2594000NL3ACJPV93J19

JEDNOSTKOWE JEDNOSTKOWE

SPRAWOZDANIE FINANSOWE SPRAWOZDANIE FINANSOWE

ZA 2023 ROKZA 2023 ROK

Niniejsze jednostkowe sprawozdanie ﬁnansowe zawiera:

5.14. PROGRAMY MOTYWACYJNE ROZLICZANE 5.14. PROGRAMY MOTYWACYJNE ROZLICZANE

WFORMIE AKCJI WFORMIE AKCJI ................................................ ................................................ 27 27

5.15. OPODATKOWANIE5.15. OPODATKOWANIE ............................................... ............................................... 29 29

5.15.1. Aktywa irezerwy ztytułu podatku odroczonego . 29

5.15.2. Podatek dochodowy ............................................... 31

5.16. RZECZOWE AKTYWA TRWAŁE 5.16. RZECZOWE AKTYWA TRWAŁE

IWARTOŚCI NIEMATERIALNE IWARTOŚCI NIEMATERIALNE ....................... ....................... 33 33

5.16.1. Rzeczowe aktywa trwałe ....................................... 33

5.16.2. Wartości niematerialne .......................................... 36

5.17. NOTY OBJAŚNIAJĄCE DO SPRAWOZDANIA 5.17. NOTY OBJAŚNIAJĄCE DO SPRAWOZDANIA

ZCAŁKOWITYCH DOCHODÓW ZCAŁKOWITYCH DOCHODÓW ........................ ........................ 39 39

5.17.1. Przychody zdziałalności operacyjnej ..................... 39

5.17.2. Koszty działalności operacyjnej ............................. 40

5.17.3. Przychody ﬁnansowe .............................................. 41

5.17.4. Koszty ﬁnansowe .................................................... 41

5.17.5. Zysk na jedną akcję ................................................. 42

5.17.6. Pozostałe składniki całkowitych dochodów

netto, które nie zostaną przeniesione do wyniku .. 42

5.18. NOTY OBJAŚNIAJĄCE DO SPRAWOZDANIA 5.18. NOTY OBJAŚNIAJĄCE DO SPRAWOZDANIA

ZPRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH ZPRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH ..................... ..................... 42 42

5.18.1. Odsetki iudziały wzyskach ................................... 42

5.18.2. Zmiana stanu inwestycji wjednostki zależne ....... 43

5.18.3. Zmiana stanu zobowiązań, zwyłączeniem

zobowiązań ﬁnansowych ....................................... 43

5.18.4. Pozostałe pozycje netto ......................................... 43

5.19. SEGMENTY OPERACYJNE IINFORMACJE 5.19. SEGMENTY OPERACYJNE IINFORMACJE

DOTYCZĄCE GŁÓWNYCH KLIENTÓW DOTYCZĄCE GŁÓWNYCH KLIENTÓW ........... ........... 43 43

5.20. INSTRUMENTY FINANSOWE 5.20. INSTRUMENTY FINANSOWE .......................... .......................... 44 44

5.20.1. Instrumenty ﬁnansowe według kategorii

(wartości bilansowe) .............................................. 46

5.20.2. Pozycje przychodów, kosztów, zysków istrat

ujęte wsprawozdaniu zcałkowitych dochodów

wpodziale na kategorie instrumentów

ﬁnansowych ............................................................ 47

5.20.3. Wartość godziwa instrumentów ﬁnansowych ...... 48

5.21. ANALIZA RYZYKA FINANSOWEGO5.21. ANALIZA RYZYKA FINANSOWEGO ............... ............... 49 49

5.21.1. Ryzyko rynkowe ...................................................... 49

5.21.2. Ryzyko płynności .................................................... 51

5.21.3. Ryzyko kredytowe ................................................... 53

5.22. TRANSAKCJE ZPODMIOTAMI 5.22. TRANSAKCJE ZPODMIOTAMI

POWIĄZANYMI POWIĄZANYMI .................................................. .................................................. 54 54

5.22.1. Informacje owynagrodzeniach członków

Zarządu iRady Nadzorczej BEST ........................... 54

5.22.2. Informacje owartości niespłaconych zaliczek,

kredytów, pożyczek, gwarancji, poręczeń

udzielonych osobom powiązanym (wszczególności

osobom zarządzającym inadzorującym)

oraz zawartych znimi umowach ............................ 55

5.22.3. Informacje otransakcjach zpodmiotami

zależnymi ................................................................. 55

5.23. INFORMACJE DOTYCZĄCE WYPŁACONEJ 5.23. INFORMACJE DOTYCZĄCE WYPŁACONEJ

(LUB ZADEKLAROWANEJ) DYWIDENDY (LUB ZADEKLAROWANEJ) DYWIDENDY ..... ..... 56 56

5.24. WYNAGRODZENIE PODMIOTU BADAJĄCEGO 5.24. WYNAGRODZENIE PODMIOTU BADAJĄCEGO

SPRAWOZDANIE FINANSOWE SPRAWOZDANIE FINANSOWE ...................... ...................... 56 56

5.25. ISTOTNE ZDARZENIA PO DNIU 5.25. ISTOTNE ZDARZENIA PO DNIU

BILANSOWYM BILANSOWYM .................................................... .................................................... 56 56

SPIS TREŚCISPIS TREŚCI

5.1. INFORMACJE OSPÓŁCE IGRUPIE 5.1. INFORMACJE OSPÓŁCE IGRUPIE

KAPITAŁOWEJ BEST S.A. KAPITAŁOWEJ BEST S.A. ................................ ................................ 7 7

5.2. WŁADZE SPÓŁKI NA DZIEŃ SPORZĄDZENIA 5.2. WŁADZE SPÓŁKI NA DZIEŃ SPORZĄDZENIA

NINIEJSZEGO SPRAWOZDANIA NINIEJSZEGO SPRAWOZDANIA .................... .................... 8 8

5.3. PODSTAWY SPORZĄDZENIA 5.3. PODSTAWY SPORZĄDZENIA

SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO ORAZ SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO ORAZ

OŚWIADCZENIE O ZGODNOŚCI Z MSSFOŚWIADCZENIE O ZGODNOŚCI Z MSSF ....... .......1010

5.4. WYKAZ NAJWAŻNIEJSZYCH ZDARZEŃ 5.4. WYKAZ NAJWAŻNIEJSZYCH ZDARZEŃ

DOTYCZĄCYCH BEST MAJĄCYCH DOTYCZĄCYCH BEST MAJĄCYCH

MIEJSCE W2023 ROKU MIEJSCE W2023 ROKU ..................................... ..................................... 10 10

5.5. INWESTYCJE WJEDNOSTKI ZALEŻNE 5.5. INWESTYCJE WJEDNOSTKI ZALEŻNE ....... ....... 10 10

5.6. INWESTYCJE KAPITAŁOWE WYCENIANE 5.6. INWESTYCJE KAPITAŁOWE WYCENIANE

WWARTOŚCI GODZIWEJ PRZEZ WWARTOŚCI GODZIWEJ PRZEZ

POZOSTAŁE CAŁKOWITE DOCHODYPOZOSTAŁE CAŁKOWITE DOCHODY .............. .............. 12 12

5.7. NIERUCHOMOŚCI INWESTYCYJNE 5.7. NIERUCHOMOŚCI INWESTYCYJNE ............... ............... 15 15

5.8. NALEŻNOŚCI ZTYTUŁU DOSTAW 5.8. NALEŻNOŚCI ZTYTUŁU DOSTAW

IUSŁUG IPOZOSTAŁE NALEŻNOŚCI IUSŁUG IPOZOSTAŁE NALEŻNOŚCI ............ ............ 16 16

5.9. ZOBOWIĄZANIA ZTYTUŁU OBLIGACJI, 5.9. ZOBOWIĄZANIA ZTYTUŁU OBLIGACJI,

KREDYTÓW, POŻYCZEK ILEASINGUKREDYTÓW, POŻYCZEK ILEASINGU ............. ............. 16 16

5.9.1. Uzgodnienie stanu zadłużenia ................................ 17

5.9.2. Zobowiązania ztytułu emisji obligacji ................... 18

5.9.3. Zobowiązania ztytułu pożyczek ............................ 20

5.9.4. Zobowiązania ztytułu kredytów bankowych ....... 21

5.9.5. Zobowiązania ztytułu leasingu ............................. 21

5.10. POCHODNE INSTRUMENTY FINANSOWE5.10. POCHODNE INSTRUMENTY FINANSOWE .... .... 22 22

5.11. ZOBOWIĄZANIA ZTYTUŁU DOSTAW 5.11. ZOBOWIĄZANIA ZTYTUŁU DOSTAW

IUSŁUG ORAZ POZOSTAŁE IUSŁUG ORAZ POZOSTAŁE

ZOBOWIĄZANIAZOBOWIĄZANIA ................................................. ................................................. 23 23

5.12. GWARANCJE IPOZOSTAŁE 5.12. GWARANCJE IPOZOSTAŁE

ZOBOWIĄZANIA WARUNKOWE ZOBOWIĄZANIA WARUNKOWE .................... .................... 24 24

5.13. KAPITAŁ WŁASNY IZARZĄDZANIE JEGO 5.13. KAPITAŁ WŁASNY IZARZĄDZANIE JEGO

WIELKOŚCIĄ WIELKOŚCIĄ ........................................................ ........................................................ 25 25

5.13.1. Składniki kapitału akcyjnego iAkcjonariat BEST .. 25

5.13.2. Akcje własne ........................................................... 26

5.13.3. Pozostałe kapitały rezerwowe .............................. 26

5.13.4. Zyski zatrzymane .................................................... 27

5.13.5. Zarządzanie kapitałem ........................................... 27

JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE

ZSYTUACJI FINANSOWEJ ZSYTUACJI FINANSOWEJ ........................................... ........................................... 3 3

JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE

ZCAŁKOWITYCH DOCHODÓW ZCAŁKOWITYCH DOCHODÓW .................................... .................................... 4 4

JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE

ZPRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH ZPRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH ................................... ................................... 5 5

JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE

ZE ZMIAN WKAPITALE WŁASNYM ZE ZMIAN WKAPITALE WŁASNYM ........................... ........................... 6 6

INFORMACJA DODATKOWA INFORMACJA DODATKOWA ......................................... ......................................... 7 7

I.I.

II.II.

III.III.

IV.IV.

V.V.

BEST S.A.BEST S.A.

Jednostkowe sprawozdanie ﬁnansowe za 2023 rok

JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE ZSYTUACJI FINANSOWEJ JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE ZSYTUACJI FINANSOWEJ

sporządzone na dzień 31 grudnia 2023 roku sporządzone na dzień 31 grudnia 2023 roku

(wtys. zł)(wtys. zł)

AKTYWAAKTYWA Nota Nota 31.12.2023 31.12.2023 31.12.202231.12.2022

Aktywa trwałe Aktywa trwałe 1 247 8441 247 844 1 018 5331 018 533

Wartości niematerialne 5.16.25.16.2 18 505 16 407

Rzeczowe aktywa trwałe 5.16.15.16.1 26 901 28 983

Inwestycje wjednostki zależne 5.55.5 1 130 521 920 097

Inwestycje kapitałowe wyceniane wwartości godziwej przez pozostałe całkowite

dochody

5.65.6 39 820 27 601

Nieruchomości inwestycyjne 5.75.7 31 947 24 546

Należności ztytułu dostaw iusług oraz pozostałe należności 5.85.8 54 263

Pozostałe aktywa 96 636

Aktywa obrotowe Aktywa obrotowe 33 67133 671 27 38427 384

Należności ztytułu dostaw iusług oraz pozostałe należności 5.85.8 11 953 2 488

Środki pieniężne 16 956 20 087

Pozostałe aktywa 4 762 4 809

Suma aktywów Suma aktywów 1 281 5151 281 515 1 045 9171 045 917

PASYWAPASYWA Nota Nota 31.12.202331.12.2023 31.12.202231.12.2022

Kapitał własny Kapitał własny 749 812749 812 688 728688 728

Kapitał akcyjny 5.13.15.13.1 22 806 22 270

Akcje własne 5.13.25.13.2 (5 042) -

Kapitał zemisji akcji powyżej wartości nominalnej 5 052 -

Pozostałe kapitały rezerwowe 5.13.35.13.3 29 247 18 969

Różnice kursowe zprzeliczenia jednostek zagranicznych 112 243

Zyski zatrzymane 5.13.45.13.4 697 637 647 246

Zobowiązania długoterminoweZobowiązania długoterminowe 409 745409 745 288 521288 521

Zobowiązania ztytułu obligacji, kredytów, pożyczek ileasingu 5.95.9 369 703 246 179

Zobowiązania ztytułu dostaw iusług oraz pozostałe zobowiązania 5.115.11 - 7 809

Pochodne instrumenty ﬁnansowe 5.105.10 - 3 780

Rezerwa ztytułu podatku odroczonego 5.15.15.15.1 39 110 30 093

Rezerwy na świadczenia pracownicze 932 660

Zobowiązania krótkoterminowe Zobowiązania krótkoterminowe 121 958121 958 68 66868 668

Zobowiązania ztytułu obligacji, kredytów, pożyczek ileasingu 5.95.9 89 767 48 838

Zobowiązania ztytułu dostaw iusług oraz pozostałe zobowiązania 5.115.11 30 587 19 818

Rezerwy na świadczenia pracownicze 4 12

Przychody przyszłych okresów 1 600 -

Suma pasywów Suma pasywów 1 281 5151 281 515 1 045 9171 045 917

I.I.

BEST S.A.BEST S.A.

Jednostkowe sprawozdanie ﬁnansowe za 2023 rok

NotaNota 01.01.202301.01.2023

31.12.202331.12.2023

01.01.202201.01.2022

31.12.202231.12.2022

Przychody zdziałalności operacyjnejPrzychody zdziałalności operacyjnej 5.17.15.17.1 103 645103 645 88 52988 529

Koszty działalności operacyjnejKoszty działalności operacyjnej 5.17.25.17.2 135 886135 886 119 511119 511

Wynagrodzenia iświadczenia na rzecz pracowników 82 772 70 910

Amortyzacja 8 687 8 564

Usługi obce 31 742 29 033

Podatki iopłaty 8 556 7 532

Pozostałe koszty operacyjne 4 129 3 472

Strata na działalności operacyjnej Strata na działalności operacyjnej (32 241)(32 241) (30 982)(30 982)

Przychody ﬁnansowe 5.17.35.17.3 5 432 462

Koszty ﬁnansowe 5.17.45.17.4 33 704 23 129

Udział wzyskach/(stratach) jednostek wycenianych metodą praw

własności

119 942 208 945

Zysk przed opodatkowaniemZysk przed opodatkowaniem 59 42959 429 155 296155 296

Podatek dochodowy 5.15.25.15.2 9 038 13 021

Zysk netto Zysk netto 50 39150 391 142 275142 275

Pozostałe składniki całkowitych dochodów netto, które nie zostaną

przeniesione do wyniku

5.17.65.17.6 12 148 5 872

Różnice kursowe zprzeliczenia jednostek zagranicznych (131) (254)

Całkowite dochody netto razemCałkowite dochody netto razem 62 40862 408 147 893147 893

Zysk na jedną akcję zdziałalności kontynuowanej:Zysk na jedną akcję zdziałalności kontynuowanej:

zwykły 5.17.55.17.5 2,26 6,25

rozwodniony 5.17.55.17.5 2,24 6,19

JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE ZCAŁKOWITYCH DOCHODÓW JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE ZCAŁKOWITYCH DOCHODÓW

za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2023 roku (wariant porównawczy)za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2023 roku (wariant porównawczy)

(wtys. zł)(wtys. zł)

II.II.

BEST S.A.BEST S.A.

Jednostkowe sprawozdanie ﬁnansowe za 2023 rok

JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE ZPRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCHJEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE ZPRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH

za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2023 roku za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2023 roku

(wtys. zł)(wtys. zł)

NotaNota 01.01.202301.01.2023

31.12.202331.12.2023

01.01.202201.01.2022

31.12.202231.12.2022

PRZEPŁYWY ŚRODKÓW PIENIĘŻNYCH ZDZIAŁALNOŚCI PRZEPŁYWY ŚRODKÓW PIENIĘŻNYCH ZDZIAŁALNOŚCI

OPERACYJNEJOPERACYJNEJ

Zysk przed opodatkowaniem Zysk przed opodatkowaniem 59 42959 429 155 296155 296

Korekty opozycje: Korekty opozycje: (180 177)(180 177) (161 399)(161 399)

Amortyzacja 8 687 8 564

(Zyski)/Straty ztytułu różnic kursowych (756) 160

Odsetki iudziały wzyskach 5.18.15.18.1 33 544 22 961

Wycena instrumentów pochodnych (3 696) (405)

Wynik na działalności inwestycyjnej (1) 22

Zmiana stanu należności, zwyłączeniem należności ztytułu obligacji (9 256) (1 012)

Zmiana stanu zobowiązań, zwyłączeniem zobowiązań ﬁnansowych 5.18.35.18.3 3 294 (297)

Zmiana stanu inwestycji wjednostki zależne 5.18.25.18.2 (210 534) (193 136)

Zmiana stanu rezerw oraz pozostałych aktywów 2 451 (486)

Pozostałe pozycje netto 5.18.45.18.4 (3 910) 2 230

Środki pieniężne netto zdziałalności operacyjnej Środki pieniężne netto zdziałalności operacyjnej (120 748)(120 748) (6 103)(6 103)

PRZEPŁYWY ŚRODKÓW PIENIĘŻNYCH ZDZIAŁALNOŚCI PRZEPŁYWY ŚRODKÓW PIENIĘŻNYCH ZDZIAŁALNOŚCI

INWESTYCYJNEJINWESTYCYJNEJ

Wpływy zwykupu obligacji - 2

Nabycie wartości niematerialnych irzeczowych aktywów trwałych (7 046) (5 365)

Pozostałe pozycje 57 (30)

Środki pieniężne netto zdziałalności inwestycyjnejŚrodki pieniężne netto zdziałalności inwestycyjnej (6 989)(6 989) (5 393)(5 393)

PRZEPŁYWY ŚRODKÓW PIENIĘŻNYCH ZDZIAŁALNOŚCI PRZEPŁYWY ŚRODKÓW PIENIĘŻNYCH ZDZIAŁALNOŚCI

FINANSOWEJFINANSOWEJ

Wpływy ztytułu emisji obligacji 5.9.15.9.1 167 016 197 500

Emisja akcji 129 -

Skup akcji własnych 5.13.25.13.2 (5 042) (10 041)

Wykup dłużnych papierów wartościowych 5.9.15.9.1 - (145 776)

Spłata pożyczek ikredytów bankowych 5.9.15.9.1 (420) (420)

Płatności ztytułu leasingu 5.9.15.9.1 (2 800) (2 429)

Zapłacone prowizje iodsetki od zobowiązań ﬁnansowych 5.9.15.9.1 (34 188) (21 599)

Środki pieniężne netto zdziałalności ﬁnansowejŚrodki pieniężne netto zdziałalności ﬁnansowej 124 695124 695 17 23517 235

PRZEPŁYWY PIENIĘŻNE NETTOPRZEPŁYWY PIENIĘŻNE NETTO (3 042)(3 042) 5 7395 739

Zmiana stanu środków pieniężnych ztytułu różnic kursowych (89) 75

Środki pieniężne na początek okresu 20 087 14 273

ŚRODKI PIENIĘŻNE NA KONIEC OKRESUŚRODKI PIENIĘŻNE NA KONIEC OKRESU 16 95616 956 20 08720 087

III.III.

BEST S.A.BEST S.A.

Jednostkowe sprawozdanie ﬁnansowe za 2023 rok

IV.IV.

JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE ZE ZMIAN WKAPITALE WŁASNYMJEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE ZE ZMIAN WKAPITALE WŁASNYM

za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2023 roku za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2023 roku

(wtys. zł)(wtys. zł)

NotaNota

Kapitał Kapitał

akcyjnyakcyjny

Akcje Akcje

własnewłasne

Kapitał zemisji akcji Kapitał zemisji akcji

powyżej wartości powyżej wartości

nominalnejnominalnej

Pozostałe Pozostałe

kapitały kapitały

rezerwowerezerwowe

Różnice kursowe Różnice kursowe

zprzeliczenia jednostek zprzeliczenia jednostek

zagranicznych MPWzagranicznych MPW

Zyski Zyski

zatrzymanezatrzymane

Kapitał Kapitał

własny własny

razemrazem

Kapitał własny na dzień 01.01.2023Kapitał własny na dzień 01.01.2023 22 27022 270 -- -- 18 96918 969 243243 647 246647 246 688 728688 728

Całkowite dochody ogółem za okres sprawozdawczy:Całkowite dochody ogółem za okres sprawozdawczy: -- -- -- 12 14812 148 (131)(131) 50 39150 391 62 40862 408

Wynik ﬁnansowy bieżącego okresu - - - - - 50 391 50 391

Pozostałe całkowite dochody netto - - - 12 148 (131) - 12 017

Emisja akcjiEmisja akcji 129129 -- -- -- -- -- 129129

Wycena programów motywacyjnychWycena programów motywacyjnych 5.145.14 -- -- -- 3 5893 589 -- -- 3 5893 589

Rozliczenie programu motywacyjnego za lata 2015-2018Rozliczenie programu motywacyjnego za lata 2015-2018 407407 -- 5 0525 052 (5 459)(5 459) -- -- --

Skup akcji własnychSkup akcji własnych 5.13.25.13.2 -- (5 042)(5 042) -- -- -- -- (5 042)(5 042)

Kapitał własny na dzień 31.12.2023Kapitał własny na dzień 31.12.2023 22 80622 806 (5 042)(5 042) 5 0525 052 29 24729 247 112112 697 637697 637 749 812749 812

Kapitał własny na dzień 01.01.2022Kapitał własny na dzień 01.01.2022 23 12723 127 (15 058)(15 058) 58 92558 925 11 14511 145 497497 470 288470 288 548 924548 924

Całkowite dochody ogółem za okres sprawozdawczy:Całkowite dochody ogółem za okres sprawozdawczy: -- -- -- 5 8725 872 (254)(254) 142 275142 275 147 893147 893

Wynik ﬁnansowy bieżącego okresu - - - - - 142 275 142 275

Pozostałe całkowite dochody netto - - - 5 872 (254) - 5 618

Pokrycie straty za 2021 rokPokrycie straty za 2021 rok -- -- (58 925)(58 925) -- -- 58 92558 925 --

Wycena programów motywacyjnychWycena programów motywacyjnych 5.145.14 -- -- -- 1 9521 952 -- -- 1 9521 952

Rozliczenie skupu akcji własnychRozliczenie skupu akcji własnych (857)(857) 15 05815 058 -- -- -- (24 242)(24 242) (10 041)(10 041)

Kapitał własny na dzień 31.12.2022Kapitał własny na dzień 31.12.2022 22 27022 270 -- -- 18 96918 969 243243 647 246647 246 688 728688 728

BEST S.A.BEST S.A.

