2
Podstawowe informacje o spółce.............................................................................................................................................. 3
Podstawowe grupy asortymentowe produktów i wyrobów FASING S.A. ............................................................................. 3
Osoby zarządzające i nadzorujące ......................................................................................................................................... 6
Zatrudnienie .......................................................................................................................................................................... 8
Opis organizacji grupy kapitałowej emitenta ze wskazaniem jednostek podlegających konsolidacji ...................................... 8
Emitent .................................................................................................................................................................................. 8
Spółki zależne ........................................................................................................................................................................ 8
Zasady przyjęte przy sporządzaniu półrocznego sprawozdania finansowego .......................................................................... 9
Podstawowe wielkości ekonomiczno-finansowe przedstawione w półrocznym sprawozdaniu finansowym ........................ 10
Przychody ze sprzedaży ....................................................................................................................................................... 10
Struktura kosztów wg rodzaju ............................................................................................................................................. 12
Rachunek zysków i strat ...................................................................................................................................................... 13
Charakterystyka struktury aktywów i pasywów.................................................................................................................. 14
Podstawowe wskaźniki finansowe ...................................................................................................................................... 15
Zwięzły opis istotnych dokonań lub niepowodzeń Emitenta w okresie, którego dotyczy raport ........................................... 16
Transakcje z podmiotami powiązanymi .................................................................................................................................. 20
Czynniki istotne dla rozwoju Spółki oraz perspektywy rozwoju działalności gospodarczej do końca 2022 roku ................... 20
Zewnętrzne czynniki istotne dla rozwoju Spółki ................................................................................................................. 20
Wewnętrzne czynniki istotne dla funkcjonowania i rozwoju Spółki ................................................................................... 20
Czynniki ryzyka i zagrożeń ................................................................................................................................................... 21
Ryzyka finansowe istotne dla działalności Spółki ................................................................................................................ 22
Instrumenty finansowe wykorzystywane w celu ograniczenia ryzyka finansowego .......................................................... 23
Podstawowe zagrożenia i ryzyka związane z pozostałymi miesiącami roku obrotowego .................................................. 23
Stanowisko Zarządu odnośnie możliwości zrealizowania wcześniej publikowanych prognoz wyników na dany rok ............ 23
Akcjonariat............................................................................................................................................................................... 23
Akcjonariusze posiadający co najmniej 5% głosów na WZA Spółki ..................................................................................... 23
Zestawienie zmian w stanie posiadania akcji spółki przez osoby zarządzające i nadzorujące ............................................ 25
Istotne postępowania toczące się przed sądem, organem właściwym dla postępowania arbitrażowego lub organem
administracji publicznej ........................................................................................................................................................... 25
Poręczenia, kredyty, pożyczki lub gwarancje udzielone przez emitenta lub jednostkę od niego zależną .............................. 25
Inne informacje, które zdaniem Emitenta są istotne dla oceny sytuacji kadrowej, majątkowej, finansowej, wyniku
finansowego ............................................................................................................................................................................ 30
Czynniki, które w ocenie emitenta będą miały wpływ na osiągnięte przez niego wyniki w perspektywie co najmniej
kolejnego kwartału .................................................................................................................................................................. 31
3
Spółka Fabryki Sprzętu i Narzędzi Górniczych Grupa Kapitałowa FASING S.A. to firma z wieloletnim doświadczeniem
w branży elektromaszynowej, działająca na rynku od 1913 roku jako producent sprzętu i urządzeń do wielu gałęzi
przemysłu takich jak górnictwo, sektor transportu i przeładunku, energetyka, rybołówstwo i wielu innych. Powstała
w wyniku przekształcenia przedsiębiorstwa państwowego w jednoosobową spółkę Skarbu Państwa i jako spółka
akcyjna funkcjonuje od 13 grudnia 1991 roku. Spółka została zarejestrowana w Sądzie Rejonowym Katowice-Wschód
w Katowicach Wydział VIII Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego w dniu 5 lipca 2002 roku pod numerem
KRS 0000120721.
W 2000 roku nastąpiło wprowadzenie do Spółki inwestora strategicznego KARBON 2 Sp. z o.o., który w wyniku
wezwań objął 63,46% akcji Spółki. Na koniec okresu sprawozdawczego spółka KARBON 2 Sp. z o.o. posiadała 60,34%
akcji i tyleż samo głosów na Walnym Zgromadzeniu Spółki.
Spółka działa na podstawie przepisów prawa polskiego, a w szczególności Kodeksu Spółek Handlowych
oraz postanowień Statutu.
Grupa Kapitałowa FASING S.A. specjalizuje się w produkcji okrągłych i płaskich łańcuchów ogniwowych, ogniw
złącznych, kompletnych tras łańcuchowych oraz jej elementów: zgrzebeł, zamków, obejm. Świadczy również usługi
z zakresu mechaniki i automatyki, w tym usługi serwisowe i remontowe.
Sukces Spółki opiera się na rozwoju własnych technologii, jak również na wysokich kompetencjach
oraz wyspecjalizowanej i wciąż doskonalonej wiedzy pracowników. Działania te wspomaga Zintegrowany System
Zarządzania Jakością i Środowiskiem.
Wysoko wytrzymałościowe łańcuchy ogniwowe okrągłe i płaskie
Stosowane w górnictwie węglowym jako cięgna w układach napędowych strugów i kombajnów węglowych oraz jako
trasy lub zespoły członowe oraz pasma dwucięgnowe w przenośnikach zgrzebłowych. Niektóre typy tych łańcuchów
stosowane są w różnego rodzaju urządzeniach poza górnictwem. Łańcuchy produkowane są w nitkach o długości od
kilku do nawet kilkuset metrów lub jako gotowe zespoły członowe dwu- i trój-łańcuchowe z zamkami i zgrzebłami.
Wychodząc naprzeciw potrzebom rynku i tendencjom technik transportowych, uwzględniając różne warunki
eksploatacyjne, FASING S.A. oferuje 6 klas wysoko wytrzymałościowych łańcuchów ogniwowych górniczych,
zróżnicowanych pod względem geometrii i własności mechanicznych wytwarzanych jako łańcuchy okrągłe wg
DIN22252 lub PN-G-46701 (w rozmiarze od 9 do 42) lub jako łańcuchy płaskie według i w oparciu o DIN22255
(w rozmiarze od 22 do ).
Oferowane klasy wysoko wytrzymałościowych łańcuchów ogniwowych:
▫ łańcuchy klasy 8 (naprężenia rozrywające min 800 MPa): klasy C wg normy europejskiej ISO-610 lub polskiej
PN-G-46701 - odpowiednik niemieckiej normy DIN22252
▫ łańcuchy klasy 8,5 (850MPa): C-Plus
▫ łańcuchy klasy 9 (900MPa): PW-9/PW-9 400N/FAS UT/C-Super/C-Super 380N
▫ łańcuchy klasy 10 (1000MPa): D/D-3/FAS US
4
▫ łańcuchy klasy 10,5 (1050MPa): D-3 EXTRA
▫ łańcuchy klasy 11 (1100MPa): E-FASING/FAS US EXTRA
Oprócz łańcuchów ogniwowych górniczych płaskich o geometrii wg normy DIN22255 FASING S.A. produkuje
łańcuchy podwójnie i potrójnie niskie o specjalnej konstrukcji, która daje dodatkowo trzy podstawowe korzyści
eksploatacyjne:
▫ ograniczenie powstania tzw. martenzytu szlifowania na ogniwach pionowych, poprzez zwiększone powierzchnie
tarcia;
▫ możliwość zastosowania niższych profili rynnociągu przenośnika, co jest szczególnie ważne przy eksploatacji
niskich pokładów węgla;
▫ zwiększona żywotność eksploatacyjna trasy łańcuchowej poprzez zwiększenie odległości ogniw pionowych od
blachy ślizgowej przenośnika.
W oparciu o powyższe aspekty, produkowane są łańcuchy płaskie podwójnie niskie (poza normowe, w oparciu
o DIN22255):
▫ 56x187-132;
▫ 52x170-125;
▫ 48x144/160-115;
▫ 22x86-61 i 24x86-64 oraz trasy dwu-łańcuchowe z tymi łańcuchami do zastosowania w niskich profilach;
Do produkcji wdrożono również nową rodzinę łańcuchów wysokowytrzymałych Solid Profile w rozmiarach:
▫ Solid Profile 50x146/174
▫ Solid Profile 42x128/164
▫ Solid Profile 38x126/148
Do napędu głowic strugowych produkowane są specjalne łańcuchy 38x137-S i 42x137-S w trzech klasach
wytrzymałości: C, PW-9/400N-S, C-Super/380N-S.
Do klas łańcuchów o podwyższonej wytrzymałości zastosowano najwyższej jakości stal WO (W-wysoko,
O-optymalna) na bazie normy DIN17115, także z mikrododatkami stopowymi, aby poprzez najlepiej dobrane
parametry specjalnej obróbki cieplnej, uzyskać żądane własności mechaniczne.
Łańcuchy techniczne o specjalnym zastosowaniu
Realizowane w szerokim zakresie dostępnych rozmiarów i klas wykonania:
▫ łańcuchy do podnoszenia ładunków i do zawiesi,
▫ łańcuchy do podwieszania kolejek szynowych,
▫ łańcuchy techniczne dla energetyki,
▫ łańcuchy techniczne dla cementowni, wśród których najważniejsze to: łańcuchy o ogniwach okrągłych oraz
łańcuchy ze stali żaroodpornej,
▫ łańcuchy kwasoodporne o uniwersalnym zastosowaniu w środowiskach agresywnych,
▫ łańcuchy dla rybołówstwa w wielkościach od 9 do 45 mm,
▫ łańcuchy dla rolnictwa,
▫ łańcuchy dla przemysłu drzewnego (w tym dla okorowywania drzew),
▫ łańcuchy i trasy łańcuchowe uodpornione na ścieranie,
5
▫ oraz zaczepy typu „S”, „Sk” i „C” przeznaczone są do podwieszania różnego rodzaju osprzętu w zakładach
górniczych, takiego jak rurociągi, lutnie wentylacyjne, przenośniki oraz jako łączniki w rybołówstwie, przemyśle
drzewnym czy budownictwie.
Łańcuchy do podwieszania ładunków i zawiesi wykonane są w zakresie wielkości od 13 do 50 w klasach od 8 do 12
(FAS MAX 12) i spełniają wymogi norm amerykańskich i australijskich.
Trasy łańcuchowe
▫ trasy dwu-łańcuchowe do przenośników zgrzebłowych ścianowych, podścianowych, do przenośników dla robót
przygotowawczych, odżużlaczy i elewatorów,
▫ trasy trój-łańcuchowe i wielołańcuchowe do przenośników dla robót przygotowawczych, ładowarek, podawarek
oraz przenośników poza górniczych,
▫ osprzęt do tras przenośnikowych zgrzebłowych: zgrzebła kute, obejmy gięte i kute, zamki boczne, zgarniacze.
Ogniwa złączne
Wszystkie łańcuchy górnicze bez względu na typ i klasę wykonania wymagają do łączenia odcinków łańcucha
odpowiednich ogniw złącznych, dlatego FASING S.A. oferuje bogaty asortyment uniwersalnych ogniw złącznych:
▫ sworzniowe (OZUS) - wytwarzane zgodnie z normami: PN-G-46705 i DIN22258-1 oraz o podwyższonych
własnościach wytrzymałościowych w klasach PW i D wg warunków technicznych FASING, w zakresie
rozmiarowym od 18x64 do 38x126/137;
▫ zamkowe (OZUZR) – wytwarzane zgodnie z normami: PN-G-46705 i DIN 22258-1 oraz o podwyższonych
własnościach wytrzymałościowych w klasach D i D-MAX wg warunków technicznych FASING, w zakresie
rozmiarowym od 26x93 do 42x146;
▫ strugowe – (OZUZR-S) o wielkości 42x137 i 38x137 o specjalnej konstrukcji służące do łączenia łańcuchów
napędowych głowicy struga.
Oprócz ogniw uniwersalnych FASING S.A. oferuje również ogniwa złączne przeznaczone do montażu w konkretnej
pozycji w przenośnikach z łańcuchami okrągłymi i płaskimi:
▫ Ogniwa złączne poziome (OZPZR) – wykonywane zgodnie z normą DIN22258-2 oraz o podwyższonych
własnościach wytrzymałościowych w klasach D i D-MAX, do pracy tylko w pozycji poziomej w zakresie rozmiarów
od 30x108 do 42x146.
▫ Ogniwa złączne pionowe – blokowe (OZBR) – o podwyższonych własnościach wytrzymałościowych w stosunku
do standardu normy DIN22258-3. Ogniwa złączne OZBR służą do łączenia łańcuchów okrągłych (wg PN-G-46701,
DIN22252) i płaskich (wg DIN22255), wykonywane są w wielkościach od 34x126 do 60x181, do pracy tylko
w pozycji pionowej.
