Jednostkowe sprawozdanie finansowe

Cognor Holding S.A.

za okres od 01.01.2022 r. do 31.12.2022 r.

2 marca 2023 r.

Jednostkowe sprawozdanie finansowe COGNOR HOLDING S.A.

za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku

(w tysiącach złotych o ile nie podano inaczej)

Jednostkowe sprawozdanie z zysków lub strat i innych całkowitych dochodów

w tysiącach złotych

Nota

01.01.2022 -

31.12.2022

01.01.2021 -

31.12.2021

Działalność kontynuowana

Przychody z umów z klientami 6

11 009 9 700

Koszty sprzedanych produktów, towarów i materiałów 7

(356) (1 549)

Zysk brutto ze sprzedaży

10 653 8 151

Pozostałe przychody 8

16 804 1 812

Koszty sprzedaży 7

- (50)

Koszty ogólnego zarządu 7

(6 141) (12 804)

Pozostałe zyski/(straty) netto 9

(6) 2 953

Pozostałe koszty 10

(5) (120)

Udział w wyniku jednostek wycenianych metodą praw własności 17

548 955 350 657

Zysk na działalności operacyjnej

570 260 350 599

Przychody finansowe 12

3 611 4 008

Koszty finansowe 12

(291) (4 927)

Przychody/(koszty) finansowe netto

3 320 (919)

Zysk przed opodatkowaniem

573 580 349 680

Podatek dochodowy 13

(4 905) (1 722)

Zysk netto za rok obrotowy z działalności kontynuowanej

568 675 347 958

Zysk netto za rok obrotowy

568 675 347 958

Inne całkowite dochody

- -

Całkowite dochody ogółem za rok obrotowy

568 675 347 958

Przemysław Sztuczkowski Przemysław Grzesiak

Prezes Zarządu Wiceprezes Zarządu

Krzysztof Zoła Dominik Barszcz

Członek Zarządu Członek Zarządu

Jednostkowe sprawozdanie z zysków lub strat i innych całkowitych dochodów należy analizować łącznie z informacjami

objaśniającymi, które stanowią integralną część jednostkowego sprawozdania finansowego

2

Jednostkowe sprawozdanie finansowe COGNOR HOLDING S.A.

za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku

(w tysiącach złotych o ile nie podano inaczej)

Jednostkowe sprawozdanie z sytuacji finansowej

w tysiącach złotych

Nota

31.12.2022 31.12.2021

Aktywa

Aktywa trwałe

Rzeczowe aktywa trwałe 15

- -

Wartości niematerialne 16

851 1 149

Udziały 17

1 368 691 798 956

Pozostałe inwestycje 18

282 -

Pozostałe należności 21

- 587

Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego 19

2 521 5 436

Aktywa trwałe razem

1 372 345 806 128

Aktywa obrotowe

Zapasy

8 8

Pozostałe inwestycje 18

35 181 45 613

Należności z tytułu podatku dochodowego 13

27 38

Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe 21

12 793 6 761

Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 22

2 270 2 451

Aktywa obrotowe razem

50 279 54 871

Aktywa razem

1 422 624 860 999

Przemysław Sztuczkowski Przemysław Grzesiak

Prezes Zarządu Wiceprezes Zarządu

Krzysztof Zoła Dominik Barszcz

Członek Zarządu Członek Zarządu

Jednostkowe sprawozdanie z sytuacji finansowej należy analizować łącznie z informacjami objaśniającymi,

które stanowią integralną część jednostkowego sprawozdania finansowego

3

Jednostkowe sprawozdanie finansowe COGNOR HOLDING S.A.

za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku

(w tysiącach złotych o ile nie podano inaczej)

Jednostkowe sprawozdanie z sytuacji finansowej (ciąg dalszy)

w tysiącach złotych

Nota

31.12.2022 31.12.2021

Kapitał własny

Kapitał zakładowy 23

257 131 257 131

Pozostałe kapitały

536 144 213 897

Wynik z lat ubiegłych i wynik okresu bieżącego

598 132 377 417

Kapitał własny razem

1 391 407 848 445

Zobowiązania długoterminowe

Zobowiązania długoterminowe razem

- -

Zobowiązania krótkoterminowe

Zobowiązania z tytułu kredytów, pożyczek oraz innych

instrumentów dłużnych

24 30 133 -

Zobowiązania z tytułu podatku dochodowego 13

783 353

Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe 25

301 12 201

Zobowiązania krótkoterminowe razem

31 217 12 554

Zobowiązania razem

31 217 12 554

Pasywa razem

1 422 624 860 999

Przemysław Sztuczkowski Przemysław Grzesiak

Prezes Zarządu Wiceprezes Zarządu

Krzysztof Zoła Dominik Barszcz

Członek Zarządu Członek Zarządu

Jednostkowe sprawozdanie z sytuacji finansowej należy analizować łącznie z informacjami objaśniającymi,

które stanowią integralną część jednostkowego sprawozdania finansowego

4

Jednostkowe sprawozdanie finansowe COGNOR HOLDING S.A.

za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku

(w tysiącach złotych o ile nie podano inaczej)

Jednostkowe sprawozdanie z przepływów pieniężnych

w tysiącach złotych

Nota

01.01.2022 -

31.12.2022

01.01.2021 -

31.12.2021

Przepływy pieniężne z działalności operacyjnej

Działalność kontynuowana

Zysk przed opodatkowaniem z działalności kontynuowanej

573 580 349 680

Korekty

Amortyzacja rzeczowych aktywów trwałych 15

- 31

Amortyzacja wartości niematerialnych 16

299 299

(Zysk)/strata ze zbycia rzeczowych aktywów trwałych oraz wartości

niematerialnych

- (2 954)

Odsetki, koszty transakcyjne (dotyczące kredytów i pożyczek), dywidendy

netto i inne przychody, koszty finansowe

(3 436) (3 814)

Zmiana stanu należności i przedpłat (poza należnościami leasingowymi) 31

(21 335) (2 336)

Zmiana stanu zapasów

- 666

Zmiana stanu zobowiązań z tytułu dostaw i usług oraz pozostałych

31 (10 485) 14 831

Zmiana stanu zobowiązań z tytułu świadczeń pracowniczych

- (5)

Udział w wyniku jednostek zależnych wycenianych metodą praw własności 17

(548 955) (350 657)

Środki pieniężne (wykorzystane)/wygenerowane na działalności operacyjnej

(10 332) 5 741

Podatek dochodowy zapłacony

(1 549) (848)

Środki pieniężne netto z działalności operacyjnej

(11 881) 4 893

Przepływy pieniężne z działalności inwestycyjnej

Wpływy z tytułu sprzedaży wartości niematerialnych i rzeczowych aktywów

trwałych

- 5 096

Odsetki otrzymane

3 582 1 208

Zwrot wkładu w spółce komandytowej

11 797 -

Wpływy z tytułu spłaty udzielonych pożyczek i weksli

46 000 25 713

Wypływy z tytułu udzielonych pożyczek i weksli

(45 644) (6 500)

Nabycie wartości niematerialnych

(1) (26)

Nabycie udziałów i zapłacone zaliczki na udziały

(32 577) (3)

Środki pieniężne netto z działalności inwestycyjnej

(16 843) 25 488

Jednostkowe sprawozdanie z przepływów pieniężnych należy analizować łącznie z informacjami objaśniającymi,

które stanowią integralną część jednostkowego sprawozdania finansowego.

5

Jednostkowe sprawozdanie finansowe COGNOR HOLDING S.A.

za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku

(w tysiącach złotych o ile nie podano inaczej)

Jednostkowe sprawozdanie z przepływów pieniężnych (ciąg dalszy)

w tysiącach złotych

Nota

01.01.2022 -

31.12.2022

01.01.2021 -

31.12.2021

Przepływy pieniężne z działalności finansowej

Zaciągnięcie kredytów, pożyczek oraz innych instrumentów dłużnych

40 000 -

Wpływy netto z emisji akcji 23

106 000 2 914

Wypłacone dywidendy

- (25 713)

Spłata zaciągniętych kredytów, pożyczek oraz innych instrumentów dłużnych (10 000) -

Płatność zobowiązań z tytułu umów leasingu

- (30)

Odsetki zapłacone

31 (42) (5 689)

Pozostałe płatności do właściciela 23

(107 415) -

Środki pieniężne z działalności finansowej

28 543 (28 518)

Zmiana stanu środków pieniężnych i ich ekwiwalentów

(181) 1 863

Środki pieniężne i ich ekwiwalenty na dzień 1 stycznia

22 2 451 588

Środki pieniężne i ich ekwiwalenty na dzień 31 grudnia

22

2 270 2 451

Przemysław Sztuczkowski Przemysław Grzesiak

Prezes Zarządu Wiceprezes Zarządu

Krzysztof Zoła Dominik Barszcz

Członek Zarządu Członek Zarządu

które stanowią integralną część jednostkowego sprawozdania finansowego.

Jednostkowe sprawozdanie z przepływów pieniężnych należy analizować łącznie z informacjami objaśniającymi,

6

Jednostkowe sprawozdanie finansowe COGNOR HOLDING S.A.

za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku

(w tysiącach złotych o ile nie podano inaczej)

Jednostkowe zestawienie zmian w kapitale własnym

w tysiącach złotych

Nota Kapitał zakładowy Pozostałe kapitały

Wynik z lat

ubiegłych i wynik

roku bieżącego

Kapitał własny

razem

Kapitał własny na dzień 1 stycznia 2021

185 911 211 337 53 289

450 537

Całkowite dochody za rok sprawozdawczy

- - 347 958

347 958

- zysk netto za okres - - 347 958

347 958

Transakcje z właścicielami, ujęte bezpośrednio w kapitale

własnym

Dopłaty od i wypłaty do właścicieli

71 220 654 (21 924)

49 950

Dywidenda 23

- (3 789) (21 924)

(25 713)

Emisja akcji zwykłych 23

71 220 5 223 -

76 443

Pozostałe rozliczenia z właścicielem 23

- (780) -

(780)

Przeniesienie zysku na kapitał zapasowy i rezerwowy

- 1 906 (1 906)

-

Kapitał własny na dzień 31 grudnia 2021 257 131 213 897 377 417 848 445

Kapitał własny na dzień 1 stycznia 2022

257 131 213 897 377 417

848 445

Całkowite dochody za rok sprawozdawczy

- - 568 675

568 675

- zysk netto za okres

- - 568 675

568 675

Transakcje z właścicielami, ujęte bezpośrednio w kapitale

własnym

Dopłaty od i wypłaty do właścicieli

- - (25 713)

(25 713)

Dywidenda

23

- - (25 713)

(25 713)

Przeniesienie zysku na kapitał zapasowy i rezerwowy

- 322 247 (322 247)

-

Kapitał własny na dzień 31 grudnia 2022 257 131 536 144 598 132 1 391 407

Przemysław Sztuczkowski Przemysław Grzesiak

Prezes Zarządu Wiceprezes Zarządu

Krzysztof Zoła Dominik Barszcz

Członek Zarządu Członek Zarządu

Jednostkowe sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym należy analizować łącznie z informacjami objaśniającymi,

które stanowią integralną część jednostkowego sprawozdania finansowego

7

Jednostkowe sprawozdanie finansowe COGNOR HOLDING S.A.

za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku

(w tysiącach złotych o ile nie podano inaczej)

1

2

Siedziba

Data uzyskania

kontroli/

znaczącego

wpływu

Polska 2006-01-27*

Polska 25.03.2008

Polska 11.04.2014

Nabycia, połączenia i zbycie spółek zależnych

Nabycia zrealizowane w 2022 roku

Likwidacje w 2022 roku

Posiadane udziały i prawa głosu

94,40%

98% (udział w zysku),

88,13% (posiadane udziały, prawa głosu)

23,60%

(jednostka stowarzyszona, w której 25%

udziałów bezpośrednio posiada Cognor

S.A.)

Nazwa jednostki

Cognor S.A.

Cognor Holding S.A. sp. k

W dniu 15 grudnia 2022 r. Cognor Holding S.A. podpisała umowę zakupu 100% akcji w spółkach JAP Industries s.r.o. oraz

SPED-EX Trinec s.r.o. za łączną kwotę 280 000 tys. CZK. Umowa wchodzi w życie z dniem 1 stycznia 2023 roku. W związku z

powyższą umową Spółka rozpoznała 32 558 tys. zł tytułem zaliczki na zakup udziałów w niniejszym sprawozdaniu finansowym.

W 2022 roku Cognor Holding S.A. nabył akcje Cognor S.A. o wartości 18 tys. zł. Zmieniło to udział procentowy o 0,01 p.p. w

kapitale akcyjnym Cognor S.A. z 94,39% na 94,40%.

W dniu 8 marca 2022 r. Cognor International Finance Ltd została zlikwidowana i wykreślona z rejestru sądowego w Wielkiej

Brytanii. Cognor International Finance Ltd była spółką zależną, w której Cognor S.A. posiadał 100% udziałów, natomiast

Cognor Holding S.A. pośrednio 94,39%. Spółka w 2022 nie prowadziła już żadnej działalności. We wcześniejszych latach była

zaangażowana w emisję eurobligacji, które zostały rozliczone w 2021 roku.

* data objęcia kontroli przez Grupę Kapitałową Złomrex S.A.

Madrohut Sp. z o.o.

Spółka od początku istnienia zajmowała się przede wszystkim hurtowym handlem wyrobami hutniczymi, a według Europejskiej

Klasyfikacji Działalności podstawowym przedmiotem działalności był handel hurtowy i komisowy, z wyjątkiem handlu

pojazdami mechanicznymi i motocyklami PKD - 51, a szczególnie hurtowy handel wyrobami hutniczymi. Obecnie, po

reorganizacji Grupy Kapitałowej podstawowym przedmiotem działalności Spółki jest działalność holdingowa.

Akcje Spółki notowane są na Giełdzie Papierów Wartościowych w Warszawie S.A.

Na dzień 31 grudnia 2022 roku struktura Grupy Kapitałowej przedstawiała się następująco:

Informacje objaśniające do jednostkowego sprawozdania finansowego

Informacje o Spółce

Dane Spółki

Cognor Holding S.A. („Spółka”, „Jednostka”) z siedzibą w Poraju przy ul. Zielonej 26 została wpisana do rejestru handlowego

Sądu Rejonowego w Gdańsku pod numerem RHB 7146, a po zmianach prawnych w ewidencji przedsiębiorców

postanowieniem z dnia 17 grudnia 2001 roku Sądu Rejonowego w Gdańsku XII Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru

Sądowego została wpisana do Krajowego Rejestru Sądowego - Rejestru Przedsiębiorców pod numerem KRS: 0000071799. W

dniu 29 listopada 2016 roku Spółka zmieniła nazwę firmy z COGNOR S.A. na Cognor Holding S.A.

Skład Grupy Kapitałowej Cognor Holding S.A.

Informacje objaśniające do jednostkowego sprawozdania finansowego 8

Jednostkowe sprawozdanie finansowe COGNOR HOLDING S.A.

za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku

(w tysiącach złotych o ile nie podano inaczej)

Zmiany w 2022 roku

3 Podstawa sporządzenia jednostkowego sprawozdania finansowego

a) Zasada kontynuacji działalności

b) Oświadczenie zgodności

Jednostkowe sprawozdanie finansowe na dzień i za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2022 roku zostało sporządzone przy

założeniu kontynuacji działalności.

MSSF UE zawierają wszystkie Międzynarodowe Standardy Rachunkowości, Międzynarodowe Standardy Sprawozdawczości

Finansowej oraz związane z nimi Interpretacje poza wymienionymi poniżej Standardami oraz Interpretacjami, które oczekują na

zatwierdzenie przez Unię Europejską, bądź zostały zatwierdzone przez Unię Europejską, ale nie weszły jeszcze w życie.

Spółka sporządza również skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej Cognor Holding S.A.

W dniu 3 czerwca 2022 roku uległ zmniejszeniu wkład Cognor Holding S.A. do Cognor Holding S.A. Sp. k. o 11.796 tys. zł.

Dodatkowo do spółki przystąpili nowi komplementariusze. W związku z tym udział Cognor Holding S.A. w głosach spadł do

poziomu 88,13%. Zgodnie ze zmienioną umowa spółki udział Cognor Holding S.A. w zyskach spółki w 2022 roku wynosił

98%, natomiast od 1 stycznia 2023 roku wynosi 50,9%.

Zarząd Spółki po dokonaniu wnikliwej analizy sytuacji finansowej Spółki i Grupy, dostępnych zasobów i możliwych

scenariuszy, biorąc pod uwagę sytuację wywołaną przez covid-19 oraz sytuacje geopolityczną i gospodarczą wynikającą w

szczególności z konfliktu zbrojnego na Ukrainie stwierdził, że przyjęcie założenia kontynuowania działalności jest uzasadnione.

Analiza wpływu covid-19 i konfliktu zbrojnego na wschodzie została szczegółowo przedstawiona w nocie nr 38.

Ze względu na unikalność sytuacji, Spółka nie jest w stanie przewidzieć wszystkich możliwych sytuacji, które mogą wpłynąć na

działalność operacyjną i wyniki finansowe Spółki. Nie jesteśmy również w stanie oszacować pełnego wpływu zaistniałej sytuacji

na Spółkę. Zarząd przeanalizował szereg scenariuszy określając możliwą skalę problemów powiązanych z wskazanymi

zagrożeniami. W związku z powyższym, Zarząd Spółki Dominującej na bazie przeprowadzonej analizy ryzyk, obecnej wiedzy

oraz podejmowanych i przewidywanych działań potwierdza, że przyjęcie założenia kontynuowania działalności przez Spółkę

jest uzasadnione pomimo trudności w ocenie dokładnego wpływu konfliktu zbrojnego w Ukrainie oraz COVID-19 na przyszłe

wyniki finansowe. Biorąc pod uwagę powyższe Zarząd Spółki Dominującej postanowił sporządzić sprawozdanie finansowe

przyjmując zasadę kontynuacji działalności w dającej się przewidzieć przyszłości w niezmniejszonym istotnie zakresie.

Niniejsze sprawozdanie finansowe nie uwzględnia korekt wyceny aktywów i zobowiązań, które byłyby konieczne, gdyby Spółka

lub Grupa nie była w stanie kontynuować działalności.

Niniejsze jednostkowe sprawozdanie finansowe zostało zatwierdzone przez Zarząd Spółki Cognor Holding S.A. w dniu 2 marca

2023 r.

