CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE FINANSOWE
ZA ROK 2021
29 kwietnia 2022 roku
Wrocław
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2021 roku do 31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach PLN)
2
Jednostkowe Sprawozdanie z Wyników i Pozostałych Całkowitych Dochodów .......................................................................... 4
Jednostkowe Sprawozdanie z Sytuacji Finansowej ..................................................................................................................... 5
Jednostkowe Sprawozdanie z Przepływów Pieniężnych .............................................................................................................. 6
Jednostkowe Sprawozdanie ze Zmian W Kapitale Własnym ...................................................................................................... 7
INFORMACJE OGÓLNE ................................................................................................................................................................ 8
1. Informacje o Spółce i Grupie Kapitałowej ........................................................................................................................... 8
2. Opis Grupy Kapitałowej Captor Therapeutics S.A. .............................................................................................................. 8
3. Skład Zarządu i Rady Nadzorczej Jednostki ......................................................................................................................... 8
4. Zatwierdzenie jednostkowego sprawozdania finansowego................................................................................................ 9
5. Podstawa sporządzenia sprawozdania finansowego .......................................................................................................... 9
6. Okres sprawozdania oraz dane porównawcze .................................................................................................................. 10
7. Zasady sporządzania sprawozdania finansowego ............................................................................................................ 10
8. Waluta funkcjonalna i waluta sprawozdań finansowych ................................................................................................. 10
9. Transakcje w walucie obcej ............................................................................................................................................... 10
10. Korekta błędu ................................................................................................................................................................ 11
11. Zmiana szacunków ........................................................................................................................................................ 11
12. Nowe standardy i interpretacje..................................................................................................................................... 11
13. Kontynuacja działalności ............................................................................................................................................... 12
ZASADY (POLITYKA) RACHUNKOWOŚCI ORAZ DODATKOWE INFORMACJE .............................................................................. 14
14. Istotne wartości oparte na profesjonalnym osądzie i szacunkach ................................................................................ 14
14.1 Profesjonalny osąd ........................................................................................................................................................ 14
14.2 Niepewność szacunków ................................................................................................................................................. 17
15. Istotne zasady rachunkowości ...................................................................................................................................... 18
15.1 Rzeczowe aktywa trwałe ............................................................................................................................................... 18
15.2 Wartości niematerialne ................................................................................................................................................. 19
15.3 Leasing .......................................................................................................................................................................... 21
15.4 Utrata wartości niefinansowych aktywów trwałych ...................................................................................................... 22
15.5 Koszty finansowania zewnętrznego ............................................................................................................................... 23
15.6 Aktywa finansowe ......................................................................................................................................................... 23
15.7 Utrata wartości aktywów finansowych.......................................................................................................................... 24
15.8 Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności ........................................................................................ 25
15.9 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty ................................................................................................................................. 25
15.10 Oprocentowane kredyty bankowe, pożyczki i papiery dłużne .................................................................................... 25
15.11 Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania ......................................................................... 26
15.12 Rezerwy ..................................................................................................................................................................... 26
15.13 Odprawy emerytalne i nagrody jubileuszowe ............................................................................................................ 26
15.14 Podział zysku na cele pracownicze oraz fundusze specjalne ...................................................................................... 26
15.15 Dotacje ...................................................................................................................................................................... 27
15.16 Przychody .................................................................................................................................................................. 29
15.17 Podatki ...................................................................................................................................................................... 29
15.18 Zysk netto na akcję .................................................................................................................................................... 30
15.19 Kapitał własny ........................................................................................................................................................... 30
15.20 Programy akcji pracowniczych - Płatności w formie akcji własnych........................................................................... 31
15.21 Pozostałe aktywa i pasywa ........................................................................................................................................ 32
15.22 Informacje dotyczące segmentów działalności .......................................................................................................... 32
WYBRANE NOTY OBJAŚNIAJĄCE DO SKONSOLIDOWANEGO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO ................................................... 33
16. Przychody ogółem ............................................................................................................................................................. 33
17. Koszty według rodzaju ...................................................................................................................................................... 33
17.1 Koszty działalności operacyjnej ........................................................................................................................................ 33
17.2 Koszty amortyzacji i odpisy aktualizujące ujęte w wyniku .............................................................................................. 34
17.3 Koszty świadczeń pracowniczych ..................................................................................................................................... 34
18. Pozostałe przychody i koszty operacyjne ......................................................................................................................... 35
19. Przychody i koszty finansowe ........................................................................................................................................... 35
20. Podatek dochodowy .......................................................................................................................................................... 36
20.1 Obciążenie podatkowe ...................................................................................................................................................... 36
20.2 Uzgodnienie efektywnej stawki podatkowej .................................................................................................................... 36
20.3 Odroczony podatek dochodowy ....................................................................................................................................... 36
21. Działalność zaniechana ..................................................................................................................................................... 37
22. Zysk przypadający na jedną akcję .................................................................................................................................... 37
23. Proponowany podział zysku (pokrycie straty) za rok obrotowy ...................................................................................... 37
24. Dywidendy wypłacone i zaproponowane do wypłaty...................................................................................................... 37
25. Nakłady na prace rozwojowe (w toku) ............................................................................................................................. 37
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2021 roku do 31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach PLN)
3
26. Rzeczowe aktywa trwałe ................................................................................................................................................... 37
27. Wartości niematerialne..................................................................................................................................................... 39
28. Połączenia jednostek gospodarczych, nabycia aktywów o znaczącej wartości i nabycia udziałów mniejszości .......... 41
29. Inne aktywa długoterminowe ........................................................................................................................................... 41
30. Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności ........................................................................................ 41
31. Pozostałe aktywa .............................................................................................................................................................. 42
32. Środki pieniężne i ich ekwiwalenty ................................................................................................................................... 42
33. Kapitał własny ................................................................................................................................................................... 42
33.1 Kapitał podstawowy .......................................................................................................................................................... 42
33.1.1 Wartość nominalna akcji .................................................................................................................................................. 44
33.1.2 Prawa akcjonariuszy ......................................................................................................................................................... 44
33.1.3 Akcjonariusze o znaczącym udziale .................................................................................................................................. 44
33.2 Kapitał zapasowy ze sprzedaży akcji powyżej wartości nominalnej ............................................................................... 45
33.3 Kapitał rezerwowy ............................................................................................................................................................. 45
33.4 Kapitał z tytułu płatności w formie akcji .......................................................................................................................... 45
34. Zobowiązania z tytułu świadczeń emerytalnych oraz rezerwy na zobowiązania .......................................................... 46
35. Pożyczki otrzymane ........................................................................................................................................................... 47
36. Zobowiązania z tytułu leasingów ..................................................................................................................................... 47
37. Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania (krótkoterminowe) ............................................. 47
38. Pozostałe pasywa/przychody przyszłych okresów ........................................................................................................... 48
39. Zobowiązania warunkowe ................................................................................................................................................ 48
40. Sprawy sądowe .................................................................................................................................................................. 49
41. Rozliczenia podatkowe ...................................................................................................................................................... 49
42. Wyjaśnienia do sprawozdania z przepływów pieniężnych .............................................................................................. 50
43. Informacje o podmiotach powiązanych ........................................................................................................................... 51
43.1 Jednostka dominująca całej Grupy ................................................................................................................................... 52
43.2 Podmiot o znaczącym wpływie na Grupę ........................................................................................................................ 52
44. Wartość wynagrodzeń, nagród oraz korzyści dla członków organów ............................................................................ 52
44.1 Udziały wyższej kadry kierowniczej (w tym członków Zarządu i Rady Nadzorczej) w programie akcji pracowniczych 52
45. Wynagrodzenie firmy audytorskiej ................................................................................................................................... 53
46. Cele i zasady zarządzania ryzykiem finansowym ............................................................................................................. 53
46.1 Ryzyko stopy procentowej ................................................................................................................................................ 53
46.2 Ryzyko walutowe ............................................................................................................................................................... 54
46.3 Ryzyko cen produktów, towarów ..................................................................................................................................... 54
46.4 Ryzyko kredytowe .............................................................................................................................................................. 54
46.5 Ryzyko związane z płynnością ........................................................................................................................................... 54
47. Instrumenty finansowe ..................................................................................................................................................... 55
48. Zabezpieczenia ustanowione na majątku ........................................................................................................................ 55
49. Zarządzanie kapitałem ...................................................................................................................................................... 55
50. Struktura zatrudnienia ...................................................................................................................................................... 56
51. Sezonowość ....................................................................................................................................................................... 56
52. Zdarzenia następujące po dniu bilansowym .................................................................................................................... 56
53. Pandemia COVID-19 .......................................................................................................................................................... 58
54. Wojna w Ukrainie .............................................................................................................................................................. 58
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2021 roku do 31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach PLN)
4
JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE Z WYNIKÓW I POZOSTAŁYCH CAŁKOWITYCH DOCHODÓW
JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE Z WYNIKÓW
I POZOSTAŁYCH CAŁKOWITYCH DOCHODÓW
Nota
01.01.2021
-
31.12.2021
01.01.2020
-
31.12.2020
DZIAŁALNOŚĆ KONTYNUOWANA
Przychody z usług badań i rozwoju
16
3 986
-
Koszt własny sprzedanych usług
741
-
Zysk (strata) brutto ze sprzedaży
3 245
-
Przychody z dotacji
16
21 949
21 491
Koszty prac badawczych
17
23 115
23 570
Koszty ogólne projektów
17
11 133
5 683
Koszty ogólnego zarządu
17
19 724
4 162
Pozostałe przychody operacyjne
18
2 694
90
Pozostałe koszty operacyjne
18
5 804
377
Zysk (strata) z działalności operacyjnej
-31 888
-12 212
Przychody finansowe
19
-
-
Koszty finansowe
19
863
477
Zysk (strata) brutto z działalności kontynuowanej
-32 751
-12 689
Podatek dochodowy
20
-
-
Zysk (strata) netto z działalności kontynuowanej
-32 751
-12 689
Zysk (strata) netto z działalności zaniechanej
-
-
Zysk (strata) netto za okres
-32 751
-12 689
Inne całkowite dochody
Pozycje, które mogą być przeniesione do wyniku w kolejnych
okresach sprawozdawczych
-
-
Pozycje, które nie zostaną przeniesione do wyniku w kolejnych
okresach sprawozdawczych
38
34
Zyski/straty aktuarialne
38
34
Inne całkowite dochody netto
38
34
Całkowite dochody ogółem
-32 713
-12 656
Zysk (strata) na jedną akcję (w PLN)
-7,93
-3,53
Rozwodniony zysk (strata) na jedną akcję (w PLN)
-7,52
-3,81
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2021 roku do 31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach PLN)
5
JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE Z SYTUACJI FINANSOWEJ
JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE Z SYTUACJI FINANSOWEJ
AKTYWA
Nota
31.12.2021
31.12.2020
I. AKTYWA TRWAŁE
13 049
12 596
Nakłady na prace rozwojowe (w toku)
25
180
180
Rzeczowe aktywa trwałe
26
12 612
12 198
Wartości niematerialne
27
180
141
Inne aktywa długoterminowe
29
77
78
II. AKTYWA OBROTOWE
130 220
13 208
Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności
30
11 696
1 719
Rozliczenia międzyokresowe
31
902
838
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty
32
117 622
10 650
SUMA AKTYWÓW
143 269
25 804
PASYWA
Nota
31.12.2021
31.12.2020
I. KAPITAŁ WŁASNY
124 063
-959
Kapitał podstawowy
33.1
413
359
Kapitał zapasowy ze sprzedaży akcji powyżej wartości nominalnej
33.2
170 031
16 292
Pozostałe kapitały rezerwowe
33.3
175
5 690
Kapitał z tytułu płatności w formie akcji
33.4
11 779
2 284
Zyski zatrzymane/Niepokryte straty
-58 335
-25 584
ZOBOWIĄZANIA RAZEM
19 206
26 763
II. ZOBOWIĄZANIA DŁUGOTERMINOWE
2 973
6 777
Zobowiązania z tytułu świadczeń emerytalnych
34
33
65
Oprocentowane kredyty i pożyczki
35
-
214
Zobowiązania z tytułu leasingu
36
2 940
6 498
III. ZOBOWIĄZANIA KRÓTKOTERMINOWE
16 233
19 985
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania
37
4 625
3 155
Zobowiązania z tytułu leasingu
36
5 241
5 734
Rezerwy na zobowiązania
34
6 241
696
Pozostałe pasywa/przychody przyszłych okresów
38
126
10 401
SUMA PASYWÓW
143 269
25 804
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2021 roku do 31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach PLN)
6
JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE Z PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH
JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE Z PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH
01.01.2021
-
31.12.2021
01.01.2020
-
31.12.2020
DZIAŁALNOŚĆ OPERACYJNA
Zysk (strata) przed opodatkowaniem
-32 751
-12 689
Korekty:
3 961
12 136
Amortyzacja
7 355
6 602
(Zyski) straty z tytułu różnic kursowych
36
8
Odsetki
409
392
Program opcji menadżerskich
9 495
1 734
Zmiana stanu należności
-9 977
151
Zmiana stanu zobowiązań, z wyjątkiem pożyczek i kredytów
-8 805
208
Zmiana stanu rezerw
5 513
503
Zmiana stanu rozliczeń międzyokresowych
-64
2 537
Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej
-28 790
-553
DZIAŁALNOŚĆ INWESTYCYJNA
I. Wpływy
-
-
II. Wydatki
5 113
212
Wydatki na rzeczowy majątek trwały i wartości niematerialne
5 133
212
Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej
-5 113
-212
DZIAŁALNOŚĆ FINANSOWA
I. Wpływy
148 240
5 600
Wpływy z emisji akcji
148 240
5 600
II. Wydatki
7 365
6 481
Wydatki z tytułu kredytów / pożyczek
209
-
Wydatki z tytułu odsetek i prowizji
409
378
Płatności zobowiązań z tytułu umów leasingu
6 747
6 103
Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej
140 875
-881
Przepływy pieniężne razem
106 972
-1 647
Bilansowa zmiana stanu środków pieniężnych i ich ekwiwalentów
106 972
-1 647
Środki pieniężne na początek okresu
10 650
12 297
Środki pieniężne na koniec okresu
117 622
10 650
- środki pieniężne o ograniczonej możliwości dysponowania
-
-
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2021 roku do 31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach PLN)
7
JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE ZE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM
JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE ZE ZMIAN W KAPITALE
WŁASNYM
Kapitał
podstawowy
Kapitał zapasowy ze
sprzedaży akcji powyżej
wartości nominalnej
Pozostałe kapitały
rezerwowe
Kapitał z tytułu
płatności w
formie akcji
Zyski
zatrzymane/
Niepokryte
straty
Kapitał własny
ogółem
Na dzień 01.01.2021
359
16 292
5 690
2 284
- 25 584
-959
Zysk / strata za okres
-32 751
-32 751
Inne całkowite dochody
38
38
Całkowite dochody za okres ogółem
-
-
38
-
-32 751
-32 713
Emisja akcji
102
153 739
-5 601
148 240
Umorzenie akcji
-48
48
-
Program opcji menadżerskich
9 495
9 495
Na dzień 31.12.2021
413
170 031
175
11 779
-58 335
124 063
Na dzień 01.01.2020
359
16 292
18
550
-12 895
4 324
Zysk / strata za okres
- 12 689
-12 689
Inne całkowite dochody
35
35
Całkowite dochody za okres ogółem
-
-
35
-
- 12 689
-12 655
Emisja akcji
5 600
5 600
Umorzenie akcji
37
38
Program opcji menadżerskich
1 734
1 734
Na dzień 31.12.2020
359
16 292
5 690
2 284
- 25 584
-959
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2021 roku do 31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach PLN)
8
INFORMACJE OGÓLNE
1. INFORMACJE O SPÓŁCE I GRUPIE KAPITAŁOWEJ
Captor Therapeutics S.A. („Spółka”, „Jednostka”, „Emitent”, „Jednostka dominująca”) została wpisana do Krajowego Rejestru
Sądowego dnia 30 grudnia 2015 roku jako spółka z ograniczoną odpowiedzialnością pod nr KRS 0000594615, a następnie została
przekształcona w spółkę akcyjną.
Przekształcenie Captor Therapeutics Sp. z o.o. w Captor Therapeutics S.A. nastąpiło w trybie art. 551 Kodeksu Spółek Handlowych,
na podstawie Uchwały Nadzwyczajnego Zgromadzenia Wspólników Spółki Captor Therapeutics Sp. z o.o. z dnia 28 sierpnia 2018
roku, objętej aktem notarialnym za rep. A nr 6456/2018, sporządzonym przez notariusz Małgorzatę Kieruzal - Rydzewską z
kancelarii notarialnej w Warszawie, ul. Pańska 98/1.
Spółce nadano numer statystyczny REGON 363381765 oraz numer NIP 8943071259. Spółka posługuje się nr KRS 0000756383.
Siedziba Spółki mieści się przy ul. Duńskiej 11 we Wrocławiu.
Nie wystąpiły zmiany w nazwie Jednostki lub w innych danych identyfikacyjnych od zakończenia poprzedniego okresu
sprawozdawczego.
Przeważający przedmiot działalności Jednostki to badania naukowe i prace rozwojowe w dziedzinie biotechnologii (72.11.Z).
Od dnia 19 kwietnia 2021 roku akcje Emitenta są notowane na rynku głównym Giełdy Papierów Wartościowych w Warszawie S.A.
Spółka posiada udziały w jednym podmiocie zależnym, Captor Therapeutics GmbH z siedzibą w Szwajcarii („Jednostka zależna”).
Jednostka zależna została założona przez Spółkę poprzez opłacanie kapitału podstawowego w wysokości 20 000 CHF.
Adres siedziby Jednostki zależnej: Gewerbestrasse 24, 4123 Allschwil (Bazylea), Szwajcaria
Data rejestracji Jednostki zależnej: 30 sierpnia 2018 roku
Przedmiotem działalności Captor Therapeutics GmbH są badania i rozwój oraz realizacja projektów z nimi związanych, a także
usługi doradcze w zakresie rozwoju biznesu.
Skład Zarządu podmiotu zależnego na dzień bilansowy oraz na dzień sporządzenia niniejszego jednostkowego sprawozdania
finansowego: Michał Walczak - Prezes Zarządu, Sylvain Cottens - Członek Zarządu.
2. OPIS GRUPY KAPITAŁOWEJ CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Grupa Kapitałowa Captor Therapeutics S.A. („Grupa Kapitałowa”, „Grupa”) składa się z:
− Jednostki dominującej Captor Therapeutics S.A. z siedzibą we Wrocławiu, w Polsce,
− Jednostki zależnej, Captor Therapeutics GmbH z siedzibą w Allschwil (Bazylea), w Szwajcarii.
Captor Therapeutics S.A. posiada 100% udziałów Jednostki zależnej.
Zmiany w składzie Grupy Kapitałowej po dniu bilansowym
Po dniu bilansowym, tj. w okresie od 1 stycznia 2022 roku, nie nastąpiły zmiany w składzie Grupy Kapitałowej.
3. SKŁAD ZARZĄDU I RADY NADZORCZEJ JEDNOSTKI
Organami Jednostki, oprócz Walnego Zgromadzenia są: Zarząd i Rada Nadzorcza.
Na dzień sporządzenia niniejszego jednostkowego sprawozdania finansowego skład Zarządu Jednostki jest następujący:
1. Thomas Shepherd – Prezes Zarządu
2. Michał Walczak - Członek Zarządu, Dyrektor Naukowy
3. Radosław Krawczyk - Członek Zarządu, Dyrektor Finansowy
Jeżeli Zarząd jest wieloosobowy, reprezentacja Spółki jest dwuosobowa: Dyrektor Finansowy łącznie z innym Członkiem Zarządu.
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2021 roku do 31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach PLN)
9
W porównaniu do składu Zarządu Jednostki na dzień 31 grudnia 2020 roku nastąpiły dwie zmiany. Dnia 14 stycznia 2021 roku Rada
Nadzorcza powołała Thomasa Shepherda na stanowisko Prezesa Zarządu ze skutkiem od 20 stycznia 2021 roku. W związku z
rezygnacją Aleksandry Skibińskiej w dniu 21 czerwca 2021 roku z pełnienia funkcji Członka Zarządu oraz Dyrektora Finansowego
Spółki Rada Nadzorcza w dniu 29 czerwca 2021 roku powołała do Zarządu Spółki Radosława Krawczyka oraz powierzyła mu funkcję
Członka Zarządu oraz Dyrektora Finansowego.
Na dzień sporządzenia niniejszego jednostkowego sprawozdania finansowego skład Rady Nadzorczej jest następujący:
1. Paweł Holstinghausen Holsten – Przewodniczący Rady Nadzorczej
2. Maciej Wróblewski – Członek Rady Nadzorczej
3. Florent Gros – Członek Rady Nadzorczej
4. Krzysztof Samotij – Członek Rady Nadzorczej
5. Robert Florczykowski- Członek Rady Nadzorczej
Na dzień 31 grudnia 2021 roku skład Rady Nadzorczej był następujący:
1. Paweł Holstinghausen Holsten – Przewodniczący Rady Nadzorczej
2. Maciej Wróblewski – Członek Rady Nadzorczej
3. Florent Gros – Członek Rady Nadzorczej
4. Krzysztof Samotij – Członek Rady Nadzorczej
W porównaniu do składu Rady Nadzorczej Jednostki dominującej na dzień 31 grudnia 2020 roku nastąpiły trzy zmiany.
Dnia 7 stycznia 2021 roku pan Luc Otten złożył rezygnację z pełnienia funkcji Członka Rady Nadzorczej. W dniu 17 marca 2021 roku
został powołany w skład Rady Nadzorczej pan Maciej Wróblewski. Dnia 14 grudnia 2021 roku pan Marek Skibiński złożył rezygnację
z pełnienia funkcji Członka Rady Nadzorczej. W dniu 5 stycznia 2022 roku został powołany w skład Rady Nadzorczej pan Robert
Florczykowski.
W Jednostce funkcjonuje Komitet Audytu powołany przez Radę Nadzorczą w dniu 29 czerwca 2020 roku. Na dzień sporządzenia
niniejszego jednostkowego sprawozdania finansowego skład Komitetu Audytu jest następujący:
1. Krzysztof Samotij – Przewodniczący Komitetu Audytu
2. Maciej Ryszard Wróblewski – Członek Komitetu Audytu
3. Florent Gros – Członek Komitetu Audytu
W Jednostce funkcjonuje Komitet Wynagrodzeń, który został powołany przez Radę Nadzorczą w dniu 7 lutego 2020 roku. Na dzień
sporządzenia niniejszego jednostkowego sprawozdania finansowego skład Komitetu Wynagrodzeń jest następujący:
1. Paweł Holstinghausen Holsten – Przewodniczący Komitetu Wynagrodzeń
2. Florent Gros – Członek Komitetu Wynagrodzeń
3. Robert Florczykowski – Członek Komitetu Wynagrodzeń
Walne Zgromadzenie Akcjonariuszy, Rada Nadzorcza i Zarząd posiadają standardowe uprawnienia wynikające
z Kodeksu Spółek Handlowych, przewidziane dla spółek akcyjnych, oraz statutu Spółki.
4. ZATWIERDZENIE JEDNOSTKOWEGO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO
Niniejsze jednostkowe sprawozdanie finansowe zostało zatwierdzone przez Zarząd w dniu 29 kwietnia 2022 roku.
5. PODSTAWA SPORZĄDZENIA SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO
Niniejsze jednostkowe sprawozdanie finansowe Spółki zostało sporządzone zgodnie z zasadą kosztu historycznego, za wyjątkiem
tych instrumentów finansowych, które są wyceniane w wartości godziwej. Niniejsze jednostkowe sprawozdanie finansowe zostało
sporządzone zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej („MSSF”) zatwierdzonymi przez UE. Biorąc
pod uwagę toczący się w UE proces wprowadzania standardów MSSF oraz prowadzoną przez Jednostkę działalność, w zakresie
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2021 roku do 31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach PLN)
10
stosowanych przez Spółkę zasad rachunkowości nie ma różnicy między standardami MSSF, które weszły w życie, a standardami
MSSF zatwierdzonymi przez UE. MSR i MSSF obejmują standardy i interpretacje zaakceptowane przez Radę Międzynarodowych
Standardów Rachunkowości („RMSR”) oraz Komitet ds. Interpretacji Międzynarodowej Sprawozdawczości Finansowej („KIMSF”).
6. OKRES SPRAWOZDANIA ORAZ DANE PORÓWNAWCZE
Okres objęty niniejszym jednostkowym sprawozdaniem finansowym obejmuje okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2021
roku oraz dane na ten dzień. Jednostkowe sprawozdanie z wyników i pozostałych całkowitych dochodów, jednostkowe
sprawozdanie z przepływów pieniężnych oraz jednostkowe sprawozdane ze zmian w kapitale własnym obejmują jednostkowe
dane za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2021 roku oraz dane porównawcze za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia
2020 roku. Jednostkowe sprawozdanie z sytuacji finansowej obejmuje jednostkowe dane na dzień 31 grudnia 2021 roku oraz dane
porównawcze na dzień 31 grudnia 2020 roku.
7. ZASADY SPORZĄDZANIA SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO
Jednostkowe sprawozdanie z wyników i pozostałych całkowitych dochodów zostało sporządzone w wariancie kalkulacyjnym, a
jednostkowe sprawozdanie z przepływów pieniężnych - metodą pośrednią.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe zostało zaprezentowane w tysiącach złotych, o ile nie wskazano inaczej.
8. WALUTA FUNKCJONALNA I WALUTA SPRAWOZDAŃ FINANSOWYCH
Walutą funkcjonalną oraz walutą sprawozdawczą Jednostki jest polski złoty (PLN).