Wyroby Spółki stosowane są w kopalniach, elektrociepłowniach, cementowniach, hutach, cukrowniach, rolnictwie,
rybołówstwie, stoczniach, portach – wszędzie tam, gdzie pracują przenośniki zgrzebłowe, przenośniki kubełkowe
i rurowe, wciągniki łańcuchowe oraz tam gdzie transport odbywa się przy zastosowaniu suwnic z zawiesiami
łańcuchowymi.
Do grupy produktów wdrażanych obecnie przez FASING S.A. możemy zaliczyć:
▫ łańcuch płaski zmienno-podziałkowy wysokowytrzymały Solid Profile 56x168/204 o specjalnej konstrukcji ogniwa
pionowego, wytwarzany w oparciu o normę DIN22255,
▫ łańcuch płaski podwójnie niski typu Master Profile 60x181/197;
▫ ogniwa złączne blokowe OZBR do łączenia łańcuchów typu Solid Profile 38x126/148, 42x128/164, 56x168/204.
6
▫ zgrzebła symetryczne z centralnym prowadzeniem do tras łańcuchowych Solid Profile i innych według wymagań
klientów.
Zarząd Spółki
Rok 2022 Zarząd Spółki rozpoczął w następującym składzie:
Pan Zdzisław Bik Prezes Zarządu Dyrektor Naczelny
Pani Zofia Guzy Wiceprezes Zarządu Dyrektor ds. Technicznych
Pan Mateusz Bik Wiceprezes Zarządu Dyrektor ds. Eksportu i Inwestycji Zagranicznych
W okresie sprawozdawczym nie było zmian w składzie Zarządu Spółki.
Z dniem odbycia Zwyczajnego Walnego Zgromadzenia zatwierdzającego sprawozdania finansowe Spółki za rok
obrotowy 2021 oraz kwitującego działalność organów Spółki, upłynęła dziewiąta (IX) kadencja Zarządu Spółki.
Rada Nadzorcza Spółki na posiedzeniu w dniu 3 czerwca 2022 roku podjęła uchwałę o ustanowieniu trzyosobowego
składu Zarządu Spółki na kolejną X (dziesiątą) kadencję. Kadencja Zarządu trwa trzy lata i jest wspólna dla wszystkich
członków Zarządu.
W związku z upływem obecnej kadencji Zarządu Rada Nadzorcza ponownie powołała na stanowisko Prezesa Zarządu,
Dyrektora Naczelnego spółki Fabryki Sprzętu i Narzędzi Górniczych Grupa Kapitałowa FASING S.A. Pana Zdzisława
Bika, a na jego wniosek w skład Zarządu zostali powołani: Pani Zofia Guzy na stanowisko Wiceprezesa Zarządu,
Dyrektora ds. Technicznych oraz Pan Mateusz Bik na stanowisko Wiceprezesa Zarządu, Dyrektora ds. Eksportu
i Inwestycji Zagranicznych.
Skład Zarządu Spółki na dzień 30.06.2022
Pan Zdzisław Bik Prezes Zarządu Dyrektor Naczelny
Pani Zofia Guzy Wiceprezes Zarządu Dyrektor ds. Technicznych
Pan Mateusz Bik Wiceprezes Zarządu Dyrektor ds. Eksportu i Inwestycji Zagranicznych
Przedsiębiorstwem Spółki kieruje Prezes Spółki, Dyrektor Naczelny, który z Dyrektorem ds. Technicznych oraz
Dyrektorem ds. Eksportu i Inwestycji Zagranicznych tworzy Zarząd Spółki.
Rada Nadzorcza
Działalność w roku sprawozdawczym Rada Nadzorcza Grupy Kapitałowej FASING S.A. rozpoczęła
w siedmioosobowym składzie tj.:
Pan Tadeusz Demel Przewodniczący Rady Nadzorczej
Pan Józef Dubiński Zastępca Przewodniczącego Rady Nadzorczej
Pan Stanisław Bik Sekretarz Rady Nadzorczej
Pan Włodzimierz Grudzień Członek Rady Nadzorczej
Pan Wojciech Nowak Członek Rady Nadzorczej
Pan Adam Krawiec Członek Rady Nadzorczej
Pan Janusz Olszowski Członek Rady Nadzorczej
7
Zmiany w składzie osobowym Rady Nadzorczej w okresie sprawozdawczym
W dniu 2 czerwca 2022 roku wpłynęła do Spółki rezygnacja Pana Wojciecha Nowaka z członkowstwa w Radzie
Nadzorczej obecnej XI kadencji bez podania przyczyny oraz rezygnacja z dniem 3 czerwca 2022r. Pana Adama Krawca
z członkowstwa w Radzie Nadzorczej obecnej XI kadencji z powodów osobistych.
W dniu 3 czerwca 2022 roku Zwyczajne Walne Zgromadzenie podjęło uchwałę o powołaniu w skład Rady Nadzorczej
obecnej XI kadencji Pana Jerzego Wróbla.
Skład Rady Nadzorczej na dzień 30.06.2022r.
Pan Tadeusz Demel Przewodniczący Rady Nadzorczej
Pan Józef Dubiński Zastępca Przewodniczącego Rady Nadzorczej
Pan Stanisław Bik Sekretarz Rady Nadzorczej
Pan Włodzimierz Grudzień Członek Rady Nadzorczej
Pan Janusz Olszowski Członek Rady Nadzorczej
Pan Jerzy Wróbel Członek Rady Nadzorczej
Komitet Audytu
Działalność w roku sprawozdawczym Komitet Audytu rozpoczął w trzyosobowym składzie tj.:
Pan Józef Dubiński Przewodniczący Komitetu Audytu
Pan Janusz Olszowski Zastępca Przewodniczącego Komitetu Audytu
Pan Adam Krawiec Sekretarz Komitetu Audytu
Członkami Komitetu Audytu spełniającymi warunki niezależności byli Pan Józef Dubiński i Pan Janusz Olszowski.
Zmiany w składzie osobowym Komitetu Audytu w okresie sprawozdawczym
W związku ze złożoną rezygnacją w dniu 2 czerwca 2022 roku Pana Adama Krawca z członkowstwa w Radzie
Nadzorczej obecnej XI kadencji w dniu 3 czerwca 2021 roku Rada Nadzorcza Spółki powołała w skład Komitetu
Audytu Pana Jerzego Wróbla.
Skład Komitetu Audytu na dzień 30.06.2022r.:
- Pan Józef Dubiński – Przewodniczący Komitetu Audytu,
- Pan Janusz Olszowski – Zastępca Przewodniczącego Komitetu Audytu,
- Pan Jerzy Wróbel – Sekretarz Komitetu Audytu.
Członkami Komitetu Audytu spełniającymi warunki niezależności o których mowa w art. 129 ust. 3 Ustawy z dnia 11
maja 2017 r. o biegłych rewidentach, firmach audytorskich oraz nadzorze publicznym Dz.U. z 2017 poz. 1089 z późn.
zm. są: Pan Józef Dubiński, Pan Janusz Olszowski.
Członkiem Komitetu Audytu posiadającym wiedzę i umiejętności w zakresie rachunkowości, potwierdzone
szkoleniami, jest Pan Jerzy Wróbel.
Członkami Komitetu Audytu posiadającymi wiedzę i umiejętności z zakresu branży, w której działa emitent są Pan
Józef Dubiński, Pan Janusz Olszowski.
8
Skład Komitetu Audytu uwzględnia kryteria niezależności oraz pozostałe wymagania określone w art. 129 ust. 1,3,5
i 6 tj. Ustawy z dnia 11 maja 2017 r. o biegłych rewidentach, firmach audytorskich oraz nadzorze publicznym Dz.U.
z 2017 poz. 1089 z późn. zm.
Zatrudnienie w Spółce według stanu na dzień 30 czerwca 2022 roku wynosiło 292 osób, w tym 17 osób w niepełnym
wymiarze czasu pracy.
Struktura zatrudnienia za okres sprawozdawczy kształtowała się następująco:
Na stanowiskach robotniczych 167,78 etatów
Na stanowiskach nierobotniczych 104,65 etatów
Razem 272,43 etatów
W I półroczu 2022 roku przyjęto 38 osób, rozwiązano umowy o pracę z 40 osobami a zatem w stosunku do stanu z 31
grudnia 2021 zatrudnienie zmniejszyło się o 2 osoby.
Przeciętne wynagrodzenie w Spółce za okres I półrocza 2022 wyniosło 6.699,09 zł.
Spółka Fabryki Sprzętu i Narzędzi Górniczych Grupa Kapitałowa FASING S.A. z siedzibą w Katowicach przy ulicy
Modelarskiej 11 jest podmiotem dominującym w grupie kapitałowej.
MOJ S.A. z siedzibą w Katowicach przy ul. Tokarskiej 6. Udział emitenta w kapitale zakładowym spółki wynosi 61,38%
i 73,12% głosów na zgromadzeniu. Przedmiotem działalności jest produkcja sprzętu małej mechanizacji
tj. sprzęgieł, wiertarek, kotwiarek, agregatów hydraulicznych, kluczy dynamometrycznych, grzechotkowych,
smarownic, stojaków i innych. Odział MOJ S.A. Kuźnia Osowiec specjalizuje się w kompleksowej produkcji odkuwek
matrycowych oraz wykonuje narzędzia do kucia. MOJ S.A. świadczy również usługi w zakresie remontów własnych
produktów oraz prowadzi działalność deweloperską. Spółka objęta skonsolidowanym sprawozdaniem metodą pełną.
Shandong Liangda Fasing Round Link Chains Co. Ltd. Z siedzibą w mieście Xintai w prowincji Shandong (Chiny).
Udział emitenta w kapitale zakładowym spółki wynosi 50% i tyleż samo głosów na zgromadzeniu wspólników.
Przedmiotem działalności spółki jest produkcja i sprzedaż łańcuchów górniczych, części zamiennych do maszyn
i urządzeń górniczych oraz działalność handlowa. Spółka objęta skonsolidowanym sprawozdaniem metodą pełną.
FASING UKRAINA Sp. z o.o. z siedzibą w Charkowie (Ukraina). Udział emitenta w kapitale zakładowym spółki wynosi
100% i tyleż samo głosów na zgromadzeniu wspólników. Przedmiotem działalności spółki jest sprzedaż maszyn
i urządzeń wykorzystywanych głównie w górnictwie i budownictwie, w szczególności łańcuchów i tras łańcuchowych
produkowanych przez FASING S.A. Spółka objęta skonsolidowanym sprawozdaniem metodą pełną.
9
Fasing Sino-Pol (Beijing) Mining Equipment and Tools Co. Ltd. z siedzibą w Pekinie (Chiny). Udział emitenta
w kapitale zakładowym spółki wynosi 100% i tyleż samo głosów na zgromadzeniu wspólników. Podstawowym
przedmiotem działalności spółki jest sprzedaż maszyn i urządzeń Grupy Kapitałowej FASING S.A. na terenie Chin.
Spółka objęta skonsolidowanym sprawozdaniem metodą pełną.
OOO „Zavody gornovo oborudowanija i instrumenta Fasing” z siedzibą w Moskwie (Rosja). Udział emitenta
w kapitale zakładowym spółki wynosi 100% i tyleż samo głosów na zgromadzeniu wspólników. Przedmiotem
działalności Spółki jest świadczenie usług pośrednictwa handlowego. Spółka objęta skonsolidowanym
sprawozdaniem metodą pełną.
FASING America Corp. z siedzibą w Wilmington (Delaware) w Stanach Zjednoczonych. Udział emitenta w kapitale
zakładowym spółki na dzień bilansowy wynosi 100%. Charakter działalności lub celów, które mają być prowadzone
lub promowane przez Spółkę, to angażowanie się w jakiekolwiek zgodne z prawem czynności lub działania, które
mogą być organizowane zgodnie z ustawą Delaware General Corporation. Spółka wyłączona z konsolidacji.
Przedsiębiorstwo Usług Górniczych Greenway Sp. z o.o. z siedzibą w Katowicach. Udział emitenta w kapitale
zakładowym spółki wynosi 48,38% i tyleż samo głosów na zgromadzeniu wspólników. Spółka zajmuje się
przygotowaniem i realizacją przedsięwzięcia inwestycyjnego uruchomienia wydobycia węgla kamiennego z pokładu
816 w obszarze górniczym w zlikwidowanej kopalni „Barbara-Chorzów”. Spółka objęta skonsolidowanym
sprawozdaniem metodą pełną.
BIQ Energy S.A. (poprzednia nazwa Electron Poland S.A.) z siedzibą w Katowicach. Udział emitenta w kapitale
zakładowym spółki na dzień bilansowy wynosi 85% i tyleż samo głosów na zgromadzeniu wspólników. Pierwotnym
celem spółki była produkcja lokomotyw kolejowych oraz taboru szynowego. Działalność spółki była zawieszona do 31
grudnia 2021 roku. Z dniem 1 stycznia 2022 roku spółka wznowiła działalność. Jednocześnie nastąpiła zmiana nazwy
spółki z Electron Poland S.A. na BIQ Energy S.A. Jednostka nie jest konsolidowana.