Spółka jest Jednostką Dominującą Grupy Kapitałowej Cognor Holding S.A. Na dzień 31 grudnia 2022 r. zasadnicza część

aktywów Spółki obejmowała udziały w jednostkach zależnych oraz inne aktywa wynikające bezpośrednio lub pośrednio z

transakcji z jednostkami zależnymi. Zatem sytuacja Grupy Kapitałowej i jednostek zależnych ma bezpośrednie przełożenie na

zdolność do kontynuowania działalności przez Spółkę.

Jednostkowe sprawozdanie finansowe zostało sporządzone zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości

Finansowej, które zostały zatwierdzone przez Unię Europejską, zwanymi dalej „MSSF UE”.

Informacje objaśniające do jednostkowego sprawozdania finansowego 9

Jednostkowe sprawozdanie finansowe COGNOR HOLDING S.A.

za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku

(w tysiącach złotych o ile nie podano inaczej)

Nowe standardy oraz zmiany do istniejących standardów, jakie zostały już wydane przez RMSR i zatwierdzone przez

UE, ale jeszcze nie weszły w życie

a) MSSF 17 „Umowy ubezpieczeniowe” z późniejszymi zmianami do MSSF 17 opublikowanymi przez RMSR 25 czerwca 2020

roku - zatwierdzone w UE w dniu 19 listopada 2021 r. (obowiązujący w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się

1 stycznia 2023 roku lub później),

b) Zmiany do MSSF 17 "Umowy ubezpieczeniowe" – zastosowanie MSSF 17 i MSSF 9 po raz pierwszy – dane porównawcze,

zatwierdzone w UE w dniu 8 września 2022 r. (obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1

stycznia 2023 roku lub później)

c) zmiany do MSR 1 „Prezentacja sprawozdań finansowych” – Ujawnienia na temat stosowanej polityki rachunkowej

zatwierdzone w UE w dniu 2 marca 2022 r. (obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia

2023 roku lub później),

d) zmiany do MSR 8 „Zasady (polityka) rachunkowości, zmiany wartości szacunkowych i korygowanie błędów” – Definicja

wartości szacunkowych zatwierdzone w UE w dniu 2 marca 2022 r. (obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych

rozpoczynających się 1 stycznia 2023 roku lub później),

e) zmiany do MSR 12 „Podatek dochodowy” - Podatek odroczony dotyczący aktywów i zobowiązań z pojedynczej transakcji

zatwierdzone w UE w dniu 11 sierpnia 2022 r. (obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1

stycznia 2023 roku lub później).

Wyżej wymienione zmiany do istniejących standardów nie miały istotnego wpływu na sprawozdanie finansowe Spółki za 2022

rok.

Zatwierdzając niniejsze jednostkowe sprawozdanie finansowe następujące zmiany do istniejących standardów zostały wydane

przez RMSR i zatwierdzone do stosowania w UE, a które wchodzą w życie w późniejszym terminie:

Zmiany do istniejących standardów zastosowane po raz pierwszy w sprawozdaniu finansowym Spółki za 2022 rok

Spółka nie zdecydowała o wcześniejszym zastosowaniu żadnego z powyższych standardów lub zmian do istniejących

standardów.

Następujące zmiany do istniejących standardów wydane przez Radę Międzynarodowych Standardów Rachunkowości (RMSR)

oraz zatwierdzone do stosowania w UE wchodzą w życie po raz pierwszy w sprawozdaniu finansowym Spółki od 1 stycznia

2022 r:

a) zmiany do MSR 16 „Rzeczowe aktywa trwałe” – przychody uzyskiwane przed przyjęciem składnika aktywów trwałych do

użytkowania zatwierdzone w UE w dniu 28 czerwca 2021 r. (obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych

rozpoczynających się 1 stycznia 2022 roku lub później),

b) zmiany do MSR 37 „Rezerwy, zobowiązania warunkowe i aktywa warunkowe” – umowy rodzące obciążenia – koszt

wypełnienia umowy zatwierdzone w UE w dniu 28 czerwca 2021 r. (obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych

rozpoczynających się 1 stycznia 2022 roku lub później),

c) zmiany do MSSF 3 „Połączenia przedsięwzięć” – zmiany odniesień do założeń koncepcyjnych wraz ze zmianami do MSSF 3

zatwierdzone w UE w dniu 28 czerwca 2021 r. (obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1

stycznia 2022 roku lub później),

d) zmiany do różnych standardów „Poprawki do MSSF (cykl 2018 - 2020)” – dokonane zmiany w ramach procedury

wprowadzania dorocznych poprawek do MSSF (MSSF 1, MSSF 9, MSSF 16 oraz MSR 41) ukierunkowane głównie na

rozwiązywanie niezgodności i uściślenie słownictwa - zatwierdzone w UE w dniu 28 czerwca 2021 r. (zmiany do MSSF 1,

MSSF 9 oraz MSR 41 obowiązują w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2022 roku lub później.

Zmiany do MSSF 16 dotyczą jedynie przykładu ilustrującego, a zatem nie podano daty jej wejścia w życie.)

Informacje objaśniające do jednostkowego sprawozdania finansowego 10

Jednostkowe sprawozdanie finansowe COGNOR HOLDING S.A.

za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku

(w tysiącach złotych o ile nie podano inaczej)

4 Istotne oszacowania i osądy

Reforma wskaźnika referencyjnego stóp procentowych (Reforma IBOR)

Reforma IBOR skutkowała wprowadzeniem zmian do MSSF, które zostały opublikowane w dwóch etapach:

- zmiany do MSSF9 "Instrumenty finansowe", MSR 39 "Instrumenty finansowe: ujmowanie i wycena" oraz MSSF 7

"Instrumenty finansowe: ujawnianie informacji" - Reforma Referencyjnej Stopy Procentowej - Etap 1 (obowiązujące w

odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2020 roku lub później),

- zmiany do MSSF9 "Instrumenty finansowe", MSR 39 "Instrumenty finansowe: ujmowanie i wycena", MSSF 7 "Instrumenty

finansowe: ujawnianie informacji", MSSF 4 "Umowy ubezpieczeniowe" oraz MSSF 16 "Leasing" - Reforma Referencyjnej

Stopy Procentowej - Etap 2 (obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2021 roku lub

później).

W dniu 1 stycznia 2018 roku weszło w życie Rozporządzenie Parlamentu Europejskiego i Rady (UE) 2016/1011 z dnia 8

czerwca 2016 roku w sprawie indeksów stosowanych jako wskaźniki referencyjne w instrumentach finansowych i umowach

finansowych ("Reforma IBOR"). W lutym 2021 roku została wydana nowelizacja rozporządzenia. Rozporządzenie wprowadziło

nowy standard wyznaczania i stosowania stawek referencyjnych wykorzystywanych na rynku finansowym. W konsekwencji

zreformowane zostało podejście do ustalania stawek WIBOR i EURIBOR. Stopy LIBOR dla funta brytyjskiego, franka

szwajcarskiego, jena oraz euro począwszy od 1 stycznia 2022 roku przestały być notowane i zostały zastąpione stawkami

alternatywnymi.

W ocenie Spółki Reforma IBOR nie będzie miała znaczącego wpływu na jednostkowe sprawozdanie finansowe.

W okresie objętym niniejszym jednostkowym sprawozdaniem finansowym szacunki Zarządu nie uległy istotnym zmianom.

MSSF w kształcie zatwierdzonym przez UE nie różnią się obecnie w znaczący sposób od regulacji wydanych przez Radę

Międzynarodowych Standardów Rachunkowości (RMSR), z wyjątkiem poniższych nowych standardów oraz zmian do

standardów, które według stanu na dzień publikacji sprawozdania finansowego nie zostały jeszcze zatwierdzone do stosowania

w UE:

Według szacunków Spółki wyżej wymienione nowe standardy oraz zmiany do istniejących standardów nie miałyby istotnego

wpływu na sprawozdanie finansowe, jeżeli zostałyby zastosowane przez Spółkę na dzień bilansowy.

Nowe standardy oraz zmiany do istniejących standardów wydane przez RMSR, ale jeszcze niezatwierdzone do

stosowania w UE

a) zmiany do MSR 1 „Prezentacja sprawozdań finansowych” – Klasyfikacja zobowiązań jako krótkoterminowe lub

długoterminowe (obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2023 roku lub później),

b) zmiany do MSR 1 „Prezentacja sprawozdań finansowych” – Zobowiązania długoterminowe z kowenantami (obowiązujące w

odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2024 roku lub później),

c) zmiany do MSSF 16 „Leasing” – Zobowiązanie z tytułu leasingu w ramach sprzedaży i leasingu zwrotnego (obowiązujące w

odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2024 roku lub później),

d) MSSF 14 „Odroczone salda z regulowanej działalności” (obowiązujący w odniesieniu do okresów rocznych

rozpoczynających się 1 stycznia 2016 roku lub później) – Komisja Europejska postanowiła nie rozpoczynać procesu

zatwierdzania tego tymczasowego standardu do stosowania na terenie UE do czasu wydania ostatecznej wersji MSSF 14,

e) zmiany do MSSF 10 „Skonsolidowane sprawozdania finansowe” oraz MSR 28 „Inwestycje w jednostkach stowarzyszonych i

wspólnych przedsięwzięciach” – Sprzedaż lub wniesienie aktywów pomiędzy inwestorem a jego jednostką stowarzyszoną lub

wspólnym przedsięwzięciem oraz późniejsze zmiany (data wejścia w życie zmian została odroczona do momentu zakończenia

prac badawczych nad metodą praw własności).

Szacunki i związane z nimi założenia podlegają bieżącej weryfikacji. Zmiana szacunków księgowych jest ujęta w okresie, w

którym dokonano zmiany szacunku lub w okresach bieżącym i przyszłych, jeżeli dokonana zmiana szacunku dotyczy zarówno

okresu bieżącego, jak i okresów przyszłych.

Sporządzenie sprawozdania finansowego zgodnie z MSSF UE wymaga od Zarządu Spółki osądów, szacunków i założeń, które

mają wpływ na przyjęte zasady oraz prezentowane wartości aktywów, pasywów, przychodów oraz kosztów. Szacunki oraz

związane z nimi założenia opierają się na doświadczeniu historycznym oraz innych czynnikach, które są uznawane za racjonalne

w danych okolicznościach, a ich wyniki dają podstawę osądu, co do wartości księgowej aktywów i zobowiązań, która nie

wynika bezpośrednio z innych źródeł. Faktyczna wartość może różnić się od wartości szacowanej.

Informacje objaśniające do jednostkowego sprawozdania finansowego 11

Jednostkowe sprawozdanie finansowe COGNOR HOLDING S.A.

za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku

(w tysiącach złotych o ile nie podano inaczej)

5 Opis ważniejszych stosowanych zasad rachunkowości

a) Transakcje w walucie obcej

b) Rzeczowe aktywa trwałe

Własne składniki rzeczowych aktywów trwałych

Nakłady ponoszone w terminie późniejszym

W odniesieniu do kosztów finansowania zewnętrznego dotyczących dostosowywanych składników aktywów, Spółka aktywuje

koszty finansowania zewnętrznego, które można bezpośrednio przyporządkować nabyciu, budowie lub wytworzeniu

dostosowywanego składnika aktywów, traktując je jako część ceny nabycia lub kosztu wytworzenia tego składnika aktywów.

Koszt wytworzenia składnika środków trwałych lub środków trwałych w budowie obejmuje całkowite koszty poniesione przez

podmiot w okresie budowy, montażu, przystosowania i modernizacji do dnia przyjęcia takiego składnika majątkowego do

używania (lub do dnia sprawozdawczego, jeśli składnik nie został jeszcze oddany do używania), w tym VAT niepodlegający

odliczeniu oraz akcyza. Koszt budowy obejmuje też wstępny szacunek kosztów demontażu i usunięcia składnika rzeczowych

aktywów trwałych oraz przywrócenia do stanu pierwotnego miejsca, w którym ten składnik jest zlokalizowany.

Zyski/straty z tytułu różnic kursowych dotyczące zobowiązań finansowych, w tym zobowiązań z tytułu leasingu ujmowane są w

przychodach/kosztach finansowych. Pozostałe zyski/straty z tytułu różnic kursowych ujmowane są w pozostałych

zyskach/stratach netto.

Dane w jednostkowym sprawozdaniu finansowym zostały zaprezentowane w złotych polskich, po zaokrągleniu do pełnych

tysięcy. Złoty polski jest walutą funkcjonalną Spółki.

W przypadku, gdy określony składnik rzeczowych aktywów trwałych składa się z odrębnych i istotnych części składowych o

różnym okresie użytkowania, części te są traktowane jako odrębne składniki aktywów.

Niepieniężne pozycje aktywów i zobowiązań wyceniane według kosztu historycznego w walucie obcej są przeliczane na walutę

funkcjonalną według kursu wymiany obowiązującego w dniu dokonania transakcji. Niepieniężne pozycje sprawozdania z

sytuacji finansowej wyrażone w walucie obcej wyceniane według wartości godziwej są przeliczane na walutę funkcjonalną

według kursu wymiany obowiązującego na dzień szacowania wartości godziwej.

Aktywowaniu podlegają poniesione w późniejszym okresie koszty wymienianych części składnika rzeczowych aktywów

trwałych, które można wiarygodnie oszacować i jest prawdopodobne, że Spółka osiągnie korzyści ekonomiczne związane z

wymienianymi składnikami rzeczowych aktywów trwałych. Wszystkie inne nakłady są ujmowane w wyniku finansowym jako

koszty w chwili poniesienia.

Zasady polityki rachunkowości przedstawione poniżej stosowane były w odniesieniu do wszystkich okresów zaprezentowanych

w jednostkowym sprawozdaniu finansowym.

Informacje na temat istotnych szacunków dotyczących stosowania zasad rachunkowości, które mają najbardziej istotny wpływ

na wartości ujęte w jednostkowym sprawozdaniu finansowym zostały przedstawione w nocie 17 (udziały - w tym wycena

udziałów w jednostkach zależnych metodą praw własności i analiza przesłanek związanych z utratą wartości udziałów) oraz

nocie 27 (instrumenty finansowe).

Transakcje wyrażone w walutach obcych w dniu dokonania transakcji ujmowane są w odpowiedniej walucie funkcjonalnej przy

zastosowaniu kursu wymiany walut z dnia zawarcia transakcji. Pozycje pieniężne aktywów i zobowiązań wyrażone w walucie

obcej są przeliczane na walutę funkcjonalną na dzień sprawozdawczy według kursu wymiany obowiązującego na ten dzień.

Różnice kursowe wynikające z rozliczenia transakcji w walutach obcych oraz wyceny bilansowej aktywów i zobowiązań

pieniężnych wyrażonych w walutach obcych ujmowane są w wyniku finansowym.

Składniki rzeczowych aktywów trwałych ujmuje się w księgach według ceny nabycia lub wiarygodnie oszacowanego kosztu

wytworzenia, pomniejszonych o odpisy amortyzacyjne oraz odpisy z tytułu utraty wartości. Cena nabycia obejmuje cenę zakupu

składnika majątku (tj. kwotę należną sprzedającemu, pomniejszoną o podlegające odliczeniu podatki: od towarów i usług oraz

akcyzowy), obciążenia o charakterze publicznoprawnym (w przypadku importu) oraz koszty bezpośrednio związane z zakupem i

przystosowaniem składnika majątku do stanu zdatnego do używania, łącznie z kosztami transportu, jak też załadunku,

wyładunku i składowania. Rabaty, opusty oraz inne podobne zmniejszenia i odzyski zmniejszają cenę nabycia składnika

aktywów.

e) Inwestycje rozpoczęte

d) Środki trwałe

f) Udziały w innych jednost kach i papiery wartościowe

g) Zapasy

h) Należności, roszczenia i zobowiązania

i) Podatek dochodowy

j) Środki pieniężne

k) Różnice kursow e

Wydatki poniesione na ulepszenie środków trwałych (przebudowa, rozbudowa, rekonstrukcja, adaptacja lub modernizacja)

Informacje objaśniające do jednostkowego sprawozdania finansowego 12

Jednostkowe sprawozdanie finansowe COGNOR HOLDING S.A.

za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku

(w tysiącach złotych o ile nie podano inaczej)

Amortyzacja

Budynki

40 lat

Urządzenia techniczne i maszyny

5 - 15 lat

Pojazdy

3 - 10 lat

Meble i wyposażenie

3 - 5 lat

c) Aktywa z tytułu prawa do użytkowania

d) Wartości niematerialne, w tym znaki towarowe

Inne wartości niematerialne

Składniki rzeczowych aktywów trwałych, względnie ich istotne i odrębne części składowe amortyzowane są metodą liniową

przez okres użytkowania przy uwzględnieniu przewidywanej przy likwidacji ceny sprzedaży netto pozostałości środka trwałego

(wartości rezydualnej). Grunty nie są amortyzowane. Spółka zakłada poniższe okresy użytkowania dla poszczególnych kategorii

środków trwałych:

Poprawność stosowanych okresów użytkowania, metod amortyzacji oraz wartości rezydualnych środków trwałych jest przez

Jednostkę corocznie weryfikowana.

Spółka ujmuje składnik aktywów z tytułu prawa do użytkowania oraz zobowiązanie z tytułu leasingu w dacie rozpoczęcia. Datą

rozpoczęcia okresu leasingu jest data, w której leasingodawca udostępnia bazowy składnik aktywów do użytkowania przez

leasingobiorcę.

Spółka korzysta z prawa zwolnienia ze stosowania wymogów wynikających z MSSF 16 w przypadku ujmowania:

• leasingu krótkoterminowego – leasing, który w dacie rozpoczęcia ma okres leasingu nie dłuższy niż 12 miesięcy.

Leasing, w którym wprowadzono opcję kupna nie jest leasingiem krótkoterminowym.

• leasingu dotyczącego aktywów o niskiej wartości – aktywa których jednostkowa wartość początkowa nowego składnika

przedmiotu leasingu nie przekracza 20 tys. zł, z wyłączeniem prawa wieczystego użytkowania gruntów.

W dacie rozpoczęcia Spółka wycenia składnik aktywów z tytułu prawa do użytkowania według kosztu.

