urządzenia i

wyposażenia poza

miejscem

ubezpieczenia

100 tys. PLN

Vistal Gdynia

od 01-06-2020 r.

TUiR Warta SA

do 31-05-2021 r.

912700400339

Ubezpieczenie mienia

od zdarzeń losowych

Nakłady inwestycyjne

100 tys. PLN

Vistal Gdynia

od 01-06-2020 r.

TUiR Warta SA

do 31-05-2021 r.

912700400339

Ubezpieczenie mienia

od zdarzeń losowych

Nisko cenne składniki

majątku trwałego

250 tys. PLN

Vistal Gdynia

od 01-06-2020 r.

TUiR Warta SA

do 31-05-2021 r.

912700400339

Ubezpieczenie mienia

od zdarzeń losowych

Mienie pracownicze

50 tys. PLN

Vistal Gdynia

od 01-06-2020 r.

TUiR Warta SA

Sprawozdanie z działalności Grupy Kapitałowej Vistal Gdynia i Spółki Vistal Gdynia SA za 2020 rok

do 31-05-2021 r.

912700400339

Ubezpieczenie mienia

od zdarzeń losowych

Gotówka poza

schowkiem

ogniotrwałym

50 tys. PLN

Vistal Gdynia

od 01-06-2020 r.

TUiR Warta SA

do 31-05-2021 r.

912700400339

Ubezpieczenie mienia

od zdarzeń losowych

Prewencyjna suma

ubezpieczenia

1 000 tys. PLN

Vistal Gdynia

od 01-06-2020 r.

TUiR Warta SA

do 31-05-2021 r.

912700400339

Ubezpieczenie mienia

od zdarzeń losowych

Koszty zapobieżenia

szkodzie, ratunku i

uprzątnięcie

pozostałości

1 000 tys. PLN

Vistal Gdynia

od 01-06-2020 r.

TUiR Warta SA

do 31-05-2021 r.

912700400339

Ubezpieczenie mienia

od zdarzeń losowych

Budowle- obiekty

inżynierii lądowej i

wodnej

4 630 tys. PLN

Vistal Gdynia

od 01-06-2020 r.

TUiR Warta SA

do 31-05-2021 r.

912700400339

Ubezpieczenie mienia

od zdarzeń losowych

Koszty odtworzenia

dokumentów

100 tys. PLN

Vistal Gdynia

od 01-06-2020 r.

TUiR Warta SA

do 31-05-2021 r.

912700400397

Ubezpieczenie mienia

od zdarzeń losowych

Budynki i budowle

23 585 tys. PLN

Vistal Gdynia

od 01-06-2020 r.

TUiR Warta SA

do 31-05-2021 r.

1018933866

Ubezpieczenie mienia

od wszystkich ryzyk

Maszyny, urządzenia,

wyposażenie, budynki

i budowla

3 537 tys. PLN

Vistal Eko Sp.

z o.o. w

restrukturyzacji

od 14-04-2020 r.

PZU SA

do 13-04-2021 r.

Sprawozdanie z działalności Grupy Kapitałowej Vistal Gdynia i Spółki Vistal Gdynia SA za 2020 rok

1018618525

Ubezpieczenie mienia

od wszystkich ryzyk

Maszyny, urządzenia,

nakłady, środki

obrotowe

1.850 tys. PLN

Vistal Pref Sp.

z o.o.

od 03-04-2020 r. .

PZU SA

do 02-04-2021 r

Ubezpieczeniowe gwarancje kontraktowe

RW/GW/171/2014

Ubezpieczeniowe

gwarancje kontraktowe

Limit gwarancyjny

30.000 tys. PLN

Vistal Gdynia

od 10-04-2014 r.

KUKE SA

do czas nieokreślony

0863/11/2012

Ubezpieczeniowe

gwarancje kontraktowe

Limit gwarancyjny

20.000 tys. PLN

Vistal Gdynia

od 08-11-2012 r.

TU Euler

do czas nieokreślony

Hermes SA

4/2011/GD50

Ubezpieczeniowe

gwarancje kontraktowe

Limit gwarancyjny

25.000 tys. PLN

Vistal Gdynia

od 27-04-2011 r.

STU Ergo

do czas nieokreślony

Hestia SA

UL2019/51

Ubezpieczeniowe

gwarancje kontraktowe

Limit gwarancyjny

3 000 tys. PLN

Vistal Gdynia

od 20-09-2019 r.

TUiR AXA

Ubezpieczenia SA

do 31-07-2021 r.

Sprawozdanie z działalności Grupy Kapitałowej Vistal Gdynia i Spółki Vistal Gdynia SA za 2020 rok

Udzielone i otrzymane gwarancje

Na dzień 31 grudnia 2020 r. na zlecenie i ryzyko Jednostki Dominującej instytucje finansowe udzieliły podmiotom

niepowiązanym gwarancji ubezpieczeniowych i bankowych na kwotę (2019 r.: 11 533 tys. PLN, 1 451 tys. EUR, 2 960tys.

SEK, 290 tys. NOK oraz 89 tys. DKK ):

• 6 810 tys. PLN;

• 880 tys. EUR;

• 2 960 tys. SEK;

• 55 tys. DKK.

Do dnia 31 grudnia 2020 r. wygasły bezszkodowo gwarancje ubezpieczeniowe w wysokości:

• 4 938 tys. PLN;

• 853 tys. EUR;

• 290 tys. NOK;

• 51 tys. DKK.

Na dzień 31 grudnia 2020 r. Jednostka Dominująca posiadała należności warunkowe z tytułu udzielonych przez podmioty

niepowiązane:

• gwarancji należytego wykonania lub rękojmi w wysokości 690 tys. PLN.

Udzielone i otrzymane poręczenia

Spółka udzieliła jednostkom niepowiązanym poręczeń z tytułu zaciągniętych przez jednostki powiązane kredytów,

leasingów, linii gwarancyjnych i umów handlowych w łącznej kwocie 705 tys. EUR:

• na rzecz Vistal Pref Sp. z o.o. w wysokości 705 tys. EUR;

Na dzień 31 grudnia 2020 r. Spółka posiadała należności warunkowe z tytułu udzielonych poręczeń przez podmioty:

• powiązane - w wysokości 10 000 tys. PLN.

3.9. Transakcje z podmiotami powiązanymi

Wzajemne transakcje pomiędzy podmiotami powiązanymi są zawierane na warunkach rynkowych i dotyczą głównie

świadczenia usług budowlano-montażowych, najmu ruchomości i nieruchomości oraz sprzedaży środków trwałych.

Transakcje z podmiotami powiązanymi zostały szczegółowo opisane w nocie 38. Transakcje z podmiotami powiązanymi,

skonsolidowanego sprawozdania finansowego oraz w nocie 38. Transakcje z podmiotami powiązanymi, jednostkowego

sprawozdania finansowego.

Sprawozdanie z działalności Grupy Kapitałowej Vistal Gdynia i Spółki Vistal Gdynia SA za 2020 rok

3.10. Informacje o pozostałych znaczących zdarzeniach

Znaczące zdarzenia i czynniki w trakcie roku obrotowego

Styczeń

Raport bieżący nr 1/2019

Vistal Gdynia S.A. („Spółka”) informuje, że Spółka zawarła umowę z „Granaria Development Gdańsk” Sp. z o.o.

(„Zamawiający”) na wykonanie robót budowlanych obejmujących przebudowę Mostu Stągiewnego w Gdańsku na most

zwodzony. Wartość umowy wynosi 6 628 311,33 PLN netto. Warunki umowy nie odbiegają od warunków powszechnie

stosowanych w przypadku zawierania tego typu umów. Umowa przewiduje m.in. karę umowną za zwłokę w zakresie

wykonania przedmiotu umowy w wysokości 0,1% wartości wynagrodzenia netto za każdy dzień zwłoki, karę umowną w

przypadku odstąpienia od Umowy przez Zamawiającego z przyczyn leżących po stronie Spółki – w wysokości 10%

wynagrodzenia netto. Łączna wysokość kar umownych została ograniczona do 20% wartości umowy netto, Strony

uprawnione są do dochodzenia odszkodowania uzupełniającego, przewyższającego wysokość zastrzeżonych kar

umownych. Kryterium uznania umowy za znaczącą stanowi wartość przedmiotu umowy.

Raport bieżący nr 2/2020

Działając na podstawie § 80 ust. 1 Rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 29 marca 2018 roku w sprawie informacji

bieżących i okresowych przekazywanych przez emitentów papierów wartościowych oraz warunków uznawania za

równoważne informacji wymaganych przepisami prawa państwa niebędącego państwem członkowskim

("Rozporządzenie") Vistal Gdynia S.A. („Spółka”) informuje, że w 2020 roku Spółka przekaże do publicznej wiadomości

raporty okresowe w następujących terminach:

1. Jednostkowy raport roczny za 2019 rok – 30 kwietnia 2020 r.

2. Skonsolidowany raport roczny za 2019 rok – 30 kwietnia 2020 r.

3. Skonsolidowany rozszerzony raport za I kwartał 2020 roku – 29 maja 2020 r.

4. Skonsolidowany rozszerzony raport za I półrocze 2020 roku – 30 września 2020 r.

5. Skonsolidowany rozszerzony raport za III kwartał 2020 roku – 27 listopada 2020 r.

Jednocześnie Spółka informuje, iż nie będzie publikowała odrębnego jednostkowego raportu kwartalnego za I oraz III

kwartał 2020 r. z racji zamieszczenia w skonsolidowanych raportach kwartalnych za I oraz III kwartał 2020 r., kwartalnych

informacji finansowych, zgodnie z § 62 ust. 1 Rozporządzenia oraz odrębnego raportu półrocznego za 2020 r. z racji

zamieszczenia w skonsolidowanym raporcie półrocznym, półrocznego skróconego sprawozdania finansowego zgodnie z §

62 ust. 3 Rozporządzenia. Zgodnie z § 79 ust. 2 Rozporządzenia Spółka nie będzie publikowała raportu kwartalnego i

skonsolidowanego raportu kwartalnego za ostatni kwartał roku 2019 i drugi kwartał roku 2020.

Luty

Raport bieżący nr 3/2020

Vistal Gdynia S.A. („Spółka”) informuje, iż w dniu 7 lutego 2020 r. Rada Nadzorcza Spółki podjęła uchwałę o powołaniu

Pana Andrzeja Chmieleckiego oraz Pana Krzysztofa Kriger na Członków Zarządu Spółki na okres wspólnej trzyletniej

kadencji na funkcję Wiceprezesów Zarządu Spółki. Zwiększenie składu Zarządu Spółki jest elementem kształtowania

nowej struktury organizacyjnej po zakończonym okresie postępowania restrukturyzacyjnego. Dalszy rozwój Spółki i

związane z tym nowe zadania wymagają zwiększenia składu osobowego Zarządu.

Informacje dotyczące Pana Andrzeja Chmieleckiego – Wiceprezesa Zarządu:

Pan Andrzej Chmielecki jest od 17.01.2020 r. dyrektorem finansowym Vistal Gdynia S.A. (w Grupie Kapitałowej VISTAL

od 14.11.2019 r.). Posiada wykształcenie wyższe ekonomiczne, w 1987 r. ukończył z wyróżnieniem Uniwersytet Gdański,

na Wydziale Ekonomiki Transportu, kierunek: handel zagraniczny, oraz w latach 2003-2005 odbył studia podyplomowe

Executive MBA w Gdańskiej Fundacji Kształcenia Menedżerów, walidowane przez Rotterdam School of Management.

Przebieg kariery zawodowej:

Sprawozdanie z działalności Grupy Kapitałowej Vistal Gdynia i Spółki Vistal Gdynia SA za 2020 rok

XI.1987 – VIII.1991 Uniwersytet Gdański, Wydział Ekonomiki Produkcji, Katedra Finansów: stażysta, asystent, później

st. asystent

X.1990 – VIII.1992 PHZ „Navimor” sp. z o.o. w Gdańsku: Dyrektor Finansowy, od kwietnia 1991 Wiceprezes Zarządu

IX.1992 – II.1998 Bank Handlowy w Warszawie SA; Dyrektor Oddziału w Gdańsku (przez 9 miesięcy również równolegle

Oddziału w Gdyni) 1998.

III – XII Powszechna Kasa Oszczędności Bank Państwowy; Ekspert ds. Restrukturyzacji w Oddziale Regionalnym w

Gdańsku, Dyrektor Oddziału Centrum w Gdańsku

I.1999 – V.2002 LG Petro Bank S.A.; Dyrektor Oddziału w Gdańsku 2002

VI – XII Stocznia Gdynia S.A.; Dyrektor Finansowy i Prokurent Zarządu Stoczni, kontroler finansowy kontraktów

finansowanych przez banki

VI.2003 – IV.2005 Nordea Bank Polska SA; Dyrektor Koordynator/Dyrektor Banku ds. Logistyki i Bezpieczeństwa,

równolegle Dyrektor Departamentu Logistyki Centrali Banku

V.2005 – VI.2006 Koncern Energetyczny ENERGA S.A. w Gdańsku; Wiceprezes Zarządu ds. Finansowych

VII.2006 – X.2014 Nordea Bank Polska S.A.; Dyrektor Departamentu Logistyki i Bezpieczeństwa w Centrali Banku,

również odpowiedzialność za powstanie komórek organizacyjnych ABI i Compliance; Przewodniczący Rady Pracowników

dwóch kadencji

XI.2014 – III.2015 PKO Bank Polski SA; menedżer ds. połączenia banków

VII.2015 – nadal VIRTUS Andrzej Chmielecki (działalność gospodarcza)

IX.2015 – nadal wykładowca akademicki w Wyższej Szkole Bankowej w Gdańsku i Gdyni (Analiza finansowa

przedsiębiorstw, Analiza sprawozdań finansowych, Źródła finansowania przedsiębiorstw, Metody wyceny przedsiębiorstw,

Wycena spółek)

XI.2019 – nadal Prezes Zarządu VISTAL Offshore sp. z o.o. w restrukturyzacji.

