"ULMA CONSTRUCCION POLSKA " SPÓŁKA AKCYJNA

SPRAWOZDANIE FINANSOWE

ULMA Construccion Polska S.A.

ZA ROK ZAKOŃCZONY DNIA 31 GRUDNIA 2022 R.

(wraz ze sprawozdaniem niezależnego biegłego rewidenta z badania)

Spis treści

INFORMACJE OGÓLNE .................................................................................................................................. 4

SPRAWOZDANIE FINANSOWE....................................................................................................................... 6

Rachunek zysków i strat oraz inne całkowite dochody ............................................................................. 7

Sprawozdanie z sytuacji finansowej .......................................................................................................... 8

Sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym .......................................................................................... 10

Sprawozdanie z przepływów pieniężnych............................................................................................... 11

INFORMACJA DODATKOWA........................................................................................................................ 12

1. Opis ważniejszych stosowanych zasad rachunkowości....................................................................... 13

A. Oświadczenie o zgodności oraz ogólne zasady sporządzania ......................................................... 13

B. Zmiany stosowanych zasad rachunkowości .................................................................................... 14

C. Wycena pozycji wyrażonych w walutach obcych............................................................................ 16

D. Rezerwy ........................................................................................................................................... 17

2. Istotne szacunki i dokonane osądy...................................................................................................... 17

3. Zarządzanie ryzykiem finansowym...................................................................................................... 18

4. Rzeczowe aktywa trwałe ..................................................................................................................... 22

5. Wartości niematerialne....................................................................................................................... 26

6. Instrumenty finansowe........................................................................................................................ 27

7. Inwestycje w jednostkach zależnych i stowarzyszonych..................................................................... 31

8. Aktywa z tytułu prawa do użytkowania............................................................................................... 32

9. Należności handlowe oraz pozostałe należności................................................................................. 34

10. Zapasy.................................................................................................................................................. 36

11. Środki pieniężne i ich ekwiwalenty...................................................................................................... 36

12. Kapitał podstawowy i kapitał zapasowy.............................................................................................. 37

13. Zobowiązanie handlowe oraz pozostałe zobowiązania....................................................................... 38

14. Kredyty i pożyczki ................................................................................................................................ 38

15. Zobowiązania z tytułu prawa do użytkowania (leasing)...................................................................... 39

16. Odroczony podatek dochodowy ......................................................................................................... 40

17. Zobowiązania z tytułu świadczeń emerytalnych ................................................................................. 41

18. Przychody ze sprzedaży ....................................................................................................................... 42

19. Koszty według rodzaju i koszty świadczeń pracowniczych.................................................................. 44

20. Inne przychody i koszty operacyjne..................................................................................................... 45

21. Przychody i koszty finansowe.............................................................................................................. 45

Wszystkie kwoty wyrażone w tys. zł, o ile nie zaznaczono inaczej

JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE FINANSOWE ULMA Construccion Polska S.A. za 2022 rok

2

22. Podatek dochodowy............................................................................................................................ 46

23. Informacja o średnim zatrudnieniu ..................................................................................................... 47

24. Pozycje warunkowe/gwarancje........................................................................................................... 47

25. Zdarzenia po dacie bilansu .................................................................................................................. 47

26. Transakcje z podmiotami powiązanymi .............................................................................................. 47

27. Wynagrodzenie zarządu oraz rady nadzorczej.................................................................................... 50

28. Zysk na akcję........................................................................................................................................ 50

29. Propozycja podziału zysku................................................................................................................... 51

Wszystkie kwoty wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE FINANSOWE ULMA Construccion Polska S.A. za 2022 rok

3

INFORMACJE OGÓLNE

Przedmiot działalności

Przedmiotem działalności Grupy Kapitałowej ULMA Construccion Polska S.A.(zwanej dalej Grupą) są:

• dzierżawa i sprzedaż rusztowań i deskowań budowlanych,

• wykonywanie na zlecenie projektów zastosowań deskowań i rusztowań,

• eksport usług budowlanych świadczonych przez spółki Grupy,

• sprzedaż materiałów i surowców budowlanych oraz akcesoriów do betonu,

• działalność transportowa, sprzętowa i remontowa, w tym sprzedaż i dzierżawa sprzętu budowlanego.

ULMA Construccion Polska S.A. jest spółką akcyjną (Spółka). Spółka rozpoczęła działalność 14 lutego 1989

roku pod nazwą Bauma Sp. z o.o., jako spółka z ograniczoną odpowiedzialnością (z o.o.) i została

zarejestrowana w Rep. Nr A.II – 2791. Dnia 15 września 1995 roku została przekształcona w spółkę akcyjną

zawiązaną aktem notarialnym przed notariuszem Robertem Dorem w Kancelarii Notarialnej w Warszawie i

zarejestrowana w Rep. Nr A 5500/95. W dniu 29 października 2001 roku Sąd Rejonowy w Warszawie, XIV

wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego dokonał wpisu Spółki do Rejestru Przedsiębiorców pod

numerem KRS 0000055818. W dniu 6 listopada 2006 roku Nadzwyczajne Walne Zgromadzenie Akcjonariuszy,

w Uchwale numer 1, postanowiło dokonać zmiany nazwy Spółki z dotychczasowej nazwy BAUMA S.A. na

ULMA Construccion Polska S.A. Stosowny wpis do Krajowego Rejestru Sądowego został dokonany w dniu 14

listopada 2006 r.

W analizowanym okresie nie wystąpiły zmiany w nazwie spółki ULMA Construccion Polska S.A.

Podstawowe miejsce prowadzenia działalności przez spółkę – Koszajec 50, 05-840 Brwinów (Polska).

Kontrolę nad Grupą sprawuje ULMA C y E, S. Coop. z siedzibą w Hiszpanii, która posiada 75,49% akcji Spółki.

Pozostałe 24,51% akcji znajduje się w posiadaniu wielu akcjonariuszy.

Siedziba

ULMA Construccion Polska S.A.

Koszajec 50

05-840 Brwinów

Skład organów nadzorczych i zarządczych na dzień 31.12.2022 roku oraz na dzień

zatwierdzenia sprawozdania do publikacji

Rada Nadzorcza

Aitor Ayastuy Ayastuy

Przewodniczący Rady Nadzorczej

Iñaki Irizar Moyua

Wiceprzewodniczący Rady Nadzorczej

Rafael Anduaga Lazcanoiturburu

Członek Rady Nadzorczej

Michał Markowski

Członek Rady Nadzorczej

Eñaut Eguidazu Aldalur

Członek Rady Nadzorczej

Wszystkie kwoty wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE FINANSOWE ULMA Construccion Polska S.A. za 2022 rok

4

Komitet Audytu

Michał Markowski

Przewodniczący Komitetu

Aitor Ayastuy Ayastuy

Członek Komitetu

Rafael Anduaga Lazcanoiturburu

Członek Komitetu

Zarząd

Rodolfo Carlos Muñiz Urdampilleta

Prezes Zarządu

Marek Czupryński

Członek Zarządu

Krzysztof Orzełowski

Członek Zarządu

Ander Ollo Odriozola

Członek Zarządu

Andrzej Sterczyński

Członek Zarządu

Biegły rewident

Ernst & Young Audyt Polska spółka z ograniczoną odpowiedzialnością sp. k.

Rondo ONZ 1

00-124 Warszawa

Spółka wpisana jest na listę podmiotów uprawnionych do badania sprawozdań finansowych pod pozycją 130.

Banki

mBank S.A.

PEKAO S.A.

PKO Bank Polski S.A.

ING Bank Śląski S.A.

Banco de SABADELL (Hiszpania)

Notowania na giełdach

Od dnia 21 maja 1997 roku Spółka notowana jest na Giełdzie Papierów Wartościowych w Warszawie

(„GPW”).

Symbol na GPW: ULM.

Kod LEI: 2594001DEARTIAMFJC93

Wszystkie kwoty wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE FINANSOWE ULMA Construccion Polska S.A. za 2022 rok

5

SPRAWOZDANIE FINANSOWE

ZA ROK ZAKOŃCZONY DNIA 31 GRUDNIA 2022 R.

Rachunek zysków i strat oraz inne całkowite dochody

Okres 12 miesięcy

zakończony 31 grudnia

Nota

2022 r.

2021 r.

Przychody ze sprzedaży

18

173 475

183 423

Koszty sprzedanych produktów, towarów i materiałów

19

(140 777)

(138 855)

I. Zysk brutto ze sprzedaży

32 698

44 568

Koszty sprzedaży i marketingu

19

(1 884)

(1 503)

Koszty ogólnego zarządu

19

(20 119)

(17 009)

Pozostałe przychody operacyjne

20

793

1 746

W tym odwrócenie strat z tytułu utraty wartości należności

-

367

Pozostałe koszty operacyjne

20

(1 095)

(472)

W tym: straty z tytułu utraty wartości należności

(924)

-

II. Zysk (strata) na poziomie operacyjnym

10 393

27 330

Przychody finansowe

21

2 887

647

Koszty finansowe

21

(1 054)

(611)

III. Zysk (strata) przed opodatkowaniem

12 226

27 366

Podatek dochodowy

22

(2 528)

(5 686)

IV. Zysk (strata) netto okresu obrotowego

9 698

21 680

Inne całkowite dochody netto:

-

V. Całkowity dochód okresu obrotowego

9 698

21 680

Średnia ważona liczba akcji zwykłych

5 255 632

Podstawowy zysk (strata) przypadający na jedną akcję w okresie

28

1,85

4,13

obrotowym (w zł na jedną akcję)

Rozwodniony zysk (strata) przypadający na jedną akcję w

28

1,85

4,13

okresie obrotowym (w zł na jedną akcję)

Wszystkie kwoty wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE FINANSOWE ULMA Construccion Polska S.A. za 2022 rok

7

Sprawozdanie z sytuacji finansowej

Stan na dzień

Nota

31 grudnia 2022 r.

31 grudnia 2021 r.

AKTYWA

I. Aktywa trwałe

Rzeczowe aktywa trwałe

4

256 982

234 039

Wartości niematerialne

5

125

202

Inwestycje w jednostkach zależnych i stowarzyszonych

7

8 258

7 458

Aktywa z tytułu prawa do użytkowania

8

12 978

15 449

Należności długoterminowe

9

28 442

8 320

Aktywa trwałe razem:

306 785

265 468

II. Aktywa obrotowe

Zapasy

10

5 266

4 489

Należności handlowe oraz pozostałe należności

9

34 940

55 231

Należności z tytułu podatku dochodowego

487

318

Pochodne instrumenty finansowe

6

-

6

Środki pieniężne i ich ekwiwalenty

11

32 835

38 237

Aktywa obrotowe razem:

73 528

98 281

Aktywa razem

380 313

363 749

Wszystkie kwoty wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE FINANSOWE ULMA Construccion Polska S.A. za 2022 rok

8

Stan na dzień

Nota

31 grudnia 2022 r.

31 grudnia 2021 r.

KAPITAŁY WŁASNE I ZOBOWIĄZANIA

I. Kapitał własny

Kapitał podstawowy

12

10 511

Kapitał zapasowy - nadwyżka ze sprzedaży akcji powyżej

12

114 990

wartości nominalnej

Zatrzymane zyski, w tym:

194 870

185 172

a) Zysk (strata) netto okresu obrotowego

9 698

21 680

Kapitał własny razem:

320 371

310 673

II. Zobowiązania

Zobowiązania długoterminowe

Zobowiązania z tytułu odroczonego podatku

16

10 873

9 490

dochodowego

Zobowiązania długoterminowe z tytułu świadczeń

17

267

285

emerytalnych

Zobowiązania długoterminowe z tytułu prawa do

15

5 847

8 276

użytkowania (leasing)

Zobowiązania długoterminowe razem:

16 987

18 051

Zobowiązania krótkoterminowe

Pochodne instrumenty finansowe

-

Zobowiązania krótkoterminowe z tytułu świadczeń

17

44

64

emerytalnych

Zobowiązania krótkoterminowe z tytułu prawa do

15

3 947

3 767

użytkowania (leasing)

Zobowiązania handlowe oraz pozostałe zobowiązania

13

38 964

31 194

Zobowiązania krótkoterminowe razem:

42 955

35 025

Zobowiązania razem:

59 942

53 076

Kapitał własny i zobowiązania razem:

380 313

363 749

Wszystkie kwoty wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE FINANSOWE ULMA Construccion Polska S.A. za 2022 rok

9

Sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym

Nadwyżka ze

Kapitał podstawowy

sprzedaży akcji

Zatrzymane

KAPITAŁ WŁASNY

w wartości

powyżej wartości

zyski

RAZEM

nominalnej

Stan na dzień 1 stycznia 2022 r.

10 511

114 990

185 172

310 673

Zysk netto

-

9 698

Inne całkowite dochody

-

Stan na dzień 31 grudnia 2022 r.

10 511

114 990

194 870

320 371

Nadwyżka ze

Kapitał podstawowy

sprzedaży akcji

Zatrzymane

KAPITAŁ WŁASNY

w wartości

powyżej wartości

zyski

RAZEM

nominalnej

Stan na dzień 1 stycznia 2021 r.

10 511

114 990

203 540

329 041

Zysk netto

-

21 680

Inne całkowite dochody

-

Wypłata dywidendy

(40 048)

Stan na dzień 31 grudnia 2021 r.

10 511

114 990

185 172

310 673

Wszystkie kwoty wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE FINANSOWE ULMA Construccion Polska S.A. za 2022 rok

10

Sprawozdanie z przepływów pieniężnych

Okres 12 miesięcy

zakończony 31 grudnia

Nota

2022 r.

2021 r.

PRZEPŁYWY PIENIĘŻNE Z DZIAŁALNOŚCI OPERACYJNEJ

Zysk netto okresu obrotowego

9 698

21 680

Korekty:

- Podatek dochodowy

22

2 528

5 686

- Amortyzacja rzeczowych środków trwałych

4

42 255

35 003

- Amortyzacja wartości niematerialnych

5

102

206

- Amortyzacja aktywów z tytułu prawa do użytkowania

3 980

3 837

- Odpis aktualizujący wartość majątku trwałego

52

(144)

- Wartość netto sprzedanych i zlikwidowanych środków

7 530

12 157

trwałych

- (Zyski)/straty z tytułu zmian wartości godziwej instrumentów

6

(60)

finansowych

- Zmiana wartości udziałów w jednostkach powiązanych

(800)

-

- Przychody z tytułu odsetek

(1 745)

(620)

- Koszty odsetek

1 005

584

- (Zyski)/Straty z tytułu różnic kursowych

(130)

63

- Zmiana wartości rezerwy na świadczenia emerytalne

(38)

(23)

Szalunki - nabycia i inne zwiększenia środków trwałych

4

(70 113)

(49 538)

Zmiany stanu kapitału obrotowego:

- Zapasy

(777)

772

- Należności handlowe oraz pozostałe należności

2 732

(9 960)

- Zobowiązania handlowe oraz pozostałe zobowiązania

7 770

11 998

Podatek dochodowy zapłacony

(1 312)

(4 637)

Środki pieniężne netto z działalności operacyjnej

2 743

27 004

PRZEPŁYWY PIENIĘŻNE Z DZIAŁALNOŚCI INWESTYCYJNEJ

Wpływy ze sprzedaży rzeczowych aktywów trwałych

3

9 115

Spłaty udzielonych pożyczek

1 354

20 000

Odsetki otrzymane

1 784

578

Pożyczki udzielone

(3 861)

(20 000)

Nabycie pozostałych rzeczowych aktywów trwałych

(2 671)

(1 945)

Nabycie wartości niematerialnych i prawnych

5

(25)

(180)

Środki pieniężne netto z działalności inwestycyjnej

(3 416)

7 568

PRZEPŁYWY PIENIĘŻNE Z DZIAŁALNOŚCI FINANSOWEJ

Płatności z tytułu leasingu

(3 761)

(3 762)

Odsetki wypłacone

(1 005)

(584)

Dywidendy wypłacone

-

(40 048)

Środki pieniężne netto z działalności finansowej

(4 766)

(44 394)

Zwiększenie/(Zmniejszenie) netto stanu środków pieniężnych

(5 439)

(9 822)

Stan środków pieniężnych na początek okresu

38 237

48 094

Straty)/Zyski kursowe z tytułu wyceny środków pieniężnych

37

(35)

Stan środków pieniężnych na koniec okresu

11

32 835

38 237

Wszystkie kwoty wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE FINANSOWE ULMA Construccion Polska S.A. za 2022 rok

11

INFORMACJA DODATKOWA

DO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO

Wszystkie kwoty wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE FINANSOWE ULMA Construccion Polska S.A. za 2022 rok

12

Noty do sprawozdania finansowego

1. Opis ważniejszych stosowanych zasad rachunkowości

Podstawowe zasady rachunkowości zastosowane przy sporządzaniu niniejszego sprawozdania finansowego

przedstawione zostały poniżej. Opisane zasady zastosowane zostały we wszystkich prezentowanych okresach

w sposób ciągły i systematyczny.

