LSISoftware_JRR-2022-12-31-pl

LSI Software S.A.

Jednostkowy raport roczny

za rok 2022

 
  Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego 
2 
LSI SOFTWARE S.A. 
Raport roczny za rok 2022 
(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)  
 
 
Spis treści 
 
List Prezesa Zarządu ..................................................................................................................................................................5 
A.  Oświadczenie Zarządu ...............................................................................................................................................6 
B.  Oświadczenie Rady Nadzorczej dotyczące oceny sprawozdań ..............................................................................7 
C.  Wybrane dane finansowe ...........................................................................................................................................8 
D.  Jednostkowe roczne sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2022 r. do 31 grudnia 2022 r. ..................9 
Informacje ogólne ........................................................................................................................................................................ 9 
Rachunek zysków i strat ............................................................................................................................................................ 12 
Sprawozdanie z całkowitych dochodów ..................................................................................................................................... 13 
Sprawozdanie z sytuacji finansowej .......................................................................................................................................... 14 
Sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym ............................................................................................................................. 16 
Sprawozdanie z przepływów pieniężnych .................................................................................................................................. 17 
E.  Informacja dodatkowa do rocznego sprawozdania finansowego.......................................................................... 18 
I.  Zgodność z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej. ......................................................... 18 
II.  Założenie kontynuacji działalności gospodarczej i porównywalność sprawozdań finansowych .................................. 18 
III.  Opis przyjętych zasad (polityki) rachunkowości, w tym metod wyceny aktywów i pasywów oraz przychodów  
i kosztów  ................................................................................................................................................................... 19 
IV.  Istotne wartości oparte na profesjonalnym osądzie i szacunkach ............................................................................... 33 
V.  Zmiany zasad (polityki) rachunkowości ...................................................................................................................... 34 
F.  Dodatkowe noty objaśniające do sprawozdania finansowego .............................................................................. 37 
Nota 1.  PRZYCHODY ZE SPRZEDAŻY ................................................................................................................................. 37 
Nota 2.  INFORMACJE DOTYCZĄCE SEGMENTÓW DZIAŁALNOŚCI ................................................................................... 37 
Nota 3.  KOSZTY DZIAŁALNOŚCI OPERACYJNEJ ................................................................................................................ 38 
Nota 4.  POZOSTAŁE PRZYCHODY I KOSZTY OPERACYJNE ............................................................................................. 38 
Nota 5.  PRZYCHODY I KOSZTY FINANSOWE ...................................................................................................................... 39 
Nota 6.  PODATEK DOCHODOWY I ODROCZONY PODATEK DOCHODOWY ..................................................................... 39 
Nota 7.  DZIAŁALNOŚĆ ZANIECHANA ................................................................................................................................... 41 
Nota 8.  ZYSK PRZYPADAJĄCY NA JEDNĄ AKCJĘ .............................................................................................................. 41 
Nota 9.  DYWIDENDY ZAPROPONOWANE LUB UCHWALONE DO DNIA ZATWIERDZENIA SPRAWOZDANIA 
FINANSOWEGO ........................................................................................................................................................ 41 
Nota 10.  UJAWNIENIE ELEMENTÓW POZOSTAŁYCH DOCHODÓW CAŁKOWITYCH ......................................................... 41 
Nota 11.  ODPISY Z TYTUŁU UTRATY WARTOŚCI AKTYWÓW NIEFINANSOWYCH ............................................................ 41 
Nota 12.  RZECZOWE AKTYWA TRWAŁE................................................................................................................................ 42 
Nota 13.  AKTYWA Z TYTUŁU PRAWA DO UŻYTKOWANIA .................................................................................................... 46 
Nota 14.  WARTOŚCI NIEMATERIALNE ................................................................................................................................... 46 
Nota 15.  NIERUCHOMOŚCI INWESTYCYJNE ........................................................................................................................ 49 
Nota 16.  INWESTYCJE W JEDNOSTKACH PODPORZĄDKOWANYCH ................................................................................. 49 
Nota 17.  ZAPASY ..................................................................................................................................................................... 52 
Nota 18.  NALEŻNOŚCI HANDLOWE ....................................................................................................................................... 53 
Nota 19.  POZOSTAŁE NALEŻNOŚCI....................................................................................................................................... 54 
Nota 20.  ROZLICZENIA MIĘDZYOKRESOWE ......................................................................................................................... 54 
Nota 21.  ŚRODKI PIENIĘŻNE I ICH EKWIWALENTY .............................................................................................................. 54 
Nota 22.  KAPITAŁ ZAKŁADOWY .............................................................................................................................................. 55 
Nota 23.  KAPITAŁ ZAPASOWY ................................................................................................................................................ 55 
Nota 24.  AKCJE WŁASNE ........................................................................................................................................................ 56 
Nota 25.  POZOSTAŁE KAPITAŁY ............................................................................................................................................ 56 
Nota 26.  KREDYTY I POŻYCZKI .............................................................................................................................................. 57 
Nota 27.  POZOSTAŁE ZOBOWIĄZANIA FINANSOWE ............................................................................................................ 57 
Nota 28.  ZOBOWIĄZANIA HANDLOWE ................................................................................................................................... 59 

 
  Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego 
3 
LSI SOFTWARE S.A. 
Raport roczny za rok 2022 
(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)  
 
Nota 29.  POZOSTAŁE ZOBOWIĄZANIA .................................................................................................................................. 59 
Nota 30.  MAJĄTEK SOCJALNY ORAZ ZOBOWIĄZANIA ZFŚS I INWESTYCYJNE ................................................................ 59 
Nota 31.  ZOBOWIĄZANIA WARUNKOWE ............................................................................................................................... 60 
Nota 32.  NALEŻNOŚCI I ZOBOWIĄZANIA DŁUGO I KRÓTKOTERMINOWE Z TYTUŁU LEASINGU FINANSOWEGO .......... 60 
Nota 33.  ROZLICZENIA MIĘDZYOKRESOWE PRZYCHODÓW .............................................................................................. 61 
Nota 34.  ZOBOWIĄZANIA NA ŚWIADCZENIA EMERYTALNE I PODOBNE ............................................................................ 61 
Nota 35.  POZOSTAŁE ŚWIADCZENIA PRACOWNICZE I REZERWY ..................................................................................... 62 
Nota 36.  CELE I ZASADY ZARZĄDZANIA RYZYKIEM FINANSOWYM ................................................................................... 62 
Nota 37.  INFORMACJA O INSTRUMENTACH FINANSOWYCH .............................................................................................. 67 
Nota 38.  ZARZĄDZANIE KAPITAŁEM ...................................................................................................................................... 69 
Nota 39.  PROGRAMY ŚWIADCZEŃ PRACOWNICZYCH ........................................................................................................ 69 
Nota 40.  INFORMACJE O PODMIOTACH POWIĄZANYCH ..................................................................................................... 69 
Nota 41.  WYNAGRODZENIA WYŻSZEJ KADRY KIEROWNICZEJ I RADY NADZORCZEJ .................................................... 71 
Nota 42.  ZATRUDNIENIE ......................................................................................................................................................... 71 
Nota 43.  AKTYWOWANE KOSZT FINANSOWANIA ZEWNĘTRZNEGO .................................................................................. 72 
Nota 44.  PRZYCHODY UZYSKIWANE SEZONOWO, CYKLICZNIE LUB SPORADYCZNIE .................................................... 72 
Nota 45.  SPRAWY SĄDOWE ................................................................................................................................................... 72 
Nota 46.  ROZLICZENIA PODATKOWE .................................................................................................................................... 72 
Nota 47.  ZUŻYTY SPRZĘT ELEKTRYCZNY I ELEKTRONICZNY ............................................................................................ 72 
Nota 48.  ZDARZENIA PO DACIE BILANSU ............................................................................................................................. 72 
Nota 49.  UDZIAŁ SPÓŁEK ZALEŻNYCH NIE OBJĘTYCH SKONSOLIDOWANYM SPRAWOZDANIEM FINANSOWYM ........ 73 
Nota 50.  INFORMACJE O TRANSAKCJACH Z FIRMĄ AUDYTORSKĄ DOKONUJĄCĄ BADANIA SPRAWOZDANIA 
FINANSOWEGO ........................................................................................................................................................ 73 
Nota 51.  OBJAŚNIENIA DO SPRAWOZDANIA Z PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH .................................................................. 73 
G.  Sprawozdanie Zarządu z działalności Spółki oraz Grupy Kapitałowej za rok obrotowy 2022 ............................. 75 
I.  Dane podstawowe ........................................................................................................................................................ 75 
II.  Opis działalności Grupy Kapitałowej ............................................................................................................................. 75 
III.  Akcje i kapitał zakładowy LSI Software S.A. .................................................................................................................. 85 
IV.  Władze ......................................................................................................................................................................... 86 
V.  Prezentacja sytuacji finansowej .................................................................................................................................... 89 
1.  Omówienie podstawowych wielkości ekonomiczno-finansowych ujawnionych w Rocznym Jednostkowym 
Sprawozdaniu Finansowym ....................................................................................................................................... 89 
2.  Omówienie podstawowych wielkości ekonomiczno-finansowych ujawnionych w Skonsolidowanym 
Sprawozdaniu Finansowym Grupy Kapitałowej .......................................................................................................... 91 
3.  Zdarzenia o nietypowym charakterze ......................................................................................................................... 93 
4.  Ocena czynników i nietypowych zdarzeń mających wpływ na wynik z działalności za rok obrotowy, 
 z określeniem stopnia wpływu tych czynników lub nietypowych zdarzeń na osiągnięty wynik ................................... 93 
5.  Perspektywa rozwoju działalności Grupy Kapitałowej ................................................................................................ 94 
6.  Ocena dotycząca zarządzania zasobami finansowymi ............................................................................................... 95 
7.  Ocena możliwości realizacji zamierzeń inwestycyjnych, w tym inwestycji kapitałowych, w porównaniu do 
wielkości posiadanych środków, z uwzględnieniem możliwych zmian w strukturze finansowania działalności ........... 95 
8.  Objaśnienie różnic pomiędzy wynikami finansowymi wykazanymi w raporcie rocznym a wcześniej 
publikowanymi prognozami ........................................................................................................................................ 95 
9.  Charakterystyka struktury aktywów i pasywów skonsolidowanego sprawozdania z sytuacji finansowej, w tym  
z punktu widzenia płynności Grupy Kapitałowej ......................................................................................................... 96 
10.  Przedstawienie istotnych pozycji pozabilansowych w ujęciu podmiotowym, przedmiotowym i wartościowym ............ 96 
11.  Opis struktury głównych lokat kapitałowych lub głównych inwestycji kapitałowych dokonanych w ramach grupy 
kapitałowej spółki w danym roku obrotowym .............................................................................................................. 96 
12.  Przyjęte cele i metody zarządzania ryzykiem finansowym, łącznie z metodami zabezpieczenia istotnych 
rodzajów planowanych transakcji, dla których stosowana jest rachunkowość zabezpieczeń ...................................... 96 
VI.  Zasady Ładu Korporacyjnego ....................................................................................................................................... 96 
1.  Wskazanie zbioru zasad ładu korporacyjnego ........................................................................................................... 96 
2.  Wskazanie zasad ładu korporacyjnego, od stosowania których Spółka odstąpiła....................................................... 97 
3.  Systemy kontroli wewnętrznej i zarządzania ryzykiem w odniesieniu do procesu sporządzania sprawozdań 
finansowych i skonsolidowanych sprawozdań finansowych ....................................................................................... 97 

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Raport roczny za rok 2022

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

4. Akcjonariusze posiadający znaczne pakiety akcji....................................................................................................... 98

5. Posiadacze papierów wartościowych, które dają specjalne uprawnienia kontrolne .................................................... 98

6. Ograniczenia w wykonywaniu prawa głosu ................................................................................................................ 98

7. Ograniczenia dotyczące przenoszenia prawa własności papierów wartościowych ..................................................... 98

8. Opis zasad zmian Statutu Spółki ............................................................................................................................... 98

9. Sposób działania walnego zgromadzenia i jego zasadnicze uprawnienia oraz opis praw akcjonariuszy

i sposoby ich wykonywania ........................................................................................................................................ 98

10. Skład osobowy, jego zmiany oraz opis działania organów zarządzających, nadzorujących LSI Software S.A.

w 2022 roku ............................................................................................................................................................. 100

11. Zmiany w składzie organów zarządzających i nadzorujących po dniu 31 grudnia 2022 roku .................................... 101

12. Zasady dotyczące powoływania i odwoływania osób zarządzających oraz ich uprawnienia ..................................... 102

VII. Pozostałe informacje................................................................................................................................................... 102

1. Zmiany w strukturze Grupy Kapitałowej po dniu 31 grudnia 2022 roku..................................................................... 102

2. Zmiany w składzie organów zarządzających i nadzorujących po dniu 31 grudnia 2022 roku .................................... 102

3. Postępowania toczące się przed sądem, organem właściwym dla postępowań arbitrażowych lub organem

administracji publicznej ............................................................................................................................................ 102

4. Informacje o ważniejszych osiągnięciach w dziedzinie badań i rozwoju ................................................................... 102

5. Informacje dotyczące zagadnień środowiska naturalnego ........................................................................................ 103

6. Działalność sponsoringowa i charytatywna .............................................................................................................. 103

7. Informacje dotyczące zatrudnienia ........................................................................................................................... 103

8. Podmiot uprawniony do badania sprawozdań finansowych ...................................................................................... 104

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Raport roczny za rok 2022. List Prezesa Zarządu

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

List Prezesa Zarządu

Szanowni Akcjonariusze,

w imieniu Zarządu LSI Software S.A. mam zaszczyt przekazać Państwu sprawozdanie z

kolejnego roku działalności, w którym Spółka osiągnęła założone cele rozwojowe. Pomimo

wyjątkowo niekorzystnych zjawisk związanych z wybuchem konfliktu zbrojnego w Ukrainie był

to udany okres pod względem osiągniętych wyników finansowych. LSI Software S.A.

zrealizowała 10% wzrost przychodów, który osiągnął rekordowy w jej historii poziom bliski 53,9

mln PLN. Na uwagę zasługuje także 35% dynamika wzrostu wydatków inwestycyjnych oraz

nakładów na prace R&D, których łączna wartość zamknęła się na poziomie 10,0 mln PLN.

Podkreślenia wymaga również sukcesywne realizowanie przez Spółkę ekspansji poza

terytorium Polski oraz dywersyfikacja geograficzna rynków zbytu, która przejawiła się m.in. w

utrzymaniu wysokiego 20% udziału sprzedaży eksportowej.

Ekspansja na rynki zagraniczne, podobnie jak w poprzednich latach, prowadzona była przede

wszystkim z oprogramowaniem POSitive Cinema. Rozwiązanie to wdrożone zostało w

szwajcarskiej sieci 12 kin Blue Cinema, a jedno z tych kin jest w pełni samoobsługowe m.in.

dzięki zastosowaniu naszego innowacyjnego rozwiązania self-check-out, stworzonego

specjalnie na potrzeby tej realizacji. Od 2022 roku z oprogramowania POSitive Cinema

korzystają także dwie kolejne amerykańskie sieci – WyoMovies oraz Landmark Theaters, a w

trakcie wdrożenia są jeszcze Violet Crown oraz EPIC Cinemas. System zyskał szereg

funkcjonalności, które pozwalają na zdobywanie coraz większego grona nowych klientów.

Nowe moduły powstawały właściwie w każdej rodzinie produktów, jednak na szczególną

uwagę zasługuje nowa linia rozwiązań webowych, takich jak Roomio czy Be in touch. Aplikacja

Roomio stworzona została dla branży hotelarskiej i pozwala na interaktywną komunikację

Gości hotelowych z personelem, a także na zdalny check-in, check-out czy rezerwację

kolejnych pobytów lub usług dodatkowych. Natomiast Be in touch to łatwe w obsłudze

narzędzie do prowadzenia spersonalizowanej i przede wszystkim skutecznej komunikacji

marketingowej kanałami e-mail i SMS.

Jednak największym priorytetem LSI Software S.A. na 2022 rok było wprowadzenie produktu

dla gastronomii w modelu SaaS (Software as a Service) i udało się to wyzwanie zrealizować

w trzecim kwartale. Nowy system pod nazwą tAPP Gastro bazuje na środowisku chmurowym

i jest odpowiedzią na potrzeby mniejszej gastronomii, dla której jednorazowy koszt zakupu

licencji oprogramowania i utrzymania własnego serwera jest często niemożliwy do

poniesienia. Poszerzenie portfolio Emitenta o ten produkt jest dopełnieniem oferty i

wzmocnieniem pozycji na rynku.

Stale rosnąca liczba klientów, pracowników i projektów sprawiła, że dotychczasowe

powierzchnie biurowe, jak i magazynowe, przestały być wystarczające. Dlatego Zarząd Spółki

podjął decyzję o stworzeniu Centrum Serwisowo-Logistycznego. Sam budynek to ponad

1 000 metrów kwadratowych powierzchni, na której swobodnie działać może dział serwisu

technicznego czy logistyki. To również miejsce na montownię kiosków czy przestrzeń do

testowania robotów Pudu.

I właśnie o robotach Pudu było najgłośniej w kontekście LSI Software w zeszłym roku.

Początkowo wzbudziły zainteresowanie przede wszystkim branży gastronomicznej – roboty

wdrażały takie sieci jak AmRest czy DaGrasso. Szybko jednak okazało się, że roboty

sprawdzają się również w hotelach czy branży rozrywkowej, a sukces robota w sieci Carrefour

pokazał, że jest to również doskonałe rozwiązanie dla branży retail. LSI Software S.A. jest

obecnie wyłącznym dystrybutorem robotów Pudu w Polsce. Zostaliśmy również docenieni

przez ich producenta – przyznano nam dwie nagrody: Best Strategic Development Partner

2022 oraz Excellent Service Performance Partner 2022.

Rok 2022 był kolejnym trudnym rokiem, zarówno w Polsce jak i świecie. Jednak osiągnięte

przez Spółkę wyniki utwierdziły nas w przekonaniu, że jesteśmy odpowiednio przygotowani

do reagowania na zmieniającą się sytuację gospodarczą, a obrany przez nas kierunek

działania jest silną podstawą do dalszego rozwoju i budowania pozycji lidera w branży.

Grzegorz Siewiera

Prezes Zarządu LSI Software S.A. Łódź, dnia 28 kwietnia 2023 roku

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Raport roczny za rok 2022. Oświadczenie Zarządu

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

A. Oświadczenie Zarządu

Wedle najlepszej wiedzy Zarządu LSI Software S.A., roczne jednostkowe sprawozdanie finansowe

i dane porównywalne sporządzone zostały zgodnie z obowiązującymi zasadami rachunkowości,

odzwierciedlają w sposób prawdziwy, rzetelny i jasny sytuację majątkową i finansową LSI Software

S.A. oraz jej wynik finansowy. Zarząd Spółki oświadcza także, że sprawozdanie z działalności

emitenta zawiera prawdziwy obraz rozwoju i osiągnięć oraz sytuacji emitenta, w tym opis

podstawowych zagrożeń i ryzyka.

Niniejsze roczne sprawozdanie finansowe zostało przygotowane przy zastosowaniu zasad

rachunkowości, zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej

zatwierdzonymi przez Unię Europejską („MSSF”). Na dzień zatwierdzenia niniejszego

sprawozdania do publikacji, biorąc pod uwagę toczący się w UE proces wprowadzania MSSF,

MSSF mające zastosowanie do tego sprawozdania finansowego nie różnią się od MSSF UE.

Sprawozdanie to obejmuje okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku i okres porównywalny od

1 stycznia do 31 grudnia 2021 roku.

Zarząd Spółki oświadcza, że firma audytorska, dokonująca badania rocznego sprawozdania

finansowego została wybrana zgodnie z przepisami prawa oraz że firma ta i biegli rewidenci,

przeprowadzający to badanie, spełniali warunki do wyrażenia bezstronnej i niezależnej opinii

o badanym rocznym sprawozdaniu finansowym, zgodnie z obowiązującymi przepisami

i standardami zawodowymi, jak również, że przestrzegane były obowiązujące przepisy związane

z rotacją firmy audytorskiej i kluczowego biegłego rewidenta oraz obowiązkowymi okresami

karencji. LSI Software S.A. posiada politykę w zakresie wyboru firmy audytorskiej oraz politykę

w zakresie świadczenia na rzecz emitenta przez firmę audytorską, podmiot związany z firmą

audytorską lub członka jego sieci dodatkowych usług niebędących badaniem, w tym usług

warunkowo zwolnionych z zakazu świadczenia przez firmę audytorską.

Zgodnie z przyjętymi przez Zarząd Spółki zasadami ładu korporacyjnego, firma audytorska została

wybrana przez Radę Nadzorczą uchwałą nr 7/RN/2022 z dnia 30 lipca 2022 roku w sprawie wyboru

firmy audytorskiej. Rada Nadzorcza dokonała powyższego wyboru, mając na uwadze

zagwarantowanie pełnej niezależności i obiektywizmu samego wyboru, jak i realizacji zadań przez

biegłego rewidenta działającego w imieniu firmy audytorskiej.

Komitet Audytu Rady Nadzorczej LSI Software S.A. został powołany przez Radę Nadzorczą

uchwałą nr 13/RN/2017 z dnia 21 września 2017 roku w oparciu o Ustawę o biegłych rewidentach,

firmach audytorskich oraz nadzorze publicznym (Dz.U. nr 2017, poz. 1089), na podstawie

§2 Regulaminu Komitetu Audytu Rady Nadzorczej LSI Software S.A. W 2022 roku Komitet odbył

cztery posiedzenia w siedzibie Spółki, w których uczestniczył również ówczesny Wiceprezes

Zarządu LSI Software S.A. Bartłomiej Grduszak. W wyniku spotkań podjęto uchwały dotyczące

m.in.:

• przyjęcia sprawozdania z działalności Komitetu Audytu z rekomendacjami dla Rady

Nadzorczej.

W dniu 19 grudnia 2022 roku z pełnionej funkcji Członka Komitetu Audytu zrezygnował Pan

Krzysztof Wolski.

Zarząd LSI Software S.A. oświadcza, że zostały spełnione warunki określone w obowiązujących

przepisach dotyczące powołania, składu i funkcjonowania Komitetu Audytu, a jego członkowie

spełniają wymagania przepisów odnośnie do niezależności oraz posiadania wiedzy i umiejętności

z zakresu branży, w której działa Spółka, oraz w zakresie rachunkowości lub badania sprawozdań

finansowych. Komitet Audytu wykonywał zadania przewidziane w ustawie z dnia 11 maja 2017

roku o biegłych rewidentach, firmach audytorskich oraz nadzorze publicznym i innych regulacjach

dotyczących spółek publicznych.

Grzegorz Siewiera

Tomasz Michniewicz

Prezes Zarządu

Członek Zarządu

Michał Czwojdziński

Grzegorz Strąk

Członek Zarządu

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Raport roczny za rok 2022. Oświadczenie Rady Nadzorczej

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

B. Oświadczenie Rady Nadzorczej dotyczące oceny

sprawozdań

Na podstawie §70 ust. 1 pkt 14 oraz §71 ust. 1 pkt 12 rozporządzenia Ministra Finansów z dnia

29 marca 2018 r. w sprawie informacji bieżących i okresowych przekazywanych przez emitentów

papierów wartościowych oraz warunków uznawania za równoważne informacji wymaganych

przepisami prawa państwa niebędącego państwem członkowskim oraz art. 382 § 3 Kodeksu spółek

handlowych Rada Nadzorcza LSI Software S.A. oświadczyła, że dokonała oceny przedłożonego

przez Zarząd:

• sprawozdania z działalności Spółki i Grupy Kapitałowej LSI Software za rok 2022,

• jednostkowego sprawozdania finansowego LSI Software S.A. za rok 2022,

• skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy Kapitałowej LSI Software za rok 2022.

W wyniku przeprowadzonej oceny, Rada Nadzorcza stwierdziła, iż sprawozdanie z działalności

Spółki i Grupy Kapitałowej za rok 2022 we wszystkich istotnych aspektach odpowiada wymogom

określonym w art. 49 i art. 55 ust 2a ustawy o rachunkowości oraz rozporządzeniu Ministra Finansów

z dnia 29 marca 2018 r. w sprawie informacji bieżących i okresowych przekazywanych przez

emitentów papierów wartościowych oraz warunków uznawania za równoważne informacji

wymaganych przepisami prawa państwa niebędącego państwem członkowskim, a zawarte w nim

informacje są zgodne z informacjami zawartymi w zbadanych przez biegłego rewidenta

jednostkowym sprawozdaniu finansowym Spółki oraz skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym

Grupy LSI Software za rok 2022.

Ponadto Rada Nadzorcza ocenia, że przedstawione przez Zarząd Spółki jednostkowe sprawozdanie

finansowe za rok obrotowy 2022, skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy 2022

oraz sprawozdanie z działalności Spółki i Grupy Kapitałowej za rok 2022 przedstawiają rzetelnie

i jasno wszystkie niezbędne i istotne informacje dla oceny sytuacji majątkowej i finansowej Spółki

oraz Grupy Kapitałowej na dzień 31 grudnia 2022 roku, jak też są zgodne z księgami, dokumentami

oraz ze stanem faktycznym.

Rada Nadzorcza dokonała pozytywnej oceny jednostkowego sprawozdania finansowego za rok

obrotowy 2022, skonsolidowanego sprawozdania finansowego za rok obrotowy 2022 oraz

sprawozdania z działalności Spółki i Grupy Kapitałowej za rok 2022 na podstawie:

• treści ww. sprawozdań, przedłożonych przez Zarząd Spółki;

• sprawozdań niezależnego biegłego rewidenta z badania jednostkowego sprawozdania

finansowego Spółki oraz skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy Kapitałowej

LSI Software na dzień 31.12.2022 r. a także sprawozdania dodatkowego dla Komitetu

Audytu sporządzonego na podstawie art. 11 Rozporządzenia Parlamentu Europejskiego

i Rady (UE) nr 537/2014 z dnia 16 kwietnia 2014 r. w sprawie szczegółowych wymogów

dotyczących ustawowych badań sprawozdań finansowych jednostek interesu publicznego,

uchylającego decyzję komisji 2005/909 oraz stosownie do przepisów Ustawy z dnia 11 maja

2017 r. o biegłych rewidentach, firmach audytorskich oraz nadzorze publicznym;

• spotkań z przedstawicielami firmy audytorskiej, w tym z kluczowym biegłym rewidentem;

• informacji Komitetu Audytu o przebiegu, wynikach i znaczeniu badania dla rzetelności

sprawozdawczości finansowej w Spółce oraz roli Komitetu w procesie badania

sprawozdania finansowego;

• wyników innych czynności sprawdzających wykonanych w wybranych obszarach

finansowych i operacyjnych.

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Raport roczny za rok 2022. Wybrane dane finansowe

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

C. Wybrane dane finansowe

dane w tys. PLN

Wyszczególnienie

01.01.2022 - 31.12.2022

01.01.2021 - 31.12.2021

PLN

EUR

PLN

EUR

RACHUNEK ZYSKÓW I STRAT

Przychody netto ze sprzedaży

produktów, usług, towarów i

materiałów

53 874

11 491

49 073

10 720

Koszt własny sprzedaży

41 525

8 857

34 985

7 643

Zysk (strata) na działalności

operacyjnej

1 220

260

4 253

929

Zysk (strata) brutto

1 974

421

3 632

793

Zysk (strata) netto

3 465

739

4 437

969

Liczba udziałów/akcji w sztukach

3 260 762

Zysk (strata) netto na akcję zwykłą

(zł/euro)

1,06

0,23

1,36

0,30

SPRAWOZDANIE Z SYTUACJI FINANSOWEJ

Aktywa trwałe

42 922

9 152

34 388

7 477

Aktywa obrotowe

20 521

4 376

25 856

5 622

Kapitał własny

49 274

10 506

45 809

9 960

Zobowiązania długoterminowe

3 597

834

2 104

457

Zobowiązania krótkoterminowe

10 572

2 187

12 331

2 681

Wartość księgowa na akcję

(zł/euro)

15,11

3,22

14,05

3,05

RACHUNEK PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH

Przepływy pieniężne netto z

działalności operacyjnej

1 262

269

3 032

662

Przepływy pieniężne netto z

działalności inwestycyjnej

-8 554

-1 825

-7 373

-1 611

Przepływy pieniężne netto z

działalności finansowej

-942

-201

2 466

539

Szczegółowe informacje dotyczące przekształcenia zawarte zostały w punkcie V. Przekształcenia z tytułu błędów i zmian

zasad (polityki) rachunkowości

Rok obrotowy

Średni kurs

w okresie*

Minimalny kurs

w okresie

Maksymalny kurs

w okresie

Kurs na ostatni

dzień okresu

01.01-31.12.2022

4,6883

4,5756

4,8698

4,6899

01.01-31.12.2021

4,5775

4,4541

4,7210

4,5994

*) średnia kursów obowiązujących na ostatni dzień każdego miesiąca w danym okresie

Powyższe pozycje aktywów i pasywów sprawozdania z sytuacji finansowej przeliczono według

kursów ogłoszonych przez Narodowy Bank Polski dla EURO obowiązujących na ostatni dzień

danego okresu.

Z kolei pozycje rachunku zysków i strat oraz sprawozdania z przepływów środków pieniężnych

przeliczono według kursów stanowiących średnią arytmetyczną średnich kursów ogłoszonych przez

Narodowy Bank Polski dla EURO obowiązujących na ostatni dzień każdego miesiąca w danym

okresie sprawozdawczym.

Dla potrzeb wyceny bilansowej przyjęto również następujące kursy dla dolara amerykańskiego (oraz

analogiczne kursy dla innych walut kwotowane przez Narodowy Bank Polski):

• kurs obowiązujący w dniu 31 grudnia 2022 roku 1 USD = 4,4018 PLN

• kurs obowiązujący w dniu 31 grudnia 2021 roku 1 USD = 4,0600 PLN

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Jednostkowe roczne sprawozdanie finansowe za okres 01.01 – 31.12.2022 r.

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

D. Jednostkowe roczne sprawozdanie finansowe za okres od

1 stycznia 2022 r. do 31 grudnia 2022 r.

Informacje ogólne

I. Dane jednostki:

Nazwa:

LSI Software S.A.

Forma prawna:

Spółka akcyjna

Siedziba:

93-120 Łódź ul. Przybyszewskiego 176/178

Kraj rejestracji:

Polska

Podstawowy przedmiot działalności:

Działalność związana z oprogramowaniem 62.01.Z

Organ prowadzący rejestr:

Sąd Rejonowy dla Łodzi - Śródmieścia w Łodzi XX

Wydział Krajowego Rejestru Sądowego

Numer statystyczny REGON:

472048449

LSI Software S.A. jest wiodącym na rynku polskim producentem oprogramowania dla sektorów

detalicznego (retail), gastronomiczno-hotelarskiego (hospitality) oraz sieci kin. Spółka dostarcza

również system klasy ERP (Enterprise Resource Planning) oraz oprogramowanie do obsługi

obiektów rekreacyjno-sportowych. Oferta obejmuje usługi konsultacyjne, wdrożeniowe, serwis,

a także dostawy specjalistycznych rozwiązań sprzętowych. Dużym atutem Emitenta jest ponad

30 letnie doświadczenie na rynku.

Misją LSI Software S.A. jest dostarczanie nowoczesnych rozwiązań informatycznych wspierających

działalność firm oraz pozwalających na zarządzanie nimi w sposób efektywny i kompleksowy.

LSI Software S.A. jest wieloletnim partnerem firm globalnych takich jak Microsoft czy Posiflex.

Owocuje to dostępem do najnowszych technologii i specjalistycznego sprzętu wykorzystywanego na

świecie.

Spółka jako lider Grupy Kapitałowej LSI Software, prowadzi działalność na polskim i zagranicznym

rynku, dążąc do ekspansji na rynki europejskie i światowe.

II. Czas trwania Jednostki:

Spółka została utworzona na czas nieoznaczony.

III. Okresy prezentowane

Jednostkowe roczne sprawozdanie finansowe zawiera dane za okres od 1 stycznia 2022 roku do

31 grudnia 2022 roku. Dane porównawcze prezentowane są według stanu na dzień 31 grudnia 2021

roku dla sprawozdania z sytuacji finansowej oraz za okres od 1 stycznia 2021 roku do 31 grudnia

2021 roku dla rachunku zysków i strat, sprawozdania z całkowitych dochodów, sprawozdania

z przepływów pieniężnych oraz sprawozdania ze zmian w kapitale własnym.

IV. Skład organów Jednostki według stanu na dzień 31.12.2022 r.:

Zarząd:

Grzegorz Siewiera

Prezes Zarządu

Bartłomiej Grduszak

Wiceprezes Zarządu

Michał Czwojdziński

Członek Zarządu

Grzegorz Strąk

Członek Zarządu

Zmiany w składzie Zarządu Spółki:

W trakcie 2022 roku nie wystąpiły zmiany w składzie Zarządu Spółki. W dniu 1 marca 2023 roku

Nadzwyczajne Walne Zgromadzenie Akcjonariuszy powołało Pana Tomasza Michniewicza do

pełnienia funkcji Członka Zarządu. Z kolei w dniu 2 marca 2023 roku z pełnionej funkcji Wiceprezesa

Zarządu zrezygnował Pan Bartłomiej Grduszak.

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Jednostkowe roczne sprawozdanie finansowe za okres 01.01 – 31.12.2022 r.

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Rada Nadzorcza:

Piotr Kraska

Wiceprzewodniczący Rady Nadzorczej

Andrzej Kurkowski

Członek Rady Nadzorczej

Maciej Węgierski

Członek Rady Nadzorczej

Jolanta Drelich

Członek Rady Nadzorczej

Zmiany w składzie Rady Nadzorczej Spółki:

W dniu 19 grudnia 2022 roku z pełnionej funkcji zrezygnował Przewodniczący Rady Nadzorczej Pan

Krzysztof Wolski. Z kolei w dniu 1 marca 2023 roku Nadzwyczajne Walne Zgromadzenie

Akcjonariuszy powołało Pana Krzysztofa Apostilidisa powierzając mu funkcję Członka Rady

Nadzorczej.

V. Firma audytorska:

KPW Audyt Sp. z o.o.

ul. ks. bp. Wincentego Tymienieckiego 25C/410, 90-350 Łódź

NIP: 7282813024

REGON: 366332218

VI. Prawnicy:

Adwokat Małgorzata Woźniacka – Węgierska – Kancelaria Adwokacka Woźniacki Węgierska

Pawlonka

ul. Sienkiewicza 149

90-302 Łódź

VII. Banki:

mBank S.A.

Oddział Korporacyjny Łódź

ul. Kilińskiego 74

90-119 Łódź

Nest Bank S.A.

ul. Wołoska 24,

02-675 Warszawa

VIII. Notowania na rynku regulowanym:

Informacje ogólne:

Giełda:

Giełda Papierów Wartościowych w Warszawie S.A.

ul. Książęca 4

00-498 Warszawa

Symbol na GPW:

LSISOFT

Sektor na GPW:

Informatyka

System depozytowo –

rozliczeniowy:

Krajowy Depozyt Papierów Wartościowych S.A.

(KDPW)

ul. Książęca 4

00-498 Warszawa

Kontakty z inwestorami:

LSI Software S.A.

ul. Przybyszewskiego 176/178

93-120 Łódź

Dyrektor Biura Zarządu – Aneta Czerwińska

tel.: 42 680 80 00 w. 134

inwestorzy@lsisoftware.pl

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Jednostkowe roczne sprawozdanie finansowe za okres 01.01 – 31.12.2022 r.

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

IX. Znaczący Akcjonariusze:

Według stanu na dzień 1 marca 2023 roku, czyli ostatniego Nadzwyczajnego Walnego

Zgromadzenia, akcjonariuszami posiadającymi ponad 5% głosów na Walnym Zgromadzeniu byli:

Akcjonariusze

Liczba

akcji

Wartość

akcji

Udział w kapitale

zakładowym %

Liczba

głosów

Udział w ogólnej

liczbie głosów na

WZ (%)

SG Invest Sp. z o.o. /

Grzegorz Siewiera

966 080

29,63

2 430 400

50,00

Pozostali

2 294 682

70,37

2 430 362

50,00

Razem

3 260 762

100,00

4 860 762

100,00

X. Spółki zależne:

➢ LSI Software s.r.o.

Udział procentowy w kapitale i prawach głosu - 100%

(jednostka zawiązana w dniu 13 września 2016 roku)

➢ GiP Sp. z o.o.

Udział procentowy w kapitale i prawach głosu - 100%

(jednostka nabyta w dniu 1 lutego 2017 roku)

➢ Positive Software USA LLC

Udział procentowy w kapitale i prawach głosu - 100%

(jednostka zawiązana w dniu 28 czerwca 2017 roku)

XI. Spółki współzależne:

➢ BluePocket S.A.

Udział procentowy w kapitale i prawach głosu - 50%

(jednostka nie podlega konsolidacji ze względu na utratę kontroli)

XII. Zatwierdzenie rocznego sprawozdania finansowego do publikacji

Niniejsze sprawozdanie finansowe zostało zatwierdzone do publikacji przez Zarząd Spółki w dniu

28 kwietnia 2023 roku.

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Jednostkowe roczne sprawozdanie finansowe za okres 01.01 – 31.12.2022 r.

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Jednostkowe roczne sprawozdanie finansowe LSI Software S.A.

Rachunek zysków i strat

NOTA

01.01-31.12.2022

01.01-31.12.2021

Przychody ze sprzedaży

53 874

49 073

Przychody ze sprzedaży produktów

10 224

14 132

Przychody ze sprzedaży usług

17 058

11 160

Przychody ze sprzedaży towarów i materiałów

26 592

23 781

Koszty sprzedanych produktów, towarów i

materiałów

41 525

34 985

Koszty wytworzenia sprzedanych produktów i usług

22 028

18 315

Wartość sprzedanych towarów i materiałów

19 497

16 670

Zysk (strata) brutto na sprzedaży

12 349

14 088

Pozostałe przychody operacyjne

4 216

3 308

Koszty sprzedaży

10 799

9 094

Koszty ogólnego zarządu

4 292

3 574

Pozostałe koszty operacyjne

254

475

Zysk (strata) na działalności operacyjnej

1 220

4 253

Przychody finansowe

1 484

137

Koszty finansowe

730

758

Zysk (strata) przed opodatkowaniem

1 974

3 632

Podatek dochodowy

-1 491

-805

Zysk (strata) netto

3 465

4 437

Zysk (strata) netto na jedną akcję (w zł)

Podstawowy za okres obrotowy

1,06

1,36

Rozwodniony za okres obrotowy

1,06

1,36

Łódź, dnia 28 kwietnia 2023 r.

Podpisy Członków Zarządu:

Grzegorz Siewiera

Tomasz Michniewicz

Prezes Zarządu

Członek Zarządu

Michał Czwojdziński

Grzegorz Strąk

Członek Zarządu

Podpis osoby sporządzającej sprawozdanie:

Bartłomiej Grduszak

Dariusz Górski

Dyrektor Finansowy

Główny Księgowy

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Jednostkowe roczne sprawozdanie finansowe za okres 01.01 – 31.12.2022 r.

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Sprawozdanie z całkowitych dochodów

NOTA

01.01-31.12.2022

01.01-31.12.2021

Zysk (strata) netto

3 465

4 437

Pozycje do przekwalifikowania do rachunku zysków i

strat w kolejnych okresach

Pozycje, które nie będą przekwalifikowane do rachunku

zysków i strat w kolejnych okresach

Suma dochodów całkowitych

3 465

4 437

Łódź, dnia 28 kwietnia 2023 r.

Podpisy Członków Zarządu:

Grzegorz Siewiera

Tomasz Michniewicz

Prezes Zarządu

Członek Zarządu

Michał Czwojdziński

Grzegorz Strąk

Członek Zarządu

Podpis osoby sporządzającej sprawozdanie:

Bartłomiej Grduszak

Dariusz Górski

Dyrektor Finansowy

Główny Księgowy

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Jednostkowe roczne sprawozdanie finansowe za okres 01.01 – 31.12.2022 r.

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Sprawozdanie z sytuacji finansowej

AKTYWA

NOTA

31.12.2022

31.12.2021

Aktywa trwałe

42 922

34 388

Rzeczowe aktywa trwałe

10 833

6 616

Wartości niematerialne

18 709

16 976

Aktywa z tytułu prawa do użytkowania

3 660

3 193

Nieruchomości inwestycyjne

932

Inwestycje w jednostkach podporządkowanych

5 498

5 805

Aktywa z tytułu podatku odroczonego

3 290

1 798

Aktywa obrotowe

20 521

25 856

Zapasy

7 555

5 671

Należności handlowe

9 155

8 306

Należności z tytułu bieżącego podatku dochodowego

289

Pozostałe należności

535

351

Rozliczenia międzyokresowe

370

376

Środki pieniężne i ich ekwiwalenty

2 617

10 863

AKTYWA RAZEM

63 443

60 244

Łódź, dnia 28 kwietnia 2023 r.

Podpisy Członków Zarządu:

Grzegorz Siewiera

Tomasz Michniewicz

Prezes Zarządu

Członek Zarządu

Michał Czwojdziński

Grzegorz Strąk

Członek Zarządu

Podpis osoby sporządzającej sprawozdanie:

Bartłomiej Grduszak

Dariusz Górski

Dyrektor Finansowy

Główny Księgowy

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Jednostkowe roczne sprawozdanie finansowe za okres 01.01 – 31.12.2022 r.

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

PASYWA

NOTA

31.12.2022

31.12.2021

Kapitał własny

49 274

45 809

Kapitał zakładowy

3 261

Kapitał zapasowy

41 097

36 660

Akcje własne

-609

Pozostałe kapitały

2 060

Wynik finansowy bieżącego okresu

3 465

4 437

Zobowiązania długoterminowe

3 597

2 104

Kredyty i pożyczki

Zobowiązania z tytułu leasingu oraz pozostałe

zobowiązania finansowe

27,32

3 593

2 062

Rezerwy z tytułu odroczonego podatku dochodowego

Zobowiązania na świadczenia emerytalne i podobne

Zobowiązania krótkoterminowe

10 572

12 331

Kredyty i pożyczki

300

Zobowiązania z tytułu leasingu oraz pozostałe

zobowiązania finansowe

27,32

908

739

Zobowiązania handlowe

3 389

3 707

Pozostałe zobowiązania

3 342

5 818

Rozliczenia międzyokresowe przychodów

2 654

1 045

Zobowiązania na świadczenia emerytalne i podobne

Pozostałe rezerwy

239

720

PASYWA RAZEM

63 443

60 244

Łódź, dnia 28 kwietnia 2023 r.

Podpisy Członków Zarządu:

Grzegorz Siewiera

Tomasz Michniewicz

Prezes Zarządu

Członek Zarządu

Michał Czwojdziński

Grzegorz Strąk

Członek Zarządu

Podpis osoby sporządzającej sprawozdanie:

Bartłomiej Grduszak

Dariusz Górski

Dyrektor Finansowy

Główny Księgowy

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Jednostkowe roczne sprawozdanie finansowe za okres 01.01 – 31.12.2022 r.

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym

Kapitał

zakładowy

Kapitały

zapasowy

Akcje własne

Pozostałe

kapitały

Niepodzielony

wynik

finansowy

Wynik

finansowy

bieżącego

okresu

Kapitał

własny

ogółem

Dwanaście miesięcy zakończone 31.12.2022 r.

Kapitał własny na dzień 1 stycznia 2022 r.

3 261

36 660

-609

2 060

4 437

45 809

Podział zysku netto

4 437

-4 437

Suma dochodów całkowitych, w tym:

3 465

Wynik finansowy bieżącego okresu

3 465

Pozostałe całkowite dochody

Kapitał własny na dzień 31 grudnia 2022 r.

3 261

41 097

-609

2 060

3 465

49 274

Dwanaście miesięcy zakończone 31.12.2021 r.

Kapitał własny na dzień 1 stycznia 2021 r.

3 261

33 137

-609

2 060

3 523

41 372

Podział zysku netto

3 523

-3 523

Suma dochodów całkowitych, w tym:

4 437

Wynik finansowy bieżącego okresu

4 437

Pozostałe całkowite dochody

Kapitał własny na dzień 31 grudnia 2021 r.

3 261

36 660

-609

2 060

4 437

45 809

Łódź, dnia 28 kwietnia 2023 r.

Podpisy Członków Zarządu:

Grzegorz Siewiera

Tomasz Michniewicz

Prezes Zarządu

Członek Zarządu

Michał Czwojdziński

Grzegorz Strąk

Członek Zarządu

Podpis osoby sporządzającej sprawozdanie:

Bartłomiej Grduszak

Dariusz Górski

Dyrektor Finansowy

Główny Księgowy

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Jednostkowe roczne sprawozdanie finansowe za okres 01.01 – 31.12.2022 r.

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Sprawozdanie z przepływów pieniężnych

01.01 -31.12.2022

01.01 -31.12.2021

DZIAŁALNOŚĆ OPERACYJNA

Zysk (strata) przed opodatkowaniem

1 974

3 632

Korekty razem

-397

-281

Amortyzacja

5 087

3 920

Zyski/straty z tytułu różnic kursowych

Odsetki i udziały w zyskach (dywidendy)

-1 171

Zysk/strata z działalności inwestycyjnej

257

409

Zmiana stanu rezerw

-481

595

Zmiana stanu zapasów

-1 884

-2 237

Zmiana stanu należności

-1 033

-1 751

Zmiana stanu zobowiązań, z wyjątkiem pożyczek i kredytów

-2 871

-2 355

Zmiana stanu pozostałych aktywów

1 687

999

Inne korekty z działalności operacyjnej

Gotówka z działalności operacyjnej

1 577

3 351

Podatek dochodowy (zapłacony) / zwrócony

-315

-319

A. Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej

1 262

3 032

DZIAŁALNOŚĆ INWESTYCYJNA

Wpływy

1 460

Zbycie wartości niematerialnych oraz rzeczowych aktywów

trwałych

Inne wpływy inwestycyjne

1 405

Wydatki

10 014

7 418

Nabycie wartości niematerialnych oraz rzeczowych aktywów

trwałych

9 082

7 418

Nabycie inwestycji w nieruchomości

932

Inne wydatki inwestycyjne

B. Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej

-8 554

-7 373

DZIAŁALNOŚĆ FINANSOWA

Wpływy

307

3 732

Kredyty i pożyczki

Inne wpływy finansowe

307

3 732

Wydatki

1 249

1 266

Nabycie udziałów (akcji) własnych

Dywidendy i inne wpłaty na rzecz właścicieli

Spłaty kredytów i pożyczek

300

602

Płatności zobowiązań z tytułu umów leasingu finansowego

727

569

Odsetki

222

C. Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej

-942

2 466

D. Przepływy pieniężne netto razem (A+B+C)

-8 234

-1 875

E. Bilansowa zmiana stanu środków pieniężnych, w tym:

-8 246

-1 918

Zmiana stanu środków pieniężnych z tytułu różnic kursowych

-12

-43

F. Środki pieniężne na początek okresu

10 906

12 781

G. Środki pieniężne na koniec okresu (F+D)

2 672

10 906

Łódź, dnia 28 kwietnia 2023 r. Podpis osoby sporządzającej sprawozdanie:

Grzegorz Siewiera

Tomasz Michniewicz

Bartłomiej Grduszak

Prezes Zarządu

Członek Zarządu

Dyrektor Finansowy

Michał Czwojdziński

Grzegorz Strąk

Dariusz Górski

Członek Zarządu

Główny Księgowy

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Jednostkowe roczne sprawozdanie finansowe za okres 01.01 – 31.12.2022 r.

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

E. Informacja dodatkowa do rocznego sprawozdania finansowego

I. Zgodność z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej.

Niniejsze roczne sprawozdanie finansowe zostało sporządzone zgodnie z Międzynarodowymi

Standardami Rachunkowości, Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej oraz

związanymi z nimi interpretacjami ogłoszonymi w formie rozporządzeń Komisji Europejskiej, zwanymi

dalej „MSSF UE”.