Inne wybrane zaangażowania:

- w przeszłości (1993-1996) członkostwo w radzie nadzorczej „Stoczni Gdańskiej” S.A. ze wskazania Wojewody

Gdańskiego M. Płażyńskiego

- obecnie (od 2007) członek i Sekretarz Rady Nadzorczej PROCAD S.A. w Gdańsku , członek Komitetu Audytu Rady

Nadzorczej

- członek Stowarzyszenia Inspektorów Ochrony Danych Osobowych SABI w Warszawie

Pan Andrzej Chmielecki ukończył w 2000 roku kurs dla kandydatów na Członków Rad Nadzorczych spółek Skarbu

Państwa, który został potwierdzony egzaminem państwowym.

Pan Andrzej Chmielecki, z zastrzeżeniem sprawowania funkcji Prezesa Zarządu Vistal Offshore Sp. z o.o. w

restrukturyzacji, należącej do Grupy Kapitałowej Vistal, nie wykonuje innej działalności konkurencyjnej w stosunku do

działalności Spółki, nie uczestniczy również w spółce konkurencyjnej jako wspólnik spółki cywilnej, spółki osobowej,

spółki kapitałowej lub jako członek organu spółki kapitałowej oraz nie uczestniczy w innej konkurencyjnej osobie prawnej.

Pan Andrzej Chmielecki nie jest wpisany do Rejestru Dłużników Niewypłacalnych, prowadzonym na podstawie ustawy o

KRS.

Informacje dotyczące Pana Krzysztofa Kriger – Wiceprezesa Zarządu:

Sprawozdanie z działalności Grupy Kapitałowej Vistal Gdynia i Spółki Vistal Gdynia SA za 2020 rok

Krzysztof Kriger, posiada wykształcenie wyższe, w 1995 roku ukończył TSW kierunek informatyka, jest w trakcie studiów

na UTP Bydgoszcz – budownictwo. Przebieg kariery zawodowej: w latach 2000-2001 GCB Centrostal Bydgoszcz na

stanowisku: specjalista ds. handlu; 2001-2004 ThyssenKrupp Energostal S.A.-na stanowiskach asystent kupca, kupiec,

Product Manager; 2004-2006 ADP Polska Sp. z o.o. na stanowisku Managera Sprzedaży; 2006-2007, Austenit Import Sp.j.

na stanowisku Dyrektor Działu Zakupów; 2009-2011 Drozapol Profil S.A. na stanowisku Manager ds. Sprzedaży i

Zakupów; 2009- 2011 Baustahl Sp. z o.o.- na stanowisku Manager ds. Sprzedaży i Zakupów; 2011-2012 Alkor Sp. z o.o. –

na stanowisku Manager Kontraktu; 2012-2013 Metalbark Sp. z o.o.- na stanowisku Dyrektora Handlu i Marketingu; 2013

-2015 MałSpaw Sp z o.o.- na stanowisku Dyrektora Handlu i Marketingu; 2013-2015 Systemy Bramowe Sp. z o.o. na

stanowisku Dyrektora Handlowego; 2016-2017 FF Sp. z o.o. na stanowisku Dyrektora Sprzedaży, 2017-2018 Alstal

Konstrukcje Sp z o.o. na stanowisku Dyrektora Handlowego; 2018-2019 Vistal Gdynia S.A. na stanowisku Dyrektora

Handlowego; 2019- do teraz na stanowisku Dyrektora Operacyjnego. W trakcie swojej kariery zawodowej przeszedł różne

stopnie kariery zawodowej, oraz pracował w światowych koncernach stalowych, brał udział w wielu realizacjach projektów

kubaturowych.

Pan Krzysztof Kriger nie wykonuje działalności konkurencyjnej w stosunku do działalności Spółki, nie uczestniczy również

w spółce konkurencyjnej jako wspólnik spółki cywilnej, spółki osobowej, spółki kapitałowej lub jako członek organu spółki

kapitałowej oraz nie uczestniczy w innej konkurencyjnej osobie prawnej. Pan Krzysztof Kriger nie jest wpisany do Rejestru

Dłużników Niewypłacalnych, prowadzonym na podstawie ustawy o KRS.

Raport bieżący nr 4/2020

Vistal Gdynia S.A. („Spółka”) w nawiązaniu do raportu bieżącego nr 37/2019 informuje, że w dniu 20 lutego 2020 r. została

zawarta umowa wykonawcza pomiędzy AB „Kauno tiltai” z siedzibą w Kownie („Zamawiający”) a Spółką na wykonanie

i dostawę konstrukcji stalowej mostu na Litwie.

Szacunkowa wartość umowy wynosi 5.566.000,00 EUR netto. Warunki umowy nie odbiegają od warunków powszechnie

stosowanych w przypadku zawierania tego typu umów. Umowa przewiduje karę umowną za opóźnienie w wykonaniu

przedmiotu umowy w wysokości 0,02% wynagrodzenia netto za każdy dzień opóźnienia; karę umowną za opóźnienie w

terminowym usunięciu wad stwierdzonych w okresie gwarancji, w przypadku opóźnienia przekraczającego dziesięć dni

roboczych, w wysokości 0,02% wynagrodzenia netto za każdy dzień opóźnienia. Całkowita odpowiedzialność umowna

Spółki ograniczona jest do wartości umowy. Umowa nie została zawarta z zastrzeżeniem warunku lub terminu. Kryterium

uznania umowy za znaczącą stanowi wartość przedmiotu umowy.

Marzec

Raport bieżący nr 5/2020

Vistal Gdynia S.A. („Spółka”) informuje, iż uzyskał informację o wydaniu dnia 28 lutego 2020 roku oświadczenia przez

Krajowy Depozyt Papierów Wartościowych S.A. w Warszawie („KDPW”) nr 158/2020 w sprawie warunkowej rejestracji

2.268.347 akcji zwykłych na okaziciela serii C o wartości nominalnej 0,05 zł każda, pod kodem PLVTLGD00010

(„Akcje”). Rejestracja Akcji nastąpi w terminie 3 dni od dnia otrzymania przez KDPW decyzji o wprowadzeniu Akcji do

obrotu na rynku regulowanym, na który zostały wprowadzone inne akcje Spółki oznaczone ww. kodem ISIN, nie wcześniej

jednak niż w dniu wskazanym w tej decyzji jako dzień wprowadzenia tych Akcji do obrotu na tym rynku regulowanym.

Rejestracja akcji serii C dotyczy akcji wyemitowanych w związku z konwersją wierzytelności na akcje przeprowadzoną na

podstawie układu zawartego w ramach postępowania sanacyjnego Spółki.

Raport bieżący nr 6/2020

Vistal Gdynia S.A. („Spółka”) w nawiązaniu do raportu bieżącego nr 5/2020 informuje, że w dniu dzisiejszym Spółka

powzięła informację o podjęciu dnia 16 marca 2020 r. uchwały Zarządu Giełdy Papierów Wartościowych w Warszawie

S.A. („GPW”) nr 175/2020 w sprawie dopuszczenia i wprowadzenia do obrotu giełdowego na Głównym Rynku GPW akcji

zwykłych na okaziciela serii C Spółki. („Uchwała”). W treści Uchwały Zarząd GPW stwierdził, że godnie z § 19 ust. 1 i 2

Regulaminu Giełdy do obrotu giełdowego na rynku podstawowym dopuszczonych jest 2.268.347 (dwa miliony dwieście

sześćdziesiąt osiem tysięcy trzysta czterdzieści siedem) akcji zwykłych na okaziciela serii C Spółki, o wartości nominalnej

0,05 zł (pięć groszy) każda („Akcje”).

Sprawozdanie z działalności Grupy Kapitałowej Vistal Gdynia i Spółki Vistal Gdynia SA za 2020 rok

Ponadto, na podstawie § 36, § 37 oraz § 38 ust. 1 i 3 Regulaminu Giełdy, w związku z § 3a ust. 1, 2 i 3 Regulaminu Giełdy,

Zarząd Giełdy postanowił wprowadzić z dniem 18 marca 2020 r. do obrotu giełdowego na rynku podstawowym Akcje

Spółki, pod warunkiem dokonania przez Krajowy Depozyt Papierów Wartościowych S.A. w dniu 18 marca 2020 r.

rejestracji tych akcji i oznaczenia ich kodem „PLVTLGD00010”.

Dopuszczenie i wprowadzenie do obrotu giełdowego akcji serii C dotyczy akcji wyemitowanych w związku z konwersją

wierzytelności na akcje przeprowadzoną na podstawie układu zawartego w ramach postępowania sanacyjnego Spółki, o

czym Spółka informowała w raportach bieżących nr 27/2019, 30/2019, 31/2019.

Raport bieżący nr 7/2020

Vistal Gdynia S.A. („Spółka”) w nawiązaniu do raportów bieżących nr 5/2020 i 6/2020 informuje, że w dniu dzisiejszym

Spółka powzięła informację o wydaniu dnia 16 marca 2020 r. komunikatu przez Dział Operacyjny Krajowego Depozytu

Papierów Wartościowych S.A. („KDPW”) informującego o tym, że w dniu 18 marca 2020 r. nastąpi rejestracja w KDPW

2.268.347 (dwa miliony dwieście sześćdziesiąt osiem tysięcy trzysta czterdzieści siedem) akcji serii C Spółki oznaczonych

kodem ISIN PLVTLGD00010 zgodnie z oświadczeniem KDPW nr 158/2020. Rejestracja akcji serii C dotyczy akcji

wyemitowanych w związku z konwersją wierzytelności na akcje przeprowadzoną na podstawie układu zawartego w ramach

postępowania sanacyjnego Spółki, o czym Spółka informowała w raportach bieżących nr 27/2019, 30/2019, 31/2019.

Raport bieżący nr 8/2020

Vistal Gdynia S.A. („Spółka”) informuje, że w dniu 25 marca 2020 r. zawarta została przedwstępna warunkowa umowy

sprzedaży na rzecz Operator ARP Sp. z o.o. należącego do Spółki prawa użytkowania wieczystego działki nr 589 objętej

księgą wieczystą nr GD1Y/00054873/1, wraz z prawem własności znajdującego się na tej działce budynku, stanowiącego

odrębną nieruchomość, zlokalizowanej przy ul. Czechosłowackiej 3 w Gdyni. Umowa została zawarta w formie aktu

notarialnego. Strony zobowiązały się zawrzeć umowę przyrzeczoną pod warunkiem podjęcia przez zgromadzenie

wspólników spółki Operator ARP Sp. z o.o. uchwały o wyrażeniu zgody na nabycie przedmiotowej nieruchomości w

terminie do dnia 25 kwietnia 2020 r.

Umowa przyrzeczona zostanie zawarta w terminie 30 dni od dnia otrzymania przez Spółkę ostatecznej decyzji ministra

właściwego do spraw gospodarki morskiej zawierającej zgodę na przeniesienie prawa użytkowania wieczystego

powyższego gruntu wraz z prawem własności budynku, na podstawie art. 3 ust. 1 ustawy z dnia 20 grudnia 1996 roku o

portach i przystaniach morskich, jednakże nie później niż do dnia 25 września 2020 r. Spółka w odrębnym raporcie

poinformuje o spełnieniu się warunku i zawarciu umowy przyrzeczonej.

Strony ustaliły cenę sprzedaży na kwotę 6.273.000,00 PLN brutto.

Zbycie przedmiotowej nieruchomości stanowi kontynuację realizacji planu restrukturyzacyjnego Spółki zakładającego

dezinwestycje aktywów nieprodukcyjnych, o złożeniu i przyjęciu planu restrukturyzacyjnego Spółka informowała w

raportach bieżących nr 12/2018 i 37/2018.

Kryterium uznania umowy za znaczącą stanowi wartość przedmiotu umowy.