9. TRANSAKCJE W WALUCIE OBCEJ
Transakcje wyrażone w walutach obcych przelicza się na moment początkowego ujęcia na walutę funkcjonalną:
− po kursie faktycznie zastosowanym tj. po kursie kupna lub sprzedaży walut stosowanym przez bank, w którym
następuje transakcja, w przypadkach operacji sprzedaży lub kupna walut oraz operacji zapłaty należności lub
zobowiązań bądź po kursie wynikającym z umów zawartych z bankiem obsługującym jednostkę lub uzgodnionym w
drodze negocjacji,
− po średnim kursie ustalonym dla danej waluty przez NBP obowiązującym na dzień zawarcia transakcji dla pozostałych
transakcji. Kursem obowiązującym na dzień zawarcia transakcji jest średni kurs NBP ogłoszony w ostatnim dniu
roboczym poprzedzającym zawarcie transakcji.
Na koniec każdego okresu sprawozdawczego:
− wyrażone w walucie obcej pozycje pieniężne przelicza się przy zastosowaniu obowiązującego w tym dniu kursu
zamknięcia, tj. średniego kursu ustalonego dla danej waluty przez NBP,
− pozycje niepieniężne wyceniane według kosztu historycznego w walucie obcej przelicza się przy zastosowaniu kursu
wymiany (tj. średniego kursu NBP ustalonego dla danej waluty) obowiązującego na dzień transakcji oraz
− pozycje niepieniężne wyceniane w wartości godziwej w walucie obcej przelicza się przy zastosowaniu kursu wymiany
(tj. średniego kursu NBP ustalonego dla danej waluty) obowiązującego na dzień ustalenia wartości godziwej.
Zyski i straty z tytułu różnic kursowych powstałe w wyniku:
− rozliczenia transakcji w walucie obcej,
− wyceny bilansowej aktywów i zobowiązań pieniężnych innych niż instrumenty pochodne wyrażonych w walutach
obcych ujmuje się w przychodach lub kosztach finansowych.
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2021 roku do 31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach PLN)
11
Następujące kursy zostały przyjęte dla potrzeb wyceny bilansowej:
kursy walut zastosowane
w sprawozdaniu finansowym
2021
styczeń - grudzień
2020
styczeń - grudzień
EUR
CHF
EUR
CHF
kurs na koniec okresu
sprawozdawczego
4,5994
4,4484
4,6148
4,2641
kurs średni w okresie
sprawozdawczym
4,5775
4,2416
4,4742
4,1772
10. KOREKTA BŁĘDU
W niniejszym jednostkowym sprawozdaniu finansowym nie dokonano korekty błędów poprzednich okresów.
11. ZMIANA SZACUNKÓW
W okresie 12 miesięcy zakończonym 31 grudnia 2021 roku nie miała miejsca zmiana metod dokonywania szacunków, która
miałaby wpływ na okres bieżący lub na okresy przyszłe.
12. NOWE STANDARDY I INTERPRETACJE
Wpływ nowych i zmienionych standardów i interpretacji na jednostkowe sprawozdanie finansowe Spółki
Poniżej zostały przedstawione nowe lub zmienione regulacje MSSF/MSR oraz interpretacje KIMSF, które zostały przyjęte w UE do
stosowania i które Spółka zastosowała od 1 stycznia 2022 r.:
• Zmiany do:
- MSSF 3 Połączenia jednostek gospodarczych (opublikowano dnia 14 maja 2020 r.) - mające zastosowanie dla okresów
sprawozdawczych rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2022 roku lub później,
- MSR 16 Rzeczowe aktywa trwałe (opublikowano dnia 14 maja 2020 r.) - mające zastosowanie dla okresów
sprawozdawczych rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2022 roku lub później,
- MSR 37 Rezerwy, zobowiązania warunkowe i aktywa warunkowe (opublikowano dnia 14 maja 2020 r.) - mające
zastosowanie dla okresów sprawozdawczych rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2022 roku lub później,
- Coroczne ulepszenia w latach 2018-2020 (opublikowano dnia 14 maja 2020 r.) - mające zastosowanie dla okresów
sprawozdawczych rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2022 roku lub później.
Poniżej zostały przedstawione nowe lub zmienione regulacje MSSF/MSR oraz interpretacje KIMSF, które zostały już wydane przez
Radę Międzynarodowych Standardów Rachunkowości i zostały zatwierdzone przez UE, ale jeszcze nie weszły w życie:
• MSSF 17 Umowy ubezpieczeniowe (opublikowano dnia 18 maja 2017 roku) w tym zmiany do MSSF 17 (opublikowane w
dniu 25 czerwca 2020 r.) – mający zastosowanie dla okresów sprawozdawczych rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2023 roku lub
później,
• Zmiany do MSR 1 Prezentacja sprawozdań finansowych oraz MSSF Kodeks Praktyki 2: Ujawnienie zasad rachunkowości
(opublikowano dnia 12 lutego 2021 r.) – mające zastosowanie dla okresów sprawozdawczych rozpoczynających się dnia 1 stycznia
2023 roku lub później,
• Zmiany do MSR 8 Zasady rachunkowości, zmiany w szacunkach księgowych i błędach: Definicja szacunków księgowych
(opublikowano dnia 12 lutego 2021 r.) – mające zastosowanie dla okresów sprawozdawczych rozpoczynających się dnia 1 stycznia
2023 roku lub później.
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2021 roku do 31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach PLN)
12
Następujące standardy i interpretacje zostały wydane przez Radę Międzynarodowych Standardów Rachunkowości, a nie zostały
zatwierdzone przez UE:
• Zmiany do MSR 1 Prezentacja sprawozdań finansowych: Klasyfikacja zobowiązań jako krótkoterminowe lub
długoterminowe – odroczenie daty wejścia w życie (opublikowano odpowiednio 23 stycznia 2020 roku i 15 lipca 2020) - mający
zastosowanie dla okresów sprawozdawczych rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2023 roku lub później,
• Zmiany do MSR 12 Podatek dochodowy: Podatek odroczony dotyczący aktywów i zobowiązań wynikających z pojedynczej
transakcji (opublikowano dnia 7 maja 2021 r.) - mające zastosowanie dla okresów sprawozdawczych rozpoczynających się dnia 1
stycznia 2023 roku lub później,
• Zmiany do MSSF 17 Umowy ubezpieczeniowe: Wstępne zastosowanie MSSF 17 oraz MSSF 9 – Informacje porównawcze
(opublikowano dnia 9 grudnia 2021 roku) – mający zastosowanie dla okresów sprawozdawczych rozpoczynających się dnia 1
stycznia 2023 roku lub później
Daty wejścia w życie są datami wynikającymi z treści standardów ogłoszonych przez Radę ds. Międzynarodowej Sprawozdawczości
Finansowej. Daty stosowania standardów w Unii Europejskiej mogą różnić się od dat stosowania wynikających z treści standardów
i są ogłaszane w momencie zatwierdzenia do stosowania przez Unię Europejską.
13. KONTYNUACJA DZIAŁALNOŚCI
Niniejsze jednostkowe sprawozdanie finansowe Spółki zostało sporządzone przy założeniu kontynuowania działalności
gospodarczej przez Jednostkę w dającej się przewidzieć przyszłości, przez co najmniej 12 miesięcy po dniu bilansowym.
Spółka jest firmą biofarmaceutyczną wyspecjalizowaną w rozwoju leków wywołujących celowaną degradację białek
chorobotwórczych. Spółka działa w obszarze chorób nowotworowych i autoimmunologicznych, dla których obecnie brak jest
możliwości leczenia, bądź też dostępne metody wykazują istotne ograniczenia terapeutyczne. Spółka jest na wczesnym etapie
prowadzonych badań. Zdolność Jednostki do generowania zysków ze sprzedaży leków lub licencjonowania rozwiązań leczniczych
będzie zależna od powodzenia w opracowywaniu kandydatów na leki i ewentualnej komercjalizacji leków. Grupę docelową
stanowić będą duże firmy farmaceutyczne, rozwijające i wdrażające nowe leki w oparciu o kandydatów na leki. Spółka planuje w
głównej mierze sprzedaż licencji na rezultaty swoich projektów firmie, która w oparciu o swoje doświadczenie i potencjał
operacyjny przeprowadzi dalsze fazy badań klinicznych, opracuje produkcję i wprowadzi lek na rynek polski oraz zagraniczny.
Ponadto Spółka będzie starała się pozyskiwać partnerów z branży farmaceutycznej do wspólnego opracowywania kandydatów na
leki niebędące obecnie w fazie badań.
Biorąc pod uwagę opisaną powyżej specyfikę działalności Spółki i wczesne stadium przeprowadzanych badań, obecnie Spółka
ponosi straty z działalności operacyjnej i oczekuje się, że sytuacja taka może się powtarzać w dającej się przewidzieć przyszłości.
Jednakże w ostatnich 12 miesiącach Spółka realizowała założoną strategię i osiągała postępy prac w prowadzonych projektach,
osiągając istotne kamienie milowe w szczególności w projekcie CT-01 oraz CT-03, co było komunikowane przez Spółkę zgodnie z
obowiązującymi przepisami.
Do 2021 roku Spółka finansowała swoją działalność operacyjną środkami pieniężnymi otrzymanymi w ramach dotacji
pochodzących ze środków unijnych, pożyczek od akcjonariuszy oraz środków pozyskanych z emisji akcji do inwestorów
prywatnych.
W 2021 roku Spółka rozpoczęła realizację projektu we współpracy z Heptares Therapeutics Ltd (podmiot z grupy Sosei Heptares).
W związku z tym w 2021 roku Spółka odnotowała przychody z realizacji niniejszego projektu w kwocie 3 986 tys. PLN.
W 2020 roku Spółka prowadziła prace nad przygotowaniem prospektu i wprowadzeniem akcji Spółki na Giełdę Papierów
Wartościowych w Warszawie. 17 września 2020 roku Spółka złożyła do Komisji Nadzoru Finansowego wniosek o zatwierdzenie
prospektu w związku z zamierzoną publiczną ofertą akcji Spółki oraz dopuszczeniem akcji Spółki do obrotu na rynku regulowanym
prowadzonym przez Giełdę Papierów Wartościowych w Warszawie S.A. Prospekt został zatwierdzony przez Komisję Nadzoru
Finansowego w dniu 22 marca 2021 roku.
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2021 roku do 31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach PLN)
13
Oferta publiczna Captor Therapeutics S.A. objęła 871 500 nowych akcji zwykłych na okaziciela serii G (nowe akcje), dodatkowo
dwóch akcjonariuszy Captor Therapeutics S.A. podjęło decyzję o sprzedaży 198 000 istniejących akcji zwykłych serii B.
Po przeprowadzeniu oferty oraz rejestracji akcji nowej emisji serii G przez sąd rejestrowy, akcje oferowane (tj. akcje nowej emisji
serii G oraz część akcji serii B będące przedmiotem sprzedaży w ramach oferty publicznej) stanowią 24,55% podwyższonego
kapitału zakładowego Spółki i uprawniają do 19,43% głosów na Walnym Zgromadzeniu (na zasadzie fully dilluted – biorąc pod
uwagę wyemitowanie wszystkich możliwych akcji w ramach obowiązującego w Spółce programu motywacyjnego dla
pracowników, które będą dokonywane na podstawie kapitału docelowego przyjętego w Spółce).
W wyniku przeprowadzonej oferty akcji serii G kapitał własny Jednostki zwiększył się w pierwszym półroczu 2021 roku o ok. 149,9
mln PLN.
Pozyskanie środków pieniężnych od inwestorów zmieniło w sposób diametralny sytuację finansową Spółki. Po pierwsze Spółka
stała się wiarygodnym partnerem dla swoich dostawców usług oraz dla instytucji finansowych tj., banków, firm ubezpieczeniowych
i leasingowych, dzięki czemu Spółka będzie miała silniejszą pozycję w negocjacjach biznesowych w przyszłości.
Po drugie środki te zmieniły główne pozycje sprawozdania finansowego Spółki, przede wszystkim w aktywach w środkach
pieniężnych pojawiła się na 31 grudnia 2021 roku kwota 117 622 tys. PLN i jest to istotna zmiana w stosunku do stanu środków
pieniężnych na 31 grudnia 2020 roku, gdzie stan ten wynosił 10 650 tys. PLN. Zmiana najistotniejsza dotyczy również pozycji w
pasywach, gdzie kapitał własny Spółki w jednostkowym sprawozdaniu na 31 grudnia 2021 roku wynosi 124 063 tys. PLN w stosunku
do ujemnego kapitału w wysokości -959 tys. PLN na dzień 31 grudnia 2020 roku.
Po trzecie, dzięki pozyskanym środkom pozyskanym z IPO oraz środkom z NCBiR, Spółka ma zapewnione finansowanie na dalszy
rozwój i prowadzenie w niezakłócony sposób badań nad swoimi projektami w ciągu najbliższego horyzontu czasowego.
W związku z obowiązującym w Polsce stanem zagrożenia epidemicznego oraz ogłoszoną przez WHO (Światową Organizację
Zdrowia) pandemią koronawirusa SARS-CoV-2 na świecie, Zarząd Jednostki podejmuje działania służące minimalizowaniu ryzyka
opóźnienia prac badawczo-rozwojowych. Na moment sporządzenia niniejszego jednostkowego sprawozdania finansowego prace
te przebiegają bez większych zakłóceń, zgodnie z zaplanowanymi harmonogramami. Nie odnotowano znacznych opóźnień w
dostawach komponentów, materiałów, maszyn i urządzeń. Nie można jednak wykluczyć, że takie opóźnienia mogą wystąpić w
przyszłości. Nie mniej w okresie sprawozdawczym nie zaistniały zdarzenia mające wpływ na ramowe harmonogramy prac w Spółce.
W związku z wybuchem konfliktu zbrojnego pomiędzy Ukrainą, a Rosją, Zarząd Jednostki dominującej dokonał analizy wpływu
bieżącej sytuacji na działalność Spółki. W ocenie Zarządu nie występują istotne ryzyka, które mogą wpłynąć znacząco na
prowadzoną działalność. Spółka nie posiada zarówno aktywów na terenie Ukrainy, jak również nie prowadzi działalności na
terenach objętych konfliktem.
W związku z powyższym, mając na względzie pozyskane finansowanie, dokonane podwyższenie kapitału oraz realizowanie
założonej strategii poprzez osiągnięcie postępów w badaniach naukowych w szczególności w projekcie CT-01 oraz CT-03, w ocenie
Zarządu Jednostki dominującej na dzień 31 grudnia 2021 roku nie istnieje ryzyko zagrożenia kontynuacji działalności przez Spółkę.
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2021 roku do 31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach PLN)
14
ZASADY (POLITYKA) RACHUNKOWOŚCI ORAZ DODATKOWE INFORMACJE
14. ISTOTNE WARTOŚCI OPARTE NA PROFESJONALNYM OSĄDZIE I SZACUNKACH
14.1 PROFESJONALNY OSĄD
W procesie stosowania zasad (polityki) rachunkowości Jednostki wobec zagadnień podanych poniżej, największe znaczenie, oprócz
szacunków księgowych, miał profesjonalny osąd kierownictwa.
Ujmowanie przychodów
Spółka ujmuje przychody w momencie spełnienia (lub w trakcie spełniania) zobowiązania do wykonania świadczenia poprzez
przekazanie przyrzeczonego dobra lub usługi (tj. składnika aktywów) klientowi (klient uzyskuje kontrolę nad tym składnikiem
aktywów). Przychody ujmowane są jako kwoty równe cenie transakcyjnej, która została przypisana do danego zobowiązania do
wykonania świadczenia.
Spółka przenosi kontrolę nad dobrem lub usługą w miarę upływu czasu i tym samym spełnia zobowiązanie do wykonania
świadczenia oraz ujmuje przychody w miarę upływu czasu, jeśli spełniony jest jeden z następujących warunków:
− klient jednocześnie otrzymuje i czerpie korzyści płynące ze świadczenia w miarę jego wykonywania,
− w wyniku wykonania świadczenia powstaje lub zostaje ulepszony składnik aktywów, a kontrolę nad tym składnikiem
aktywów – w miarę jego powstawania lub ulepszania – sprawuje klient,
− w wyniku wykonania świadczenia nie powstaje składnik o alternatywnym zastosowaniu dla Spółki, a Jednostce
przysługuje egzekwowalne prawo do zapłaty za dotychczas wykonane świadczenie.
Stosując zasady rachunkowości kierownictwo dokonuje oszacowań, osądów i przyjmuje założenia dotyczące ujmowania
przychodów ze sprzedaży. Oszacowania te opierają się na doświadczeniu z przeszłości, oczekiwaniach kierownictwa lub na innych
czynnikach uznanych za istotne.
Prace badawcze i rozwojowe
Nakłady na prace badawcze są nowatorskim i zaplanowanym poszukiwaniem rozwiązań pojętych z zamiarem zdobycia i
przyswojenia nowej wiedzy naukowej i technicznej. Są to:
− działania zmierzające do zdobycia nowej wiedzy;
− poszukiwanie, ocena i końcowa selekcja sposobu wykorzystania rezultatów prac badawczych lub wiedzy innego
rodzaju;
− poszukiwanie alternatywnych materiałów, urządzeń produktów, procesów, systemów lub usług;
− formułowanie, projektowanie, ocena i końcowa selekcja nowych lub udoskonalonych materiałów, urządzeń,
produktów, procesów, systemów lub usług.
Spółka ujmuje nakłady na prace badawcze w ciężar kosztów w momencie ich poniesienia. Stanowią więc one element wyniku.
Spółka ujmuje nakłady poniesione na prace rozwojowe, gdy spełniają między innymi następujące warunki (MSR 38, pkt 57):
− występuje możliwość z technicznego punktu widzenia, ukończenia składnika wartości niematerialnych tak, aby
nadawał się do użytkowania lub sprzedaży;
− jednostka jest w stanie udowodnić, że ma zamiar ukończenia składnika oraz jego użytkowanie lub sprzedaż;
− składnik wartości niematerialnych odznacza się zdolnością do użytkowania lub sprzedaży;
− jednostka jest w stanie określić, w jaki sposób składnik wartości niematerialnych będzie przynosił korzyści
ekonomiczne;
− występuje dostępność stosowanych środków technicznych, finansowych i innych, które mają służyć ukończeniu prac
rozwojowych oraz użytkowaniu lub sprzedaży składnika wartości niematerialnych;
− nakłady związane z tym składnikiem są wiarygodnie ustalone.
Nakłady te ujmowane są w jednostkowym sprawozdaniu z sytuacji finansowej w odrębnej pozycji „Nakłady na prace rozwojowe
(w toku)”.
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2021 roku do 31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach PLN)
15
Kryteria Oceny Prawdopodobieństwa Komercjalizacji Projektów
Spółka w momencie rozpoczęcia prac nad danym projektem ocenia czy wydatki poniesione należy kwalifikować w ramach prac
badawczych czy prac rozwojowych. W pierwszej kolejności ocenie podlega zakres danych prac, jakiego produktu dotyczy, jakie są
wymagania regulacyjne względem tego produktu, jaki jest potencjał rynku, na którym ma zostać skomercjalizowany, a także
kierownictwo Spółki ocenia prawdopodobieństwo otrzymania rejestracji i możliwości komercjalizacji według poniższych kryteriów
decyzyjności.
Spółka dokonuje wyraźnego rozróżnienia projektów pod kątem prawdopodobieństwa ich komercjalizacji. W konsekwencji jest
możliwe określenie jak zostaną rozliczone koszty wynikające z ich realizacji. Koszty projektów, których komercjalizacja nie jest
pewna zostaną zaliczone w koszty bieżącego okresu natomiast kapitalizowane są te, co do których komercjalizacja jest pewna
zgodnie z warunkami MSR 38. Spółka wyznaczyła wewnętrzny poziom prawdopodobieństwa, którego osiągnięcie wskazywać
będzie na to, iż dany projekt i jego nakłady będą mogły podlegać kapitalizacji – poziom ten został ustalony w wysokości nie niższej
niż 70% prawdopodobieństwa.
Kryteria decyzyjne do oceny prawdopodobieństwa odnoszą się do następujących elementów:
− wielkość i trend rynku, którego dany projekt dotyczy,
− zgodność nowego projektu z obecnym portfelem Spółki,
− zgodność nowego projektu z modelem komercyjnym Spółki,
− spełnienia wymagań rejestracyjnych w możliwie najkrótszym czasie,
− posiadanego zaplecza produkcyjnego i laboratoryjnego,
− wystarczalności środków finansowych lub potencjalnych źródeł finansowania poprzez już istniejące lub przyszłe
umowy,
− uzyskanie niezależnej lub wewnętrznej opinii dotyczącej wdrożenia projektu.
Projekty podlegają corocznej ocenie według tych samych kryteriów biznesowych jak i wymogów zgodnych z par 57 MSR 38.
Utrata wartości aktywów niefinansowych
Utrata wartości aktywów ma miejsce wówczas, gdy wartość bilansowa składnika aktywów lub ośrodka wypracowującego środki
pieniężne przekracza jego wartość możliwą do odzyskania, rozumianą jako wartość godziwa pomniejszona o koszt sprzedaży lub
wartość użytkowa, zależnie od tego, która z nich jest wyższa. Kalkulacja wartości godziwej opiera się na modelu zdyskontowanych
przepływów pieniężnych przez co jest ona wrażliwa przede wszystkim na przyszłe wpływy i wypływy pieniężne.
Dotacje
Spółka dokonuje oszacowania prawdopodobieństwa konieczności zwrotu otrzymanych dotacji. W zależności od przyjętego
szacunku otrzymane dotacje mogą być zaliczone do wyniku w roku poniesienia kosztów finansowanych dotacjami lub zawieszone
na przychodach przyszłych okresów do czasu uzyskania racjonalnej pewności dotyczącej bezzwrotności otrzymanych kwot.
Spółka wyróżnia trzy rodzaje ryzyka związane ze zwrotem otrzymanych dotacji:
Ryzyka dotyczące realizacji projektów (ryzyko numer 1), w ocenie kierownictwa Jednostki dominującej są następujące:
− Spółka odmawia poddania się kontroli lub utrudnia jej przeprowadzanie lub nie wykonuje zaleceń pokontrolnych we
wskazanym terminie;
− W trakcie postępowania kontrolnego przez uprawnione instytucje stwierdzono błędy lub braki w przedłożonej
dokumentacji oddziaływania Projektu na środowisko i nie zostały one w wyznaczonym terminie skorygowane lub
uzupełnione;
− Spółka nie przedłoży wniosku o płatność lub raportu okresowego w terminie;
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2021 roku do 31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach PLN)
16
− Spółka nie poprawi w wyznaczonym terminie wniosku o płatność lub raportu okresowego, zawierającego braki
lub błędy;
− Spółka nie złoży informacji i wyjaśnień na temat realizacji Projektu;
− Spółka wykorzysta dofinansowanie niezgodnie z przeznaczeniem, pobierze dofinansowanie nienależnie lub w
nadmiernej wysokości;
− Spółka wykorzysta dofinansowanie z naruszeniem procedur, o których mowa w art. 184 ustawy o finansach
publicznych;
− raport okresowy został negatywnie oceniony przez uprawnione instytucje, o którym mowa w umowie
dofinansowania;
− dalsza realizacja Projektu przez Spółkę jest niemożliwa lub niecelowa;
− Spółka zaprzestanie realizacji Projektu lub realizuje go w sposób sprzeczny z Umową lub z naruszeniem prawa;
− brak jest postępów w realizacji Projektu w stosunku do terminów określonych we wniosku o dofinansowanie, co
sprawia, że można mieć uzasadnione przypuszczenia, że Projekt nie zostanie zrealizowany w całości lub jego cel nie
zostanie osiągnięty.
Powyższe ryzyka znajdują się pod kontrolą Spółki. Spółka zapewnia realizację projektów z zachowaniem wytycznych oraz
postanowieniami umów o dofinansowanie. Wydatki projektowe ponoszone są z zachowaniem zasady konkurencyjności, co
weryfikowane jest na trzech poziomach audytu projektów tj. audyt wewnętrzny, weryfikację wydatków projektowych przy
składaniu wniosku o płatność w Systemie SL przez Narodowe Centrum Badań i Rozwoju oraz weryfikację wydatków projektowych
prowadzoną przez firmę zewnętrzną wskazaną przez Narodowe Centrum Badań i Rozwoju.
Ryzyka dotyczące działalności Spółki (ryzyko numer 2), w ocenie kierownictwa Jednostki dominującej, są następujące:
− Spółka dokona zmian prawno-organizacyjnych zagrażających realizacji Umowy lub nie poinformuje Instytucji
Pośredniczącej o zamiarze dokonania zmian prawno-organizacyjnych, które mogą mieć negatywny wpływ na
realizację Projektu lub osiągnięcie celów Projektu. Ryzyko to jest kontrolowane przez Spółkę. O wszystkich zmianach
prawno-organizacyjnych Zarząd Jednostki dominującej informuje Instytucję Pośredniczącą.
− Spółka nie dokonuje promocji Projektu w sposób określony w Umowie. Ryzyko to jest kontrolowane przez Spółkę.
Spółka promuje Projekty na tematycznych konferencjach naukowych, a realizacja działań promocyjnych jest zgodna
z umowami o dofinansowanie.
− Zaplecze laboratoryjne - Spółka posiada istniejące zaplecze laboratoryjne
− Niewystarczające zasoby wyspecjalizowanych pracowników oraz laboratoriów mogących opracować i wdrożyć
badania mające na celu wykorzystanie nowej technologii rozwoju leku
− Niewystarczające środki finansowe lub potencjalne źródła finansowania poprzez już istniejące lub przyszłe umowy
licencyjne lub o współpracy.
Ryzyka trwałości projektu (ryzyko numer 3) w ocenie kierownictwa Jednostki dominującej przedstawiono poniżej.
Zarząd Jednostki dominującej zapewnia spełnienie wymogu trwałości projektu. Zgodnie z Rozporządzeniem Parlamentu
Europejskiego I Rady (UE) NR 1303/2013 z dnia 17 grudnia 2013 roku ustanawiającym wspólne przepisy dotyczące Europejskiego
Funduszu Rozwoju Regionalnego, Europejskiego Funduszu Społecznego, Funduszu Spójności, Europejskiego Funduszu Rolnego na
rzecz Rozwoju Obszarów Wiejskich oraz Europejskiego Funduszu Morskiego i Rybackiego oraz ustanawiające przepisy ogólne
dotyczące Europejskiego Funduszu Rozwoju Regionalnego, Europejskiego Funduszu Spójności i Europejskiego Funduszu Morskiego
i Rybackiego oraz uchylające rozporządzenie Rady (WE) nr 1083/2006 oraz umowami o dofinansowanie Spółka ma obowiązek
zapewnienia trwałości projektu przez okres trzech lat od ich zakończenia.