Jednostkowe sprawozdanie ﬁnansowe za 2023 rok

INFORMACJA DODATKOWA INFORMACJA DODATKOWA

do jednostkowego sprawozdania ﬁnansowego BEST S.A. za 2023 rokdo jednostkowego sprawozdania ﬁnansowego BEST S.A. za 2023 rok

5.1. INFORMACJE OSPÓŁCE IGRUPIE KAPITAŁOWEJ BEST S.A.5.1. INFORMACJE OSPÓŁCE IGRUPIE KAPITAŁOWEJ BEST S.A.

Nazwa Spółki:Nazwa Spółki:

nazwa pełna: BEST Spółka Akcyjna

nazwa skrócona: BEST S.A.

zwana dalej „BEST”, „Emitent”, „Spółka”

Nasze dane identyﬁkacyjne:Nasze dane identyﬁkacyjne:

siedziba: ul. Łużycka 8A, 81–537 Gdynia

NIP: 585–00–11–412

Nr KRS: 0000017158

Kraj siedziby: Polska

Kraj rejestracji: Polska

Podstawowy przedmiot naszej działalności: Podstawowy przedmiot naszej działalności:

zarządzanie wierzytelnościami funduszy inwestycyjnych,

 inwestowanie w portfele wierzytelności (poprzez fundusze

inwestycyjne lub akwizycje innych podmiotów).

Spółka jest podmiotem dominującym Grupy Kapitałowej BESTS.A.

(„Grupa BEST”„Grupa BEST”, „Grupa”„Grupa”), która aktywnie inwestuje w portfele

wierzytelności nieregularnych. Niniejsze sprawozdanie jest

sprawozdaniem jednostkowym BEST, a oprócz niego Spółka

sporządza skonsolidowane sprawozdanie ﬁnansowe Grupy BEST.

V.V.

NazwaNazwa Charakter Charakter

powiązaniapowiązania

Siedziba Siedziba Podstawowy przedmiot działalnościPodstawowy przedmiot działalności

BEST TFI S.A. („Towarzystwo”) zależny Gdynia, Polska tworzenie izarządzanie funduszami

inwestycyjnymi (Towarzystwo zarządza

obecnie BEST INFIZW, BESTIINFIZW,

BESTIIINFIZW, BEST IV NFIZW oraz FIZAN)

BEST Capital FIZAN („FIZAN”) zależny Gdynia, Polska lokowanie środków pieniężnych wokreślone

wstatucie papiery wartościowe, instrumenty

rynku pieniężnego oraz inne prawa

majątkowe, wtym wierzytelności

BEST INFIZW zależny Gdynia, Polska lokowanie środków pieniężnych wpakiety

wierzytelności

BEST II NFIZW zależny Gdynia, Polska lokowanie środków pieniężnych wpakiety

wierzytelności

BEST III NFIZW współkontrolo-

wany

Gdynia, Polska lokowanie środków pieniężnych wpakiety

wierzytelności

BEST IV NFIZW zależny Gdynia, Polska lokowanie środków pieniężnych wpakiety

wierzytelności

BEST Capital Italy S.r.l. („BEST Capital Italy”) zależny Mediolan,

Włochy

inwestowanie wwierzytelności

BEST Italia S.r.l. („BEST Italia”) zależny Mediolan,

Włochy

działalność windykacyjna

Kancelaria Radcy Prawnego Rybszleger sp. k.

(„Kancelaria”)

zależny Gdynia, Polska usługi prawne

Na dzień 31 grudnia 2023 roku zaangażowanie kapitałowe BEST wjednostki zależne było następujące:

BEST S.A.BEST S.A.

Jednostkowe sprawozdanie ﬁnansowe za 2023 rok

0,63%

96,15%

50%

80% 20%

91,70%

13,23%

86,77%

BEST TFI S.A.

Kancelaria Radcy

Prawnego Rybszleger sp. k

BEST Italia S.r.l.

BEST Capital Italy S.r.l.

BEST Capital FIZAN

BEST S.A.

BEST III NFIZW*

BEST INFIZW

BEST II NFIZW

BEST IV NFIZW

99,37%

100%

Poniżej prezentujemy strukturę kapitałową naszej Grupy na dzień 31 grudnia 2023 roku.

5.2. WŁADZE SPÓŁKI NA DZIEŃ SPORZĄDZENIA NINIEJSZEGO SPRAWOZDANIA 5.2. WŁADZE SPÓŁKI NA DZIEŃ SPORZĄDZENIA NINIEJSZEGO SPRAWOZDANIA

W 2023 roku skład Zarządu BEST nie uległ zmianie i na dzień

sporządzenia niniejszego sprawozdania jest następujący:

Krzysztof Borusowski Prezes Zarządu

Marek Kucner Wiceprezes Zarządu

Maciej Bardan Członek Zarządu

Wdniu 7 czerwca 2023 roku, wzwiązku z zakończeniem kadencji,

ZWZ BEST S.A. podjęło uchwałę o powołaniu członków Rady

Nadzorczej na kolejną 3 letnią kadencję. Tym samym, na dzień

sporządzenia niniejszego sprawozdania skład Rady Nadzorczej BEST

jest następujący:

Dariusz Filar Przewodniczący Rady Nadzorczej

Leszek Pawłowicz Wiceprzewodniczący Rady Nadzorczej

Mirosław Gronicki Członek Rady Nadzorczej

Wacław Nitka Członek Rady Nadzorczej

Ewa Sudoł Członek Rady Nadzorczej

Maciej Matusiak Członek Rady Nadzorczej

Wobec powyższego wygasł mandat dotychczasowego

Wiceprzewodniczącego Rady Nadzorczej Huberta Janiszewskiego.

8,30%

* jednostka współkontrolowana

BEST S.A.BEST S.A.

Jednostkowe sprawozdanie ﬁnansowe za 2023 rok

5.3. PODSTAWY SPORZĄDZENIA SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO ORAZ OŚWIADCZENIE O ZGODNOŚCI Z MSSF5.3. PODSTAWY SPORZĄDZENIA SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO ORAZ OŚWIADCZENIE O ZGODNOŚCI Z MSSF

Następujące nowe standardy izmiany do MSSF są obowiązujące od

1 stycznia 2023 roku:

 MSSF 17 „Umowy ubezpieczeniowe”, wtym Zmiany do MSSF 17 –

wycena zobowiązań ubezpieczeniowych,

 Zmiany do MSR 1 i Stanowiska Praktycznego 2: Ujawnianie

informacji dotyczących zasad (polityki) rachunkowości,

 Zmiany do MSR 8 „Zasady (polityka) rachunkowości, zmiany

wartości szacunkowych i korygowanie błędów” – deﬁnicja

wartości szacunkowych,

Na dzień publikacji niniejszego sprawozdania zostały zatwierdzone

następujące zmiany w MSSF do stosowania w UE, które jeszcze nie

weszły w życie:

 Zmiany do MSR 1 „Prezentacja sprawozdań ﬁnansowych”

– klasyﬁkacja zobowiązań jako krótkoterminowe oraz

długoterminowe, zobowiązania długoterminowe zawierające

Na dzień publikacji niniejszego sprawozdania nie zostały jeszcze

zatwierdzone do stosowania wUE następujące zmiany do istniejących

standardów wydane przez Radę Międzynarodowych Standardów

Rachunkowości:

 Zmiany do MSR 7 „Rachunek przepływów pieniężnych” iMSSF7

„Instrumenty ﬁnansowe: ujawnienia” – umowy ﬁnansowe

Sporządzenie sprawozdania ﬁnansowego wymaga dokonania

szacunków iosądów, które wpływają na wielkość prezentowanych

wnim pozycji. Fakt ten powoduje, że rzeczywiste wyniki mogą się

różnić od oszacowanych i zaprezentowanych w sprawozdaniu.

Niniejsze sprawozdanie ﬁnansowe jest sprawozdaniem

jednostkowym izostało sporządzone zgodnie zMiędzynarodowymi

Standardami Sprawozdawczości Finansowej zatwierdzonymi przez

Unię Europejską „MSSF UE”. Obejmuje ono okres 12 miesięcy od

1stycznia 2023 do 31 grudnia 2023 oraz dane za porównywalny okres

sprawozdawczy.

Zmiany MSSF UE obowiązujące SpółkęZmiany MSSF UE obowiązujące Spółkę

Zmiany MSSF UE wydane i zatwierdzone do stosowania w UE, które jeszcze nie weszły w życie Zmiany MSSF UE wydane i zatwierdzone do stosowania w UE, które jeszcze nie weszły w życie

Zmiany MSSF niezatwierdzone do stosowania wUEZmiany MSSF niezatwierdzone do stosowania wUE

 Zmiany do MSR 12 „Podatek dochodowy” – obowiązek

ujmowania podatku odroczonego od transakcji, które wmomencie

początkowego ujęcia powodują powstanie jednakowych różnic

przejściowych podlegających opodatkowaniu iodliczeniu,

 Zmiany do MSSF 17 Umowy ubezpieczeniowe: Pierwsze

zastosowanie MSSF 17 iMSSF 9 – Informacje porównawcze,

 Zmiany do MSR 12 „Podatek dochodowy” – Międzynarodowa

reforma podatkowa – modelowe przepisy Filaru II.

kowenanty (obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych

rozpoczynających się 1 stycznia 2024 roku lub po tej dacie),

 Zmiany do MSSF 16 „Leasing” – zobowiązanie leasingowe

w transakcjach sprzedaży i leasingu zwrotnego (obowiązujące

wodniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia

2024 roku lub po tej dacie).

zdostawcami (obowiązujące wodniesieniu do okresów rocznych

rozpoczynających się 1 stycznia 2024 roku lub po tej dacie),

 Zmiany do MSR 21 „Skutki zmian kursów wymiany walut obcych”

– Brak wymienialności (obowiązujące wodniesieniu do okresów

rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2025 roku lub po tej

dacie).

Przyjęte istotne założenia przy dokonywaniu szacunków oraz osądy

przedstawione zostały wodpowiednich notach dotyczących pozycji,

co do których dokonano istotnych szacunków oraz osądów, jak

poniżej:

Spółka ma zamiar zastosować powyższe zmiany dla okresów, dla których będą obowiązujące po raz pierwszy. Obecnie analizujemy ich wpływ

na nasze przyszłe sprawozdania ﬁnansowe, jednak na moment obecny nie identyﬁkujemy istotnych zmian wzwiązku zich implementacją.

Przyjęcie powyższych zmian do MSSF UE nie miało istotnego wpływu na politykę rachunkowości Spółki.

TytułTytuł NotaNota

Inwestycje kapitałowe wyceniane wwartości godziwej przez pozostałe całkowite dochody 5.6

Nieruchomości inwestycyjne 5.7

Zobowiązania ztytułu leasingu 5.9.5

Programy motywacyjne rozliczane wformie akcji 5.14

Aktywa irezerwy ztytułu podatku odroczonego 5.15.1

Rzeczowe aktywa trwałe 5.16.1

Wartości niematerialne 5.16.2

BEST S.A.BEST S.A.

Jednostkowe sprawozdanie ﬁnansowe za 2023 rok

1010

Przy prezentacji kwot wsprawozdaniu zastosowaliśmy zaokrąglenia

do tysiąca złotych, chyba że wskazaliśmy inaczej.

Walutą funkcjonalną iwalutą prezentacji Spółki jest złoty polski.

W opinii Zarządu BEST nie istnieją czynniki mogące zagrozić

kontynuacji naszej działalności w perspektywie co najmniej

12 miesięcy od dnia bilansowego, wobec czego niniejsze

jednostkowe sprawozdanie ﬁnansowe zostało sporządzone przy

założeniu kontynuacji działalności. Założenie to zostało dokonane

w szczególności przy uwzględnieniu możliwości prowadzenia

działalności wobliczu trwającej wojny w Ukrainie.

Na dzień sporządzenia sprawozdania ﬁnansowego nie identyﬁkujemy

bezpośredniego wpływu tej sytuacji na działalność oraz sytuację

ﬁnansową ioperacyjną Spółki. Żaden zpodmiotów należących do

naszej Grupy Kapitałowej nie prowadzi działalności na terytorium

Ukrainy, Rosji lub Białorusi oraz nie identyﬁkuje partnerów

biznesowych, dla których ta sytuacja miałaby istotny wpływ. Zdajemy

sobie natomiast sprawę, że trwająca wojna może mieć wpływ na

nastroje i skłonność do podejmowania nowych inwestycji przez

uczestników rynku kapitałowego, w tym inwestorów, do których

kierujemy emisje naszych obligacji.

Do dnia sporządzenia niniejszego sprawozdania, biorąc pod uwagę

również bieżącą sytuację ekonomiczną izapowiadane zmiany prawne,

nie identyﬁkujemy przesłanek, które mogłyby zagrozić kontynuacji

działalności, wtym mogących świadczyć obraku zdolności Spółki do

terminowego regulowania zobowiązań.

Do najważniejszych zdarzeń wroku 2023 roku należały:

 osiągnięcie udziału wzyskach jednostek zależnych wkwocie 119,9 mln zł więcej na ten temat wnocie5.5

emisje obligacji ołącznej wartości 167,3 mln zł więcej na ten temat wnocie 5.9.2

5.4. WYKAZ NAJWAŻNIEJSZYCH ZDARZEŃ DOTYCZĄCYCH BEST MAJĄCYCH MIEJSCE W2023 ROKU5.4. WYKAZ NAJWAŻNIEJSZYCH ZDARZEŃ DOTYCZĄCYCH BEST MAJĄCYCH MIEJSCE W2023 ROKU

5.5. INWESTYCJE WJEDNOSTKI ZALEŻNE 5.5. INWESTYCJE WJEDNOSTKI ZALEŻNE

(wtys. zł)

POLITYKA RACHUNKOWOŚCIPOLITYKA RACHUNKOWOŚCI

BEST sprawuje kontrolę nad jednostką, w której dokonano

inwestycji, wtedy itylko wtedy, gdy jednocześnie:

 sprawuje władzę nad jednostką, wktórej dokonano inwestycji,

 z tytułu swojego zaangażowania w jednostce, w której

dokonano inwestycji, podlega ekspozycji na zmienne wyniki

ﬁnansowe lub posiada prawa do zmiennych wyników

ﬁnansowych oraz

 posiada możliwość wykorzystania sprawowanej władzy nad

jednostką, w której dokonano inwestycji, do wywierania

wpływu na wysokość swoich wyników ﬁnansowych.

Przez jednostki zależne rozumie się jednostki kontrolowane

wsposób bezpośredni lub pośredni przez jednostkę dominującą.

Jednostkami zależnymi w szczególności mogą być fundusze

inwestycyjne.

BEST ujmuje inwestycje w jednostkach zależnych

wjednostkowym sprawozdaniu ﬁnansowym przy zastosowaniu

metody praw własności (MPW) zuwzględnieniem ewentualnych

odpisów ztytułu utraty wartości.

Zgodnie zmetodą praw własności, wmomencie początkowego

ujęcia, inwestycja wjednostce zależnej jest ujmowana według

kosztu, a następnie wartość bilansowa jest powiększana lub

pomniejszana wcelu ujęcia udziałów inwestora wzyskach lub

stratach jednostki, wktórej dokonano inwestycji, odnotowanych

przez nią po dacie nabycia. Udział inwestora wzysku lub stracie

jednostki, w której dokonano inwestycji, ujmuje się w zysku

lub stracie inwestora w pozycji: Udział w zyskach/(stratach)

jednostek wycenianych metodą praw własności. Otrzymane

wypłaty z zysku wypracowanego przez jednostkę, w której

dokonano inwestycji, obniżają wartość bilansową inwestycji.

Sprawozdania ﬁnansowe jednostek zależnych wykorzystywane

na potrzeby zastosowania metody praw własności, asporządzane

zgodnie z polskimi lub innymi standardami rachunkowości,

są dostosowywane do MSR/MSSF w celu doprowadzenia

do jednolitych zasad rachunkowości poprzez zastosowanie

odpowiednich korekt. Wszczególności, nabyte przez jednostki

zależne portfele wierzytelności są wykazywane jako aktywa

ﬁnansowe dotknięte utratą wartości ze względu na ryzyko

kredytowe tzw. POCI i wyceniane metodą zamortyzowanego

kosztu (zwaną także „metodą skorygowanej ceny nabycia” lub

„SCN”).

Odpisy ztytułu utraty wartości Odpisy ztytułu utraty wartości

Na koniec każdego okresu sprawozdawczego oceniamy, czy

istnieją obiektywne przesłanki utraty wartości inwestycji

wjednostki zależne. Jeśli takie dowody istnieją, przeprowadzamy

test na utratę wartości i określamy wartość odzyskiwalną

naszych inwestycji. W przypadku, gdy wartość bilansowa

inwestycji w jednostkę zależną jest wyższa od wartości

odzyskiwalnej dokonujemy odpisu ztytułu utraty wartości.

BEST S.A.BEST S.A.

Jednostkowe sprawozdanie ﬁnansowe za 2023 rok

1111

Nazwa podmiotuNazwa podmiotu SiedzibaSiedziba Wartość bilansowa Wartość bilansowa

na dzień 31.12.2023na dzień 31.12.2023

Wartość bilansowa Wartość bilansowa

na dzień 31.12.2022na dzień 31.12.2022

BEST Capital FIZAN Gdynia, Polska 1 005 465 883 033

BEST INFIZW Gdynia, Polska 37 519 -

BEST II NFIZW Gdynia, Polska 50 863 -

Towarzystwo Gdynia, Polska 36 023 36 144

Kancelaria Gdynia, Polska 414 280

BEST Capital Italy Mediolan, Włochy 382 152

Best Italia Mediolan, Włochy (145) 488

RazemRazem 1 130 5211 130 521 920 097920 097

Stan na dzień Stan na dzień

31.12.202331.12.2023

Stan na dzień Stan na dzień

31.12.202231.12.2022

Inwestycje wjednostki zależne wcenach nabycia, wtym: 370 334 267 356

Certyﬁkaty inwestycyjne BEST Capital FIZAN 266 268 241 520

Certyﬁkaty inwestycyjne BEST I 33 000 -

Certyﬁkaty inwestycyjne BEST II 45 000 -

BEST TFI 21 712 21 712

Kancelaria 128 128

BEST Capital Italy 382 152

Best Italia 3 844 3 844

Wycena inwestycji wjednostki zależne do MPW 760 187 652 741

RazemRazem 1 130 5211 130 521 920 097920 097

Poniżej prezentujemy informacje na temat naszych jednostek zależnych na dzień 31 grudnia 2023 roku

W następstwie nabyć i umorzeń certyﬁkatów FIZAN, udział

bezpośredni BEST wtym funduszu wzrósł do 99,37% na koniec 2023

roku. Ponadto, BEST objął certyﬁkaty BEST INFIZW iBEST II NFIZW,

wobec czego na koniec 2023 r. udział bezpośredni BEST w tych

funduszach wyniósł odpowiednio 8,3% oraz 20%.

Wdniu 4 września 2023 roku, wnastępstwie nabycia 49% udziałów

BEST Capital Italy, BEST zwiększył swój udział bezpośredni wtym

podmiocie do 100%.

BEST S.A.BEST S.A.

Jednostkowe sprawozdanie ﬁnansowe za 2023 rok

1212

ZNACZĄCE SZACUNKIZNACZĄCE SZACUNKI

POLITYKA RACHUNKOWOŚCIPOLITYKA RACHUNKOWOŚCI

Jako inwestycję kapitałową nieprzeznaczoną do obrotu BEST

traktuje inwestycję w akcje Kredyt Inkaso i w związku z tym

wycenia ją w wartości godziwej przez pozostałe całkowite

dochody. Możliwość przedstawiania późniejszych zmian wartości

godziwej inwestycji wtaki instrument kapitałowy wpozostałych

całkowitych dochodach jest opcją nieodwołalną, co oznacza, iż

kwot z tytułu aktualizacji wartości godziwej prezentowanych

wpozostałych całkowitych dochodach nie można będzie nigdy

przenosić do wyniku ﬁnansowego, choć Spółka będzie mogła

przenosić skumulowany zysk lub stratę w obrębie kapitału

własnego. Wwyniku ﬁnansowym ujmuje się jedynie ewentualne

dywidendy wynikające ztej inwestycji.