Maj

Raport bieżący nr 9/2020

Zarząd Vistal Gdynia S.A. („Spółka”) w nawiązaniu do raportu bieżącego nr 8/2020 informuje, że powziął informację o

wydaniu przez Ministra Gospodarki Morskiej i Żeglugi Śródlądowej zgody na sprzedaż przez Spółkę na rzecz Operator

ARP Sp. z o.o. należącego do Spółki prawa użytkowania wieczystego działki nr 589 objętej księgą wieczystą nr

GD1Y/00054873/1, wraz z prawem własności znajdującego się na tej działce budynku, stanowiącego odrębną

nieruchomość, zlokalizowanej przy ul. Czechosłowackiej 3 w Gdyni. Zgoda Ministra Gospodarki Morskiej i Żeglugi

Śródlądowej wydana w formie decyzji administracyjnej wymagana jest na podstawie art. 3 ust. 1 ustawy z dnia 20 grudnia

1996 r. o portach i przystaniach morskich. Wydanie przedmiotowej zgody stanowiło warunek zawarcia umowy

przyrzeczonej o której zawarciu Spółka poinformuje odrębnym raportem.

Spółka stała się beneficjentem wsparcia PFR w ramach przyznanej w dniu 18.05.2020 r subwencji finansowej, dzięki której

rachunek bankowy Spółki został zasilony w dniu 22 maja 2020 r. kwotą 1.065.020 zł. Warunki wykorzystania subwencji

oraz jej spłaty, począwszy od września 2021 w równych, miesięcznych ratach, są określone w zawartej umowie.

Raport bieżący nr 10/2020

Sprawozdanie z działalności Grupy Kapitałowej Vistal Gdynia i Spółki Vistal Gdynia SA za 2020 rok

Zarząd Vistal Gdynia S.A. z siedzibą w Gdyni (81-061) przy ul. Hutniczej 40, (zwana dalej „Spółką”) wpisanej do Rejestru

Przedsiębiorców pod numerem KRS 0000305753 przez Sąd Rejonowy Gdańsk Północ w Gdańsku, VIII Wydział

Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego działając na podstawie artykułu 399 § 1, art. 402(1) § 1 i 2, w zw. z art. 395 §

1 Kodeksu Spółek Handlowych, zwołuje Zwyczajne Walne Zgromadzenie Vistal Gdynia S.A. na dzień 26 września 2020r.,

na godz. 12:00 w Gdyni, przy ul. Ejsmonda 2, 81-409 Gdynia (Hotel Nadmorski).

I. Proponowany porządek obrad Zwyczajnego Walnego Zgromadzenia:

1. Otwarcie obrad Zwyczajnego Walnego Zgromadzenia.

2. Wybór Przewodniczącego Zwyczajnego Walnego Zgromadzenia.

3. Stwierdzenie prawidłowości zwołania Zwyczajnego Walnego Zgromadzenia i jego zdolności do podejmowania

uchwał.

4. Wybór Komisji Skrutacyjnej Zwyczajnego Walnego Zgromadzenia.

5. Przyjęcie porządku obrad.

6. Przedstawienie sprawozdania z działalności Grupy Kapitałowej Vistal Gdynia i Spółki Vistal Gdynia S.A. za

rok obrotowy 2019 oraz jednostkowego i skonsolidowanego sprawozdania finansowego za rok obrotowy 2019

wraz ze sprawozdaniem niezależnego biegłego rewidenta z badania jednostkowego i skonsolidowanego

sprawozdania finansowego.

7. Przedstawienie Sprawozdania Rady Nadzorczej Vistal Gdynia S.A. z działalności Rady Nadzorczej w roku

obrotowym 2019, oceny sprawozdania z działalności Grupy Kapitałowej Vistal Gdynia i Spółki VISTAL Gdynia

S.A. za rok obrotowy 2019 oraz jednostkowego i skonsolidowanego sprawozdania finansowego za rok obrotowy

2019, a także oceny sytuacji Spółki VISTAL Gdynia S.A. i Grupy Kapitałowej Vistal Gdynia w 2019r. z

uwzględnieniem oceny systemu kontroli wewnętrznej i systemu zarządzania ryzykiem, compliance oraz funkcji

audytu wewnętrznego.

8. Rozpatrzenie i podjęcie uchwały w sprawie zatwierdzenia sprawozdania z działalności Grupy Kapitałowej Vistal

Gdynia i Spółki Vistal Gdynia S.A. za rok obrotowy 2019.

9. Rozpatrzenie i podjęcie uchwały w sprawie zatwierdzenia sprawozdania finansowego Spółki Vistal Gdynia S.A.

za rok obrotowy 2019.

10. Rozpatrzenie i podjęcie uchwały w sprawie zatwierdzenia sprawozdania finansowego Grupy Kapitałowej

Vistal Gdynia S.A. za rok obrotowy 2019.

11. Podjęcie uchwały w sprawie podziału zysku za rok obrotowy 2019.

12. Podjęcie uchwał w sprawie udzielenia absolutorium z wykonania obowiązków przez członków Rady

Nadzorczej w roku obrotowym 2019.

13. Podjęcie uchwał w sprawie udzielenia absolutorium z wykonania obowiązków przez członków Zarządu w roku

obrotowym 2019.

14. Podjęcie uchwały w sprawie przyjęcia Polityki Wynagrodzeń członków Zarządu i członków Rady Nadzorczej

Spółki.

15. Podjęcie uchwał w sprawie zmiany Statutu Spółki.

16. Podjęcie uchwały w sprawie ustalenia tekstu jednolitego Statutu Spółki.

17. Podjęcie uchwały w sprawie zmiany Regulaminu Rady Nadzorczej Spółki.

18. Zamknięcie obrad Zwyczajnego Walnego Zgromadzenia.

Rejestracja akcjonariuszy na Walne Zgromadzenie oraz wydawanie kart do głosowania rozpocznie się w miejscu odbycia

Walnego Zgromadzenia od godziny 11:30 przed rozpoczęciem obrad Walnego Zgromadzenia.

Raport bieżący nr 11/2020

Zarząd Vistal Gdynia S.A. ("Spółka") przekazuje w załączeniu treść projektów uchwał mających być przedmiotem obrad

Zwyczajnego Walnego Zgromadzenia Spółki, które zostało zwołane na dzień 26 września 2020r. oraz treść Sprawozdania

Rady Nadzorczej Spółki z działalności Rady Nadzorczej w roku obrotowym 2019.

Sprawozdanie z działalności Grupy Kapitałowej Vistal Gdynia i Spółki Vistal Gdynia SA za 2020 rok

Czerwiec

Raport bieżący nr 12/2020

Zarząd Vistal Gdynia S.A. („Spółka”) w nawiązaniu do raportu bieżącego nr 8/2020 i 9/2020 informuje, że dnia 3 września

2020 r. zawarta została warunkowa umowa sprzedaży na rzecz Operator ARP Sp. z o.o. należącego do Spółki prawa

użytkowania wieczystego działki nr 589 objętej księgą wieczystą nr GD1Y/00054873/1, wraz z prawem własności

znajdującego się na tej działce budynku, stanowiącego odrębną nieruchomość, zlokalizowanej przy ul. Czechosłowackiej

3 w Gdyni. Umowa została zawarta w formie aktu notarialnego.

Umowa warunkowa została zawarta zgodnie z zapisami umowy przedwstępnej, o zawarciu której Spółka informowała w

raporcie nr 8/2020. Umowa bezwarunkowa przenosząca prawo użytkowania wieczystego gruntu i prawo własności

budynku zostanie zawarta w terminie 14 dni po bezskutecznym upływie terminu do wykonania prawa pierwokupu

przysługującym Skarbowi Państwa oraz Zarządowi Morskiego Portu Gdynia S.A. lub po doręczeniu przez ww. podmioty

oświadczenia o nieskorzystaniu z prawa pierwokupu. O zawarciu bezwarunkowej umowy przenoszącej prawo użytkowania

wieczystego gruntu i prawo własności budynku Spółka poinformuje w odrębnym raporcie.

Raport bieżący nr 13/2020

Zarząd Vistal Gdynia S.A. („Spółka”) informuje, że w dniu 5 września 2020 r. została zawarta umowa pomiędzy AB

„Kauno tiltai” z siedzibą w Kownie („Zamawiający”) a Spółką na wykonanie montażu mostu na Litwie.

Wartość umowy wynosi 850.000,00 EUR netto. Warunki umowy nie odbiegają od warunków powszechnie stosowanych w

przypadku zawierania tego typu umów. Umowa przewiduje karę umowną za opóźnienie w wykonaniu przedmiotu umowy

w wysokości 0,02% wynagrodzenia netto za każdy dzień opóźnienia; karę umowną za opóźnienie w terminowym usunięciu

wad stwierdzonych w okresie gwarancji, w przypadku opóźnienia przekraczającego dziesięć dni roboczych, w wysokości

0,02% wynagrodzenia netto za każdy dzień opóźnienia. Całkowita odpowiedzialność umowna Spółki ograniczona jest do

wartości umowy. Umowa nie została zawarta z zastrzeżeniem warunku lub terminu.

Kryterium uznania umowy za znaczącą stanowi wartość przedmiotu umowy.

Raport bieżący nr 14/2020

Zarząd Vistal Gdynia S.A. („Spółka”) w nawiązaniu do raportu bieżącego nr 8/2020, 9/2020 i 12/2020 informuje, że dnia

25 września 2020 r., w związku ze złożeniem przez Skarb Państwa oraz Zarząd Morskiego Portu Gdynia S.A. oświadczeń

w przedmiocie nieskorzystania z przysługującego tym podmiotom prawa pierwokupu, zawarta została bezwarunkowa

umowa sprzedaży na rzecz Operator ARP Sp. z o.o. należącego do Spółki prawa użytkowania wieczystego działki nr 589

objętej księgą wieczystą nr GD1Y/00054873/1, wraz z prawem własności znajdującego się na tej działce budynku,

stanowiącego odrębną nieruchomość, zlokalizowanej przy ul. Czechosłowackiej 3 w Gdyni.

Umowa została zawarta w formie aktu notarialnego, a cena sprzedaży zgodnie z umową przedwstępną wyniosła

6.273.000,00 PLN brutto.

Raport bieżący nr 15/2020

Zarząd Vistal Gdynia S.A. („Spółka”) przekazuje w załączniku do niniejszego raportu bieżącego treść uchwał podjętych w

dniu 26 września 2020 r. przez Zwyczajne Walne Zgromadzenie Akcjonariuszy Spółki („ZWZ”) wraz z wynikami

głosowań. Jednocześnie Spółka informuje, że ZWZ odstąpiło wyłącznie od wyboru Komisji Skrutacyjnej. Żaden z

akcjonariuszy nie wniósł sprzeciwu do protokołu podczas obrad ZWZ.

Raport bieżący nr 16/2020

Zarząd Vistal Gdynia S.A. („Spółka”) przekazuje w załączeniu wykaz akcjonariuszy posiadających co najmniej 5% liczby

głosów na Zwyczajnym Walnym Zgromadzeniu Akcjonariuszy Spółki, które odbyło się w dniu 26 września 2020 r. wraz z

określeniem liczby głosów przysługujących każdemu z nich posiadanych akcji i wskazaniem ich procentowego udziału w

liczbie głosów na tym walnym zgromadzeniu oraz w ogólnej liczbie głosów.

Raport bieżący nr 17/2020

Zarząd Vistal Gdynia S.A. („Spółka”) informuje, że w dniu 28 lipca 2020 r. otrzymał postanowienie Sądu Rejonowego

Gdańsk-Północ w Gdańsku, VIII Wydział Gospodarczy KRS w przedmiocie zarejestrowania dnia 24 lipca 2020 r. zmian

Statutu Spółki uchwalonych przez Walne Zgromadzenie Akcjonariuszy, które odbyło się dnia 26 września 2020 r.

Sprawozdanie z działalności Grupy Kapitałowej Vistal Gdynia i Spółki Vistal Gdynia SA za 2020 rok

Zmiany Statutu objęte były uchwałami nr 15/26/06/2020, 16/26/06/2020, 17/26/06/2020, 18/26/06/2020 oraz

19/26/06/2020. W uchwale nr 20/26/06/2020 przyjęto tekst jednolity Statutu.

Treść zmienionych postanowień:

§ 30 ust. 1 Statutu:

„W imieniu Spółki składają oświadczenia i podpisują: - w przypadku Zarządu jednoosobowego – Prezes Zarządu

jednoosobowo, - w przypadku Zarządu wieloosobowego - Prezes Zarządu jednoosobowo lub łącznie dwaj Członkowie

Zarządu, a w razie ustanowienia prokury - również jeden Członek Zarządu łącznie z prokurentem.”

§ 22 ust. 3 Statutu:

„Za niezależnego członka Rady Nadzorczej uważa się osobę spełniającą kryteria niezależności zgodnie z art. 129 ust. 3

ustawy z dnia 11 maja 2017 r. o biegłych rewidentach, firmach audytorskich oraz nadzorze publicznym.”

§ 17 ust. 1 pkt 8 Statutu:

„Za niezależnego członka Rady Nadzorczej uważa się osobę spełniającą kryteria niezależności zgodnie z art. 129 ust. 3

ustawy z dnia 11 maja 2017 r. o biegłych rewidentach, firmach audytorskich oraz nadzorze publicznym.”

§ 27 ust. 2 lit. e) Statutu:

„ustalanie zasad wynagradzania oraz wysokości wynagrodzenia członków Zarządu, w tym Prezesa Zarządu – na podstawie

polityki wynagrodzeń członków zarządu i członków rady nadzorczej w razie jej przyjęcia przez Walne Zgromadzenie,”

§ 29 Statutu:

„Rada Nadzorcza ustala zasady wynagradzania członków Zarządu oraz wysokość wynagrodzenia Prezesa - na podstawie

polityki wynagrodzeń członków zarządu i członków rady nadzorczej w razie jej przyjęcia przez Walne Zgromadzenie.”