FFS Fertigung FASING Schwarz GmbH z siedzibą w Kilonii (Niemcy). Polsko-niemiecka spółka joint-venture
o charakterze dystrybucyjnym. Spółka zajmuje się sprzedażą pełnego zakresu produktowego spółek z obrębu Grupy
FASING w regionie DACH. Kluczowym obszarem działalności spółki jest realizacja zleceń dotyczących konstrukcji
stalowych, łańcuchów, odkuwek i obróbka CNC. Udział Emitenta w kapitale zakładowym Spółki wynosi 50%. Spółka
wyłączona z konsolidacji.
Za okres pierwszego półrocza 2022 Spółka będzie sporządzała skonsolidowane sprawozdanie finansowe. Półroczne
skrócone sprawozdanie finansowe Spółki za pierwsze półrocze 2022 roku zostało sporządzone zgodnie
z obowiązującymi zasadami rachunkowości (ustawa o rachunkowości z dnia 29 września 1994r. – tekst jednolity Dz.U.
z 2022 roku poz. 1488 z późn. zm.) z uwzględnieniem współmierności przychodów i kosztów, ujmowanych według
zasady memoriałowej z zachowaniem zasady ostrożności wyceny aktywów i pasywów oraz Rozporządzenia Ministra
Finansów z dnia 29 marca 2018r. w sprawie informacji bieżących i okresowych przekazywanych przez emitentów
papierów wartościowych oraz warunków uznawania za równoważne informacji wymaganych przepisami prawa
i państwa niebędącego państwem członkowskim (Dz.U. z 2018 poz. 757).
Zasady wyceny poszczególnych składników aktywów i pasywów oraz pomiaru wyniku finansowego zostały
szczegółowo przedstawione w raporcie rocznym za rok 2021. Przy sporządzaniu półrocznego sprawozdania
finansowego za I półrocze 2022 roku, zasady wyceny w stosunku do zasad, według których zostały sporządzone
sprawozdania finansowe za 2021 rok nie uległy zmianie.
10
Skrócone sprawozdanie za I półrocze 2022 roku sporządzone zostało w sposób zapewniający porównywalność
danych przedstawionych w raporcie dla okresów roku poprzedniego z danymi za I półrocze 2021 roku.
Wybrane dane finansowe przeliczone na EURO przedstawiono na stronie tytułowej raportu i kwoty wykazane
w raporcie w EURO zostały przeliczone z zachowaniem poniższych zasad:
1. Walutą funkcjonalną i walutą prezentacji niniejszego skróconego śródrocznego skonsolidowanego sprawozdania
finansowego oraz informacji finansowej jest PLN.
2. Do przeliczenia danych bilansu na ostatni dzień okresu bieżącego roku przyjęto kurs EURO ustalony przez NBP na
ten dzień tj. Tabela kursów NBP Nr 125/A/NBP/2022 z dnia 2022-06-30, 1 EUR = 4,6806 zł.
3. Do przeliczenia danych bilansu na ostatni dzień okresu porównywalnego przyjęto kurs EURO ustalony przez NBP
na ten dzień to jest tabela kursów Nr 254/A/NBP/2021 z dnia 2021-12-31, 1 EUR = 4,5994 zł.
4. Do przeliczenia danych bilansu na ostatni dzień okresu porównywalnego przyjęto kurs EURO ustalony przez NBP
na ten dzień to jest tabela kursów Nr Nr 124/A/NBP/2021 z dnia 2021-06-30, 1 EUR = 4,5208 zł.
5. Do przeliczenia danych rachunku zysków i strat oraz danych z rachunku przepływów pieniężnych za okres bieżący
przyjęto kurs średni EURO, obliczony, jako średnia arytmetyczna kursów obowiązujących na ostatni dzień
każdego miesiąca w danym okresie, ustalonych przez NBP na ten dzień tj. za okres pierwszego półrocza 2022
roku średnia arytmetyczna: 1 EUR = 4,6427 zł.
6. Do przeliczenia danych rachunku zysków i strat oraz danych z rachunku przepływów pieniężnych za okres
porównywalny przyjęto kurs średni EURO, obliczony, jako średnia arytmetyczna kursów obowiązujących na
ostatni dzień każdego miesiąca w danym okresie, ustalonych przez NBP na ten dzień tj. za okres pierwszego
półrocza 2020 roku średnia arytmetyczna: 1 EUR = 4,5472 zł.
Najwyższy kurs w okresie:
za okres pierwszego półrocza 2022 roku, Tab. kursów Nr 045/A/NBP/2022, 1 EUR = 4,9647 zł
za okres pierwszego półrocza 2021 roku, Tab. kursów Nr 062/A/NBP/2021, 1 EUR = 4,6603 zł
Najniższy kurs w okresie:
za okres pierwszego półrocza 2022 roku, Tab. kursów Nr 028/A/NBP/2022, 1 EUR = 4,4879 zł
za okres pierwszego półrocza 2021 roku, Tab. kursów Nr 109/A/NBP/2021, 1 EUR = 4,4541 zł
Przychody ze sprzedaży ogółem w I półroczu 2022 roku osiągnęły poziom 77 051 tys. zł, w tym:
73 049 tys. zł stanowi sprzedaż wyrobów i usług,
4 002 tys. zł stanowi sprzedaż materiałów i towarów.
Osiągnięty poziom przychodów jest wyższy od przychodów analogicznego okresu ubiegłego roku
o 23 272 tys. zł.
Sprzedaż Spółki skierowana jest na rynek krajowy i na rynki zagraniczne. W okresie sprawozdawczym sprzedaż dla
odbiorców krajowych stanowiła 41,98% przychodów ze sprzedaży. Udział sprzedaży eksportowej w sprzedaży
ogółem w tym samym okresie wyniósł 58,02%.
11
W ujęciu wartościowym oraz procentowym struktura geograficzna sprzedaży w I półroczu 2022 roku w porównaniu
do I półrocza 2021 przedstawiona jest w kolejnych tabelach.
Tabela 1. Struktura geograficzna sprzedaży w ujęciu wartościowym i procentowym w I półroczu 2022
w porównaniu do I półrocza 2021
L.p
Wyszczególnienie
I półrocze 2022
wartość w tys. zł
Struktura
w %
I półrocze 2021
wartość w tys. zł
Struktura
w %
Dynamika
w %
1.
Sprzedaż krajowa
32 343
41,98
21 467
39,92
50,66
w tym:
- wyroby
- usługi
28 359
485
36,81
0,63
19 506
825
36,27
1,53
45,38
(41,22)
- towary
1 468
1,90
138
0,26
963,76
- materiały
2 031
2,64
998
1,86
103,50
2.
Eksport i WDT
44 708
58,02
32 312
60,08
38,36
w tym:
- wyroby
- usługi
44 170
35
57,33
0,04
30 632
752
56,96
1,40
44,19
(95,35)
- towary
503
0,65
928
1,72
(45,80)
- materiały
0
0,00
0
0,00
0
OGÓŁEM
77 051
100,00
53 779
100,00
43,27
Tabela 2. Realizacja sprzedaży według asortymentu – sprzedaż krajowa w I półroczu 2022
w porównaniu z I półroczem 2021
Asortyment
I półrocze 2022
wartość w tys.
zł
Struktura
w %
I półrocze 2021
wartość w tys.
zł
Struktura
w %
Dynamika
w %
Łańcuchy
22 445
70,45
14 775
68,83
51,91
Ogniwa
4 166
12,44
3 482
16,22
19,64
Pozostałe wyroby*
1 748
5,22
1 249
5,82
39,95
Usługi**
485
1,45
825
3,84
(41,22)
Towary***
1 468
4,38
138
0,64
963,76
Materiały****
2 031
6,06
998
4,65
103,50
Sprzedaż krajowa ogółem:
32 343
100,00
21 467
100,00
50,66
*w pozycji Pozostałe wyroby ujęto: zgrzebła, zamki, obejmy, zaczepy [w ub. r. ujęto: zgrzebła, zamki, obejmy, zaczepy]
**w pozycji Usługi ujęto: wynajem lokali, obciążenia za media, usługi refakturow.[w ub. r. ujęto: wynajem lokali, obciążenia za media, usługi
refakturow., usługa badania makroskopowego odkuwki]
***w pozycji Towary ujęto: ogniwa złączne OZUS, skrzynie drewniane, zgrzebła [w ub. r. elementy biogazowni, zgrzebła, łańcuchy 14x50,
uchwyt kubełkowy, śruby]
****w pozycji Materiały ujęto: pręty walcowane, złom, skrzynie drewniane, olej [w ub. r. ujęto: złom, skrzynie]
12
Tabela 3. Realizacja sprzedaży według asortymentu – sprzedaż na eksport i WDT w I półroczu 2022
w porównaniu z I półroczem 2021
Asortyment
I półrocze
2022
wartość w tys.
zł
Struktura
w %
I półrocze
2021
wartość w tys.
zł
Struktura
w %
Dynamika
w %
Łańcuchy ogółem
39 564
88,49
27 004
83,57
46,51
Ogniwa ogółem
3 874
8,67
3 418
10,58
13,34
Pozostałe wyroby*
732
1,63
210
0,65
248,57
Usługi**
35
0,08
752
2,33
(95,35)
Towary***
503
1,13
928
2,87
(45,80)
Materiały****
0
0,00
0
0,00
0
Sprzedaż eksport i WDT ogółem
43 553
100,00
32 312
100,00
34,78
*w pozycji Pozostałe wyroby ujęto: zgrzebła, zamki, obejmy, zaczepy [w ub. r. ujęto: zgrzebła, zamki, obejmy, zaczepy]
**w pozycji Usługi ujęto: usługi transportu samochodowego, usługi zrywania łańcucha [w ub. r. ujęto: usługi transportu samochodowego,
fracht morski, czynsz dzierżawny za maszyny, naprawa podnośnika zgrzewarki]
***w pozycji Towary ujęto: łańcuchy 18x64, śruby sześciokątne, nakrętki [w ub. r. ujęto: łańcuchy 18x64, śruby sześciokątne]
****w pozycji Materiały ujęto: brak sprzedaży w I półroczu, [w ub. r. ujęto: brak sprzedaży w I półroczu]
Na zrealizowaną w okresie sprawozdawczym sprzedaż produktów poniesiono koszty o wartości 69 285 tys. zł.
Poniesione od początku roku koszty rodzajowe w kwocie 75 002 tys. zł skorygowane o:
- zmianę stanu produktów 3 919 tys. zł
- koszt wytworzenia świadczeń na własne potrzeby + 1 798 tys. zł
- korekta kosztu ogółem 5 717 tys. zł
stanowią koszt własny sprzedaży wyrobów i usług 69 285 tys. zł.
Tabela 4. Struktura kosztów według rodzaju
Lp.
Koszty rodzajowe
I półrocze 2022 rok
I półrocze 2021 rok
wartość w tys. zł
struktura w %
wartość w tys. zł
struktura w %
1.
Amortyzacja
3 908
5,21%
3 011
6,12
2.
Materiały i energia
48 065
64,08%
25 715
52,28
3.
Usługi obce
6 257
8,34%
5 894
11,98
4.
Podatki i opłaty
697
0,93%
668
1,36
5.
Wynagrodzenia
12 033
16,04%
10 473
21,29
6.
Ubezpieczenia społeczne i inne
świadczenia
2 588
3,46%
2 289
4,66
7.
Pozostałe koszty rodzajowe
1 454
1,94%
1 135
2,31
Koszty według rodzaju razem
75 002
100,00
49 185
100,00
Największy udział w strukturze rodzajowej kosztów mają koszty zużycia materiałów i energii – 64,08%.
13
Tabela 5. Rachunek zysków i strat – wybrane pozycje, w tys. zł
Wyszczególnienie
I półrocze 2022
I półrocze 2021
Dynamika
w %
Przychody netto ze sprzedaży produktów
towarów i materiałów
77 051
53 779
43,27
Koszty sprzedanych produktów, towarów i
materiałów
56 979
33 603
69,57%
Zysk brutto ze sprzedaży
20 072
20 176
(0,52)
Koszty sprzedaży
3 111
3 717
(16,30)
Koszty ogólnego zarządu
12 632
11 151
13,28
Zysk (strata) ze sprzedaży
4 329
5 308
(18,44)
Pozostałe przychody operacyjne
141
6 259
(97,75)
Pozostałe koszty operacyjne
1 202
6 484
(81,46)
Zysk(strata) na działalności operacyjnej
3 268
5 083
(35,71)
Przychody finansowe
3 802
1 715
121,69
Koszty finansowe
3 692
5 179
(28,71)
Zysk (strata) brutto
3 378
1 619
108,65
Podatek dochodowy
1 024
548
86,86
Zysk (strata) netto
2 354
1 071
119,79
Uzyskany poziom przychodów ze sprzedaży w porównaniu z analogicznym okresem ubiegłego roku jest wyższy o 23
272 tys. zł.
Wynik finansowy brutto za okres I półrocza 2022 r. jest dodatni i wynosi 3 378 tys. zł. Na poziom wyniku wpłynęły:
zysk ze sprzedaży w wysokości 4 329 tys. zł,
strata na pozostałej działalności operacyjnej w wysokości 1 061 tys. zł,
dodatni wynik z działalności finansowej w wysokości 110 tys. zł.