Instrumenty kapitałowe wyceniane przez inne całkowite dochody

wyceniane są na każdy dzień bilansowy wwartości godziwej.

Woparciu odostępne informacje oceniamy, iż zarówno na dzień

31 grudnia 2023 r., jak ina dzień 31 grudnia 2022 r. nie istniał

aktywny rynek, z którego ceny mogłyby stanowić podstawę

obliczenia wartości godziwej posiadanego przez nas pakietu

akcji.

Zgodnie z deﬁnicją zawartą w MSSF 13, aktywny rynek jest

to rynek, na którym transakcje dotyczące składnika aktywów

odbywają się zdostateczną częstotliwością imają dostateczny

wolumen, aby dostarczać bieżących informacji na temat cen.

W następstwie nabycia we wrześniu 2016 r. przez Waterland

ponad 60% akcji Kredyt Inkaso ich poziom w wolnym obrocie

(tzw. free ﬂoat) zmniejszył się do 5,37%, przez co nastąpił

drastyczny spadek wolumenu i wartości obrotu tymi akcjami

na rynku regulowanym GPW. Od tego czasu transakcje akcjami

odbywają się zniedostateczną częstotliwością imają zbyt niski

wolumen, aby można było uznać, iż dostarczają wiarygodnych

informacji na temat cen, co powoduje, że wskazane wdeﬁnicji

zawartej w MSSF 13 kryterium aktywnego rynku nie jest

spełnione. Powyższe ma charakter trwały i w naszej ocenie

znacząco wpływa na ocenę wartości godziwej akcji Kredyt

Inkaso i w konsekwencji sprawia, że ceny notowane na tym

rynku nie mogą stanowić wyłącznej podstawy do obliczenia

wartości godziwej posiadanego przez nas pakietu akcji.

Wobec powyższego wartość godziwa akcji Kredyt Inkaso jest

oszacowana z wykorzystaniem odpowiednich metod wyceny.

Ostateczna wycena jest wynikiem kombinacji tych metod,

zktórych każda ma przypisaną odpowiednią wagę.

Mając na uwadze, iż do wyceny są wykorzystywane dane

wsadowe z poziomu 1, 2 i 3, w ujęciu całościowym jest ona

sklasyﬁkowana na poziomie 3 hierarchii wartości godziwej.

5.6. INWESTYCJE KAPITAŁOWE WYCENIANE WWARTOŚCI GODZIWEJ PRZEZ POZOSTAŁE CAŁKOWITE DOCHODY5.6. INWESTYCJE KAPITAŁOWE WYCENIANE WWARTOŚCI GODZIWEJ PRZEZ POZOSTAŁE CAŁKOWITE DOCHODY

(wtys. zł)

Na dzień 31 grudnia 2023 r. nie zidentyﬁkowaliśmy żadnych obiektywnych przesłanek mogących świadczyć o utracie wartości naszych

inwestycji wjednostki zależne.

01.01.202301.01.2023

31.12.202331.12.2023

01.01.202201.01.2022

31.12.202231.12.2022

Wartość inwestycji wjednostki zależne na początek okresuWartość inwestycji wjednostki zależne na początek okresu 920 097920 097 727 206727 206

Udział wzyskach/stratach jednostek zależnych wycenianych MPW 119 942 208 945

Różnice kursowe zprzeliczenia jednostek zależnych wycenianych MPW adziałających za granicą (131) (254)

Udział wpozostałych całkowitych dochodach jednostek zależnych wycenianych MPW 20 9

Nabycie nowych udziałów/certyﬁkatów 107 231 -

Inne zwiększenia/zmniejszenia (m.in. umorzenia certyﬁkatów) (16 638) (15 809)

Wartość inwestycji wjednostki zależne na koniec okresuWartość inwestycji wjednostki zależne na koniec okresu 1 130 5211 130 521 920 097920 097

Więcej o poziomach hierarchii wartości godziwej

piszemy wnocie 5.20.3.

BEST S.A.BEST S.A.

Jednostkowe sprawozdanie ﬁnansowe za 2023 rok

1313

Udziały, wkłady iakcjeUdziały, wkłady iakcje Stan na dzień Stan na dzień

31.12.202331.12.2023

Stan na dzień Stan na dzień

31.12.202231.12.2022

Akcje Kredyt Inkaso 39 820 27 601

RazemRazem 39 82039 820 27 60127 601

Inwestycja wakcje Kredyt Inkaso obejmuje 4 267 228 akcji zwykłych, stanowiących łącznie 33,09 % kapitału zakładowego Kredyt Inkaso S.A.

Parametry wyceny na dzień 31 grudnia 2023 r.Parametry wyceny na dzień 31 grudnia 2023 r.

Wykorzystane metody Wykorzystane metody

wycenywyceny

Rodzaj danych Rodzaj danych

wejściowychwejściowych

Istotne nieobserwowalne Istotne nieobserwowalne

dane wejściowe (poziom 3)dane wejściowe (poziom 3)

Wrażliwość na zmianę Wrażliwość na zmianę

Istotnych Istotnych

nieobserwowalnych nieobserwowalnych

danych wejściowychdanych wejściowych

Metoda rynkowa Metoda rynkowa

(Kurs znotowań na GPW

wWarszawie)

Dane wejściowe na

poziomie 1

– –

Metoda przychodowa Metoda przychodowa

(Technika zdyskontowanych

przyszłych przepływów

pieniężnych)

Dane wejściowe na

poziomie

2 oraz 3

Prognozowane przepływy pieniężne (dla

5-letniego okresu prognozy szczegółowej

oraz wartość rezydualna wpostaci przepływu

realnie stałego na podstawie wyników

wpiątym okresie prognozy)

Wzrost wartości spłat o10%

przekłada się na wzrost

wartości godziwej pakietu

akcji o19,6 mln zł

Stopa dyskontowa na poziomie 11,54%

uwzględniająca koszt kapitału własnego

Kredyt Inkaso obliczony metodą składania

Wzrost stopy dyskontowej

o 1 p.p. przekłada się na

spadek wartości godziwej

pakietu akcji o5,8 mln zł

Stopa wzrostu w okresie rezydualnym

napoziomie 1,75%

Spadek stopy wzrostu

wokresie rezydualnym o0,25

p.p. przekłada się na spadek

wartości godziwej pakietu

akcji o1,1 mln zł

Metoda oparta na cenie Metoda oparta na cenie

nabycianabycia

(skorygowane aktywa

netto)

Dane wejściowe na

poziomie

2 oraz 3

Rezerwa związana z kosztami sprzedaży

aktywów

Wzrost wartości rezerwy

o 10% przekłada się na

spadek wartości godziwej

pakietu akcji o0,5 mln zł

W dniu 30 września 2022 r. ZWZA Kredyt Inkaso zobowiązało

zarząd tej spółki do przeprowadzenia przeglądu opcji strategicznych.

W kwietniu 2023 r. Zarząd Kredyt Inkaso rozpoczął tenże proces.

Jego ﬁnałem ma być przedstawienie akcjonariuszom pod głosowanie

wypracowanych opcji. Realizacja niektórych z nich, takich jak: sprzedaż

całości lub istotnej części aktywów czy zorganizowanych części

przedsiębiorstwa, wymaga kwaliﬁkowanej zgody akcjonariuszy.

Jak informowaliśmy w dniu 22 grudnia 2023 r., zamierzamy złożyć

ofertę wiążącą na nabycie akcji Kredyt Inkaso.

Do dnia sporządzenia niniejszego sprawozdania przegląd opcji

strategicznych nie został zakończony i tym samym nie zostały podjęte

żadne wiążące decyzje dotyczące wyboru rodzaju opcji strategicznej,

która miałaby zostać wdrożona. Wobec powyższego nie mamy

obecnie przesłanek, aby uznać, że konkretny scenariusz rozwoju jest

bardziej lub mniej prawdopodobny ani podstaw do zmiany przyjętych

zasad wyceny tej inwestycji. Wartość godziwa akcji Kredyt Inkaso na

dzień 31.12.2023 r. została oszacowana zwykorzystaniem kilku metod

wyceny wskazanych poniżej, wtym także w oparciu okurs znotowań

akcji tej spółki z 29 grudnia 2023 r. wynoszący 15,30 zł/1 akcję.

Ostateczna wycena jest wynikiem kombinacji tych metod, z których

każda ma przypisaną jednakową wagę.

BEST S.A.BEST S.A.

Jednostkowe sprawozdanie ﬁnansowe za 2023 rok

1414

Parametry wyceny na dzień 31 grudnia 2022 r.Parametry wyceny na dzień 31 grudnia 2022 r.

Wykorzystane metody Wykorzystane metody

wycenywyceny

Rodzaj danych Rodzaj danych

wejściowychwejściowych

Istotne nieobserwowalne Istotne nieobserwowalne

dane wejściowe (poziom 3)dane wejściowe (poziom 3)

Wrażliwość na zmianę Wrażliwość na zmianę

Istotnych Istotnych

nieobserwowalnych nieobserwowalnych

danych wejściowychdanych wejściowych

Metoda rynkowa Metoda rynkowa

(Kurs znotowań na GPW

wWarszawie)

Dane wejściowe na

poziomie 1

– –

Metoda przychodowa Metoda przychodowa

(Technika zdyskontowanych

przyszłych przepływów

pieniężnych)

Dane wejściowe na

poziomie

2 oraz 3

Prognozowane przepływy pieniężne (dla

5-letniego okresu prognozy szczegółowej

oraz wartość rezydualna wpostaci przepływu

realnie stałego na podstawie wyników

wpiątym okresie prognozy)

Wzrost wartości spłat o10%

przekłada się na wzrost

wartości godziwej pakietu

akcji o11,9 mln zł

Stopa dyskontowa na poziomie 14,95%

uwzględniająca koszt kapitału własnego

Kredyt Inkaso obliczony metodą składania

Wzrost stopy dyskontowej

o 1 p.p. przekłada się na

spadek wartości godziwej

pakietu akcji o2,9 mln zł

Stopa wzrostu w okresie rezydualnym na

poziomie 1,75%

Spadek stopy wzrostu

wokresie rezydualnym o0,25

p.p. przekłada się na spadek

wartości godziwej pakietu

akcji o0,5 mln zł

Metoda oparta na cenie Metoda oparta na cenie

nabycianabycia

(Skorygowane aktywa

netto)

Dane wejściowe na

poziomie

2 oraz 3

Rezerwa związana z kosztami sprzedaży

aktywów

Wzrost wartości rezerwy

o 10% przekłada się na

spadek wartości godziwej

pakietu akcji o0,4 mln zł

BEST S.A.BEST S.A.

Jednostkowe sprawozdanie ﬁnansowe za 2023 rok

1515

ZNACZĄCE SZACUNKIZNACZĄCE SZACUNKI

POLITYKA RACHUNKOWOŚCIPOLITYKA RACHUNKOWOŚCI

Nieruchomość inwestycyjna to nieruchomość (grunt, budynek

lub część budynku albo oba te elementy), które traktujemy jako

źródło przychodów z czynszów lub utrzymujemy w posiadaniu

ze względu na przyrost ich wartości, względnie obie te korzyści,

przy czym nieruchomość taka nie jest:

 wykorzystywana przy produkcji, dostawach dóbr, świadczeniu

usług lub czynnościach administracyjnych lub

 przeznaczona na sprzedaż w ramach zwykłej działalności

jednostki.

Nieruchomość inwestycyjną ujmuje się w aktywach wtedy

itylko wtedy, gdy:

 uzyskanie przez jednostkę przyszłych korzyści ekonomicznych

związanych ztą nieruchomością jest prawdopodobne oraz

 można wiarygodnie wycenić jej cenę nabycia lub koszt

wytworzenia.

Koszty bieżącego utrzymania nieruchomości inwestycyjnych są

ujmowane wsprawozdaniu zcałkowitych dochodów wmomencie

poniesienia iodnoszone wciężar kosztów operacyjnych.

W początkowym ujęciu nieruchomości inwestycyjne

wyceniamy według kosztu nabycia z uwzględnieniem kosztów

przeprowadzenia transakcji. Następnie, po początkowym ujęciu,

nieruchomości inwestycyjne wyceniamy w wartości godziwej

a skutki wyceny odnosimy w pozostałe przychody lub koszty

działalności operacyjnej.

5.7. NIERUCHOMOŚCI INWESTYCYJNE5.7. NIERUCHOMOŚCI INWESTYCYJNE

(wtys. zł)

Wartość godziwa nieruchomości inwestycyjnej została ustalona

woparciu ooperat szacunkowy przygotowany przez niezależnego

rzeczoznawcę. W przedstawionym operacie do określenia

wartości godziwej nieruchomości zastosowano podejście

porównawcze - metodę porównywania parami.

Nieruchomości inwestycyjne kwaliﬁkujemy do Kategorii 3

zgodnie zhierarchią wartości godziwej zMSSF 13.

Stan na dzień Stan na dzień

31.12.202331.12.2023

Stan na dzień Stan na dzień

31.12.202231.12.2022

Nieruchomości inwestycyjne – cena nabycia 3 061 3 046

Zwiększenie/(zmniejszenie) ztytułu wyceny do wartości godziwej, ztego ujęte wwyniku: 28 886 21 500

bieżącego okresu 7 386 (78)

lat poprzednich 21 500 21 578

Razem Razem 31 94731 947 24 54624 546

Pozycja nieruchomości inwestycyjne obejmuje nieruchomość

gruntową niezabudowaną o powierzchni 4,0138 hektara położoną

we Wrocławiu. W 2018 roku BEST zawarł umowę przedwstępną

jej sprzedaży, zawierającą warunek w odniesieniu do postanowień

miejscowego planu zagospodarowania przestrzennego. Wpierwszym

półroczu 2023 r. ustanowiono miejscowy plan zagospodarowania

przestrzennego, z którego wynika, że umowny warunek nie został

spełniony, wnastępstwie czego nabywca odstąpił od umowy.

Wgrudniu 2023 roku BEST podpisał kolejną przedwstępną umowę

sprzedaży tej nieruchomości bez warunków dotyczących planu

zagospodarowania przestrzennego. Umowa sprzedaży zostanie

zawarta do dnia 30 września 2025 roku, pod warunkiem uzyskania

przez nabywcę niezbędnych pozwoleń do przeprowadzenia

zamierzonych przez nabywcę inwestycji.

BEST S.A.BEST S.A.

Jednostkowe sprawozdanie ﬁnansowe za 2023 rok

1616

POLITYKA RACHUNKOWOŚCIPOLITYKA RACHUNKOWOŚCI

Zaciągnięte zobowiązania ztytułu obligacji, kredytów, pożyczek

ileasingu kwaliﬁkujemy do kategorii zobowiązań ﬁnansowych.

W momencie początkowego ujęcia w księgach rachunkowych

są one wyceniane w wartości godziwej pomniejszonej

o koszty transakcji poniesione do dnia nabycia (m.in. prowizje

i odsetki zapłacone z góry). W późniejszych okresach wycena

zobowiązań z tytułu obligacji, kredytów, pożyczek i umów

leasingu dokonywana jest według zamortyzowanego kosztu

zzastosowaniem efektywnej stopy procentowej.

Należności ztytułu dostaw iusługNależności ztytułu dostaw iusług

Należności z tytułu dostaw i usług ujmuje się początkowo

w wartości godziwej. Po początkowym ujęciu należności

te wycenia się w wysokości zamortyzowanego kosztu przy

zastosowaniu efektywnej stopy procentowej, zuwzględnieniem

odpisów ztytułu utraty wartości, przy czym należności ztytułu

dostaw iusług zdatą zapadalności poniżej 12 miesięcy od dnia

powstania należności nie podlegają dyskontowaniu.

Odpisy aktualizujące należności odnoszone są w ciężar

pozostałych kosztów operacyjnych.

Pozostałe należności Pozostałe należności

Pozostałe należności wykazywane są w kwocie wymaganej

zapłaty lub w przypadku ich nabycia – w cenie nabycia,

pomniejszonej o dokonane odpisy aktualizujące. Odpis na

należności oszacowywany jest wtedy, gdy ściągnięcie pełnej

kwoty należności nie jest wysoce prawdopodobne.

5.9. ZOBOWIĄZANIA ZTYTUŁU OBLIGACJI, KREDYTÓW, POŻYCZEK ILEASINGU5.9. ZOBOWIĄZANIA ZTYTUŁU OBLIGACJI, KREDYTÓW, POŻYCZEK ILEASINGU

(wtys. zł)

5.8. NALEŻNOŚCI ZTYTUŁU DOSTAW IUSŁUG IPOZOSTAŁE NALEŻNOŚCI5.8. NALEŻNOŚCI ZTYTUŁU DOSTAW IUSŁUG IPOZOSTAŁE NALEŻNOŚCI

(wtys. zł)

Stan na dzień Stan na dzień

31.12.202331.12.2023

Stan na dzień Stan na dzień

31.12.202231.12.2022

Należności ztytułu dostaw iusług 4 276 2 177

Należności ztytułu umorzenia certyﬁkatów inwestycyjnych 7 234 -

Pozostałe należności 497 574

RazemRazem 12 00712 007 2 7512 751

krótkoterminowe 11 953 2 488

długoterminowe 54 263

Należności ztytułu umorzenia certyﬁkatów inwestycyjnych funduszu BEST Capital FIZAN wpłynęły do Spółki wstyczniu 2024 roku.

BEST S.A.BEST S.A.

Jednostkowe sprawozdanie ﬁnansowe za 2023 rok

1717

ObligacjeObligacje Kredyty Kredyty

bankowebankowe

Pożyczki Pożyczki

otrzymaneotrzymane

Umowy Umowy

leasinguleasingu

RazemRazem

Stan zadłużenia na 01.01.2023Stan zadłużenia na 01.01.2023 256 130256 130 431431 20 01320 013 18 44318 443 295 017295 017

Zmiany wynikające zprzepływów Zmiany wynikające zprzepływów

gotówkowych:gotówkowych:

135 492135 492 (432)(432) (2 062)(2 062) (3 390)(3 390) 129 608129 608

Otrzymane ﬁnansowanie 167 016 - - - 167 016

Spłata kapitału - (420) - (2 800) (3 220)

Zapłacone odsetki iprowizje (31 524) (12) (2 062) (590) (34 188)

Zmiany bezgotówkowe:Zmiany bezgotówkowe: 31 07431 074 11 2 0642 064 1 7061 706 34 84534 845

Zawarte umowy - - - 1 991 1 991

Odsetki naliczone 31 074 1 2 064 560 33 699

Inne zmiany - - - (845) (845)

Stan zadłużenia na 31.12.2023Stan zadłużenia na 31.12.2023 422 696422 696 -- 20 01520 015 16 75916 759 459 470459 470

5.9.1. Uzgodnienie stanu zadłużenia5.9.1. Uzgodnienie stanu zadłużenia

(wtys. zł)

Nasz model biznesowy polega na dokonywaniu inwestycji wportfele

wierzytelności za pośrednictwem podmiotów zależnych, jakimi są

fundusze inwestycyjne - na rynku polskim iBEST Capital Italy - na

rynku włoskim. Model ten wynika z obowiązujących przepisów

prawnych dotyczących procesu sekurytyzacji wierzytelności.

Pozyskane przez nas w formie długu środki pieniężne lokujemy

wpodmiotach zależnych poprzez objęcie certyﬁkatów inwestycyjnych

lub wyemitowanych przez nie instrumentów dłużnych, aefekt naszych

lokat na poziomie sprawozdania jednostkowego jest odraczany do

momentu ich realizacji, tj. zbycia, wykupu lub wypłaty dochodów

przez podmioty zależne.

Ze względu na przeprowadzone w 2023 roku emisje obligacji,

o których piszemy w nocie 5.9.2, saldo zobowiązań z tego tytułu

wzrosło wstosunku do roku 2022 o65%.

Stan na dzień Stan na dzień

31.12.202331.12.2023

Stan na dzień Stan na dzień

31.12.202231.12.2022

Zobowiązania ztytułu emisji obligacji 422 696 256 130

Zobowiązania ztytułu pożyczek 20 015 20 013

Zobowiązania ztytułu kredytów bankowych - 431

Zobowiązania ztytułu leasingu ﬁnansowego 16 759 18 443

Razem:Razem: 459 470459 470 295 017295 017

krótkoterminowe 89 767 48 838

długoterminowe 369 703 246 179

Stan na dzień Stan na dzień

31.12.202331.12.2023

Stan na dzień Stan na dzień

31.12.202231.12.2022

Zobowiązania wobec podmiotów powiązanych 219 035 201 805

Zobowiązania wobec podmiotów niepowiązanych 240 435 93 212

Razem:Razem: 459 470459 470 295 017295 017

BEST S.A.BEST S.A.