Spółka przekazuje w załączeniu tekst jednolity Statutu, uwzględniający zmiany o których mowa powyżej.

Wrzesień

Raport bieżący nr 18/2020

Zarząd Vistal Gdynia S.A. („Spółka”) informuje, że w dniu 18 września 2020 r. Spółka otrzymała dwa wezwania datowane

na dzień 9 września 2020 r. wzywające do wykupu dwóch weksli od banku Powszechna Kasa Oszczędności Bank Polski

S.A. („PKO BP”).

W przedmiotowych pismach PKO BP zawiadamia Spółkę jako poręczyciela, że w związku z nieuregulowaniem

wierzytelności PKO BP wobec Vistal Offshore Sp z o.o. w restrukturyzacji („Wystawca”), zabezpieczonych dwoma

wekslami własnym in blanco wystawionymi przez Wystawcę, PKO BP wypełniło dwa weksle własne in blanco na kwotę

12.670.592,18 PLN oraz 16.102.232,61 EUR. Jednocześnie PKO BP wzywa Spółkę, jako poręczyciela, do wykupu ww.

weksli w dniu 28 września 2020 r.

Spółka informuje, że ww. wierzytelności ujęte były w spisie wierzytelności w zakończonym postępowaniu sanacyjnym

Spółki, jako wierzytelności warunkowe i są objęte układem przyjętym w tym postępowaniu.

W konsekwencji powyższe wierzytelności PKO BP z tytułu wypełnionych weksli będą zaspokajane zgodnie z treścią

przyjętego układu w ramach warunków spłaty dla Grupy 1 z uwzględnieniem pkt 4 postanowień ogólnych układu tj. poprzez

spłatę 11,6% sumy wierzytelności płatnych w równych ratach kwartalnych, których wysokość i ilość zostanie ustalona

licząc od końca pierwszego kwartału następującego po ziszczeniu się warunku tj. wypełnieniu weksli, do pierwszego

kwartału 2030 r.

Grudzień

Raport bieżący nr 19/2020

Zarząd Vistal Gdynia S.A. („Spółka”) informuje, że w dniu 2 grudnia 2020 r. została zawarta umowa na wykonanie usług

remontowych statku z zagranicznym kontrahentem („Kontrahent”).

Szacunkowa wartość umowy wynosi 1.034.820,00 EUR netto. Warunki umowy nie odbiegają od warunków powszechnie

stosowanych w przypadku zawierania tego typu umów. Umowa przewiduje m.in. karę umowną za opóźnienie w zakresie

Sprawozdanie z działalności Grupy Kapitałowej Vistal Gdynia i Spółki Vistal Gdynia SA za 2020 rok

wykonania przedmiotu umowy w wysokości 1,5% wartości wynagrodzenia netto za każdy dzień opóźnienia. Całkowita

odpowiedzialność Spółki z tytułu kar umownych ograniczona została do 15% wartości umowy

Kryterium uznania umowy za znaczącą stanowi wartość przedmiotu umowy.

Raport bieżący nr 20/2020

Zarząd Vistal Gdynia S.A. („Spółka”) informuje, że w dniu 23 grudnia 2020 r. Spółka zawarła umowę z Trakcja S.A. z

siedzibą w Warszawie („Kontrahent”) na wykonanie i montaż konstrukcji stalowych Mostów Bolesława Chrobrego we

Wrocławiu w ramach zadania inwestycyjnego pn. „03940 – Budowa mostów B. Chrobrego w ciągu drogi wojewódzkiej nr

455 we Wrocławiu”.

Wartość umowy wynosi 8.100.000,00 PLN netto. Warunki umowy nie odbiegają od warunków powszechnie stosowanych

w przypadku zawierania tego typu umów. Umowa przewiduje karę umowną m.in. za zwłokę w dotrzymaniu terminu

rozpoczęcia lub terminu zakończenia przedmiotu umowy w wysokości 0,07% wartości wynagrodzenia brutto za każdy

rozpoczęty dzień zwłoki, karę umowną w przypadku odstąpienia od Umowy przez Kontrahenta z przyczyn leżących po

stronie Spółki – w wysokości 10% wynagrodzenia brutto. Łączna wysokość kar umownych została ograniczona do 20%

wartości umowy netto. Strony uprawnione są do dochodzenia odszkodowania uzupełniającego, przewyższającego

wysokość zastrzeżonych kar umownych..

Kryterium uznania umowy za znaczącą stanowi wartość przedmiotu umowy.

Znaczące zdarzenia i dokonania po dniu bilansowym

Styczeń

Raport bieżący nr 1/2021

Zarząd Vistal Gdynia S.A. (dalej „Spółka”) działając na podstawie § 80 ust. 1 Rozporządzenia Ministra Finansów z dnia

29 marca 2018 roku w sprawie informacji bieżących i okresowych przekazywanych przez emitentów papierów

wartościowych oraz warunków uznawania za równoważne informacji wymaganych przepisami prawa państwa niebędącego

państwem członkowskim ("Rozporządzenie"), informuje, że w 2021 roku Spółka przekaże do publicznej wiadomości

raporty okresowe w następujących terminach:

1. Jednostkowy raport roczny za 2020 rok – 30 kwietnia 2021 r.

2. Skonsolidowany raport roczny za 2020 rok – 30 kwietnia 2021 r.

3. Skonsolidowany rozszerzony raport za I kwartał 2021 roku – 31 maja 2021 r.

4. Skonsolidowany rozszerzony raport za I półrocze 2021 roku – 30 września 2021 r.

5. Skonsolidowany rozszerzony raport za III kwartał 2021 roku – 29 listopada 2021 r.

Jednocześnie Spółka informuje, iż nie będzie publikowała odrębnego jednostkowego raportu kwartalnego za I oraz III

kwartał 2021 r. z racji zamieszczenia w skonsolidowanych raportach kwartalnych za I oraz III kwartał 2021 r. kwartalnych

informacji finansowych, zgodnie z § 62 ust. 1 Rozporządzenia oraz odrębnego raportu półrocznego za 2021 r. z racji

zamieszczenia w skonsolidowanym raporcie półrocznym, półrocznego skróconego sprawozdania finansowego zgodnie z §

62 ust. 3 Rozporządzenia. Zgodnie z § 79 ust. 2 Rozporządzenia Spółka nie będzie publikowała raportu kwartalnego i

skonsolidowanego raportu kwartalnego za ostatni kwartał roku 2020 i drugi kwartał roku 2021.

Raport bieżący nr 2/2021

Zarząd Vistal Gdynia S.A. („Spółka”) informuje, że w dniu 10 lutego 2021 r. została zawarta umowa z krajowym

kontrahentem na wykonanie przez Spółkę konstrukcji stalowej.

Szacunkowa wartość umowy wynosi 2.092.800,00 PLN netto. Warunki umowy nie odbiegają od warunków powszechnie

stosowanych w przypadku zawierania tego typu umów. Umowa przewiduje m.in. karę umowną za nieterminowe wykonanie

przedmiotu umowy w wysokości 1% wynagrodzenia netto za każdy rozpoczęty tydzień opóźnienia oraz karę umowną za

niedotrzymanie terminów pośrednich w wysokości 1% wynagrodzenia netto za każdy rozpoczęty tydzień opóźnienia. Suma

wszelkich kar naliczonych na rzecz Spółki nie może przekroczyć 20% wartości umowy. Strony mają prawo do dochodzenia

odszkodowania uzupełniającego na zasadach ogólnych kodeksu cywilnego przewyższającego wysokość zastrzeżonych kar

Sprawozdanie z działalności Grupy Kapitałowej Vistal Gdynia i Spółki Vistal Gdynia SA za 2020 rok

umownych. Umowa nie została zawarta z zastrzeżeniem warunku lub terminu. Kryterium uznania umowy za znaczącą

stanowi wartość przedmiotu umowy.

Ponadto należy nadmienić, że od lutego 2021 roku trwa postępowanie podatkowe w Norwegii w sprawie złożonych korekt

deklaracji VAT do sprzedaży opodatkowanej w latach 2018 i 2019, dotyczącej relacji handlowej z norweskim

przedsiębiorcą HAK Entreprenor AS, z którym Vistal Gdynia SA tworzył do kwietnia 2018 roku konsorcjum realizacyjne

dla projektu mostowego Tanabrua. Z korekt wynika przeniesienie obowiązku zwrotu nadpłaty VAT w kwocie 8,5 mln NOK

ze wspomnianego przedsiębiorcy na norweski urząd skarbowy. Postępowanie jest w toku, a decyzja Norweskiej

Administracji Skarbowej w tej sprawie jest spodziewana w połowie br.

3.11. Informacje o czynnikach i zdarzeniach o nietypowym charakterze

Według najlepszej wiedzy Vistal Gdynia S.A. w okresie objętym sprawozdaniem nie wystąpiły inne znaczące zdarzenia

poza wskazanymi w pkt. 3.10.1 i 3.10.2.

Sprawozdanie z działalności Grupy Kapitałowej Vistal Gdynia i Spółki Vistal Gdynia SA za 2020 rok

4. ANALIZA SYTUACJI FINANSOWO – MAJĄTKOWEJ GRUPY

KAPITAŁOWEJ VISTAL GDYNIA I SPÓŁKI VISTAL GDYNIA SA

4.1. Podstawowe wielkości ekonomiczno-finansowe

W tabeli poniżej przedstawione zostały wybrane dane finansowe Grupy Kapitałowej Vistal Gdynia na dzień 31.12.2020 r.

oraz 31.12.2019 r.

WYBRANE SKONSOLIDOWANE DANE FINANSOWE

31.12.2020

31.12.2019

Zmiana

(tys. PLN)

Zmiana (%)

w tys. PLN

Przychody netto ze sprzedaży

92 753

65 517

27 236

41,6%

EBIT

484

638

(154)

-24,1%

EBITDA

6 889

8 667

(1 778)

-20,5%

Wynik netto

(21 334)

254 317

(275 651)

-108,4%

Aktywa trwałe

76 977

169 916

(92 939)

-54,7%

Aktywa obrotowe

38 019

56 931

(18 912)

-33,2%

Kapitał własny

(3 021)

(7 717)

4 696

-60,9%

Zobowiązania

118 017

234 564

(116 547)

-49,7%

Suma bilansowa

114 996

226 847

(111 851)

-49,3%

Środki pieniężne netto z działalności operacyjnej

(5 470)

(27 557)

22 087

-80%

Środki pieniężne netto z działalności inwestycyjnej

3 413

(1 371)

4 784

-349%

Środki pieniężne netto z działalności finansowej

(1 902)

4 835

(6 737)

-139%

Środki pieniężne i ich ekwiwalenty na koniec roku obrotowego

7 555

11 427

(3 872)

-34%

Fundamentalne różnice w porównywanych wielkościach za 2020 rok względem 2019 roku wynikają ze zmniejszenia liczby

podmiotów konsolidowanych, tj. wyłączeniu spod konsolidacji Vistal Offshore sp. z o.o. w restrukturyzacji począwszy od

czerwca 2020 roku.

W tabeli poniżej przedstawione zostały wybrane dane finansowe Spółki Vistal Gdynia SA na dzień 31.12.2020 r.

oraz 31.12.2019 r.

WYBRANE JEDNOSTKOWE DANE FINANSOWE

31.12.2020

31.12.2019

Zmiana

(tys.

PLN)

Zmiana (%)

w tys. PLN

Przychody netto ze sprzedaży

60 208

35 978

24 230

67,3%

EBIT

1 336

(1 935)

3 271

-169,0%

EBITDA

5 636

2 521

3 115

123,6%

Wynik netto

(13 191)

254 353

(267

544)

-105,2%

Aktywa trwałe

72 200

57 722

14 478

25,1%

Aktywa obrotowe

28 689

43 397

(14

708)

-33,9%

Kapitał własny

8 593

12 654

061)

-32,1%

Zobowiązania

92 296

88 465

3 831

4,3%

Suma bilansowa

100 889

101 119

(230)

-0,2%

Środki pieniężne netto z działalności operacyjnej

(779)

(31 365)

30 586

-98%

Środki pieniężne netto z działalności inwestycyjnej

3 258

(1 857)

5 115

-275%

Środki pieniężne netto z działalności finansowej

(2 301)

5 567

868)

-141%

Sprawozdanie z działalności Grupy Kapitałowej Vistal Gdynia i Spółki Vistal Gdynia SA za 2020 rok

Środki pieniężne i ich ekwiwalenty na koniec roku

obrotowego

6 025

5 760

265

4.2. Informacja nt. sytuacji finansowej Grupy Kapitałowej Vistal Gdynia

Skonsolidowane sprawozdanie z sytuacji finansowej

Charakterystyka struktury aktywów i pasywów bilansu

Na koniec 2020 r. suma bilansowa Grupy Kapitałowej Vistal Gdynia wyniosła 114 996 tys. PLN, co w porównaniu z rokiem

poprzednim oznacza spadek o 111 851 tys. PLN (spadek o 49,3%), uzasadniony wyłączeniem Vistal Offshore sp. z o.o. z

konsolidacji finansowej w GK Vistal Gdynia..