Naruszenie zasady trwałości następuje w sytuacji, gdy w okresie jej trwania wystąpi co najmniej jedna z przesłanek:
− Spółka zaprzestanie działalności lub przeniesie ją poza obszar wsparcia programu,
− nastąpi zmiana własności elementu współfinansowanej infrastruktury, która daje przedsiębiorstwu nienależne
korzyści,
− nastąpi istotna zmiana wpływająca na charakter projektu, jego cele lub warunki realizacji, która mogłaby
doprowadzić do naruszenia jego pierwotnych założeń.
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2021 roku do 31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach PLN)
17
Niezależnie od powyższego należy zauważyć, że, umowy dofinansowania z NCBiR dotyczą realizacji oraz finansowania projektów
Spółki do końca 2023 r. Spółka szacuje, że niektóre jej projekty znajdą się w fazie I badań klinicznych w 2023 r., a niektóre między
2023 r. a 2025 r. Nawet jeżeli szacowany przez Spółką harmonogram niektórych projektów przewiduje obecnie wejście do fazy I
badań klinicznych w 2023 r., to nie można wykluczyć, że taki harmonogram ulegnie zmianie i projekty znajdą się w fazie I badań
klinicznych po 2023 r. W konsekwencji, Spółka może nie zdążyć wykorzystać całego dofinansowania otrzymanego na dany projekt
z NCBiR i będzie musiała sfinansować dalsze prace ze środków własnych. Spółka jest również narażona na ryzyko wstrzymania
dofinansowania, jego znacznego zmniejszenia lub konieczności zwrotu części lub całości środków otrzymanych z dofinansowania.
Ponadto, część dofinansowania z NCBiR Spółka otrzymywała jako członek konsorcjum. Sytuacja ta wystąpiła w przypadku realizacji
dwóch projektów: (i) projektu „Opracowanie zestawów laboratoryjnych do przesiewowego testowania związków chemicznych w
rozwoju nowej klasy leków”, w ramach którego Spółka współpracowała z Instytutem Immunologii i Terapii Doświadczanej Polskiej
Akademii Nauk z siedzibą we Wrocławiu, (ii) projektu „Opracowanie i wdrożenie innowacyjnej platformy do przesiewowej analizy
związków terapeutycznych typu degron” w ramach którego Spółka współpracowała z PORT Polskim Ośrodkiem Rozwoju
Technologii sp. z o.o. z siedzibą we Wrocławiu (dawniej Wrocławskie Centrum Badań EIT+ spółka z o.o.). W obu przypadkach
Spółka oraz drugi członek konsorcjum współdzielą prawa do wyników prac i badań w ramach projektu. W rezultacie, wdrożenie
gospodarcze wyników badań, np. ich sprzedaż lub licencjonowanie, wymaga współdziałania członków danego konsorcjum i nie
może być dokonane samodzielnie przez Spółkę. Ze względu na konieczność współdziałania konsorcjantów Spółka nie może
wykluczyć ryzyka braku współpracy ze strony drugiego konsorcjanta lub niemożliwości osiągnięcia porozumienia w zakresie
warunków sprzedaży lub wdrożenia wyników projektu, co w konsekwencji może mieć negatywny wpływ na działalność, sytuację
finansową, perspektywy rozwoju oraz wyniki Spółki.
Dodatkowo należy zauważyć, że umowy przewidujące sprzedaż lub udzielenie licencji na wyniki projektu, muszą spełniać szereg
wymogów szerzej opisanych w umowie o dofinansowanie. Nie można wykluczyć, iż spełnienie części lub wszystkich z wyżej
wymienionych wymogów nie będzie możliwe lub, że Spółce nie uda się wdrożyć wyników prac badawczo-rozwojowych w terminie
wskazanym w umowach, co może skutkować wstrzymaniem dofinansowania lub rozwiązaniem umowy o dofinansowanie i
obowiązkiem zwrotu całości lub części dofinansowania wraz z odsetkami.
Podatki
Interpretacja przepisów podatkowych, zmian w prawie podatkowym oraz moment powstania przychodu podlegającego
opodatkowaniu są obarczone niepewnością. Biorąc pod uwagę charakter i złożoność istniejących umów, mogą doprowadzić
w przyszłości do korekt ujętych zobowiązań i aktywów oraz rezerw z tytułu podatku dochodowego.
14.2 NIEPEWNOŚĆ SZACUNKÓW
Poniżej omówiono podstawowe założenia dotyczące przyszłości i inne kluczowe źródła niepewności występujące na dzień
bilansowy, z którymi związane jest istotne ryzyko znaczącej korekty wartości bilansowych aktywów i zobowiązań w następnym
roku finansowym.
Utrata wartości aktywów niefinansowych
Spółka ocenia na każdy dzień bilansowy, czy istnieją przesłanki utraty wartości aktywów niefinansowych. W razie stwierdzenia
istnienia przesłanek, że wartość bilansowa tych aktywów może nie być możliwa do odzyskania, Spółka przeprowadza test z tytułu
utraty wartości aktywów niefinansowych. Na dzień bilansowy w ocenie Zarządu Spółki nie istnieją przesłanki utraty wartości
bilansowej posiadanych aktywów niefinansowych.
Wycena rezerw
Rezerwy z tytułu świadczeń pracowniczych (odprawy emerytalne i rentowe) ustalane są na podstawie szacunków (wewnętrznych
i zewnętrznych) i są one aktualizowane na koniec każdego roku obrotowego. Szacunków dokonuje się na podstawie wzorów
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2021 roku do 31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach PLN)
18
wyprowadzonych na podstawie dotychczasowego doświadczenia. Z racji tego, że mają one charakter szacunków, choć najlepszych
w ocenie kierownictwa, może być z nimi związana niepewność.
Wycena rezerw na świadczenie pracownicze odbywa się na podstawie wycen sporządzonych przez niezależnych, zewnętrznych
aktuariuszy i jest akceptowana przez Zarząd Jednostki.
Rezerwy tworzone są wówczas, gdy na Spółce ciąży istniejący obowiązek (prawny lub zwyczajowy) wynikający ze zdarzeń
przeszłych i gdy prawdopodobne jest, że wypełnienie tego obowiązku spowoduje konieczność wypływu środków oraz gdy można
dokonać wiarygodnego szacunku kwoty tego zobowiązania.
Składnik aktywów z tytułu podatku odroczonego
Spółka rozpoznaje składnik aktywów z tytułu podatku odroczonego bazując na założeniu, że w przyszłości zostanie osiągnięty zysk
podatkowy pozwalający na jego wykorzystanie. Pogorszenie uzyskiwanych wyników podatkowych w przyszłości mogłoby
spowodować, że założenie to stałoby się nieuzasadnione. Zarząd Jednostki szacuje prawdopodobieństwo realizacji zysków
podatkowych, co ma wpływ na rozpoznanie aktywów z tytułu odroczonego podatku dochodowego.
Stawki amortyzacyjne
Wysokość stawek amortyzacyjnych ustalana jest na podstawie przewidywanego okresu ekonomicznej użyteczności składników
rzeczowego majątku trwałego oraz wartości niematerialnych. Spółka corocznie dokonuje weryfikacji przyjętych okresów
ekonomicznej użyteczności na podstawie bieżących szacunków.
Spółka przeprowadziła inwentaryzację majątku trwałego w IV kwartale 2021 roku.
15. ISTOTNE ZASADY RACHUNKOWOŚCI
15.1 RZECZOWE AKTYWA TRWAŁE
Środki trwałe
Środki trwałe są wykazywane w cenie nabycia (powiększonej o wszystkie koszty bezpośrednio związane z zakupem i
przystosowaniem składnika majątku do stanu zdatnego do użytkowania) lub koszcie wytworzenia, pomniejszonym o skumulowane
odpisy amortyzacyjne oraz odpisy z tytułu utraty wartości. Środki trwałe są amortyzowane liniowo począwszy od miesiąca, w
którym jest on dostępny do użytkowania. Stawki amortyzacji wynikają z okresów ekonomicznej użyteczności aktywów. Środki
trwałe, z wyjątkiem gruntów są amortyzowane liniowo przez szacowany okres ich ekonomicznej użyteczności.
Inwestycje w obce obiekty wyceniane są według ceny nabycia lub kosztu wytworzenia, pomniejszone o odpisy amortyzacyjne.
Długość amortyzacji odpowiada okresowi najmu takiego obcego obiektu lub okresowi jego użyteczności, jeżeli ten jest krótszy.
Każdorazowo, po wykonaniu modernizacji, koszt ten ujmowany jest w wartości bilansowej rzeczowych aktywów trwałych, jeżeli
kryteria ujmowania są spełnione. Koszty poniesione po dacie oddania środka trwałego do używania, takie jak koszty konserwacji i
napraw, obciążają wynik w momencie ich poniesienia.
Dana pozycja rzeczowych aktywów trwałych może zostać usunięta ze sprawozdania z sytuacji finansowej po dokonaniu jej zbycia,
zakończenia umowy w przypadku aktywów w leasingu lub gdy nie są spodziewane żadne przyszłe korzyści ekonomiczne wynikające
z dalszego użytkowania lub sprzedaży. Wszelkie zyski lub straty wynikające z usunięcia danego składnika aktywów ze sprawozdania
z sytuacji finansowej, obliczone jako różnica między wpływami ze sprzedaży a wartością bilansową usuwanego składnika aktywu,
ujmowane są w wyniku okresu, w którym dokonywana jest operacja gospodarcza.
Okres amortyzacji w odniesieniu do własnych środków trwałych zgodny z okresem ekonomicznej użyteczności wynosi jak poniżej:
− Budynki i budowle – okres amortyzacji wynosi od 10 do 40 lat
− Urządzenia techniczne i maszyny (głównie zespoły komputerowe) – okres amortyzacji wynosi od 3 do 25 lat
− Środki transportu – okres amortyzacji wynosi od 2,5 do 5 lat
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2021 roku do 31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach PLN)
19
− Inne środki trwałe (w tym meble, instalacje, wyposażenie biurowe) – okres amortyzacji wynosi od 13 miesięcy do 4
lat.
Spółka wynajmuje również sprzęt laboratoryjny oraz powierzchnie biurowe i laboratoryjne na podstawie umów
długoterminowych, które zgodnie z MSSF16 są traktowane jako leasing finansowy i wykazywane w bilansie Spółki. Środki te
amortyzowane są według czasu trwania umów.
Spółka przeprowadziła inwentaryzację majątku trwałego w IV kwartale 2021 roku.
Inwestycje
Inwestycje rozpoczęte dotyczą środków trwałych będących w toku budowy lub montażu i są wykazywane według cen nabycia lub
kosztu wytworzenia, pomniejszonych o ewentualne odpisy z tytułu utraty wartości. Środki trwałe w budowie nie podlegają
amortyzacji do czasu zakończenia budowy i przekazania środka trwałego do dyspozycji.
Spółka klasyfikuje składnik aktywów trwałych (lub grupę) jako przeznaczony do sprzedaży, jeśli jego wartość bilansowa zostanie
odzyskana przede wszystkim w drodze transakcji sprzedaży, a nie poprzez jego dalsze wykorzystanie.
Spółka wycenia składnik aktywów trwałych (lub grupę) zaklasyfikowany jako przeznaczony do sprzedaży w kwocie niższej z jego
wartości bilansowej i wartości godziwej pomniejszonej o koszty zbycia.
Nakłady ponoszone w okresie późniejszym
Aktywowaniu podlegają poniesione w późniejszym okresie koszty wymienianych części składnika rzeczowych aktywów trwałych,
które można wiarygodnie oszacować i jest prawdopodobne, że Spółka osiągnie korzyści ekonomiczne związane z wymienianymi
składnikami rzeczowych aktywów trwałych. Pozostałe nakłady są ujmowane na bieżąco w wyniku jako koszt.
15.2 WARTOŚCI NIEMATERIALNE
Wartości niematerialne wycenia się według ceny nabycia lub kosztu wytworzenia (jeżeli spełniają kryteria rozpoznawania dla prac
badawczych), pomniejszonych o odpisy amortyzacyjne lub umorzeniowe oraz o odpisy z tytułu utraty wartości.
Cena nabycia wartości niematerialnych nabytych w transakcji połączenia jednostek gospodarczych jest równa ich wartości
godziwej na dzień połączenia.
Każdorazowo Spółka ocenia, czy dana wartość niematerialna ma ograniczony czy nieokreślony okres użytkowania.
Wartości niematerialne o ograniczonym okresie użytkowania są amortyzowane przez okres użytkowania oraz poddawane testom
na utratę wartości każdorazowo, gdy istnieją przesłanki wskazujące na utratę ich wartości. Okres i metoda amortyzacji wartości
niematerialnych o ograniczonym okresie użytkowania są weryfikowane przynajmniej na koniec każdego roku obrotowego. Zmiany
w oczekiwanym okresie użytkowania lub oczekiwanym sposobie konsumowania korzyści ekonomicznych pochodzących z danego
składnika aktywów są ujmowane poprzez zmianę odpowiednio okresu lub metody amortyzacji i traktowane jak zmiany wartości
szacunkowych. Odpis amortyzacyjny składników wartości niematerialnych o ograniczonym okresie użytkowania ujmuje się w
wyniku w ciężar tej kategorii, która odpowiada funkcji danego składnika wartości niematerialnych.
Wartości niematerialne o nieokreślonym okresie użytkowania oraz te, które nie są użytkowane, są corocznie poddawane
weryfikacji pod kątem ewentualnej utraty wartości, w odniesieniu do poszczególnych aktywów lub na poziomie ośrodka
wypracowującego środki pieniężne.
Okres amortyzacji w odniesieniu do wartości niematerialnych wynosi jak poniżej:
− nabyte prawa majątkowe, licencje i koncesje – 2 lata,
− pozostałe wartości niematerialne i prawne – 2 lata,
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2021 roku do 31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach PLN)
20
− koszty prac rozwojowych są amortyzowane metodą liniową przez przewidywany okres ich ekonomicznej
przydatności.
W przypadku, gdy niemożliwe jest wyodrębnienie wytworzonego we własnym zakresie składnika aktywów, koszty prac
rozwojowych są ujmowane w wyniku w okresie, w którym zostały poniesione.
Koszty prac badawczych nie podlegają aktywowaniu i są prezentowane w wyniku jako koszty w okresie, w którym zostały
poniesione.
Wynik wynikający z usunięcia wartości niematerialnych ze sprawozdania z sytuacji finansowej są wyceniane według różnicy
pomiędzy wpływami ze sprzedaży netto a wartością bilansową danego składnika aktywów i są ujmowane w wyniku w momencie
ich usunięcia ze sprawozdania z sytuacji finansowej.
Koszty prac badawczych i rozwojowych
Koszty prac badawczych są odpisywane do wyniku w momencie poniesienia. Nakłady poniesione na prace rozwojowe wykonane
w ramach danego przedsięwzięcia są przenoszone na kolejny okres, jeżeli można uznać, że zostaną one w przyszłości odzyskane.
Po początkowym ujęciu nakładów na prace rozwojowe, stosuje się model kosztu historycznego wymagający, aby składniki
aktywów były ujmowane według cen nabycia/kosztów wytworzenia pomniejszonych o skumulowaną amortyzację i skumulowane
odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości. Wszelkie nakłady przeniesione na kolejny okres są amortyzowane przez
przewidywany okres uzyskiwania korzyści z danego przedsięwzięcia.
Koszty prac rozwojowych są poddawane ocenie pod kątem ewentualnej utraty wartości corocznie – jeśli składnik aktywów nie
został jeszcze oddany do użytkowania, lub częściej – gdy w ciągu okresu sprawozdawczego pojawi się przesłanka utraty wartości
wskazująca na to, że ich wartość bilansowa może nie być możliwa do odzyskania.
W celu poprawnej identyfikacji prac rozwojowych Spółka odróżnia je od prac badawczych. Według MSR 38 prace badawcze są
nowatorskim i zaplanowanym poszukiwaniem rozwiązań podjętym z zamiarem zdobycia i przyswojenia nowej wiedzy naukowej i
technicznej. Do przykładowych prac badawczych zgodnie z MSR 38 kwalifikuje się:
− działania zmierzające do zdobycia nowej wiedzy;
− poszukiwanie, ocenę końcową i selekcję sposobu wykorzystania rezultatów prac badawczych lub wiedzy innego
rodzaju;
− poszukiwanie alternatywnych materiałów, urządzeń, produktów, procesów systemów lub usług
− formułowanie, projektowanie, ocenę i końcową selekcję nowych lub udoskonalonych materiałów, urządzeń,
produktów, procesów, systemów lub usług.
Spółka wytwarzając we własnym zakresie składniki aktywów niematerialnych przyporządkowuje nakłady odpowiednio do prac
badawczych bądź rozwojowych. Jeżeli Spółka nie jest w stanie wyodrębnić etapu prac badawczych od etapu prac rozwojowych, to
całość poniesionych kosztów traktuje jako koszty etapu prac badawczych. Skutkuje to obciążeniem wyniku okresu, w którym koszty
te zostały poniesione. Nakłady poniesione w trakcie prac rozwojowych ujmuje się w koszty w momencie ich poniesienia bądź
odnosi się na wartości niematerialne, w zależności od spełnienia kryteriów ich aktywowania.
Możliwość ujęcia nakładów i klasyfikacja ich do prac rozwojowych jest możliwa pod warunkiem, że:
− istnieje możliwość technicznego ukończenia danego składnika wartości niematerialnych i prawnych tak by nadawał
się do użytkowania bądź można by go przeznaczyć do sprzedaży,
− istnieje realna możliwość wytwarzania przez dany składnik wartości niematerialnych prawdopodobnych przyszłych
korzyści ekonomicznych,
− istnieje zdolność do użytkowania lub sprzedaży składnika wartości niematerialnych,
− istnieje dostępność stosowanych środków technicznych, finansowych i innych oraz możliwość wiarygodnego
określenia nakładów,
− istnieje sposób wdrożenia i możliwości zastosowania z uwzględnieniem istnienia rynku na dany produkt.
Gdy nakłady na prace rozwojowe spełnią powyższe warunki, ponoszone nakłady są aktywowane i wykazywane w jednostkowym
sprawozdaniu z sytuacji finansowej jako „Nakłady na prace rozwojowe (w toku)”.
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2021 roku do 31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach PLN)
21
Zgodnie z MSR 38 koszt wytworzenia obejmuje wszystkie nakłady, które można bezpośrednio przyporządkować czynnościom
tworzenia, produkcji i przystosowania składnika aktywów do użytkowania w sposób zamierzony przez kierownictwo. Nakłady te
obejmują:
− nakłady na materiały i usługi wykorzystane lub zużyte przy wytwarzaniu składnika wartości niematerialnych,
− koszty z tytułu świadczeń pracowniczych wynikające bezpośrednio z wytworzenia składnika wartości
niematerialnych,
− opłaty za rejestrację tytułu prawnego,
− amortyzację patentów i licencji, które są wykorzystywane przy wytwarzaniu składnika wartości niematerialnych.
Prace rozwojowe w toku (w realizacji)
Rozpoczęcie pracy rozwojowej dokumentowane jest otwarciem karty projektu. Na podstawie tej dokumentacji wyznaczony
zostaje moment, od którego wydatki w danym projekcie traktowane są jako prace rozwojowe w realizacji i podlegają kapitalizacji
w aktywach sprawozdania z sytuacji finansowej, w pozycji wartości niematerialne, analitycznie w pozycji „prace rozwojowe w
toku”. Pozycja ta nie podlega amortyzacji, ale podlega testom na utratę wartości
Prace rozwojowe zakończone
Projekt prac rozwojowych podlega zamknięciu, jeżeli spełnione zostały poniższe kryteria:
− zrealizowano zakres prac wynikających z karty projektu oraz umowy o dotację,
− zrezygnowano z kontynuowania pracy, nakłady spisywane są wtedy w ciężar pozostałych kosztów operacyjnych.
Na koniec każdego okresu sprawozdawczego Zarząd Jednostki ocenia, czy istnieją jakiekolwiek przesłanki wskazujące na to, że
mogła nastąpić utrata wartości aktywów z tytułu prac rozwojowych w realizacji. W razie stwierdzenia, że przesłanki takie występują
przeprowadzany jest odpowiedni test. Jeśli wartość bilansowa testowanych aktywów przekracza ich wartość odzyskiwalną
wówczas tworzony jest odpowiedni odpis aktualizujący.
Oceniając istnienie przesłanek świadczących o możliwości utraty wartości aktywów niematerialnych Spółka analizuje przesłanki
pochodzące z zewnętrznych oraz wewnętrznych źródeł informacji wymagane przez MSR 36 „Utrata wartości aktywów”.
W ocenie Zarządu Jednostki prace rozwojowe podlegają kapitalizacji po spełnieniu kryteriów kapitalizacji określonych w § 57 MSR
38 „Wartości niematerialne”.
15.3 LEASING
Zgodnie z MSSF 16, Spółka klasyfikuje umowy jako leasing, jeśli na mocy umowy Spółka uzyskuje prawo do kontroli użytkowania
zidentyfikowanego składnika aktywów na dany okres w zamian za wynagrodzenie. Jednostka ocenia ponownie czy umowa jest
leasingiem lub czy zawiera leasing tylko wtedy, gdy warunki umowy ulegną zmianie.
W przypadku umowy, która jest leasingiem Spółka stosuje praktyczne rozwiązanie i nie wyodrębnia elementów nieleasingowych
od elementów leasingowych i zamiast tego ujmuje każdy element leasingowy oraz jakiekolwiek towarzyszące elementy
nieleasingowe jako pojedynczy element leasingowy.
Spółka stosuje jedno podejście do ujmowania i wyceny dla wszystkich umów leasingu, których jest leasingobiorcą, z wyjątkiem
leasingu krótkoterminowego i leasingu aktywów o niskiej wartości, które ujmowane są jako koszty w wyniku metodą liniową przez
okres trwania leasingu.
Ustalając okres leasingu dla umów na czas nieokreślony Spółka dokonuje profesjonalnego osądu uwzględniając:
− poniesione nakłady w związku z daną umową lub
− potencjalne koszty związane z wypowiedzeniem umowy leasingu, w tym koszty pozyskania nowej umowy leasingu
takie jak koszty negocjacji, koszty relokacji, koszty zidentyfikowania innego bazowego składnika aktywów
odpowiadającego potrzebom leasingobiorcy, koszty zintegrowania nowego składnika aktywów z działalnością
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2021 roku do 31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach PLN)
22
leasingobiorcy lub kary za wypowiedzenie i podobne koszty, w tym koszty związane ze zwrotem bazowego składnika
aktywów w stanie określonym w umowie lub na miejsce wskazane w umowie.
W przypadku gdy koszty związane z wypowiedzeniem umowy leasingu są istotne, przyjmuje się okres leasingu równy przyjętemu
okresowi amortyzacji podobnego środka trwałego o parametrach zbliżonych do przedmiotu leasingu. O ile koszty związane z
wypowiedzeniem umowy leasingu mogą być wiarygodnie określone, ustala się okres leasingu, w którym wypowiedzenie umowy
nie będzie uzasadnione. W przypadku gdy poniesione nakłady w związku z daną umową są istotne, przyjmuje się okres leasingu
równy oczekiwanemu okresowi czerpania korzyści ekonomicznych z tytułu wykorzystywania poniesionych nakładów. Wartość
poniesionych nakładów stanowi odrębny składnik aktywów od aktywa z tytułu praw do użytkowania. W przypadku braku
poniesionych nakładów związanych z daną umową lub braku kosztów związanych z wypowiedzeniem umowy, bądź w przypadku
gdy są one o nieistotnej wartości, przyjmuje się za okres leasingu okres wypowiedzenia umowy.
Spółka rozpoznaje aktywa z tytułu prawa do użytkowania w dacie rozpoczęcia leasingu (tj. w dniu, kiedy bazowy składnik aktywów
jest dostępny do użytkowania). Aktywa z tytułu prawa do użytkowania wyceniane są według kosztu, pomniejszone o łączne odpisy
amortyzacyjne i odpisy z tytułu utraty wartości, skorygowanego z tytułu jakiejkolwiek aktualizacji wyceny zobowiązań z tytułu
leasingu. Koszt aktywów z tytułu prawa do użytkowania obejmuje kwotę ujętych zobowiązań z tytułu leasingu, poniesionych
początkowych kosztów bezpośrednich oraz wszelkich opłat leasingowych zapłaconych w dacie rozpoczęcia lub przed tą datą,
pomniejszone o wszelkie otrzymane zachęty leasingowe. O ile Spółka nie ma wystarczającej pewności, że na koniec okresu leasingu
uzyska tytuł własności przedmiotu leasingu, ujęte aktywa z tytułu prawa do użytkowania są amortyzowane metodą liniową przez
krótszy z dwóch okresów: szacowany okres użytkowania lub okres leasingu.
W dacie rozpoczęcia leasingu Spółka wycenia zobowiązania z tytułu leasingu w wysokości wartości bieżącej opłat leasingowych
pozostających do zapłaty w tej dacie. Opłaty leasingowe obejmują opłaty stałe (w tym zasadniczo stałe opłaty leasingowe)
pomniejszone o wszelkie należne zachęty leasingowe, zmienne opłaty, które zależą od indeksu lub stawki oraz kwoty, których
zapłaty oczekuje się w ramach gwarantowanej wartości końcowej. Opłaty leasingowe obejmują również cenę wykonania opcji
kupna, jeżeli można z wystarczającą pewnością założyć jej wykonanie przez Spółkę oraz płatności kar pieniężnych za
wypowiedzenie leasingu, jeżeli w warunkach leasingu przewidziano możliwość wypowiedzenia leasingu przez Spółkę. Zmienne
opłaty leasingowe, które nie zależą od indeksu lub stopy, są ujmowane jako koszty w okresie, w którym następuje zdarzenie lub
warunek powodujący płatność.