A. Oświadczenie o zgodności oraz ogólne zasady sporządzania

Sprawozdanie finansowe ULMA Construccion Polska S.A. obejmuje rok zakończony dnia 31 grudnia 2022 roku

oraz zawiera dane porównawcze za rok zakończony dnia 31 grudnia 2021 r.

Czas trwania ULMA Construccion Polska S.A. jest nieoznaczony.

Niniejsze sprawozdanie finansowe sporządzone zostało według zasady kosztu historycznego z wyjątkiem

aktywów i zobowiązań finansowych (pochodnych instrumentów finansowych) wycenianych według wartości

godziwej przez rachunek zysków i strat.

Niniejsze sprawozdanie finansowe jest przedstawione w złotych („PLN”), a wszystkie wartości, o ile nie

wskazano inaczej, podane są w tysiącach złotych („tys. PLN” lub „’000 PLN”).

Niniejsze sprawozdanie finansowe sporządzone zostało zgodnie z Międzynarodowymi Standardami

Sprawozdawczości Finansowej („MSSF”) zatwierdzonymi przez UE („MSSF UE”). Na dzień zatwierdzenia

niniejszego sprawozdania do publikacji, biorąc pod uwagę toczący się w UE proces wprowadzenia MSSF,

MSSF mające zastosowanie do tego sprawozdania finansowego nie różnią się od MSSF UE.

MSSF UE obejmują standardy i interpretacje zaakceptowane przez Radę Międzynarodowych Standardów

Rachunkowości („RMSR”).

Niniejsze sprawozdanie finansowe zostało sporządzone przy założeniu kontynuowania działalności

gospodarczej przez Spółkę w dającej się przewidzieć przyszłości, to jest w okresie co najmniej kolejnych

12 miesięcy. Opis działań dotyczących ULMA Opałubka Ukraina oraz podejście do wyceny majątku i inwestycji

został ujawniony w nocie 7.

Spółka, jako podmiot dominujący Grupy Kapitałowej sporządza skonsolidowane sprawozdanie finansowe

obejmujące podmioty zależne oraz podmiot stowarzyszony.

Niniejsze sprawozdanie finansowe oraz skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej ULMA

Construccion Polska S.A. za rok zakończony dnia 31 grudnia 2022 roku zostały zatwierdzone do publikacji

przez Zarząd spółki dominującej w dniu 5 kwietnia 2023 r.

Wszystkie kwoty wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE FINANSOWE ULMA Construccion Polska S.A. za 2022 rok

13

B. Zmiany stosowanych zasad rachunkowości

Zasady (polityki) rachunkowości zastosowane do sporządzenia niniejszego sprawozdania finansowego są

spójne z tymi, które zastosowano przy sporządzaniu sprawozdania finansowego Spółki za rok zakończony

dnia 31 grudnia 2021 roku, za wyjątkiem przedstawionych poniżej.

Standardy oraz interpretacje, które mają zastosowanie po raz pierwszy

Zmienione standardy oraz interpretacje, które mają zastosowanie po raz pierwszy w 2022 roku, nie mają

istotnego wpływu na skonsolidowane sprawozdanie finansowe Spółki.

1. Zmiany do MSR 16: Rzeczowe aktywa trwałe: przychody osiągnięte przed oddaniem do użytkowania

W ramach zmian usunięto zapis dotyczący pomniejszania ceny nabycia lub kosztu wytworzenia

rzeczowych aktywów trwałych o przychody netto ze sprzedaży wyrobów wytworzonych w trakcie

doprowadzania składnika aktywów do pożądanego miejsca i stanu (na przykład próbna produkcja

wytworzona w trakcie testowania). Jednocześnie doprecyzowano, że Spółka ujmuje przychody ze

sprzedaży takich pozycji oraz koszty tych pozycji w rachunku zysków i strat zgodnie ze standardami

mającymi zastosowanie. Spółka wycenia koszty tych pozycji, stosując wymogi dotyczące wyceny zawarte

w MSR 2.

Spółka stosuje te zmiany retrospektywnie, ale tylko w odniesieniu do rzeczowych aktywów trwałych,

które są dostosowane do miejsca i warunków niezbędnych do umożliwienia im działania w sposób

zamierzony przez kierownictwo w dniu lub po dniu rozpoczęcia najwcześniejszego okresu

przedstawionego w sprawozdaniu finansowym, w którym Spółka po raz pierwszy zastosowała te zmiany.

2. Zmiany do MSR 37: Umowy rodzące obciążenia – koszty wypełnienia obowiązków umownych

W ramach zmian wyjaśniono, że w przypadku umów rodzących obciążenia koszty wypełnienia umowy

obejmują zarówno przyrostowe koszty wypełnienia tej umowy np. robocizna i materiały, jak i przypisanie

innych kosztów, które odnoszą się bezpośrednio do wypełnienia umów – na przykład przypisanie odpisów

amortyzacji składnika rzeczowych aktywów trwałych wykorzystywanego między innymi do wypełnienia

tej umowy.

Spółka zastosowała te zmiany do umów, w odniesieniu do których nie wypełniła jeszcze wszystkich

zobowiązań, w dniu rozpoczęcia rocznego okresu sprawozdawczego, w którym stosuje te zmiany po raz

pierwszy (tj. 1 stycznia 2022 roku). Spółka nie przekształciła danych porównawczych.

3. Zmiany do MSSF 3: Połączenia jednostek - Odniesienie do Założeń koncepcyjnych

Zmiany mają zastąpić odniesienie do poprzedniej wersji Założeń koncepcyjnych wydanych przez RMSR

(Założenia koncepcyjne z 1989 r.) odniesieniem do aktualnej wersji opublikowanej w marcu 2018 r.

(Założenia koncepcyjne), nie zmieniając znacząco zawartych w nich wymogów.

Zmiany wprowadzają wyjątek od zasady ujmowania wynikającej z MSSF 3, celem uniknięcia kwestii

potencjalnych zysków i strat ‘dnia drugiego’ w odniesieniu do zobowiązań i zobowiązań warunkowych,

które wchodziłyby w zakres MSR 37 Rezerwy, zobowiązania warunkowe i aktywa warunkowe czy KIMSF

21 Opłaty, jeśli wystąpiły oddzielnie. Wyjątek wymaga od Grupy stosowania kryteriów wynikających

odpowiednio z MSR 37 lub KIMSF 21 (zamiast wymogów wynikających z Założeń koncepcyjnych) w celu

ustalenia, czy na dzień przejęcia występuje obecny obowiązek. Jednocześnie zmiany wprowadzają nowy

paragraf do MSSF 3 wyjaśniający, że aktywa warunkowe nie kwalifikują się do ujęcia na dzień przejęcia.

Zmiany mają zastosowanie prospektywne. Wcześniejsze zastosowanie jest dozwolone, jeżeli

jednocześnie lub wcześniej Spółka zastosuje również wszystkie zmiany zawarte w Zmianach do Odniesień

do Założeń koncepcyjnych w MSSF (marzec 2018).

Wszystkie kwoty wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE FINANSOWE ULMA Construccion Polska S.A. za 2022 rok

14

4. Zmiany wynikające z przeglądu MSSF 2018–2020:

a. MSSF 1 Zastosowanie Międzynarodowych Standardów Sprawozdawczości Finansowej po raz

pierwszy: Jednostka zależna stosująca MSSF po raz pierwszy

Zmiana pozwala jednostce zależnej, która podejmuje decyzję o zastosowaniu paragrafu D16 (a) MSSF

1, na wycenę skumulowanych różnic kursowych z tytułu przeliczenia przy wykorzystaniu kwot

wykazywanych w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym jednostki dominującej, w oparciu o

datę przejścia jednostki dominującej na MSSF, jeżeli nie dokonano żadnych korekt z tytułu procedur

konsolidacyjnych oraz skutków połączenia jednostek gospodarczych, w ramach których jednostka

dominująca nabyła jednostkę zależną. Zmiana ta ma zastosowanie również do jednostki

stowarzyszonej lub wspólnego przedsięwzięcia, które decydują się na zastosowanie paragrafu D16

(a) MSSF 1.

b. MSSF 9 Instrumenty finansowe: Opłaty w ramach testu 10 % przy zaprzestaniu ujmowania

zobowiązań finansowych

Zmiana precyzuje opłaty, które Spółka uwzględnia przy ocenie, czy warunki nowego lub

zmodyfikowanego zobowiązania finansowego różnią się znacznie od warunków pierwotnego

zobowiązania finansowego. Opłaty te obejmują wyłącznie opłaty zapłacone lub otrzymane między

pożyczkobiorcą a kredytodawcą, w tym opłaty zapłacone lub otrzymane przez pożyczkobiorcę lub

kredytodawcę w imieniu drugiej strony. W odniesieniu do MSR 39 nie proponuje się podobnej

zmiany.

Spółka stosuje zmianę do zobowiązań finansowych, które uległy modyfikacji lub wymianie w dniu lub

po rozpoczęciu rocznego okresu sprawozdawczego, w którym Spółka po raz pierwszy tę zmianę

stosuje.

c. Przykłady ilustracyjne do MSSF 16 Leasing: Zachęty leasingowe

Zmiana uchyla przykład ilustracyjny nr 13 dotyczący płatności od leasingodawcy związanych

inwestycjami w przedmiocie leasingu. Pozwoli to na uniknięcie niejasności w zakresie podejścia do

zachęt leasingowych przy stosowaniu MSSF 16.

d. MSR 41 Rolnictwo: Uwzględnienie opodatkowania w wycenie do wartości godziwej

Zmiana uchyla wynikający z par. 22 MSR 41 wymóg, zgodnie z którym Grupy wyłączają płatności z

tytułu podatków przy ustalaniu wartości godziwej składników aktywów wchodzących w zakres MSR

41.

Spółka stosuje zmianę w odniesieniu do ustalania wartości godziwej na początku pierwszego

rocznego okresu sprawozdawczego rozpoczynającego się 1 stycznia 2022 roku lub po tej dacie.

Nowe standardy i interpretacje, które zostały opublikowane, a nie weszły jeszcze w życie

Następujące standardy i interpretacje zostały opublikowane przez Radę Międzynarodowych Standardów

Rachunkowości, jednak nie weszły jeszcze w życie:

MSSF 14 Regulacyjne rozliczenia międzyokresowe (opublikowano dnia 30 stycznia 2014 roku) – zgodnie z



decyzją Komisji Europejskiej proces zatwierdzania standardu w wersji wstępnej nie zostanie zainicjowany

przed ukazaniem się standardu w wersji ostatecznej - do dnia zatwierdzenia niniejszego sprawozdania

finansowego niezatwierdzony przez UE – mający zastosowanie dla okresów rocznych rozpoczynających

się dnia 1 stycznia 2016 roku lub później;

Zmiany do MSSF 10 i MSR 28: Transakcje sprzedaży lub wniesienia aktywów pomiędzy inwestorem a jego



jednostką stowarzyszoną lub wspólnym przedsięwzięciem (opublikowano dnia 11 września 2014 roku) –

prace prowadzące do zatwierdzenia niniejszych zmian zostały przez UE odłożone bezterminowo - termin

wejścia w życie został odroczony przez RMSR na czas nieokreślony;

MSSF 17 Umowy ubezpieczeniowe (opublikowano dnia 18 maja 2017 roku) w tym Zmiany do MSSF 17



(opublikowano dnia 25 czerwca 2020) - mające zastosowanie dla okresów rocznych rozpoczynających się

dnia 1 stycznia 2023 roku lub później;

Wszystkie kwoty wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE FINANSOWE ULMA Construccion Polska S.A. za 2022 rok

15

Zmiany do MSR 1 i Stanowiska Praktycznego 2: Ujawnianie informacji dotyczących zasad (polityki)



rachunkowości (opublikowano dnia 12 lutego 2021 roku) – mające zastosowanie dla okresów rocznych

rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2023 roku lub później;

Zmiany do MSR 8: Definicja wartości szacunkowych (opublikowano dnia 12 lutego 2021 roku) – mające



zastosowanie dla okresów rocznych rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2023 roku lub później;

Zmiany do MSR 12: Podatek odroczony dotyczący aktywów i zobowiązań powstających na skutek



pojedynczej transakcji (opublikowano dnia 7 maja 2021 roku) – mające zastosowanie dla okresów

rocznych rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2023 roku lub później;

Zmiany do MSSF 17 Umowy ubezpieczeniowe: Pierwsze zastosowanie MSSF 17 i MSSF 9 – Informacje



porównawcze (opublikowano dnia 9 grudnia 2021 roku) – mające zastosowanie dla okresów rocznych

rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2023 roku lub później;

Zmiany do MSR 1: Prezentacja sprawozdań finansowych – Podział zobowiązań na krótkoterminowe i



długoterminowe oraz Podział zobowiązań na krótkoterminowe i długoterminowe – odroczenie daty

wejścia w życie oraz Zobowiązania długoterminowe zawierające klauzule umowne (opublikowano

odpowiednio dnia 23 stycznia 2020 roku oraz 15 lipca 2020 roku oraz 31 października 2022 roku) – do dnia

zatwierdzenia niniejszego sprawozdania finansowego niezatwierdzone przez UE – mające zastosowanie

dla okresów rocznych rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2024 roku lub później;

Zmiana do MSSF 16 Leasing: Zobowiązanie leasingowe w transakcji sprzedaży i leasingu zwrotnego



(opublikowano dnia 22 września 2022 roku) – do dnia zatwierdzenia niniejszego sprawozdania

finansowego niezatwierdzone przez UE – mająca zastosowanie dla okresów rocznych rozpoczynających

się dnia 1 stycznia 2024 roku lub później;

Daty wejścia w życie są datami wynikającymi z treści standardów ogłoszonych przez Radę ds.

Międzynarodowej Sprawozdawczości Finansowej. Daty stosowania standardów w Unii Europejskiej mogą

różnić się od dat stosowania wynikających z treści standardów i są ogłaszane w momencie zatwierdzenia do

stosowania przez Unię Europejską.

Spółka nie zdecydowała się na wcześniejsze zastosowanie żadnego standardu, interpretacji lub zmiany, która

została opublikowana, lecz nie weszła dotychczas w życie w świetle przepisów Unii Europejskiej.

Na dzień zatwierdzenia niniejszego sprawozdania finansowego do publikacji Zarząd nie przewiduje, aby

wprowadzenie pozostałych standardów oraz interpretacji miało istotny wpływ na stosowane przez Grupę

zasady (politykę) rachunkowości.

C. Wycena pozycji wyrażonych w walutach obcych

Waluta funkcjonalna i waluta prezentacji

Pozycje zawarte w sprawozdaniu finansowym Spółki wycenia się w walucie podstawowego środowiska

gospodarczego, w którym Spółka prowadzi działalność (waluta funkcjonalna). Walutą funkcjonalną jest złoty

polski, który stanowi jednocześnie walutę prezentacji sprawozdań finansowych Spółki.

Transakcje i salda

Transakcje wyrażone w walutach obcych przelicza się na walutę funkcjonalną według kursu obowiązującego

w dniu transakcji. Zyski i straty kursowe z tytułu rozliczenia tych transakcji oraz z tytułu wyceny bilansowej

aktywów i zobowiązań pieniężnych wyrażonych w walutach obcych ujmuje się odpowiednio w wyniku

Wszystkie kwoty wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE FINANSOWE ULMA Construccion Polska S.A. za 2022 rok

16

finansowym. Różnice kursowe, zarówno dodatnie jak i ujemne dotyczące działalności inwestycyjnej

i finansowej zaliczane są do kosztów finansowych.

Różnice kursowe dotyczące realizacji i wyceny bilansowej rozrachunków handlowych powiększają lub

pomniejszają pozycje przychodowe lub kosztowe, z którymi są operacyjnie powiązane.

Jako kurs zamknięcia danej waluty stosowany dla celów wyceny bilansowej aktywów i zobowiązań

pieniężnych wyrażonych w walutach obcych, Spółka przyjmuje średni kurs danej waluty ogłaszany przez NBP

na dzień bilansowy.

D. Rezerwy

Rezerwy tworzone są na istniejące (prawne lub wynikające z prawa zwyczajowego) zobowiązanie Spółki

będące wynikiem zdarzeń przeszłych, jeśli istnieje prawdopodobieństwo konieczności wydatkowania

zasobów Spółki w celu zaspokojenia tego zobowiązania i jeśli można w sposób wiarygodny ustalić jego

szacunkową wartość.