Wielkość i struktura aktywów

Wartość aktywów trwałych na dzień 31.12.2020 r. wyniosła 76 977 tys. PLN i była niższa w porównaniu ze stanem

na koniec 2019 r. o 92 939 tys. PLN (spadek o 54,7%). Wartość aktywów obrotowych Grupy zmniejszyła się

w porównaniu z rokiem ubiegłym o 18 912 tys. PLN (stan na 31.12.2020 38 019 tys. PLN).

W ogólnej strukturze aktywów Grupy Kapitałowej Vistal Gdynia w 2020 r., w porównaniu z rokiem ubiegłym, doszło do

istotnego spadku wartości aktywów trwałych o 81 651 tys. PLN, przy jednoczesnym spadku ich udziału do poziomu 56,7%

ogólnej sumy majątku. Udział aktywów obrotowych wzrósł do 33,1%, spadek ich wartości o 18 912 tys. PLN w porównaniu

ze stanem na dzień 31 grudnia 2019 r.

Najistotniejszą zmianą w strukturze majątku trwałego był spadek wartości rzeczowych aktywów trwałych o 81 651 tys.

PLN do 65 248 tys. PLN oraz spadek prawa do użytkowania aktywów do 8 128 tys. PLN.

Po stronie majątku obrotowego Grupy Kapitałowej Vistal Gdynia najistotniejszymi zmianami na koniec 2020 r. był spadek

wartości aktywów klasyfikowanych do sprzedaży o 7 850 tys. PLN (spadek o 89,1%) oraz spadek należności z tytułu dostaw

i usług oraz pozostałe do poziomu 24 667 tys. PLN (spadek o 20,6%).

WIELKOŚĆ MAJĄTKU - AKTYWA

31.12.2020

Struktura

(%)

31.12.2019

Struktura

(%)

Zmiana

(w tys. PLN)

Zmiana

(%)

(dane w tys. PLN)

AKTYWA TRWAŁE

76 977

66,9%

169 916

74,9%

(92 939)

(54,7%)

Rzeczowe aktywa trwałe

65 248

56,7%

146 899

64,8%

(81 651)

(55,6%)

Pozostałe wartości niematerialne

929

0,8%

764

0,3%

165

21,6%

Prawo wieczystego użytkowania gruntu

8 128

7,1%

19 094

8,4%

(10 966)

(57,4%)

Prawa do użytkowania aktywów

2 360

2,1%

2 734

1,2%

(374)

(13,7%)

Należności długoterminowe

312

0,3%

425

0,2%

(113)

(26,6%)

AKTYWA OBROTOWE

38 019

33,1%

56 931

25,1%

(18 912)

(33,2%)

Zapasy

4 832

4,2%

5 276

2,3%

(444)

(8,4%)

Należności z tytułu dostaw i usług oraz

pozostałe

24 667

21,5%

31 065

13,7%

(6 398)

(20,6%)

Bieżące należności z tytułu podatku

dochodowego od osób prawnych

0,0%

194

0,1%

(194)

(100,0%)

Pozostałe aktywa finansowe

0,0%

154

0,1%

(154)

(100,0%)

Środki pieniężne i ich ekwiwalenty

7 555

6,6%

11 427

5,0%

(3 872)

(33,9%)

Aktywa klasyfikowane jako

przeznaczone do sprzedaży

965

0,8%

8 815

3,9%

(7 850)

(89,1%)

AKTYWA RAZEM

114 996

100,0%

226 847

100,0%

(111 851)

(49,3%)

Na dzień 31.12.2020 r. po stronie aktywów trwałych największej zmianie uległ udział rzeczowych aktywów trwałych, który

wzrósł do 66,9% ogólnej sumy majątku Grupy. Po stronie aktywów obrotowych dominującą pozycję na dzień 31 grudnia

2020 r. stanowiły należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe (21,5 % ogólnej sumy aktywów) .

Wielkość i struktura pasywów

Na koniec 2020 r. wartość kapitałów własnych Grupy Kapitałowej Vistal Gdynia wyniosła /-/3 021 tys. PLN, co w

porównaniu

ze stanem na dzień 31.12.2019 r. oznacza wzrost o 4 696 tys. PLN.

W 2020 r. wartość zobowiązań długoterminowych uległa wzrostowi o 1 541 tys. PLN. Największy wpływ na tę zmianę

miał wzrost wartości długoterminowych zobowiązań z tytułu zawarcia układu z wierzycielami o 1 929 tys. PLN.

Sprawozdanie z działalności Grupy Kapitałowej Vistal Gdynia i Spółki Vistal Gdynia SA za 2020 rok

Po stronie zobowiązań krótkoterminowych najistotniejszą zmianą jest spadek zobowiązań przypadających na

krótkoterminowe pożyczki i kredyty bankowe o 80 778 tys. PLN (spadek o 93,7%). Wartość zobowiązań z tytułu dostaw i

usług spadła o 36 222 tys. PLN (spadek o 59,1%), jednocześnie wystąpił spadek pozostałych zobowiązań o 6 244 tys. PLN

(spadek o 100%).

ŹRÓDŁA FINANSOWANIA -

PASYWA

31.12.2020

Struktura

(%)

31.12.2019

Struktura

(%)

Zmiana

(w tys. PLN)

Zmiana

(%)

(dane w tys. PLN)

KAPITAŁ WŁASNY

(3 021)

(2,6%)

(7 717)

(3,4%)

4 696

60,9%

Kapitał podstawowy

824

0,7%

824

0,4%

0,0%

Kapitał rezerwowy

80 180

69,7%

84 063

37,1%

(3 883)

(4,6%)

Zyski zatrzymane

(152 159)

(132,3%)

(156 723)

(69,1%)

4 564

(2,9%)

Nadwyżka z emisji

47 200

41,0%

47 200

20,8%

0,0%

Kapitał z aktualizacji wyceny

20 934

18,2%

16 919

7,5%

4 015

23,7%

ZOBOWIĄZANIA

DŁUGOTERMINOWE

77 614

67,5%

74 708

32,9%

1 541

2,1%

Długoterminowe pożyczki i kredyty

bankowe

1 456

1,3%

0,0%

1 456

Pozostałe zobowiązania finansowe

0,0%

(91)

-100,0%

Długoterminowe zobowiązania z

tytułu leasingu

3 001

2,6%

3 371

1,5%

(370)

(11,0%)

Rezerwy długoterminowe

121

0,1%

138

0,1%

(17)

-12,3%

Długoterminowe zobowiązania z

tytułu zawarcia układu z

wierzycielami

73 033

63,5%

71 104

31,3%

1 929

2,7%

Pozostałe zobowiązania

długoterminowe

0,0%

(1)

(25,0%)

ZOBOWIĄZANIA

KRÓTKOTERMINOWE

40 403

35,1%

159 856

70,5%

(119 453)

(74,7%)

Zobowiązania z tytułu dostaw i usług

oraz pozostałe

25 115

21,8%

61 337

27,0%

(36 222)

(59,1%)

Krótkoterminowe pożyczki i kredyty

bankowe

5 415

4,7%

86 193

38,0%

(80 778)

(93,7%)

Pozostałe zobowiązania finansowe

0,0%

6 244

2,8%

(6 244)

(100,0%)

Rezerwy krótkoterminowe

0,1%

0,0%

458,3%

Krótkoterminowe zobowiązania z

tytułu zawarcia układu z

wierzycielami

8 825

7,7%

5 281

2,3%

3 544

67,1%

Bieżące zobowiązania z tytułu

leasingu

981

0,9%

789

0,3%

192

24,3%

ZOBOWIĄZANIA RAZEM

118 017

102,6%

234 564

103,4%

(117 912)

(50,3%)

PASYWA RAZEM

114 996

100,0%

226 847

100,0%

(111 851)

(49,3%)

W strukturze źródeł finansowania Grupy Kapitałowej Vistal Gdynia w 2020 r. doszło do znacznych zmian udziałów

zarówno kapitałów własnych, jak i zobowiązań. Największy wpływ na spadek udziału kapitałów własnych w pasywach

miały zyski zatrzymane, które wyniosły – 152 159 tys. PLN. Udział zobowiązań długoterminowych wzrósł ze względu na

wzrost wartości długoterminowych zobowiązań z tytułu zawarcia układu o 1 929 tys. PLN (wzrost o 2,7%) natomiast udział

zobowiązań krótkoterminowych spadł do 35,1%,

Skonsolidowane sprawozdanie z całkowitych dochodów

RACHUNEK ZYSKÓW I STRAT

31.12.2020

31.12.2019

Zmiana

(w tys. PLN)

Zmiana (%)

(dane w tys. PLN)

Przychody

92 753

65 517

27 236

41,6%

Koszt własny sprzedaży

(84 487)

(61 834)

(22 653)

(36,6%)

Zysk/(strata) brutto ze sprzedaży

8 266

3 683

4 583

124,4%

Koszty sprzedaży

(320)

(263)

(57)

(21,7%)

Koszty ogólnego zarządu

(17 208)

(20 951)

3 743

17,9%

Zysk/(strata) ze sprzedaży

(9 262)

(17 531)

8 269

47,2%

Pozostałe przychody operacyjne

16 876

31 422

(14 546)

(46,3%)

Sprawozdanie z działalności Grupy Kapitałowej Vistal Gdynia i Spółki Vistal Gdynia SA za 2020 rok

Pozostałe koszty operacyjne

(7 130)

(13 253)

6 123

46,2%

Zysk/(strata) na działalności operacyjnej

484

638

(154)

(24,1%)

Przychody finansowe

8 960

14 740

(5 780)

(39,2%)

Koszty finansowe

(19 102)

(19 767)

665

3,4%

Zysk/(strata) na zawarciu układu z wierzycielami

(11 676)

258 706

(270 382)

(104,5%)

Zysk/(strata) na działalności gospodarczej

(21 334)

254 317

(275 651)

(108,4%)

Podatek dochodowy

Zysk/(strata) netto

(21 334)

254 317

(275 651)

(108,4%)

W 2020 roku Grupa Kapitałowa Vistal Gdynia osiągnęła przychody w wysokości 92 753 tys. PLN, co w porównaniu z

rokiem 2019 oznacza wzrost o 27 236 tys. PLN (41,6%). Jednocześnie koszty własne sprzedaży wzrosły o 22 653 tys. PLN.

Niższe

w porównaniu do 2019 r. były koszty ogólnego zarządu, które wyniosły 17 208 tys. PLN. Strata ze sprzedaży spadła o 8

269 tys. PLN. Strata brutto Grupy wyniosła /-/21 334 tys. PLN, wobec 254 317 tys. PLN zysku brutto w roku poprzednim.

Strata netto Grupy Kapitałowej Vistal Gdynia na koniec 2020 r. wyniosła /-/ 21 344 tys. PLN, w porównaniu do zysku netto

w 2019 r. w wysokości 254 317 tys. PLN (spadek o 275 651 tys. PLN).

Skonsolidowane sprawozdanie z przepływów pieniężnych

RACHUNEK PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH

31.12.2020

31.12.2019

Zmiana

(w tys. PLN)

Zmiana

(%)

(dane w tys. PLN)

PRZEPŁYWY PIENIĘŻNE Z DZIAŁALNOŚCI OPERACYJNEJ

Wynik netto za rok sprawozdawczy

(21 334)

254 317

(275 651)

(108,4%)

Korekty:

1 340

(198 594)

199 934

100,7%

Amortyzacja rzeczowych aktywów trwałych

6 405

8 029

(1 624)

(20,2%)

Utworzenie/ (rozwiązanie) odpisów

aktualizujących wartość aktywów trwałych

(5 277)

(195)

(5 082)

(2606,2%)

(Przychody)/ koszty finansowe netto

286

7 294

(7 008)

(96,1%)

Utworzenie/ (rozwiązanie) odpisów

aktualizujących inwestycje

230

(182)

(79,1%)

Utworzenie/ (rozwiązanie) odpisów

aktualizujących zapasy

(105)

Korekty dotyczace zawarcia układu

(38)

(214 123)

214 085

100,0%

Odsetki otrzymane

171

(150)

(87,7%)

Podatek dochodowy

Wynik netto za rok sprawozdawczy plus

korekty

(19 994)

55 723

(75 717)

(135,9%)

Zmiana stanu zapasów

263

(2 022)

2 285

113,0%

Zmiana stanu należności z tytułu dostaw i usług

oraz pozostałych

5 982

11 979

(5 997)

(50,1%)

Zmiana stanu zobowiązań z tytułu dostaw i usług

oraz pozostałych

8 239

(98 306)

106 545

108,4%

Zmiana stanu rezerw i zobowiązań z tytułu

świadczeń pracowniczych

(33)

221,2%

Zapłacony/ zwrócony podatek dochodowy

5 102

(5 102)

(100,0%)

ŚRODKI PIENIĘŻNE NETTO Z

DZIAŁALNOŚCI OPERACYJNEJ

(5 470)

