259400QC9K5N337PTZ39

JEDNOSTKOWY RAPORT FINANSOWY

ZA 2022 ROK

wraz ze sprawozdaniem niezależnego Biegłego Rewidenta z badania

www.sanokrubber.pl

Jednostkowe Sprawozdanie Finansowe

Sanok Rubber Company Spółka Akcyjna

za rok zakończony 31 grudnia 2022

sporządzone wg Międzynarodowych Standardów Sprawozdawczości Finansowej

Jednostkowe Sprawozdanie Finansowe Sanok Rubber Company S.A. 3

Rachunek Zysków i Strat 4

Sprawozdanie z Całkowitych Dochodów 4

Sprawozdanie z Sytuacji Finansowej 5

Sprawozdanie z Przepływów Pieniężnych 6

Sprawozdanie ze Zmian w Kapitale Własnym 7

Dodatkowe noty objaśniające 8

1. Dane podstawowe o Sanok RC S.A. i zmiany w kapitale zakładowym 8

2. Dane podstawowe o spółkach zależnych Sanok RC S.A. 9

3. Skład Zarządu Spółki 10

4. Istotne wartości oparte na profesjonalnym osądzie i szacunkach 10

5. Podstawa sporządzenia sprawozdania finansowego 11

6. Istotne zasady (polityka) rachunkowości 12

7. Zmiany stosowanych zasad rachunkowości oraz nowe standardy i interpretacje, które zostały opublikowane, a nie weszły jeszcze

w życie. 19

8. Objaśnienia dotyczące sezonowości lub cykliczności działalności emitenta w prezentowanym okresie 20

9. Przekształcenie danych porównawczych 20

10. Przychody z umów z klientami 20

11. Informacje dotyczące wypłaconej (lub zadeklarowanej) dywidendy, łącznie i w przeliczeniu na jedną akcję, z podziałem na akcje

zwykłe i uprzywilejowane 21

12. Informacje dotyczące zmian zobowiązań warunkowych, aktywów warunkowych oraz poręczeń, które nastąpiły od czasu zakończenia

ostatniego roku obrotowego 21

13. Przychody ze sprzedaży 22

14. Koszty rodzajowe 22

15. Koszty świadczeń pracowniczych 22

16. Pozostała działalność operacyjna 23

17. Straty z dokonanych odpisów aktualizujących / zyski z tytułu odwrócenia odpisów aktualizujących dokonanych zgodnie z MSSF 9 23

18. Przychody i koszty finansowe 23

19. Podatek dochodowy bieżący 24

20. Rzeczowe aktywa trwałe 25

21. Aktywa niematerialne 26

22. Udziały 27

23. Aktywa finansowe – długo- i krótkoterminowe 28

24. Aktywa i zobowiązania finansowe 28

25. Zmiany stanu aktywów i rezerw z tytułu podatku odroczonego 30

26. Zapasy 31

27. Należności 32

28. Środki pieniężne 32

29. Kapitał akcyjny 33

30. Pozostałe kapitały 33

31. Zmiana stanu rezerw długoterminowych 34

32. Zmiana stanu rezerw krótkoterminowych 35

33. Przychody przyszłych okresów - długoterminowe i krótkoterminowe 37

34. Kredyty długo- i krótkoterminowe 37

35. Zobowiązania krótkoterminowe 38

36. Segmenty operacyjne 39

37. Transakcje z podmiotami powiązanymi 41

38. Zysk na akcję 42

39. Noty objaśniające do rachunku przepływów pieniężnych 42

40. Wynagrodzenie wypłacone lub należne członków Zarządu oraz Rady Nadzorczej Spółki 43

41. Instrumenty finansowe 43

42. Cele i zasady zarządzania ryzykiem finansowym 44

43. Zarządzanie kapitałem 47

44. Zdarzenia występujące po dniu bilansowym 47

45. Pozostałe informacje do informacji finansowej za 12 m-cy 2022r. 47

www.sanokrubber.pl

Rachunek Zysków i Strat

Wyszczególnienie Nota

01.01.2022 01.01.2021

31.12.2022 31.12.2021

Przychody ze sprzedaży 10, 13

968 768

808 423

Koszt własny sprzedaży

818 025

675 026

Zysk (strata) brutto ze sprzedaży 150 743

133 397

Koszty sprzedaży

15 173

13 588

Koszty ogólnego zarządu 14 76 181

67 884

Wynik z działalności podstawowej 59 389

51 925

Pozostałe przychody operacyjne 16 3 119

5 974

Pozostałe koszty operacyjne 16 3 249

603

Wynik z działalności operacyjnej 59 259

57 296

Straty z dokonanych odpisów aktualizujących (+) / zyski z tytułu odwrócenia odpisów

aktualizujących dokonanych zgodnie z MSSF 9 (-)

17 -3 545

11 961

Przychody z tytułu odsetek

6 494

5 881

Przychody finansowe 18 5 366

5 960

Koszty finansowe 18 35 976

7 251

Wynik brutto (przed opodatkowaniem) 38 688

49 926

Podatek dochodowy razem 19 151

8 647

Bieżący

4 829

5 080

Odroczony

-1 106

-493

Odroczony z działalności w PSI -3 572

4 060

Wynik netto 38 537

41 279

Średnia ważona liczba akcji 38 26 607 948

26 881 922

Zysk na jedną akcję w zł

1,45

1,54

Średnia ważona rozwodniona liczba akcji 38 27 239 609

27 509 164

Rozwodniony zysk na jedną akcję w zł

1,41

1,50

Sprawozdanie z Całkowitych Dochodów

Wyszczególnienie

01.01.2022

01.01.2021

31.12.2022

31.12.2021

Wynik netto 38 537

41 279

Pozycje podlegające przeklasyfikowaniu do zysku / (straty) w kolejnych okresach

sprawozdawczych

Pozycje nie podlegające przeklasyfikowaniu do zysku / (straty) w kolejnych okresach

sprawozdawczych

-1 643

-401

Zyski/straty aktuarialne z uwzględnieniem podatku dochodowego

-1 643

-401

Inne całkowite dochody netto -1 643

-401

Całkowite dochody ogółem 36 894

40 878

Jednostkowe Sprawozdanie Finansowe Sanok Rubber Company S.A. 5

Sprawozdanie z Sytuacji Finansowej

Wyszczególnienie Nota

Stan na

31.12.2022 31.12.2021

Rzeczowe aktywa trwałe 20 304 280

308 269

Aktywa niematerialne 21 9 634

5 317

Długoterminowe należności pozostałe

3 046

2 822

Aktywa z tytułu umów

1 928

2 159

Udziały 22 79 160

98 883

Aktywa finansowe 23,24 44 503

61 118

Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego 25 32 296

27 232

Długoterminowe rozliczenie międzyokresowe czynne

570

508

Razem aktywa trwałe 475 417

506 307

Zapasy 26 171 543

147 589

Należności handlowe 27 175 385

132 796

Należności krótkoterminowe inne

11 102

9 461

Aktywa z tytułu umów

235

Rozliczenia międzyokresowe czynne

1 831

1 901

Aktywa finansowe 23,24 21 767

14 786

Środki pieniężne 28 78 997

68 730

Razem aktywa obrotowe 460 860

375 498

AKTYWA RAZEM 936 277

881 805

Kapitał akcyjny 29 5 376

5 376

Akcje własne 30 -11 230

Kapitał zapasowy

1 792

Kapitał z wyceny warrantów (program motywacyjny)

6 297

6 291

Kapitał rezerwowy na Program Skupu Akcji

15 000

Zyski zatrzymane

556 129

534 235

Razem kapitał własny 573 364

547 694

Kredyty 34 175 198

35 635

Rezerwy 31 12 751

11 863

Zobowiązania finansowe z tytułu leasingu 24 18 236

19 985

Przychody przyszłych okresów 33 33

Zobowiązania długoterminowe razem 206 218

67 517

Kredyty 34 0

131 079

Zobowiązania handlowe 35 88 270

77 832

Zobowiązania finansowe 24,35 3 192

4 759

Zobowiązania krótkoterminowe inne

11 816

12 046

Zobowiązania z tytułu podatku dochodowego

Zobowiązania z tytułu umów

3 263

3 691

Przychody przyszłych okresów 33 1 048

389

Rezerwy 32 49 105

36 796

Zobowiązania krótkoterminowe razem 156 695

266 594

PASYWA RAZEM 936 277

881 805

www.sanokrubber.pl

Sprawozdanie z Przepływów Pieniężnych

Wyszczególnienie

Za okres od 01.01 do 31.12

Nota

2022 2021

Zysk netto

38 537

41 279

Korekty razem o pozycje: 41 339

37 051

Amortyzacja 51 265

51 254

Zyski, straty z tytułu różnic kursowych netto 125

-1 751

Odsetki i dywidendy netto -4 228

-5 380

Podatek dochodowy od zysku przed opodatkowaniem 4 829

5 080

Zysk, strata z działalności inwestycyjnej 39 31 457

13 361

Zmiana stanu rezerw

13 197

8 436

Zmiana stanu zapasów

-23 954

-41 590

Zmiana stanu należności

-45 265

-9 129

Zmiana stanu zobowiązań 39 11 221

17 219

Zmiana stanu czynnych rozliczeń międzyokresowych i przychodów przyszłych okresów

-4 399

3 933

Pozostałe korekty 39 10 878

3 277

Podatek dochodowy zapłacony -3 786

-7 659

Środki pieniężne netto z działalności operacyjnej 79 876

78 330

Wpływy ze sprzedaży środków trwałych i wartości niematerialnych 69

Wpływy z aktywów finansowych 2 806

1 890

Wpływy z tytułu spłat udzielonych pożyczek 2 304

566

Wpływy z tytułu spłaty odsetek od udzielonych pożyczek 377

220

Pozostałe wpływy inwestycyjne 0

55 212

Zakup środków trwałych i wartości niematerialnych -65 095

-33 778

Wydatki na aktywa finansowe 0

-28 313

Inne wydatki inwestycyjne

-74

Środki pieniężne netto z działalności inwestycyjnej -59 539

-4 266

Wpływy z tytułu zaciągniętych kredytów 97 898

Spłaty kredytów -91 656

-73 960

Nabycie akcji własnych -11 230

Zapłacone odsetki

-2 680

-2 179

Dywidendy wypłacone na rzecz właścicieli

-26 882

Wydatki finansowe z tytułu leasingu

-2 392

-1 924

Środki pieniężne netto z działalności finansowej -10 060

-104 945

Zmiana stanu środków pieniężnych 10 277

-30 881

Różnice kursowe netto na środkach pieniężnych i ekwiwalentach

-10

Środki pieniężne na początek okresu 68 730

99 610

Zmiana stanu środków pieniężnych netto 10 267

-30 880

Środki pieniężne na koniec okresu 78 997

68 730

w tym o ograniczonej możliwości dysponowania 232

554

Suma niewykorzystanych limitów kredytowych na 31 grudnia 2022r. wynosiła 64,8 mln PLN (na 31.12.2021r.: 268,3 mln PLN).

Jednostkowe Sprawozdanie Finansowe Sanok Rubber Company S.A. 7

Sprawozdanie ze Zmian w Kapitale Własnym

Wyszczególnienie

Kapitał

akcyjny

Akcje

własne

Kapitał

z wyceny

warrantów

Kapitał

rezerwowy na

Program

Skupu Akcji

Kapitał

zapasowy

Zyski

zatrzymane

Razem

kapitały

własne

Stan na 01.01.2022 r. 5 376

6 291

1 792

534 235

547 694

Całkowite dochody za 12 m-cy 2022

36 894

Nabycie akcji własnych

-11 230

Przeniesienia między kapitałami uchwałą WZA

15 000

-15 000

Wycena programu motywacyjnego 2022

Stan na 31.12.2022 r.

5 376

-11 230

6 297

15 000

1 792

556 129

573 364

Stan na 01.01.2021 r. 5 376

6 291

1 792

520 507

533 966

Całkowite dochody za 2021 rok

40 878

Podział wyniku finansowego – dofinansowanie

ZFŚS

-269

Podział wyniku finansowego – przekazanie na

dywidendę

-26 882

Stan na 31.12.2021 r. 5 376

6 291

1 792

534 235

547 694

www.sanokrubber.pl

Dodatkowe noty objaśniające

1. Dane podstawowe o Sanok RC S.A. i zmiany w kapitale zakładowym

Sanok Rubber Company Spółka Akcyjna (dalej Sanok RC S.A.) (do dnia 2 listopada 2015r.: Sanockie Zakłady Przemysłu

Gumowego Stomil Sanok Spółka Akcyjna) z siedzibą w Sanoku, przy ulicy Przemyskiej 24, w obecnej formie prawnej działa od 29

grudnia 1990 roku. Spółka powstała w wyniku przekształcenia przedsiębiorstwa państwowego. Spółka jest zarejestrowana

w Krajowym Rejestrze Sądowym pod numerem 0000099813 prowadzonym przez Sąd Rejonowy w Rzeszowie, XII Wydział

Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego. Sanok RC S.A. jest jednostką dominującą w grupie kapitałowej liczącej łącznie

13 spółek.

Na dzień publikacji niniejszego raportu kapitał zakładowy wynosi 5 376 384,40 zł i dzieli się na 26 881 922 sztuk akcji w całości

opłaconych, o wartości nominalnej 0,20 zł każda.

W wyniku realizacji przez Sanok RC SA Programu nabywania akcji własnych na warunkach określonych w uchwale WZA

z 28.06.2022 r., 30.08.2022 r. Spółka nabyła łącznie 806 457 akcji własnych stanowiących 2,999% kapitału zakładowego Spółki

– szczegóły opublikowano w raporcie bieżącym nr 12/2022.

Podstawową działalnością Sanok RC S.A. jest produkcja i sprzedaż wyrobów gumowych (zgodnie z Polską Klasyfikacją

Działalności – PKD - klasyfikowana do produkcji pozostałych wyrobów gumowych), którą można podzielić pod względem

technologii wytwarzania na 4 zasadnicze grupy: artykuły formowe, artykuły wytłaczane, pasy klinowe i mieszanki gumowe.

Ponadto Spółka prowadzi i sprzedaje rezultaty prac rozwojowych związanych z uruchomieniem nowych produktów, a także –

w niewielkim zakresie – sprzedaje media energetyczne oraz towary i materiały.

Stosując kryterium podziału sprzedaży produktów i usług wg branż/produktów, wyodrębnia się cztery zasadnicze segmenty

operacyjne, a w nich linie produktowe:

 segment motoryzacji - dotyczy sprzedaży: wyrobów gumowych, gumowo – metalowych, gumowo-tworzywowych i z TPE

(stosowanych głównie w systemach uszczelnienia karoserii i systemach zawieszenia samochodów oraz zawieszeniach

układu wydechowego), a także rezultatów prac rozwojowych, narzędzi i oprzyrządowania z tego obszaru,

 segment budownictwa - dotyczy sprzedaży: uszczelek systemowych stosowanych w produkcji stolarki okiennej i drzwiowej

(tworzywowej, drewnianej, aluminiowej), systemach rynnowych i wentylacyjnych oraz uszczelek samoprzylepnych

stosowanych do uszczelnień w stolarce już zamontowanej,

 segment rolnictwo i przemysł - dotyczy sprzedaży: pasów klinowych, maszyn rolniczych i części zamiennych do nich oraz

innych akcesoriów (produkty dla rolnictwa – to przede wszystkim sprzedaż do spółki zależnej SSD sp. z o.o.), a także

wyrobów dla farmacji (korki do zamykania fiolek szklanych i opakowań tworzywowych z antybiotykami, płynami infuzyjnymi

i preparatami krwiopochodnymi oraz tłoczków do strzykawek jednorazowego użytku) i wyrobów gumowych do AGD,

 segment mieszanek gumowych - dotyczy sprzedaży mieszanek dla producentów wyrobów gumowych, które są wytwarzane

w ramach mocy produkcyjnych nie dedykowanych dla własnych produktów,

 segment pozostałe – dotyczy sprzedaży pozostałej, która nie jest ujęta w działalności wymienionej w powyższych

segmentach.

Pod względem geograficznym wyodrębnia się:

 rynek krajowy (Polska),

 rynek Unii Europejskiej,

 rynek Europy Wschodniej,

 pozostałe rynki.

Jednostkowe Sprawozdanie Finansowe Sanok Rubber Company S.A. 9

2. Dane podstawowe o spółkach zależnych Sanok RC S.A.

Wg stanu na 31.12.2022 r. w Grupie Sanok RC funkcjonowały następujące spółki zależne:

Lp Nazwa Spółki zależnej

% udziałów/

% praw głosu

Sanok RC SA

Podstawowy przedmiot działalności

Stomil Sanok Dystrybucja Spółka z o. o

z siedzibą w Bogucinie k. Poznania

100% / 100%

Sprzedaż na rynku wtórnym wyrobów produkowanych przez Sanok RC S.A.

oraz sprzedaż części zamiennych, materiałów eksploatacyjnych i maszyn

dla rolnictwa. Sprzedaż towarów nie produkowanych przez Sanok RC S.A.

za 12 m-cy 2022 roku stanowiła 63% sprzedaży Spółki.

PHU Stomil East Spółka z o. o. z siedzibą

w Sanoku

65,7% / 79,3%

Handel na rynkach WNP (sprzedaż, oprócz wyrobów Sanoka RC S.A. także

produktów innych firm polskich) oraz sprzedaż produktów firm

białoruskich i ukraińskich na rynku polskim. Sprzedaż towarów nie

produkowanych przez Sanok RC S.A. za 12 m-cy 2022 roku stanowiła 2%

sprzedaży Spółki.

Stomil Sanok Rus Spółka z o.o.

z siedzibą w Moskwie (Rosja)

100% / 100%

Dystrybucja i sprzedaż na rynku rosyjskim wyrobów pochodzących

z produkcji Grupy Sanok RC.

Stomil Sanok Ukraina z siedzibą

w Równem (Ukraina)

100% / 100%

Dystrybucja i sprzedaż na rynku ukraińskim wyrobów pochodzących

z produkcji Grupy Sanok RC.

Stomil Sanok Wiatka Spółka Akcyjna

Typu Zamkniętego z siedzibą w Kirowie

(Rosja)

81,1% / 81,1%

Produkcja i sprzedaż na rynku północnej Rosji wyrobów z gumy i innych

materiałów.

Produkcyjno - Handlowe Unitarne

Przedsiębiorstwo Stomil Sanok BR

z siedzibą w Brześciu (Białoruś)

100% / 100%

Produkcja wyrobów wytłaczanych do stolarki okiennej oraz produkcja

wyrobów formowych do AGD. Sprzedaż realizowana jest do spółek

dystrybucyjnych Sanok RC w Rosji i na Ukrainie, a także bezpośrednio na

rynku białoruskim i rosyjskim.

Colmant Cuvelier RPS S.A.S. z siedzibą

w Villers-la-Montagne (Francja)

100% / 100%

Produkcja i sprzedaż uszczelnień karoserii z tworzyw sztucznych (PVC,

PVC+TPE i TPE) oraz mieszanek gumowych.

Stomet Spółka z o. o. z siedzibą

w Sanoku

100% / 100%

Wytwarzanie oprzyrządowania do produkcji wyrobów gumowych

i tworzywowych oraz wykonywanie remontów maszyn i urządzeń – głównie

na zamówienie spółek Grupy. Sprzedaż wyrobów i usług poza Grupę za 12

m-cy 2022r. stanowiła 22% sprzedaży Spółki

Świerkowy Zdrój Medical SPA Sp. z o.o.

w Rymanowie

100% / 100%

Organizowanie i świadczenie usług w zakresie lecznictwa, sanatorium,

rehabilitacji, wypoczynku, rekreacji, turystyki, hotelarstwa i gastronomii.

Sanok (Qingdao) Auto Parts Sp.

z o.o. z siedzibą w Jiaozhou City (Chiny)

100% / 100%

Spółka została założona na początku 2012r. Prowadzi działania

marketingowe dotyczące rynku chińskiego zarówno pod kątem klientów jak

i dostawców. Podstawowym przedmiotem jej działalności jest import,

eksport i sprzedaż wyrobów dla klientów z segmentu motoryzacji na

lokalnym rynku.

Draftex Automotive GmbH, Grefrath

(Niemcy)

100% / 100%

Produkcja i sprzedaż uszczelnień karoserii dla sektora samochodów

premium na rynku niemieckim. Spółka posiada udziały (14,5%) w spółce

produkcyjnej Qingdao Masters of Rubber and Plastics Co. Ltd (QMRP)

z siedzibą w Jiaozhou City (Chiny).

12 SMX Rubber Company S.A. de C.V. 99%/99%

Spółka SMX została utworzona jako odrębny podmiot prawny, docelowo

realizujący bezpośrednią sprzedaż do klientów ulokowanych w Meksyku.

Spółka SMX pozostaje spółką zależną o minimalnym zakresie działania

i z minimalnymi zasobami celem optymalizacji kosztów związanych

z rozwojem Grupy Sanok RC Pozostałe 1% udziałów w posiadaniu spółki

„Stomet” Sp. z o.o.

* W listopadzie 2022 roku zakończono proces rozliczenia transakcji sprzedaży udziałów w chińskiej spółce zależnej Qingdao Masters of Rubber

and Plastic Co., Ltd. O trwającym procesie sprzedaży Spółka informowała w publikowanych raportach bieżących (3/2022, 15/2022/K i

18/2022). W dalszym ciągu 14,49% praw udziałowych w kapitale Spółki QMRP posiada Draftex Automotive GmbH – spółka w 100% zależna od

Sanok RC S.A.

www.sanokrubber.pl

3. Skład Zarządu Spółki

Na dzień 31.12.2022r. w skład Zarządu Spółki wchodzili:

Prezes Zarządu – Piotr Szamburski

Wiceprezes Zarządu – Marcin Saramak

Wiceprezes Zarządu – Rafał Grzybowski

Członek Zarządu – Piotr Dołęga

Członek Zarządu – Martijn Merkx

Zarząd w powyższym składzie został powołany przez Radę Nadzorczą uchwałą z dnia 30 czerwca 2020r.