Koszt składnika aktywów z tytułu prawa do użytkowania powinien zgodnie z MSSF 16 obejmować:

a) kwotę początkową wyceny zobowiązania z tytułu leasingu,

b) wszelkie opłaty leasingowe zapłacone w dacie rozpoczęcia lub przed tą datą, pomniejszone o wszelkie otrzymane zachęty

leasingowe,

c) wszelkie początkowe koszty bezpośrednie poniesione przez leasingobiorcę oraz,

d) szacunek kosztów, które mają zostać poniesione przez leasingobiorcę w związku z demontażem i usunięciem bazowego

składnika aktywów, przeprowadzeniem renowacji miejsca, w którym się znajdował lub przeprowadzeniem renowacji bazowego

składnika aktywów do stanu wymaganego przez warunki leasingu, chyba że te koszty są ponoszone w celu wytworzenia

zapasów. Leasingobiorca przyjmuje na siebie obowiązek pokrycia tych kosztów w dacie rozpoczęcia albo w wyniku używania

bazowego składnika aktywów przez dany okres.

Okres leasingu to nieodwołalny okres, przez który leasingobiorca ma prawo do użytkowania bazowego składnika aktywów,

wraz z:

• okresami, na które można przedłużyć leasing, jeżeli można z wystarczającą pewnością założyć, że leasingobiorca

skorzysta z tego prawa; oraz

• okresami, w których można wypowiedzieć leasing, jeżeli można z wystarczającą pewnością założyć, że leasingobiorca

nie skorzysta z tego prawa.

Wartości niematerialne nabyte przez Spółkę wykazywane są w oparciu o ich cenę nabycia, pomniejszoną o odpisy

amortyzacyjne oraz odpisy z tytułu utraty wartości.

Zgodnie z MSSF 16 „Leasing” – umowa jest leasingiem lub zawiera leasing, jeżeli na jej mocy przekazuje się prawo do kontroli

użytkowania zidentyfikowanego składnika aktywów przez dany okres czasu w zamian za (opłatę) wynagrodzenie.

Umowa zawiera leasing, jeśli spełnione są łącznie następujące warunki:

• składnik aktywów jest zidentyfikowany,

• leasingobiorca ma prawo do wszystkich korzyści ekonomicznych z użytkowania danego składnika aktywów przez cały

okres użytkowania,

• leasingobiorca ma prawo do kierowania użytkowaniem zidentyfikowanego składnika aktywów, czyli ustala sposób i cel

użytkowania składnika aktywów lub podjęto wcześniej decyzje dotyczące sposobu i celu użytkowania składnika

aktywów.

Informacje objaśniające do jednostkowego sprawozdania finansowego 13

Jednostkowe sprawozdanie finansowe COGNOR HOLDING S.A.

za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku

(w tysiącach złotych o ile nie podano inaczej)

Nakłady poniesione w terminie późniejszym

Amortyzacja

e) Inwestycje w jednostkach zależnych

f) Aktywa i zobowiązania finansowe

Instrumenty finansowe

Wartości niematerialne amortyzowane są metodą liniową, biorąc pod uwagę okres ich użytkowania chyba, że nie jest on

określony. Wartość firmy i wartości niematerialne o nieokreślonym okresie użytkowania podlegają corocznie testom na utratę

wartości. Inne wartości niematerialne są amortyzowane od dnia kiedy są dostępne do użytkowania. Szacunkowy okres

użytkowania wynosi 8 lat.

Kwalifikacja aktywów finansowych uzależniona jest od modelu biznesowego zarządzania aktywami finansowymi oraz

charakterystyki umownych przepływów pieniężnych składnika aktywów finansowych. Klasyfikacja aktywów finansowych

dokonywana jest w momencie początkowego ujęcia i może być zmieniona jedynie wówczas, gdy zmieni się biznesowy model

zarządzania aktywami finansowymi.

Inwestycje w jednostkach zależnych wyceniane są metodą praw własności, pomniejszonej o ewentualne odpisy z tytułu utraty

wartości.

Spółka w tej grupie aktywów klasyfikuje należności handlowe, a także weksle oraz pożyczki udzielone oraz środki pieniężne i

ich ekwiwalenty

Późniejsze wydatki na składniki istniejących wartości niematerialnych podlegają aktywowaniu tylko wtedy, gdy zwiększają

przyszłe korzyści ekonomiczne związane z danym składnikiem. Pozostałe nakłady są ujmowane w wyniku finansowym w

momencie poniesienia.

W momencie początkowego ujęcia Spółka wycenia należności z tytułu dostaw i usług, które nie mają istotnego komponentu

finansowania (ustalonego zgodnie z MSSF 15), w ich cenie transakcyjnej (zgodnie z definicją w MSSF 15).

W momencie początkowego ujęcia Spółka wycenia składnik aktywów finansowych lub zobowiązanie finansowe w jego wartości

godziwej, którą w przypadku aktywów finansowych lub zobowiązań finansowych niewycenianych w wartości godziwej przez

wynik finansowy powiększa się lub pomniejsza o koszty transakcyjne, które można bezpośrednio przypisać do nabycia lub

emisji tych aktywów finansowych lub zobowiązań finansowych.

Składnik aktywów jest ujmowany jako wyceniany wg zamortyzowanego kosztu jeśli spełnia oba poniższe warunki:

a) jest utrzymywany zgodnie z modelem biznesowym, którego celem jest utrzymywanie aktywów finansowych dla uzyskiwania

przepływów pieniężnych wynikających z umowy,

b) warunki umowy dotyczącej składnika aktywów finansowych powodują powstawanie w określonych terminach przepływów

pieniężnych, które są jedynie spłatą kwoty głównej i odsetek od kwoty głównej pozostałej do spłaty.

Początkowa wycena

Aktywa wyceniane w wartości godziwej przez inne całkowite dochody

Składnik aktywów finansowych wycenia się w wartości godziwej przez wynik finansowy, chyba że jest wyceniany w

zamortyzowanym koszcie lub w wartości godziwej przez inne całkowite dochody.

Składnik aktywów finansowych jest wyceniany w wartości godziwej przez inne całkowite dochody, jeżeli spełnione są oba

poniższe warunki:

a) jest utrzymywany zgodnie z modelem biznesowym, którego celem jest zarówno otrzymywanie przepływów pieniężnych

wynikających z umowy, jak i sprzedaż składników aktywów finansowych; oraz

b) warunki umowy dotyczącej składnika aktywów finansowych powodują powstawanie w określonych terminach przepływów

pieniężnych, które są jedynie spłatą kwoty głównej i odsetek od kwoty głównej pozostałej do spłaty.

Brak w spółce tego typu aktywów.

Aktywa wyceniane wg zamortyzowanego kosztu

Aktywa wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy

Informacje objaśniające do jednostkowego sprawozdania finansowego 14

Jednostkowe sprawozdanie finansowe COGNOR HOLDING S.A.

za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku

(w tysiącach złotych o ile nie podano inaczej)

g) Środki pieniężne i ich ekwiwalenty

h) Utrata wartości aktywów niefinansowych

Utrata wartości

Na moment początkowego ujęcia aktywa innego niż należności handlowe odpis ujmuje się w wysokości oczekiwanych strat w

okresie 12 miesięcy. Na każdy dzień sprawozdawczy Spółka wycenia odpis na oczekiwane straty kredytowe z tytułu instrumentu

finansowego w kwocie równej oczekiwanym stratom kredytowym w całym okresie życia, jeżeli ryzyko kredytowe związane z

danym instrumentem finansowym znacznie wzrosło od momentu początkowego ujęcia. Celem wymogów w zakresie utraty

wartości jest ujęcie oczekiwanych strat kredytowych w całym okresie życia wszystkich instrumentów finansowych, w

odniesieniu do których odnotowano znaczny wzrost ryzyka kredytowego od momentu początkowego ujęcia - niezależnie od

tego, czy oceniane one były indywidualnie czy zbiorowo - biorąc pod uwagę wszystkie racjonalne i możliwe do

udokumentowania informacje, włączając w to dane dotyczące przyszłości.

W przypadku należności handlowych, które nie mają znaczącego elementu finansowania, Spółka stosuje podejście uproszczone

wymagane przez MSSF 9 i wycenia odpisy z tyt. utraty wartości w wysokości strat kredytowych oczekiwanych w całym okresie

życia należności od momentu jej początkowego ujęcia. Spółka stosuje matrycę odpisów, w której odpisy oblicza się dla

należności handlowych zaliczonych do różnych przedziałów wiekowych lub okresów przeterminowania.

Aktywa w zamortyzowanym koszcie wykazywane są w wartości brutto, natomiast odpis tworzony jest na odrębnym koncie

księgowym. W przypadku nieściągalności należności z tyt. dostaw i usług dokonuje się jej spisania. Późniejsze spłaty uprzednio

odpisanych należności uznaje się w pozostałych przychodach w wyniku finansowym.

Zobowiązania finansowe

Spółka wycenia oczekiwane straty kredytowe z tytułu instrumentów finansowych w sposób uwzględniający:

a) nieobciążoną i ważoną prawdopodobieństwem kwotę, którą ustala się, oceniając szereg możliwych wyników;

b) wartość pieniądza w czasie; oraz

c) racjonalne i możliwe do udokumentowania informacje, które są dostępne bez nadmiernych kosztów lub starań na dzień

sprawozdawczy, dotyczące przeszłych zdarzeń, obecnych warunków i prognoz dotyczących przyszłych warunków

gospodarczych.

Środki pieniężne i ich ekwiwalenty obejmują środki pieniężne w kasie i krótkoterminowe (do 3 miesięcy) depozyty bankowe na

żądanie. Kredyty w rachunku bieżącym, które są płatne na żądanie i stanowią integralną część zarządzania środkami pieniężnymi

Spółki są ujęte jako składnik środków pieniężnych i ich ekwiwalentów dla celów sprawozdania z przepływów pieniężnych.

Spółka klasyfikuje wszystkie zobowiązania finansowe jako wyceniane po początkowym ujęciu w zamortyzowanym koszcie, z

wyjątkiem zobowiązań finansowych wycenianych w wartości godziwej przez wynik finansowy. Takie zobowiązania, w tym

instrumenty pochodne będące zobowiązaniami, wycenia się w wartości godziwej.

Wartość księgowa aktywów niefinansowych, innych niż zapasy i aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego

poddawana jest ocenie na każdy dzień sprawozdawczy w celu stwierdzenia, czy występują przesłanki wskazujące na utratę ich

wartości. W przypadku wystąpienia takich przesłanek Spółka dokonuje szacunku wartości odzyskiwanej poszczególnych

aktywów. Wartość odzyskiwalna wartości firmy, wartości niematerialnych o nieokreślonym okresie użytkowania oraz wartości

niematerialnych, które nie są jeszcze zdatne do użytkowania jest szacowana na każdy dzień sprawozdawczy.

Odpis z tytułu utraty wartości ujmowany jest w momencie, kiedy wartość księgowa składnika aktywów lub ośrodka

generującego środki pieniężne przewyższa jego wartość odzyskiwalną. Odpisy z tytułu utraty wartości są ujmowane w wyniku

finansowym. Utrata wartości ośrodka generującego środki pieniężne jest w pierwszej kolejności ujmowana jako zmniejszenie

wartości firmy przypisanej do tego ośrodka (grupy ośrodków), a następnie jako zmniejszenie wartości księgowej pozostałych

aktywów tego ośrodka (grupy ośrodków) na zasadzie proporcjonalnej.

Wartość odzyskiwalna aktywów lub ośrodków generujących środki pieniężne definiowana jest jako większa z ich wartości netto

możliwej do uzyskania ze sprzedaży oraz ich wartości użytkowej. Przy szacowaniu wartości użytkowej przyszłe przepływy

pieniężne dyskontowane są przy użyciu stopy procentowej przed opodatkowaniem, która odzwierciedla aktualną rynkową ocenę

wartości pieniądza w czasie oraz czynniki ryzyka charakterystyczne dla danego składnika aktywów. W przypadku aktywów,

które nie generują niezależnych przepływów pieniężnych wartość użytkowa szacowana jest dla najmniejszego

identyfikowalnego ośrodka generującego środki pieniężne, do którego dany składnik aktywów przynależy.

Informacje objaśniające do jednostkowego sprawozdania finansowego 15

Jednostkowe sprawozdanie finansowe COGNOR HOLDING S.A.

za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku

(w tysiącach złotych o ile nie podano inaczej)

i) Kapitał własny

Kapitał zakładowy

Pozostałe kapitały

j) Zobowiązanie z tytułu kredytów bankowych, pożyczek oraz innych instrumentów dłużnych

k) Świadczenia pracownicze

Program określonych świadczeń – odprawy emerytalne

Z uwagi na spełnienie warunków MSR 32 w kapitale w pozycji "Pozostałe kapitały" ujęte było na koniec 2021 roku

zobowiązanie wobec głównego akcjonariusza PS HoldCo Sp. z o.o., które zostało rozliczone w styczniu 2022 roku - szczegóły

w nocie nr 23.

Wartość rezerw na świadczenia pracownicze określa się przy wykorzystaniu technik aktuarialnych. Rezerwy wycenia się na

poziomie wartości bieżącej przyszłych zobowiązań Spółki z tytułu świadczeń pracowniczych. Rezerwy kalkuluje się przy

wykorzystaniu metody prognozowanych uprawnień jednostkowych, osobno dla każdego pracownika.

Podstawą kalkulacji rezerw przypadających na poszczególnych pracowników jest prognozowana wartość świadczenia, które

Spółka jest zobligowana wypłacić na mocy regulacji wyszczególnionych powyżej. Wartość świadczenia prognozuje się do

momentu nabycia świadczenia przez pracownika. Zobowiązanie z tytułu świadczeń pracowniczych określa się na podstawie

przewidywanego wzrostu wartości świadczenia oraz proporcjonalnie do przewidywanego okresu świadczenia pracy przez

danego pracownika. Oszacowana wartość jest następnie dyskontowana aktuarialnie na dzień sprawozdawczy.

Na pozostałe kapitały składają się kapitał zapasowy, kapitał rezerwowy, kapitał z tyt. warrantów oraz inne dopłaty do kapitału.

Kapitał zapasowy tworzy się z odpisów z zysku netto zgodnie z wymogami Kodeksu Spółek Handlowych, ponadto kapitał

zapasowy powstaje na skutek różnicy pomiędzy ceną nominalną akcji, a ceną emisyjną (aggio). Kapitał rezerwowy z tytułu

dywidendy (fundusz dywidendowy) tworzy się z dostępnych w tym celu zysków zatrzymanych na podstawie uchwały Walnego

Zgromadzenia Akcjonariuszy.

Dywidendy ujmuje się jako zobowiązanie w okresie, w którym zostały uchwalone.

Wartość godziwa, szacowana dla celów ujawniania, jest obliczana na podstawie wartości bieżącej przyszłych przepływów

pieniężnych z tytułu zwrotu kapitału i odsetek, zdyskontowanych za pomocą rynkowej stopy procentowej na dzień

sprawozdawczy. W przypadku leasingu finansowego rynkową stopę procentową szacuje się w oparciu o stopę procentową dla

podobnego rodzaju umów leasingowych.

Dywidendy

W momencie początkowego ujęcia kredyty bankowe, pożyczki i papiery dłużne są ujmowane w wartości godziwej,

pomniejszonej o koszty związane z uzyskaniem kredytu lub pożyczki. Po początkowym ujęciu oprocentowane kredyty, pożyczki

i papiery dłużne są następnie wyceniane według metody zamortyzowanego kosztu przy zastosowaniu metody efektywnej stopy

procentowej. Wszelkie różnice pomiędzy otrzymaną kwotą (pomniejszoną o koszty transakcyjne), a wartością wykupu ujmuje

się metodą efektywnej stopy procentowej w wyniku finansowym przez okres obowiązywania umów.

Odpis aktualizujący wartość firmy z tytułu utraty wartości nie jest odwracany. W odniesieniu do innych aktywów, odpis

aktualizujący z tytułu utraty wartości jest odwracany, jeżeli zmieniły się szacunki zastosowane do szacowania wartości

odzyskiwalnej. Odpis z tytułu utraty wartości odwracany jest tylko do wysokości wartości księgowej składnika aktywów

pomniejszonej o odpisy amortyzacyjne, jaka byłaby wykazana w sytuacji, gdyby odpis z tytułu utraty wartości nie został ujęty.

Spółka rozpoznaje rezerwy na odprawy emerytalne i inne świadczenia pracownicze na podstawie wyceny aktuarialnej

przeprowadzonej na dzień sprawozdawczy. Wycenę przeprowadza niezależny aktuariusz. Podstawa kalkulacji rezerw na

świadczenia pracownicze jest określona przez wewnętrzne regulacje Spółki, Układ Zbiorowy Pracy oraz inne obowiązujące

przepisy prawne.

Kapitał podstawowy wykazuje się w wartości nominalnej akcji wyemitowanych zgodnie ze statutem i zarejestrowanych w

Krajowym Rejestrze Sądowym.

Informacje objaśniające do jednostkowego sprawozdania finansowego 16

Jednostkowe sprawozdanie finansowe COGNOR HOLDING S.A.

za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku

(w tysiącach złotych o ile nie podano inaczej)

Krótkoterminowe świadczenia pracownicze

l) Rezerwy

m) Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe

n) Przychody przyszłych okresów z tytułu dotacji rządowych oraz pozostałe

o) Przychody

q) Pozostałe przychody i koszty

r) Pozostałe zyski/straty netto

Spółka rozpoznaje głównie przychody od Spółki zależnej Cognor S.A. z tytułu opłaty za korzystanie ze znaków towarowych

oraz opłat za korzystanie z systemów informatycznych z terminem płatności 7 dni. Przychody te rozpoznawane są w miarę

upływu czasu.

Pozostałe zyski/straty netto obejmują zyski/straty netto ze sprzedaży składników rzeczowych aktywów trwałych (środków

trwałych, wartości niematerialnych, nieruchomości inwestycyjnych, prawa wieczystego użytkowania gruntów, inwestycji),

zyski/straty netto ze sprzedaży zorganizowanej części przedsiębiorstwa, wynik na przeszacowaniu inwestycji wycenianych w

wartości godziwej przez wynik, rozwiązanie/utworzenie odpisów z tytułu utraty wartości na pozostałych inwestycjach oraz

zyski/straty netto z tytułu różnic kursowych dotyczących działalności operacyjnej.

Przychody z tytułu odsetek handlowych wykazuje się w wyniku finansowym w pozostałych przychodach na zasadzie

memoriałowej, przy zastosowaniu metody efektywnej stopy procentowej. Przychody z tytułu dywidend ujmowane są w

pozostałych przychodach w okresie, w którym ustalone zostało prawo do ich otrzymania. Koszty z tytułu odsetek od zobowiązań

handlowych i innych zobowiązań niefinansowych ujmowane są w pozostałych kosztach przy zastosowaniu metody efektywnej

stopy procentowej.