2. Istotne szacunki i dokonane osądy

Sporządzając sprawozdanie finansowe zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości

Finansowej Zarząd dokonuje określonych szacunków księgowych, uwzględnia własną wiedzę i szacunki w

odniesieniu do przewidywanych zmian analizowanych wielkości. Występujące założenia i szacunki mogą ulec

zmianie na skutek wydarzeń w przyszłości wynikających ze zmian rynkowych lub zmian niebędących pod

kontrolą Spółki. Takie zmiany są odzwierciedlane w szacunkach lub założeniach w chwili wystąpienia.

Poniżej omówiono podstawowe założenia dotyczące przyszłości i inne kluczowe źródła niepewności

występujące na dzień bilansowy, z którymi związane jest istotne ryzyko znaczącej korekty wartości bilansowej

aktywów i zobowiązań w następnym roku obrotowym.

Wartość bilansowa rzeczowych aktywów trwałych określana jest przy wykorzystaniu szacunków

•

dotyczących okresów użyteczności poszczególnych grup środków trwałych. Przyjęte okresy

użyteczności rzeczowych aktywów trwałych podlegają okresowej weryfikacji na podstawie analiz

przeprowadzanych przez Spółkę.

Rozchód środków trwałych z grupy „systemy szalunkowe” (sprzedaż, złomowanie, zużycie na

potrzeby realizacji kontraktu) wyceniany jest w wartości księgowej netto najstarszych pozycji danego

asortymentu. Podyktowane jest to faktem, że elementy tej grupy środków trwałych określone są co

do gatunku i brak jest identyfikacji co do tożsamości.

•

Odpisy na oczekiwane straty kredytowe tworzone są zgodnie z MSSF 9. Dla należności

zakwalifikowanych do grupy norma, Spółka szacuje poziom oczekiwanych strat kredytowych

wykorzystując wskaźnik LGD (Loss Given Default), który w 2022 roku wynosił 50%, oraz

prawdopodobieństwo wystąpienia niewypłacalności dłużnika. Pozostałe należności, należące do

grupy: windykacja, sąd, upadłość, egzekucja, nie mają jednorodnego charakteru, zatem Spółka

analizuje indywidualnie każde saldo pod kątem utraty wartości. W przypadku zaistnienia przesłanek

wskazujących na niemożność ich odzyskania, Spółka ujmuje odpis na oczekiwane straty kredytowe w

wysokości wynikającej z dokonanych szacunków.

•

Spółka ustala okres leasingu, jako nieodwołalny okres leasingu, łącznie z okresami objętymi opcją

przedłużenia leasingu, jeżeli można z wystarczającą pewnością założyć, że opcja zostanie

zrealizowana, oraz okresami objętymi opcją wypowiedzenia leasingu, jeżeli można z wystarczającą

pewnością założyć, że opcja nie zostanie wykonana.

Wszystkie kwoty wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE FINANSOWE ULMA Construccion Polska S.A. za 2022 rok

17

•

Zmiany zachodzące na rynku budowlanym mogą mieć istotny wpływ na ocenę wartości odzyskiwalnej

majątku Spółki. razie zidentyfikowania przesłanek utraty wartości, szczególności

W

w

odzwierciedlone niską rotacją lub ponadnormatywnym zniszczeniem, Spółka dokonuje szacunków

wartości odzyskiwalnej swoich rzeczowych aktywów trwałych.

Analiza utraty wartości rzeczowego majątku trwałego dokonywana jest poprzez oszacowanie

wartości odzyskiwalnej ośrodków wypracowujących przepływy pieniężne. Analiza taka opiera się na

szeregu istotnych założeń, których część jest poza kontrolą Spółki. Istotne zmiany tych założeń mają

wpływ na wyniki testów na utratę wartości i w konsekwencji mogą doprowadzić do istotnych zmian

sytuacji finansowej oraz wyników finansowych Spółki.

• Rezerwy z tytułu świadczeń pracowniczych (odprawy emerytalne i rentowe) zostały oszacowane za

pomocą metod aktuarialnych. Przyjęte w tym celu założenia zostały przedstawione w punkcie 17.

• Regulacje prawne dotyczące podatku od towarów i usług, podatku dochodowego od osób prawnych

oraz obciążeń związanych z ubezpieczeniami społecznymi ulegają częstym zmianom, co z kolei jest

przyczyną braku odpowiednich punktów odniesienia, niespójnych interpretacji urzędowych oraz

niskiej liczby ustanowionych precedensów, na których podatnik mógłby się oprzeć.

Obowiązujące przepisy zawierają również niejasności, które powodują różnice w opiniach co do

interpretacji prawnej przepisów podatkowych, zarówno pomiędzy samymi organami państwowymi

jak i w kontaktach między organami państwowymi i podatnikami.

Rozliczenia podatkowe oraz inne obszary działalności podatników (na przykład kwestie celne lub

dewizowe) mogą być przedmiotem kontroli organów państwowych, które uprawnione są do

nakładania wysokich kar i grzywien, a jakiekolwiek dodatkowe zobowiązania podatkowe powstałe w

wyniku kontroli podatnik musi zapłacić wraz z wysokimi odsetkami zwłoki.

W konsekwencji, kwoty prezentowane w sprawozdaniach finansowych mogą ulec zmianie

w przyszłości w wyniku ostatecznej decyzji organu kontroli podatkowej. Spółka intensywnie stara się

o ograniczenie stopnia niepewności rozliczeń podatkowych poprzez regularny udział w szkoleniach,

korzystanie z usług doradców podatkowych oraz poprzez występowanie z wnioskiem o interpretację

indywidualną do organów skarbowych.

W opinii Zarządu nie istnieją okoliczności wskazujące na możliwość powstania w Spółce istotnych

zobowiązań z tego tytułu.

• Spółka ujmuje i wycenia aktywa i/lub zobowiązania z tytułu bieżącego i odroczonego podatku

dochodowego przy zastosowaniu wymogów MSR 12 Podatek dochodowy opierając swoją kalkulację

o zysk (stratę podatkową), podstawę opodatkowania i stawki podatkowe oraz przy uwzględnieniu

oceny niepewności związanych z rozliczeniami podatkowymi.

3. Zarządzanie ryzykiem finansowym

Działalność Spółki narażona jest na różne rodzaje ryzyka finansowego: ryzyko walutowe, ryzyko zmiany

przepływów pieniężnych oraz wartości godziwej w wyniku zmiany stóp procentowych, ryzyko kredytowe oraz

ryzyko utraty płynności.

Poprzez program zarządzania ryzykiem Spółka stara się zminimalizować efekty ryzyka finansowego mające

negatywny wpływ na wyniki finansowe Spółki. Spółka wykorzystuje kontrakty terminowe w celu

zabezpieczenia się przed niektórymi zagrożeniami.

Wszystkie kwoty wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE FINANSOWE ULMA Construccion Polska S.A. za 2022 rok

18

Ryzyko zmiany kursu walut

Spółka prowadzi działalność międzynarodową i narażona jest na ryzyko zmiany kursów różnych walut, w tym

przede wszystkim Euro. Ryzyko zmiany kursów walut dotyczy przyszłych transakcji handlowych (sprzedaż

produktów i towarów oraz zakup towarów i usług) oraz ujętych aktywów i zobowiązań. Ryzyko zmiany kursu

walut powstaje wówczas, gdy przyszłe transakcje handlowe, ujęte aktywa i zobowiązania wyrażone są w innej

walucie niż waluta funkcjonalna Spółki.

Spółka zabezpiecza pozycję walutową netto wykorzystując przede wszystkim zasoby gotówkowe (wymiana

PLN na walutę) i w dalszej kolejności kontrakty terminowe typu forward.

Poniższa tabela prezentuje zestawienie aktywów i zobowiązań Spółki wyrażonych w Euro, które są narażone

na ryzyko z tytułu zmiany kursów walut (w tys. Euro).

Stan na dzień:

'000 EUR

31 grudnia 2022 r.

31 grudnia 2021 r.

Należności handlowe

533

2 703

Środki Pieniężne

2 515

1 082

Pożyczki udzielone

2 320

1 800

AKTYWA RAZEM

5 368

5 585

Zobowiązania handlowe

3 463

2 555

Walutowe kontrakty terminowe

-

(570)

ZOBOWIĄZANIA RAZEM

3 463

1 985

Analiza wrażliwości przeprowadzona przez Spółkę wskazuje, że:

• na dzień 31 grudnia 2022 roku, gdyby polski złoty osłabł/wzmocnił się o 10% w stosunku do EUR/USD,

przy niezmienionych pozostałych parametrach, zysk netto za okres 12 miesięcy zakończony dnia

31 grudnia 2022 roku byłby o 723 tys. zł wyższy/niższy w związku z przeszacowaniem wyrażonych

w EUR/USD środków pieniężnych, należności, zobowiązań oraz kontraktów walutowych.

• na dzień 31 grudnia 2021 roku, gdyby polski złoty osłabł/wzmocnił się o 10% w stosunku do EUR/USD,

przy niezmienionych pozostałych parametrach, zysk netto za okres 12 miesięcy zakończony dnia

31 grudnia 2021 roku byłby o 916 tys. zł wyższy/niższy w związku z przeszacowaniem wyrażonych

w EUR/USD środków pieniężnych, należności, zobowiązań oraz kontraktów walutowych.

Ryzyko zmiany przepływów pieniężnych oraz wartości godziwej w wyniku zmiany stóp

procentowych

Przychody i przepływy pieniężne z działalności operacyjnej oraz działalności finansowej Spółki nie są w istotnym stopniu

narażone na ryzyko zmiany stóp procentowych.

Spółka nie posiada istotnego zadłużenia, którego koszt uzależniony byłby od stopy procentowej. Przychodami Spółki

kalkulowanymi w oparciu o stopę procentową (WIBOR 3M) są przychody z tytułu odsetek od pożyczki udzielonej

podmiotowi dominującemu – ULMA C y E S. Coop. Biorąc pod uwagę obecnie publikowane prognozy inflacyjne Spółka

nie obawia się ryzyka znacznego obniżenia przepływów pieniężnych z tego tytułu.

Wszystkie kwoty wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE FINANSOWE ULMA Construccion Polska S.A. za 2022 rok

19

Ryzyko kredytowe

Ryzyko kredytowe jest związane z potencjalnym zdarzeniem kredytowym, które może mieć formę

niewypłacalności kontrahenta, częściowej spłaty należności, istotnego opóźnienia w spłacie należności lub

innego odstępstwa od warunków kontraktowych.

Pozycją najbardziej narażoną na ryzyko kredytowe są należności handlowe i pozostałe należności (Nota nr 9).

Spółka nie jest narażona na znaczącą koncentrację ryzyka z tytułu sprzedaży kredytowej. Stosunkowo duża

liczba odbiorców usług i towarów Spółki sprawia, że nie występuje koncentracja sprzedaży kredytowej.

Udział żadnego z klientów nie przekracza 10% przychodów ze sprzedaży ogółem.

Ponadto Spółka stosuje politykę znacznie ograniczającą sprzedaż usług i towarów na rzecz klientów o nie

odpowiedniej historii spłat zobowiązań. Wprowadzone procedury kontroli wewnętrznej polegające między

innymi na wyznaczaniu limitów kredytowych dla poszczególnych klientów w zależności od oceny ich kondycji

finansowej oraz procedury akceptacyjne nowych klientów pozwalają Spółce w znaczący sposób ograniczyć

poziom ryzyka kredytowego.

Należności handlowe, w stosunku, do których nie stwierdzono utraty wartości stanowią 60,2% wartości

brutto tej grupy aktywów finansowych, w tym 71,7% wartości grupy stanowią należności handlowe, które

nie są zaległe (w 2021 roku wielkości te ukształtowały się odpowiednio na poziomie 61,9% i 63,3%).

Analiza wiekowa należności handlowych przedstawia się następująco: (w tys. zł)

Stan na dzień: 31 grudnia 2022 r.

Stan na dzień: 31 grudnia 2021 r.

Odpis na

Należności

oczekiwane

POZIOM ZALEGŁOŚCI

handlowe

straty

brutto

netto

brutto

netto

kredytowe

brak zaległości

24 423

(1 358)

23 065

23 316

(1 110)

22 206

do 30 dni

4 885

(113)

4 772

8 764

-

8 764

od 31 do 90 dni

3 431

(544)

2 887

2 717

(12)

2 705

od 91 do 180 dni

1 332

(368)

964

1 432

(48)

1 384

od 181 do 360 dni

760

(449)

311

24

(16)

8

powyżej 360 dni

18 614

(18 442)

172

20 507

(20 507)

-

Razem

53 445

(21 274)

32 171

56 760

(21 693)

35 067

Utratę wartości stwierdzono w przypadku aktywów finansowych w grupie należności handlowych oraz

pozostałych należności o wartości 21 274 tys. zł, obejmując je odpisem na oczekiwane straty kredytowe.

Stwierdzając utratę wartości poszczególnych składników aktywów finansowych Spółka kieruje się

indywidualną oceną każdego klienta, w tym głównie oceną jego kondycji finansowej oraz posiadanymi

zabezpieczeniami. Jako podstawowe środki zabezpieczające odzyskanie należności Spółka stosuje

ubezpieczenie należności zagranicznych dotyczących rynków wschodnich oraz weksle in blanco.

W Spółce występuje koncentracja ryzyka kredytowego związana z należnościami z tytułu udzielonych

pożyczek. Z salda udzielonych pożyczek w wysokości 30 883 tys. zł, 20 000 tys. zł dotyczy pożyczki udzielonej

podmiotowi dominującemu Ulma CyE S. Coop.

Zabezpieczeniem pożyczki są:

1) weksel wraz z deklaracją wekslową wystawiony przez pożyczkobiorcę,

Wszystkie kwoty wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE FINANSOWE ULMA Construccion Polska S.A. za 2022 rok

20

2) porozumienie o nieodwołalnym nabyciu majątku pożyczkobiorcy (szalunki i rusztowania) z atrakcyjnym

rabatem, który aktualnie jest w posiadaniu pożyczkodawcy na zasadach wynajmu. Oferta nabycia majątku

zrealizuje się jedynie w sytuacji, gdy pożyczkobiorca nie dokona spłaty pożyczki w ustalonym terminie.

Pożyczka została udzielona na warunkach rynkowych (stała marża + WIBOR 3M), a jej ostateczny termin

spłaty strony ustaliły na dzień 31 stycznia 2024 roku.

W związku z posiadanym zabezpieczeniem oraz dobrą sytuacją finansową pożyczkobiorcy Zarząd Grupy

ocenia ryzyko braku spłaty wierzytelności na niskie.

Ryzyko utraty płynności

Zarządzanie ryzykiem utraty płynności zakłada utrzymywanie odpowiedniego poziomu środków pieniężnych,

dostępność finansowania dzięki wystarczającej kwocie przyznanych instrumentów kredytowych oraz

zdolność do zamykania pozycji rynkowych. Spółka utrzymuje na rachunkach wystarczające dla zaspokojenia

wymagalnych zobowiązań zasoby środków pieniężnych oraz zapewnia możliwość finansowania dzięki

przyznanym liniom kredytowym.

Wszystkie zobowiązania handlowe Spółki są wymagalne w ciągu 3 miesięcy od dnia bilansowego z wyjątkiem

zobowiązań z tytułu prawa do użytkowania (leasing), dla których strukturę wymagalności przedstawiono w

nocie 15.

Tabela poniżej przedstawia zobowiązania finansowe Spółki na dzień 31 grudnia 2022 roku oraz na dzień

31 grudnia 2021 roku według daty zapadalności na podstawie umownych niezdyskontowanych płatności.

31 grudnia 2022 r.

Zobowiązania z tytułu Zobowiązania handlowe

Zobowiązania wymagane w okresie

Razem zobowiązania

leasingu

oraz pozostałe

do 3 miesięcy

1 502

38 964

40 466

od 3 do 12 miesięcy

3 262

-

3 262

powyżej roku do 5 lat

6 391

-

6 391

powyżej 5 lat

548

-

548

Razem

11 703

38 964

50 667

31 grudnia 2021 r.

Zobowiązania z tytułu Zobowiązania handlowe

Zobowiązania wymagane w okresie

Razem zobowiązania

leasingu

oraz pozostałe

do 3 miesięcy

1 351

31 194

32 545

od 3 do 12 miesięcy

3 934

-

3 934

powyżej roku do 5 lat

8 142

-

8 142

powyżej 5 lat

548

-

548

Razem

13 975

31 194

45 169

Wszystkie kwoty wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE FINANSOWE ULMA Construccion Polska S.A. za 2022 rok

21

Zarządzanie kapitałem pracującym

Głównymi celami zarządzania kapitałem jest zapewnienie odpowiedniego poziomu płynności operacyjnej

oraz możliwości realizacji zamierzeń inwestycyjnych Spółki zgodnie z zatwierdzonymi budżetami tak, aby

działalność operacyjna Spółki przyczyniała się do zwiększenia wartości dla jej akcjonariuszy.