4. Istotne wartości oparte na profesjonalnym osądzie i szacunkach

Profesjonalny osąd

Sporządzenie sprawozdania finansowego Spółki wymaga od Zarządu dokonania osądów, szacunków oraz założeń, które mają

wpływ na prezentowane przychody, koszty, aktywa i zobowiązania i powiązane z nimi noty oraz ujawnienia dotyczące zobowiązań

warunkowych. Niepewność co do tych założeń i szacunków może spowodować istotne korekty wartości bilansowych aktywów

i zobowiązań w przyszłości.

Informacje w zakresie profesjonalnego osądu a także niepewności szacunków i założeń zaprezentowanych poniżej, przedstawiają

sytuację na dzień bilansowy. Jeżeli chodzi o kwestie wynikające z trwającej wojny na Ukrainie oraz jej wpływu na profesjonalny

osąd jak i niepewność szacunków oraz założeń po dniu bilansowym to zostały one szczegółowo przedstawione w nocie 45.

Pozostałe informacje do informacji finansowej za 12 m-cy 2022r.

Niepewność szacunków i założeń

Poniżej omówiono podstawowe założenia dotyczące przyszłości i inne kluczowe źródła niepewności występujące na dzień

bilansowy, z którymi związane jest istotne ryzyko znaczącej korekty wartości bilansowych aktywów i zobowiązań w następnym

roku finansowym. Spółka przyjęła założenia i szacunki na temat przyszłości na podstawie wiedzy posiadanej podczas

sporządzania sprawozdania finansowego. Występujące założenia i szacunki mogą ulec zmianie na skutek wydarzeń

w przyszłości wynikających ze zmian rynkowych lub zmian nie będących pod kontrolą Spółki. Takie zmiany są odzwierciedlane w

szacunkach lub założeniach w chwili wystąpienia.

Wycena rezerw z tytułu świadczeń pracowniczych

Rezerwy z tytułu świadczeń pracowniczych zostały oszacowane za pomocą metod aktuarialnych. Przyjęto w tym celu

następujące założenia:

• stopa dyskonta 6,8%

• tablice śmiertelności pttz2021

• średni zakładany roczny wzrost podstaw kalkulacji dla odpraw emerytalno-rentowych: w 2023 13,5%, w 2024 5,6%,

w 2025 i dalej 2,5%

• średni zakładany roczny wzrost podstaw kalkulacji nagród jubileuszowych w 2023 13,5%, w 2024 5,6%, w 2025

i dalej 2,5%

• średni ważony współczynnik mobilności pracowniczej: 4,86% (kobiety), 4,78% (mężczyźni)

Składnik aktywów z tytułu podatku odroczonego

Spółka rozpoznaje składnik aktywów z tytułu podatku odroczonego bazując na założeniu, że w przyszłości zostanie osiągnięty

zysk podatkowy pozwalający na jego wykorzystanie. Pogorszenie uzyskiwanych wyników podatkowych

w przyszłości mogłoby spowodować, że założenie to stałoby się nieuzasadnione.

Wartość godziwa instrumentów finansowych

Wartość godziwą instrumentów finansowych, dla których nie istnieje aktywny rynek ustala się wykorzystując odpowiednie techniki

wyceny. Przy wyborze odpowiednich metod i założeń Spółka kieruje się profesjonalnym osądem.

Stawki amortyzacyjne

Wysokość stawek amortyzacyjnych ustalana jest na podstawie przewidywanego okresu ekonomicznej użyteczności składników

rzeczowego majątku trwałego oraz aktywów niematerialnych. Spółka corocznie dokonuje weryfikacji przyjętych okresów

ekonomicznej użyteczności na podstawie bieżących szacunków.

Jednostkowe Sprawozdanie Finansowe Sanok Rubber Company S.A. 11

Utrata wartości udziałów w spółkach zależnych

Spółka przeprowadziła testy na utratę wartości udziałów w spółkach zależnych, w których były ku temu przesłanki. Wymagało to

oszacowania przyszłych przepływów pieniężnych generowanych przez spółki oraz ustalenia stopy dyskontowej do zastosowania

w celu obliczenia bieżącej wartości tych przepływów. Przyjęte w tym celu założenia zostały przedstawione w nocie 22.

Niepewność związana z rozliczeniami podatkowymi

Regulacje dotyczące podatku od towarów i usług, podatku dochodowego od osób prawnych oraz obciążeń związanych

z ubezpieczeniami społecznymi podlegają częstym zmianom. Te częste zmiany powodują brak odpowiednich punktów

odniesienia, niespójne interpretacje oraz nieliczne ustanowione precedensy, które mogłyby mieć zastosowanie. Obowiązujące

przepisy zawierają również niejasności, które powodują różnice w opiniach, co do interpretacji prawnej przepisów podatkowych,

zarówno pomiędzy organami państwowymi jak i organami państwowymi i przedsiębiorstwami.

Rozliczenia podatkowe oraz inne obszary działalności (na przykład kwestie celne czy dewizowe) mogą być przedmiotem kontroli

organów, które uprawnione są do nakładania wysokich kar i grzywien, a wszelkie dodatkowe zobowiązania podatkowe, wynikające

z kontroli, muszą zostać zapłacone wraz z wysokimi odsetkami. Te warunki powodują, że ryzyko podatkowe w Polsce jest większe

niż w krajach o bardziej dojrzałym systemie podatkowym.

W konsekwencji, kwoty prezentowane i ujawniane w sprawozdaniach finansowych mogą się zmienić w przyszłości w wyniku

ostatecznej decyzji organu kontroli podatkowej.

Rozliczenia podatkowe mogą być przedmiotem kontroli przez okres pięciu lat, począwszy od końca roku, w którym nastąpiła

zapłata podatku. W wyniku przeprowadzanych kontroli dotychczasowe rozliczenia podatkowe Spółki mogą zostać powiększone

o dodatkowe zobowiązania podatkowe.

Spółka ujmuje i wycenia aktywa lub zobowiązania z tytułu bieżącego i odroczonego podatku dochodowego przy zastosowaniu

wymogów MSR 12 Podatek dochodowy w oparciu o zysk (stratę podatkową), podstawę opodatkowania, nierozliczone straty

podatkowe, niewykorzystane ulgi podatkowe i stawki podatkowe, uwzględniając ocenę niepewności związanych z rozliczeniami

podatkowymi.

Gdy istnieje niepewność co do tego, czy i w jakim zakresie organ podatkowy będzie akceptował poszczególne rozliczenia

podatkowe transakcji, Spółka ujmuje te rozliczenia uwzględniając ocenę niepewności.

Utrata wartości należności handlowych

Spółka wykorzystuje macierze rezerw do wyceny odpisu na oczekiwane straty kredytowe w odniesieniu do należności

handlowych. W celu ustalenia oczekiwanych strat kredytowych, należności handlowe zostały pogrupowane na podstawie

podobieństwa charakterystyki ryzyka kredytowego. Spółka wykorzystuje swoje dane historyczne dotyczące strat kredytowych,

skorygowane w stosownych przypadkach o wpływ informacji dotyczących przyszłości.

Zasady tworzenia odpisów na zapasy, pożyczki oraz zasady wyceny poręczeń i tworzenia rezerw opisane są poniżej

w pkt 6 Istotne zasady rachunkowości.

5. Podstawa sporządzenia sprawozdania finansowego

Niniejsze jednostkowe sprawozdanie finansowe zostało sporządzone zgodnie z zasadą kosztu historycznego, z wyjątkiem

nieruchomości inwestycyjnych oraz pochodnych instrumentów finansowych.

Niniejsze sprawozdanie finansowe zostało sporządzone przy założeniu kontynuowania działalności gospodarczej przez Spółkę

w dającej się przewidzieć przyszłości. Na dzień zatwierdzenia niniejszego jednostkowego sprawozdania finansowego nie istnieją

okoliczności wskazujące na zagrożenie kontynuacji działalności przez Spółkę. Zarząd uwzględnił w niniejszej ocenie wpływ

czynników obarczonych dużą niepewnością, w tym w szczególności trwającą od 24 lutego 2022 roku wojnę na Ukrainie, opisaną

dodatkowo w nocie 45 niniejszego sprawozdania..

Sprawozdanie finansowe Spółki obejmuje rok zakończony dnia 31 grudnia 2022 roku oraz zawiera dane porównawcze za rok

zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku.

Oświadczenie o zgodności

Niniejsze sprawozdanie finansowe zostało sporządzone zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości

Finansowej („MSSF”) zatwierdzonymi przez UE („MSSF UE”). Na dzień zatwierdzenia niniejszego sprawozdania do publikacji,

biorąc pod uwagę toczący się w UE proces wprowadzania MSSF, MSSF mające zastosowanie do tego sprawozdania finansowego

nie różnią się od MSSF UE.

MSSF UE obejmują standardy i interpretacje zaakceptowane przez Radę Międzynarodowych Standardów Rachunkowości

(„RMSR”).

www.sanokrubber.pl

Waluta funkcjonalna i waluta sprawozdania finansowego

Walutą funkcjonalną Spółki i walutą sprawozdawczą niniejszego sprawozdania finansowego jest PLN. Wszystkie wartości, o ile

nie wskazano inaczej, prezentowane są w tysiącach PLN.

6. Istotne zasady (polityka) rachunkowości

Wycena do wartości godziwej

Spółka wycenia instrumenty finansowe takie jak instrumenty pochodne oraz aktywa niefinansowe takie jak nieruchomości

inwestycyjne w wartości godziwej na każdy dzień bilansowy.

Wartość godziwa jest rozumiana jako cena, która byłaby otrzymana ze sprzedaży składnika aktywów, bądź zapłacona w celu

przeniesienia zobowiązania w transakcji przeprowadzonej na zwykłych warunkach zbycia składnika aktywów między

uczestnikami rynku na dzień wyceny w aktualnych warunkach rynkowych.

Przeliczanie pozycji wyrażonych w walucie obcej

Transakcje wyrażone w walutach innych niż PLN są przeliczane na złote polskie przy zastosowaniu kursu obowiązującego

w dniu zawarcia transakcji.

Na dzień bilansowy aktywa i zobowiązania pieniężne wyrażone w walutach innych niż PLN są przeliczane na złote polskie

przy zastosowaniu odpowiednio obowiązującego na koniec okresu sprawozdawczego średniego kursu ustalonego dla danej

waluty przez Narodowy Bank Polski. Powstałe z przeliczenia różnice kursowe ujmowane są odpowiednio w pozycji

przychodów (kosztów) finansowych lub w przypadkach określonych zasadami (polityką) rachunkowości, kapitalizowane w

wartości aktywów. Aktywa i zobowiązania niepieniężne ujmowane według kosztu historycznego wyrażonego w walucie obcej

są wykazywane po kursie historycznym z dnia transakcji. Aktywa i zobowiązania niepieniężne ujmowane według wartości

godziwej wyrażonej w walucie obcej są przeliczane po kursie z dnia dokonania wyceny do wartości godziwej. Zyski lub straty

wynikające z przeliczenia aktywów i zobowiązań niepieniężnych ujmowanych w wartości godziwej są ujmowane zgodnie

z ujęciem zysku lub straty z tytułu zmiany wartości godziwej (czyli odpowiednio w pozostałych całkowitych dochodach lub

w zysku lub stracie w zależności od tego gdzie ujmowana jest zmiana wartości godziwej).

Poniżej najistotniejsze dla Spółki kursy, które zostały przyjęte dla potrzeb wyceny bilansowej:

31 grudnia 2022 31 grudnia 2021

USD 4,4018 4,0600

EUR 4,6899 4,5994

Rzeczowe aktywa trwałe

Rzeczowe aktywa trwałe wykazywane są według ceny nabycia/ kosztu wytworzenia pomniejszonych o umorzenie oraz odpisy

aktualizujące z tytułu utraty wartości. Wartość początkowa środków trwałych obejmuje ich cenę nabycia powiększoną o

wszystkie koszty bezpośrednio związane z zakupem i przystosowaniem składnika majątku do stanu zdatnego do używania.

W skład kosztu wchodzi również koszt wymiany części składowych maszyn i urządzeń w momencie poniesienia, jeśli

spełnione są kryteria rozpoznania. Koszty poniesione po dacie oddania środka trwałego do używania, takie jak koszty

konserwacji i napraw, obciążają zysk lub stratę w momencie ich poniesienia.

Amortyzacja jest naliczana metodą liniową przez szacowany okres użytkowania danego składnika aktywów, wynoszący:

budynki – 40 lat, budowle – od 10 do 40 lat, urządzenia techniczne i maszyny – od 3 do 14 lat, środki transportu – 5 lat.

Wartość końcową, okres użytkowania oraz metodę amortyzacji składników aktywów weryfikuje się corocznie, i w razie

konieczności – koryguje z efektem od stycznia kolejnego roku.

Dana pozycja rzeczowych aktywów trwałych może zostać usunięta z bilansu po dokonaniu jej zbycia lub w przypadku, gdy nie

są spodziewane żadne ekonomiczne korzyści wynikające z dalszego użytkowania takiego składnika aktywów. Wszelkie zyski

lub straty wynikające z usunięcia danego składnika aktywów z bilansu (obliczone, jako różnica pomiędzy ewentualnymi

wpływami ze sprzedaży netto a wartością bilansową danej pozycji) są ujmowane w zysku lub stracie okresu, w którym

dokonano takiego usunięcia.

Inwestycje rozpoczęte dotyczą środków trwałych będących w toku budowy lub montażu i są wykazywane według cen nabycia

lub kosztu wytworzenia, pomniejszonych o ewentualne odpisy z tytułu utraty wartości. Środki trwałe w budowie nie podlegają

amortyzacji do czasu zakończenia budowy i przekazania środka trwałego do używania.

Nieruchomości inwestycyjne

Początkowe ujęcie nieruchomości inwestycyjnych następuje według ceny nabycia z uwzględnieniem kosztów transakcyjnych.

Wartość bilansowa nieruchomości inwestycyjnych obejmuje koszt wymiany części składowej nieruchomości inwestycyjnej

w chwili jego poniesienia, o ile spełnione są kryteria ujmowania, i nie obejmuje kosztów bieżącego utrzymania tych

nieruchomości.

Jednostkowe Sprawozdanie Finansowe Sanok Rubber Company S.A. 13

Po początkowym ujęciu, nieruchomości inwestycyjne są wykazywane według wartości godziwej. Zyski lub straty wynikające

ze zmian wartości godziwej nieruchomości inwestycyjnych są ujmowane w zysku lub stracie w tym okresie, w którym

powstały, z uwzględnieniem powiązanego wpływu na podatek odroczony.

Nieruchomości inwestycyjne są usuwane z bilansu w przypadku ich zbycia lub w przypadku stałego wycofania danej

nieruchomości inwestycyjnej z użytkowania, gdy nie są spodziewane żadne przyszłe korzyści z jej sprzedaży. Wszelkie zyski

lub straty wynikające z usunięcia nieruchomości inwestycyjnej z bilansu są ujmowane w zysku lub stracie w tym okresie,

w którym dokonano takiego usunięcia.

Przeniesienia aktywów do nieruchomości inwestycyjnych dokonuje się tylko wówczas, gdy następuje zmiana sposobu ich

użytkowania potwierdzona przez zakończenie użytkowania składnika aktywów przez właściciela lub zawarcie umowy

leasingu operacyjnego. Jeżeli składnik aktywów wykorzystywany przez właściciela - Spółkę staje się nieruchomością

inwestycyjną, Spółka stosuje zasady opisane w części Rzeczowe aktywa trwałe aż do dnia zmiany sposobu użytkowania tej

nieruchomości. W przypadku przeniesienia aktywów z zapasów do nieruchomości inwestycyjnych, różnicę między wartością

godziwą nieruchomości ustaloną na ten dzień przeniesienia a jej poprzednią wartością bilansową ujmuje się w zysku lub

stracie.

W przypadku przeniesienia nieruchomości inwestycyjnej do aktywów wykorzystywanych przez właściciela lub do zapasów,

domniemany koszt takiego składnika aktywów, który zostanie przyjęty dla celów jego ujęcia w innej kategorii jest równy

wartości godziwej nieruchomości ustalonej na dzień zmiany jej sposobu użytkowania.

Wartości niematerialne

Wartości niematerialne nabyte w oddzielnej transakcji lub wytworzone (jeżeli spełniają kryteria rozpoznania dla kosztów prac

rozwojowych) wycenia się przy początkowym ujęciu odpowiednio w cenie nabycia lub koszcie wytworzenia. Po ujęciu

początkowym, aktywa niematerialne są wykazywane w cenie nabycia lub koszcie wytworzenia pomniejszonym o umorzenie

i odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości.

Aktywa niematerialne są amortyzowane przez okres użytkowania oraz poddawane testom na utratę wartości każdorazowo,

gdy istnieją przesłanki wskazujące na utratę ich wartości. Okres i metoda amortyzacji aktywów niematerialnych

o ograniczonym okresie użytkowania są weryfikowane przynajmniej na koniec każdego roku obrotowego. Zmiany

w oczekiwanym okresie użytkowania lub oczekiwanym sposobie konsumowania korzyści ekonomicznych pochodzących

z danego składnika aktywów są ujmowane poprzez zmianę odpowiednio okresu lub metody amortyzacji i traktowane jak

zmiany wartości szacunkowych. Odpis amortyzacyjny składników aktywów niematerialnych o określonym okresie

użytkowania ujmuje się w zysku lub stracie w ciężar tej kategorii, która odpowiada funkcji danego składnika aktywów

niematerialnych.

Okresy użytkowania są poddawane corocznej weryfikacji, a w razie potrzeby, korygowane z efektem od stycznia kolejnego

roku.

Koszty prac badawczych i rozwojowych

Koszty prac badawczych są ujmowane w zysku lub stracie w momencie poniesienia. Nakłady poniesione na prace rozwojowe

wykonane w ramach danego przedsięwzięcia są przenoszone na kolejny okres, jeżeli można uznać, że zostaną one

w przyszłości odzyskane. Po początkowym ujęciu nakładów na prace rozwojowe, stosuje się model kosztu historycznego

wymagający, aby składniki aktywów były ujmowane według cen nabycia pomniejszonych o umorzenie i skumulowane odpisy

aktualizujące z tytułu utraty wartości. Skapitalizowane nakłady są amortyzowane co do zasady przez przewidywany okres

uzyskiwania przychodów ze sprzedaży danego przedsięwzięcia, jednak nie dłużej niż 5 lat.

Zyski lub straty wynikające z usunięcia aktywów niematerialnych z bilansu są kalkulowane, jako różnica pomiędzy wpływami

ze sprzedaży netto a wartością bilansową danego składnika aktywów i są ujmowane w zysku lub stracie w momencie ich

usunięcia z bilansu.

Utrata wartości niefinansowych aktywów trwałych

Na każdy dzień bilansowy Spółka ocenia, czy istnieją jakiekolwiek przesłanki wskazujące na to, że mogła nastąpić utrata

wartości któregoś ze składników niefinansowych aktywów trwałych. W razie stwierdzenia, że przesłanki takie zachodzą, lub

w razie konieczności przeprowadzenia corocznego testu sprawdzającego, czy nastąpiła utrata wartości, Spółka dokonuje

oszacowania wartości odzyskiwalnej danego składnika aktywów lub ośrodka wypracowującego środki pieniężne, do którego

dany składnik aktywów należy.

Wartość odzyskiwalna składnika aktywów lub ośrodka wypracowującego środki pieniężne odpowiada wartości godziwej

pomniejszonej o koszty doprowadzenia do sprzedaży tego składnika aktywów lub odpowiednio ośrodka wypracowującego

środki pieniężne, lub jego wartości użytkowej, zależnie od tego, która z nich jest wyższa. Wartość odzyskiwalną ustala się dla

poszczególnych aktywów, chyba że dany składnik aktywów nie generuje samodzielnie wpływów pieniężnych, które są

w większości niezależne od generowanych przez inne aktywa lub grupy aktywów. Jeśli wartość bilansowa składnika aktywów

jest wyższa niż jego wartość odzyskiwalna, ma miejsce utrata wartości i dokonuje się wówczas odpisu do ustalonej wartości

odzyskiwalnej. Przy szacowaniu wartości użytkowej prognozowane przepływy pieniężne są dyskontowane do ich wartości

bieżącej przy zastosowaniu stopy dyskontowej przed uwzględnieniem skutków opodatkowania odzwierciedlającej bieżące

rynkowe oszacowanie wartości pieniądza w czasie oraz ryzyko typowe dla danego składnika aktywów. Odpisy aktualizujące

www.sanokrubber.pl

z tytułu utraty wartości składników majątkowych używanych w działalności kontynuowanej ujmuje się w tych kategoriach

kosztów, które odpowiadają funkcji składnika aktywów, w przypadku którego stwierdzono utratę wartości.

Na każdy dzień bilansowy Spółka ocenia, czy występują przesłanki wskazujące na to, że odpis aktualizujący z tytułu utraty

wartości, który był ujęty w okresach poprzednich w odniesieniu do danego składnika aktywów jest zbędny, lub czy powinien

zostać zmniejszony. Jeżeli takie przesłanki występują, Spółka szacuje wartość odzyskiwalną tego składnika aktywów.

Poprzednio ujęty odpis aktualizujący z tytułu utraty wartości ulega odwróceniu wtedy i tylko wtedy, gdy od momentu ujęcia

ostatniego odpisu aktualizującego nastąpiła zmiana wartości szacunkowych stosowanych do ustalenia wartości

odzyskiwalnej danego składnika aktywów. W takim przypadku, podwyższa się wartość bilansową składnika aktywów do

wysokości jego wartości odzyskiwalnej. Podwyższona kwota nie może przekroczyć wartości bilansowej składnika aktywów,

jaka zostałaby ustalona (po uwzględnieniu umorzenia), gdyby w ubiegłych latach nie ujęto odpisu aktualizującego z tytułu

utraty wartości w odniesieniu do tego składnika aktywów. Odwrócenie odpisu aktualizującego z tytułu utraty wartości

składnika aktywów ujmuje się niezwłocznie jako przychód. Po odwróceniu odpisu aktualizującego, w kolejnych okresach

odpis amortyzacyjny dotyczący danego składnika jest korygowany w sposób, który pozwala w ciągu pozostałego okresu

użytkowania tego składnika aktywów dokonywać systematycznego odpisania jego zweryfikowanej wartości bilansowej

pomniejszonej o wartość końcową.