Przy obliczaniu wartości bieżącej opłat leasingowych Spółka stosuje krańcową stopę procentową leasingobiorcy w dniu
rozpoczęcia leasingu, jeżeli stopy procentowej leasingu nie można z łatwością ustalić. Po dacie rozpoczęcia kwota zobowiązań z
tytułu leasingu zostaje zwiększona w celu odzwierciedlenia odsetek i zmniejszona o dokonane płatności leasingowe. Ponadto
wartość bilansowa zobowiązań z tytułu leasingu podlega ponownej wycenie w przypadku zmiany okresu leasingu, zmiany
zasadniczo stałych opłat leasingowych lub zmiany osądu odnośnie do zakupu aktywów bazowych.
Leasing, przy którym nie przechodzi prawo kontroli nad aktywami stanowi leasing operacyjny. Opłaty leasingowe uiszczane w
ramach leasingu operacyjnego (korygowane o ewentualne specjalne oferty promocyjne uzyskane od leasingodawcy
(finansującego) rozliczane są w koszty metodą liniową przez okres leasingu.
15.4 UTRATA WARTOŚCI NIEFINANSOWYCH AKTYWÓW TRWAŁYCH
Na każdy dzień bilansowy Spółka ocenia, czy istnieją jakiekolwiek przesłanki wskazujące na to, że mogła nastąpić utrata wartości
któregoś ze składników niefinansowych aktywów trwałych. W razie stwierdzenia, że przesłanki takie zachodzą, lub w razie
konieczności przeprowadzenia corocznego testu sprawdzającego, czy nastąpiła utrata wartości, Spółka dokonuje oszacowania
wartości odzyskiwalnej danego składnika aktywów lub ośrodka wypracowującego środki pieniężne, do którego dany składnik
aktywów należy.
Wartość odzyskiwalna składnika aktywów lub ośrodka wypracowującego środki pieniężne odpowiada wartości godziwej
pomniejszonej o koszty sprzedaży tego składnika aktywów lub odpowiednio ośrodka wypracowującego środki pieniężne, lub jego
wartości użytkowej, zależnie od tego, która z nich jest wyższa. Wartość odzyskiwalną ustala się dla poszczególnych aktywów, chyba
że dany składnik aktywów nie generuje samodzielnie wpływów pieniężnych, które w większości są niezależne od tych, które są
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2021 roku do 31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach PLN)
23
generowane przez inne aktywa lub grupy aktywów. Jeśli wartość bilansowa składnika aktywów jest wyższa niż jego wartość
odzyskiwalna, ma miejsce utrata wartości i dokonuje się wówczas odpisu do ustalonej wartości odzyskiwalnej. Przy szacowaniu
wartości użytkowej prognozowane przepływy pieniężne są dyskontowane do ich wartości bieżącej przy zastosowaniu stopy
dyskontowej przed uwzględnieniem skutków opodatkowania, która odzwierciedla bieżące rynkowe oszacowanie wartości
pieniądza w czasie oraz ryzyko typowe dla danego składnika aktywów. Odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości składników
majątkowych używanych w działalności kontynuowanej ujmuje się w tych kategoriach kosztów, które odpowiadają funkcji
składnika aktywów, w przypadku którego stwierdzono utratę wartości.
Na każdy dzień bilansowy Spółka ocenia czy występują przesłanki wskazujące na to, że odpis aktualizujący z tytułu utraty wartości,
który był ujęty w okresach poprzednich w odniesieniu do danego składnika aktywów jest zbędny, lub czy powinien zostać
zmniejszony. Jeżeli takie przesłanki występują, Spółka szacuje wartość odzyskiwalną tego składnika aktywów. Poprzednio ujęty
odpis aktualizujący z tytułu utraty wartości ulega odwróceniu wtedy i tylko wtedy, gdy od czasu ujęcia ostatniego odpisu
aktualizującego nastąpiła zmiana wartości szacunkowych stosowanych do ustalenia wartości odzyskiwalnej danego składnika
aktywów. W takim przypadku, podwyższa się wartość bilansową składnika aktywów do wysokości jego wartości odzyskiwalnej.
Podwyższona kwota nie może przekroczyć wartości bilansowej składnika aktywów, jaka zostałaby ustalona (po odjęciu umorzenia),
gdyby w ubiegłych latach w ogóle nie ujęto odpisu aktualizującego z tytułu utraty wartości w odniesieniu do tego składnika
aktywów. Odwrócenie odpisu aktualizującego z tytułu utraty wartości składnika aktywów ujmuje się jako przychód w wyniku. Po
odwróceniu odpisu aktualizującego, w kolejnych okresach odpis amortyzacyjny dotyczący danego składnika jest korygowany w
sposób, który pozwala w ciągu pozostałego okresu użytkowania tego składnika aktywów dokonywać systematycznego odpisania
jego zweryfikowanej wartości bilansowej pomniejszonej o wartość końcową.
15.5 KOSZTY FINANSOWANIA ZEWNĘTRZNEGO
Zgodnie z dopuszczonym podejściem alternatywnym MSR 23 koszty finansowania zewnętrznego, które można bezpośrednio
przyporządkować nabyciu, budowie lub wytworzeniu składnika aktywów, włącza się do ceny nabycia lub kosztu wytworzenia tego
składnika aktywów. Takie koszty finansowania zewnętrznego aktywuje się jako część ceny nabycia lub kosztu wytworzenia
składnika aktywów, jeżeli jest prawdopodobne, że w przyszłości przyniosą jednostce korzyści ekonomiczne oraz cenę nabycia lub
koszt wytworzenia można określić w wiarygodny sposób. Pozostałe koszty finansowania zewnętrznego ujmuje się jako koszt w
okresie, w którym są ponoszone.
Na koszty finansowania zewnętrznego składają się odsetki oraz zyski lub straty z tytułu różnic kursowych do wysokości
odpowiadającej korekcie kosztu odsetek.
Spółka do tej pory nie korzystała ze źródeł zewnętrznych do finansowania kosztów wytworzenia składników aktywów.
15.6 AKTYWA FINANSOWE
Na dzień nabycia Spółka wycenia aktywa finansowe w wartości godziwej, czyli najczęściej według wartości godziwej uiszczonej
zapłaty. Koszty transakcji Spółka włącza do wartości początkowej wyceny wszystkich aktywów finansowych, poza kategorią
aktywów wycenianych w wartości godziwej poprzez wynik. Wyjątkiem od tej zasady są należności z tytułu dostaw i usług, które
Spółka wycenia w ich cenie transakcyjnej w rozumieniu MSSF 15, przy czym nie dotyczy to tych pozycji należności z tytułu dostaw
i usług, których termin płatności jest dłuższy niż rok i które zawierają istotny komponent finansowania zgodnie z definicją z MSSF
15.
Dla celów wyceny po początkowym ujęciu, aktywa finansowe inne niż instrumenty pochodne zabezpieczające, Spółka klasyfikuje
z podziałem na:
− aktywa finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie,
− aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej przez pozostałe całkowite dochody,
− aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy oraz
− instrumenty kapitałowe wyceniane w wartości godziwej przez pozostałe całkowite dochody.
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2021 roku do 31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach PLN)
24
Kategorie te określają zasady wyceny na dzień bilansowy oraz ujęcie zysków lub strat z wyceny w wyniku finansowym lub w
pozostałych całkowitych dochodach. Spółka dokonuje klasyfikacji aktywów finansowych do kategorii na podstawie modelu
biznesowego funkcjonującego w Spółce w zakresie zarządzania aktywami finansowymi oraz wynikających z umowy przepływów
pieniężnych charakterystycznych dla składnika aktywów finansowych. Składnik aktywów finansowych wycenia się w
zamortyzowanym koszcie, jeżeli spełnione są oba poniższe warunki (i nie zostały wyznaczone w momencie początkowego ujęcia
do wyceny w wartości godziwej przez wynik):
− składnik aktywów finansowych jest utrzymywany zgodnie z modelem biznesowym, którego celem jest utrzymywanie
aktywów finansowych dla uzyskania przepływów pieniężnych wynikających z umowy,
− warunki umowy dotyczącej składnika aktywów finansowych powodują powstawanie w określonych terminach
przepływów pieniężnych, które są wyłącznie spłatą kwoty głównej i odsetek od wartości nominalnej pozostałej do
spłaty.
Do kategorii aktywów finansowych wycenianych w zamortyzowanym koszcie Spółka zalicza:
− pożyczki,
− należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności (z wyłączeniem tych, dla których nie stosuje się zasad
MSSF 9),
− dłużne papiery wartościowe.
Wymienione klasy aktywów finansowych prezentowane są w jednostkowym sprawozdaniu z sytuacji finansowej
w podziale na aktywa długoterminowe i krótkoterminowe pozycjach „Pożyczki udzielone”, „Należności z tytułu dostaw i usług oraz
pozostałe należności” oraz „Pozostałe aktywa finansowe”. Wycena krótkoterminowych należności odbywa się w wartości
wymagającej zapłaty ze względu na nieznaczące efekty dyskonta. Przychody z tytułu odsetek ustalanych metodą efektywnej stopy
procentowej Spółka ujmuje w wyniku w odrębnej pozycji. Straty z tytułu utraty wartości aktywów finansowych wycenianych w
zamortyzowanym koszcie pomniejszone o zyski z tytułu odwrócenia odpisów aktualizujących, jak również zyski i straty powstałe
w związku z wyłączeniem aktywów należących do tej kategorii ze sprawozdania z sytuacji finansowej Spółki ujmuje w wyniku w
odrębnych pozycjach. Pozostałe zyski i straty z aktywów finansowych ujmowane w wyniku, w tym różnice kursowe, prezentowane
są jako przychody lub koszty finansowe.
Aktywa finansowe zaliczone do kategorii wycenianych w zamortyzowanym koszcie oraz wycenianych w wartości godziwej przez
pozostałe całkowite dochody ze względu na model biznesowy i charakter przepływów z nimi związanych podlegają ocenie na każdy
dzień bilansowy w celu ujęcia oczekiwanych strat kredytowych, niezależnie od tego, czy wystąpiły przesłanki utraty wartości.
Sposób dokonywania tej oceny i szacowania odpisów z tytułu oczekiwanych strat kredytowych różni się dla poszczególnych klas
aktywów finansowych:
− dla należności z tytułu dostaw i usług Spółka stosuje uproszczone podejście zakładające kalkulację odpisów
z tytułu oczekiwanych strat kredytowych dla całego okresu życia instrumentu. Szacunki odpisów są dokonywane na
zasadzie zbiorowej, a należności zostały pogrupowane według okresu przeterminowania. Szacunek odpisu jest oparty
przede wszystkim o historycznie kształtujące się przeterminowania i powiązanie zalegania z faktyczną spłacalnością
z ostatnich 5 lat, z uwzględnieniem dostępnych informacji dotyczących przyszłości,
− w odniesieniu do pozostałych klas aktywów, w przypadku instrumentów, dla których wzrost ryzyka kredytowego od
pierwszego ujęcia nie był znaczący lub ryzyko jest niskie, Spółka zakłada ujęcie w pierwszej kolejności strat z
niewykonania zobowiązania dla okresu kolejnych 12 miesięcy. Jeśli wzrost ryzyka kredytowego od momentu jego
początkowego ujęcia był znaczny, ujmuje się straty odpowiednie dla całego życia instrumentu.
Spółka przyjęła, że znaczny wzrost ryzyka następuje, kiedy przeterminowanie płatności przekracza 365 dni.
15.7 UTRATA WARTOŚCI AKTYWÓW FINANSOWYCH
Na każdy dzień bilansowy Spółka ocenia, czy istnieją obiektywne przesłanki utraty wartości składnika aktywów finansowych lub
grupy aktywów finansowych.
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2021 roku do 31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach PLN)
25
Aktywa ujmowane według zamortyzowanego kosztu
Jeżeli istnieją obiektywne przesłanki na to, że została poniesiona strata z tytułu utraty wartości pożyczek udzielonych i należności
wycenianych według zamortyzowanego kosztu, to kwota odpisu aktualizującego z tytułu utraty wartości równa się różnicy
pomiędzy wartością bilansową składnika aktywów finansowych a wartością bieżącą oszacowanych przyszłych przepływów
pieniężnych (z wyłączeniem przyszłych strat z tytułu nieściągnięcia należności, które nie zostały jeszcze poniesione),
zdyskontowanych z zastosowaniem pierwotnej (tj. ustalonej przy początkowym ujęciu) efektywnej stopy procentowej. Wartość
bilansową składnika aktywów obniża się bezpośrednio lub poprzez odpis aktualizujący. Kwotę straty ujmuje się w wyniku.
Spółka ocenia najpierw, czy istnieją obiektywne przesłanki utraty wartości poszczególnych składników aktywów finansowych,
które indywidualnie są znaczące, a także przesłanki utraty wartości aktywów finansowych, które indywidualnie nie są znaczące.
Jeżeli z przeprowadzonej analizy wynika, że nie istnieją obiektywne przesłanki utraty wartości indywidualnie ocenianego składnika
aktywów finansowych, niezależnie od tego, czy jest on znaczący, czy też nie, to Spółka włącza ten składnik do grupy aktywów
finansowych o podobnej charakterystyce ryzyka kredytowego i łącznie ocenia pod kątem utraty wartości. Aktywa, które
indywidualnie są oceniane pod kątem utraty wartości i dla których ujęto odpis aktualizujący z tytułu utraty wartości lub uznano,
że dotychczasowy odpis nie ulegnie zmianie, nie są brane pod uwagę przy łącznej ocenie grupy aktywów pod kątem utraty
wartości.
Jeżeli w następnym okresie odpis z tytułu utraty wartości zmniejszył się, a zmniejszenie to można w obiektywny sposób powiązać
ze zdarzeniem następującym po ujęciu odpisu, to uprzednio ujęty odpis odwraca się. Późniejsze odwrócenie odpisu
aktualizującego z tytułu utraty wartości ujmuje się w wyniku w zakresie, w jakim na dzień odwrócenia wartość bilansowa składnika
aktywów nie przewyższa jego zamortyzowanego kosztu.
15.8 NALEŻNOŚCI Z TYTUŁU DOSTAW I USŁUG ORAZ POZOSTAŁE NALEŻNOŚCI
Należności z tytułu dostaw i usług są ujmowane i wykazywane według wartości godziwej, czyli według kwot pierwotnie
zafakturowanych. Po pierwotnym ujęciu, wycena krótkoterminowych należności odbywa się w wartości wymagającej zapłaty ze
względu na fakt, iż ich spłaty odbywają na bieżąco w ciągu miesiąca, a ich wycena w skorygowanej cenie nabycia jest zasadniczo
zbieżna z tak dokonywaną wyceną.
Na każdy dzień bilansowy kierownictwo Spółki ocenia prawdopodobieństwo odzyskania należności. Wartość należności aktualizuje
się uwzględniając stopień prawdopodobieństwa ich zapłaty. Odpis na należności oszacowywany jest wtedy, gdy ściągnięcie pełnej
kwoty należności przestało być prawdopodobne. Spółka przyjęła, że znaczny wzrost ryzyka następuje, kiedy przeterminowanie
płatności przekracza 365 dni. Oprócz powyższych kryteriów stosuje się do wybranych należności podejście indywidualne.
15.9 ŚRODKI PIENIĘŻNE I ICH EKWIWALENTY
Środki pieniężne to środki zgromadzone na rachunkach bankowych i w kasie, depozyty bankowe płatne na żądanie, inne
krótkoterminowe inwestycje o pierwotnym terminie wymagalności do trzech miesięcy oraz o dużej płynności.
Środki pieniężne wycenia się w wartości nominalnej, z tym że wartość środków na rachunkach bankowych obejmuje także
skapitalizowane, dopisane do stanu środków na rachunku bankowym odsetki.
Saldo środków pieniężnych i ich ekwiwalentów wykazane w jednostkowym sprawozdaniu z przepływów pieniężnych składa się z
określonych powyżej środków pieniężnych i ich ekwiwalentów.
15.10 OPROCENTOWANE KREDYTY BANKOWE, POŻYCZKI I PAPIERY DŁUŻNE
W momencie początkowego ujęcia, wszystkie kredyty bankowe, pożyczki i papiery dłużne są ujmowane według wartości godziwej
otrzymanych środków pieniężnych, pomniejszonej o koszty związane z uzyskaniem kredytu lub pożyczki.
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2021 roku do 31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach PLN)
26
Po początkowym ujęciu oprocentowane kredyty, pożyczki i papiery dłużne są wyceniane według zamortyzowanego kosztu, przy
zastosowaniu metody efektywnej stopy procentowej. Przy ustalaniu zamortyzowanego kosztu uwzględnia się koszty związane z
uzyskaniem kredytu lub pożyczki oraz dyskonta lub premie uzyskane w związku ze zobowiązaniem.
Przychody i koszty, których nie można bezpośrednio przyporządkować nabyciu, budowie lub wytworzeniu dostosowywanego
składnika aktywów są ujmowane w wyniku w okresie, w którym są ponoszone lub osiągnięte.
15.11 ZOBOWIĄZANIA Z TYTUŁU DOSTAW I USŁUG ORAZ POZOSTAŁE ZOBOWIĄZANIA
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania stanowiące zobowiązania finansowe wycenia się w wartości
godziwej. Po początkowym ujęciu zobowiązania te wyceniane są w zamortyzowanym koszcie lub w kwocie wymaganej zapłaty, o
ile występują nieznaczne efekty dyskonta.
Pozostałe zobowiązania niefinansowe obejmują w szczególności zobowiązania z tytułu podatku od towarów i usług oraz
zobowiązania z tytułu otrzymanych zaliczek, które będą rozliczone poprzez dostawę towarów, usług lub środków trwałych.
Pozostałe zobowiązania niefinansowe ujmowane są w kwocie wymagającej zapłaty.
Inne zobowiązania finansowe, są wyceniane według zamortyzowanego kosztu przy użyciu metody efektywnej stopy procentowej.
Spółka wyłącza ze sprawozdania z sytuacji finansowej zobowiązanie finansowe, gdy zobowiązanie wygasło – to znaczy, kiedy
obowiązek określony w umowie został wypełniony, umorzony lub wygasł. Zastąpienie dotychczasowego instrumentu dłużnego
przez instrument o zasadniczo różnych warunkach dokonywane pomiędzy tymi samymi podmiotami, Spółka ujmuje jako
wygaśniecie pierwotnego zobowiązania finansowego i ujęcie nowego zobowiązania finansowego. Podobnie znaczące modyfikacje
warunków umowy dotyczącej istniejącego zobowiązania finansowego Spółka ujmuje jako wygaśniecie pierwotnego i ujęcie
nowego zobowiązania finansowego. Powstające z tytułu zamiany różnice odnośnie do wartości bilansowych wykazuje się w
wyniku.
15.12 REZERWY
Rezerwy tworzone są wówczas, gdy na Spółce ciąży istniejący obowiązek prawny lub zwyczajowy wynikający ze zdarzeń przeszłych
oraz gdy jest prawdopodobne, że wypełnienie tego obowiązku spowoduje wypływ korzyści ekonomicznych i można wiarygodnie
oszacować ich wartość. Jeżeli Spółka spodziewa się, że koszty objęte rezerwą zostaną zwrócone, na przykład na mocy umowy
ubezpieczenia, wówczas zwrot ten jest ujmowany jako odrębny składnik aktywów, ale tylko wtedy, gdy jest rzeczą praktycznie
pewną, że zwrot ten rzeczywiście nastąpi. Koszty dotyczące danej rezerwy są wykazane w wyniku po pomniejszeniu o wszelkie
zwroty.
15.13 ODPRAWY EMERYTALNE I NAGRODY JUBILEUSZOWE
Spółka w swoich regulaminach nie ma wpisanych praw do nagród jubileuszowych. Spółka szacuje wysokość rezerw na odprawy
emerytalne, odprawy rentowe, odprawy pośmiertne oraz niewykorzystane urlopy na każdy dzień bilansowy. Rezerwy ujmowane
są w ciężar wyniku. Obliczenia rezerw pracowniczych dokonywane są przez zewnętrznych, niezależnych aktuariuszy.
15.14 PODZIAŁ ZYSKU NA CELE PRACOWNICZE ORAZ FUNDUSZE SPECJALNE
Spółka nie przeznacza zysku na cele pracownicze lub fundusze specjalne. Wypracowany zysk może zostać zatrzymany w Spółce
bądź przeznaczony na wypłatę dywidendy.
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2021 roku do 31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach PLN)
27
15.15 DOTACJE
Spółka działa w branży biofarmaceutycznej, wyspecjalizowanej w rozwoju leków wywołujących celowaną degradację białek
patogennych. Jednostka korzysta z dotacji rządowych, głównie pochodzących z Narodowego Centrum Badań i Rozwoju (w skrócie:
NCBiR). Spółka otrzymuje dotacje w postaci środków pieniężnych po spełnieniu warunków określonych w umowach o dotacje oraz
po zaakceptowaniu wniosków o płatność. Odbywa się to po poniesieniu wydatków przez Spółkę, w formie zwrotu (refundacji) lub
w formie zaliczek.
Dotacje rządowe, łącznie z niepieniężnymi dotacjami wykazywanymi w wartości godziwej, ujmowane są wyłącznie wówczas, gdy
istnieje wystarczająca pewność, że Spółka spełni warunki związane z daną dotacją oraz że dana dotacja zostanie faktycznie
otrzymana. W przypadku, gdy dotacja dotyczy danej pozycji kosztowej, wówczas jest ona ujmowana jako przychód w sposób
współmierny do kosztów, które dotacja ta ma w zamierzeniu kompensować. Natomiast w przypadku, gdy dotacja dotyczy
określonego składnika aktywów, wówczas jej wartość godziwa jest ujmowana na koncie przychodów przyszłych okresów, a
następnie jest stopniowo ujmowana w wyniku jako przychód proporcjonalnie do odpisów amortyzacyjnych dokonywanych od
tego składnika aktywów.
Dotacje mogą dotyczyć wydatków na prace badawcze, badania przemysłowe, prace rozwojowe (wartości niematerialne) lub
aktywa trwałe.
W momencie, kiedy dotacja staje się zwrotna, skutkuje to zmianą szacunków, a zwrot dotacji zostaje ujęty niezwłocznie w wyniku.
Ryzyka zwrotu dotacji zostały opisane szerzej w punkcie 14. Istotne wartości oparte na profesjonalnym osądzie i szacunkach w
akapicie „Dotacje”.
Kryteria Oceny Prawdopodobieństwa Komercjalizacji Projektów zostały szerzej opisane w punkcie 14. Istotne wartości oparte na
profesjonalnym osądzie i szacunkach w akapicie „Kryteria Oceny Prawdopodobieństwa Komercjalizacji Projektów”.
Przychody z tytułu dotacji są prezentowane w pozycji „Przychody z dotacji”.
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2021 roku do 31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach PLN)
28
Poniżej w tabeli zaprezentowano dotacje, które uzyskała Spółka.
Nazwa projektu
Numer
projekt
Budżet projektu
Dofinansowanie
NCBiR
Nazwa programu
dotacji
Kwota otrzymana
do 31.12.2021-
wpływ na rachunek
bankowy Spółki
(kwoty w PLN)**
Rozwój nowych leków
przeciwzapalnych specyficznie
degradujących komórkowe receptory
powierzchniowe*
CT-06
POIR.01.01.
01-00-
0747/16
31 989 076,35
24 460 807,48
Program
Operacyjny
Inteligentny Rozwój
2014-2020
13 161 348,65
Opracowanie zestawów
laboratoryjnych do przesiewowego
testowania związków chemicznych w
rozwoju nowej klasy leków
PT-02
POIR.04.01.
02-00-
0147/16***
2 165 085,00
1 685 268,00
Program
Operacyjny
Inteligentny Rozwój
2014-2020
1 620 096,18
Opracowanie i wdrożenie
innowacyjnej platformy do
przesiewowej analizy związków
terapeutycznych typu degron
PT-01
POIR.04.01.
04-00-
0116/16***
2 950 155,00
2 241 369,00
Program
Operacyjny
Inteligentny Rozwój
2014-2020
1 751 795.85
Indukcja apoptozy przy użyciu
małocząsteczkowych związków
chemicznych jako interwencja
terapeutyczna w schorzeniach
nowotworowych
CT-03
POIR.01.01.
01-00-
0956/17
35 902 013,75
27 683 098,00
Program
Operacyjny
Inteligentny Rozwój
2014-2020
15 006 946,52
Zastosowanie technologii celowanej
degradacji białek w terapii łuszczycy i
reumatoidalnego zapalenia stawów
CT-05
POIR.01.02.
00-00-
0079/18
37 130 943,75
29 558 070,00
Program
Operacyjny
Inteligentny Rozwój
2014-2020
12 186 692,02
Opracowanie i rozwój pierwszego w
klasie kandydata na lek,
małocząsteczkowego degradera, w
terapii raka jelita grubego
CT-04
POIR.01.02.
00-00-
0073/18
32 041 906,25
25 510 680,00
Program
Operacyjny
Inteligentny Rozwój
2014-2020
5 627 418,57
Opracowanie i rozwój kandydata na
lek w terapii raka
wątrobowokomórkowego,
pozwalającego na wyeliminowanie
nowotworowych komórek
macierzystych, poprzez indukowaną
degradację onkogennego czynnika
transkrypcyjnego.
CT-01
POIR.01.01.
01-00-
0740/19
36 389 016,25
28 959 643,00
Program
Operacyjny
Inteligentny Rozwój
2014-2020
10 182 194,27
Opracowanie i rozwój nietoksycznych
ligandów ligaz oraz ich zastosowanie
w terapii chorób
autoimmunologicznych
CT-02
POIR.01.01.
01-00-
0741/19
34 411 900,00
27 411 400,00
Program
Operacyjny
Inteligentny Rozwój
2014-2020
5 419 911,27
Rozwój zintegrowanej platformy
technologicznej w obszarze
celowanej degradacji białek oraz jej
wdrożenie na rynek
Farmaceutyczny
PT3
POIR.01.01.