Pozycja „pozostałe przychody operacyjne” – dominujące pozycje:
zysk z tytułu niefinansowych aktywów trwałych – 72 tys. zł,
otrzymane odszkodowania, kary - 39 tys. zł.
Pozycja „pozostałe koszty operacyjne” – dominujące pozycje:
odpisy aktualizujące należności w kwocie 610 tys. zł,
zapłacone kary, grzywny, odszkodowania – 64 tys. zł,
złomowanie majątku produkcyjnego – 83 tys. zł,
darowizny – 25 tys. zł,
aktualizacja wartości zapasów - 312 tys. zł.
Pozycja „przychody finansowe” – dominujące pozycje:
odsetki od udzielonych pożyczek w wysokości 236 tys. zł,
udzielone poręczenia w wysokości 78 tys. zł,
wycena swap stopy procentowej 789 tys. zł,
dodatnie różnice kursowe w kwocie 1 679 tys. zł.
14
Pozycja „koszty finansowe” – dominujące pozycje:
prowizje od kredytów, opłaty prolongacyjne w wysokości 353 tys. zł,
prowizje od faktoringu - 186 tys. zł,
poręczenia finansowe - 342 tys. zł,
odsetki od kredytów i pożyczek – 1 706 tys. zł.
Za okres sprawozdawczy Spółka wygenerowała zysk netto w wysokości 2 354 tys. zł.
Tabela 6. Bilans. Aktywa. Wybrane pozycje w tys. zł
Aktywa
Stan na
30.06.2022
Struktura
w %
Stan na
31.12.2021
Struktura
w %
Dynamika
w %
AKTYWA TRWAŁE
97 761
41,61%
100 378
45,39%
(2,61)
Wartości niematerialne i
prawne
12 812
5,45%
13 024
5,89%
(1,63)
Rzeczowe aktywa trwałe
64 888
27,62%
66 512
30,07%
(2,44)
Należności długoterminowe
0
0,00%
0
0,00%
0,00
Inwestycje długoterminowe
17 107
7,28%
17 445
7,89%
(1,94)
Długoterminowe rozliczenia
międzyokresowe
2 954
1,26%
3 397
1,54%
(13,04)
AKTYWA OBROTOWE
137 196
58,39%
120 809
54,61%
13,57
Zapasy
50 426
21,46%
34 662
15,67%
45,48
Należności krótkoterminowe
74 261
31,61%
72 380
32,72%
2,60
Inwestycje krótkoterminowe
7 857
3,34%
10 703
4,84%
(26,59)
Krótkoterminowe rozliczenia
międzyokresowe
4 652
1,98%
3 064
1,38%
51,83
AKTYWA RAZEM
234 957
100,00%
221 187
100,00%
6,23
W stosunku do stanu na koniec ubiegłego roku za okres sprawozdawczy Spółka odnotowała zwiększenie aktywów
o kwotę 13 770 tys. zł. tj. 6,23% (spadek wartości niematerialnych i prawnych, wzrost należności krótkoterminowych,
spadek inwestycji długoterminowych). Aktywa trwałe stanowią 41,61% całego majątku Spółki, w tym: rzeczowe
aktywa trwałe 27,62 %, inwestycje długoterminowe w postaci akcji i udziałów stanowią 7,28%. Aktywa obrotowe
w stosunku do stanu na koniec ub. r. uległy zwiększeniu o 16 387 tys. zł, w tym m.in.:
wzrost zapasów o 15 764 tys. zł,
spadek inwestycji krótkoterminowych o 2 846 tys. zł,
wzrost należności krótkoterminowych o 1 881 tys. zł,
wzrost krótkoterminowych rozliczeń międzyokresowych o 1 588 tys. zł.
Tabela 7. Bilans. Pasywa. Wybrane pozycje. w tys. zł.
PASYWA
Stan na
30.06.2022
Struktura
w %
Stan na
31.12.2021
Struktura
w %
Dynamika
w %
KAPITAŁ WŁASNY
120 407
51,25%
118 054
53,37%
2,00
Kapitał podstawowy
8 731
3,72%
8 731
3,95%
0,00
Kapitał zapasowy
101 225
43,08%
99 223
44,85%
2,02
Kapitał z aktualizacji wyceny
8 097
3,45%
8 097
3,66%
0,00
Zysk (strata) netto
2 354
1,00%
2 003
0,91%
17,62
ZOBOWIĄZANIA I REZERWY
114 550
48,75%
103 133
46,63%
11,07
15
NA ZOBOWIĄZANIA
Rezerwy na zobowiązania
6 403
2,73%
5 864
2,65%
9,19
Zobowiązania długoterminowe
10 276
4,37%
12 007
5,43%
(14,42)
Zobowiązania krótkoterminowe
97 306
41,41%
84 650
38,27%
14,95
Rozliczenia międzyokresowe
565
0,24%
612
0,28%
(7,68)
PASYWA Razem
234 957
100,00%
221 187
100,00%
6,23
W pasywach, w stosunku do stanu na koniec ub.r. nastąpił wzrost kapitału własnego tytułem: wzrostu kapitału
zapasowego o kwotę 2.002 tys. zł w stosunku do stanu na 31.12.2021r. oraz osiągniętego zysku netto roku bieżącego
w kwocie 2 354 tys. zł za I półrocze 2022 roku.
Tabela 8. Podstawowe wskaźniki finansowe
Wyszczególnienie
30.06.2022
30.06.2021
31.12.2021
I. Wskaźniki płynności
1. wskaźnik bieżący
1,41
2,67
1,43
2. wskaźnik szybki
0,89
1,89
1,02
II. Wskaźniki aktywności
1. rotacji należności (w dniach)
172,2
208,6
211,5
2. rotacja zobowiązań (w dniach)
95,8
104,3
110,2
3. rotacja zapasów (w dniach)
99,9
101,6
97,9
III. Wskaźniki rentowności
1. rentowność sprzedaży netto
3,1%
2,0%
1,7%
2. rentowność majątku (ROA)
1,0%
0,5%
0,9%
3. rentowność kapitału własnego
2,0%
0,9%
1,7%
IV. Wskaźniki zadłużenia
1. wskaźnik ogólnego zadłużenia
45,8%
43,8%
43,7%
2. wskaźnik zadłużenia kapitału własnego
89,4%
81,2%
81,9%
Wskaźniki przedstawione w tabeli obliczono stosując następującą metodykę:
wskaźnik bieżący płynności = aktywa obrotowe/zobowiązania krótkoterminowe (bieżące)
wskaźnik szybki = (aktywa obrotowe – zapasy)/zobowiązania krótkoterminowe (bieżące)
rotacja należności = (średni stan należności * ilość dni okresu)/ przychody ze sprzedaży netto
rotacja zapasów = (przeciętny stan zapasów * ilość dni okresu)/ przychody ze sprzedaży netto
rotacja zobowiązań = (średni stan zobowiązań krótkoterminowych bez kredytów i pożyczek * ilość dni okresu)/
przychody ze sprzedaży netto
rentowność sprzedaży netto = (zysk netto / przychody netto ze sprzedaży) x 100%
rentowność majątku (ROA) = (zysk netto / aktywa ogółem) x 100%
rentowność kapitału własnego = (zysk netto / (kapitał własny – wynik finansowy roku obrotowego)) x 100%
wskaźnik ogólnego zadłużenia = (zobowiązania ogółem / majątek ogółem) x 100%
wskaźnik zadłużenia kapitału własnego = (zobowiązania ogółem / kapitały własne) x 100%
16
Działania, które Zarząd podejmuje w 2022 roku
terminowa spłata zaciągniętych kredytów,
poprawa płynności finansowej poprzez stosowanie instrumentów finansowania handlu,
zmniejszenie kosztu pozyskania pieniądza,
ubezpieczenie należności.
Zwięzły opis istotnych dokonań lub niepowodzeń Emitenta w okresie, którego dotyczy raport wraz z wykazem
najważniejszych zdarzeń dotyczących emitenta (informacje podane w raportach bieżących). Umowy znaczące
dla działalności Spółki.
Istotne wydarzenia i działania handlowe
W dniu 3 stycznia 2022 roku Zarząd spółki Fabryki Sprzętu i Narzędzi Górniczych Grupa Kapitałowa FASING S.A.
przyjął zamówienia od firmy Gunnebo Industrier AB z siedzibą w Szwecji, przedmiotem których są łańcuchy
zawiesiowe i łańcuchy rybackie na łączną wartość 189,1 tys. EUR. W ramach współpracy pomiędzy firmami wartość
jednostkowych zamówień złożonych przez firmę Gunnebo Industrier AB w okresie od dnia 29 marca 2021 roku (tj. od
dnia publikacji raportu bieżącego nr 7/2021) do dnia 3 stycznia 2022 roku (włączając powyższe zamówienia) wynosi
łącznie 2.123,1 tys. EUR. Przedmiotem tych zamówień były łańcuchy zawiesiowe i rybackie.
W dniu 16 marca 2022 roku Spółka skierowała do firmy KARBON 2 Sp. z o.o. zamówienie na pręty walcowane
o wartości 1.652,7 tys. zł brutto. W ramach współpracy pomiędzy spółkami wartość złożonych zamówień
(przedmiotem których były pręty walcowane, pręty ciągnione, pręty kwadratowe, pręty płaskie, walcówka, rury
stalowe, płaskowniki i druty wiązałkowe) w okresie od dnia 16 grudnia 2021 roku tj. od publikacji raportu bieżącego
nr 48/2021 (włączając powyższe zamówienie) do dnia 16 marca 2022 roku wynosi łącznie 9.916,8 tys. zł brutto.
W dniu 31 marca 2022 roku Emitent zawarł z Carbonex sp. z o.o. z siedzibą w Katowicach umowę sprzedaży, na mocy
której Carbonex sp. z o.o. ( jako Sprzedawca) zobowiązał się przenieść własność mienia i je wydać Emitentowi,
a Emitent zobowiązał się do zapłaty uzgodnionej ceny tj. 15.000.000,00 zł brutto. Wydanie/dostawa mienia
następować będzie partiami, stosownie do ustaleń Stron. Wraz z każdorazowym wydaniem/dostawą następować
będzie przejście prawa własności. Zapłata ceny następować będzie na podstawie każdorazowych wystawionych do
danej dostawy faktur VAT, płatnych w terminie 14 dni, od daty ich otrzymania. W skład mienia wchodzą
w szczególności używane maszyny i urządzenia, służące do produkcji łańcuchów. Wartość mienia została ustalona na
podstawie stosownej wyceny rzeczoznawcy majątkowego.
W dniu 31 marca 2022 roku Emitent (jako Wierzyciel) zawarł z Carbonex sp. z o.o. (jako Przejmującym dług) oraz
Konko S.A. (Dłużnikiem) umowę o przejęciu długu. Na mocy przedmiotowej umowy Carbonex sp. z o.o. przejął od
Konko S.A. z siedzibą w Mysłowicach dług wobec Emitenta wynikający z tytułu zawartej pomiędzy Emitentem
a Konko S.A. umowy sprzedaży udziału w spółce K.B.P. Kettenwerk Becker-Prűnte GmbH zawartej 17 grudnia 2020 r.,
o której Emitent informował raportem bieżącym nr 53/2020. Strony potwierdziły utrzymanie w mocy
dotychczasowego zabezpieczenia w postaci zastawu na udziale K.B.P. Kettenwerk Becker-Prűnte GmbH,
a dodatkowo Carbonex sp. z o.o. jako zabezpieczenie spłaty długu zobowiązał się złożyć oświadczenie o poddaniu się
egzekucji w trybie art. 777 § 1 pkt 4 k.p.c. Przejęcie długu przez Carbonex sp. z o.o. umożliwi dokonanie szybszego
rozliczenia zapłaty ceny z tytułu umowy nabycia mienia, o której Emitent poinformował raportem bieżącym nr
4/2022.
W dniu 31 marca 2022 roku Spółka skierowała do spółki MOJ S.A. sześć zamówień o łącznej wartości 1.262,7 tys. zł
brutto, przedmiotem których są odkuwki ogniwa, odkuwki półogniwa oraz odkuwki zamka. W ramach współpracy
17
pomiędzy spółkami wartość jednostkowych zamówień złożonych przez Spółkę w okresie od dnia 11 sierpnia 2021
roku tj. od publikacji raportu bieżącego nr 30/2021 do dnia 31 marca 2022 roku (włączając powyższe zamówienia)
wynosi łącznie 10.748,1 tys. zł brutto. Przedmiotem tych zamówień były zgrzebła, odkuwki ogniw, odkuwki półogniw,
odkuwki zamków, odkuwki zgrzebeł, odkuwki obejmy kutej oraz usługi obróbki skrawaniem.