Spółka tworzy rezerwę w ciężar kosztów w wysokości przewidzianych płatności dla pracowników z tytułu krótkoterminowych

premii pieniężnych, jeśli Spółka jest prawnie lub zwyczajowo zobowiązana do takich wypłat na podstawie usług świadczonych

przez pracowników w przeszłości, a zobowiązanie to może zostać rzetelnie oszacowane.

Dotacje rządowe ujmowane są początkowo w sprawozdaniu z sytuacji finansowej w wartości godziwej jako przychody

przyszłych okresów, jeśli istnieje wystarczająca pewność ich otrzymania oraz Spółka spełni warunki z nimi związane. Dotacje

otrzymane jako zwrot już poniesionych kosztów przez Spółkę są systematycznie ujmowane jako przychód w wyniku

finansowym w okresach, w których ponoszone są związane z nimi koszty. Dotacje otrzymywane jako zwrot wydatków

dotyczących aktywów ujmowanych przez Spółkę, są systematycznie ujmowane jako pozostałe przychody operacyjne w wyniku

finansowym przez okres użytkowania aktywa.

Zobowiązania z tytułu krótkoterminowych świadczeń pracowniczych są wyceniane bez uwzględnienia dyskonta i są odnoszone

w wynik finansowy w momencie wykonania świadczenia.

Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe ujmuje się początkowo według wartości godziwej pomniejszone koszty

transakcyjne, które można bezpośrednio przypisać do powstania tych zobowiązań, a następnie wycenia się według

zamortyzowanego kosztu. Zobowiązania bieżące nie są dyskontowane.

Rezerwa zostaje ujęta w przypadku, gdy na Spółce ciąży prawny lub zwyczajowy obowiązek wynikający z przeszłych zdarzeń

i prawdopodobne jest, że wypełnienie tego obowiązku wiązać się będzie z wypływem korzyści ekonomicznych. W przypadku,

kiedy efekt wartości pieniądza w czasie ma istotne znaczenie, rezerwy są szacowane poprzez dyskontowanie oczekiwanych

przyszłych przepływów środków pieniężnych w oparciu o stopę przed opodatkowaniem, która odzwierciedla bieżące szacunki

rynkowe zmian wartości pieniądza w czasie oraz ryzyko związane z danym składnikiem zobowiązań.

W pozostałych przychodach Spółka ujmuje również przychód dotyczący zrefakturowania kosztów premii dla Zarządu na spółkę

zależną Cognor S.A. - więcej informacji w nocie nr 8.

Informacje objaśniające do jednostkowego sprawozdania finansowego 17

Jednostkowe sprawozdanie finansowe COGNOR HOLDING S.A.

za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku

(w tysiącach złotych o ile nie podano inaczej)

s) Przychody i koszty finansowe

t) Podatek dochodowy bieżący i odroczony

Koszty finansowe netto obejmują odsetki, opłaty bankowe i prowizje płatne z tytułu zadłużenia, ustalone w oparciu o efektywną

stopę procentową, odsetki dotyczące innych zobowiązań finansowych, zyski lub straty z tytułu różnic kursowych nie

dotyczących działalności operacyjnej. W przychodach finansowych Spółka rozpoznaje odsetki od weksli. W związku z

nieistotnością przychodów odsetkowych Spółka nie wykazuje ich bezpośrednio w sprawozdaniu z zysków i strat i innych

całkowitych dochodów, a szczegółowe ujawnienie wykazuje w nocie.

Podatek bieżący stanowi zobowiązanie podatkowe z tytułu dochodu do opodatkowania za dany rok oraz korekty podatku

dotyczącego lat ubiegłych.

Podatek dochodowy wykazany w wyniku finansowym obejmuje część bieżącą i część odroczoną. Podatek dochodowy

ujmowany jest w wyniku finansowym, za wyjątkiem kwot związanych z pozycjami ujętymi w innych całkowitych dochodach

lub w kapitale. Wówczas ujmuje się je odpowiednio w innych całkowitych dochodach lub w kapitale.

Podatek odroczony wyliczany jest przy zastosowaniu metody zobowiązania bilansowego, w oparciu o różnice przejściowe

pomiędzy wartością aktywów i zobowiązań ustalaną dla celów księgowych, a ich wartością szacowaną dla celów podatkowych.

Podatku odroczonego nie tworzy się na następujące różnice przejściowe: wartość firmy, początkowe ujęcie aktywów lub

pasywów, które nie wpływają ani na zysk księgowy ani na dochód do opodatkowania, różnice związane z inwestycjami w

jednostkach zależnych w zakresie, w którym nie jest prawdopodobne, że zostaną one zrealizowane w dającej się przewidzieć

przyszłości. Ujęta kwota podatku odroczonego opiera się na oczekiwaniach, co do sposobu realizacji wartości księgowej

aktywów i pasywów, przy zastosowaniu stawek podatkowych obowiązujących lub uchwalonych na dzień sprawozdawczy.

Aktywa z tytułu podatku odroczonego są ujmowane do wysokości, do której jest prawdopodobne, iż osiągnięty zostanie dochód

do opodatkowania, który pozwoli na realizację aktywa z tytułu podatku odroczonego. Aktywa z tytułu podatku odroczonego

obniża się w zakresie, w jakim nie jest prawdopodobne osiągnięcie dochodu do opodatkowania wystarczającego do częściowego

lub całkowitego zrealizowania składnika aktywów z tytułu odroczonego podatku dochodowego.

Do aktywów finansowych utrzymywanych do terminu wymagalności zalicza

Informacje objaśniające do jednostkowego sprawozdania finansowego 18

Jednostkowe sprawozdanie finansowe COGNOR HOLDING S.A.

za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku

(w tysiącach złotych o ile nie podano inaczej)

6 Przychody z umów z klientami

w tysiącach złotych

01.01.2022 -

31.12.2022

01.01.2021 -

31.12.2021

a) od jednostek powiązanych

11 009 8 658

Przychody ze sprzedaży usług

11 009 8 624

Przychody ze sprzedaży towarów

- 34

b) od pozostałych jednostek

- 1 042

Przychody ze sprzedaży usług

- 108

Przychody ze sprzedaży towarów

- 918

Przychody ze sprzedaży materiałów

- 16

11 009 9 700

Przychody z tytułu dóbr lub usług

- 968

11 009 8 732

Strumienie przychodów

- opłaty za korzystanie ze znaków towarowych

10 145 7 810

- opłaty za udostępnienie systemów informatycznych

564 564

- 918

- pozostałe

300 408

7 Koszty według rodzaju

w tysiącach złotych

01.01.2022 -

31.12.2022

01.01.2021 -

31.12.2021

(299) (330)

- (58)

(4 787) (11 985)

(304) (128)

(960) (756)

(115) (106)

(106) (229)

(6 571) (13 592)

- (865)

74 54

(6 497) (14 403)

Koszty sprzedanych produktów, towarów i materiałów

(356) (1 549)

Koszty sprzedaży

- (50)

Koszty ogólnego zarządu

(6 141) (12 804)

Opłata za korzystanie ze znaków towarowych jest naliczana w oparciu o ustalony procent od obrotu Spółek zależnych

korzystających z tych znaków.

-przekazanych klientowi w określonym momencie w wysokości

Zmiana stanu produktów, rozliczeń międzyokresowych oraz kosztów rozliczonych

Usługi obce*

-przekazywanych klientowi w miarę upływu czasu w wysokości

Zużycie materiałów i energii

Spółka nie posiada kontraktów sprzedaży na czas określony powyżej 12 miesięcy, stąd Spółka korzysta z wyłączenia

wskazanego w MSSF 15 nie ujawniając ceny transakcyjnej przypisanej do obowiązków świadczeń nie wypełnionych w ramach

tych umów.

Amortyzacja rzeczowych aktywów trwałych i wartości niematerialnych (nota 15 i 16)

Koszt sprzedanych produktów, towarów i materiałów,

koszty sprzedaży i koszty ogólnego zarządu, w tym:

Wynagrodzenia

Ubezpieczenia społeczne i inne świadczenia

Pozostałe koszty rodzajowe

Koszt sprzedanych towarów i materiałów

Koszty według rodzaju razem

- sprzedaż blach galwanizowanych i powlekanych, oraz pokryć dachowych

*W pozycji "Usługi obce" w 2021 ujmowane są premie oraz rezerwa na premię dla Zarządu rozliczana przez osobną Spółkę.

Podatki i opłaty

Głównym klientem jest Cognor S.A., od którego przychody osiągają ponad 10% całkowitych przychodów, który w 2022

odpowiadał za 10 759 tys. zł przychodów (w 2021 roku: 8 646 tys. zł). Wszystkie przychody realizowane są w Polsce.

Informacje objaśniające do jednostkowego sprawozdania finansowego 19

Jednostkowe sprawozdanie finansowe COGNOR HOLDING S.A.

za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku

(w tysiącach złotych o ile nie podano inaczej)

8 Pozostałe przychody

w tysiącach złotych

01.01.2022 -

31.12.2022

01.01.2021 -

31.12.2021

16 318 1 783

3 398 1 783

12 920 -

486 29

469 -

5 -

12 1

- 28

16 804 1 812

9 Pozostałe zyski/(straty) netto

w tysiącach złotych

01.01.2022 -

31.12.2022

01.01.2021 -

31.12.2021

- -

(6) 2 953

- 2 954

Zysk/(strata) netto z tytułu różnic kursowych dotyczących działalności operacyjnej

(6) (1)

(6) 2 953

10 Pozostałe koszty

w tysiącach złotych

01.01.2022 -

31.12.2022

01.01.2021 -

31.12.2021

- -

(5) (120)

(2) (8)

(1) (1)

(2) (111)

(5) (120)

11 Koszty świadczeń pracowniczych

w tysiącach złotych

01.01.2022 -

31.12.2022

01.01.2021 -

31.12.2021

Wynagrodzenia

(960) (756)

Obowiązkowe ubezpieczenia społeczne i inne świadczenia

(108) (67)

Szkolenia

(4) (2)

Pozostałe świadczenia na rzecz pracowników

(3) (37)

(1 075) (862)

Rozwiązanie odpisów na należności odsetkowe i pozostałe

b) do pozostałych jednostek

b) od pozostałych jednostek

Pozostałe*

Opłaty i prowizje

Zysk/(strata) netto ze sprzedaży rzeczowych aktywów trwałych

a) do jednostek powiązanych

a) od jednostek powiązanych

Przychody odsetkowe od należności handlowych i pozostałych

*W pozostałych przychodach operacyjnych za 2022 rok Spółka rozpoznała przychód w wysokości 12 920 tys. zł tytułem

zrefakturowania kosztów premii dla Zarządu za 2021 rok, w związku ze zmianą polityki wynagradzania Zarządu w myśl której

głównym beneficjentem usług świadczonych przez Zarząd jest spółka zależna Cognor S.A. i to na jej poziomie powinny znaleźć

odzwierciedlenie koszty usług związanych z wynagrodzeniem Zarządu. Więcej informacji w nocie nr 35.

a) do jednostek powiązanych

Koszty odsetkowe od zobowiązań handlowych i pozostałych

Pozostałe (koszty nieściągalności należności)

Koszty postępowania sądowego

Odszkodowania i kary otrzymane

Pozostałe

Informacje objaśniające do jednostkowego sprawozdania finansowego 20

Jednostkowe sprawozdanie finansowe COGNOR HOLDING S.A.

za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku

(w tysiącach złotych o ile nie podano inaczej)

12 Przychody/(koszty) finansowe netto

w tysiącach złotych

01.01.2022 -

31.12.2022

01.01.2021 -

31.12.2021

Przychody finansowe

a) od jednostek powiązanych

3 508 4 007

b) od pozostałych jednostek

103 1

Przychody finansowe, razem

3 611 4 008

Koszty finansowe

a) do jednostek powiązanych

(291) (4 911)

Koszty odsetkowe z tytułu zobowiązań finansowych

(237) (4 911)

(54) -

b) do pozostałych jednostek

- (16)

Koszty odsetkowe z tytułu zobowiązań finansowych

- (16)

Koszty finansowe, razem

(291) (4 927)

Przychody/(koszty) finansowe netto

3 320 (919)

13 Podatek dochodowy

Podatek dochodowy wykazany w sprawozdaniu z zysków lub strat i innych całkowitych dochodów

w tysiącach złotych

01.01.2022 -

31.12.2022

01.01.2021 -

31.12.2021

Podatek dochodowy bieżący

Podatek dochodowy za rok bieżący

(1 990) (741)

Podatek odroczony

(2 915) (981)

Podatek dochodowy

(4 905) (1 722)

Efektywna stopa podatkowa

w tysiącach złotych

01.01.2022 -

31.12.2022

01.01.2022 -

31.12.2022

01.01.2021 -

31.12.2021

01.01.2021 -

31.12.2021

Zysk/Strata przed opodatkowaniem

100,0% 573 580 100,0% 349 680

Podatek w oparciu o obowiązującą stawkę podatkową

(19,0%) (108 980) (19,0%) (66 439)

Koszty trwale niepodlegające opodatkowaniu

0,0% (55) 0,0% -

Przychody trwale niepodlegające opodakowaniu

0,0% - 0,0% -

Korekta podatku za lata poprzednie

0,0% (174) 0,0% -

Różnice wynikające z nieuwzględniania podatku odroczonego

z tytułu ujęcia wyników w spółkach zależnych metodą praw

własności

18,2% 104 301 19,1% 66 625

Nierozpoznanie aktywów z tytułu odroczonego podatku

dochodowego w związku z limitem rozliczenia kosztów

finansowania dłużnego

0,0% - -0,3% (940)

Korekta wyceny aktywów z tytułu odroczonego podatku

dochodowego za lata ubiegłe (2021: spisanie aktywa od odpisu

na inwestycje z BO)

0,0% 3 -0,3% (1 037)

Pozostałe

0,0% - 0,0% 69

-0,9% (4 905) -0,5% (1 722)

Pozostałe koszty finansowe

Powstanie/odwrócenie różnic przejściowych i korekty podatku odroczonego

Przychody odsetkowe od należności finansowych

Informacje objaśniające do jednostkowego sprawozdania finansowego 21

Jednostkowe sprawozdanie finansowe COGNOR HOLDING S.A.

za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku

(w tysiącach złotych o ile nie podano inaczej)

Należności i zobowiązania z tytułu podatku dochodowego

14 Segmenty operacyjne

W ramach działalności Spółka identyfikuje jeden segment. Spółka prowadzi działalność holdingową na rzecz grupy kapitałowej.

W związku z dokonanym w 2021 r. połączeniem z Cognor Blachy Dachowe S.A. w jednostkowym sprawozdaniu z zysków lub

strat oraz innych całkowitych dochodów wykazywane są kwoty dotyczące działalności Cognor Blachy Dachowe S.A., jednak

nie są to istotne kwoty w 2021 roku.

Na dzień 31 grudnia 2021 r. Spółka wykazywała należność od Urzędu Skarbowego w wysokości 27 tys. zł (31.12.2021 r.: 38

tys. zł).

Na dzień 31 grudnia 2022 r. Spółka wykazywała zobowiązanie wobec Urzędu Skarbowego w wysokości 783 tys. zł (31.12.2021

r.: 353 tys. zł)

Władze podatkowe mogą przeprowadzić kontrole ksiąg rachunkowych i rozliczeń podatkowych w ciągu 5 lat od zakończenia

roku, w którym złożono deklaracje podatkowe i obciążyć Spółkę dodatkowym wymiarem podatku wraz z karami i odsetkami. W

opinii Zarządu nie istnieją okoliczności wskazujące na możliwość powstania istotnych zobowiązań z tego tytułu.

Usługi świadczone na rzecz spółki zależnej Cognor S.A. stanowiły ponad 10% całkowitych przychodów Spółki w 2022 oraz w

2021 roku i stanowiły odpowiednio 10 759 tys. zł w 2022 roku oraz 8 646 tys. zł w 2021 roku.

W związku z modelem biznesowym polegającym na długoterminowym zaanagażowaniu w jednostkach zależnych (Cognor S.A.,

Cognor Holding S.A. Sp. k.), Spółka nie traktuje wyceny tych udziałów metodą praw własności jako różnicy przejściowej, w

związku z powyższym nie rozpoznaje od wyceny rezerwy z tytułu podatku odroczonego w 2022 w wysokości 104 575 tys. zł (w

2021 roku: 66 625 tys. zł).

Informacje objaśniające do jednostkowego sprawozdania finansowego 22

Jednostkowe sprawozdanie finansowe COGNOR HOLDING S.A.

za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku

(w tysiącach złotych o ile nie podano inaczej)

15 Rzeczowe aktywa trwałe

w tysiącach złotych

Grunty i

pwug

Budynki i

budowle

Maszyny i

urządzenia

Środki

transportu

Meble i

wyposażenie

Środki trwałe

w budowie

Razem

Wartość brutto

Stan na 01.01.2021 r.

1 498 2 581 1 577 279 22 -

5 957

Zbycie

(1 498) (2 581) (1 147) (279) (21) -

(5 526)

Stan na 31.12.2021 r.

- - 430 - 1 - 431

Stan na 01.01.2022 r.

- - 430 - 1 -

431

Zbycie

- - - - - -

-

Stan na 31.12.2022 r.

- - 430 - 1 - 431

Umorzenie oraz odpisy z

tytułu utraty wartości

Stan na 01.01.2021 r.

(221) (1 986) (1 299) (256) (22) -

(3 784)

Amortyzacja za rok

(11) (4) (6) (10) - -

(31)

Zbycie

232 1 990 875 266 21 -

3 384

Stan na 31.12.2021 r.

- - (430) - (1) - (431)

Stan na 01.01.2022

- - (430) - (1) -

(431)

Amortyzacja za rok

- - - - - -

-

Zbycie

- - - - - -

-

Stan na 31.12.2022

- - (430) - (1) - (431)

Wartość netto

Stan na 01.01.2021 r.

1 277 595 278 23 - -

2 173

Stan na 31.12.2021 r.

- - - - - -

-

Stan na 01.01.2022 r.

- - - - - -

-

Stan na 31.12.2022 r.

- - - - - -

-

Grunty i

pwug

Budynki i

budowle

Maszyny i

urządzenia

Środki

transportu

Meble i

wyposażenie

Środki trwałe

w budowie

Razem

Wartość brutto

Stan na 01.01.2021 r.

1 498 - - 82 - - 1 580

Zmniejszenia

(1 498) - - (82) - - (1 580)

Stan na 31.12.2021 r.

- - - - - - -

Stan na 01.01.2022 r.

- - - - - - -

Zmniejszenia

- - - - - - -

Stan na 31.12.2022 r.