Aktywa finansowe

Klasyfikacja aktywów finansowych

Aktywa finansowe klasyfikowane są do następujących kategorii wyceny:

• wyceniane według zamortyzowanego kosztu,

• wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy,

• wyceniane w wartości godziwej przez inne całkowite dochody.

Spółka klasyfikuje składnik aktywów finansowych na podstawie modelu biznesowego jednostki w zakresie zarządzania

aktywami finansowymi oraz charakterystyki wynikających z umowy przepływów pieniężnych dla składnika aktywów

finansowych (tzw. „kryterium SPPI”). Spółka dokonuje reklasyfikacji inwestycji w instrumenty dłużne wtedy i tylko wtedy, gdy

zmianie ulega model zarządzania tymi aktywami.

Wycena na moment początkowego ujęcia

Z wyjątkiem niektórych należności z tytułu dostaw i usług, w momencie początkowego ujęcia jednostka wycenia składnik

aktywów finansowych w jego wartości godziwej, którą w przypadku aktywów finansowych niewycenianych w wartości

godziwej przez wynik finansowy powiększa się o koszty transakcyjne, które można bezpośrednio przypisać do nabycia tych

aktywów finansowych.

Zaprzestanie ujmowania

Aktywa finansowe wyłącza się z ksiąg rachunkowych, w sytuacji gdy:

• Prawa do uzyskania przepływów pieniężnych z aktywów finansowych wygasły, lub

• Prawa do uzyskania przepływów pieniężnych z aktywów finansowych zostały przeniesione a Spółka dokonała

przeniesienia zasadniczo całego ryzyka i wszystkich pożytków z tytułu ich własności.

Wycena po początkowym ujęciu

Dla celów wyceny po początkowym ujęciu, aktywa finansowe klasyfikowane są do jednej z czterech kategorii:

• Instrumenty dłużne wyceniane w zamortyzowanym koszcie,

• Instrumenty dłużne wyceniane w wartości godziwej przez inne całkowite dochody,

• Instrumenty kapitałowe wyceniane w wartości godziwej przez inne całkowite dochody,

• Aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy.

Instrumenty dłużne – aktywa finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie

Składnik aktywów finansowych wycenia się w zamortyzowanym koszcie, jeśli spełnione są oba poniższe warunki:

a) składnik aktywów finansowych jest utrzymywany zgodnie z modelem biznesowym, którego celem jest utrzymywanie

aktywów finansowych dla uzyskiwania przepływów pieniężnych wynikających z umowy, oraz

b) warunki umowy dotyczącej składnika aktywów finansowych powodują powstawanie w określonych terminach

przepływów pieniężnych, które są jedynie spłatą kwoty głównej i odsetek od kwoty głównej pozostałej do spłaty.

Do kategorii aktywów finansowych wycenianych zamortyzowanym kosztem Spółka klasyfikuje:

• należności handlowe,

• pożyczki spełniające test klasyfikacyjny SPPI, które zgodnie z modelem biznesowym wykazywane są jako utrzymywane

w celu uzyskania przepływów pieniężnych,

• środki pieniężne i ekwiwalenty.

Przychody z tytułu odsetek oblicza się przy zastosowaniu metody efektywnej stopy procentowej i wykazuje się w rachunku

zysków i strat/ sprawozdaniu z całkowitych dochodów w pozycji „Przychody z tytułu odsetek”.

Jednostkowe Sprawozdanie Finansowe Sanok Rubber Company S.A. 15

Aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy

Składnik aktywów finansowych, które nie spełniają kryteriów wyceny według zamortyzowanego kosztu lub w wartości

godziwej przez pozostałe całkowite dochody, wycenia się w wartości godziwej przez wynik finansowy.

Zysk lub stratę z wyceny inwestycji dłużnych do wartości godziwej ujmuje się w wyniku finansowym.

Dywidendy ujmowane są w rachunku zysków i strat w wtedy, gdy powstaje uprawnienie jednostki do otrzymania dywidendy.

Do kategorii instrumentów kapitałowych wycenianych do wartości godziwej przez wynik finansowy Spółka klasyfikuje

instrumenty pochodne.

Utrata wartości aktywów finansowych

Spółka dokonuje oceny oczekiwanych strat kredytowych (ang. expected credit losses, „ECL”) związanych z instrumentami

dłużnymi wycenianymi według zamortyzowanego kosztu niezależnie od tego, czy wystąpiły przesłanki utraty wartości.

W przypadku należności z tytułu dostaw i usług, Spółka stosuje uproszczone podejście i wycenia odpis na oczekiwane straty

kredytowe w kwocie równej oczekiwanym stratom kredytowym w całym okresie życia przy użyciu macierzy rezerw. Spółka

wykorzystuje swoje dane historyczne dotyczące strat kredytowych, skorygowane w stosownych przypadkach

o wpływ informacji dotyczących przyszłości.

W przypadku pozostałych aktywów finansowych, Spółka wycenia odpis na oczekiwane straty kredytowe w kwocie równej 12-

miesięcznym oczekiwanym stratom kredytowym. Jeżeli ryzyko kredytowe związane z danym instrumentem finansowym

znacznie wzrosło od momentu początkowego ujęcia, Spółka wycenia odpis na oczekiwane straty kredytowe z tytułu

instrumentu finansowego w kwocie równej oczekiwanym stratom kredytowym w całym okresie życia.

Spółka ocenia, że ryzyko kredytowe związane z danym instrumentem finansowym znacznie wzrosło od dnia jego

początkowego ujęcia w przypadku, gdy dłużnik wykazuje trwałe pogorszenie sytuacji finansowej lub opóźnienia

w zapłatach wynikających z instrumentu przekroczą 30 dni.

Jednocześnie, Spółka ocenia, że niewykonanie zobowiązania przez dłużnika (ang. default) następuje w przypadku gdy

opóźnienie w spłacie przekroczy 360 dni.

Udziały i akcje w jednostkach zależnych.

Udziały i akcje w jednostkach zależnych, stowarzyszonych i wspólnych przedsięwzięciach wykazywane są według kosztu

historycznego po uwzględnieniu odpisów z tytułu utraty wartości.

Jednostkami zależnymi są takie podmioty, które Spółka kontroluje.

Sprawowanie kontroli przez Spółkę ma miejsce wtedy, gdy:

• posiada władzę nad danym podmiotem,

• podlega ekspozycji na zmienne zwroty lub posiada prawa do zmiennych zwrotów z tytułu swojego zaangażowania

w danej jednostce,

• ma możliwość wykorzystania władzy w celu kształtowania poziomu generowanych zwrotów.

Spółka weryfikuje fakt sprawowania kontroli nad innymi jednostkami, jeżeli wystąpiła sytuacja wskazująca na zmianę

jednego lub kilku z wyżej wymienionych warunków sprawowania kontroli.

Pochodne instrumenty finansowe

Instrumenty pochodne, z których korzysta Spółka w celu zabezpieczenia się przed ryzykiem związanym ze zmianami kursów

wymiany walut, to przede wszystkim opcje walutowe. Tego rodzaju pochodne instrumenty finansowe są wyceniane do

wartości godziwej. Instrumenty pochodne wykazuje się jako aktywa, gdy ich wartość jest dodatnia i jako zobowiązania – gdy

ich wartość jest ujemna.

Zapasy

Zapasy wykazywane są w cenie nabycia nie wyższej od ich wartości netto możliwej do odzyskania. Produkcja w toku,

półfabrykaty oraz wyroby gotowe wyceniane są w koszcie wytworzenia nie wyższym od cen sprzedaży. Rozchody zapasów

odbywają się generalnie wg poniższych zasad:

1. materiały, towary – w cenie nabycia wg ceny średnioważonej,

2. wyroby gotowe i półfabrykaty – koszt bezpośrednich materiałów i robocizny oraz odpowiedni narzut pośrednich kosztów

produkcji ustalony przy założeniu normalnego wykorzystania mocy produkcyjnych,

3. W pozycji produkcji w toku prezentowane są półfabrykaty oraz niezakończona produkcja wyrobów.

Jeżeli koszt wytworzenia lub koszt zakupu składnika zapasów jest wyższy od jego wartości netto możliwej do uzyskania,

dokonuje się odpisu aktualizującego w wysokości różnicy między kosztem wytworzenia lub kosztem zakupu składnika,

a jego wartością netto możliwą do uzyskania. Odpis ujmowany jest w ciężar pozostałych kosztów operacyjnych.

Podstawą odpisów aktualizujących do wartości netto możliwej do uzyskania są m.in. roczne spisy z natury stanów

magazynowych i przeglądy poszczególnych składników pod kątem ich przydatności i możliwości sprzedaży.

Zmniejszenie wartości zapasu składników do poziomu wartości netto możliwej do uzyskania może nastąpić

w szczególności, gdy:

• składnik został uszkodzony lub utracił całkowicie lub częściowo swoją przydatność;

• spadła możliwa do uzyskania cena sprzedaży składnika;

www.sanokrubber.pl

• wzrosły przewidywane koszty związane z przystosowaniem składnika do sprzedaży

i dokonaniem tej sprzedaży, takie jak: koszty opakowania, transportu, składowania, załadunku i wyładunku, a w przypadku

produktów w toku – także koszty dokończenia produkcji.

W zakresie zapasów słabo-rotujących Spółka przyjęła następującą politykę ustalania odpisów aktualizujących :

- dla wyrobów gotowych, materiałów i surowców oraz półproduktów i produktów w toku:

- znajdujących się na stanie magazynu przez okres co najmniej 6 miesięcy lecz nie dłużej niż 12 miesięcy – odpis

aktualizujący winien wynosić co najmniej 10%;

- znajdujących się na stanie magazynu przez okres co najmniej 12 miesięcy lecz nie dłużej niż 24 miesiące – odpis

aktualizujący winien wynosić co najmniej 50%;

- znajdujących się na stanie magazynu przez okres powyżej 24 miesięcy – odpis aktualizujący winien wynosić 100%;

- dla towarów:

- znajdujących się na stanie magazynu przez okres co najmniej 12 miesięcy lecz nie dłużej niż 18 miesięcy – odpis

aktualizujący winien wynosić co najmniej 20%;

- znajdujących się na stanie magazynu przez okres co najmniej 18 miesięcy lecz nie dłużej niż 24 miesiące – odpis

aktualizujący winien wynosić co najmniej 50%;

- znajdujących się na stanie magazynu przez okres co najmniej 24 miesięcy lecz nie dłużej niż 36 miesiące – odpis

aktualizujący winien wynosić co najmniej 75%;

- znajdujących się na stanie magazynu przez okres powyżej 36 miesięcy – odpis aktualizujący winien wynosić 100%.

Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności

Należności z tytułu dostaw i usług są ujmowane i wykazywane według kwot pierwotnie zafakturowanych, z uwzględnieniem

odpisu oczekiwane straty kredytowe w całym okresie życia.

Z uwagi na krótki termin ich płatności wykazywane są one w wartości nominalnej.

Należności budżetowe prezentowane są w ramach innych należności, z wyjątkiem należności z tytułu podatku dochodowego

od osób prawnych, które stanowią w bilansie odrębną pozycję.

Środki pieniężne i ekwiwalenty środków pieniężnych

Środki pieniężne i lokaty krótkoterminowe wykazane w bilansie obejmują środki pieniężne w banku i w kasie oraz lokaty

krótkoterminowe o pierwotnym okresie zapadalności nieprzekraczającym trzech miesięcy.

Oprocentowane kredyty bankowe, pożyczki i papiery dłużne

W momencie początkowego ujęcia, wszystkie kredyty bankowe, pożyczki i papiery dłużne są ujmowane według wartości

godziwej, pomniejszonej o koszty związane z uzyskaniem kredytu lub pożyczki.

Po początkowym ujęciu oprocentowane kredyty, pożyczki i papiery dłużne są wyceniane według zamortyzowanego kosztu,

przy zastosowaniu metody efektywnej stopy procentowej.

Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania

Zobowiązania krótkoterminowe z tytułu dostaw i usług wykazywane są w kwocie wymagającej zapłaty.

Zobowiązania finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy obejmują zobowiązania finansowe

przeznaczone do obrotu oraz zobowiązania finansowe pierwotnie zakwalifikowane do kategorii wycenianych do wartości

godziwej przez wynik finansowy. Instrumenty pochodne, włączając wydzielone instrumenty wbudowane, są również

klasyfikowane jako przeznaczone do obrotu.

Zobowiązania finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy są wyceniane w wartości godziwej,

uwzględniając ich wartość rynkową na dzień bilansowy bez uwzględnienia kosztów transakcji sprzedaży. Zmiany w wartości

godziwej tych instrumentów są ujmowane w zysku lub stracie jako koszty lub przychody finansowe, za wyjątkiem zmian

z tytułu własnego ryzyka kredytowego dla zobowiązań finansowych pierwotnie zakwalifikowanych do kategorii wycenianych

w wartości godziwej przez wynik finansowy, które od 1 stycznia 2018 roku ujmuje się w pozostałych całkowitych dochodach.

Inne zobowiązania finansowe niebędące instrumentami finansowymi wycenianymi w wartości godziwej przez wynik

finansowy, są wyceniane według zamortyzowanego kosztu przy użyciu metody efektywnej stopy procentowej.

Pozostałe zobowiązania niefinansowe obejmują w szczególności zobowiązania wobec urzędu skarbowego z tytułu podatku

od towarów i usług oraz zobowiązania z tytułu otrzymanych zaliczek, które będą rozliczone poprzez dostawę towarów, usług

lub środków trwałych. Pozostałe zobowiązania niefinansowe ujmowane są w kwocie wymagającej zapłaty.

Rezerwy

Rezerwy tworzone są wówczas, gdy na Spółce ciąży istniejący obowiązek (prawny lub zwyczajowo oczekiwany) wynikający

ze zdarzeń przeszłych, i gdy prawdopodobne jest, że wypełnienie tego obowiązku spowoduje konieczność wypływu korzyści

ekonomicznych oraz można dokonać wiarygodnego oszacowania kwoty tego zobowiązania. Jeżeli Spółka spodziewa się, że

koszty objęte rezerwą zostaną zwrócone, na przykład na mocy umowy ubezpieczenia, wówczas zwrot ten jest ujmowany jako

odrębny składnik aktywów, ale tylko wtedy, gdy jest rzeczą praktycznie pewną, że zwrot ten rzeczywiście nastąpi. Koszty

dotyczące danej rezerwy są wykazane w sprawozdaniu z całkowitych dochodów po pomniejszeniu o wszelkie zwroty.

Jednostkowe Sprawozdanie Finansowe Sanok Rubber Company S.A. 17

Rezerwy i zobowiązania na świadczenia pracownicze obejmują rezerwy na:

- niewykorzystane urlopy wypoczynkowe – szacowane są w miesiącu, w którym pracownicy nabyli prawo do urlopów

w wysokości wynikającej z iloczynu ilości dni niewykorzystanego urlopu i średniego wynagrodzenia z okresu szacunku,

powiększonego o narzuty płatne na rzecz ZUS;

- premie dotyczące okresu sprawozdawczego płatne w następnym okresie – obliczane są na podstawie zasad wynikających

z Zakładowego Układu Zbiorowego Pracy (ZUZP), a dla pracowników nie objętych ZUZP w oparciu o dane statystyczne

z poprzednich okresów sprawozdawczych;

- nagrody jubileuszowe - przysługują pracownikom, którzy zostali zatrudnieni w Sanok RC SA przed 1.07.2007 r. i nabyli do

nich prawo na mocy ZUZP po przepracowaniu określonego czasu (staż pracy);

- odprawy emerytalno-rentowe - są należne z tytułu przejścia na rentę lub emeryturę - na zasadach i w wysokościach

określonych w ZUZP oraz w Kodeksie Pracy.

Wycena rezerw na nagrody jubileuszowe oraz na odprawy emerytalno–rentowe dokonywana jest przez niezależnego

aktuariusza. Świadczenia te ujmowane są jako rezerwy i koszty wynagrodzeń. Na każdy dzień bilansowy powyższe szacunki

podlegają weryfikacji.

Przychody

Podstawową zasadą MSSF 15 jest ujmowanie przychodów w momencie transferu dóbr i usług do klienta, w wartości

odzwierciedlającej cenę oczekiwaną przez jednostkę, w zamian za przekazanie tych dóbr i usług. Zasady te są stosowane

przy wykorzystaniu modelu pięciu kroków:

• zidentyfikowano umowę z klientem,

• zidentyfikowano zobowiązania do wykonania świadczenia w ramach umowy z klientem,

• określono cenę transakcji,

• dokonano alokacji ceny transakcji do poszczególnych zobowiązań do wykonania świadczenia,

• ujęto przychody w momencie realizacji zobowiązania wynikającego z umowy.

Identyfikacja umowy z klientem

Spółka ujmuje umowę z klientem tylko wówczas, gdy spełnione są wszystkie następujące kryteria:

• strony umowy zawarły umowę (w formie pisemnej, ustnej lub zgodnie z innymi zwyczajowymi praktykami handlowymi)

i są zobowiązane do wykonania swoich obowiązków;

• Spółka jest w stanie zidentyfikować prawa każdej ze stron dotyczące dóbr lub usług, które mają zostać przekazane;

• Spółka jest w stanie zidentyfikować warunki płatności za dobra lub usługi, które mają zostać przekazane;

• umowa ma treść ekonomiczną (tzn. można oczekiwać, że w wyniku umowy ulegnie zmianie ryzyko, rozkład w czasie

lub kwota przyszłych przepływów pieniężnych jednostki); oraz

• jest prawdopodobne, że Spółka otrzyma wynagrodzenie, które będzie jej przysługiwało w zamian za dobra lub usługi,

które zostaną przekazane klientowi.

Oceniając, czy otrzymanie kwoty wynagrodzenia jest prawdopodobne, Spółka uwzględnia jedynie zdolność i zamiar zapłaty

kwoty wynagrodzenia przez klienta w odpowiednim terminie. Kwota wynagrodzenia, które będzie przysługiwało Spółce, może

być niższa niż cena określona w umowie, jeśli wynagrodzenie jest zmienne, ponieważ jednostka może zaoferować klientowi

ulgę cenową.

Identyfikacja zobowiązań do wykonania świadczenia

W momencie zawarcia umowy Spółka dokonuje oceny dóbr lub usług przyrzeczonych w umowie z klientem i identyfikuje jako

zobowiązanie do wykonania świadczenia każde przyrzeczenie do przekazania na rzecz klienta dobra lub usługi (lub pakietu

dóbr lub usług), które można wyodrębnić lub grupy odrębnych dóbr lub usług, które są zasadniczo takie same i w przypadku

których przekazanie na rzecz klienta ma taki sam charakter.

Dobro lub usługa przyrzeczone klientowi są odrębne, jeżeli spełnione są obydwa następujące warunki:

• klient może odnosić korzyści z dobra lub usługi albo bezpośrednio, albo poprzez powiązanie z innymi zasobami, które

są dla niego łatwo dostępne, oraz

• zobowiązanie Spółki do przekazania dobra lub usługi na rzecz klienta można zidentyfikować jako odrębne

w stosunku do innych zobowiązań określonych w umowie.

Ustalenie ceny transakcyjnej

W celu ustalenia ceny transakcyjnej Spółka uwzględnia warunki umowy oraz stosowane przez nią zwyczajowe praktyki

handlowe. Cena transakcyjna to kwota wynagrodzenia, które – zgodnie z oczekiwaniem Spółki – będzie jej przysługiwać

w zamian za przekazanie przyrzeczonych dóbr lub usług na rzecz klienta, z wyłączeniem kwot pobranych w imieniu osób

trzecich (na przykład niektórych podatków od sprzedaży). Wynagrodzenie określone w umowie z klientem może obejmować

kwoty stałe, kwoty zmienne lub oba te rodzaje kwot.

Przypisanie ceny transakcyjnej do zobowiązań do wykonania świadczenia

Spółka przypisuje cenę transakcyjną do każdego zobowiązania do wykonania świadczenia (lub do odrębnego dobra lub

odrębnej usługi) w kwocie, która odzwierciedla kwotę wynagrodzenia, które – zgodnie z oczekiwaniem Grupy – przysługuje

jej w zamian za przekazanie przyrzeczonych dóbr lub usług klientowi.

www.sanokrubber.pl

Spełnianie zobowiązań do wykonania świadczenia

Spółka ujmuje przychody w momencie spełnienia (lub w trakcie spełniania) zobowiązania do wykonania świadczenia poprzez

przekazanie przyrzeczonego dobra lub usługi klientowi.

Należności

W ramach należności Spółka ujmuje prawa do wynagrodzenia w zamian za dobra lub usługi, które przekazała klientowi, jeżeli

prawo to jest bezwarunkowe (jedynym warunkiem wymagalności wynagrodzenia jest upływ określonego czasu). Spółka

ujmuje należność zgodnie z MSSF 9.

Zobowiązania z tytułu umowy

W ramach zobowiązań z tytułu umowy Spółka ujmuje otrzymane lub należne od klienta wynagrodzenie, z którym wiąże się

obowiązek przekazania klientowi dóbr lub usług.

Stosowane przez Spółkę metody ustalenia momentu powstania przychodu:

- ze sprzedaży towarów, materiałów i wyrobów gotowych – w momencie uzyskania kontroli nad przedmiotem transakcji

przez klienta;

- z tytułu świadczenia spełnianego w czasie – metodą procentowego zaawansowania;

- z tytułu świadczenia spełnianego w określonym momencie - w momencie uzyskania kontroli nad przedmiotem

transakcji przez klienta;

- z tytułu odsetek – w proporcji do upływu czasu, uwzględniając efektywną dochodowość danego składnika aktywów;

- z tytułu dywidend – z chwilą ustalenia prawa akcjonariusza (udziałowca) do otrzymania płatności.

Podatki

Podatek bieżący

Zobowiązania i należności z tytułu bieżącego podatku za okres bieżący i okresy poprzednie wycenia się w wysokości kwot

przewidywanej zapłaty na rzecz organów podatkowych (podlegających zwrotowi od organów podatkowych)

z zastosowaniem stawek podatkowych i przepisów podatkowych, które prawnie lub faktycznie już obowiązywały na dzień

bilansowy.