(27 557)

22 087

80,2%

PRZEPŁYWY PIENIĘŻNE Z DZIAŁALNOŚCI INWESTYCYJNEJ

Odsetki otrzymane

Wpływy z tytułu sprzedaży rzeczowych aktywów

trwałych i inwestycji

5 606

5 536

7908,6%

Wpływy z tytułu udzielonych pożyczek

Wydatki na nabycie rzeczowych aktywów

trwałych i inwestycji

(2 198)

(1 441)

(757)

-52,5%

ŚRODKI PIENIĘŻNE NETTO Z

DZIAŁALNOŚCI INWESTYCYJNEJ

3 413

(1 371)

4 780

348,7%

PRZEPŁYWY PIENIĘŻNE Z DZIAŁALNOŚCI FINANSOWEJ

Wpływy netto z emisji akcji

6 805

(6 805)

(100,0%)

Sprawozdanie z działalności Grupy Kapitałowej Vistal Gdynia i Spółki Vistal Gdynia SA za 2020 rok

Zaciągnięcie kredytów i pożyczek

2 000

Wydatki na spłatę kredytów i pożyczek

(2 684)

(900)

(1 784)

(198,2%)

Płatności zobowiązań z tytułu leasingu

finansowego

(748)

(737)

(11)

-1,5%

Zapłacone odsetki

(470)

(333)

(137)

(41,1%)

ŚRODKI PIENIĘŻNE NETTO Z

DZIAŁALNOŚCI FINANSOWEJ

(1 902)

4 835

(6 737)

(139,3%)

Skutki zmian kursów wymiany, które dotyczą środków

pieniężnych i ekwiwalentów środków pieniężnych

ZMIANA NETTO ŚRODKÓW

PIENIĘŻNYCH I ICH EKWIWALENTÓW

(3 872)

(24 093)

20 221

83,9%

Środki pieniężne i ich ekwiwalenty na początek

roku obrotowego

11 427

35 520

(24 093)

(67,8%)

ŚRODKI PIENIĘŻNE I ICH

EKWIWALENTY NA KONIEC ROKU

OBROTOWEGO

7 555

11 427

(3 872)

(33,9%)

- w tym o ograniczonej możliwości dysponowania

195

193

9650,0%

W 2020 r. Grupa Kapitałowa Vistal Gdynia wykazała ujemne saldo przepływów w obszarach działalności operacyjnej

i finansowej, natomiast w obszarze działalności inwestycyjnej osiągnięte saldo było dodatnie.

Saldo przepływów pieniężnych z działalności operacyjnej w 2020 r. wyniosło /-/ 5 470 tys. PLN wobec ujemnego salda

przepływów w 2019 r. w wysokości /-/27 577 tys. PLN, co oznacza zmniejszenie o 22 087 tys. PLN.

Przepływy pieniężne z działalności inwestycyjnej Grupy, w odróżnieniu od roku ubiegłego, wykazały saldo dodatnie.

W 2020 r. saldo przepływów z działalności inwestycyjnej wyniosło 3 413 tys. PLN, w porównaniu do dodatniego salda

w wysokości /-/1 371 tys. PLN w 2019 r., wobec czego było wyższy o 4 780 tys. PLN.

W 2020 r. Grupa osiągnęła ujemne saldo przepływów w obszarze działalności finansowej, wynoszące

/-/1 902 tys. PLN, co stanowi wynik niższy niż w porównywalnym okresie 2019 r. o /-/6 737 tys. PLN.

Saldo środków pieniężnych wygenerowanych w obszarach działalności operacyjnej, inwestycyjnej oraz finansowej

na koniec 2020 r. wyniosło /-/ 3 872 tys. PLN, na skutek czego stan środków pieniężnych na koniec okresu

sprawozdawczego wyniósł 7 555 tys. PLN i w porównaniu do 11 427 tys. PLN w 2019 r. był niższy o 33,9%.

Skonsolidowane sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym

SPRAWOZDANIE ZE ZMIAN

W KAPITALE WŁASNYM

Kapitał podstawowy

Kapitał rezerwowy

Kapitał z aktualizacji

wyceny

Nadwyżka z emisji

Zyski zatrzymane

Kapitał przypadający na

akcjonariuszy Jednostki

Dominującej

Razem

(dane w tys. PLN)

STAN NA 1 STYCZNIA 2019

ROKU

711

84 063

11 166

47 200

(418 599)

(275 459)

Zysk/(strata) netto za okres

sprawozdawczy

254 317

Inne całkowite dochody za okres

sprawozdawczy -

wynik z przeszacowania

rzeczowych aktywów

trwałych do wartości godziwej

6 607

Całkowite dochody ogółem za

rok sprawozdawczy

6 607

254 317

260 924

Przeniesienie nadwyżki

amortyzacji z tytułu wyceny

rzeczowych aktywów trwałych

(846)

846

Przeniesienie nadwyżki z tytułu

wyceny likwidowanych i

sprzedawanych rzeczowych

aktywów trwałych

Sprawozdanie z działalności Grupy Kapitałowej Vistal Gdynia i Spółki Vistal Gdynia SA za 2020 rok

Podwyższenie kapitału

113

6 692

6 805

Inne

(8)

STAN NA 31 GRUDNIA 2019

ROKU

824

84 063

16 919

47 200

(156 723)

(7 717)

Zysk/(strata) netto za okres

sprawozdawczy

(21 334)

Inne całkowite dochody za okres

sprawozdawczy -

wynik z przeszacowania

rzeczowych aktywów

trwałych do wartości godziwej

9 816

Całkowite dochody ogółem za

rok sprawozdawczy

9 816

(21 334)

(11 518)

Przeniesienie nadwyżki z tytułu

wyceny likwidowanych i

sprzedawanych rzeczowych

aktywów trwałych

(4 209)

4 209

Wyłączenie z konsolidacji

(3 883)

(1 592)

21 689

16 214

STAN NA 31 GRUDNIA 2020

ROKU

824

80 180

20 934

47 200

(152 159)

(3 021)

Na dzień 31 grudnia 2020 r. kapitały własne Grupy Kapitałowej Vistal Gdynia zwiększyły się do poziomu /-/3 021 tys.

PLN

z poziomu /-/ 7 717 tys. PLN na koniec 2019 roku. Zmiana wartości o 4 696 tys. PLN.

Skonsolidowane wskaźniki finansowe i niefinansowe

WSKAŹNIKI

31.12.2020

31.12.2019

Zmiana (tys.

PLN)

Zmiana (%)

Przychody netto ze sprzedaży

92 753

65 517

27 236

41,6%

EBIT

484

638

(154)

(24,1%)

Amortyzacja

6 405

8 029

(1 624)

(20,2%)

EBITDA

6 889

8 667

(1 778)

(20,5%)

Wynik netto

(21 334)

254 317

(275 651)

(108,4%)

WSKAŹNIKI RENTOWNOŚCI

Rentowność EBIT

0,5%

1,0%

(50,0%)

Rentowność EBITDA

7,4%

13,2%

(43,9%)

Rentowność sprzedaży (ROS)

-23,0%

388,2%

(105,9%)

Rentowność aktywów (ROA)

-12,5%

103,8%

(112,0%)

Relacja kosztów zarządu do przychodów

18,6%

32,0%

(41,9%)

WSKAŹNIKI OBROTOWOŚCI

Rotacja należności w dniach

108

148

(27,0%)

Rotacja zobowiązań w dniach

168

495

(66,1%)

Rotacja zapasów w dniach

(24,8%)

WSKAŹNIKI PŁYNNOŚCI

Wskaźnik płynności bieżącej

0,94

0,36

161,1%

Wskaźnik płynności szybkiej

0,82

0,32

156,3%

Wskaźnik płynności gotówkowej

0,19

0,07

171,4%

WSKAŹNIKI ZADŁUŻENIA

Wskaźnik ogólnego zadłużenia

102,5%

103,1%

(0,7%)

Przychody ze sprzedaży Grupy osiągnęły wartość 92 753 tys. PLN., co oznacza wzrost o 27 236 tys. PLN w porównaniu

do 2019 r. Zysk operacyjny (EBIT) wypracowany w 2020 r. wyniósł 484 tys. PLN, a wynik netto Grupy to /-/21 334 tys.

PLN.

Sprawozdanie z działalności Grupy Kapitałowej Vistal Gdynia i Spółki Vistal Gdynia SA za 2020 rok

Wskaźnik płynności finansowej w 2020 r. wzrósł ze względu na spadek zobowiązań krótkoterminowych, w tym wskaźnik

płynności bieżącej na poziomie 0,94 w 2020 r. wobec 0,36 rok wcześniej, płynności szybkiej wynoszący 0,82 (0,32 w 2019

r.) oraz wskaźnik płynności gotówkowej na poziomie 0,19 wobec 0,07 w 2019 r.

Wskaźniki rotacji należności, rotacji zobowiązań i rotacji zapasów uległy obniżeniu odpowiednio do 108, 168 i 20 dni,

wobec odpowiednio 148, 495 i 26 dni rok wcześniej, co wskazuje na poprawę sprawności zarządzania.

Wskaźnik ogólnego zadłużenia Grupy Kapitałowej Vistal Gdynia wyniósł 102,5%, co oznacza spadek o 0,7 % w

porównaniu

do stanu na koniec 2019 roku, na co wpływ miał wzrost wartości kapitałów własnych i spadek zobowiązań

krótkoterminowych.

Zasady wyliczenia wskaźników

EBITDA = zysk na działalności operacyjnej + amortyzacja

rentowność EBIT = EBIT okresu / przychody ze sprzedaży

rentowność EBITDA = EBITDA okresu / przychody ze sprzedaży

rentowność sprzedaży (ROS) = zysk netto okresu / przychody ze sprzedaży

rentowność aktywów (ROA) = zysk netto / średni stan aktywów ogółem

relacja kosztów zarządu do przychodów = koszty zarządu / przychody ze sprzedaży

cykl rotacji należności = (średni stan należności z tytułu dostaw i usług / przychody ze sprzedaży)*360

cykl rotacji zobowiązań = (średni stan zobowiązań z tytułu dostaw i usług / przychody ze sprzedaży)*360

cykl rotacji zapasów = (średni stan zapasów/ przychody ze sprzedaży)*360

wskaźnik płynności bieżącej = aktywa obrotowe / (zobowiązania krótkoterminowe - rezerwy krótkoterminowe)

wskaźnik płynności gotówkowej = środki pieniężne / (zobowiązania krótkoterminowe - rezerwy krótkoterminowe)

wskaźnik płynności szybkiej ((aktywa obrotowe – zapasy – rozlicz. międzyokr.) / (zobowiązania krótkoterminowe - rezerwy krótkoterminowe))

wskaźnik ogólnego zadłużenia = (zobowiązania długo i krótkoterminowe - rezerwy długo i krótkoterminowe - rezerwa z tytułu odroczonego

podatku dochodowego) / pasywa ogółem

tempo (%) zmian przy zmianie wartości z ujemnej na dodatnią = (wartość bieżąca - wartość z roku poprzedniego)/ |wartość z roku poprzedniego|

4.3. Struktura produktowa i geograficzna osiąganych przychodów – dane

skonsolidowane

Struktura produktowa

Doświadczenie i organizacja Grupy Kapitałowej Vistal Gdynia pozwala na oferowanie różnorodnych typów konstrukcji

stalowych zarówno dla partnerów polskich jak i zagranicznych. Swą działalność gospodarczą GK Vistal Gdynia opiera

na trzech zasadniczych segmentach operacyjnych: Infrastruktura, Marine & Offshore oraz segment Budownictwo

przemysłowe, kubaturowe, hydrotechniczne, inne. Pozostałe zlecenia i działalność Grupy prezentowana jest w segmencie

Inne.

Aktywność poszczególnych segmentów jest zróżnicowana pod względem rodzajów oferowanych usług oraz produktów,

co wymaga zastosowania odmiennych technologii oraz strategii marketingowych. Kryterium wydzielenia segmentów

w działalności Grupy są rodzaje sprzedawanych produktów i usług.

Segmenty (dane w tys. PLN)

2020

2019

Zmiana

(w tys.

PLN)

Zmiana (%)

Wartość

Udział

Wartość

Udział

Infrastruktura

70 394

75,9%

37 037

56,5%

33 357

90,1%

Marine&Offshore

3 447

3,7%

8 586

13,1%

(5 139)

-59,9%

Budownictwo przemysłowe, kubaturowe,

hydrotechniczne, inne

14 272

15,4%

10 706

16,3%

3 566

33,3%

Inne

4 640

5,0%

9 188

14,0%

(4 548)

-49,5%

RAZEM

92 753

100%

65 517

100%

27 236

41,6%

W 2020 roku większość wypracowanych przychodów pochodziła z segmentu Infrastruktura, w ramach którego realizowane

były szeroko rozumiane usługi budowlane w zakresie specjalistycznego budownictwa inżynieryjnego. Wartość przychodów

ukształtowała się na poziomie 70 394 tys. PLN, co w porównaniu z 37 037 tys. PLN w 2019 roku oznacza wzrost o 90,1%.