Jednostkowe sprawozdanie ﬁnansowe za 2023 rok

1818

01.01.202201.01.2022

31.12.202231.12.2022

Nowe emisje (wartość nominalna):Nowe emisje (wartość nominalna): 197 537197 537

seria W3 10 509

seria Y 10 000

seria Z1 13 528

seria CP 23 500

seria DP 9 000

seria EP 71 000

seria FP 60 000

Wykupy (wartość nominalna):Wykupy (wartość nominalna): (145 776)(145 776)

seria R4 (60 000)

seria T1 (55 776)

seria T2 (30 000)

RazemRazem 51 76151 761

01.01.202301.01.2023

31.12.202331.12.2023

Nowe emisje (wartość nominalna):Nowe emisje (wartość nominalna): 167 308167 308

seria Z2 11 226

seria GP 17 000

seria Z3 20 000

seria Z4 30 000

seria Z5 19 082

seria AA1 70 000

Wykupy (wartość nominalna):Wykupy (wartość nominalna): ––

RazemRazem 167 308167 308

ObligacjeObligacje Kredyty Kredyty

bankowebankowe

Pożyczki Pożyczki

otrzymaneotrzymane

Umowy Umowy

leasinguleasingu

RazemRazem

Stan zadłużenia na 01.01.2022Stan zadłużenia na 01.01.2022 203 021203 021 851851 20 00820 008 19 96219 962 243 842243 842

Zmiany wynikające zprzepływów Zmiany wynikające zprzepływów

gotówkowych:gotówkowych:

32 57632 576 (433)(433) (1 823)(1 823) (3 044)(3 044) 27 27627 276

Otrzymane ﬁnansowanie 197 500 - - - 197 500

Spłata kapitału (145 776) (420) - (2 429) (148 625)

Zapłacone odsetki iprowizje (19 148) (13) (1 823) (615) (21 599)

Zmiany bezgotówkowe:Zmiany bezgotówkowe: 20 53320 533 1313 1 8281 828 1 5251 525 23 89923 899

Zawarte umowy - - - 702 702

Odsetki naliczone 20 533 13 1 828 588 22 962

Inne zmiany - - - 235 235

Stan zadłużenia na 31.12.2022Stan zadłużenia na 31.12.2022 256 130256 130 431431 20 01320 013 18 44318 443 295 017295 017

5.9.2. Zobowiązania ztytułu emisji obligacji5.9.2. Zobowiązania ztytułu emisji obligacji

(wtys. zł)

W 2023 roku wyemitowaliśmy łącznie sześć serii obligacji

o łącznej wartości nominalnej 167,3 mln zł. Cztery serie (Z2, Z3,

Z4 i Z5) o wartości nominalnej 80,3 mln zł zostały wyemitowane

woparciu oprospekt emisyjny zatwierdzony przez Komisję Nadzoru

Finansowego wdniu 4 listopada 2022 roku.

Wmaju 2023 roku ustanowiony został nowy dwuletni program emisji

obligacji ołącznej wartości nominalnej do 300 mln zł, którego oferta

kierowana jest wyłącznie do inwestorów kwaliﬁkowanych woparciu

owyłączenie zobowiązku sporządzania prospektu. Wramach tego

programu przeprowadziliśmy dotychczas jedną emisję obligacji serii

AA1 owartości nominalnej 70 mln zł.

W 2023 roku nie dokonywaliśmy wykupu obligacji, płatności

odsetkowe realizowaliśmy terminowo. Na dzień 31 grudnia 2023

roku i31 grudnia 2022 roku nie naruszyliśmy żadnych kowenantów

zawartych wwarunkach emisji obligacji.

BEST S.A.BEST S.A.

Jednostkowe sprawozdanie ﬁnansowe za 2023 rok

1919

Oznaczenie Oznaczenie

seriiserii

Wartość Wartość

nominalna nominalna

obligacjiobligacji

Oprocentowanie Oprocentowanie

nominalnenominalne

Data emisjiData emisji Termin Termin

spłatyspłaty

Wartość wg wyceny Wartość wg wyceny

krótko–krótko–

terminowaterminowa

długo–długo–

terminowaterminowa

RazemRazem

U 20 000 WIBOR 3M + 3,75 % 18.02.2021 15.02.2024 20 243 - 20 243

W1 10 668 4,40% 06.08.2021 23.07.2026 461 10 076 10 537

W2 10 000 WIBOR 3M + 4,20% 26.10.2021 08.10.2026 959 9 050 10 009

W3 10 509 WIBOR 3M + 4,00% 17.03.2022 07.03.2027 977 9 342 10 319

Y 10 000 WIBOR 3M + 3,85% 18.02.2022 17.02.2026 914 9 178 10 092

Z1 13 529 WIBOR 3M + 4,50% 30.12.2022 20.12.2026 1 315 11 928 13 243

Z2 11 226 WIBOR 3M + 4,50% 29.03.2023 14.03.2027 1 090 9 848 10 938

Z3 20 000 WIBOR 3M + 5,00% 10.09.2023 25.01.2028 2 038 17 648 19 686

Z4 30 000 WIBOR 3M + 5,00% 11.09.2023 25.02.2028 3 056 26 227 29 283

Z5 19 082 WIBOR 3M + 5,00% 27.10.2023 18.07.2028 1 953 16 829 18 782

AA1 70 000 WIBOR 3M + 5,00% 21.11.2023 21.11.2026 7 897 62 647 70 544

RazemRazem 225 014225 014 40 90340 903 182 773182 773 223 676223 676

Zobowiązania ztytułu emisji obligacji na dzień 31.12.2023:Zobowiązania ztytułu emisji obligacji na dzień 31.12.2023:

Oznaczenie Oznaczenie

seriiserii

Wartość Wartość

nominalna nominalna

obligacjiobligacji

Oprocentowanie Oprocentowanie

nominalnenominalne

Data emisjiData emisji Termin Termin

spłatyspłaty

Wartość wg wyceny Wartość wg wyceny

krótko–krótko–

terminowaterminowa

długo–długo–

terminowaterminowa

RazemRazem

AP 9 000 4,40% 01.12.2020 20.09.2024 9 013 - 9 013

BP 8 000 WIBOR 3M + 4.20% 30.11.2021 28.11.2026 763 7 305 8 068

CP 23 500 WIBOR 3M + 3,95% 23.02.2022 22.02.2026 2 184 21 557 23 741

DP 9 000 WIBOR 3M + 3,50% 21.04.2022 25.04.2027 797 8 352 9 149

EP 71 000 WIBOR 3M + 3,40% 15.06.2022 15.12.2026 6 246 65 050 71 296

FP 60 000 WIBOR 3M + 3,50% 09.09.2022 09.09.2027 5 335 55 019 60 354

GP 17 000 WIBOR 3M + 5,10% 14.07.2023 14.01.2028 1 763 15 636 17 399

RazemRazem 197 500197 500 26 10126 101 172 919172 919 199 020199 020

System zarządzania płynnością jest realizowany z perspektywy

działalności całej Grupy, co pozwala na sprawne i elastyczne

funkcjonowanie organizacji oraz korzystanie z różnorodnych form

ﬁnansowania działalności. Mając na uwadze powyższe, Spółka

zakłada wykup wyemitowanych obligacji przede wszystkim ze

środków pochodzących zwpływów zwierzytelności.

a) Obligacje wewnętrzne objęte przez podmioty należące do Grupy kapitałowej:

Na dzień bilansowy wartość zobowiązań Spółki wynikających z wyemitowanych obligacji objętych przez podmioty należące do Grupy

Kapitałowej BEST wyniosła 199 mln zł.

b) Obligacje zewnętrzne objęte przez inwestorów nienależących do Grupy kapitałowej:

Na dzień bilansowy wartość zobowiązań Spółki wynikających zwyemitowanych obligacji objętych przez podmioty nienależące do Grupy

Kapitałowej BEST wyniosła 223,7 mln zł. Obligacje serii Uzapadające do dnia sporządzania sprawozdania zostały wykupione wterminie

określonym wwarunkach ich emisji.

BEST S.A.BEST S.A.

Jednostkowe sprawozdanie ﬁnansowe za 2023 rok

2020

Zobowiązania ztytułu emisji obligacji na dzień 31.12.2022:Zobowiązania ztytułu emisji obligacji na dzień 31.12.2022:

a) Obligacje wewnętrzne objęte przez podmioty należące do Grupy kapitałowej:

b) Obligacje zewnętrzne objęte przez inwestorów nienależących do Grupy kapitałowej:

Wlistopadzie 2023 roku zawarliśmy aneks wydłużający termin spłaty pożyczki do 31 grudnia 2024 roku.

Oznaczenie Oznaczenie

seriiserii

Wartość Wartość

nominalna nominalna

obligacjiobligacji

Oprocentowanie Oprocentowanie

nominalnenominalne

Data emisjiData emisji Termin Termin

spłatyspłaty

Wartość wg wyceny Wartość wg wyceny

krótko–krótko–

terminowaterminowa

długo–długo–

terminowaterminowa

RazemRazem

U 20 000 WIBOR 3M + 3,75 % 18.02.2021 15.02.2024 2 148 18 142 20 290

W1 10 668 4,40% 06.08.2021 23.07.2026 459 10 000 10 459

W2 10 000 WIBOR 3M + 4,20% 26.10.2021 08.10.2026 1 088 8 889 9 977

W3 10 509 WIBOR 3M + 4,00% 17.03.2022 07.03.2027 1 112 9 155 10 267

Y 10 000 WIBOR 3M + 3,85% 18.02.2022 17.02.2026 1 080 9 025 10 105

Z1 13 529 WIBOR 3M + 4,50% 30.12.2022 20.12.2026 1 540 11 700 13 240

RazemRazem 74 70674 706 7 4277 427 66 91166 911 74 33874 338

Oznaczenie Oznaczenie

seriiserii

Wartość Wartość

nominalna nominalna

obligacjiobligacji

Oprocentowanie Oprocentowanie

nominalnenominalne

Data emisjiData emisji Termin Termin

spłatyspłaty

Wartość wg wyceny Wartość wg wyceny

krótko–krótko–

terminowaterminowa

długo–długo–

terminowaterminowa

RazemRazem

AP 9 000 4,40% 01.12.2020 20.09.2024 386 8 627 9 013

BP 8 000 WIBOR 3M + 4.20% 30.11.2021 28.11.2026 874 7 206 8 080

CP 23 500 WIBOR 3M + 3,95% 23.02.2022 22.02.2026 2 523 21 260 23 783

DP 9 000 WIBOR 3M + 3,50% 21.04.2022 25.04.2027 930 8 245 9 175

EP 71 000 WIBOR 3M + 3,40% 15.06.2022 15.12.2026 7 081 64 258 71 339

FP 60 000 WIBOR 3M + 3,50% 09.09.2022 09.09.2027 6 077 54 325 60 402

RazemRazem 180 500180 500 17 87117 871 163 921163 921 181 792181 792

PożyczkodawcyPożyczkodawcy

WartośćWartość

nominalnanominalna

Termin spłaty Termin spłaty

na dzień 31.12.2023na dzień 31.12.2023

Oprocentowanie Oprocentowanie

na dzień 31.12.2023na dzień 31.12.2023

Wartość Wartość

na dzień 31.12.2023na dzień 31.12.2023

Zarząd BEST S.A. 20 000 31.12.2024

wg zmiennej stopy bazowej

powiększonej omarżę, płatne

miesięcznie

20 015

Razem, ztego:Razem, ztego: 20 00020 000 20 01520 015

krótkoterminowe 20 000 20 015

5.9.3. Zobowiązania ztytułu pożyczek 5.9.3. Zobowiązania ztytułu pożyczek

(wtys. zł)

Zobowiązania ztytułu pożyczek na 31.12.2023:Zobowiązania ztytułu pożyczek na 31.12.2023:

BEST S.A.BEST S.A.

Jednostkowe sprawozdanie ﬁnansowe za 2023 rok

2121

Oznaczenie Oznaczenie

seriiserii

Wartość Wartość

nominalna nominalna

obligacjiobligacji

Oprocentowanie Oprocentowanie

nominalnenominalne

Data emisjiData emisji Termin Termin

spłatyspłaty

Wartość wg wyceny Wartość wg wyceny

krótko–krótko–

terminowaterminowa

długo–długo–

terminowaterminowa

RazemRazem

U 20 000 WIBOR 3M + 3,75 % 18.02.2021 15.02.2024 2 148 18 142 20 290

W1 10 668 4,40% 06.08.2021 23.07.2026 459 10 000 10 459

W2 10 000 WIBOR 3M + 4,20% 26.10.2021 08.10.2026 1 088 8 889 9 977

W3 10 509 WIBOR 3M + 4,00% 17.03.2022 07.03.2027 1 112 9 155 10 267

Y 10 000 WIBOR 3M + 3,85% 18.02.2022 17.02.2026 1 080 9 025 10 105

Z1 13 529 WIBOR 3M + 4,50% 30.12.2022 20.12.2026 1 540 11 700 13 240

RazemRazem 74 70674 706 7 4277 427 66 91166 911 74 33874 338

Oznaczenie Oznaczenie

seriiserii

Wartość Wartość

nominalna nominalna

obligacjiobligacji

Oprocentowanie Oprocentowanie

nominalnenominalne

Data emisjiData emisji Termin Termin

spłatyspłaty

Wartość wg wyceny Wartość wg wyceny

krótko–krótko–

terminowaterminowa

długo–długo–

terminowaterminowa

RazemRazem

AP 9 000 4,40% 01.12.2020 20.09.2024 386 8 627 9 013

BP 8 000 WIBOR 3M + 4.20% 30.11.2021 28.11.2026 874 7 206 8 080

CP 23 500 WIBOR 3M + 3,95% 23.02.2022 22.02.2026 2 523 21 260 23 783

DP 9 000 WIBOR 3M + 3,50% 21.04.2022 25.04.2027 930 8 245 9 175

EP 71 000 WIBOR 3M + 3,40% 15.06.2022 15.12.2026 7 081 64 258 71 339

FP 60 000 WIBOR 3M + 3,50% 09.09.2022 09.09.2027 6 077 54 325 60 402

RazemRazem 180 500180 500 17 87117 871 163 921163 921 181 792181 792

PożyczkodawcyPożyczkodawcy

WartośćWartość

nominalnanominalna

Termin spłaty Termin spłaty

na dzień 31.12.2023na dzień 31.12.2023

Oprocentowanie Oprocentowanie

na dzień 31.12.2023na dzień 31.12.2023

Wartość Wartość

na dzień 31.12.2023na dzień 31.12.2023

Zarząd BEST S.A. 20 000 31.12.2024

wg zmiennej stopy bazowej

powiększonej omarżę, płatne

miesięcznie

20 015

Razem, ztego:Razem, ztego: 20 00020 000 20 01520 015

krótkoterminowe 20 000 20 015

PożyczkodawcyPożyczkodawcy

WartośćWartość

nominalnanominalna

Termin spłaty Termin spłaty

na dzień 31.12.2022na dzień 31.12.2022

Oprocentowanie Oprocentowanie

na dzień 31.12.2022na dzień 31.12.2022

Wartość Wartość

na dzień 31.12.2022na dzień 31.12.2022

Zarząd BEST S.A. 20 000 31.12.2023

wg zmiennej stopy bazowej

powiększonej omarżę, płatne

miesięcznie

20 013

Razem, ztego:Razem, ztego: 20 00020 000 20 01320 013

krótkoterminowe 20 000 20 013

Zobowiązania ztytułu pożyczek na 31.12.2022:Zobowiązania ztytułu pożyczek na 31.12.2022:

KredytodawcaKredytodawca Termin spłatyTermin spłaty Wartość na dzień Wartość na dzień

31.12.202331.12.2023

Wartość na dzień Wartość na dzień

31.12.202231.12.2022

Dell Bank International d.a.c. 01.02.2023 - 431

Razem, ztego:Razem, ztego: -- 431431

krótkoterminowe - 431

5.9.4. Zobowiązania ztytułu kredytów bankowych 5.9.4. Zobowiązania ztytułu kredytów bankowych

(wtys. zł)

POLITYKA RACHUNKOWOŚCIPOLITYKA RACHUNKOWOŚCI

W momencie zawarcia umowy dokonywana jest ocena, czy

umowa jest leasingiem lub czy zawiera leasing. Umowa jest

leasingiem lub zawiera leasing, jeżeli na jej mocy przekazuje

się prawo do kontroli użytkowania zidentyﬁkowanego

składnika aktywów na dany okres wzamian za wynagrodzenie.

Leasingodawca przekazuje prawo sprawowania kontroli nad

użytkowanym składnikiem aktywów, gdy leasingobiorca ma

prawo do:

 uzyskiwania zasadniczo wszystkich korzyści ekonomicznych

zużytkowania zidentyﬁkowanego składnika aktywów oraz

 kierowania użytkowaniem zidentyﬁkowanego składnika

aktywów.

Prawa wynikające z umów leasingu, najmu, dzierżawy oraz

innych umów, które spełniają deﬁnicję leasingu zgodnie zMSSF

16 są ujmowane jako aktywa z tytułu praw do użytkowania

bazowych składników aktywów wramach rzeczowych aktywów

trwałych oraz drugostronnie jako zobowiązania ztytułu leasingu.

Zobowiązanie leasingowe początkowo wyceniane jest

w wysokości wartości bieżącej opłat leasingowych,

zdyskontowanych zzastosowaniem stopy leasingu, jeżeli stopę

tę złatwością można ustalić. Wprzeciwnym razie stosowana jest

krańcowa stopa procentowa leasingobiorcy. Po początkowym

ujęciu zobowiązanie ztytułu leasingu wycenia się poprzez:

 zwiększenie wartości bilansowej oodsetki naliczone ztytułu

leasingu,

 zmniejszenie wartości bilansowej o zapłacone opłaty

leasingowe,

 zmianę wyceny wartości bilansowej wzwiązku zmodyﬁkacjami

leasingu.

W szczególności aktualizacji wyceny podlegają zobowiązania

z tytułu leasingu w przypadku zmiany wartości opłat

leasingowych.

Do ujmowania leasingu stosuje się uproszczenia dla:

 leasingu krótkoterminowego do 12 miesięcy,

 leasingu oniskiej wartości (do 5 tys. USD na dzień nabycia)

polegające na rozliczeniu opłat leasingowych jako kosztów

metodą liniową przez okres trwania umowy.

5.9.5. Zobowiązania ztytułu leasingu 5.9.5. Zobowiązania ztytułu leasingu

(wtys. zł)

Wzwiązku ze spłatą kredytu wterminie jego wymagalności na dzień 31 grudnia 2023 roku Spółka nie posiada zobowiązań ztego tytułu.

BEST S.A.BEST S.A.

Jednostkowe sprawozdanie ﬁnansowe za 2023 rok

2222

Stan na dzień Stan na dzień

31.12.202331.12.2023

Stan na dzień Stan na dzień

31.12.202231.12.2022

Umowy najmu pomieszczeń biurowych* 16 746 17 900

Pozostałe umowy* 13 543

Razem, wtym:Razem, wtym: 16 75916 759 18 44318 443

krótkoterminowe 2 748 3 096

długoterminowe 14 011 15 347

SZACUNKISZACUNKI

POLITYKA RACHUNKOWOŚCIPOLITYKA RACHUNKOWOŚCI

Wramach swojej działalności nabywamy instrumenty pochodne

(wszczególności kontrakty forward), które służą nam do celów

zarządzania ryzykiem związanym z prowadzoną przez nas

działalnością na rynku zagranicznym.

Kontrakty forward są to transakcje na zakup lub sprzedaż waluty

za zgóry określoną cenę wykonania izokreśloną przyszłą datą

realizacji. Wykorzystujemy zarówno transakcje z dostawą waluty

jak i transakcje bez ﬁzycznej dostawy instrumentu bazowego

(NDF) rozliczane poprzez wypłatę różnicy wynikającej z kursu

terminowego (przyszłego kursu waluty w transakcji terminowej

– forward) i kursu spot (kursu natychmiastowego waluty na

danymoment).

Zarówno przy początkowym ujęciu, jak i na każdy okres

sprawozdawczy posiadane przez nas instrumenty pochodne są

wyceniane do wartości godziwej przez wynik ﬁnansowy, aefekt

wyceny jest odpowiednio ujmowany wprzychodach lub kosztach

ﬁnansowych. Przy początkowym ujęciu wartości godziwe praw

iobowiązków wynikających zinstrumentów pochodnych mogą

być równe, więc wartość godziwa kontraktu terminowego może

być równa zero. Jeśli wartość godziwa praw i obowiązków

jest większa od zera, kontrakt ujmuje się odpowiednio jako

składnik aktywów, natomiast w przypadku gdy jest mniejsza od

zera, stanowi składnik zobowiązań ﬁnansowych. Na moment

rozliczenia instrumentu pochodnego saldo wyceny ujmuje się

odpowiednio wprzychodach lub kosztach ﬁnansowych wpozycji

„wycena irealizacja pochodnych instrumentów ﬁnansowych”.

Nie stosujemy rachunkowości zabezpieczeń.

Wartość godziwa walutowych kontraktów terminowych

forward jest ustalana poprzez odniesienie do bieżących na

dzień sprawozdawczy kursów terminowych występujących

przy kontraktach opodobnym terminie zapadalności. Wskaźniki

wykorzystywane do opracowania wyceny i ustalenia kursu

transakcyjnego oparte są o średni kurs NBP i o średnie

wartościrynkowe.

Wartość wyceny ujętą w sprawozdaniu klasyﬁkujemy do

kategorii 2 hierarchii wartości godziwej.