W dniu 8 kwietnia 2022 roku zostały podpisane dwie umowy ze spółką zależną Fasing Sino-Pol (Beijing) Mining
Equipment and Tools Co., Ltd. (Chiny), na łączną wartość 8.993.435,19 CNY, przedmiotem których jest dostawa
łańcuchów ogniwowych i ogniw złącznych. Dostawa łańcuchów i ogniw złącznych będzie odbywała się partiami
w terminach od dnia 16.05.2022r. do dnia 17.06.2022r. Zgodnie z umowami jeżeli którakolwiek ze Stron umowy
z powodu zadziałania siły wyższej opóźni wykonanie umowy, to okres realizacji umowy może zostać przedłużony do
czasu rozwiązania problemu. Wszelkie spory związane z umową lub jej wykonaniem będą załatwiane poprzez
konsultacje. W przypadku, gdy nie można osiągnąć porozumienia poprzez konsultacje, spór będzie rozpatrywany
przez wybrany przez Strony sąd arbitrażowy polski. Decyzja Komisji Arbitrażowej lub Instytutu Arbitrażu zostanie
przyjęta jako ostateczna i wiążąca dla obu stron. W ramach współpracy pomiędzy firmami wartość wszystkich umów
w okresie od dnia 23 grudnia 2021 tj. od publikacji raportu bieżącego nr 50/2021 do dnia 8 kwietnia 2022 roku
włączając powyższe umowy wynosi łącznie 20.212.358,39 CNY. Przedmiotem tych umów były łańcuchy górnicze
i ogniwa złączne.
W dniu 21 kwietnia 2022 roku Spółka skierowała do spółki KARBON 2 Sp. z o.o. cztery zamówienia na walcówkę
o łącznej wartości 2.026,4 tys. zł brutto. W ramach współpracy pomiędzy spółkami wartość złożonych przez Spółkę
zamówień (przedmiotem których były pręty walcowane, pręty płaskie, walcówka, rury stalowe i druty wiązałkowe) w
okresie od dnia 16 marca 2022 roku tj. od publikacji raportu bieżącego nr 3/2022 (włączając powyższe zamówienia)
do dnia 21 kwietnia 2022 roku wynosi łącznie 10.138,1 tys. zł brutto.
W dniu 28 kwietnia 2022 roku została podpisana umowa z Lubelskim Węglem „BOGDANKA” S.A. (Zamawiający).
Przedmiotem umowy jest dostawa fabrycznie nowych łańcuchów do zawieszeń i łańcuchów górniczych. Maksymalna
wartość umowy wynosi 12.394,9 tys. zł netto. Minimalna wartość umowy wynosi 30% maksymalnej wartości umowy
netto. Umowa zostaje zawarta na czas określony, na okres 24 miesięcy od dnia jej zawarcia. Dostawy realizowane
będą według bieżących potrzeb Zamawiającego na podstawie okresowych zamówień określających szczegółowo
asortyment, ilość, i termin dostawy. W przypadku gdy wykorzystanie przez Strony maksymalnej wartości netto
umowy, według stanu na 6 miesięcy przed upływem terminu obowiązywania umowy będzie niższe niż 90 % tej kwoty,
Strony w drodze pisemnego aneksu mogą przedłużyć termin obowiązywania niniejszej umowy o kolejne 12 miesięcy.
W dniu 13 maja 2022 roku zostały podpisane trzy umowy ze spółką zależną Fasing Sino-Pol (Beijing) Mining
Equipment and Tools Co., Ltd. (Chiny), na łączną wartość 9.947.854,52 CNY, przedmiotem których jest dostawa
łańcuchów ogniwowych i ogniw złącznych. Dostawa łańcuchów i ogniw złącznych będzie odbywała się partiami
w terminach od dnia 24.06.2022r. do dnia 01.09.2022r. Zgodnie z umowami jeżeli którakolwiek ze Stron umowy
z powodu zadziałania siły wyższej opóźni wykonanie umowy, to okres realizacji umowy może zostać przedłużony do
czasu rozwiązania problemu. Wszelkie spory związane z umową lub jej wykonaniem będą załatwiane poprzez
konsultacje. W przypadku, gdy nie można osiągnąć porozumienia poprzez konsultacje, spór będzie rozpatrywany
przez wybrany przez Strony sąd arbitrażowy polski. Decyzja Komisji Arbitrażowej lub Instytutu Arbitrażu zostanie
przyjęta jako ostateczna i wiążąca dla obu stron. W ramach współpracy pomiędzy firmami wartość wszystkich umów
w okresie od dnia 8 kwietnia 2022 roku tj. od publikacji raportu bieżącego nr 7/2022 do dnia 13 maja 2022 roku,
włączając powyższe umowy, wynosi łącznie 15.812.613,78 CNY. Przedmiotem tych umów były łańcuchy ogniwowe
i ogniwa złączne.
W dniu 30 czerwca 2022 roku Spółka skierowała do spółki KARBON 2 Sp. z o.o. dwa zamówienia na walcówkę
o łącznej wartości 555,3 tys. zł brutto. W ramach współpracy pomiędzy spółkami wartość złożonych przez Spółkę
zamówień (przedmiotem których były pręty walcowane, pręty płaskie, walcówka, pręty stalowe, ceownik, kątownik,
18
płaskownik) w okresie od dnia 21 kwietnia 2022 roku tj. od publikacji raportu bieżącego nr 8/2022 (włączając
powyższe zamówienia) do dnia 30 czerwca 2022 roku wynosi łącznie 10.008,7 tys. zł brutto.
W dniu 30 czerwca 2022 roku Spółka otrzymała od spółki MMC Poland Sp. z o.o. z siedzibą w Katowicach zamówienie
na trasę łańcuchową o łącznej wartości 218,0 tys. EUR brutto. Wartość otrzymanych przez Spółkę zamówień
(przedmiotem których były ogniwa złączne, trasy dwułańcuchowe, zamki, łańcuchy) w okresie od dnia 11 marca 2022
roku (włączając powyższe zamówienie) do dnia 30 czerwca 2022 roku wynosi łącznie 2.256,4 tys. EUR brutto.
Istotne działania finansowe
W dniu 25 kwietnia 2022 roku w związku ze sporządzaniem skonsolidowanego sprawozdania finansowego Zarząd
Spółki zidentyfikował wysokie ryzyko naruszenia wskaźnika zadłużenia finansowego netto do EBITDA za okres 2021 r.,
który to wskaźnik ma być liczony i testowany przez Emitenta stosownie do zawartych w dniu 22 czerwca 2021 r.
dwóch umów tj.: umowy kredytu oraz umowy wielocelowego limitu kredytowego, dalej umowy kredytu, które
zostały zawarte z Bankiem Pekao S.A. Zgodnie z umowami kredytu w/w wskaźnik ma być testowany w oparciu
o skonsolidowane sprawozdania finansowe Emitenta co kwartał w odniesieniu do 12-miesiesięcznego okresu
obliczeniowego, przy czym w przypadku testowania wskaźnika na dzień 31.12.2021 r. nie powinien on przekroczyć
3,5, a w odniesieniu do kolejnych okresów obliczeniowych wskaźnik nie powinien przekroczyć 3. Przy uwzględnieniu
wstępnych wyników Zarząd prognozuje, że wskaźnik na dzień 31.12.2021 r. będzie wynosił 3,75. W ocenie Emitenta
naruszenie wynika ze spadku rentowności sprzedaży, który Spółka odnotowała w drugiej połowie 2021 -
w szczególności zaś w czwartym kwartale 2021, co było efektem m.in. sukcesywnego, kilkukrotnego wzrostu cen stali,
czego nie można było przełożyć na wcześniej zawarte długoterminowe kontrakty. Z uwagi na potencjalnie
negatywne sankcje wynikające z naruszenie wskaźnika finansowego, Emitent wystąpi niezwłocznie do Banku Pekao
S.A. celem omówienia naruszenia oraz odstąpienia od zastosowania sankcji. Ostateczne wyniki oraz informacje
dotyczące kwestii naruszenia w/w wskaźnika za 2021 r. zostały zaprezentowane przez Emitenta w raporcie rocznym
w dniu 28.04.2022 r.
W dniu 28 kwietnia 2022 roku Zarząd Spółki podjął uchwałę, w której zawnioskował o przeznaczenie zysku netto za
2021 rok w kwocie 2.002.971,65 w całości na kapitał zapasowy oraz o nie wypłacanie dywidendy za rok 2021.
Wypłacenie dywidendy naruszyłoby warunki dwóch umów kredytowych tj.: umowy kredytu oraz umowy
wielocelowego limitu kredytowego, zawartych w dniu 22 czerwca 2021 roku z Bankiem Pekao S.A. Rada Nadzorcza
Spółki po zapoznaniu się z powyższym podjęła uchwałę w dniu 28.04.2022r., w której pozytywnie zaopiniowała
podział zysku netto za rok obrotowy 2021. Ostateczna decyzja w sprawie przeznaczenia zysku Spółki została podjęta
przez Walne Zgromadzenie Spółki.
W dniu 4 maja 2022 roku Spółka (Eksporter) podpisała umowę generalną o udzielanie gwarantowanych przez Skarb
Państwa płatniczych gwarancji ubezpieczeniowych z KUKE S.A. z siedzibą w Warszawie. Na podstawie niniejszej
Umowy KUKE S.A. zobowiązuje się do udzielania następujących płatniczych gwarancji ubezpieczeniowych:
1) gwarancji spłaty krótkoterminowego kredytu finansującego działalność bieżącą Eksportera lub jego działalność
eksportową;
2) gwarancji spłaty zobowiązań związanych z dostawami do produkcji, w tym do produkcji przeznaczonej na eksport;
3) gwarancji spłaty zobowiązań na finansowanie łańcucha dostaw, w tym w związku z produkcją przeznaczoną na
eksport.
Gwarancje są udzielane na zabezpieczenie zobowiązań Eksportera wobec Beneficjentów gwarancji, których termin
spłaty nie przekracza 719 dni od daty powstania tych zobowiązań.
Na podstawie niniejszej Umowy wysokość limitu odnawialnego zostaje ustalona w kwocie 70.000.000,00 PLN
(siedemdziesiąt milionów) z terminem obowiązywania do 05.04.2023r., a maksymalna kwota pojedynczej Gwarancji
nie może przekroczyć kwoty limitu. Limit określony w zdaniu poprzednim oznacza maksymalną kwotę jednocześnie
19
obowiązujących Gwarancji i ma charakter odnawialny, co oznacza, że w miejsce wygasłych Gwarancji mogą zostać
udzielone kolejne. Gwarancja jest udzielana na czas określony, przy czym maksymalny termin spłaty zobowiązania w
ramach tej Gwarancji wydanej w ramach niniejszej Umowy nie może przekroczyć 719 dni.
Kwota Gwarancji wynosić ma nie więcej niż 80% kwoty zobowiązania Eksportera albo kwoty zobowiązania banku lub
zakładu ubezpieczeń w całym okresie istnienia tego zobowiązania.
Celem zabezpieczenia wszelkich roszczeń KUKE S.A. wobec Eksportera wynikających lub związanych z niniejszą
Umową i z wydanymi Gwarancjami, Eksporter ustanowi na rzecz KUKE S.A. następujące zabezpieczenia:
1) wystawi 5 weksli własnych in blanco wraz z 5 deklaracjami wekslowymi;
2) podda się egzekucji do kwoty 84.000.000,00 PLN składając oświadczenie woli w formie aktu notarialnego,
o którym mowa w art. 777 par 1 pkt. 5 kodeksu postępowania cywilnego;
3) wskazany w akcie notarialnym, o którym mowa w pkt 2), termin, do którego KUKE S.A. może wystąpić o nadanie
temu aktowi klauzuli wykonalności, Strony ustalają na 31.12.2026r.
W dniu 5 maja 2022 roku zostały podpisane dwie umowy faktoringu z KUKE Finance S.A. z siedzibą w Warszawie
(Faktor):
1) Umowa Faktoringu odwrotnego, zgodnie z którą Faktor na warunkach w niej określonych wykupuje (finansuje)
bezsporne Wierzytelności pieniężne przysługujące Dostawcom, objętych Listą Dostawców, od Faktoranta. Przyznany
Faktorantowi Limit Faktoranta wynosi 12.000.000,00 zł. Wykup Wierzytelności przez Faktora następuje z chwilą
dokonania przez Faktora zapłaty za Wierzytelności na rzecz Dostawcy. Prawnymi zabezpieczeniami umowy są:
- weksel własny in blanco wraz Deklaracją wekslową,
- Gwarancja KUKE S.A.,
- oświadczenie w formie aktu notarialnego o poddaniu się egzekucji spłaty wierzytelności wynikających z Umowy
Faktoringu w trybie art. 777 kpc do kwoty 13.200.000,00 zł.
Faktorowi przysługuje prawo do zaspokojenia swoich roszczeń z każdego zabezpieczenia z osobna lub ze wszystkich
łącznie, w kolejności według własnego wyboru. Umowa Faktoringu Odwrotnego została zawarta na czas nieokreślony
i może być rozwiązana przez każdą ze Stron za uprzednim 1-miesięcznym okresem wypowiedzenia, ze skutkiem na
koniec miesiąca kalendarzowego.