Wartość przychodów osiągniętych z segmentu Marine&Offshore, w ramach którego wytwarzane

są konstrukcje dla morskiego przemysłu wydobywczego, konstrukcje statków, dźwigów portowych i stoczniowych,

czy ramp załadowczych w 2020 roku wyniosła 3 447 tys. PLN i była niższa niż w porównywalnym okresie 2019 roku

o 5 139 tys. PLN (spadek o 59,9%).

Sprawozdanie z działalności Grupy Kapitałowej Vistal Gdynia i Spółki Vistal Gdynia SA za 2020 rok

Kolejnym istotnym segmentem w działalności Grupy jest segment Budownictwo przemysłowe, kubaturowe,

hydrotechniczne, inne, który obejmuje prefabrykację i montaż hal przemysłowych, widowiskowo-sportowych, belek

konstrukcyjnych, kontenerowych systemów hotelowych, jak również konstrukcji dla budownictwa hydrotechnicznego.

W 2020 r. przychody z tego segmentu wyniosły 14 272 tys., co oznacza wzrost w porównaniu do 2019 r. o 3 566 tys. PLN.

Przychody osiągnięte z segmentu Inne uległy spadkowi w stosunku do danych z 2019 roku i wyniosły 4 640 tys. PLN

(spadek o 4 548 tys. PLN).

Struktura geograficzna

Kraj (dane w tys. PLN)

2020

2019

Zmiana

(w tys.

PLN)

Zmiana (%)

Wartość

Udział

Wartość

Udział

Polska

28 933

31,2%

33 378

50,9%

(4 445)

-13,3%

Zagranica

63 820

68,8%

32 139

49,1%

31 681

98,6%

Litwa

28 506

30,7%

8 266

12,6%

20 240

244,9%

Szwecja

20 399

22,0%

2 908

4,4%

17 491

601,5%

Norwegia

11 735

12,7%

15 407

23,5%

(3 672)

-23,8%

Dania

2 793

3,0%

1 098

1,7%

1 695

154,4%

Singapur

380

0,4%

0,0%

380

Islandia

0,0%

2 944

4,5%

(2 940)

-99,9%

Niemcy

0,0%

200,0%

Cypr

0,0%

1 544

2,4%

(1 544)

-100,0%

Hiszpania

0,0%

(28)

0,0%

-100,0%

Kajmany

0,0%

(1)

0,0%

-100,0%

Suma końcowa

92 753

100,0%

65 517

100,0%

27 236

41,6%

W 2020 roku, Grupa osiągnęła wyższe przychody z kontraktów realizowanych na zlecenie zagranicznych kontrahentów,

niż krajowych. Udział przychodów z rynku polskiego wyniósł 31,2%, zaś z zagranicy osiągnął 68,8%. Wartość przychodów

od kontrahentów polskich spadła z 33 378 tys. PLN w 2019 r. do 28 933 tys. PLN w roku bieżącym natomiast przychody z

zagranicy wzrosły o 31 681 tys. PLN do 63 820 tys. PLN (wzrost o 98,6%).

Najwięcej przychodów w 2020 roku, w wysokości 28 506 tys. PLN, Grupa osiągnęła od kontrahenta pochodzącego

z Litwy. Przychody z Szwecji wzrosły o 17 491 tys. PLN, a z Norwegii i Islandii spadły o 3 672 tys. PLN i 2 940 tys. PLN

Kraje UE

W ramach struktury geograficznej wyodrębnić można również kraje członkowskie Unii Europejskiej, które są głównymi

rynkami zbytu Grupy. Wartość przychodów uzyskanych w krajach UE w 2020 roku osiągnęła 80 633 tys. PLN, wobec

12 120 tys. PLN z krajów poza UE.

Region (dane w tys. PLN)

2020

2019

Zmiana

(w tys.

PLN)

Zmiana (%)

Wartość

Udział

Wartość

Udział

80 633

86,9%

47 167

72,0%

33 466

71,0%

poza UE

12 120

13,1%

18 350

28,0%

(6 230)

-34,0%

Suma końcowa

92 753

100,0%

65 517

100,0%

27 236

41,6%

4.4. Informacja nt. sytuacji finansowej –Vistal Gdynia SA

Jednostkowe sprawozdanie z sytuacji finansowej

Charakterystyka struktury aktywów i pasywów bilansu

Na koniec 2020 roku suma bilansowa Vistal Gdynia SA wyniosła 100 889 tys. PLN, co w porównaniu z rokiem ubiegłym

oznacza nieistotny spadek o 230 tys. PLN (spadek o 0,2%).

Wielkość i struktura aktywów

Wartość aktywów trwałych Spółki na dzień 31.12.2020 r. wyniosła 72 200 tys. PLN i była wyższa w porównaniu ze stanem

na koniec 2019 r. o 14 478 tys. PLN (wzrost o 25,1%). Wartość aktywów obrotowych zmniejszyła się w porównaniu

z rokiem ubiegłym o 14 708 tys. PLN (stan na 31.12.2019 43 397 tys. PLN).

Sprawozdanie z działalności Grupy Kapitałowej Vistal Gdynia i Spółki Vistal Gdynia SA za 2020 rok

W ogólnej strukturze aktywów Spółki w 2020 r. w porównaniu z rokiem ubiegłym doszło do istotnego spadku wartości

aktywów obrotowych o 33,9%, przy jednoczesnym spadku ich udziału do poziomu 28,4% ogólnej sumy majątku.

Jednocześnie udział aktywów trwałych wzrósł do 71,6%, przy wzroście ich wartości o 14 478 tys. PLN w porównaniu

ze stanem na dzień 31 grudnia 2019 r.

Po stronie majątku obrotowego Vistal Gdynia SA najistotniejszymi zmianami na koniec 2020 r. był spadek wartości

aktywów klasyfikowanych jako przeznaczone do sprzedaży do 965 tys. PLN (spadek o 89,1%) oraz obniżenie należności z

tytułu dostaw i usług oraz pozostałe do poziomu 17 650 tys. PLN (spadek o 27,5%).

WIELKOŚĆ MAJĄTKU - AKTYWA

31.12.2020

Struktura

(%)

31.12.2019

Struktura

(%)

Zmiana

(w tys.

PLN)

Zmiana

(%)

(dane w tys. PLN)

AKTYWA TRWAŁE

72 200

71,6%

57 722

57,1%

14 478

25,1%

Rzeczowe aktywa trwałe

60 762

60,2%

44 751

44,3%

16 011

35,8%

Pozostałe wartości niematerialne

638

0,6%

755

0,7%

(117)

(15,5%)

Prawo wieczystego użytkowania gruntu

8 128

8,1%

9 057

9,0%

(929)

(10,3%)

Prawa do użytkowania aktywów

2 360

2,3%

2 734

2,7%

(374)

(13,7%)

Należności długoterminowe

312

0,3%

425

0,4%

(113)

(26,6%)

AKTYWA OBROTOWE

28 689

28,4%

43 397

42,9%

(14 708)

(33,9%)

Zapasy

3 791

3,8%

4 472

4,4%

(681)

(15,2%)

Należności z tytułu dostaw i usług oraz

pozostałe

17 650

17,5%

24 350

24,1%

(6 700)

(27,5%)

Pozostałe aktywa finansowe

258

0,3%

0,0%

258

Środki pieniężne i ich ekwiwalenty

6 025

6,0%

5 760

5,7%

265

4,6%

Aktywa klasyfikowane jako

przeznaczone do sprzedaży

965

1,0%

8 815

8,7%

(7 850)

(89,1%)

AKTYWA RAZEM

100 889

100,0%

101 119

100,0%

(230)

(0,2%)

Na dzień 31.12.2020 r. po stronie aktywów trwałych największą wartość posiada udział rzeczowych aktywów trwałych,

który wyniósł 60,2% ogólnej sumy majątku Spółki przy wzroście ich wartości o 16 011 tys. PLN. Z kolei po stronie

aktywów obrotowych dominującą pozycję na dzień 31 grudnia 2020 r. stanowiły należności z tytułu dostaw i usług (17,5%

ogólnej sumy aktywów).

Wielkość i struktura pasywów

Na koniec 2020 r. wartość kapitałów własnych Vistal Gdynia SA wyniosła 8 593 tys. PLN, co w porównaniu ze stanem na

dzień 31.12.2019 r. oznacza spadek o 4 061 tys. PLN w związku z pokryciem strat netto kapitałów własnych.

Po stronie zobowiązań długoterminowych najistotniejszą zmianą jest wzrost wartości długoterminowych zobowiązań z

tytułu zawarcia układu z wierzycielami o 2 638 tys. PLN.

Po stronie zobowiązań krótkoterminowych najistotniejszą zmianą jest spadek wartości krótkoterminowych pożyczek i

kredytów o 2 447 tys. PLN (spadek o 85,5%), krótkoterminowych zobowiązań z tytułu dostaw i usług o 1 190 tys. PLN

(spadek o 10,7%) oraz wzrost pozostałych zobowiązań krótkoterminowych z tytułu zawarcia układu z wierzycielami o 3

945 tys. PLN (wzrost o 100,5% w porównaniu do stanu na koniec 2019 r.).

ŹRÓDŁA FINANSOWANIA -

PASYWA

31.12.2020

Struktura

(%)

31.12.2019

Struktura

(%)

Zmiana

(w tys. PLN)

Zmiana

(%)

(dane w tys. PLN)

KAPITAŁ WŁASNY

8 593

8,5%

12 654

12,5%

(4 061)

32,1%

Kapitał podstawowy

824

0,8%

824

0,8%

0,0%

Kapitał rezerwowy

132 109

130,9%

132 109

130,6%

0,0%

Zyski zatrzymane

(144 413)

(143,1%)

(135 298)

(133,8%)

(9 115)

6,7%

Kapitał z aktualizacji wyceny

20 073

19,9%

15 019

14,9%

5 054

33,7%

ZOBOWIĄZANIA

DŁUGOTERMINOWE

73 661

73,0%

70 360

69,6%

2 519

3,6%

Długoterminowe pożyczki i

kredyty bankowe

754

0,7%

0,0%

754

Pozostałe zobowiązania

finansowe

0,0%

0,1%

(91)

-100,0%

Sprawozdanie z działalności Grupy Kapitałowej Vistal Gdynia i Spółki Vistal Gdynia SA za 2020 rok

Długoterminowe zobowiązania z

tytułu leasingu

2 692

2,7%

2 664

Rezerwy długoterminowe

0,0%

0,1%

(27)

-42,9%

Długoterminowe zobowiązania z

tytułu zawarcia układu z

wierzycielami

70 176

69,6%

67 538

66,8%

2 638

3,9%

Pozostałe zobowiązania

długoterminowe

0,0%

(1)

(25,0%)

ZOBOWIĄZANIA

KRÓTKOTERMINOWE

18 635

18,5%

18 105

17,9%

530

2,9%

Zobowiązania z tytułu dostaw i

usług oraz pozostałe

9 886

9,8%

11 076

11,0%

(1 190)

(10,7%)

Krótkoterminowe pożyczki i

kredyty bankowe

414

0,4%

2 861

2,8%

(2 447)

(85,5%)

Pozostałe zobowiązania

finansowe

401

0,4%

239

0,2%

162

67,8%

Rezerwy krótkoterminowe

0,1%

0,0%

1500,0

Krótkoterminowe zobowiązania

z tytułu zawarcia układu z

wierzycielami

7 870

7,8%

3 925

3,9%

3 945

100,5%

ZOBOWIĄZANIA RAZEM

92 296

91,5%

88 465

87,5%

3 049

3,4%

PASYWA RAZEM

100 889

100,0%

101 119

100,0%

(1 012)

(1,0%)

W strukturze źródeł finansowania Spółki w 2020 r. doszło do znacznych zmian udziałów zarówno kapitałów własnych,

jak i zobowiązań. Udział zobowiązań długoterminowych wzrósł do 73%. ze względu na spadek kapitałów własnych o

32,1% oraz spadek sumy bilansowej.

Jednostkowe sprawozdanie z całkowitych dochodów

RACHUNEK ZYSKÓW I STRAT

31.12.2020

31.12.2019

Zmiana

(w tys. PLN)

Zmiana (%)

(dane w tys. PLN)

Przychody

60 208

35 978

24 230

67,3%

Koszt własny sprzedaży

(56 721)

(38 261)

(18 460)

(48,2%)

Zysk/(strata) brutto ze sprzedaży

3 487

(2 283)

5 770

252,7%

Koszty sprzedaży

(22)

100,0%

Koszty ogólnego zarządu

(13 162)

(16 232)

3 070

18,9%

Zysk/(strata) ze sprzedaży

(9 675)

(18 537)

8 862

47,8%

Pozostałe przychody operacyjne

19 069

29 609

(10 540)

(35,6%)

Pozostałe koszty operacyjne

(8 058)

(13 007)

4 949

38,0%

Zysk/(strata) na działalności operacyjnej

1 336

(1 935)

3 271

169,0%

Przychody finansowe

9 607

269 958

(260 351)

(96,4%)

Koszty finansowe

(24 134)

(13 670)

(10 464)

(76,5%)

Zysk/(strata) na działalności gospodarczej

(13 191)

254 353

(267 544)

(105,2%)

Podatek dochodowy

Zysk/(strata) netto

(13 191)

254 353

(267 544)

(105,2%)

W 2020 r. Vistal Gdynia SA osiągnęła przychody w wysokości 60 208 tys. PLN, co w porównaniu z rokiem 2019 oznacza

wzrost o 24 230 tys. PLN (67,3%). Jednocześnie koszty własne sprzedaży wzrosły o 18 460 tys. PLN. Z tego względu zysk

brutto ze sprzedaży w 2020 r. wyniósł 3 487 tys. PLN (wzrósł o 5 770 tys. PLN). Niższe o 22 tys. PLN w porównaniu do

2019 r. były koszty sprzedaży oraz wyższe koszty ogólnego zarządu w porównaniu do 2019 r. o 3 070 tys. PLN. W

konsekwencji strata ze sprzedaży wyniosła 9 675 tys. PLN. Strata brutto wyniósł /-/ 13 191 tys. PLN, wobec 254 353 tys.