- - - - - - -

Umorzenie oraz odpisy z

tytułu utraty wartości

Stan na 01.01.2021 r.

(221) - - (49) - - (270)

Amortyzacja za rok

(11) - - (8) - - (19)

Zmniejszenia

232 - - 57 - - 289

Stan na 31.12.2021 r.

- - - - - - -

Stan na 01.01.2022 r.

- - - - - - -

Amortyzacja za rok

- - - - - - -

Zmniejszenia

- - - - - - -

Stan na 31.12.2022 r.

- - - - - - -

Wartość netto

Stan na 01.01.2021 r.

1 277 - - 33 - -

1 310

Stan na 31.12.2021 r.

- - - - - -

-

Stan na 01.01.2022 r.

- - - - - -

-

Stan na 31.12.2022 r.

- - - - - -

-

w tym prawa do użytkowania aktywów

Informacje objaśniające do jednostkowego sprawozdania finansowego 23

Jednostkowe sprawozdanie finansowe COGNOR HOLDING S.A.

za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku

(w tysiącach złotych o ile nie podano inaczej)

Zabezpieczenia

Amortyzacja rzeczowych aktywów trwałych

w tysiącach złotych

01.01.2022 -

31.12.2022

01.01.2021 -

31.12.2021

Koszty ogólnego zarządu

- (31)

16 Wartości niematerialne

w tysiącach złotych

Znaki

towarowe

Oprogramo-

wanie i inne

Razem

36 4 971

5 007

36 4 971 5 007

36 4 971

5 007

- 1

1

- (121)

(121)

36 4 851 4 887

(25) (3 534)

(3 559)

- (299)

(299)

(25) (3 833) (3 858)

(25) (3 833)

(3 858)

- (299)

(299)

- 121

121

(25) (4 011) (4 036)

11 1 437 1 448

11 1 138 1 149

11 840 851

Prawa do użytkowania aktywów dotyczące wartości niematerialnych i prawnych

Zabezpieczenia

Amortyzacja wartości niematerialnych

Amortyzacja została ujęta w wyniku finansowym w następujących pozycjach:

w tysiącach złotych

01.01.2022 -

31.12.2022

01.01.2021 -

31.12.2021

Koszty ogólnego zarządu

(299) (299)

Nabycia

Stan na 01.01.2021 r.

Zbycia

Stan na 31.12.2021 r.

Amortyzacja za rok

Wartość netto

Stan na 31.12.2022 r.

Stan na 01.01.2022 r.

Stan na 31.12.2022 r.

Na dzień 31 grudnia 2022 oraz 31 grudnia 2021 r. brak środków trwałych, które stanowiłyby zabezpieczenie zobowiązań Spółki.

Amortyzacja została ujęta w wyniku finansowym w następujących pozycjach:

Stan na 01.01.2021 r.

Wartość brutto

Stan na 31.12.2021 r.

Stan na 01.01.2022 r.

Stan na 01.01.2021 r.

Stan na 31.12.2022 r.

Zbycia

Amortyzacja za rok

Umorzenie oraz odpisy z tytułu utraty wartości

Stan na 01.01.2022 r.

Na dzień 31 grudnia 2022 r. oraz 31 grudnia 2021 r. wartości niematerialne nie stanowiły zabezpieczeń zobowiązań.

Stan na 31.12.2021 r.

Na dzień 31 grudnia 2022 r. oraz na dzień 31 grudnia 2021 r. Spółka nie posiadała praw do użytkowania aktywów związanych z

wartościami niematerialnymi.

Informacje objaśniające do jednostkowego sprawozdania finansowego 24

Jednostkowe sprawozdanie finansowe COGNOR HOLDING S.A.

za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku

(w tysiącach złotych o ile nie podano inaczej)

17 Udziały

Udziały w jednostkach zależnych

w tysiącach złotych

31.12.2022 31.12.2021

Cognor S.A.

1 326 209 782 478

Cognor Holding S.A. sp.k.

9 924 16 478

Zapłata tytułem ceny nabycia udziałów w JAP Industries s.r.o. oraz SPED-EX Trines s.r.o.*

32 558 -

1 368 691 798 956

Siedziba

Data objęcia

kontroli

Wartość

udziałów /

akcji według

metody praw

własności

Procent

posiadanego

kapitału

zakładowego

Udział w ogólnej

liczbie głosów na

Walnym

Zgromadze-

niu / Zgromadze-

niu Wspólników

1

Cognor S.A. Poraj

27-01-2006 1 326 209 94,40% 94,40%

2 Poraj 14-12-2015 9 924 98,0% 98,0%

Łącznie udziały:

1 336 133

Nazwa jednostki zależnej

01.01.2021

Nabycie

udziałów/ak

cji oraz

podwyższeni

e kapitału

(zbycie

udziałów/ak

cji)

Inne

Udział w

wyniku

finansowym

netto

Wypłaty

dywidendy

Inne całkowite

dochody

31.12.2021

Cognor S.A. 433 652 3 - 348 823 - - 782 478

Cognor Holding S.A. sp.k. 14 644 - - 1 834 - - 16 478

Razem

448 296 3 - 350 657 - - 798 956

Nazwa jednostki zależnej

01.01.2022

Nabycie

udziałów/ak

cji oraz

podwyższeni

e kapitału

(zbycie

udziałów/ak

cji)

Inne

Udział w

wyniku

finansowym

netto

Wypłaty

dywidendy/z

wrot wkładu

Inne całkowite

dochody

31.12.2022

Cognor S.A. 782 478 18 - 543 713 - - 1 326 209

Cognor Holding S.A. sp.k. 16 478 - - 5 242 (11 796) - 9 924

Razem

798 956 18 - 548 955 (11 796) - 1 336 133

Nazwa jednostki ze wskazaniem formy prawnej

Zgodnie z MSR 27 "Jednostkowe sprawozdanie finansowe" Spółka zastosowała metodę praw własności, jako metodę ujmowania

inwestycji w jednostkach zależnych, współkontrolowanych i stowarzyszonych w jednostkowym sprawozdaniu.

Analityka udziałów w jednostkach zależnych

Podstawowe informacje na temat jednostek, nad którymi Spółka posiada bezpośrednią kontrolę są zaprezentowane w poniższej

Nazwa jednostki ze wskazaniem formy prawnej

*W dniu 15 grudnia 2022 r. Spółka Cognor Holding S.A. podpisała umowę zakupu 100% akcji w spółkach JAP Industries s.r.o. oraz

SPED-EX Trinec s.r.o. za łączną kwotę 280 mln CZK. Umowa wchodzi w życie z dniem 1 stycznia 2023 roku i z tym dniem Cognor

Holding S.A. nabywa kontrolę w ww. spółkach. W związku z powyższą umową Spółka przekazała 32 558 tys. zł tytułem zapłaty

60% ceny nabycia. Kolejne 20% ceny nabycia (56mln CZK) będzie płatne po roku od daty zamknięcia transakcji, a kolejne 20%

ceny nabycia (56mln CZK) będzie płatne po 2 latach od daty zamknięcia transakcji. W związku z charakterem tej transakcji Spółka

zdecydowała o prezentacji ww. kwoty w pozycji "Udziały". Rozliczenie nabycia, które ujęte zostanie w 2023 roku zaprezentowano w

skonsolidowanym sprawozdaniu Grupy.

Cognor Holding S.A. sp.k.

Informacje objaśniające do jednostkowego sprawozdania finansowego 25

Jednostkowe sprawozdanie finansowe COGNOR HOLDING S.A.

za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku

(w tysiącach złotych o ile nie podano inaczej)

Odpisy z tytułu utraty wartości udziałów

31.12.2022 31.12.2021

- -

18 Pozostałe inwestycje

w tysiącach złotych 31.12.2022 31.12.2021

282 -

- -

Weksle

- -

282 -

35 169 45 601

2 373 -

32 796 45 601

12 12

35 181 45 613

Pozostałe inwestycje długoterminowe

Pożyczki udzielone

W ramach pożyczki Spółka Cognor Holding S.A. udzieliła 2 pożyczek do Cognor Holding S.A. Sp. kom.:

- pożyczka z limitem 2.500 tys. zł udzielona 19 lipca 2022 roku, oprocentowana na poziomie 5%, z terminem spłaty 31 grudnia 2023

roku (na koniec 2022 roku kapitał 2.362 tys. zł i naliczone odsetki 10 tys. zł)

- pożyczka partycypacyjna z limitem 9.000 tys. zł udzielona 3 października 2022 roku, udzielona w celu sfinanowania

przedsięwzięcia deweloperskiego realizowanego przez Cognor Holding S.A. Sp. kom., oprocentowana na poziomie 5%, oraz 24%

odsetek partycypacyjnych liczonych od zysku netto jaki pożyczkobiorca osiągnie na realizowanej inwestycji. Termin spłaty niniejszej

pożyczki ustalony został na 30 czerwca 2025 roku. Kapitał do spłaty na 31 grudnia 2022 roku 282 tys. zł - prezentowany w

inwestycjach długoterminowych i naliczone odsetki 1 tys. zł - w inwestycjach krótkoterminowych.

Pożyczki udzielone

W związku z rozliczeniami pomiędzy Cognor S.A. oraz Cognor Holding S.A., Cognor S.A. wystawił w 2022 roku 2 weksle na rzecz

Cognor Holding S.A. oprocentowane na poziomie 9%, których wartośc nominalna na koniec 2022 roku wyniosła 32.547 tys. zł oraz

naliczone odsetki 249 tys. zł, termin ich spłaty przypada na 31 grudnia 2023 r.

b) w pozostałych jednostkach

a) w jednostkach powiązanych

Weksle

a) w jednostkach powiązanych

Udziały w jednostkach zależnych wyceniane metodą praw własności

Pożyczki udzielone

Pozostałe inwestycje krótkoterminowe

W 2021 roku wykorzystano odpis, który był ustanowiony na udziałach spółki Centrostal Górnośląski - Technika Grzewcza i

Sanitarna Sp. z o.o., która została wykreślona z KRS w 2021 roku. Na dzień 31 grudnia 2021 oraz 31 grudnia 2022 r. brak odpisów

aktualizujących wartość udziałów.

Analizy oparte na bieżących wynikach Spółek oraz ich prognozach finansowych nie wykazały przesłanek dotyczących utraty wartości

udziałów.

Wzrost wartości udziałów prezentowanych w nininiejszym sprawozdaniu wynika głównie ze zrealizowanych przez Cognor S.A. w

2022 wyników w związku z dobrą koniunkturą na rynku stali. Osiągnięte w pierwszych miesiącach 2023 roku wyniki Cognor S.A.

oraz prognozy finansowe, potwierdzają tą dobrą koniunkturę i pozwalają na podtrzymanie dokonanych przez Zarząd osądów.

EBITDA spółki zależnej Cognor S.A. wypracowana za 2022 rok wynosi: 742 775 tys. zł, co przy wycenie udziałów na 31 grudnia

2022 w wysokości 1 326 209 tys. zł, podtrzymuje przesłankę o braku utraty wartości na dzień 31 grudnia 2022 roku.

Na dzień 31 grudnia 2022 oraz 31 grudnia 2021 udziały w jednostkach zależnych nie stanowiły zabezpieczeń zobowiązań.

Brak utraty wartości związany z udzielonymi pożyczkami i wekslami w prezentowanych okresach.

a) w jednostkach zależnych

Udziały

b) w pozostałych jednostkach

Udziały

Dłużne papiery wartościowe utrzymywane do terminu wymagalności

Brak zabezpieczeń związanych z udzielonymi pożyczkami lub otrzymanymi wekslami

Ponadto Cognor S.A. jest w trakcie znaczącej inwestycji dotyczącej budowy nowej walcowni w Siemianowicach Śląskich co

powinno w przyszłych latach pozwolić na dalszy wzrost wartości spółki. Z kolei Cognor Holding S.A. Sp. kom.w 2022 roku

wygenerowała dodatnie wyniki finansowe na poziomie wyższym niż w 2021 roku.

Informacje objaśniające do jednostkowego sprawozdania finansowego 26

Jednostkowe sprawozdanie finansowe COGNOR HOLDING S.A.

za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku

(w tysiącach złotych o ile nie podano inaczej)

19 Aktywa i rezerwa z tytułu odroczonego podatku dochodowego

Rozpoznane aktywa i rezerwa z tytułu odroczonego podatku dochodowego

w tysiącach złotych

31.12.2022 31.12.2021 31.12.2022 31.12.2021 31.12.2022 31.12.2021

64 64 - - 64 64

9 8 - - 9 8

- - (49) (44) (49) (44)

166 95 - - 166 95

25 - - - 25 -

8 2 013 - - 8 2 013

- 450 - - - 450

2 298 2 850 - - 2 298 2 850

- - - - - -

2 570 5 480 (49) (44) 2 521 5 436

do wykorzystania po

upływie 12 miesięcy

1 646 4 294 - -

do wykorzystania w ciągu

12 miesięcy

924 1 186 (49) (44)

(49) (44) 49 44

2 521 5 436 - -

w tysiącach złotych 31.12.2022 31.12.2021

915 255 348 300

- 5 584

Zmiana różnic przejściowych w okresie

w tysiącach złotych

01.01.2022

Rozpoznane

w wyniku

finansowym

Podatek

odroczony

ujęty przez

kapitał

31.12.2022

64 - - 64

8 1 - 9

(44) (5) - (49)

95 71 - 166

- 25 - 25

2 013 (2 005) - 8

450 (450) - -

2 850 (552) - 2 298

5 436 (2 915) - 2 521

Usługi niematerialne poza limitem do

rozliczenia w przyszłych okresach

Wartości niematerialne

Inwestycje

Zobowiązania z tytułu kredytów, pożyczek oraz innych instrumentów

dłużnych

Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe

Rozpoznane straty podatkowe podlegające

odliczeniu w przyszłych okresach

(nierozpoznana w latach ubiegłych)

Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe

Rozpoznane straty podatkowe podlegające odliczeniu w przyszłych

okresach

Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz

pozostałe

Inwestycje

Należności z tytułu dostaw i usług oraz

pozostałe

Zobowiązania z tytułu kredytów, pożyczek

oraz innych instrumentów dłużnych

Aktywa

Wartości niematerialne

Rzeczowe aktywa trwałe

Koszty finansowania dłużnego do rozpoznania w kolejnych latach

Kompensata

Rzeczowe aktywa trwałe

Wartość netto

Rezerwa

Aktywa/rezerwa z tytułu odroczonego

podatku dochodowego

Koszty finansowania dłużnego do

rozpoznania w kolejnych latach

Udziały w jednostkach zależnych wyceniane metodą praw własności (różnica dodatnia)

Koszty finansowania dłużnego do rozpoznania w kolejnych latach (różnica ujemna)

Nierozpoznane różnice przejściowe

Wartość netto aktywów/zobowiązań z

tytułu odroczonego podatku

dochodowego

Aktywa oraz rezerwa z tytułu odroczonego podatku dochodowego zostały ujęte w odniesieniu do poniższych pozycji:

Informacje objaśniające do jednostkowego sprawozdania finansowego 27

Jednostkowe sprawozdanie finansowe COGNOR HOLDING S.A.

za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku

(w tysiącach złotych o ile nie podano inaczej)

w tysiącach złotych

01.01.2021

Rozpoznane

w wyniku

finansowym

Podatek

odroczony

ujęty przez

kapitał

31.12.2021

416 (352) 350 64

7 1 - 8

879 (923) - (44)

(208) 303 - 95

3 927 (3 927) - -

- - - -

444 1 569 - 2 013

954 (504) - 450

- 2 850 - 2 850

6 419 (983) 350 5 436

20 Zapasy

w tysiącach złotych 31.12.2022 31.12.2021

Towary

8 8

w tys. zł 31.12.2022 31.12.2021

Stan na początek okresu

- (196)

Wykorzystanie

- 196

Stan na koniec okresu

- -

Na 31.12.2022 oraz 31.12.2021 zapasy nie stanowiły zabezpieczenia zobowiązań Spółki.

21 Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe

w tysiącach złotych 31.12.2022 31.12.2021

- 587

w tysiącach złotych 31.12.2022 31.12.2021

12 486 6 567

6 149 4 873

5 750 -

587 1 694

307 194

57 -

39 17

7 7

193 113

11 57

12 793 6 761

Zaliczki na poczet dostaw i usług oraz środków trwałych w budowie

Koszty finansowania dłużnego do rozpoznania w kolejnych latach

Należności z tytułu dostaw i usług

Pozostałe należności

Należności z tytułu podatków, dotacji, ceł, ubezpieczeń, z wyjątkiem należności z tytułu podatku

dochodowego

Rzeczowe aktywa trwałe

Należności długoterminowe (netto)

Czynne rozliczenia międzyokresowe

Pozostałe należności

b) od pozostałych jednostek

Należności z tytułu dostaw i usług

Zobowiązania z tytułu kredytów, pożyczek oraz innych instrumentów

dłużnych

a) od jednostek powiązanych

Zwiększenia i zmniejszenia odpisów aktualizujących zapasy

Zobowiązania z tytułu świadczeń pracowniczych

Pozostałe (część długoterminowa rozliczenia exit fee)

Inwestycje

Rozpoznane straty podatkowe podlegające odliczeniu w przyszłych

okresach

Wartości niematerialne

a) od jednostek powiązanych

Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe

Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe

Należności krótkoterminowe (netto)

Informacje objaśniające do jednostkowego sprawozdania finansowego 28

Jednostkowe sprawozdanie finansowe COGNOR HOLDING S.A.

za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku

(w tysiącach złotych o ile nie podano inaczej)

Odpisy z tytułu utraty wartości należności

01.01.2022 -

31.12.2022

01.01.2021 -

31.12.2021

(6 361) (6 190)

- (171)

1 373 -

(4 988) (6 361)

Zabezpieczenia

22 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty

w tysiącach złotych 31.12.2022 31.12.2021

2 270 2 450

- 1

2 270 2 451

23 Kapitał zakładowy

Akcje zwykłe

31.12.2022 31.12.2021

171 420 663 171 420 663

1,5 1,5

94 94

Dywidenda

Wartość nominalna 1 akcji w zł

Liczba wyemitowanych warrantów

Na dzień 31.12.2022 r. oraz 31.12.2021 r. środki pieniężne i ich ekwiwalenty nie stanowiły zabezpieczenia zobowiązań Spółki.

Na dzień 31 grudnia 2022 r. kapitał zakładowy Jednostki Dominującej składał się z 171 420 663 szt. akcji zwykłych (2021 r.: 171

420 663 szt.).