Spółka zarządza strukturą kapitałową i w reakcji na zmiany warunków ekonomicznych podejmuje działania

pozwalające na jej modyfikację.

W celu utrzymania lub skorygowania struktury kapitałowej, Spółka (za zgodą akcjonariuszy) może zmienić

wypłatę dywidendy, zwrócić kapitał akcjonariuszom lub przeprowadzić nową emisję akcji.

Polityka dywidend

Wspomnianym wyżej celom podporządkowana jest również przyjęta polityka dywidend. Decyzje o wypłacie

dywidendy poprzedza każdorazowo analiza potrzeb bieżących oraz rozwojowych każdej ze spółek oraz Grupy

Kapitałowej jako całości.

4. Rzeczowe aktywa trwałe

Rzeczowe aktywa trwałe stanowiące budynki, maszyny i urządzenia, systemy szalunkowe wykorzystywane

do dostarczania produktów i świadczenia usług lub w celach zarządzania, wycenione zostały na dzień

bilansowy według ceny nabycia lub kosztu wytworzenia, pomniejszone o skumulowane umorzenie i odpisy z

tytułu utraty wartości.

Późniejsze nakłady uwzględnia się w wartości bilansowej danego środka trwałego lub ujmuje jako odrębny

środek trwały (tam, gdzie jest to właściwe), tylko wówczas, gdy jest prawdopodobne, że z tego tytułu nastąpi

wpływ korzyści ekonomicznych do Spółki, zaś koszt danej pozycji można wiarygodnie zmierzyć. Późniejsze

nakłady nie zwiększające początkowej wartości użytkowej danego składnika majątku trwałego, obciążają

koszty okresu, w którym zostały poniesione.

Grunty stanowiące własność Spółki wykazywane są według ceny nabycia i nie podlegają amortyzacji.

Pozostałe środki trwałe umarzane są metodą liniową w celu rozłożenia ich wartości początkowej

pomniejszonej o ewentualną wartość końcową w czasie ich użytkowania dla poszczególnych grup

rodzajowych.

Zastosowane okresy użytkowania dla poszczególnych grup rodzajowych składników majątku trwałego są

następujące (w latach):

•

budynki i budowle

25 – 40

•

inwestycje w obcych obiektach

10

•

maszyny i urządzenia techniczne

3 – 20

•

systemy szalunkowe

2 – 14

•

wyposażenie i inne środki trwałe

5

Weryfikacji wartości końcowej i okresów użytkowania środków trwałych dokonuje się na każdy dzień

bilansowy i w razie potrzeby dokonuje się ich korekty.

Zyski i straty z tytułu zbycia środków trwałych ustala się drogą porównania wpływów ze sprzedaży z ich

wartością bilansową i ujmuje się w wyniku finansowym.

Inwentaryzacja środków trwałych zaliczanych do grupy systemy szalunkowe przeprowadzana jest corocznie,

pozostałych środków trwałych raz na 4 lata.

Wszystkie kwoty wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE FINANSOWE ULMA Construccion Polska S.A. za 2022 rok

22

Utrata wartości niefinansowych aktywów trwałych

Aktywa trwałe podlegające amortyzacji analizuje się pod kątem utraty wartości w przypadku wystąpienia

przesłanek wskazujących na możliwość niezrealizowania wartości bilansowej posiadanych składników

rzeczowego majątku trwałego oraz wartości niematerialnych. Ustalone w wyniku analizy (test na utratę

wartości) kwoty odpisów aktualizujących obniżają wartość bilansową aktywa, którego dotyczą i odnoszone

są w koszty okresu. Stratę z tytułu utraty wartości ujmuje się w wysokości kwoty, o jaką wartość bilansowa

danego składnika aktywów przewyższa jego wartość odzyskiwalną. Wartość odzyskiwalna to wyższa z dwóch

kwot: wartość godziwa pomniejszona o koszty doprowadzenia do sprzedaży i wartości użytkowej

(odzwierciedlonej wartością bieżącą przepływów pieniężnych powiązanych z danym składnikiem aktywów).

Dla potrzeb analizy pod kątem utraty wartości, aktywa grupuje się na najniższym poziomie, w odniesieniu,

do którego występują dające się zidentyfikować odrębnie przepływy pieniężne (ośrodki wypracowujące

środki pieniężne), czyli na poziomie pojedynczego elementu.

W odniesieniu do aktywów innych niż wartość firmy , odpisy z tytułu utraty wartości ujęte w poprzednich

okresach, są poddawane na koniec każdego okresu sprawozdawczego ocenie, czy zaszły przesłanki

wskazujące na zmniejszenie utraty wartości lub jej całkowite odwrócenie. Odpis aktualizujący z tytułu utraty

wartości jest odwracany, jeżeli zmieniły się między innymi szacunki zastosowane do określenia wartości

odzyskiwalnej. Odpis z tytułu utraty wartości odwracany jest tylko do wysokości wartości początkowej

składnika aktywów pomniejszonej o odpisy amortyzacyjne, jaka byłaby wykazana w sytuacji, gdyby odpis

z tytułu utraty wartości nie został ujęty.

W przypadku, gdy wartość bilansowa środka trwałego przewyższa jego oszacowaną wartość odzyskiwalną,

jego wartość bilansową obniża się do poziomu wartości odzyskiwalnej (nota 2).

Wszystkie kwoty wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE FINANSOWE ULMA Construccion Polska S.A. za 2022 rok

23

Tabela ruchu rzeczowych aktywów trwałych w roku 2022

Urządzenia

Grunty, budynki i

techniczne,

Systemy Pozostałe środki

Środki trwałe w

RAZEM

budowle maszyny i środki

szalunkowe

trwałe

budowie

transportu

WARTOŚĆ BRUTTO

Stan na dzień 1 grudnia 2022 r.

98 891

13 355

431 026

2 620

246

546 138

Zwiększenia - zakup

847

1 426

64 594

33

120

67 020

Zwiększenia - nadwyżki

inwentaryzacyjne,

-

5 519

-

5 519

przekwalifikowania

Zmniejszenia - sprzedaż

-

(368)

(24 239)

(13)

-

(24 620)

Zmniejszenia - niedobory

-

(690)

(17 550)

(109)

-

(18 349)

inwentaryzacyjne, likwidacje

Stan na dzień 31 grudnia 2022 r.

99 738

13 723

459 350

2 531

366

575 708

ZAKUMULOWANA AMORTYZACJA

Stan na dzień 1 grudnia 2022 r.

33 055

10 189

265 979

2 490

-

311 713

Amortyzacja za okres

2 908

1 214

38 061

72

-

42 255

Zmniejszenia - sprzedaż

-

(368)

(21 132)

(13)

-

(21 513)

Zmniejszenia - niedobory

-

(636)

(13 422)

(109)

-

(14 167)

inwentaryzacyjne, likwidacje

Stan na dzień 31 grudnia 2022 r.

35 963

10 399

269 486

2 440

-

318 288

ODPIS AKTUALIZUJĄCY

Stan na dzień 1 grudnia 2022 r.

-

386

-

386

Zwiększenia

-

52

-

52

Zmniejszenia

-

Stan na dzień 31 grudnia 2022 r.

-

438

-

438

WARTOŚĆ NETTO

Stan na dzień 1 grudnia 2022 r.

65 836

3 166

164 661

130

246

234 039

Stan na dzień 31 grudnia 2022 r.

63 775

3 324

189 426

91

366

256 982

Wszystkie kwoty wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE FINANSOWE ULMA Construccion Polska S.A. za 2022 rok

24

Tabela ruchu rzeczowych aktywów trwałych w roku 2021

Urządzenia

Grunty, budynki i

techniczne,

Systemy Pozostałe środki

Środki trwałe w

RAZEM

budowle maszyny i środki

szalunkowe

trwałe

budowie

transportu

WARTOŚĆ BRUTTO

Stan na dzień 1 grudnia 2021 r.

98 110

12 687

461 164

2 620

473

575 054

Zwiększenia – zakup

781

885

37 326

33

246

39 271

Zwiększenia - nadwyżki

inwentaryzacyjne,

-

12 212

-

(473)

11 739

przekwalifikowania

Zmniejszenia – sprzedaż

-

(61 282)

-

(61 282)

Zmniejszenia - niedobory

-

(217)

(18 394)

(33)

-

(18 644)

inwentaryzacyjne, likwidacje

Stan na dzień 31 grudnia 2021 r.

98 891

13 355

431 026

2 620

246

546 138

ZAKUMULOWANA AMORTYZACJA

Stan na dzień 1 grudnia 2021 r.

30 167

9 288

302 513

2 457

-

344 425

Amortyzacja za okres

2 888

1 112

30 937

66

-

35 003

Zmniejszenia – sprzedaż

-

(53 074)

-

(53 074)

Zmniejszenia - niedobory

-

(211)

(14 397)

(33)

-

(14 641)

inwentaryzacyjne, likwidacje

Stan na dzień 31 grudnia 2021 r.

33 055

10 189

265 979

2 490

-

311 713

ODPIS AKTUALIZUJĄCY

Stan na dzień 1 grudnia 2021 r.

-

530

-

530

Zwiększenia

-

Zmniejszenia

-

(144)

-

(144)

Stan na dzień 31 grudnia 2021 r.

-

386

-

386

WARTOŚĆ NETTO

Stan na dzień 1 grudnia 2021 r.

67 943

3 399

158 121

163

473

230 099

Stan na dzień 31 grudnia 2021 r.

65 836

3 166

164 661

130

246

234 039

Odpis amortyzacyjny rzeczowych aktywów trwałych powiększył:

Okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia

2022

2021

Koszty sprzedanych produktów, towarów i materiałów

41 527

34 373

Koszty sprzedaży i marketingu

5

6

Koszty ogólnego zarządu

723

624

RAZEM

42 255

35 003

Na dzień 31 grudnia 2022 roku, dokonano analizy przesłanek dotyczących utraty wartości rzeczowych

aktywów trwałych w grupie szalunki i zdecydowano o utworzeniu odpisu aktualizującego w wysokości 52 tys.

zł zwiększając jego wysokość do kwoty 438 tys. zł.

Wszystkie kwoty wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE FINANSOWE ULMA Construccion Polska S.A. za 2022 rok

25

5. Wartości niematerialne

Oprogramowanie

Zakupione licencje na oprogramowanie komputerowe aktywuje się w wysokości kosztów poniesionych na

ich zakup i przygotowanie do używania konkretnego oprogramowania. Aktywowane koszty odpisuje się przez

szacowany okres użytkowania oprogramowania 2– 5 lat.

Tabela ruchu wartości niematerialnych w 2022 r.

Licencje i

Pozostałe

RAZEM

oprogramowanie

WARTOŚĆ BRUTTO

Stan na dzień 1 grudnia 2022 r.

2 174

-

2 174

Zwiększenia

25

-

25

Zmniejszenia - zbycie, likwidacja

-

Stan na dzień 31 grudnia 2022 r.

2 199

-

2 199

ZAKUMULOWANA AMORTYZACJA

Stan na dzień 1 grudnia 2022 r.

1 972

-

1 972

Amortyzacja za okres

102

-

102

Zmniejszenia - zbycie, likwidacja

-

Stan na dzień 31 grudnia 2022 r.

2 074

-

2 074

WARTOŚĆ NETTO

Stan na dzień 1 grudnia 2022 r.

202

-

202

Stan na dzień 31 grudnia 2022 r.

125

-

125

Tabela ruchu wartości niematerialnych w 2021 r.

Licencje i

Pozostałe

RAZEM

oprogramowanie

WARTOŚĆ BRUTTO

Stan na dzień 1 grudnia 2021 r.

5 191

37

5 228

Zwiększenia

180

-

180

Zmniejszenia - zbycie, likwidacja

(3 197)

(37)

(3 234)

Stan na dzień 31 grudnia 2021 r.

2 174

-

2 174

ZAKUMULOWANA AMORTYZACJA

Stan na dzień 1 grudnia 2021 r.

4 963

37

5 000

Amortyzacja za okres

206

-

206

Zmniejszenia - zbycie, likwidacja

(3 197)

(37)

(3 234)

Stan na dzień 31 grudnia 2021 r.

1 972

-

1 972

WARTOŚĆ NETTO

Stan na dzień 1 grudnia 2021 r.

228

-

228

Stan na dzień 31 grudnia 2021 r.

202

-

202

Wszystkie kwoty wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE FINANSOWE ULMA Construccion Polska S.A. za 2022 rok

26

Odpis amortyzacyjny wartości niematerialnych powiększył:

Okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia

2022

2021

Koszty sprzedanych produktów, towarów i materiałów

-

Koszty ogólnego zarządu

102

206

RAZEM

102

206

6. Instrumenty finansowe

Klasyfikacja aktywów finansowych

Aktywa finansowe klasyfikowane są do następujących kategorii wyceny:

•

wyceniane według zamortyzowanego kosztu,

•

wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy,

•

wyceniane w wartości godziwej przez inne całkowite dochody.

Jednostka klasyfikuje składnik aktywów finansowych na podstawie modelu biznesowego jednostki w zakresie

zarządzania aktywami finansowymi oraz charakterystyki wynikających z umowy przepływów pieniężnych dla

składnika aktywów finansowych (tzw. „kryterium SPPI”). Jednostka dokonuje reklasyfikacji inwestycji w

instrumenty dłużne wtedy i tylko wtedy, gdy zmianie ulega model zarządzania tymi aktywami.

Wycena na moment początkowego ujęcia

Z wyjątkiem niektórych należności z tytułu dostaw i usług, w momencie początkowego ujęcia jednostka

wycenia składnik aktywów finansowych w jego wartości godziwej, którą w przypadku aktywów finansowych

niewycenianych w wartości godziwej przez wynik finansowy powiększa się o koszty transakcyjne, które

można bezpośrednio przypisać do nabycia tych aktywów finansowych.

Wycena po początkowym ujęciu

Dla celów wyceny po początkowym ujęciu, aktywa finansowe klasyfikowane są do jednej z czterech kategorii:

•

Instrumenty dłużne wyceniane w zamortyzowanym koszcie,

•

Instrumenty dłużne wyceniane w wartości godziwej przez inne całkowite dochody,

•

Instrumenty kapitałowe wyceniane w wartości godziwej przez inne całkowite dochody,

•

Aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy.

Zaprzestanie ujmowania

Aktywa finansowe wyłącza się z ksiąg rachunkowych, w sytuacji gdy:

•

Prawa do uzyskania przepływów pieniężnych z aktywów finansowych wygasły, lub

•

Prawa do uzyskania przepływów pieniężnych z aktywów finansowych zostały przeniesione a Spółka

dokonała przeniesienia zasadniczo całego ryzyka i wszystkich pożytków z tytułu ich własności.

Instrumenty dłużne – aktywa finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie

Składnik aktywów finansowych wycenia się w zamortyzowanym koszcie, jeśli spełnione są oba poniższe

warunki:

a) składnik aktywów finansowych jest utrzymywany zgodnie z modelem biznesowym, którego celem jest

utrzymywanie aktywów finansowych dla uzyskiwania przepływów pieniężnych wynikających z umowy,

oraz

b) warunki umowy dotyczącej składnika aktywów finansowych powodują powstawanie w określonych

terminach przepływów pieniężnych, które są jedynie spłatą kwoty głównej i odsetek od kwoty głównej

pozostałej do spłaty.

Wszystkie kwoty wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE FINANSOWE ULMA Construccion Polska S.A. za 2022 rok

27

Do kategorii aktywów finansowych wycenianych zamortyzowanym kosztem Spółka klasyfikuje:

•

należności handlowe,

•

pożyczki spełniające test klasyfikacyjny SPPI, które zgodnie z modelem biznesowym wykazywane są,

jako utrzymywane w celu uzyskania przepływów pieniężnych,

•

środki pieniężne i ekwiwalenty.

Przychody z tytułu odsetek oblicza się przy zastosowaniu metody efektywnej stopy procentowej i wykazuje

się w rachunku zysków i strat/ sprawozdaniu z całkowitych dochodów w pozycji „Przychody finansowe”

Instrumenty dłużne – aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej przez inne całkowite dochody

Składnik aktywów finansowych wycenia się w wartości godziwej przez inne całkowite dochody, jeśli spełnione

są oba poniższe warunki:

a) składnik aktywów finansowych jest utrzymywany zgodnie z modelem biznesowym, którego celem jest

zarówno otrzymywanie przepływów pieniężnych wynikających z umowy, jak i sprzedaż składników

aktywów finansowych; oraz

b) warunki umowy dotyczącej składnika aktywów finansowych powodują powstawanie w określonych

terminach przepływów pieniężnych, które są jedynie spłatą kwoty głównej i odsetek od kwoty głównej

pozostałej do spłaty.