5.10. POCHODNE INSTRUMENTY FINANSOWE5.10. POCHODNE INSTRUMENTY FINANSOWE

(wtys. zł)

SZACUNKISZACUNKI

Do wyceny zobowiązań ztytułu najmu pomieszczeń biurowych posłużyła krańcowa stopa procentowa ustalona na poziomie:

dla leasingów pomieszczeń biurowych owartości 6 502 tys. zł wSCN, dotyczących umów denominowanych wPLN – 4,40%

dla leasingu pomieszczeń biurowych owartości 10 244 tys. zł wSCN, dotyczących umów denominowanych wEUR – 2,30%

Zobowiązania ztytułu leasingu dotyczące umów denominowanych wEUR są przeliczane na koniec okresu sprawozdawczego według

średniego kursu banku centralnego dla EUR ogłoszonego na ten dzień.

* zobowiązania ocharakterze usługowym - nie wynikają zumów, których stroną ﬁnansującą są przedsiębiorstwa leasingowe

BEST S.A.BEST S.A.

Jednostkowe sprawozdanie ﬁnansowe za 2023 rok

2323

Stan na dzień Stan na dzień

31.12.202331.12.2023

Stan na dzień Stan na dzień

31.12.202231.12.2022

Zobowiązanie z tytułu NDF (EUR/PLN) - 3 780

Razem, wtym:Razem, wtym: -- 3 7803 780

długoterminowe - 3 780

1 Głównym elementem pozycji „wynagrodzenia należne za rok poprzedni” są wynagrodzenia należne za ostatni miesiąc roku obrotowego, których termin płatności

przypada wstyczniu kolejnego roku.

2 Głównym elementem pozycji „rezerwa na wynagrodzenia iświadczenia na rzecz pracowników” jest rezerwa na wartość planowanych wydatków ztytułu premii

rocznej

W2023 roku dokonaliśmy rozliczenia instrumentów pochodnych zawartych wlatach 2020-2021 izawarliśmy jeden nowy kontrakt NDF, który

został rozliczony wdrugim półroczu 2023 roku.

POLITYKA RACHUNKOWOŚCIPOLITYKA RACHUNKOWOŚCI

Zobowiązania ztytułu dostaw iusług oraz pozostałe zobowiązania

wyceniamy według zamortyzowanego kosztu zzastosowaniem

metody efektywnej stopy procentowej. Stosujemy

uproszczone metody wyceny zobowiązań, jeżeli nie powoduje

to zniekształcenia informacji zawartych w sprawozdaniu

ﬁnansowym. W szczególności krótkoterminowe zobowiązania

wyceniane są zarówno wmomencie początkowego ujęcia, jak

iwokresie późniejszym wkwocie wymagającej zapłaty.

5.11. ZOBOWIĄZANIA ZTYTUŁU DOSTAW IUSŁUG ORAZ POZOSTAŁE ZOBOWIĄZANIA5.11. ZOBOWIĄZANIA ZTYTUŁU DOSTAW IUSŁUG ORAZ POZOSTAŁE ZOBOWIĄZANIA

(wtys. zł)

Stan na dzień Stan na dzień

31.12.202331.12.2023

Stan na dzień Stan na dzień

31.12.202231.12.2022

Zobowiązania ztytułu dostaw iusług, ztego: 5 346 5 253

zobowiązania związane zinwestycjami wrzeczowe aktywa trwałe iwartości niematerialne 753 1 087

Zobowiązania ztytułu podatków iskładek na obowiązkowe ubezpieczenia pracowników 4 531 2 821

Zobowiązania ztytułu świadczeń pracowniczych 13 077 11 639

wynagrodzenia należne za rok poprzedni

4 650 4 228

rezerwa na wynagrodzenia iświadczenia na rzecz pracowników

5 047 4 282

rezerwa na urlopy wypoczynkowe 3 380 3 129

Pozostałe zobowiązania, ztego: 7 633 7 914

zaliczka na poczet ceny sprzedaży nieruchomości 7 560 7 809

Razem, ztego: Razem, ztego: 30 58730 587 27 62727 627

długoterminowe - 7 809

BEST S.A.BEST S.A.

Jednostkowe sprawozdanie ﬁnansowe za 2023 rok

2424

Zabezpieczane zobowiązanieZabezpieczane zobowiązanie Zabezpieczenie udzielone Zabezpieczenie udzielone

przez BESTprzez BEST

Termin Termin

obowiązywaniaobowiązywania

Wartość zabezpieczanego Wartość zabezpieczanego

zobowiązania na zobowiązania na

31.12.202331.12.2023

zobowiązanie z tytułu kredytu

udzielonego przez ING Bank Śląski S.A.

wykorzystywanego przez fundusze

zGrupy BEST

poręczenie do kwoty 480 mln zł

wydane przez BEST

31.12.2037 306 331

zobowiązanie własne BEST z tytułu

umowy najmu powierzchni biurowej

wGdyni

gwarancja bankowa do kwoty 700

tys. zł zabezpieczona wekslem in

blanco wystawionym przez BEST

01.06.2031 10 244

zobowiązanie z tytułu kredytu

udzielonego przez Santander Bank

Polska S.A. wykorzystywanego przez

fundusze zGrupy BEST

poręczenie BEST do kwoty 150 mln zł 28.05.2035 100 812

zobowiązanie ztytułu emisji obligacji

serii F dokonanej przez BEST Capital

FIZAN

Poręczenie BEST udzielone do kwoty

odpowiadającej 150% wartości

nominalnej przydzielonych obligacji,

tj. 6,3 mln euro

31.12.2028 18 059

Na dzień 31 grudnia 2023 roku posiadaliśmy następujące zobowiązania warunkowe dotyczące umów kredytowych, leasingów oraz

wyemitowanych obligacji:

5.12. GWARANCJE IPOZOSTAŁE ZOBOWIĄZANIA WARUNKOWE 5.12. GWARANCJE IPOZOSTAŁE ZOBOWIĄZANIA WARUNKOWE

(wtys. zł)

Wszystkie zabezpieczone zobowiązania są regulowane terminowo.

Pozostałe zobowiązania warunkowe Pozostałe zobowiązania warunkowe

Przez ostatnie 8 lat przed Sądem Okręgowym wWarszawie (sygn.

akt III C 1088/16) toczyło się postępowanie przeciwko Emitentowi

i Krzysztofowi Borusowskiemu (Prezesowi Zarządu Emitenta)

ozapłatę solidarnie kwoty 60 734 500 PLN tytułem odszkodowania

za utratę przez Kredyt Inkaso kontraktów na zarządzanie portfelami

wierzytelności funduszy zarządzanych przez AgioFunds TFI S.A.

iTrigon TFI S.A.

W ocenie Emitenta powyższe roszczenie było od początku

całkowicie bezpodstawne, a dodatkowo, zgodnie z ustaleniami

zawartymi wraporcie rewidenta ds. szczególnych zdnia 21.11.2023 r.

powołanego przez Sąd Rejonowy dla m. st. Warszawy wWarszawie,

XIII Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego, wniesienie

pozwu mogło służyć nagłośnieniu konﬂiktu w akcjonariacie Kredyt

Inkaso, co mogło mieć na celu nakłonienie ówczesnych akcjonariuszy

(ze szczególnym naciskiem na akcjonariuszy indywidualnych) do

sprzedaży akcji na rzecz Waterland na warunkach określonych

wogłoszonym przez ten podmiot wezwaniu.

Wdniu 12 marca 2024 r. Sąd Okręgowy wWarszawie uznał racje

Emitenta oraz Krzysztofa Borusowskiego, oddalił powództwo Kredyt

Inkaso S.A. w całości i zasądził solidarnie na rzecz Emitenta oraz

Krzysztofa Borusowskiego kwotę 100 000 zł tytułem zwrotu kosztów

zastępstwa procesowego. Wyrok jest nieprawomocny.

BEST S.A.BEST S.A.

Jednostkowe sprawozdanie ﬁnansowe za 2023 rok

2525

5.13. KAPITAŁ WŁASNY IZARZĄDZANIE JEGO WIELKOŚCIĄ 5.13. KAPITAŁ WŁASNY IZARZĄDZANIE JEGO WIELKOŚCIĄ

(wtys. zł)

Stan na dzień Stan na dzień

31.12.202331.12.2023

Stan na dzień Stan na dzień

31.12.202231.12.2022

Kapitał akcyjny 22 806 22 270

Akcje własne (5 042) -

Kapitał zemisji akcji powyżej wartości nominalnej 5 052 -

Pozostałe kapitały rezerwowe 29 247 18 969

Różnice kursowe zprzeliczenia jednostek zagranicznych MPW 112 243

Zyski zatrzymane, ztego: 697 637 647 246

wynik bieżący 50 391 142 275

Razem kapitał własnyRazem kapitał własny 749 812749 812 688 728688 728

Stan na dzień Stan na dzień

31.12.202331.12.2023

Stan na dzień Stan na dzień

31.12.202231.12.2022

Kapitał zakładowy (statutowy) 22 694 22 158

Korekta hiperinﬂacyjna 112 112

Razem kapitał akcyjnyRazem kapitał akcyjny 22 80622 806 22 27022 270

5.13.1. Składniki kapitału akcyjnego iAkcjonariat BEST5.13.1. Składniki kapitału akcyjnego iAkcjonariat BEST

(wtys. zł)

POLITYKA RACHUNKOWOŚCIPOLITYKA RACHUNKOWOŚCI

Kapitał własny ujmuje się wksięgach rachunkowych zpodziałem

na jego rodzaje iwedług zasad określonych przepisami prawa

ipostanowieniami statutu.

Kapitał akcyjny Kapitał akcyjny wykazywany jest w wartości nominalnej

zgodnej ze statutem iwpisem do Krajowego Rejestru Sądowego,

po uwzględnieniu korekt z tytułu hiperinﬂacji. Zadeklarowane,

lecz niewniesione wkłady kapitałowe ujmuje się jako należne

wpłaty na poczet kapitału.

Akcje własne Akcje własne obejmują wszystkie akcje jednostki, które

chwilowo są w jej posiadaniu, a które nie zostały jeszcze

sprzedane ani umorzone.

Kapitał zemisji akcji powyżej wartości nominalnejKapitał zemisji akcji powyżej wartości nominalnej stanowi

kapitał zapasowy z nadwyżki osiągniętej przy emisji akcji

powyżej ich wartości nominalnej.

Pozostałe kapitały rezerwowePozostałe kapitały rezerwowe to kapitały tworzone zinnych

tytułów, wtym wszczególności:

 wzwiązku zwyceną irozliczeniem programów motywacyjnych

realizowanych winstrumentach kapitałowych,

 z zysków i strat aktuarialnych w związku z rezerwami

tworzonymi na świadczenia pracownicze z tytułu odpraw

emerytalno-rentowych,

 w wyniku zmiany wyceny inwestycji kapitałowych

wycenianych wwartości godziwej przez pozostałe całkowite

dochody.

Różnice kursowe zprzeliczenia jednostek zagranicznychRóżnice kursowe zprzeliczenia jednostek zagranicznych

to różnice kursowe powstałe wwyniku przeliczenia sprawozdań

jednostek zagranicznych owalucie funkcjonalnej innej niż PLN na

walutę prezentacji sprawozdania ﬁnansowego.

Zyski/straty zatrzymaneZyski/straty zatrzymane obejmują pozycje zyski/straty z lat

poprzednich, które zostały przeznaczone na kapitał zapasowy

lub do pokrycia zzysków lat następnych oraz wynik bieżącego

okresu sprawozdawczego.

W2023 roku, wzwiązku zrealizacją programów motywacyjnych, kapitał zakładowy został podwyższony zkwoty 22 158 tys. zł do kwoty

22694tys. zł poprzez emisję 535 900 sztuk akcji zwykłych na okaziciela owartości nominalnej icenie emisyjnej równej 1 zł, które zostały

objęte przez osoby uprawnione.

BEST S.A.BEST S.A.

Jednostkowe sprawozdanie ﬁnansowe za 2023 rok

2626

Stan na dzień Stan na dzień

31.12.202331.12.2023

Stan na dzień Stan na dzień

31.12.202231.12.2022

Wycena programów motywacyjnych 16 960 13 371

Rozliczenie programu motywacyjnego za lata 2015-2018 (5 459) -

Zmiana wyceny inwestycji kapitałowych 17 920 5 701

Zmiana wyceny inwestycji wjednostki zależne 29 9

Wycena odpraw emerytalno-rentowych (40) 51

Pozostałe (163) (163)

Razem:Razem: 29 24729 247 18 96918 969

Akcjonariusze:Akcjonariusze:

Ilość Ilość

posiadanych posiadanych

akcjiakcji

Udział posiadanych Udział posiadanych

akcji wkapitale akcji wkapitale

zakładowym zakładowym

(w%)

Liczba głosów Liczba głosów

przysługująca przysługująca

zposiadanych zposiadanych

akcjiakcji

Udział posiadanych Udział posiadanych

głosów wogólnej liczbie głosów wogólnej liczbie

głosów na WZAgłosów na WZA

(w%)

Osoby zarządzające inadzorujące BEST:

Krzysztof Borusowski* 18 175 089 80,09 24 895 089 84,64

Marek Kucner 3 198 996 14,10 3 198 996 10,88

BEST S.A. 151 515 0,67 151 515 0,52

Pozostali akcjonariusze 1 168 129 5,15 1 168 129 3,97

RazemRazem 22 693 72922 693 729 100100 29 413 72929 413 729 100100

Akcjonariusze:Akcjonariusze:

Ilość Ilość

posiadanych posiadanych

akcjiakcji

Udział posiadanych Udział posiadanych

akcji wkapitale akcji wkapitale

zakładowym zakładowym

(w%)

Liczba głosów Liczba głosów

przysługująca przysługująca

zposiadanych zposiadanych

akcjiakcji

Udział posiadanych Udział posiadanych

głosów wogólnej liczbie głosów wogólnej liczbie

głosów na WZAgłosów na WZA

(w%)

Osoby zarządzające inadzorujące BEST:

Krzysztof Borusowski* 18 063 134 81,52 24 783 134 85,82

Marek Kucner 3 068 125 13,85 3 068 125 10,62

Pozostali akcjonariusze 1 026 570 4,63 1 026 570 3,56

RazemRazem 22 157 82922 157 829 100100 28 877 82928 877 829 100100

Akcjonariat BEST na dzień 31 grudnia 2023 rokuAkcjonariat BEST na dzień 31 grudnia 2023 roku

Akcjonariat BEST na dzień 31 grudnia 2022 rokuAkcjonariat BEST na dzień 31 grudnia 2022 roku

5.13.2. Akcje własne5.13.2. Akcje własne

5.13.3. Pozostałe kapitały rezerwowe5.13.3. Pozostałe kapitały rezerwowe

Realizując uchwałę Zwyczajnego Walnego Zgromadzenia

Akcjonariuszy z 7 czerwca 2023 roku, w sierpniu 2023 roku BEST

S.A. dokonał nabycia 151 515 sztuk akcji własnych. Cena jednej akcji

wyniosła 33 zł, ałączna wartość nabycia 5 000 tys. zł. Nabyte akcje

własne stanowią 0,67% kapitału zakładowego Spółki oraz 0,52%

ogólnej liczby głosów na Walnym Zgromadzeniu Spółki.

* ztego 1 680 tys. akcji imiennych, uprzywilejowanych co do głosu 5:1

BEST S.A.BEST S.A.

Jednostkowe sprawozdanie ﬁnansowe za 2023 rok

2727

ZNACZĄCE SZACUNKIZNACZĄCE SZACUNKI

POLITYKA RACHUNKOWOŚCIPOLITYKA RACHUNKOWOŚCI

Transakcje płatności w formie akcji rozliczane Transakcje płatności w formie akcji rozliczane

winstrumentach kapitałowychwinstrumentach kapitałowych

Transakcje płatności wformie akcji rozliczane winstrumentach

kapitałowych są to transakcje, wktórych Spółka nabywa dobra

lub usługi, arozliczenie transakcji następuje poprzez emisję przez

Spółkę instrumentów kapitałowych. Do tego typu transakcji

zaliczamy więc programy motywacyjne, które przyznają

osobom uprawnionym, wskazanym wtych programach, prawo

do rozliczenia świadczonych przez nich usług wakcjach BEST.

Wartość godziwa usług świadczonych przez te osoby, wzamian

za ich przyznanie, ujmowana jest jako koszt wynagrodzeń

wkorespondencji zkapitałem rezerwowym wokresie nabywania

uprawnień. Wartość płatności w formie akcji wyceniana jest

metodą pośrednią tj. poprzez odniesienie do wartości godziwej

przyznanych instrumentów kapitałowych.

5.14. PROGRAMY MOTYWACYJNE ROZLICZANE WFORMIE AKCJI5.14. PROGRAMY MOTYWACYJNE ROZLICZANE WFORMIE AKCJI

(wtys. zł)

Wartość godziwa przyznanych instrumentów kapitałowych

szacowana jest na podstawie modelu Blacka-Scholesa-Mertona.

Na każdy dzień sprawozdawczy weryﬁkujemy poprzednie

szacunki dotyczące wyceny programów motywacyjnych.

Wpływ ewentualnej zmiany poprzednich szacunków ujmowany

jest w sprawozdaniu z całkowitych dochodów jako koszty

wynagrodzeń wkorespondencji zkapitałem rezerwowym.

Stan na dzieńStan na dzień

31.12.202331.12.2023

Stan na dzieńStan na dzień

31.12.202231.12.2022

Wycena programów motywacyjnych obciążająca koszty wynagrodzeń bieżących:Wycena programów motywacyjnych obciążająca koszty wynagrodzeń bieżących: 3 5893 589 1 9521 952

program Irealizowany wakcjach 3 154 1 672

program II realizowany wakcjach 435 280

5.13.4. Zyski zatrzymane5.13.4. Zyski zatrzymane

Stan na dzień Stan na dzień

31.12.202331.12.2023

Stan na dzień Stan na dzień

31.12.202231.12.2022

Skumulowane zyski zatrzymane na początek okresu 647 246 470 288

Pokrycie straty za 2021 rok - 58 925

Rozliczenie skupu akcji własnych - (24 242)

Wynik ﬁnansowy bieżącego okresu 50 391 142 275

Skumulowane zyski zatrzymane na koniec okresuSkumulowane zyski zatrzymane na koniec okresu 697 637697 637 647 246647 246

5.13.5. Zarządzanie kapitałem5.13.5. Zarządzanie kapitałem

Zarządzamy kapitałem wsposób umożliwiający nam realizację celów

biznesowych oraz zapewnienie stałego zrównoważonego wzrostu

wartości Grupy BEST. Naszym podstawowym celem wnajbliższych

latach jest maksymalne wykorzystanie potencjału BEST oraz

podmiotów zależnych do zwiększenia wartości Grupy BEST.

Ważnym elementem zarządzania kapitałem jest zarządzanie

poziomem zadłużenia Grupy BEST, mierzonym wskaźnikiem dług

netto/kapitałów własnych Grupy, którego wartość nie powinna

przekroczyć 2,50. Na dzień 31.12.2023 roku wartość tego wskaźnika

wyniosła 0,83.

Wdniu 7 czerwca 2023 roku Zwyczajne Walne Zgromadzenie BEST S.A. postanowiło oprzeznaczeniu zysku netto osiągniętego przez Spółkę

wroku obrotowym 2022 wwysokości 142 275 tys. zł wcałości na kapitał zapasowy Spółki.

BEST S.A.BEST S.A.

Jednostkowe sprawozdanie ﬁnansowe za 2023 rok

2828

Szczegółowe warunki izasady realizacji obu programów są określone wregulaminach tych programów, stanowiących załącznik do uchwał

Zwyczajnego Walnego Zgromadzenia BEST S.A. zdnia 29 czerwca 2022 roku.

Wartość godziwa prawa objęcia 1 akcji oraz istotne parametry zastosowane wwycenach:

Wartość godziwa prawa objęcia 1 akcji oraz parametry dla puli akcji iwarrantów przyznawanych wkolejnych latach zostaną wyznaczone

wnastępnych latach odpowiednio zokresem realizacji Celu wyznaczanego na dany rok obrotowy.

W dniu 29 czerwca 2022 r. Zwyczajne Walne Zgromadzenie BEST S.A. podjęło decyzję o ustanowieniu dwóch nowych programów

motywacyjnych:

Program będzie realizowany wlatach obrotowych 2022-2024. Jego

celem jest wprowadzenie skutecznych mechanizmów motywujących

członków Zarządu Spółki BEST do podejmowania działań mających

na celu zapewnienie długoterminowego wzrostu wartości Grupy.

Propozycja uczestnictwa w programie została skierowana do

członków Zarządu w2022 r. Warunkiem przyznania uprawnienia do

nabycia akcji będzie osiągnięcie przez Grupę za dany rok obrotowy,

wktórym będzie realizowany program motywacyjny, poziomu EBITDA

Gotówkowej (Cel) określanego przez Radę Nadzorczą Spółki wformie

odrębnych uchwał. Przyznanie uczestnikom prawa do nabycia akcji

nowej emisji po cenie emisyjnej równej 1 zł następować będzie po

zakończeniu każdego roku obrotowego programu.

Wramach realizacji tego programu nie zostanie przyznanych więcej

niż 450 000 akcji zwykłych nowej emisji.

W 2023 roku, w związku z rozliczeniem pierwszego roku

obowiązywania programu, przyznane zostało uczestnikom prawo

do nabycia 128 500 sztuk akcji nowej emisji. Akcje serii Izostały

wyemitowane po cenie emisyjnej równej 1 zł iobjęte przez członków

Zarządu BEST.