MSSF UE obejmują standardy i interpretacje zaakceptowane przez Radę Międzynarodowych

Standardów Rachunkowości (RMSR) oraz Komisję ds. Interpretacji Międzynarodowej

Sprawozdawczości Finansowej (KIMSF), zatwierdzone do stosowania w UE.

Sporządzając roczne sprawozdanie finansowe za rok 2022 jednostka stosuje takie same zasady

rachunkowości jak przy sporządzaniu rocznego sprawozdania finansowego za rok 2021, z wyjątkiem

zmian do standardów i nowych standardów i interpretacji zatwierdzonych przez Unię Europejską dla

okresów sprawozdawczych rozpoczynających się w dniu lub po 1 stycznia 2022 roku.

W 2022 roku Spółka przyjęła wszystkie nowe i zatwierdzone standardy i interpretacje wydane przez

Radę Międzynarodowych Standardów Rachunkowości i Komitet ds. Interpretacji Międzynarodowych

Standardów Rachunkowości i zatwierdzone do stosowania w UE, mające zastosowanie do prowadzonej

przez nią działalności i obowiązujące w okresach sprawozdawczych od 1 stycznia 2022 roku.

W celu pełnego zrozumienia sytuacji finansowej i wyników działalności Spółki jako Jednostki

dominującej w Grupie Kapitałowej niniejsze sprawozdanie finansowe powinno być czytane łącznie z

rocznym skonsolidowanym sprawozdaniem finansowym Grupy LSI Software S.A. za rok zakończony

31 grudnia 2022 roku. Sprawozdania te są dostępne na stronie internetowej Spółki pod adresem

https://www.lsisoftware.pl w terminie zgodnym z raportem bieżącym dotyczącym terminu przekazania

raportu rocznego Spółki i skonsolidowanego raportu rocznego Grupy za rok 2022.

II. Założenie kontynuacji działalności gospodarczej i porównywalność sprawozdań

finansowych

Roczne sprawozdanie finansowe zostało sporządzone przy założeniu kontynuowania działalności

gospodarczej przez Spółkę w okresie 12 miesięcy po ostatnim dniu bilansowym, czyli 31.12.2022 roku.

Zarząd Spółki nie stwierdza na dzień podpisania sprawozdania istnienia faktów i okoliczności, które

wskazywałyby na zagrożenia dla możliwości kontynuowania działalności w okresie 12 miesięcy po dniu

bilansowym na skutek zamierzonego lub przymusowego zaniechania bądź istotnego ograniczenia

dotychczasowej działalności.

W 2020 roku Spółka zanotowała istotny negatywny wpływ pandemii na jej wyniki finansowe. W 2022

roku negatywny wpływ koronawirusa na działalność Spółki nie był już obserwowany. Z uwagi na ryzyko

mutacji wirusa, Zarząd na bieżąco monitoruje wpływ zagrożenia na działalność Jednostki.

Obserwowane dotychczas negatywne skutki pandemii pozwalają stwierdzić brak istotnych niepewności

dotyczących zdarzeń lub okoliczności, które mogłyby nasuwać poważne wątpliwości, co do zdolności

do kontynuowania przez LSI Software S.A. działalności. Powyższe uwarunkowania mogą jednak

przełożyć się również na wyniki finansowe Emitenta w kolejnych okresach w przypadku wystąpienia

kolejnych mutacji wirusa i powrotu do wprowadzania obostrzeń sanitarnych.

W dniu 24 lutego 2022 roku wybuchł konflikt zbrojny w Ukrainie. Społeczność międzynarodowa

zareagowała wprowadzeniem sankcji przeciwko Rosji. Zarząd, zgodnie z zaleceniami Komisji Nadzoru

Finansowego z dnia 2 marca 2022 roku, w oparciu o dostępne informacje, poddał analizie aktualną

sytuację w kontekście możliwego wpływu na działalność operacyjną Spółki skutków działań wojennych

zapoczątkowanych zbrojną agresją Rosji na Ukrainę. W ocenie Zarządu, z analizy tej nie wynika

konieczność identyfikacji na obecnym etapie istotnych negatywnych następstw dla sytuacji finansowej i

perspektyw rozwoju Emitenta. Jednostka nie posiada bezpośrednich inwestycji/ekspozycji wobec

podmiotów prowadzących działalność w Ukrainie/Rosji. Na dzień 31 grudnia 2022 roku nie

zidentyfikowano istotnych należności od Kontrahentów związanych ze stronami biorącymi udział w

konflikcie zbrojnym.

W dniu wybuchu konfliktu LSI Software S.A. nie posiadała istotnych aktywów i niezabezpieczonych

zobowiązań w walutach obcych w związku z czym nie przewiduje się, żeby wahania kursów miały

znaczący wpływ na jej sytuację finansową. Należy jednak mieć na uwadze fakt, że zaistniały konflikt

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Jednostkowe roczne sprawozdanie finansowe za okres 01.01 – 31.12.2022 r.

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

zaburza prawidłowe relacje w sferze gospodarczej i społecznej w wielu krajach wywołując stan

niepewności i obaw o przyszłość.

Ponadto, dynamika i nieprzewidywalność dalszego przebiegu tego konfliktu, jak również szereg decyzji

o charakterze politycznym i ekonomicznym podejmowanych przez rządy zaangażowanych państw (w

szczególności krajów UE, USA i Rosji), nieuchronnie muszą oddziaływać na uczestników rynku w

poszczególnych segmentach światowej gospodarki, w tym konsumentów, wywołując ich nierzadko

gwałtowne reakcje.

Na dzień 31 grudnia 2022 r. Spółka posiadała 2 617 tys. PLN środków pieniężnych i ich ekwiwalentów,

które wraz z limitami kredytowymi w rachunkach bieżących stanowią wystarczające zasoby finansowe

by stwierdzić, że ryzyko utraty płynności przez Emitenta w krótkim i średnim okresie jest niskie. Na

podstawie aktualnie dostępnych informacji oraz przeprowadzonych analiz na dzień 31 grudnia 2022

roku LSI Software S.A. nie zidentyfikowała istotnych niepewności dotyczących zdarzeń lub okoliczności,

które mogłyby nasuwać poważne wątpliwości, co do jej zdolności do kontynuowania działalności.

Do dnia sporządzenia rocznego sprawozdania finansowego za 2022 rok nie wystąpiły zdarzenia, które

nie zostały, a powinny być ujęte w księgach rachunkowych okresu sprawozdawczego. W okresie

sprawozdawczym nie wystąpiły również korekty dotyczące zdarzeń lat ubiegłych.

III. Opis przyjętych zasad (polityki) rachunkowości, w tym metod wyceny aktywów

i pasywów oraz przychodów i kosztów

Roczne sprawozdanie finansowe zostało sporządzone w oparciu o zasadę kosztu historycznego, za

wyjątkiem instrumentów finansowych, które wyceniane są w wartości godziwej, a ich zmiana ujmowana

jest w rachunku zysków i strat.

Niniejsze roczne sprawozdanie finansowe jest przedstawione w złotych („PLN”), a wszystkie wartości,

o ile nie wskazano inaczej, podane są w tysiącach PLN.

Zasady (polityka) rachunkowości przedstawione poniżej stosowane były w odniesieniu do wszystkich

okresów zaprezentowanych w sprawozdaniu finansowym Spółki, z uwzględnieniem wprowadzonych w

2022 roku zmian.

Instrumenty finansowe

Instrumenty finansowe inne niż instrumenty pochodne

Pożyczki, należności i depozyty ujmowane są w dacie powstania. Wszystkie pozostałe aktywa

finansowe (w tym aktywa wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy) są ujmowane w dniu

dokonania transakcji, który jest dniem, gdy Spółka staje się stroną wzajemnego zobowiązania

dotyczącego danego instrumentu finansowego.

Spółka zaprzestaje ujmować składnik aktywów finansowych w momencie wygaśnięcia praw

wynikających z umowy do otrzymywania przepływów pieniężnych z tego składnika aktywów lub od

momentu, kiedy prawa do otrzymywania przepływów pieniężnych z aktywa finansowego są

przekazywane w transakcji przenoszącej zasadniczo wszystkie znaczące ryzyka i korzyści wynikające

z ich własności. Każdy udział w przekazywanym składniku aktywów finansowych, który jest utworzony

lub pozostaje w posiadaniu Spółki jest traktowany jako składnik aktywów lub zobowiązanie.

Aktywa i zobowiązania finansowe kompensuje się ze sobą i wykazuje w sprawozdaniu z sytuacji

finansowej w kwocie netto, wyłącznie, jeśli Spółka posiada ważny prawnie tytuł do kompensaty

określonych aktywów i zobowiązań finansowych lub zamierza rozliczyć daną transakcję w wartości netto

poddanych kompensacie składników aktywów i zobowiązań finansowych lub zamierza jednocześnie

podlegające kompensacie aktywa finansowe zrealizować, a zobowiązania finansowe rozliczyć.

Spółka klasyfikuje instrumenty finansowe, inne niż pochodne aktywa finansowe do następujących

kategorii: aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy, aktywa finansowe

utrzymywane do terminu wymagalności, pożyczki i należności oraz aktywa finansowe dostępne do

sprzedaży.

Aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy

Aktywa finansowe są klasyfikowane jako inwestycja wyceniana w wartości godziwej przez wynik

finansowy, jeśli są przeznaczone do obrotu lub zostały wyznaczone jako wyceniane w wartości godziwej

przez wynik finansowy przy początkowym ujęciu. Aktywa finansowe są zaliczane do wycenianych

w wartości godziwej przez wynik finansowy, jeśli Spółka aktywnie zarządza takimi inwestycjami

i podejmuje decyzje odnośnie kupna i sprzedaży na podstawie ich wartości godziwej. Koszty

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Jednostkowe roczne sprawozdanie finansowe za okres 01.01 – 31.12.2022 r.

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

transakcyjne związane z inwestycją są ujmowane w zysku lub stracie bieżącego okresu w momencie

poniesienia. Aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy wycenia się

według wartości godziwej, które zmiany ujmuje się w zysku lub stracie bieżącego okresu. Wszelkie zyski

i straty dotyczące tych inwestycji ujmowane są w zysku lub stracie bieżącego okresu.

Aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy obejmują kapitałowe papiery

wartościowe, które w innym przypadku byłyby klasyfikowane jako przeznaczone do sprzedaży.

Aktywa finansowe utrzymywane do terminu wymagalności

Jeśli Spółka ma zamiar i możliwość utrzymywania dłużnych papierów wartościowych do terminu

wymagalności, Spółka zalicza je do aktywów finansowych utrzymywanych do terminu wymagalności.

Aktywa finansowe utrzymywane do terminu wymagalności są początkowo ujmowane w wartości

godziwej powiększonej o bezpośrednio dające się przyporządkować koszty transakcyjne. Wycena

aktywów finansowych utrzymywanych do terminu wymagalności w terminie późniejszym odbywa się

według zamortyzowanego kosztu z zastosowaniem metody efektywnej stopy procentowej, po

pomniejszeniu o ewentualne odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości. Zbycie lub przeklasyfikowanie

większej niż nieznaczącej kwoty aktywów finansowych utrzymywanych do terminu wymagalności,

w terminie innym niż blisko upływu terminu wymagalności, powoduje, iż Spółka przekwalifikowuje

wszystkie inwestycje utrzymywane do terminu wymagalności do inwestycji dostępnych do sprzedaży

oraz powoduje, iż do końca roku obrotowego oraz przez dwa kolejne lata obrotowe Spółka nie może

ujmować nabywanych inwestycji jako aktywa finansowe utrzymywane do

terminu wymagalności.

Do aktywów finansowych utrzymywanych do terminu wymagalności zalicza się obligacje.

Pożyczki i należności

Pożyczki i należności są aktywami finansowymi o ustalonych lub możliwych do ustalenia płatnościach,

które nie są notowane na aktywnym rynku. Takie aktywa są początkowo ujmowane według wartości

godziwej powiększonej o bezpośrednio dające się przyporządkować koszty transakcyjne. Wycena

pożyczek i należności w terminie późniejszym odbywa się według zamortyzowanego kosztu,

z zastosowaniem metody efektywnej stopy procentowej, po pomniejszeniu o ewentualne odpisy

aktualizujące z tytułu utraty wartości. Szczegółowy opis zasad ujmowania odpisu z tytułu utraty wartości

zawarty został w nocie 36 Ryzyko kredytowe.

Środki pieniężne i ich ekwiwalenty

Środki pieniężne i ich ekwiwalenty obejmują środki pieniężne w kasie oraz depozyty bankowe na

żądanie o początkowym okresie zapadalności do trzech miesięcy.

Umowy na usługi koncesjonowane

Spółka ujmuje aktywa finansowe wynikające z umów na usługę koncesjonowaną w momencie, kiedy

posiada bezwarunkowe umowne prawo do otrzymania środków pieniężnych lub innych aktywów

finansowych od, lub na polecenie, udzielającego koncesji na budowę lub ulepszenie infrastruktury.

Aktywa te przy początkowym ujęciu są wyceniane w wartości godziwej. Wycena w terminie późniejszym

odbywa się według zamortyzowanego kosztu.

Jeżeli Spółka otrzymuje wynagrodzenie za usługi budowlane częściowo w formie aktywów finansowych

i częściowo w formie wartości niematerialnych, wówczas początkowo każdy składnik wynagrodzenia

jest ujmowany osobno według wartości godziwej wynagrodzenia.

Aktywa finansowe dostępne do sprzedaży

Aktywa finansowe dostępne do sprzedaży obejmują inne niż pochodne aktywa finansowe wyznaczone

jako dostępne do sprzedaży lub niesklasyfikowane do żadnej z powyższych kategorii.

Po początkowym ujęciu aktywa finansowe dostępne do sprzedaży są wyceniane w wartości godziwej,

a skutki zmiany wartości godziwej, inne niż odpisy z tytułu utraty wartości oraz różnice kursowe

dotyczące instrumentów dłużnych dostępnych do sprzedaży, są ujmowane w innych całkowitych

dochodach i prezentowane w kapitale własnym jako kapitał z wyceny do wartości godziwej. Na dzień

wyłączenia inwestycji z ksiąg rachunkowych, skumulowaną wartość zysków lub strat ujętych w kapitale

własnym przenosi się do zysku lub straty bieżącego okresu.

Do aktywów finansowych dostępnych do sprzedaży zalicza się kapitałowe i dłużne papiery wartościowe.

Zobowiązania finansowe nie będące instrumentami pochodnymi

Wyemitowane instrumenty dłużne oraz zobowiązania podporządkowane są ujmowane przez Spółkę na

dzień ich powstania. Wszystkie pozostałe zobowiązania finansowe, w tym zobowiązania wyceniane

w wartości godziwej przez wynik finansowy, są ujmowane na dzień zawarcia transakcji, który jest dniem,

w którym Spółka staje się stroną umowy zobowiązującej do wydania instrumentu finansowego.

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Jednostkowe roczne sprawozdanie finansowe za okres 01.01 – 31.12.2022 r.

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Spółka wyłącza z ksiąg zobowiązanie finansowe, kiedy zobowiązanie zostanie spłacone, umorzone lub

ulegnie przedawnieniu.

Aktywa i zobowiązania finansowe kompensuje się ze sobą i wykazuje w sprawozdaniu z sytuacji

finansowej w kwocie netto, wyłącznie jeśli Spółka posiada ważny prawnie tytuł do kompensaty

określonych aktywów i zobowiązań finansowych lub zamierza rozliczyć daną transakcję w wartości netto

poddanych kompensacie składników aktywów i zobowiązań finansowych lub zamierza jednocześnie

podlegające kompensacie aktywa finansowe zrealizować, a zobowiązania finansowe rozliczyć.

Spółka klasyfikuje zobowiązania finansowe nie będące instrumentami pochodnymi do kategorii innych

zobowiązań finansowych. Tego typu zobowiązania finansowe początkowo ujmowane są w wartości

godziwej powiększonej o dające się bezpośrednio przyporządkować koszty transakcyjne. Po

początkowym ujęciu zobowiązania te wyceniane są według zamortyzowanego kosztu przy użyciu

metody efektywnej stopy procentowej.

Do innych zobowiązań finansowych zalicza się kredyty, pożyczki i inne instrumenty dłużne, kredyty

w rachunku bieżącym, zobowiązania handlowe oraz pozostałe zobowiązania.

Kredyty w rachunku bieżącym, które muszą zostać spłacone na żądanie banku i stanowią element

zarządzania gotówką Spółki są zaliczane do środków pieniężnych i ich ekwiwalentów dla celów

sporządzenia rachunku przepływów pieniężnych.

Kapitał własny

Akcje zwykłe

Akcje zwykłe ujmuje się w kapitale własnym. Koszty bezpośrednio związane z emisją akcji zwykłych,

skorygowane o wpływ podatków, pomniejszają wartość kapitału.

Zakup akcji własnych

W przypadku zakupu akcji własnych, kwota zapłaty z tego tytułu wraz z kosztami bezpośrednimi

przeprowadzenia transakcji, skorygowana o wpływ podatków, wykazywana jest jako pomniejszenie

kapitału własnego. Zakupione akcje własne wykazywane są jako odrębna pozycja kapitału własnego.

W momencie sprzedaży lub powtórnej emisji, otrzymane kwoty ujmuje się jako zwiększenie kapitału

własnego, a powstałą nadwyżkę lub niedobór z tytułu tej transakcji ujmuje się jako kapitał z emisji akcji

powyżej ich wartości nominalnej.

Złożone instrumenty finansowe

Do złożonych instrumentów finansowych niebędących instrumentami pochodnymi wyemitowanymi

przez Spółkę zalicza się obligacje z prawem zamiany na akcje po stronie posiadacza, dla których ilość

akcji wyemitowanych nie zmienia się wraz ze zmianą ich wartości godziwej.

Zobowiązania wynikające ze złożonego instrumentu finansowego wycenia się według wartości godziwej

podobnego instrumentu, który nie zawiera prawa zamiany na akcje. Składnik kapitałowy obligacji

z prawem zamiany na akcje jest ujmowany początkowo jako różnica pomiędzy wartością godziwą

całego instrumentu złożonego, a wartością godziwą składnika zobowiązaniowego. Koszty transakcji,

dotyczące emisji złożonych instrumentów finansowych są alokowane do składnika zobowiązaniowego

i składnika kapitałowego proporcjonalnie do ich początkowej wartości.

Po początkowym ujęciu, składnik zobowiązaniowy złożonego instrumentu finansowego jest wyceniany

według zamortyzowanego kosztu przy użyciu metody efektywnej stopy procentowej. Wycena składnika

kapitałowego złożonego instrumentu finansowego nie jest zmieniana po początkowym ujęciu.

Odsetki oraz zyski i straty związane ze zobowiązaniem finansowym ujmuje się w zysku lub stracie

bieżącego okresu.

W momencie konwersji zobowiązanie finansowe przenosi się do kapitału własnego; konwersja nie

skutkuje ujęciem zysku lub straty.

Pochodne instrumenty finansowe, w tym rachunkowość zabezpieczeń

Spółka nie stosuje rachunkowości zabezpieczeń. Spółka używa pochodnych instrumentów finansowych

do zabezpieczenia ekonomicznego ryzyka kursowego i ryzyka zmiany stóp procentowych. Wbudowane

instrumenty pochodne są wydzielane z umowy zasadniczej i wykazywane oddzielnie, jeśli cechy

ekonomiczne i ryzyka umowy zasadniczej i wbudowanego instrumentu pochodnego nie są blisko

powiązane, oddzielny instrument o tych samych warunkach, co wbudowany instrument pochodny

odpowiadałby definicji instrumentu pochodnego i hybrydowy (łączny) instrument nie jest wyceniany

według wartości godziwej przez wynik finansowy.

W momencie początkowego wyznaczania pochodnego instrumentu finansowego jako instrumentu

zabezpieczającego, Spółka formalnie dokumentuje powiązanie pomiędzy instrumentem

zabezpieczającym, a pozycją zabezpieczaną.

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Jednostkowe roczne sprawozdanie finansowe za okres 01.01 – 31.12.2022 r.

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Dokumentacja ta obejmuje cel zarządzania ryzykiem oraz strategię ustanawiania zabezpieczenia oraz

zabezpieczanego ryzyka, jak również metody, jakie zostaną użyte przez Spółkę do oceny efektywności

instrumentu zabezpieczającego. Spółka ocenia, zarówno w momencie ustanowienia zabezpieczenia,

jak i na bieżąco w okresie późniejszym, czy uzasadnione jest oczekiwanie, iż instrumenty

zabezpieczające pozostają „wysoce efektywne” w kompensowaniu zmian wartości godziwej lub

przepływów pieniężnych poszczególnych pozycji zabezpieczanych od określonego ryzyka, na które

zabezpieczenie zostało ustanowione, a także czy rzeczywisty poziom każdego zabezpieczenia mieści

się w przedziale 80-125%.

Zabezpieczenia przepływów pieniężnych z przyszłych transakcji stosuje się dla przyszłych, wysoce

prawdopodobnych transakcji, obarczonych ryzykiem zmian przepływów pieniężnych, których skutki

zostałyby ujęte w zysku lub stracie bieżącego okresu.

Pochodne instrumenty finansowe są ujmowane początkowo w wartości godziwej. Koszty transakcji są

ujmowane w momencie poniesienia w zysku lub stracie bieżącego okresu. Po początkowym ujęciu,

Spółka wycenia pochodne instrumenty finansowe w wartości godziwej, zyski i straty wynikające ze

zmiany wartości godziwej ujmuje się w podany poniżej sposób.

Zabezpieczenia przepływów pieniężnych

Jeśli pochodny instrument finansowy jest wyznaczony jako zabezpieczenie zmienności przepływów

pieniężnych dotyczących określonego ryzyka związanego z ujętym składnikiem aktywów, z ujętym

zobowiązaniem lub z wysoce prawdopodobną planowaną transakcją, która mogłaby wpłynąć na zysk

lub stratę bieżącego okresu, część zysków lub strat związanych z instrumentem zabezpieczającym,

która stanowi efektywne zabezpieczenie, ujmuje się w innych całkowitych dochodach i prezentuje, jako

osobną pozycję z tytułu zabezpieczenia, w kapitale własnym. Nieefektywną część zmian wartości

godziwej instrumentu pochodnego ujmuje się w zysku lub stracie bieżącego okresu.

W sytuacji, gdy pozycja zabezpieczana jest składnikiem aktywów niefinansowych, skumulowana

w kapitałach kwota jest wliczana do wartości bilansowej składnika aktywów, w momencie, gdy składnik

aktywów zostaje ujęty. W innych przypadkach skumulowana w kapitałach kwota jest przenoszona do

zysku lub straty tego samego okresu w którym pozycja zabezpieczana wpływa na zysk lub stratę. Jeśli

instrument zabezpieczający przestaje spełniać kryteria rachunkowości zabezpieczeń, wygasa, zostaje

sprzedany, rozwiązany, wykonany, lub zmianie ulega jego przeznaczenie, wtedy Spółka zaprzestaje

stosowania zasad rachunkowości zabezpieczeń. Jeśli nie przewiduje się wystąpienia planowanej

transakcji, zyski lub straty ujęte w kapitałach przenoszone są do zysku lub straty bieżącego okresu.

Wydzielone wbudowane instrumenty pochodne

Zmiany wartości godziwej wydzielonych wbudowanych instrumentów pochodnych ujmuje się w zysku

lub stracie bieżącego okresu.

Pozostałe instrumenty pochodne nieprzeznaczone do obrotu

Gdy instrument pochodny nie został wyznaczony jako instrument zabezpieczający, wszelkie zmiany

jego wartości godziwej są ujmowane w zysku lub stracie bieżącego okresu.

Rzeczowe aktywa trwałe

Ujęcie oraz wycena

Składniki rzeczowych aktywów trwałych ujmuje się w księgach w cenie nabycia lub koszcie wytworzenia

pomniejszonych o odpisy amortyzacyjne oraz odpisy z tytułu utraty wartości.

Cena nabycia obejmuje koszty bezpośrednio związane z nabyciem składnika majątku. Koszty

wytworzenia aktywów we własnym zakresie obejmują koszty materiałów, wynagrodzeń bezpośrednich

oraz inne koszty bezpośrednio związane z doprowadzeniem składnika aktywów do stanu zdatnego do

używania. Koszt wytworzenia składnika środków trwałych oraz środków trwałych w budowie obejmuje

ogół kosztów poniesionych w okresie jego budowy, montażu, przystosowania i ulepszenia poniesionych

do dnia przyjęcia takiego składnika majątkowego do używania (lub do końca okresu sprawozdawczego,

jeśli składnik nie został jeszcze oddany do używania). Koszt wytworzenia obejmuje również

w przypadkach, gdy jest to wymagane, wstępny szacunek kosztów demontażu i usunięcia składników

rzeczowych aktywów trwałych oraz koszty renowacji miejsca, w którym będzie się on znajdował. Cena

nabycia może być również korygowana o przeniesione z kapitałów zyski lub straty z transakcji

zabezpieczających przepływy pieniężne dotyczące zakupów rzeczowych aktywów trwałych w walucie

obcej. Zakupione oprogramowanie, które jest niezbędne do prawidłowego funkcjonowania związanego

z nim urządzenia jest aktywowane jako część tego urządzenia.

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Jednostkowe roczne sprawozdanie finansowe za okres 01.01 – 31.12.2022 r.

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

W przypadku, gdy określony składnik rzeczowych aktywów trwałych składa się z odrębnych i istotnych

części składowych o różnym okresie użytkowania, części te są traktowane jako odrębne składniki

aktywów.

Zysk lub stratę ze zbycia składnika rzeczowych aktywów określa się na podstawie porównania

przychodów ze zbycia z wartością bilansową zbytych aktywów i ujmuje się je w kwocie netto w zysku

lub stracie bieżącego okresu w pozycji pozostałe przychody lub pozostałe koszty. W momencie, gdy

sprzedaż dotyczy aktywów podlegających wcześniej aktualizacji wyceny, odpowiednią kwotę w kapitale

z kapitału aktualizacji wyceny przenosi się do pozycji „zyski zatrzymane”.

Przeklasyfikowanie do nieruchomości inwestycyjnych

W przypadku zaprzestania wykorzystania nieruchomości na własne potrzeby i przeznaczenia jej na cele

inwestycyjne, nieruchomość zostaje wyceniona w wartości godziwej i przeklasyfikowana do

nieruchomości inwestycyjnych. Wszelkie zyski powstałe z wyceny do wartości godziwej są ujmowane

w zysku lub stracie bieżącego okresu do wysokości, w której odwracają one wcześniejsze straty z tytułu

utraty wartości danej nieruchomości. Pozostała część zysku jest ujmowana w innych całkowitych

dochodach i wykazywana w kapitale z aktualizacji wyceny. Wszelkie straty ujmowane są w zysku lub

stracie bieżącego okresu.

Nakłady ponoszone w terminie późniejszym

W myśl MSR 16 „Rzeczowe aktywa trwałe” ulepszenie środków trwałych stanowi nakłady ponoszone

na nie w terminie późniejszym, tj. po oddaniu do użytku. Aktywowaniu podlegają zatem poniesione w

późniejszym okresie koszty wymienianych części składnika rzeczowych aktywów trwałych, które można

wiarygodnie oszacować i jest prawdopodobne, że Spółka osiągnie korzyści ekonomiczne związane z

wymienianymi składnikami rzeczowych aktywów trwałych. Koszty dotyczące bieżącego utrzymania

środków trwałych są ujmowane na wynik finansowy, a ponoszone koszty ulepszenia zwiększają ich

wartość początkową. Według MSR 16 o ulepszeniu mówi się wtedy, gdy nakłady można wiarygodnie

wycenić oraz gdy przyszłe korzyści ekonomiczne, takie jak na przykład wydłużenie okresu użytkowania

środka trwałego, przewyższają obecne korzyści bez ponoszenia tych nakładów.

Wartość bilansowa usuniętych części składnika rzeczowych aktywów trwałych jest wyłączana z ksiąg.

Nakłady ponoszone w związku z bieżącym utrzymaniem składników rzeczowych aktywów trwałych są

ujmowane w zysku lub stracie bieżącego okresu w momencie poniesienia.

Amortyzacja

Wysokość odpisów amortyzacyjnych ustala się w oparciu o cenę nabycia danego składnika aktywów,

pomniejszoną o jego wartość rezydualną. Spółka ocenia również okres użytkowania istotnych

elementów poszczególnych składników aktywów i jeśli okres użytkowania elementu jest inny niż okres

użytkowania pozostałej części składnika aktywów, element ten amortyzowany jest osobno.

Koszt amortyzacji ujmuje się w zysku lub stracie bieżącego okresu z zastosowaniem metody liniowej

w odniesieniu do oszacowanego przez Spółkę okresu użytkowania każdego elementu składnika

rzeczowych aktywów trwałych. Składniki aktywów użytkowanych na podstawie umowy leasingu lub

innej umowy o podobnych charakterze amortyzuje się przez krótszy z dwóch okresów: okres trwania

umowy leasingu lub okres użytkowania, chyba że Spółka posiada wystarczającą pewność, że uzyska

tytuł własności przed upływem okresu leasingu. Grunty nie są amortyzowane.

W sprawozdaniu finansowym za okres sprawozdawczy i okresy porównawcze, Spółka zakłada poniższe

okresy użytkowania dla poszczególnych kategorii rzeczowych aktywów trwałych:

• Budynki i budowle 10 – 40 lat

• Urządzenia techniczne i maszyny 3 – 10 lat

• Środki transportu 4 – 7 lat

• Pozostałe środki trwałe 3 – 10 lat

Poprawność stosowanych okresów użytkowania, metod amortyzacji oraz wartości rezydualnych

rzeczowych aktywów trwałych jest weryfikowana na koniec każdego okresu sprawozdawczego

i w uzasadnionych przypadkach, korygowana.

Szacunki dotyczące określonych pozycji rzeczowych aktywów trwałych zostały zweryfikowane na

koniec prezentowanego okresu.

Wartości niematerialne

Wartość firmy

Wartość firmy, która powstaje w związku z przejęciem jednostek zależnych jest ujmowana jako składnik

wartości niematerialnych.

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Jednostkowe roczne sprawozdanie finansowe za okres 01.01 – 31.12.2022 r.

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Wycena po początkowym ujęciu

Po początkowym ujęciu wartość firmy jest wykazywana według ceny nabycia pomniejszonej

o skumulowane odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości. W przypadku inwestycji wycenianych

metodą praw własności, wartość firmy jest ujęta w wartości bilansowej inwestycji, a odpisu

aktualizującego z tytułu utraty wartości tej inwestycji nie alokuje się do żadnego składnika aktywów,

w tym również do wartości firmy, która stanowi część wartości tej inwestycji.

Badania i rozwój

Nakłady poniesione na prace rozwojowe, których efekty działań znajdują zastosowanie w opracowaniu

lub wytworzeniu nowego lub w znacznym stopniu ulepszonego produktu mogą podlegać aktywowaniu

w przypadku, gdy wytworzenie nowego produktu (lub procesu) jest technicznie możliwe i jest

ekonomicznie uzasadnione oraz Spółka posiada techniczne, finansowe oraz inne niezbędne środki do

ukończenia prac rozwojowych. Koszty podlegające aktywowaniu zawierają: koszty materiałów, usługi

obce bezpośrednio związane z prowadzeniem prac, uzasadnioną część kosztów pośrednio związanych

z wytworzeniem składnika wartości niematerialnych oraz aktywowane koszty finansowania

zewnętrznego. Pozostałe koszty prac rozwojowych, w tym wynagrodzenia pracowników bezpośrednio

zaangażowanych w prace rozwojowe, ujmowane są w zysku lub stracie bieżącego okresu w momencie

ich poniesienia.

Koszty prac rozwojowych ujmowane są jako wartości niematerialne w oparciu o ich cenę nabycia lub

koszt wytworzenia pomniejszoną o skumulowane odpisy amortyzacyjne oraz odpisy z tytułu utraty

wartości.

Umowy o usługi koncesjonowane

Spółka ujmuje wartości niematerialne wynikające z zawartych umów na usługi koncesjonowane, jeżeli

ma prawo do pobierania opłat za korzystanie z infrastruktury związanej z koncesją. Wartości

niematerialne otrzymane w zamian za konstrukcje i budowę oraz usługi późniejszego ulepszenia

przedmiotu umowy w ramach umowy o usługi koncesjonowane są, w momencie początkowego ujęcia,

wyceniane w wartości godziwej. Po początkowym ujęciu wartości niematerialne wykazuje się według

ceny nabycia lub kosztu wytworzenia, który zawiera aktywowane koszty finansowania zewnętrznego,

pomniejszone o skumulowane odpisy amortyzacyjne oraz odpisy z tytułu utraty wartości.

Pozostałe wartości niematerialne

Pozostałe wartości niematerialne nabyte przez Spółkę o określonym okresie użyteczności

ekonomicznej wykazywane są w oparciu o ich cenę nabycia, pomniejszoną o odpisy amortyzacyjne

oraz odpisy aktualizacyjne z tytułu utraty wartości.

Nakłady poniesione w terminie późniejszym

Późniejsze wydatki na składniki istniejących wartości niematerialnych podlegają aktywowaniu tylko

wtedy, gdy zwiększają przyszłe korzyści ekonomiczne związane z danym składnikiem. Pozostałe

nakłady, w tym nakłady na wytworzone we własnym zakresie: znaki towarowe, wartość firmy i marka są

ujmowane w zysku lub stracie bieżącego okresu w momencie poniesienia.

Amortyzacja

Odpisy amortyzacyjne oblicza się w oparciu o cenę nabycia danego składnika aktywów, pomniejszoną

o jego wartość rezydualną. Koszt amortyzacji ujmuje się w zysku lub stracie bieżącego okresu

z zastosowaniem metody liniowej w odniesieniu do oszacowanego przez Spółkę okresu użytkowania

danego składnika wartości niematerialnych, innego niż wartość firmy, od momentu stwierdzenia jego

przydatności do użytkowania.

W sprawozdaniu finansowym za okres bieżący i okresy porównawcze, Spółka zakłada poniższe okresy

użytkowania dla poszczególnych kategorii wartości niematerialnych:

• licencje na oprogramowanie 2 lata

• prace rozwojowe 5 lat

• znaki towarowe 5 lat

• prawa majątkowe 5 lat

Poprawność stosowanych okresów użytkowania, metod amortyzacji oraz wartości rezydualnych

wartości niematerialnych jest weryfikowana na każdy dzień bilansowy i w uzasadnionych przypadkach

korygowana.

Szacunkowy okres użyteczności ekonomicznej wartości niematerialnych w przypadku umowy o usługi

koncesjonowane jest okresem obowiązywania koncesji, w którym Spółka ma możliwość obciążyć strony

trzecie za korzystanie z infrastruktury.

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Jednostkowe roczne sprawozdanie finansowe za okres 01.01 – 31.12.2022 r.

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Nieruchomości inwestycyjne

Nieruchomości inwestycyjne są utrzymywane w celu uzyskiwania przychodów z tytułu najmu, z tytułu

wzrostu ich wartości lub z obu przyczyn. Nieruchomości inwestycyjne nie są przeznaczone do

sprzedaży w ramach normalnej działalności jednostki ani w celu wykorzystywania w procesie

produkcyjnym, dostawach dóbr i usług ani w celach administracyjnych.

Nieruchomości inwestycyjne wyceniane są w wartości godziwej w momencie przyjęcia oraz na każdy

dzień bilansowy. Wszelkie zyski i straty powstałe ze zmiany wartości godziwej ujmowane są w zysku

lub stracie bieżącego okresu.

Cena nabycia obejmuje cenę zakupu składnika majątku oraz koszty bezpośrednio związane z zakupem

nieruchomości inwestycyjnej. Koszt wytworzenia nieruchomości inwestycyjnej obejmuje koszty

materiałów oraz koszty wynagrodzeń pracowników bezpośrednio zaangażowanych w jego wytworzenie

oraz inne koszty bezpośrednio związane z przystosowaniem nieruchomości inwestycyjnej do

działalności zamierzonego przeznaczenia, a także koszty finansowania zewnętrznego.

Jeżeli zmienia się sposób wykorzystania nieruchomości i z nieruchomości inwestycyjnej staje się

nieruchomością zajmowaną przez właściciela, jest przenoszona do rzeczowych aktywów trwałych, a jej

wartość godziwa na dzień przeniesienia staje się kosztem założonym dla celów przyszłego ujmowania.

Aktywa z tytułu prawa do użytkowania

Na początku umowy Spółka ocenia, czy umowa jest leasingiem, czy zawiera leasing. Umowa jest

leasingiem lub zawiera leasing, jeżeli na jej mocy przekazuje się prawo do kontroli użytkowania

zidentyfikowanego składnika aktywów na dany okres w zamian za wynagrodzenie. Jednostka ocenia

ponownie, czy umowa jest leasingiem lub czy zawiera leasing tylko wtedy, gdy warunki umowy ulegną

zmianie. Aby ocenić, czy umową przekazuje się prawo sprawowania kontroli nad użytkowaniem danego

składnika aktywów przez dany okres, LSI Software S.A. ocenia, czy przez cały okres użytkowania klient

dysponuje łącznie następującymi prawami:

• prawem do uzyskania zasadniczo wszystkich korzyści ekonomicznych z użytkowania

zidentyfikowanego składnika aktywów, oraz

• prawem do kierowania użytkowaniem zidentyfikowanego składnika aktywów.

Data rozpoczęcia leasingu to data, w której leasingodawca udostępnia bazowy składnik aktywów, czyli

taki który stanowi przedmiot leasingu i w przypadku którego leasingodawca zapewnił leasingobiorcy

prawo do użytkowania tego składnika aktywów, do użytkowania przez leasingobiorcę.

Zgodnie z MSSF 16 Jednostka ujmuje w swoim bilansie aktywa z tytułu prawa do użytkowania na dzień

rozpoczęcia leasingu (tj. na datę, kiedy aktywo objęte umową leasingu jest dostępne dla Spółki do

użytkowania). Aktywa z tytułu prawa do użytkowania są ujmowane początkowo po koszcie, a następnie

pomniejszane o odpisy amortyzacyjne oraz ewentualne straty z tytułu utraty wartości a także

odpowiednio korygowane o dokonywane przeliczenia zobowiązania z tytułu leasingu.

Koszt składnika aktywów z tytułu prawa do użytkowania obejmuje kwotę początkowej wyceny

zobowiązania z tytułu leasingu, wszelkie opłaty leasingowe zapłacone w dacie rozpoczęcia lub przed tą

datą, pomniejszone o wszelkie otrzymane zachęty leasingowe, początkowe koszty bezpośrednie

poniesione przez leasingobiorcę.

Jeżeli w ramach umowy leasingu przeniesione zostanie prawo własności do bazowego składnika

aktywów na rzecz Spółki, która występuje w roli leasingobiorcy, pod koniec okresu leasingu lub jeżeli

koszt składnika aktywów z tytułu prawa do użytkowania uwzględnia to, że Jednostka skorzysta z opcji

kupna, leasingobiorca dokonuje amortyzacji składnika aktywów z tytułu prawa do użytkowania,

począwszy od daty rozpoczęcia aż do końca okresu użytkowania bazowego składnika aktywów.

W przeciwnym razie Spółka dokonuje amortyzacji składnika aktywów z tytułu prawa do użytkowania od

daty rozpoczęcia leasingu aż do końca okresu użytkowania tego składnika lub do końca okresu

leasingu, w zależności od tego, która z tych dat jest wcześniejsza.

Umowy krótkoterminowe i aktywa o niskiej wartości

Spółka nie rozpoznaje leasingu w przypadku umów najmu zawartych na okres krótszy niż 12 miesięcy

od daty rozpoczęcia leasingu. Jednostka stosuje również wyjątek praktyczny dotyczący wynajmu

aktywów o niskiej wartości nie przekraczającej 100 tys. PLN w skali roku. Płatności leasingowe w tym

przypadku rozpoznawane są w kosztach okresu, którego dotyczą. Ani aktywo z tytułu prawa do

użytkowania ani odpowiadające mu zobowiązanie finansowe nie są w tym przypadku rozpoznawane.

Zobowiązania z tytułu prawa do użytkowania składnika aktywów

W dacie rozpoczęcia leasingu Spółka wycenia zobowiązanie z tytułu prawa do użytkowania składnika

aktywów w wysokości wartości bieżącej opłat leasingowych pozostających do zapłaty w tej dacie. Opłaty

leasingowe Jednostka dyskontuje z zastosowaniem krańcowej stopy procentowej, ustalonej na moment

rozpoczęcia leasingu adekwatnej dla okresu leasingu oraz waluty. Opłaty leasingowe obejmują stałe

płatności (w tym zasadniczo stałe opłaty leasingowe) pomniejszone o wszelkie należne zachęty

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Jednostkowe roczne sprawozdanie finansowe za okres 01.01 – 31.12.2022 r.

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

leasingowe; zmienne opłaty leasingowe, które zależą od indeksu lub stawki, kwoty gwarantowanej

wartości końcowej oraz cenę wykonania opcji kupna (jeżeli można z wystarczającą pewnością

stwierdzić, że Spółka z tej opcji skorzysta) oraz kary pieniężne za wypowiedzenie umowy (jeżeli jest

wystarczająca pewność, że Jednostka skorzysta z tej opcji). Zmienne opłaty leasingowe, które nie

zależą od indeksu lub stawki, są ujmowane od razu jako koszt okresu, w którym zaistniało zdarzenie

lub warunek powodujący konieczność uiszczenia opłaty. W kolejnych okresach zobowiązanie z tytułu

leasingu pomniejszane jest o dokonane spłaty i powiększane o naliczane odsetki, naliczane wg stałej w

okresie leasingu stopy procentowej równej krańcowej stopie procentowej ustalonej w dniu ujęcia danego

leasingu. W przypadku, gdy w umowie leasingowej dokonywana jest modyfikacja, zmianie ulega okres

lub wysokość zasadniczo stałych opłat leasingowych lub następuje zmiana w zakresie osądu co do

realizacji opcji kupna wynajmowanego aktywa, wówczas zobowiązanie z tytułu leasingu jest przeliczane

aby odzwierciedlić opisane zmiany.

Zapasy

Składniki zapasów wycenia się w cenie nabycia lub koszcie wytworzenia nie wyższych od możliwej do

uzyskania ceny sprzedaży netto. Wartość stanu zapasów ustala się z zastosowaniem metody pierwsze

weszło, pierwsze wyszło. Cena nabycia obejmuje cenę zakupu powiększoną o koszty bezpośrednio

związane z zakupem i przystosowaniem składnika aktywów do stanu zdatnego do używania lub

wprowadzenia do obrotu. W przypadku wyrobów gotowych i produkcji w toku, koszty zawierają

odpowiednią część pośrednich kosztów produkcji, wyliczoną przy założeniu normalnego wykorzystaniu

zdolności produkcyjnych. Cena nabycia zapasów może być również korygowana o przeniesione

z kapitałów zyski lub straty z transakcji zabezpieczających przepływy pieniężne dotyczące

zagranicznych zakupów zapasów w walucie obcej.

Możliwa do uzyskania cena sprzedaży netto jest różnicą pomiędzy szacowaną ceną sprzedaży

dokonywanej w toku działalności gospodarczej, a szacowanymi kosztami ukończenia i kosztami

niezbędnymi do doprowadzenia sprzedaży do skutku.

Odpisy z tytułu utraty wartości aktywów

Aktywa finansowe nie będące instrumentami pochodnymi

Na koniec każdego okresu sprawozdawczego Spółka ocenia, czy istnieją obiektywne przesłanki

świadczące o utracie wartości składników aktywów finansowych innych niż wyceniane w wartości

godziwej przez wynik finansowy. Uznaje się, że składnik aktywów finansowych utracił wartość, gdy po

jego początkowym ujęciu pojawiły się obiektywne przesłanki wystąpienia zdarzenia mogącego mieć

negatywny, wiarygodnie oszacowany wpływ na wartość przyszłych przepływów pieniężnych

związanych z danym składnikiem aktywów.

Do obiektywnych przesłanek utraty wartości aktywów finansowych (w tym instrumentów kapitałowych)

zalicza się niespłacenie albo zaleganie w spłacie długu przez dłużnika, restrukturyzację długu dłużnika,

na którą Spółka wyraziła zgodę ze względów ekonomicznych lub prawnych wynikających z trudności

finansowych dłużnika, a której w innym wypadku Spółka by nie udzieliła, okoliczności świadczące

o wysokim poziomie prawdopodobieństwa bankructwa dłużnika lub emitenta, niepomyślne zmiany

w saldzie płatności od dłużników i emitentów w ramach Spółki, warunki ekonomiczne sprzyjające

naruszeniu warunków umowy, zanik aktywnego rynku na dany składnik aktywów finansowych. Ponadto,

w przypadku inwestycji w instrumenty kapitałowe, za obiektywną przesłankę utraty wartości aktywów

finansowych uważa się znaczący lub przedłużający się spadek wartości godziwej takiej inwestycji

poniżej ceny jej nabycia.

Klasyfikacja istotnych aktywów finansowych wycenianych według zamortyzowanego kosztu do

poszczególnych stopni modelu utraty wartości

Dla aktywów finansowych innych niż należności handlowe, Jednostka stosuje trzystopniowy model

utraty wartości:

• stopień 1 – salda, dla których ryzyko kredytowe nie wzrosło znacząco od początkowego ujęcia,

• stopień 2 – obejmuje salda, dla których nastąpił istotny wzrost ryzyka kredytowego od

początkowego ujęcia,

• stopień 3 – obejmuje salda z obiektywną przesłanką utraty wartości.

Pożyczki udzielone i należności oraz inwestycje utrzymywane do terminu wymagalności

Spółka ocenia przesłanki świadczące o utracie wartości pożyczek udzielonych, należności lub inwestycji

utrzymywanych do terminu wymagalności zarówno na poziomie pojedynczego składnika aktywów jak

i w odniesieniu do grup aktywów.

W przypadku indywidualnie istotnych należności i inwestycji utrzymywanych do terminu wymagalności

przeprowadza się test na utratę wartości pojedynczego składnika aktywów. Wszystkie indywidualnie

istotne pożyczki udzielone, należności i inwestycje utrzymywane do terminu wymagalności, dla których

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Jednostkowe roczne sprawozdanie finansowe za okres 01.01 – 31.12.2022 r.

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

nie stwierdzono przesłanek utraty wartości w oparciu o indywidualną ocenę, są następnie poddawane

grupowej ocenie w celu stwierdzenia, czy nie wystąpiła inaczej niezidentyfikowana utrata wartości.

Pożyczki udzielone, należności i inwestycje utrzymywane do terminu wymagalności o indywidualnie

nieistotnej wartości są oceniane zbiorczo pod kątem utraty wartości w podziale na Spółki o zbliżonej

charakterystyce ryzyka.

Dokonując oceny utraty wartości dla grup aktywów Spółka wykorzystuje historyczne trendy do

szacowania prawdopodobieństwa wystąpienia zaległości oraz momentu zapłaty oraz wartości

poniesionych strat, skorygowane o szacunki Zarządu oceniające, czy bieżące warunki ekonomiczne

i kredytowe wskazują, aby rzeczywisty poziom strat miał znacząco różnić się od poziomu strat

wynikającego z oceny historycznych trendów.

Utrata wartości w odniesieniu do aktywów finansowych wycenianych według zamortyzowanego kosztu

szacowana jest jako różnica między ich wartością księgową, a wartością bieżącą oszacowanych

przyszłych przepływów pieniężnych zdyskontowanych przy użyciu pierwotnej efektywnej stopy

procentowej. Wszelkie straty ujmowane są w zysku lub stracie bieżącego okresu i stanowią odpis

aktualizujący wartość pożyczek udzielonych i należności oraz inwestycji utrzymywanych do terminu

wymagalności, przy czym Spółka kontynuuje naliczanie odsetek od zaktualizowanych aktywów. Jeżeli

późniejsze okoliczności (np. dokonanie płatności przez dłużnika) świadczą o ustaniu przesłanek

powodujących powstanie utraty wartości, wówczas odwrócenie odpisu aktualizującego ujmowane jest

w zysku lub stracie bieżącego okresu. Szczegółowy opis zasad ujmowania odpisu z tytułu utraty

wartości zawarty został w nocie 36 Ryzyko kredytowe.