Liczba akcji na koniec okresu

Środki pieniężne w kasie

Stan na 1 stycznia

Środki pieniężne na rachunkach bankowych

Rozwiązanie

Utworzenie

Na dzień 31 grudnia 2022, 31 grudnia 2021 r. należności nie stanowiły zabezpieczenia zobowiązań Spółki.

a) od pozostałych jednostek

Stan na 31 grudnia

Należności z tytułu dostaw i usług oraz należności pozostałe są prezentowane w wartości netto po pomniejszeniu o odpisy

aktualizujące w łącznej kwocie 6 361 tys. zł (31.12.2021 r.: 6 361 tys. zł).

Środki pieniężne i ich ekwiwalenty, wartość wykazana w bilansie i

sprawozdaniu z przepływów pieniężnych

30 czerwca 2022 Walne Zgromadzenie Akcjonariuszy podjęło uchwałę o wypłacie dywidendy w kwocie 0,15 zł na 1 akcję. Na

wypłatę dywidendy przeznaczono 25 713 tys. zł z wyniku osiągniętego przez Spółkę w 2021 roku. Termin wypłaty dywidendy

ustalony został na 31 sierpnia 2022 r. Płatność dywidendy zgodnie z zawartym porozumieniem została dokonana przez Cognor S.A.

do KDPW, a pomiędzy Cognor Holding S.A. a Cognor S.A. nastąpiło rozliczenie weksli.

Spółka nie posiada akcji uprzywilejowanych. Posiadacze akcji zwykłych są uprawnieni do otrzymywania uchwalonych dywidend

oraz mają prawo do jednego głosu na akcję podczas Walnego Zgromadzenia Spółki.

Informacje objaśniające do jednostkowego sprawozdania finansowego 29

Jednostkowe sprawozdanie finansowe COGNOR HOLDING S.A.

za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku

(w tysiącach złotych o ile nie podano inaczej)

W 2011 roku Cognor Holding S.A. nabył od PS HoldCo Sp. z o.o. akcje Złomrex S.A. Strony zawarły porozumienie w sprawie

finansowania nabycia tych akcji w sposób, który warunkował spłatę zobowiązania za zakup akcji uprzednim podniesieniem kapitału

własnego Cognor Holding S.A. przez PS HoldCo Sp. z o.o.

W dniu 31 grudnia 2021 PS HoldCo Sp. z o.o. oświadczyła o objęciu 106 szt. akcji Spółki emisji nr 10, w zamian za 106 warrantów

serii C. Cena emisyjna jednej akcji emisji nr 10 wynosi 1 mln zł. Ponadto w tym dniu PS HoldCo Sp. z o.o. zawarło Aneks nr 4 z

Cognor Holding S.A. stwierdzający, iż nadwyżka zobowiązania za akcje Złomrex S.A. w wysokości 780 tys. zł pozostająca po

objęciu przez PS HoldCo Sp. z o.o. 106 mln w kapitale Cognor Holding S.A. zostanie wraz z odsetkami zwrócona do PS HoldCo Sp.

z o.o.

W konsekwencji powyższego zobowiązanie wobec PS HoldCo w kwocie 106 780 tys. zł z tytułu nabycia akcji Złomrex S.A. było

prezentowane w kapitale własnym, bowiem jego płatność, była uzależniona od równoważnego dokapitalizowania Spółki poprzez

uprawnienia wynikające z warrantów serii C (w nastepstwie upływu terminu ważności warrantów serii B, które do tego rozliczenia

nie mogą być już wykorzystane).

Na 31 grudnia 2022 r. Spółka nie posiada zobowiązania z tyt. zakupu akcji Złomrex S.A. a wszelkie zobowiązania z tego tytułu

zostały uregulowane.

W dniu 3 stycznia 2022 roku nastąpił wpływ środków pieniężnych do spółki w wysokości 106 000 tys. zł tytułem objęcia ww. akcji.

W tym samym dniu zobowiązanie Spółki wobec PS HoldCo Sp. z o.o. za zakup akcji Złomrex S.A. zostało uregulowane w

wysokości 107 415 tys. zł oraz pozostałą kwotę 61 tys. zł tytułem odsetek od tego zobowiązania.

Zobowiązanie z tytułu zakupu akcji Złomrex S.A.

Warranty

Na 31 grudnia 2022 pozostaje 94 warrantów serii C, których właścicielem jest PS HoldCo Sp. z o.o. Warranty te upoważniają do

objęcia akcji Cognor Holding S.A. przy cenie emisyjnej 1 mln PLN każdy. W związku z niewielką ilością potencjalnych akcji

powstałych w wyniku konwersji ww. warrantów, nie będzie miało to zauważalnego wpływu na rozwodnienie wyników Spółki.

W wyniku powyższego w 2021 roku w kapitale zaprezentowano zmniejszenie pozostałych kapitałów w kwocie 780 tys. zł.

Emisja obligacji zamiennych na akcje i podwyższenie warunkowe kapitału

Do dnia publikacji niniejszego sprawozdania nie nastąpiła emisja obligacji, ani podwyższenie kapitału wynikające z ww. uchwały.

W dniu 23 listopada 2022 roku Nadzwyczajne Walne Zgromadzenie Akcjonariuszy Cognor Holding S.A. podjęło uchwały o:

a) emisji obligacji imiennych serii A zamiennych na akcje zwykłe na okaziciela Spółki emisji nr 13 o łącznej wartości nie większej

niż 100.000 tys. zł o wartości nominalnej 1.000 zł każda obligacja. Obligacje będą oprocentowane na poziomie WIBOR 6M

powiększony o 2,6pp. Posiadaczowi obligacji będzie przysługiwało prawo do: zapłaty odsetek w terminach płatności odsetek

przewidzianych w warunkach emisji; zapłaty w dniu wykupu lub w dniu wcześniejszego wykupu wartości nominalnej każdej

obligacji podlegającej wykupowi (wraz z narosłymi do tego dnia i niezapłaconymi wcześniej odsetkami); objęcia akcji Spółki

zwykłych na okaziciela emisji nr 13, o wartości nominalnej 1,50 zł każda, jakie wyemitowane zostaną w

ramach warunkowego podwyższenia kapitału zakładowego Spółki, w zamian za posiadane obligacje na zasadach określonych w

uchwale.

Konwersja obligacji będzie się odbywała wg współczynnika konwersji 200 akcji za jedną obligację, przy czym minimalną ilością

konwersji obligacji na akcje jest 1 obligacja. Akcje będą obejmowane przez obligatariusza po cenie emisyjnej 5,00 zł za każdą akcję.

Obligacje zostaną wyemitowane na okres od 5-10 lat od dnia emisji. Szczegóły emisji obligacji zostaną ustalone przez Zarząd w

Warunkach Emisji obligacji.

b) warunkowym podwyższeniu kapitału spółki o kwotę nie wyższą niż 30.000 tys. zł, w drodze emisji nie więcej niż 20.000 tys. akcji

zwykłych na okaziciela emisji nr 13 o wartości nominalnej 1,5 zł każda. Cena emisyjna ustalona została na 5,0 zł za akcję. Z akcjami

nie będą związane żadne szczególne uprawnienia. Podwyższenie kapitału zakładowego Spółki następuje w celu przyznania

posiadaczom obligacji serii A prawa do objęcia akcji w podwyższonym kapitale zakładowym Spółki.

c) pozbawieniu w całości wszystkich akcjonariuszy Spółki prawa poboru w odniesieniu do obligacji serii A oraz akcji emisji nr 13.

Informacje objaśniające do jednostkowego sprawozdania finansowego 30

Jednostkowe sprawozdanie finansowe COGNOR HOLDING S.A.

za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku

(w tysiącach złotych o ile nie podano inaczej)

Struktura własnościowa na dzień 31 grudnia 2022 r. przedstawiała się następująco:

Liczba

posiadanych

akcji

Udział w

kapitale

zakładowym

(%)

Liczba głosów

Udział głosów

na Walnym

Zgromadze-

niu (%)

124 997 691 72,92% 124 997 691 72,92%

Przemysław Sztuczkowski 617 781 0,36% 617 781 0,36%

45 805 191 26,72% 45 805 191 26,72%

Razem 171 420 663 100,00% 171 420 663 100,00%

Akcje własne

24 Zobowiązania z tytułu kredytów, pożyczek oraz innych instrumentów dłużnych

Zobowiązania krótkoterminowe

31.12.2022 31.12.2021

30 133 -

- -

30 133 -

Zmiany zadłużenia

Razem

Zobowiązania

z tytułu

leasingu

finansowego

Zobowiązani

a z tytułu

pożyczek

30

30 -

(30)

(30) -

-

- -

40 000

- 40 000

(10 000)

- (10 000)

Naliczenie odsetek

174

- 174

Spłata odsetek

(41)

- (41)

30 133 - 30 133

Pozostałe pożyczki stanowi pożyczka udzielona przez spółkę zależną Cognor S.A. w dniu 23 listopada 2022 r. (oprocentowanie 9%

p.a.), z limitem do 30.000 tys. zł i terminem spłaty do 31 grudnia 2023 roku. Na koniec roku kapitał wyniósł 30.000 tys. zł, a

naliczone odsetki 133 tys. zł.

PS Holdco Sp. z o.o.*

*100% udziałów w podmiocie PS Holdco Sp. z o.o. posiada pośrednio Przemysław Sztuczkowski poprzez Spółkę 4Workers Sp. z o.o., a zatem udział wykazany w

powyższej tabeli jaki posiada podmiot PS Holdco Sp. z o.o. jest zarazem udziałem pośrednim Przemysława Sztuczkowskiego.

a) do jednostek powiązanych

Akcjonariusz

Spółka nie posiada akcji własnych (bezpośrednio lub pośrednio).

b) do pozostałych jednostek

Pozostałe pożyczki

Bilans zamknięcia na 31 grudnia 2022

Bilans zamknięcia na 31 grudnia 2021

W poniższej tabeli zaprezentowane zostały bilansowe zmiany poszczególnych tytułów zadłużenia Cognor Holding S.A.

Bilans otwarcia na 1 stycznia 2021

Spłata zobowiązania głównego

Zaciągnięcie zobowiązania głównego

Wszystkie powyższe akcje zostały opłacone.

Pozostali akcjonariusze

Informacje objaśniające do jednostkowego sprawozdania finansowego 31

Jednostkowe sprawozdanie finansowe COGNOR HOLDING S.A.

za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku

(w tysiącach złotych o ile nie podano inaczej)

25 Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe

Krótkoterminowe

w tysiącach złotych 31.12.2022 31.12.2021

a) do jednostek powiązanych

202 12 032

201 53

Zobowiązania odsetkowe

1 -

- 10 564

- 1 415

b) do pozostałych jednostek

99 169

16 40

16 71

7 -

- 1

48 39

7 7

5 11

301 12 201

26 Zobowiązania z tytułu świadczeń pracowniczych

31.12.2022 31.12.2021

- -

27 Instrumenty finansowe

Klasyfikacja instrumentów finansowych wg MSSF 9

Aktywa

Na dzień 31.12.2022 r.

w tysiącach złotych

Aktywa według sprawozdania

z sytuacji finansowej

a) Aktywa trwałe

Pozostałe należności

b) Aktywa obrotowe

Ogółem

-

43 657

6 206

43 657

-

5

Świadczenia wypłacone

(5)

-

w tysiącach złotych

Na dzień 1 stycznia 2021 roku

Odprawy emerytalne,

rentowe, pośmiertne

Nagrody jubileuszowe

Na dzień 31 grudnia 2021 roku

Razem

5

-

Na dzień 1 stycznia 2022 roku

Rozwiązanie rezerw

-

6 206

-

Aktywa finansowe

wyceniane wg

zamortyzowanego kosztu

Aktywa finansowe wyceniane

w wartości godziwej przez

wynik finansowy (WGPWF)

Razem

Długoterminowe zobowiązania z tytułu odpraw emerytalnych i nagród jubileuszowych

Zobowiązania z tytułu dostaw i usług

Pozostałe zobowiązania

Rozliczenia międzyokresowe kosztów

Pozostałe zobowiązania

Rozliczenia międzyokresowe kosztów dotyczące świadczeń pracowniczych

Rozliczenia międzyokresowe kosztów dotyczące premii dla Zarządu

Pozostałe inwestycje

Zobowiązania z tytułu dostaw i usług

Zobowiązania z tytułu podatków, ubezpieczeń oprócz

podatku dochodowego

Zobowiązania z tytułu wynagrodzeń

Fundusze specjalne

Należności handlowe i pozostałe należności

Krótkoterminowe zobowiązania z tytułu odpraw emerytalnych i nagród jubileuszowych

Na dzień 31 grudnia 2022 roku

Środki pieniężne i ich ekwiwalenty

2 270

43 657

-

35 181

2 270

43 657

-

35 181

-

Informacje objaśniające do jednostkowego sprawozdania finansowego 32

Jednostkowe sprawozdanie finansowe COGNOR HOLDING S.A.

za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku

(w tysiącach złotych o ile nie podano inaczej)

Na dzień 31.12.2021 r.

w tysiącach złotych

Aktywa według sprawozdania

z sytuacji finansowej

a) Aktywa trwałe

b) Aktywa obrotowe

Ogółem

Zobowiązania

Na dzień 31.12.2022 r.

w tysiącach złotych

Ogółem

Na dzień 31.12.2021 r.

w tysiącach złotych

Ogółem

587

-

587

Zobowiązania według sprawozdania z

sytuacji finansowej

Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz

inne zobowiązania (z wyjątkiem zaliczek i

zobowiązań z tytułu podatków i ubezpieczeń)

-

b) Zobowiązania krótkoterminowe

-

Środki pieniężne i ich ekwiwalenty

Pozostałe inwestycje

b) Zobowiązania krótkoterminowe

Zobowiązania z tytułu kredytów, pożyczek

oraz innych instrumentów dłużnych

Pozostałe zobowiązania

a) Zobowiązania długoterminowe

2 451

45 613

4 873

Należności handlowe i pozostałe należności

53 524

2 451

Razem

-

Zobowiązania finansowe

wyceniane metodą zamortyzowa-

nego kosztu

Zobowiązania według sprawozdania z

sytuacji finansowej

53 524

-

Razem

30 351

-

Aktywa finansowe wyceniane

w wartości godziwej przez

wynik finansowy (WGPWF)

52 937

-

Pozostałe należności

-

218

30 351

30 133

Zobowiązania finansowe

wyceniane metodą zamortyzowa-

nego kosztu

30 351

30 133

-

a) Zobowiązania długoterminowe

Pozostałe zobowiązania

-

93

Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz

inne zobowiązania (z wyjątkiem zobowiązań

z tytułu podatków i ubezpieczeń)

93

Razem

587

-

Aktywa finansowe

wyceniane wg

zamortyzowanego kosztu

52 937

-

93

Zobowiązania finansowe wyceniane metodą zamortyzowanego kosztu zawierają zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe

zobowiązania (za wyjątkiem zobowiązań z tytułu podatków, ceł i ubezpieczeń społecznych) oraz zobowiązania z tytułu pożyczek.

-

4 873

Aktywa wyceniane w zamortyzowanym koszcie (2022 i 2021) zawierają należności handlowe, pozostałe inwestycje (za wyjątkiem

udziałów) - weksle, pożyczki udzielone oraz środki pieniężne i ich ekwiwalenty.

Informacje objaśniające do jednostkowego sprawozdania finansowego 33

Jednostkowe sprawozdanie finansowe COGNOR HOLDING S.A.

za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku

(w tysiącach złotych o ile nie podano inaczej)

Wartość godziwa

Ryzyko rynkowe

Ryzyko zmiany kursów walut

Ryzyko cenowe

Ryzyko stopy procentowej

w tysiącach złotych 31.12.2022 31.12.2021

Instrumenty o stałej stopie procentowej

Aktywa finansowe

35 181 45 613

Zobowiązania finansowe

(30 133) -

5 048 45 613

Dane dotyczące sald w walutach obcych do pozostałych jednostek

W związku z niewielką ekspozycją na ryzyko walutowe, ewentualny wpływ zmiany kursów walutowych na sprawozdanie finansowe jest

nieistotny.

Spółka nie posiada kapitałowych papierów wartościowych sklasyfikowanych jako wyceniane w wartości godziwej przez wynik

finansowy, które są narażone na ryzyko cenowe. Spółka nie jest narażona również na ryzyko cenowe dotyczące towarów masowych.

Profile podatności (ekspozycja) Spółki na ryzyko zmiany stóp procentowych

Do końca 2021 roku Spółka posiadała oprocentowane zobowiązanie wobec PS Holdco Sp. z o.o. Odsetki rozpoznawane były wg

efektywnej stopy procentowej w wysokości 7%.

Analiza wrażliwości instrumentów finansowych denominowanych w walutach obcych na zmianę kursów wymiany walut

Spółka w związku z ograniczoną działalnością przeprowadzaną w walutach innych niż funkacjonalna nie jest narażona na ryzyko zmiany

kursów walut.

Na dzień 31 grudnia 2022 r oraz 31 grudnia 2021 r. Spółka nie posiadała należności lub zobowiązań w walucie innej niż waluta

funkcjonalna.

 Zobowiązania wobec jednostek powiązanych z tytułu instrumentów o stałej stopie oprocentowania: wartość księgowa wyżej

wymienionych instrumentów jest zbliżona do ich wartości godziwej z uwagi na fakt, iż stopa oprocentowania jest zbliżona do stóp

rynkowych instrumentów o podobnym ryzyku (poziom 2 wyceny). Wartość godziwa zobowiązań wobec PS Holdco Sp. z o.o. zbliżona

jest do wartości księgowej ze względu na stopę procentową, która jest podobna do stóp procentowych zobowiązań o podobnym ryzyku

(poziom 2 wyceny), która wynosiła na 31 grudnia 2022: 0 tys. zł (31 grudnia 2021: 1 415 tys. zł).

Ekspozycja na ryzyko walutowe

Na dzień 31 grudnia 2022 r. oraz 31 grudnia 2021 Spółka nie posiadała inwestycji, należności, kredytów ani innych zobowiązań w

walucie innej niż waluta funkcjonalna wobec jednostek powiązanych.

 Zobowiązania z tytułu kredytów, pożyczek oraz innych instrumentów dłużnych, za wyjątkiem instrumentów o stałej stopie

oprocentowania: wartość księgowa wyżej wymienionych instrumentów jest zbliżona do ich wartości godziwej z uwagi na zmienny

charakter ich oprocentowania (poziom II wyceny).

Na koniec 2022 roku Spółka posiada zaciągniętą pożyczkę od jednostki zależnej Cognor S.A. w oparciu o stałą stopę procentową (9%).