2) Umowa faktoringu, zgodnie z którą Faktor na warunkach w niej określonych nabywa wszystkie Wierzytelności
pieniężne przysługujące Faktorantowi wobec jego Kontrahentów objętych Listą Kontrahentów. Przyznany
Faktorantowi Limit Faktoranta wynosi 3.000.000,00 zł. Nabyciu przez Faktora podlegają wszystkie Wierzytelności
istniejące na dzień zawarcia Umowy faktoringu oraz wszystkie przyszłe wierzytelności, zgodnie z ust. 1, powstałe
po dniu zawarcia Umowy faktoringu, wobec Kontrahentów z Listy Kontrahentów. Umowa Faktoringu jest zawierana
na czas nieokreślony i może być rozwiązana przez każdą ze Stron za uprzednim 2-miesięcznym okresem
wypowiedzenia, ze skutkiem na koniec miesiąca kalendarzowego.
Zabezpieczeniami prawnymi umowy są:
1. Weksel własny in blanco wraz z deklaracją wekslową;
2. Pełnomocnictwo do rachunku bankowego prowadzonego przez Bank Spółdzielczy w Gliwicach;
3. Oświadczenie w formie aktu notarialnego o poddaniu się egzekucji spłaty wierzytelności wynikających z niniejszej
Umowy w trybie art. 777 KPC do kwoty 3.300.000 PLN
4. Gwarancja KUKE S.A.
Istotne działania organizacyjne
W dniu 2 czerwca 2022 roku wpłynęły do Spółki:
- rezygnacja Pana Wojciecha Nowaka z członkowstwa w Radzie Nadzorczej obecnej XI kadencji bez podania
przyczyny,
- rezygnacja z dniem 3 czerwca 2022r. Pana Adama Krawca z członkowstwa w Radzie Nadzorczej obecnej XI kadencji
z powodów osobistych.
20
Zwyczajne Walne Zgromadzenie na posiedzeniu w dniu 3 czerwca 2022 roku podjęło uchwałę o powołaniu w skład
Rady Nadzorczej obecnej XI kadencji Pana Jerzego Wróbla. Uchwałą Rady Nadzorczej z dnia 3 czerwca 2022 roku Pan
Jerzy Wróbel został powołany w skład Komitetu Audytu.
Rada Nadzorcza Spółki na posiedzeniu w dniu 3 czerwca 2022 roku podjęła uchwałę o ustanowieniu trzyosobowego
składu Zarządu Spółki na kolejną X (dziesiątą) kadencję. Kadencja Zarządu trwa trzy lata i jest wspólna dla wszystkich
członków Zarządu.
W związku z upływem obecnej kadencji Zarządu Rada Nadzorcza ponownie powołała na stanowisko Prezesa Zarządu,
Dyrektora Naczelnego spółki Fabryki Sprzętu i Narzędzi Górniczych Grupa Kapitałowa FASING S.A. Pana Zdzisława
Bika, a na jego wniosek w skład Zarządu zostali powołani: Pani Zofia Guzy na stanowisko Wiceprezesa Zarządu,
Dyrektora ds. Technicznych oraz Pan Mateusz Bik na stanowisko Wiceprezesa Zarządu, Dyrektora ds. Eksportu
i Inwestycji Zagranicznych.
W okresie pierwszego półrocza 2022 transakcje zawierane przez Spółki z podmiotami powiązanymi dotyczyły głównie
bieżącej działalności operacyjnej, zawieranymi na warunkach rynkowych. Spółki w okresie sprawozdawczym nie
zawierały transakcji z podmiotami zależnymi i niezależnymi na warunkach innych niż rynkowe.
Na wyniki Spółki ma wpływ szereg czynników, zachodzących w otoczeniu rynkowym i wewnętrzne, dotyczące
majątku Spółki i jej działalności:
Wojna na Ukrainie i konsekwencje dla handlu z Ukrainą, Rosją i Białorusią
Tendencje zacieśniania polityki pieniężnej przez główne banki centralne na świecie ze względu na inflację.
Sytuacja gospodarcza w kraju oraz na świecie, która może mieć wpływ na wyniki osiągane przez Spółkę.
Sytuacja finansowa odbiorców, zwłaszcza tych z sektora górniczego. Problemy z odzyskaniem należności mogą
stanowić zagrożenie dla płynności Spółki.
Zapotrzebowanie na produkty i usługi górnicze związane z wydobyciem węgla. Im większe zapotrzebowanie tym
większa szansa dla Spółki na wzrost przychodów.
Rosnący poza górniczy rynek zbytu na produkty Spółki, dający szansę na większą dywersyfikację sprzedaży.
Częstotliwość zmiany następujących w przepisach prawnych, zwłaszcza tych podatkowych, które mogą ograniczać
dynamikę prowadzenia działalności.
Szanse:
Podpisane umowy ze spółkami węglowymi na dostawy produktów w roku 2022 co daje szanse na utrzymanie poziomu
sprzedaży krajowej.
21
Poszerzenie oferty produktowej, produkcja pod specjalne potrzeby klientów. Ułatwi to pozyskanie klientów z innych
branż niż górnictwo oraz zwiększy przychody Spółki. Bardzo dobra oferta w stosunku do potrzeb rynku.
Konkurencyjność produktów pod względem ceny oraz jakości. Zostanie to osiągnięte poprzez unowocześnienie parku
maszynowego oraz bardziej wydajną organizację pracy.
Profesjonalna obsługa posprzedażowa (serwis i doradztwo technologiczne).
Bardzo dobra znajomość rynku górniczego w Polsce i zagranicą.
Rozwój działalności eksportowej. Wieloletnie doświadczenie na scenie międzynarodowej.
Korzystne położenie Spółki, bliskość dużych odbiorców z sektora węglowego.
Współpraca z jednostkami badawczo-rozwojowymi.
Dywersyfikacja rynków zbytu Spółki, co jednak uzależnione jest od znacznych nakładów inwestycyjnych oraz
nadchodzącej perspektywy finansowania transformacji gospodarczej regionu Śląska.
Zagrożenia:
Duży udział w łącznych przychodach Spółki sprzedaży do sektora węglowego.
Trudności z pozyskaniem z rynku wykwalifikowanej kadry pracowniczej, konieczność przeprowadzenia szkoleń.
Do najważniejszych czynników ryzyka i zagrożeń dla Spółki należą:
Obecna sytuacja polskiego przemysłu wydobywczego węgla kamiennego wpływa bezpośrednio na sytuację Spółki i jej
przyszłość. Pomimo prowadzonych działań marketingowych mających zwiększyć sprzedaż na eksport oraz do innych
segmentów przemysłu, firmy te w dalszym ciągu są znaczącym odbiorcą Spółki, tym samym wszelkie problemy sektora
górniczego w Polsce bezpośrednio przekładają się na sytuację Spółki, co przejawia się przede wszystkim spadkiem
zamówień oraz wydłużeniem terminu spłaty zobowiązań. Problemy te mogą wpłynąć na pogorszenie płynności Spółki
w przyszłości. Do głównych przyczyn problemów polskiego górnictwa należy:
▫ perspektywa wygaszania sektora górniczego w Polsce
▫ brak jednolitej strategii odnośnie wsparcia sektorów górniczego i okołogórniczego w świetle pandemii
i wygaszania sektora silny wpływ związków zawodowych na działalność spółek węglowych,
▫ wydobywanie węgla z coraz głębiej położonych złóż, co ma swój wpływ na wzrost jednostkowych kosztów
wydobycia,
▫ polityka Unii Europejskiej odnośnie emisji CO
2
, która może doprowadzić do zmniejszenia roli węgla jako surowca
energetycznego.
Zagrożenia dla globalnej gospodarki:
▫ wojna na Ukrainie
▫ problemy dotyczące kwestii zadłużenia i podatków oraz ceł w Stanach Zjednoczonych,
▫ możliwość gwałtownego spowolnienia inwestycji w Chinach,
▫ zaburzenia w łańcuchu dostaw oraz utrudnienia w procesie wymiany handlowej spowodowane falami pandemii
Zwiększona konkurencja ze strony firm krajowych i zagranicznych, która zmusza Spółkę do elastycznej polityki cenowej.
Wahania kursów walutowych, zwłaszcza PLN/EUR oraz PLN/CNY, mające wpływ na wynik z transakcji importowych
i eksportowych.
Zmienność cen stali, głównego surowca do produkcji łańcuchów. Ryzyko to jest szczególnie duże przy dostawach do
spółek węglowych, gdzie ustalone ceny są stałe przez cały rok i nie podlegają zmianom.
Problemy finansowe sektora bankowego, co może przełożyć się na zaostrzenie polityki banków
w zakresie udzielania kredytów i gwarancji.
22
Ryzyka utraty płynności:
spadek przychodów ze sprzedaży,
ryzyko utraty płynności przez kontrahentów,
problemy z pozyskaniem finansowania zewnętrznego.
W celu zabezpieczenia się przed ryzykiem utraty płynności Spółka przygotowuje plany finansowe, które są co miesiąc
aktualizowane. Umożliwia to precyzyjne zaplanowanie wpływów i wydatków związanych z działalnością Spółki, oraz
wykrycie ewentualnych problemów, które mogą pojawić się w przyszłości. Dzięki temu Spółka ma czas na podjęcie
odpowiednich działań (np. szybsze ściągnięcie swych należności od dłużników, zaciągnięcie krótkoterminowego
kredytu obrotowego itp.). Spółka monitoruje także stan swych należności, sprawdza czy są spłacane na bieżąco. Jeśli
nie, to monituje swoich dłużników, nakłada na nich odsetki ustawowe, a w ostateczności dochodzi swoich roszczeń
na drodze powództwa sądowego.
Ryzyko spadku przychodów
W celu zmniejszenia ryzyka spadku sprzedaży oraz niewypłacalności kontrahentów Spółka stara się zdobywać nowe
rynki oraz pozyskiwać nowych odbiorców, tak aby możliwie maksymalnie zdywersyfikować źródła przychodów, a tym
samym ograniczyć wpływ problemów jednego z kontrahentów na sytuację finansową Spółki.
Ryzyko kredytowe
W celu zabezpieczenia się przed ryzykiem kredytowym Spółka zawiera transakcje z odbiorcami o dobrej renomie.
W przypadku sprzedaży z odroczonym terminem płatności kontrahenci poddawani są weryfikacji pod kątem
zdolności kredytowej, a jeśli to możliwe należności handlowe są ubezpieczane. W celu zabezpieczenia dostaw
eksportowych Spółka wykorzystuje akredytywę lub inkaso dokumentowe.
Ryzyko braku finansowania zewnętrznego
Aby ograniczyć ryzyko braku finansowania zewnętrznego Spółka współpracuje z wieloma bankami, firmami
leasingowymi, oraz funduszami pożyczkowymi, przez co zwiększa swe szanse na pozyskanie funduszy. Wykorzystując
analizy finansowe oraz wskaźniki finansowe Spółka bada swój standing finansowy oraz sprawdza, aby nie uległ
pogorszeniu, co mogłoby zniechęcić banki do dalszej współpracy. Obecnie współpraca z instytucjami finansowymi
przebiega bez zarzutów.
Ryzyko zmiany cen stali
Jest to ryzyko dość istotne, ponieważ stal jest głównym surowcem do produkcji łańcuchów, i jego cena bezpośrednio
wpływa na rentowność sprzedaży. Aby ograniczyć to ryzyko Spółka stara się odbierać stal od różnych producentów,
oraz u każdego z nich wynegocjować możliwie najdłuższy termin ważności ceny. Ponadto, za wyjątkiem dostaw do
kopalń, Spółka nie zawiera umów długoterminowych ze stałą ceną sprzedaży. W przypadku dostaw na kopalnie,
Spółka przygotowując ofertę przetargową kalkuluje swą marżę wliczając w nią prognozowaną zmianę cen stali.
Ryzyko zmiany cen kursów walutowych
Aby ograniczyć ryzyko zmiany kursów walutowych Spółka wykorzystuje hedging naturalny, tj. skorelowanie w czasie
wpływów z tytułu sprzedaży eksportowej i wydatków do kontrahentów zagranicznych w tej samej walucie oraz stara
się ograniczyć transakcje wymiany waluty. Transakcje zabezpieczające ryzyko walutowe zawierane są zgodnie
23
z przyjętą w Spółce strategią zabezpieczenia działalności Spółki przed ryzykiem kursowym. Strategia ta dopuszcza
zawieranie transakcji forward na zakup lub sprzedaż waluty, jednak tylko do wysokości planowanych wpływów/
wydatków.
W pierwszym półroczu 2022 roku Spółka korzystała z instrumentów finansowych w celu ograniczenia ryzyka
kredytowego, tj. ubezpieczenie należności handlowych oraz Spółka zabezpieczyła swoją największą ekspozycję na
ryzyko zmiany stóp procentowych opcją na stopę procentową.
Zmienne ceny materiałów do produkcji, głównie stali. Ryzyko to jest związane głównie z dostawami do spółek
węglowych. Umowy na dostawy są podpisywane najczęściej na okres 1 roku, przez co możliwości zmiany ceny
w trakcie obowiązywania umowy są ograniczone. Z tego względu marże na sprzedaży mogą się zmieniać.
Skokowe zmiany kursu złotówki w stosunku do euro, co może negatywnie wpływać na rentowność sprzedaży.