Przychody z tytułu odsetek, różnice kursowe oraz zyski i straty z tytułu utraty wartości ujmowane są w wyniku

finansowym i obliczane w taki sam sposób jak w przypadku aktywów finansowych wycenianych

zamortyzowanym kosztem. Pozostałe zmiany wartości godziwej ujmowane są w przez inne całkowite

dochody. W momencie zaprzestania ujmowania składnika aktywów finansowych łączny zysk lub strata

uprzednio rozpoznana w innych całkowitych dochodach zostają przeklasyfikowane z pozycji kapitału

własnego do wyniku finansowego.

Przychody z tytułu odsetek oblicza się przy zastosowaniu metody efektywnej stopy procentowej i wykazuje

się w rachunku zysków i strat/ sprawozdaniu z całkowitych dochodów w pozycji „Przychody z tytułu odsetek.

W Spółce nie występuje kategoria instrumentów dłużnych wycenianych do wartości godziwej przez inne

całkowite dochody.

Instrumenty kapitałowe – aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej przez inne całkowite dochody

W momencie początkowego ujęcia Spółka może dokonać nieodwołalnego wyboru dotyczącego ujmowania

w innych całkowitych dochodach późniejszych zmian wartości godziwej inwestycji w instrument kapitałowy,

który nie jest przeznaczony do obrotu ani nie jest warunkową zapłatą ujętą przez jednostkę przejmującą

w ramach połączenia jednostek, do którego ma zastosowanie MSSF 3. Wybór taki dokonywany jest

oddzielnie dla każdego instrumentu kapitałowego. Skumulowane zyski lub straty poprzednio ujęte w innych

całkowitych dochodach nie podlegają przeklasyfikowaniu do wyniku finansowego. Dywidendy ujmowane są

w rachunku zysków i strat/ sprawozdaniu z całkowitych dochodów wtedy, gdy powstaje uprawnienie

jednostki do otrzymania dywidendy, chyba że dywidendy te w oczywisty sposób stanowią odzyskanie części

kosztów inwestycji.

W Spółce nie występuje kategoria instrumentów kapitałowych wycenianych do wartości godziwej przez inne

całkowite dochody.

Aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy

Składnik aktywów finansowych, które nie spełniają kryteriów wyceny według zamortyzowanego kosztu lub

w wartości godziwej przez pozostałe całkowite dochody, wycenia się w wartości godziwej przez wynik

finansowy.

Zysk lub stratę z wyceny inwestycji dłużnych do wartości godziwej ujmuje się w wyniku finansowym.

Dywidendy ujmowane są w rachunku zysków i strat/ sprawozdaniu z całkowitych dochodów wtedy, gdy

powstaje uprawnienie jednostki do otrzymania dywidendy.

Do kategorii aktywów finansowch wycenianych do wartości godziwej przez wynik finansowy Spółka

klasyfikuje nienotowane instrumenty kapitałowe oraz instrumenty pochodne.

Wszystkie kwoty wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE FINANSOWE ULMA Construccion Polska S.A. za 2022 rok

28

W sytuacji, gdy Spółka:



posiada ważny tytuł prawny do dokonania kompensaty ujętych kwot oraz



zamierza rozliczyć się w kwocie netto albo jednocześnie zrealizować składnik aktywów i wykonać

zobowiązanie

składnik aktywów finansowych i zobowiązanie finansowe kompensuje się i wykazuje w sprawozdaniu

z sytuacji finansowej w kwocie netto.

Porozumienie ramowe opisane w MSR 32.50 nie stanowi podstawy do kompensaty, jeżeli nie zostaną

spełnione obydwa kryteria opisane powyżej.

Utrata wartości aktywów finansowych

Spółka dokonuje oceny oczekiwanych strat kredytowych (ang. Expected credit losses, „ECL”) związanych

z instrumentami dłużnymi wycenianymi według zamortyzowanego kosztu i wartości godziwej przez

pozostałe całkowite dochody, niezależnie od tego, czy wystąpiły przesłanki utraty wartości.

W przypadku należności z tytułu dostaw i usług z grupy NORMA, Spółka stosuje uproszczone podejście

i wycenia odpis na oczekiwane straty kredytowe w kwocie równej oczekiwanym stratom kredytowym

w całym okresie życia przy użyciu macierzy rezerw. Spółka wykorzystuje swoje dane historyczne dotyczące

strat kredytowych, skorygowane w stosownych przypadkach o wpływ informacji dotyczących przyszłości.

Pozostałe należności, należące do grupy: windykacja, sąd, upadłość, egzekucja, nie mają jednorodnego

charakteru, zatem Spółka analizuje indywidualnie każde saldo pod kątem utraty wartości. W przypadku

zaistnienia przesłanek wskazujących na niemożność ich odzyskania, Spółka ujmuje odpis na oczekiwane straty

kredytowe w wysokości wynikającej z dokonanych szacunków. Kwota odpisu odpowiada różnicy pomiędzy

wartością księgową, a bieżącą wartością oczekiwanych przyszłych przepływów pieniężnych, zdyskontowaną

pierwotną efektywną stopą procentową. Zmiany wartości odpisów na oczekiwane straty kredytowe są

odnoszone na wynik finansowy, w ciężar pozostałych kosztów operacyjnych, w okresie, w którym następuje

zmiana.

W przypadku pozostałych aktywów finansowych, Spółka wycenia odpis na oczekiwane straty kredytowe

w kwocie równej 12-miesięcznym oczekiwanym stratom kredytowym. Jeżeli ryzyko kredytowe związane

z danym instrumentem finansowym znacznie wzrosło od momentu początkowego ujęcia, Spółka wycenia

odpis na oczekiwane straty kredytowe z tytułu instrumentu finansowego w kwocie równej oczekiwanym

stratom kredytowym w całym okresie życia.

Spółka ocenia, że ryzyko kredytowe związane z danym instrumentem finansowym znacznie wzrosło od dnia

jego początkowego ujęcia w przypadku, gdy opóźnienie w spłacie przekroczy 30 dni.

Jednocześnie, Spółka ocenia, że niewykonanie zobowiązania przez dłużnika (ang. Default) następuje

w przypadku, gdy opóźnienie w spłacie przekroczy 90 dni.

Wszystkie kwoty wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE FINANSOWE ULMA Construccion Polska S.A. za 2022 rok

29

Poniższa tabela przedstawia porównanie wartości bilansowych i wartości godziwych wszystkich

instrumentów finansowych Grupy, w podziale na poszczególne klasy i kategoria aktywów i zobowiązań.

31 grudnia 2022 r.

31 grudnia 2021 r.

WG-poz

Wartość bilansowa Wartość godziwa Wartość bilansowa

Wartość godziwa

Aktywa finansowe wyceniane wg.

zamortyzowanego kosztu

Środki pieniężne

1

32 835

38 237

Należności handlowe oraz pozostałe

3

34 940

35 231

należności

Udzielone pożyczki

3

30 883

28 320

Instrumenty finansowe wyceniane w

wartości godziwej przez wynik finansowy

Inwestycje w jednostkach zależnych i

1

8 258

7 458

stowarzyszonych

Instrumenty pochodne

1

-

6

Zobowiązania finansowe wyceniane wg.

zamortyzowanego kosztu

Zobowiązania handlowe oraz pozostałe

1

36 445

28 231

zobowiązania

Według oceny Spółki wartość godziwa środków pieniężnych, należności i pożyczek udzielonych, zobowiązań

finansowych oraz pozostałych zobowiązań nie różni się istotnie od wartości bilansowych głównie ze względu

na krótki termin zapadalności.

W okresie zakończonym dnia 31 grudnia 2022 roku, ani też w okresie zakończonym dnia 31 grudnia 2021

roku, nie miały miejsca przesunięcia między poziomem 1 a poziomem 2 hierarchii wartości godziwej (kolumna

WG-poz w tabeli), ani też żaden z instrumentów nie został przesunięty z/do poziomu 3 hierarchii wartości

godziwej.

Wszystkie kwoty wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE FINANSOWE ULMA Construccion Polska S.A. za 2022 rok

30

7. Inwestycje w jednostkach zależnych i stowarzyszonych

ULMA Opałubka

ULMA Construcction

NAZWA JEDNOSTKI

ULMA Cofraje

RAZEM

Ukraina

Kazachstan

BALTIC

Siedziba

Ukraina

Rumunia

Kazachstan

Litwa

sprzedaż i dzierżawa

deskowań, sprzedaż

Przedmiot przedsiębiorstwa

deskowań, sprzedaż

materiałów

materiałów budowlanych materiałów budowlanych

budowlanych

Charakter powiązania

jednostka zależna

jednostka stowarzyszona jednostka zależna

jednostka zależna

Data objęcia kontroli/znaczącego

18.07.2001 r.

02.11.2007 r.

27.08.2010 r.

27.04.2012 r.

wpływu

Procent posiadanego kapitału

100%

30%

100%

zakładowego

Udział w ogólnej liczbie głosów na

100%

30%

100%

walnym zgromadzeniu

Wartość udziałów według ceny

5 818

3 976

83

142

10 019

nabycia

Odpisy aktualizujące

Stan na 1 grudnia 2022 r.

-

(2 561)

-

(2 561)

Stan na 31 grudnia 2022 r.

-

(1 761)

-

(1 761)

Wartość bilansowa udziałów

Stan na 1 grudnia 2022 r.

-

1 415

-

1 415

Stan na 31 grudnia 2022 r.

5 818

2 215

83

142

8 258

Zarząd dokonał oceny utraty wartości inwestycji w jednostkach zależnych i stowarzyszonych i dokonał

aktualizacji odpisu inwestycji w udziały spółki stowarzyszonej ULMA Cofraje do wysokości 1 761 tys. zł.

Przychody z tytułu aktualizacji wyceny w wysokości 800 tys. zł zostały ujęte w przychodach finansowych

Spółki.

Ponadto w przypadku spółki ULMA Opałubka Ukraina zarząd Spółki pragnie wskazać następujące działania,

które zostały poczynione w toku 2022 roku dla uwiarygodnienia wyceny wartości ww. inwestycji:

a) Przeprowadzono potwierdzenia majątku na czynnych kontraktach i budowach, będących w posiadaniu

klientów tej spółki. W szczególności, prace kontrolne zmierzały do otrzymania stosownych potwierdzeń,

zgodnych z wymogami prawa i przepisami księgowymi, wskazujących na faktyczne posiadanie przez klientów

przekazanego w najem majątku oraz dokonania inspekcji placów budów przez pracowników spółki. Należy

przy tym wskazać, że czynności te były skutecznie kontunuowanie do końca ubiegłego roku.

b) Dokonano spisu z natury majątku zlokalizowanego na placach magazynowych spółki w dwóch okresach tj.

w lipcu 2022 roku oraz w listopadzie 2022 roku (ta ostatnia inwentaryzacja dokona została w obecności

pracowników niezależnego audytora). Wspomniane działania inwentaryzacyjne zostały odpowiednio, i

stosownie do wymogów formalnych, udokumentowane i ujęte w sprawozdaniach finansowych wyżej

wskaznaj spółki zależnej w minionych okresach.

Wszystkie kwoty wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE FINANSOWE ULMA Construccion Polska S.A. za 2022 rok

31

W rezultacie przez cały 2022 rok magazyny spółki pracowały nieprzerwanie, dzięki czemu możliwe było z

jednej strony zwożenie sprzętu z czynnych budów na Ukrainie, jak również przemieszczanie sprzętu z rejonów

bardziej narażonych atakami militarnymi (tj. Odessa lub Dniepr) do rejonów relatywnie spokojnych, jak Kijów

czy Lwów, lub nawet to Polski.

Niezależnie od powyższego wobec wielu informacji o udzielanej Ukrainie pomocy militarnej przez

poszczególne państwa EU oraz przez USA, dzięki której kraj ten coraz skuteczniej może się bronić przed

atakami militarnymi ze strony Rosji, jak również w obliczu informacji o skuteczności obrony przed atakami

rakietowymi, Zarząd Spółki pragnie wskazać, że ryzyko zniszczenia sprzętu szalunkowego lub utraty kontroli

nad nim przez wyżej wskazaną spółkę zależną zmieniło charakter z systemowego na incydentalne.

W ciągu roku 2022, w ramach okresowych analiz, Zarząd Spółki wspólnie z Zarządem ULMA Opałubka Ukraina

monitorował przebieg wojny, analizował oraz wewnętrznie kwantyfikował różne scenariusze eskalacji

konfliktu, badając przy tym, które z regionów mogą być bardziej, a które mniej zagrożone potencjalną inwazją

ze strony Federacji Rosyjskiej, określając przy tym prawdopodobieństwo takich zdarzeń. Obecnie, wobec

wyżej wymienionych faktów, otrzymanej dokumentacji księgowej sporządzonej w oparciu o czynności

faktyczne wskazane powyżej oraz wobec braku przesłanek do budowania kolejnych negatywnych scenariuszy

rozwoju konfliktu zbrojnego, Zarząd Spółki zdecydował się na ograniczenie wysokości odpisu na ryzyko

trwałego zniszczenia majątku wyżej wskazanej spółki zależnej tylko do tej części, która nie została

potwierdzona przez klientów spółki lub tej, która pozostaje na terytorium okupowanym przez agresora.

Wysokość tego odpisu, który został uwzględniony w sprawozdaniu wskazanej spółki zależnej w formie

przeszacowania majątku do zera oraz obserwowany zakres działalności operacyjnej nie wpływają na

konieczność dokonania przeszacowania wartości inwestycji wskazanej w tabeli powyżej.

8. Aktywa z tytułu prawa do użytkowania

Spółka posiada umowy leasingu dotyczące nieruchomości, samochodów osobowych oraz wózków

widłowych. Aktywa z tytułu prawa do użytkowania rozpoznawane są w dacie rozpoczęcia leasingu (tj. dzień,

kiedy bazowy składnik aktywów jest dostępny do użytkowania).

Wycena aktywa z tytułu prawa do użytkowania dokonywana jest według kosztu, pomniejszonego o łączne

odpisy amortyzacyjne i odpisy z tytułu utraty wartości, skorygowanego z tytułu jakiejkolwiek aktualizacji

wyceny zobowiązań z tytułu leasingu. Koszt aktywów z tytułu prawa do użytkowania obejmuje kwotę ujętych

zobowiązań z tytułu leasingu, poniesionych początkowych kosztów bezpośrednich oraz wszelkich opłat

leasingowych zapłaconych w dacie rozpoczęcia lub przed tą datą, pomniejszone o wszelkie otrzymane

zachęty leasingowe. O ile Spółka nie ma wystarczającej pewności, że na koniec okresu leasingu uzyska tytuł

własności przedmiotu leasingu, ujęte aktywa z tytułu prawa do użytkowania są amortyzowane metodą

liniową przez krótszy z dwóch okresów: szacowany okres użytkowania lub okres leasingu. Aktywa z tytułu

prawa do użytkowania podlegają utracie wartości.

Po przyjęciu MSSF 16 Spółka zastosowała jedno podejście do ujmowania i wyceny dla wszystkich umów

leasingu, których jest leasingobiorcą, z wyjątkiem leasingu krótkoterminowego i leasingu aktywów o niskiej

wartości. Grupa ujęła zobowiązania z tytułu leasingu oraz aktywa z tytułu prawa do użytkowania.

Wszystkie kwoty wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE FINANSOWE ULMA Construccion Polska S.A. za 2022 rok

32

Leasing krótkoterminowy i leasing aktywów o niskiej wartości

Spółka stosuje zwolnienie z ujmowania leasingu krótkoterminowego do swoich krótkoterminowych umów

leasingu samochodów osobowych (tj. umów, których okres leasingu wynosi 12 miesięcy lub krócej od daty

rozpoczęcia i nie zawiera opcji kupna). Spółka stosuje również zwolnienie w zakresie ujmowania leasingu

aktywów o niskiej wartości w odniesieniu do leasingu sprzętu biurowego i narzędzi warsztatowych o niskiej

wartości. Opłaty leasingowe z tytułu leasingu krótkoterminowego i leasingu aktywów o niskiej wartości

ujmowane są jako koszty metodą liniową przez okres trwania leasingu.

Biorąc pod uwagę fakt braku egzekwowalności leasingu (punkt B34 w MSSF 16), Spółka nie dokonała

zaliczenia do umów leasingu w rozumieniu MSSF 16 umów najmu pozostałych nieruchomości (lokale).

Pozycja obejmuje wartość bilansową aktywów z tytułu prawa do użytkowania, które Grupa przyjęła na stan

w wyniku wdrożenia od dnia 1 stycznia 2019 roku MSSF 16 Leasing.