Podatek odroczony

Na potrzeby sprawozdawczości finansowej, podatek odroczony jest obliczany metodą zobowiązań bilansowych w stosunku

do różnic przejściowych występujących na dzień bilansowy między wartością podatkową aktywów i zobowiązań a ich

wartością bilansową wykazaną w sprawozdaniu finansowym.

Rezerwa na podatek odroczony ujmowana jest w odniesieniu do wszystkich dodatnich różnic przejściowych

- z wyjątkiem sytuacji, gdy rezerwa na podatek odroczony powstaje w wyniku początkowego ujęcia wartości firmy lub

początkowego ujęcia składnika aktywów bądź zobowiązania przy transakcji nie stanowiącej połączenia jednostek

i w chwili jej zawierania nie mającej wpływu ani na zysk lub stratę brutto, ani na dochód do opodatkowania czy stratę

podatkową, oraz

- w przypadku dodatnich różnic przejściowych wynikających z inwestycji w jednostkach zależnych lub stowarzyszonych

i udziałów we wspólnych przedsięwzięciach – z wyjątkiem sytuacji, gdy terminy odwracania się różnic przejściowych

podlegają kontroli inwestora i gdy prawdopodobne jest, iż w dającej się przewidzieć przyszłości różnice przejściowe

nie ulegną odwróceniu.

Aktywa z tytułu podatku odroczonego ujmowane są w odniesieniu do wszystkich ujemnych różnic przejściowych, jak również

niewykorzystanych ulg podatkowych i niewykorzystanych strat podatkowych przeniesionych na następne lata,

w takiej wysokości, w jakiej jest prawdopodobne, że zostanie osiągnięty dochód do opodatkowania, który pozwoli

wykorzystać ww. różnice, aktywa i straty

- z wyjątkiem sytuacji, gdy aktywa z tytułu odroczonego podatku dotyczące ujemnych różnic przejściowych powstają

w wyniku początkowego ujęcia składnika aktywów bądź zobowiązania przy transakcji nie stanowiącej połączenia

jednostek i w chwili jej zawierania nie mają wpływu ani na zysk lub stratę brutto, ani na dochód do opodatkowania czy

stratę podatkową, oraz

- w przypadku ujemnych różnic przejściowych z tytułu inwestycji w jednostkach zależnych lub stowarzyszonych oraz

udziałów we wspólnych przedsięwzięciach, składnik aktywów z tytułu odroczonego podatku jest ujmowany w bilansie

jedynie w takiej wysokości, w jakiej jest prawdopodobne, iż w dającej się przewidzieć przyszłości ww. różnice

przejściowe ulegną odwróceniu i osiągnięty zostanie dochód do opodatkowania, który pozwoli na potrącenie ujemnych

różnic przejściowych.

Wartość bilansowa składnika aktywów z tytułu odroczonego podatku jest weryfikowana na każdy dzień bilansowy i ulega

stosownemu obniżeniu o tyle, o ile przestało być prawdopodobne osiągnięcie dochodu do opodatkowania wystarczającego

do częściowego lub całkowitego zrealizowania składnika aktywów z tytułu odroczonego podatku dochodowego. Nieujęty

składnik aktywów z tytułu odroczonego podatku dochodowego podlega ponownej ocenie na każdy dzień bilansowy i jest

ujmowany do wysokości odzwierciedlającej prawdopodobieństwo osiągnięcia w przyszłości dochodów do opodatkowania,

które pozwolą na odzyskanie tego składnika aktywów.

Jednostkowe Sprawozdanie Finansowe Sanok Rubber Company S.A. 19

Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego oraz rezerwy na podatek odroczony wyceniane są z zastosowaniem

stawek podatkowych, które według przewidywań będą obowiązywać w okresie, gdy składnik aktywów zostanie zrealizowany

lub rezerwa rozwiązana, przyjmując za podstawę stawki podatkowe (i przepisy podatkowe) obowiązujące na dzień bilansowy

lub takie, których obowiązywanie w przyszłości jest pewne na dzień bilansowy.

Podatek dochodowy dotyczący pozycji ujmowanych poza zyskiem lub stratą jest ujmowany poza zyskiem lub stratą:

w innych całkowitych dochodach dotyczący pozycji ujętych w innych całkowitych dochodach lub bezpośrednio w kapitale

własnym dotyczący pozycji ujętych bezpośrednio w kapitale własnym.

Spółka kompensuje ze sobą aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego z rezerwami z tytułu odroczonego podatku

dochodowego wtedy i tylko wtedy, gdy posiada możliwy do wyegzekwowania tytuł prawny do przeprowadzenia kompensat

należności ze zobowiązaniami z tytułu bieżącego podatku i odroczony podatek dochodowy ma związek z tym samym

podatnikiem i tym samym organem podatkowym.

Podatek od towarów i usług

Przychody, koszty, aktywa i zobowiązania są ujmowane po pomniejszeniu o wartość podatku od towarów i usług,

z wyjątkiem:

- gdy podatek od towarów i usług zapłacony przy zakupie aktywów lub usług nie jest możliwy do odzyskania od organów

podatkowych; wtedy jest on ujmowany odpowiednio jako część ceny nabycia składnika aktywów lub jako część pozycji

kosztowej oraz

- należności i zobowiązań, które są wykazywane z uwzględnieniem kwoty podatku od towarów i usług.

Kwota netto podatku od towarów i usług możliwa do odzyskania lub należna do zapłaty na rzecz organów podatkowych jest

ujęta w sprawozdaniu z sytuacji finansowej jako część należności lub zobowiązań.

Zysk netto na akcję

Zysk netto na akcję dla każdego okresu jest obliczony poprzez podzielenie zysku netto za dany okres przez średnią ważoną

liczbę akcji w danym okresie sprawozdawczym.

Płatności w formie akcji

Koszt transakcji rozliczanych z pracownikami w instrumentach kapitałowych jest wyceniany przez odniesienie do wartości

godziwej na dzień przyznania praw. Wartość godziwa ustalana jest przez niezależnego rzeczoznawcę w oparciu o model

oparty na metodzie Monte-Carlo. Przy wycenie transakcji rozliczanych w instrumentach kapitałowych uwzględniane są

rynkowe warunki nabycia uprawnień (związane z ceną akcji Spółki) oraz warunki inne niż warunki nabycia uprawnień.

Koszt transakcji rozliczanych w instrumentach kapitałowych jest ujmowany wraz z odpowiadającym mu wzrostem wartości

kapitału własnego w okresie, w którym spełnione zostały warunki dotyczące efektywności/ wyników lub/ i świadczenia pracy

bądź usług, kończącym się w dniu, w którym określeni pracownicy zdobędą pełne uprawnienia do świadczeń („dzień nabycia

praw”). Skumulowany koszt ujęty z tytułu transakcji rozliczanych w instrumentach kapitałowych na każdy dzień bilansowy do

dnia nabycia praw odzwierciedla stopień upływu okresu nabywania praw oraz liczbę nagród, do których prawa – w opinii

Zarządu Spółki na ten dzień, opartej na możliwie najlepszych szacunkach liczby instrumentów kapitałowych – zostaną

ostatecznie nabyte.

Koszty z tytułu nagród, do których prawa nie zostaną ostatecznie nabyte, nie są ujmowane. Wyjątkiem są nagrody,

w przypadku których nabycie praw zależy od warunków rynkowych lub warunków innych niż warunki nabycia uprawnień (tj.

warunki dotyczące efektywności, wyników lub/i świadczenia pracy bądź usług).

W przypadku modyfikacji warunków przyznawania nagród rozliczanych w instrumentach kapitałowych, w ramach spełnienia

wymogu minimum ujmuje się koszty, jak w przypadku, gdyby warunki te nie uległy zmianie. Ponadto, ujmowane są koszty

z tytułu każdego wzrostu wartości transakcji w wyniku modyfikacji, wycenione na dzień zmiany.

W przypadku anulowania nagrody rozliczanej w instrumentach kapitałowych, jest ona traktowana w taki sposób, jakby prawa

do niej zostały nabyte w dniu anulowania, a wszelkie jeszcze nieujęte koszty z tytułu nagrody są niezwłocznie ujmowane.

Dotyczy to również nagród w przypadku, których warunki inne niż warunki nabycia uprawnień będące pod kontrolą Spółki lub

pracownika nie są spełnione. Jednakże w przypadku zastąpienia anulowanej nagrody nową nagrodą – określoną jako nagroda

zastępcza w dniu jej przyznania, nagroda anulowana i nowa nagroda są traktowane tak, jakby stanowiły modyfikację

pierwotnej nagrody, tj. w sposób opisany w paragrafie powyżej.

7. Zmiany stosowanych zasad rachunkowości oraz nowe standardy i interpretacje, które zostały

opublikowane, a nie weszły jeszcze w życie.

Pozostałe zasady (polityki) rachunkowości zastosowane do sporządzenia niniejszego jednostkowego sprawozdania finansowego

są spójne z tymi, które zastosowano przy sporządzaniu jednostkowego sprawozdania finansowego Spółki za rok zakończony 31

grudnia 2021 roku za wyjątkiem przedstawionych poniżej. Poniższe zmiany do MSSF, zostały zastosowane w niniejszym

jednostkowym sprawozdaniu finansowym zgodnie z ich datą wejścia w życie, jednak nie miały one istotnego wpływu na

jednostkowe sprawozdanie finansowe Spółki:

Zmiany do MSSF 3 „Połączenia przedsięwzięć” – aktualizacja referencji do Założeń Koncepcyjnych

www.sanokrubber.pl

Zmiany do MSR 16 „Rzeczowe aktywa trwałe” – przychody z produktów wyprodukowanych w okresie przygotowywania

rzeczowych aktywów trwałych do rozpoczęcia funkcjonowania

Zmiany do MSR 37 „Rezerwy, zobowiązania warunkowe i aktywa warunkowe” – wyjaśnienia nt. kosztów ujmowanych w analizie,

czy umowa jest kontraktem rodzącym obciążenia

Roczny program poprawek 2018-2020 – poprawki zawierają wyjaśnienia oraz doprecyzowują wytyczne standardów w zakresie

ujmowania oraz wyceny: MSSF 1 „Zastosowanie Międzynarodowych Standardów Sprawozdawczości Finansowej po raz pierwszy”,

MSSF 9 „Instrumenty finansowe”, MSR 41 „Rolnictwo” oraz do przykładów ilustrujących do MSSF 16 „Leasing”

Spółka nie zdecydowała się na wcześniejsze zastosowanie żadnego standardu, interpretacji lub zmiany, która została

opublikowana, lecz nie weszła dotychczas w życie w świetle przepisów Unii Europejskiej.

Następujące standardy i interpretacje zostały opublikowane przez Radę Międzynarodowych Standardów Rachunkowości, jednak

nie weszły jeszcze w życie:

Zatwierdzone przez RMSR do stosowania po 1 stycznia 2023 r.

MSSF 17 „Umowy ubezpieczeniowe” oraz zmiany do MSSF 17

Zmiany do MSR 1 „Prezentacja sprawozdań finansowych” – oraz Wytyczne Rady MSSF w zakresie ujawnień dotyczących polityk

rachunkowości w praktyce – kwestia istotności w odniesieniu do polityk rachunkowości

Zmiany do MSR 8 „Zasady (polityka) rachunkowości, zmiany wartości szacunkowych i korygowanie błędów” – definicja wartości

szacunkowych

Zmiany do MSR 12 „Podatek dochodowy” – obowiązek ujmowania odroczonego podatku dochodowego w związku z aktywami i

zobowiązaniami powstałymi w ramach pojedynczej transakcji

Zmiany do MSSF 17 „Umowy ubezpieczeniowe” – pierwsze zastosowanie MSSF 17 i MSSF 9 – Informacje porównawcze

Zatwierdzone przez RMSR do stosowania po 1 stycznia 2024 r.

Zmiany do MSSF 16 „Leasing” – zobowiązania leasingowe w transakcjach sprzedaży i leasingu zwrotnego

Zmiany do MSR 1 „Prezentacja sprawozdań finansowych” - klasyfikacja zobowiązań jako krótkoterminowe lub długoterminowe

Według oceny Spółki wcześniejsze zastosowanie przez Spółkę tych standardów, interpretacji i zmiany do standardów nie miałyby

istotnego wpływu na niniejsze sprawozdanie finansowe.

Daty wejścia w życie są datami wynikającymi z treści standardów ogłoszonych przez Radę ds. Międzynarodowej

Sprawozdawczości Finansowej. Daty stosowania standardów w Unii Europejskiej mogą różnić się od dat stosowania

wynikających z treści standardów i są ogłaszane w momencie zatwierdzenia do stosowania przez Unię Europejską.

8. Objaśnienia dotyczące sezonowości lub cykliczności działalności emitenta w prezentowanym

okresie

Prawie w każdym z wyodrębnionych segmentów działalności występuje sezonowość, ale w różnych okresach roku, co powoduje,

że globalna wartość przychodów ze sprzedaży nie podlega istotnym wahaniom w trakcie roku.

9. Przekształcenie danych porównawczych

W niniejszym sprawozdaniu Spółka nie przekształcała danych porównawczych i nie zmieniała sposobu ich prezentacji.

10. Przychody z umów z klientami

Za rok 2022

Sprzedaż na

rynku krajowym

Sprzedaż na

rynku Unii

Europejskiej

Sprzedaż na

rynku Europy

Wschodniej

Sprzedaż na

pozostałych

rynkach

Razem

sprzedaż

Wyroby dla motoryzacji 59 377

355 331

166

153 839

568 713

Pasy klinowe 32 724

23 115

5 799

5 234

66 872

Wyroby dla farmacji 12 613

5 156

235

18 030

Wyroby AGD 1 036

2 116

3 152

Uszczelki budowlane samoprzylepne 23 045

33 830

13 612

4 956

75 443

Uszczelki budowlane stolarkowe 65 458

15 587

357

81 456

Usługi przemysłowe 15 332

5 118

1 504

21 954

Mieszanki gumowe 99 620

14 658

9 722

5 016

129 016

Pozostałe wyroby 1 962

2 073

4 132

Razem sprzedaż 311 167

456 984

29 988

170 630

968 768

Jednostkowe Sprawozdanie Finansowe Sanok Rubber Company S.A. 21

Za rok 2021

Sprzedaż na

rynku krajowym

Sprzedaż na

rynku Unii

Europejskiej

Sprzedaż na

rynku Europy

Wschodniej

Sprzedaż na

pozostałych

rynkach

Razem

sprzedaż

Wyroby dla motoryzacji 52 974

267 122

216

148 447

468 759

Pasy klinowe 31 897

19 850

8 191

5 166

65 103

Wyroby dla farmacji 9 536

4 596

431

14 617

Wyroby AGD 956

1 763

2 719

Uszczelki budowlane samoprzylepne 20 001

24 819

15 651

4 733

65 204

Uszczelki budowlane stolarkowe 55 417

14 282

225

69 989

Usługi przemysłowe 11 372

2 679

331

14 383

Mieszanki gumowe 87 657

6 559

6 981

4 713

105 911

Pozostałe wyroby 958

602

168

1 738

Razem sprzedaż 270 769

342 272

31 863

163 519

808 423

11. Informacje dotyczące wypłaconej (lub zadeklarowanej) dywidendy, łącznie i w przeliczeniu na

jedną akcję, z podziałem na akcje zwykłe i uprzywilejowane

W 2022 roku dywidendy z zysku za 2021 rok nie wypłacano. Walne Zgromadzenie Akcjonariuszy z 28 czerwca 2022 roku

postanowiło przeznaczyć cały zysk netto za 2021 rok w kwocie 41 279 038,50 zł na kapitał zapasowy Spółki.

W 2021 roku WZA przeznaczyło część zysku netto za 2020 rok wynoszącego 43.297.310,43 zł na wypłatę dywidendy. Do podziału

między Akcjonariuszy wypłacono 26 881 922,00 zł, przy czym:

a) kwota dywidendy na jedną akcję: 1 zł,

b) dzień dywidendy: 6 lipca 2021r.,

c) termin wypłaty dywidendy: 20 lipca 2021r.,

12. Informacje dotyczące zmian zobowiązań warunkowych, aktywów warunkowych oraz poręczeń,

które nastąpiły od czasu zakończenia ostatniego roku obrotowego

Zobowiązania warunkowe zaprezentowane poniżej wynikają w głównej mierze z zabezpieczenia kredytów. Oprócz tytułów

wymienionych w zestawieniu, zabezpieczenie stanowią również: weksle in blanco, cesje praw z umów ubezpieczeń,

pełnomocnictwa do rachunków bankowych.

Zobowiązania warunkowe oraz poręczenia Sanok RC S.A. z tytułu:

Stan na

31.12.2022 31.12.2021

Zabezpieczenia na majątku 114 191

240 314

zastaw na maszynach, urządzeniach 29 155

69 155

zastaw na zapasach 0

29 000

cesja należności 0

30 000

hipoteka kaucyjna 82 500

107 500

weksli własnych - zabezpieczenie dotacji 2 536

gwarancji udzielonych za Spółkę 0

4 660

Poręczenia 3 210

4 402

zabezpieczenia kredytów za spółki z grupy kapitałowej 3 210

4 402

RAZEM 117 401

244 716

Zmiany zabezpieczeń na majątku wynikają z faktu wygaśnięcia w marcu 2022 roku umowy kredytowej zawartej z DNB Bank Polska

SA oraz z aneksowania w październiku 2022r. umowy o linię kredytową z mBank SA na mocy której limit został zmniejszony o

50%, a zabezpieczenia o 2/3.

www.sanokrubber.pl

13. Przychody ze sprzedaży

Za okres od 01.01 do 31.12

2022 2021

Przychody ze sprzedaży produktów 931 555

780 037

Przychody ze sprzedaży towarów i materiałów 4 132

1 738

Przychody ze sprzedaży nowych uruchomień (tooling) 33 081

26 648

Razem przychody ze sprzedaży 968 768

808 423

z tego:

−

sprzedaż krajowa

311 167

270 769

−

sprzedaż zagraniczna

657 601

537 654

Całość przychodów ze sprzedaży wykazanych w rachunku zysków i strat Spółka rozpoznaje w momencie uzyskania przez klienta

kontroli nad przedmiotem transakcji.

14. Koszty rodzajowe

Wyszczególnienie

Za okres od 01.01 do 31.12

2022 2021

amortyzacja 51 265

51 254

w koszcie własnym sprzedaży

46 850

47 276

w kosztach ogólnego zarządu

4 415

3 978

zużycie materiałów i energii 561 734

448 917

usługi obce 65 424

68 775

podatki i opłaty 6 733

8 561

wynagrodzenia 153 755

140 725

ubezpieczenia społeczne i inne świadczenia 38 843

36 042

pozostałe koszty rodzajowe, w tym m.in..: 18 376

6 718

zużycie praw do emisji CO2 12 516

3 896

Koszty według rodzaju, razem 896 130

760 992

Zmiana stanu zapasów i rozliczeń międzyokresowych 11 006

-5 233

Koszt wytworzenia produktów na własne potrzeby (wielkość ujemna) -26 733

-23 315

Koszty sprzedaży (wielkość ujemna) -15 173

-13 588

Koszty ogólnego zarządu ( wielkość ujemna) -76 180

-67 884

Koszt wytworzenia sprzedanych produktów 789 050

650 972

Wartość sprzedanych nowych uruchomień 25 812

22 822

Wartość sprzedanych towarów i materiałów 3 164

1 231

Koszt własny sprzedaży 818 026

675 025

15. Koszty świadczeń pracowniczych

Wyszczególnienie

Za okres od 01.01 do 31.12

2022 2021

- Wynagrodzenia łącznie z kosztami rezerw pracowniczych 157 662

144 951

- Koszty ubezpieczeń społecznych łącznie z kosztami rezerw na narzuty 39 314

36 648

- Rezerwy dotyczące świadczeń pracowniczych i narzutów -4 384

-4 832

- Wycena programu motywacyjnego 6

Koszty świadczeń pracowniczych ogółem, w tym: 192 597

176 767

- Pozycje ujęte w koszcie własnym sprzedaży 151 726

140 342

- Pozycje ujęte w kosztach ogólnego zarządu 40 871

36 425

Jednostkowe Sprawozdanie Finansowe Sanok Rubber Company S.A. 23

16. Pozostała działalność operacyjna

Pozostałe przychody operacyjne

Za okres od 01.01 do 31.12

2022 2021

Zysk ze zbycia niefinansowych aktywów trwałych 69

Zyski dotyczące praw majątkowych 0

106

Dotacje rządowe 2 430

Inne przychody operacyjne, w tym: 620

5 754

- otrzymane rabaty od dostawców 20

1 209

- otrzymane kary i odszkodowania 129

3 686

- otrzymane darowizny rzeczowe 58

- pozostałe 414

858

Pozostałe przychody operacyjne razem 3 119

5 974

Pozostałe koszty operacyjne

Za okres od 01.01 do 31.12

2022 2021

Darowizny 426

294

Inne koszty operacyjne, m. in: 2 823

309

- opodatkowany eksport 1 396

161

- rezerwa na ryzyko gospodarcze (dot. kar umownych wynikających z umów na zakup węgla

oraz dostawy energii)

1 253

- pozostałe koszty operacyjne 174

148

Pozostałe koszty operacyjne, razem 3 249

603

17. Straty z dokonanych odpisów aktualizujących / zyski z tytułu odwrócenia odpisów

aktualizujących dokonanych zgodnie z MSSF 9

Wyszczególnienie

Za okres od 01.01 do 31.12

2022 2021

Odpisy na należności i ryzyko kredytowe wg MSSF 9 -2 220

3 024

Ryzyko kredytowe wg MSSF9 dot. pożyczek i poręczeń -1 325

8 937

Straty z dokonanych odpisów aktualizujących (+) / zyski z tytułu odwrócenia odpisów aktualizujących

dokonanych zgodnie z MSSF 9 (-)

-3 545

11 961

18. Przychody i koszty finansowe

Przychody finansowe

Za okres od 01.01 do 31.12

2022 2021

Dywidendy 2 806

1 889

Inne przychody finansowe, w tym: 2 560

4 071

- nadwyżka dodatnich różnic kursowych 0

2 174

- wycena bilansowa opcji walutowych 0

1 816

- pozostałe (wycena i realizacja bilansowa opcji walutowych) 2 560

Przychody finansowe razem 5 366

5 960

W 2022 roku w następujących spółkach zależnych Walne Zgromadzenia Wspólników uchwaliły wypłaty dywidendy na rzecz Sanok

Rubber Company SA:

− 23 czerwca 2022 roku – Stomil Sanok Dystrybucja Sp. z o. o - w kwocie 2,1 mln zł.

