Grupa Kapitałowa DECORA S.A.
Sprawozdanie z działalności Grupy Kapitałowej za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2022 roku
Strona 13 z 27
▪ Ryzyko związane z typem Klientów
W warunkach silnej konkurencji panującej w branży, w której działa Grupa Kapitałowa trudno jest przerzucić na
Klientów całkowity wzrost kosztów działalności (wynikających np. z wzrostu cen surowców, energii, płac lub transportu)
poprzez wzrost cen oferowanych produktów.
▪ Ryzyko personelu
Warunkiem powodzenia planów rozwoju Grupy Kapitałowej jest pozyskanie i utrzymanie kluczowego personelu w
obszarach marketingu, technologii, produkcji, logistyki oraz sprzedaży na rynkach zagranicznych zwłaszcza Europy
Zachodniej. Brak odpowiednich kadr w tych obszarach zniweczy plany rozwoju Grupy Kapitałowej.
▪ Ryzyko związane ze zmianą preferencji zakupowych Klientów
Na branżę, w której działa Grupa Kapitałowa oddziałują nie tylko wymagania jakościowe, którym muszą odpowiadać
oferowane produkty, ale także moda i gusta konsumentów. Oznacza to ryzyko związane ze wprowadzeniem kolekcji,
które nie trafią w oczekiwania konsumentów, a co w konsekwencji będzie prowadzić do odpisów aktualizujących zapasy.
▪ Ryzyko kredytowe i płynności - opisane w nocie 31 i 32 Skonsolidowanego Sprawozdania Finansowego GK Decora SA.
2.10. Ocena czynników i nietypowych zdarzeń mających wpływ na wynik z działalności za rok obrotowy, z określeniem
stopnia wpływu tych czynników lub nietypowych zdarzeń na osiągnięty wynik
Wśród czynników, które wpłynęły na wynik finansowy Spółki w 2022 r. można wymienić:
▪ spadek zysku ze sprzedaży brutto w porównaniu z poprzednim okresem o -6.653 tys. zł,
▪ nadwyżka ujemnych różnic kursowych w kwocie- 4.758 tys. zł,
2.11. Informacje o zawartych umowach znaczących dla działalności emitenta, w tym znanych emitentowi umowach
zawartych pomiędzy akcjonariuszami (wspólnikami), umowach ubezpieczenia, współpracy lub kooperacji
W dniu 10 czerwca 2022 r. Spółka zawarła z Santander Bank Polska S.A. z siedzibą w Warszawie aneks nr 33 do umowy nr
1418/034/05 o kredyt w rachunku bieżącym i rachunku walutowym z dnia 25.07.2005 r., wraz z późniejszymi zmianami. Na
mocy Aneksu zwiększono limit wykorzystania kredytu w rachunku bieżącym i rachunku walutowym do kwoty 42.000.000 PLN
oraz zmieniony został dzień w którym powinna nastąpić całkowita spłata wszelkich należności Banku wynikających
z Umowy na dzień 30.06.2023 r. Katalog zabezpieczeń wierzytelności Banku wynikających z Umowy uległ zawężeniu.
Zabezpieczeniem wierzytelności Banku wynikających z Umowy są: 1) hipoteka umowna łączna kaucyjna do kwoty najwyższej
22.000.000,00 PLN ustanowiona na rzecz Banku na należącej do Spółki nieruchomości, znajdującej się w Środzie
Wielkopolskiej przy ul. Prądzyńskiego, 2) przelew wierzytelności na rzecz Banku z tytułu umowy ubezpieczenia
budynków/budowli na ww. nieruchomości w kwocie nie niższej niż 22.000.000,00 PLN. Ponadto Spółka złożyła oświadczenia
o poddaniu się egzekucji w trybie art. 777 § 1 Kodeksu postępowania cywilnego do kwoty stanowiącej równowartość 150%
kwoty limitu, to jest do kwoty 63.000.000,00 PLN. Pozostałe warunki Aneksu nie odbiegają od warunków powszechnie
stosowanych w tego typu umowach.
W dniu 13 czerwca 2022 r. Spółka zawarła z Powszechną Kasą Oszczędności Bank Polski Spółką Akcyjną z siedzibą w
Warszawie ( Bank ) umowę limitu kredytu wielocelowego ( Umowa ). Na mocy Umowy Bank udzielił limitu wykorzystania
kredytu w rachunku bieżącym do kwoty 5.000.000,00 PLN, w ramach których Bank będzie dokonywał na rzecz Emitenta
czynności bankowych wskazanych w Umowie, w tym w postaci kredytu w rachunku bieżącym. Limit udzielony jest do
30.06.2025 r. . Na zabezpieczenie roszczeń Banku z Umowy, Spółka złożyła oświadczenie o poddaniu się egzekucji w trybie
art. 777 § 1 pkt 5 Kodeksu postępowania cywilnego o treści uzgodnionej z Bankiem, na podstawie którego Spółka podda się
egzekucji do kwoty odpowiadającej 150% kwoty udzielonego limitu, to jest do kwoty 7.500.000,00 PLN. Pozostałe warunki
Umowy nie odbiegają od warunków powszechnie stosowanych w tego typu umowach.
W dniu 13 czerwca 2022 r. spółka zależna AP Plast sp. z.o.o. (AP Plast) zawarła z BNP Paribas Bank Polski Spółką Akcyjną z
siedzibą w Warszawie (Bank) umowę kredytu inwestycyjnego w walucie wymienialnej na niżej określonych warunkach
(Umowa; Kredyt). Kredyt został udzielony do maksymalnej kwoty 7.100.000,00 EUR. Środki z Kredytu zostaną przeznaczone
na finansowanie lub refinansowanie do 85% kwoty netto nakładów inwestycyjnych objętych inwestycją w podłogi winylowe
SPC, obejmującej w szczególności zakup i budowę linii produkcyjnej dla podłóg winylowych SPC (Inwestycja). Kredyt zostanie
wykorzystany zgodnie z budżetem rzeczowo-finansowym Inwestycji w okresie do dnia 30 czerwca 2023 r. Wykorzystanie
Kredytu nastąpi w walucie kredytu (EUR) lub w innej walucie (PLN, USD). Spłata Kredytu następować będzie w miesięcznych
ratach kapitałowych płatnych w okresie 99 miesięcy. Zabezpieczenie zobowiązań AP Plast wobec Banku z tytułu Umowy
stanowi: (i) oświadczenie Kredytobiorcy o poddaniu się egzekucji w trybie art. 777 §1 pkt 5 Kodeksu postępowania cywilnego
co do obowiązku spłaty zobowiązań pieniężnych wynikających z Umowy, do kwoty 10.650.000,00 EUR, (ii) zastaw rejestrowy
do najwyższej sumy zabezpieczenia 11.390.000,00 EUR na maszynach i urządzeniach będących przedmiotem Inwestycji; (iii)
cesja praw z polisy ubezpieczeniowej na rzecz Banku dotyczącej przedmiotu ww. zastawu rejestrowego, przy czym suma
ubezpieczenia nie może być mniejsza niż 35.300.000,00 PLN; (iv) poręczenie według prawa cywilnego do kwoty 10.650.000,00