Aktywa finansowe dostępne do sprzedaży

Utratę wartości aktywów finansowych dostępnych do sprzedaży ujmuje się poprzez przeniesienie do

zysku lub straty bieżącego okresu skumulowanej straty ujętej w kapitale z aktualizacji wyceny do

wartości godziwej. Wartość skumulowanej straty, o której mowa, oblicza się jako różnicę pomiędzy ceną

nabycia, pomniejszoną o otrzymane spłaty rat kapitałowych oraz zmiany wartości bilansowej wynikające

z zastosowania metody efektywnej stopy procentowej, a wartością godziwą. Dodatkowo różnica ta jest

pomniejszona o straty z tytułu utraty wartości ujęte uprzednio w zysku lub stracie bieżącego okresu.

Zmiany odpisu z tytułu utraty wartości związane z zastosowaniem metody efektywnej stopy procentowej

są ujmowane jako przychody z tytułu odsetek.

Jeżeli w kolejnych okresach wartość godziwa odpisanych dłużnych papierów wartościowych

zakwalifikowanych jako dostępne do sprzedaży wzrośnie, a jej wzrost może być obiektywnie przypisany

do zdarzenia po ujęciu utraty wartości, to uprzednio ujętą stratę z tytułu utraty wartości odwraca się,

odnosząc skutki tego odwrócenia do zysku lub straty bieżącego okresu. W przypadku instrumentów

kapitałowych dostępnych do sprzedaży odwrócenie odpisu z tytułu utraty wartości ujmuje się w innych

całkowitych dochodach.

Aktywa niefinansowe

Wartość bilansowa aktywów niefinansowych, innych niż nieruchomości inwestycyjne, zapasy i aktywa

z tytułu odroczonego podatku dochodowego poddawana jest ocenie na koniec każdego okresu

sprawozdawczego w celu stwierdzenia, czy występują przesłanki wskazujące na utratę ich wartości. W

przypadku wystąpienia takich przesłanek Spółka dokonuje szacunku wartości odzyskiwalnej

poszczególnych aktywów. Wartość odzyskiwalna wartości firmy, wartości niematerialnych

o nieokreślonym okresie użytkowania oraz wartości niematerialnych, które nie są jeszcze zdatne do

użytkowania jest szacowana każdego roku w tym samym terminie. Stratę z tytułu utraty wartości ujmuje

się jeśli wartość księgowa składnika aktywów lub związanego z nim ośrodka wypracowującego środki

pieniężne (OWSP) przekracza jego szacowaną wartość odzyskiwalną.

Wartość odzyskiwalna aktywów lub OWSP definiowana jest jako większa z ich wartości netto możliwej

do uzyskania ze sprzedaży oraz ich wartości użytkowej. Przy szacowaniu wartości użytkowej przyszłe

przepływy pieniężne dyskontowane są przy użyciu stopy procentowej przed opodatkowaniem, która

odzwierciedla aktualną rynkową ocenę wartości pieniądza w czasie oraz czynniki ryzyka

charakterystyczne dla danego składnika aktywów lub OWSP. Dla celów przeprowadzania testów na

utratę wartości, aktywa grupuje się do najmniejszych możliwych do określenia zespołów aktywów

generujących wpływy pieniężne w znacznym stopniu niezależnie od innych aktywów lub OWSP. Spółka

dokonuje oceny utraty wartości firmy grupując ośrodki wypracowujące środki pieniężne tak, aby

szczebel organizacji, nie wyższy niż wyodrębniony segment operacyjny, na którym przeprowadza się tą

ocenę odzwierciedlał najniższy szczebel organizacji, na którym Spółka monitoruje wartość firmy dla

potrzeb wewnętrznych. Dla celów testów na utratę wartości, wartość firmy nabytą w procesie połączenia

jednostek gospodarczych alokuje się do tych ośrodków wypracowujących środki pieniężne, dla których

spodziewane jest uzyskanie efektów synergii z połączenia.

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Jednostkowe roczne sprawozdanie finansowe za okres 01.01 – 31.12.2022 r.

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Aktywa wspólne (korporacyjne) Spółki nie generują osobnych wpływów pieniężnych i są użytkowane

przez więcej niż jeden OWSP. Aktywa wspólne są przypisane do OWSP na bazie jednolitych

i zasadnych przesłanek i podlegają testom na utratę wartości jako element testowanych OWSP do

których są przypisane.

Odpisy z tytułu utraty wartości są ujmowane w zysku lub stracie bieżącego okresu. Utrata wartości

ośrodka wypracowującego środki pieniężne jest w pierwszej kolejności ujmowana jako zmniejszenie

wartości firmy przypisanej do tego ośrodka (Spółki ośrodków), a następnie jako zmniejszenie wartości

księgowej pozostałych aktywów tego ośrodka (Spółki ośrodków) na zasadzie proporcjonalnej.

Odpis aktualizujący wartość firmy z tytułu utraty wartości nie jest odwracany. W odniesieniu do innych

aktywów, odpisy z tytułu utraty wartości ujęte w poprzednich okresach, są poddawane na koniec

każdego okresu sprawozdawczego ocenie, czy zaszły przesłanki wskazujące na zmniejszenie utraty

wartości lub jej całkowite odwrócenie. Odpis aktualizujący z tytułu utraty wartości jest odwracany, jeżeli

zmieniły się szacunki zastosowane do określenia wartości odzyskiwalnej.

Odpis z tytułu utraty wartości odwracany jest tylko do wysokości wartości początkowej składnika

aktywów pomniejszonej o odpisy amortyzacyjne, jaka byłaby wykazana w sytuacji, gdyby odpis z tytułu

utraty wartości nie został ujęty.

Aktywa trwałe przeznaczone do sprzedaży lub wydania

Aktywa trwałe (lub aktywa i zobowiązania stanowiące Spółkę przeznaczoną do zbycia), co do których

Spółka oczekuje, że wypracują one korzyści w wyniku sprzedaży lub wydania, a nie poprzez ich dalsze

wykorzystanie, są klasyfikowane jako przeznaczone do sprzedaży lub wydania. Bezpośrednio przed

przeklasyfikowaniem do Spółki przeznaczonych do sprzedaży lub wydania, aktywa te (lub składniki

Spółki przeznaczonej do zbycia) są ponownie wyceniane zgodnie z zasadami rachunkowości Spółki.

Następnie aktywa lub Spółki przeznaczone do zbycia są ujmowane według niższej z dwóch wartości:

wartości bilansowej lub wartości godziwej pomniejszonej o koszty doprowadzenia do sprzedaży.

Ewentualny odpis z tytułu utraty wartości składników Spółki przeznaczonej do zbycia jest w pierwszej

kolejności ujmowany jako zmniejszenie wartości firmy, a następnie jako zmniejszenie wartości

bilansowej pozostałych składników na zasadzie proporcjonalnej z zastrzeżeniem, że utrata wartości nie

wpływa na wartość zapasów, aktywów finansowych, aktywów z tytułu odroczonego podatku

dochodowego, aktywów z tytułu świadczeń pracowniczych, nieruchomości inwestycyjnych lub aktywów

biologicznych, które są nadal wyceniane stosownie do zasad rachunkowości Spółki. Utrata wartości

ujęta przy początkowej klasyfikacji jako przeznaczone do sprzedaży lub wydania jest ujmowana w zysku

i stracie bieżącego okresu.

Dotyczy to również zysków i strat wynikających z późniejszej zmiany wartości. Zyski z tytułu wyceny do

wartości godziwej są ujmowane tylko do wysokości uprzednio zarachowanych strat z tytułu utraty

wartości.

Wartości niematerialnych oraz rzeczowych aktywów trwałych zaklasyfikowanych do aktywów

dostępnych do sprzedaży lub wydania nie amortyzuje się. Dodatkowo, po zaklasyfikowaniu inwestycji

wycenianych metodą praw własności do aktywów dostępnych do sprzedaży lub wydania, ustaje ich

ujmowanie tą metodą.

Świadczenia pracownicze

Pracownicze programy określonych świadczeń

Program określonych świadczeń to program świadczeń po okresie zatrudnienia inny niż program

określonych składek.

Zobowiązanie netto Spółki z tytułu programu określonych świadczeń jest szacowane osobno dla

każdego planu poprzez ustalenie wartości przyszłych świadczeń, do których pracownicy nabyli prawo

świadcząc pracę w bieżącym okresie oraz w okresach poprzednich. Takie świadczenia dyskontuje się

w celu ustalenia ich wartości bieżącej. Wszelkie nieujęte koszty przeszłego zatrudnienia oraz wartość

godziwa aktywów programu są odejmowane. Stopę dyskontową ustala się na podstawie występujących

na koniec okresu sprawozdawczego stóp zwrotu z wysoko ocenianych obligacji przedsiębiorstw, które

mają termin wykupu zbliżony do terminu realizacji zobowiązań Spółki oraz są denominowane w tej

samej walucie, w której oczekuje się płatności świadczeń.

Wycena świadczeń jest dokonywana corocznie przez wykwalifikowanego aktuariusza przy użyciu

metody prognozowanych uprawnień jednostkowych. W przypadku, gdy z szacunku wynika powstanie

nadwyżki w programie określonych świadczeń Spółki, ujmuje się ją w wysokości ograniczonej do sumy

wszelkich nieujętych kosztów przeszłego zatrudnienia oraz wartości bieżącej korzyści ekonomicznych

dostępnych w formie refundacji z programu lub obniżki przyszłych składek na rzecz programu. W celu

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Jednostkowe roczne sprawozdanie finansowe za okres 01.01 – 31.12.2022 r.

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

oszacowania wartości bieżącej korzyści ekonomicznych należy wziąć pod uwagę wymogi dotyczące

minimalnego poziomu finansowania, które mają zastosowanie do programu Spółki. Korzyści

ekonomiczne są dostępne dla Spółki, jeżeli są możliwe do zrealizowania w okresie funkcjonowania

programu lub w momencie rozliczenia programu. W przypadku, gdy praca w latach późniejszych

prowadzić będzie do istotnie wyższego poziomu świadczeń niż w latach wcześniejszych, wartość

podwyższonych świadczeń ujmuje się metodą liniową przez średni okres nabywania uprawnień do

świadczeń w zysku lub stracie bieżącego okresu. Jeśli uprawnienia do świadczeń są nabywane

natychmiast, koszt jest ujmowany bezzwłocznie w zysku lub stracie bieżącego okresu.

Spółka ujmuje wszelkie zyski i straty aktuarialne wynikające z programów określonych świadczeń

w innych całkowitych dochodach, a wszystkie koszty związane z programami określonych świadczeń

w kosztach osobowych w zysku lub stracie bieżącego okresu.

Spółka ujmuje zyski i straty z ograniczenia lub rozliczenia programu określonych świadczeń

w momencie ograniczenia lub rozliczenia. Zysk lub strata na ograniczeniu obejmuje wszelkie zmiany

w wartości godziwej aktywów programu, zmianę bieżącej wartości programu określonych świadczeń

oraz wszelkie zyski i straty aktuarialne, jak również koszty przeszłego zatrudnienia, które nie zostały

wcześniej ujęte.

Pozostałe długoterminowe świadczenia pracownicze

Zobowiązania netto Spółki z tytułu długoterminowych świadczeń pracowniczych innych niż programy

emerytalne stanowią wartość przyszłych świadczeń, do których pracownicy nabyli prawo w zamian za

pracę w okresie bieżącym i okresach ubiegłych. Wartość tych świadczeń jest dyskontowana w celu

ustalenia ich wartości bieżącej, a następnie pomniejsza się ją o wartość godziwą aktywów programu.

Stopę dyskontową ustala się na podstawie występujących na koniec okresu sprawozdawczego stóp

zwrotu z wysoko ocenianych obligacji przedsiębiorstw, które mają termin wykupu zbliżony do terminu

realizacji zobowiązań Spółki oraz są wyrażone w takiej samej walucie, w jakiej zostaną wypłacone

świadczenia.

Wycena świadczeń jest dokonywana przy użyciu metody prognozowanych uprawnień jednostkowych.

Zyski i straty aktuarialne są ujmowane w zysku lub stracie okresu, w którym powstały.

Świadczenia z tytułu rozwiązania stosunku pracy

Świadczenia z tytułu rozwiązania stosunku pracy ujmuje się jako koszt w momencie, gdy na Spółce

ciąży zobowiązanie, którego nie może realnie uniknąć, wynikające ze szczegółowego

i sformalizowanego planu rozwiązania stosunku pracy przed osiągnięciem przez pracowników wieku

emerytalnego lub zapewnienia świadczeń z tytułu rozwiązania stosunku pracy w następstwie złożonej

przez Spółkę propozycji dobrowolnego rozwiązania stosunku pracy. Świadczenia z tytułu rozwiązania

stosunku pracy w przypadku dobrowolnych odejść są ujmowane w kosztach, jeśli Spółka złożyła

pracownikom ofertę zachęcającą do dobrowolnych odejść, jest prawdopodobne, że oferta zostanie

zaakceptowana i liczba dobrowolnych odejść może być rzetelnie oszacowana. Jeżeli świadczenia

z tytułu rozwiązania stosunku pracy są należne później niż 12 miesięcy po zakończeniu okresu

sprawozdawczego, są one dyskontowane do wartości bieżącej.

Krótkoterminowe świadczenia pracownicze

Zobowiązania z tytułu krótkoterminowych świadczeń pracowniczych są wycenianie bez uwzględnienia

dyskonta i są odnoszone w koszty w okresie wykonania świadczenia.

Spółka ujmuje zobowiązanie w ciężar kosztów w wysokości przewidzianych płatności dla pracowników

z tytułu krótkoterminowych premii pieniężnych lub planów podziału zysku, jeśli na Spółce ciąży prawny

lub zwyczajowo oczekiwany obowiązek takich wypłat z tytułu świadczonej pracy przez pracowników

w przeszłości, a zobowiązanie to może zostać wiarygodnie oszacowane.

Rezerwy

Rezerwy ujmuje się, gdy na Spółce ciąży wynikający z przeszłych zdarzeń obecny prawny lub

zwyczajowo oczekiwany obowiązek, którego wartość można wiarygodnie oszacować i prawdopodobne

jest, że wypełnienie tego obowiązku wiązać się będzie z wypływem korzyści ekonomicznych. Rezerwy

są ustalane poprzez dyskontowanie oczekiwanych przyszłych przepływów pieniężnych

z zastosowaniem stopy przed opodatkowaniem, która odzwierciedla bieżącą, rynkową wartość

pieniądza w czasie oraz ryzyko związane z danym zobowiązaniem. Odwracanie dyskonta ujmowane

jest jako koszt finansowy.

Naprawy Gwarancyjne

Rezerwa na naprawy gwarancyjne jest ujmowana, gdy produkty lub usługi, na które gwarancja została

udzielona, zostały sprzedane. Wysokość rezerwy jest ustalana na podstawie danych historycznych

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Jednostkowe roczne sprawozdanie finansowe za okres 01.01 – 31.12.2022 r.

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

dotyczących udzielonych gwarancji oraz wszystkich możliwych wyników ważonych związanym z nimi

prawdopodobieństwem wykonania.

W celu ograniczenia zobowiązań umownych Jednostka co do zasady stosuje wyłączenie

odpowiedzialności z tytułu rękojmi określonej w art. 556 i nast. Kodeksu cywilnego za wady przedmiotu

umowy, w szczególności wady programów oraz sprzętu. W przypadku niewykonania lub nienależytego

wykonania zobowiązania z tytułu umowy z klientami Spółka ponosi odpowiedzialność wyłącznie, jeżeli

szkoda została zamawiającemu wyrządzona z winy umyślnej.

Jednocześnie wskazać należy, że co do zasady LSI Software S.A. nie jest producentem, a jedynie

dystrybutorem sprzedawanych towarów handlowych. Oznacza to, że zobowiązania gwarancyjne

dotyczące towarów handlowych spoczywają na ich producentach, a nie na Emitencie.

Wskazane powyżej wyłączenia, ograniczają do minimum ewentualne zobowiązania z tytułu

nienależytego wykonania umów z klientami, w związku z czym Spółka tworzy w chwili obecnej rezerwy

powiązane z tymi zobowiązaniami na poziomie 39 tys. PLN.

Restrukturyzacja

Rezerwa na koszty restrukturyzacji ujmowana jest w przypadku, gdy Spółka przyjęła szczegółowy

i formalny plan restrukturyzacji, a proces ten został zapoczątkowany lub został publicznie ogłoszony.

Rezerwą nie obejmuje się przyszłych strat operacyjnych.

Umowy rodzące obciążenia

Rezerwa na umowy rodzące obciążenia ujmowana jest w przypadku, gdy spodziewane przez Spółkę

korzyści ekonomiczne z umowy są niższe niż nieuniknione koszty wypełnienia obowiązków umownych.

Rezerwa jest wyceniana w wysokości wartości bieżącej niższej z kwot: oczekiwanych kosztów

związanych z odstąpieniem od umowy lub oczekiwanych kosztów netto kontynuowania umowy. Przed

ustaleniem rezerwy, Spółka ujmuje wszelkie odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości aktywów

związanych z daną umową.

Przychody

Zgodnie z MSSF 15 LSI Software S.A. stosuje model rozpoznawania przychodów wynikających z umów

z klientami, tzw. „Model Pięciu Kroków” rozpoznawania przychodów wynikających z umów z klientami.

Zgodnie ze standardem przychody ujmuje się w kwocie wynagrodzenia, które, zgodnie z oczekiwaniem

Jednostki, przysługuje jej w zamian za przekazanie przyrzeczonych dóbr lub usług klientowi.

Emitent dzieli przychody ze sprzedaży na:

• przychody ze sprzedaży produktów (licencji własnych),

• przychody ze sprzedaży usług,

• przychody ze sprzedaży towarów i materiałów.

Fundamentalną zasadą nowego standardu jest ujmowanie przychodów w momencie transferu kontroli

nad towarami lub usług na rzecz klienta, w wysokości ceny transakcyjnej. Wszelkie towary lub usługi

sprzedawane w pakietach, które da się wyodrębnić w ramach pakietu, należy ujmować oddzielnie,

ponadto wszelkie upusty i rabaty dotyczące ceny transakcyjnej należy co do zasady alokować do

poszczególnych elementów pakietu. W przypadku, gdy wysokość przychodu jest zmienna, zgodnie z

nowym standardem kwoty zmienne są zaliczane do przychodów, o ile istnieje duże

prawdopodobieństwo, że w przyszłości nie nastąpi odwrócenie ujęcia przychodu w wyniku

przeszacowania wartości. Ponadto, zgodnie z MSSF 15 koszty poniesione w celu pozyskania i

zabezpieczenia kontraktu z klientem należy aktywować i rozliczać w czasie przez okres konsumowania

korzyści z tego kontraktu.

Przychody ze sprzedaży produktów (licencji własnych) Spółki z reguły są odrębnym zobowiązaniem do

wykonania świadczenia. Przyrzeczenie udzielenia licencji może być udzielone w dwóch wariantach:

• prawa do dostępu do własności intelektualnej jednostki w formie, w jakiej istnieje ona przez cały

okres ważności licencji,

• prawa do korzystania z własności intelektualnej jednostki w formie, w jakiej istnieje ona w

momencie udzielenia licencji.

Większość licencji własnych sprzedawanych przez Spółkę ma charakter licencji z prawem do

korzystania z własności intelektualnej, co oznacza, że przychód ze sprzedaży takich licencji

rozpoznawany jest jednorazowo w momencie przekazania kontroli nad licencją klientowi. Jest to

równoznaczne ze stwierdzeniem, że w przypadkach licencji własnych sprzedawanych bez istotnych

usług towarzyszących niezależnie od okresu, na jaki sprzedawana jest licencja, momentem rozpoznania

przychodu jest moment przekazania kontroli, co w konsekwencji powoduje jednorazowe rozpoznanie

przychodu w tym właśnie momencie. W Jednostce istnieją również przypadki sprzedaży licencji, które

mają naturę przyznania prawa do dostępu do własności intelektualnej i licencje takie sprzedawane są

co do zasady na czas określony. Na bazie MSSF 15 Spółka rozpoznaje przychód w oparciu o ocenę,

czy licencja stanowi dla klienta prawo do dostępu, czy prawo do korzystania.

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Jednostkowe roczne sprawozdanie finansowe za okres 01.01 – 31.12.2022 r.

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Z tytułu udzielenie klientowi prawa dostępu do własności intelektualnej Emitenta w formie, w jakiej

istnieje ona przez cały okres ważności licencji, Jednostka pobiera z reguły coroczne opłaty za pełnienie

nadzoru autorskiego. Przychody z tym związane są powtarzalne i rozpoznawane w każdą rocznicę

udzielenia licencji nabywcy.

Przychody ze sprzedaży licencji obcych są co do zasady rozpoznawane jak przychody ze sprzedaży

towarów, co oznacza, że w momencie przekazania kontroli nad licencją przychód ujmowany jest

jednorazowo. Również przychody ze sprzedaży towarów ujmuje się w momencie przekazania klientowi

kontroli nad towarami, czyli w momencie przekazania towaru bezpośrednio do klienta lub spedytora

działającego na rzecz odbiorcy.

Przychody ze świadczenia usług są ujmowane w zysku lub stracie bieżącego okresu w proporcji do

stopnia wykonania świadczenia na dzień sprawozdawczy. Stopień wykonania świadczenia jest

oceniany poprzez zakres wykonanych prac. W sytuacji gdy świadczenie usług na podstawie jednego

kontraktu ma miejsce w różnych okresach sprawozdawczych, należna zapłata jest alokowana pomiędzy

usługi na podstawie odpowiednio określonej wartości godziwej.

Odbiorcami Spółki są wyłącznie podmioty prowadzące działalność gospodarczą.

Emitent przypisuje cenę transakcyjną do każdego zobowiązania do wykonania świadczenia (odrębnego

dobra lub odrębnej usługi) w kwocie, która odzwierciedla kwotę wynagrodzenia, które – zgodnie z

oczekiwaniem Spółki – przysługuje jej w zamian za przekazanie przyrzeczonych dóbr lub usług

klientowi.

Przychody z tytułu prowizji

W przypadku, gdy Spółka występuje w transakcji jako pośrednik, a nie jako strona umowy, przychód

jest ujmowany w kwocie netto osiągniętej prowizji.

Przychody z tytułu najmu

Przychody z tytułu najmu nieruchomości inwestycyjnych ujmowane są w zysku lub stracie bieżącego

okresu metodą liniową przez okres trwania umowy. Korzyści przekazane w zamian za podpisanie

umowy najmu stanowią integralną część całkowitych przychodów z tytułu najmu i są ujmowane w zysku

lub stracie bieżącego okresu przez okres trwania umowy.

Przychody z tytułu podnajmu wynajętych nieruchomości ujmowane są jako przychody ze sprzedaży

usług.

Dotacje rządowe

Dotacje rządowe są ujmowane wtedy i tylko wtedy, gdy istnieje uzasadnione przekonanie, że jednostka

gospodarcza spełni warunki związane z dotacją oraz że dotacja zostanie otrzymana.

Dotacja jest księgowana w ten sam sposób niezależnie od tego, czy została ona otrzymana w formie

środków pieniężnych, czy też przybrała formę redukcji zobowiązań wobec rządu. Jeżeli dotacja dotyczy

danej pozycji kosztowej, wówczas jest ona ujmowana jako przychód (lub pomniejszenie kosztów)

w sposób współmierny do kosztów, które dotacja ta ma w zamierzeniu kompensować. Jeżeli dotacja

dotyczy składnika aktywów, wówczas jej wartość godziwa jest ujmowana na koncie przychodów

przyszłych okresów, a następnie stopniowo, drogą równych odpisów rocznych, odnoszona do rachunku

zysków i strat przez szacowany okres użytkowania związanego z nią składnika aktywów, poprzez

zmniejszenie kosztów odpisu amortyzacyjnego. Dotacje prezentowane są w aktywach poprzez odjęcie

kwoty dotacji od wartości składnika aktywów, który został nią sfinansowany w całości lub części.

Przychody i koszty finansowe

Przychody finansowe obejmują przychody odsetkowe związane z zainwestowanymi przez Spółkę

środkami (w tym od aktywów finansowych dostępnych do sprzedaży), należne dywidendy, zyski ze

zbycia aktywów finansowych dostępnych do sprzedaży, zyski ze zmiany wartości godziwej

instrumentów finansowych wycenianych przez wynik finansowy, zyski z wyceny do wartości godziwej

nabytych wcześniej udziałów w jednostce przejmowanej, zyski związane z instrumentami

zabezpieczającymi, które ujmowane są w zysku lub stracie bieżącego okresu. Przychody odsetkowe

ujmuje się w zysku lub stracie bieżącego okresu zgodnie z zasadą memoriału, z zastosowaniem metody

efektywnej stopy procentowej.

Dywidendę ujmuje się w zysku lub stracie bieżącego okresu na dzień, kiedy Spółka nabywa prawo do

jej otrzymania, a w przypadku papierów wartościowych notowanych na giełdzie - zazwyczaj

w pierwszym dniu notowania tych instrumentów bez prawa do dywidendy.

Koszty finansowe obejmują koszty odsetkowe związane z finansowaniem zewnętrznym, odwracanie

dyskonta od ujętych rezerw i płatności warunkowych, straty na sprzedaży aktywów finansowych

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Jednostkowe roczne sprawozdanie finansowe za okres 01.01 – 31.12.2022 r.

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

dostępnych do sprzedaży, dywidendy z uprzywilejowanych udziałów zaklasyfikowanych do zobowiązań,

straty ze zmiany wartości godziwej instrumentów finansowych wycenianych w wartości godziwej przez

wynik finansowy, odpisy z tytułu utraty wartości aktywów finansowych (innych niż należności handlowe)

oraz straty na instrumentach zabezpieczających, które ujmowane są w zysku lub stracie bieżącego

okresu.

Koszty finansowania zewnętrznego nie dające się bezpośrednio przypisać do nabycia, wytworzenia,

budowy lub produkcji określonych aktywów są ujmowane w zysku lub stracie bieżącego okresu

z zastosowaniem metody efektywnej stopy procentowej.

Zyski i straty z tytułu różnic kursowych wykazuje się w kwocie netto jako przychody finansowe lub koszty

finansowe, zależnie od ich łącznej pozycji netto.

Podatek dochodowy

Podatek dochodowy obejmuje część bieżącą i część odroczoną. Bieżący i odroczony podatek

dochodowy ujmowany jest w zysku lub stracie bieżącego okresu, z wyjątkiem sytuacji, kiedy dotyczy

połączenia jednostek oraz pozycji ujętych bezpośrednio w kapitale własnym lub jako inne całkowite

dochody.

Podatek bieżący jest to oczekiwana kwota zobowiązań lub należności z tytułu podatku od dochodu do

opodatkowania za dany rok, ustalona z zastosowaniem stawek podatkowych obowiązujących prawnie

lub faktycznie na dzień sprawozdawczy oraz korekty zobowiązania podatkowego dotyczącego lat

poprzednich. Zobowiązanie z tytułu podatku bieżącego obejmuje również wszelkie zobowiązania

podatkowe będące efektem wypłaty dywidendy.

Podatek odroczony ujmuje się w związku z różnicami przejściowymi pomiędzy wartością bilansową

aktywów i zobowiązań i ich wartością ustalaną dla celów podatkowych. Odroczony podatek dochodowy

nie jest ujmowany w przypadku:

• różnic przejściowych wynikających z początkowego ujęcia aktywów lub zobowiązań

pochodzących z transakcji, która nie jest połączeniem jednostek gospodarczych i nie wpływa

ani na zysk lub stratę bieżącego okresu ani na dochód do opodatkowania;

• różnic przejściowych wynikających z inwestycji w jednostkach zależnych i współkontrolowanych

w zakresie, w którym nie jest prawdopodobne, że zostaną one zbyte w dającej się przewidzieć

przyszłości;

• różnic przejściowych powstałych w związku z początkowym ujęciem wartości firmy.

Podatek odroczony jest wyceniany z zastosowaniem stawek podatkowych, które według przewidywań

będą stosowane wtedy, gdy przejściowe różnice odwrócą się, przy tym za podstawę przyjmowane są

przepisy podatkowe obowiązujące prawnie lub faktycznie do dnia sprawozdawczego.

Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego oraz zobowiązania z tytułu odroczonego podatku

dochodowego są kompensowane, jeżeli Spółka posiada możliwy do wyegzekwowania tytuł prawny do

przeprowadzania kompensaty bieżących zobowiązań i aktywów podatkowych i pod warunkiem, że

aktywa i zobowiązania z tytułu odroczonego podatku dochodowego dotyczą podatku dochodowego

nałożonego przez tą samą władzę podatkową na tego samego podatnika.

Składnik aktywów z tytułu odroczonego podatku dochodowego, służący przeniesieniu nierozliczonej

straty podatkowej i niewykorzystanej ulgi podatkowej oraz ujemnymi różnicami przejściowymi, ujmuje

się w zakresie, w którym jest prawdopodobne, że będzie dostępny przyszły dochód do opodatkowania,

który pozwoli na ich odpisanie.

Aktywa z tytułu podatku odroczonego podlegają ocenie na każdy dzień sprawozdawczy i obniża się je

w zakresie, w jakim nie jest prawdopodobne zrealizowanie związanych z nimi korzyści w podatku

dochodowym.

Zysk na jedną akcję

Spółka prezentuje podstawowy i rozwodniony zysk na jedną akcję dla akcji zwykłych. Podstawowy zysk

na jedną akcję jest wyliczany przez podzielenie zysku lub straty przypadającej posiadaczom akcji

zwykłych przez średnią ważoną liczbę akcji zwykłych w roku, skorygowaną o posiadane przez Spółkę

akcje własne. Rozwodniony zysk na jedną akcję jest wyliczany przez podzielenie skorygowanego zysku

lub straty przypadającej dla posiadaczy akcji zwykłych przez średnią ważoną liczbę akcji zwykłych

skorygowaną o posiadane akcje własne oraz o efekty rozwadniające potencjalnych akcji, które obejmują

obligacje zamienne na akcje, a także opcje na akcje przyznane pracownikom.

Raportowanie segmentów działalności

Segment operacyjny jest częścią Spółki zaangażowaną w działalność gospodarczą, w związku z którą

może uzyskiwać przychody oraz ponosić koszty, w tym przychody i koszty związane z transakcjami

z innymi częściami Spółki. Wyniki operacyjne każdego segmentu operacyjnego są regularnie

przeglądane przez główny organ odpowiedzialny za podejmowanie decyzji operacyjnych w Spółce,

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Jednostkowe roczne sprawozdanie finansowe za okres 01.01 – 31.12.2022 r.

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

który decyduje o alokacji zasobów do segmentu i ocenia jego wyniki działalności, przy czym dostępne

są oddzielne informacje finansowe o każdym segmencie.

Wyniki operacyjne każdego segmentu, które są raportowane do organu odpowiedzialnego za

podejmowanie decyzji operacyjnych w Spółce, obejmują zarówno pozycje, które mogą zostać

bezpośrednio przypisane do danego segmentu, jak i te mogące być przypisane pośrednio, na podstawie

uzasadnionych przesłanek. Pozycje nieprzyporządkowane dotyczą głównie aktywów wspólnych

(korporacyjnych) (głównie dotyczące zarządu jednostki), kosztów związanych z siedzibą

jednostki, aktywów i zobowiązań z tytułu podatku dochodowego.

Wydatki inwestycyjne segmentu to całkowite koszty poniesione w ciągu roku na zakup rzeczowych

środków trwałych oraz wartości niematerialnych i prawnych, z wyłączeniem wartości firmy.

W roku obrotowym 2022 nie nastąpiły zmiany w podstawowych zasadach zarządzania

przedsiębiorstwem Spółki. Z kolei w roku 2021 w strukturze Spółki dokonano zmiany we wprowadzonym

rok wcześniej układzie opartym o wyodrębnione segmenty produktowe. Struktura została uzupełniona

o segment PUDU i łącznie funkcjonuje obecnie 7 segmentów wśród których znalazły się:

• segment Gastro,

• segment Hotele,

• segment Cinema,

• segment GiP,

• segment Hardware,

• segment PUDU,

• segment Retail.

W ramach powyższych segmentów monitorowane są realizowane wyniki finansowe oraz efektywność

wykorzystania dostępnych zasobów.

Waluta funkcjonalna i waluta prezentacji

Pozycje zawarte w sprawozdaniu finansowym wycenia się w walucie podstawowego środowiska

gospodarczego, w którym Spółka prowadzi działalność („waluta funkcjonalna”). Sprawozdanie

finansowe prezentowane jest w złotych polskich (PLN), który jest walutą funkcjonalną i walutą

prezentacji Spółki. Wszystkie wartości, o ile nie podano inaczej, wykazane są w tysiącach złotych.

Transakcje wyrażone w walutach innych niż polski złoty są przeliczane na moment początkowego ujęcia

na złote polskie przy zastosowaniu kursu obowiązującego w dniu zawarcia transakcji. Na dzień

bilansowy:

• pozycje pieniężne przeliczane są przy zastosowaniu kursu zamknięcia tj. kursu średniego

ustalonego dla danej waluty przez Narodowy Bank Polski na ten dzień,

• pozycje niepieniężne wyceniane według kosztu historycznego w walucie obcej przeliczane są

przy zastosowaniu kursu wymiany z dnia pierwotnej transakcji,

• pozycje niepieniężne wyceniane w wartości godziwej w walucie obcej przelicza się przy

zastosowaniu kursu wymiany z dnia ustalenia wartości godziwej.

Dla potrzeb wyceny bilansowej przyjęto następujące kursy dla EUR i USD (oraz analogiczne kursy dla

innych walut kwotowane przez Narodowy Bank Polski):

• kurs obowiązujący w dniu 31 grudnia 2022 roku 1 EUR = 4,6899 PLN

• kurs obowiązujący w dniu 31 grudnia 2021 roku 1 EUR = 4,5994 PLN

• kurs obowiązujący w dniu 31 grudnia 2022 roku 1 USD = 4,4018 PLN

• kurs obowiązujący w dniu 31 grudnia 2021 roku 1 USD = 4,0600 PLN

Transakcje i salda

Transakcje wyrażone w walutach obcych przelicza się na walutę funkcjonalną według kursu

obowiązującego w dniu transakcji. Zyski i straty kursowe z rozliczenia tych transakcji oraz wyceny

bilansowej aktywów i zobowiązań pieniężnych wyrażonych w walutach obcych ujmuje się w rachunku

zysków i strat, o ile nie odracza się ich w kapitale własnym, gdy kwalifikują się do uznania za

zabezpieczenie przepływów pieniężnych i zabezpieczenie udziałów w aktywach netto.

IV. Istotne wartości oparte na profesjonalnym osądzie i szacunkach

Profesjonalny osąd

W procesie stosowania zasad (polityki) rachunkowości wobec zagadnień podanych poniżej, największe

znaczenie, oprócz szacunków księgowych, miał profesjonalny osąd kierownictwa.

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Jednostkowe roczne sprawozdanie finansowe za okres 01.01 – 31.12.2022 r.

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Niepewność szacunków

Poniżej omówiono podstawowe założenia dotyczące przyszłości i inne kluczowe źródła niepewności

występujące na dzień bilansowy, z którymi związane jest istotne ryzyko znaczącej korekty wartości

bilansowych aktywów i zobowiązań w następnym roku finansowym.

Utrata wartości aktywów

Spółka przeprowadziła testy na utratę wartości środków trwałych. Wymagało to oszacowania wartości

użytkowej ośrodka wypracowującego środki pieniężne, do którego należą te środki trwałe. Oszacowanie

wartości użytkowej polega na ustaleniu przyszłych przepływów pieniężnych generowanych przez

ośrodek wypracowujący środki pieniężne i wymaga ustalenia stopy dyskontowej do zastosowania

w celu obliczenia bieżącej wartości tych przepływów.

Wycena zobowiązań z tytułu świadczeń pracowniczych

Zobowiązania z tytułu świadczeń pracowniczych po okresie zatrudnienia zostały oszacowane za

pomocą metod aktuarialnych. Przyjęte w tym celu założenia zostały przedstawione w nocie 34 oraz 35.

Składnik aktywów z tytułu podatku odroczonego

Spółka rozpoznaje składnik aktywów z tytułu podatku odroczonego bazując na założeniu, że

w przyszłości zostanie osiągnięty zysk podatkowy pozwalający na jego wykorzystanie. Pogorszenie

uzyskiwanych wyników podatkowych w przyszłości mogłoby spowodować, że założenie to stałoby się

nieuzasadnione.

Wartość godziwa instrumentów finansowych

Wartość godziwą instrumentów finansowych, dla których nie istnieje aktywny rynek wycenia się

wykorzystując odpowiednie techniki wyceny. Przy wyborze odpowiednich metod i założeń Spółka

kieruje się profesjonalnym osądem. Sposób ustalenia wartości godziwej poszczególnych instrumentów

finansowych został przedstawiony w nocie 37.

Stawki amortyzacyjne

Wysokość stawek amortyzacyjnych ustalana jest na podstawie przewidywanego okresu ekonomicznej

użyteczności składników rzeczowego majątku trwałego oraz wartości niematerialnych. Spółka corocznie

dokonuje weryfikacji przyjętych okresów ekonomicznej użyteczności na podstawie bieżących

szacunków.

Poza wymienionymi powyżej obszarami, w ramach których dokonano szacunków w sprawozdaniu

finansowym wskazać należy również na:

• klasyfikacje umów leasingu oraz szacunki związane z wyceną aktywów i zobowiązań z tytułu

leasingu,

• oczekiwania co do odzyskiwalności należności zgodnie z MSSF 9.

V. Zmiany zasad (polityki) rachunkowości

Zasady (polityka) rachunkowości zastosowane do sporządzenia niniejszego sprawozdania finansowego

za rok kończący się 31 grudnia 2022 r. są spójne z tymi, które zastosowano przy sporządzeniu rocznego

sprawozdania finansowego za poprzedni rok obrotowy, z wyjątkiem zmian opisanych poniżej.

Zastosowano takie same zasady dla okresu bieżącego i porównywalnego.

▪ Efekt zastosowania nowych standardów rachunkowości i zmian polityki rachunkowości

wynikające ze zmian MSSF

Jednostka zastosowała po raz pierwszy poniższe zmiany do standardów:

• Zmiany do MSSF 3 „Połączenia przedsięwzięć” – Zmiany do odniesień do Założeń

Koncepcyjnych

Zmiany zostały opublikowane w dniu 14 maja 2020 roku i mają one zastosowanie do okresów rocznych

rozpoczynających się 1 stycznia 2022 lub po tej dacie.

Zmiany aktualizują przestarzałe odniesienie do Założeń Koncepcyjnych w MSSF 3 bez znaczącej

zmiany wymagań standardu.

Spółka zastosowała zmiany do standardu od 1 stycznia 2022 roku. Zastosowanie zmian do standardu

nie miało istotnego wpływu na sprawozdanie finansowe Emitenta.

• Zmiany do MSR 16 „Rzeczowe aktywa trwałe” – Przychody osiągnięte przed oddaniem do

użytkowania

Zmiany zostały opublikowane w dniu 14 maja 2020 roku i mają one zastosowanie do okresów rocznych

rozpoczynających się 1 stycznia 2022 lub po tej dacie.

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Jednostkowe roczne sprawozdanie finansowe za okres 01.01 – 31.12.2022 r.

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Zmiany zabraniają odliczania od kosztu wytworzenia pozycji rzeczowych aktywów trwałych wszelkich

wpływów ze sprzedaży przedmiotów wytworzonych w trakcie doprowadzenia tego składnika aktywów

do miejsca i stanu niezbędnego do tego, aby mógł on funkcjonować w sposób zamierzony przez

kierownictwo. Zamiast tego jednostka ujmuje przychody ze sprzedaży takich przedmiotów oraz koszt

ich wytworzenia w sprawozdaniu z zysków i strat.

Spółka zastosowała zmiany do standardu od 1 stycznia 2022 roku. Zastosowanie zmian do standardu

nie miało istotnego wpływu na sprawozdanie finansowe Emitenta.

• Zmiany do MSR 37 „Rezerwy, zobowiązania warunkowe i aktywa warunkowe” – Umowy

rodzące obciążenia – koszty wypełnienia obowiązków umownych

Zmiany zostały opublikowane w dniu 14 maja 2020 roku i mają one zastosowanie do okresów rocznych

rozpoczynających się 1 stycznia 2022 lub po tej dacie. Zmiany precyzują, że „koszt wykonania” umowy

obejmuje „koszty bezpośrednio związane z umową”. Koszty, które odnoszą się bezpośrednio do

umowy, mogą być przyrostowymi kosztami wykonania tej umowy (przykładami mogą być bezpośrednia

robocizna, materiały) lub alokacją innych kosztów, które odnoszą się bezpośrednio do wykonania umów

(przykładem może być alokacja odpisu amortyzacyjnego na pozycji rzeczowych aktywów trwałych

służących do realizacji umowy).

Spółka zastosowała zmiany do standardu od 1 stycznia 2022 roku. Zastosowanie zmian do standardu

nie miało istotnego wpływu na sprawozdanie finansowe Emitenta.

• Zmiany wynikające z przeglądu MSSF 2018-2020.

Zmiany zostały opublikowane w dniu 14 maja 2020 roku i mają one zastosowanie do okresów rocznych

rozpoczynających się 1 stycznia 2022 lub po tej dacie.

Zmiany odnoszą się do:

MSSF 1 „Zastosowanie Międzynarodowych Standardów Sprawozdawczości Finansowej po raz

pierwszy”. Zmiana zezwala jednostce zależnej, która stosuje paragraf D16 (a) MSSF 1, na wycenę

łącznych różnic kursowych przy użyciu kwot zgłoszonych przez jej jednostkę dominującą, na podstawie

daty przejścia na MSSF przez jednostkę dominującą.

MSSF 9 „Instrumenty finansowe”. Zmiana wyjaśnia, jakie opłaty uwzględnia jednostka, stosując test

„10 procent” w paragrafie B3.3.6 MSSF 9 przy ocenie, czy należy zaprzestać ujmowania zobowiązania

finansowego. Jednostka uwzględnia jedynie opłaty zapłacone lub otrzymane między jednostką

(pożyczkobiorcą) a pożyczkodawcą, w tym opłaty zapłacone lub otrzymane przez jednostkę lub

pożyczkodawcę w imieniu drugiej strony.

MSSF 16 „Leasing”. Zmiana do przykładu ilustracyjnego 13 towarzyszącego MSSF 16 usuwa z

przykładu ilustrację zwrotu kosztów ulepszeń leasingu przez leasingodawcę w celu rozwiązania

wszelkich potencjalnych niejasności dotyczących traktowania zachęt leasingowych, które mogą

powstać z powodu sposobu zilustrowania zachęt leasingowych w tym przykładzie.

MSR 41 „Rolnictwo”. Zmiana usuwa wymóg z paragrafu 22 MSR 41, zgodnie z którym jednostki

powinny wyłączać przepływy pieniężne z tytułu opodatkowania przy wycenie wartości godziwej

składnika aktywów biologicznych metodą wartości bieżącej.

Spółka zastosowała zmiany do standardu od 1 stycznia 2022 roku. Zastosowanie zmian do standardu

nie miało istotnego wpływu na sprawozdanie finansowe Emitenta.

▪ Standardy oraz zmiany do standardów przyjęte przez RMSR, ale jeszcze niezatwierdzone

przez UE

MSSF w kształcie zatwierdzonym przez UE nie różnią się obecnie w znaczący sposób od regulacji

przyjętych przez Radę Międzynarodowych Standardów Rachunkowości (RMSR), z wyjątkiem

poniższych standardów oraz zmian do standardów, które według stanu na dzień sporządzenia

sprawozdania nie zostały jeszcze przyjęte do stosowania:

• MSSF 14 „Regulacyjne rozliczenia międzyokresowe” – zgodnie z decyzją Komisji Europejskiej

proces zatwierdzania standardu w wersji wstępnej nie zostanie zainicjowany przed ukazaniem

się standardu w wersji ostatecznej (obowiązujący w odniesieniu do okresów rocznych

rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2016 roku lub po tej dacie),

• MSSF 17 „Umowy ubezpieczeniowe” (obowiązujący w odniesieniu do okresów rocznych

rozpoczynających się 1 stycznia 2023 roku lub po tej dacie),

• Zmiany do MSSF 10 „Skonsolidowane sprawozdanie finansowe” i MSR 28 „Inwestycje w

jednostkach stowarzyszonych i wspólnych przedsięwzięciach” - Transakcje sprzedaży lub

wniesienia aktywów pomiędzy inwestorem a jego jednostką stowarzyszoną lub wspólnym

przedsięwzięciem – prace prowadzące do zatwierdzenia niniejszych zmian zostały przez UE

odłożone bezterminowo - termin wejścia w życie został odroczony przez RMSR na czas

nieokreślony,

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Jednostkowe roczne sprawozdanie finansowe za okres 01.01 – 31.12.2022 r.

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

• Zmiany do MSR 1 „Prezentacja sprawozdań finansowych” – Klasyfikacja zobowiązań jako

krótko lub długoterminowe oraz klasyfikacja zobowiązań jako krótko- lub długoterminowe –

odroczenie daty wejścia w życie (obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych

rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2023 roku lub po tej dacie),

• Zmiany do MSR 1 „Prezentacja sprawozdań finansowych” i Kodeks Praktyki MSSF 2:

Ujawnianie zasad rachunkowości (obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych

rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2023 roku lub po tej dacie),

• Zmiany do MSR 8 „Zasady (polityka) rachunkowości, zmiany wartości szacunkowych i

korygowanie błędów” (obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się

dnia 1 stycznia 2023 roku lub po tej dacie),

• Zmiany do MSR 12 „Podatek dochodowy”: Podatek odroczony dotyczący aktywów i

zobowiązań wynikających z pojedynczej transakcji. Zmiany opublikowano 7 maja 2021 roku i

będą obowiązywały w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2023

lub po tej dacie. Celem zmiany jest zmniejszenie istniejącej w praktyce różnorodności w

zakresie tego, czy zwolnienie z ujmowania określone w paragrafach 15 i 24 MSR 12 ma

zastosowanie do transakcji, które w momencie początkowego ujęcia powodują powstanie

równych różnic przejściowych podlegających opodatkowaniu i odliczeniu.

Wyżej wymienione standardy oraz zmiany do standardów nie będą miały zastosowania dla działalności

Spółki lub będą miały nieistotny wpływ na jej sprawozdanie finansowe.

▪ Zmiany polityki rachunkowości wprowadzone samodzielnie przez Spółkę

W niniejszym Jednostkowym sprawozdaniu finansowym Spółka nie wprowadziła samodzielnie zmian w

polityce rachunkowości.

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Jednostkowe roczne sprawozdanie finansowe za okres 01.01 – 31.12.2022 r.

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

F. Dodatkowe noty objaśniające do sprawozdania finansowego

Nota 1. PRZYCHODY ZE SPRZEDAŻY

Zgodnie z MSSF 15 Spółka stosuje model rozpoznawania przychodów wynikających z umów z

klientami, tzw. „Model Pięciu Kroków” rozpoznawania przychodów wynikających z umów z klientami.

Zgodnie ze standardem przychody ujmuje się w kwocie wynagrodzenia, które, zgodnie z oczekiwaniem

Spółki, przysługuje jej w zamian za przekazanie przyrzeczonych dóbr lub usług klientowi.

Emitent dzieli przychody ze sprzedaży na:

• przychody ze sprzedaży produktów (licencji własnych),

• przychody ze sprzedaży usług,

• przychody ze sprzedaży towarów i materiałów.

Przychody ze sprzedaży i przychody ogółem Spółki prezentują się następująco:

01.01 -31.12.2022

01.01 -31.12.2021

Sprzedaż towarów i materiałów

26 592

23 781

Sprzedaż produktów

10 224

14 132

Sprzedaż usług

17 058

11 160

SUMA przychodów ze sprzedaży

53 874

49 073

Pozostałe przychody operacyjne

4 216

3 308

Przychody finansowe

1 484

137

SUMA przychodów ogółem z działalności kontynuowanej

59 574

52 518

Przychody z działalności zaniechanej

SUMA przychodów ogółem

59 574

52 518

Przychody z działalności zaniechanej nie wystąpiły.