− 14 lipca 2022 roku – - PHU Stomil East Sp. z o. o - w kwocie 706 tys. zł.

www.sanokrubber.pl

Koszty finansowe

Za okres od 01.01 do 31.12

2022 2021

Odsetki 5 016

4 035

Inne koszty finansowe, w tym: 30 960

3 216

- nadwyżka ujemnych różnic kursowych 2 958

- wycena i realizacja bilansowa opcji walutowych 681

2 212

- odpisy na udziały w Draftex 19 722

500

- umorzenie części udzielonych pożyczek spółce QMRP 7 023

- pozostałe 576

504

Koszty finansowe razem 35 976

7 251

Koszty odsetek od zobowiązań z tytułu leasingu dla okresu sprawozdawczego wyniosły: 1.008 tys. PLN (1.109 tys. PLN dla

2021 roku).

19. Podatek dochodowy bieżący

Wyszczególnienie

Za okres od 01.01 do 31.12

2022 2021

Zysk (strata) brutto 38 689

49 926

Różnice pomiędzy zyskiem brutto, a podstawą opodatkowania podatkiem dochodowym 29 884

18 653

koszty niestanowiące kosztów uzyskania przychodu 65 360

22 350

przychody niepodatkowe -35 107

-3 434

darowizny podlegające odliczeniu -369

-263

Dochód zwolniony z tytułu działalności w PSI 42 195

42 357

Podstawa opodatkowania 26 377

26 222

Podatek wg stawki 19% od podstawy opodatkowania 5 012

4 982

5a. Podatek bieżący wykazany w Rachunku zysków i strat* 4 829

5 080

Obciążenie podatkowe wykazane w rachunku wyników 151

8 647

Efektywna stawka podatkowa (pkt.6/pkt.1)* 100% 0%

17%

* na pozycję kosztów niestanowiących kosztów uzyskania przychodów w 2022 roku składają się m.in.: odpis na należności z

tytułu udzielonych pożyczek (2,3 mln zł), wartość księgowa sprzedanych udziałów QMRP (27,8 mln zł – transakcja sprzedaży

udziałów QMRP podlega opodatkowaniu w Chinach – stąd wyłączenie z kosztów uzyskania przychodów), utworzone rezerwy na

premie, nagrody, fundusz motywacyjny (10,5 mln zł), odpis na posiadane udziały w spółce Draftex (19,7 mln zł), wartość

umorzonych pożyczek udzielonych QMRP ( 7,0 mln zł)

**szersze informacje dotyczące PSI zamieszczono w nocie 45 pt. Inne informacje, które zdaniem emitenta są istotne dla oceny

jego sytuacji kadrowej, majątkowej, finansowej, wyniku finansowego i ich zmian oraz informacje, które są istotne dla oceny

możliwości realizacji zobowiązań przez emitenta

W ramach wdrożenia KIMSF 23 nie zidentyfikowano niepewności co do traktowania podatkowego dochodu.

Jednostkowe Sprawozdanie Finansowe Sanok Rubber Company S.A. 25

20. Rzeczowe aktywa trwałe

Wyszczególnienie

Grunty własne

i prawo

wieczystego

użytkowania

Budynki,

lokale

i obiekty

inżynierii

lądowej

i wodnej

Urządzenia

techniczne

i maszyny

Środki

transportu

Inne środki

trwałe

Środki trwałe

razem

Wartość brutto środków trwałych

Stan na 01.01.2021r. 7 032

218 596

629 554

9 974

63 043

928 199

Zwiększenia w okresie (nabycia) 0

1 347

23 400

1 280

2 815

28 842

Zmniejszenia w okresie (sprzedaż, złomowanie) 0

-36

-1 558

-45

-336

-1 975

Stan na 31.12.2021/01.01.2022r. 7 032

219 908

651 395

11 208

65 522

955 065

Zwiększenia w okresie (nabycia) 0

3 525

40 958

1 163

2 819

48 466

Zmniejszenia w okresie (sprzedaż, złomowanie) 0

-6 134

-216

-318

-6 669

Stan na 31.12.2022r. 7 032

223 433

686 219

12 155

68 023

996 862

Umorzenie środków trwałych

Stan na 01.01.2021r. 178

93 770

464 453

8 377

51 987

618 765

Zwiększenia w okresie 89

9 275

36 195

860

3 513

49 932

w tym dotyczące środków trwałych w leasingu 89

2 052

2 169

Zmniejszenia w okresie 0

-36

-1 558

-45

-336

-1 974

Stan na 31.12.2021/01.01.2022r. 267

103 009

499 089

9 193

55 164

666 723

Zwiększenia w okresie 89

9 248

36 239

791

3 468

49 835

w tym dotyczące środków trwałych w leasingu 89

2 052

2 174

Zmniejszenia w okresie 0

-6 134

-216

-318

-6 669

Stan na 31.12.2022r. 356

112 257

529 194

9 768

58 314

709 889

Wartość netto środków trwałych

Stan na 31.12.2021/01.01.2022r. 6 765

116 899

152 306

2 015

10 358

288 344

w tym środki trwałe w leasingu 6 039

12 309

18 390

Środki trwałe w budowie na 01.01.2021

19 598

Zwiększenia (nakłady inwestycyjne)

25 193

Zmniejszenie (przeniesienie na śr trw, sprzedaż)

-30 564

Środki trwałe w budowie na 31.12.2021r.

14 226

Zaliczki na środki trwałe w budowie 5 699

Razem środki trwałe na 31.12.2021r. 308 269

Stan na 31.12.2022r. 6 676

111 176

157 025

2 387

9 709

286 973

w tym środki trwałe w leasingu 5 950

10 257

16 215

Środki trwałe w budowie na 01.01.2022

14 226

Zwiększenia (nakłady inwestycyjne)

48 944

Zmniejszenie (przeniesienie na śr trw, sprzedaż)

-49 375

Środki trwałe w budowie na 31.12.2022r.

13 795

Zaliczki na środki trwałe w budowie 3 511

Razem środki trwałe na 31.12.2022r. 304 280

Terminy wymagalności zobowiązań z tytułu leasingu na 31.12.2022r.

Wyszczególnienie

Wartość

bilansowa

do 1 m-ca 1-3 miesięcy 3-12 miesięcy

pow.1-5 lat

powyżej

5 lat

Zobowiązania finansowe z tytułu leasingu 20 867

224

439

1 968

12 388

5 848

www.sanokrubber.pl

21. Aktywa niematerialne

Wyszczególnienie

Koszty

zakończonych

prac

rozwojowych

Licencje na

programy

komputerowe

Inne wartości

niematerialne

Wartości

niematerialne

razem

Wartość brutto

Stan na 01.01.2021r. 32 369

18 554

50 923

Zwiększenia w okresie 148

1 685

3 918

5 751

Zmniejszenia w okresie 0

-3 897

Stan na 31.12.2021r./01.01.2022r. 32 517

20 239

52 777

Zwiększenia w okresie 294

909

17 303

18 506

Zmniejszenia w okresie 0

-12 516

Stan na 31.12.2022r. 32 811

21 149

4 808

58 767

Umorzenie

Stan na 01.01.2021r. 30 827

15 616

46 443

Zwiększenia w okresie 427

894

1 321

Stan na 31.12.2021r./01.01.2022r. 31 254

16 510

47 764

Zwiększenia w okresie 453

977

1 430

Stan na 31.12.2022r. 31 707

17 487

49 194

Wartość netto

Stan na 31.12.2021r. 1 263

3 729

5 013

Aktywa niematerialne w toku wytworzenia na 01.01.2021

321

Zwiększenia (nakłady inwestycyjne)

Zmniejszenia (przeniesienie na aktywa niematerialne, sprzedaż, zakończone

negatywnie)

-147

Zmiany odpisu aktualizującego

-83

Aktywa niematerialne w toku wytworzenia na 31.12.2021r.

304

Razem aktywa niematerialne na 31.12.2021 r.

5 317

Stan na 31.12.2022r. 1 104

3 662

4 808

9 574

Aktywa niematerialne w toku wytworzenia na 01.01.2022

304

Zwiększenia (nakłady inwestycyjne)

Zmniejszenia (przeniesienie na aktywa niematerialne, sprzedaż, zakończone

negatywnie)

-294

Zmiany odpisu aktualizującego

-41

Aktywa niematerialne w toku wytworzenia na 31.12.2022r.

Razem aktywa niematerialne na 31.12.2022 r. 9 634

Jednostkowe Sprawozdanie Finansowe Sanok Rubber Company S.A. 27

22. Udziały

Wyszczególnienie

Stan na

31.12.2022 31.12.2021

Akcje/Udziały w podmiotach powiązanych 116 567

144 389

Odpisy z tytułu utraty wartości 37 413

45 512

Akcje/Udziały w podmiotach powiązanych po odpisach 79 154

98 877

Akcje/Udziały w pozostałych podmiotach 6

z tego:

notowane na giełdzie

nienotowane na giełdzie 6

Udziały razem 79 160

98 883

3-go listopada 2022 r. został zakończony proces rozliczenia transakcji sprzedaży i przeniesienia praw udziałowych spółki zależnej

QMRP (umowa SPA) pomiędzy Sanok RC S.A. a Qingdao Zhangshi Shangija Technology CO., LTD będącej przedmiotem raportów

bieżących Spółki nr 03/2022 oraz nr 15/2022. Transakcja ta była bez wpływu na wartość udziałów netto w sprawozdaniu ze względu

na utworzone w latach 2019 i 2021 odpisy, które obejmowały 100% wartości udziałów.

W związku z wystąpieniem przesłanek, zgodnie z MSR 36, Spółka przeprowadziła testy na utratę wartości udziałów posiadanych

w Draftex Automotive GmbH.

Testy przeprowadzono w następujący sposób: na dzień 30.06.2022 przeprowadzono analizę testów na utratę wartości posiadanych

udziałów oraz wartości udzielonych pożyczek dla tej spółki, w wyniku której rozpoznano konieczność dokonania odpisu

aktualizującego w kwocie 19,7 mln zł, będącego konsekwencją wzrostu stopy dyskontowej tj. wskaźnika średniego ważonego

kosztu kapitału (WACC). Wzrost stopy dyskontowej wynikał w całości z czynników zewnętrznych wobec Spółki, będących

konsekwencją zmiany warunków makroekonomicznych – informacja została zawarta w raporcie bieżącym nr 14/2022 z 9 września

2022 roku oraz w raporcie półrocznym opublikowanym w dniu 30.09.2022 roku.

Wpływ dokonania powyższego odpisu na jednostkowy wynik netto Sanok Rubber Company S.A. wyniósł minus 19,7 mln zł

i jednocześnie nie miał wpływu na skonsolidowany wynik finansowy Grupy Kapitałowej za pierwsze półrocze 2022 roku.

Na dzień 31.12.2022 testy przeprowadzono w oparciu o posiadane pięcioletnie prognozy oraz zakładany długoterminowy wzrost w

okresie rezydualnym: 1,4%. W celu zdyskontowania przyszłych przepływów pieniężnych zastosowano średnioważony koszt kapitału,

który wyniósł 6,37%. Powyższe testy nie wykazały konieczności rozpoznania dodatkowych odpisów aktualizujących.

Wzrost zastosowanej stopy dyskontowej o 1 p.p spowodowałby konieczność odpisu z tytułu utraty wartości dla o wartości 18,1 mln

zł. Spadek oczekiwanej długoterminowej średniej stopy wzrostu o 1 p.p. spowodowałby konieczność odpisu z tytułu utraty wartości

dla udziałów o wartości 12,1 mln zł.

Wartość bilansowa oraz odzyskiwalna udziałów i pożyczek, dla których przeprowadzono testy na utratę wartości na dzień

31.12.2022 r. kształtowała się następująco: 109,0 mln zł (bilansowa, w tym udziały 54,7 mln zł i udzielone pożyczki 54,3mln zł) oraz

109,0 mln zł (odzyskiwalna).

Na dzień 31.12.2022 przeprowadzono również testy na utratę wartości udziałów posiadanych w białoruskiej spółce Stomil Sanok

BR. Podstawą były pięcioletnie prognozy oraz zakładany długoterminowy wzrost w okresie rezydualnym na poziomie 1%. W celu

zdyskontowania przyszłych przepływów pieniężnych zastosowano średnioważony koszt kapitału, który wyniósł 24,31%. Powyższe

testy nie wykazały konieczności rozpoznania dodatkowych odpisów aktualizujących.

Wzrost zastosowanej stopy dyskontowej o 1 p.p nie spowodowałby konieczność odpisu z tytułu utraty wartości. Spadek

oczekiwanej długoterminowej średniej stopy wzrostu o 1 p.p. również nie spowodowałby konieczność odpisu z tytułu utraty wartości

dla udziałów.

Wartość bilansowa oraz odzyskiwalna udziałów, dla których przeprowadzono testy na utratę wartości na dzień 31.12.2022 r.

wyniosła: 12,5 mln zł..

www.sanokrubber.pl

23. Aktywa finansowe – długo i krótkoterminowe

Wyszczególnienie

Stan na

31.12.2022 31.12.2021

Pożyczki udzielone długoterminowe 44 503

61 118

Aktywa finansowe długoterminowe razem 44 503

61 118

Odpisy aktualizujące wartość pożyczek 35 556

21 962

Aktywa finansowe długoterminowe brutto 80 059

83 080

Wyszczególnienie

Stan na

31.12.2022 31.12.2021

Pożyczki udzielone krótkoterminowe 20 328

12 865

Wycena bilansowa transakcji zabezpieczających 1 439

1 921

Aktywa finansowe krótkoterminowe razem 21 767

14 786

Odpisy aktualizujące wartość pożyczek 4 187

15 448

Aktywa finansowe krótkoterminowe brutto 25 954

30 234

Oprocentowanie udzielonych pożyczek ustalono na warunkach rynkowych – maksymalna stosowana stopa procentowa wynosi

6%. Ryzyko utraty wartości aktywów jest minimalizowane przez ustanowione zabezpieczenia.

Na realną wycenę wartości pożyczek udzielanych podmiotom z grupy wpływ mają odpisy aktualizujące z tytułu oczekiwanego

ryzyka kredytowego. Ustalona w 2020 roku wartość tej pozycji w kwocie 6.647 tys. zł. w roku 2021 nie uległa zmianie. W 2022 r.

powyższy odpis aktualizujący został zmniejszony o 651,2 tys. zł w wyniku umorzenia części pożyczek udzielonych spółce QMRP.

Zmiana na odpisach aktualizujących wartość pożyczek wynika przede wszystkim z przekwalifikowania pożyczek i

odpowiadających im odpisów z krótkoterminowych na długoterminowe – 11,6 mln zł dotyczy QMRP.

24. Aktywa i zobowiązania finansowe

Zmiany w udzielonych pożyczkach

stan na 31.12.2021 61 118

12 865

pożyczki spłacone (kasowo) -600

-1 704

przekwalifikowania i umorzenie -4 490

-2 534

odsetki otrzymane (kasowo) 0

-377

odsetki otrzymane (kompensaty) 0

-196

odsetki naliczone w roku 2022 (zarachowane) 2 403

1 700

odpisy aktualizujące z tytułu pożyczek oraz z tyt MSSF 9 -12 795

13 146

odpisy aktualizujące z tytułu odsetek -573

-1 751

wycena bilansowa należności z tytułu pożyczek i odsetek -560

-822

stan na 31.12.2022 44 503

20 328

Zmiany w pozostałych aktywach finansowych

stan na 31.12.2021 0

1 921

zawarcie transakcji zabezpieczających - wycena bilansowa 0

1 439

rozliczenie/wygaśnięcie transakcji zabezpieczających - wycena

bilansowa 0

-1 921

stan na 31.12.2022 0

1 439

Przepływy pieniężne z tytułu rozliczenia aktywa finansowego (transakcje zabezpieczające) wyniosły 661,8 tys. zł.

Zmiany w pozostałych zobowiązaniach finansowych

stan na 31.12.2021 19 985

4 759

zawarcie transakcji zabezpieczających - wycena bilansowa 0

561

rozliczenie/wygaśnięcie transakcji zabezpieczających - wycena

bilansowa 0

-2 458

z tytułu spłaty rat leasingowych i przekwalifikowania z DT na KT -1 748

330

stan na 31.12.2022 18 237

3 192

Przepływy pieniężne z tytułu rozliczenia zobowiązania finansowego (transakcje zabezpieczające) wyniosły 198,8 tys. zł.

Jednostkowe Sprawozdanie Finansowe Sanok Rubber Company S.A. 29

Zmiany w udzielonych pożyczkach

stan na 31.12.2020 139 422

3 029

pożyczki udzielone (kasowo) 12 713

pożyczki spłacone (kasowo) 0

-566

przekwalifikowania i konwersja na udziały -75 215

20 155

odsetki otrzymane (kasowo) 0

-220

odsetki otrzymane (kompensaty) 0

-3 933

odsetki naliczone w roku 2021 (zarachowane) 955

4 714

odpisy aktualizujące z tytułu pożyczek -12 713

-11 596

odpisy aktualizujące z tytułu odsetek 0

-1 322

wycena bilansowa należności z tytułu pożyczek i odsetek -4 044

2 606

stan na 31.12.2021 61 118

12 865

Zmiany w pozostałych aktywach finansowych

stan na 31.12.2020 0

55 105

zejście lokaty powyżej 3 m-cy 0

-55 000

zawarcie transakcji zabezpieczających - wycena bilansowa 0

1 921

rozliczenie/wygaśnięcie transakcji zabezpieczających - wycena

bilansowa 0

-105

stan na 31.12.2021 0

1 921

Przepływy pieniężne z tytułu rozliczenia aktywa finansowego (transakcje zabezpieczające) wyniosły 85,6 tys. zł.

Zmiany w pozostałych zobowiązaniach finansowych

stan na 31.12.2020 21 061

2 227

zawarcie transakcji zabezpieczających - wycena bilansowa 0

2 458

rozliczenie/wygaśnięcie transakcji zabezpieczających - wycena

bilansowa 0

-271

z tytułu spłaty rat leasingowych i przekwalifikowania z DT na KT -1 076

345

stan na 31.12.2021 19 985

4 759

Przepływy pieniężne z tytułu rozliczenia zobowiązania finansowego (transakcje zabezpieczające) wyniosły 24,0 tys. zł.

www.sanokrubber.pl

25. Zmiany stanu aktywów i rezerw z tytułu podatku odroczonego

Aktywa z tytułu podatku odroczonego

Za okres

01.01-31.12 01.01-31.12

2022 2021

Stan na początek okresu, z tytułu: 35 463

38 330

Niezrealizowanych różnic kursowych 1 982

3 448

Rezerw na świadczenia pracownicze 5 338

5 392

Odpisów aktualizujących majątek 5 203

4 846

Wyceny instrumentów pochodnych 467

Wyceny gwarancji z tyt. MSSF 9 253

392

Inne 4 561

2 576

Zysków (strat) aktuarialnych odniesionych na kapitał własny 638

544

MSSF 9 odniesionych na kapitał własny 661

661

Działalność w Polskiej Strefie Inwestycji 16 360

20 420

Zwiększenia w okresie ujęte w rachunku zysków i strat z tytułu: 3 743

3 230

- rezerw na świadczenia pracownicze 2 407

360

- odpisów aktualizujących majątek 793

446

- wyceny instrumentów pochodnych 0

416

- inne*) 543

2 009

Zmniejszenia w okresie ujęte w rachunku zysków i strat z tytułu: 2 043

2 131

- niezrealizowanych różnic kursowych 554

1 466

- rezerw na świadczenia pracownicze 293

414

- odpisów aktualizujących majątek 322

- wyceny instrumentów pochodnych 361

- wyceny gwarancji z tyt. MSSF9 252

139

- leasing MSSF 16 56

- inne 205

Zmiana stanu aktywów na podatek odroczony ujęta w rachunku zysków i strat 1 700

1 099

Zmiana stanu aktywów z tytułu podatku odroczonego ujęta w kapitale własnym, w tym 386

Utworzone w okresie aktywo na podatek odroczony z tytułu działalności w Polskiej Strefie

Inwestycji, z tego:

3 572

-4 060

zmniejszenie (PSI I) -7 469

-7 901

zwiększenie (PSI II) 11 041

3 841

Stan aktywów na podatek odroczony na koniec okresu 41 121

35 463

Niezrealizowanych różnic kursowych 1 428

1 982

Rezerw na świadczenia pracownicze 7 452

5 338

Odpisów aktualizujących majątek 5 674

5 203

Wyceny instrumentów pochodnych 106

467

Wyceny gwarancji z tyt. MSSF 9 1

253

Inne, w tym leasing*) 4 843

4 561

Zysków (strat) aktuarialnych odniesionych na kapitał własny 1 024

638

MSSF 9 odniesionych na kapitał własny 661

661

Aktywo na podatek odroczony z tyt. działalności w PSI 19 932

16 360

Jednostkowe Sprawozdanie Finansowe Sanok Rubber Company S.A. 31

Rezerwy z tytułu podatku odroczonego

Za okres

01.01-31.12 01.01-31.12

2022 2021

Stan na początek okresu z tytułu: 8 231

7 625

Niezrealizowanych różnic kursowych 1 765

2 319

Różnicy między wartością bilansową i podatkową śr. trwałych 4 505

4 229

Inne 1 961

1 077

Zwiększenia w okresie, ujęte w rachunku zysków i strat z tytułu: 1 084

1 435

- różnicy między wartością bilansową i podatkową środków trwałych 462

410

- MSSF 15 97

- inne 525

1 025

Zmniejszenia w okresie ujęte w rachunku zysków i strat z tytułu: 490

829

- niezrealizowanych różnic kursowych 366

554

- różnicy między wartością bilansową i podatkową środków trwałych 124

134

- MSSF 15 0

141

Zmiana stanu rezerw z tytułu podatku dochodowego ujęta w rachunku zysków i strat 594

606

Stan rezerw na podatek odroczony na koniec okresu z tytułu: 8 825

8 231

Niezrealizowanych różnic kursowych 1 399

1 765

Różnicy między wartością bilansową i podatkową śr. trwałych 4 843

4 505

Inne, w tym MSSF 15 2 583

1 961

Stan netto aktywów i rezerw z tytułu podatku odroczonego na koniec okresu 32 296

27 232

Zgodnie z MSR 12 par 44-45 nie tworzono aktywa od odpisów na udziały.