01-00-
0931/19
10 135 628,75
7 759 469,50
Program
Operacyjny
Inteligentny Rozwój
2014-2020
2 093 411,62
Suma projektów
223 145 725,10
175 129 010,30
*Spółka nie zamierza kontynuować wskazanego projektu
** Podane kwoty nie uwzględniają zwrotu środków do NCBiR dokonanych w dniu 13.04.2022 zgodnie z informacją przedstawioną w sekcji Zdarzenia po dniu
bilansowym.
*** W przypadku realizacji projektu w konsorcjum wskazana kwota obejmuje jedynie dofinansowanie przewidziane dla Spółki.
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2021 roku do 31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach PLN)
29
15.16 PRZYCHODY
Przychody ze sprzedaży
Zgonie z MSSF 15 ujęcie przychodu następuje w momencie przeniesienia towarów lub usług na klienta (Zamawiającego) w kwocie
odzwierciedlającej wartość wynagrodzenia, którego podmiot spodziewa się w zamian za towary lub usługi, czyli w momencie
spełnienia zobowiązań do wykonania świadczenia.
Spółka ujmuje umowę z klientem tylko wówczas, gdy spełnione są wszystkie następujące kryteria:
− strony umowy zawarły umowę i są zobowiązane do wykonania swoich obowiązków,
− możliwa jest identyfikacja zobowiązań do wykonania świadczenia,
− możliwe jest ustalenie ceny transakcyjnej, tj. Jednostka jest w stanie zidentyfikować warunki płatności za towary lub
usługi, które mają być przekazane,
− umowa ma treść ekonomiczną tzn. można oczekiwać, że w wyniku umowy ulegną zmianie ryzyko, termin uzyskania
lub kwota przyszłych przepływów pieniężnych Jednostki,
− jest prawdopodobne, że Jednostka otrzyma wynagrodzenie, które będzie jej przysługiwało w zamian za towary lub
usługi, które zostaną przekazane klientowi. Oceniając czy otrzymanie kwoty wynagrodzenia jest prawdopodobne
uwzględnia się jedynie zdolność i zamiar zapłaty kwoty wynagrodzenia przez klienta w odpowiednim terminie.
Spółka ujmuje przychody w momencie, kiedy spełnione zostaje zobowiązanie do wykonania świadczenia poprzez przekazanie
przyrzeczonego towaru lub usługi klientowi. Przekazanie składnika aktywów następuje w momencie, gdy klient uzyskuje kontrolę
nad tym składnikiem aktywów.
Spółka przenosi kontrolę nad towarem lub usługą w miarę upływu czasu i tym samym spełnia zobowiązanie do wykonania
świadczenia oraz ujmuje przychody w miarę upływu czasu, jeżeli spełniony jest jeden z warunków:
− klient jednocześnie otrzymuje i czerpie korzyści płynące ze świadczenia Jednostki, w miarę jak wykonuje ona
zobowiązanie,
− w wyniku spełnienia zobowiązania przez Jednostkę powstaje lub zostaje ulepszony składnik aktywów, a kontrolę nad
tym składnikiem aktywów, w miarę jego powstawania lub ulepszania, sprawuje klient.
15.17 PODATKI
Podatek bieżący
Zobowiązania i należności z tytułu bieżącego podatku za okres bieżący i okresy poprzednie wycenia się w wysokości przewidywanej
zapłaty na rzecz organów podatkowych.
Podatek wykazany w wyniku to podatek bieżący obciążający wynik okresu sprawozdawczego Spółki oraz część odroczona,
stanowiąca zmianę stanu aktywów i rezerw z tytułu odroczonego podatku dochodowego w okresie.
Podatek odroczony
Na potrzeby sprawozdawczości finansowej, podatek odroczony jest obliczany metodą zobowiązań bilansowych w stosunku do
różnic przejściowych występujących na dzień bilansowy między wartością bilansową aktywów i pasywów wykazaną w
sprawozdaniu finansowym, a ich wartością podatkową. Rezerwa na podatek odroczony ujmowana jest w odniesieniu do
wszystkich dodatnich różnic przejściowych.
Aktywa z tytułu podatku odroczonego ujmowane są w odniesieniu do wszystkich ujemnych różnic przejściowych, jak również
niewykorzystanych ulg podatkowych i niewykorzystanych strat podatkowych przeniesionych na następne lata w takiej wysokości,
w jakiej jest prawdopodobne, że zostanie osiągnięty dochód do opodatkowania, który pozwoli wykorzystać w/w różnice, aktywa i
straty.
Wartość bilansowa składnika aktywów z tytułu odroczonego podatku jest weryfikowana na każdy dzień bilansowy i ulega
stosownemu obniżeniu o tyle, o ile przestało być prawdopodobne osiągnięcie dochodu do opodatkowania wystarczającego do
częściowego lub całkowitego zrealizowania składnika aktywów z tytułu odroczonego podatku dochodowego. Nieujęty składnik
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2021 roku do 31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach PLN)
30
aktywów z tytułu odroczonego podatku dochodowego podlega ponownej ocenie na każdy dzień bilansowy i jest ujmowany do
wysokości odzwierciedlającej prawdopodobieństwo osiągnięcia w przyszłości dochodów do opodatkowania, które pozwolą na
odzyskanie tego składnika aktywów.
Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego oraz rezerwy na podatek odroczony wyceniane są z zastosowaniem stawek
podatkowych, które według przewidywań będą obowiązywać w okresie, gdy składnik aktywów zostanie zrealizowany lub rezerwa
rozwiązana, przyjmując za podstawę stawki podatkowe (i przepisy podatkowe) obowiązujące na dzień bilansowy lub takie, których
obowiązywanie w przyszłości jest pewne na dzień bilansowy.
Podatek dochodowy dotyczący pozycji ujmowanych poza zyskiem lub stratą jest ujmowany poza zyskiem lub stratą w innych
całkowitych dochodach dotyczących pozycji ujętych w innych całkowitych dochodach lub bezpośrednio w kapitale własnym
dotyczącym pozycji ujętych bezpośrednio w kapitale własnym.
Spółka kompensuje ze sobą aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego z rezerwami z tytułu odroczonego podatku
dochodowego wtedy i tylko wtedy, gdy posiada możliwy do wyegzekwowania tytuł prawny do przeprowadzenia kompensat
należności ze zobowiązaniami z tytułu bieżącego podatku i odroczony podatek dochodowy ma związek z tym samym podatnikiem
i tym samym organem podatkowym.
Możliwość rozliczania strat podatkowych podlega osądowi kierownictwa Jednostki i jest zależna od prognoz dochodów
podatkowych oraz planów odnośnie do komercjalizacji prowadzonych projektów badawczo – rozwojowych. Zgodnie z zasadą
ostrożności Spółka nie utworzyła aktywów od strat podatkowych.
Podatek od towarów i usług
Przychody, koszty, aktywa i zobowiązania są ujmowane po pomniejszeniu o wartość podatku od towarów i usług, z wyjątkiem:
− gdy podatek od towarów i usług zapłacony przy zakupie aktywów lub usług nie jest możliwy do odzyskania od
organów podatkowych; wtedy jest on ujmowany odpowiednio jako część ceny nabycia składnika aktywów lub jako
część pozycji kosztowej oraz
− należności i zobowiązań, które są wykazywane z uwzględnieniem kwoty podatku od towarów i usług.
Kwota netto podatku od towarów i usług możliwa do odzyskania lub należna do zapłaty na rzecz organów podatkowych jest ujęta
w sprawozdaniu z sytuacji finansowej jako część należności lub zobowiązań.
15.18 ZYSK NETTO NA AKCJĘ
Zysk netto na akcję dla każdego okresu jest obliczony poprzez podzielenie zysku netto Spółki oraz zysku netto przypadającego
akcjonariuszom Jednostki za dany okres przez liczbę akcji na koniec okresu sprawozdawczego. Każda emisja akcji zwykłych w
trakcie roku obrotowego uprawnia do dywidendy od początku roku obrotowego.
Zysk rozwodniony przypadający na jedną akcję oblicza się poprzez podzielenie zysku netto za okres przypadającego na zwykłych
akcjonariuszy Jednostki przez prawdopodobną liczbę akcji uwzględniająca przyszłe emisje.
15.19 KAPITAŁ WŁASNY
Kapitał własny to aktywa pomniejszone o zobowiązania i rezerwy na zobowiązania. Kapitały własne ujmuje się w sprawozdaniu
finansowym z podziałem na ich rodzaje i według zasad określonych przepisami prawa, postanowieniami statutu Jednostki.
Kapitał zakładowy Jednostki jest kapitałem zakładowym Spółki i wykazywany jest w wartości nominalnej zarejestrowanych akcji,
wynikającej ze statutu Jednostki i wpisu do Krajowego Rejestru Sądowego. Kapitał ze sprzedaży akcji powyżej wartości nominalnej
powstaje z przeprowadzonych emisji akcji i jest pomniejszony o koszty emisji (z uwzględnieniem wpływu podatku dochodowego)
i prezentowany jest w kapitale zapasowym ze sprzedaży akcji powyżej wartości nominalnej. Kapitał z tytułu płatności w formie
akcji zawiera równowartość kosztów płatności w formie papierów wartościowych rozpoznanych zgodnie z MSSF2. Zyski
zatrzymane/Niepokryte straty stanowią zakumulowane zyski/straty, które nie zostały podzielone przez Walne Zgromadzenie.
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2021 roku do 31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach PLN)
31
15.20 PROGRAMY AKCJI PRACOWNICZYCH - PŁATNOŚCI W FORMIE AKCJI WŁASNYCH
Jednostka prowadzi program świadczeń opartych na akcjach rozliczanych w instrumentach kapitałowych, w ramach których
pracownicy mają możliwość nabycia akcji Jednostki po spełnieniu warunków określonych w Regulaminie Programu
Motywacyjnego. Program obejmuje łącznie nie więcej niż 237.244 akcji zwykłych Spółki.
Program Motywacyjny został utworzony na mocy uchwały nr 14 Zwyczajnego Walnego Zgromadzenia Spółki z dnia 16 maja 2019
roku, zmienionej uchwałą nr 22 Zwyczajnego Walnego Zgromadzenia Spółki z dnia 26 czerwca 2020 roku oraz uchwałą nr 10
Nadzwyczajnego Walnego Zgromadzenia Spółki z dnia 8 stycznia 2021 roku Na podstawie Programu Motywacyjnego osoby
uprawnione (tj. osoby zatrudnione w Spółce lub w spółkach zależnych, na podstawie umowy o pracę lub innej podstawy prawnej,
wskazane przez Zarząd Spółki po uzyskaniu zgody Rady Nadzorczej, jak również członkowie Rady Nadzorczej wskazani przez Walne
Zgromadzenie) będą mieli prawo do nabycia istniejących lub nowo wyemitowanych akcji Spółki. Decyzja odnośnie do tego, czy
Spółka zaoferuje pracownikom akcje własne nabyte przez Spółkę od akcjonariuszy Spółki (zobowiązanie pierwotne Spółki) czy też
wyemituje akcje nowej emisji (tzw. upoważnienie przemienne) została pozostawiona Spółce.
Cena sprzedaży jednej akcji (lub cena emisyjna w przypadku nowo wyemitowanych akcji) wynosi 0,10 PLN (słownie: dziesięć
groszy), tj. pracownicy uczestniczący w Programie Motywacyjnym będą mogli nabywać (obejmować) akcje po cenie emisyjnej
odpowiadającej wartości nominalnej akcji. Liczba akcji Spółki, które zostaną zaoferowane danemu pracownikowi uzależniona
została od decyzji Zarządu oraz Rady Nadzorczej, którzy powinni kierować się kryteriami takimi jak: stanowisko, staż pracy, ocena
dotychczasowego wkładu pracownika w budowanie wartości Spółki oraz znaczenie stanowiska pracownika dla realizacji celów
Spółki. W celu uczestnictwa w Programie Motywacyjnym, pracownicy Spółki będą zawierali umowy udziału w Programie
Motywacyjnym, na podstawie których nabycie akcji odbywać się będzie w czterech równych transzach, przypadających na
pierwszą, drugą, trzecia i czwartą rocznicę zawarcia umowy udziału w Programie Motywacyjnym. Warunkiem nabycia prawa do
kolejnych transz jest pozostawanie przez pracownika w zatrudnieniu w dacie kolejnych rocznic podpisania umowy udziału w
Programie Motywacyjnym. Pracownicy Spółki w umowach dotyczących udziału w Programie Motywacyjnym zobowiązują się
względem Spółki nie zbywać nabytych akcji przez okres roku od daty nabycia danej transzy akcji (zgodnie z uchwałą Rady
Nadzorczej z dnia 22 lutego 2021 roku zmieniającą Regulamin Programu Motywacyjnego, Rada Nadzorcza wyraziła zgodę, aby
wyżej wskazane zobowiązanie do nie zbywania akcji trwało przez okres roku od daty spełnienia warunku uprawniającego do
nabycia danej transzy. Powyższa zmiana została wprowadzona przez Spółkę do dotychczas zawartych umów udziału w Programie
Motywacyjnym jak również będzie stosowana w umowach udziału zawieranych w przyszłości).
Wycena programów akcji pracowniczych odbywa się w oparciu o MSSF2. Jednostka zdecydowała się na oszacowanie wartości
godziwej uprawnień wynikających z Programu Motywacyjnego przez zewnętrznego, niezależnego aktuariusza. Wartość godziwa
uprawnień wykazywana jest jako koszt przez okres nabywania uprawnień.
Całkowita kwota podlegająca ujęciu w kosztach zostaje określona przez odniesienie do wartości godziwej przyznanych akcji
ustalonej na dzień przyznania akcji:
− z uwzględnieniem wszelkich warunków rynkowych (na przykład ceny akcji Jednostki);
− bez uwzględnienia wpływu wszelkich związanych ze stażem pracy oraz warunków nierynkowych nabywania
uprawnień (na przykład rentowności sprzedaży, celów związanych ze wzrostem sprzedaży oraz wskazanego okresu
obowiązkowego zatrudnienia pracownika w Jednostce).
Na koniec każdego okresu sprawozdawczego Jednostka dokonuje rewizji poczynionych szacunków oczekiwanej liczby akcji, do
których uprawnienia zostaną nabyte w następstwie spełnienia warunków nabywania uprawnień mających charakter nierynkowy.
Spółka prezentuje wpływ ewentualnej rewizji pierwotnych szacunków w sprawozdaniu w wyniku finansowym, wraz z odpowiednią
korektą kapitału własnego.
Zgodnie z dokonaną wyceną, wartość programu motywacyjnego kształtuje się następująco w poszczególnych kwartałach za lata
2022-2025:
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2021 roku do 31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach PLN)
32
Kwartał
Koszt narastająco
Koszt okresu
2022 Q1
14 065 094,20
2 285 654,88
2022 Q2
16 291 443,82
2 226 349,62
2022 Q3
17 803 681,50
1 512 237,68
2022 Q4
19 111 145,23
1 307 463,73
2023 Q1
20 293 761,84
1 182 616,62
2023 Q2
21 447 119,83
1 153 357,99
2023 Q3
22 202 701,87
755 582,04
2023 Q4
22 843 056,60
640 354,73
2024 Q1
23 411 220,24
568 163,64
2024 Q2
23 951 324,76
540 104,51
2024 Q3
24 223 560,77
272 236,01
2024 Q4
24 427 338,32
203 777,55
2025 Q1
24 578 494,41
151 156,09
2025 Q2
24 710 171,70
131 677,29
2025 Q3
24 741 855,37
31 683,67
Powyższe wartości mogą ulec zmianie w kolejnych okresach w przypadku przyznania uprawnień nowym pracownikom lub
zakończenia współpracy z dotychczasowymi pracownikami co wiązać się będzie z utratą przez nich przyznanych praw.
15.21 POZOSTAŁE AKTYWA I PASYWA
Czynne rozliczenia międzyokresowe
Spółka dokonuje czynnych rozliczeń międzyokresowych kosztów, jeżeli dotyczą one przyszłych okresów sprawozdawczych.
Rozliczenia międzyokresowe czynne obejmują zaliczki na usługi lub dobra, które nie zostały dostarczone lub wykonane.
Przychody przyszłych okresów
Przychody przyszłych okresów stanowią otrzymane dotacje.
Bieżąca część przychodów przyszłych okresów stanowi tę część, w stosunku do której Zarząd Jednostki spodziewa się, że będzie
mogła być zakwalifikowana do przychodów (lub na zmniejszenie kosztów) w ciągu 12 miesięcy od daty bilansowej.
15.22 INFORMACJE DOTYCZĄCE SEGMENTÓW DZIAŁALNOŚCI
Organizacja i zarządzanie przedsiębiorstwem odbywają się w podziale na segmenty, uwzględniające rodzaj oferowanych wyrobów
i usług. Każdy z segmentów operacyjnych stanowi strategiczną jednostkę gospodarczą, oferującą inne wyroby i towary. Segmenty
operacyjne są agregowane w segmenty sprawozdawcze w oparciu o charakter działalności.
W Jednostce w ocenie kierownictwa występuje jeden segment sprawozdawczy – prace badawczo - rozwojowe.
W związku z występowaniem jednego segmentu sprawozdawczego Zarząd Jednostki odstąpił od sporządzenia informacji
dotyczącej segmentów działalności.
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2021 roku do 31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach PLN)
33
WYBRANE NOTY OBJAŚNIAJĄCE DO SKONSOLIDOWANEGO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO
16. Przychody ogółem
PRZYCHODY ZE SPRZEDAŻY I PRZYCHODY OGÓŁEM
01.01.2021
-
31.12.2021
01.01.2020
-
31.12.2020
Przychody z usług badań i rozwoju
3 986
-
Przychody ze sprzedaży razem
3 986
-
Przychody z dotacji
21 949
21 491
Pozostałe przychody operacyjne
2 694
90
Przychody finansowe
-
-
Przychody ogółem
28 629
21 581
W grudniu 2020 roku firmy Sosei Heptares i Captor Therapeutics SA nawiązały strategiczną współpracę technologiczną, której
celem jest odkrycie i rozwój nowych małych cząsteczek ukierunkowanych na degradację receptorów sprzężonych z białkami G
(GPCR).W rezultacie w 2021 roku Spółka osiągnęła pierwsze przychody z tej współpracy.
Spółka zanotowała wzrost pozostałych przychodów operacyjnych w 2021 roku względem roku ubiegłego, który został opisany
w nocie 18.
Poniżej przedstawiono strukturę przychodów z tytułu otrzymanych dotacji i rozliczonych etapów poszczególnych projektów:
31 grudnia 2021
Struktura % 2021
31 grudnia
2020
Struktura % 2020
CT-04 POIR.01.02.00-00-0073/18
3 044
14%
4 080
19%
CT-03 POIR.01.01.01-00-0956/17
3 685
17%
5 526
26%
POIR.04.01.04-00-0116/16
-
-
-
-
PT3 POIR.01.01.01-00-0931/19
2 085
10%
318
1%
CT-06 POIR.01.01.01-00-0747/16
117
1%
2 745
13%
CT-01 POIR.01.01.01-00-0740/19
4 947
23%
3 658
17%
CT-02 POIR.01.01.01-00-0741/19
3 543
16%
1 851
9%
CT-05 POIR.01.02.00-00-0079/18
4 528
21%
3 314
15%
Razem
21 949
100%
21 491
100%
17. Koszty według rodzaju
17.1 KOSZTY DZIAŁALNOŚCI OPERACYJNEJ
KOSZTY DZIAŁALNOŚCI OPERACYJNEJ
01.01.2021
-
31.12.2021
01.01.2020
-
31.12.2020
Amortyzacja
7 355
6 602
- amortyzacja środków trwałych
7 226
6 540
- amortyzacja wartości niematerialnych
129
62
Zużycie materiałów i energii
4 460
5 075
Usługi obce
17 650
10 357
Podatki i opłaty
224
119
Koszty świadczeń pracowniczych
24 794
11 079
Pozostałe koszty rodzajowe
230
183
Suma kosztów według rodzaju, w tym:
54 713
33 415
Pozycje ujęte w koszcie własnym sprzedaży usług
741
-
Pozycje ujęte w kosztach prac badawczych
23 115
23 570
Pozycje ujęte w kosztach ogólnych projektów
11 133
5 683
Pozycje ujęte w kosztach ogólnego zarządu
19 724
4 162
Zmiana stanu produktów
-
-
Koszt wytworzenia świadczeń na własne potrzeby jednostki
-
-
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2021 roku do 31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach PLN)
34
Wzrost kosztów działalności Spółki w porównaniu do okresu porównawczego wynika głównie ze wzrostu kosztów świadczeń
pracowniczych związanych z wynagrodzeniami podstawowymi oraz dodatkowymi gratyfikacjami pieniężnymi. Ponadto wzrost
kosztów świadczeń pracowniczych jest ściśle powiązany również z kosztami programu motywacyjnego. Podział kosztów
pracowniczych wskazano w nocie 17.3.
17.2 KOSZTY AMORTYZACJI I ODPISY AKTUALIZUJĄCE UJĘTE W WYNIKU
KOSZTY AMORTYZACJI I ODPISÓW AKTUALIZUJĄCYCH UJĘTE
W WYNIKU
01.01.2021
-
31.12.2021
01.01.2020
-
31.12.2020
Pozycje ujęte w koszcie własnym sprzedaży usług
42
-
Amortyzacja środków trwałych
42
-
Amortyzacja wartości niematerialnych
-
-
Utrata wartości rzeczowych środków trwałych
-
-
Utrata wartości wartości niematerialnych
-
-
Pozycje ujęte w kosztach prac badawczych
5 807
6 589
Amortyzacja środków trwałych
5 690
6 527
Amortyzacja wartości niematerialnych
117
62
Utrata wartości rzeczowych środków trwałych
-
-
Utrata wartości wartości niematerialnych
-
-
Pozycje ujęte w kosztach ogólnych projektów
1 488
6
Amortyzacja środków trwałych
1 478
6
Amortyzacja wartości niematerialnych
10
-
Utrata wartości rzeczowych środków trwałych
-
-
Utrata wartości wartości niematerialnych
-
-
Pozycje ujęte w kosztach ogólnego zarządu
18
7
Amortyzacja środków trwałych
15
7
Amortyzacja wartości niematerialnych
3
-
Utrata wartości rzeczowych środków trwałych
-
-
Utrata wartości wartości niematerialnych
-
-
Suma kosztów amortyzacji i odpisów aktualizujących
7 355
6 602
Wzrost kosztów amortyzacji w porównaniu do okresu porównawczego wynika z zawarcia przez Spółkę nowych umów najmu
klasyfikowanych zgodnie z MSSF 16 ‘Leasing’. Szczegóły dotyczące klasyfikacji umów leasingu znajdują się w nocie 15.3.
17.3 KOSZTY ŚWIADCZEŃ PRACOWNICZYCH
KOSZTY ŚWIADCZEŃ PRACOWNICZYCH
01.01.2021
-
31.12.2021
01.01.2020
-
31.12.2020
Wynagrodzenia
12 927
7 716
Koszty ubezpieczeń społecznych
1 797
1 213
Koszty świadczeń emerytalnych i urlopowych
152
87
Pozostałe koszty świadczeń pracowniczych
423
329
Koszty programu motywacyjnego
9 495
1 734
Suma kosztów świadczeń pracowniczych ogółem, w tym:
24 794
11 079
Pozycje ujęte w koszcie własnym sprzedaży usług
472
-
Pozycje ujęte w kosztach prac badawczych
7 373
7 019
Pozycje ujęte w kosztach ogólnych projektów
2 645
1 611
Pozycje ujęte w kosztach ogólnego zarządu
14 304
2 448
Zmiana stanu produktów
-
-
Koszt wytworzenia świadczeń na własne potrzeby jednostki
-
-
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2021 roku do 31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach PLN)
35
Główny udział w kosztach świadczeń pracowniczych stanowią koszty wynagrodzeń pracowników Spółki, które w 2021 roku
wyniosły 12 926 tys. PLN oraz koszty programu motywacyjnego wprowadzonego w 2019 roku, którego koszt w 2021 roku wyniósł
9 496 tys. PLN (przy czym jest to koszt księgowy niezwiązany z realnym wypływem gotówki). Dla porównania w roku poprzednim
koszt ten wyniósł 1 734 tys. PLN. Szczegóły dotyczące tego programu oraz jego wycena w kolejnych kwartałach zostały opisane
w „Zasadach (polityce) rachunkowości oraz dodatkowych informacjach”.
18. Pozostałe przychody i koszty operacyjne
POZOSTAŁE PRZYCHODY OPERACYJNE
01.01.2021
-
31.12.2021
01.01.2020
-
31.12.2020
Zysk ze zbycia majątku trwałego
-
-
Rozwiązanie odpisów aktualizujących wartości aktywów
1 131
-
Inne
1 563
90
Pozostałe przychody operacyjne razem
2 694
90
W 2021 roku Spółka otrzymała darowiznę pieniężną w wysokości 1 000 tys. PLN od jednego z akcjonariuszy Spółki, wykazanej w
nocie nr 31. Dodatkowo, w trzecim kwartale 2021 roku Spółka dokonała rozwiązania odpisu aktualizującego należności
utworzonego w pierwszym półroczu 2021 roku dotyczącego części dotacji zakwalifikowanych jako przychody Spółki w projekcie
CT-04 w związku z zaakceptowaniem raportu okresowego oraz wznowieniem finansowania projektu przez Narodowe Centrum
Badań i Rozwoju. Wartość rozwiązanego odpisu aktualizującego należności wynosiła 1 131 tys. PLN.
POZOSTAŁE KOSZTY OPERACYJNE
01.01.2021
-
31.12.2021
01.01.2020
-
31.12.2020
Strata ze zbycia majątku trwałego
-
-
Aktualizacja wartości aktywów
1 131
-
Rezerwa na zwrot środków do NCBiR
4 658
-
Inne
15
377
Pozostałe koszty operacyjne razem
5 804
377
Zgodnie z zasadą ostrożności Spółka w pierwszym półroczu 2021 roku utworzyła odpis aktualizujący należności z tytułu dotacji
w kwocie 1 131 tys. PLN. Odpis powyższy dotyczy części dotacji zakwalifikowanych jako przychody Spółki w projekcie CT-04.