Niepewność co do dalszej sytuacji w branży górniczej, która ma bezpośredni wpływ na poziom sprzedaży
FASING-u do spółek węglowych. Z uwagi na fakt, że górnictwo węgla kamiennego jest głównym odbiorcą
wyrobów Spółki, poziom sprzedaży do spółek węglowych na istotny wpływ na wyniki finansowe Grupy
Kapitałowej FASING S.A.
Jednym z głównych zadań jakie firma realizować będzie w 2022 roku to dalsze umocnienie pozycji
na dotychczasowych rynkach oraz pozyskanie nowych kontrahentów, z naciskiem na dywersyfikację rynków zbytu.
Spółka nie publikowała prognozy wyników finansowych na 2022 rok.
Akcjonariusze posiadający bezpośrednio lub pośrednio przez podmioty zależne co najmniej 5% ogólnej liczby głosów
na Walnym Zgromadzeniu Spółki:
Struktura akcjonariatu na dzień 30.06.2022 roku według informacji posiadanych przez Spółkę przedstawiała
się następująco:
24
Tabela 9. Struktura akcjonariatu Grupy Kapitałowej FASING S.A. na dzień 30.06.2022
Akcjonariusze
Ilość posiadanych
akcji serii: A, B, C
(szt.)
% udział
w kapitale
zakładowym
Liczba głosów na
WZA
% udział w ogólnej
liczbie głosów na
WZA
KARBON 2 Sp. o.o.
1.875.013
60,34
1.875.013
60,34
Porozumienie akcjonariuszy
192.290
6,19
192.290
6,19
Pozostali – poniżej 5% kapitału
zakładowego
1.039.946
33,47
1.039.946
33,47
Razem:
3.107.249
100,00%
3.107.249
100,00%
Na dzień 30.06.2022r. akcjonariuszami posiadającymi co najmniej 5% ogólnej liczby głosów na Walnym
Zgromadzeniu Spółki byli:
1) spółka KARBON 2 Sp. z o.o., która w wyniku transakcji nabycia akcji z dnia 29 września 2021 r. posiada
1.875.013 akcji, stanowiących 60,34 % kapitału zakładowego i uprawniających do 1.875.013 głosów na
walnym zgromadzeniu Spółki, co stanowi 60,34 % ogólnej liczby głosów na walnym zgromadzeniu (o czym
spółka informowała w raporcie bieżącym nr 34/2021 w dniu 30.09.2021r.)
2) Akcjonariusze Spółki działający w Porozumieniu (Pan Piotr Orlewicz, Pan Paweł Budzyk, Pan Bogdan Warmuz,
Pani Paulina Warmuz, Pan Jakub Warmuz, Pan Jakub Machnik, Pan Grzegorz Machnik, Pan Łukasz Ćmiel, Pan
Maciej Jadachowski, Pani Agnieszka Łepik-Dobrzyń). Strony porozumienia osiągnęły łącznie 192.290 głosów
na Walnym Zgromadzeniu, stanowiącym 6,18844% ogólnej liczby głosów i tyle samo udziału w kapitale
(o czym spółka informowała w raporcie bieżącym nr 40/2021 w dniu 08.10.2021r.)
W okresie I półrocza 2022 roku Spółka nie otrzymała informacji dotyczących zmian w strukturze akcjonariatu.
W dniu 8 lipca 2022 roku wpłynęło do Spółki od Pana Tomasza Dobrzynia, działającego jako Pełnomocnika
Porozumienia, zawiadomienie dotyczące przekroczenia 10% głosów i akcji przez sygnatariuszy Porozumienia
Akcjonariuszy spółki Fabryki Sprzętu i Narzędzi Górniczych Grupa Kapitałowa FASING S.A. O zawartym Porozumieniu
Akcjonariuszy Spółka poinformowała raportem bieżącym nr 40/2021 w dniu 8.10.2021r.
Zgodnie z zawiadomieniem, po przystąpieniu w dniu 05.07.2022r. do Porozumienia Pana Andrzeja Mleczko –
Porozumienie Akcjonariuszy posiada łącznie 326.597 akcji, które reprezentują łącznie 10,51% kapitału zakładowego
Spółki, uprawniających łącznie do 326.597 głosów na Walnych Zgromadzeniach Spółki, stanowiących 10,51% ogólnej
liczby głosów w Spółce.
W związku z powyższym struktura akcjonariatu przedstawia się następująco:
Akcjonariusze
Ilość posiadanych
akcji serii: A, B, C
(szt.)
% udział
w kapitale
zakładowym
Liczba głosów na
WZA
% udział w ogólnej
liczbie głosów na
WZA
KARBON 2 Sp. o.o.
1.875.013
60,34
1.875.013
60,34
Porozumienie akcjonariuszy
326 597
10,51
326 597
10,51
Pozostali – poniżej 5% kapitału
zakładowego
905 639
29,15
905 639
29,15
Razem:
3.107.249
100,00%
3.107.249
100,00%
25
Pan Tadeusz Demel Przewodniczący Rady Nadzorczej posiada 400 szt. akcji Spółki Grupa Kapitałowa FASING S.A,
które nabył przed 2001 rokiem. Pozostali Członkowie Rady Nadzorczej oraz Członkowie Zarządu nie posiadają akcji
Spółki.
Wskazanie istotnych postępowań toczących się przed sądem, organem właściwym dla postępowania
arbitrażowego lub organem administracji publicznej, dotyczących zobowiązań oraz wierzytelności emitenta lub
jego jednostki zależnej, ze wskazaniem przedmiotu postępowania, wartości przedmiotu sporu, daty wszczęcia
postępowania, stron wszczętego postępowania oraz stanowiska emitenta.
W okresie I półrocza 2022 roku nie zostały wszczęte oraz nie toczą się istotne postępowania dotyczące zobowiązań
lub wierzytelności Spółki Grupa Kapitałowa FASING S.A. oraz podmiotów od niej zależnych. Informacja
w powyższym zakresie dotycząca spółki zależnej MOJ S.A. jest zamieszczona w sprawozdaniu spółki MOJ S.A.
Informacja o udzieleniu przez emitenta lub jednostkę od niego zależną poręczeń kredytu lub pożyczki lub
udzieleniu gwarancji – łącznie jednemu podmiotowi lub jednostce zależnej od tego podmiotu, jeżeli łączna
wartość istniejących poręczeń lub gwarancji jest znacząca.
Tabela 10. Poręczenia otrzymane wg stanu na dzień 30.06.2022
Nr
poz.
Data
Udzielenia /
rodzaj
poręczenia
Kwota
w tys. zł
Dla
Poręczyciel
Przedmiot poręczenia
1
06.12.2018
20.03.2020
Poręczenie
wekslowe
1.000,00
Bank
Spółdzielczy w
Gliwicach
KARBON 2 Sp. z
o.o.
(podmiot
dominujący w
stosunku do
FASING S.A.)
Zobowiązania FASING S.A. z tyt. kredytu
obrotowego w wysokości 5.000,0 tys. zł
z dnia 6.12.2018 do 31.10.2022 do
31.01.2023. Poręczenie do kwoty
1.000,0 tys. zł obowiązuje do
31.01.2023.
Saldo kredytu na dzień 30.06.2022
wynosi 766,8 tys. zł.
2
03.12.2019
Poręczenie
wekslowe
12 062,5
PEAC Poland
Sp.
z o.o.
KARBON 2 Sp. z
o.o.
(podmiot
dominujący w
stosunku do
FASING S.A.)
Zobowiązania FASING S.A. z tyt. umowy
pożyczki w wysokości 2 308,0 tys. EUR z
dnia 6.12.2019 do 10.12.2025 na
finansowanie maszyny produkcyjnej
Poręczenie do kwoty 2.577,1 tys. EUR
obowiązuje do 10.12.2025.
Saldo pożyczki na dzień 30.06.2022
wynosi 1 668,6 tys. EUR.
3
17.12.2019
28.04.2020
1.000,0
Konsorcjum
Orzesko
KARBON 2 Sp. z
o.o.
Zobowiązania FASING S.A. z tyt. kredytu
obrotowego w wysokości 3.000,0 tys. zł
26
Poręczenie
wekslowe
Knurowski Bank
Spółdzielczy O/
Zabrze
oraz
Bank
Spółdzielczy w
Tychach
(podmiot
dominujący w
stosunku do
FASING S.A.)
z dnia 17.12.2019 do 15.12.2022 do
15.03.2023. Poręczenie do kwoty
1.000,0 tys. zł obowiązuje do
15.03.2023.
Saldo kredytu na dzień 30.06.2022
wynosi 666,7 tys. zł.
4
26.02.2020
18.12.2020
Poręczenie
wekslowe
1.000,0
PKO BP SA
KARBON 2 Sp. z
o.o.
(podmiot
dominujący w
stosunku do
FASING S.A.)
Zobowiązanie FASING SA z tytułu
MULTILINII z dnia 22.09.2009
aneksowanej 26.02.2020 do kwoty 5
mln zł od 18.12.20 do 1 mln zł w ramach
której Spółka może korzystać z
gwarancji, akredytyw. Poręczenie do
kwoty 1 000 000,00 zł obowiązuje do
17.12.2022 Saldo gwarancji na
30.06.2022 wynosi 0,0 tys. zł
akredytywy 40,1 tys. EUR tj. 187,6 tys zł
5
23.06.2021
Poręczenie
cywilne
16.800,0
PEKAO SA
KARBON 2 Sp. z
o.o.
(podmiot
dominujący w
stosunku do
FASING S.A.)
Zobowiązanie FASING SA z tytułu
WIELOCELOWEGO LIMITU
KREDYTOWEGO z dnia 22.06.2021 do
kwoty 14 mln zł w ramach której Spółka
może korzystać z kredytu w RB,
gwarancji i akredytyw. Poręczenie
cywilne do kwoty 16 800 000,00 zł
obowiązuje do 30.06.2023 Saldo
kredytu w RB na 30.06.2022 wynosi
2 807,7 tys. zł, gwarancji 0,0 tys. zł,
akredytywy 6 956,5 tys. zł
6
01.10.2021
3 370,0
PEAC POLAND
Sp. z o.o.
MOJ SA
(podmiot
zależny w
stosunku do
FASING SA)
Zobowiązania FASING z tytułu umowy
leasingowej nr 1021060 na kwotę 900 ,0
tys EUR netto na zakup maszyny
produkcyjnej wraz z akcesoriami z dnia
1.10.2021 do 12.10.2026r. Poręczenie
wekslowe do kwoty 720,0 tys EUR.
Saldo leasingu na dzień 30.06.2022r.
wynosi 687,6 tys EUR (3 218,5 tys zł)
RAZEM
35.232,5
Z tytułu otrzymanych poręczeń podmiotom dominującemu i zależnemu w stosunku do FASING S.A. zostały
zapłacone, zgodnie z taryfą, prowizje z tytułu cen transferowych.
Tabela 11. Udzielone poręczenia wg stanu na dzień 30.06.2022
Nr
poz.
Data
udzielenia
Kwota
poręczenia
w tys. zł
Dla
Za
zobowiązania
Przedmiot
poręczenia
1
22.07.2015
22.06.2016
19.06.2019
19.06.2020
18.12.2020
Poręczenie
wekslowe
3.000,0
PKO BP SA
Katowice
KARBON 2 Sp. z o.o.
(podmiot
dominujący w
stosunku do FASING
S.A.)
Umowa o kredyt w rachunku
bieżącym na kwotę 2.000,0 tys.
zł na okres od 22.07.2015 do
21.07.2016, do 21.07.2017, do
21.06.2018, do 21.06.2019, do
21.06.2020 do 21.12.2020 do
21.12.2022
2
26.06.2018
Poręczenie
wekslowe
742,1
IDEA GETIN
LEASING
MOJ S.A.
(podmiot zależny w
stosunku do FASING
S.A )
Umowa leasingu maszyny
produkcyjnej na kwotę netto
824,5 tys. zł na okres 60
miesięcy do czerwca 2023.
Poręczenie do kwoty 742,1 tys.
zł
27
3
26.07.2019
30.07.2020
28.08.2021
Poręczenie
wekslowe
4.500,0
ŚLĄSKI BANK
SPÓŁDZIELCZY
SILESIA
MOJ S.A.
(podmiot zależny w
stosunku do FASING
S.A )
Umowa o kredyt w rachunku
bieżącym nr 001/19/39 z dnia
26.07.2019. Poręczenie do
kwoty 4.500,0 tys. zł do
30.06.2020 do 30.06.2021 do
30.08.2021 do 30.06.2022
przedłużone aneksem tech do
29.08.2022
4
20.10.2020
Poręczenie
wekslowe
8.000,0
ING
COMMERCIAL
FINANCE
POLSKA SA
MOJ S.A.
(podmiot zależny w
stosunku do FASING
S.A )
Umowa factoringu nr 248/2020
z dnia 20.10.2020 z limitem 11
mln zł Poręczenie do kwoty 8
mln zł do 20.10.2021 do
20.10.2022
5
18.06.2021
Poręczenie cywilne
3.240,0
PEKAO SA
KARBON 2 Sp. z o.o.
(podmiot
dominujący w
stosunku do FASING
S.A.)