26. Zapasy

Zapasy

Stan na

31.12.2022 31.12.2021

materiały 82 531

60 594

półprodukty i produkty w toku 40 386

44 141

produkty gotowe 48 457

42 667

towary 168

186

Zapasy razem 171 542

147 589

Odpis aktualizujący 9 339

10 006

Zapasy brutto 180 881

157 595

Zmiana stanu odpisów aktualizujących zapasy

Za okres

01.01-31.12. 01.01-31.12.

2022 2021

Stan odpisów na początek okresu 10 006

8 197

Zwiększenia razem, z tytułu: 8 210

5 982

zapasów wolnorotujących 2 046

1 582

ceny sprzedaży niższej od kosztu wytworzenia 6 164

4 401

Zmniejszenia razem, z tytułu: 8 877

4 173

sprzedaży, zużycia 712

615

odwrócenia odpisów 8 165

3 558

Stan odpisów na koniec okresu 9 339

10 006

www.sanokrubber.pl

27. Należności

Należności

Stan na

31.12.2022 31.12.2021

od jednostek powiązanych 20 953

17 692

z tytułu dostaw i usług 20 511

17 517

zaliczki 442

175

należności od pozostałych jednostek 165 533

124 565

z tytułu dostaw i usług 154 874

115 279

z tytułu podatków 5 873

7 712

inne 4 786

1 574

Należności krótkoterminowe netto, razem 186 487

142 257

odpisy aktualizujące wartość należności 9 518

11 930

Należności krótkoterminowe brutto, razem 196 005

154 187

Zmiana stanu odpisów aktualizujących należności

Za okres

01.01-31.12. 01.01-31.12.

2022 2021

Stan na początek okresu 11 930

9 286

odpis aktualizujący należności z tytułu dostaw i odsetek 11 740

9 096

odpis aktualizujący pozostałe należności 190

190

Zwiększenia z tytułu odpisów na: 3 929

4 518

należności z tytułu dostaw i odsetek 3 929

4 518

Zmniejszenia odpisów na: 6 341

1 875

należności z tytułu dostaw i odsetek 6 341

1 875

Stan odpisów aktualizujących należności na koniec okresu 9 518

11 930

z tego z tytułu:

na należności z tytułu dostaw i odsetek 9 328

11 740

na pozostałe należności 190

190

28. Środki pieniężne

Struktura środków pieniężnych prezentowanych w bilansie przedstawia się następująco.

Wyszczególnienie

Stan na

31.12.2022 31.12.2021

Środki pieniężne w kasie 10

Środki pieniężne na rachunkach bankowych 11 105

4 290

Inne śr. pieniężne (lokaty do 3 m-cy) 67 882

64 384

Środki pieniężne razem 78 997

68 730

w tym:

w walucie polskiej 70 009

68 645

w walutach obcych 8 988

Jednostkowe Sprawozdanie Finansowe Sanok Rubber Company S.A. 33

29. Kapitał akcyjny

Zmiany w kapitale akcyjnym, które występowały od dnia powstania spółki przedstawia poniższe zestawienie:

Seria/emisja

Rodzaj akcji (udziałów)

Liczba akcji

(udziałów)

Wartość serii/emisji

wg wartości

nominalnej

w PLN

Sposób pokrycia

kapitału

Data

rejestracji

A 1 550 000

3 100 000,0

środki własne 1991-01-02

B 800 000

1 600 000,0

środki własne 1995-10-30

C 2 350 000

4 700 000,0

środki własne 1996-04-12

D 500 000

1 000 000,0

środki własne 1996-11-29

Umorzenie -391 304

-782 608,0

2000-04-21

Umorzenie -282 224

-564 448,0

2000-10-12

Umorzenie - 1 131 617

-2 263 234,0

2003-10-15

Umorzenie -848 713

-1 697 426,0

2004-05-27

I Transza - opcje 149 996

299 992,0

środki własne 2005-01-21

II Transza - opcje 149 996

299 992,0

środki własne 2005-07-29

III Transza - opcje 150 008

300 016,0

środki własne 2006-07-14

Umorzenie -128 824

-257 648,0

2006-10-26

Kapitał razem 2 867 318

5 734 636,0

Po podziale akcji 1:10 28 673 180

5 734 636,0

2008-01-31

Umorzenie -2 364 678

-472 935,6

2009-10-28

IV Transza z Programu z 2006 210 130

42 026

2013-03-29

IV Transza z Programu z 2006 76 580

15 316

2013-07-12

V Transza z Programu z 2006 286 710

57 342

2014-02-06

Kapitał razem 26 881 922

5 376 384,40

30. Pozostałe kapitały

Statutowy kapitał zapasowy - tworzony jest zgodnie z zapisami statutu, głównie z zysku netto (uchwały WZA), a także na skutek

likwidacji środków trwałych uprzednio podlegających przeszacowaniu. Całość kapitału zapasowego na dzień bilansowy to kapitał

tworzony z zysków.

Kapitał z wyceny warrantów – to wartość godziwa programu opcji menedżerskich (zgodnie z uchwałami organu uprawnionego).

Na podstawie uchwały w sprawie emisji warrantów subskrypcyjnych z pozbawieniem prawa poboru dotychczasowych

akcjonariuszy Spółki, warunkowego podwyższenia kapitału zakładowego Spółki z pozbawieniem prawa poboru dotychczasowych

akcjonariuszy Spółki, wyrażenia zgody na przeprowadzenie w Spółce Programu Motywacyjnego w latach 2014-2017 oraz zmiany

statutu Spółki, podjętej przez Walne Zgromadzenie Akcjonariuszy w dniu 23 czerwca 2014 roku, kapitał zakładowy Spółki został

warunkowo podwyższony o kwotę 215 054,40 złotych. Łączna, maksymalna liczba wyemitowanych akcji nie może być większa

aniżeli 1 075 272 szt. Postanowieniem z dnia 29 października 2014r. Sąd Rejonowy w Rzeszowie XII Wydział Gospodarczy

Krajowego Rejestru Sądowego dokonał rejestracji warunkowego podwyższenia kapitału zakładowego Sanok RC S.A.

Mając na uwadze MSSF 2 Płatności na bazie akcji została dokonana wycena wartości godziwej programu motywacyjnego. Wycena

została dokonana w oparciu o metodę Monte-Carlo.

W lipcu 2018r. nastąpiło ostateczne stwierdzenie nabycia uprawnień w ramach Programu Motywacyjnego. Potwierdzono utratę

możliwości przyznania warrantów dla części niespełnionych kryteriów. W wyniku ostatecznego rozliczenia nastąpiła utrata

możliwości przyznania 448 030 szt. (179 212 szt. serii C1, 268 818 szt. serii D1) warrantów subskrypcyjnych, a wartość ich

pierwotnej wyceny w kwocie 3,4 mln zł została odwrócona, a skutek odniesiony w wynik finansowy 2018r. Biorąc pod uwagę

ostateczną wycenę tego Programu jego wartość godziwa ujęta w księgach 2018 r. wyniosła 6 291 tys. zł (stan kapitałów z wyceny

warrantów). Zgodnie z podjętą Uchwałą WZA w sprawie emisji warrantów subskrypcyjnych emisja warrantów (dot. serii A1, B1 i

w części C1) mogła nastąpić nie później niż 31.12.2022r. Zgodnie z zatwierdzonym Regulaminem cena emisyjna akcji wynosiłaby

odpowiednio: dla serii A1 30,80 zł. dla serii B1 46,40, dla serii C1 44,25. Prawo do objęcia Akcji wynikające z Warrantów

Subskrypcyjnych nie zostało zrealizowane.

Uchwałą nr 22 Walne Zgromadzenie Akcjonariuszy w dniu 28 czerwca 2022 roku podjęło decyzję o utworzeniu Programu

Motywacyjnego w celu zapewnienia optymalnych warunków dla długoterminowego wzrostu wartości Spółki poprzez stworzenie

bodźców, które zachęcą i zmotywują wykwalifikowane osoby, kluczowe dla realizacji strategii Spółki, do działania w interesie

Spółki oraz jej akcjonariuszy poprzez umożliwienie tym osobom nabycia Akcji, a tym samym powiązanie interesów

ekonomicznych tych osób z interesem Spółki i jej akcjonariuszy. Program został utworzony dla Prezesa Zarządu, wybranych

www.sanokrubber.pl

członków Zarządu Spółki oraz wybranych członków kadry kierowniczej Spółki oraz jej spółek zależnych kluczowych dla realizacji

strategii Grupy. Mając na uwadze MSSF 2 Płatności na bazie akcji została dokonana wycena wartości godziwej programu

motywacyjnego. Wycena została dokonana w oparciu o metodę Monte-Carlo.

Do wyceny przyjęto następujące dane:

data przyznania (Grant Date) 30 grudnia 2022 roku

okres nabywania uprawnień dla poszczególnych Transz Programu: 30 czerwca 2024 (Transza 1)

30 czerwca 2025 (Transza 2)

30 czerwca 2026 (Transza 3)

cena wyjściowa do modelu wyceny 13,68 zł

oczekiwana zmienność kursu akcji Jednostki Dominującej 40,1%

stopa procentowa wolna od ryzyka 6,8%

średni okres trwania życia opcji 1,9 lat dla Transzy 1

2,9 lat dla Transzy 2

3,9 lat dla Transzy 3

oczekiwane dywidendy na jedną akcję 1,00 zł

Ilość symulowanych trajektorii 50 000

na dzień 31.12.2022 r. z tego tytułu ujęto w księgach kwotę 6,1 tys. zł.

Kapitał rezerwowy na Program skupu akcji – w wysokości 15 mln zł, utworzony na potrzeby Programu nabywania akcji własnych

- na mocy Uchwały nr 21 z 28.06.2022 r. Walne Zgromadzenie postanowiło o utworzeniu kapitału rezerwowego na potrzeby

Programu Skupu Akcji dla Programu Motywacyjnego i przeznaczonego na zapłatę ceny za Akcje nabyte przez Spółkę w ramach

tego Programu i pokrycie kosztów ich nabycia.

Akcje własne

- wartość 806 457 akcji własnych nabytych przez Spółkę 30.08.2022 r. w ramach realizacji Programu nabywania

akcji własnych, stanowiących 2,999% kapitału zakładowego Spółki – szczegóły opublikowano w raporcie bieżącym nr 12/2022.

Wartość transakcji tj. 11 177 tys. zł powiększono o koszty nabycia akcji własnych (52,8 tys. zł).

31. Zmiana stanu rezerw długoterminowych

Wyszczególnienie

Za okres

01.01-31.12. 01.01-31.12.

2022 2021

Stan na początek okresu: 11 863

12 765

z tego:

na świadczenia emerytalno-rentowe 9 011

8 974

na nagrody jubileuszowe 2 852

3 791

Zwiększenia 3 172

1 701

z tego:

na świadczenia emerytalno-rentowe 2 610

1 675

na nagrody jubileuszowe 562

Zmniejszenia 2 284

2 603

z tego

na świadczenia emerytalno-rentowe 1 494

1 638

na nagrody jubileuszowe 790

965

Stan na koniec okresu 12 751

11 863

z tego:

na świadczenia emerytalno-rentowe 10 127

9 011

na nagrody jubileuszowe 2 624

2 852

Jednostkowe Sprawozdanie Finansowe Sanok Rubber Company S.A. 35

32. Zmiana stanu rezerw krótkoterminowych

Za okres

01.01-31.12. 01.01-31.12.

2022 2021

Stan na początek okresu: 36 796

40 179

z tego:

na świadczenia emerytalno-rentowe 1 498

971

na nagrody jubileuszowe 1 110

1 097

z tyt. innych świadczeń pracowniczych 16 987

15 255

pozostałe rezerwy - poręczenia 1 328

15 975

pozostałe rezerwy 15 873

6 881

Zwiększenia 110 678

73 896

z tego:

na świadczenia emerytalno-rentowe 1 135

666

na nagrody jubileuszowe 266

375

z tyt. innych świadczeń pracowniczych 49 365

33 592

pozostałe rezerwy - poręczenia 0

1 325

pozostałe rezerwy 59 912

37 938

Zmniejszenia (wykorzystania, rozwiązania) 98 369

77 279

z tego:

na świadczenia emerytalno-rentowe 321

139

na nagrody jubileuszowe 469

362

z tyt. innych świadczeń pracowniczych 37 471

31 860

pozostałe rezerwy - poręczenia 1 325

15 972

pozostałe rezerwy 58 783

28 946

Stan na koniec okresu 49 105

36 796

z tego:

na świadczenia emerytalno-rentowe 2 312

1 498

na nagrody jubileuszowe 907

1 110

z tyt. innych świadczeń pracowniczych 28 881

16 987

w tym

- premia 4 938

4 133

- urlopy 6 817

6 307

- fundusz wynagrodzeń/nagrody roczne 13 353

4 089

pozostałe rezerwy - poręczenia 3

1 328

pozostałe rezerwy, m.in.: 17 002

15 873

- rezerwa na prawa do emisji CO2 10 899

13 276

www.sanokrubber.pl

Rozszerzenie informacji dotyczących rezerw związanych z zatrudnieniem.

Opis

Odprawy

emerytalno-

rentowe

Nagrody

jubileuszowe

Całkowita

kwota rezerw

Zobowiązanie na początek okresu 10 509

3 963

14 473

Koszt bieżącego zatrudnienia 529

102

631

Koszt odsetkowy 388

145

532

(Zyski) i straty aktuarialne ujmowane w pozostałych całkowitych dochodach 2 029

2 029

(Zyski) i straty aktuarialne ujmowane w rachunku wyników 0

589

Świadczenia wypłacone -1 017

-1 266

-2 283

Zobowiązanie na koniec okresu 12 438

3 532

15 970

Opis

Odprawy

emerytalno-

rentowe

Nagrody

jubileuszowe

Całkowita

kwota rezerw

Rezerwa krótkoterminowa 2 311

908

3 219

Rezerwa długoterminowa 10 127

2 624

12 751

Całkowita Kwota Rezerw 12 438

3 532

15 970

Kapitały

Opis

Odprawy

emerytalno-

rentowe

Nagrody

jubileuszowe

Całkowita

kwota rezerw

Bilans otwarcia pozostałych całkowitych dochodów -3 387

-3 387

Zyski i (straty) aktuarialne ujmowane w pozostałych całkowitych dochodach

w bieżącym okresie

-2 029

Bilans zamknięcia pozostałych całkowitych dochodów -5 416

-5 416

Podział zysków i strat aktuarialnych

Opis

Odprawy

emerytalno-

rentowe

Nagrody

jubileuszowe

Całkowita

kwota rezerw

Zmiana założeń finansowych -393

185

-208

Zmiana założeń demograficznych 34

Pozostałe zmiany (experience adjustment) 2 387

382

2 769

(Zyski) i straty aktuarialne razem 2 029

589

2 617

Wzrost przyjętej stopy dyskontowej o 1 p.p. spowoduje spadek wartości rezerw jubileuszowych i emerytalno-rentowych

o 825 tys. zł, natomiast spadek o 1 p.p. spowoduje wzrost o 934 tys. zł.

Wzrost przyjętej stopy wzrostu wynagrodzeń o 1 p.p. spowoduje wzrost wartości rezerw jubileuszowych i emerytalno-rentowych

o 1 213 tys. zł, natomiast spadek o 1 p.p. spowoduje spadek o 936 tys. zł

Wzrost przyjętego wskaźnika mobilności o 1 p.p. spowoduje spadek wartości rezerw jubileuszowych i emerytalno-rentowych

o 694 tys. zł, natomiast spadek o 1 p.p. spowoduje wzrost o 775 tys. zł.

Jednostkowe Sprawozdanie Finansowe Sanok Rubber Company S.A. 37

33. Przychody przyszłych okresów - długoterminowe i krótkoterminowe

Wyszczególnienie

Stan na

31.12.2022 31.12.2021

Długoterminowe

Dotacje 33

Przychody przyszłych okresów – część długoterminowa, razem 33

Krótkoterminowe

Dotacje 0

Przychody z faktur zaliczkowych 1 048

388

Przychody przyszłych okresów – część krótkoterminowa, razem 1 048

389

34. Kredyty długo- i krótkoterminowe

Struktura kredytów długoterminowych wg stanu na 31.12.2022r.

Nazwa Banku udzielającego

kredyt, jego siedziba

Kwota kredytu wg.

umowy w tys. zł

(limit)

Stan zadłużenia na dzień

bilansowy

Termin spłaty Zabezpieczenie

tys. zł w tys. EUR

Santander Bank Polska SA 45 000 6 662 1 421 30.06.2024

hipoteka,

cesja części wierzytelności

ubezpieczenia budynków , weksel

własny in blanco

mBank S.A. 45 000 39 423 8 406 11.10.2024

zastaw rejestrowy na środkach trwałych

wraz z cesją praw z polisy, weksel

własny in blanco

PKO BP 150 000 129 113 27 530 23.09.2024

hipoteka umowna z cesją praw z umowy

ubezpieczenia, zastaw rejestrowy na

środkach trwałych z cesją praw z

umowy ubezpieczenia, weksel in

blanco.

Razem 175 198

Struktura kredytów długoterminowych wg stanu na 31.12.2021r.

Nazwa Banku udzielającego

kredyt, jego siedziba

Kwota kredytu

wg. umowy w

tys. zł (limit)

Stan zadłużenia na dzień

bilansowy

Termin spłaty Zabezpieczenie

tys. zł w tys. EUR

Santander Bank Polska SA 45 000 25 734 5 595 30.06.2024

Hipoteka, cesja części wierzytelności

ubezpieczenia budynków, weksel własny

in blanco.

PKO BP 150 000 9 901 2 153 23.09.2023

Hipoteka umowna z cesją praw z umowy

ubezpieczenia, zastaw rejestrowy na

środkach trwałych z cesją praw z umowy

ubezpieczenia, weksel in blanco.

Razem 35 635

Struktura kredytów krótkoterminowych wg stanu na 31.12.2021r.

Nazwa Banku udzielającego

kredyt, jego siedziba

Kwota kredytu

wg. umowy w

tys. zł (limit)

Stan zadłużenia na dzień

bilansowy

Termin spłaty Zabezpieczenie

tys. zł w tys. EUR

mBank SA 90 000 63 274 13 757 14.10.2022

Zastaw na majątku obrotowym i śr

trwałych wraz z cesją praw z polisy, cesja

należności handlowych, weksel własny in

blanco.

DNB Bank Polska SA 150 000

67 805 14 742 31.03.2022

Hipoteka, zastaw rejestrowy na zapasach

oraz środkach trwałych z cesją praw z

umowy ubezpieczenia, weksel in blanco.

Razem 131 079

www.sanokrubber.pl

35. Zobowiązania krótkoterminowe

Wyszczególnienie

Stan na

31.12.2022 31.12.2021

Zobowiązania handlowe łącznie z otrzymanymi zaliczkami na dostawy 88 303

77 900

Zobowiązania z tytułu podatku dochodowego 1

Zobowiązania finansowe (wycena opcji) 561

2 458

Zobowiązania finansowe (leasing) 2 631

2 300

Zobowiązania z tyt. umowy 3 263

3 691

Zobowiązania inne 11 783

11 978

w tym:

zobowiązania z tytułu innych podatków 6 214

5 612

zobowiązania inwestycyjne 3 891

5 136

fundusz socjalny 98

zobowiązania pozostałe 1 580

1 229

Zobowiązania krótkoterminowe, razem 106 542

98 330

Zasady i warunki płatności powyższych zobowiązań finansowych

Warunki transakcji z podmiotami powiązanymi przedstawione są w nocie 37. Zobowiązania z tytułu dostaw i usług są

nieoprocentowane i w zdecydowanej większości rozliczane w terminach ok. 30 i 60-dniowych. Pozostałe zobowiązania są

nieoprocentowane i regulowane na bieżąco zgodnie z terminami płatności.

Majątek socjalny oraz zobowiązania ZFŚS

Ustawa z dnia 4 marca 1994 roku o zakładowym funduszu świadczeń socjalnych z późniejszymi zmianami stanowi, że Zakładowy

Fundusz Świadczeń Socjalnych tworzą pracodawcy zatrudniający powyżej 50 pracowników na pełne etaty. Spółka tworzy taki

fundusz i dokonuje okresowych odpisów w wysokości odpisu podstawowego / kwot uzgodnionych ze związkami zawodowymi.

Ponadto Fundusz posiada rzeczowe aktywa trwałe. Celem Funduszu jest finansowanie działalności socjalnej, pożyczek

udzielonych jej pracownikom oraz pozostałych kosztów socjalnych.

Spółka skompensowała aktywa Funduszu ze swoimi zobowiązaniami wobec Funduszu, ponieważ aktywa te nie spełniają definicji

aktywów Spółki.

Tabele poniżej przedstawiają pozycje aktywów, zobowiązań oraz kosztów Funduszu.

Pozycje dotyczące funduszu socjalnego

Stan na

31.12.2022 31.12.2021

Fundusz socjalny – cele pożyczkowe 1 532

1 523

Należności z tytułu pożyczek 1 446

1 355

Środki pieniężne ZFŚS 367

318

Zobowiązania z tytułu Funduszu 11

151

Wyszczególnienie

Za okres 01.01-31.12

2022 2021

Odpisy na fundusz w okresie obrotowym 3 728

3 583

Jednostkowe Sprawozdanie Finansowe Sanok Rubber Company S.A. 39

36. Segmenty operacyjne

Rachunek zysków i strat wg segmentów operacyjnych za 2022r.