Nota 2. INFORMACJE DOTYCZĄCE SEGMENTÓW DZIAŁALNOŚCI

Opis segmentów działalności został zamieszczony w nocie 2 skonsolidowanego sprawozdania

finansowego za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2022 roku.

Przychody ze sprzedaży - szczegółowa struktura geograficzna

01.01 -31.12.2022

01.01 -31.12.2021

w PLN

w %

w PLN

w %

Kraj

43 240

80%

36 514

74%

Eksport, w tym:

10 634

20%

12 559

26%

Unia Europejska

2 230

2 500

Kraje byłego ZSRR

USA

3 628

1 890

Azja

459

255

Pozostałe

4 317

7 914

16%

Razem

53 874

100%

49 073

100%

Sprzedaż Spółki ma charakter rozproszony. W strukturze sprzedaży, w odniesieniu do wartości obrotów,

tylko jeden istotny odbiorca usług i rozwiązań, którego udział w przychodach ze sprzedaży osiągnął

poziom powyżej 10%.

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Jednostkowe roczne sprawozdanie finansowe za okres 01.01 – 31.12.2022 r.

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Nota 3. KOSZTY DZIAŁALNOŚCI OPERACYJNEJ

KOSZTY WEDŁUG RODZAJU

01.01 -31.12.2022

01.01 -31.12.2021

Amortyzacja

5 087

3 920

Zużycie materiałów i energii

2 390

1 495

Usługi obce

13 257

11 099

Podatki i opłaty

644

840

Wynagrodzenia

16 372

12 374

Ubezpieczenia społeczne i inne świadczenia

3 214

2 453

Pozostałe koszty rodzajowe

2 193

2 243

Rezerwy gwarancyjne

Suma kosztów wg rodzaju

43 157

34 424

Koszty wytworzenia prac rozwojowych oraz koszty przyszłych

okresów

-6 037

-3 441

Koszt wytworzenia produktów na własne potrzeby jednostki

(wielkość ujemna)

Koszty sprzedaży (wielkość ujemna)

-10 799

-9 094

Koszty ogólnego zarządu (wielkość ujemna)

-4 293

-3 574

Koszt wytworzenia sprzedanych produktów i usług

22 028

18 315

KOSZTY AMORTYZACJI I ODPISÓW AKTUALIZUJĄCYCH

UJĘTE W RZIS

01.01 -31.12.2022

01.01 -31.12.2021

Pozycje ujęte w koszcie własnym sprzedaży:

4 621

2 634

Amortyzacja środków trwałych

706

696

Amortyzacja wartości niematerialnych

3 915

1 938

Pozycje ujęte w kosztach sprzedaży:

330

1 143

Amortyzacja środków trwałych

330

238

Amortyzacja wartości niematerialnych

905

Pozycje ujęte w kosztach ogólnego zarządu:

136

143

Amortyzacja środków trwałych

136

142

Amortyzacja wartości niematerialnych

KOSZTY ZATRUDNIENIA

01.01 -31.12.2022

01.01 -31.12.2021

Wynagrodzenia

16 372

12 374

Ubezpieczenia społeczne i inne świadczenia

3 214

2 453

Suma kosztów świadczeń pracowniczych, w tym:

19 586

14 827

Pozycje ujęte w koszcie własnym sprzedaży

14 371

11 192

Pozycje ujęte w kosztach sprzedaży

3 810

2 690

Pozycje ujęte w kosztach ogólnego zarządu

1 405

945

Nota 4. POZOSTAŁE PRZYCHODY I KOSZTY OPERACYJNE

POZOSTAŁE PRZYCHODY OPERACYJNE

01.01 -31.12.2022

01.01 -31.12.2021

Zysk ze zbycia majątku trwałego

Rozwiązanie rezerw

Rozwiązanie odpisów aktualizujących wartość składników

aktywów

Uzyskane kary, grzywny i odszkodowania

149

Dotacje rządowe

3 852

3 116

Spisanie zobowiązań

Zwrot kosztów postępowania sądowego

Różnice inwentaryzacyjne

Pozostałe

RAZEM

4 216

3 308

POZOSTAŁE KOSZTY OPERACYJNE

01.01 -31.12.2022

01.01 -31.12.2021

Spisanie należności

Zawiązanie rezerw

Zapłacone kary i odszkodowania, likwidacje szkód

149

Utworzenie odpisów aktualizujących

242

Opłaty i koszty sądowe

Pozostałe

106

RAZEM

254

1 282

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Jednostkowe roczne sprawozdanie finansowe za okres 01.01 – 31.12.2022 r.

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

UTWORZENIE / (-) ROZWIĄZANIE ODPISÓW

AKTUALIZUJĄCYCH WARTOŚĆ

01.01 -31.12.2022

01.01 -31.12.2021

Należności

-19

232

Zapasy

RAZEM

232

Nota 5. PRZYCHODY I KOSZTY FINANSOWE

PRZYCHODY FINANSOWE

01.01 -31.12.2022

01.01 -31.12.2021

Przychody z tytułu odsetek

137

Dywidendy otrzymane

1 393

RAZEM

1 484

137

KOSZTY FINANSOWE

01.01 -31.12.2022

01.01 -31.12.2021

Koszty z tytułu odsetek

280

201

Nadwyżka ujemnych różnic kursowych

143

113

Wycena instrumentów pochodnych

Aktualizacja wartości inwestycji w jednostkach

podporządkowanych

307

432

RAZEM

730

758

Ujawnienia przychodów, kosztów, zysków lub strat w podziale na kategorie instrumentów

finansowych

01.01 – 31.12.2022

Wycena wg

zamortyzowanego

kosztu

Wycena w

wartości godziwej

przez wynik

finansowy

Wycena w

wartości godziwej

przez pozostałe

całkowite

dochody

Przychody/koszty z tytułu odsetek

-189

Zyski/straty z tytułu różnic kursowych

-143

Utworzenie odpisów aktualizujących

aktywa finansowe

-307

Dywidendy otrzymane

1 393

Razem zysk/strata

754

Nota 6. PODATEK DOCHODOWY I ODROCZONY PODATEK DOCHODOWY

Główne składniki obciążenia podatkowego za lata zakończone 31 grudnia 2022 i 2021 roku

przedstawiają się następująco:

PODATEK DOCHODOWY WYKAZANY W RZIS

01.01 -31.12.2022

01.01 -31.12.2021

Bieżący podatek dochodowy

Odroczony podatek dochodowy

-1 491

-805

Związany z powstaniem i odwróceniem się różnic przejściowych

-1 491

-805

Obciążenie podatkowe wykazane w rachunku zysków i strat

-1 491

-805

Wykazany w rachunku zysków i strat podatek odroczony stanowi różnicę między stanem rezerw

i aktywów z tytułu podatku odroczonego na koniec i początek okresów sprawozdawczych.

01.01 – 31.12.2021

Wycena wg

zamortyzowanego

kosztu

Wycena w

wartości godziwej

przez wynik

finansowy

Wycena w

wartości godziwej

przez pozostałe

całkowite

dochody

Przychody/koszty z tytułu wyceny do

wartość godziwej

-12

Przychody/koszty z tytułu odsetek

-64

Zyski/straty z tytułu różnic kursowych

-113

Utworzenie odpisów aktualizujących

aktywa finansowe

-432

Razem zysk/strata

-621

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Jednostkowe roczne sprawozdanie finansowe za okres 01.01 – 31.12.2022 r.

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

BIEŻĄCY PODATEK DOCHODOWY

01.01 -31.12.2022

01.01 -31.12.2021

Zysk przed opodatkowaniem

1 974

3 632

Przychody lat ubiegłych zwiększające podstawę do

opodatkowania

Przychody wyłączone z opodatkowania

1 658

3 312

Koszty lat ubiegłych zmniejszające podstawę opodatkowania

1 957

1 083

Koszty niebędące kosztami uzyskania przychodów

3 241

3 763

Dochód do opodatkowania

1 657

3 015

Odliczenia od dochodu - darowizna, strata

1 657

3 015

Podstawa opodatkowania

Podatek dochodowy przy zastosowaniu stawki 19%

Efektywna stawka podatku (udział obciążenia podatkowego

dochodowego wykazanego w rachunku zysków i strat w zysku

przed opodatkowaniem)

Część bieżąca podatku dochodowego ustalona została według stawki równej 19% dla podstawy

opodatkowania podatkiem dochodowym. Spółka ograniczyła wartość aktywa z tytułu ulg podatkowych

ze względu na brak pewności odwrócenia się ujemnych różnic przejściowych w okresie przewidzianym

przez obowiązujące przepisy podatkowe. Podatek dotyczący zagranicznych jurysdykcji podatkowych

nie występuje.

UJEMNE RÓŻNICE PRZEJŚCIOWE

BĘDĄCE PODSTAWĄ DO

TWORZENIA AKTYWA Z TYTUŁU

PODATKU ODROCZONEGO

31.12.2021

Zwiększenia

Zmniejszenia

31.12.2022

Rezerwa na nagrody jubileuszowe i

odprawy emerytalne

Rezerwa na niewykorzystane

urlopy

200

Pozostałe rezerwy

592

Zobowiązania z tytułu leasingu

2 789

424

3 213

Wycena kontraktów walutowych

Ujemne różnice kursowe

121

Wynagrodzenia i ubezpieczenia

społeczne płatne w następnych

okresach

389

170

559

Odpisy aktualizujące udziały

w innych jednostkach

2 737

310

3 047

Odpisy aktualizujące zapasy

235

264

Odpisy aktualizujące należności

166

153

Ulgi podatkowe

6 250

7 621

13 871

Suma ujemnych różnic

przejściowych

13 393

8 793

772

21 414

Stawka podatkowa

19%

Aktywa z tytułu odroczonego

podatku

2 545

1 671

147

4 069

DODATNIE RÓŻNICE

PRZEJŚCIOWE BĘDĄCE

PODSTAWĄ DO TWORZENIA

REZERWY Z TYTUŁU PODATKU

ODROCZONEGO

31.12.2021

Zwiększenia

Zmniejszenia

31.12.2022

Wycena środków trwałych

w leasingu

3 175

485

3 660

Przeszacowanie aktywów

finansowych dostępnych do

sprzedaży do wartości godziwej

196

184

Naliczone odsetki

383

295

Dodatnie różnice kursowe

114

122

Niezapłacone faktury sprzedażowe

Suma dodatnich różnic

przejściowych

3 929

493

322

4 100

Stawka podatkowa

19%

Rezerwa z tytułu podatku

odroczonego na koniec okresu:

747

779

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Jednostkowe roczne sprawozdanie finansowe za okres 01.01 – 31.12.2022 r.

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Aktywa/Rezerwa netto z tytułu podatku odroczonego

31.12.2022

31.12.2021

Aktywa/Rezerwa netto z tytułu podatku odroczonego

3 290

1 798

Nota 7. DZIAŁALNOŚĆ ZANIECHANA

W prezentowanym okresie nie wystąpiła działalność zaniechana.

Nota 8. ZYSK PRZYPADAJĄCY NA JEDNĄ AKCJĘ

Poniższa tabela prezentuje dane dotyczące zysku netto oraz rozwodnionego zysku netto

przypadającego na jedną akcję. Na dzień 31 grudnia 2022 roku Grupa Kapitałowa nie zidentyfikowała

czynników efektu rozwodnienia.

Wyliczenie zysku na jedną akcję zostało oparte na następujących informacjach:

01.01-31.12.2022

01.01-31.12.2021

Zysk wykazany dla potrzeb wyliczenia wartości

podstawowego zysku przypadającego na jedną akcję

3 465

4 437

Efekt rozwodnienia:

- odsetki od umarzalnych akcji uprzywilejowanych zamiennych na

akcje zwykłe

- odsetki od obligacji zamiennych na akcje

Zysk wykazany dla potrzeb wyliczenia wartości

rozwodnionego zysku przypadającego na jedną akcję

3 465

4 437

Liczba wyemitowanych akcji

01.01-31.12.2022

01.01-31.12.2021

Średnia ważona liczba akcji wykazana dla potrzeb wyliczenia

wartości podstawowego zysku na jedną akcję w szt.

3 260 762

Efekt rozwodnienia liczby akcji zwykłych

- opcje na akcje

- obligacje zamienne na akcje

Średnia ważona liczba akcji zwykłych wykazana dla potrzeb

wyliczenia wartości rozwodnionego zysku na jedną akcję w

szt.

3 260 762

W okresie między dniem bilansowym a dniem sporządzenia niniejszego sprawozdania finansowego nie

wystąpiły żadne inne transakcje dotyczące akcji zwykłych lub potencjalnych akcji zwykłych.

Nota 9. DYWIDENDY ZAPROPONOWANE LUB UCHWALONE DO DNIA ZATWIERDZENIA

SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO

Rok obrotowy

zakończony:

Dywidenda z akcji zwykłych

Zaliczka na dywidendę

Data

wypłaty

Wielkość

Wartość na

1 akcje

Data

wypłaty

Wielkość

Wartość

na 1 akcje

31.12.2022

31.12.2021

Nota 10. UJAWNIENIE ELEMENTÓW POZOSTAŁYCH DOCHODÓW CAŁKOWITYCH

W okresach objętych jednostkowym sprawozdaniem finansowym nie wystąpiły transakcje

kwalifikowane, które należałoby zgodnie z MSR 1 zakwalifikować jako „inne dochody całkowite”, dlatego

też wartość pozycji zysk netto oraz całkowity dochód są równe.

Nota 11. ODPISY Z TYTUŁU UTRATY WARTOŚCI AKTYWÓW NIEFINANSOWYCH

Wartość księgowa aktywów niefinansowych, innych niż aktywa biologiczne, nieruchomości

inwestycyjne, zapasy i aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego poddawana jest ocenie na

koniec każdego okresu sprawozdawczego w celu stwierdzenia, czy występują przesłanki wskazujące

na utratę ich wartości. W przypadku wystąpienia takich przesłanek Spółka dokonuje szacunku wartości

odzyskiwalnej poszczególnych aktywów. Wartość odzyskiwalna wartości firmy, wartości

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Jednostkowe roczne sprawozdanie finansowe za okres 01.01 – 31.12.2022 r.

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

niematerialnych o nieokreślonym okresie użytkowania oraz wartości niematerialnych, które nie są

jeszcze zdatne do użytkowania jest szacowana na koniec każdego okresu sprawozdawczego.

Odpis z tytułu utraty wartości ujmowany jest w momencie, kiedy wartość księgowa składnika aktywów

lub ośrodka generującego środki pieniężne przewyższa jego wartość odzyskiwalną. Ośrodek

generujący środki pieniężne jest definiowany, jako najmniejsza identyfikowalna grupa aktywów, która

wypracowuje środki pieniężne niezależnie od innych aktywów i ich grup. Odpisy z tytułu utraty wartości

są ujmowane w wyniku finansowym. Utrata wartości ośrodka generującego środki pieniężne jest w

pierwszej kolejności ujmowana jako zmniejszenie wartości firmy przypisanej do tego ośrodka (grupy

ośrodków), a następnie jako zmniejszenie wartości księgowej pozostałych aktywów tego ośrodka (grupy

ośrodków) na zasadzie proporcjonalnej.

Wartość odzyskiwalna aktywów lub ośrodków generujących środki pieniężne definiowana jest, jako

większa z dwóch wartości: wartości godziwej pomniejszonej o koszty doprowadzenia do sprzedaży oraz

ich wartości użytkowej. Przy szacowaniu wartości użytkowej przyszłe przepływy pieniężne

dyskontowane są przy użyciu stopy procentowej przed opodatkowaniem, która odzwierciedla aktualną

rynkową ocenę wartości pieniądza w czasie oraz czynniki ryzyka charakterystyczne dla danego

składnika aktywów. W przypadku aktywów, które nie generują niezależnych przepływów pieniężnych

wartość użytkowa szacowana jest dla najmniejszego identyfikowalnego ośrodka generującego środki

pieniężne, do którego dany składnik aktywów przynależy.

Odpis wartości firmy z tytułu utraty wartości nie jest odwracany. W odniesieniu do innych aktywów,

odpisy z tytułu utraty wartości rozpoznane w poprzednich okresach, są poddawane na koniec każdego

okresu sprawozdawczego ocenie, czy zaszły przesłanki wskazujące na zmniejszenie utraty wartości lub

jej całkowite odwrócenie. Odpis aktualizujący z tytułu utraty wartości jest odwracany, jeżeli zmieniły się

szacunki zastosowane do określenia wartości odzyskiwalnej. Odpis z tytułu utraty wartości odwracany

jest tylko do wysokości wartości księgowej składnika aktywów pomniejszonej o odpisy amortyzacyjne,

jaka byłaby wykazana w sytuacji, gdyby odpis z tytułu utraty wartości nie został ujęty.

Na dzień 31 grudnia 2022 roku Spółka poddała ocenie pod kątem ewentualnej utraty wartości wszystkie

wymienione powyżej składniki aktywów trwałych, w tym: środki trwałe, wartości niematerialne w tym o

nieokreślonym okresie użytkowania oraz wartość firmy. W ramach przeprowadzonej analizy nie

zidentyfikowano przesłanek wskazujących na utratę wartości i konieczność dokonania odpisów z tytułu

utraty wartości.

Nota 12. RZECZOWE AKTYWA TRWAŁE

Struktura własnościowa

STRUKTURA WŁASNOŚCIOWA - wartość netto

31.12.2022

31.12.2021

Własne

10 833

6 616

Używane na podstawie umowy najmu, dzierżawy lub innej umowy,

w tym umowy leasingu

Razem

10 833

6 616

Rzeczowe aktywa trwałe, do których tytuł prawny podlega ograniczeniom oraz stanowiące

zabezpieczenie zobowiązań:

Tytuł zobowiązania / ograniczenia w dysponowaniu

31.12.2022

31.12.2021

Stanowiące zabezpieczenie kredytów i pożyczek własnych

5 635

5 836

Użytkowane na podstawie umowy leasingu finansowego

Wartość bilansowa rzeczowych aktywów trwałych

podlegających ograniczeniu w dysponowaniu lub

stanowiących zabezpieczenie

5 635

5 836

Grunty i budynki o wartości bilansowej 5 635 tys. PLN (na dzień 31 grudnia 2021 roku: 5 836 tys. PLN)

objęte są hipoteką ustanowioną w celu zabezpieczenia kredytów bankowych Spółki udzielonych przez

mBank S.A.

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Jednostkowe roczne sprawozdanie finansowe za okres 01.01 – 31.12.2022 r.

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Zmiany środków trwałych (wg grup rodzajowych) – za okres 01.01.2022 - 31.12.2022 r.

Wyszczególnienie

Grunty

Budynki

i budowle

Maszyny

i urządzenia

Środki

transportu

Pozostałe

środki

trwałe

Środki trwałe

w budowie

Razem

Wartość bilansowa brutto na dzień

01.01.2022 roku

520

6 586

1 104

1 890

341

10 441

Zwiększenia, z tytułu:

948

1 698

732

1 882

421

5 741

- nabycia środków trwałych

948

1 698

148

1 882

421

5 139

- inne

584

602

Zmniejszenia, z tytułu:

439

111

288

421

1 260

- zbycia

111

- inne

439

288

421

1 149

Wartość bilansowa brutto na dzień

31.12.2022 roku

1 468

8 283

725

2 511

1 935

14 922

Umorzenie na dzień 01.01.2022

1 270

736

1 512

307

3 825

Zwiększenia, z tytułu:

164

716

1 049

- amortyzacji

164

322

638

- inne

394

411

Zmniejszenia, z tytułu:

437

250

785

- sprzedaży

437

250

758

Umorzenie na dzień 31.12.2022

1 434

375

2 130

150

4 089

Odpisy aktualizujące na 01.01.2022

Zwiększenia, z tytułu:

- utraty wartości

Zmniejszenia, z tytułu:

- odwrócenie odpisów aktualizujących

Odpisy aktualizujące na 31.12.2022

Wartość bilansowa netto na dzień

31.12.2022 roku

1 468

6 849

350

381

1 785

10 833

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Jednostkowe roczne sprawozdanie finansowe za okres 01.01 – 31.12.2022 r.

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Zmiany środków trwałych (wg grup rodzajowych) – za okres 01.01.2021 – 31.12.2021 r.

Wyszczególnienie

Grunty

Budynki

i budowle

Maszyny

i urządzenia

Środki

transportu

Pozostałe

środki

trwałe

Środki trwałe

w budowie

Razem

Wartość bilansowa brutto na dzień

01.01.2021 roku

520

6 586

880

1 916

341

10 268

Zwiększenia, z tytułu:

224

178

417

- nabycia środków trwałych

224

165

404

- inne

Zmniejszenia, z tytułu:

203

244

- zbycia

- inne

203

Wartość bilansowa brutto na dzień

31.12.2021 roku

520

6 586

1 104

1 890

341

10 441

Umorzenie na dzień 01.01.2021

1 118

691

1 362

294

3 465

Zwiększenia, z tytułu:

152

310

520

- amortyzacji

151

310

519

- inne

Zmniejszenia, z tytułu:

160

- sprzedaży

160

Umorzenie na dzień 31.12.2021

1 270

736

1 512

307

3 825

Odpisy aktualizujące na 01.01.2021

Zwiększenia, z tytułu:

- utraty wartości

Zmniejszenia, z tytułu:

- odwrócenie odpisów aktualizujących

Odpisy aktualizujące na 31.12.2021

Wartość bilansowa netto na dzień

31.12.2021 roku

520

5 316

368

378

6 616

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Jednostkowe roczne sprawozdanie finansowe za okres 01.01 – 31.12.2022 r.

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Środki trwałe w budowie

Wartość i powierzchnia gruntów użytkowanych wieczyście (nie dotyczy Spółek zagranicznych)

Adres nieruchomości

Nr księgi wieczystej lub

zbiorów dokumentów

Nr działki

Powierzchnia działki

] na 31.12.2022

Wartość na

31.12.2022

Powierzchnia działki

] na 31.12.2021

Wartość na

31.12.2021

93-120 Łódź

ul. Przybyszewskiego 176/178

LD1M/00147527/6

LD1M/00138719/3

231/12

231/58

231/32

4 975

520

4 975

520

90-001 Łódź

ul. Starorudzka 10-12

LDM1/00108612/4

507

506/4

506/5

506/8

5 049

948

OGÓŁEM

10 024

1 468

4 975

520

Potwierdzenie braku utraty wartości nieruchomości na dzień 31 grudnia 2022 r. zostało przeprowadzone w oparciu o operat szacunkowy o operat szacunkowy z dnia

19 grudnia 2022 r. oraz z dnia 19 września 2021 roku sporządzony przez niezależnego rzeczoznawcę niepowiązanego ze Spółką. Zarząd Jednostki zweryfikował

wartość operatu szacunkowego na dzień 31.12.2022 i w jego ocenie nie uległy zmianie warunki rynkowe do dokonania korekty wyceny.

W prezentowanym okresie nie wystąpiła kapitalizacja kosztów finansowania zewnętrznego.

Odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości w okresie od 01.01.2022 – 31.12.2022 r. oraz 01.01.2021 – 31.12.2021 r.

W prezentowanym okresie oraz okresie poprzednim nie dokonano odpisów z tytułu utraty wartości środków trwałych.

Stan na 01.01.2022

Poniesione

nakłady w roku

obrotowym

Rozliczenie nakładów

Odpisy

aktualizujące na

Stan na

31.12.2022

Budynki, lokale

i obiekty inżynierii

lądowej i wodnej

Urządzenia

techniczne

i maszyny

Środki

transportu

Inne środki trwałe

421

357

Stan na 01.01.2021

Poniesione

nakłady w roku

obrotowym

Rozliczenie nakładów

Odpisy

aktualizujące na

Stan na

31.12.2021

Budynki, lokale i

obiekty inżynierii

lądowej i wodnej

Urządzenia

techniczne i

maszyny

Środki

transportu

Inne środki trwałe

140

165

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Jednostkowe roczne sprawozdanie finansowe za okres 01.01 – 31.12.2022 r.

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Nota 13. AKTYWA Z TYTUŁU PRAWA DO UŻYTKOWANIA

Poniższa tabela prezentuje zmiany wartości aktywów z tytułu prawa do użytkowania – za okres 01.01.2022 – 31.12.2022 i analogiczny okres poprzedniego roku.

Aktywa z tytułu prawa do użytkowania (Leasing)

Środki trwałe

01.01-31.12.2022

01.01-31.12.2021

Wartość brutto

Umorzenie

Wartość netto

Wartość brutto

Umorzenie

Wartość netto

Nieruchomości

2 628

308

2 320

2 559

646

1 913

Maszyny i urządzenia

125

143

Środki transportu

1 970

674

1 296

1 997

790

1 207

Razem

4 723

1 063

3 660

4 699

1 506

3 193

Wartość bilansowa środków trwałych w tym maszyn i urządzeń użytkowanych na dzień 31 grudnia 2022 roku na mocy umów leasingu finansowego, umów najmu oraz

umów dzierżawy z opcją zakupu wynosi 3 660 tys. PLN (na dzień 31 grudnia 2021 roku: 3 193 tys. PLN).

Nota 14. WARTOŚCI NIEMATERIALNE

Spółka corocznie dokonuje weryfikacji przyjętych okresów ekonomicznej użyteczności na podstawie bieżących szacunków. W 2022 roku nie dokonano istotnych zmian

w stosowanych przez Spółkę stawkach amortyzacyjnych. Koszty wytworzenia składnika wartości niematerialnych we własnym zakresie są określane i kapitalizowane

zgodnie z polityką rachunkowości Spółki. Określenie momentu rozpoczęcia kapitalizacji kosztów jest przedmiotem profesjonalnego osądu kierownictwa co do

możliwości (technologicznej oraz ekonomicznej) ukończenia realizowanego projektu. Moment ten jest wyznaczany przez osiągnięcie etapu (kamienia milowego)

projektu, w którym Spółka ma uzasadnioną pewność, że jest w stanie ukończyć dany składnik wartości niematerialnych tak, aby nadawał się on do użytkowania lub

sprzedaży oraz że przyszłe korzyści ekonomiczne osiągnięte w wyniku użytkowania lub sprzedaży przekroczą koszt wytworzenia danego składnika wartości

niematerialnych. Tym samym określając wartość kosztów, które mogą podlegać kapitalizacji, Zarząd dokonuje oszacowania wartości bieżącej przyszłych przepływów

pieniężnych wygenerowanych przez dany składnik wartości niematerialnych. Corocznie oraz na każdy dzień bilansowy, na który występuje odpowiednia przesłanka,

wartość wartości niematerialnych poddawana jest testowi na utratę wartości. Dokonanie takiego testu wymaga oszacowania wartości odzyskiwalnej ośrodka

generującego przepływy pieniężne i dokonywane jest najczęściej poprzez metodę zdyskontowanych przepływów pieniężnych co wiąże się z potrzebą dokonania

szacunków w zakresie przyszłych przepływów pieniężnych, zmian stanu kapitału obrotowego oraz średnioważonego kosztu kapitału.

W 2022 roku Spółka poniosła nakłady na prace badawcze i rozwojowe w łącznej kwocie 11 024 tys. PLN. Szczegółowe dane dotyczące zmiany wartości

niematerialnych zawierają poniższe tabele.

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Jednostkowe roczne sprawozdanie finansowe za okres 01.01 – 31.12.2022 r.

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Zmiany wartości niematerialnych (wg grup rodzajowych) – za okres 01.01.2022-31.12.2022 r.

Wyszczególnienie

Koszty prac

rozwojowych

wytworzonych

we własnych

zakresie

Koszty

niezakończonych

prac

rozwojowych

wytworzonych

we własnym

zakresie

Patenty i licencje

Licencje obce,

prawa do znaków

towarowych oraz

inne

Wartości

niematerialne

w budowie

Ogółem

Wartość bilansowa brutto na dzień 01.01.2022

roku

27 577

6 131

11 028

44 736

Zwiększenia, z tytułu:

4 490

5 542

2 177

12 209

- nabycia

4 490

5 542

2 177

12 209

Zmniejszenia, z tytułu:

1 108

5 453

6 562

- inne

1 108

5 453

6 562

Wartość bilansowa brutto na dzień 31.12.2022

roku

30 959

6 220

13 204

50 383

Umorzenie na dzień 01.01.2022

19 964

7 796

27 760

Zwiększenia, z tytułu:

2 984

931

3 915

- amortyzacji

2 981

931

3 912

- inne

Zmniejszenia, z tytułu:

- inne

Umorzenie na dzień 31.12.2022

22 948

8 726

31 674

Odpisy aktualizujące na 01.01.2022

Zwiększenia, z tytułu:

- utraty wartości

Zmniejszenia, z tytułu:

- odwrócenie odpisów aktualizujących

Odpisy aktualizujące na 31.12.2022

Wartość bilansowa netto na dzień 31.12.2022

roku

8 011

6 220

4 478

18 709

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Jednostkowe roczne sprawozdanie finansowe za okres 01.01 – 31.12.2022 r.

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Zmiany wartości niematerialnych (wg grup rodzajowych) – za okres 01.01.2021-31.12.2021 r.

Wyszczególnienie

Koszty prac

rozwojowych

wytworzonych

we własnych

zakresie

Koszty

niezakończonych

prac

rozwojowych

wytworzonych

we własnym

zakresie

Patenty i licencje

Licencje obce,

prawa do znaków

towarowych oraz

inne

Wartości

niematerialne

w budowie

Ogółem

Wartość bilansowa brutto na dzień 01.01.2021

roku

24 285

5 572

7 666

37 523

Zwiększenia, z tytułu:

4 480

3 868

3 382

11 730

- nabycia

4 480

3 868

3 382

11 730

Zmniejszenia, z tytułu:

1 188

3 309

4 517

- inne

1 188

3 309

4 517

Wartość bilansowa brutto na dzień 31.12.2021

roku

27 577

6 131

11 028

44 736

Umorzenie na dzień 01.01.2021

17 316

7 601

24 917

Zwiększenia, z tytułu:

2 648

195

2 843

- amortyzacji

2 648

195

2 843

Zmniejszenia, z tytułu:

- inne

Umorzenie na dzień 31.12.2021

19 964

7 796

27 760

Odpisy aktualizujące na 01.01.2021

Zwiększenia, z tytułu:

- utraty wartości

Zmniejszenia, z tytułu:

- odwrócenie odpisów aktualizujących

Odpisy aktualizujące na 31.12.2021

Wartość bilansowa netto na dzień 31.12.2021

roku

7 613

6 131

3 232

16 976

W związku z prezentacją dotacji w aktywach, poprzez odjęcie kwoty dotacji od wartości składnika aktywów, który został nią sfinansowany w całości lub części, wartość

prac rozwojowych została obniżona w 2022 roku o kwotę 1 108 tys. PLN, a w 2021 roku o kwotę 1 207 tys. PLN.

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Jednostkowe roczne sprawozdanie finansowe za okres 01.01 – 31.12.2022 r.

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Ponadto w roku 2022 Spółka prowadziła poniższe projekty dofinansowane ze środków publicznych,

współfinansowanych przez EFRR oraz ze środków krajowych pochodzących z budżetu państwa

(dotacje celowe):

Nazwa projektu

Wartość projektu

Wartość

dofinansowania

zgodna z umową

POSitive Marketing – wdrożenie innowacyjnego produktu z obszaru

Marketing Automation w celu wzrostu konkurencyjności

LSI Software S.A.

2 150

968

Razem

2 150

968

Odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości w okresie od 01.01.2022 – 31.12.2022 r. oraz

01.01.2021 – 31.12.2021 r.

W prezentowanym okresie oraz okresie poprzednim nie dokonano odpisów z tytułu utraty wartości

wartości niematerialnych.

Struktura własności

Wyszczególnienie

31.12.2022

31.12.2021

Własne

18 709

16 976

Używane na podstawie umowy najmu, dzierżawy lub innej umowy,

w tym umowy leasingu

Razem

18 709

16 976

Wartość firmy przejęta w ramach połączenia jednostek gospodarczych

Pozycja w prezentowanych okresach nie występuje.

Nota 15. NIERUCHOMOŚCI INWESTYCYJNE

Nieruchomości inwestycyjne wyceniane w wartości godziwej

Wyszczególnienie

31.12.2022

31.12.2021

Wartość bilansowa brutto na początek okresu

Zwiększenia stanu, z tytułu:

3 220

nabycia nieruchomości

3 220

Zmniejszenia stanu, z tytułu:

2 288

reklasyfikacji z oraz do innej kategorii aktywów

2 288

Wartość bilansowa brutto na koniec okresu

932

Wycena wartości godziwej nieruchomości inwestycyjnej Spółki na dzień 31 grudnia 2022 roku została

przeprowadzone w oparciu o operat szacunkowy z dnia 19 grudnia 2022 r. sporządzony przez

niezależnego rzeczoznawcę niepowiązanego z Grupą. Zarząd Emitenta zweryfikował wartość operatu

szacunkowego na dzień 31 grudnia 2022 i w jego ocenie nie uległy zmianie warunki rynkowe od

dokonania powyższej wyceny.

Poniższa tabela zawiera wartość przychodów i kosztów bezpośrednich związanych z wynajmem

nieruchomości inwestycyjnych zrealizowanych w roku 2022 i 2021.

Wyszczególnienie

01.01 -31.12.2022

01.01 -31.12.2021

Przychody z najmu nieruchomości inwestycyjnych

Bezpośrednie koszty operacyjne najmu

Zyski (straty) z najmu nieruchomości inwestycyjnych

Nota 16. INWESTYCJE W JEDNOSTKACH PODPORZĄDKOWANYCH

Inwestycje w jednostkach podporządkowanych wycenianych wg ceny nabycia

Udziały w jednostkach podporządkowanych

31.12.2022

31.12.2021

jednostek zależnych

5 498

5 805

jednostek współzależnych

jednostek stowarzyszonych

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Jednostkowe roczne sprawozdanie finansowe za okres 01.01 – 31.12.2022 r.

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Zmiana stanu inwestycji w jednostkach zależnych

Wyszczególnienie

31.12.2022

31.12.2021

Stan na początek okresu

5 805

6 238

Zwiększenia w okresie sprawozdawczym, z tytułu:

zakupu jednostki

Zmniejszenia w okresie sprawozdawczym, z tytułu:

odpisów z tytułu utraty wartości

307

432

innych zmniejszeń

Stan na koniec okresu

5 498

5 805

Udziały w jednostkach podporządkowanych wyceniane są według kosztu historycznego. Na dzień 31

grudnia 2022 roku Spółka poddała ocenie pod kątem ewentualnej utraty wartości posiadane udziały w

jednostkach podporządkowanych. W ramach przeprowadzonej analizy zidentyfikowano przesłanki

wskazujące na utratę wartości udziałów w LSI Software s.r.o. w związku z czym dokonano odpisu z

tytułu utraty wartości w kwocie 45 tys. PLN tj. do wysokości aktywów netto spółki zależnej na dzień 31

grudnia 2022 roku. Przesłankę do stwierdzenia utraty wartości zidentyfikowano również w przypadku

udziałów w Positive Software USA LLC w związku z czym dokonano odpisu z tytułu utraty wartości w

kwocie 262 tys. PLN tj. w wysokości straty netto poniesionej przez spółkę zależną w 2022 roku.

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Jednostkowe roczne sprawozdanie finansowe za okres 01.01 – 31.12.2022 r.

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Inwestycje w jednostkach zależnych na dzień 31.12.2022 r.

Nazwa spółki, forma prawna, miejscowość,

w której mieści się siedziba zarządu

Wartość udziałów

wg ceny nabycia

Korekty

aktualizujące

wartość

Wartość

bilansowa

udziałów

Procent

posiadanych

udziałów

Procent

posiadanych

głosów

Metoda konsolidacji

LSI Software s.r.o. – Praha, Republika Czeska

539

478

100%

Metoda pełna

GiP Sp. z o.o. – Łódź, Polska

4 954

100%

Metoda pełna

Positive Software USA LLC – Schaumburg, USA

745

262

483

100%

Metoda pełna

Kapitał własny

Kapitał

zakładowy

Pozostałe

kapitały

Zysk / strata

netto

Wartość

aktywów

Aktywa trwałe

Aktywa

obrotowe

Wartość

zobowiązań

Wartość

przychodów

531

-46

183

123

1 999

106

1 202

691

2 483

531

1 952

484

5 380

153

745

-261

153

Inwestycje w jednostkach zależnych na dzień 31.12.2021 r.

Nazwa spółki, forma prawna, miejscowość,

w której mieści się siedziba zarządu

Wartość udziałów

wg ceny nabycia

Korekty

aktualizujące

wartość

Wartość

bilansowa

udziałów

Procent

posiadanych

udziałów

Procent

posiadanych

głosów

Metoda konsolidacji

LSI Software s.r.o. – Praha, Republika Czeska

539

433

106

100%

Metoda pełna

GiP Sp. z o.o. – Łódź, Polska

4 954

100%

Metoda pełna

Positive Software USA LLC – Schaumburg, USA

745

100%

Metoda pełna

Kapitał własny

Kapitał

zakładowy

Pozostałe

kapitały

Zysk / strata

netto

Wartość

aktywów

Aktywa trwałe

Aktywa

obrotowe

Wartość

zobowiązań

Wartość

przychodów

106

531

-98

226

192

120

2 701

106

1 202

1 413

3 441

531

2 910

571

7 426

414

745

279

414

329

422

Inwestycje w jednostkach współzależnych i stowarzyszonych na dzień 31.12.2022 r.

Nazwa spółki, forma prawna, miejscowość,

w której mieści się siedziba zarządu

Wartość udziałów

wg ceny nabycia

Korekty

aktualizujące

wartość

Wartość

bilansowa

udziałów

Procent

posiadanych

udziałów

Procent

posiadanych

głosów

Metoda konsolidacji

BluePocket S.A. – Rzeszów, Polska

2 307

50%

Utrata kontroli

Inwestycje w jednostkach współzależnych i stowarzyszonych na dzień 31.12.2021 r.

Nazwa spółki, forma prawna, miejscowość,

w której mieści się siedziba zarządu

Wartość udziałów

wg ceny nabycia

Korekty

aktualizujące

wartość

Wartość

bilansowa

udziałów

Procent

posiadanych

udziałów

Procent

posiadanych

głosów

Metoda konsolidacji

BluePocket S.A. – Rzeszów, Polska

2 307

50%

Utrata kontroli

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Jednostkowe roczne sprawozdanie finansowe za okres 01.01 – 31.12.2022 r.

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Nota 17. ZAPASY

Zapasy wyceniane są według ceny nabycia lub kosztów wytworzenia nie wyższych od ich ceny

sprzedaży netto możliwej do uzyskania na dzień bilansowy. Wartość netto możliwa do uzyskania jest

oszacowaną ceną sprzedaży dokonywanej w toku bieżącej działalności gospodarczej, pomniejszona

o szacowane koszty wykończenia oraz koszty niezbędne do doprowadzenia sprzedaży do skutku.

Wyszczególnienie

31.12.2022

31.12.2021

Towary

7 819

5 895

Zapasy brutto

7 819

5 895

Odpis aktualizujący stan zapasów

264

224

Zapasy netto, w tym:

7 555

5 671

- wartość bilansowa zapasów wykazana w wartości godziwej

pomniejszonej o koszty sprzedaży

- wartość bilansowa zapasów stanowiących zabezpieczenie

zobowiązań

Zapasy w okresie 01.01 – 31.12.2022 r.

Wyszczególnienie

Materiały

Półprodukty

i produkcja

w toku

Produkty

gotowe

Towary

Razem

Wartość zapasów ujętych jako

koszt w okresie, w tym:

519

zużyte na własne potrzeby Jednostki

398

ujęte w koszcie własnym sprzedaży

produktów i usług

121

zlikwidowane/zniszczone

Zmiany stanu odpisów aktualizujących zapasy

Wyszczególnienie

Odpisy

aktualizujące

towary

Stan na dzień 01.01.2022 roku

224

Zwiększenia w tym:

utworzenie odpisów aktualizujących w korespondencji z pozostałymi kosztami

operacyjnymi

Zmniejszenia w tym:

rozwiązanie odpisów aktualizujących w korespondencji z pozostałymi przychodami

operacyjnymi

Stan na dzień 31.12.2022 roku

264

Stan na dzień 01.01.2021 roku

224

Zwiększenia w tym:

utworzenie odpisów aktualizujących w korespondencji z pozostałymi kosztami

operacyjnymi

Zmniejszenia w tym:

rozwiązanie odpisów aktualizujących w korespondencji z pozostałymi przychodami

operacyjnymi

Stan na dzień 31.12.2021 roku

224

Analiza wiekowa zapasów w okresie 01.01 – 31.12.2022 r.

Wyszczególnienie

Okres zalegania w dniach

Razem

0-90

91-180

181-360

>360

Towary (brutto)

5 880

599

518

822

7 819

Towary (odpisy)

264

Towary (netto)

5 880

599

518

558

7 555

Przyczyną utworzenia odpisów aktualizujących wartość zapasów jest ich ponad roczny okres zalegania

i związana z tym utrata wartości. W wartości zapasów nie kapitalizowano kosztów finansowania

zewnętrznego.

Na wartość towarów zalegających powyżej 360 dni składają się towary nisko rotujące, części serwisowe

oraz urządzenia, które LSI Software S.A. zobowiązana jest niezwłocznie dostarczyć podmiotom

korzystającym z obsługi serwisowej w przypadku awarii sprzętu Klienta.

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Jednostkowe roczne sprawozdanie finansowe za okres 01.01 – 31.12.2022 r.

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Nota 18. NALEŻNOŚCI HANDLOWE

Wyszczególnienie

31.12.2022

31.12.2021

Należności handlowe

9 155

8 306

- od jednostek powiązanych

279

- od pozostałych jednostek

9 061

8 027

- odpis na oczekiwane straty kredytowe (wartość dodatnia)

591

762

Należności handlowe brutto

9 746

9 068

Należności z tytułu dostaw i usług nie są oprocentowane i mają zazwyczaj 14-dniowy termin płatności.

Ponadto Jednostka stosuje zapisy ustawy z dnia 8 marca 2013 roku o przeciwdziałaniu nadmiernym

opóźnieniom w transakcjach handlowych. Termin zapłaty określony w umowie nie może przekraczać

60 dni, liczonych od dnia doręczenia dłużnikowi faktury lub rachunku, potwierdzających dostawę towaru

lub wykonanie usługi. Spółka posiada odpowiednią politykę w zakresie dokonywania sprzedaży tylko

zweryfikowanym klientom. Dzięki temu, zdaniem kierownictwa, nie istnieje dodatkowe ryzyko

kredytowe, ponad poziom określony odpisem na oczekiwane straty kredytowe właściwym dla

należności handlowych Spółki.

Szczegółowe informacje na temat stosowanych przez Spółkę zasad rachunkowości dotyczących

należności zawiera punkt III. Opis przyjętych zasad (polityki) rachunkowości, w tym metod wyceny

aktywów i pasywów oraz przychodów i kosztów, a także w nocie 37, a informacje odnośnie utraty

wartości oraz kalkulacji odpisu na oczekiwane straty kredytowe zawiera nota 36.

Spółka nie prowadzi sprzedaży na rzecz osób nieprowadzących działalności gospodarczej w związku z

czym zobowiązania Jednostki do przyjęcia zwrotów występuje w bardzo ograniczonym zakresie.

Zmiana stanu odpisów aktualizujących wartość należności handlowych:

31.12.2022

31.12.2021

Jednostki powiązane

Stan odpisów aktualizujących wartość należności handlowych

na początek okresu

Zwiększenia, w tym:

- odpis na oczekiwane straty kredytowe/należności sporne

Zmniejszenia, w tym:

- wykorzystanie odpisów aktualizujących

Stan odpisów aktualizujących wartość należności handlowych

na koniec okresu

Jednostki pozostałe

Stan odpisów aktualizujących wartość należności handlowych

na początek okresu

694

578

Zwiększenia, w tym:

218

- odpis na oczekiwane straty kredytowe/należności sporne

218

Zmniejszenia, w tym:

182

102

- wykorzystanie odpisów aktualizujących

133

102

- rozwiązanie odpisów aktualizujących w związku ze spłatą

należności

Stan odpisów aktualizujących wartość należności handlowych

od jednostek pozostałych na koniec okresu

523

694

Stan odpisów aktualizujących wartość należności handlowych

na koniec okresu

591

762

Należności handlowe dochodzone na drodze sądowej

Wyszczególnienie

31.12.2022

31.12.2021

Należności handlowe skierowane na drogę postępowania sądowego

591

762

Odpisy na oczekiwane straty kredytowe/należności sporne

591

762

Wartość netto należności handlowych dochodzonych na drodze

sądowej

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Jednostkowe roczne sprawozdanie finansowe za okres 01.01 – 31.12.2022 r.

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Nota 19. POZOSTAŁE NALEŻNOŚCI

Wyszczególnienie

31.12.2022

31.12.2021

Pozostałe należności, w tym:

535

351

- z tytułu podatków, z wyjątkiem podatku dochodowego od osób

prawnych

- inne

478

331

odpisy aktualizujące

Pozostałe należności brutto

535

351

Wyszczególnienie

31.12.2022

31.12.2021

Pozostałe należności, w tym:

535

351

od jednostek powiązanych

od pozostałych jednostek

535

351

Odpisy aktualizujące

Pozostałe należności brutto

535

351

Nota 20. ROZLICZENIA MIĘDZYOKRESOWE

Wyszczególnienie

31.12.2022

31.12.2021

- ubezpieczenia majątkowe i prenumerata czasopism, subskrypcje i

opłaty członkowskie

210

222

- faktury zaliczkowe

160

154

Czynne rozliczenia międzyokresowe kosztów

370

376

Nota 21. ŚRODKI PIENIĘŻNE I ICH EKWIWALENTY

31.12.2022

31.12.2021

Środki pieniężne w kasie i na rachunkach bankowych:

10 863

Kasa

185

Bank

589

10 678

Inne aktywa pieniężne

2 008

Razem

2 617

10 863

Środki pieniężne w banku są oprocentowane według zmiennych stóp procentowych, których wysokość

zależy od stopy oprocentowania jednodniowych lokat bankowych. Lokaty krótkoterminowe są

dokonywane na różne okresy, od jednego dnia do jednego miesiąca, w zależności od aktualnego

zapotrzebowania Spółki na środki pieniężne i są oprocentowane według ustalonych dla nich stóp

procentowych.

Odpisy z tytułu utraty wartości środków pieniężnych i ekwiwalentów ustalono indywidualnie dla każdego

salda dotyczącego danej instytucji finansowej. Do oceny ryzyka kredytowego użyto zewnętrzne ratingi

banków oraz publicznie dostępne informacje dotyczące wskaźników niewypełnienia zobowiązania dla

danego ratingu ustalone przez zewnętrzne agencje. Analiza wykazała, iż aktywa te mają niskie ryzyko

kredytowe na dzień sprawozdawczy. Spółka skorzystała z uproszczenia dozwolonego przez standard i

odpis z tytułu utraty wartości ustalono na podstawie 12‐miesięcznych strat kredytowych. Kalkulacja

odpisu wykazała nieistotną kwotę odpisu z tytułu utraty wartości, w związku z czym wartość godziwa

środków pieniężnych i ich ekwiwalentów na dzień 31 grudnia 2022 roku wynosi 2 617 tys. PLN (31

grudnia 2021 roku: 10 863 tys. PLN) i jest równa wartości bilansowej.

Środki pieniężne o ograniczonej możliwości dysponowania

31.12.2022

31.12.2021

Zabezpieczenie należytego wykonania umowy

Razem

Na dzień 31 grudnia 2022 roku jednostka dysponowała niewykorzystanymi przyznanymi środkami

kredytowymi w wysokości 2 700 tys. PLN (31 grudnia 2021 roku: 1 500 tys. PLN), w odniesieniu, do

których wszystkie warunki zawieszające zostały spełnione.