Umowa o kredyt inwestycyjny z
dnia 18.06.2021 nr
21/1540/INW/06 na kwotę
2 700 000,00 zł Udzielone
poręczenie do kwoty
3 240 000,00 zł do 17.06.2026
6
18.06.2021
Poręczenie cywilne
5.400,0
PEKAO SA
KARBON 2 Sp. z o.o.
(podmiot
dominujący w
stosunku do FASING
S.A.)
Umowa o kredyt w rachunku
bieżącym z dnia 18.06.2021 nr
21/1539/KRB/06 na kwotę
4 500 000,00 zł Udzielone
poręczenie do kwoty
5 400 000,00 zł do 17.06.2023
RAZEM
24 882,1
Z tytułu udzielonych poręczeń podmiotom powiązanym i zależnym została naliczona, zgodnie z taryfą, prowizja z
tytułu cen transferowych.
Tabela 12. Otrzymane gwarancje na dzień 30.06.2022
Nazwa
instytucji
finansowej
Kwota
w tys. zł
Rodzaj/na okres
Na rzecz
Przeznaczenie
Zabezpieczenie
BGK
32 000,0
Gwarancja
bankowa
od 22.06.2021
do 22.06.2023
BANK PEKAO SA
Zabezpieczenie kredytu
refinansującego na kwotę
40 mln zł
Weksel In
blanco wraz z
deklaracją
wekslową
KUKE SA
9 600,0
Gwarantowana
przez Skarb
Państwa
płatnicza
gwarancja
ubezpieczeniowa
KUKE FINANCE
Zabezpieczenie factoringu
odwrotnego udzielonego do
kwoty 12 mln zł
5 weksli In
blanco wraz z
deklaracjami
wekslowymi
KUKE SA
2 400,0
Gwarantowana
przez Skarb
Państwa
płatnicza
gwarancja
ubezpieczeniowa
KUKE FINANCE
Zabezpieczenie factoringu
klasycznego udzielonego do
kwoty 3 mln zł
5 weksli In
blanco wraz z
deklaracjami
wekslowymi
Razem
44 000,0
28
Tabela 13. Otrzymane hipoteki na dzień 30.06.2022
Nazwa
instytucji
finansowej
Kwota
w tys. zł
Rodzaj/na okres
Na rzecz
Przeznaczenie
Zabezpieczenie
OSOBA
FIZYCZNA
8 500,0
Hipoteka na
nieruchomości w
Sieniawie
Lubuskiej od
06.12.2018
do 31.01.2023.
FASING S.A.
Zabezpieczenie kredytu
udzielonego Grupie
Kapitałowej FASING S.A.
przez BS w Gliwicach.
Hipoteka do kwoty
8.500,0 tys. zł na
nieruchomości w
Sieniawie Lubuskiej.
Saldo na dzień
30.06.2022 wynosi: OBR
– 766,8 tys. zł.
MOJ SA
2 565,0
Hipoteka łączna
na nieruchomości
MOJ SA w Osowcu
od 23.06.2021
do 22.06.2023
FASING SA
Zabezpieczenie
Wielocelowego Limitu
Kredytowego
udzielonego Grupie
Kapitałowej FASING SA
przez BANK PEKAO SA w
Katowicach hipoteka
łączna do kwoty 21 000
000,00 na
nieruchomościach MOJ
SA w Osowcu i Katowice
Zarzecze oraz FASING
Katowice Modelarska 11
Saldo na dzień
30.06.2022 wynosi RB –
2 807,7 tys. zł, GWAR -
0,0 tys zł, AKRED –
6 956,5 tys zł
MOJ SA
4 764,0
Hipoteka łączna
na działkach MOJ
SA Zarzecze
od 23.06.2021
do 22.06.2023
FASING SA
Zabezpieczenie
Wielocelowego Limitu
Kredytowego
udzielonego Grupie
Kapitałowej FASING SA
przez BANK PEKAO SA w
Katowicach hipoteka
łączna do kwoty 21 000
000,00 na
nieruchomościach MOJ
SA w Osowcu i Katowice
Zarzecze oraz FASING
Katowice Modelarska 11
Saldo na dzień
30.06.2022 wynosi RB –
2 807,7 tys. zł, GWAR -
0,0 tys zł, AKRED –
6 956,5 tys zł
MOJ SA
7 327,0
Hipoteka łączna
na nieruchomości
MOJ SA w Osowcu
od 23.06.2021
do 22.06.2023
FASING SA
Zabezpieczenie Kredytu
Refinansującego
udzielonego Grupie
Kapitałowej FASING SA
przez BANK PEKAO SA w
Katowicach hipoteka
łączna do kwoty 60 000
000,00 na
nieruchomościach MOJ
SA w Osowcu i Katowice
Zarzecze oraz FASING
29
Katowice Modelarska 11
Saldo na dzień
30.06.2022 wynosi REF -
40 000,0 tys zł
MOJ SA
13 612,0
Hipoteka łączna
na działkach MOJ
SA Zarzecze
od 23.06.2021
do 22.06.2023
FASING SA
Zabezpieczenie Kredytu
Refinansującego
udzielonego Grupie
Kapitałowej FASING SA
przez BANK PEKAO SA w
Katowicach hipoteka
łączna do kwoty 60 000
000,00 na
nieruchomościach MOJ
SA w Osowcu i Katowice
Zarzecze oraz FASING
Katowice Modelarska 11
Saldo na dzień
30.06.2022 wynosi REF -
40 000,0 tys zł
Razem
36 768,0
Tabela 14. Otrzymane ubezpieczenia na dzień 30.06.2022
Nazwa
instytucji
finansowej
Kwota
w tys. zł
Rodzaj/na okres
Na rzecz
Przeznaczenie
Zabezpieczenie
STU ERGO
HESTIA SA
2.200,0
Gwarancja
kontraktowa w
ramach limitu
odnawialnego
od 21.03.2011
na czas
nieokreślony.
FASING S.A.
Gwarancje: zapłaty
wadium, należytego
wykonania kontraktu,
należytego usunięcia
wad i usterek.
weksle in blanco
wraz z
deklaracjami
wekslowymi
KUKE SA
3 991,8
Polisa nierynkowa
Polisa bez granic
od 03.01.2020
do 31.10.2020
od 01.11.2020
do 31.10.2021
do 31.10.2022
Kontrahenci
spoza Unii
Europejskiej
Ubezpieczenie
należności
przysługujących
FASING od
kontrahentów
zarejestrowanych w
krajach z
podwyższonym
ryzykiem dla których
przyznano limity
kredytowe
KUKE SA
8.865,4
Polisa obrotowa
od 08.01.2020
do 31.12.2020
do 31.12.2021
do 31.12.2022
Kontrahenci kraj i
Unia Europejska
Ubezpieczenie
należności z tyt.
umów sprzedaży
przysługujące FASING
SA od kontrahentów z
Unii Europejskiej dla
których przyznano
limity kredytowe
EULER HERMES
3.947,5
Ubezpieczenie
factoringu z
przejęciem ryzyka
od 12.11.2020
na czas
nieokreślony
Kontrahenci kraj i
Unia Europejska
Ubezpieczenie
należności z tyt.
umów sprzedaży
przysługujące FASING
SA od kontrahentów z
Unii Europejskiej dla
których przyznano
limity kredytowe
Razem
19.004,7
30
Udzielone gwarancje wg stanu na dzień 30.06.2022
Emitent nie udzielał gwarancji.
Tabela 15. Factoring pełny na dzień 30.06.2022
Tabela 16. Factoring klasyczny z regresem i odwrotny na dzień 30.06.2022
Inne informacje, które zdaniem Emitenta są istotne dla oceny sytuacji kadrowej, majątkowej, finansowej, wyniku
finansowego i ich zmian oraz informacje, które są istotne dla oceny możliwości realizacji zobowiązań przez
Emitenta.
Nazwa
instytucji
finansowej
Kwota
wykorzystania
(tys. zł)
Rodzaj
Na rzecz
Oprocentowanie
Zabezpieczenie
KUKE
FINANCE
7 582,7
Factoring pełny bez
regresu
od 03.02.2020 na czas
nieokreślony
Finansowanie
wierzytelności wg
umowy
factoringowej nr
0209/2020 z dnia
03.02.2020r.
weksel in blanco wraz z
deklaracją wekslową,
pełnomocnictwo do rachunków
bankowych, zgody na cesję
wierzytelności, ubezpieczenie
KUKE SA
PKO
FAKTORING
2 716,0
Factoring pełny z
przejęciem ryzyka
od 12.11.2020 na czas
nieokreślony
Finansowanie
wierzytelności wg
umowy
factoringowej nr
2183/10/2020 z
dnia 12.11.2020r.
weksel in blanco wraz z
deklaracją wekslową,
pełnomocnictwo do rachunku
bankowego w PKO BP SA,
ubezpieczenie należności na
polisie PKOF
RAZEM
10 298,6
Nazwa
instytucji
finansowej
Kwota
wykorzystania
(tys. zł)
Rodzaj
Na rzecz
Oprocentowanie
Zabezpieczenie
KUKE
FINANCE
3 000,0
Factoring klasyczny
z regresem limit
3 000,0 tys zł
dostępny od
10.05.2022 na czas
nieokreślony
Finansowanie odbiorcy
krajowego
WIBOR 1M+1,65pp
weksel in blanco wraz z
deklaracją wekslową, poddanie
się egzekucji w formie aktu
notarialnego KPC, gwarancja
banku BGK
KUKE
FINANCE
7 036,1
Factoring odwrotny
limit 12 000,0 tys zł
dostępny od
10.05.2022 na czas
nieokreślony
Finansowanie dostawców
krajowych i zagranicznych
WIBOR 1M + 1,85pp
EURIBOR 1M + 2pp
LIBOR 1M + 2pp
weksel in blanco wraz z
deklaracją wekslową, poddanie
się egzekucji w formie aktu
notarialnego KPC, gwarancja
banku BGK
RAZEM
10 036,1
31
Początek 2022 był wciąż okresem niepewności ze względu na pandemię COVID-19.
Wybuch wojny na Ukrainie 24 lutego 2022 miał istotne znaczenie dla Spółki. Ukraina i Rosja stanowiły dla Spółki istotne
rynki zbytu. Ze względu na portfel zamówień z innych rynków, negatywny wpływ wojny na wyniki Spółki powinien być
ograniczony.
Wpływ pandemii COVID-19 na działalność Spółki oraz wpływ działań zbrojnych Federacji Rosyjskiej w Ukrainie na
działalność Spółki zostały opisane w Śródrocznym sprawozdaniu finansowym za okres 6 miesięcy zakończony dnia
30 czerwca 2022 roku w punkcie 3.6.7 i 3.6.8.
Szanse
Działania marketingowe w celu promocji wyrobów Spółki i pozyskanie nowych klientów na rynkach
zagranicznych.
Dywersyfikacja portfela zamówień.
Rozwój działalności eksportowej na rynkach: amerykańskim i australijskim.
Utrzymanie pozycji wiodącego dostawcy dla górnictwa polskiego.
Poszerzenie oferty produktowej, produkcja pod specjalne potrzeby klientów, co może ułatwić pozyskanie
klientów z innych branż niż górnictwo i da szansę na większą dywersyfikację sprzedaży.
Współpraca z jednostkami badawczo-rozwojowymi.
Dywersyfikacja rynków zbytu Spółki, co jednak uzależnione jest od znacznych nakładów inwestycyjnych oraz
nadchodzącej perspektywy finansowania transformacji gospodarczej regionu Śląska.
Uruchomienie nowej inwestycji – produkcja łańcuchów o małych średnicach – co zwiększy zakres
produkowanych wyrobów i przyczyni się do pozyskania nowych klientów/ nowych rynków zbytu.
Zagrożenia
Bardzo niestabilny w ostatnich miesiącach rynek cen materiałów i usług do produkcji wyrobów, co ma wpływ
na ceny produktów finalnych.
Niepewna sytuacja finansowo – organizacyjna górnictwa węgla kamiennego w Polsce.
Zmiany poziomu kursów walutowych szczególnie kursu CNY w kontekście wojny handlowej Chiny-USA
Brak przewidywalności sytuacji geopolitycznej, mającej ogromny wpływ na ekonomię (ceny ropy,
a w konsekwencji zagrożenie kolejnych wzrostów cen na światowych rynkach)
Ciągle rosnące ceny stali na rynkach światowych i jej deficycie podaży, co w znaczącej mierze powoduje
pogorszenie rentowności w sprzedaży eksportowej i wydłużenie terminów realizacji zleceń.
Wysoki poziom inflacji i znaczący wzrost ceny energii elektrycznej.
Utrzymująca się na rynku chińskim Pandemia COVID-19.
Zmienność cen surowców oraz cen energii elektrycznej i produktów powiązanych, co może przekształcać się
na rentowność prowadzonych i planowanych procesów inwestycyjnych.
Dalszy wzrost stóp procentowych, co ma wpływ na koszty finansowania opartego o zmienną stopę procentową
oraz wahania kursów waluty krajowej względem kluczowych walut obcych.
Ograniczenie wymiany handlowej pomiędzy Polską a Federacją Rosyjską oraz Białorusią może spowodować
spadek przychodów ze sprzedaży.