Wyszczególnienie Motoryzacja

Budownictwo

Przemysł i

Rolnictwo

Mieszanki

Pozostałe

Razem

Przychody

568 714

156 898

88 054

344 843

26 086

1 184 595

Sprzedaż na zewnątrz 568 714

156 898

88 054

129 016

26 086

968 768

Sprzedaż między segmentami 0

215 827

Koszt wytworzenia produktów i koszty sprzedaży

513 440

128 029

71 161

314 572

21 823

1 049 025

Wynik

55 274

28 869

16 893

30 271

4 263

135 570

Koszty ogólnego zarządu

76 181

Pozostałe przychody operacyjne

3 119

Pozostałe koszty operacyjne

3 249

Straty z dokonanych odpisów aktualizujących / zyski z

tytułu odwrócenia odpisów aktualizujących

dokonanych zgodnie z MSSF 9

-3 545

Przychody z tytułu odsetek

6 494

Przychody finansowe

5 366

Koszty finansowe

35 976

Podatek dochodowy

151

ZYSK NETTO 38 537

Sprzedaż między segmentami dotyczy tylko mieszanek gumowych produkowanych w Spółce które jako półprodukt zużywane są

do produkcji wyrobów gotowych w segmentach: motoryzacji, budownictwa i przemysłu i rolnictwa również w Spółce. Rozliczenie

tej „wewnętrznej sprzedaży” pomiędzy segmentami w obrębie Spółki następuje w rzeczywistym koszcie wytworzenia.

Aktywa i Pasywa wg segmentów operacyjnych – stan na 31.12.2022r.

Wyszczególnienie Motoryzacja Budownictwo

Przemysł i

Rolnictwo

Mieszanki

Pozostałe

segmenty oraz

aktywa i pasywa

nieprzypisane do

segmentów

Razem

Aktywa

Rzeczowe aktywa trwałe 171 516

15 358

13 049

50 965

53 392

304 280

Wartości niematerialne 3 809

5 765

9 634

Zapasy 84 001

16 679

18 457

38 421

13 985

171 543

Należności krótkoterminowe 118 438

23 666

15 242

19 650

9 725

186 721

Krótkoterminowe rozliczenia międzyokresowe czynne

1 831

Pozostałe aktywa nie przypisane do segmentów

262 268

Razem Aktywa 377 764

55 709

46 788

109 050

346 966

936 277

Zobowiązania krótkoterminowe 34 641

6 065

2 524

34 128

79 337

156 695

Pozostałe pasywa nie przypisane do segmentów

779 582

Razem Pasywa 34 641

6 065

2 524

34 128

858 919

936 277

Pozostałe informacje dotyczące segmentów operacyjnych za 2022r.

Wyszczególnienie Motoryzacja Budownictwo

Przemysł i

Rolnictwo

Mieszanki Pozostałe Razem

Nakłady inwestycyjne 5 428

9 834

1 914

24 906

6 871

48 953

Amortyzacja 34 342

1 316

3 512

6 066

6 029

51 265

www.sanokrubber.pl

Rachunek zysków i strat wg segmentów operacyjnych za 2021r.

Wyszczególnienie Motoryzacja

Budownictwo

Przemysł i

Rolnictwo

Mieszanki

Pozostałe

Razem

Przychody 468 759

135 193

82 439

270 081

16 120

972 592

Sprzedaż na zewnątrz 468 759

135 193

82 439

105 911

16 120

808 422

Sprzedaż między segmentami 0

164 170

Koszt wytworzenia produktów i koszty sprzedaży 422 278

105 114

66 159

241 929

17 303

852 783

Wynik 46 481

30 079

16 280

28 152

-1 183

119 809

Koszty ogólnego zarządu

67 884

Pozostałe przychody operacyjne

5 974

Pozostałe koszty operacyjne

603

Straty z dokonanych odpisów aktualizujących / zyski z

tytułu odwrócenia odpisów aktualizujących dokonanych

zgodnie z MSSF 9

11 961

Przychody z tytułu odsetek

5 881

Przychody finansowe

5 960

Koszty finansowe

7 251

Podatek dochodowy

8 647

ZYSK NETTO 41 279

Aktywa i Pasywa wg segmentów operacyjnych – stan na 31.12.2021r.

Wyszczególnienie Motoryzacja Budownictwo

Przemysł i

Rolnictwo

Mieszanki

Pozostałe

segmenty oraz

aktywa

i pasywa

nieprzypisane

do segmentów

Razem

Aktywa

Rzeczowe aktywa trwałe 200 475

7 809

13 009

42 667

44 307

308 267

Wartości niematerialne 4 212

1 062

5 317

Zapasy 83 864

13 780

13 145

34 060

2 741

147 590

Należności krótkoterminowe 86 216

18 823

10 442

16 099

10 912

142 492

Krótkoterminowe rozliczenia międzyokresowe czynne

1 901

Pozostałe aktywa nie przypisane do segmentów

276 238

Razem Aktywa 374 767

40 421

36 630

92 826

337 161

881 805

Zobowiązania krótkoterminowe 25 398

6 550

1 951

34 790

197 905

266 594

Pozostałe pasywa nie przypisane do segmentów

615 211

Razem Pasywa 25 398

6 550

1 951

34 790

813 116

881 805

Pozostałe informacje dotyczące segmentów operacyjnych za 2021r.

Wyszczególnienie Motoryzacja Budownictwo

Przemysł i

Rolnictwo

Mieszanki Pozostałe Razem

Nakłady inwestycyjne 9 040

856

2 623

8 304

4 419

25 242

Amortyzacja 34 141

1 288

3 499

6 279

6 046

51 253

Jednostkowe Sprawozdanie Finansowe Sanok Rubber Company S.A. 41

Sprzedaż wg obszarów geograficznych

Wyszczególnienie

Od 01.01.do 31.12.

2022 2021

Sprzedaż eksportowa razem: 657 602

537 654

Kraje Unii Europejskiej

456 984

342 272

Kraje Europy Wschodniej

29 988

31 863

Pozostałe rynki zagraniczne

170 629

163 519

Sprzedaż krajowa 311 167

270 769

Ogółem sprzedaż 968 768

808 423

W roku 2022 w strukturze sprzedaży Spółki nie było odbiorców, do których sprzedaż przekroczyła 10% wartości sprzedaży

Sanok RC S.A.

37. Transakcje z podmiotami powiązanymi

Podmiot powiązany

Sprzedaż 01.01-31.12. Zakupy 01.01-31.12.

Należności (z zaliczkami

na śr. trw. w budowie oraz

pożyczkami)

Zobowiązania wobec

Otrzymane/naliczone

odsetki od udzielonych

pożyczek 01.01.-31.12.

2022 2021 2022 2021 31.12.2022 31.12.2021 31.12.2022

31.12.2021

2022 2021

Jednostki zależne

PHU Stomil East Sp. z o.o. 7 119

7 744

711

1 066

SSD Sp. z o.o. 54 604

51 822

422

401

11 280

8 667

Stomil Sanok Rus Spółka z o.o. 0

3 920

Stomil Sanok Ukraina 7 704

8 794

405

Stomil Sanok Wiatka Spółka

Akcyjna Typu Zamkniętego

Produkcyjno - Handlowe Unitarne

Przedsiębiorstwo Stomil Sanok BR

11 799

7 121

2 085

2 374

166

112

Colmant Cuvelier RPS S.A.S. 16 201

13 879

126

109

13 264

8 845

117

Stomet Spółka z o. o. 2 417

2 140

36 956

34 884

1 310

921

3 278

3 461

Świerkowy Zdrój Medical Spa Sp. z

o.o.

101

5 308

6 402

375

158

Sanok (Qingdao) Auto Parts Sp. z

o.o.

Draftex Automotive GmbH 13 150

3 621

2 281

4 207

54 538

53 723

588

2 664

4 058

QMRP Co., Ltd. 75

212

157

11 992

744

1 387

SMX 0

Pozostałe podmioty powiązane

Jednostki kontrolowane przez

osoby nadzorujące Spółkę

Jednostki kontrolowane przez

osoby zarządzające Spółką

Transakcje z kluczowym

personelem

www.sanokrubber.pl

38. Zysk na akcję

Wyszczególnienie 2022 2021

Zysk netto w tys. PLN 38 537

41 279

Liczba akcji na koniec okresu 26 881 922

26 881 922

Akcje własne 806 457

Średnioważona liczba akcji 26 607 948

26 881 922

Potencjalne akcje rozwadniające liczbę akcji 1 433 699

627 242

Średnioważona rozwodniona liczba akcji 27 239 609

27 509 164

Zysk na akcję w PLN 1,45

1,54

Rozwodniony zysk na akcję w PLN 1,41

1,50

39. Noty objaśniające do rachunku przepływów pieniężnych

Za okres od 01.01 do 31.12

Zysk, strata z działalności inwestycyjnej - korekta zysku netto 2022 2021

zysk ze zbycia niefinansowych aktywów trwałych oraz sprzedaż prac rozwojowych -69

-11

rozwiązanie odpisu aktualizującego nowe uruchomienia -41

-45

odpis na naliczone odsetki od udzielonych pożyczek 2 324

1 322

odpis na posiadane udziały w spółce Draftex (2022) i QMRP(2021) 19 722

500

umorzenie części pożyczek udzielonych QMRP 7 023

odpisu na pożyczki dla QMRP 3 149

11 596

odwrócenie utworzonego odpisu z MSSF9 na umorzone pożyczki dla QMRP -651

razem 31 457

13 362

Za okres od 01.01 do 31.12

2022 2021

Zmiana stanu zobowiązań

zmiana wynikająca z bilansu, tj.:

6 464

14 954

Zmiana stanu zobowiązań finansowych z tyt. leasingu - zobowiązania długoterminowe -1 748

-1 076

Zmiana stanu zobowiązań handlowych 10 370

13 210

Zmiana stanu zobowiązań finansowych krótkoterminowych -1 567

2 532

Zmiana stanu zobowiązań krótkoterminowych innych -162

279

Zmiana stanu zobowiązań z tytułu umów -428

zmiany wykazane w przepływach

11 221

17 219

różnica, obejmuje:

-4 756

-2 265

zmianę stanu zobowiązań inwestycyjnych -1 245

212

zmianę stanu zobowiązań finansowych z tyt opcji -1 898

2 188

zmianę stanu zobowiązań finansowych z tyt leasingu DT i KT -1 418

-732

kompensaty odsetek od pożyczek -196

-3 933

Pozostałe korekty w działalności operacyjnej

10 878

3 277

prawo do emisji CO2 12 516

3 896

odsetki budżetowe 0

dofinansowanie ZFŚS 0

-269

Zyski straty aktuarialne -1 643

-401

Jednostkowe Sprawozdanie Finansowe Sanok Rubber Company S.A. 43

40. Wynagrodzenie wypłacone lub należne członków Zarządu oraz Rady Nadzorczej Spółki

Zarząd (w zł):

Wyszczególnienie

Wynagrodzenie naliczone i wypłacone w 2022 r.

Stałe Premia Razem

Piotr Szamburski

786 000,00

293 895,00

1 079 895,00

Marcin Saramak

631 200,00

261 096,00

892 296,00

Rafał Grzybowski

631 200,00

229 977,00

861 177,00

Piotr Dołęga

618 000,00

274 131,00

892 131,00

Martijn Merkx 0,00

0,00

Wprowadzony w Spółce na lata 2014-2017 Program Motywacyjny (szczegóły w nocie 30) dotyczy również Członków Zarządu.

Podobnie Program z 2022 roku. Członkowie Zarządu Spółki Sanok RC S.A. w ramach pierwszego z nich nabyli uprawnienia do

objęcia 247 070 szt. warrantów. Powyższe uprawnienia nie zostały zrealizowane w terminie wynikającym z regulaminu

programu, co mogło nastąpić najpóźniej do dnia 31.12.2022 r.

Rada Nadzorcza (w zł):

Wyszczególnienie

2022

Jan Woźniak Przewodniczący RN 248 209,92

Marek Łęcki Z-ca Przewodniczącego RN 222 202,56

Grażyna Sudzińska-Amroziewicz Członek RN 222 082,56

Elzbieta Häuser- Schöneich Członek RN 169 827,84

Radosław L. Kwasnicki Członek RN 169 827,84

Anna Plakwicz Członek RN 130 636,80

Marta Rudnicka Członek RN 130 636,80

41. Instrumenty finansowe

Wartość godziwa i księgowa aktywów i zobowiązań finansowych innych niż należności i zobowiązania handlowe

oraz leasingi:

wartość godziwa (przez

wynik finansowy)

wartość wg zamortyzowanego

kosztu

Aktywa finansowe na 31.12.2022r.

Papiery wartościowe – udziały i akcje w innych jednostkach, nienotowane na giełdach

Pożyczki udzielone długo- i krótkoterminowe

64 831

Pozostałe instrumenty pochodne – wycena bilansowa opcji walutowych 1 439

Zobowiązania finansowe na 31.12.2022r.

Zobowiązania wobec banków – kredyty długoterminowe

175 198

Pozostałe instrumenty pochodne – wycena bilansowa opcji walutowych 561

wartość godziwa (przez

wynik finansowy)

wartość wg zamortyzowanego

kosztu

Aktywa finansowe na 31.12.2021r.

Papiery wartościowe – udziały i akcje w innych jednostkach, nienotowane na giełdach

Pożyczki udzielone długo- i krótkoterminowe

73 983

Pozostałe instrumenty pochodne – wycena bilansowa opcji walutowych 1 921

Zobowiązania finansowe na 31.12.2021r.

Zobowiązania wobec banków – kredyty długo- i krótkoterminowe

166 714

Pozostałe instrumenty pochodne – wycena bilansowa opcji walutowych 2 458

www.sanokrubber.pl

Według szacunków Spółki wartości księgowe nie odbiegają od wartości godziwej prezentowanych pozycji.

Opcje walutowe zakwalifikowano do Poziomu 3 hierarchii wartości godziwej. Dla ich wyceny brak jest aktywnego rynku. Wycena

pochodzi z Banków, z którymi zawarto umowy opcji i oparta jest na modelu wyceny dla danego typu opcji walutowej, przyjętym

przez wyceniającego.

42. Cele i zasady zarządzania ryzykiem finansowym

Z uwagi na posiadane instrumenty finansowe Spółka narażona jest na ryzyko kredytowe, płynności oraz ryzyko rynkowe,

elementami którego są ryzyko walutowe i stopy procentowej. Spółka nie posiada instrumentów finansowych narażonych na ryzyko

cenowe, o którym mowa w MSSF 7.

Ryzyko kredytowe

Maksymalna wartość bilansowa aktywów finansowych narażona na ryzyko kredytowe (w tys. zł):

Wyszczególnienie

Stan na

31.12.2022

31.12.2021

Długoterminowe pożyczki 44 503

61 118

Aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy (opcje walutowe) 1 439

1 921

Należności krótkoterminowe (wliczając należności z tytułu pożyczek) 207 050

155 121

Wartość bilansowa, razem 252 992

218 160

Klasyfikacja należności krótkoterminowych handlowych i pozostałych wykazanych w bilansie według długości okresu

przeterminowania (w tys. zł):

31.12.2022

Bez

przeterminowania

Przeterminowane

0 - 30 dni

Przeterminowane

31 - 180 dni

Przeterminowane

181 - 365 dni

Przeterminowane

powyżej 1 roku

razem

Należności brutto 160 242

13 571

10 937

2 769

8 721

196 239

Odpisy na należności 67

396

776

8 279

9 518

Wartość należności netto, razem 160 175

13 571

10 541

1 993

441

186 721

31.12.2021

Bez

przeterminowania

Przeterminowane

0 - 30 dni

Przeterminowane

31 - 180 dni

Przeterminowane

181 - 365 dni

Przeterminowane

powyżej 1 roku

razem

Należności brutto 132 603

2 861

5 439

2 774

10 744

154 421

Odpisy na należności 5

106

1 263

10 556

11 930

Wartość należności netto, razem 132 598

2 861

5 333

1 511

188

142 491

Z wyjątkiem należności przedstawionych w powyższej tabeli, pozostałe aktywa finansowe nie są przeterminowane. Na

należności, dla których – w ocenie Spółki – istnieje ryzyko nieotrzymania zapłaty zostały utworzone odpisy na oczekiwane straty

kredytowe, które według stanu na 31.12.2022 r. wynoszą łącznie 9 518 tys. zł.

Spółka rozpoznaje również ryzyko kredytowe związane z zaliczkami na środki trwałe w budowie (stan na 31.12.2022r.: 3510 tys.

zł). Z uwagi na różnorodność odbiorców, w Spółce nie występuje istotne zagrożenie koncentracją ryzyka kredytowego. Klienci,

którzy korzystają z kredytu kupieckiego poddawani są procedurom weryfikacji przed udzieleniem kredytu kupieckiego. Należności

handlowe oraz pozostałe w kwocie 1955,2 tys. zł. zabezpieczone są gwarancjami. Część należności Spółka ubezpiecza w

Korporacji Ubezpieczeń Kredytów Eksportowych (KUKE) – na 31.12.2022r. ubezpieczona kwota należności to 5228 tys. zł.

Spółka stosuje model uproszczony kalkulacji odpisów z tytułu utraty wartości dla należności z tytułu dostaw i usług (bez względu

na termin zapadalności). Oczekiwana strata kredytowa jest kalkulowana w momencie ujęcia należności

w sprawozdaniu z sytuacji finansowej oraz jest aktualizowana na każdy kolejny dzień kończący okres sprawozdawczy, w

zależności od ilości dni przeterminowania danej należności. Dla celów oszacowania oczekiwanej straty kredytowej dla należności

Jednostkowe Sprawozdanie Finansowe Sanok Rubber Company S.A. 45

od odbiorców Spółka wykorzystuje macierz rezerw oszacowaną w oparciu o historyczne poziomy spłacalności należności od

kontrahentów. W przypadku instrumentów finansowych występujących po stronie aktywów – spółka dokonuje indywidualnej

oceny każdej umowy.

Ryzyko płynności

Analiza wymagalności na 31 grudnia 2022r.:

Wyszczególnienie

Wartość

bilansowa

do 1 m-ca

do 6

miesięcy

do 12

miesięcy

powyżej

12 miesięcy

Zobowiązania finansowe nie będące instrumentami

pochodnymi:

− Zobowiązania handlowe oraz inne zobowiązania

103 350

80 822

22 528

− Zobowiązania finansowe pozostałe

2 631

224

1 087

1 320

− Kredyty bankowe

175 198

Instrumenty pochodne – opcje

879

451

359

Analiza wymagalności na 31 grudnia 2021 roku:

Wyszczególnienie

Wartość

bilansowa

do 1 m-ca

do 6

miesięcy

do 12

miesięcy

powyżej

12 miesięcy

Zobowiązania finansowe nie będące instrumentami

pochodnymi:

− Zobowiązania handlowe oraz inne zobowiązania

93 571

65 879

27 692

− Zobowiązania finansowe pozostałe

2 300

189

954

1 157

− Kredyty bankowe

166 714

67 805

63 274

35 635

Instrumenty pochodne – opcje

-537

354

-689

-298

Spółka prognozuje przyszłe wpływy i wydatki oraz dobiera źródła ich finansowania. Posiada niewykorzystaną część limitu

kredytowego zwiększającą elastyczność finansową. Ponadto polityka związana z zarządzaniem kapitałami własnymi oraz

osiągana rentowność powodują, że spółka reguluje swoje zobowiązania w taki sposób, iż na dzień bilansowy zobowiązania

przeterminowane stanowią mniej niż 2% sumy zobowiązań z tytułu kredytów, handlowych i pozostałych finansowych.

Do finansowania działalności wykorzystuje kredyty obrotowe odnawialne z terminami spłaty w 2024 roku. Umowy kredytowe

przewidują możliwość prolongaty finansowania na kolejne okresy.

Spółka wykorzystywała limity kredytowe wyłącznie w walutach obcych w celu naturalnego równoważenia nadwyżki należności

nad zobowiązaniami wyrażonymi w walutach.

Ryzyko walutowe

Stan należności i zobowiązań zagranicznych oraz krajowych wyrażonych w walutach obcych, które są narażone na ryzyko

walutowe.

Wyszczególnienie

Stan na

31.12.2022 31.12.2021

EUR USD EUR USD

Należności handlowe i pozostałe

42 477

2 392

35 016

4 074

Zobowiązania handlowe i pozostałe

-7 944

-3 871

-6 444

-4 675

Kredyty bankowe i środki pieniężne

-35 479

-36 247

Wartość bilansowa brutto, razem -945

-1 384

-7 674

-588

Dążąc do ograniczania ryzyka wynikającego z możliwości niekorzystnych wahań kursów, Spółka zaciąga kredyt dewizowy, który

wykorzystywany jest do równoważenia rozrachunków walutowych w celu minimalizacji ewentualnych ujemnych różnic kursowych.

Dla Spółki, będącej eksporterem netto (głównie w zakresie EUR) osłabianie się PLN wobec Euro wpływa korzystnie na wynik

z podstawowej działalności. W sytuacjach umacniania się PLN, w celu ograniczania ryzyka kursowego zawierane są transakcje

pochodne, a także w całym okresie prowadzone są działania zmniejszające ekspozycję walutową poprzez dwustronne umowy

handlowe podpisywane w odpowiednich walutach.