W trzecim kwartale 2021 roku nastąpiło rozwiązanie tego odpisu, które zostało ujęte w pozostałych przychodach operacyjnych.
19. Przychody i koszty finansowe
PRZYCHODY FINANSOWE
01.01.2021
-
31.12.2021
01.01.2020
-
31.12.2020
Przychody z tytułu odsetek
-
-
Rozwiązanie odpisów aktualizujących
-
-
Przychody finansowe razem
-
-
Spółka w bieżącym oraz poprzednim okresie nie osiągnęła przychodów finansowych.
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2021 roku do 31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach PLN)
36
KOSZTY FINANSOWE
01.01.2021
-
31.12.2021
01.01.2020
-
31.12.2020
Koszty z tytułu odsetek od kredytów bankowych i otrzymanych pożyczek
27
14
Koszty finansowe z tytuły umów leasingu
373
378
Aktualizacja wartość inwestycji
-
-
Nadwyżka ujemnych różnic kursowych
56
85
Inne
407
-
Koszty finansowe razem
863
477
W pozycji inne koszty finansowe znajduje się wynagrodzenie za ustanowienie zastawu rejestrowego w wysokości 400 tys. PLN,
które zostało przeznaczone na zabezpieczenie ewentualnego obowiązku zwrotu zaliczki otrzymanej przez Spółkę.
20. Podatek dochodowy
20.1 OBCIĄŻENIE PODATKOWE
Spółka ze względu na osiągane straty podatkowe nie wykazuje obciążeń podatkowych z tytułu podatku dochodowego.
20.2 UZGODNIENIE EFEKTYWNEJ STAWKI PODATKOWEJ
Uzgodnienie podatku dochodowego od wyniku brutto przed opodatkowaniem według ustawowej stawki podatkowej, z podatkiem
dochodowym liczonym według efektywnej stawki podatkowej Spółki za lata zakończone dnia 31 grudnia 2021 roku oraz 31 grudnia
2020 roku przedstawia się następująco:
EFEKTYWNA STOPA PODATKOWA
01.01.2021
-
31.12.2021
01.01.2020
-
31.12.2020
Zysk/(strata) brutto przed opodatkowaniem z działalności kontynuowanej
-32 751
-12 689
Zysk/(strata) przed opodatkowaniem z działalności zaniechanej
-
-
Zysk/(strata) brutto przed opodatkowaniem
-32 751
-12 689
20.3 ODROCZONY PODATEK DOCHODOWY
Spółka nie utworzyła aktywów i rezerw z tytułu odroczonego podatku dochodowego biorąc pod uwagę zasadę ostrożności. Przy
nieuwzględnieniu strat podatkowych do odliczenia wpływ różnic przejściowych jest nieistotny.
UJEMNE RÓŻNICE PRZEJŚCIOWE, STRATY PODATKOWE, OD KTÓRYCH NIE
ZOSTAŁY UJĘTE W SPRAWOZDANIU Z SYTUACJI FINANSOWEJ AKTYWA Z
TYTUŁU ODROCZONEGO PODATKU DOCHODOWEGO
Podstawa
tworzenia
aktywa na
koniec okresu
Podstawa
tworzenia
aktywa na
koniec okresu
Data
wygaśnięcia
ujemnych
różnic
przejściowych,
strat
podatkowych
31.12.2021
31.12.2020
Z tytułu:
Różnicy między aktywami i zobowiązaniami z tyt. leasingu
737
228
-
Straty podatkowe
42 989*
17 195
2022-2026
Razem:
43 726
18 183
*zaprezentowana w powyższej tabeli strata podatkowa obejmuje skumulowane straty podatkowe poniesione przez Spółkę w latach 2017-2021
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2021 roku do 31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach PLN)
37
21. Działalność zaniechana
W okresie 12 miesięcy 2021 roku ani w analogicznym okresie porównawczym nie wystąpiła działalność zaniechana.
22. Zysk przypadający na jedną akcję
Zysk podstawowy przypadający na jedną akcję oblicza się poprzez podzielenie zysku netto za okres przypadający na zwykłych
akcjonariuszy Jednostki przez liczbę wyemitowanych akcji zwykłych występujących na koniec okresu.
Zysk rozwodniony przypadający na jedną akcję oblicza się poprzez podzielenie zysku netto za okres przypadający na zwykłych
akcjonariuszy Jednostki (po potrąceniu odsetek od umarzalnych akcji uprzywilejowanych zamiennych na akcje zwykłe) przez liczbę
wyemitowanych akcji zwykłych występujących na koniec okresu (skorygowaną o wpływ opcji rozwadniających oraz akcji z
prawdopodobnych przyszłych emisji).
Poniżej przedstawione zostały dane dotyczące zysku oraz akcji, które posłużyły do wyliczenia podstawowego
i rozwodnionego zysku na jedną akcję:
ZYSK / STRATA NA JEDNĄ AKCJĘ
01.01.2021
-
31.12.2021
01.01.2020
-
31.12.2020
Zysk netto przypadający na zwykłych akcjonariuszy Jednostki
-32 751
-12 689
Liczba akcji na dzień bilansowy zastosowana do wyliczenia zysku na jedną akcję (w szt.)
4 127 972
3 590 000
Liczba akcji na dzień bilansowy zastosowana do wyliczenia rozwodnionego zysku na
jedną akcję (w szt.)
4 356 584
3 332 559
Zysk (strata) na jedną akcję (w PLN)
-7,93
-3,53
Rozwodniony zysk (strata) na jedną akcję (w PLN)
-7,52
-3,81
23. Proponowany podział zysku (pokrycie straty) za rok obrotowy
Jednostka w 2021 roku odnotowała ujemny wynik finansowy. Zarząd Spółki proponuje pokryć poniesioną w bieżącym okresie
stratę zyskami lat przyszłych.
24. Dywidendy wypłacone i zaproponowane do wypłaty
Spółka nie wypłaciła dywidendy w bieżącym oraz poprzednim okresie. Nie były wypłacane również zaliczki na poczet dywidendy.
25. Nakłady na prace rozwojowe (w toku)
NAKŁADY NA PRACE ROZWOJOWE (W TOKU)
31.12.2021
31.12.2020
Wynagrodzenia
180
180
Odpisy z tytułu utraty wartości aktywowanych nakładów
-
-
Razem
180
180
Koszty prac rozwojowych w kwocie 180 tys. PLN zostały aktywowane i przedstawione w sprawozdaniu z sytuacji finansowej w
aktywach trwałych jako prace rozwojowe w toku, w związku z tym nie są prezentowane w sprawozdaniu z wyników i pozostałych
dochodów.
26. Rzeczowe aktywa trwałe
RZECZOWE AKTYWA TRWAŁE
31.12.2021
31.12.2020
Własne
5 175
193
Używane na podstawie umowy najmu, dzierżawy lub innej umowy, w tym umowy leasingu
7 437
12 004
Razem
12 612
12 198
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2021 roku do 31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach PLN)
38
RZECZOWE AKTYWA TRWAŁE
31.12.2021
31.12.2020
Środki trwałe, z tego:
12 612
12 198
budynki i budowle
3 615
4 582
maszyny i urządzenia
8 440
7 616
inne środki trwałe
557
-
Środki trwałe w budowie
-
-
Razem
12 612
12 198
W skład maszyn i urządzeń zaliczane są sprzęty medyczne i specjalistyczne nabywane i użytkowane przez Spółkę.
LEASINGOWANE ŚRODKI
TRWAŁE
31.12.2021
31.12.2020
Wartość brutto
Umorzenie
Wartość netto
Wartość brutto
Umorzenie
Wartość netto
Budynki i budowle
9 040
5 557
3 483
8 050
3 615
4 434
Maszyny i urządzenia
15 606
11 651
3 955
15 191
7 620
7 570
Razem
24 646
17 208
7 438
23 240
11 236
12 004
ZMIANY ŚRODKÓW TRWAŁYCH
WG GRUP RODZAJOWYCH 01.01.2021 - 31.12.2021
budynki
i budowle
maszyny
i urządzenia
Inne środki
trwałe
środki
trwałe
razem
Wartość brutto środków trwałych na początek okresu
8 204
18 749
-
26 953
Zwiększenia, z tytułu
1 567
7 303
702
9 572
nabycia
1 567
7 303
702
9 572
przeniesienia ze środków trwałych w budowie
-
-
-
-
rozpoczęcie umowy wynajmu
-
-
-
-
Zmniejszenia, z tytułu
-
1 200
-
1 200
rozwiązania umowy najmu
-
1 200
-
1 200
Wartość brutto środków trwałych na koniec okresu
9 771
24 852
702
35 326
Skumulowana amortyzacja na początek okresu
3 622
11 134
-
14 756
Zwiększenia, z tytułu
2 534
5 734
145
8 412
amortyzacji
2 534
5 734
145
8 412
Zmniejszenia, z tytułu
-
454
-
454
rozwiązania umowy najmu
-
454
-
454
Skumulowana amortyzacja na koniec okresu
6 156
16 413
145
22 714
Odpisy z tytułu utraty wartości na początek okresu
-
-
-
-
Zwiększenia, z tytułu
-
-
-
-
utraty wartości
-
-
-
-
Zmniejszenia, z tytułu
-
-
-
-
odwrócenia odpisów z tytułu utraty wartości
-
-
-
-
Odpisy z tytułu utraty wartości na koniec okresu
-
-
-
-
Wartość netto środków trwałych na koniec okresu
3 615
8 440
557
12 612
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2021 roku do 31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach PLN)
39
ZMIANY ŚRODKÓW TRWAŁYCH
WG GRUP RODZAJOWYCH 01.01.2020 - 31.12.2020
budynki i
budowle
maszyny i
urządzenia
środki trwałe
razem
Wartość brutto środków trwałych na początek okresu
4 300
14 269
18 569
Zwiększenia, z tytułu
3 904
4 480
8 384
nabycia
103
-
103
przeniesienia ze środków trwałych w budowie
-
-
-
rozpoczęcie umowy wynajmu
3 801
4 480
8 281
Zmniejszenia
-
-
-
Wartość brutto środków trwałych na koniec okresu
8 204
18 749
26 953
Skumulowana amortyzacja na początek okresu
1 611
6 605
8 216
Zwiększenia, z tytułu
2 011
4 528
6 539
amortyzacji
2 011
4 528
6 539
Zmniejszenia
-
-
-
Skumulowana amortyzacja na koniec okresu
3 622
11 133
14 755
Odpisy z tytułu utraty wartości na początek okresu
-
-
-
Zwiększenia, z tytułu
-
-
-
utraty wartości
-
-
-
Zmniejszenia, z tytułu
-
-
-
odwrócenia odpisów z tytułu utraty wartości
-
-
-
Odpisy z tytułu utraty wartości na koniec okresu
-
-
-
Wartość netto środków trwałych na koniec okresu
4 582
7 616
12 198
Spółka nie posiada rzeczowych aktywów trwałych, do których tytuł prawny Spółki podlegałby ograniczeniom lub które stanowiłyby
zabezpieczenie zobowiązań.
Spółka nie posiada zobowiązań umownych do nabycia w przyszłości rzeczowych aktywów trwałych.
27. Wartości niematerialne
WARTOŚCI NIEMATERIALNE
31.12.2021
31.12.2020
Własne
180
141
Używane na podstawie umowy najmu, dzierżawy lub innej umowy, w tym umowy leasingu
-
-
Razem
180
141
WARTOŚCI NIEMATERIALNE
31.12.2021
31.12.2020
Nabyte koncesje, patenty, licencje i podobne
-
-
Inne wartości niematerialne
180
141
Razem
180
141
Wykazywane wartości niematerialne to w głównej mierze wykorzystywane w działalności Spółki licencje i oprogramowania.
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2021 roku do 31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach PLN)
40
ZMIANY WARTOŚCI NIEMATERIALNYCH
01.01.2021 - 31.12.2021
inne wartości
niematerialne
wartości niematerialne
razem
Wartość brutto wartości niematerialnych na początek okresu
427
427
Zwiększenia, z tytułu
169
169
Nabycia
169
169
Zmniejszenia
-
-
Wartość brutto wartości niematerialnych na koniec okresu
596
596
Skumulowana amortyzacja na początek okresu
286
286
Zwiększenia, z tytułu
129
129
Amortyzacji
129
129
Zmniejszenia
-
-
Skumulowana amortyzacja na koniec okresu
416
416
Odpisy z tytułu utraty wartości na początek okresu
-
-
Zwiększenia, z tytułu
-
-
utraty wartości
-
-
Zmniejszenia, z tytułu
-
-
odwrócenie odpisów z tytułu utraty wartości
-
-
Odpisy z tytułu utraty wartości na koniec okresu
-
-
Wartość netto wartości niematerialnych na koniec okresu
180
180
ZMIANY WARTOŚCI NIEMATERIALNYCH
01.01.2020 - 31.12.2020
inne wartości
niematerialne
wartości niematerialne
razem
Wartość brutto wartości niematerialnych na początek okresu
282
282
Zwiększenia, z tytułu
145
145
Nabycia
145
145
Zmniejszenia
-
-
Wartość brutto wartości niematerialnych na koniec okresu
427
427
Skumulowana amortyzacja na początek okresu
224
224
Zwiększenia, z tytułu
62
62
Amortyzacji
62
62
Zmniejszenia
-
-
Skumulowana amortyzacja na koniec okresu
286
286
Odpisy z tytułu utraty wartości na początek okresu
-
-
Zwiększenia, z tytułu
-
-
utraty wartości
-
-
Zmniejszenia, z tytułu
-
-
odwrócenie odpisów z tytułu utraty wartości
-
-
Odpisy z tytułu utraty wartości na koniec okresu
-
-
Wartość netto wartości niematerialnych na koniec okresu
141
141
Spółka nie posiada wartości niematerialnych wytworzonych we własnym zakresie.
Spółka nie posiada wartości niematerialnych, do których tytuł prawny Jednostki podlegałby ograniczeniom lub które stanowiłyby
zabezpieczenie zobowiązań.
Spółka nie posiada zobowiązań umownych do nabycia w przyszłości wartości niematerialnych.
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2021 roku do 31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach PLN)
41
28. Połączenia jednostek gospodarczych, nabycia aktywów o znaczącej wartości i nabycia udziałów mniejszości
W roku 2021 nie miały miejsca połączenia jednostek gospodarczych, nabycia aktywów o znaczącej wartości oraz nabycia udziałów
mniejszości, których stroną byłaby Jednostka.
29. Inne aktywa długoterminowe
INNE AKTYWA DŁUGOTERMINOWE
31.12.2021
31.12.2020
Udziały/akcje spółki zależnej
76
76
Długoterminowe rozliczenia międzyokresowe
1
2
Razem
77
78
Spółka dokonała wpłat kaucji zgodnie z podpisanymi umowami najmu powierzchni i sprzętu laboratoryjnego.
30. Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności
NALEŻNOŚCI HANDLOWE
31.12.2021
31.12.2020
Należności handlowe netto
974
23
- od jednostek powiązanych
-
-
- od pozostałych jednostek
974
23
Odpisy aktualizujące należności
-
-
Należności handlowe brutto
974
23
NALEŻNOŚCI HANDLOWE
Razem
Bieżące
Przeterminowane w dniach
<30 dni
31-90 dni
91-180
dni
181-365
dni
>366 dni
31.12.2021
- od jednostek powiązanych
-
-
-
-
-
-
-
- od pozostałych jednostek
974
972
-
2
-
-
-
Należności handlowe brutto razem
974
972
-
2
-
-
-
31.12.2020
- od jednostek powiązanych
-
-
-
-
-
-
-
- od pozostałych jednostek
23
1
1
-
-
7
14
Należności handlowe brutto razem
23
1
1
-
-
7
14
POZOSTAŁE NALEŻNOŚCI
31.12.2021
31.12.2020
Pozostałe należności netto
10 722
1 697
Należności budżetowe
2 004
792
Należności z tytułu dotacji
8 681
896
Inne
37
9
Odpisy aktualizujące należności
-
-
Pozostałe należności brutto
10 722
1 697
Należności z tytułu dostaw i usług nie są oprocentowane.
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2021 roku do 31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach PLN)
42
Nie istnieją należności przeterminowane nieobjęte odpisami, które byłyby uznane za nieściągalne. Zdaniem Zarządu Jednostki, nie
istnieje ryzyko kredytowe, ponad poziom określony odpisem aktualizującym nieściągalne należności, właściwym dla należności
handlowych Jednostki.
Należności z tytułu dotacji dotyczą kosztów kwalifikowanych poniesionych w danym roku obrotowym, a będących przedmiotem
refundacji w kolejnych okresach sprawozdawczych.
31. Pozostałe aktywa
Spółka dokonuje czynnych rozliczeń międzyokresowych kosztów, jeżeli dotyczą one zaliczek na przyszłe usługi lub dostawy,
poniższa tabela zawiera ich zestawienie.
ROZLICZENIA MIĘDZYOKRESOWE
31.12.2021
31.12.2020
Polisy ubezpieczeniowe
58
11
Przedpłaty (licencje, domeny)
762
358
Konferencje
-
12
Koszty IPO
-
456
Inne
82
1
Razem
902
838
Najwyższych przedpłat Spółka dokonała zakupując licencje i domeny, które wykorzystywane są podczas realizacji projektów
badawczych.
32. Środki pieniężne i ich ekwiwalenty
Saldo środków pieniężnych i ich ekwiwalentów wykazane w jednostkowym sprawozdaniu przepływów pieniężnych składało się z
następujących pozycji:
ŚRODKI PIENIĘŻNE I ICH EKWIWALENTY
31.12.2021
31.12.2020
Środki pieniężne w kasie i na rachunkach bankowych, w tym:
117 622
10 650
- środki na rachunkach VAT
-
-
Razem
117 622
10 650
Spółka nie posiada kredytów w rachunku bieżącym ani środków pieniężnych o ograniczonej możliwości dysponowania.
33. Kapitał własny
33.1 KAPITAŁ PODSTAWOWY
Na dzień 31 grudnia 2021 roku kapitał zakładowy (podstawowy) Jednostki wynosił 412 797,20 PLN i dzielił się na 4 127 972 akcji o
wartości nominalnej 0,10 PLN każda.
KAPITAŁ ZAKŁADOWY
31.12.2021
31.12.2020
Liczba akcji (w szt.)
4 127 972
3 590 000
Wartość nominalna akcji (w PLN)
0,10
0,10
Kapitał podstawowy
413
359
Zmiany w kapitale zakładowym Jednostki dominującej:
W dniu 8 stycznia 2021 roku Zarząd podjął uchwałę nr 2 w sprawie podwyższenia kapitału zakładowego Spółki w granicach kapitału
docelowego z kwoty 365.145,60 PLN do kwoty 373.557,90 PLN w drodze emisji 84.143 akcji zwykłych imiennych serii J o wartości
nominalnej 0,10 PLN każda akcja w trybie subskrypcji prywatnej, z wyłączeniem prawa poboru dotychczasowych akcjonariuszy.
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2021 roku do 31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach PLN)
43
Cena emisyjna jednej akcji wynosiła 106,96 PLN. Jednostka zaoferowała zawarcie oraz zawarła umowy objęcia akcji wyłącznie z 4
inwestorami (z trzema osobami fizycznymi i jedną osobą prawną, z czego każda z nich objęła akcje Emitenta za łączną kwotę
powyżej 100.000 EUR), na podstawie których inwestorzy zobowiązali się objąć 84.143 akcji Spółki za łączną cenę emisyjną
8.999.935,28 PLN. Łączna cena emisyjna za wszystkie akcje Spółki serii J została wpłacona, jako wkład pieniężny (środki pieniężne),
do Spółki do dnia 12 stycznia 2021 roku.
W dniu 8 stycznia 2021 roku Nadzwyczajne Walne Zgromadzenie podjęło uchwałę nr 7 o umorzeniu 297.250 akcji
uprzywilejowanych imiennych serii A, 2.357 akcji uprzywilejowanych imiennych serii E oraz 179.500 akcji zwykłych imiennych serii
B (łącznie 479.107 akcji o łącznej wartości nominalnej 47.910,70 PLN) oraz uchwałę nr 8 w sprawie obniżenia kapitału zakładowego
Spółki o kwotę 47.910,70 PLN, a zatem o kwotę odpowiadającej łącznej wartości nominalnej umarzanych akcji. Kwota uzyskana z
obniżenia kapitału zakładowego Spółki, tj. kwota 47.910,70 PLN została przelana na osobny kapitał rezerwowy Spółki, utworzony
zgodnie z art. 457 § 2 zd. 1 Kodeksu Spółek Handlowych.
W dniu 8 stycznia 2021 roku, 297.250 akcji uprzywilejowanych imiennych serii A i 2.357 akcji uprzywilejowanych imiennych serii E
zostało nabyte przez Spółkę od akcjonariusza Marka Skibińskiego w celu ich umorzenia bez wynagrodzenia. W tym samym dniu
179.500 akcji zwykłych imiennych serii B zostało nieodpłatnie nabyte przez Spółkę od akcjonariusza Filipa Jelenia w celu ich
umorzenia bez wynagrodzenia.
W dniu 8 stycznia 2021 roku Walne Zgromadzenie uchwałą nr 9 zmieniło uchwałę nr 3 z 6 listopada 2020 roku, która zmieniała
uchwałę nr 25 z dnia 26 czerwca 2020 roku przez zmianę maksymalnej kwoty podwyższenia kapitału zakładowego Spółki w
granicach kapitału docelowego, w ten sposób, że Zarząd może podwyższyć kapitał zakładowy w granicach kapitału docelowego o
kwotę nie wyższą niż 37.374,10 PLN przez emisję nie więcej niż 373.741 nowych akcji Spółki. Walne Zgromadzenie zmieniło również
termin upoważnienia Zarządu do podwyższenia kapitału zakładowego w ten sposób, że upoważnienie Zarządu do wyemitowania
136.497 akcji wygasło w dniu 31 grudnia 2021 roku, a w pozostałym zakresie, tj. w odniesieniu do 237.244 akcji, w styczniu 2021
roku Walne Zgromadzenie zdecydowało, że 237.244 akcji zostanie przeznaczonych do objęcia w ramach Programu
Motywacyjnego. Pozostałe warunki podwyższenia kapitału zakładowego Spółki w granicach kapitału docelowego pozostały bez
zmian, tj. akcje przeznaczone do objęcia w ramach Programu Motywacyjnego będą emitowane za cenę emisyjną jednej akcji równą
wartości nominalnej jednej akcji, tj. 0,10 PLN, a pozostała część akcji emitowanych w granicach kapitału docelowego może zostać
zaoferowana przez Zarząd Spółki innym podmiotom (cenę emisyjną ustalał będzie Zarząd za zgodą Rady Nadzorczej, przy czym nie
może być ona niższa niż 106,96 PLN za jedną akcję).
Upoważnienie Zarządu Spółki do wyemitowania 136.497 akcji do dnia 31 grudnia 2021 roku w granicach kapitału docelowego
zostało wykorzystane przez Zarząd Spółki w całości przez emisję 52.354 akcji zwykłych imiennych serii H oraz 84.143 akcji zwykłych
imiennych serii J. W ramach kapitału docelowego, Zarząd może wyemitować jeszcze 188.004 akcje (po uwzględnieniu dokonania
emisji akcji serii K i L, które nie zostały jeszcze zarejestrowane przez sąd rejestrowy na datę sporządzenia niniejszego sprawozdania
finansowego), które zostaną przeznaczone dla realizacji Programu Motywacyjnego.
Zmiany kapitału zakładowego Spółki dokonane 8 stycznia 2021 roku (emisja akcji serii J, umorzenie części akcji serii A, E oraz B
oraz zmiana upoważnienia Zarządu Spółki do emitowania akcji w granicach kapitału docelowego) zostały zarejestrowane w
rejestrze przedsiębiorców KRS w dniu 8 marca 2021 roku.
W dniu 8 stycznia 2021 roku Nadzwyczajne Walne Zgromadzenie zmieniło uchwałą nr 11 uchwałę nr 26 w sprawie podwyższenia
kapitału zakładowego Spółki w drodze emisji akcji zwykłych serii G w trybie subskrypcji otwartej, z wyłączeniem prawa poboru
dotychczasowych akcjonariuszy oraz zmiany Statutu Spółki w związku z podwyższeniem kapitału zakładowego wskazując, że
podwyższa się kapitał zakładowy Spółki o kwotę nie niższą niż 0,10 PLN oraz nie wyższą niż 87.150 PLN w drodze emisji nie mniej
niż 1, ale nie więcej niż 871.500 akcji zwykłych na okaziciela serii G o wartości nominalnej 0,10 PLN każda akcja, w trybie subskrypcji
otwartej (przeprowadzanej w drodze oferty publicznej papierów wartościowych), z wyłączeniem prawa poboru dotychczasowych
akcjonariuszy.
W dniu 24 maja 2021 roku Sąd Rejonowy dla Wrocławia-Fabrycznej we Wrocławiu, VI Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru
Sądowego dokonał rejestracji podwyższenia kapitału zakładowego Spółki z kwoty 325.647,20 PLN do kwoty 412.797,20 PLN, w
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2021 roku do 31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach PLN)
44
drodze emisji 871.500 akcji zwykłych na okaziciela serii G o wartości nominalnej 0,10 PLN każda na podstawie uchwały nr 11
Nadzwyczajnego Walnego Zgromadzenia Spółki z dnia 8 stycznia 2021 roku.
W wyniku przeprowadzonej oferty akcji serii J oraz G kapitał własny Jednostki dominującej zwiększył się w pierwszym półroczu
2021 roku o ok. 158,9 mln PLN.