Środki pieniężne do dyspozycji jednostki, nie wykazywane w

pozycji bilansowej

31.12.2022

31.12.2021

Dostępne, niewykorzystane środki pieniężne w ramach kredytu

obrotowego

2 700

1 500

Razem

2 700

1 500

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Jednostkowe roczne sprawozdanie finansowe za okres 01.01 – 31.12.2022 r.

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Nota 22. KAPITAŁ ZAKŁADOWY

Wyszczególnienie

31.12.2022

31.12.2021

Liczba akcji

3 260 762

Wartość nominalna akcji

1 PLN

Kapitał zakładowy

3 261

Na dzień publikacji raportu akcje imienne serii B łącznie w ilości 400 tys. są uprzywilejowane co do

głosu, w ten sposób, że każdej z tych akcji przysługuje 5 (pięć) głosów na Walnym Zgromadzeniu Spółki,

co daje łącznie 2 000 tys. głosów będących w posiadaniu Grzegorza Siewiery. Akcje wszystkich serii są

jednakowo uprzywilejowane co do dywidendy oraz zwrotu z kapitału.

Kapitał zakładowy – struktura wg. serii akcji

Seria/emisja

rodzaj akcji

Rodzaj

uprzywi-

lejowania

akcji

Rodzaj

ograni-

czenia

praw do

akcji

Liczba

akcji w tys.

sztuk

Wartość

jedno-

stkowa

Wartość

serii /

emisji

wartości

nominal-

nej

Sposób

pokrycia

kapitału

Data

rejestracji

seria A na

okaziciela

i imienne

600

1 PLN

600

gotówka

09-1998

seria B imienne

5 głosów

400

1 PLN

400

aport

09-1999

seria C imienne

1 PLN

gotówka

09-1999

seria C imienne

1 PLN

gotówka

09-1999

seria D imienne

268

1 PLN

268

gotówka

09-1999

seria E imienne

236

1 PLN

236

gotówka

08-2000

seria F imienne

1 PLN

gotówka

08-2000

seria G imienne

428

1 PLN

428

gotówka

07-2006

seria I imienne

1 000

1 PLN

1 000

gotówka

03-2007

seria J imienne

195

1 PLN

195

gotówka

06-2008

Kapitał zakładowy na dzień 31.12.2022 r. – struktura wg. akcjonariuszy

Akcjonariusz

Liczba akcji

% kapitału

akcyjnego

Liczba

głosów

% głosów

SG Invest Sp. z o.o. / Grzegorz Siewiera

1 004 280

30,80%

2 604 280

53,58%

Yavin Limited / Piotr Kraska

104 448

3,20%

104 448

2,15%

Inmuebles Polo SL

431 527

13,23%

431 527

8,88%

Rockbridge Towarzystwo Funduszy

Inwestycyjnych S.A.

214 586

6,58%

214 586

4,41%

Pozostali

1 455 436

44,63%

1 455 436

29,94%

LSI Software S.A. – akcje własne

50 485

1,55%

50 485

1,04%

Razem

3 260 762

100,00%

4 860 762

100,00%

Wszystkie wyemitowane akcje posiadają wartość nominalną wynoszącą 1 PLN i zostały w pełni

opłacone.

Nota 23. KAPITAŁ ZAPASOWY

Kapitał zapasowy został utworzony z nadwyżki wartości emisyjnej nad nominalną w kwocie 9 615 tys.

PLN, która została pomniejszona o koszty emisji akcji ujęte jako zmniejszenie kapitału zapasowego.

Ponadto kapitał zapasowy powstał z ustawowych odpisów z zysków generowanych w poprzednich

latach obrotowych w kwocie 1 425 tys. PLN, a także z nadwyżek z podziału zysku ponad wymagany

ustawowo odpis w kwocie 25 620 tys. PLN.

Zgodnie z wymogami Kodeksu Spółek Handlowych, Spółka jest zobowiązana utworzyć kapitał

zapasowy na pokrycie straty. Do tej kategorii kapitału przekazuje się co najmniej 8% zysku za dany rok

obrotowy wykazanego w sprawozdaniu Spółki, dopóki kapitał ten nie osiągnie co najmniej jednej trzeciej

kapitału podstawowego. W następstwie przekroczenia salda kapitału zapasowego wartości 1/3 kapitału

zakładowego wygasł wymieniony wyżej ustawowy obowiązek dokonywania dopłat z zysku na kapitał

zapasowy. O użyciu kapitału zapasowego, w tym rezerwowego, decyduje Walne Zgromadzenie.

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Jednostkowe roczne sprawozdanie finansowe za okres 01.01 – 31.12.2022 r.

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Ponadto, nadmienić należy, że żaden z kowenantów kredytowych nałożonych na Spółkę nie jest

obecnie powiązany z utrzymywaniem określonego poziomu kapitałów własnych.

Nota 24. AKCJE WŁASNE

Zarząd Spółki LSI Software S.A. w wykonaniu uchwały Nr 7/2017 Zwyczajnego Walnego Zgromadzenia

z dnia 30 czerwca 2017 r. zakończył z dniem 31 grudnia 2018 r. realizację Program Skupu Akcji

Własnych. Skup akcji zakończył się z uwagi na upływ terminu wskazanego w uchwale.

Na podstawie Uchwały WZA Zarząd Emitenta został upoważniony do nabycia 326 076 akcji LSI

Software S.A. za cenę nie niższą niż 2 PLN i nie wyższą niż 19 PLN, zaś łączna cena nabycia tych akcji

nie mogła przekroczyć sumy 2 060 tys. PLN. Kwota ta obejmowała cenę zapłaty za nabywane akcje

oraz koszty nabycia. LSI Software S.A. mogło nabywać akcje w terminie do dnia 31 grudnia 2018 r.

Poniżej przedstawiono informacje podsumowujące wyniki Programu Skupu Akcji Własnych

rozpoczętego w dniu 23 października 2017 r.:

• łączna ilość akcji nabytych przez Spółkę w ramach skupu akcji własnych wynosi 50 485 sztuk

i odpowiada 50 485 głosom na Walnym Zgromadzeniu Spółki;

• łączna liczba dotychczas nabytych akcji stanowi 1,55% udziału w kapitale zakładowym Spółki

i ogólnej liczbie głosów na Walnym Zgromadzeniu Spółki;

• wartość nominalna jednej akcji wynosi 1 PLN, a łączna wartość nominalna skupionych akcji

wynosi 50 485 PLN;

• średnia jednostkowa cena nabycia akcji wyniosła 11,99 PLN;

• z przeznaczonego na skup funduszu celowego w wysokości 2 060 tys. PLN pozostało 1 453

tys. PLN;

• nabyte przez Spółkę akcje własne będą mogły zostać przeznaczone:

a) w celu umorzenia akcji i obniżenia kapitału zakładowego Spółki,

b) w celu zaoferowania akcji członkom zarządu Spółki oraz kluczowym menedżerom

i pracownikom Spółki („Program Motywacyjny”).

W dniu 27 czerwca 2019 r. Zwyczajne Walne Zgromadzenie LSI Software S.A. podjęło uchwałę Nr

25/2019 w sprawie przedłużenia skupu akcji własnych Spółki ustalonego uchwałą Nr 7/2017

Zwyczajnego Walnego Zgromadzenia z dnia 30 czerwca 2017 r. W wyniku podjęcia powyższej uchwały

upoważnienie Zarządu do nabywania akcji własnych w trybie art. 362 § 1 punkt 8 Kodeksu spółek

handlowych obejmowało okres od dnia 30 czerwca 2017 roku do dnia 31 grudnia 2021 roku, nie dłużej

jednak niż do chwili wyczerpania środków przeznaczonych na ich nabycie. Zarząd nie przedłużył jednak

okresu realizacji Programu Skupu Akcji Własnych, który zakończył się w dniu 31 grudnia 2018 roku.

Wyszczególnienie

01.01 - 31.12.2022

01.01 - 31.12.2021

Stan na początek okresu

-609

zakupione w ciągu okresu

inne zmiany – sprzedaż

Stan na koniec okresu

-609

Nota 25. POZOSTAŁE KAPITAŁY

Wyszczególnienie

31.12.2022

31.12.2021

Kapitał zapasowy

41 097

36 660

Pozostały kapitał rezerwowy (skup akcji własnych)

2 060

RAZEM

43 157

38 720

Zmiana stanu pozostałych kapitałów

Wyszczególnienie

Kapitał zapasowy

Kapitał rezerwowy

Razem

01.01.2022

36 660

2 060

38 720

Zwiększenia w okresie

4 437

Podział/pokrycie zysku/straty netto

4 437

Zmniejszenia w okresie

31.12.2022

41 097

2 060

43 157

01.01.2021

33 137

2 060

35 197

Zwiększenia w okresie

3 523

Podział/pokrycie zysku/straty netto

3 523

Zmniejszenia w okresie

31.12.2021

36 660

2 060

38 720

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Jednostkowe roczne sprawozdanie finansowe za okres 01.01 – 31.12.2022 r.

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Nota 26. KREDYTY I POŻYCZKI

Wyszczególnienie

31.12.2022

31.12.2021

Kredyty w rachunku bieżącym

Kredyty bankowe

338

Suma kredytów i pożyczek, w tym:

338

- długoterminowe

- krótkoterminowe

300

Struktura zapadalności kredytów i pożyczek

Wyszczególnienie

31.12.2022

31.12.2021

Kredyty i pożyczki krótkoterminowe

300

Kredyty i pożyczki długoterminowe

- płatne powyżej 1 roku do 3 lat

Kredyty i pożyczki razem

338

Kredyty i pożyczki – stan na 31.12.2022 r.

Nazwa banku

/pożyczkodawcy i

rodzaj

kredytu/pożyczki

Kwota

kredytu

/pożyczki

wg umowy

Kwota

pozostała do

spłaty

Efektywna

stopa

procentowa

Termin

spłaty

Zabezpieczenia

mBank S.A. kredyt

inwestycyjny

575

Wibor +

marża

banku

31.01.2023

hipoteka umowna

łączna na

nieruchomości

mBank S.A.

kredyt w rachunku

bieżącym

2 700

Wibor +

marża

banku

24.09.2023

hipoteka umowna

łączna na

nieruchomości

RAZEM

3 275

Kredyty i pożyczki – stan na 31.12.2021 r.

Nazwa banku

/pożyczkodawcy i

rodzaj

kredytu/pożyczki

Kwota

kredytu

/pożyczki

wg umowy

Kwota

pozostała do

spłaty

Efektywna

stopa

procentowa

Termin

spłaty

Zabezpieczenia

mBank S.A.

kredyt w rachunku

bieżącym

1 500

Wibor +

marża

banku

25.09.2022

hipoteka umowna

łączna na

nieruchomości

mBank S.A. kredyt

inwestycyjny

1 750

116

Wibor +

marża

banku

31.01.2022

hipoteka umowna

łączna na

nieruchomości

mBank S.A. kredyt

inwestycyjny

575

153

Wibor +

marża

banku

31.01.2023

hipoteka umowna

łączna na

nieruchomości

mBank S.A. kredyt

obrotowy

400

Wibor +

marża

banku

31.03.2022

weksel in blanco

RAZEM

4 225

338

Struktura walutowa kredytów i pożyczek

Wyszczególnienie

31.12.2022

31.12.2021

wartość

w walucie

wartość

w PLN

wartość

w walucie

wartość

w PLN

PLN

338

Kredyty i pożyczki razem

338

Nota 27. POZOSTAŁE ZOBOWIĄZANIA FINANSOWE

Wyszczególnienie

31.12.2022

31.12.2021

Zobowiązania leasingowe

4 501

2 789

Instrumenty finansowe

Razem zobowiązania finansowe

4 501

2 801

- długoterminowe

3 593

2 062

- krótkoterminowe

908

739

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Jednostkowe roczne sprawozdanie finansowe za okres 01.01 – 31.12.2022 r.

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Zobowiązania leasingowe

Wyszczególnienie

31.12.2022

31.12.2021

Zobowiązania leasingowe krótkoterminowe

908

727

Zobowiązania leasingowe długoterminowe, w tym:

3 593

2 062

- od roku do pięciu lat

3 593

2 062

Zobowiązania leasingowe razem

4 501

2 789

Instrumenty finansowe

Wyszczególnienie

31.12.2022

31.12.2021

Wartość godziwa na początek okresu

-12

Wycena odniesiona w rachunek zysków i strat

-12

Wartość godziwa na koniec okresu

-12

- długoterminowe

- krótkoterminowe

-12

Typ transakcji

Data

zawarcia

Czas

transakcji

Kwota

bazowa

Wartość

godziwa

Wg stanu na dzień 31.12.2022 r.

Wg stanu na dzień 31.12.2021 r.

-12

Wycena forward w USD

16.12.2021

10.01.2022

-6

Wycena forward w USD

10.12.2021

14.01.2022

-4

Wycena forward w USD

29.12.2021

17.01.2022

-2

Wynik na instrumentach finansowych ujęty bezpośrednio w dochodach całkowitych

Wyszczególnienie

31.12.2022

31.12.2021

Skumulowany wynik osiągnięty na instrumentach finansowych

na początek okresu

-12

Wycena odniesiona w rachunek zysków i strat

-12

Skumulowany w dochodach całkowitych wynik osiągnięty na

instrumentach finansowych

-12

Zmiana stanu zobowiązań finansowych

Wyszczególnienie

Kredyty

i pożyczki

Zobowiązania z

tytułu prawa do

użytkowania

aktywów

Pozostałe

Razem

Wartość bilansowa na

dzień 01.01.2022 roku

338

2 789

3 501

6 628

Zwiększenia, z tytułu:

2 440

- zawartych umów

2 440

Zmniejszenia, z tytułu:

300

728

3 501

4 529

- spłaty

300

690

990

- umorzenia i inne

3 501

3 539

Wartość bilansowa na

dzień 31.12.2022 roku

4 501

4 539

Wartość bilansowa na

dzień 01.01.2021 roku

941

3 231

2 846

7 018

Zwiększenia, z tytułu:

144

3 501

3 645

- zawartych umów

144

3 501

3 645

Zmniejszenia, z tytułu:

603

586

2 846

4 035

- spłaty

602

586

1 188

- umorzenia i inne

2 846

2 847

Wartość bilansowa na

dzień 31.12.2021 roku

338

2 789

3 501

6 628

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Jednostkowe roczne sprawozdanie finansowe za okres 01.01 – 31.12.2022 r.

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Nota 28. ZOBOWIĄZANIA HANDLOWE

Zobowiązania handlowe

31.12.2022

31.12.2021

Zobowiązania handlowe

3 389

3 707

Wobec jednostek powiązanych

1 137

359

Wobec jednostek pozostałych

2 252

3 348

Zobowiązania handlowe – struktura przeterminowania

Nota 29. POZOSTAŁE ZOBOWIĄZANIA

Pozostałe zobowiązania krótkoterminowe

31.12.2022

31.12.2021

Zobowiązania z tytułu pozostałych podatków, ceł, ubezpieczeń

społecznych i innych, z wyjątkiem podatku dochodowego od

osób prawnych

2 212

1 398

Pozostałe zobowiązania:

1 130

4 420

- zobowiązania wobec pracowników z tytułu wynagrodzeń

994

746

- subwencja w ramach Tarczy z PFR S.A.

3 489

- inne zobowiązania

136

185

Razem inne zobowiązania

3 342

5 818

Nota 30. MAJĄTEK SOCJALNY ORAZ ZOBOWIĄZANIA ZFŚS I INWESTYCYJNE

Ustawa z dnia 4 marca 1994 r. o zakładowym funduszu świadczeń socjalnych z późniejszymi zmianami

stanowi, że Zakładowy Fundusz Świadczeń Socjalnych tworzą pracodawcy zatrudniający powyżej

20 pracowników na pełne etaty. Spółka tworzy taki fundusz i dokonuje okresowych odpisów

w wysokości kwot uzgodnionych z przedstawicielem załogi. Celem Funduszu jest subsydiowanie

działalności socjalnej Spółki, pożyczek udzielonych jej pracownikom oraz pozostałych kosztów

socjalnych.

Tabele poniżej przedstawiają analitykę aktywów, zobowiązań, kosztów Funduszu oraz saldo netto.

31.12.2022

31.12.2021

Środki pieniężne

Zobowiązania z tytułu Funduszu

Saldo po skompensowaniu

Odpisy na Fundusz w okresie obrotowym

Zobowiązania inwestycyjne

Na dzień 31 grudnia 2022 oraz 2021 roku pozycja ta nie wystąpiła.

Wyszczególnienie

Razem

Nieprzetermi-

nowane

Przeterminowane, lecz ściągalne

< 60

dni

61 – 90

dni

91 – 180

dni

181 – 360

dni

>360

dni

31.12.2022

3 389

2 277

660

184

266

Wobec jednostek

powiązanych

1 137

254

435

182

266

Wobec jednostek

pozostałych

2 252

2 023

225

31.12.2021

3 707

3 383

281

Wobec jednostek

powiązanych

359

191

168

Wobec jednostek

pozostałych

3 348

3 192

113

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Jednostkowe roczne sprawozdanie finansowe za okres 01.01 – 31.12.2022 r.

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Nota 31. ZOBOWIĄZANIA WARUNKOWE

Emitent udzielił ponownie poręczenia do wysokości 500 tys. PLN odnowionej umowy kredytu

w rachunku bieżącym zawartej w dniu 9 sierpnia 2017 roku przez spółkę zależną GiP Sp. z o.o. z mBank

S.A. Roczne wynagrodzenie Emitenta z tego tytułu wyniosło 28 tys. PLN.

31.12.2022

31.12.2021

Poręczenie spłaty kredytu

500

Razem zobowiązania warunkowe

500

Zobowiązania warunkowe z tytułu udzielonych gwarancji i poręczeń

Wyszczególnienie

Gwarancja /

poręczenie dla

Tytułem

Waluta

31.12.2022

31.12.2021

Poręczenie kredytu w rachunku

bieżącym

GiP Sp. z o.o.

Kredyt

PLN

500

Nota 32. NALEŻNOŚCI I ZOBOWIĄZANIA DŁUGO I KRÓTKOTERMINOWE Z TYTUŁU

LEASINGU FINANSOWEGO

Na dzień 31 grudnia 2022 roku oraz na dzień 31 grudnia 2021 przyszłe minimalne opłaty leasingowe

z tytułu tych umów oraz wartość bieżąca minimalnych opłat leasingowych netto przedstawiają się

następująco:

Zobowiązania z tytułu umów leasingu finansowego i umów dzierżawy z opcją zakupu

Wyszczególnienie

31.12.2022

31.12.2021

Opłaty

minimalne

Wartość

bieżąca opłat

Opłaty

minimalne

Wartość

bieżąca opłat

W okresie 1 roku

908

727

W okresie od 1 do 5 lat

3 593

2 062

Powyżej 5 lat

Minimalne opłaty leasingowe ogółem

4 501

2 789

Przyszły koszt odsetkowy

2 496

2 180

Wartość bieżąca minimalnych opłat

leasingowych, w tym:

2 005

4 501

609

2 789

- krótkoterminowe

908

727

- długoterminowe

3 593

2 062

Aktywa z tytułu prawa do użytkowania (Leasing)

Środki trwałe

01.01-31.12.2022

Wartość brutto

Umorzenie

Wartość netto

Nieruchomości

2 628

308

2 320

Maszyny i urządzenia

125

Środki transportu

1 970

674

1 296

Razem

4 723

1 063

3 660

Zmiany wartości aktywów z tytułu prawa do użytkowania oraz kwoty ujęte w Rachunku zysków i strat –

za okres 01.01.2022 - 31.12.2022 r. przedstawia poniższa tabela.

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Jednostkowe roczne sprawozdanie finansowe za okres 01.01 – 31.12.2022 r.

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Wyszczególnienie

Nieruchomości

Maszyny i

urządzenia

Środki

transportu

Razem

Wartość bilansowa brutto na dzień

01.01.2022 roku

2 559

143

1 997

4 699

Zwiększenia, z tytułu:

704

773

- zawartych umów

704

773

Zmniejszenia, z tytułu:

731

749

- innych korekt

731

749

Wartość bilansowa brutto na dzień

31.12.2022 roku

2 628

125

1 970

4 723

Umorzenie na dzień 01.01.2022 roku

646

790

1 506

Zwiększenia, z tytułu:

232

278

538

- amortyzacji

232

278

537

- inne

Zmniejszenia, z tytułu:

570

394

981

- inne

570

394

981

Umorzenie na dzień 31.12.2022 roku

308

674

1 063

Odpisy aktualizujące na 01.01.2022

roku

Zwiększenia, z tytułu:

- utraty wartości

Zmniejszenia, z tytułu:

- odwrócenie odpisów aktualizujących

Odpisy aktualizujące na 31.12.2022

roku

Wartość bilansowa netto na dzień

31.12.2022 roku

2 320

1 296

3 660

Nota 33. ROZLICZENIA MIĘDZYOKRESOWE PRZYCHODÓW

31.12.2022

31.12.2021

Dotacje

Przychody przyszłych okresów

2 610

1 045

Faktury zaliczkowe

2 610

1 045

Rozliczenia międzyokresowe przychodów, w tym:

2 654

1 045

- długoterminowe

742

- krótkoterminowe

1 912

1 045

Nota 34. ZOBOWIĄZANIA NA ŚWIADCZENIA EMERYTALNE I PODOBNE

Jednostka wypłaca pracownikom przechodzącym na emerytury kwoty odpraw emerytalnych

w wysokości określonej przez Kodeks pracy. W związku z tym Spółka na podstawie własnej wyceny

tworzy rezerwę na wartość bieżącą zobowiązania z tytułu odpraw emerytalnych.

Kwotę tego zobowiązania oraz uzgodnienie przedstawiające zmiany stanu w ciągu okresu obrotowego

przedstawiono w poniższych tabelach.

31.12.2022

31.12.2021

Zobowiązania na odprawy emerytalne i rentowe

Razem, w tym:

- długoterminowe

- krótkoterminowe

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Jednostkowe roczne sprawozdanie finansowe za okres 01.01 – 31.12.2022 r.

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Zmiana stanu zobowiązań

Zobowiązania na

odprawy

emerytalne i

rentowe

Stan na 01.01.2022

Utworzenie zobowiązania

Rozwiązanie zobowiązania

Stan na 31.12.2022, w tym:

- długoterminowe

- krótkoterminowe

Stan na 01.01.2021

Utworzenie zobowiązania

Rozwiązanie zobowiązania

Stan na 31.12.2021, w tym:

- długoterminowe

- krótkoterminowe

Nota 35. POZOSTAŁE ŚWIADCZENIA PRACOWNICZE I REZERWY

Wyszczególnienie

31.12.2022

31.12.2021

Zobowiązania z tytułu urlopów wypoczynkowych

200

Rezerwa na przyszłe zobowiązania

592

Rezerwa na koszty postępowań sądowych

Rezerwa na naprawy gwarancyjne

Razem, w tym:

239

720

- długoterminowe

- krótkoterminowe

239

720

Zmiana stanu rezerw i zobowiązań

Wyszczególnienie

Zobowiązania

z tyt. urlopów

Rezerwa na

przyszłe

zobowiązania

Inne rezerwy

Ogółem

Stan na 01.01.2022

592

720

Utworzone w ciągu roku obrotowego

200

239

Rozwiązane

592

720

Stan na 31.12.2022, w tym:

200

239

- długoterminowe

- krótkoterminowe

200

239

Stan na 01.01.2021

127

Utworzone w ciągu roku obrotowego

592

688

Rozwiązane

Stan na 31.12.2021, w tym:

592

720

- długoterminowe

- krótkoterminowe

592

720

Nota 36. CELE I ZASADY ZARZĄDZANIA RYZYKIEM FINANSOWYM

Poza instrumentami pochodnymi, do głównych instrumentów finansowych, z których korzysta Spółka,

należą kredyty bankowe, umowy leasingu finansowego i dzierżawy z opcją zakupu, środki pieniężne

i lokaty krótkoterminowe. Głównym celem tych instrumentów finansowych jest pozyskanie środków

finansowych na działalność Spółki. Spółka posiada też inne instrumenty finansowe, takie jak należności

i zobowiązania z tytułu dostaw i usług, które powstają bezpośrednio w toku prowadzonej przez nią

działalności.

Spółka zawiera również transakcje z udziałem instrumentów pochodnych, przede wszystkim walutowe

kontrakty terminowe typu forward. Celem tych transakcji jest zarządzanie ryzykiem walutowym

powstającym w toku działalności Spółki oraz wynikających z używanych przez nią źródeł finansowania.

Zasadą stosowaną przez Spółkę obecnie i przez cały okres objęty badaniem jest nieprowadzenie obrotu

instrumentami finansowymi za wyjątkiem lokowania nadwyżek środków pieniężnych w obligacje,

z krótkim terminem wykupu i wyższym oprocentowaniem niż standardowe lokaty bankowe.

Główne rodzaje ryzyka wynikającego z instrumentów finansowych Spółki obejmują:

• ryzyko stopy procentowej,

• ryzyko związane z płynnością,

• ryzyko walutowe

• ryzyko kredytowe.

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Jednostkowe roczne sprawozdanie finansowe za okres 01.01 – 31.12.2022 r.

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Zarząd weryfikuje i uzgadnia zasady zarządzania każdym z tych rodzajów ryzyka – zasady te zostały

w skrócie omówione poniżej. Jednostka monitoruje również ryzyko cen rynkowych dotyczące

wszystkich posiadanych przez nią instrumentów finansowych.

Stopień narażenia na ryzyko rynkowe

Aktywa i zobowiązania finansowe

31.12.2022

Stopień (wartość narażenia na ryzyko)

Waluty

Stopy

procentowej PLN

EUR

USD

Pożyczki i należności

490

2 411

Zobowiązania finansowe wyceniane

w wartości godziwej przez wynik finansowy

4 539

Aktywa i zobowiązania finansowe

31.12.2021

Stopień (wartość narażenia na ryzyko)

Waluty

Stopy

procentowej PLN

EUR

USD

Pożyczki i należności

506

Zobowiązania finansowe wyceniane w

wartości godziwej przez wynik finansowy

3 139

Instrumenty finansowe

226

Ryzyko stopy procentowej

Narażenie Spółki na ryzyko wywołane zmianami stóp procentowych dotyczy przede wszystkim

długoterminowych zobowiązań finansowych z tytułu zaciągniętych kredytów bankowych oraz zawartych

umów leasingowych. Spółka zarządza kosztami oprocentowania poprzez korzystanie zarówno

z zobowiązań o oprocentowaniu stałym, jak i zmiennym.

W związku z powyższym wrażliwość sprawozdania na zmiany stopy procentowej jest bardzo mała,

ponieważ odsetki z tytułu leasingu i kredytów nie przekraczają 222 tys. PLN rocznie. Ewentualna zmiana

o 10% stopy procentowej skutkowałaby zmianą wyniku finansowego i kapitałów własnych na poziomie

22 tys. PLN.

Poniższa tabela przedstawia wrażliwość wyniku finansowego brutto na racjonalnie możliwe zmiany stóp

procentowych przy założeniu niezmienności innych czynników (w związku z oprocentowanymi aktywami

i zobowiązaniami).

Wpływ na wynik

finansowy brutto

Wpływ na

kapitał własny

Wpływ na wynik

finansowy brutto

Wpływ na

kapitał własny

31.12.2022

+ 10%/- 10%

31.12.2021

+ 10%/- 10%

Aktywa wyceniane w zamortyzowanym koszcie, w tym:

- należności z tyt. dostaw i usług

+/- 92

+/- 0

+/- 83

+/- 0

Zobowiązania finansowe

- otrzymane kredyty i pożyczki

+/- 0

+/- 9

+/- 0

- zobowiązania leasingowe

+/- 45

+/- 0

+/- 28

+/- 0

- zobowiązani z tyt. dostaw i

usług

+/- 34

+/- 0

+/- 37

+/- 0

Ryzyko walutowe

Spółka narażona jest na ryzyko walutowe z tytułu zawieranych transakcji. Ryzyko takie powstaje

w wyniku dokonywania przez jednostkę sprzedaży lub zakupów w walutach innych niż jej waluta

wyceny. Około 30% zawartych przez Spółkę transakcji sprzedaży wyrażonych jest w walutach innych

niż waluta sprawozdawcza jednostki operacyjnej dokonującej sprzedaży, podczas gdy ponad 80%

kosztów nabycia towarów wyrażonych jest w walutach innych niż waluta sprawozdawcza.

Spółka stara się negocjować warunki instrumentów finansowych w taki sposób, by odpowiadały one

warunkom otwartych pozycji walutowych i zapewniały dzięki temu maksymalną skuteczność

zabezpieczenia.

Spółka nie stosuje rachunkowości zabezpieczeń, a dokonuje jedynie zabezpieczenia ekonomicznego

zawieranych transakcji. Na dzień 31 grudnia 2022 roku Spółka zabezpieczyła 100% transakcji zakupu

w walutach obcych (na dzień 31 grudnia 2021 roku – 100%), z tytułu których na dzień bilansowy istniały

uprawdopodobnione przyszłe zobowiązania sięgające końca pierwszego kwartału 2023 roku

Poniższa tabela przedstawia wrażliwość wyniku finansowego brutto (w związku ze zmianą wartości

godziwej aktywów i zobowiązań pieniężnych) oraz kapitału własnego Spółki z tytułu zmiany wartości

godziwej kontraktów terminowych typu forward na racjonalnie możliwe wahania kursów przy założeniu

niezmienności innych czynników.

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Jednostkowe roczne sprawozdanie finansowe za okres 01.01 – 31.12.2022 r.

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Rok zakończony

31 grudnia 2022

Wpływ na wynik

finansowy brutto

Wpływ na

kapitał własny

Wpływ na wynik

finansowy brutto

Wpływ na

kapitał własny

EUR + 10%/- 10%

USD + 10%/- 10%

Pożyczki i należności

+/- 49

+/- 0

+/- 241

+/- 0

Zobowiązania finansowe

oraz inne wyceniane

w wartości godziwej przez

wynik finansowy

+/- 11

+/- 0

+/- 92

+/- 0

Rok zakończony

31 grudnia 2021

Wpływ na wynik

finansowy brutto

Wpływ na

kapitał własny

Wpływ na wynik

finansowy brutto

Wpływ na

kapitał własny

EUR + 10%/- 10%*

USD + 10%/- 10%

Pożyczki i należności

+/- 3

+/- 0

+/- 205

+/- 0

Instrumenty

zabezpieczające – pasywa

+/- 0

+/- 92

+/- 0

Ryzyko kredytowe

Ryzyko kredytowe definiowane jest jako ryzyko poniesienia straty finansowej przez Spółkę w sytuacji

kiedy kontrahent lub druga strona transakcji nie spełni swoich umownych obowiązków. Ryzyko

kredytowe związane jest przede wszystkim z należnościami oraz środkami pieniężnymi i ich

ekwiwalentami. Maksymalne narażenie LSI Software S.A. na ryzyko kredytowe odpowiada wartości

księgowej wyżej wymienionych instrumentów finansowych.

Oczekiwane straty kredytowe to ważony prawdopodobieństwem szacunek strat kredytowych (tj.

bieżącej wartości wszystkich niedoborów środków pieniężnych) w całym oczekiwanym okresie życia

instrumentu finansowego. Niedobór środków pieniężnych jest to różnica między przepływami

pieniężnymi należnymi jednostce zgodnie z umową a przepływami pieniężnymi, które jednostka

spodziewa się otrzymać. Ponieważ oczekiwane straty kredytowe uwzględniają kwotę i terminy płatności,

strata kredytowa powstaje nawet wtedy, gdy Spółka spodziewa się otrzymać całą płatność, lecz ma to

miejsce później niż przewidziano w umowie. Spółka ujmuje odpisy na oczekiwane straty kredytowe w

odniesieniu do:

• aktywów finansowych wycenianych według zamortyzowanego kosztu;

• należności handlowych;

• instrumentów dłużnych wycenianych w wartości godziwej przez inne całkowite dochody.

Spółka ujmuje odpis na oczekiwane straty w kwocie równej:

• oczekiwanym stratom kredytowym w całym okresie życia, jeżeli ryzyko kredytowe związane z

danym instrumentem finansowym znacznie wzrosło od momentu początkowego ujęcia, lub

• 12-miesięcznym oczekiwanym stratom kredytowym, jeżeli na dzień sprawozdawczy ryzyko

kredytowe związane z instrumentem finansowym nie wzrosło znacząco od momentu

początkowego ujęcia.

W odniesieniu do należności z tytułu dostaw i usług Spółka wycenia odpis na oczekiwane straty

kredytowe w kwocie równej oczekiwanym stratom kredytowym w całym okresie życia. Określając czy

ryzyko kredytowe znacznie wzrosło od momentu początkowego ujęcia, a także na potrzeby

oszacowania oczekiwanych strat kredytowych, Spółka uwzględnia adekwatne i możliwe do

udokumentowania informacje, które są dostępne bez nadmiernych kosztów lub starań. Obejmuje to

zarówno informacje ilościowe jak i jakościowe, oparte zarówno na doświadczeniach Spółki jak i na

ocenie ryzyka kredytowego uwzględniającego informacje dotyczące przyszłości.

Spółka zakłada, że ryzyko kredytowe związane ze składnikiem aktywów finansowych znacznie wzrosło

od momentu początkowego ujęcia, gdy płatności z tytułu umowy są przeterminowane o ponad 30 dni.

Przy ustalaniu, czy ryzyko kredytowe związane z danym instrumentem finansowym znacznie wzrosło,

Spółka uwzględniała zmianę ryzyka niewykonania zobowiązania, jaka nastąpiła od momentu

początkowego ujęcia. Według Spółki do niewykonania zobowiązania dochodzi gdy:

• nie oczekuje się że dłużnik spłaci swoje zobowiązanie wobec Spółki w pełni, bez wykorzystania

przez Spółkę posiadanego zabezpieczenia (o ile istnieje), lub

• składnik aktywów finansowych jest przeterminowany o 360 dni.

Maksymalny okres, który należy brać pod uwagę przy wycenie oczekiwanych strat kredytowych, to

maksymalny okres trwania umowy (wliczając możliwość jej przedłużenia), podczas którego jednostka

jest narażona na ryzyko kredytowe. Spółka określiła dwuletni maksymalny okres dla wyceny

oczekiwanych strat kredytowych.

W odniesieniu do aktywów finansowych strata kredytowa jest bieżącą wartością różnicy (niedoboru

środków) pomiędzy:

• przepływami pieniężnymi wynikającymi z umowy, należnymi Spółce na mocy umowy; oraz

• przepływami pieniężnymi, które Spółka spodziewa się otrzymać.

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Jednostkowe roczne sprawozdanie finansowe za okres 01.01 – 31.12.2022 r.

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Oczekiwane straty kredytowe dyskontuje się na dzień sprawozdawczy, a nie na dzień oczekiwanego

niewykonania zobowiązania ani inną datę, stosując efektywną stopę procentową ustaloną przy

początkowym ujęciu lub jej przybliżenie.

Do celów wyceny oczekiwanych strat kredytowych oszacowanie oczekiwanych niedoborów środków

pieniężnych musi odzwierciedlać przepływy pieniężne oczekiwane z tytułu zabezpieczenia i innych

elementów powodujących korzystniejsze warunki kredytowania, które stanowią część warunków umowy

i nie są odrębnie ujmowane przez Spółkę. Oszacowanie oczekiwanych niedoborów środków

pieniężnych związanych z zabezpieczonym instrumentem finansowym odzwierciedla kwotę i

umiejscowienie w czasie przepływów pieniężnych oczekiwanych w wyniku egzekucji zabezpieczenia,

pomniejszonych o koszty związane z pozyskaniem i sprzedażą zabezpieczenia, niezależnie od tego,

czy dokonanie egzekucji jest prawdopodobne (tj. oszacowanie oczekiwanych przepływów pieniężnych

uwzględnia prawdopodobieństwo egzekucji i przepływów pieniężnych, które by z niej wynikły).

Wskutek tego w analizie tej należy uwzględnić wszelkie przepływy pieniężne oczekiwane w okresie

dwóch lat w związku z realizacją zabezpieczenia po przewidzianym w umowie terminie jej wygaśnięcia.

Spółka w odniesieniu do należności z tytułu dostaw i usług dokonała na dzień 31 grudnia 2022 roku

oszacowania oczekiwanych strat kredytowych w oparciu o macierz rezerw, zdefiniowaną na podstawie

danych historycznych dotyczących strat kredytowych w okresie ośmiu poprzednich kwartałów.

Kwotę oczekiwanych strat kredytowych (lub kwotę odwrócenia strat), jaka jest wymagana, aby

dostosować odpis na oczekiwane straty kredytowe na koniec okresu sprawozdawczego do kwoty

wynikającej z przyjętych zasad, Spółka ujmuje w wyniku finansowym, jako zysk lub stratę z tytułu utraty

wartości w ramach odrębnej pozycji jednostkowego sprawozdania z całkowitych dochodów.

Na koniec każdego okresu sprawozdawczego Spółka ocenia, czy składnik aktywów finansowych

wyceniany wg zamortyzowanego kosztu jest dotknięty utratą wartości ze względu na ryzyko kredytowe.

Składnik aktywów finansowych jest dotknięty utratą wartości ze względu na ryzyko kredytowe, jeżeli

wystąpiło zdarzenie, jedno lub więcej, mające negatywny wpływ na szacowane przyszłe przepływy

pieniężne związane z rzeczonym składnikiem aktywów finansowych. Do dowodów utraty wartości

składnika aktywów finansowych ze względu na ryzyko kredytowe zalicza się dające się zaobserwować

dane na temat następujących zdarzeń:

• znacznych trudności finansowych emitenta lub pożyczkobiorcy;

• naruszenia umowy, takiego jak zdarzenie niewykonania zobowiązania lub niedokonanie

płatności w terminie 90 dni;

• przyznania pożyczkobiorcy przez pożyczkodawcę, ze względów ekonomicznych lub umownych

wynikających z trudności finansowych pożyczkobiorcy, udogodnienia (udogodnień), którego w

innym przypadku pożyczkodawca by nie udzielił;

• staje się prawdopodobne, że nastąpi upadłość lub inna reorganizacja finansowa

pożyczkobiorcy;

• zaniku aktywnego rynku na dany składnik aktywów finansowych ze względu na trudności

finansowe; lub

• kupna lub powstania składnika aktywów finansowych z dużym dyskontem odzwierciedlającym

poniesione straty kredytowe.

W odniesieniu do składnika aktywów finansowych, który na dzień sprawozdawczy jest dotknięty utratą

wartości ze względu na ryzyko kredytowe, lecz który nie jest zakupionym lub utworzonym składnikiem

aktywów finansowych dotkniętym utratą wartości ze względu na ryzyko kredytowe, Spółka wycenia

oczekiwane straty kredytowe jako różnicę między wartością bilansową brutto składnika aktywów a

bieżącą wartością szacowanych przyszłych przepływów pieniężnych, dyskontowanych według

pierwotnej efektywnej stopy procentowej składnika aktywów finansowych. Wszelkie korekty

oczekiwanych strat kredytowych ujmuje się w wyniku finansowym jako zysk lub stratę z tytułu utraty

wartości.

Jednostka nie zaobserwowała znacznego wzrostu ryzyka kredytowego związanego z instrumentami

finansowymi od momentu ich początkowego ujęcia poza wskazanym powyżej odpisem na oczekiwane

straty kredytowe.

Spółka dąży do zawierania transakcji wyłącznie z renomowanymi firmami o dobrej zdolności kredytowej.

Wszyscy Klienci, którzy pragną korzystać z kredytów kupieckich, poddawani są procedurom wstępnej

weryfikacji, która polega na przeprowadzeniu wewnętrznego wywiadu gospodarczego, w ramach

którego analizie poddaje się m.in.:

• dokumenty rejestrowe kontrahenta (forma prawna, obywatelstwo osób reprezentujących, wpisy

dotyczące postępowań egzekucyjnych),

• wpisy w krajowych rejestrach dłużników,

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Jednostkowe roczne sprawozdanie finansowe za okres 01.01 – 31.12.2022 r.

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

• terminowe wywiązywanie się ze zobowiązań wobec LSI Software S.A. w dotychczasowej

współpracy z Klientem.

Ponadto, dzięki bieżącemu monitorowaniu stanów należności, narażenie Spółki na ryzyko

nieściągalnych należności jest ograniczone.

Przeterminowane należności handlowe

Wyszczególnienie

Razem

Nie

przeterminowane

Przeterminowanie w dniach

< 90 dni

91 –180 dni

181 – 360 dni

>360 dni

31.12.2022

Należności z tytułu

dostaw i usług

9 746

5 444

2 710

307

1 255

odpisy aktualizujące

591

Pozostałe należności

535

odpisy aktualizujące

Środki pieniężne i ich

ekwiwalenty

2 617

odpisy aktualizujące

31.12.2021

Należności z tytułu

dostaw i usług

9 068

6 648

1 176

103

1 110

odpisy aktualizujące

762

Pozostałe należności

351

odpisy aktualizujące

Środki pieniężne i ich

ekwiwalenty

10 863

odpisy aktualizujące

W odniesieniu do innych aktywów finansowych Spółki, takich jak środki pieniężne i ich ekwiwalenty,

aktywa finansowe dostępne do sprzedaży oraz niektóre instrumenty pochodne, ryzyko kredytowe Spółki

powstaje w wyniku niemożności dokonania zapłaty przez drugą stronę umowy, a maksymalna

ekspozycja na to ryzyko ujawniona została w nocie 37.

Nie występują znaczące koncentracje ryzyka kredytowego dotyczące ekspozycji wobec pojedynczych

klientów, określonych sektorów przemysłu i/albo regionów geograficznych.

Ryzyko związane z płynnością

Spółka monitoruje ryzyko braku funduszy przy pomocy narzędzia okresowego planowania płynności.

Narzędzie to uwzględnia terminy wymagalności/zapadalności zarówno inwestycji jak i aktywów

finansowych (konta należności, pozostałych aktywów finansowych) oraz prognozowane przepływy

pieniężne z działalności operacyjnej.

Celem jednostki jest utrzymanie równowagi pomiędzy ciągłością a elastycznością finansowania,

poprzez korzystanie z rozmaitych źródeł finansowania, takich jak kredyty w rachunku bieżącym, kredyty

bankowe, umowy leasingu finansowego oraz umowy dzierżawy z opcją zakupu.

Tabela poniżej przedstawia zobowiązania finansowe Spółki na dzień 31 grudnia 2022 roku oraz na

dzień 31 grudnia 2021 wg daty zapadalności na podstawie umownych niezdyskontowanych płatności.

Na żądanie

Do 3

miesięcy

Od 3 do 12

miesięcy

Od 1 do 5 lat

Pow. 5 lat

31 grudnia 2022 roku

6 996

681

3 593

Oprocentowane kredyty i

pożyczki

Umowy leasingu

227

681

3 593

Zobowiązania z tytułu

dostaw i usług oraz

pozostałe zobowiązania

6 731

31 grudnia 2021 roku

6 433

4 119

2 100

Oprocentowane kredyty i

pożyczki

215

Umowy leasingu

182

545

2 062

Zobowiązania z tytułu

dostaw i usług oraz

pozostałe zobowiązania

6 063

3 489

W powyższej tabeli przedstawiona została również wartość bilansowa instrumentów finansowych Spółki

narażonych na ryzyko stopy procentowej, w podziale na poszczególne kategorie wiekowe.

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Jednostkowe roczne sprawozdanie finansowe za okres 01.01 – 31.12.2022 r.

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Oprocentowanie instrumentów finansowych o zmiennym oprocentowaniu jest aktualizowane

w okresach poniżej jednego roku. Odsetki od instrumentów finansowych o stałym oprocentowaniu są

stałe przez cały okres do upływu terminu zapadalności/wymagalności tych instrumentów. Pozostałe

instrumenty finansowe Spółki, które nie zostały ujęte w powyższych tabelach, nie są oprocentowane

i w związku z tym nie podlegają ryzyku stopy procentowej.

Nota 37. INFORMACJA O INSTRUMENTACH FINANSOWYCH

Wartości godziwe poszczególnych klas instrumentów finansowych

Poniższa tabela przedstawia porównanie wartości bilansowych i wartości godziwych wszystkich

instrumentów finansowych Spółki, w podziale na poszczególne klasy i kategorie aktywów i zobowiązań.

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Jednostkowe roczne sprawozdanie finansowe za okres 01.01 – 31.12.2022 r.

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

AKTYWA FINANSOWE

Wartość bilansowa

Wartość godziwa

Maksymalne

narażenie na

ryzyko kredytowe

Kategoria instrumentu finansowego

31.12.2022

31.12.2021

31.12.2022

31.12.2021

Należności z tytułu dostaw

i usług oraz pozostałe

należności

9 979

8 946

9 979

8 946

9 979

Aktywa wyceniane w zamortyzowanym koszcie

Środki pieniężne i ich

ekwiwalenty, w tym:

2 617

10 863

2 617

10 863

2 617

Aktywa wyceniane w zamortyzowanym koszcie

- środki pieniężne

2 617

10 863

2 617

10 863

2 617

Aktywa wyceniane w zamortyzowanym koszcie

Istnieje kontrahent o znaczącym saldzie dla koncentracji powyższego ryzyka, ale ze względu na obowiązujące Spółkę klauzule umowne nie jest możliwe ujawnienie jego nazwy

ZOBOWIĄZANIA FINANSOWE

Wartość bilansowa

Wartość godziwa

Kategoria instrumentu finansowego

31.12.2022

31.12.2021

31.12.2022

31.12.2021

Oprocentowane kredyty bankowe i

pożyczki, w tym:

338

Zobowiązania wyceniane w zamortyzowanym koszcie

- długoterminowe oprocentowane wg

zmiennej stopy procentowej

Zobowiązania wyceniane w zamortyzowanym koszcie

- kredyt w rachunku bieżącym

Zobowiązania wyceniane w zamortyzowanym koszcie

- pozostałe – krótkoterminowe

300

Zobowiązania wyceniane w zamortyzowanym koszcie

Pozostałe zobowiązania

(długoterminowe), w tym:

3 593

2 062

3 593

2 062

Zobowiązania wyceniane w zamortyzowanym koszcie

- zobowiązania z tytułu leasingu

finansowego i umów dzierżawy z opcją

zakupu

3 593

2 062

3 593

2 062

Zobowiązania wyceniane w zamortyzowanym koszcie

Zobowiązania z tytułu dostaw i usług

oraz pozostałe zobowiązania

6 731

9 525

6 731

9 525

Zobowiązania wyceniane w zamortyzowanym koszcie

Zobowiązania finansowe, w tym:

Zobowiązania wycenione w wartości godziwej przez wynik finansowy

- inne zobowiązania finansowe wyceniane

w wartości godziwej przez wynik finansowy

Zobowiązania wycenione w wartości godziwej przez wynik finansowy

W okresie zakończonym 31.12.2022 r. nie miały miejsca żadne przesunięcia między poziomami 1 i 2 oraz 3 hierarchii wartości godziwej.

Zabezpieczenia

Spółka nie stosuje rachunkowości zabezpieczeń.

Zabezpieczenia przepływów środków pieniężnych

Na dzień 31 grudnia 2022 roku Jednostka nie posiadała zawartych kontraktów zabezpieczających. Z kolei na dzień 31 grudnia 2021 roku, Spółka posiadała

następujące kontrakty zabezpieczające:

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Jednostkowe roczne sprawozdanie finansowe za okres 01.01 – 31.12.2022 r.

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Wyszczególnienie

Termin

wymagalności

Kurs

Sprzedaż

Zakup

Kontrakt walutowy forward USD

10.01.2022

4,1069

Kontrakt walutowy forward USD

14.01.2022

4,1085

Kontrakt walutowy forward USD

17.01.2022

4,0604

Wartość godziwa powyższych kontraktów kształtowała się następująco:

31.12.2022

31.12.2021

Aktywa

Zobowiązania

Aktywa

Zobowiązania

Kontrakty walutowe typu

forward

912

924

Wartość godziwa

Nota 38. ZARZĄDZANIE KAPITAŁEM

Głównym celem zarządzania kapitałem Spółki jest utrzymanie dobrego ratingu kredytowego

i bezpiecznych wskaźników kapitałowych, które wspierałyby działalność operacyjną Spółki

i zwiększały wartość dla jej akcjonariuszy.