PLN zysku brutto w roku poprzednim. Istotny wpływ miał spadek przychodów finansowych o 10 540 tys. PLN, spadek

przychodów finansowych o 260 351 tys. PLN oraz kosztów finansowych o 10 464 tys. PLN. Strata netto na koniec 2020 r.

wyniósł /-/ 13 191 tys. PLN, w porównaniu do zysku netto w 2019 r. w wysokości 254 353 tys. PLN (spadek o 267 544 tys.

PLN).

Sprawozdanie z działalności Grupy Kapitałowej Vistal Gdynia i Spółki Vistal Gdynia SA za 2020 rok

Jednostkowe sprawozdanie z przepływów pieniężnych

W 2020 r. Vistal Gdynia SA osiągnęła dodatnie saldo przepływów w obszarze działalności inwestycyjne, natomiast ujemne

w obszarze działalności operacyjnej i finansowej.

Saldo przepływów pieniężnych z działalności operacyjnej w 2020 r. wyniosło /-/779 tys. PLN wobec ujemnego salda

przepływów w 2019 r. w wysokości -31 365 tys. PLN, co oznacza względny przyrost wpływów gotówkowych o 30 586

tys. PLN.

Przepływy pieniężne z działalności inwestycyjnej Spółki, w odróżnieniu od roku poprzedniego wykazały saldo dodatnie.

W 2020 r. saldo przepływów z działalności inwestycyjnej wyniosło 3 258 tys. PLN, w porównaniu do salda w wysokości

/-/1 857 tys. PLN w 2019 r., wobec czego było wyższy o 5 171 tys. PLN.

W 2020 r. Spółka wykazała ujemne saldo przepływów w obszarze działalności finansowej, wynoszące

/-/2 301 tys. PLN, co stanowi wynik niższy niż w porównywalnym okresie 2019 r. o 7 868 tys. PLN.

Saldo środków pieniężnych wygenerowanych w obszarach działalności operacyjnej, inwestycyjnej oraz finansowej

na koniec 2020 r. wyniosło 265 tys. PLN, na skutek czego stan środków pieniężnych na koniec okresu sprawozdawczego

wyniósł 6 025 tys. PLN i w porównaniu do 5 760 tys. PLN osiągniętych w 2019 r. był wyższy o 4,6%.

RACHUNEK PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH

31.12.2020

31.12.2019

Zmiana

(w tys. PLN)

Zmiana (%)

(dane w tys. PLN)

PRZEPŁYWY PIENIĘŻNE Z DZIAŁALNOŚCI OPERACYJNEJ

Wynik netto za rok sprawozdawczy

(13 191)

254 353

(267 544)

(105,2%)

Korekty:

(736)

(206 456)

205 720

99,6%

Amortyzacja rzeczowych aktywów trwałych

4 300

4 456

(156)

(3,5%)

Utworzenie/ (rozwiązanie) odpisów aktualizujących

wartości aktywów trwałych

(5 477)

(195)

(5 282)

(2708,7%)

Utworzenie/ (rozwiązanie) odpisów aktualizujących

wartości należności z tys. pożyczek

(4)

194

(198)

(102,1%)

Utworzenie/ (rozwiązanie) odpisów aktualizujących

zapasy

(105)

(Przychody)/ koszty finansowe netto

538

1 074

(536)

(49,9%)

Odsetki otrzymane

167

(166)

(99,4%)

(Zysk)/strata z dział.inwestycyjnej

289

(240)

(83,0%)

Utworzenie/ (rozwiązanie) odpisów aktualizujących

inwestycje

Korekty dotyczące zawarcia układu

(38)

(212 441)

212 403

100,0%

Podatek dochodowy

Wynik netto za rok sprawozdawczy plus korekty

(13 927)

47 897

(61 824)

(129,1%)

Zmiana stanu zapasów

678

(1 968)

2 646

134,5%

Zmiana stanu należności z tytułu dostaw i usług

oraz pozostałych

7 046

12 165

(5 119)

(42,1%)

Zmiana stanu zobowiązań z tytułu dostaw i usług

oraz pozostałych

5 391

(94 779)

100 170

105,7%

Zmiana stanu rezerw i zobowiązań z tytułu

świadczeń pracowniczych

32,0%

Zapłacony/ zwrócony podatek dochodowy

5 295

(5 295)

(100,0%)

ŚRODKI PIENIĘŻNE NETTO Z

DZIAŁALNOŚCI OPERACYJNEJ

(779)

(31 365)

30 586

97,5%

PRZEPŁYWY PIENIĘŻNE Z DZIAŁALNOŚCI INWESTYCYJNEJ

Odsetki otrzymane

Wpływy z tytułu sprzedaży rzeczowych aktywów

trwałych i inwestycji

5 606

5 604

280200,0%

Sprawozdanie z działalności Grupy Kapitałowej Vistal Gdynia i Spółki Vistal Gdynia SA za 2020 rok

Wpływy z tytułu udzielonych pożyczek

Wydatki na nabycie rzeczowych aktywów trwałych

i inwestycji

(2 103)

(1 665)

(438)

-26,3%

Wydatki z tytułu nabycia długoterminowych

aktywów finansowych

(190)

0,0%

Wydatki z tytułu udzielonych pożyczek

(250)

(4)

0,0%

ŚRODKI PIENIĘŻNE NETTO Z

DZIAŁALNOŚCI INWESTYCYJNEJ

3 258

(1 857)

5 171

278,5%

PRZEPŁYWY PIENIĘŻNE Z DZIAŁALNOŚCI FINANSOWEJ

Wpływy netto z wydania udziałów (emisji akcji) i

innych

instrumentów kapitałowych oraz dopłat do kapitału

6 805

0,0%

Zaciągnięcie kredytów i pożyczek

1 065

Wydatki na spłatę kredytów i pożyczek

(2 674)

(869)

(1 805)

-207,7%

Płatności zobowiązań z tytułu leasingu finansowego

(249)

(79)

(170)

-215,2%

Zapłacone odsetki

(443)

(290)

(153)

(52,8%)

Inne wydatki finansowe

ŚRODKI PIENIĘŻNE NETTO Z

DZIAŁALNOŚCI FINANSOWEJ

(2 301)

5 567

(7 868)

(141,3%)

Skutki zmian kursów wymiany, które dotyczą

środków pieniężnych i ekwiwalentów środków

pieniężnych

ZMIANA NETTO ŚRODKÓW PIENIĘŻNYCH

I ICH EKWIWALENTÓW

265

(27 655)

27 920

101,0%

Środki pieniężne i ich ekwiwalenty na początek

roku obrotowego

5 760

33 415

(27 655)

(82,8%)

ŚRODKI PIENIĘŻNE I ICH EKWIWALENTY

NA KONIEC ROKU OBROTOWEGO

6 025

5 760

265

4,6%

- w tym o ograniczonej możliwości dysponowania

140

0,0%

Jednostkowe sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym

SPRAWOZDANIE ZE ZMIAN

W KAPITALE WŁASNYM

Kapitał

podstawow

Kapitał

rezerwowy

Kapitał

zapasowy

Kapitał z

aktualizacji

wyceny

Zyski

zatrzy

mane

Razem

(dane w tys. PLN)

STAN NA 1 STYCZNIA 2019 ROKU

711

75 750

49 668

13 773

(390 294)

(250 392)

Zysk/(strata) netto za okres

sprawozdawczy

254 353

Inne całkowite dochody za okres

sprawozdawczy- wynik z

przeszacowania rzeczowych aktywów

trwałych do wartości godziwej

1 889

Całkowite dochody ogółem za rok

sprawozdawczy

1 889

254 353

256 242

Przeniesienie nadwyżki amortyzacji z

tytułu wyceny rzeczowych aktywów

trwałych

(643)

643

Sprawozdanie z działalności Grupy Kapitałowej Vistal Gdynia i Spółki Vistal Gdynia SA za 2020 rok

Przeniesienie nadwyżki z tytułu

wyceny likwidowanych i

sprzedawanych rzeczowych aktywów

trwałych

Podwyższenie kapitału

113

6 691

6 804

STAN NA 31 GRUDNIA 2019

ROKU

824

75 750

56 359

15 019

(135 298)

12 654

Zysk/(strata) netto za okres

sprawozdawczy

(13 191)

Inne całkowite dochody za okres

sprawozdawczy- wynik z

przeszacowania rzeczowych aktywów

trwałych do wartości godziwej

9 130

Całkowite dochody ogółem za rok

sprawozdawczy

9 130

(13 191)

(4 061)

Przeniesienie nadwyżki z wyceny

zlikwidowanych, sprzedanych

rzeczowych aktywów trwałych na zyski

zatrzymane

(4 076)

4 076

STAN NA 31 GRUDNIA 2020

ROKU

824

75 750

56 359

20 073

(144 413)

8 593

Na dzień 31 grudnia 2020 r. kapitały własne Spółki spadły się do poziomu 8 593 tys. PLN z poziomu 12 654 tys. PLN na

koniec 2019 roku. Zmiana wartości o /-/4 061 tys. PLN wynika przede wszystkim z ujemnego wyniku netto w wysokości

/-/13 191 tys. PLN.

Jednostkowe wskaźniki finansowe i niefinansowe

WSKAŹNIKI

31.12.2020

31.12.2019

Zmiana

Zmiana (%)

Przychody netto ze sprzedaży

60 208

35 978

24 230

67,3%

EBIT

1 336

(1 935)

3 271

169,0%

Amortyzacja

4 300

4 456

(156)

(3,5%)

EBITDA

5 636

2 521

3 115

123,6%

Wynik netto

(13 191)

254 353

(267 544)

(105,2%)

WSKAŹNIKI RENTOWNOŚCI

Rentowność EBIT

2,2%

-5,4%

140,7%

Rentowność EBITDA

9,4%

7,0%

34,3%

Rentowność sprzedaży (ROS)

-21,9%

707,0%

(103,1%)

Rentowność aktywów (ROA)

-13,1%

251,5%

(105,2%)

Relacja kosztów zarządu do przychodów

21,9%

45,1%

(51,4%)

WSKAŹNIKI OBROTOWOŚCI

Rotacja należności w dniach

126

246

(48,9%)

Rotacja zobowiązań w dniach

542

(88,4%)

Rotacja zapasów w dniach

(31,8%)

WSKAŹNIKI PŁYNNOŚCI

Wskaźnik płynności bieżącej

1,54

2,40

(35,8%)

Wskaźnik płynności szybkiej

1,34

2,15

(37,7%)

Wskaźnik płynności gotówkowej

0,32

0,0%

WSKAŹNIKI ZADŁUŻENIA

Wskaźnik ogólnego zadłużenia

91,4%

87,4%

4,5%

Przychody netto ze sprzedaży Spółki osiągnęły wartość 60 208 tys. PLN., co oznacza wzrost o 24 230 tys. PLN

w porównaniu do 2019 r. Zysk operacyjny (EBIT) wypracowany w 2020 r. wyniósł 1 336 tys. PLN, a wynik netto Spółki

to /-/13 191 tys. PLN.

Sprawozdanie z działalności Grupy Kapitałowej Vistal Gdynia i Spółki Vistal Gdynia SA za 2020 rok

Płynność finansowa w 2020 r. spadła wobec roku 2019. Wskaźniki płynności bieżącej na poziomie 1,54 w 2020 r. wobec

2,40 rok wcześniej, płynności szybkiej wynoszący 1,34 (2,15 w 2019 r.). Wskaźnik płynności gotówkowej pozostał na tym

samym poziomie 0,32.

Wskaźniki rotacji zapasów uległ skróceniu do 25 dni z 36 dni rok wcześniej. Również wskaźnik rotacji należności i

zobowiązań spadły o 120 dni i 479 dni ze względu na spadek wartości należności z tytułu dostaw i usług i znacznemu

spadkowi zobowiązań z tytułu dostaw i usług oraz wzrostowi przychodów.

Wskaźnik ogólnego zadłużenia Spółki wyniósł 91,4%, co oznacza wzrost o 4,5 % w porównaniu do stanu na koniec 2019

roku. Wpłynął na to wzrost wartości zobowiązań krótkoterminowych oraz spadek sumy bilansowej.