Tabela zmian wartości z tytułu prawa do użytkowania w okresie od 1 stycznia do 31 grudnia

2022 r.

Nieruchomości

Środki transportu

Wózki widłowe

RAZEM

WARTOŚĆ BRUTTO

Stan na dzień 1 grudnia 2022 r.

18 039

3 168

3 370

24 577

Zwiększenia - nowe przedmioty leasingu

-

728

897

1 625

Zwiększenia - zmiana umowy, opłaty

-

Zmniejszenia - zakończenie leasingu

-

(690)

(99)

(789)

Zmniejszenia - zmiana umowy, opłaty

(51)

-

(51)

Stan na dzień 31 grudnia 2022 r.

17 988

3 206

4 168

25 362

ZAKUMULOWANA AMORTYZACJA

Stan na dzień 1 grudnia 2022 r.

6 439

1 698

991

9 128

Amortyzacja za okres

2 290

868

822

3 980

Zmniejszenia - zakończenie leasingu

-

(626)

(98)

(724)

Stan na dzień 31 grudnia 2022 r.

8 729

1 940

1 715

12 384

WARTOŚĆ NETTO

Stan na dzień 1 grudnia 2022 r.

11 600

1 470

2 379

15 449

Stan na dzień 31 grudnia 2022 r.

9 259

1 266

2 453

12 978

Wszystkie kwoty wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE FINANSOWE ULMA Construccion Polska S.A. za 2022 rok

33

Tabela zmian wartości z tytułu prawa do użytkowania w okresie od 1 stycznia do 31 grudnia

2021 r.

2021

Nieruchomości

Środki transportu

Wózki widłowe

RAZEM

WARTOŚĆ BRUTTO

Stan na dzień 1 grudnia 2021 r.

12 053

2 994

3 304

18 351

Zwiększenia - nowe przedmioty leasingu

-

570

1 631

2 201

Zwiększenia - zmiana umowy, opłaty

5 986

-

5 986

Zmniejszenia - zakończenie leasingu

-

(396)

(1 565)

(1 961)

Stan na dzień 31 grudnia 2021 r.

18 039

3 168

3 370

24 577

ZAKUMULOWANA AMORTYZACJA

Stan na dzień 1 grudnia 2021 r.

4 244

1 224

1 775

7 243

Amortyzacja za okres

2 195

861

781

3 837

Zmniejszenia - zakończenie leasingu

-

(387)

(1 565)

(1 952)

Stan na dzień 31 grudnia 2021 r.

6 439

1 698

991

9 128

WARTOŚĆ NETTO

Stan na dzień 1 grudnia 2021 r.

7 809

1 770

1 529

11 108

Stan na dzień 31 grudnia 2021 r.

11 600

1 470

2 379

15 449

9. Należności handlowe oraz pozostałe należności

Należności handlowe są rozpoznawane początkowo według wartości godziwej odpowiadającej wartości

nominalnej, a następnie wycenia się je według metody zamortyzowanego kosztu stosując efektywną stopę

procentową i pomniejsza o odpisy na oczekiwane straty kredytowe.

Należności z grupy NORMA objęte są procedurą szacowania przewidywanej straty kredytowej zgodnie z MSSF

9. Pozostałe należności, należące do grupy: windykacja, sąd, upadłość, egzekucja, nie mają jednorodnego

charakteru, zatem Spółka analizuje indywidualnie każde saldo pod kątem utraty wartości. W przypadku

zaistnienia przesłanek wskazujących na niemożność ich odzyskania, Spółka ujmuje odpis na oczekiwane straty

kredytowe w wysokości wynikającej z dokonanych szacunków. Kwota odpisu odpowiada różnicy pomiędzy

wartością księgową, a bieżącą wartością oczekiwanych przyszłych przepływów pieniężnych, zdyskontowaną

pierwotną efektywną stopą procentową. Zmiany wartości odpisów na oczekiwane straty kredytowe są

odnoszone na wynik finansowy, w ciężar pozostałych kosztów operacyjnych, w okresie, w którym następuje

zmiana.

Wszystkie kwoty wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE FINANSOWE ULMA Construccion Polska S.A. za 2022 rok

34

Stan na dzień:

NALEŻNOŚCI HANDLOWE ORAZ POZOSTAŁE NALEŻNOŚCI

31 grudnia 2022 r. 31 grudnia 2021 r.

Należności handlowe od podmiotów niepowiązanych

50 961

44 333

Odpis na oczekiwane straty kredytowe

(21 274)

(21 693)

Należności handlowe - netto

29 687

22 640

Pozostałe należności

6

7

Rozliczenia międzyokresowe - czynne

322

157

Należności handlowe od podmiotów powiązanych

2 484

12 427

Udzielone pożyczki

30 883

28 320

RAZEM

63 382

63 551

w tym:

Należności długoterminowe

28 442

8 320

Należności krótkoterminowe

34 940

55 231

Na podstawie przeprowadzonych analiz Spółka oceniła, że wartość bilansowa poszczególnych należności

prezentowanych w niniejszym sprawozdaniu finansowym jest zbliżona do wartości godziwych tych

należności.

Nie występuje koncentracja ryzyka kredytowego z tytułu należności handlowych, ponieważ Spółka posiada

dużą liczbę klientów. Wartość netto odpisów na oczekiwane straty kredytowe skorygowaną o kwoty

spisanych należności w łącznej wysokości 924 tys. zł ujęto w pozostałych kosztach operacyjnych. W 2021 roku

kwotę z tego tytułu w wysokości 367 tys. zł ujęto analogicznie w pozostałych kosztach operacyjnych. Na

podstawie przeprowadzonych analiz Spółka oceniła, że wartość bilansowa poszczególnych należności

prezentowanych w niniejszym sprawozdaniu finansowym jest zbliżona do wartości godziwych tych

należności.

Wszystkie odpisy na oczekiwane straty kredytowe dotyczą należności krótkoterminowych.

Zmiana stanu odpisów na oczekiwane straty kredytowe w odniesieniu do należności handlowych oraz

pozostałych należności przedstawia się następująco:

Okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia

ZMIANA STANU ODPISÓW

2022 r.

2021 r.

Stan na początek okresu:

21 693

25 310

Zwiększenia – odpisy na oczekiwane straty kredytowe

2 156

678

Wykorzystanie

(1 672)

(3 297)

Korekta uprzednio dokonanego odpisu

(903)

(998)

Stan na koniec okresu:

21 274

21 693

Wszystkie kwoty wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE FINANSOWE ULMA Construccion Polska S.A. za 2022 rok

35

10. Zapasy

Zapasy materiałów oraz zakupionych towarów są wycenione na dzień bilansowy według niższej z dwóch

wartości: ceny nabycia lub możliwej do uzyskania ceny sprzedaży netto.

Cena sprzedaży netto stanowi cenę sprzedaży dokonywanej w toku normalnej działalności gospodarczej,

pomniejszoną o szacowane koszty zakończenia produkcji i zmienne koszty niezbędne do doprowadzenia

sprzedaży do skutku.

Wycena rozchodu zapasów dokonywana jest zgodnie z zasadą „pierwsze weszło, pierwsze wyszło” (FIFO).

W razie konieczności tworzone są odpisy aktualizujące wartość zapasów przestarzałych, niezbywalnych

i wadliwych.

Stan na dzień:

ZAPASY

31 grudnia 2022 r.

31 grudnia 2021 r.

Materiały

3 348

2 696

Towary

2 347

2 341

Wartość zapasów brutto

5 695

5 037

Odpis aktualizujący

(429)

(548)

Wartość zapasów netto

5 266

4 489

11. Środki pieniężne i ich ekwiwalenty

Środki pieniężne i ich ekwiwalenty ujmuje się w sprawozdaniu z sytuacji finansowej według wartości godziwej

odpowiadającej wartości nominalnej. Składają się na nie środki pieniężne w kasie i banku, pozostałe

krótkoterminowe inwestycje

o dużym stopniu płynności o pierwotnym terminie zapadalności

nieprzekraczającym trzech miesięcy.

Saldo środków pieniężnych wykazane w rachunku przepływów pieniężnych składa się z określonych powyżej

środków pieniężnych i ich ekwiwalentów pomniejszonych o nie spłacone kwoty kredytów w rachunku

bieżącym.

Kredyty w rachunku bieżącym w sprawozdaniu z sytuacji finansowej wykazywane są w pozycji zobowiązań –

kredyty i pożyczki krótkoterminowe.

Stan na dzień:

ŚRODKI PIENIĘŻNE W KASIE I W BANKU

31 grudnia 2022 r.

31 grudnia 2021 r.

Razem środki pieniężne, w tym:

32 835

38 237

Środki pieniężne o ograniczonej możliwości dysponowania, w tym:

1 679

833

- środki pieniężne ZFŚS

203

102

- środki pieniężne na rachunkach VAT

1 476

731

Zgodnie z osądem Spółki ograniczenia w dysponowaniu środkami pieniężnymi na rachunkach VAT,

wynikające z przepisów podatkowych dotyczących mechanizmu podzielonej płatności, nie wpływają na ich

kwalifikację jako środki pieniężne i ich ekwiwalenty ponieważ Spółka wykorzystuje je na bieżąco do

regulowania zobowiązań krótkoterminowych.

Wszystkie kwoty wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE FINANSOWE ULMA Construccion Polska S.A. za 2022 rok

36

Dla potrzeb rachunku przepływów pieniężnych, w skład środków pieniężnych i kredytu w rachunku bieżącym

wchodzą:

Stan na dzień:

31 grudnia 2022 r.

31 grudnia 2021 r.

Środki pieniężne i ich ekwiwalenty

32 835

38 237

Kredyt w rachunku bieżącym (nota 14)

-

Środki pieniężne i ich ekwiwalenty wykazane w rachunku

32 835

38 237

przepływów pieniężnych

12. Kapitał podstawowy i kapitał zapasowy

Akcje zwykłe są klasyfikowane jako kapitał własny. Kapitał podstawowy wykazywany jest według wartości

nominalnej akcji.

Kapitał zapasowy został utworzony z nadwyżki wartości emisyjnej akcji Spółki ponad ich wartość nominalną

w kwocie 116 473 tys. zł, która została pomniejszona o koszty emisji akcji w kwocie 1 483 tys. zł.

W pozycji sprawozdania z sytuacji finansowej „Zatrzymane zyski” ujmuje się ustawowe odpisy z zysków

wypracowanych w latach poprzednich w wysokości jednej trzeciej kapitału zakładowego w kwocie 3 504 tys.

zł, a także nadwyżki z podziału zysku ponad wymagany ustawowo odpis w kwocie 159 988 tys. zł. Kwoty te

stanowią kapitał zapasowy Spółki. Pozycja „Zatrzymane zyski” obejmuje również wynik finansowy bieżącego

roku obrotowego.

Nadwyżka ze

ZMIANY W KAPITALE

Wartość

sprzedaży akcji

Liczba akcji

RAZEM

PODSTAWOWYM I ZAPASOWYM

nominalna akcji powyżej wartości

nominalnej

Stan na dzień 1 stycznia 2021 r.

5 255 632

10 511

114 990

125 501

Zwiększenia

-

Zmniejszenia

-

Stan na dzień 31 grudnia 2021 r.

5 255 632

10 511

114 990

125 501

Zwiększenia

-

Zmniejszenia

-

Stan na dzień 31 grudnia 2022 r.

5 255 632

10 511

114 990

125 501

Wszystkie akcje są akcjami zwykłymi na okaziciela o wartości nominalnej 2,00 zł. Wszystkie akcje są opłacone.

Według stanu na 31 grudnia 2022 r. struktura akcjonariatu Spółki przedstawia się następująco:

Kapitał podstawowy

Głosy na WZA

AKCJONARIAT

Liczba akcji

%

Liczba głosów

%

ULMA CyE, S. Coop

3 967 290

75,49%

3 967 290

75,49%

TFI Quercus S.A. (*)

323 726

6,16%

323 726

6,16%

Akcjonariat rozproszony

964 616

18,35%

964 616

18,35%

Razem

5 255 632

100,00%

5 255 632

100,00%

* Liczba akcji posiadana przez fundusze reprezentowane przez TFI Quercus S.A. na walnym zgromadzeniu, które odbyło się 20 kwietnia 2020 roku.

Wszystkie kwoty wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE FINANSOWE ULMA Construccion Polska S.A. za 2022 rok

37

13. Zobowiązanie handlowe oraz pozostałe zobowiązania

W pozycji sprawozdania z sytuacji finansowej „Zobowiązania handlowe oraz pozostałe zobowiązania”

wykazywane są przez Spółkę:

• szacowane, w sposób wiarygodny, wartości kosztów poniesionych w danym okresie sprawozdawczym, nie

zafakturowane przez dostawców do dnia bilansowego.

• zobowiązania z tytułu umowy - rozliczenia międzyokresowe przychodów obejmujące w szczególności

równowartość otrzymanych lub należnych od kontrahentów środków z tytułu świadczeń, których

wykonanie nastąpi w następnych okresach sprawozdawczych.

Stan na dzień:

ZOBOWIĄZANIA HANDLOWE ORAZ POZOSTAŁE ZOBOWIĄZANIA

31 grudnia 2022 r.

31 grudnia 2021 r.

Zobowiązania handlowe wobec podmiotów niepowiązanych

16 862

15 138

Zobowiązania handlowe wobec podmiotów powiązanych

14 105

8 844

Zobowiązania z tytułu podatków i innych obciążeń

2 520

2 963

Bierne rozliczenia międzyokresowe

5 418

4 220

Zobowiązania z tytułu umowy

14

27

Pozostałe zobowiązania

45

2

RAZEM

38 964

31 194

w tym:

Zobowiązania długoterminowe

-

Zobowiązania krótkoterminowe

38 964

31 194

Wszystkie zobowiązania handlowe oraz pozostałe zobowiązania są wymagalne w okresie do 3 miesięcy od

dnia bilansowego.

14. Kredyty i pożyczki

Kredyty i pożyczki ujmuje się początkowo według wartości godziwej pomniejszonej o poniesione koszty

transakcyjne. W następnych okresach, wycenia się te kredyty i pożyczki według skorygowanej ceny nabycia

(zamortyzowanego kosztu), przy zastosowaniu efektywnej stopy procentowej.

Kredyty i pożyczki zalicza się do zobowiązań krótkoterminowych, chyba, że Spółka posiada bezwarunkowe

prawo do odroczenia spłaty zobowiązania o co najmniej 12 miesięcy od dnia bilansowego.

W roku 2015 Spółka uregulowała wszelkie zobowiązania z tytułu zaciągniętych w poprzednich latach

kredytów bankowych. W dniu 19 sierpnia 2022 roku Spółka zawarła umowę z ING Bankiem Śląskim S.A. o

kredyt złotowy w rachunku bieżącym do wysokości 10 000 tys. zł. W okresie objętym niniejszym

sprawozdaniem Spółka nie korzystała ze środków kredytowych.

Wszystkie kwoty wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE FINANSOWE ULMA Construccion Polska S.A. za 2022 rok

38

15. Zobowiązania z tytułu prawa do użytkowania (leasing)

Do umów leasingu zgodnie z MSSF 16 zakwalifikowano leasing floty samochodów osobowych oraz wózków

widłowych, najem Centrum Logistycznego w Gdańsku i placu w Warszawie przy ulicy Klasyków oraz

użytkowanie wieczyste gruntu w Jaworznie.

Zobowiązania z tytułu leasingu

W dacie rozpoczęcia leasingu Spółka wycenia zobowiązania z tytułu leasingu w wysokości wartości bieżącej

opłat leasingowych pozostających do zapłaty w tej dacie. Opłaty leasingowe obejmują opłaty stałe (w tym

zasadniczo stałe opłaty leasingowe) pomniejszone o wszelkie należne zachęty leasingowe, zmienne opłaty,

które zależą od indeksu lub stawki oraz kwoty, których zapłaty oczekuje się w ramach gwarantowanej

wartości końcowej. Opłaty leasingowe obejmują również cenę wykonania opcji kupna, jeżeli można

z wystarczającą pewnością założyć jej wykonanie przez Spółkę oraz płatności kar pieniężnych za

wypowiedzenie leasingu, jeżeli w warunkach leasingu przewidziano możliwość wypowiedzenia leasingu przez

Spółkę. Zmienne opłaty leasingowe, które nie zależą od indeksu lub stopy, są ujmowane jako koszty

w okresie, w którym następuje zdarzenie lub warunek powodujący płatność.

Przy obliczaniu wartości bieżącej opłat leasingowych Spółka stosuje krańcową stopę procentową

leasingobiorcy w dniu rozpoczęcia leasingu, jeżeli stopy procentowej leasingu nie można z łatwością ustalić.