Spółka zarządza strukturą kapitałową i w wyniku zmian warunków ekonomicznych wprowadza do

niej zmiany. W celu utrzymania lub skorygowania struktury kapitałowej, Spółka może zmienić

wypłatę dywidendy dla akcjonariuszy, zwrócić kapitał akcjonariuszom lub wyemitować nowe akcje.

W roku zakończonym dnia 31 grudnia 2022 i 31 grudnia 2021 nie wprowadzono żadnych zmian do

celów, zasad i procesów obowiązujących w tym obszarze.

Wyszczególnienie

31.12.2022

31.12.2021

Oprocentowane kredyty i pożyczki

338

Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania

6 731

9 525

Minus środki pieniężne i ich ekwiwalenty

2 617

10 863

Zadłużenie netto

4 152

-1 000

Zamienne akcje uprzywilejowane

Kapitał własny

49 274

45 809

Kapitały rezerwowe z tytułu niezrealizowanych zysków netto

Kapitał razem

49 274

45 809

Kapitał i zadłużenie netto

53 426

44 809

Wskaźnik dźwigni

-2%

Spółka monitoruje stan kapitałów stosując wskaźnik dźwigni, który jest liczony jako stosunek

zadłużenia netto do sumy kapitałów powiększonych o zadłużenie netto. Zasady Spółki stanowią, by

wskaźnik ten mieścił się w przedziale 20% - 35%. Do zadłużenia netto Spółka wlicza oprocentowane

kredyty i pożyczki, zobowiązania z tytułu dostaw i usług i inne zobowiązania, pomniejszone o środki

pieniężne i ekwiwalenty środków pieniężnych. Kapitał obejmuje zamienne akcje uprzywilejowane,

kapitał własny należny akcjonariuszom jednostki dominującej pomniejszony o kapitały rezerwowe

z tytułu niezrealizowanych zysków netto.

Na koniec 2022 i 2021 roku powyższy wskaźnik utrzymuje się poniżej oczekiwanego przedziału ze

względu na stosunkowo niski poziom zadłużenia.

Nota 39. PROGRAMY ŚWIADCZEŃ PRACOWNICZYCH

Spółka nie prowadzi programu akcji pracowniczych.

Nota 40. INFORMACJE O PODMIOTACH POWIĄZANYCH

Poniższa tabela przedstawia łączne kwoty transakcji zawartych z podmiotami powiązanymi za

bieżący i poprzedni rok obrotowy. Z kolei analiza odpisów aktualizujących należności od jednostek

powiązanych została przedstawiona w nocie nr 18.

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Jednostkowe roczne sprawozdanie finansowe za okres 01.01 – 31.12.2022 r.

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Podmiot powiązany

Sprzedaż na rzecz

podmiotów

powiązanych

Zakupy od

podmiotów

powiązanych

Należności od

podmiotów

powiązanych

w tym

przeterminowane

Zobowiązania wobec

podmiotów

powiązanych

w tym zaległe, po

upływie terminu

płatności

Jednostka dominująca

31.12.2022

31.12.2021

31.12.2022

31.12.2021

31.12.2022

31.12.2021

31.12.2022

31.12.2021

31.12.2022

31.12.2021

31.12.2022

31.12.2021

LSI Software S.A.

577

498

4 010

4 437

279

108

1 162

402

883

168

Jednostki zależne:

LSI Software s.r.o.

116

111

109

111

GiP Sp. z o.o.

1 616

1 962

658

623

1 095

380

905

189

203

Positive Software USA LLC

422

Zarządy Spółek Grupy

LSI Software S.A.

Bartłomiej Grduszak

192

Michał Czwojdziński

300

228

Grzegorz Strąk

133

Grzegorz Siewiera/SG Invest

Sp. z o.o.

1 932

1 612

GiP Sp. z o.o.

Michał Czwojdziński

Bartłomiej Grduszak

Grzegorz Siewiera

LSI Software s.r.o.

Michał Czwojdziński

Bartłomiej Grduszak

Grzegorz Siewiera

Positive Software USA LLC

Grzegorz Siewiera

Jednostka dominująca całej Grupy

LSI Software S.A.

Podmiot o znaczącym wpływie na Grupę

Na dzień 31 grudnia 2022 roku SG Invest Sp. z o.o., której Pan Grzegorz Siewiera jest jedynym udziałowcem, posiada 30,80% akcji zwykłych LSI Software S.A. (31

grudnia 2021: 30,80%).

Jednostka stowarzyszona

Na dzień 31 grudnia 2022 roku Grupa nie posiada jednostek stowarzyszonych.

Wspólne przedsięwzięcie, w którym Spółka jest wspólnikiem

Na dzień 31 grudnia 2022 roku w Grupie nie wystąpiły wspólne przedsięwzięcia.

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Jednostkowe roczne sprawozdanie finansowe za okres 01.01 – 31.12.2022 r.

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Warunki transakcji z podmiotami powiązanymi

Emitent zawiera transakcje kupna / sprzedaży z wszystkimi podmiotami powiązanymi. Transakcje

odbywają się na warunkach rynkowych stosowanych dla transakcji z innymi podmiotami.

Pożyczka udzielona członkowi Zarządu

W roku 2022 nie wystąpiły umowy udzielenia pożyczki członkom Zarządu.

Inne transakcje z udziałem członków Zarządu

W roku finansowym zakończonym 31 grudnia 2022 roku wystąpiły transakcje zakupu pomiędzy

Grupą, a członkami Zarządu Grupy w łącznej wysokości 2 401 tys. PLN (w roku finansowym

zakończonym 31 grudnia 2021 wartość tych transakcji wyniosła 2 165 tys. PLN), które dotyczyły

świadczenia usług na rzecz LSI Software S.A. oraz GiP Sp. z o.o.

Nota 41. WYNAGRODZENIA WYŻSZEJ KADRY KIEROWNICZEJ I RADY NADZORCZEJ

Wynagrodzenie wypłacone lub należne członkom Zarządu oraz członkom Rady Nadzorczej

Spółki

Świadczenia wypłacane członkom Zarządu

Poniższe tabele zawierają dane dotyczące wynagrodzeń z tytułu zawartych umów o pracę lub z tytuł

pełnionej funkcji przez członków Zarządu. Wynagrodzenia członków Zarządu z tytułu świadczenia

usług na rzecz spółek z Grupy Kapitałowej prezentuje nota 40.

01.01 -31.12.2022

01.01 -31.12.2021

Krótkoterminowe świadczenia pracownicze (wynagrodzenia i

narzuty)

256

249

Razem

256

249

Funkcja

01.01-31.12.2022

01.01-31.12.2021

Wynagrodzenia członków Zarządu

Grzegorz Siewiera

Prezes Zarządu

Bartłomiej Grduszak

Wiceprezes Zarządu

Michał Czwojdziński

Członek Zarządu

Grzegorz Strąk

Członek Zarządu

203

209

RAZEM

227

221

Wynagrodzenia członków Rady Nadzorczej

Maciej Węgierski

Członek

Piotr Kraska

Wiceprzewodniczący

Andrzej Kurkowski

Członek

Jolanta Drelich

Członek

Krzysztof Wolski

Przewodniczący

RAZEM

Nota 42. ZATRUDNIENIE

Przeciętne zatrudnienie

01.01 -31.12.2022

01.01 -31.12.2021

Zarząd

Administracja

Dział sprzedaży

Pion produkcji

Pozostali

RAZEM

177

150

Rotacja zatrudnienia

01.01 -31.12.2022

01.01 -31.12.2021

Liczba pracowników przyjętych

Liczba pracowników zwolnionych

RAZEM

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Jednostkowe roczne sprawozdanie finansowe za okres 01.01 – 31.12.2022 r.

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Nota 43. AKTYWOWANE KOSZT FINANSOWANIA ZEWNĘTRZNEGO

W okresie objętym sprawozdaniem finansowym Spółka nie aktywowała odsetek związanych

z zadłużeniem zewnętrznym.

Nota 44. PRZYCHODY UZYSKIWANE SEZONOWO, CYKLICZNIE LUB SPORADYCZNIE

Działalność Spółki nie wykazuje znamion sezonowości lub cykliczności.

Nota 45. SPRAWY SĄDOWE

Nie toczy się jakiekolwiek postępowanie, którego wartość stanowi co najmniej 10% kapitałów

własnych Emitenta.

Nota 46. ROZLICZENIA PODATKOWE

Rozliczenia podatkowe oraz inne obszary działalności podlegające regulacjom (na przykład sprawy

celne czy dewizowe) mogą być przedmiotem kontroli organów administracyjnych, które uprawnione

są do nakładania wysokich kar i sankcji. Brak odniesienia do utrwalonych regulacji prawnych w

Polsce powoduje występowanie w obowiązujących przepisach niejasności i niespójności. Często

występujące różnice w opiniach, co do interpretacji prawnej przepisów podatkowych zarówno

wewnątrz organów państwowych, jak i pomiędzy organami państwowymi i przedsiębiorstwami,

powodują powstawanie obszarów niepewności i konfliktów. Zjawiska te powodują, że ryzyko

podatkowe w Polsce jest znacząco wyższe niż istniejące zwykle w krajach o bardziej rozwiniętym

systemie podatkowym.

Rozliczenia podatkowe mogą być przedmiotem kontroli przez okres pięciu lat, począwszy od końca

roku, w którym nastąpiła zapłata podatku. W wyniku przeprowadzanych kontroli dotychczasowe

rozliczenia podatkowe Spółki mogą zostać powiększone o dodatkowe zobowiązania podatkowe.

Zdaniem Zarządu Spółki na dzień 31 grudnia 2022 roku utworzono odpowiednie rezerwy na

rozpoznane i policzalne ryzyko podatkowe.

Nota 47. ZUŻYTY SPRZĘT ELEKTRYCZNY I ELEKTRONICZNY

W dniu 21 października 2005 roku weszła w życie większość przepisów ustawy o zużytym sprzęcie

elektrycznym i elektronicznym („ZSEE”). Nakłada ona na podmioty wprowadzające na rynek sprzęt

elektroniczny i elektryczny (producentów oraz importerów) m.in. obowiązek zorganizowania

i sfinansowania odbierania od prowadzących punkty zbierania zużytego sprzętu, przetwarzania,

odzysku, w tym recyclingu, i unieszkodliwiania zużytego sprzętu. Od dnia 1 stycznia 2009 roku

wprowadzający sprzęt przeznaczony dla gospodarstw domowych będzie obowiązany do

zapewniania zbierania zużytego sprzętu pochodzącego z gospodarstw domowych.

W celu oszacowania rezerwy, Spółka musi posiadać następujące dane: liczba kilogramów

historycznego zużytego sprzętu elektrycznego i elektronicznego, która ma zostać zebrana przez

Spółkę oraz pozostała do zebrania przez Spółkę liczba kilogramów nowego sprzętu elektrycznego

i elektronicznego. W raportach wymaganych przez Ministerstwo Ochrony Środowiska nie ma

rozróżnienia pomiędzy nowym oraz historycznym ZSEE.

Biorąc pod uwagę organizację zbiórki oraz systemu raportowania o zbieraniu ZSEE, Spółka nie jest

w stanie oszacować ilości ZSEE, które mają zostać zebrane przez Spółkę w celu wypełnienia

obowiązków wynikających z ustawy o zużytym sprzęcie elektrycznym i elektronicznym.

W konsekwencji, Spółka nie utworzyła rezerwy ani z tytułu zobowiązania do zbierania historycznego

ZSEE, ani też nowego ZSEE.

Spółka nie wyklucza możliwości weryfikacji swojego stanowiska, w przypadku pojawienia się

odmiennych, wiążących interpretacji ustawy lub gdy praktyka stosowania ustawy wskaże na

odmienne traktowanie księgowe obowiązku utylizacji zużytego sprzętu.

Nota 48. ZDARZENIA PO DACIE BILANSU

Nie wystąpiły istotne zdarzenia po dacie bilansowej mające wpływ na ocenę niniejszego

sprawozdania finansowego.

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Jednostkowe roczne sprawozdanie finansowe za okres 01.01 – 31.12.2022 r.

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Nota 49. UDZIAŁ SPÓŁEK ZALEŻNYCH NIE OBJĘTYCH SKONSOLIDOWANYM

SPRAWOZDANIEM FINANSOWYM

Spółka na dzień 31.12.2022 oraz 31.12.2021 nie objęła skonsolidowanym sprawozdaniem

finansowym BluePocket S.A. w związku z rezygnacją w dniu 10 marca 2015 roku dotychczasowego

Prezesa Zarządu BluePocket S.A. oraz z niepowołaniem nowego Zarządu Spółki. Emitent nie

otrzymał do dnia sporządzenia niniejszego raportu Sprawozdania finansowego BluePocket S.A. za

lata 2014-2022.

Nota 50. INFORMACJE O TRANSAKCJACH Z FIRMĄ AUDYTORSKĄ DOKONUJĄCĄ

BADANIA SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO

Wynagrodzenie wypłacone lub należne za rok obrotowy

01.01 -31.12.2022

01.01 -31.12.2021

za badanie rocznego sprawozdania finansowego i skonsolidowanego

sprawozdania finansowego

za inne usługi atestacyjne, w tym przegląd sprawozdania

finansowego i skonsolidowanego sprawozdania finansowego

za pozostałe usługi

RAZEM

106

Nota 51. OBJAŚNIENIA DO SPRAWOZDANIA Z PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH

Wyszczególnienie

01.01 -31.12.2022

01.01 -31.12.2021

Środki pieniężne w bilansie

2 617

10 863

Różnice kursowe z wyceny bilansowej

-55

-43

Aktywa pieniężne kwalifikowane jako ekwiwalenty środków

pieniężnych na potrzeby rachunku przepływów pieniężnych

Środki pieniężne i ich ekwiwalenty ogółem wykazane w

rachunku przepływów pieniężnych

2 672

10 906

Wyszczególnienie

01.01 -31.12.2022

01.01 -31.12.2021

Amortyzacja:

5 087

3 920

amortyzacja wartości niematerialnych

3 915

2 844

amortyzacja rzeczowych aktywów trwałych

1 172

1 076

Odsetki i udziały w zyskach (dywidendy) składają się z:

-1 171

odsetki zapłacone od zaciągniętych kredytów

odsetki zapłacone od umów leasingowych

157

dywidendy otrzymane

-1 393

Zysk (strata) z działalności inwestycyjnej wynika z:

257

409

przychody ze sprzedaży rzeczowych aktywów trwałych

-55

-33

wartość netto sprzedanych rzeczowych aktywów trwałych

aktualizacja wartości aktywów trwałych

307

432

aktualizacja wartości krótkoterminowych aktywów finansowych

-12

Zmiana stanu rezerw wynika z następujących pozycji:

-481

595

bilansowa zmiana stanu rezerw na zobowiązania

-481

593

bilansowa zmiana stanu rezerw na świadczenia pracownicze

Zmiana stanu zapasów wynika z następujących pozycji:

-1 884

-2 237

bilansowa zmiana stanu zapasów

-1 884

-2 237

Zmiana należności wynika z następujących pozycji:

-1 033

-1 751

zmiana stanu należności krótkoterminowych wynikająca z bilansu

-1 033

-1 751

Zmiana stanu zobowiązań krótkoterminowych, z wyjątkiem

zobowiązań finansowych, wynika z następujących pozycji:

-2 871

-2 355

zmiana stanu zobowiązań krótkoterminowych wynikająca z bilansu

-2 587

korekta o spłacony kredyt

-300

602

korekta z tytułu kompensaty dopłat i zobowiązań

korekta z tytułu otrzymanych subwencji

-64

-3 489

korekta o zmianę stanu zobowiązań z tytułu nabycia rzeczowych

aktywów trwałych

442

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Jednostkowe roczne sprawozdanie finansowe za okres 01.01 – 31.12.2022 r.

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Łódź, dnia 28 kwietnia 2023 r.

Podpisy Członków Zarządu:

Grzegorz Siewiera

Tomasz Michniewicz

Prezes Zarządu

Członek Zarządu

Michał Czwojdziński

Grzegorz Strąk

Członek Zarządu

Podpis osoby sporządzającej sprawozdanie:

Bartłomiej Grduszak

Dariusz Górski

Dyrektor Finansowy

Główny Księgowy

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Raport roczny za rok 2022. Sprawozdanie Zarządu z działalności Spółki oraz Grupy Kapitałowej

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

G. Sprawozdanie Zarządu z działalności Spółki oraz Grupy

Kapitałowej za rok obrotowy 2022

Poniższe sprawozdanie Zarządu LSI Software S.A. z działalności Spółki i Grupy Kapitałowej LSI

Software za rok obrotowy 2021 zostało sporządzone na podstawie Rozporządzenia Ministra

Finansów z dnia 29 marca 2018 r. w sprawie informacji bieżących i okresowych przekazywanych

przez emitentów papierów wartościowych oraz warunków uznawania za równoważne informacji

wymaganych przepisami prawa państwa niebędącego państwem członkowskim (Dz. U. z 2018 r.

poz. 757) oraz Ustawy z dnia 29 września 1994 r. o rachunkowości (t.j. Dz. U. z 2019 r. poz. 351 ze

zm.).

Sprawozdanie Zarządu z działalności LSI Software S.A. za rok obrotowy 2021 oraz Sprawozdanie

Zarządu LSI Software S.A. z działalności Grupy Kapitałowej za rok obrotowy 2021 zostały

sporządzone w formie niniejszego jednego dokumentu na podstawie §71 ust. 8 Rozporządzenia

Ministra Finansów z dnia 29 marca 2018 r. w sprawie informacji bieżących i okresowych

przekazywanych przez emitentów papierów wartościowych oraz warunków uznawania za

równoważne informacji wymaganych przepisami prawa państwa niebędącego państwem

członkowskim oraz w korespondencji z art. 55 ust. 2a, zdanie ostatnie Ustawy z dnia 29 września

1994 r. o rachunkowości.

I. Dane podstawowe

GRUPA KAPITAŁOWA LSI SOFTWARE / LSI SOFTWARE SPÓŁKA AKCYJNA

z siedzibą w Łodzi (93-120)

ul. Przybyszewskiego 176/178

Spółka Akcyjna LSI Software S.A. z siedzibą w Łodzi przy ul. Przybyszewskiego 176/178 jest

zarejestrowana w Krajowym Rejestrze Sądowym w rejestrze przedsiębiorców pod nr KRS

0000059150 prowadzonym przez Sąd Rejonowy dla Łodzi - Śródmieścia w Łodzi XX Wydział

Krajowego Rejestru Sądowego.

Podstawowym przedmiotem działalności przedsiębiorstwa jest:

• Działalność związana z oprogramowaniem 62.01.Z

LSISOFT / LSI / PLLSSFT00016

Informatyka

Rynek Podstawowy 5 MINUS

Czas trwania działalności Grupy jest nieoznaczony.

Sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej LSI Software oraz LSI Software S.A. sporządzone

zostało za okres od 01.01.2022 do 31.12.2022 roku. Okres porównywalny zawiera dane od

01.01.2021 do 31.12.2021 roku.

II. Opis działalności Grupy Kapitałowej

Grupa LSI Software jest wiodącym na rynku polskim producentem oprogramowania dla sektorów

detalicznego (retail) i gastronomiczno-hotelarskiego (hospitality), a także sieci kin. Grupa jest

producentem własnego systemu klasy ERP (Enterprise Resource Planning) oraz oprogramowania

do obsługi obiektów rekreacyjno-sportowych. Oferta obejmuje również usługi konsultacyjne,

wdrożeniowe, serwis, a także dostawy specjalistycznych rozwiązań sprzętowych. Dużym atutem

Emitenta jest ponad 30 letnie doświadczenia na rynku.

Misją Grupy LSI Software jest dostarczanie nowoczesnych rozwiązań informatycznych

wspierających działalność firm oraz pozwalających na zarządzanie nimi w sposób efektywny i

kompleksowy.

LSI Software jest wieloletnim partnerem firm globalnych takich jak Microsoft czy Posiflex. Owocuje

to dostępem do najnowszych technologii i specjalistycznego sprzętu wykorzystywanego na świecie.

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Raport roczny za rok 2022. Sprawozdanie Zarządu z działalności Spółki oraz Grupy Kapitałowej

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

1. Informacje o podstawowych produktach, towarach i usługach

Podstawowy zakres działalności Grupy nie uległ zmianie i koncentruje się na produkcji, sprzedaży

i wdrażaniu autorskiego oprogramowania oraz sprzedaży komplementarnych urządzeń

wspierających sprzedaż.

OBSŁUGIWANE BRANŻE

• Handel detaliczny (retail) – rozwiązania dla tej grupy klientów obejmują szereg procesów,

począwszy od zamówienia towarów u dostawcy, poprzez gospodarkę magazynową na

poziomie centrali, obsługę logistyczną zaopatrzenia własnych sklepów, reklamacji,

rejestrację sprzedaży w punktach sprzedaży, aż po analizę danych w centrali. System

zapewnia obsługę takich funkcji przedsiębiorstwa jak: księgowość, finanse, kadry, płace,

marketing, programy lojalnościowe, automatyzacja procesów biznesowych (w tym

marketingu) oraz obsługę Omni-Channel.

• Gastronomia i hotele (hospitality) – produkty dla tej grupy klientów wspierają prowadzenie

restauracji lub sieci lokali gastronomicznych, hoteli lub sieci hoteli, działalność cateringową

oraz organizację konferencji. Oferta obejmuje także kompletne systemy do obsługi obiektów

typu SPA i fitness oraz aplikacje dla personelu obiektu.

• Obiekty rekreacyjno-sportowe – rozwiązania dla tej grupy są przeznaczone do

zarządzania i obsługi sprzedaży w różnej wielkości obiektach rekreacyjno-sportowych, na

przykład basenach, aquaparkach, centrach sportowych i rozrywkowych, na stadionach.

System integruje oprogramowanie oraz infrastrukturę techniczną zapewniając kompleksową

obsługę klienta.

• Kina – produkty do zarządzania siecią kin oraz obsługi sprzedaży off-line i on-line

w poszczególnych obiektach sieci.

• Małe i średnie przedsiębiorstwa różnych branż – produkty z obszaru ERP i zarządzania

projektami.

• Beauty – rozwiązania dla salonów kosmetycznych, fryzjerskich i gabinetów SPA.

• Służba zdrowia – urządzenia wspierające komunikację.

• Logistyka – urządzenia wspierające komunikację.

LINIE PRODUKTOWE W OFERCIE GRUPY

LSI Software S.A.:

• POSitive® Cinema – system sprzedaży i obsługi klientów w kinach oraz do zarządzania

siecią kin

• POSitive® Hospitality - systemy sprzedaży i obsługi klientów w lokalach

gastronomicznych oraz do zarządzania sieciami lokali (marka POSitive Restaurant)

i zintegrowane z nimi systemy rezerwacji, sprzedaży i obsługi gości w obiektach hotelarskich

oraz do zarządzania sieciami takich obiektów (marka InteliHotel)

• POSitive® ESOK – Elektroniczny System Obsługi Klientów, integruje oprogramowanie

i urządzenia infrastruktury technicznej głównie w obiektach rekreacyjno-sportowych;

zintegrowany z POSitive Hospitality

• POSitive® Beauty – zintegrowany system zapewniający kompleksowe zarządzanie

gabinetami kosmetycznymi, salonami fryzjerskimi lub gabinetami SPA

• POSitive® Retail – systemy sprzedaży i obsługi klientów oraz zarządzania siecią sklepów

dla branży sprzedaży detalicznej

• Bastion® ERP – systemy do obsługi obszarów rachunkowości, gospodarki magazynowej

i dystrybucji oraz kadr i płac klasy ERP dla MSP

• Qiki – aplikacja dla klientów restauracji do składania zamówień online przed planowaną

w lokalu wizytą – dla oszczędności czasu klientów i obsługi restauracji

• Szeryf24 – aplikacja umożliwiająca nadzór na procesami sprzedaży i pozwalająca tym

samym wykryć nadużycia personelu np. poprzez powiązanie zapisu z kamer z operacjami

wykonywanymi w systemie sprzedaży

• Roomio – prosta w obsłudze aplikacja mobilna dla hotelu, przeznaczona do interaktywnej

i kompleksowej obsługi gościa hotelowego

• Staff Helper - aplikacja mobilna do rejestracji działań personelu, kontroli pracy oraz

komunikacji pomiędzy pracownikami hotelu, zaprojektowana by usprawnić działanie

administracji hotelowej i przyspieszyć przygotowanie pokoi dla gości

• Staff Scheduler - aplikacja mobilna do tworzenia i zarządzania grafikami pracy personelu

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Raport roczny za rok 2022. Sprawozdanie Zarządu z działalności Spółki oraz Grupy Kapitałowej

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

• Be in touch - narzędzie marketing automation do prowadzenia spersonalizowanej

komunikacji e-mail i SMS do określonej grupy klientów

• GASTRO – system dla lokali gastronomicznych do sprzedaży i obsługi klientów,

prowadzenia gospodarki magazynowej oraz analizy i kontroli kosztów

• tAPP Gastro – oprogramowanie dla gastronomii bazujące na środowisku chmurowym,

oferuje wszystkie funkcje standardowego systemu do sprzedaży i zarządzania restauracją,

ale z możliwością elastycznego rozliczania się, nawet co miesiąc. Zintegrowane z

popularnymi portalami do zamówień online oraz posiada QR menu w standardzie

• mojeGASTRO – system dla lokali gastronomicznych działający w chmurze, do zbierania

zamówień od klientów online oraz zdalnej i bieżącej kontroli działalności lokalu

• CHART – system dla małych i średnich obiektów hotelowych do sprzedaży i obsługi klientów

oraz całościowego zarządzania obiektem

• POSIFLEX – wysokiej jakości urządzenia do punktów sprzedaży (terminale dotykowe POS,

monitory dotykowe, urządzenia peryferyjne). LSI Software jest wyłącznym dystrybutorem

Posiflex w Polsce

• LRS (Long Range Systems) – urządzenia przywoławcze marki LRS wykorzystywane

w wielu branżach – m.in. w gastronomii, hotelarstwie, służbie zdrowia, logistyce i handlu.

LSI Software jest generalnym dystrybutorem LRS w Polsce

• Bixolon – wysokiej jakości drukarki (stacjonarne i przenośne) stanowiące doskonałe

uzupełnienie oferowanych systemów

• Sunmi - nowoczesne urządzenia PDA zaprojektowane z myślą o wymagających warunkach

użytkowania

• Kiosk samoobsługowy – urządzenie umożliwiające samoobsługę Klientów we wszystkich

zaopatrywanych branżach, pomaga przyspieszyć obsługę i minimalizować czas

oczekiwania Klientów

• EKM (Elektroniczna Karta Meldunkowa) – rozwiązanie przeznaczone dla hoteli,

przyspieszające meldunek i pomagające sprostać wymaganiom RODO

• Dashboardy managerskie – narzędzie niezależne od platformy, dedykowane dla

managerów i pozwalające na bieżącą analizę kluczowych wskaźników (KPI)

• Pudu Roboty – innowacyjne roboty dostawczo-odbiorcze, przeznaczone dla branży horeca

i retail. LSI Software jest wyłącznym dystrybutorem Pudu Robotics w Polsce.

LSI Software s.r.o.:

• GASTRO – przystosowany językowo i fiskalnie do wymogów rynku czeskiego system dla

lokali gastronomicznych do sprzedaży i obsługi klientów, prowadzenia gospodarki

magazynowej oraz analizy i kontroli kosztów

• POSIFLEX – wysokiej jakości urządzenia do punktów sprzedaży (terminale dotykowe POS,

monitory dotykowe, urządzenia peryferyjne)

• LRS (Long Range Systems) – urządzenia przywoławcze wykorzystywane w wielu

branżach – m.in. w gastronomii, hotelarstwie, służbie zdrowia, logistyce i handlu

GIP Sp. z o.o.:

• Automatyka Hotelowa – system do inteligentnego zarządzania budynkiem hotelowym.

Zwiększa komfort i bezpieczeństwo gości hotelowych przy jednoczesnych zmniejszaniu

kosztów funkcjonowania obiektu

• RH2 – system do obsługi recepcji i rezerwacji oraz do zarządzania i marketingu w dużych

obiektach hotelarskich i ich sieciach

• Posline24 – linia profesjonalnego sprzętu dla biznesu, obejmująca kioski samoobsługowe,

monitory dotykowe, PDA, systemy przywoławcze, drukarki oraz terminale, autorskie

rozwiązania sprzętowe oraz dystrybucja światowych marek

Positive Software USA LLC

• POSitive® Cinema – system sprzedaży i obsługi klientów w kinach oraz do zarządzania

siecią kin

BluePocket S.A.:

• BLUE POCKET - platforma wraz z mobilną aplikacją na smartfony, która umożliwia

prowadzenie i zarządzanie wieloma rodzajami programów lojalnościowych, marketingowych

i promocyjnych

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Raport roczny za rok 2022. Sprawozdanie Zarządu z działalności Spółki oraz Grupy Kapitałowej

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

POZOSTAŁE ELEMENTY OFERTY GRUPY

Grupa zajmuje się także produkcją oprogramowania tworzonego na specjalne zamówienia klientów.

Tworzenie dedykowanych rozwiązań następuje w oparciu o analizę potrzeb i możliwości

technologicznych oraz finansowych odbiorcy. Realizacja produktów „pod zamówienie” może

przebiegać w trzech obszarach:

• modyfikacje w istniejącym, produkowanym przez Spółkę oprogramowaniu,

• dostosowanie oprogramowania innych producentów,

• produkcja całkowicie nowego, dedykowanego oprogramowania, tworzonego w oparciu

o dogłębną analizę procesów, dla których ma zostać wykonany system informatyczny.

Poza produkcją oprogramowania Grupa wykonuje usługi związane z:

• wdrażaniem, sprzedażą oraz serwisowaniem własnego oprogramowania,

• doradztwem w zakresie przepływu informacji i optymalizacji procesów biznesowych w fazie

analizy przedwdrożeniowej,

• obsługą techniczną infrastruktury sieciowej.

Informacje dotyczące przychodów ze sprzedaży oraz jej struktury zawierają nota 1 oraz nota 2

Jednostkowego oraz Skonsolidowanego Sprawozdania Finansowego za rok 2022.

2. Informacje o rynkach zbytu oraz źródłach zaopatrzenia

W 2022 roku większość przychodów Grupy związana była ze sprzedażą na rynku krajowym.

Działania handlowe za granicą prowadzone są zarówno bezpośrednio przez Grupę (ze szczególnym

uwzględnieniem POSitive Software USA LLC oraz LSI Software s.r.o), jak i przez lokalne firmy

partnerskie. Działania poza granicami Polski koncentrują się na rejonie EMEA oraz obu amerykach.

Szczegółowe dane dotyczące struktury geograficznej sprzedaży zawiera nota 2 Rocznego

Jednostkowego oraz Skonsolidowanego Sprawozdania Finansowego.

Sprzedaż Grupy ma charakter rozproszony. W strukturze sprzedaży, w odniesieniu do wartości

obrotów, w 2022 roku występuje istotny odbiorca usług i rozwiązań Grupy, którego udział

w przychodach ze sprzedaży osiągnął poziom bliski 13%. Mimo to zdywersyfikowany portfel klientów

pozwala zachować niezależność w stosunku do pojedynczych nabywców. Wśród klientów Grupy

największą grupę odbiorców stanowią przedsiębiorstwa z rynku MŚP (małe i średnie

przedsiębiorstwa).

Podobnie sytuacja wygląda w zakresie źródeł zaopatrzenia, które co do zasady są rozproszone.

3. Powiązania organizacyjne i kapitałowe Grupy Kapitałowej z innymi podmiotami

z określeniem jej głównych inwestycji krajowych i zagranicznych, w tym inwestycji

kapitałowych dokonanych poza jej grupą jednostek powiązanych, wraz z opisem metod

ich finansowania

Na dzień 31 grudnia 2022 r. w skład Grupy Kapitałowej LSI Software wchodzą:

• LSI Software S.A. jako jednostka dominująca,

• LSI Software s.r.o. jako jednostka zależna, w której LSI Software S.A. jest właścicielem

100% udziałów (jednostka zawiązana w dniu 13 września 2016 roku sfinansowana środkami

własnymi LSI Software S.A.),

• GiP Sp. z o.o., w której LSI Software S.A. jest właścicielem 100% udziałów (jednostka nabyta

w dniu 1 lutego 2017 roku w 50% sfinansowana środkami własnymi LSI Software S.A. oraz

w 50% długoterminowym kredytem inwestycyjnym), który został spłacony w styczniu 2023

roku,

• Positive Software USA LLC, w której LSI Software S.A. jest właścicielem 100% udziałów

(jednostka zawiązana w dniu 28 czerwca 2017 roku sfinansowana środkami własnymi LSI

Software S.A.),

• BluePocket S.A. jako jednostka współzależna, w której LSI Software S.A. jest właścicielem

50% akcji (zawiązanie sfinansowane środkami własnymi LSI Software S.A.).

W związku z rezygnacją w dniu 10 marca 2015 roku dotychczasowego Prezesa Zarządu BluePocket

S.A. oraz z niepowołaniem nowego Zarządu Spółki Emitent nie otrzymał do dnia sporządzenia

niniejszego raportu Sprawozdania finansowego BluePocket S.A. za lata 2014-2022. Jednocześnie

LSI Software S.A. w wyniku nie stawiania się na posiedzenia Rady Nadzorczej członków powołanych

przez akcjonariusza Bastion Venture Fund sp. z o.o. S.K.A. nie jest w stanie samodzielnie powołać

Zarządu BluePocket S.A., co oznacza faktyczny brak zdolności Emitenta do kierowania polityką

finansową i operacyjną tej jednostki. W związku z powyższym Zarząd LSI Software S.A. przyjął do

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Raport roczny za rok 2022. Sprawozdanie Zarządu z działalności Spółki oraz Grupy Kapitałowej

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

konsolidacji metodą praw własności ostatni zatwierdzony przez BluePocket S.A. wynik finansowy za

okres 01.01-30.09.2014. W roku 2022 BluePocket S.A. nie była objęta konsolidacją i nie będzie do

chwili odzyskania zdolności do kierowania polityką finansową i operacyjną tej jednostki przez LSI

Software S.A.

Spółki Grupy nie posiadają oddziałów. Poniżej przedstawiono graficzną prezentację Grupy

Kapitałowej.

4. Opis transakcji zawartych przez Spółki Grupy z podmiotami powiązanymi na innych

warunkach niż rynkowe

W 2022 roku Spółki Grupy Kapitałowej LSI Software nie zawarły transakcji z jednostkami

powiązanymi odbiegających od rynkowych i rutynowych umów zawieranych na warunkach

rynkowych.

5. Opis zmian w organizacji oraz zasadach zarządzania Spółką i Grupą Kapitałową

W roku obrotowym 2022 nie nastąpiły zmiany w podstawowych zasadach zarządzania

przedsiębiorstwem Spółki oraz jej spółek zależnych.

Z kolei w roku 2021 w strukturze Grupy Kapitałowej dokonano zmiany we wprowadzonym rok

wcześniej układzie opartym o wyodrębnione piony produktowe. Struktura została uzupełniona o Pion

PUDU i łącznie funkcjonuje obecnie 7 pionów wśród których znalazły się:

• Pion Gastro,

• Pion Hotele,

• Pion Cinema,

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Raport roczny za rok 2022. Sprawozdanie Zarządu z działalności Spółki oraz Grupy Kapitałowej

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

• Pion GiP,

• Pion Hardware,

• Pion PUDU,

• Pion Retail.

W ramach wyodrębnionych pionów monitorowane są realizowane wyniki finansowe oraz

efektywność wykorzystania dostępnych zasobów.

6. Zaciągnięte i wypowiedziane w roku obrotowym 2022 umowy dotyczące kredytów

i pożyczek

We wrześniu 2022 roku odnowieniu na kolejne, roczne okresy uległy kredyty w rachunkach

bieżących LSI Software S.A. w kwocie 2 700 tys. PLN oraz GiP Sp. z o.o. w kwocie 500 tys. PLN.

Szczegółowy wykaz zaciągniętych kredytów zawiera nota 26 Rocznego Jednostkowego oraz nota

28 Skonsolidowanego Sprawozdania Finansowego.

W 2022 roku w spółkach Grupy Kapitałowej nie miały miejsca wypowiedzenia umów kredytowych.

7. Udzielone i otrzymane w roku obrotowym 2022 poręczenia i gwarancje Grupy Kapitałowej

Emitent udzielił ponownie poręczenia do wysokości 500 tys. PLN odnowionej umowy kredytu

w rachunku bieżącym zawartej w dniu 9 sierpnia 2017 roku przez spółkę zależną GiP Sp. z o.o.

z mBank S.A.

Na poziomie Grupy Kapitałowej powyższe poręczenie jest wyłączone ze względu na pełną

konsolidację zobowiązań GiP Sp. z o.o.

8. Udzielone w roku obrotowym 2022 pożyczki, ze szczególnym uwzględnieniem pożyczek

udzielonych podmiotom powiązanym Spółki

W roku 2022 nie doszło do udzielenia pożyczek w tym do udzielenia pożyczek podmiotom

powiązanym.

9. Zawarte znaczące umowy dla działalności Grupy Kapitałowej, w tym znane Grupie umowy

zawarte pomiędzy akcjonariuszami (wspólnikami), umowy ubezpieczenia, współpracy lub

kooperacji

Do pozytywnych osiągnięć Grupy Kapitałowej zrealizowanych w 2022 roku można zaliczyć zawarty

w dniu 1 lutego 2022 roku aneks do umowy pomiędzy Emitentem a Żabka Polska Sp. z o.o. z

siedzibą w Poznaniu, którego przedmiotem jest zwiększenie pierwotnej ilości dostarczonych

urządzeń oraz łącznej wartości przedmiotu umowy z kwoty 1 073 tys. USD do kwoty 1 648 tys. USD

netto tj. z kwoty 4 446 tys. PLN do kwoty 6 831 tys. PLN przeliczone według średniego kursu NBP z

dnia 19 listopada 2021 r. Umowa została zrealizowana zgodnie z zawartym harmonogramem, który

przewidywał jej zakończenie do 31 grudnia 2022 r.

Z kolei w dniu 28 lutego 2022 Emitent zawarł z FPHU FRONT-AL s.c. Jacek Izydorczyk, Andrzej

Kazimierczak przedwstępną umowę nabycia nieruchomości. Przedmiotem umowy było

zobowiązanie do sprzedaży na rzecz LSI Software S.A. nieruchomości położonej w Łodzi przy ulicy

Starorudzkiej 10-12 oraz powiązanych z nią praw i obowiązków za łączną cenę 3 150 tys. PLN netto.

W skład przedmiotowej nieruchomości wchodzą prawa użytkowania wieczystego gruntów o

powierzchni 4 144 metry kwadratowe oraz budynek produkcyjno-magazynowy wraz z infrastrukturą

o powierzchni 1 054 metrów kwadratowych stanowiący odrębną nieruchomość. Ponadto

nieruchomość obejmuje udział 2/18 w prawie użytkowania wieczystego, ustanowionego na

nieruchomości stanowiącej drogę dojazdową.

Przyrzeczona umowa nabycia nieruchomości została zawarta w dniu 31 maja 2022 roku, co miało

wpływ na sytuację finansową i majątkową Emitenta w 2022 roku. Na dzień 31 grudnia 2022

nieruchomość jest częściowo wynajmowana innym podmiotom, w związku z czym jej część

kwalifikowana jest jako nieruchomość inwestycyjna.

W ocenie Zarządu nie istnieją w chwili obecnej inne znaczące umowy dla działalności Grupy w tym

znane Grupie umowy zawarte pomiędzy akcjonariuszami.

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Raport roczny za rok 2022. Sprawozdanie Zarządu z działalności Spółki oraz Grupy Kapitałowej

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

10. Opis istotnych czynników ryzyka i zagrożeń

Opisane poniżej czynniki dotyczą zarówno Spółki, jak i Grupy Kapitałowej o ile nie zaznaczono

inaczej.

Czynniki związane z działalnością Grupy

• Ryzyko wprowadzania nowych produktów Grupy oraz rozwoju istniejących

Dynamiczny rozwój technologii informatycznych, sposobów przesyłania i przetwarzania danych

wymusza konieczność nadążania nad nowymi technologiami. Firmy branży informatycznej

zmuszone są do ciągłego unowocześniania oferowanych produktów i usług, oraz opracowywania

nowych rozwiązań technologicznych. Istnieje ryzyko związane z niemożnością nadążenia nad

rozwojem rynku w tym zakresie, jak również nie ma pewności czy wprowadzony nowy produkt, nad

którym pracuje lub będzie pracowała Grupa zostanie pozytywnie przyjęty przez potencjalnych

odbiorców. W celu minimalizacji tegoż ryzyka Grupa nieustannie analizuje tendencje kształtujące się

na rynku usług informatycznych, skutecznie reaguje na potrzeby rynku w dziedzinie nowych

rozwiązań, efektywnie dostosowuje do oczekiwań klientów katalog oferowanych produktów oraz

sposoby ich wykorzystania. Grupa systematycznie nawiązuje i podtrzymuje relacje handlowe

z głównymi dostawcami i odbiorcami oraz dba o zachowanie wysokiego poziomu technologicznego

własnych produktów i usług z tym związanych.

• Ryzyko związane ze zmianami tempa wzrostu rynku oprogramowania

wspomagającego zarządzanie przedsiębiorstwem

W ostatnim roku w Polsce rynek oprogramowania wspomagającego system zarządzania

przedsiębiorstwami utrzymuje tendencję wzrostową. W odniesieniu do publikacji i analiz

branżowych, przedstawiających prognozy rozwoju dla tego obszaru usług, należy zakładać dalszą

jego intensyfikację. Jednak w ocenie powyższych przewidywań nie wolno pominąć wystąpienia

wahań koniunktury gospodarczej, które w konsekwencji będą mieć istotne znaczenie do

podejmowania przez potencjalnych klientów Grupy decyzji inwestycyjnych w zakresie korzystania z

rozwiązań informatycznych przez nią oferowanych.

W celu ograniczenia powyższego ryzyka, Grupa rozwija działalność operacyjną dywersyfikując

obszar własnych odbiorców. Swoją ofertę produktów kieruje do przedsiębiorstw funkcjonujących

w różnych sektorach gospodarki. Rozmieszczenie oferty pośród kilku obszarów rynkowych

skutecznie niweluje uzależnienie od odbiorców zmniejszając tym samym powyższe ryzyko.

• Ryzyko związane ze zmianą kryteriów w zakresie dostarczanych technologii przez

partnerów technologicznych

Rozwój działalności Grupy w dużej mierzy zależy od dostępu do najnowocześniejszych rozwiązań

w technologii informatycznej. Aktualnie, głównym partnerem w tym zakresie jest Microsoft -

największy producent oprogramowania na świecie. W ramach umowy partnerskiej współpracuje

z Grupą w dziedzinie implementacji środowiska systemowego i baz danych. Nie można wykluczyć,

iż w przyszłości może ulec zmianie status partnerstwa, szczególnie w zakresie ewentualnego

zwiększenia kosztów dostępu do technologii, co z kolei mogłoby wpłynąć na konieczność zmiany

polityki cenowej wobec klientów, a tym samym na częściowe obniżenie konkurencyjności na rynku

usług IT.

• Ryzyko utraty kluczowych pracowników

Działalność Grupy oraz jej perspektywy rozwoju zależą w dużej mierze od wiedzy i doświadczenia

wysoko kwalifikowanej kadry pracowniczej. Jest to właściwość charakterystyczna dla

przedsiębiorstw branży informatycznej. Dynamiczny rozwój firm sektora IT na terenie Polski i UE

przyczynia się do wzrostu popytu na wysoko kwalifikowaną i doświadczoną kadrę. Główną metodą

na pozyskiwanie pracowników jest oferowanie im konkurencyjnych warunków pracy i płacy. Istnieje

ryzyko, że odejście kluczowych pracowników mogłoby spowodować opóźnienie w realizacji

prowadzonych prac. Ewentualny wzrost kosztów zatrudnienia pracowników, może mieć negatywny

wpływ na wyniki finansowe oraz możliwości rozwoju Grupy. Tworzone są optymalne systemy

motywacyjne budujące pozytywne relacje z pracownikami, gwarantujące ograniczoną fluktuację kadr

tym samym pozwalające utrzymać stabilne zaplecze wykwalifikowanych i posiadających rozległe

doświadczenie w branży informatycznej pracowników.

Czynniki związane z otoczeniem, w jakim Grupa prowadzi działalność

• Ryzyko związane z niestabilnością systemu prawnego

W Polsce następują częste zmiany przepisów prawa oraz jego interpretacji. Wiele z obowiązujących

przepisów, w szczególności podatkowych nie zostało sformułowanych w sposób dostatecznie

precyzyjny i brak jest ich jednoznacznej wykładni. Ewentualne zmiany przepisów prawa mogą

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Raport roczny za rok 2022. Sprawozdanie Zarządu z działalności Spółki oraz Grupy Kapitałowej

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

zmierzać w kierunku powodującym wystąpienie negatywnych skutków dla działalności oraz

otoczenia, w jakim Grupa funkcjonuje. Wejście w życie nowych, istotnych dla obrotu gospodarczego

regulacji, może wiązać się z problemami interpretacyjnymi, niejednolitym orzecznictwem sądów,

niekorzystnymi interpretacjami przyjmowanymi przez organy administracji publicznej, itp., co

w konsekwencji może przełożyć się w sposób bezpośredni lub pośredni na pogorszenie warunków

działania Grupy Kapitałowej.

• Ryzyko związane z sytuacją makroekonomiczną i geopolityczną Polski i świata

Działalność Grupy Kapitałowej oraz tempo rozwoju jej oferty produktowej są ściśle skorelowane

z ogólną sytuacją gospodarczą kraju. Na wynik finansowy Spółki niewątpliwie mają wpływ takie

czynniki jak wielkość PKB, poziom inwestycji w przedsiębiorstwach, poziom inflacji, poziom kursów

obcych walut względem złotego oraz sytuacja geopolityczna w regionie. Spowolnienie tempa

wzrostu gospodarczego, spadek poziomu inwestycji w przedsiębiorstwach, w szczególności

w dziedzinie nowoczesnych technologii, wzrost inflacji mogą mieć negatywny wpływ na działalność

operacyjną oraz sytuację finansową spółek wchodzących w skład Grupy, jak również na osiągane

przez nie wyniki finansowe. Ze względu na realizowane transakcje importu towarów Grupa dostrzega

również zagrożenia płynące z niskiej wartości złotówki.

Wpływ na sytuację makroekonomiczną oraz wyniki Grupy Kapitałowej mogą mieć również warunki

geopolityczne panujące w regionie i w Polsce.

Spółka, chcąc w jak największym stopniu niwelować potencjalne negatywne skutki wyżej

wymienionych uwarunkowań wprowadza dywersyfikację obszarów swojej działalności również

poprzez kierowanie oferty poza obszarem Polski.

• Ryzyko konkurencji

Znaczący wpływ na działalność Grupy Kapitałowej ma nasilająca się konkurencja zarówno ze strony

polskich, jak i zagranicznych przedsiębiorstw informatycznych. Szczególne zagrożenie ma

konsolidacja firm informatycznych na rynku oraz rosnąca liczba instytucji korzystających z własnych

specjalistów w dziedzinie rozwiązań informatycznych, które mogą również wpływać na

konkurencyjność Grupy Kapitałowej względem innych podmiotów, co w konsekwencji może

rzutować na jej działalność i osiągane wyniki finansowe. Nie można wykluczyć więc, że rosnąca

i zaostrzająca się walka konkurencyjna nie będzie miała wpływu na poziom rentowności

prowadzonej przez Grupę Kapitałową działalności.

• Ryzyko konsolidacji branży

Procesy konsolidacyjne w branży IT prowadzą do umocnienia się na rynku największych podmiotów,

co ułatwia im dostęp do nowych grup odbiorców. Najsilniejsze firmy dążą do przejęcia firm słabszych

obsługujących niszowe segmenty rynku informatycznego. Grupa Kapitałowa w określonych

segmentach rynku, również planuje akwizycję firm, dążąc do umocnienia swojej pozycji na rynku.