Brak zaciągniętych pożyczek na koniec 2021 roku. Inwestycje w postaci weksli oparte są o stałą stopę procentową.

Dane dotyczące sald w walutach obcych do jednostek powiązanych

 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty, krótkoterminowe lokaty bankowe, krótkoterminowe kredyty bankowe i kredyty w rachunku

bieżącym: wartość księgowa wyżej wymienionych instrumentów jest zbliżona do ich wartości godziwej z uwagi na szybką zapadalność

tych instrumentów.

Poniżej przedstawiono szczegóły dotyczące wartości godziwych instrumentów finansowych, dla których jest możliwe ich oszacowanie:

 Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności, zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania, a

także rozliczenia międzyokresowe kosztów: wartość księgowa wyżej wymienionych instrumentów jest zbliżona do ich wartości

godziwej z uwagi na ich krótkoterminowy charakter (poziom II wyceny)

 Pozostałe inwestycje w postaci weksli oraz pożyczek udzielonych: wartość godziwa wyżej wymienionych instrumentów jest

zbliżona do ich wartości księgowej z uwagi na ich krótkoterminowy charakter (poziom II wyceny)

Informacje objaśniające do jednostkowego sprawozdania finansowego 34

Jednostkowe sprawozdanie finansowe COGNOR HOLDING S.A.

za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku

(w tysiącach złotych o ile nie podano inaczej)

w tysiącach złotych 31.12.2022 31.12.2021

Instrumenty o zmiennej stopie procentowej

Aktywa finansowe

- -

Zobowiązania finansowe

- -

Ryzyko kredytowe

31.12.2022 31.12.2021

mBank S.A.

2 270 2 450

Maksymalna ekspozycja na ryzyko kredytowe

w tysiącach złotych 31.12.2022 31.12.2021

43 657 53 524

- -

43 657 53 524

Struktura wiekowa należności z tytułu dostaw i usług oraz należności odsetkowych od jednostek pozostałych

Wartość brutto

w tysiącach złotych 31.12.2022 31.12.2021 31.12.2022 31.12.2021

Nieprzeterminowane

4 411 2 989 - -

Przeterminowane

1 738 1 884 5 045 6 361

1-30 dni

348 404 - -

31-90 dni

792 690 - -

91-180 dni

444 790 - -

181-365 dni

2 - - -

powyżej 1 roku

152 - 5 045 6 361

6 149 4 873 5 045 6 361

Utrata wartości

w tysiącach złotych 31.12.2022 31.12.2021 31.12.2022 31.12.2021

Nieprzeterminowane

- - - -

Przeterminowane

- - (4 988) (6 361)

1-30 dni

- - - -

31-90 dni

- - - -

91-180 dni

- - - -

181-365 dni

- - - -

powyżej 1 roku

- - (4 988) (6 361)

Środki pieniężne w podziale na instytucje finansowe

pozostałe

powiązane

Analiza wrażliwości instrumentów finansowych o zmiennej stopie procentowej na zmianę rynkowych stóp procentowych

Aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy

Aktywa finansowe wyceniane wg zamortyzowanego kosztu

Ryzyko kredytowe jest to ryzyko poniesienia przez Spółkę straty finansowej na skutek niewypełnienia przez klienta bądź kontrahenta

będącego stroną instrumentu finansowego swoich kontraktowych zobowiązań. Ryzyko kredytowe związane jest w szczególności z

należnościami od odbiorców oraz inwestycjami finansowymi.

Instrumenty finansowe, które potencjalnie narażają Spółkę na koncentrację ryzyka kredytowego obejmują w szczególności środki

pieniężne i ich ekwiwalenty oraz należności handlowe i inne. Spółka lokuje swoje środki pieniężne i ich ekwiwalenty w instytucjach

finansowych posiadających wysoką ocenę kredytową. Ryzyko kredytowe związane z należnościami jest ograniczone, ponieważ główni

odbiorcy Spółki to jednostki powiązane.

W związku z niewielką ekspozycją na ryzyko zmiany stóp procentowych, ewentualny wpływ zmiany stóp procentowych na sprawozdanie

finansowe jest nieistotny. Dla weksli ustalona została stała stopa procentowa niezależna od wahań stóp procentowych.

Na dzień sprawozdawczy nie występowała znacząca koncentracja ryzyka kredytowego (należności to głównie należności od jednostek

powiązanych). Wartość księgowa każdego aktywa finansowego przedstawia maksymalną ekspozycję na ryzyko kredytowe.

Informacje objaśniające do jednostkowego sprawozdania finansowego 35

Jednostkowe sprawozdanie finansowe COGNOR HOLDING S.A.

za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku

(w tysiącach złotych o ile nie podano inaczej)

Wartość netto

w tysiącach złotych 31.12.2022 31.12.2021 31.12.2022 31.12.2021

Nieprzeterminowane

4 411 2 989 - -

Przeterminowane

1 738 1 884 57 -

1-30 dni

348 404 - -

31-90 dni

792 690 - -

90-180 dni

444 790 - -

181-365 dni

2 - - -

powyżej 1 roku

152 - 57 -

6 149 4 873 57 -

Zwiększenia i zmniejszenia odpisów aktualizujących należności z tytułu dostaw i usług oraz innych należności

w tysiącach złotych 31.12.2022 31.12.2021

Stan na początek okresu

(6 361) (6 190)

Utworzenie

- (171)

Wykorzystanie

- -

Rozwiązanie

1 373 -

Stan na koniec okresu

(4 988) (6 361)

Ryzyko utraty płynności

Analiza wymagalności zobowiązań finansowych wraz z płatnościami odsetek:

a) do jednostek powiązanych

Na dzień 31.12.2022 r.

w tysiącach złotych

Zakontraktowana

wartość

przepływów

Do 1 roku 1-5 lat Powyżej 5 lat

Zobowiązania finansowe

32 826

32 826 - -

202

202 - -

33 028 33 028 - -

30 335

Inne zobowiązania oprocentowane

Wartość księgowa

30 133

MSSF 9 przewiduje 3 stopniową klasyfikację aktywów finansowych pod kątem ich utraty wartości: (1) Stopień 1 - salda dla których nie

nastąpiło znaczące zwiększenie ryzyka kredytowego od momentu początkowego ujęcia i dla których ustala się oczekiwaną stratę w

oparciu o prawdopodobieństwo niewypłacalności w ciągu 12 miesięcy, (2) Stopień 2 - salda dla których nastąpiło znaczące zwiększenie

ryzyka kredytowego od momentu początkowego ujęcia i dla których ustala się oczekiwaną stratę w oparciu o prawdopodobieństwo

niewypłacalności w ciągu całego okresu kredytowania, (3) Stopień 3 - salda ze stwierdzoną utratą wartości.

Spółka stosuje model uproszczony, wszystkie należności mają rozpoznane oczekiwane straty kredytowe w całym okresie życia, dlatego z

założenia Stopień 1 jest pomijany (należności handlowe). Spółka zaklasyfikowała należności handlowe do Stopnia 2, za wyjątkiem

należności w stosunku do których stwierdzono utratę wartości - te należności zaliczono do Stopnia 3 (31.12.2022: 4.988 tys. PLN,

31.12.2021: 6.361 tys. PLN)

Ryzyko utraty płynności jest to ryzyko wystąpienia braku możliwości spłaty przez Spółkę jej zobowiązań finansowych w momencie ich

wymagalności. Działania mające na celu ograniczenie przedmiotowego ryzyka obejmują właściwe zarządzanie płynnością finansową

poprzez zapewnienie, na ile to możliwe, że Spółka będzie zawsze miała wystarczającą płynność, tak aby była w stanie spłacić swoje

zobowiązania w momencie, gdy staną się one wymagalne, zarówno w normalnych, jak i szczególnych warunkach, bez ponoszenia

wysokich strat oraz narażania Spółki na utratę reputacji.

Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz

pozostałe (z wyjątkiem zaliczek i zobowiązań

z tytułu podatków i ubezpieczeń)

202

Spółka ma zapewnione finansowanie w postaci wpływów z tytułu dzierżawy znaków towarowych do spółki zależnej oraz z tytułu

udzielanych poręczeń, a także odsetek od weksli oraz spłaty weksli. Spółka jako właściciel ma również możliwość pozyskania środków

w postaci dywidendy od spółek zależnych. Spółka monitoruje sytuację aby wpływy pozwoliły na uzyskanie środków potrzebnych na

ewentualną wypłatę dywidendy, koszty operacyjne holdingu oraz premię dla Zarządu.

Informacje objaśniające do jednostkowego sprawozdania finansowego 36

Jednostkowe sprawozdanie finansowe COGNOR HOLDING S.A.

za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku

(w tysiącach złotych o ile nie podano inaczej)

Na dzień 31.12.2021 r.

w tysiącach złotych

Zakontraktowana

wartość

przepływów

Do 1 roku 1-5 lat Powyżej 5 lat

Zobowiązania finansowe

1 468 1 468 - -

b) do pozostałych jednostek

Na dzień 31.12.2022 r.

w tysiącach złotych

Do 1 roku 1-5 lat

Zobowiązania finansowe

28 -

Na dzień 31.12.2021 r.

w tysiącach złotych

Do 1 roku 1-5 lat

Zobowiązania finansowe

58 -

28 Obszary geograficzne

29 Zobowiązania warunkowe

Spółka wraz z Cognor Holding S.A. Sp.k. udzieliła poręczenia pod kredyt inwestycyjny w Santander S.A. zaciągniety przez Spółkę

zależną Cognor S.A. Zobowiązanie z tytułu kredytu zabezpieczone jest zastawem na przedsiębiorstwie do wysokości sumy kredytu tj.

383 042 tys. zł.

Wartość księgowa

1 468

Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz

pozostałe (z wyjątkiem zobowiązań z tytułu

podatków i ubezpieczeń)

Spółka udzieliła poręczenia dla Cognor S.A. na zobowiązania handlowe wobec Orlen S.A w wys. 35 tys. zł.

Spółka wraz z Cognor Holding S.A. Sp.k. udzieliła poręczenia do obligacji wemitowanych w 2021 roku przez Spółkę zależną Cognor

S.A. do wysokości zadłużenia tj. 160.000 tys. zł na koniec 2022 roku. Zobowiązanie z tytułu obligacji zabezpieczone jest:

- zastaw rejestrowy na zbiorze rzeczy i praw (przedsiębiorstwie) Cognor S.A.,

- zastaw rejestrowy na zbiorze rzeczy i praw (przedsiębiorstwie) Cognor Holding S.A.,

- zastaw rejestrowy na zbiorze rzeczy i praw (przedsiębiorstwie) Cognor Holding S.A. sp.k.,

- zastaw rejestrowy na zbiorze rzeczy i praw (cześć zapasów) należących do Cognor S.A.,

- hipoteka umowna łączną na określonych nieruchomościach stanowiących własność lub będących w użytkowaniu wieczystym Cognor

S.A.,

- oświadczenie o poddaniu się egzekucji złożone przez Cognor S.A., oświadczenie o poddaniu się egzekucji złożone przez Cognor

Holding S.A. oraz oświadczenie o poddaniu się egzekucji złożone przez Cognor Holding S.A. sp.k.

Od dnia udzielenia wyżej wymienionych poręczeń ocena ryzyka kredytowego dotyczącego Cognor S.A. nie uległa zmianie.

Spółka udzieliła Spółce zależnej COGNOR S.A. poręczenia spłaty z tytułu faktoringu na kwotę 60 000 tys. zł. oraz pożyczki zaciągniętej

od WFOŚiGW w kwocie 96 tys. zł.

Tytułem udzielonych poręczeń Spółka rozpoznała przychody w wysokości 3 397 tys. w 2022 roku (w 2021 roku: 1 784 tys. zł) z tytułu

kredytu konsorcjalnego i wyemitowanych obligacji 2 756 tys. zł (w 2021 roku 1 309 tys. zł), a z tytułu faktoringu, dofinansowania

Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz

pozostałe (z wyjątkiem zobowiązań z tytułu

podatków i ubezpieczeń)

58

Przychody Spółki realizowane są do podmiotów działających w Polsce. Wszystkie aktywa trwałe Spółki zlokalizowane są w Polsce.

58

Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz

pozostałe (z wyjątkiem zobowiązań z tytułu

podatków i ubezpieczeń)

Zakontraktowana wartość

przepływów

28

Wartość księgowa

28

Wartość księgowa

Zakontraktowana wartość

przepływów

1 468

W zakontraktowanej wartości przepływów ujęte są odsetki jakie będą naliczone w kolejnych okresach od kwoty zobowiązania 106 780 tys. wobec PS

HoldCo Sp. z o.o. z tyt. zakupu akcji Złomrex S.A. - więcej szczegółów w nocie nr 23.

Informacje objaśniające do jednostkowego sprawozdania finansowego 37

Jednostkowe sprawozdanie finansowe COGNOR HOLDING S.A.

za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku

(w tysiącach złotych o ile nie podano inaczej)

30 Przyszłe zobowiązania umowne i zobowiązania inwestycyjne

31 Nota objaśniająca do sprawozdania z przepływów pieniężnych

w tysiącach złotych

01.01.2022 -

31.12.2022

01.01.2021 -

31.12.2021

(5 445) (2 207)

(15 890) (129)

(21 335) (2 336)

w tysiącach złotych

01.01.2022 -

31.12.2022

01.01.2021 -

31.12.2021

(11 900) (11 558)

- 26

- -

1 415 14 928

- 11 435

(10 485) 14 831

32 Transakcje z podmiotami powiązanymi

Spółka rozpoznaje transakcje z następującymi podmiotami powiązanymi:

- spółki zależne

Cognor S.A. (jednostka zależna bezpośrednio)

Cognor Holding S.A. Sp.k. (jednostka zależna bezpośrednio)

Cognor International Finance Limited (jednostka zależna pośrednio - zlikwidowana 8 marca 2022 roku)

- spółki stowarzyszone

4Groups Sp. z o.o. (jednostka stowarzyszona do 23 sierpnia 2021 roku)

Madrohut (jednostka stowarzyszona)

-spółki kontrolowane przez właściciela (Grupa 4Workers)

PS Holdco Sp. z o.o. (większościowy akcjonariusz)

4Workers Sp. z o.o.

4Groups Sp. z o.o. (od 23 sierpnia 2021 roku)

4Groups Sp. z o.o. Sp. komandytowa (od 22 czerwca 2022 roku)

czystyefekt.pl Sp. z o.o.

PS Green Investments Sp. z o.o. (od 3 października 2022 roku)

-jednostki powiązane osobowo z Członkami Zarządu

PS Przemysław Sztuczkowski

Przemysław Grzesiak

BMD Dominik Barszcz

BMD Biuro Rachunkowo-Prawne Sp. z o.o. Sp.k. (do 20 grudnia 2021 r.)

BMD Sp. z o.o. S.K.A.

BMLaw Kancelaria Prawna

BMLaw Kancelaria Prawna Marcin Barszcz S.K.A.

Michał Kotas (komandytariusz Cognor Holding S.A. Sp. k.)

Fundacja "Zdążyć na czas"

Zmiana stanu należności w wyniku kompensaty należności z wekslem

Zmiana stanu należności w sprawozdaniu z przepływów pieniężnych

Zmiana stanu zobowiązań z tytułu dywidendy

KDPP Doradztwo Biznesowe Sp. z o.o. (jednostka stowarzyszona do 25 maja 2020 roku i od 23 sierpnia 2021 roku do 30 grudnia

2021 roku)

Zmiana stanu zobowiązań inwestycyjnych i zobowiązań wobec akcjonariusza

Zmiana stanu należności i przedpłat wynikająca ze sprawozdania z sytuacji finansowej

Zmiana stanu zobowiązań z tytułu dostaw i usług oraz pozostałych wynikająca ze

sprawozdania z sytuacji finansowej

Zmiana stanu zobowiązań z tytułu dostaw i usług oraz pozostałych:

Zmiana stanu zobowiązań krótkoterminowych z tytułu dostaw i usług oraz pozostałych

w sprawozdaniu z przepływów pieniężnych

Zmiana stanu zobowiązań na skutek rozliczeń z właścicielem

Spółka w dniu 15 grudnia 2022 r. podpisała umowę nabycia 100% udziałów w spółkach JAP Industries s.r.o. oraz SPED-EX Trinec

s.r.o. za łączną kwotę 280 000 tys. CZK. Umowa wchodzi w życie z dniem 1 stycznia 2023 roku. Wg umowy 60% (168 000 tys. CZK)

ceny zostało zapłacone już w grudniu 2022 roku, natomiast 20% ceny (56 000 tys. CZK) jest z terminem płatności grudzień 2023, oraz

pozostałe 20% ceny (56 000 tys. CZK) z terminem płatności grudzień 2024. W związku z powyższą umową Spółka rozpoznała w

niniejszym sprawozdaniu jedynie zaliczkę na udziały stanowiącą 60% ceny sprzedaży w wysokości 32 558 tys. zł.

Poza powyższymi Spółka nie posiada przyszłych zobowiązań inwestycyjnych.

W pozycji "Odsetki zapłacone" w działalności finansowej Grupa prezentuje płatności odsetek dokonane na rzecz PS HoldCo Sp. z o.o. w

związku z zobowiązaniem za zakup akcji Złomrex S.A. - szczegóły w nocie nr 23.

KDPP Doradztwo Biznesowe Sp. z o.o. (jednostka stowarzyszona od 25 maja 2020 roku do 23 sierpnia 2021 roku)

Korekta zmiany zobowiązań na skutek rozliczenia weksli

W dniu 30 czerwca 2022 r. Cognor Holding S.A. podpisał umowę zakupu prawa użytkowania gruntu wraz z postawionymi na niej

budynkami w Częstochowie od swojej spółki zależnej Cognor Holding S.A. Sp. kom. za cenę 5 750 tys. zł. Umowa przyrzeczona ma

zostać zawarta po przeprowadzeniu prac rozbiórkowych do 30 września 2023 roku.

Informacje objaśniające do jednostkowego sprawozdania finansowego 38

Jednostkowe sprawozdanie finansowe COGNOR HOLDING S.A.

za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku

(w tysiącach złotych o ile nie podano inaczej)

a) Saldo rozrachunków na dzień sprawozdawczy

Na dzień 31.12.2022 r.

Nazwa jednostki

Należności

Udzielone

pożyczki/we

ksle

Zobowią-

zania

Otrzymane

pożyczki

12 341 35 451 61 30 133

- jednostki kontrolowane przez właścieciela

129 - 128 -

16 - 13 -

12 486 35 451 202 30 133

Na dzień 31.12.2021 r.