Po dacie rozpoczęcia kwota zobowiązań z tytułu leasingu zostaje zwiększona w celu odzwierciedlenia odsetek

i zmniejszona o dokonane płatności leasingowe. Ponadto wartość bilansowa zobowiązań z tytułu leasingu

podlega ponownej wycenie w przypadku zmiany okresu leasingu, zmiany zasadniczo stałych opłat

leasingowych lub zmiany osądu odnośnie zakupu aktywów bazowych.

Zdyskontowane zobowiązania z tytułu leasingu według stanu na dzień 31 grudnia 2022 roku przedstawiają

się następująco:

Samochody

Razem

OKRES WYMAGALNOŚCI

Nieruchomości

Wózki widłowe

osobowe

zobowiązania

do 3 miesięcy

775

214

253

1 242

od 3 do 12 miesięcy

1 434

490

781

2 705

powyżej roku do 5 lat

3 555

618

1 506

5 679

powyżej 5 lat

168

-

168

Razem

5 932

1 322

2 540

9 794

Zdyskontowane zobowiązania z tytułu leasingu według stanu na dzień 31 grudnia 2021 roku przedstawiają

się następująco:

Samochody

Razem

OKRES WYMAGALNOŚCI

Nieruchomości

Wózki widłowe

osobowe

zobowiązania

do 3 miesięcy

745

210

196

1 151

od 3 do 12 miesięcy

1 417

596

603

2 616

powyżej roku do 5 lat

5 472

719

1 653

7 844

powyżej 5 lat

432

-

432

Razem

8 066

1 525

2 452

12 043

Wszystkie kwoty wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE FINANSOWE ULMA Construccion Polska S.A. za 2022 rok

39

W roku zakończonym dnia 31 grudnia 2022 roku Spółka poniosła koszty związane z leasingami

krótkoterminowymi oraz aktywów o niskiej wartości w kwocie 612 tys. zł. Nie wystąpiły koszty zmiennych

opłat leasingowych, nieujęte w wycenie zobowiązań z tytułu leasingu.

16. Odroczony podatek dochodowy

Aktywa i rezerwa z tytułu odroczonego podatku dochodowego wynikające z różnic przejściowych pomiędzy

wartością podatkową aktywów i zobowiązań a ich wartością bilansową w sprawozdaniu finansowym

ujmowane są metodą bilansową. Jeżeli jednak odroczony podatek dochodowy powstał z tytułu

początkowego ujęcia składnika aktywów lub zobowiązania w ramach transakcji innej niż połączenie jednostek

gospodarczych, które nie wpływa ani na wynik finansowy, ani na dochód (stratę) podatkową, to się go nie

wykazuje. Odroczony podatek dochodowy ustala się przy zastosowaniu stawek (i przepisów) podatkowych

obowiązujących prawnie lub faktycznie na dzień bilansowy, które zgodnie z oczekiwaniami będą

obowiązywać w momencie realizacji odpowiednich aktywów z tytułu odroczonego podatku dochodowego

lub uregulowania zobowiązania z tytułu odroczonego podatku dochodowego.

Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego ujmuje się, jeżeli jest prawdopodobne, że w przyszłości

osiągnięty zostanie dochód do opodatkowania, który umożliwi wykorzystanie różnic przejściowych.

Aktywa i rezerwy z tytułu odroczonego podatku dochodowego kompensuje się ze sobą, jeżeli istnieje możliwe

do wyegzekwowania na drodze prawnej prawo do skompensowania bieżących aktywów i zobowiązań

podatkowych.

Stan na dzień:

PODATEK ODROCZONY

31 grudnia 2022 r.

31 grudnia 2021 r.

Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego:

2 403

2 013

Rezerwy z tytułu odroczonego podatku dochodowego:

(13 276)

(11 503)

Kompensata

2 403

2 013

Bilansowa wartość aktywa z tytułu odroczonego podatku

-

dochodowego

Bilansowa wartość rezerwy z tytułu odroczonego podatku

(10 873)

(9 490)

dochodowego

Wszystkie kwoty wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE FINANSOWE ULMA Construccion Polska S.A. za 2022 rok

40

Zmiany stanu aktywów i rezerwy z tytułu odroczonego podatku dochodowego w trakcie roku (przed

uwzględnieniem ich kompensaty w ramach jednej jurysdykcji prawnej) przedstawiają się w sposób

następujący:

Sprawozdanie z sytuacji

Rachunek zysków i strat

finansowej

ZMIANA STANU PODATKU ODROCZONEGO

2022

2021

2022

2021

Rezerwy z tytułu odroczonego podatku

dochodowego

Amortyzacja podatkowa

13 130

11 472

(1 657)

(845)

Niezrealizowane różnice kursowe

10

15

4

8

Pozostałe

136

16

(119)

57

Razem rezerwy z tytułu odroczonego podatku

13 276

11 503

(1 772)

(780)

dochodowego

Aktywa z tytułu podatku odroczonego

Odpisy na oczekiwane straty kredytowe

1 023

903

120

(259)

Rezerwy na koszty

1 366

1 099

267

203

Niezrealizowane różnice kursowe

14

11

2

5

Razem aktywa z tytułu podatku odroczonego

2 403

2 013

389

(51)

(Obciążenie)/uznanie z tytułu odroczonego podatku

(1 383)

(831)

dochodowego

17. Zobowiązania z tytułu świadczeń emerytalnych

Odprawy emerytalne

Świadczenia z tytułu odpraw emerytalnych przypadają do zapłaty w razie nabycia przez pracownika prawa

do świadczenia emerytalnego zgodnie z Kodeksem Pracy. Wielkość odprawy emerytalnej należnej

pracownikowi, nabywającemu prawa emerytalne, jest liczona w wysokości dodatkowego wynagrodzenia za

jeden miesiąc. Spółka tworzy rezerwę na przyszłe zobowiązania z tytułu świadczeń po okresie zatrudnienia w

celu przyporządkowania kosztów do okresów, których dotyczą. Rezerwa tworzona jest w ciężar kosztów

operacyjnych w kwotach odpowiadających nabywaniu przyszłych praw przez obecnych pracowników.

Wartość bieżąca tych zobowiązań jest obliczana przez niezależnego aktuariusza.

Zyski i straty aktuarialne wynikające ze zmiany założeń aktuarialnych (w tym z tytułu zmiany stopy dyskonta)

i korekt aktuarialnych ex post ujmuje się w innych całkowitych dochodach.

Podstawą do obliczenia rezerwy dla pracownika jest przewidywana kwota odprawy emerytalnej lub odprawy

rentowej, jaka Spółka zobowiązuje się wypłacić na podstawie Regulaminu.

Przewidywana kwota odprawy obliczana jest, jako iloczyn następujących czynników:

•

Przewidywanej kwoty podstawy wymiaru odprawy emerytalnej lub rentowej,

•

Przewidywanego wzrostu podstawy wymiaru do czasu osiągnięcia wieku emerytalnego,

•

Współczynnika procentowego uzależnionego od stażu pracy.

Obliczona w powyższy sposób kwota jest dyskontowana aktuarialnie na dzień bilansowy. Dyskonto

aktuarialne oznacza iloczyn dyskonta finansowego i prawdopodobieństwa dotrwania danej osoby do wieku

emerytalnego jako pracownika Spółki.

Wszystkie kwoty wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE FINANSOWE ULMA Construccion Polska S.A. za 2022 rok

41

31 grudnia 2022 r.

31 grudnia 2021 r.

Ujęte w sprawozdaniu z sytuacji finansowej zobowiązania z tytułu:

- świadczeń emerytalnych

311

349

ZMIANA STANU ZOBOWIĄZANIA BILANSOWEGO

31 grudnia 2022 r.

31 grudnia 2021 r.

Rezerwa z tytułu świadczeń emerytalnych na początek okresu

349

372

Odpis na rezerwę z tytułu świadczeń emerytalnych

29

34

Koszt odsetkowy

11

5

Zyski i straty aktuarialne netto

(34)

(62)

Świadczenia wypłacone

(44)

-

Rezerwa z tytułu świadczeń emerytalnych na koniec okresu

311

349

18. Przychody ze sprzedaży

Zgodnie z MSSF 15 przychody ujmuje się w kwocie wynagrodzenia, które zgodnie z oczekiwaniami Spółki

przysługuje jej w zamian za przekazanie przyrzeczonych dóbr lub usług klientowi.

Spółka stosuje MSSF 15 z uwzględnieniem modelu 5 kroków:

•

Identyfikacja umowy z klientem

Umowa z klientem spełnia swoją definicję, gdy zostaną zachowane wszystkie następujące kryteria:

•

Strony zawarły umowę i są zobowiązane do wykonania swoich obowiązków,

•

Spółka jest w stanie zidentyfikować prawa każdej ze stron dotyczące dóbr lub usług, które mają zostać

przekazane,

•

Spółka jest w stanie zidentyfikować warunki płatności za dobra lub usługi, które mają zostać

przekazane,

•

Umowa ma treść ekonomiczną oraz jest prawdopodobne, że Spółka otrzyma wynagrodzenie, które

będzie jej przysługiwało w zamian za dobra lub usługi, które zostaną przekazane klientowi.

•

Identyfikacja zobowiązań do wykonania świadczenia

W momencie zawarcia umowy Spółka dokonuje oceny dóbr lub usług przyrzeczonych w umowie z klientem i

identyfikuje jako zobowiązanie do wykonania świadczenia każde przyrzeczenie do przekazania na rzecz

klienta dobra lub usługi, które można wyodrębnić lub grupy odrębnych dóbr lub usług, które są zasadniczo

takie same i w przypadku, których przekazanie na rzecz klienta ma taki sam charakter.

•

Określenie ceny transakcyjnej

W celu ustalenia ceny transakcyjnej Spółka bierze pod uwagę warunki danej umowy oraz stosowane przez

Spółkę zwyczajowe praktyki handlowe. Cena transakcyjna to wartość wynagrodzenia, które zgodnie

z oczekiwaniem Spółki, będzie jej przysługiwało w zamian za przekazanie przyrzeczonych dóbr lub usług na

rzecz klienta, z wyłączeniem kwot pobranych w imieniu osób trzecich (na przykład podatek VAT).

Wynagrodzenie uzgodnione w umowie z klientem może obejmować kwoty stałe, kwoty zmienne lub oba

rodzaje tych kwot.

Wszystkie kwoty wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE FINANSOWE ULMA Construccion Polska S.A. za 2022 rok

42

•

Alokacja ceny transakcyjnej do poszczególnych zobowiązań do wykonania świadczenia

Spółka przypisuje cenę transakcyjną do każdego zobowiązania do wykonania świadczenia (lub do odrębnego

dobra lub odrębnej usługi) w kwocie, która odzwierciedla kwotę wynagrodzenia, które – zgodnie z

oczekiwaniem Spółki – przysługuje jej w zamian za przekazanie przyrzeczonych dóbr lub usług klientowi.

•

Ujęcie przychodów w momencie spełnienia zobowiązań do wykonania świadczenia

Spółka ujmuje przychody w momencie spełnienia (lub w trakcie spełnienia) zobowiązania do wykonania

świadczenia poprzez przekazanie przyrzeczonego dobra lub usługi (tj. składnika aktywów) klientowi, który

uzyskuje kontrolę nad tym składnikiem aktywów. Przychody ujmowane są jako kwoty równe cenie

transakcyjnej, która została przypisana do danego zobowiązania do wykonania świadczenia. Spółka przenosi

kontrolę nad dobrem lub usługą w miarę upływu czasu i tym samym spełnia zobowiązanie do wykonania

świadczenia oraz ujmuje przychody w miarę upływu czasu, jeśli spełniony jest jeden z następujących

warunków:

•

Klient jednocześnie otrzymuje i czerpie korzyści płynące ze świadczenia w miarę jego wykonania,

•

W wyniku wykonania świadczenia powstaje lub zostaje ulepszony składnik aktywów, a kontrolę nad

tym składnikiem aktywów – w miarę jego powstania lub ulepszenia – sprawuje klient,

•

W wyniku wykonania świadczenia nie powstaje składnik o alternatywnym zastosowaniu dla Spółki, a

Spółce przysługuje egzekwowalne prawo do zapłaty za dotychczas wykonane świadczenie.

Przychody ze sprzedaży usług dotyczą przede wszystkim usług dzierżawy systemów szalunkowych

rozliczanych w oparciu o stawki dzienne. Przychody z tego tytułu jako przychody z usług świadczonych

w czasie rozpoznawane są w okresach miesięcznych.

Przychody z tytułu świadczenia innych usług – montażowe, transportowe, remontowe – rozpoznawane są

w jednym momencie.

Spółka w przeważającej większości stosuje 30-dniowy termin płatności liczony od dnia wystawienia faktury

lub od dnia otrzymania faktury przez klienta.

W branży budowlanej, z którą związana jest działalność Spółki występuje sezonowość. Można zauważyć

obniżenie aktywności działania firm budowlanych w miesiącach zimowych oraz nasilenie aktywności w

okresie letnim i jesiennym. Duże znaczenie w konkretnym roku odgrywają również warunki pogodowe.

Przychody ze sprzedaży w ujęciu geograficznym kształtują się następująco:

Okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia

STRUKTURA GEOGRAFICZNA PRZYCHODÓW

2022 r.

2021 r.

Przychody ze sprzedaży krajowej

150 578

125 852

Przychody ze sprzedaży zagranicznej

22 897

57 571

Razem

173 475

183 423

Główne rynki sprzedaży zagranicznej Spółki to: Litwa, Hiszpania, Ukraina, Niemcy, Kazachstan, Czechy,

Włochy i Rumunia.

Wszystkie kwoty wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE FINANSOWE ULMA Construccion Polska S.A. za 2022 rok

43

19. Koszty według rodzaju i koszty świadczeń pracowniczych

Okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia

KOSZTY WEDŁUG RODZAJU

2022 r.

2021 r.

Amortyzacja rzeczowych aktywów trwałych, wartości

46 337

39 046

niematerialnych oraz aktywów z tytułu prawa do użytkowania

Koszty świadczeń pracowniczych

42 030

36 366

Zużycie surowców, materiałów i energii

12 639

10 989

Usługi transportowe

13 920

12 174

Usługi krótkoterminowego najmu i dzierżawy

4 102

4 351

Usługi remontowe

4 746

4 993

Usługi montażowe i konstrukcyjne

138

247

Inne usługi obce

11 753

11 976

Pozostałe koszty

5 442

4 745

Wartość sprzedanych towarów, materiałów i szalunków (składniki

21 796

32 623

majątku trwałego)

Razem

162 903

157 510

w tym:

-

Koszty świadczeń na własne potrzeby

123

143

Koszty sprzedanych produktów, towarów i materiałów

140 777

138 855

Koszty sprzedaży i marketingu

1 884

1 503

Koszty zarządu

20 119

17 009

Okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia

KOSZTY ŚWIADCZEŃ PRACOWNICZYCH

2022 r.

2021 r.

Koszty wynagrodzeń oraz koszty świadczeń z tytułu rozwiązania

34 224

29 755

stosunku pracy

Koszty ubezpieczeń społecznych oraz świadczeń na rzecz

7 806

6 611

pracowników

Razem

42 030

36 366

Wszystkie kwoty wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE FINANSOWE ULMA Construccion Polska S.A. za 2022 rok

44

20. Inne przychody i koszty operacyjne

Okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia

INNE PRZYCHODY OPERACYJNE

2022 r.

2021 r.

Nadwyżki inwentaryzacyjne

294

268

Zyski z tytułu zmiany wartości godziwej kontraktów terminowych

81

71

Odszkodowania z tytułu utraconych składników majątku

23

-

rzeczowego

Sprzedaż i odzyskanie składników rzeczowego majątku trwałego

-

681

Zmiana stanu odpisów na oczekiwane straty kredytowe i spisane

-

367

należności

Refaktury

96

332

Zmiana stanu odpisów aktualizujących wartość rzeczowego

101

-

majątku trwałego

Zmiana stanu odpisów aktualizujących wartość zapasów

119

-

Pozostałe

79

27

Razem

793

1 746

Okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia

INNE KOSZTY OPERACYJNE

2022 r.

2021 r.

Sprzedaż i odzyskanie składników rzeczowego majątku trwałego

(165)

-

Odpis aktualizujący wartość rzeczowego majątku trwałego

-

(166)

Odpis aktualizujący wartość zapasów

-

(208)

Zmiana stanu odpisów na oczekiwane straty kredytowe i spisane

(924)

-

należności

Pozostałe

(6)

(98)

Razem

(1 095)

(472)

21. Przychody i koszty finansowe

Przychody finansowe obejmują przychody odsetkowe związane z zainwestowanymi przez Spółkę środkami,

należne dywidendy, zyski ze zmiany wartości godziwej instrumentów finansowych wycenianych przez wynik

finansowy, zyski związane z instrumentami zabezpieczającymi, które ujmowane są w zysku lub stracie

bieżącego okresu. Przychody odsetkowe ujmuje się w zysku lub stracie bieżącego okresu zgodnie z zasadą

memoriału, z zastosowaniem metody efektywnej stopy procentowej.