Program będzie realizowany wlatach obrotowych 2022 – 2026. Jego

celem jest stworzenie dodatkowych mechanizmów motywujących

kluczowych pracowników spółek należących do Grupy Kapitałowej

BEST do działań zapewniających jej stabilny idługotrwały rozwój.

Program będzie uprawniał do nabycia akcji Spółki w wyniku

wykonaniu prawa zwarrantów. Propozycja uczestnictwa wprogramie

została skierowana do uczestników w2022 r. Warunkiem przyznania

uprawnienia do objęcia warrantów będzie: (i) realizacja celów

indywidualnych oraz (ii) osiągnięcie przez Grupę poziomu EPS (Cel)

określanego przez Radę Nadzorczą Spółki w formie odrębnych

uchwał. Przyznanie uczestnikom warrantów następować będzie po

zakończeniu każdego roku obrotowego. Przyznanie uczestnikom praw

do nabycia akcji nastąpi jednorazowo na zakończenie programu.

Jeden warrant będzie uprawniał do nabycia jednej akcji nowej emisji.

Warranty będą obejmowane nieodpłatnie, natomiast akcje Spółki

zostaną zaoferowane do objęcia osobom uprawnionym po cenie

emisyjnej równej 25 zł.

Wramach realizacji tego programu nie zostanie przyznanych więcej

niż 1 130 000 akcji zwykłych nowych emisji.

W 2023 roku, w związku z rozliczeniem pierwszego roku

obowiązywania programu, dokonany został przydział osobom

uprawnionym łącznie 158 700 sztuk warrantów subskrypcyjnych

serii D uprawniających wprzyszłości do objęcia akcji serii H Spółki

po cenie emisyjnej równej 25 zł za jedną akcję. Warranty przyznane

zostały nieodpłatnie.

Program Irealizowany wakcjachProgram Irealizowany wakcjach

Program II realizowany wakcjachProgram II realizowany wakcjach

Pula za rok obrotowy 2023Pula za rok obrotowy 2023

Program Program

motywacyjny Imotywacyjny I

Program Program

motywacyjny IImotywacyjny II

Cena zamknięcia akcji z dnia poprzedzającego dzień wyceny prawa objęcia akcji 21,00 19,00

Cena wykonania prawa objęcia akcji 1,00 25,00

Stopa wolna od ryzyka wyznaczona jako rentowność obligacji skarbowych 6,1% 5,9%

Oczekiwana zmienność cen akcji ustalona na podstawie historycznych cen akcji

obserwowanych wanalogicznym czasie do okresu pomiędzy dniem wyceny prawa

objęcia akcji adatą wykonania prawa objęcia akcji

31,8% 33,3%

Czas trwania programu motywacyjnego 1 rok 4 lata

Wartość godziwa prawa objęcia 1 akcji wyznaczona za pomocą modelu wyceny opcji

Blacka-Scholes'a-Mertona

20,07 5,12

BEST S.A.BEST S.A.

Jednostkowe sprawozdanie ﬁnansowe za 2023 rok

2929

ZNACZĄCE SZACUNKIZNACZĄCE SZACUNKI

POLITYKA RACHUNKOWOŚCIPOLITYKA RACHUNKOWOŚCI

5.15. OPODATKOWANIE5.15. OPODATKOWANIE

5.15.1. Aktywa irezerwy ztytułu podatku odroczonego 5.15.1. Aktywa irezerwy ztytułu podatku odroczonego

(wtys. zł)

Nie stanowimy podatkowej grupy kapitałowej i rozpoznajemy

aktywa ztytułu strat podatkowych podmiotów podlegających

konsolidacji, oile szacujemy uzyskanie dochodów umożliwiających

ich rozliczenie wokresie do terminu przedawniania.

Zgodnie zzapisami MSR 12 „Podatek dochodowy” nie tworzymy

rezerw na podatki odroczone od inwestycji w jednostkach

zależnych w zakresie, w którym nie jest prawdopodobne, że

zostaną one zrealizowane wdającej się przewidzieć przyszłości.

Wobec powyższego tworzymy rezerwy na prognozowane

realizacje inwestycji wperspektywie 3 lat od dnia bilansowego.

Prognozy realizacji tych inwestycji zależą od naszych potrzeb

ﬁnansowych oraz przyjętych na dany dzień bilansowy założeń

dotyczących naszej dochodowości a także dostępności

zewnętrznych i wewnętrznych źródeł ﬁnansowania. Większa

od zakładanej dochodowość lub dostępność innych źródeł

ﬁnansowania zmniejsza potrzeby wzakresie realizacji inwestycji

itym samym poziom wykorzystania utworzonych rezerw.

W przypadku zidentyﬁkowania przejściowych różnic pomiędzy

wykazywaną w księgach rachunkowych wartością aktywów

i zobowiązań a ich wartością podatkową, a także w związku

zwystąpieniem straty podatkowej, która wprzeszłości będzie

możliwa do odliczenia, tworzymy rezerwę lub rozpoznajemy

aktywa ztytułu odroczonego podatku dochodowego.

Aktywa ztytułu odroczonego podatku dochodowego ustalane

są wwysokości kwoty przewidzianej wprzyszłości do odliczenia

od podatku dochodowego, w związku z ujemnymi różnicami

przejściowymi, które spowodują w przyszłości zmniejszenie

podstawy obliczenia podatku dochodowego oraz zmniejszenie

straty podatkowej możliwej do odliczenia. Aktywa ztytułu podatku

odroczonego od ujemnych różnic przejściowych, jak również

niewykorzystanych strat podatkowych, są uznawane tylko

wówczas, jeśli jest prawdopodobne wystąpienie wprzyszłości

wystarczającej wielkości podstawy opodatkowania, od której te

różnice będą mogły być odliczone.

Rezerwa ztytułu odroczonego podatku dochodowego tworzona

jest wwysokości kwoty podatku dochodowego, wymagającej

wprzyszłości zapłaty, wzwiązku zwystępowaniem dodatnich

różnic przejściowych, to jest różnic, które spowodują zwiększenie

podstawy obliczenia podatku dochodowego wprzyszłości.

Aktywa oraz rezerwy z tytułu podatku odroczonego nie są

dyskontowane i są klasyﬁkowane odpowiednio jako aktywa

trwałe lub zobowiązania długoterminowe w sprawozdaniu

zsytuacji ﬁnansowej.

Wysokość aktywów i rezerw z tytułu odroczonego podatku

dochodowego ustalana jest przy uwzględnieniu stawek podatku

dochodowego obowiązujących w roku powstania obowiązku

podatkowego. Na dzień sprawozdawczy weryﬁkujemy

i aktualizujemy wysokość utworzonych aktywów i rezerwy.

Przy weryﬁkacji oceniamy również możliwość realizacji dotąd

nieujętych aktywów ztytułu podatku odroczonego i ujmujemy

uprzednio nieujęty składnik aktywów wzakresie, wjakim stało

się prawdopodobne, że przyszły dochód do opodatkowania

pozwoli na jego zrealizowanie.

Zgodnie z obowiązującymi w Polsce przepisami podatkowymi

rozróżniamy dochody kapitałowe i dochody z innych źródeł.

Gdy w następstwie prowadzonej działalności gospodarczej

podatnik uzyska dochód tylko z jednego źródła, nie może go

rozliczyć ze stratą pochodzącą zdrugiego źródła. Przy prezentacji

odroczonego podatku dochodowego kompensujemy ze sobą

aktywa ztytułu odroczonego podatku dochodowego zrezerwami

ztytułu odroczonego podatku dochodowego wtedy itylko wtedy,

gdy:

 posiadamy możliwy do wyegzekwowania tytuł prawny do

przeprowadzania kompensat,

 aktywa irezerwy dotyczą podatku dochodowego nałożonego

przez tę samą władzę podatkową.

Wobec powyższego obecnie kompensujemy ze sobą aktywa

i rezerwy z tytułu podatku odroczonego z uwzględnieniem

podziału na powyższe źródła przyszłych dochodów.

BEST S.A.BEST S.A.

Jednostkowe sprawozdanie ﬁnansowe za 2023 rok

3030

Stan na dzieńStan na dzień

31.12.202331.12.2023

Stan na dzieńStan na dzień

31.12.202231.12.2022

Aktywa ztytułu podatku odroczonego, wtym:Aktywa ztytułu podatku odroczonego, wtym: 5 2405 240 3 3183 318

Aktywa ztytułu podatku odroczonego podlegające kompensacie 5 240 3 318

Aktywa ztytułu podatku odroczonego niepodlegające kompensacie - -

Rezerwa ztytułu podatku odroczonego, wtym:Rezerwa ztytułu podatku odroczonego, wtym: 44 35044 350 33 41133 411

Rezerwa ztytułu podatku odroczonego podlegająca kompensacie 5 240 3 318

Rezerwa ztytułu podatku odroczonego niepodlegająca kompensacie 39 110 30 093

Aktywa ztytułu podatku odroczonego po kompensacieAktywa ztytułu podatku odroczonego po kompensacie -- --

Rezerwa ztytułu podatku odroczonego po kompensacieRezerwa ztytułu podatku odroczonego po kompensacie 39 11039 110 30 09330 093

Różnica przejściowa ujemna ztytułu:Różnica przejściowa ujemna ztytułu:

strat strat

podatkowychpodatkowych

zobowiązań irezerw zobowiązań irezerw

ztyt. świadczeń ztyt. świadczeń

pracowniczychpracowniczych

pochodnych pochodnych

instrumentów instrumentów

ﬁnansowychﬁnansowych

pozostałych pozostałych

pozycjipozycji

RazemRazem

Stan na 01.01.2023Stan na 01.01.2023 -- 1 8651 865 718718 735735 3 3183 318

Zwiększenia 2 198 3 418 - 3 326 8 942

Zmniejszenia - 3 464 718 2 838 7 020

Stan na 31.12.2023Stan na 31.12.2023 2 1982 198 1 8191 819 -- 1 2231 223 5 2405 240

Stan na 01.01.2022Stan na 01.01.2022 -- 1 9251 925 795795 456456 3 1763 176

Zwiększenia - 4 490 1 185 2 315 7 990

Zmniejszenia - 4 550 1 262 2 036 7 848

Stan na 31.12.2022Stan na 31.12.2022 -- 1 8651 865 718718 735735 3 3183 318

Aktywa ztytułu podatku odroczonego przed kompensatą:Aktywa ztytułu podatku odroczonego przed kompensatą:

Rok poniesienia straty Rok poniesienia straty

podatkowejpodatkowej

Wartość straty Wartość straty

podatkowej, od której nie podatkowej, od której nie

utworzono aktywautworzono aktywa

Wartość potencjalnego Wartość potencjalnego

aktywa od straty aktywa od straty

podatkowejpodatkowej

Data przedawnienia straty Data przedawnienia straty

podatkowej podatkowej

2021 11 257 2 139 2026

2022 19 749 3 752 2027

2023 22 426 4 261 2028

RazemRazem 53 43253 432 10 15210 152

Łączna wartość nierozliczonych strat podatkowych wynosi 53 429 tys. zł iwprzypadku zmiany szacunków co do możliwości ich wykorzystania

wprzyszłości może stanowić podstawę do utworzenia aktywa wwysokości 10 152 tys. zł.

Straty podatkowe wygenerowane wlatach 2021-2023 ulegną przedawnieniu kolejno wlatach 2026-2028.

BEST S.A.BEST S.A.

Jednostkowe sprawozdanie ﬁnansowe za 2023 rok

3131

Różnica przejściowa ujemna ztytułu:Różnica przejściowa ujemna ztytułu:

strat strat

podatkowychpodatkowych

zobowiązań irezerw zobowiązań irezerw

ztyt. świadczeń ztyt. świadczeń

pracowniczychpracowniczych

pochodnych pochodnych

instrumentów instrumentów

ﬁnansowychﬁnansowych

pozostałych pozostałych

pozycjipozycji

RazemRazem

Stan na 01.01.2023Stan na 01.01.2023 -- 1 8651 865 718718 735735 3 3183 318

Zwiększenia 2 198 3 418 - 3 326 8 942

Zmniejszenia - 3 464 718 2 838 7 020

Stan na 31.12.2023Stan na 31.12.2023 2 1982 198 1 8191 819 -- 1 2231 223 5 2405 240

Stan na 01.01.2022Stan na 01.01.2022 -- 1 9251 925 795795 456456 3 1763 176

Zwiększenia - 4 490 1 185 2 315 7 990

Zmniejszenia - 4 550 1 262 2 036 7 848

Stan na 31.12.2022Stan na 31.12.2022 -- 1 8651 865 718718 735735 3 3183 318

5.15.2. Podatek dochodowy 5.15.2. Podatek dochodowy

(wtys. zł)

Podatek dochodowy wsprawozdaniu zcałkowitych dochodów:Podatek dochodowy wsprawozdaniu zcałkowitych dochodów:

01.01.202301.01.2023

31.12.202331.12.2023

01.01.202201.01.2022

31.12.202231.12.2022

Podatek dochodowy bieżący - -

Podatek dochodowy odroczony 9 038 13 021

Razem Razem 9 0389 038 13 02113 021

POLITYKA RACHUNKOWOŚCIPOLITYKA RACHUNKOWOŚCI

Podatek dochodowy od osób prawnych składa się z:

 części bieżącej – stanowiącej nasze rzeczywiste zobowiązanie,

wyceniane w wysokości kwot przewidywanych do

zapłaty na rzecz organów podatkowych z zastosowaniem

stawek podatkowych i przepisów podatkowych prawnie

obowiązujących na dzień sprawozdawczy,

 części odroczonej – która stanowi różnicę między zmianą stanu

rezerw iaktywów ztytułu odroczonego podatku dochodowego.

Część odroczona podatku dochodowego dotycząca operacji

rozliczanych przez kapitały jest ujmowana wpozycji pozostałych

całkowitych dochodów netto.

Różnica przejściowa dodatnia ztytułu:Różnica przejściowa dodatnia ztytułu:

rzeczowych rzeczowych

aktywów trwa-aktywów trwa-

łych iwartości łych iwartości

niematerialnychniematerialnych

nieruchomości nieruchomości

inwestycyjnychinwestycyjnych

inwestycji inwestycji

wjednostkach wjednostkach

zależnychzależnych

zobowiązań zobowiązań

ﬁnansowych ﬁnansowych

iﬁnansowanych iﬁnansowanych

nimi aktywównimi aktywów

RazemRazem

Stan na 01.01.2023Stan na 01.01.2023 3 3873 387 4 0854 085 25 89725 897 4242 33 41133 411

Zwiększenia 10 1 406 9 933 1 020 12 369

Zmniejszenia 519 3 - 908 1 430

Stan na 31.12.2023Stan na 31.12.2023 2 8782 878 5 4885 488 35 83035 830 154154 44 35044 350

Stan na 01.01.2022Stan na 01.01.2022 3 8233 823 4 1004 100 12 18912 189 9898 20 21020 210

Zwiększenia 16 - 13 708 308 14 032

Zmniejszenia 452 15 - 364 831

Stan na 31.12.2022Stan na 31.12.2022 3 3873 387 4 0854 085 25 89725 897 4242 33 41133 411

Rezerwa ztytułu podatku odroczonego przed kompensatą: Rezerwa ztytułu podatku odroczonego przed kompensatą:

Łączna wartość różnic przejściowych stanowiących podstawę

nieujętych rezerw na prognozowane realizacje inwestycji

wjednostkach zależnych wokresie powyżej 3 lat od dnia bilansowego

na dzień 31 grudnia 2023 roku wynosiła 560 854 tys. zł (potencjalna

rezerwa 106 562 tys. zł). Na 31 grudnia 2022 roku różnice przejściowe

ztego tytułu wynosiły 419 929 tys. zł, apotencjalna rezerwa ztytułu

podatku odroczonego –79 786 tys. zł.

BEST S.A.BEST S.A.

Jednostkowe sprawozdanie ﬁnansowe za 2023 rok

3232

01.01.202301.01.2023

31.12.202331.12.2023

01.01.202201.01.2022

31.12.202231.12.2022

Podatek od różnic przejściowych ujemnych: (4 120) (142)

powstały wokresie (11 140) (7 990)

odwrócony wokresie 7 020 7 848

Podatek od różnic przejściowych dodatnich: 10 939 13 201

powstały wokresie 12 369 14 032

odwrócony wokresie (1 430) (831)

Suma podatku od różnic przejściowychSuma podatku od różnic przejściowych 6 8196 819 13 05913 059

Podatek od różnic przejściowych ztytułu straty podatkowej:Podatek od różnic przejściowych ztytułu straty podatkowej: (2 198)(2 198) --

rozliczony wokresie - -

utworzone aktywo (2 198) -

Razem podatek odroczony ujęty wwynikuRazem podatek odroczony ujęty wwyniku 9 0389 038 13 02113 021

Razem podatek odroczony ujęty wkapitale rezerwowymRazem podatek odroczony ujęty wkapitale rezerwowym (21)(21) 3838

Podatek dochodowy odroczony razem:Podatek dochodowy odroczony razem:

01.01.202301.01.2023

31.12.202331.12.2023

01.01.202201.01.2022

31.12.202231.12.2022

Zysk brutto przed opodatkowaniem: 59 429 155 296

Podatek od zysku brutto według stawki podatkowej obowiązującej wPolsce Podatek od zysku brutto według stawki podatkowej obowiązującej wPolsce

(19%) (19%)

11 29211 292 29 50629 506

Efekt podatkowy różnic trwałych, wtym ztytułu: (2 254) (16 485)

zmiany wyceny aktywów jednostek zależnych nie uwzględnionej wpodatku odroczonym (10 503) (23 991)

nieaktywowanych strat podatkowych 2 062 3 753

kosztów niestanowiących kosztów uzyskania przychodu 6 235 3 775

pozostałych różnic (48) (22)

Podatek dochodowy ujęty wwynikuPodatek dochodowy ujęty wwyniku 9 0389 038 13 02113 021

Efektywna stawka podatkowa 15% 8%

Uzgodnienie pomiędzy efektywną austawową stawką podatkową obowiązującą wPolsce:Uzgodnienie pomiędzy efektywną austawową stawką podatkową obowiązującą wPolsce:

BEST S.A.BEST S.A.

Jednostkowe sprawozdanie ﬁnansowe za 2023 rok

3333

5.16.1. Rzeczowe aktywa trwałe 5.16.1. Rzeczowe aktywa trwałe

(wtys. zł)

5.16. RZECZOWE AKTYWA TRWAŁE IWARTOŚCI NIEMATERIALNE5.16. RZECZOWE AKTYWA TRWAŁE IWARTOŚCI NIEMATERIALNE

(wtys. zł)

POLITYKA RACHUNKOWOŚCIPOLITYKA RACHUNKOWOŚCI

Do rzeczowych aktywówrzeczowych aktywów trwałych zaliczamy posiadające

postać ﬁzyczną środki trwałe, spełniające następujące kryteria:

 są utrzymywane w celu wykorzystania ich w celach

administracyjnych, procesie świadczenia usług, w celu

oddania do używania innym podmiotom na podstawie umowy

najmu,

 będą wykorzystywane przez okres dłuższy niż 1 rok.

Do rzeczowych aktywów trwałych zaliczane są m.in.:

 nieruchomości tj. grunty własne, budynki, będące odrębną

własnością lokale (inne, niż utrzymywane w celach

inwestycyjnych),

 maszyny, urządzenia, środki transportu iinne ruchome środki

trwałe,

 ulepszenia wobcych środkach trwałych,

 środki trwałe wbudowie inieprzyjęte do używania.

Do rzeczowych aktywów trwałych zaliczamy również wartość

oprogramowania systemowego umożliwiającego pracę

urządzeń iwartość unikalnego oprogramowania narzędziowego

wspomagającego zarządzanie pracą urządzeń, kupionego wraz

ztymi urządzeniami, jeżeli warunki licencji na to oprogramowanie

uniemożliwiają używanie tego oprogramowania z innymi

urządzeniami.

Wartość początkową rzeczowych aktywów trwałych

stanowi cena ich nabycia lub koszt wytworzenia powiększone

oponiesione do dnia przekazania do używania koszty związane

z ich przystosowaniem do używania. Koszty ﬁnansowania

zewnętrznego związane bezpośrednio z nabyciem lub

wytworzeniem dostosowywanego składnika aktywów stanowią

element ceny nabycia lub kosztu wytworzenia środka trwałego.

Wartość początkową rzeczowych aktywów trwałych powiększa

się o koszty wymiany ich głównych części składowych oraz

ulepszenia powodującego podwyższenie ich wartości użytkowej.

Koszty remontów, serwisów i konserwacji są ujmowane jako

koszty okresu wsprawozdaniu zcałkowitych dochodów.

Na dzień sprawozdawczy rzeczowe aktywa trwałe są

wykazywane w sprawozdaniu z sytuacji ﬁnansowej w cenie

nabycia lub koszcie wytworzenia pomniejszone o umorzenie

iłączną kwotę odpisów aktualizujących ztytułu utraty wartości.

Amortyzacja rzeczowych aktywów trwałychAmortyzacja rzeczowych aktywów trwałych (za wyjątkiem

gruntów, które nie są amortyzowane) dokonywana jest według

ustalonego planu przy zastosowaniu metody liniowej przez

okres ekonomicznej użyteczności, z uwzględnieniem wartości

końcowej. Rozpoczęcie umorzeń (amortyzacji) następuje

w miesiącu przyjęcia składnika majątkowego do używania,

a zakończenie nie później, niż z chwilą zrównania wartości

umorzeń iodpisów zjego wartością początkową, przeznaczenia

go do likwidacji, sprzedaży lub stwierdzenia niedoboru.