Nazwa jednostki

Należności

Udzielone

pożyczki/we

ksle

Zobowią-

zania

Otrzymane

pożyczki

7 154 45 601 43 -

- jednostki kontrolowane przez właścieciela*

- - 11 989 -

7 154 45 601 12 032 -

b) Przychody ze wzajemnych transakcji

Nazwa jednostki

Przychody ze

sprzedaży

produktów,

towarów i

materiałów

Przychody

ze sprzedaży

usług

Pozostałe

przychody

Przychody

finansowe

- 10 987 16 318 3 508

- jednostki kontrolowane przez właścieciela

- 22 - -

- 11 009 16 318 3 508

Nazwa jednostki

Przychody ze

sprzedaży

produktów,

towarów i

materiałów

Przychody

ze sprzedaży

usług

Pozostałe

przychody i

zyski netto

Przychody

finansowe

34 8 612 1 783 4 007

- jednostki kontrolowane przez właścieciela

- 1 - -

- jednostki powiązane osobowo z Zarządem

- 11 - -

34 8 624 1 783 4 007

c) Koszty wzajemnych transakcji

Nazwa jednostki

w tysiącach złotych

Zakup

produktów,

towarów i

materiałów

Zakup usług

Pozostałe

koszty i

straty netto

Koszty

finansowe

- 180 - (195)

- jednostki kontrolowane przez właścieciela

- 3 370 - (96)

- jednostki powiązane osobowo z Zarządem

- 324 - -

- 3 874 - (291)

w tysiącach złotych

- jednostki powiązane osobowo z Członkami Zarządu

- jednostki zależne

w tysiącach złotych

- jednostki zależne

* zobowiązanie wobec PS HoldCo Sp. z o.o. tytułem nabycia akcji Złomrex S.A. w wysokości 106 780 tys. zł prezentowane jest w kapitale własnym -

szczegóły patrz nota nr 23

w tysiącach złotych

- jednostki zależne

w tysiącach złotych

- jednostki zależne

Za okres zakończony 31.12.2022 r.

Za okres zakończony 31.12.2021 r.

Za okres zakończony 31.12.2022 r.

Informacje objaśniające do jednostkowego sprawozdania finansowego 39

Jednostkowe sprawozdanie finansowe COGNOR HOLDING S.A.

za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku

(w tysiącach złotych o ile nie podano inaczej)

Nazwa jednostki

w tysiącach złotych

Zakup

produktów,

towarów i

materiałów

Zakup usług

Pozostałe

koszty i

straty netto

Koszty

finansowe

1 398 - (1)

- 2 395 - -

- jednostki kontrolowane przez właścieciela

- 10 580 - (4 910)

- jednostki powiązane osobowo z Zarządem

- 97 - -

1 13 470 - (4 911)

33 Sezonowość działalności

34 Zatrudnienie

Przeciętny stan zatrudnienia w etatach 01.01.2022 - 31.12.2022

Kobiety Mężczyźni Razem

- - -

Przeciętny stan zatrudnienia w etatach 01.01.2021 - 31.12.2021

Kobiety Mężczyźni Razem

- 3 3

- 2 2

- 5 5

Przeciętny stan zatrudnienia w osobach 01.01.2022 - 31.12.2022

Kobiety Mężczyźni Razem

- 1 1

- - -

- 1 1

Przeciętny stan zatrudnienia w osobach 01.01.2021 - 31.12.2021

Kobiety Mężczyźni Razem

- 3 3

- 2 2

- 5 5

35 Wynagrodzenia Zarządu oraz Rady Nadzorczej oraz transakcje z kierownictwem

01.01.2022 -

31.12.2022

01.01.2021 -

31.12.2021

747 298

- 10 564

905 423

1 652 11 285

- z tytułu powołania oraz ubezpieczenia OC

Wynagrodzenie Członków Rady Nadzorczej Spółki Dominującej ujete w kosztach okresu Spółki

Dominującej, w tym:

- jednostki zależne

- z tytułu rezerwy na premię dla Zarządu

Pracownicy na stanowiskach robotniczych

Nie występuje sezonowość działalności.

W latach 2022 i 2021 Spółka nie zawierała ze stronami powiązanymi istotnych transakcji na warunkach innych niż rynkowe.

Wynagrodzenie Członków Zarządu Spółki Dominującej ujęte w kosztach okresu Spółki Dominującej

- z tytułu powołania i umów doradczych, oraz ubezpieczenia OC

- jednostki stowarzyszone

Pracownicy na stanowiskach nierobotniczych

Transakcje z Członkami Zarządu zaprezentowane zostały w nocie nr 35.

Pracownicy na stanowiskach robotniczych

Pracownicy na stanowiskach nierobotniczych

Pracownicy na stanowiskach robotniczych

Pracownicy na stanowiskach nierobotniczych

Za okres zakończony 31.12.2021 r.

Pracownicy na stanowiskach robotniczych

Informacje objaśniające do jednostkowego sprawozdania finansowego 40

Jednostkowe sprawozdanie finansowe COGNOR HOLDING S.A.

za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku

(w tysiącach złotych o ile nie podano inaczej)

13 667 2 552

- 36

-otrzymane od spółek zależnych (powołanie, umowy doradcze)

8 047 10 276

-otrzymane od spółek zależnych (pakiet medyczny)

61 42

847 378

58 45

22 680 13 329

Przemysław Sztuczkowski*

Przemysław Grzesiak

Krzysztof Zoła

Dominik Barszcz

36

Zarządzanie kapitałami

31.12.2022 31.12.2021

31 217 12 554

2 270 2 451

28 947 10 103

1 391 407 848 445

1 420 354 858 548

Wskaźnik zadłużenia [3]/[5]

2,0% 1,2%

94 000

0,05%

Wskaźnik zadłużenia przedstawiają się następująco:

[1] Zadłużenie ogółem (zobowiązania wykazane w sprawozdaniu z sytuacji finansowej)

Wynagrodzenie Członków Rady Nadzorczej Spółki Dominującej wypłacone w danym okresie, w tym:

% udziału w kapitale Cognor

Holding S.A.

40 018

617 781

[4] Kapitał własny ogółem

[5] Kapitał ogółem: [3]+[4]

* 100% udziałów w podmiocie PS Holdco Sp. z o.o. posiada pośrednio Przemysław Sztuczkowski poprzez Spółkę 4Workers Sp. z o.o., a

zatem udział jaki posiada podmiot PS Holdco Sp. z o.o. jest zarazem udziałem pośrednim Przemysława Sztuczkowskiego. Szczegółowe

informacje na temat stanu posiadania akcji zaprezentowane zostały w nocie nr 23.

Wynagrodzenie Członków Zarządu Spółki Dominującej wypłacone w danym okresie, w tym:

[2] Środki pieniężne i ich ekwiwalenty

0,36%

Celem Spółki jest osiągnięcie zwrotu z kapitału, który jest satysfakcjonujący dla akcjonariuszy.

Spółka podlega regulacji wynikającej z art. 396 § 1 Kodeksu Spółek Handlowych, który wymaga przekazania na kapitał zapasowy spółki

akcyjnej co najmniej 8% zysku za dany rok obrotowy, dopóki kapitał ten nie osiągnie co najmniej jednej trzeciej kapitału zakładowego.

W trakcie roku obrotowego nie było zmian w polityce Spółki dotyczącej zarządzania kapitałami.

Podstawowym założeniem polityki Spółki w zakresie zarządzania kapitałami jest utrzymanie silnej bazy kapitałowej, która będzie

podstawą zaufania ze strony inwestorów, kredytodawców oraz rynku i która zapewni przyszły rozwój działalności. Spółka monitoruje

kapitał przy pomocy wskaźnika zadłużenia. Wskaźnik ten oblicza się jako stosunek zadłużenia netto do łącznej wartości kapitału.

Zadłużenie netto oblicza się jako sumę kredytów i pożyczek oraz pozostałych zobowiązań wykazanych w sprawozdaniu z sytuacji

finansowej pomniejszoną o środki pieniężne i ich ekwiwalenty. Łączną wartość kapitału oblicza się jako kapitał własny wykazany w

sprawozdaniu z sytuacji finansowej plus zadłużenie netto.

Świadczenia dla Zarządu, Rady Nadzorczej obejmują wyłącznie krótkoterminowe wynagrodzenia.

761 799

0,02%

0,01%

Ilość posiadanych akcji Cognor

Holding S.A. w szt.

10 000

[3] Zadłużenie netto: [1]-[2]

-otrzymane od Spółki Dominującej (powołanie, umowy doradcze)

-otrzymane od Spółki Dominującej (ubezpieczenie OC)

-otrzymane od Spółki Dominującej (powołanie)

-otrzymane od Spółki Dominującej (ubezpieczenie OC)

Rada Nadzorcza Spółki w dniu 27 czerwca 2022 r. na wniosek i za opinią zarządu zdecydowała o zmianie zasad wynagradzania

członków zarządu Spółki, w szczególności uchwaliła zwiększenie wynagrodzeń stałych zarządu do łącznej kwoty 100 tys. zł miesięcznie

oraz uchyliła obowiązujący dotychczas Program Motywacyjny. Program motywacyjny dla członków zarządu przeniesiony został w na

poziom spółki zależnej Cognor S.A., której Rada Nadzorcza uchwaliła go w dniu 27 lipca 2022 r. Nowy program motywacyjny nie

opiera się wprost na osiągniętych wynikach Grupy, ale na całościowej ocenie efektów pracy poszczególnych członków zarządu. W

związku z powyższym Cognor Holding S.A. w 2022 roku nie tworzył rezerwy na premię dla Zarządu.

Akcje Cognor Holding S.A. w posiadaniu Członków Zarządu wg stanu na 31.12.2022

Informacje objaśniające do jednostkowego sprawozdania finansowego 41

Jednostkowe sprawozdanie finansowe COGNOR HOLDING S.A.

za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku

(w tysiącach złotych o ile nie podano inaczej)

37 Wynagrodzenie biegłego rewidenta

2022 2021

75 70

15 17

203 174

38 33

21 18

16 14

368 326

38

Pandemia Covid-19, o której pisaliśmy wielokrotnie w poprzednich naszych raportach okresowych i której negatywny wpływ na naszą

działalność był szczęśliwie ograniczony, nie stanowi już naszym zdaniem istotnego elementu w opisie i wobec tego nie będziemy w

kolejnych raportach na ten temat wzmiankować.

Badania jednostkowych sprawozdań finansowych Spółki zależnej Cognor S.A. (2022-2021: Deloitte Audyt

Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością Sp.k., )

Badanie sprawozdania jednostkowego i skonsolidowanego Cognor Holding S.A. (2022-2021: Deloitte

Audyt Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością Sp.k., )

Zdarzenia po dniu bilansowym oraz sytuacja związana z pandemią SARS-COV-2 oraz wojną w Ukrainie.

Przeglądy półrocznych jednostkowych i skonsolidowanych sprawozdań finansowych Cognor Holding S.A.

(2022-2021: Deloitte Audyt Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością Sp.k., )

W dalszym ciągu natomiast niebezpieczeństwo dla stabilności naszych operacji biznesowych powoduje sytuacja wojenna w Ukrainie.

Kryzys energetyczny wzmocniony wybuchem wojny i sankcjami ustanowionymi na kraj agresora był i pozostaje poważnym

zagrożeniem. Na szczęście Cognor nie realizował bezpośrednio sprzedaży na kierunku wschodnim ani też nasi główni odbiorcy nie byli

od niego uzależnieni. Pewne ilości materiałów i surowców, które stamtąd sprowadzaliśmy, udało nam się zastąpić z innych źródeł bez

nadmiernego wpływu na koszty. Dziś wygląda na to, że kraje Unii Europejskiej poradziły sobie z przekierowaniem zaopatrzenia w

surowce energetyczne i nie muszą już polegać na dostawach z Rosji, która objęta została embargiem ale to wszystko kosztem wyższych

cen. Wprawdzie ma to wpływ na ogólny wzrost inflacji i kosztu kredytów tym niemniej w naszej sytuacji jako podmiotu nisko

zadłużonego oraz wykorzystującego oszczędną i niskoemisyjną metodę topienia stali w łuku elektrycznym (EAF), kreuje to istotną

przewagę wobec wytwórców pracujących w oparciu o technologię wielkopiecową (BOF/BF), która dominuje w strukturze produkcji stali

w Unii Europejskiej. Brak dostaw surowców krytycznych dla naszej działalności już prawdopodobnie nam nie grozi ale nie można

wykluczyć dalszej eskalacji wojny i związanych z tym konsekwencji, które są trudne do oszacowania. Dalsze działania będą

podejmowane przez Zarząd adekwatnie do rozwoju sytuacji. Tymczasem będziemy kontynuowali wsparcie dla grupy obywateli Ukrainy

mając nadzieję na jak najszybsze rozwiązanie tego konfliktu.

Usługa atestacyjna w zakresie weryfikacji sprawozdania z wynagrodzeń (2022-2021:Deloitte Audyt Spółka

z ograniczoną odpowiedzialnością Sp.k.*, )

w tysiącach złotych

Usługa atestacyjna w zakresie weryfikacji współczynnika intensywności zużycia energii elektrycznej

(Cognor S.A.) (2022-2021: Deloitte Audyt Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością Sp.k., )

Przegląd półroczny jednostkowego sprawozdania finansowego Cognor S.A. (2022-2021: Deloitte Audyt

Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością Sp.k.)

Spółka Cognor Holding S.A. dokonuje oceny z punktu widzenia Grupy Cognor.

* Zgodnie z umową usługa zostanie wykonana po zakończeniu badania sprawozdania finansowego za 2022 rok

Informacje objaśniające do jednostkowego sprawozdania finansowego 42

Jednostkowe sprawozdanie finansowe COGNOR HOLDING S.A.

za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku

(w tysiącach złotych o ile nie podano inaczej)

Poraj, 2 marca 2023 roku

Przemysław Sztuczkowski Przemysław Grzesiak

Prezes Zarządu Wiceprezes Zarządu

Krzysztof Zoła Dominik Barszcz

Członek Zarządu Członek Zarządu

W dniu 1 stycznia 2023 roku na mocy umowy zawartej 15 grudnia 2022 roku Grupa nabyła kontrolę w spółkach JAP Industries s.r.o.

oraz SPED-EX Trinec s.r.o. Rozliczenie nabycia oraz wyniki spółek zostaną ujęte w skonsolidowanym sprawozdaniu Grupy w 2023

roku.

Nie wystąpiły istotne zdarzenia po dniu bilansowym poza opisanymi powyżej, które nie zostały ujęte w niniejszym jednostkowym

sprawozdaniu finansowym.

Informacje objaśniające do jednostkowego sprawozdania finansowego 43

Jednostkowe sprawozdanie finansowe COGNOR HOLDING S.A.

za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku

(w tysiącach złotych o ile nie podano inaczej)

31.12.2022

Dane

porównawcze*

31.12.2022

Dane

porównawcze*

I. Przychody netto ze sprzedaży produktów,

towarów i materiałów

11 009 9 700 2 348 2 119

II. Zysk (strata) na działalności operacyjnej 570 260 350 599 121 635 76 592

III. Zysk (strata) brutto 573 580 349 680 122 343 76 391

IV. Zysk (strata) netto za rok obrotowy 568 675 347 958 121 297 76 015

V. Przepływy pieniężne netto z działalności

operacyjnej

-11 881 4 893 -2 534 1 069

VI. Przepływy pieniężne netto z działalności

inwestycyjnej

-16 843 25 488 -3 593 5 568

VII. Przepływy pieniężne netto z działalności

finansowej

28 543 -28 518 6 088 -6 230

VIII. Przepływy pieniężne netto, razem -181 1 863 -39 407

IX. Aktywa, razem 1 422 624 860 999 303 338 187 198

X. Zobowiązania i rezerwy na zobowiązania 31 217 12 554 6 656 2 729

XI. Zobowiązania długoterminowe 0 0 0 0

XII. Zobowiązania krótkoterminowe 31 217 12 554 6 656 2 729

XIII. Kapitał własny 1 391 407 848 445 296 682 184 469

XIV. Kapitał zakładowy 257 131 257 131 54 827 55 905

XV. Liczba akcji (w tys. szt.) na 31 grudnia 171 421 171 421

XVI. Zysk (strata) na jedną akcję zwykłą (w

zł/EURO)

3,32** 2,08** 0,71 0,45

XVII. Rozwodniony zysk (strata) na jedną akcję

zwykłą (w zł/EURO)

3,32*** 2,03*** 0,71 0,44

XVIII. Wartość księgowa na jedną akcję (w

zł/EURO) na 31 grudnia

8,12 4,95 1,73 1,08

XIX. Rozwodniona wartość księgowa na jedną akcję

(w zł/EURO) na 31 grudnia

8,12*** 4,95*** 1,73 1,08

XX. Zadeklarowana lub wypłacona dywidenda na

jedną akcję (w zł/EURO)

0,15 0,15 0,03 0,03

Wybrane dane ze sprawozdania finansowego

Wybrane dane finansowe przeliczono na walutę EURO w następujący sposób:

Pozycje aktywów i pasywów sprawozdania z sytuacji finansowej przeliczono na EURO wg średniego kursu ogłoszonego przez Narodowy Bank

Polski obowiązującego na 31.12.2022 r. 4,6899 zł/EURO oraz dla danych porównawczych na 31.12.2021 r. 4,5994 zł/EURO.

Poszczególne pozycje dotyczące rachunku zysków i strat oraz przepływów pieniężnych przeliczono wg kursu stanowiącego średnią arytmetyczną

średnich kursów NBP obowiązujących na ostatni dzień kalendarzowy poszczególnych miesięcy, który wyniósł odpowiednio 4,6883 zł/EURO (rok

2022), 4,5775 zł/EURO (rok 2021).

w tys. zł

w tys. EUR

*Dane dla pozycji dotyczących sprawozdania z sytuacji finansowej prezentowane są na dzień 31 grudnia natomiast dla pozycji dotyczących

sprawozdania z całkowitych dochodów i sprawozdania z przepływów pieniężnych za okres od 1 stycznia do 31 grudnia

** średnia liczba akcji użyta do wyliczenia zysku na jedną akcję wynosiła 171 421 tys. sztuk za 2022 oraz 167 164 tys. sztuk za 2021 rok

*** średnia liczba akcji użyta do wyliczenia rozwodnionej wartości księgowej oraz rozwodnionej zysku/straty na jedną akcję wynosiła 171 421

tys. sztuk za 2022 oraz 171 520 tys. sztuk za 2021 rok