Z analizy wrażliwości ujmującej skutki wyłącznie zmienności poziomu kursów walut obcych wynika, iż umocnienie się PLN

o 10% w porównaniu do średnich kursów EUR i USD ogłoszonych przez NBP na dzień 31.12.2022 roku, dla prezentowanych

powyżej wartości skutkować będzie wzrostem zysku brutto o 1 052 tys. zł. (dla EUR 443 tys. zł, dla USD 609 tys. zł)

Taka sama analiza przeprowadzona na danych bilansowych i kursach NBP z 31.12.2021, wskazywała na wzrost zysku brutto

o 3 768 tys. zł. (dla EUR 3 530 tys. zł, dla USD 238 tys. zł).

www.sanokrubber.pl

Ryzyko stopy procentowej

Wyszczególnienie

Stan na

31.12.2022 31.12.2021

Kredyty o stopie procentowej opartej na WIBOR 1 miesiąc

Kredyty o stopie procentowej opartej na EURIBOR 1 miesiąc

135 775

103 440

Kredyty o stopie procentowej opartej na LIBOR ON/€STR

39 423

63 274

Przy założeniu, że w ciągu najbliższego roku po dacie bilansowej stopy procentowe mogą się wahać w granicach 0,25 punktu

procentowego (licząc w stosunku do średniorocznych stawek z 2022 roku), wzrost oprocentowania spowodowałby wzrost

kosztów finansowych łącznie o 438 tys. zł przy stanie kredytu na 31.12.2022 r., a spadek oprocentowania skutkowałby poprawą

wyniku brutto o w/w wartość.

Przy stanie kredytów na 31.12.2021 r. i przy zmianach oprocentowania jak wyżej – jego wzrost spowodowałby przyrost kosztów

finansowych o 416,8 tys. zł, a spadek poprawiłby wynik o taką kwotę.

W dniu 1 stycznia 2022 roku wskaźnik LIBOR został zlikwidowany. Umowa kredytowa, ze stopą referencyjną LIBOR ON, została

aneksowana w marcu 2022r., a dotychczasową stawkę bazową zastąpił wskaźnik €STR.

Zmiany zobowiązań wynikających z działalności finansowej

01.01.2022

zmiany

wynikające z

przepływów

pieniężnych

zmiany

wynikające z

uzyskania lub

utraty

kontroli

skutki zmian

kursów

walutowych

zmiany

wartości

godziwych

31.12.2022

Oprocentowane kredyty i pożyczki

(długo- i krótkoterminowe)

166 714

6 242

2 242

175 198

Pochodne instrumenty finansowe

2 458

-1 897

561

Razem zobowiązania wynikające

z działalności finansowej

169 172

6 242

345

175 758

Ryzyko zmian cen i surowców

Spółka narażona jest na ryzyko wzrostu cen kluczowych surowców (kauczuki syntetyczne i naturalne, sadze techniczne,

plastyfikatory), środków chemicznych, olejów, tworzyw, stali, aluminium oraz bawełny, które to materiały są kluczowe dla kosztów

produkcji.

Przychody i koszty dotyczące instrumentów finansowych

Wyszczególnienie

2022

Z tytułu różnic kursowych,

dywidend i inne

Z tytułu odsetek i inne

przychody

koszty

przychody

koszty

Udziały w jednostkach zależnych

23 588

Należności 2 218

2 005

Środki pieniężne i ich ekwiwalenty

862

2 165

Aktywa finansowe – lokaty powyżej 3 m-cy

Zobowiązania handlowe oraz inne zobowiązania

2 072

1 552

Kredyty bankowe w rachunku bieżącym

2 636

1 672

Opcje 1 879

Razem 4 097

29 158

4 170

3 224

Jednostkowe Sprawozdanie Finansowe Sanok Rubber Company S.A. 47

Wyszczególnienie

2021

Z tytułu różnic kursowych, dywidend i inne Z tytułu odsetek i inne

przychody koszty przychody koszty

Udziały w jednostkach zależnych 1 390

Należności 3 088

4 395

Środki pieniężne i ich ekwiwalenty

570

Aktywa finansowe – lokaty powyżej 3 m-cy 120

Zobowiązania handlowe oraz inne zobowiązania

1 492

1 825

Kredyty bankowe w rachunku bieżącym 825

1 070

Opcje

315

Razem 5 303

2 377

4 560

2 895

Według oceny Spółki wartość godziwa środków pieniężnych, krótkoterminowych lokat, należności z tytułu dostaw i usług,

zobowiązań z tytułu dostaw i usług, kredytów w rachunku bieżącym oraz pozostałych zobowiązań krótkoterminowych nie odbiega

od wartości bilansowych głównie ze względu na krótki termin zapadalności.

43. Zarządzanie kapitałem

Głównym celem zarządzania kapitałem Spółki jest utrzymanie bezpiecznych wskaźników kapitałowych. Cele i zasady zarządzania

kapitałem stosowane przez Spółkę są spójne z celami i zasadami, które były stosowane za rok zakończony dnia 31 grudnia 2021.

Spółka monitoruje stan kapitałów stosując wskaźnik dźwigni.

Wyszczególnienie 31.12.2022

31.12.2021

Oprocentowane kredyty i pożyczki 175 198

166 714

Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania 106 541

98 328

Minus środki pieniężne i ich ekwiwalenty -78 997

-68 730

Zadłużenie netto 202 742

196 312

Kapitał własny 573 364

547 694

Kapitał razem 573 364

547 694

Kapitał i zadłużenie netto 776 105

744 006

Wskaźnik dźwigni (stosunek zadłużenia netto do sumy kapitałów powiększonych o zadłużenie netto) 26,1%

26,4%

44. Zdarzenia występujące po dniu bilansowym

Po dniu bilansowym nie wystąpiły zdarzenia mogące mieć wpływ na sytuację Spółki.

45. Pozostałe informacje do informacji finansowej za 12 m-cy 2022r.

Rozliczenie sprzedaży udziałów w spółce QRMP

W dniu 3 listopada 2022r. został zakończony proces rozliczenia transakcji sprzedaży i przeniesienia praw udziałowych spółki

zależnej QMRP ( umowa SPA) pomiędzy Sanok RC S.A. (jako Sprzedającym) a Qingdao Zhangshi Shangjia Technology Co., LTD

(jako Kupującym) będącej przedmiotem raportów bieżących Spółki nr 03/2022 oraz nr 15/2022.

W odniesieniu do jednostkowego sprawozdania finansowego, rozliczenie wyżej wymienionej transakcji miało negatywny wpływ

na wynik Sanok RC S.A. w roku 2022 i wyniosło minus 10,3 mln zł:

tys. zł

Cena sprzedaży udziałów 0

Rozwiązanie odpisów na udziały 27 822

Wartość sprzedanych udziałów wg ksiąg rachunkowych -27 822

Utworzenie odpisów na pożyczki niespłacone i nieumorzone -2 498

Umorzenie pożyczek -7 023

Utworzenie odpisów na należne odsetki od pożyczek -1 903

Utworzenie odpisów na należności -221

Rozwiązanie rezerwy na poręczenie 1 325

Razem odniesiono na wynik w sprawozdaniu jednostkowym SRC -10 320

Wymienione operacje miały charakter niepieniężny, księgowy i nie wpływają na sytuację płynnościową Spółki.

www.sanokrubber.pl

Stanowisko Zarządu odnośnie możliwości zrealizowania wcześniej publikowanych prognoz wyników na dany rok

Sanok RC S.A. nie publikowała prognoz wyników Spółki oraz Grupy Kapitałowej na 2022 rok.

Akcjonariusze, którzy posiadają ponad 5% akcji

Według informacji otrzymanych przez Sanok RC S.A. akcjonariuszami, którzy posiadają ponad 5% jej akcji – na dzień publikacji

raportu – są:

Nazwa posiadacza akcji Liczba akcji

% udział w kapitale

zakładowym oraz

w liczbie głosów

na WZA

Allianz Polska OFE, Allianz Polska DFE, Drugi Allianz Polska OFE –

zarządzane przez PTE Allianz Polska

4 141 421

15,41%

Marek Łęcki

967 900

11,04%

Nationale

–

Nederlanden Otwarty Fundusz Emerytalny

775 832

0,33

OFE

PZU "Złota Jesień"

703 052

10,06

Generali OFE, Generali DFE, NNLife OFE, NNLife DFE – zarządzane przez

Generali PTE

1 620 979

6,03%

Podana liczba akcji Sanok RC S.A. będąca w posiadaniu znaczących Akcjonariuszy wynika ze złożonych świadectw depozytowych

przy rejestracji na Walne Zgromadzenia Spółki, które odbyło się 28 czerwca 2022r. oraz z informacji uzyskanych od Akcjonariuszy

(raporty bieżące nr.: 13/2022, 2/2023 oraz 6/2023).

Akcje w posiadaniu osób zarządzających i nadzorujących

Według informacji otrzymanych przez Sanok RC S.A. - na dzień sporządzenia raportu - spośród osób zarządzających

i nadzorujących, akcje Sanok RC S.A. posiadają: Piotr Szamburski - 56 360 akcji, Marcin Saramak – 30 200 akcji,

Rafał Grzybowski - 10 000 akcji, Marta Rudnicka – 1 307 820 akcji, Marek Łęcki – 2 967 900 akcji, Radosław Leszek Kwaśnicki –

1 akcję.

Wskazanie postępowań toczących się przed sądem, organem właściwym dla postępowania arbitrażowego lub

organem administracji publicznej

Sanok RC S.A. nie jest stroną żadnego postępowania sądowego lub przed organami administracji publicznej dotyczącego

zobowiązań lub wierzytelności o istotnej dla Spółki wartości (przy czym jako istotne uważa się łączną wartość odpowiadającą

co najmniej 10% kapitałów własnych).

Informacje o zawarciu przez emitenta jednej lub wielu transakcji z podmiotami powiązanymi, jeżeli pojedynczo lub

łącznie są one istotne i zostały zawarte na innych warunkach niż rynkowe

Wyżej wymienione transakcje nie wystąpiły.

Informacja o udzieleniu przez emitenta poręczeń kredytu lub pożyczki lub udzieleniu gwarancji – łącznie jednemu

podmiotowi lub jednostce zależnej od tego podmiotu, jeżeli łączna wartość istniejących poręczeń lub gwarancji jest

znacząca.

29 marca 2019 r. Sanok RC SA podpisała wspólnie ze spółką Świerkowy Zdrój Medical Spa Sp. z o.o. z Rymanowa (wcześniej

pod nazwą PST Stomil) jako współdłużnik umowę kredytową na wartość 5 mln PLN (wartość zobowiązania warunkowego SRC

z tego tytułu na 31.12.2022 r. to 3,2 mln zł).

Inne informacje, które zdaniem emitenta są istotne dla oceny jego sytuacji kadrowej, majątkowej, finansowej, wyniku

finansowego i ich zmian oraz informacje, które są istotne dla oceny możliwości realizacji zobowiązań przez emitenta

• Stan udzielonych przez Sanok RC S.A. pożyczek na rzecz spółki zależnej Draftex Automotive GmbH na dzień 31.12.2022 r.

wynosi 15,49 mln EUR tj. 12,67% kapitałów własnych. Kwota odpisu aktualizującego wartość tych pożyczek to 16,7 mln

PLN.

• W dniu 21 września 2018r. na rzecz Sanok RC S.A. wydana została decyzja o wsparciu nr 1/ARP/OML/2018, która uprawnia

Spółkę do korzystania z pomocy publicznej w formie zwolnienia podatkowego dostępnego dla pomiotów prowadzących

działalność na podstawie stosownej decyzji w obrębie Polskiej Strefy Inwestycji (PSI). W efekcie obowiązek zapłaty zaliczek

miesięcznych dotyczy wyłącznie dochodu osiąganego z działalności podlegającej opodatkowaniu , tj. takiej działalności,

która generalnie wykracza poza zakres zezwolenia lub prowadzona jest poza terenem strefy. Fakt ten znalazł

odzwierciedlenie w wysokości kalkulowanego podatku dochodowego, zarówno bieżącego, jak i odroczonego, a tym samym

wyniku spółki dominującej za rok 2022. Spółka w roku 2022 skorzystała w ramach decyzji o wsparciu z pomocy w wysokości

8,017 mln zł. Wpływ działalności Sanok RC SA w PSI wykazano w pozycji „Podatek odroczony” Rachunku zysków i strat

oraz w nocie 25 „Aktywa i rezerwy z tytułu podatku odroczonego”.

Jednostkowe Sprawozdanie Finansowe Sanok Rubber Company S.A. 49

Maksymalna kwota kosztów kwalifikowanych od której Spółka mogła kalkulować wysokość pomocy publicznej zgodnie

z DoW wynosi 91 mln zł (przysługująca pomoc to 50% tych kosztów, czyli kwota 45,5 mln zł). Zakończenie inwestycji

nastąpiło zgodnie ze zmienioną DoW do dnia 30 czerwca 2020 r. Oprócz poniesienia kosztów kwalifikowanych

w odpowiedniej wysokości (nakłady inwestycyjne przekroczyły maksymalny limit wydatków kwalifikowanych 91 mln zł),

Spółka była również zobligowana do zatrudnienia co najmniej 30 nowych pracowników do dnia 31 grudnia 2019r., oraz

utrzymania tego poziomu zatrudnienia (minimum 2.165 pracowników) w przedsiębiorstwie (na terenie realizacji nowej

inwestycji) w okresie od 1 stycznia 2020r. do dnia 31 grudnia 2020r. Spółka spełniła powyższe warunki. Termin

obowiązywania Decyzji nr 1/ARP/OML/2018 wynosi 15 lat licząc od dnia jej wydania. Zdyskontowana wartość

maksymalnych nakładów 91 mln zł będących podstawą do wyliczenia kwoty pomocy publicznej wynosi 81 168 tys. zł.

Wykorzystana do dnia 31 grudnia 2022 roku pomoc publiczna wyniosła 39 839 tys. zł (zdyskontowana wartość pomocy

wyniosła 35 535 tys. zł). Kwota pomocy publicznej pozostałej do wykorzystania wynosi 5 661 tys. zł. (zdyskontowana

wartość 5 048 tys. zł. – pozostałe do wykorzystania aktywo na podatek odroczony z PSI).

• W dniu 16 grudnia 2020r. na wniosek Spółki złożony w dniu 19 listopada 2020r. została wydana na rzecz Spółki druga

Decyzja o wsparciu nr 66/ARP/OML/2020, która uprawnia Spółkę do skorzystania z pomocy publicznej w formie zwolnienia

podatkowego dostępnego dla podmiotów prowadzących działalność na podstawie stosownej decyzji

w obrębie Polskiej Strefy Inwestycji (PSI).

Zgodnie z warunkami zawartymi w przedmiotowej decyzji Spółka zobowiązana jest ponieść koszty kwalifikowane na nowe

inwestycje w wysokości co najmniej 60 mln zł, maksymalna wysokość kosztów kwalifikowanych od której Spółka będzie

mogła kalkulować wysokość pomocy publicznej wynosi 78 mln zł (przysługująca pomoc to 50% tych kosztów, czyli kwota

39 mln zł). Zgodnie z warunkami Decyzji zakończenie inwestycji ma nastąpić do dnia 31 grudnia 2023r. Oprócz poniesienia

wydatków kwalifikowanych w odpowiedniej wysokości, Spółka była zobligowana do zatrudnienia 5 nowych pracowników

do dnia 31 grudnia 2020r. oraz do utrzymania podwyższonego poziomu zatrudnienia (na poziomie minimum 2.273,26) w

przedsiębiorstwie (na terenie realizacji nowej inwestycji) w okresie od 1 stycznia 2022r. do dnia 31 grudnia 2022r.- oba te

warunki Spółka spełniła. Termin obowiązywania Decyzji nr 66/ARP/OML/2020 wynosi 15 lat licząc od dnia jej wydania. Do

dnia 31 grudnia 2022 roku Spółka poniosła nakłady inwestycyjne w wysokości 30 500 tys. zł (zdyskontowana wartość

nakładów wynosi 29 765 tys. zł) związane z realizacją drugiej DoW.

Wpływ wojny na Ukrainie na działalność Spółki

Zdarzeniem mającym istotny wpływ na działalność Spółki Dominującej i Grupy Kapitałowej jest wybuch konfliktu zbrojnego na

Ukrainie w dniu 24 lutego 2022 roku. W związku z faktem iż na dzień publikacji niniejszego sprawozdania finansowego działania

wojenne nie zostały zakończone, a wręcz przeciwnie ryzyko ich eskalacji ciągle jest wysokie mamy nową dynamicznie zmieniającą

się, ale przede wszystkim nieprzewidywalną ekonomicznie sytuację, która niewątpliwie może mieć wpływ na działalność Spółki

Dominującej i całej Grupy Kapitałowej.

W roku 2022 wartość sprzedaży Spółek Grupy na rynki wschodnie (Ukraina, Białoruś oraz Rosja) wyniosła 44,2 mln zł co stanowiło

3% sprzedaży ogółem. Na chwilę obecną należności od podmiotów zewnętrznych działających na rynkach wschodnich (Rosja,

Białoruś, Ukraina) są ubezpieczone w ramach polisy KUKE zarówno w zakresie ryzyka rynkowego (ubezpieczanie pokrywa 95%

wszystkich należności – udział własny stanowi 5%) jak i ryzyka nierynkowego obejmującego ryzyko polityczne i działanie sił

wyższych (w tym również działań wojennych). Ekspozycja na ryzyko łącznych posiadanych na dzień 31.12.2022 przez wszystkie

Spółki Grupy aktywów dotyczących rynków wschodnich (Ukraina, Białoruś, Rosja) wynosi około 30,2 mln zł. Na dzień

przygotowania niniejszego sprawozdania finansowego Grupa nie utworzyła odpisów aktualizujących te aktywa (jeżeli taka

konieczność nastąpi będzie to miało miejsce w kolejnych okresach sprawozdawczych).

Zidentyfikowane na chwilę obecną obszary ryzyka dla Grupy wynikające z wywołanej przez Rosję wojny na Ukrainie dotyczą przede

wszystkim:

− wysokiej inflacji i wynikającej z niej presji wzrostu wynagrodzeń,

− dalszego wzrostu cen materiałów, surowców oraz nośników energetycznych, ,

− szeroko rozumianej logistyki dostaw oraz realizowanych przez Grupę wysyłek towarów poprzez ograniczenia w dostępie do

środków transportu czy infrastruktury logistycznej,

- spowolnienia gospodarczego przekładającego się na organicznie inwestycji m.in. w sektorze budownictwa.

Wielkość potencjalnego negatywnego wpływu wojny na Ukrainie na sytuację finansową Grupy w przyszłych okresach jest obecnie

trudna do określenia i zależy w dużej mierze od długości oraz skali rozwoju konfliktu zbrojnego jak również od dalszych możliwych

sankcji gospodarczych nakładanych na Rosję oraz na Białoruś. Ze względu na dynamikę sytuacji bardzo trudno jest przewidzieć,

w jaki sposób zaistniały kryzys może mieć przełożenie na przychody i wyniki finansowe Grupy w przyszłości. Zarząd Jednostki

Dominującej na bieżąco analizuje wszystkie dostępne informacje i podejmuje starania, aby wraz z rozwojem wydarzeń w miarę

możliwości minimalizować wpływ zaistniałej sytuacji na swoją działalność. Zarząd Spółki Dominującej biorąc pod uwagę różne

możliwe scenariusze rozwoju sytuacji zamierza tak prowadzić działalność operacyjną i finansową, aby minimalizować negatywny

wpływ wojny na Ukrainie na wyniki finansowe Grupy Kapitałowej.

Zarząd Jednostki Dominującej stoi jednocześnie na stanowisku, że biorąc pod uwagę wszystkie powyższe okoliczności oraz

bieżącą sytuację finansową nie istnieje istotna niepewność w zakresie kontynuacji działalności. Mając jednak na uwadze, że

rozwój sytuacji związanej przede wszystkim z działaniami zbrojnymi prowadzonymi przez Rosję na terenie Ukrainy jak również z

www.sanokrubber.pl

pandemią z założenia charakteryzują się dużą nieprzewidywalnością i zmiennością, co może mieć wpływ na wyniki finansowe

Grupy w kolejnych okresach.

Wpływ pandemii choroby COVID-19 na działalność Spółki

Opublikowane informacje na temat pandemii COVID-19 w półrocznym raporcie finansowym w dniu 30.09.2022 nie uległy zmianie.

Czynniki, które w ocenie emitenta będą miały wpływ na osiągnięte przez niego wyniki w perspektywie co najmniej kolejnego

kwartału.

Do najważniejszych czynników, które mogą mieć wpływ na wyniki Sanok RC S.A. i pozostałych spółek Grupy w najbliższych

okresach sprawozdawczych zaliczyć należy:

- wpływ toczącej się na Ukrainie wojny oraz jej wpływ na gospodarkę światową,

- rosnące ceny surowców oraz czynników energetycznych (ma to również duży wpływ na ceny usług transportowych),

- globalną sytuację polityczną, w tym w Europie Wschodniej, krajach Bliskiego Wschodu, Afryki Północnej i Azji

Południowo-Wschodniej,

- sytuację gospodarczą w świecie, Europie i na podstawowych rynkach, na których sprzedaje Grupa tj. na rynku

motoryzacji (Unia Europejska), pasów klinowych (dla rolnictwa i przemysłowych – kraj, Rosja, Ukraina), budowlanym

(systemy uszczelnień i uszczelki samoprzylepne – kraj, Rosja, Ukraina, UE)

- poziom inflacji oraz stóp procentowych,

- sytuacja na rynku pracy,

- kursy walut EUR/PLN; BYN/PLN; UAH/PLN; RUB/PLN, w tym ewentualna dewaluacja UAH, RUB, BYN,

- presję klientów - głównie z rynku pierwotnego - na ceny,

- dostępność kredytów dla bezpośrednich i pośrednich odbiorców wyrobów, towarów Spółki – zwłaszcza dla osób

fizycznych, w tym prowadzących działalność gospodarczą (ważne dla segmentu rolnictwa i budownictwa),

- sytuację pogodową.

Sanok, dnia 23 marca 2023 roku

Zarząd SANOK RC SA:

1. Prezes Zarządu – Piotr Szamburski ………………………..……………..……………………………………………….

2. Wiceprezes Zarządu – Marcin Saramak …………………………………………………………………………………………

3. Wiceprezes Zarządu – Rafał Grzybowski .…………………………….………………………………………………………….

4. Członek Zarządu – Piotr Dołęga .…………………………….………………………………………………………….

5. Członek Zarządu – Martijn Merkx .…………………………….………………………………………………………….

Sporządziła:

Główna Księgowa - Aneta Jagiełło

Jednostkowe Sprawozdanie Finansowe Sanok Rubber Company S.A. 51