• Ryzyko finansowe

Celem zarządzania ryzykiem finansowym Grupy Kapitałowej. jest ograniczenie zmienności

generowanych przepływów pieniężnych oraz osiąganych wyników finansowych na podstawowej

działalności jednostek wchodzących w skład Grupy do akceptowalnego poziomu. Do głównych

instrumentów finansowych z których korzysta Emitent należą:

• środki pieniężne,

• lokaty krótkoterminowe,

• transakcje wymiany walut i transakcje terminowe,

• udzielone pożyczki,

• kredyt w rachunku bieżącym i kredyty długoterminowe,

• umowy leasingu.

Głównym zadaniem wspomnianych instrumentów jest wspomaganie i zabezpieczenie finansowe

bieżącej działalności operacyjnej Grupy poprzez stabilizowanie i neutralizowanie ryzyk płynności

finansowej, zmienności kursów walutowych i stóp procentowych, a także efektywną dystrybucję

dostępnych środków finansowych.

Strategia zarządzania ryzykiem walutowym stosowana przez Emitenta zakłada maksymalne

wykorzystanie naturalnego zabezpieczenia. Spółka dąży do jak największego strukturalnego

dopasowania przychodów i kosztów w tej samej walucie co realizowane kontrakty. Ekspozycja netto

na ryzyko walutowe, która nie jest zabezpieczana w sposób naturalny, zabezpieczana jest

w momencie zawierania transakcji w granicach do 100% szacowanej wartości ekspozycji netto,

wyłącznie za pomocą zaakceptowanych typów instrumentów pochodnych tj. transakcji forward.

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Raport roczny za rok 2022. Sprawozdanie Zarządu z działalności Spółki oraz Grupy Kapitałowej

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

• Ryzyko związane ze zbrojną agresją Federacji Rosyjskiej na Ukrainę

W dniu 24 lutego 2022 roku wybuchł konflikt zbrojny w Ukrainie. Społeczność międzynarodowa

zareagowała wprowadzeniem sankcji przeciwko Rosji. Zarząd Spółki, zgodnie z zaleceniami Komisji

Nadzoru Finansowego z dnia 2 marca 2022 roku, w oparciu o dostępne informacje, poddał analizie

aktualną sytuację w kontekście możliwego wpływu na działalność operacyjną Spółki skutków działań

wojennych zapoczątkowanych zbrojną agresją Rosji na Ukrainę. W ocenie Zarządu, z analizy tej nie

wynika konieczność identyfikacji na obecnym etapie istotnych negatywnych następstw dla sytuacji

finansowej i perspektyw rozwoju Spółki. Spółka nie posiada bezpośrednich inwestycji/ekspozycji

wobec podmiotów prowadzących działalność w Ukrainie/Rosji. Na dzień 31 grudnia 2022 roku nie

zidentyfikowano istotnych należności od Kontrahentów związanych ze stronami biorącymi udział w

konflikcie zbrojnym.

Ponadto, dynamika i nieprzewidywalność dalszego przebiegu tego konfliktu, jak również szereg

decyzji o charakterze politycznym i ekonomicznym podejmowanych przez rządy zaangażowanych

państw (w szczególności krajów UE, USA i Rosji), nieuchronnie muszą oddziaływać na uczestników

rynku w poszczególnych segmentach światowej gospodarki, w tym konsumentów, wywołując ich

nierzadko gwałtowne reakcje.

Na dzień 31 grudnia 2022 r. Grupa Kapitałowa posiadała 2 761 tys. PLN środków pieniężnych i ich

ekwiwalentów, które wraz z limitami kredytowymi w rachunkach bieżących stanowią wystarczające

zasoby finansowe by stwierdzić, że ryzyko utraty płynności przez Grupę w krótkim i średnim okresie

jest niskie. Na podstawie aktualnie dostępnych informacji oraz przeprowadzonych analiz na dzień

31 grudnia 2022 roku Grupa Kapitałowa nie zidentyfikowała istotnych niepewności dotyczących

zdarzeń lub okoliczności, które mogłyby nasuwać poważne wątpliwości, co do jej zdolności do

kontynuowania działalności.

11. Zewnętrzne i wewnętrzne czynniki istotne dla rozwoju Spółki oraz Grupy Kapitałowej

Czynniki zewnętrzne

Koniunktura gospodarcza

Polska sytuacja gospodarcza postrzegana była do tej pory jako jedna z najciekawszych w regionie i

rokująca na utrzymanie dodatnich przyrostów PKB oraz dalsze korzystne perspektywy rozwoju.

Obecne prognozy dotyczące spadku wzrostu gospodarczego mogą mieć negatywny wpływ na

dalszy rozwój działalności Emitenta.

Konkurencja

Spółka zalicza się do liderów w swojej branży, co przy konsekwentnej polityce rozwoju

i dywersyfikacji z pewnością pozwoli dalej konkurować z powodzeniem z innymi graczami na rynku.

Rozwój technologiczny

Wzrost znaczenia technologii mobilnych oraz zmiana modeli biznesowych w wielu branżach

generują silne bodźce do rozwoju Emitenta i jego zasobów.

Fundusze unijne

Dostęp polskich firm do środków z funduszy strukturalnych stanowi jeden z elementów tworzących

popyt na rozwiązania oferowane przez Spółkę.

Rynek pracy

Presja na wzrost wynagrodzeń w branży IT oraz rosnąca konkurencja na lokalnym rynku pracy mogą

również wpływać na tempo dalszego rozwoju Grupy Kapitałowej.

Wojna w Ukrainie

Dynamika i nieprzewidywalność dalszego przebiegu tego konfliktu, jak również szereg decyzji o

charakterze politycznym i ekonomicznym podejmowanych przez rządy zaangażowanych państw (w

szczególności krajów UE, USA i Rosji), nieuchronnie muszą oddziaływać na uczestników rynku w

poszczególnych segmentach światowej gospodarki, w tym konsumentów, wywołując ich nierzadko

gwałtowne reakcje.

Czynniki wewnętrzne

Organizacja Grupy Kapitałowej

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Raport roczny za rok 2022. Sprawozdanie Zarządu z działalności Spółki oraz Grupy Kapitałowej

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Kreacja grupy kapitałowej LSI pozwala na prowadzenie dalszej działalności poprzez

zintensyfikowany rozwój wewnętrzny posiadanych podmiotów.

Dywersyfikacja działalności

Rosnący stopień dywersyfikacji prowadzonej działalności, zarówno pod względem branżowym, jak i

geograficznym.

Wzrost sprzedaży

Utrzymujący się od kilku lat stały wzrost sprzedaży, świadczący o prawidłowo realizowanej strategii

rozwoju.

Standaryzacja rozwiązań

Rosnący udział produktów standardowych (powtarzalnych) w sprzedaży.

Warunki pracy

Atrakcyjna polityka szkoleniowa oraz atrakcyjne warunki pracy oferowane pracownikom spółek

Grupy Kapitałowej.

Wydatki inwestycyjne

Wysoki poziom wydatków inwestycyjnych przeznaczanych na działalność badawczo-rozwojową

oraz rozwój nowych produktów i usług informatycznych.

12. Charakterystyka polityki w zakresie kierunków rozwoju Spółki i Grupy

Strategicznymi kierunkami rozwoju Grupy LSI Software są:

• rozwój sprzedaży zagranicznej, ze szczególnym uwzględnieniem rynków obu Ameryk,

Europy i Azji,

• dalszy rozwój produktów i usług informatycznych dla branży kinowej oraz systemów

samoobsługowych w tym robotów marki PUDU,

• rozwój sprzedaży produktów i usług informatycznych w modelu usługowym (SaaS/cloud

computing),

• wprowadzenie do oferty rozwiązań, na które zwiększone zapotrzebowanie pojawiło się w

związku z pandemią koronawirusa,

• reorganizacja modelu biznesowego i elastyczne dostosowywanie posiadanych zasobów do

zmieniających się warunków wywołanych pojawieniem się światowej pandemii,

• dalsza dywersyfikacja oferty poprzez sprzedaż produktów i usług do klientów z wielu

sektorów gospodarki,

• stały rozwój własnych, zaawansowanych technologicznie rozwiązań informatycznych,

• wysokie nakłady na prace R&D,

• stałe inwestowanie w kapitał ludzki i własną bazę produkcyjną w Polsce.

13. Działania podjęte w ramach realizacji strategii rozwoju Spółki i Grupy w 2022 roku

Budowa wartości Grupy Kapitałowej opiera się na dwóch filarach. Pierwszy to rozwój organiczny,

którego podstawą jest własne oprogramowanie i usługi, natomiast drugi to zwiększanie skali

działalności przez akwizycje i zawiązywanie nowych podmiotów działających na wybranych rynkach

poza Polską. W 2022 roku głównym elementem realizacji tej strategii był dalszy rozwój sprzedaży

POSitive® Cinema. Rozwiązanie to wdrożone zostało w szwajcarskiej sieci 12 kin Blue Cinema, a

jedno z tych kin jest w pełni samoobsługowe m.in. dzięki zastosowaniu naszego innowacyjnego

rozwiązania self-check-out. Od 2022 roku z oprogramowania POSitive® Cinema korzystają także

dwie kolejne amerykańskie sieci – WyoMovies oraz Landmark Theaters, a w trakcie wdrożenia są

jeszcze Violet Crown oraz EPIC Cinemas. System zyskał szereg funkcjonalności, które pozwalają

na zdobywanie coraz większego grona nowych klientów.

W aspekcie produktowym działania Grupy skupione były na tworzenie nowych rozwiązań w każdej

linii produktowej, jednak na szczególną uwagę zasługuje nowa linia rozwiązań webowych, takich jak

Roomio czy Be in touch. Aplikacja Roomio stworzona została dla branży hotelarskiej i pozwala na

interaktywną komunikację Gości hotelowych z personelem, a także na zdalny check-in, check-out

czy rezerwację kolejnych pobytów lub usług dodatkowych. Natomiast Be in touch to łatwe w obsłudze

narzędzie do prowadzenia spersonalizowanej i przede wszystkim skutecznej komunikacji

marketingowej kanałami e-mail i SMS.

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Raport roczny za rok 2022. Sprawozdanie Zarządu z działalności Spółki oraz Grupy Kapitałowej

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Jednak najwyższym priorytetem Emitenta na 2022 rok było wprowadzenie produktu dla gastronomii

w modelu SaaS (Software as a Service). Nowy system pod nazwą tAPP Gastro bazuje na

środowisku chmurowym i jest odpowiedzią na potrzeby mniejszej gastronomii, dla której

jednorazowy koszt zakupu licencji oprogramowania i utrzymania własnego serwera jest często

niemożliwy do poniesienia. Poszerzenie portfolio Grupy o ten produkt jest dopełnieniem oferty i

wzmocnieniem pozycji na rynku.

Stale rosnąca liczba klientów, pracowników i projektów sprawiła, że dotychczasowe powierzchnie

biurowe, jak i magazynowe, przestały być wystarczające. Dlatego Zarząd Grupy podjął decyzję o

stworzeniu Centrum Serwisowo-Logistycznego. Sam budynek to ponad 1 000 metrów kwadratowych

powierzchni, na której swobodnie działać może dział serwisu technicznego czy logistyki. To również

miejsce na montownię kiosków czy przestrzeń do testowania robotów Pudu.

Najgłośniejszym wydarzeniem zeszłego roku była właśnie współpraca z Pudu Robotics HK Limited.

LSI Software S.A. jest obecnie wyłącznym dystrybutorem robotów Pudu w Polsce. Spółka została

również doceniona przez ich producenta – przyznano jej dwie nagrody: Best Strategic Development

Partner 2022 oraz Excellent Service Performance Partner 2022. Roboty początkowo wzbudziły

zainteresowanie przede wszystkim branży gastronomicznej. Rozwiązanie to wdrażały takie sieci jak

AmRest czy DaGrasso. Szybko jednak okazało się, że roboty sprawdzają się również w hotelach

czy branży rozrywkowej, a sukces robota w sieci Carrefour pokazał, że jest to również doskonałe

rozwiązanie dla branży retail.

14. Ważniejsze zdarzenia mające znaczący wpływ na działalność oraz wyniki finansowe

Grupy Kapitałowej w roku obrotowym lub których wpływ jest możliwy w następnych

latach

Głównym zdarzeniem, którego skutki miały znaczący wpływ na działalność Grupy Kapitałowej w

2022 roku, był konflikt zbrojny w Ukrainie. Społeczność międzynarodowa zareagowała

wprowadzeniem sankcji przeciwko Rosji. Pojawiły się również negatywne zjawiska recesyjne i

inflacyjne. W ocenie Zarządu doszło do zaburzenie prawidłowych relacji w sferze gospodarczej i

społecznej w wielu krajach, wywołujących stan niepewności i obaw o przyszłość. Dynamika i

nieprzewidywalność dalszego przebiegu tego konfliktu, jak również szereg decyzji o charakterze

politycznym i ekonomicznym podejmowanych przez rządy zaangażowanych państw, nieuchronnie

muszą oddziaływać na uczestników rynku w poszczególnych segmentach światowej gospodarki, w

tym konsumentów, wywołując ich nierzadko gwałtowne reakcje.

W dniu 28 lutego 2022 Emitent zawarł z FPHU FRONT-AL s.c. Jacek Izydorczyk, Andrzej

Kazimierczak przedwstępną umowę nabycia nieruchomości. Przedmiotem umowy było

zobowiązanie do sprzedaży na rzecz LSI Software S.A. nieruchomości położonej w Łodzi przy ulicy

Starorudzkiej 10-12 oraz powiązanych z nią praw i obowiązków za łączną cenę 3 150 tys. PLN netto.

Powyższa nieruchomość została nabyta przez Grupę Kapitałową w dniu 31 maja 2022 roku i po

przeprowadzonym procesie adaptacji uruchomiono w niej nowe Centrum Serwisowo – Logistyczne.

Do pozytywnych osiągnięć Grupy Kapitałowej zrealizowanych w okresie 2022 roku można zaliczyć

również zawarty w dniu 1 lutego 2022 roku aneks do umowy pomiędzy Emitentem a Żabka Polska

Sp. z o.o. z siedzibą w Poznaniu, którego przedmiotem jest zwiększenie pierwotnej ilości

dostarczonych urządzeń oraz łącznej wartości przedmiotu umowy z kwoty 1.073 tys. USD do kwoty

1.648 tys. USD netto tj. z kwoty 4.446 tys. PLN do kwoty 6.831 tys. PLN przeliczone według

średniego kursu NBP z dnia 19 listopada 2021 r. Umowa została zrealizowana zgodnie z zawartym

harmonogramem, który nadal przewidywał jej zakończenie do 31 grudnia 2022 r.

W ocenie Zarządu najistotniejszym wydarzeniem zeszłego roku była współpraca z Pudu Robotics

HK Limited. LSI Software S.A. zostało generalnym dystrybutorem producenta robotów, które

doskonale sprawdzają się w wielu branżach. Postępujący proces robotyzacji daje silne podstawy do

oczekiwania znacznej dynamiki sprzedaży tej linii rozwiązań w kolejnych okresach.

III. Akcje i kapitał zakładowy LSI Software S.A.

Ogólna liczba akcji w LSI Software S.A. wynosi 3 260 762 sztuk. Wszystkie akcje są akcjami

zwykłymi na okaziciela o kodzie PLLSSFT00016 poza akcjami imiennymi serii B łącznie w ilości

400 tys. sztuk, które są uprzywilejowane co do głosu, w ten sposób, że każdej z tych akcji przysługuje

5 (pięć) głosów na Walnym Zgromadzeniu Spółki. Daje to łącznie 2 600 tys. głosów będących

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Raport roczny za rok 2022. Sprawozdanie Zarządu z działalności Spółki oraz Grupy Kapitałowej

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

w posiadaniu Grzegorza Siewiery. Akcje wszystkich serii są jednakowo uprzywilejowane co do

dywidendy oraz zwrotu z kapitału. Wszystkie akcje mają wartość nominalną 1,00 PLN każda

i składają się na kapitał zakładowy wynoszący 3 260 762 PLN.

1. Potencjalne zmiany w strukturze akcjonariatu

Spółka i Grupa w analizowanym okresie nie zawarła żadnych umów, które mogłyby wpłynąć

w przyszłości na zmiany w proporcjach posiadanych akcji przez dotychczasowych akcjonariuszy.

2. Informacja o systemie kontroli programów akcji pracowniczych

Programy akcji pracowniczych w Spółce i Grupie nie występują.

3. Informacje o nabyciu akcji własnych

Zarząd Spółki LSI Software S.A. w wykonaniu uchwały Nr 7/2017 Zwyczajnego Walnego

Zgromadzenia z dnia 30 czerwca 2017 r. zakończył z dniem 31 grudnia 2018 r. realizację Program

Skupu Akcji Własnych. Skup akcji zakończył się z uwagi na upływ terminu wskazanego w uchwale.

Na podstawie Uchwały WZA Zarząd Emitenta został upoważniony do nabycia 326 076 akcji LSI

Software S.A. za cenę nie niższą niż 2 PLN i nie wyższą niż 19 PLN, zaś łączna cena nabycia tych

akcji nie mogła przekroczyć sumy 2 060 tys. PLN. Kwota ta obejmowała cenę zapłaty za nabywane

akcje oraz koszty nabycia. LSI Software S.A. mogło nabywać akcje w terminie do dnia 31 grudnia

2018 r.

Poniżej przedstawiono informacje podsumowujące wyniki Programu Skupu Akcji Własnych

rozpoczętego w dniu 23 października 2017 r.:

• łączna ilość akcji nabytych przez Spółkę w ramach skupu akcji własnych wynosi 50 485

sztuk i odpowiada 50 485 głosom na Walnym Zgromadzeniu Spółki;

• łączna liczba dotychczas nabytych akcji stanowi 1,55% udziału w kapitale zakładowym

Spółki i ogólnej liczbie głosów na Walnym Zgromadzeniu Spółki;

• wartość nominalna jednej akcji wynosi 1 PLN, a łączna wartość nominalna skupionych akcji

wynosi 50 485 PLN;

• średnia jednostkowa cena nabycia akcji wyniosła 11,99 PLN;

• z przeznaczonego na skup funduszu celowego w wysokości 2 060 tys. PLN pozostało 1 453

tys. PLN;

• nabyte przez Spółkę akcje własne będą mogły zostać przeznaczone:

a) w celu umorzenia akcji i obniżenia kapitału zakładowego Spółki

b) w celu zaoferowania akcji członkom zarządu Spółki oraz kluczowym menedżerom

i pracownikom Spółki („Program Motywacyjny”).

W dniu 27 czerwca 2019 r. Zwyczajne Walne Zgromadzenie LSI Software S.A. podjęło uchwałę Nr

25/2019 w sprawie przedłużenia skupu akcji własnych Spółki ustalonego uchwałą Nr 7/2017

Zwyczajnego Walnego Zgromadzenia z dnia 30 czerwca 2017 r. W wyniku podjęcia powyższej

uchwały upoważnienie Zarządu do nabywania akcji własnych w trybie art. 362 § 1 punkt 8 Kodeksu

spółek handlowych obejmowało okres od dnia 30 czerwca 2017 roku do dnia 31 grudnia 2021 roku,

nie dłużej jednak niż do chwili wyczerpania środków przeznaczonych na ich nabycie. Zarząd nie

przedłużył jednak okresu realizacji Programu Skupu Akcji Własnych, który zakończył się w dniu 31

grudnia 2018 roku.

4. Informacja dotycząca emisji papierów własnościowych

W 2022 roku nie miała miejsca emisja papierów wartościowych przez którąkolwiek ze Spółek Grupy

Kapitałowej.

IV. Władze

1. Skład i zmiany w składzie Zarządu i Rady Nadzorczej

Zarząd

W okresie całego 2022 roku w skład Zarządu LSI Software S.A. wchodzili:

Grzegorz Siewiera

Prezes Zarządu

Bartłomiej Grduszak

Wiceprezes Zarządu

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Raport roczny za rok 2022. Sprawozdanie Zarządu z działalności Spółki oraz Grupy Kapitałowej

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Michał Czwojdziński

Członek Zarządu

Grzegorz Strąk

Członek Zarządu

W trakcie 2022 roku nie wystąpiły zmiany w składzie Zarządu Spółki. W dniu 1 marca 2023 roku

Nadzwyczajne Walne Zgromadzenie Akcjonariuszy powołało Pana Tomasza Michniewicza do

pełnienia funkcji Członka Zarządu. Z kolei w dniu 2 marca 2023 roku z pełnionej funkcji Wiceprezesa

Zarządu zrezygnował Pan Bartłomiej Grduszak.

Rada Nadzorcza

Przez większą część 2022 roku skład Rady Nadzorczej LSI Software S.A. tworzyli:

Krzysztof Wolski

Przewodniczący Rady Nadzorczej

Piotr Kraska

Wiceprzewodniczący Rady Nadzorczej

Andrzej Kurkowski

Członek Rady Nadzorczej

Maciej Węgierski

Członek Rady Nadzorczej

Jolanta Drelich

Członek Rady Nadzorczej

W dniu 19 grudnia 2022 roku z pełnionej funkcji zrezygnował Przewodniczący Rady Nadzorczej Pan

Krzysztof Wolski. Z kolei w dniu 1 marca 2023 roku Nadzwyczajne Walne Zgromadzenie

Akcjonariuszy powołało Pana Krzysztofa Apostilidisa powierzając mu funkcję Członka Rady

Nadzorczej.

Komitet Audytu

W skład Komitetu Audytu przez większą część 2022 rok wchodzili:

Piotr Kraska

Przewodniczący Komitetu Audytu

Krzysztof Wolski

Członek Komitetu Audytu

Andrzej Kurkowski

Członek Komitetu Audytu

Jolanta Drelich

Członek Komitetu Audytu

Maciej Węgierski

Członek Komitetu Audytu

W dniu 19 grudnia 2022 roku z pełnionej funkcji zrezygnował Członek Komitetu Audytu Pan Krzysztof

Wolski.

2. Wartość wynagrodzeń, nagród lub korzyści, w tym wynikających z programów

motywacyjnych lub premiowych wypłaconych, należnych lub potencjalnie należnych,

odrębnie dla każdej z osób zarządzających i nadzorujących Grupę Kapitałową

Wynagrodzenia brutto członków organów LSI Software S.A. oraz jej spółek zależnych za lata

2021 – 2022 z tytułu zawartych umów o pracę oraz wynagrodzeń z tytułu pełnionych funkcji

przedstawiono w poniższej tabeli.

Funkcja

01.01 -31.12.2022

01.01 -31.12.2021

Wynagrodzenia Członków Zarządu

LSI Software S.A.

Grzegorz Siewiera

Prezes Zarządu

Bartłomiej Grduszak

Wiceprezes Zarządu

Michał Czwojdziński

Członek Zarządu

Grzegorz Strąk

Członek Zarządu

203

209

GiP Sp. z o.o.

Bartłomiej Grduszak

Prezes Zarządu

Grzegorz Siewiera

Wiceprezes Zarządu

LSI Software s.r.o.

Bartłomiej Grduszak

Członek Zarządu

Michał Czwojdziński

Członek Zarządu

Grzegorz Siewiera

Członek Zarządu

Positive Software USA LLC

Grzegorz Siewiera

Prezes Zarządu

RAZEM

227

221

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Raport roczny za rok 2022. Sprawozdanie Zarządu z działalności Spółki oraz Grupy Kapitałowej

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Funkcja

01.01 -31.12.2022

01.01 -31.12.2021

Wynagrodzenia członków Rady Nadzorczej

Maciej Węgierski

Członek

Piotr Kraska

Wiceprzewodniczący

Andrzej Kurkowski

Członek

Jolanta Drelich

Członek

Krzysztof Wolski

Przewodniczący

RAZEM

Wynagrodzenia członków Zarządu z tytułu zawartych ze spółkami z Grupy Kapitałowej umów

dotyczących świadczenia usług zawarte są w nocie 40 i 41 Rocznego Jednostkowego oraz nocie 42

i 43 Skonsolidowanego Sprawozdania Finansowego.

Żadna ze spółek Grupy nie posiada zobowiązań wynikających z emerytur i świadczeń o podobnym

charakterze dla byłych osób zarządzających, nadzorujących albo byłych członków organów

administrujących, ani też zobowiązań zaciągniętych w związku z tymi emeryturami.

3. Umowy zawarte między Grupą Kapitałową a osobami zarządzającymi, przewidujące

rekompensatę w przypadku ich rezygnacji lub zwolnienia z zajmowanego stanowiska

bez ważnej przyczyny lub gdy ich odwołanie lub zwolnienie następuje z powodu

połączenia LSI Software S.A. przez przejęcie

Umowy zawarte między Grupą Kapitałową LSI Software a osobami zarządzającymi nie przewidują

rekompensaty w przypadku ich rezygnacji lub odwołania. Ewentualne odprawy lub odszkodowania

związane z zawartymi umowami o pracę reguluje kodeks pracy, a umowy te nie zawierają odrębnych

postanowień w tym zakresie. Umowy zawarte między Grupą a osobami zarządzającymi nie

zawierają również postanowień dotyczących odpraw związanych z odwołaniem lub zwolnieniem

z powodu połączenia Emitenta przez przejęcie.

Powyższe nie dotyczy wynagrodzenia z tytułu przestrzegania zakazów konkurencji po zakończeniu

współpracy, które Spółka może jednostronnie ograniczyć w czasie. W takim wypadku wynagrodzenie

to będzie przysługiwać jedynie za rzeczywisty okres trwania zakazu konkurencji.

4. Wykaz akcji i udziałów podmiotów z Grupy LSI Software oraz akcji i udziałów

w podmiotach powiązanych w posiadaniu osób zarządzających i nadzorujących

Kapitał zakładowy LSI Software S.A. wynosi 3 260 762 PLN i dzieli się na 3 260 762 sztuk akcji

o wartości nominalnej 1 PLN każda akcja. Poniżej przedstawiono stan posiadanych akcji LSI

Software S.A. przez osoby zarządzające i nadzorujące na dzień 31 grudnia 2022 roku.

Z kolei stan posiadania na dzień 31 grudnia 2021 roku przedstawiał się następująco:

Na dzień 31 grudnia 2022 r. oraz na dzień zatwierdzenia niniejszego sprawozdania członkowie

Zarządu oraz Rady Nadzorczej nie posiadają opcji na akcje ani innych uprawnień do akcji Spółki.

Jedynym udziałowcem wszystkich spółek zależnych jest LSI Software S.A. z wyłączeniem

Osoba

Ilość i wartość

akcji

Ilość głosów

% głosów

na WZ

Grzegorz Siewiera

(Prezes Zarządu)

1 004 280

2 604 280

53,58

Michał Czwojdziński

(Członek Zarządu)

30 700

0,63

Piotr Kraska

(Wiceprzewodniczący Rady Nadzorczej)

106 317

2,19

Osoba

Ilość i wartość

akcji

Ilość głosów

% głosów

na WZ

Grzegorz Siewiera

(Prezes Zarządu)

1 004 280

2 604 280

53,58

Michał Czwojdziński

(Członek Zarządu)

30 700

0,63

Piotr Kraska

(Wiceprzewodniczący Rady Nadzorczej)

106 317

2,19

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Raport roczny za rok 2022. Sprawozdanie Zarządu z działalności Spółki oraz Grupy Kapitałowej

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

BluePocket S.A., która jest jednostką współzależną. LSI Software S.A. jest w posiadaniu 50% akcji

tworzących kapitał zakładowy BluePocket S.A.

V. Prezentacja sytuacji finansowej

1. Omówienie podstawowych wielkości ekonomiczno-finansowych ujawnionych

w Rocznym Jednostkowym Sprawozdaniu Finansowym

W 2022 roku LSI Software S.A. koncentrowała swoje działania na zwiększeniu skali prowadzonej

działalności mi.in. poprzez rozwój sprzedaży produktów w modelu usługowym (SaaS) oraz

uruchomienie nowej linii produktowej robotów PUDU. Spółka poniosła również znaczne nakłady

inwestycyjne na powiększenie posiadanej infrastruktury, których zwieńczeniem było otwarcie w

grudniu 2022 roku nowego Centrum Serwisowo-Logistycznego.

Był to udany okres pod względem zrealizowanych przychodów, które osiągnęły rekordowy w historii

Spółki poziom 53 874 tys. PLN, co wskazuje na ich 10% wzrost w stosunku do 2021 roku.

Szczegółowa analiza wielkości zrealizowanych przychodów wskazuje na 53% wzrost sprzedaży

usług w stosunku do 2021 roku, przy 28% spadku przychodów ze sprzedaży produktów.

Zysk netto z kolei zamknął się na poziomie 3 465 tys. PLN i był o 22% niższy niż przed rokiem.

Pogorszeniu uległa rentowność prowadzonej działalności na wszystkich poziomach rentowności, co

było związane z szybszym wzrostem kosztów w stosunku do realizowanego wzrostu przychodów ze

sprzedaży. Dodatkowo poziom rentowności na sprzedaży uległ obniżeniu w wyniku odnotowanego

spadku marży na sprzedaży towarów w stosunku do 2021 roku.

Wybrane dane

12 miesięcy do

31.12.2022

12 miesięcy do

31.12.2021

Zmiana

Przychody

53 874

49 073

10%

Zysk/strata brutto na sprzedaży

12 349

14 088

-12%

EBIT

1 220

4 253

-71%

EBITDA (EBIT+Amortyzacja)

6 307

8 173

-23%

Zysk/strata netto

3 465

4 437

-22%

Środki pieniężne

2 617

10 863

-76%

Głównymi czynnikami oddziałującymi na wszystkie poziomy rentowności Jednostki mierzonymi

takimi wskaźnikami jak: marża zysku brutto ze sprzedaży, marża zysku EBITDA, marża zysku

operacyjnego, marża zysku netto były:

• wzrost przychodów z tytułu świadczonych usług związany m. in. z podnoszeniem cen oraz

obserwowanymi zjawiskami inflacyjnymi,

• 20% wzrost kosztów działalności operacyjnej w tym kosztu wytworzenia, kosztów sprzedaży

oraz kosztów zarządu związany głównie z utworzeniem w strukturach Spółki nowych

zespołów odpowiedzialnych za rozwiązania SaaS oraz sprzedaż robotów PUDU, a także z

nasiloną presją płacową,

9 473

14 928

9 305

19 457

9 762

13 318

14 002

16 792

2 000

4 000

6 000

8 000

10 000

12 000

14 000

16 000

18 000

20 000

IQ IIQ IIIQ IVQ

Przychody ze sprzedaży kwartalnie

2021

2022

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Raport roczny za rok 2022. Sprawozdanie Zarządu z działalności Spółki oraz Grupy Kapitałowej

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

• otrzymanie decyzji o umorzeniu subwencji finansowej z Polskiego Funduszu Rozwoju S.A.,

która zwiększyła pozostałe przychody operacyjne w łącznej kwocie 3 489 tys. PLN,

• 30% wzrost amortyzacji z poziomu 3 920 tys. PLN za 2021 rok do 5 087 tys. PLN w 2022

roku związany ze znacznym zwiększeniem nakładów na nabycie wartości niematerialnych

oraz rzeczowych aktywów trwałych w poprzednim okresie.

Nastąpił również spadek środków pieniężnych z 10 863 tys. PLN na koniec 2021 roku do 2 617 tys.

PLN na koniec 2022 roku wywołany głównie zwiększeniem stanów magazynowych towarów,

zmniejszeniem stanu zobowiązań oraz zakupem nowej nieruchomości.

W związku z obserwowanym od 2021 roku kryzysem na światowym rynku półprzewodników,

Jednostka zaczęła coraz bardziej odczuwać wydłużające się terminy realizacji przez dostawców

zamówień. W celu zabezpieczenia działalności dystrybucyjnej sprzętu zwiększone zostały zapasy

towarów przeznaczonych do bieżącej sprzedaży.

Ponadto podjęcie decyzji o rozwoju sprzedaży w obszarze robotyki zdeterminowało konieczność

zakup znaczącej liczby robotów, co finalnie również miało wpływ na wzrost stanów magazynowych

Spółki.

Wskaźniki rentowności

12 miesięcy do

31.12.2022

12 miesięcy do

31.12.2021

Zmiana

Marża zysku brutto ze sprzedaży

22,9%

28,7%

-5,8 p.p

Marża zysku EBITDA

11,7%

16,7%

-5,0 p.p

Marża zysku operacyjnego

2,3%

8,7%

-6,4 p.p

Marża zysku netto

6,4%

9,0%

-2,6 p.p

Marża zysku brutto na sprzedaży = zysk brutto ze sprzedaży/przychody ze sprzedaży

Marża zysku EBITDA = EBITDA/przychody ze sprzedaży

Marża zysku operacyjnego = zysk operacyjny/przychody ze sprzedaży

Marża zysku netto = zysk netto/przychody ze sprzedaż

W okresie objętym niniejszym sprawozdaniem wartość sumy aktywów Spółki wzrosła o 5%

z 60 244 tys. PLN do 63 443 tys. PLN. Zmiana sumy bilansowej jest związana głównie ze wzrostem:

• rzeczowych aktywów trwałych,

• zapasów,

• wartości niematerialnych.

Według stanu na koniec 2022 roku udział wartości niematerialnych w sumie bilansowej Spółki

wyniósł 29%. Dominującą pozycją aktywów obrotowych są z kolei należności handlowe (45%

aktywów obrotowych) oraz zapasy (37% aktywów obrotowych).

Wskaźniki płynności

31.12.2022

31.12.2021

Zmiana

Kapitał pracujący

9 949

13 525

-26%

Wskaźnik płynności bieżącej

1,9

2,1

-0,2 p.

Wskaźnik płynności szybkiej

1,2

1,6

-0,4 p.

Wskaźnik natychmiastowej płynności

0,2

0,9

-0,7 p.

Kapitał pracujący = Aktywa obrotowe (krótkoterminowe) - Zobowiązania krótkoterminowe

Wskaźnik płynności bieżącej = Aktywa obrotowe (krótkoterminowe) / Zobowiązania krótkoterminowe

Wskaźnik płynności szybkiej = (Aktywa obrotowe – Zapasy - Rozliczenia międzyokresowe) / Zobowiązania krótkoterminowe

Wskaźnik natychmiastowej płynności = Środki pieniężne i depozyty krótkoterminowe / Zobowiązania krótkoterminowe

8 173

10 863

49 073

4 437

6 307

2 617

53 874

3 465

10 000

20 000

30 000

40 000

50 000

ebitDA Środki pieniężne Przychody ze sprzedaży

produktów, towarów i

usług

Zysk (strata) netto

2021

2022

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Raport roczny za rok 2022. Sprawozdanie Zarządu z działalności Spółki oraz Grupy Kapitałowej

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Wartość kapitałów własnych na koniec 2022 roku wzrosła wobec końca roku 2021 o 8% do poziomu

49 274 tys. PLN. W 2022 roku kapitał zakładowy Spółki nie uległ zmianie w porównaniu do 2021

roku i wynosił 3 261 tys. PLN. Na dzień 31 grudnia 2022 roku wartość łącznych zobowiązań LSI

Software S.A. spadła o 2% wobec końca 2021 roku i wyniosła 14 169 tys. PLN. Główne pozycje

zobowiązań krótkoterminowych Spółki to zobowiązania handlowe oraz pozostałe zobowiązania. W

okresie objętym niniejszym sprawozdaniem Spółka korzystała z finansowania zewnętrznego w

formie umów leasingu oraz kredytów. Głównym źródłem finansowania LSI Software S.A. pozostaje

nadal kapitał własny (78% sumy bilansowej). Wskaźnik zadłużenia ogólnego Spółki spadł w stosunku

do poprzedniego roku i wynosi 22%, co jest głównie efektem zmniejszenia wartości pozostałych

zobowiązań. Powyższa struktura źródeł finansowania gwarantuje bieżącą wypłacalność Spółki oraz

spełnianie warunków dotyczących utrzymywania bezpiecznych poziomów zadłużenia, wynikających

z zawartych umów z instytucjami finansowymi.

Wskaźniki zadłużenia

31.12.2022

31.12.2021

Zmiana

Wskaźnik zadłużenia ogólnego

22,3%

24,0%

-1,7 p.p

Dług / Kapitał własny

9,2%

6,9%

2,3 p.p

Dług / (Dług + Kapitał własny)

8,4%

6,4%

2,0 p.p

Wskaźnik zadłużenia ogólnego = (Zobowiązania długoterminowe + Zobowiązania krótkoterminowe) / Aktywa

Dług / Kapitał własny = (oprocentowane kredyty bankowe, dłużne papiery wartościowe + zobowiązania z tytułu leasingu finansowego) / Kapitały

własne

Dług / (Dług + Kapitał własny) = (Oprocentowane kredyty bankowe, dłużne papiery wartościowe + Zobowiązania z tytułu leasingu

finansowego)/(Oprocentowane kredyty bankowe, Dłużne papiery wartościowe + Zobowiązania z tytułu leasingu finansowego + Kapitały własne)

Prognozowana sytuacji finansowa Spółki w kolejnych okresach może ulec pogorszeniu w związku

z negatywnymi skutkami rosyjskiej inwazji na Ukrainę oraz pojawiającymi się zjawiskami

recesyjnymi. Poza tym Spółka nie przewiduje wpływu nadzwyczajnych czynników na sytuację

finansową w kolejnym roku obrotowym.

2. Omówienie podstawowych wielkości ekonomiczno-finansowych ujawnionych

w Skonsolidowanym Sprawozdaniu Finansowym Grupy Kapitałowej

W 2022 roku Grupa Kapitałowa koncentrowała swoje działania na zwiększeniu skali prowadzonej

działalności mi.in. poprzez rozwój sprzedaży produktów w modelu usługowym (SaaS) oraz

uruchomienie nowej linii produktowej robotów PUDU. Grupa poniosła również znaczne nakłady

inwestycyjne na powiększenie posiadanej infrastruktury, których zwieńczeniem było otwarcie w

grudniu 2022 roku nowego Centrum Serwisowo-Logistycznego.

Był to udany okres pod względem zrealizowanych przychodów, które osiągnęły rekordowy w historii

Grupy poziom 57 366 tys. PLN, co wskazuje na ich 6% wzrost w stosunku do 2021 roku. Analiza

wielkości zrealizowanych przychodów wskazuje na 40% wzrost sprzedaży usług w stosunku do 2021

roku, przy 28% spadku przychodów ze sprzedaży produktów.

Zysk netto z kolei zamknął się na poziomie 2 757 tys. PLN i był o 57% niższy niż przed rokiem.

11 205

16 341

10 499

20 723

10 731

14 699

14 521

17 415

5 000

10 000

15 000

20 000

25 000

IQ IIQ IIIQ IVQ

Przychody ze sprzedaży kwartalnie

2021

2022

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Raport roczny za rok 2022. Sprawozdanie Zarządu z działalności Spółki oraz Grupy Kapitałowej

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Wybrane dane

12 miesięcy do

31.12.2022

12 miesięcy do

31.12.2021

Zmiana

Przychody

57 366

54 047

Zysk/strata brutto na sprzedaży

13 815

16 590

-17%

EBIT

1 600

5 921

-73%

EBITDA (EBIT+Amortyzacja)

6 950

10 118

-31%

Zysk/strata netto

2 757

6 464

-57%

Środki pieniężne

2 761

12 685

-78%

Pogorszeniu uległa rentowność prowadzonej działalności na wszystkich poziomach rentowności, co

było związane z szybszym wzrostem kosztów w stosunku do realizowanego wzrostu przychodów ze

sprzedaży. Dodatkowo poziom rentowności na sprzedaży uległ obniżeniu w wyniku odnotowanego

spadku marży na sprzedaży towarów w stosunku do 2021 roku.

Głównymi czynnikami oddziałującymi na wszystkie poziomy rentowności Grupy Kapitałowej

mierzonymi takimi wskaźnikami jak: marża zysku brutto ze sprzedaży, marża zysku EBITDA, marża

zysku operacyjnego, marża zysku netto były:

• wzrost przychodów z tytułu świadczonych usług związany m. in. z podnoszeniem cen oraz

obserwowanymi zjawiskami inflacyjnymi,

• średnio 21% wzrost kosztów działalności operacyjnej w tym kosztu wytworzenia, kosztów

sprzedaży oraz kosztów zarządu związany głównie z utworzeniem w strukturach Grupy

nowych zespołów odpowiedzialnych za rozwiązania SaaS oraz sprzedaż robotów PUDU, a

także z nasiloną presją płacową,

• 27% wzrost amortyzacji z poziomu 4 197 tys. PLN za 2021 rok do 5 350 tys. PLN w 2022

roku związany ze znacznym zwiększeniem nakładów na nabycie wartości niematerialnych

oraz rzeczowych aktywów trwałych w poprzednim okresie.

Nastąpił również spadek środków pieniężnych z 12 685 tys. PLN na koniec 2021 roku do 2 761 tys.

PLN na koniec 2022 roku wywołany głównie zwiększeniem stanów magazynowych towarów,

zmniejszeniem stanu zobowiązań oraz zakupem nowej nieruchomości.

Wskaźniki rentowności

12 miesięcy do

31.12.2022

12 miesięcy do

31.12.2021

Zmiana

Marża zysku brutto ze sprzedaży

24,1%

30,7%

-6,6 p.p

Marża zysku EBITDA

12,1%

18,7%

-6,6 p.p

Marża zysku operacyjnego

2,8%

11,0%

-8,2 p.p

Marża zysku netto

4,8%

12,0%

-7,2 p.p

Marża zysku brutto na sprzedaży = zysk brutto ze sprzedaży/przychody ze sprzedaży

Marża zysku EBITDA = EBITDA/przychody ze sprzedaży

Marża zysku operacyjnego = zysk operacyjny/przychody ze sprzedaży

Marża zysku netto = zysk netto/przychody ze sprzedaż

W związku z obserwowanym od 2021 roku kryzysem na światowym rynku półprzewodników, Emitent

zaczął coraz bardziej odczuwać wydłużające się terminy realizacji zamówień przez dostawców. W

celu zabezpieczenia działalności dystrybucyjnej sprzętu zwiększone zostały zapasy towarów

przeznaczonych do bieżącej sprzedaży.

10 118

12 685

54 047

6 464

6 950

2 761

57 366

2 757

5 000

10 000

15 000

20 000

25 000

30 000

35 000

40 000

45 000

50 000

55 000

60 000

ebitDA Środki pieniężne Przychody ze sprzedaży

produktów, towarów i

usług

Zysk (strata) netto

2021

2022

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Raport roczny za rok 2022. Sprawozdanie Zarządu z działalności Spółki oraz Grupy Kapitałowej

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Ponadto podjęcie decyzji o rozwoju sprzedaży w obszarze robotyki zdeterminowało konieczność

zakup znaczącej liczby robotów, co finalnie również miało wpływ na wzrost stanów magazynowych

Spółki.

W okresie objętym niniejszym sprawozdaniem wartość sumy aktywów Grupy wzrosła o 3% z 60 671

tys. PLN do 62 325 tys. PLN. Zmiana sumy bilansowej jest związana gównie ze wzrostem:

• rzeczowych aktywów trwałych,

• zapasów,

• wartości niematerialnych.

Według stanu na koniec 2022 roku udział wartości niematerialnych w sumie bilansowej Grupy

Kapitałowej wyniósł 31%. Dominującą pozycją aktywów obrotowych są z kolei należności handlowe

(44% aktywów obrotowych) oraz zapasy (36% aktywów obrotowych).

Wskaźniki płynności

31.12.2022

31.12.2021

Zmiana

Kapitał pracujący

11 382

15 902

-28%

Wskaźnik płynności bieżącej

2,1

2,3

-0,2 p.

Wskaźnik płynności szybkiej

1,3

1,8

-0,5 p.

Wskaźnik natychmiastowej płynności

0,3

1,0

-0,7 p.

Kapitał pracujący = Aktywa obrotowe (krótkoterminowe) - Zobowiązania krótkoterminowe

Wskaźnik płynności bieżącej = Aktywa obrotowe (krótkoterminowe) / Zobowiązania krótkoterminowe

Wskaźnik płynności szybkiej = (Aktywa obrotowe – Zapasy - Rozliczenia międzyokresowe) / Zobowiązania krótkoterminowe

Wskaźnik natychmiastowej płynności = Środki pieniężne i depozyty krótkoterminowe / Zobowiązania krótkoterminowe

Wartość kapitałów własnych na koniec 2022 roku wzrosła wobec końca roku 2021 o 6% do poziomu

48 803 tys. PLN. W 2022 roku kapitał zakładowy LSI Software S.A. nie uległ zmianie w porównaniu

do 2021 roku i wynosił 3 261 tys. PLN. Na dzień 31 grudnia 2022 roku wartość łącznych zobowiązań

Grupy spadła o 8% wobec końca 2021 roku i wyniosła 13 522 tys. PLN, co jest głównie efektem

spadku pozostałych zobowiązań oraz zobowiązań handlowych.

W okresie objętym niniejszym sprawozdaniem Grupa Kapitałowa korzystała z finansowania

zewnętrznego w formie umów leasingu oraz kredytów. Głównym źródłem finansowania działalności

pozostaje nadal kapitał własny (78% sumy bilansowej). Wskaźnik zadłużenia ogólnego Grupy

utrzymuje się na niższym niż przed rokiem poziomie i wynosi 21,7%. Wskazany poziom gwarantuje

bieżącą wypłacalność Spółek wchodzących w skład Grupy oraz spełnianie warunków dotyczących

utrzymywania bezpiecznych poziomów zadłużenia, wynikających z zawartych umów z instytucjami

finansowymi.

Wskaźniki zadłużenia

31.12.2022

31.12.2021

Zmiana

Wskaźnik zadłużenia ogólnego

21,7%

24,1%

-2,4 p.p

Dług / Kapitał własny

9,4%

7,1%

2,3 p.p

Dług / (Dług + Kapitał własny)

8,6%

6,6%

2,0 p.p

Wskaźnik zadłużenia ogólnego = (Zobowiązania długoterminowe + Zobowiązania krótkoterminowe) / Aktywa

Dług / Kapitał własny = (oprocentowane kredyty bankowe, dłużne papiery wartościowe + zobowiązania z tytułu leasingu finansowego) / Kapitały

własne

Dług / (Dług + Kapitał własny) = (Oprocentowane kredyty bankowe, dłużne papiery wartościowe + Zobowiązania z tytułu leasingu

finansowego)/(Oprocentowane kredyty bankowe, Dłużne papiery wartościowe + Zobowiązania z tytułu leasingu finansowego + Kapitały własne)

Przewidywana sytuacja finansowa Grupy Kapitałowej w kolejnych okresach może ulec pogorszeniu

w związku z negatywnymi skutkami rosyjskiej inwazji na Ukrainę oraz pojawiającymi się zjawiskami

recesyjnymi. Poza tym Emitent nie przewiduje wpływu nadzwyczajnych czynników na sytuację

finansową w kolejnym roku obrotowym.

3. Zdarzenia o nietypowym charakterze

W analizowanym okresie w Grupie Kapitałowej nie wystąpiły zdarzenia o nietypowym charakterze.

4. Ocena czynników i nietypowych zdarzeń mających wpływ na wynik z działalności za

rok obrotowy, z określeniem stopnia wpływu tych czynników lub nietypowych zdarzeń

na osiągnięty wynik

Analiza oraz ocena czynników i nietypowych zdarzeń wraz z określeniem ich wpływu na wyniki

Spółki/Grupy została opisana w punktach V.1 – V.3 niniejszego sprawozdania.

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Raport roczny za rok 2022. Sprawozdanie Zarządu z działalności Spółki oraz Grupy Kapitałowej

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

5. Perspektywa rozwoju działalności Grupy Kapitałowej

Budowa wzrostu wartości Grupy opiera się na dwóch filarach. Pierwszy to rozwój organiczny, którego

podstawą jest własne oprogramowanie i usługi, natomiast drugi to zwiększanie skali działalności

przez akwizycje i zawiązywanie nowych podmiotów działających na wybranych rynkach poza Polską.