Struktura kapitału podstawowego na dzień 31 grudnia 2021 roku przedstawiała się następująco:
STRUKTURA KAPITAŁU PODSTAWOWEGO
31.12.2021
Seria akcji
Liczba akcji serii
Wartość nominalna
akcji
Uprzywilejowanie
Liczba głosów
A
799 750
0,10
tak
1 599 500
B
1 757 075
0,10
nie
1 757 075
C
82 449
0,10
nie
82 449
D
97 051
0,10
nie
97 051
E
347 643
0,10
tak
695 286
F
26 925
0,10
nie
26 925
G
871 500
0,10
nie
871 500
H
52 354
0,10
nie
52 354
I
9 082
0,10
nie
9 082
J
84 143
0,10
nie
84 143
Razem
4 127 972
5 275 365
33.1.1 WARTOŚĆ NOMINALNA AKCJI
Wszystkie wyemitowane akcje posiadają wartość nominalną wynoszącą 0,10 PLN i zostały w pełni opłacone.
33.1.2 PRAWA AKCJONARIUSZY
Akcje serii A i E mają uprzywilejowanie polegające na tym, że akcjom tym przysługują 2 głosy na 1 akcję.
33.1.3 AKCJONARIUSZE O ZNACZĄCYM UDZIALE
Wykaz znaczących akcjonariuszy Jednostki (posiadających bezpośrednio lub pośrednio przez podmioty zależne co najmniej 5%
ogólnej liczby głosów na walnym zgromadzeniu) przedstawia tabela poniżej.
Stan na dzień sporządzenia niniejszego sprawozdania finansowego:
STRUKTURA WŁASNOŚCI KAPITAŁU ZAKŁADOWEGO*
Lp.
Akcjonariusz
Łączna
liczba akcji
Łączna liczba
głosów
Udział w
kapitale
zakładowym
Udział w
ogólnej liczbie
głosów na WZA
1.
Michał Walczak
915 378
1 456 395
22,18%
27,61%
2.
Paweł Holstinghausen Holsten
589 966
950 041
14,29%
18,01%
3.
Sylvain Cottens
340 897
526 730
8,26%
9,98%
4.
Fundusze Zarządzane przez Nationale-
Nederlanden Powszechne Towarzystwo
Emerytalne S.A.
303 075
303 075
7,34%
5,75%
5.
Pozostali
1 978 656,00
2 039 124,00
47,93%
38,65%
4 127 972
5 275 365
100,0%
100,0%
*Na podstawie informacji posiadanych przez Spółkę.
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2021 roku do 31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach PLN)
45
Stan na dzień 31 grudnia 2021 roku:
STRUKTURA WŁASNOŚCI KAPITAŁU ZAKŁADOWEGO*
Lp
Akcjonariusz
Łączna
iliczba
akcji
Łączna liczba
głosów
Udział w
kapitale
zakładowym
Udział w ogólnej
liczbie głosów na
WZA
1.
Michał Walczak
915 378
1 456 395
22,18%
27,61%
2.
Paweł Holstinghausen Holsten
589 966
950 041
14,29%
18,01%
3.
Sylvain Cottens
340 897
526 730
8,26%
9,98%
4.
Fundusze Zarządzane przez Nationale-
Nederlanden Powszechne Towarzystwo
Emerytalne S.A.
303 075
303 075
7,34%
5,75%
5.
Pozostali
1 978
656,00
2 039 124,00
47,93%
38,65%
Razem
4 127 972
5 275 365
100,0%
100,0%
*Na podstawie informacji posiadanych przez Spółkę.
33.2 KAPITAŁ ZAPASOWY ZE SPRZEDAŻY AKCJI POWYŻEJ WARTOŚCI NOMINALNEJ
Kapitał zapasowy ze sprzedaży akcji powyżej wartości nominalnej Spółki jest równy kapitałowi zapasowemu ze sprzedaży akcji
powyżej wartości nominalnej Jednostki dominującej i wynika z następujących pozycji:
KAPITAŁ ZAPASOWY ZE SPRZEDAŻY AKCJI POWYŻEJ WARTOŚCI NOMINALNEJ
31.12.2021
31.12.2020
Emisja udziałów seria B AGIO
3 774
3 774
Dobrowolne obniżenie kapitału bez wynagrodzenia
36
36
Emisja akcji seria C AGIO umowy inwestycyjne 2018
3 898
3 898
Emisja akcji seria C2 i D AGIO umowy inwestycyjne 2019
8 584
8 584
Emisja akcji H, I, J
153 739
Razem
170 031
16 292
33.3 KAPITAŁ REZERWOWY
Kapitał rezerwowy wynika z następujących pozycji:
POZOSTAŁE KAPITAŁY REZERWOWE
31.12.2021
31.12.2020
Umorzenie akcji
103
56
Kapitał z tytuły zysków i strat aktuarialnych
72
35
Niezarejestrowana emisja akcji
-
5 600
Razem
175
5 690
33.4 KAPITAŁ Z TYTUŁU PŁATNOŚCI W FORMIE AKCJI
Kapitał z tytułu płatności w formie akcji składa się z wyceny programu motywacyjnego obowiązującego w Spółce. Opis programu
motywacyjnego został opisany w nocie 15.20.
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2021 roku do 31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach PLN)
46
34. Zobowiązania z tytułu świadczeń emerytalnych oraz rezerwy na zobowiązania
REZERWY NA ŚWIADCZENIA PRACOWNICZE
31.12.2021
31.12.2020
Rezerwa na zaległe urlopy
441
278
Rezerwa emerytalno-rentowa
59
66
Razem, w tym:
500
344
Długoterminowe
33
65
Krótkoterminowe
467
279
Rezerwa na zaległe urlopy prezentowana jest w sprawozdaniu z sytuacji finansowej w zobowiązaniach krótkoterminowych w
pozycji rezerwy na zobowiązania.
ZMIANA STANU REZERW PRACOWNICZYCH
Rezerwa na zaległe
urlopy
Rezerwa
emerytalno-
rentowa
Ogółem
Stan na 01.01.2021
278
66
344
Utworzenie rezerwy
163
11
174
Koszty wypłaconych świadczeń (wykorzystanie)
-
-
-
Rozwiązane rezerwy
-
18
18
Stan na 31.12.2021
441
59
500
Stan na 01.01.2020
203
54
257
Utworzenie rezerwy
75
12
87
Koszty wypłaconych świadczeń (wykorzystanie)
-
-
-
Rozwiązane rezerwy
-
-
-
Stan na 31.12.2020
278
66
344
REZERWY NA ZOBOWIĄZANIA
31.12.2021
31.12.2020
Usługi obce
137
416
Rezerwa na zwrot środków do NCBiR
4 658
-
Rezerwa na audyt wewnętrzny
1 000
-
Pozostałe rezerwy razem
5 795
416
W związku z powzięciem przez Spółkę informacji o postępowaniu prowadzonym przez organy państwowe dotyczącym
potencjalnych nieprawidłowości przy przeprowadzeniu postępowań o udzielenie zamówień w ramach projektów unijnych, Spółka
zleciła zewnętrznym, renomowanym doradcom finansowym i prawnym przeprowadzenie audytu W związku z tym Spółka
utworzyła rezerwę na zwrot części środków otrzymanych od NCBiR w wysokości 4 658 tys. PLN (która to kwota obejmuje kwotę
główną w wysokości 3 891 tys. PLN oraz odsetki w kwocie 767 tys. PLN). Dodatkowo Spółka utworzyła rezerwę na koszty audytu
oraz przygotowanie strategii prawnej w wysokości 1 000 tys. PLN. Już po dniu bilansowym, na podstawie wyników audytu w dniu
13.04.2022 r. Spółka dokonała zwrotu do NCBR środków w kwocie 4 658 tys. PLN. Pozostałe rezerwy na usługi obce w wysokości
137 tys. zł dotyczyły głównie badania sprawozdania finansowego przez firmę audytorską.
ZMIANA STANU REZERW NA ZOBOWIĄZANIA
Usługi obce
Rezerwa na
zwrot środków
do NCBiR
Rezerwa na
audyt
wewnętrzny
Ogółem
Stan na 01.01.2021
416
-
-
416
Utworzenie rezerwy
148
4 658
1 000
5 806
Wykorzystanie rezerwy
427
-
-
427
Rozwiązanie rezerwy
-
-
-
-
Stan na 31.12.2021
137
4 658
1 000
5 795
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2021 roku do 31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach PLN)
47
Usługi obce
Ogółem
Stan na 01.01.2020
-
-
Utworzenie rezerwy
416
416
Wykorzystanie rezerwy
-
-
Rozwiązanie rezerwy
-
-
Stan na 31.12.2020, w tym:
416
416
- długoterminowe
-
-
- krótkoterminowe
416
416
35. Pożyczki otrzymane
W trakcie pierwszego półrocza 2021 roku Spółka dokonała spłaty zobowiązania z tytułu otrzymanej pożyczki od Alternative Capital
Spółka z o.o. (tj. od poprzednika prawnego Alternative Capital Denovo Solutions sp. z o.o. sp.k.) w kwocie 214 tys. PLN. Pożyczka
wykazywana była na dzień 31 grudnia 2020 roku jako zobowiązanie finansowe.
Saldo pożyczek otrzymanych przedstawia się następująco:
KREDYTY I POŻYCZKI
31.12.2021
31.12.2020
Pożyczki otrzymane
-
214
Razem, w tym:
-
214
- długoterminowe
-
214
- krótkoterminowe
-
-
36. Zobowiązania z tytułu leasingów
Struktura zobowiązań z tytułu leasingu według terminów wymagalności
ZOBOWIĄZANIA Z TYTUŁU LEASINGU
31.12.2021
31.12.2020
Zobowiązania leasingowe krótkoterminowe, w tym:
5 241
5 734
- do 1 miesiąca
545
519
- od 1 miesiąca do 3 miesięcy
1 066
1 016
- od 3 miesięcy do 6 miesięcy
1 591
1 528
- od 6 miesięcy do roku
2 039
2 670
Zobowiązania leasingowe długoterminowe, w tym:
2 940
6 498
- od roku do pięciu lat
2 940
6 498
- powyżej pięciu lat
-
-
Razem
8 181
12 232
Zobowiązania z tytułu leasingu w głównej mierze dotyczą najmu powierzchni biurowych, laboratoryjnych oraz sprzętu
specjalistycznego wykorzystywanych w bieżącej działalności Spółki.
37. Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania (krótkoterminowe)
Zobowiązania wykazane w sprawozdaniu z sytuacji finansowej są w przeważającej mierze płatne w terminie 30-90 dni od daty
dokumentu obciążeniowego. Wykazane zobowiązania nie zawierają rozrachunków z tytułu kredytów, pożyczek i leasingów.
ZOBOWIĄZANIA HANDLOWE
31.12.2021
31.12.2020
- wobec jednostek powiązanych
-
77
- wobec pozostałych jednostek
3 093
2 298
Razem
3 096
2 374
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2021 roku do 31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach PLN)
48
POZOSTAŁE ZOBOWIĄZANIA KRÓTKOTERMINOWE
31.12.2021
31.12.2020
Zobowiązania z tytułu podatków, ceł, ubezpieczeń społecznych i innych
879
331
Zobowiązania z tytułu wynagrodzeń
647
449
Pozostałe
3
-
Razem
1 529
781
38. Pozostałe pasywa/przychody przyszłych okresów
Spółka posiada przychody przyszłych okresów, które dotyczą otrzymanych zaliczek z tytułu dotacji. Środki te będą wykorzystane
do pokrycia odpowiadających im kosztów w następnym okresie sprawozdawczym. Wartość otrzymanych i niewykorzystanych na
dzień bilansowy zaliczek kształtuje się następująco:
PRZYCHODY PRZYSZŁYCH OKRESÓW
31.12.2021
31.12.2020
- z tytułu projektu POIR.01.02.00-00-0073/18
-
12
- z tytułu projektu POIR.01.01.01-00-0956/17
-
3 447
- z tytułu projektu POIR.04.01.04-00-0116/16
-
109
- z tytułu projektu POIR.01.01.01-00-0931/19
-
682
- z tytułu projektu POIR.01.01.01-00-0747/16
-
162
- z tytułu projektu POIR.01.01.01-00-0740/19
-
2 589
- z tytułu projektu POIR.01.01.01-00-0741/19
-
3 149
- z tytułu projektu POIR.04.01.02-00-0147/16
126
126
- z tytułu projektu POIR.01.02.00-00-0079/18
-
124
Inne
-
-
Razem
126
10 401
Spadek salda przychodów przyszłych okresów na dzień bilansowy względem 31 grudnia 2020 roku wynika ze zmiany sposobu
rozliczania przez Spółkę dotacji z Narodowym Centrum Badan i Rozwoju. Ze względu na zaawansowanie projektów oraz
wykorzystanie limitów umownych w większości projektów Spółka nie rozliczała dotacji zaliczkami, lecz poprzez zwrot poniesionych
już kosztów.
39. Zobowiązania warunkowe
Spółka wystawia imienne weksle in blanco do każdej umowy dotacyjnej (do każdego projektu). Jest to wymagane regulaminem
dla projektów współfinansowanych ze środków publicznych.
Jako zabezpieczenie należytego wykonania zobowiązań wynikających z umowy o dofinansowanie projektu, Zarząd Jednostki złożył
zabezpieczenie w postaci weksla in blanco opatrzonego klauzulą „nie na zlecenie”. Zabezpieczenie ustanowiono do końca okresu
trwałości projektów. Jest to wymóg wynikający z umowy o dofinansowanie (dotacji). Taki zapis znajduje się w każdej z umów,
której Jednostka jest stroną.
Spółka wystawiła również weksle własne in blanco do umów leasingowych sprzętu laboratoryjnego. Finansujący jest upoważniony
wypełnić niniejsze weksle do kwoty stanowiącej równowartość wszystkich wymagalnych, lecz niezapłaconych należności
przysługujących finansującemu, a wynikających z umów leasingu.
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2021 roku do 31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach PLN)
49
ZOBOWIĄZANIA WARUNKOWE
31.12.2021
Rodzaj kontraktu podlegający zabezpieczeniu
Weksle wraz z deklaracją
wekslową
Opis
Kwota wynikająca z
umowy
Potencjalne
zobowiązanie
warunkowe
Rodzaj weksla
POIR.01.01.01-00-0747/16
24 320
13 206
in blanco
POIR.01.01.01-00-0956/17
27 683
15 007
in blanco
POIR.01.02.00-00-0073/18
25 511
8 322
in blanco
POIR.01.02.00-00-0079/18
29 558
9 081
in blanco
POIR:01.01.01-00-0740/19
28 960
8 182
in blanco
POIR.01.01.01-00-0931/19
7 759
2 093
in blanco
POIR.01.01.01-00-0741/19
27 411
3 920
in blanco
Umowa leasingu nr 18/015253
2 839
957
in blanco
Umowa leasingu nr 18/007516
598
148
in blanco
Umowa leasingu nr 18/021031
496
185
in blanco
Razem
175 135
61 102
40. Sprawy sądowe
Według staniu na dzień 31 grudnia 2021 roku oraz na dzień sporządzenia niniejszego jednostkowego sprawozdania finansowego
Spółka nie jest stroną żadnych spraw sądowych.
41. Rozliczenia podatkowe
Rozliczenia podatkowe, jak również inne obszary działalności podlegające regulacjom prawnym (m.in. sprawy celne czy dewizowe)
mogą być przedmiotem kontroli organów administracyjnych, uprawnionych do nakładania kar i sankcji. Jednakże obowiązujący
system prawa nie jest doskonały, posiada luki i sprzeczności aksjologiczne i logiczne. Obszar ten obejmuje zarówno stanowienie
prawa, jak i jego stosowanie. Niestabilność i niejasność wielu przepisów prawnych skutkuje rozbieżnością w ich interpretacji, co z
kolei przekłada się na zajmowanie odmiennych stanowisk w relacjach organ podatkowy – przedsiębiorstwo.
Rozliczenia podatkowe mogą być przedmiotem kontroli. W wyniku przeprowadzanych kontroli dotychczasowe rozliczenia
podatkowe Spółki mogą zostać powiększone o dodatkowe zobowiązania podatkowe. Zdaniem Zarządu Jednostki na dzień 31
grudnia 2021 roku oraz na dzień 31 grudnia 2020 roku nie było konieczności tworzenia rezerwy na rozpoznane i policzalne ryzyko
podatkowe.
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2021 roku do 31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach PLN)
50
42. Wyjaśnienia do sprawozdania z przepływów pieniężnych
STAN ŚRODKÓW PIENIĘŻNYCH NA KONIEC OKRESU
31.12.2021
31.12.2020
Środki pieniężne w sprawozdaniu z sytuacji finansowej
117 622
10 650
Środki pieniężne w sprawozdaniu z przepływów pieniężnych
117 622
10 650
WYSZCZEGÓLNIENIE
31.12.2021
31.12.2020
Amortyzacja:
7 355
6 602
amortyzacja wartości niematerialnych
129
62
amortyzacja rzeczowych aktywów trwałych
7 226
6 540
Zyski (straty) z tytułu różnic kursowych
36
8
różnice kursowe naliczone
36
8
Odsetki:
409
392
odsetki naliczone od otrzymanych pożyczek
-
14
odsetki zapłacone od leasingu
409
378
Zmiana stanu rezerw:
5 513
503
bilansowa zmiana stanu rezerw na zobowiązania handlowe
5 379
416
bilansowa zmiana stanu rezerw na świadczenia pracownicze
134
87
Zmiana stanu należności:
-9 977
151
zmiana stanu należności krótkoterminowych wynikająca z bilansu
-9 978
153
zmiana stanu należności długoterminowych wynikająca z bilansu
1
-2
Zmiana stanu zobowiązań krótkoterminowych, z wyjątkiem zobowiązań finansowych:
-8 805
208
zmiana stanu zobowiązań krótkoterminowych wynikająca z bilansu
1 470
208
zmiana stanu pozostałych pasywów
-10 275
-
Zmiana stanu rozliczeń międzyokresowych:
-64
2 537
Zmiana stanu rozliczeń międzyokresowych wynikająca z bilansu
-64
2 537
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2021 roku do 31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach PLN)
51
43. Informacje o podmiotach powiązanych
Poniżej przedstawiono listę podmiotów powiązanych w stosunku do Spółki według stanu na 31 grudnia 2021 roku, z którymi Spółka
dokonywała transakcji w okresie objętym niniejszym sprawozdaniem finansowym.
podmiot lub osoba fizyczna
sprawowana funkcja / opis powiązania
Sylvain Cottens
Członek Zarządu Captor Therapeutics GmbH, akcjonariusz Captor Therapeutics S.A.
Thomas Shepherd
Prezes Zarządu Captor Therapeutics S.A. od 20 stycznia 2021 roku
Michał Walczak
Prezes Zarządu Captor Therapeutics GmbH, Członek Zarządu Captor Therapeutics S.A.,
zatrudniony w Captor Therapeutics S.A., akcjonariusz Captor Therapeutics S.A.
Aleksandra Skibińska
Członek Zarządu Captor Therapeutics S.A do 21 czerwca 2021 roku, żona Członka Rady
Nadzorczej Captor Therapeutics S.A
Radosław Krawczyk
Członek Zarządu Captor Therapeutics S.A. od 29 czerwca 2021 roku, akcjonariusz Captor
Therapeutics S.A.
Captor Therapeutics GMBH
Spółka, w której 100% udziałów ma Captor Therapeutics S.A.
Marek Skibiński
Członek Rady Nadzorczej Captor Therapeutics S.A. do dnia 14 grudnia 2021 roku, mąż
Aleksandry Skibińskiej - Członka Zarządu Captor Therapeutics S.A do 21 czerwca 2021 roku
Paweł Holstinghausen Holsten
Członek Rady Nadzorczej Captor Therapeutics S.A
Maciej Wróblewski
Członek Rady Nadzorczej Captor Therapeutics S.A od 17 marca 2021 roku
Florent Gros
Członek Rady Nadzorczej Captor Therapeutics S.A
Krzysztof Samotij
Członek Rady Nadzorczej Captor Therapeutics S.A
Luc Otten
Członek Rady Nadzorczej do 7 stycznia 2021 roku
Swissvention Partners GMBH
Spółka, w której Dyrektorem Zarządzającym oraz właścicielem jest Florent Gros
Denovo Solutions Sp. z o.o.
Spółka, której wspólnikami na datę 30.06.2021 byli Marek Skibiński oraz Paweł Holstinghausen
Holsten (spółka ta była komplementariuszem spółki Aternative Capital Denovo Solutions Sp. z
o.o. Sp. k.- byłego akcjonariusza Captor Therapeutics S.A.
Transakcje z podmiotami powiązanymi
W poniższej tabeli przedstawiono transakcje dokonane w bieżącym okresie z podmiotami powiązanymi w stosunku do Spółki.
01.01.2021
31.12.2021
Wobec
jednostek
zależnych
Wobec
jednostek
współzależnych
Wobec
kluczowego
kierownictwa*
Wobec pozostałych
podmiotów powiązanych**
Zakupy
755
-
-
-
Sprzedaż
-
-
-
-
Pożyczki udzielone
-
-
-
-
Przychody finansowe – odsetki od pożyczek
-
-
-
-
Pożyczki otrzymane
-
-
-
-
Koszty finansowe – odsetki od pożyczek
oraz wynagrodzenie za ustanowienie
zastawu rejestrowego
-
-
2
425
Należności handlowe
-
-
-
-
Zobowiązania handlowe
-
-
-
-
Wynagrodzenie wypłacane przez Spółkę
-
-
4 243
-
Inne – otrzymane przez Spółkę
-
-
1 000
-
* pozycja obejmuje osoby posiadające uprawnienia i odpowiedzialność za planowanie, kierowanie i kontrolowanie czynności jednostki
** pozycja obejmuje podmioty powiązane poprzez kluczowe kierownictwo
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2021 roku do 31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach PLN)
52
Transakcje pomiędzy podmiotami powiązanymi odbyły się na warunkach równorzędnych z tymi, które obowiązują
w transakcjach zawartych na warunkach rynkowych.
43.1 JEDNOSTKA DOMINUJĄCA CAŁEJ GRUPY
Captor Therapeutics S.A. jest podmiotem dominującym w Grupie Kapitałowej.
43.2 PODMIOT O ZNACZĄCYM WPŁYWIE NA GRUPĘ
Nie istnieje podmiot, który ma znaczący wpływ na Grupę Kapitałową Captor Therapeutics S.A.
44. Wartość wynagrodzeń, nagród oraz korzyści dla członków organów
WYNAGRODZENIA BRUTTO
31.12.2021
31.12.2020
wypłacone
należne
wypłacone
należne
Zarząd Spółki
3 096
3 096
931
986
Rada Nadzorcza
298
27
90
112
Razem
3 394
3 123
1 021
1 098
W powyższej tabeli zaprezentowane zostały łączne wartości należnego wynagrodzenia wszystkich członków Zarządu Spółki oraz
Rady Nadzorczej za pełnienie funkcji z podziałem na 2021 oraz 2020 rok. Różnica pomiędzy wartościami w kolumnie należne, a
wypłacone prezentuje zobowiązanie Spółki na poszczególny dzień bilansowy z tytułu niewypłaconego, a należnego wynagrodzenia
dla członków organów Jednostki.
44.1 UDZIAŁY WYŻSZEJ KADRY KIEROWNICZEJ (W TYM CZŁONKÓW ZARZĄDU I RADY NADZORCZEJ) W PROGRAMIE AKCJI PRACOWNICZYCH
Program Motywacyjny został utworzony na mocy uchwały nr 14 Zwyczajnego Walnego Zgromadzenia Jednostki dominującej z
dnia 16 maja 2019 roku, zmienionej uchwałą nr 22 Zwyczajnego Walnego Zgromadzenia Jednostki dominującej z dnia 26 czerwca
2020 roku oraz uchwałą nr 10 Nadzwyczajnego Walnego Zgromadzenia Jednostki dominującej z dnia 8 stycznia 2021 roku. Na
podstawie Programu Motywacyjnego osoby uprawnione (tj. osoby zatrudnione w Jednostce dominującej lub w spółkach
zależnych, na podstawie umowy o pracę lub innej podstawy prawnej, wskazane przez Zarząd Jednostki dominującej po uzyskaniu
zgody Rady Nadzorczej, jak również członkowie Rady Nadzorczej wskazani przez Walne Zgromadzenie) będą mieli prawo do
nabycia istniejących lub nowo wyemitowanych akcji Jednostki dominującej. Decyzja odnośnie do tego, czy Jednostka dominująca
zaoferuje pracownikom akcje własne nabyte przez Jednostkę dominującą od akcjonariuszy Jednostki dominującej (zobowiązanie
pierwotne) czy też wyemituje akcje nowej emisji (tzw. upoważnienie przemienne) została pozostawiona Jednostce dominującej.
W dniach 14 sierpnia 2020 roku oraz 2 września 2020 roku pierwsza grupa pracowników Jednostki dominującej uprawnionych do
objęcia akcji w ramach Programu Motywacyjnego, obejmująca grupę 50 pracowników, nabyła prawo do objęcia łącznie 9.082 akcji
zwykłych Jednostki dominującej. Wskazane akcje zostaną alokowane do pracowników przez podwyższenie kapitału zakładowego
w granicach kapitału docelowego Jednostki dominującej przez emisję akcji zwykłych serii I (podstawą emisji jest uchwała Zarządu
Jednostki dominującej z dnia 28 grudnia 2020 roku). Ponadto w dniu 10 grudnia 2021 r. Zarząd Spółki podjął uchwałę w sprawie
emisji 30.738 akcji zwykłych na okaziciela serii K, w granicach kapitału docelowego Spółki, z wyłączeniem prawa poboru
dotychczasowych akcjonariuszy Spółki w całości. Emisja akcji serii K jest również związana z realizacją Programu Motywacyjnego.
W dniu 27 kwietnia 2021 r. miało miejsce kolejne podwyższenie kapitału zakładowego Spółki w granicach kapitału docelowego
Spółki poprzez emisję 9.420 akcji zwykłych na okaziciela serii L. Emisja akcji serii L jest również związana z realizacją Programu
Motywacyjnego. Na datę sporządzenia niniejszego sprawozdania finansowego emisja akcji serii K i L nie została jeszcze
zarejestrowana przez sąd rejestrowy.