Dywidendę ujmuje się w zysku lub stracie bieżącego okresu na dzień, kiedy Spółka nabywa prawo do jej

otrzymania.

Koszty finansowe obejmują koszty odsetkowe związane z finansowaniem zewnętrznym, straty na sprzedaży

aktywów finansowych, straty ze zmiany wartości godziwej instrumentów finansowych wycenianych

w wartości godziwej przez wynik finansowy, odpisy z tytułu utraty wartości aktywów finansowych (innych niż

należności handlowe) oraz straty na instrumentach zabezpieczających, które ujmowane są w zysku lub stracie

bieżącego okresu.

Koszty finansowania zewnętrznego niedające się bezpośrednio przypisać do nabycia, wytworzenia lub

budowy określonych aktywów są ujmowane w zysku lub stracie bieżącego okresu z zastosowaniem metody

efektywnej stopy procentowej.

Zyski i straty z tytułu różnic kursowych wykazuje się w kwocie netto jako przychody finansowe lub koszty

finansowe, zależnie od ich łącznej pozycji netto.

Wszystkie kwoty wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE FINANSOWE ULMA Construccion Polska S.A. za 2022 rok

45

Okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia

PRZYCHODY FINANSOWE

2022 r.

2021 r.

Odsetki od pożyczek udzielonych

1 691

620

Odsetki od środków pieniężnych na rachunkach bankowych

105

-

Aktualizacja wartości inwestycji w jednostkę stowarzyszoną

800

-

Pozostałe

291

27

Razem

2 887

647

Okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia

KOSZTY FINANSOWE

2022 r.

2021 r.

Odsetki z tytułu zwłoki w zapłatach zobowiązań

(9)

(3)

Odsetki z tytułu prawa do użytkowania

(995)

(581)

Odsetki i prowizje bankowe

(50)

-

Pozostałe

-

(27)

Razem

(1 054)

(611)

22. Podatek dochodowy

Okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia

PODATEK DOCHODOWY

2022 r.

2021 r.

Podatek bieżący

(1 145)

(4 855)

Podatek odroczony (nota 16)

(1 383)

(831)

Razem

(2 528)

(5 686)

Podatek dochodowy od zysku przed opodatkowaniem brutto Spółki różni się w sposób następujący od

teoretycznej kwoty, którą uzyskano by, stosując obowiązującą stawkę podatku do zysku przed

opodatkowaniem:

Okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia

PODATEK DOCHODOWY

2022 r.

2021 r.

Zysk (strata) przed opodatkowaniem

12 226

27 366

Przychody niepodlegające opodatkowaniu i przychody opodatkowane

(1 327)

6

wykazane w rachunku zysków i strat w latach poprzednich w tym:

- niezrealizowane różnice kursowe od pożyczek

(163)

28

- wycena inwestycji (jednostka stowarzyszona)

(800)

-

- pozostałe

(364)

(22)

Koszty trwale nie stanowiące kosztów uzyskania przychodów, w tym:

2 407

2 553

- koszty reprezentacji

696

566

- koszty lat poprzednich

40

138

- opłaty na PFRON

349

293

- 25% eksploatacji samochodów osobowych

629

797

- pozostałe

693

759

Podstawa opodatkowania

13 306

29 925

Obciążenie wyniku finansowego z tytułu podatku dochodowego

2 528

5 686

Wszystkie kwoty wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE FINANSOWE ULMA Construccion Polska S.A. za 2022 rok

46

Władze podatkowe mogą przeprowadzić kontrolę ksiąg rachunkowych i rozliczeń podatkowych w ciągu 5 lat

od zakończenia roku, w którym złożono deklaracje podatkowe i obciążyć Spółkę dodatkowym wymiarem

podatku wraz z karnymi odsetkami. W opinii Zarządu nie istnieją okoliczności wskazujące na możliwość

powstania istotnych zobowiązań z tego tytułu.

23. Informacja o średnim zatrudnieniu

Okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia

ŚREDNIE ZATRUDNIENIE

2022 r.

2021 r.

ULMA Construccion Polska S.A.

341

334

Grupa Kapitałowa ULMA Construccion Polska S.A.

418

414

24. Pozycje warunkowe/gwarancje

Rodzaj

Kwota

Odbiorca

Gwarant/Zastawca

Data zakończenia Tytuł zobowiązania

zobowiązania

nominalna

Gwarancja

umowa najmu centrum

Wynajmujący

mBank S.A.

4 090 000,00

31.03.2023

bankowa

logistycznego

Zastaw na

ULMA

zabezpieczenie umowy

majątku

ING Bank Śląski S.A. Construccion

15 000 000,00

18.08.2023

kredytu

ruchomym

Polska S.A.

25. Zdarzenia po dacie bilansu

Do dnia sporządzenia niniejszego sprawozdania finansowego nie wystąpiły istotne zdarzenia po dacie bilansu.

26. Transakcje z podmiotami powiązanymi

W skład Grupy Kapitałowej ULMA Construccion Polska S.A. wchodzą następujące spółki:

Podmiot dominujący:

• ULMA Construccion Polska S.A. z siedzibą w Koszajcu (gm. Brwinów).

Podmioty zależne:

• ULMA Opałubka Ukraina z siedzibą w Kijowie przy ul. Naberezhno – Pechers’ka Doroga 7, powstała dnia

18.07.2001 r. Została zarejestrowana w Swiatoszynskim Oddziale Administracji Państwowej dla miasta

Kijowa pod nr 5878/01 i otrzymała kod identyfikacyjny 31563803. Przedmiotem działalności spółki jest

sprzedaż i dzierżawa deskowań, sprzedaż materiałów budowlanych. Udział emitenta w kapitale oraz

w całkowitej liczbie głosów wynosi 100%.

• ULMA Opałubka Kazachstan sp. z o.o. z siedzibą w Astanie przy ul. Taszenowa 25, powstała dnia

27.08.2010 r. Jej strategicznym celem jest rozwój podstawowej działalności Grupy Kapitałowej tj.

wynajmu systemów szalunkowych i rusztowań oraz rozpowszechnienie wiedzy z zakresu zastosowania

technologii szalunkowej w procesie budowlanym na terenie Kazachstanu. Udział emitenta w kapitale oraz

w całkowitej liczbie głosów wynosi 100%.

Wszystkie kwoty wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE FINANSOWE ULMA Construccion Polska S.A. za 2022 rok

47

• ULMA Construccion BALTIC z siedzibą w Wilnie, ul. . Justiniskiu str. 126, powstała dnia 27 kwietnia 2012 r.

Przedmiotem działalności Spółki jest: wynajem rusztowań i szalunków budowlanych, sprzedaż hurtowa i

detaliczna rusztowań i szalunków budowlanych, sprzedaż i wynajem innych urządzeń budowlanych i inna

działalność handlowa. Udział emitenta w kapitale oraz w całkowitej liczbie głosów wynosi 100%.

Spółka posiada również udziały w podmiocie stowarzyszonym:

ULMA Cofraje SRL z siedzibą w Bragadiru przy ul. Soseaua de Centura nr 2-8 Corp C20 (Rumunia), powstała

dnia 9.10.2007 roku. Zarejestrowana w Krajowym Biurze Rejestru Handlowego w Bukareszcie pod

numerem 22679140. Przedmiotem działalności Spółki jest dzierżawa i sprzedaż rusztowań i deskowań

budowlanych, w tym również na zasadach leasingu. Udział emitenta w kapitale oraz w całkowitej liczbie

głosów wynosi 30%. Pozostałe 70% udziału w kapitale Spółki należy do podmiotu sprawującego kontrolę

nad Grupą - ULMA C y E, S. Coop. z siedzibą w Hiszpanii.

Transakcje zawierane przez ULMA Construccion Polska S.A. z podmiotami powiązanymi miały charakter

typowy i rutynowy, zawierane były na warunkach rynkowych, a ich charakter i warunki wynikały

z prowadzenia bieżącej działalności operacyjnej.

Dane liczbowe, dotyczące transakcji ULMA Construccion Polska S.A. z jednostkami powiązanymi

Stan na dzień:

NALEŻNOŚCI HANDLOWE

31 grudnia 2022

31 grudnia 2021

r.

Od jednostki dominującej

893

315

Od jednostek zależnych

1 211

4 695

Od jednostki stowarzyszonej

89

103

Od pozostałych jednostek powiązanych

291

7 314

Razem

2 484

12 427

Stan na dzień:

ZOBOWIĄZANIA HANDLOWE

31 grudnia 2022

31 grudnia 2021

r.

Do jednostki dominującej

2 257

8 329

Do jednostek zależnych

11 766

422

Do jednostki stowarzyszonej

5

21

Do pozostałych jednostek powiązanych

77

72

Razem

14 105

8 844

Okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia

SPRZEDAŻ

2022 r.

2021 r.

Do jednostki dominującej

3 497

11 725

Do jednostek zależnych

12 167

31 009

Do jednostki stowarzyszonej

889

511

Do pozostałych jednostek powiązanych

5 751

13 991

Razem

22 304

57 236

Wszystkie kwoty wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE FINANSOWE ULMA Construccion Polska S.A. za 2022 rok

48

Okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia

ZAKUPY

2022 r.

2021 r.

Od jednostki dominującej

48 659

36 612

Od jednostek zależnych

9 765

1 774

Od jednostki stowarzyszonej

161

134

Od pozostałych jednostek powiązanych

2 371

1 463

Razem

60 956

39 983

Okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia

TRANSAKCJE FINANSOWE

Waluta transakcji

2022 r.

2021 r.

Pożyczki udzielone

- jednostka dominująca

PLN

-

20 000

- jednostki zależne

EUR

50

-

- pozostałe jednostki powiązane

EUR

750

-

Pożyczki spłacone

- jednostka dominująca

PLN

-

20 000

- jednostki zależne

EUR

-

- pozostałe jednostki powiązane

EUR

280

-

Przychody z tytułu odsetek

- jednostka dominująca

PLN

1 395

455

- jednostki zależne

EUR

52

36

- pozostałe jednostki powiązane

EUR

11

-

ULMA Construccion Polska S.A. udzieliła Spółce zależnej ULMA Construccion BALTIC pożyczki

długoterminowej w wysokości 2 500 tys. EUR. Pożyczka została udzielona na warunkach rynkowych do dnia

3 stycznia 2025 r. (aneks z dnia 29 czerwca 2022 r.). Należność z tytułu pożyczki na dzień 31 grudnia 2022

roku wynosi 1 800 tys. EUR.

ULMA Construccion Polska S.A. udzieliła podmiotowi dominującemu ULMA C y E, S. Coop. pożyczki

długoterminowej w wysokości 20 000 tys. zł.

Zabezpieczeniem pożyczki są:

1) weksel wraz z deklaracją wekslową wystawiony przez pożyczkobiorcę,

2) porozumienie o nieodwołalnym nabyciu majątku pożyczkobiorcy (szalunki i rusztowania), który aktualnie

jest w posiadaniu pożyczkodawcy na zasadach wynajmu. Oferta nabycia majątku zrealizuje się jedynie

w sytuacji, gdy pożyczkobiorca nie dokona spłaty pożyczki w ustalonym terminie.

Pożyczka została udzielona na warunkach rynkowych (stała marża + WIBOR 3M), z terminem spłaty na dzień

31 stycznia 2024 roku (aneks z dnia 5 lipca 2022 r.).

W dniu 23 czerwca 2022 r. ULMA Construccion Polska S.A. udzieliła Spółce zależnej ULMA Opałubka

Kazachstan sp. z o.o. pożyczki w wysokości 50 tys. EUR. Pożyczka została udzielona na warunkach rynkowych

do dnia 31 marca 2023 r. Należność z tytułu pożyczki na dzień 31 grudnia 2022 roku wynosi 50 tys. EUR.

W dniu 12 lipca 2022 r. ULMA Construccion Polska S.A. udzieliła jednostce powiązanej ULMA Construccion

CZ s.r.o. pożyczki w wysokości 250 tys. EUR. Pożyczka została udzielona na warunkach rynkowych do dnia 30

kwietnia 2023 r. Należność z tytułu pożyczki na dzień 31 grudnia 2022 roku wynosi 110 tys. EUR.

Wszystkie kwoty wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE FINANSOWE ULMA Construccion Polska S.A. za 2022 rok

49

W dniu 12 lipca 2022 r. ULMA Construccion Polska S.A. udzieliła jednostce powiązanej ULMA Construccion

SK s.r.o. pożyczki w wysokości 500 tys. EUR. Pożyczka została udzielona na warunkach rynkowych do dnia 31

grudnia 2023 r. Należność z tytułu pożyczki na dzień 31 grudnia 2022 roku wynosi 360 tys. EUR.

Transakcje z członkami Zarządu i Rady Nadzorczej Spółki, ich małżonkami, rodzeństwem, wstępnymi,

zstępnymi lub innymi bliskimi im osobami oraz kluczowego personelu kierowniczego Spółki oraz spółek

Grupy ULMA z podmiotami powiązanymi.

Za kluczowy personel kierowniczy Spółki oraz spółek Grupy ULMA uznaje się członków Zarządu oraz Rady

Nadzorczej Spółki oraz członków Zarządu oraz Rady Nadzorczej spółek zależnych oraz prokurentów emitenta.

W 2022 roku i w 2021 roku Spółka ani spółki Grupy nie udzieliły osobom zarządzającym i nadzorującym oraz

ich bliskim zaliczek, pożyczek, kredytów, gwarancji i poręczeń oraz nie zawarto z nimi innych umów

zobowiązujących do świadczeń na rzecz Spółki i jednostek z nią powiązanych.

Na dzień 31 grudnia 2022 roku i na dzień 31 grudnia 2021 roku nie wystąpiły pożyczki udzielone przez spółki

Grupy osobom zarządzającym i nadzorującym oraz ich bliskim.

27. Wynagrodzenie zarządu oraz rady nadzorczej

Okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia

WYNAGRODZENIE ZARZĄDU

2022 r.

2021 r.

Rodolfo Carlos Muñiz Urdampilleta

1 980

2 044

Andrzej Sterczyński

511

485

Krzysztof Orzełowski

423

411

Marek Czupryński (od 1 lutego 2021 r.)

544

438

Okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia

WYNAGRODZENIE RADY NADZORCZEJ

2022 r.

2021 r.

Michał Markowski

37

38

Pozostali Członkowie Zarządu oraz Członkowie Rady Nadzorczej w prezentowanych okresach nie pobierali

wynagrodzenia.

28. Zysk na akcję

Podstawowy zysk na akcji wylicza się, jako iloraz zysku przypadającego na akcjonariuszy Spółki oraz średniej

ważonej liczby akcji zwykłych w trakcie roku.

Okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia

ZYSK NA AKCJĘ I ROZWODNIONY ZYSK NA AKCJĘ

2022 r.

2021 r.

Zysk(strata) przypadający na akcjonariuszy jednostki dominującej

9 698

21 680

Liczba akcji zwykłych na dzień bilansowy

5 255 632

Średnia ważona liczba akcji zwykłych

5 255 632

Podstawowy zysk(strata) na akcję (w zł na jedną akcję)

1,85

4,13

Rozwodniony zysk(strata) na akcję (w zł na jedną akcję)

1,85

4,13

Wszystkie kwoty wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE FINANSOWE ULMA Construccion Polska S.A. za 2022 rok

50

29. Propozycja podziału zysku

Do dnia zatwierdzenia niniejszego sprawozdania finansowego do publikacji Zarząd Spółki nie podjął uchwały

w sprawie rekomendacji podziału zysku wypracowanego w 2022 roku.

W imieniu Zarządu ULMA Construccion Polska S.A.

Imię i Nazwisko

Funkcja

Podpis

Rodolfo Carlos Muñiz Urdampilleta

Prezes Zarządu

Marek Czupryński

Członek Zarządu

Andrzej Sterczyński

Członek Zarządu

Krzysztof Orzełowski

Członek Zarządu

Ander Ollo Odriozola

Członek Zarządu

Osoba, której powierzono prowadzenie ksiąg rachunkowych

Imię i Nazwisko

Funkcja

Podpis

Jacek Kuczewski

Główny Księgowy

Koszajec, dnia 5 kwietnia 2023 r.

Wszystkie kwoty wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE FINANSOWE ULMA Construccion Polska S.A. za 2022 rok

51