Podstawą strategii Grupy LSI Software jest dostarczanie własnego oprogramowania i usług

informatycznych klientom biznesowym działającym w następujących branżach:

1. Branża retail – w skład której wchodzą głównie:

• sieci sprzedaży detalicznej,

• przedsiębiorstwa produkcyjne, handlowe i usługowe,

• organy administracji publicznej i samorządowej.

2. Branża hospitality obejmująca:

• rynek kinowy,

• rynek gastronomiczny,

• rynek hotelarski i spa,

• rynek obiektów sportowych, rekreacyjnych i targowych.

W 2021 roku Emitent rozpoczął współpracę z Pudu Robotics HK Limited i został wyłącznym

dystrybutorem robotów, które doskonale sprawdzają się nie tylko w branży HoReCa, ale również w

biurach, magazynach, sklepach czy centrach handlowych. Pozwoliło to na zwiększenie ilości branż,

potencjalnie zainteresowanych rozwiązaniami Grupy Kapitałowej. Zjawisko robotyzacji stale

postępuje, a Roboty Pudu sprawdziły się już w wielu miejscach na świecie. W ocenie Zarządu trend

ten daje podstawy do oczekiwania znacznej dynamiki sprzedaży tej linii rozwiązań w kolejnych

okresach.

Innymi strategicznymi kierunkami rozwoju Grupy LSI Software są:

• dalszą dywersyfikację oferty poprzez sprzedaż produktów i kompleksowych usług do

klientów z wielu sektorów gospodarki,

• rozwój sieci sprzedaży zagranicznej, ze szczególnym uwzględnieniem rynków Ameryki

Północnej, Europy i Azji,

• rozwój sprzedaży produktów i usług informatycznych w modelu usługowym (SaaS / cloud

computing),

• rozwój produktów i usług informatycznych dla branży kinowej zarówno na rynku krajowym

jak i zagranicznym,

• stały rozwój własnych, zaawansowanych technologicznie rozwiązań informatycznych ze

szczególnym uwzględnieniem rozwiązań samoobsługowych,

• utrzymywanie wysokich nakładów na prace R&D,

• stałe inwestowanie w kapitał ludzki i nowoczesną, własną bazę produkcyjną w Polsce.

W roku 2023 działania Grupy Kapitałowej będą skoncentrowane na poprawie rentowności, która

m.in. w wyniku obserwowanych zjawisk inflacyjnych uległa pogorszeniu. Odnotowany w 2022 roku

znaczący wzrost kosztów prowadzenia działalności wymusza na spółkach Grupy Kapitałowej

ograniczanie wydatków oraz podnoszenie efektywności ich funkcjonowania. W ocenie Zarządu

realizacja powyższej strategii powinna przynieść wymierne efekty już w 2023 roku przekładając się

na przywrócenie poziomów rentowności obserwowanych w 2021 roku.

Niezmiennie jednym z kluczowych elementów realizacji strategii rozwoju Grupy Kapitałowej jest

dalszy rozwój sprzedaży POSitive® Cinema. Efektem podejmowanych działań związanych z

ekspansją na rynki zagraniczne jest wdrożenie rozwiązań kinowych Grupy w wielu lokalizacjach na

całym świecie. POSitive® Cinema cieszy się ogromnym zainteresowaniem branży kinowej, co, w

ocenie Zarządu, będzie miało wymierny wpływ na wyniki finansowe Spółki w 2023 roku jak i w latach

następnych.

Kolejnym elementem rozwoju organicznego Grupy jest ponoszenie nakładów na rozwijanie

dotychczasowych, jak i tworzenie nowych, innowacyjnych produktów. Dzięki szerokiej palecie

własnych produktów, posiadanej infrastrukturze oraz zasobom ludzkim i kapitałowym Grupa może

elastycznie dopasowywać się do modeli biznesowych oczekiwanych przez jej Klientów. Obserwując

sytuację na rynku pracy, Emitent zwiększył nacisk na tworzenie narzędzi optymalizujących

i automatyzujących procesy biznesowe. Ta strategia jest ściśle powiązana z dynamicznym rozwojem

oferty rozwiązań samoobsługowych obejmującej zarówno oprogramowanie jak i sprzęt. Efektem jest

wprowadzenie do oferty grupy nowych modeli kiosków samoobsługowych przeznaczonych do

różnych branż. W ocenie Zarządu Grupa będzie odnotowywała wzrosty sprzedaży w tym obszarze

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Raport roczny za rok 2022. Sprawozdanie Zarządu z działalności Spółki oraz Grupy Kapitałowej

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

w kolejnych okresach w związku ze wzmożonym popytem na tego typu rozwiązania w czasach

pandemii jak i po jej zakończeniu.

Grupa Kapitałowa zintensyfikowała również działania związane z wprowadzaniem na rynek nowych

produktów SaaS dla branży HoReCa. Produkty te będą dopełnieniem dotychczasowej oferty i

jeszcze bardziej wzmocnią pozycję rynkową Emitenta. Jako pierwszy portfolio LSI Software S.A.

powiększa nowy produkt bazujący na środowisku chmurowym – tAPP Gastro. Wprowadzenie

produktu dla gastronomii w modelu SaaS (Software as a Service) było priorytetem na 2022 rok.

Nowy system tAPP Gastro jest także odpowiedzią na potrzeby mniejszej gastronomii, dla której

jednorazowy koszt zakupu licencji oprogramowania i utrzymania własnego serwera jest często

niemożliwy do poniesienia.

Emitent liczy również na dalszy rozwój sprzedaży dystrybucyjnej, która już w roku 2021 zaowocowała

licznymi kontraktami na dostawy sprzętu m.in. dla Żabka Polska Sp z o.o., CCC.eu Sp. z o.o. oraz

S&T Poland Sp z o.o. Dodatkowym bodźcem dla rozwoju tego obszaru działalności będzie z

pewnością dystrybucja urządzeń Pudu Robotics HK Limited.

Obszarem, który cechuje stosunkowo duża niepewność co do osiąganych wyników w okresie

kolejnych kwartałów, jest branża hotelarska, która najdotkliwiej odczuwa skutki konfliktu na Ukrainie

oraz pojawiające się negatywne zjawiska recesyjne i inflacyjne, które prowadzą do zmniejszenia

ruchu turystycznego. W tym miejscu należy również zwrócić uwagę na skutki działań wojennych,

którym jest m.in. zaburzenie prawidłowych relacji w sferze gospodarczej i społecznej w wielu krajach,

wywołujące stan niepewności i obaw o przyszłość. Dynamika i nieprzewidywalność dalszego

przebiegu tego konfliktu, jak również szereg decyzji o charakterze politycznym i ekonomicznym

podejmowanych przez rządy zaangażowanych państw, nieuchronnie muszą oddziaływać na

uczestników rynku w poszczególnych segmentach światowej gospodarki, w tym konsumentów,

wywołując ich nierzadko gwałtowne reakcje.

Na osiągane w najbliższym czasie wyniki finansowe Grupy Kapitałowej wpływ niewątpliwie będzie

miał obserwowany dynamiczny wzrost cen oraz związana z nim presja płacowa, co przełoży się

zarówno na wartość realizowanych przychodów jak i ponoszonych kosztów. Zjawisko to może być

dodatkowo spotęgowane negatywnymi zmianami fiskalnymi w związku z wprowadzeniem od 2022

roku tzw. Polskiego Ładu. Nie bez znaczenia pozostaje również wzrost kosztu pozyskania kapitału.

Pomimo wskazanych powyżej niedogodności makroekonomicznych i geopolitycznych, w opinii

Zarządu, Grupa Kapitałowa powinna utrzymać ścieżkę dynamicznego rozwoju, a obrane przez nią

kierunki działania stanowią silną podstawą do budowania pozycji lidera w branży.

6. Ocena dotycząca zarządzania zasobami finansowymi

W okresie objętym sprawozdaniem Spółka i Grupa Kapitałowa finansowała działalność głównie za

pomocą środków generowanych w ramach podstawowej działalności. Płynność finansowa Spółki

i Grupy pozostaje na bezpiecznym poziomie, a jej wskaźniki zadłużenia oscylują w relatywnie niskich

przedziałach.

W celu efektywniejszego zarządzania posiadanymi kapitałami, Grupa wykorzystywała finansowanie

zewnętrzne wyłącznie na realizację zakładanych zadań inwestycyjnych, jak też wydatków

kapitałowych zrealizowanych w 2022 roku.

W ocenie Zarządu w chwili obecnej nie występują żadne istotne zagrożenia, które mogą ograniczyć

zdolności Grupy do wywiązywania się z zaciągniętych zobowiązań.

7. Ocena możliwości realizacji zamierzeń inwestycyjnych, w tym inwestycji

kapitałowych, w porównaniu do wielkości posiadanych środków, z uwzględnieniem

możliwych zmian w strukturze finansowania działalności

W ocenie Zarządu Spółki dominującej na dzień bilansowy nie istnieją zagrożenia dotyczące

możliwości realizacji zamierzeń inwestycyjnych, w tym inwestycji kapitałowych.

8. Objaśnienie różnic pomiędzy wynikami finansowymi wykazanymi w raporcie rocznym

a wcześniej publikowanymi prognozami

Spółki Grupy nie publikowały prognoz wyników finansowych za okres od 01.01.2022 roku do

31.12.2022 roku.

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Raport roczny za rok 2022. Sprawozdanie Zarządu z działalności Spółki oraz Grupy Kapitałowej

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

9. Charakterystyka struktury aktywów i pasywów skonsolidowanego sprawozdania

z sytuacji finansowej, w tym z punktu widzenia płynności Grupy Kapitałowej

Informacje o charakterystyce struktury aktywów i pasywów skonsolidowanego sprawozdania

z sytuacji w tym z punktu widzenia płynności Spółki/Grupy oraz omówienie podstawowych wielkości

ekonomiczno-finansowych wraz z podstawowymi wskaźnikami przedstawia punkt V.1 – V.2

niniejszego sprawozdania.

10. Przedstawienie istotnych pozycji pozabilansowych w ujęciu podmiotowym,

przedmiotowym i wartościowym

Istotne pozycje pozabilansowe w ujęciu podmiotowym, przedmiotowym i wartościowym zostały

przedstawione w punkcie II.7 niniejszego sprawozdania.

11. Opis struktury głównych lokat kapitałowych lub głównych inwestycji kapitałowych

dokonanych w ramach grupy kapitałowej spółki w danym roku obrotowym

W roku 2022 Grupa Kapitałowa nie realizowała żadnych inwestycji kapitałowych, ani znaczących

lokat kapitałowych.

Na dzień 31 grudnia 2022 roku Spółka poddała ocenie pod kątem ewentualnej utraty wartości

posiadane udziały w jednostkach podporządkowanych. W ramach przeprowadzonej analizy

zidentyfikowano przesłanki wskazujące na utratę wartości udziałów w LSI Software s.r.o. w związku

z czym dokonano odpisu z tytułu utraty wartości w kwocie 45 tys. PLN tj. do wysokości aktywów

netto spółki zależnej na dzień 31 grudnia 2022 roku. Przesłankę do stwierdzenia utraty wartości

zidentyfikowano również w przypadku udziałów w Positive Software USA LLC w związku z czym

dokonano odpisu z tytułu utraty wartości w kwocie 262 tys. PLN tj. w wysokości straty netto

poniesionej przez spółkę zależną w 2022 roku.

12. Przyjęte cele i metody zarządzania ryzykiem finansowym, łącznie z metodami

zabezpieczenia istotnych rodzajów planowanych transakcji, dla których stosowana

jest rachunkowość zabezpieczeń

Spółka ani Grupa nie przyjmowała celów i metod zarządzania ryzykiem finansowym ani nie

stosowała rachunkowości zabezpieczeń, gdyż nie nabywała instrumentów finansowych, dla których

byłoby to konieczne. Ryzyka zmiany cen, kredytowego, istotnych zakłóceń przepływów środków

pieniężnych oraz płynności finansowej, na jakie narażona jest jednostka zostały opisane w nocie 36

Rocznego Jednostkowego oraz nocie 38 Rocznego Skonsolidowanego Sprawozdania

Finansowego.

VI. Zasady Ładu Korporacyjnego

Działając zgodnie z § 70 ust. 6 pkt 5 Rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 29.03.2018 r.

w sprawie informacji bieżących i okresowych przekazywanych przez emitentów papierów

wartościowych oraz warunków uznawania za równoważne informacji wymaganych przepisami

prawa państwa niebędącego państwem członkowskim (Dz. U. z 2018 r. poz. 757), Zarząd LSI

Software S.A. przedstawia Oświadczenie o stosowaniu zasad ładu korporacyjnego w 2022 roku.

1. Wskazanie zbioru zasad ładu korporacyjnego

W dniu 15 października 2021 roku Nadzwyczajne Walne Zgromadzenie LSI Software S.A. podjęło

uchwałę nr 5/2021 w sprawie przyjęcia do stosowania „Dobrych Praktyk Spółek Notowanych na

GPW 2021”. W przedmiotowej uchwale Walne Zgromadzenie działając w ramach przysługujących

mu kompetencji zadeklarowało, że Spółka będzie kierowała się „Dobrymi Praktykami Spółek

Notowanych na GPW 2021” w brzmieniu ustalonym uchwałą Rady Nadzorczej Giełdy Papierów

Wartościowych w Warszawie S.A. Nr 13/1834/2021 z dnia 29 marca 2021 r.

W 2022 roku LSI Software S.A. podlegała zasadom ładu korporacyjnego opisanym w dokumencie

„Dobrymi Praktykami Spółek Notowanych na GPW 2021” w brzmieniu ustalonym uchwałą Rady

Nadzorczej Giełdy Papierów Wartościowych w Warszawie S.A. Nr 13/1834/2021 z dnia 29 marca

2021 r. Tekst zbioru Dobrych Praktyk, którym podlega Spółka dominująca jest opublikowany na

stronie internetowej GPW w Warszawie pod adresem https://www.gpw.pl/dobre-praktyki2021.

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Raport roczny za rok 2022. Sprawozdanie Zarządu z działalności Spółki oraz Grupy Kapitałowej

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

2. Wskazanie zasad ładu korporacyjnego, od stosowania których Spółka odstąpiła

Z chwilą przyjęcia „Dobrych Praktyk Spółek Notowanych na GPW 2021” oraz w całym 2022 roku

Spółka nie stosowała 3 zasad: 4.1., 4.3., 4.11.

4.1. Spółka powinna umożliwić akcjonariuszom udział w walnym zgromadzeniu przy

wykorzystaniu środków komunikacji elektronicznej (e-walne), jeżeli jest to uzasadnione z

uwagi na zgłaszane spółce oczekiwania akcjonariuszy, o ile jest w stanie zapewnić

infrastrukturę techniczną niezbędną dla przeprowadzenia takiego walnego zgromadzenia.

Spółka nie przewiduje możliwości przeprowadzania walnego zgromadzenia przy wykorzystaniu

środków komunikacji elektronicznej ze względu na niski stopień rozproszenia akcjonariatu.

4.3. Spółka zapewnia powszechnie dostępną transmisję obrad walnego zgromadzenia w

czasie rzeczywistym.

Spółka nie stosuje zasady dotyczącej transmitowania obrad walnego zgromadzenia ze względu na

niski stopień rozproszenia akcjonariatu.

4.11. Członkowie zarządu i rady nadzorczej biorą udział w obradach walnego zgromadzenia,

w miejscu obrad lub za pośrednictwem środków dwustronnej komunikacji elektronicznej w

czasie rzeczywistym, w składzie umożliwiającym wypowiedzenie się na temat spraw

będących przedmiotem obrad walnego zgromadzenia oraz udzielenie merytorycznej

odpowiedzi na pytania zadawane w trakcie walnego zgromadzenia. Zarząd prezentuje

uczestnikom zwyczajnego walnego zgromadzenia wyniki finansowe spółki oraz inne istotne

informacje, w tym niefinansowe, zawarte w sprawozdaniu finansowym podlegającym

zatwierdzeniu przez walne zgromadzenie. Zarząd omawia istotne zdarzenia dotyczące

minionego roku obrotowego, porównuje prezentowane dane z latami wcześniejszymi i

wskazuje stopień realizacji planów minionego roku.

Spółka nie stosuje zasady dotyczącej transmitowania obrad walnego zgromadzenia.

3. Systemy kontroli wewnętrznej i zarządzania ryzykiem w odniesieniu do procesu

sporządzania sprawozdań finansowych i skonsolidowanych sprawozdań

finansowych

Sporządzenie sprawozdań finansowych odbywa się w sposób usystematyzowany w oparciu

o obowiązującą w Spółce strukturę organizacyjną. Transakcje przeprowadzane są na podstawie

ogólnej lub jednostkowej ich akceptacji przez Członków Zarządu (w zależności od wagi transakcji).

Dokumenty odzwierciedlające przebieg transakcji są sprawdzane, akceptowane i opisywane pod

względem merytorycznym, formalnym i rachunkowym przez osoby odpowiedzialne za realizację

transakcji. Istotne transakcje i umowy są weryfikowane przez radcę prawnego lub doradcę

podatkowego, aby umożliwić prawidłowe, zgodne z prawem bilansowym i podatkowym ujmowanie

zdarzeń w księgach. Wszystkie transakcje i pozostałe zdarzenia są bezzwłocznie ewidencjonowane

w prawidłowych kwotach, na odpowiednich kontach i we właściwym okresie obrachunkowym tak,

aby umożliwić sporządzenie sprawozdania finansowego zgodnego z Międzynarodowymi

Standardami Sprawozdawczości Finansowej zatwierdzonymi przez Unię Europejską („MSSF”),

Ustawą o rachunkowości z dnia 29 września 1994 r. (wraz ze zmianami) w zakresie

nieuregulowanym przez MSSF, wymogami sporządzania sprawozdań finansowych

i skonsolidowanych sprawozdań finansowych określonymi w rozporządzeniu Ministra Finansów

z dnia 29 marca 2018 r. w sprawie informacji bieżących i okresowych przekazywanych przez

emitentów papierów wartościowych oraz warunków uznawania za równoważne informacji

wymaganych przepisami prawa państwa niebędącego państwem członkowskim, a także Polityką

rachunkowości. Zaewidencjonowane aktywa są fizycznie porównywane z rzeczywistym ich stanem

poprzez przeprowadzenie inwentaryzacji.

Kontrola wewnętrzna i zarządzanie ryzykiem w odniesieniu do procesu sporządzania sprawozdań

finansowych są realizowane przez Komitet Audytu, Radę Nadzorczą, Zarząd oraz wszystkie

szczeble pracowników. Wypracowany i stosowany system kontroli wewnętrznej w zakresie

dokumentacji księgowej zapewnia wiarygodność, kompletność oraz aktualność informacji zawartych

w sprawozdaniach finansowych, jak również przestrzeganie właściwych przepisów prawa i aktów

wykonawczych. Spółka na bieżąco monitoruje istotne czynniki ryzyka prawnego.

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Raport roczny za rok 2022. Sprawozdanie Zarządu z działalności Spółki oraz Grupy Kapitałowej

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Sprawozdania kwartalne, półroczne i roczne Zarząd przedstawia cyklicznie Komitetowi Audytu oraz

Radzie Nadzorczej Spółki.

4. Akcjonariusze posiadający znaczne pakiety akcji

Na dzień 31 grudnia 2022 roku Akcjonariuszami Spółki byli:

Akcjonariusz

Liczba akcji

% kapitału

akcyjnego

Liczba

głosów

% głosów

SG Invest Sp. z o.o. / Grzegorz Siewiera

1 004 280

30,80%

2 604 280

53,58%

Inmuebles Polo SL

431 527

13,23%

431 527

8,88%

Yavin Limited / Piotr Kraska

106 317

3,26%

106 317

2,19%

Rockbridge Towarzystwo Funduszy

Inwestycyjnych S.A.

214 586

6,58%

214 586

4,41%

Pozostali

1 453 567

44,58%

1 453 567

29,90%

LSI Software S.A. – akcje własne

50 485

1,55%

50 485

1,04%

Razem

3 260 762

100,00%

4 860 762

100,00%

Na dzień 31 grudnia 2021 roku głównymi akcjonariuszami Spółki byli:

Akcjonariusz

Liczba akcji

% kapitału

akcyjnego

Liczba

głosów

% głosów

SG Invest Sp. z o.o. / Grzegorz Siewiera

1 004 280

30,80%

2 604 280

53,58%

Inmuebles Polo SL

431 527

13,23%

431 527

8,88%

Yavin Limited / Piotr Kraska

106 317

3,26%

106 317

2,19%

Rockbridge Towarzystwo Funduszy

Inwestycyjnych S.A.

214 586

6,58%

214 586

4,41%

Pozostali

1 453 567

44,58%

1 453 567

29,90%

LSI Software S.A. – akcje własne

50 485

1,55%

50 485

1,04%

Razem

3 260 762

100,00%

4 860 762

100,00%

5. Posiadacze papierów wartościowych, które dają specjalne uprawnienia kontrolne

Na dzień publikacji niniejszego sprawozdania akcje imienne serii B łącznie w ilości 400 tys. sztuk są

uprzywilejowane co do głosu, w ten sposób, że każdej z tych akcji przysługuje 5 (pięć) głosów na

Walnym Zgromadzeniu Spółki, co daje łącznie 2 000 tys. głosów będących w posiadaniu Grzegorza

Siewiery.

6. Ograniczenia w wykonywaniu prawa głosu

Na dzień sporządzenia sprawozdania oraz na koniec okresu objętego sprawozdaniem w Spółce

dominującej nie istnieją żadne ograniczenia w zakresie wykonywania prawa głosu z akcji na Walnym

Zgromadzeniu.

7. Ograniczenia dotyczące przenoszenia prawa własności papierów wartościowych

Na dzień sporządzenia sprawozdania oraz na koniec okresu objętego sprawozdaniem w Spółce

dominującej nie istnieją żadne ograniczenia w zakresie przenoszenia prawa własności papierów

wartościowych.

8. Opis zasad zmian Statutu Spółki

Zmiany Statutu znajdują się w kompetencji Walnego Zgromadzenia. Każdorazowo po

zarejestrowaniu zmian w Statucie, jednolity tekst Statutu ustala Rada Nadzorcza.

9. Sposób działania walnego zgromadzenia i jego zasadnicze uprawnienia oraz opis

praw akcjonariuszy i sposoby ich wykonywania

Sposób działania Walnego Zgromadzenia określa Regulamin obrad Walnego Zgromadzenia oraz

postanowienia Statutu Spółki LSI Software S.A. Dokumenty dostępne są na stronie internetowej

Spółki pod adresem: https://www.lsisoftware.pl/inwestorzy/dokumenty-spolki/.

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

LSI SOFTWARE S.A.

Raport roczny za rok 2022. Sprawozdanie Zarządu z działalności Spółki oraz Grupy Kapitałowej

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Walne Zgromadzenie zwoływane jest przez ogłoszenie na stronie internetowej Spółki oraz w sposób

określony dla przekazywania informacji bieżących przez spółki publiczne. Walne Zgromadzenia

odbywają się w Łodzi lub Warszawie. Walne Zgromadzenie otwiera Przewodniczący Rady

Nadzorczej lub inny Wiceprzewodniczący Rady Nadzorczej, a w razie ich nieobecności do otwarcia

Walnego Zgromadzenia Rada Nadzorcza może upoważnić inną osobę. Następnie, otwierający

obrady zarządza wybór spośród osób uprawnionych do uczestnictwa w Walnym Zgromadzeniu

Przewodniczącego Zgromadzenia.

Przewodniczący Walnego Zgromadzenia powinien zapewnić sprawny przebieg obrad

i poszanowanie praw i interesów wszystkich akcjonariuszy. Przewodniczący powinien

przeciwdziałać w szczególności nadużywaniu uprawnień przez uczestników Walnego Zgromadzenia

i zapewniać respektowanie praw akcjonariuszy mniejszościowych. Przewodniczący nie powinien bez

ważnych powodów składać rezygnacji ze swej funkcji, nie może też bez uzasadnionych przyczyn

opóźniać podpisania protokołu Walnego Zgromadzenia.

Do kompetencji Walnego Zgromadzenia należą w szczególności:

a) rozpatrywanie i zatwierdzanie sprawozdania zarządu z działalności Spółki oraz

sprawozdania finansowego za ubiegły rok obrotowy,

b) podział zysku lub pokrycie straty,

c) ustalenie dnia nabycia praw do dywidendy oraz daty wypłaty dywidendy,

d) udzielanie członkom władz Spółki absolutorium z wykonania przez nich obowiązków,

e) zmiana przedmiotu działalności Spółki,

f) powoływanie i odwoływanie Członków Zarządu Spółki,

g) powoływanie i odwoływanie Członków Rady Nadzorczej na zasadach określonych

w Kodeksie spółek handlowych i niniejszym Statucie oraz ustalanie zasad wynagradzania

Członków Rady Nadzorczej,

h) zmiana Statutu Spółki,

i) podwyższenie lub obniżenie kapitału zakładowego,

j) nabycie akcji własnych w sytuacji określonej w art. 362 § 1 pkt 2 Kodeksu spółek

handlowych,

k) umarzanie akcji,

l) użycie kapitału zapasowego Spółki,

m) tworzenie funduszy celowych,

n) połączenie, przekształcenie i podział Spółki,

o) rozwiązanie i likwidacja Spółki,

p) zbycie i wydzierżawienie przedsiębiorstwa lub jego zorganizowanej części oraz

ustanowienie na nich ograniczonego prawa rzeczowego,

q) wszelkie postanowienia dotyczące roszczeń o naprawienie szkody wyrządzonej przy

sprawowaniu zarządu bądź nadzoru,

r) uchwalenie regulaminu obrad Walnego Zgromadzenia.

Sprawy wnoszone pod obrady walnego zgromadzenia powinny być uprzednio przedstawione Radzie

Nadzorczej do zaopiniowania.

Prawa akcjonariuszy i sposób ich wykonywania reguluje Statut Spółki, Regulamin Walnego

Zgromadzenia oraz Kodeks Spółek Handlowych. Akcjonariusze mają dostęp do dokumentacji

dotyczącej Walnego Zgromadzenia, w Ogłoszeniu o Zwołaniu Walnego Zgromadzenia Spółka

podaje adres strony internetowej, na której są udostępnione informacje dotyczące Walnego

Zgromadzenia. Pełny tekst dokumentacji, która ma być przedstawiona na Walnym Zgromadzeniu,

projekty uchwał i wszystkie informacje dotyczące Walnego Zgromadzenia dostępne są w Siedzibie

Spółki.

Akcjonariusz lub akcjonariusze reprezentujący łącznie co najmniej 1/20 kapitału zakładowego mogą

żądać zwołania Nadzwyczajnego Walnego Zgromadzenia. Akcjonariusze Ci mogą również żądać

umieszczenia określonych spraw w porządku obrad najbliższego Walnego Zgromadzenia. Żądanie

takie powinno zawierać uzasadnienie lub projekt uchwały dotyczącej proponowanego punktu

porządku obrad. Żądanie to powinno zostać zgłoszone Zarządowi Spółki nie później niż na 21 dni

przed terminem Walnego Zgromadzenia.

Każdy z Akcjonariuszy może zabrać głos podczas obrad Walnego Zgromadzenia, którego udziela

Przewodniczący. W trakcie dyskusji każdy z Akcjonariuszy może zgłosić wnioski w przedmiocie

zmiany dowolnego projektu uchwały, podając stosowne uzasadnienie dla proponowanej zmiany.

Przewodniczący uwzględnia zmianę projektu uchwały, jeśli żaden z uczestników nie zgłosi przeciwko

niej sprzeciwu. W przypadku zgłoszenia sprzeciwu Przewodniczący poddaje wnioskowaną zmianę

pod głosowanie Walnego Zgromadzenia. Walne Zgromadzenie podejmuje uchwałę o uwzględnieniu

bądź o odrzuceniu wnioskowanej zmiany.

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

100

LSI SOFTWARE S.A.

Raport roczny za rok 2022. Sprawozdanie Zarządu z działalności Spółki oraz Grupy Kapitałowej

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Akcjonariusze podczas obrad Walnego Zgromadzenia lub poza obradami Walnego Zgromadzenia

mają prawo do zgłoszenia wniosków o udzielenie informacji dotyczących Spółki.

10. Skład osobowy, jego zmiany oraz opis działania organów zarządzających,

nadzorujących LSI Software S.A. w 2022 roku

Zarząd

Na dzień 31 grudnia 2022 roku w skład Zarządu LSI Software S.A. wchodzili:

Grzegorz Siewiera

Prezes Zarządu

Bartłomiej Grduszak

Wiceprezes Zarządu

Michał Czwojdziński

Członek Zarządu

Grzegorz Strąk

Członek Zarządu

W 2022 roku nie miały miejsca zmiany w składzie osobowym Zarządu LSI Software S.A. oraz jej

spółek zależnych.

Zarząd LSI Software S.A. działa na podstawie ustawy z dnia 15 września 2000 roku Kodeks Spółek

Handlowych i innych przepisów prawa, przepisów Statutu Spółki i Regulaminu Zarządu. Przy

wykonywaniu swoich obowiązków członkowie Zarządu kierują się także zasadami zawartymi

w Dobrych Praktykach. Kadencja Zarządu trwa pięć lat i jest kadencją wspólną. Kadencja obecnego

Zarządu rozpoczęła się w dniu 30 czerwca 2021 roku, upływa natomiast w dniu 30 czerwca

2026 roku.

Zarząd podejmuje decyzje w formie uchwał na posiedzeniach zwoływanych przez Prezesa Zarządu

z jego inicjatywy bądź na wniosek członka Zarządu lub na wniosek Rady Nadzorczej. Uchwały

Zarządu mogą być również podejmowane poza posiedzeniem Zarządu w trybie pisemnym lub przy

wykorzystaniu środków bezpośredniego porozumiewania się na odległość, pod warunkiem, że

wszyscy członkowie Zarządu zostali powiadomieni o treści projektu uchwały. Każdy z członków

Zarządu ma prawo bez uprzedniej uchwały Zarządu do indywidualnego prowadzenia spraw, które

pozostają w granicach kompetencji przyznanych danemu członkowi na mocy Regulaminu Zarządu

lub na mocy uchwały Zarządu.

W okresie od dnia 31 grudnia 2022 roku do dnia publikacji niniejszego sprawozdania wystąpiły

zmiany w składzie Zarządu. W dniu 1 marca 2023 roku Nadzwyczajne Walne Zgromadzenie

Akcjonariuszy powołało Pana Tomasza Michniewicza do pełnienia funkcji Członka Zarządu. Z kolei

w dniu 2 marca 2023 roku z pełnionej funkcji Wiceprezesa Zarządu zrezygnował Pan Bartłomiej

Grduszak.

Rada Nadzorcza

Rada Nadzorcza LSI Software S.A. działa na podstawie ustawy z dnia 15 września 2000 roku Kodeks

Spółek Handlowych i innych przepisów prawa, przepisów Statutu Spółki i Regulaminu Rady

Nadzorczej. Rada Nadzorcza podejmuje decyzje w formie uchwał na posiedzeniach Rady

Nadzorczej, które zwołuje jej Przewodniczący lub Wiceprzewodniczący. Rada Nadzorcza może

podjąć uchwałę mimo braku formalnego zwołania, jeżeli wszyscy jej członkowie są obecni, wyrażają

zgodę na odbycie posiedzenia lub zamieszczenia poszczególnych spraw w porządku obrad.

Na dzień 31 grudnia 2022 roku skład Rady Nadzorczej wyglądał następująco:

Piotr Kraska

Wiceprzewodniczący Rady Nadzorczej

Andrzej Kurkowski

Członek Rady Nadzorczej

Maciej Węgierski

Członek Rady Nadzorczej

Jolanta Drelich

Członek Rady Nadzorczej

W okresie 2022 roku oraz do dnia publikacji niniejszego sprawozdania wystąpiły zmiany w składzie

Rady Nadzorczej. W dniu 19 grudnia 2022 roku z pełnionej funkcji zrezygnował Przewodniczący

Rady Nadzorczej Pan Krzysztof Wolski. Z kolei w dniu 1 marca 2023 roku Nadzwyczajne Walne

Zgromadzenie Akcjonariuszy powołało Pana Krzysztofa Apostilidisa powierzając mu funkcję Członka

Rady Nadzorczej.

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

101

LSI SOFTWARE S.A.

Raport roczny za rok 2022. Sprawozdanie Zarządu z działalności Spółki oraz Grupy Kapitałowej

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Komitet Audytu Rady Nadzorczej

Komitet Audytu jest jedynym stałym komitetem Rady Nadzorczej. Jego funkcjonowanie reguluje

Regulamin Komitetu Rady Nadzorczej LSI Software S.A. zatwierdzony uchwałą Rady nadzorczej

nr 18/RN/2017 z dnia 20 października 2017 roku oraz inne przepisy prawa. Pełni on rolę

konsultacyjno-doradczą Rady Nadzorczej oraz wypełnia zdania nałożone przepisami prawa,

w szczególności określone w Ustawie z dnia 11 maja 2017 roku o biegłych rewidentach, firmach

audytorskich oraz nadzorze publicznym. Komitetu Audytu uprawniony jest do podejmowania

wiążących uchwał w sprawach przekazanych mu przez Radę Nadzorczą.

Komitet Audytu odbył w ciągu roku 2022 cztery posiedzenia w terminach posiedzeń Rady

Nadzorczej.

Na dzień 31 grudnia 2022 roku skład Komitetu Audytu Rady Nadzorczej LSI Software S.A. wyglądał

następująco:

Piotr Kraska

Przewodniczący Komitetu Audytu

Andrzej Kurkowski

Członek Komitetu Audytu

Jolanta Drelich

Członek Komitetu Audytu

Maciej Węgierski

Członek Komitetu Audytu

W 2022 roku nastąpiły zmiany w składzie Komitetu Audytu związane z rezygnacją z pełnionej funkcji

w dniu 19 grudnia 2022 roku Członka Komitetu Audytu Pana Krzysztofa Wolskiego.

Większość członków Komitetu Audytu LSI Software S.A., w tym jego Przewodniczący, są członkami

niezależnymi w rozumieniu art. 129 ust. 3 Ustawy z dnia 11 maja 2017 roku o biegłych rewidentach,

firmach audytorskich oraz nadzorze publicznym.

Członkiem Komitetu Audytu posiadającym wiedzę i umiejętności w zakresie rachunkowości lub

badania sprawozdań finansowych jest Pan Piotr Kraska, który ukończył studia na kierunku Finanse

i Bankowość w Akademii Ekonomicznej w Krakowie oraz w Szkole Głównej Handlowej w Warszawie.

W latach 2007-2013 pełnił również funkcję Dyrektora Finansowego INTER CARS S.A.

W trakcie roku 2022 firma audytorska badająca sprawozdanie Spółki dominującej oraz

skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy świadczyła na rzecz LSI Software S.A. usługi

atestacyjne związane z oceną sprawozdania o wynagrodzeniach za 2021 rok. W Spółce obowiązują

przyjęte uchwałą 1/KA/2017 przez Komitet Audytu w dniu 20 października 2017 r. polityki:

a) Polityka świadczenia przez firmę audytorską przeprowadzającą badania, przez podmioty

powiązane z tą firmą audytorską oraz przez członka sieci firmy audytorskiej dozwolonych

usług niebędących badaniem,

b) Polityka i procedury wyboru firmy audytorskiej do badania ustawowego sprawozdania

finansowego Spółki LSI Software S.A. i Grupy Kapitałowej LSI Software – wprowadziła ona

zasady wyboru firmy audytorskiej na bazie rekomendacji Komitetu Audytu w oparciu

o sformułowane wytyczne dotyczące jej wyboru i z zachowaniem reguł wyboru oraz zasady

wynikające z przepisów prawa dotyczące zasad rotacji i karencji, okresów objętych umową

oraz zakazu wprowadzania klauzul umownych ograniczających wybór firmy audytorskiej.

W procesie wyboru firmy audytorskiej do zbadania sprawozdań Spółki za lata 2022-2024

rekomendacja Komitetu Audytu dotycząca wyboru firmy audytorskiej do przeprowadzenia badania

spełniała obowiązujące warunki, a rekomendacja ta została sporządzona w następstwie

zorganizowanej przez Spółkę procedury wyboru spełniającej obowiązujące kryteria.

11. Zmiany w składzie organów zarządzających i nadzorujących po dniu 31 grudnia 2022

roku

Po dniu 31 grudnia 2022 roku doszło do zmian w składzie organów zarządzających i nadzorujących

LSI Software S.A. W dniu 1 marca 2023 roku Nadzwyczajne Walne Zgromadzenie Akcjonariuszy

powołało Pana Tomasza Michniewicza do pełnienia funkcji Członka Zarządu. Z kolei w dniu 2 marca

2023 roku z pełnionej funkcji Wiceprezesa Zarządu zrezygnował Pan Bartłomiej Grduszak.

Ponadto w dniu 1 marca 2023 roku Nadzwyczajne Walne Zgromadzenie Akcjonariuszy powołało

Pana Krzysztofa Apostilidisa powierzając mu funkcję Członka Rady Nadzorczej.

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

102

LSI SOFTWARE S.A.

Raport roczny za rok 2022. Sprawozdanie Zarządu z działalności Spółki oraz Grupy Kapitałowej

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

12. Zasady dotyczące powoływania i odwoływania osób zarządzających oraz ich

uprawnienia

Zgodnie z §15 Statutu LSI Software S.A. kadencja Zarządu trwa pięć lat i jest kadencją wspólną.

Kadencja obecnego Zarządu rozpoczęła się w dniu 30 czerwca 2021 roku i upłynie w dniu

30 czerwca 2026 roku. Członków Zarządu powołuje i odwołuje Walne Zgromadzenie Akcjonariuszy.

Ponowne powołania tej samej osoby na członka Zarządu są dopuszczalne.

Zarząd LSI Software S.A kieruje całokształtem działalności Spółki i reprezentuje Spółkę w sądzie

i poza sądem zarządza majątkiem i sprawami Spółki, odpowiada za należyte prowadzenie

księgowości Spółki oraz ściśle przestrzega postanowień Kodeksu spółek handlowych, Statutu

Spółki, uchwał powziętych przez Walne Zgromadzenie oraz Radę Nadzorczą. Zarząd podejmuje

swoje decyzje w formie uchwał.

Do dokonywania czynności prawnych w imieniu Spółki jest uprawniony jednoosobowo każdy

Członek Zarządu, Prokurent, a ponadto pełnomocnik w granicach umocowania. Dla zaciągania

zobowiązania, którego wartość przekracza 10% kapitału zakładowego, wymagane jest

współdziałanie dwóch Członków Zarządu lub Członka Zarządu i Prokurenta. Jeżeli wartość

zobowiązania przekracza 50% (pięćdziesiąt procent) wartości kapitału zakładowego, przed jego

zaciągnięciem Zarząd zasięga opinii Rady Nadzorczej.

W umowach i sporach między Spółką i Członkami Zarządu, Spółkę reprezentuje Rada Nadzorcza

lub pełnomocnicy, powołani uchwałą Walnego Zgromadzenia. Szczegółowy tryb działania Zarządu

określa Regulamin Zarządu, uchwalony przez Zarząd, a zatwierdzony przez Radę Nadzorczą.

Podjęcie przez Zarząd LSI Software S.A. decyzji o emisji lub wykupie akcji wymaga opinii Rady

Nadzorczej oraz stosownej uchwały Walnego Zgromadzenia.

VII. Pozostałe informacje

1. Zmiany w strukturze Grupy Kapitałowej po dniu 31 grudnia 2022 roku

Skład Grupy Kapitałowej po 31 grudnia 2022 r. nie uległ zmianie.

2. Zmiany w składzie organów zarządzających i nadzorujących po dniu 31 grudnia 2022

roku

Po dniu 31 grudnia 2022 roku doszło do zmian w składzie organów zarządzających i nadzorujących

LSI Software S.A. W dniu 1 marca 2023 roku Nadzwyczajne Walne Zgromadzenie Akcjonariuszy

powołało Pana Tomasza Michniewicza do pełnienia funkcji Członka Zarządu. Z kolei w dniu 2 marca

2023 roku z pełnionej funkcji Wiceprezesa Zarządu zrezygnował Pan Bartłomiej Grduszak.

Ponadto w dniu 1 marca 2023 roku Nadzwyczajne Walne Zgromadzenie Akcjonariuszy powołało

Pana Krzysztofa Apostilidisa powierzając mu funkcję Członka Rady Nadzorczej.

Doszło również do zmian w składzie Zarządu GiP Sp. z o.o. Z dniem 1 stycznia 2023 roku Pani

Monika Sobczak została powołana do pełnienia funkcji Członka Zarządu. Z kolei z dniem 4 marca

Pan Bartłomiej Grduszak zrezygnował z pełnienia funkcji Prezesa Zarządu. Jednocześnie w dniu 7

marca 2023 roku Pan Grzegorz Siewiera objął funkcję Prezesa Zarządu GiP Sp. z o.o.

3. Postępowania toczące się przed sądem, organem właściwym dla postępowań

arbitrażowych lub organem administracji publicznej

Na dzień 31 grudnia 2022 roku oraz na dzień przekazania przedmiotowego sprawozdania, ani

Emitent ani jednostki powiązane nie są stroną żadnych postępowań sądowych i arbitrażowych,

w których jednostkowa lub łączna wartość przedmiotu sporu przekraczałaby 10% kapitałów

własnych Emitenta.

4. Informacje o ważniejszych osiągnięciach w dziedzinie badań i rozwoju

W roku 2022 nakłady LSI Software S.A. na działalność w dziedzinie badań i rozwoju wyniosły łącznie

11 024 tys. PLN. W tym okresie Spółka prowadziła 11 projektów w tym 1 realizowany w ramach

programów unijnych. W trakcie prezentowanego okresu 5 projektów zostało zakończonych

i oddanych do eksploatacji lub sprzedaży.

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

103

LSI SOFTWARE S.A.

Raport roczny za rok 2022. Sprawozdanie Zarządu z działalności Spółki oraz Grupy Kapitałowej

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Z kolei GIP Sp. z o.o. w tym samym okresie realizowała 2 projekty z zakresu badań i rozwoju w pełni

finansowany ze środków własnych na łączną kwotę 507 tys. PLN.

W roku 2020 LSI Software S.A. rozpoczęło prace nad stworzeniem POSitive® MARKETING –

innowacyjnego produktu z obszaru Marketing Automation, który poszerzy dotychczasowy wachlarz

rozwiązań oferowanych przez Spółkę oraz zwiększy jej konkurencyjność na rynku. Projekt ten jest

współfinansowany ze środków Unii Europejskiej w ramach Regionalnego Programu Operacyjnego

Województwa Łódzkiego na lata 2014-2020, a jego zakończenie nastąpiło w połowie 2022 roku.

5. Informacje dotyczące zagadnień środowiska naturalnego

W związku z rodzajem prowadzonej działalności Spółka i Grupa nie podlega szczególnym

regulacjom z zakresu ochrony środowiska. W 2021 roku Emitent podjął działania mające na celu

realizacje inwestycji proekologicznej w postaci zakupu i montażu instalacji fotowoltaicznej o mocy

44,405 kWp. Efektem ekologicznym wynikającym z realizacji tego działania jest wyprodukowanie

przez Grupę Kapitałową w 2022 roku blisko 49 MWh energii elektrycznej. Oznacza to redukcję CO

o ok. 19 194 kg, co stanowi ekwiwalent ok. 573 sztuk posadzonych drzew.

6. Działalność sponsoringowa i charytatywna

Grupa LSI Software będąc świadomą roli jaką pełni w budowaniu społeczeństwa obywatelskiego

angażuje się w różne akcje dobroczynne. Decyzje o podejmowaniu aktywności sponsoringowej

i charytatywnej podejmowane są indywidualnie przez Zarząd Spółki dominującej. Obszary

obejmowane tym rodzajem działalności to przede wszystkim:

• promocja sportu (np. charytatywne turnieje sportowe, RunforHelp),

• współpraca z fundacjami charytatywnymi (np. Szlachetna Paczka, Wielka Orkiestra

Świątecznej Pomocy, Słonie na Balkonie, Stowarzyszenie Między Ludźmi),

• wspomaganie rozwoju wspólnot i społeczności lokalnych,

• wspieranie obywateli Ukrainy: zbiórka materiałów szkolnych, pomoc rodzinom pracowników

poprzez dofinansowanie wynajmu mieszkań i pomoc w organizacji życia codziennego.

GiP Sp. z o.o. przekazała w 2022 roku darowiznę na rzecz Polskiej Akcji Humanitarnej w wysokości

3 tys. PLN. Z kolei LSI Software S.A. była w 2022 roku sponsorem tytularnym turnieju WORLD

AMATEUR GOLFERS CHAMPIONSHIP 2022. Wartość umowy sponsoringowej opiewała na kwotę

40 tys. PLN.

7. Informacje dotyczące zatrudnienia

Strukturę zatrudnienia w Spółce oraz jej Grupie Kapitałowej zawierają poniższe tabele.

Przeciętne zatrudnienie w LSI Software S.A.

01.01 -31.12.2022

01.01 -31.12.2021

Zarząd

Administracja

Dział sprzedaży

Pion produkcji

Pozostali

RAZEM

177

150

Rotacja zatrudnienia w LSI Software S.A.

01.01 -31.12.2022

01.01 -31.12.2021

Liczba pracowników przyjętych

Liczba pracowników zwolnionych

RAZEM

Informacja dodatkowa stanowi integralną część niniejszego sprawozdania finansowego

104

LSI SOFTWARE S.A.

Raport roczny za rok 2022. Sprawozdanie Zarządu z działalności Spółki oraz Grupy Kapitałowej

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Przeciętne zatrudnienie w Grupie Kapitałowej LSI Software

01.01 -31.12.2022

01.01 -31.12.2021

Zarząd

Administracja

Dział sprzedaży

Pion produkcji

Pozostali

RAZEM

189

163

Rotacja zatrudnienia w Grupie Kapitałowej LSI Software

01.01 -31.12.2022

01.01 -31.12.2021

Liczba pracowników przyjętych

Liczba pracowników zwolnionych

RAZEM

8. Podmiot uprawniony do badania sprawozdań finansowych

Rada Nadzorcza Spółki na podstawie rekomendacji Komitetu Audytu w dniu 30 lipca 2022 r. podjęła

uchwałę nr 7/RN/2022, zgodnie z którą postanowiła powierzyć badanie jednostkowego jak

i skonsolidowanego sprawozdania finansowego za rok 2022, 2023 i 2024 KPW Audyt Sp. z o.o. z

siedzibą w Łodzi, wpisanej na listę prowadzoną przez Krajową Izbę Biegłych Rewidentów pod

numerem 4116. W wykonaniu powyższej uchwały w dniu 2 sierpnia 2022 r. Zarząd zawarł umowę

na usługi audytorskie z KPW Audyt Sp. z o.o., których przedmiotem jest przeprowadzenie badania

sprawozdań finansowych (jednostkowego i skonsolidowanego) za lata 2022 – 2024 oraz przeglądów

półrocznych w tychże okresach. Emitent przed zawarciem tejże umowy korzystał z usługi

atestacyjnej wybranej firmy audytorskiej dotyczącej oceny sprawozdania o wynagrodzeniach za rok

2021.

Łączne wynagrodzenia wynikające z umów z podmiotami uprawnionymi do badania sprawozdań

finansowych należne lub wypłacone zostało wykazane w poniższej tabeli.

Wynagrodzenie wypłacone lub należne za rok obrotowy

01.01 -31.12.2022

01.01 -31.12.2021

za badanie rocznego sprawozdania finansowego i

skonsolidowanego sprawozdania finansowego

za inne usługi atestacyjne, w tym przegląd sprawozdania

finansowego i skonsolidowanego sprawozdania finansowego

za usługi doradztwa podatkowego

za pozostałe usługi

RAZEM

106

Sporządził:

Grzegorz Siewiera

Tomasz Michniewicz

Prezes Zarządu

Członek Zarządu

Michał Czwojdziński

Grzegorz Strąk

Członek Zarządu

Podpis osoby sporządzającej sprawozdanie:

Bartłomiej Grduszak

Dariusz Górski

Dyrektor Finansowy

Główny Księgowy

Łódź, dnia 28 kwietnia 2023 roku