Niskowartościowe składniki rzeczowych aktywów trwałych

o wartości początkowej nieprzekraczającej 3 tys. zł obciążają

koszty działalności jednorazowo w miesiącu oddania ich do

używania i nie są objęte ewidencją rzeczowych aktywów

trwałych. Rzeczowe aktywa trwałe będące wtrakcie budowy

lub nieprzyjęte do używania są wykazywane według cen nabycia

lub kosztu wytworzenia, nie podlegają amortyzacji do czasu

przekazania do używania.

Składnik rzeczowych aktywów trwałych może zostać usunięty

ze sprawozdania zsytuacji ﬁnansowej po dokonaniu jego zbycia

lub w przypadku, gdy nie są spodziewane żadne ekonomiczne

korzyści wynikające zdalszego użytkowania takiego składnika

aktywów. Wszelkie zyski lub straty wynikające zusunięcia środka

trwałego zbilansu są ujmowane wsprawozdaniu zcałkowitych

dochodów wokresie, wktórym dokonano takiego usunięcia.

Rzeczowe aktywa trwałe używane na podstawie umów Rzeczowe aktywa trwałe używane na podstawie umów

leasinguleasingu

W momencie zawarcia umowy dokonywana jest ocena, czy

umowa jest leasingiem lub czy zawiera leasing. Umowa jest

leasingiem lub zawiera leasing, jeżeli na jej mocy przekazuje

się prawo do kontroli użytkowania zidentyﬁkowanego

składnika aktywów na dany okres wzamian za wynagrodzenie.

Leasingodawca przekazuje prawo sprawowania kontroli nad

użytkowanym składnikiem aktywów, gdy leasingobiorca ma

prawo do:

 uzyskiwania zasadniczo wszystkich korzyści ekonomicznych

zużytkowania zidentyﬁkowanego składnika aktywów oraz

 kierowania użytkowaniem zidentyﬁkowanego składnika

aktywów.

Prawa wynikające z umów leasingu, najmu, dzierżawy oraz

innych umów, które spełniają deﬁnicję leasingu zgodnie zMSSF

16 są ujmowane jako aktywa z tytułu praw do użytkowania

bazowych składników aktywów wramach rzeczowych aktywów

trwałych oraz drugostronnie jako zobowiązania ztytułu leasingu.

Składnik aktywów ujmowany jest po koszcie, który obejmuje:

 kwotę początkowej wyceny zobowiązania ztytułu leasingu

uwzględniającej również wszelkiej opłaty leasingowe już

zapłacone oraz otrzymane zachęty leasingowe,

BEST S.A.BEST S.A.

Jednostkowe sprawozdanie ﬁnansowe za 2023 rok

3434

ZNACZĄCE SZACUNKIZNACZĄCE SZACUNKI

 wszelkie początkowe koszty bezpośrednio poniesione przez

leasingobiorcę.

Po początkowym ujęciu składnik aktywów z tytułu praw do

użytkowania wycenia się według kosztu pomniejszonego

o łączne odpisy amortyzacyjne i łączne odpisy z tytułu utraty

wartości oraz skorygowanego ztytułu aktualizacji zobowiązania

ztytułu leasingu nieskutkującego koniecznością ujęcia odrębnego

składnika leasingu. Aktywa z tytułu praw do użytkowania są

amortyzowane spójnie z zasadami stosowanymi dla innych,

podobnych aktywów przez krótszy z dwóch okresów: okres

użytkowania bazowego składnika aktywów lub okres leasingu,

chyba że istnieje wystarczająca pewność, że uzyskany zostanie

tytuł własności przed upływem okresu leasingu, wówczas

prawo do użytkowania amortyzuje się przez okres użytkowania.

Szacunkowe okresy przewidywanej użyteczności ekonomicznej

rzeczowych aktywów trwałych wynoszą od 2 do 15 lat, wtym

wszczególności:

inwestycje wobcych środkach trwałych 5 - 15 lat,

maszyny iurządzenia techniczne 3 - 10 lat,

pozostałe środki trwałe, wtym: 2 -15 lat,

meble 15 lat,

samochody służbowe 5 lat.

Okresy użytkowania rzeczowych aktywów trwałych są

weryﬁkowane co roku i podlegają zmianie, jeśli obecnie

szacowane okresy użytkowania są inne, niż poprzednio

przewidywano.

Stan na dzień Stan na dzień

31.12.202331.12.2023

Stan na dzień Stan na dzień

31.12.202231.12.2022

Budynki ibudowle 378 407

Urządzenia techniczne imaszyny 6 237 7 551

Środki transportu 2 685 2 223

Pozostałe rzeczowe aktywa trwałe 775 907

Rzeczowe aktywa trwałe nieprzyjęte do używania 558 1 019

Prawa do użytkowania, zczego: 16 268 16 876

prawa do użytkowania najmowanych powierzchni 15 695 16 053

prawa do użytkowania urządzeń

573 823

RazemRazem 26 90126 901 28 98328 983

BEST S.A.BEST S.A.

Jednostkowe sprawozdanie ﬁnansowe za 2023 rok

3535

Budynki Budynki

ibudowleibudowle

Urządzenia Urządzenia

technicznetechniczne

Środki Środki

transportutransportu

Pozostałe Pozostałe

rzeczowe rzeczowe

aktywa aktywa

trwałetrwałe

Rzeczowe Rzeczowe

aktywa trwałe aktywa trwałe

nieprzyjęte do nieprzyjęte do

używaniaużywania

Prawa do Prawa do

użytko-użytko-

waniawania

RazemRazem

WARTOŚĆ POCZĄTKOWAWARTOŚĆ POCZĄTKOWA

Stan na dzień 01.01.2023Stan na dzień 01.01.2023 6 3156 315 26 77726 777 3 6353 635 1 9191 919 1 0191 019 22 57422 574 62 23962 239

Zwiększenia, ztego

ztytułu:

40 1 648 631 29 1 085 1 991 5 424

przeniesienia zaktywów

nieprzyjętych do używania

- 894 631 21 - - 1 546

nabycia 40 754 - 8 1 085 1 991 3 878

Zmniejszenia, ztego

ztytułu:

- 946 - 3 1 546 - 2 495

przyjęcia do używania - - - - 1 546 - 1 546

likwidacji - 944 - 3 - - 947

sprzedaży - 2 - - - - 2

Stan na dzień 31.12.2023Stan na dzień 31.12.2023 6 3556 355 27 47927 479 4 2664 266 1 9451 945 558558 24 56524 565 65 16865 168

Stan na dzień 01.01.2022Stan na dzień 01.01.2022 6 3156 315 25 50025 500 3 1753 175 2 5402 540 531531 21 99621 996 60 05760 057

Zwiększenia, ztego

ztytułu:

- 2 769 555 143 1 270 702 5 439

przeniesienia zaktywów

nieprzyjętych do używania

- 438 339 5 - - 782

nabycia - 2 331 216 138 1 270 702 4 657

Zmniejszenia, ztego

ztytułu:

- 1 492 95 764 782 124 3 257

przyjęcia do używania - - - - 782 - 782

likwidacji* - 1 252 - 759 - 124 2 135

sprzedaży - 240 95 5 - - 340

Stan na dzień 31.12.2022Stan na dzień 31.12.2022 6 3156 315 26 77726 777 3 6353 635 1 9191 919 1 0191 019 22 57422 574 62 23962 239

Rzeczowe aktywa trwałe – zmiany wokresie:Rzeczowe aktywa trwałe – zmiany wokresie:

UMORZENIEUMORZENIE

Stan na dzień 01.01.2023Stan na dzień 01.01.2023 5 9085 908 19 22619 226 1 4121 412 1 0121 012 -- 5 6985 698 33 25633 256

Zwiększenia 69 2 960 169 161 - 2 599 5 958

Zmniejszenia - 944 - 3 - - 947

Stan na dzień 31.12.2023Stan na dzień 31.12.2023 5 9775 977 21 24221 242 1 5811 581 1 1701 170 -- 8 2978 297 38 26738 267

Stan na dzień 01.01.2022Stan na dzień 01.01.2022 5 8415 841 17 40117 401 1 2121 212 1 6361 636 -- 3 4213 421 29 51129 511

Zwiększenia 67 3 315 227 140 - 2 277 6 026

Zmniejszenia* - 1 490 27 764 - - 2 281

Stan na dzień 31.12.2022Stan na dzień 31.12.2022 5 9085 908 19 22619 226 1 4121 412 1 0121 012 -- 5 6985 698 33 25633 256

WARTOŚĆ NETTOWARTOŚĆ NETTO

Stan na dzień 31.12.2023Stan na dzień 31.12.2023 378378 6 2376 237 2 6852 685 775775 558558 16 26816 268 26 90126 901

Stan na dzień 31.12.2022Stan na dzień 31.12.2022 407407 7 5517 551 2 2232 223 907907 1 0191 019 16 87616 876 28 98328 983

* Linie obejmują także zmniejszenia wynikające zzakończenia umów leasingowych ujmowanych zgodnie zMSSF 16

BEST S.A.BEST S.A.

Jednostkowe sprawozdanie ﬁnansowe za 2023 rok

3636

5.16.2. Wartości niematerialne 5.16.2. Wartości niematerialne

(wtys. zł)

POLITYKA RACHUNKOWOŚCIPOLITYKA RACHUNKOWOŚCI

Do wartości niematerialnych wartości niematerialnych zaliczamy nieposiadające

postaci ﬁzycznej aktywa, spełniające następujące kryteria:

 można je wyodrębnić lub wydzielić z jednostki i sprzedać,

przekazać, licencjonować lub oddać do odpłatnego używania

innym podmiotom,

 wynikają ztytułów umownych lub innych tytułów prawnych.

Za wartości niematerialne uznaje się głównie:

 licencje na oprogramowanie komputerowe,

 koszty prac rozwojowych,

 wartości niematerialne nieoddane do użytkowania,

 inne wartości niematerialne.

Do wartości niematerialnych nie zaliczamy wartości

oprogramowania systemowego umożliwiającego pracę

urządzeń iwartości unikalnego oprogramowania narzędziowego

wspomagającego zarządzanie pracą urządzeń, kupionego wraz

ztymi urządzeniami, jeżeli warunki licencji na to oprogramowanie

uniemożliwiają używanie tego oprogramowania z innymi

urządzeniami.

Wartość początkową Wartość początkową nabytych wartości niematerialnych

stanowi cena ich nabycia powiększona o koszty związane

zprzygotowaniem do używania (koszty wdrożenia) oraz koszty

ﬁnansowania zewnętrznego związane bezpośrednio znabyciem

wartości niematerialnych poniesione do daty przyjęcia do

użytkowania. Cenę nabycia wartości niematerialnych powiększa

w szczególności wartość podatku VAT niepodlegającego

odliczeniu zawarta wcenie kupionych wartości niematerialnych

lub wcenie usług związanych znabyciem.

Za wyjątkiem spełniających kryteria aktywowania kosztów prac

rozwojowych pozostałe wartości niematerialne wytworzone

przez nas we własnym zakresie nie podlegają aktywowaniu, lecz

są ujmowane wwyniku ﬁnansowym wokresie, wktórym koszty

te zostały poniesione.

Składnik wartości niematerialnych powstały w wyniku Składnik wartości niematerialnych powstały w wyniku

prac rozwojowychprac rozwojowych ujmowany jest wtedy i tylko wtedy, gdy

jednostka może udowodnić:

 możliwość, z technicznego punktu widzenia, ukończenia

składnika wartości niematerialnych tak, aby nadawał się do

użytkowania lub sprzedaży,

 zamiar ukończenia składnika wartości niematerialnych oraz

jego użytkowania lub sprzedaży,

 zdolność do użytkowania lub sprzedaży składnika wartości

niematerialnych,

 sposób, w jaki składnik wartości niematerialnych będzie

wytwarzał prawdopodobne przyszłe korzyści ekonomiczne,

 dostępność stosowanych środków technicznych, ﬁnansowych

iinnych, które mają służyć ukończeniu prac rozwojowych oraz

użytkowaniu lub sprzedaży składnika wartości niematerialnych,

 możliwość wiarygodnego ustalenia nakładów poniesionych

w czasie prac rozwojowych, które można przyporządkować

temu składnikowi wartości niematerialnych.

Koszty prac rozwojowychKoszty prac rozwojowych danego składnika wartości

niematerialnych stanowią sumę nakładów poniesionych od dnia

wktórym po raz pierwszy dany składnik wartości niematerialnych,

stanowiący pracę rozwojową, spełniał kryteria ujmowania.

Koszty te to przede wszystkim wynagrodzenia i składki na

ubezpieczenia społeczne pracowników zaangażowanych

w realizowany projekt oraz koszty usług obcych związanych

zwytworzeniem wartości niematerialnej.

Aktywowane koszty prac rozwojowych do momentu ich

zakończenia i podjęcia decyzji o przyjęciu do użytkowania

ujmowane są jako wartości niematerialne nieoddane do

użytkowania iniepodlegające amortyzacji. Co roku poddaje się je

obowiązkowym testom na utratę wartości. Nakłady poniesione

na prace badawcze ujmowane są wkosztach wmomencie ich

poniesienia.

Wydatki poniesione przez nas w związku z utrzymaniem

i serwisem oprogramowania komputerowego są ujmowane

w sprawozdaniu z całkowitych dochodów w momencie ich

poniesienia.

Amortyzacja wartości niematerialnychAmortyzacja wartości niematerialnych dokonywana jest

według ustalonego planu przy zastosowaniu metody liniowej

przez okres ekonomicznej użyteczności. Rozpoczęcie umorzeń

(amortyzacji) następuje w miesiącu przyjęcia składnika

majątkowego do używania, a zakończenie nie później, niż

zchwilą zrównania wartości umorzeń iodpisów zjego wartością

początkową, przeznaczenia go do likwidacji, sprzedaży

lub stwierdzenia niedoboru. Podstawą naliczania odpisów

amortyzacyjnych jest wartość początkowa pomniejszona

owartość końcową. Przyjmuje się, że wartość końcowa wartości

niematerialnych jest równa zero, z możliwością wyłączenia

szczególnych przypadków. Niskowartościowe składniki wartości

niematerialnych o wartości początkowej nieprzekraczającej 3

tys. zł obciążają koszty działalności jednorazowo w miesiącu

oddania ich do używania.

BEST S.A.BEST S.A.

Jednostkowe sprawozdanie ﬁnansowe za 2023 rok

3737

ZNACZĄCE SZACUNKIZNACZĄCE SZACUNKI

Stan na dzień Stan na dzień

31.12.202331.12.2023

Stan na dzień Stan na dzień

31.12.202231.12.2022

System SIGMA do obsługi wierzytelności 8 325 9 365

Pozostałe wartości niematerialne przyjęte do używania 5 486 4 752

Wartości niematerialne nieprzyjęte do używania 4 694 2 290

RazemRazem 18 50518 505 16 40716 407

Szacunkowe okresy przewidywanej ekonomicznej użyteczności

wartości niematerialnych wynoszą od 3 do 15 lat, w tym

wszczególności:

 licencje na standardowe

oprogramowanie komputerowe 5 lat,

 zintegrowany system SIGMA

wytworzony we własnym zakresie 15 lat.

Okresy użytkowania wartości niematerialnych weryﬁkowane

są co roku ipodlegają zmianie, jeśli obecnie szacowane okresy

użytkowania są inne, niż poprzednio przewidywano.

W2023 i2022 roku ponosiliśmy głównie nakłady na wdrożenie wSpółce nowego systemu ERP, którego oddanie do użytkowania częściowo

miało miejsce w2023 roku, aczęściowo planowane jest na 2024 rok.

BEST S.A.BEST S.A.

Jednostkowe sprawozdanie ﬁnansowe za 2023 rok

3838

Wartości niematerialne – zmiany wokresie:Wartości niematerialne – zmiany wokresie:

System SIGMASystem SIGMA

Pozostałe wartości Pozostałe wartości

niematerialne niematerialne

przyjęte przyjęte

doużywaniadoużywania

Wartości Wartości

niematerialne niematerialne

nieprzyjęte nieprzyjęte

doużywaniadoużywania

RazemRazem

WARTOŚĆ POCZĄTKOWAWARTOŚĆ POCZĄTKOWA

Stan na dzień 01.01.2023Stan na dzień 01.01.2023 15 60515 605 15 88715 887 2 2902 290 33 78233 782

Zwiększenia, ztego ztytułu: - 2 442 3 645 6 087

przeniesienia zwartości

nieprzyjętych do używania

- 1 241 - 1 241

nabycia - 1 201 3 645 4 846

Zmniejszenia, ztego ztytułu: - 1 543 1 241 2 784

przyjęcia do używania - - 1 241 1 241

likwidacji - 1 543 - 1 543

Stan na dzień 31.12.2023Stan na dzień 31.12.2023 15 60515 605 16 78616 786 4 6944 694 37 08537 085

Stan na dzień 01.01.2022Stan na dzień 01.01.2022 15 60515 605 15 38515 385 266266 31 25631 256

Zwiększenia, ztego ztytułu: - 502 2 166 2 668

przeniesienia zwartości

nieprzyjętych do używania

- 142 - 142

nabycia - 360 2 166 2 526

Zmniejszenia, ztego ztytułu: - - 142 142

przyjęcia do używania - - 142 142

likwidacji - - - -

Stan na dzień 31.12.2022Stan na dzień 31.12.2022 15 60515 605 15 88715 887 2 2902 290 33 78233 782

UMORZENIAUMORZENIA

Stan na dzień 01.01.2023Stan na dzień 01.01.2023 6 2406 240 11 13511 135 -- 17 37517 375

Zwiększenia 1 040 1 689 - 2 729

Zmniejszenia - 1 524 - 1 524

Stan na dzień 31.12.2023Stan na dzień 31.12.2023 7 2807 280 11 30011 300 -- 18 58018 580

Stan na dzień 01.01.2022Stan na dzień 01.01.2022 5 2005 200 9 6379 637 -- 14 83714 837

Zwiększenia 1 040 1 498 - 2 538

Zmniejszenia - - - -

Stan na dzień 31.12.2022Stan na dzień 31.12.2022 6 2406 240 11 13511 135 -- 17 37517 375

WARTOŚĆ NETTOWARTOŚĆ NETTO

Stan na dzień 31.12.2023Stan na dzień 31.12.2023 8 3258 325 5 4865 486 4 6944 694 18 50518 505

Stan na dzień 31.12.2022Stan na dzień 31.12.2022 9 3659 365 4 7524 752 2 2902 290 16 40716 407

BEST S.A.BEST S.A.

Jednostkowe sprawozdanie ﬁnansowe za 2023 rok

3939

System SIGMASystem SIGMA

Pozostałe wartości Pozostałe wartości

niematerialne niematerialne

przyjęte przyjęte

doużywaniadoużywania

Wartości Wartości

niematerialne niematerialne

nieprzyjęte nieprzyjęte

doużywaniadoużywania

RazemRazem

WARTOŚĆ POCZĄTKOWAWARTOŚĆ POCZĄTKOWA

Stan na dzień 01.01.2023Stan na dzień 01.01.2023 15 60515 605 15 88715 887 2 2902 290 33 78233 782

Zwiększenia, ztego ztytułu: - 2 442 3 645 6 087

przeniesienia zwartości

nieprzyjętych do używania

- 1 241 - 1 241

nabycia - 1 201 3 645 4 846

Zmniejszenia, ztego ztytułu: - 1 543 1 241 2 784

przyjęcia do używania - - 1 241 1 241

likwidacji - 1 543 - 1 543

Stan na dzień 31.12.2023Stan na dzień 31.12.2023 15 60515 605 16 78616 786 4 6944 694 37 08537 085

Stan na dzień 01.01.2022Stan na dzień 01.01.2022 15 60515 605 15 38515 385 266266 31 25631 256

Zwiększenia, ztego ztytułu: - 502 2 166 2 668

przeniesienia zwartości

nieprzyjętych do używania

- 142 - 142

nabycia - 360 2 166 2 526

Zmniejszenia, ztego ztytułu: - - 142 142

przyjęcia do używania - - 142 142

likwidacji - - - -

Stan na dzień 31.12.2022Stan na dzień 31.12.2022 15 60515 605 15 88715 887 2 2902 290 33 78233 782

UMORZENIAUMORZENIA

Stan na dzień 01.01.2023Stan na dzień 01.01.2023 6 2406 240 11 13511 135 -- 17 37517 375

Zwiększenia 1 040 1 689 - 2 729

Zmniejszenia - 1 524 - 1 524

Stan na dzień 31.12.2023Stan na dzień 31.12.2023 7 2807 280 11 30011 300 -- 18 58018 580

Stan na dzień 01.01.2022Stan na dzień 01.01.2022 5 2005 200 9 6379 637 -- 14 83714 837

Zwiększenia 1 040 1 498 - 2 538

Zmniejszenia - - - -

Stan na dzień 31.12.2022Stan na dzień 31.12.2022 6 2406 240 11 13511 135 -- 17 37517 375

WARTOŚĆ NETTOWARTOŚĆ NETTO

Stan na dzień 31.12.2023Stan na dzień 31.12.2023 8 3258 325 5 4865 486 4 6944 694 18 50518 505

Stan na dzień 31.12.2022Stan na dzień 31.12.2022 9 3659 365 4 7524 752 2 2902 290 16 40716 407

5.17. NOTY OBJAŚNIAJĄCE DO SPRAWOZDANIA ZCAŁKOWITYCH DOCHODÓW 5.17. NOTY OBJAŚNIAJĄCE DO SPRAWOZDANIA ZCAŁKOWITYCH DOCHODÓW

5.17.1. Przychody zdziałalności operacyjnej 5.17.1. Przychody zdziałalności operacyjnej

(wtys. zł)

POLITYKA RACHUNKOWOŚCIPOLITYKA RACHUNKOWOŚCI

Przychody z działalności operacyjnej obejmują przychody

zdziałalności podstawowej oraz pozostałej operacyjnej.