W dniu 8 stycznia 2021 roku Nadzwyczajne Walne Zgromadzenie uchwałą nr 5 przyznało Markowi Skibińskiemu, Pawłowi
Holstinghausen Holsten, Krzysztofowi Samotij oraz Florentowi Gros, członkom Rady Nadzorczej Jednostki dominującej z tytułu
pełnienia przez nich funkcji w Radzie Nadzorczej, prawo do objęcia przez każdego z nich 12.443 akcji zwykłych nowej emisji
Jednostki dominującej za cenę emisyjną każdej akcji równą wartości nominalnej jednej akcji, tj. 0,10 PLN na zasadach
przewidzianych w Programie Motywacyjnym. W dniu 29 czerwca 2021 r. Walne Zgromadzenie Spółki uchwałą nr 16 przyznało
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2021 roku do 31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach PLN)
53
Maciejowi Wróblewskiemu, członkowi Rady Nadzorczej Jednostki dominującej, z tytułu pełnienia przez niego funkcji w Radzie
Nadzorczej, prawo do objęcia 12.443 akcji zwykłych nowej emisji Jednostki dominującej na zasadach przewidzianych w Programie
Motywacyjnym. Akcje przeznaczone dla członków Rady Nadzorczej mogą być emitowane w granicach kapitału docelowego
Jednostki dominującej przeznaczonego na potrzeby realizacji Programu Motywacyjnego. Na datę sporządzenia niniejszego
sprawozdania finansowego członkowie Rady Nadzorczej nie nabyli jeszcze akcji w ramach Programu Motywacyjnego.
Na datę sporządzenia niniejszego sprawozdania finansowego członkowie Zarządu Jednostki dominującej zawarli umowę
uczestnictwa w programie motywacyjnym uprawniającą do akcji przyznanych na podstawie Programu Motywacyjnego
− Radosław Krawczyk – Członek Zarządu, Dyrektor Finansowy Jednostki dominującej zawarła umowę uczestnictwa
w programie motywacyjnym uprawniającą go do objęcia 5.816 akcji zwykłych Jednostki dominującej; oraz
− Thomas Shepherd – Członek Zarządu, Prezes Zarządu Jednostki dominującej zawarł umowę uczestnictwa
w programie motywacyjnym uprawniającą go do objęcia 77.772 akcji zwykłych Jednostki dominującej.
45. Wynagrodzenie firmy audytorskiej
WYNAGRODZENIE FIRMY AUDYTORSKIEJ
31.12.2021
31.12.2020
Badanie rocznego jednostkowego i skonsolidowanego sprawozdania finansowego
80
80
Przegląd śródrocznego jednostkowego i skonsolidowanego sprawozdania finansowego
42
35
Usługi audytorskie związane z IPO
60
48
Pozostałe usługi – usługa atestacyjna związana z wydaniem Comfort letter do
prospektu
-
60
Razem
182
223
46. Cele i zasady zarządzania ryzykiem finansowym
Do głównych instrumentów finansowych, z których korzysta Spółka, należą środki pieniężne i dotacje. Głównym celem tych
instrumentów finansowych jest pozyskanie środków finansowych na działalność Jednostki. Spółka posiada też inne instrumenty
finansowe, takie jak należności i zobowiązania z tytułu dostaw i usług, które powstają bezpośrednio w toku prowadzonej przez nią
działalności. Zasadą stosowaną przez Spółkę jest nieprowadzenie obrotu instrumentami finansowymi.
Główne rodzaje ryzyka wynikającego z instrumentów finansowych Spółki obejmują ryzyko stopy procentowej, ryzyko walutowe,
ryzyko związane z płynnością oraz ryzyko kredytowe. Zarząd Jednostki weryfikuje i uzgadnia zasady zarządzania każdym z tych
rodzajów ryzyka – zasady te zostały w skrócie omówione poniżej.
46.1 RYZYKO STOPY PROCENTOWEJ
Narażenie Spółki na ryzyko wywołane zmianami stóp procentowych dotyczy przede wszystkim długoterminowych zobowiązań
finansowych.
Spółka zarządza kosztami oprocentowania poprzez korzystanie z zobowiązań o oprocentowaniu zmiennym. Spółka gromadzi i
analizuje bieżące informacje z rynku na temat aktualnej ekspozycji na ryzyko zmiany stopy procentowej.
Niepewność co do przyszłego poziomu stóp procentowych, a w konsekwencji do wysokości przyszłych kosztów finansowych
stanowi istotną przeszkodę w procesie podejmowania decyzji inwestycyjnych.
Głównym celem zarządzania ryzykiem stopy procentowej jest zabezpieczanie kosztów odsetkowych przed ich zwiększeniem
wskutek wzrostu stóp procentowych. Możliwości zabezpieczenia ryzyka stopy procentowej są analizowane i oceniane przez
Jednostkę w zależności od aktualnych potrzeb. Spółka nie zawierała kontraktów zabezpieczających ryzyko stopy procentowej. W
okresie objętym niniejszym sprawozdaniem finansowym Spółka nie była stroną żadnych transakcji zabezpieczających, w tym nie
nabywała instrumentów pochodnych w celu zabezpieczenia ryzyka stopy procentowej.
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2021 roku do 31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach PLN)
54
46.2 RYZYKO WALUTOWE
Ze względu na współpracę z kontrahentem zagranicznym oraz międzynarodowymi dostawcami usług, Spółka narażona była
w 2021 roku na ryzyko walutowe dotyczące głównie należności handlowych w walucie EUR oraz zobowiązań handlowych w
walutach: EUR, USD oraz CHF.
W wyniku przeprowadzanej na dzień bilansowy wyceny należności i zobowiązań wyrażonych w walutach obcych, a także w wyniku
bieżących realizacji rozliczeń w walutach obcych powstają dodatnie i ujemne różnice kursowe. Ich wartości ulegają wahaniom
w okresie roku, co spowodowane jest zmianą kursów.
Dla kursu EUR/PLN występuje częściowy naturalny hedging, ze względu na fakt, iż przychody z tytułu umów z klientem
w walucie EUR są częściowo równoważone przez koszty w tej samej walucie. Spółka gromadzi i analizuje bieżące informacje z
rynku na temat aktualnej ekspozycji na ryzyka walutowe. Głównym celem zarządzania ryzykiem walutowym jest zabezpieczanie
ujemnych różnic kursowych przed ich zwiększeniem wskutek osłabienia waluty krajowej. Możliwości zabezpieczenia ryzyka
walutowego są analizowane i oceniane przez Spółkę w zależności od aktualnych potrzeb. Ze względu na występujące wahania
kursów w 2021 roku spółka nie stosowała transakcji zabezpieczających ryzyka kursu walutowego.
46.3 RYZYKO CEN PRODUKTÓW, TOWARÓW
Spółka obecnie prowadzi działalność badawczo – rozwojową, w związku z tym nie analizowano ryzyka cen produktów i towarów.
W ocenie kierownictwa Jednostki Spółka obecnie nie jest narażona na to ryzyko.
46.4 RYZYKO KREDYTOWE
Biorąc pod uwagę, ze Spółka na tym etapie rozwoju nie prowadzi działalności handlowej, ryzyko kredytowe jest nieistotne.
46.5 RYZYKO ZWIĄZANE Z PŁYNNOŚCIĄ
Spółka monitoruje ryzyko braku funduszy przy pomocy narzędzia okresowego planowania płynności. Narzędzie to uwzględnia
terminy wymagalności/zapadalności zarówno inwestycji jak i aktywów finansowych (np. konta należności, pozostałych aktywów
finansowych) oraz prognozowane przepływy pieniężne z działalności operacyjnej.
Celem Spółki jest utrzymanie równowagi pomiędzy ciągłością a elastycznością finansowania, poprzez korzystanie z rozmaitych
źródeł finansowania.
Tabela poniżej przedstawia zobowiązania finansowe Spółki na dzień 31 grudnia 2021 roku wg daty zapadalności na podstawie
umownych niezdyskontowanych płatności.
31.12.2021
Na żądanie
Poniżej 3
miesięcy
Od 3 do 12
miesięcy
Od 1 roku
do 5 lat
Powyżej
5 lat
Razem
Oprocentowane kredyty i pożyczki
-
-
-
-
-
-
Zobowiązania z tytułu leasingu
-
1 656
3 709
2 982
-
8 347
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz
pozostałe zobowiązania
347
4 278
-
-
-
4 625
Razem
347
5 934
3 709
2 982
-
12 972
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2021 roku do 31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach PLN)
55
47. Instrumenty finansowe
Wartości godziwe poszczególnych klas instrumentów finansowych
Poniższa tabela przedstawia porównanie wartości bilansowych i wartości godziwych wszystkich instrumentów finansowych Spółki,
w podziale na poszczególne klasy i kategorie aktywów i zobowiązań.
WARTOŚCI GODZIWE POSZCZEGÓLNYCH KLAS
AKTYWÓW I ZOBOWIĄZAŃ FINANSOWYCH
Kategoria
Wartość bilansowa
Wartość godziwa
31.12.2021
31.12.2020
31.12.2021
31.12.2020
Aktywa finansowe
Pożyczki udzielone
WwgZK
-
-
-
-
Należności z tytułu dostaw i usług
WwgZK
974
23
974
23
Pozostałe należności
WwgZK
10 722
1 697
10 722
1 697
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty
WwgZK
117 622
10 650
117 622
10 650
Razem
129 318
12 370
129 318
12 370
Zobowiązania finansowe
Oprocentowane kredyty bankowe i pożyczki
PZFwgZK
-
214
-
214
Zobowiązania z tyt. leasingu
wg MSSF16
8 181
12 232
8 181
12 232
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług
PZFwgZK
3 096
2 374
3 096
2 374
Pozostałe zobowiązania
PZFwgZK
1 529
781
1 529
781
Razem
12 806
15 602
12 806
15 602
Użyte skróty:
WwgZK - Wyceniane według zamortyzowanego kosztu
PZFwgZK - Pozostałe zobowiązania finansowe wyceniane według zamortyzowanego kosztu
Zobowiązania z tyt. leasingów zaprezentowane w powyższej tabeli wycenione są zgodnie z MSSF 16 ‘Leasing’.
Wartość godziwa instrumentów finansowych jakie posiada Jednostka na dzień bilansowy nie odbiega od wartości prezentowanej
w sprawozdaniu finansowym ze względu, iż w odniesieniu do instrumentów krótkoterminowych ewentualny efekt dyskonta nie
jest istotny, instrumenty te dotyczą transakcji zawieranych na warunkach rynkowych.
48. Zabezpieczenia ustanowione na majątku
Spółka nie posiada zabezpieczeń ustanowionych na majątku.
49. Zarządzanie kapitałem
Głównym celem zarządzania kapitałem Spółki jest utrzymanie dobrego ratingu kredytowego i bezpiecznych wskaźników
kapitałowych, które wspierałyby działalność operacyjną Jednostki zwiększały wartość dla jej akcjonariuszy.
Spółka zarządza strukturą kapitałową i w wyniku zmian warunków ekonomicznych wprowadza do niej zmiany. W celu utrzymania
lub skorygowania struktury kapitałowej, Jednostka może zmienić wypłatę dywidendy dla akcjonariuszy, zwrócić kapitał
akcjonariuszom (np. poprzez skup akcji własnych w celu ich umorzenia) lub wyemitować nowe akcje. W okresie sprawozdawczym
nie wprowadzono żadnych zmian do celów, zasad i procesów obowiązujących w tym obszarze.
Spółka monitoruje stan kapitałów stosując wskaźnik dźwigni, który jest liczony jako stosunek zadłużenia netto do sumy kapitałów
powiększonych o zadłużenie netto. Do zadłużenia netto Spółka wlicza oprocentowane kredyty i pożyczki, zobowiązania z tytułu
dostaw i usług i inne zobowiązania, pomniejszone o środki pieniężne i ekwiwalenty środków pieniężnych.
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2021 roku do 31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach PLN)
56
ZARZĄDZANIE KAPITAŁEM
31.12.2021
31.12.2020
Oprocentowane kredyty i pożyczki
-
214
Zobowiązania z tytułu leasingu
8 181
12 232
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania
11 052
14 316
Minus środki pieniężne i ich ekwiwalenty
-117 622
-10 650
Zadłużenie netto
-98 417
16 112
Kapitał własny
124 063
-959
Kapitał i zadłużenie netto
25 646
15 154
Wskaźnik dźwigni (%)
-384%
106%
Wskaźnik dźwigni (%) bez uwzględniania gotówki na inwestycje
-384%
106%
50. Struktura zatrudnienia
Struktura średniego zatrudnienia w Spółce na koniec każdego okresu kształtowała się następująco (w osobach):
STRUKTURA ZATRUDNIENIA
31.12.2021
31.12.2020
Pracownicy umysłowi
97
76
Pracownicy fizyczni
-
-
Razem
97
76
51. Sezonowość
W segmencie działalności, w którym działa Spółka brak jest zjawiska sezonowości oraz cykliczności.
52. Zdarzenia następujące po dniu bilansowym
Po dniu bilansowym (tj. 31 grudnia 2021 roku) wystąpiły następujące istotne zdarzenia, mogące mieć wpływ na ocenę sytuacji
finansowej Spółki Captor Therapeutics S.A.:
− Informacja o postępie prac badawczo-rozwojowych w projekcie CT-01 oraz ujawnienie jego celu molekularnego.
Już po zakończeniu okresu sprawozdawczego, Spółka poinformowała o postępie w pracach badawczych w projekcie CT-
01, który poświęcony jest rozwojowi terapii raka wątrobowokomórkowego w oparciu o technologię celowanej degradacji
białek.
Uzyskane wyniki przedklinicznych badań proof-of-concept potwierdzają wysoką aktywność przeciwnowotworową dwóch
związków wiodących rozwijanych w ramach projektu CT-01 w mysim modelu ludzkiego raka wątroby (tzw. ksenograft).
Otrzymane przez Spółkę wyniki potwierdzają, że doustne podanie tych związków CT-01 powoduje regresję guzów w
modelu Hep 3B2.1-7 raka wątrobowokomórkowego w myszach, które zostały poddane badaniu.
Celem molekularnym projektu CT-01 są związki CT-01, które posiadają unikalny profil degradacji: indukują degradację
białek GSPT1 i SALL4 oraz innego nieujawnionego neosubstratu o kluczowej roli w powstawaniu nowotworów.
GSPT1 (ang. Eukaryotic peptide chain release factor GTP-binding subunit ERF3A) jest białkiem zaangażowanym w
terminację translacji (procesu, w którym rybosomy syntetyzują białka po transkrypcji DNA do RNA). Ze względu na
wykazany związek pomiędzy degradacją GSPT1 i aktywnością przeciwnowotworową, rozwijane są selektywne degradery
GSPT1, takie jak związek CC-90009 znajdujący się obecnie w badaniach klinicznych. SALL4 (Sal-like protein 4) jest
czynnikiem transkrypcyjnym ekspresjonowanym w rozwoju płodowym wątroby, a jego ekspresja jest wyciszona u osób
dorosłych. U pacjentów cierpiących na raka wątrobowokomórkowego często występuje reekspresja białka SALL4, która
koreluje z gorszymi prognozami. Dodatkowy cel degradowany przez związki CT-01 pozostaje nieujawniony ze względu na
aspekty związane z ochroną własności intelektualnej. Cel ten także jest zaangażowany w rozwój nowotworów, a jego
celowana eliminacja stanowi silną wartość dodaną w leczeniu kliku nowotworów, takich jak nowotwór wątroby i płuc.
Unikalny łączny profil degradacji buduje przekonanie, co do silnej wartości konkurencyjnej tego programu.
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2021 roku do 31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach PLN)
57
Wyniki przeprowadzonych ww. badań stanowią znaczący kamień milowy i potwierdzają zasadność prowadzenia dalszych
prac w ramach projektu CT-01, zmierzających do wprowadzenia jednego z tych związków do fazy IND-enabling studies.
Jednocześnie, wyniki te dowodzą, że Spółka ma zdolności do odkrywania degraderów typu klej molekularny z
wykorzystaniem platformy technologicznej OptigradeTM.
− Przekazanie do NCBR informacji w sprawie potencjalnych nieprawidłowości w rozliczeniu kosztów kwalifikowanych
dot. projektów unijnych
W dniu 26 stycznia 2022 r. Spółka poinformowała, iż istnieje ryzyko wystąpienia w przeszłości potencjalnych
nieprawidłowości w rozliczeniu kosztów kwalifikowanych poniesionych przez Jednostkę dominującą, w ramach realizacji
projektów unijnych, na podstawie umów zawartych przez Jednostkę dominującą z NCBiR. Powyższe potencjalne
nieprawidłowości, o których mowa powyżej, dotyczyły historycznej działalności Jednostki dominującej i nie wpływają na
wyniki działalności badawczo – rozwojowej prowadzonej przez Spółkę.
W związku z powzięciem przez Spółkę informacji o postępowaniu prowadzonym przez organy państwowe dotyczącym
potencjalnych nieprawidłowości przy przeprowadzeniu postępowań o udzielenie zamówień w ramach projektów
unijnych, Spółka zleciła zewnętrznym, renomowanym doradcom finansowym i prawnym przeprowadzenie audytu
(„Audyt”). Spółka zgodnie z postanowieniami zawartych umów na realizację Projektów podjęła także decyzję o
konieczności zawiadomienia NCBR o powyższym ryzyku nieprawidłowości.
Zakres Audytu objął rozliczenia kosztów kwalifikowanych poniesionych przez Jednostkę dominującą w ramach realizacji
wszystkich projektów unijnych na podstawie umów zawartych przez Captor Therapeutics z NCBR. Zakres czasowy Audytu
objął umowy dotyczące poniesienia kosztów kwalifikowanych przez Jednostkę dominującą zawarte do 31 grudnia 2021 r.
W wyniku Audytu zostały zidentyfikowane nieprawidłowości skutkujące, w ocenie Spółki, obowiązkiem zwrotu
następujących kwot w odniesieniu do poszczególnych Projektów:
POIR.01.01.01-00-0931/19-00 – kwota 104 889,98 PLN
POIR.01.01.01-00-0741/19-00 – kwota 279 190,33 PLN
POIR.01.01.01-00-0747/16-00 – kwota 1 008 328,40 PLN
POIR.01.02.00-00-0073/18-00 – kwota 557 027,89 PLN
POIR.01.02.00-00-0079/18-00 – kwota 476 541,33 PLN
POIR.01.01.01-00-0956/17-00 – kwota 1 026 946,40 PLN
POIR.01.01.01-00-0740/19-00 – kwota 437 914,08 PLN
Łączna kwota, która, w ocenie Grupy, podlega zwrotowi na rzecz NCBR wynosi 3 891 tys. PLN, co stanowi 2,22% łącznej
kwoty na jaką Jednostka dominująca zawarła wszystkie umowy z NCBR (tj. 175,1 mln PLN) oraz 5,4% otrzymanego
dotychczas przez Jednostkę dominującą dofinansowania z NCBR (tj. 72,5 mln PLN na dzień 31 marca 2022 r.). Powyższa
kwota zwrotu została dodatkowo powiększona o odsetki w kwocie 767 tys. PLN naliczone na dzień dokonania zwrotu.
Jednostka dominująca złożyła zawiadomienie do NCBiR w sprawie zidentyfikowanych nieprawidłowości oraz zwróciła
powyższą kwotę do NCBR wraz z należnymi odsetkami. W ocenie Grupy powyższe ustalenie kwot, które Jednostka
dominująca zwróciła do NCBR w dniu 13.04.2022 r., jest ostrożnościowe (konserwatywne) i Grupa nie spodziewa się, aby
w wyniku weryfikacji przez NCBR ta kwota miała podlegać zwiększeniu, lecz nie można wykluczyć odmiennej oceny NCBR
Bieżące rozliczanie kosztów dotyczących Projektów jest prowadzone przez NCBR bez zakłóceń i bez negatywnego wpływu
na postęp w pracach badawczo-rozwojowych. Informacje o powyższych zdarzeniach zostały przekazane w raportach
bieżących nr 5/2022 z dnia 26 stycznia 2022 r. oraz nr 11/2022 z dnia 11 kwietnia 2022 r.
− Informacja o emisji akcji serii K i L
W dniu 10 grudnia 2021 r. Zarząd Spółki podjął uchwałę w sprawie emisji 30.738 akcji zwykłych na okaziciela serii K, w
granicach kapitału docelowego Spółki, z wyłączeniem prawa poboru dotychczasowych akcjonariuszy Spółki w całości.
Emisja akcji jest związana z realizacją programu motywacyjnego dla pracowników Spółki opartego na akcjach Spółki
(informacja przekazana w raporcie bieżącym numer 32/2021 z dnia 10 grudnia 2021 r.). W dniu 27 kwietnia 2021 r. miało
miejsce kolejne podwyższenie kapitału zakładowego Spółki w granicach kapitału docelowego Spółki poprzez emisję 9.420
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2021 roku do 31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach PLN)
58
akcji zwykłych na okaziciela serii L. Emisja akcji serii L jest również związana z realizacją Programu Motywacyjnego
(informacja przekazana w raporcie bieżącym nr 13/2022 z dnia 27 kwietnia 2021 r.). Na datę sporządzenia niniejszego
sprawozdania finansowego emisja akcji serii K i L nie została jeszcze zarejestrowana przez sąd rejestrowy.
53. Pandemia COVID-19
W związku z trwającą pandemią koronawirusa SARC-Cov2, wywołującego na całym świecie chorobę COVID-19, na dzień
sporządzenia niniejszego jednostkowego sprawozdania finansowego zostały zidentyfikowane następujące czynniki, które
przejściowo mogą mieć wpływ na wydłużenie okresu poszczególnych prac badawczych w ramach prowadzonych projektów
badawczo-rozwojowych lub/ i sytuacji finansowej Spółki.
W przypadku utrzymywania się lub wprowadzania nowych obostrzeń i ograniczeń w gospodarkach krajów objętych pandemią oraz
niepewności co do rozwoju sytuacji na rynkach kapitałowych:
− mogą pojawić się opóźnienia w dostawie materiałów i odczynników od kontrahentów prowadzących działalność lub
współpracę w krajach objętych chorobą;
− prace badawcze niektórych wysokospecjalizowanych usługodawców zewnętrznych współpracujących ze Spółką
mogą być opóźnione, przesunięte w czasie lub niemożliwe do zakontraktowania w związku z ograniczeniami
kadrowymi lub niemożnością podjęcia zobowiązań w oparciu o niezmiernie wysoki wskaźnik niepewności,
wprowadzone ograniczenia;
− może zaistnieć konieczność kwarantanny dla jednego lub kilku lub wszystkich pracowników pracujących w zespołach
badawczych lub laboratoryjnych, jak i pozostałego personelu.
Na datę sporządzenia niniejszego jednostkowego sprawozdania finansowego Captor Therapeutics S.A. Zarząd Jednostki nie był w
stanie oszacować ewentualnej skali wystąpienia efektów realizacji potencjalnych ryzyk gospodarczych. Spółka monitoruje na
bieżąco rozwój sytuacji wpływającej na prawdopodobieństwo wystąpienia skutków potencjalnych ryzyk. Na datę sporządzenia
niniejszego jednostkowego sprawozdania finansowego pandemia koronawirusa nie wpłynęła negatywnie na zdolność Spółki do
kontynuacji działalności. Zarząd Jednostki wprowadził szereg działań mających na celu zwiększenie bezpieczeństwa pracy oraz
działań eliminujących ewentualne zagrożenia związane z działalnością. Działania mające na celu zwiększenie bezpieczeństwa pracy
i eliminujące zagrożenia związane z działalnością zostały również wdrożone w Jednostce zależnej.
54. Wojna w Ukrainie
W związku z wybuchem konfliktu zbrojnego pomiędzy Ukrainą, a Rosją, Spółka dokonała analizy wpływu bieżącej sytuacji na
działalność Spółki. W ocenie Zarządu nie występują istotne ryzyka, które mogą wpłynąć znacząco na prowadzoną działalność.
Spółka nie posiada zarówno aktywów na terenie Ukrainy, jak również nie prowadzi działalności na terenach objętych konfliktem.
Na skutek prowadzonych przez Rosję działań wojennych, kraje Unii Europejskiej i USA wprowadziły szereg dotkliwych sankcji dla
Rosji, które obejmują kluczowe sektory rosyjskiej gospodarki poprzez zablokowanie im dostępu do technologii i rynków, w tym
finansowych. Wobec powyższego, nie można wykluczyć, że wdrożony pakiet sankcji może rzutować na działalność prowadzoną
przez spółki, także te w Polsce, ze względu chociażby na dostawy surowców z Rosji. Także dostawy surowców z Ukrainy mogą ulec
znacznemu zakłóceniu, a nawet wstrzymaniu, co w konsekwencji może zakłócić globalny łańcuch dostaw.
Ponadto konflikt zbrojny na Ukrainie, może wpłynąć na sytuację makroekonomiczną Polski, w tym w szczególności na wysokość
stóp procentowych oraz wycenę polskiej waluty (złotego). Ryzyko kursowe może skutkować wzrostem kosztów obsługi
zobowiązań z tytułu usług badawczych i odczynników kupowanych za granicą. Na dzień sporządzenia niniejszego sprawozdania
Zarząd Spółki nie jest w stanie oszacować dokładnego wpływu tych wydarzeń na prowadzone programy badawcze czy też
dostępność finansowania. Spółka na bieżąco analizuje sytuację i o ewentualnych nowych okolicznościach mających wpływ na
wyniki finansowe i sytuację biznesową Spółki, Zarząd Spółki będzie na bieżąco informować.
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2021 roku do 31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach PLN)
59
Osoba, której powierzono prowadzenie ksiąg rachunkowych Spółki: Małgorzata Puterko – ABAK S.A.
Thomas Shepherd
Michał Jerzy Walczak
Radosław Krawczyk
Podpisano kwalifikowanym podpisem
elektronicznym
Podpisano kwalifikowanym podpisem
elektronicznym
Podpisano kwalifikowanym podpisem
elektronicznym
Prezes Zarządu
Członek Zarządu
Członek Zarządu
Dyrektor Naukowy
Dyrektor Finansowy