Przychodami z działalności podstawowejPrzychodami z działalności podstawowej są przede

wszystkim kwoty należne od odbiorców ztytułu sprzedaży usług,

pomniejszone onależny podatek od towarów iusług.

Głównymi przychodami ze sprzedaży usług są przychody ztytułu

zarządzania wierzytelnościami funduszy inwestycyjnych. Są one

rozpoznawane w miesiącu rozliczenia wpłat z wierzytelności

powierzonych do zarządzania BEST i należne za ten okres

sprawozdawczy. Spółka uzyskuje również przychody z tytułu

obsługi administracyjno – biurowej, prowadzenia ksiąg

rachunkowych, obsługi IT ipodnajmu powierzchni biurowej na

rzecz podmiotów powiązanych. Są one rozliczane w cyklach

miesięcznych na podstawie zawartych umów. Płatności ztytułu

wykonanych usług są zasadniczo realizowane w okresie nie

dłuższym, niż 14 dni od dnia wystawienia faktury.

Pozostałe przychody operacyjnePozostałe przychody operacyjne

Pozostałe przychody operacyjne są to w szczególności: kwoty

należne z tytułu usług wykonanych poza podstawowym

przedmiotem naszej działalności, wartość odwróconych

odpisów aktualizujących należności, zyski z tytułu zbycia

majątku trwałego, otrzymane kary, dotacje, przychody zwyceny

bilansowej nieruchomości inwestycyjnych izyski zich zbycia.

01.01.2023 01.01.2023

31.12.202331.12.2023

01.01.202201.01.2022

31.12.202231.12.2022

Zarządzanie wierzytelnościami funduszy inwestycyjnych 93 602 86 762

Pozostałe, ztego: 10 043 1 767

wycena nieruchomości inwestycyjnej 7 386 -

RazemRazem 103 645103 645 88 52988 529

Podstawowa działalność BEST nie wykazuje znamion cykliczności, ani sezonowości. Głównymi usługami realizowanymi przez BEST jest

zarządzanie wierzytelnościami funduszy inwestycyjnych należących do naszej Grupy Kapitałowej.

BEST S.A.BEST S.A.

Jednostkowe sprawozdanie ﬁnansowe za 2023 rok

4040

01.01.2023 01.01.2023

31.12.202331.12.2023

01.01.202201.01.2022

31.12.202231.12.2022

Wynagrodzenia iświadczenia na rzecz pracowników, zczego: 82 772 70 910

wynagrodzenia 64 505 56 543

składki na ubezpieczenia społeczne 11 666 10 305

programy motywacyjne oparte oakcje 3 589 1 952

świadczenia na rzecz pracowników 3 012 2 110

Amortyzacja, zczego: 8 687 8 564

prawa do użytkowania 2 598 2 335

Usługi obce, zczego: 31 742 29 033

usługi informatyczne 11 809 10 414

usługi doradcze iprawne 3 451 6 422

usługi pocztowe 4 322 4 676

Podatki iopłaty 8 556 7 532

Pozostałe koszty operacyjne, zczego: 4 129 3 472

zużycie materiałów ienergii 2 770 2 530

RazemRazem 135 886135 886 119 511119 511

Koszty działalności operacyjnejKoszty działalności operacyjnej

Stan na dzień Stan na dzień

31.12.202331.12.2023

Stan na dzień Stan na dzień

31.12.202231.12.2022

Ilość zatrudnionych osób Ilość zatrudnionych osób 608608 657657

Zatrudnienie (wosobach):Zatrudnienie (wosobach):

5.17.2. Koszty działalności operacyjnej 5.17.2. Koszty działalności operacyjnej

(wtys. zł)

POLITYKA RACHUNKOWOŚCIPOLITYKA RACHUNKOWOŚCI

Koszty działalności operacyjnej obejmują koszty rodzajowe

związane ze świadczonymi przez nas usługami oraz pozostałe

koszty operacyjne.

Koszty operacyjne prezentowane są wukładzie:

 wynagrodzenia iświadczenia na rzecz pracowników,

 amortyzacja,

 usługi obce (w tym wynagrodzenia osób zatrudnionych na

podstawie umów B2B),

 podatki iopłaty,

 pozostałe koszty operacyjne.

Pozycja „pozostałe koszty operacyjne” obejmuje wszczególności

koszty poniesione ztytułu: zużycia materiałów ienergii, podróży

służbowych, reprezentacji, reklamy, ubezpieczeń, strat ze

zbycia majątku trwałego, wartości majątku zlikwidowanego,

niedoborów składników majątku trwałego, przekazanych

darowizn, wartości utworzonych odpisów aktualizujących

należności, kar umownych, grzywien, odszkodowań, skutków

wyceny bilansowej nieruchomości inwestycyjnych, strat ze

zbycia nieruchomości inwestycyjnych.

W2023 roku koszty operacyjne wyniosły 135,9 mln zł, co oznacza

wzrost wstosunku do roku 2022 o13,7%. Zmiana ta wynika przede

wszystkim zwyższych o16,7% kosztów wynagrodzeń oraz świadczeń

na rzecz pracowników, atakże wyższych kosztów usług obcych (9,3%

r/r) ipodatków iopłat (13,6%).

BEST S.A.BEST S.A.

Jednostkowe sprawozdanie ﬁnansowe za 2023 rok

4141

5.17.3. Przychody ﬁnansowe 5.17.3. Przychody ﬁnansowe

(wtys. zł)

POLITYKA RACHUNKOWOŚCIPOLITYKA RACHUNKOWOŚCI

Przychody ﬁnansowe są to należne przychody zoperacji ﬁnansowych, wszczególności ztytułu: otrzymanych dywidend, należnych

odsetek bankowych, odsetek od pożyczek iobligacji, nadwyżek dodatnich różnic kursowych nad ujemnymi.

5.17.4. Koszty ﬁnansowe 5.17.4. Koszty ﬁnansowe

(wtys. zł)

01.01.2023 01.01.2023

31.12.202331.12.2023

01.01.202201.01.2022

31.12.202231.12.2022

Odsetki od zobowiązań ﬁnansowych 33 699 22 962

Nadwyżka ujemnych różnic kursowych nad dodatnimi - 150

Pozostałe 5 17

RazemRazem 33 70433 704 23 12923 129

POLITYKA RACHUNKOWOŚCIPOLITYKA RACHUNKOWOŚCI

Koszty ﬁnansowe są to poniesione koszty operacji ﬁnansowych,

wszczególności: odsetki, prowizje idyskonta ztytułu zobowiązań

ﬁnansowych. Do kosztów ﬁnansowych zaliczamy również: wycenę

instrumentów pochodnych, koszty utraty wartości aktywów

ﬁnansowych takich jak akcje, udziały iinne papiery wartościowe,

nadwyżki ujemnych różnic kursowych nad dodatnimi, straty

zudziału wzyskach spółek osobowych, zwrócone dywidendy.

01.01.2023 01.01.2023

31.12.202331.12.2023

01.01.202201.01.2022

31.12.202231.12.2022

Odsetki od depozytów 839 56

Wycena pochodnych instrumentów ﬁnansowych 3 696 405

Nadwyżka dodatnich różnic kursowych nad ujemnymi 734 -

Pozostałe 163 1

RazemRazem 5 4325 432 462462

Koszty ﬁnansowe w2023 roku wyniosły 33,7 mln zł ibyły o10,6 mln

zł (45,7%) wyższe niż wroku poprzednim. Jest to w szczególności

związane zwyższymi kosztami obsługi zobowiązań ﬁnansowych, co

wdużej mierze jest efektem wzrostu bazowych stóp procentowych

oraz nowych emisji obligacji.

BEST S.A.BEST S.A.

Jednostkowe sprawozdanie ﬁnansowe za 2023 rok

4242

5.17.6. Pozostałe składniki całkowitych dochodów netto, które nie zostaną przeniesione do wyniku 5.17.6. Pozostałe składniki całkowitych dochodów netto, które nie zostaną przeniesione do wyniku

(wtys. zł)

01.01.2023 01.01.2023

31.12.202331.12.2023

01.01.202201.01.2022

31.12.202231.12.2022

Zysk netto (wtys. zł) 50 391 142 275

Średnia ważona liczba akcji zwykłych (wtys. szt.) 22 341 22 754

Średnia ważona liczba akcji rozwadniających (wtys. szt.) 106 230

Podstawowy zysk na jedną akcję (wzł / szt.)Podstawowy zysk na jedną akcję (wzł / szt.) 2,262,26 6,256,25

Rozwodniony zysk na jedną akcję (wzł / szt.)Rozwodniony zysk na jedną akcję (wzł / szt.) 2,242,24 6,196,19

01.01.2023 01.01.2023

31.12.202331.12.2023

01.01.202201.01.2022

31.12.202231.12.2022

Zyski zwyceny inwestycji kapitałowych 12 219 5 701

Zyski zwyceny inwestycji wjednostki zależne 20 9

Zyski/ (straty) zwyceny odpraw emerytalno-rentowych (91) 162

RazemRazem 12 14812 148 5 8725 872

5.17.5. Zysk na jedną akcję5.17.5. Zysk na jedną akcję

POLITYKA RACHUNKOWOŚCIPOLITYKA RACHUNKOWOŚCI

Zysk (strata) na jedną akcję jest ilorazem wartości zysku (straty)

netto iśredniej ważonej liczby akcji.

Rozwodniony zysk (strata) na jedną akcję dla każdego okresu jest

obliczany poprzez podzielenie zysku (straty) netto za dany okres

przez przewidywaną średnią ważoną liczbę akcji. Średnia ważona

liczba akcji rozwadniających uwzględnia efekt rozwodnienia

związany z programami motywacyjnymi rozliczanymi

winstrumentach kapitałowych zamiennych na akcje BEST.

5.18. NOTY OBJAŚNIAJĄCE DO SPRAWOZDANIA ZPRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH5.18. NOTY OBJAŚNIAJĄCE DO SPRAWOZDANIA ZPRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH

POLITYKA RACHUNKOWOŚCIPOLITYKA RACHUNKOWOŚCI

Sprawozdanie z przepływów pieniężnych prezentujemy

metodą pośrednią. Ze względu na fakt, że naszą podstawową

działalnością jest również inwestowanie w wierzytelności

poprzez nabywanie certyﬁkatów inwestycyjnych lub poprzez

akwizycje, wpływy i wydatki związane z tymi inwestycjami

oraz ich realizacją wykazywane są wprzepływach zdziałalności

operacyjnej.

5.18.1. Odsetki iudziały wzyskach 5.18.1. Odsetki iudziały wzyskach

(wtys. zł)

01.01.2023 01.01.2023

31.12.202331.12.2023

01.01.202201.01.2022

31.12.202231.12.2022

Zysk/strata ztytułu udziału wzysku (155) (1)

Odsetki iprowizje od zobowiązań ﬁnansowych 33 699 22 962

RazemRazem 33 54433 544 22 96122 961

BEST S.A.BEST S.A.

Jednostkowe sprawozdanie ﬁnansowe za 2023 rok

4343

5.18.4. Pozostałe pozycje netto 5.18.4. Pozostałe pozycje netto

(wtys. zł)

5.18.3. Zmiana stanu zobowiązań, zwyłączeniem zobowiązań ﬁnansowych5.18.3. Zmiana stanu zobowiązań, zwyłączeniem zobowiązań ﬁnansowych

(wtys. zł)

01.01.2023 01.01.2023

31.12.202331.12.2023

01.01.202201.01.2022

31.12.202231.12.2022

Wycena nieruchomości inwestycyjnej (7 386) 78

Aktualizacja rezerwy na odprawy emerytalne ujęta wkapitałach (113) 200

Wycena programów motywacyjnych 3 589 1 952

RazemRazem (3 910)(3 910) 2 2302 230

01.01.2023 01.01.2023

31.12.202331.12.2023

01.01.202201.01.2022

31.12.202231.12.2022

Bilansowa zmiana stanu zobowiązań 2 960 695

Korekta ozmianę stanu zobowiązań inwestycyjnych 334 (992)

RazemRazem 3 2943 294 (297)(297)

5.19. SEGMENTY OPERACYJNE IINFORMACJE DOTYCZĄCE GŁÓWNYCH KLIENTÓW 5.19. SEGMENTY OPERACYJNE IINFORMACJE DOTYCZĄCE GŁÓWNYCH KLIENTÓW

(wtys. zł)

Intencją MSSF 8 „Segmenty operacyjne” jest prezentowanie

informacji segmentowych w oparciu o strukturę raportowania

używaną dla celów wewnętrznych. Zarząd BEST, w szczególności,

analizuje wyniki na poziomie skonsolidowanym oraz podejmuje

decyzje gospodarcze woparciu ote wyniki. Wzwiązku zpowyższym

nie wyodrębniamy segmentów operacyjnych wramach działalności

BEST.

Nasze przychody operacyjne generujemy zobsługi lub inwestycji wpodmioty zGrupy BEST.

01.01.2023 01.01.2023

31.12.202331.12.2023

01.01.202201.01.2022

31.12.202231.12.2022

Przychody operacyjne ogółem, wtym:Przychody operacyjne ogółem, wtym: 103 645103 645 88 52988 529

przychody ztytułu usług świadczonych na rzecz podmiotów zGrupy BEST:przychody ztytułu usług świadczonych na rzecz podmiotów zGrupy BEST: 95 93295 932 88 16788 167

przychody ztytułu zarządzania wierzytelnościami funduszy inwestycyjnych należne

od Towarzystwa

93 602 86 762

pozostałe przychody (wtym również usługi refakturowane) 2 330 1 405

% udział przychodów od podmiotów zGrupy BEST wprzychodach operacyjnych% udział przychodów od podmiotów zGrupy BEST wprzychodach operacyjnych 93%93% 100%100%

5.18.2. Zmiana stanu inwestycji wjednostki zależne 5.18.2. Zmiana stanu inwestycji wjednostki zależne

(wtys. zł)

01.01.2023 01.01.2023

31.12.202331.12.2023

01.01.202201.01.2022

31.12.202231.12.2022

Udział wzyskach/(stratach) jednostek wycenianych metodą praw własności (119 942) (208 945)

Wartość zrealizowana wokresie poprzez wykup certyﬁkatów inwestycyjnych BEST Capital

FIZAN

16 638 15 809

Nabycia certyﬁkatów inwestycyjnych (107 000) -

Objęcie udziałów wBEST Capital Italy (230) -

RazemRazem (210 534)(210 534) (193 136)(193 136)

BEST S.A.BEST S.A.

Jednostkowe sprawozdanie ﬁnansowe za 2023 rok

4444

5.20. INSTRUMENTY FINANSOWE 5.20. INSTRUMENTY FINANSOWE

(wtys. zł)

POLITYKA RACHUNKOWOŚCIPOLITYKA RACHUNKOWOŚCI

Instrumenty ﬁnansowe Instrumenty ﬁnansowe klasyﬁkowane są do następujących

kategorii:

  aktywa ﬁnansowe wyceniane wzamortyzowanym koszcie,

  aktywa ﬁnansowe wyceniane w wartości godziwej przez

pozostałe całkowite dochody,

 aktywa ﬁnansowe wyceniane w wartości godziwej przez

wynik ﬁnansowy,

 zobowiązania ﬁnansowe wyceniane w zamortyzowanym

koszcie,

 zobowiązania ﬁnansowe wyceniane w wartości godziwej

przez wynik.

Klasyﬁkacji dokonuje się na moment początkowego ujęcia.

Klasyﬁkacja aktywów ﬁnansowych zależy w szczególności od

modelu biznesowego zarządzania aktywami ﬁnansowymi oraz od

charakterystyki umownych przepływów pieniężnych (test SPPI).

Aktywa ﬁnansowe wyceniane wzamortyzowanym Aktywa ﬁnansowe wyceniane wzamortyzowanym

koszciekoszcie

Składnik aktywów ﬁnansowych wycenia się wzamortyzowanym

koszcie, jeśli spełnione są oba poniższe warunki:

 składnik aktywów ﬁnansowych jest utrzymywany zgodnie

z modelem biznesowym, którego celem jest utrzymywanie

aktywów ﬁnansowych dla uzyskiwania przepływów

pieniężnych wynikających zumowy;

 warunki umowy dotyczącej składnika aktywów ﬁnansowych

powodują powstawanie wokreślonych terminach przepływów

pieniężnych, które są jedynie spłatą kwoty głównej iodsetek

od kwoty głównej pozostałej do spłaty.

Ocena umownych przepływów dokonywana jest przed

klasyﬁkacją aktywów do odpowiedniego modelu biznesowego

na podstawie testu jakościowego SPPI (solely payments of

principal and interest).

Spółka do kategorii aktywów ﬁnansowych wycenianych

wzamortyzowanym koszcie klasyﬁkuje:

  należności ztytułu dostaw iusług,

  należności ztytułu obligacji,

 pozostałe należności,

 środki pieniężne iich ekwiwalenty.

Należności ztytułu dostaw iusług / Pozostałe należności

Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności

ujmuje się początkowo wwartości godziwej. Po początkowym

ujęciu należności te wycenia się wwysokości zamortyzowanego

kosztu przy zastosowaniu efektywnej stopy procentowej,

zuwzględnieniem odpisów ztytułu utraty wartości, przy czym

należności ztytułu dostaw iusług zdatą zapadalności poniżej

12 miesięcy od dnia powstania należności nie podlegają

dyskontowaniu. Odpis z tytułu utraty wartości należności

określony jest na podstawie oczekiwanych strat kredytowych.

Oczekiwane straty kredytowe uwzględniają zarówno zaistniałe

już zdarzenia niewykonania zobowiązania przez kontrahentów,

jak również potencjalne, oszacowane straty kredytowe.

Odpisy na oczekiwane straty kredytowe odnoszone są wciężar

pozostałych kosztów operacyjnych.

Należności ztytułu obligacji

Należności z tytułu objętych obligacji są rozpoznawane

w sprawozdaniu z sytuacji ﬁnansowej w momencie wypłaty

środków. W momencie początkowego ujęcia w księgach

rachunkowych są one wyceniane w wartości godziwej

powiększonej okoszty transakcji, które mogą być bezpośrednio

przypisane do danego składnika aktywów ﬁnansowych.

W późniejszych okresach wycena należności z tytułu

udzielonych pożyczek i objętych obligacji dokonywana jest

według zamortyzowanego kosztu przy użyciu efektywnej stopy

procentowej.

Do tej kategorii Spółka nie kwaliﬁkuje pożyczek udzielonych

pracownikom ze środków ZFŚS.

Zgodnie zobowiązującymi wPolsce regulacjami BEST zarządza

środkami ZFŚS wimieniu pracowników Spółki. Spółka prezentuje

w sprawozdaniu z sytuacji ﬁnansowej aktywa i pasywa

związane z ewidencją ZFŚS w wartości netto. W przypadku,

gdy saldo ZFŚS wykazuje nadwyżkę aktywów nad pasywami

w sprawozdaniu z sytuacji ﬁnansowej ujmuje się je wpozycji

pozostałe należności, w przeciwnym wypadku ujmuje się je

wpozycji pozostałych zobowiązań.

Środki pieniężne iich ekwiwalenty

Środki pieniężne wykazywane w sprawozdaniu z sytuacji

ﬁnansowej obejmują środki pieniężne w banku, w kasie,

lokaty krótkoterminowe o pierwotnym okresie zapadalności

nieprzekraczającym trzech miesięcy oraz posiadane na dzień

bilansowy ekwiwalenty środków pieniężnych.

Aktywa ﬁnansowe wyceniane wwartości godziwej przez Aktywa ﬁnansowe wyceniane wwartości godziwej przez

pozostałe całkowite dochodypozostałe całkowite dochody

Kategoria ta obejmuje:

 dłużne aktywa ﬁnansowe jeśli spełnione są poniższe warunki:

 są one utrzymywane wmodelu biznesowym, którego celem

jest zarówno uzyskanie umownych przepływów pieniężnych

ztytułu posiadanych aktywów ﬁnansowych, jak iztytułu

sprzedaży aktywów ﬁnansowych,

BEST S.A.BEST S.A.

Jednostkowe sprawozdanie ﬁnansowe za 2023 rok

4545

 warunki umowne dają prawo do otrzymania wokreślonych

datach przepływów pieniężnych stanowiących wyłączenie

kapitał iodsetki od kapitału;

Odsetki naliczone dla takich pozycji oraz odpisy na oczekiwane

straty kredytowe ujmowane są w wyniku ﬁnansowym

okresu, a pozostałe przeszacowania do wartości godziwej

wykazywane są jako inne całkowite dochody.

 instrumenty kapitałowe, co do których na moment

początkowego ujęcia dokonano nieodwracalnego wyboru

klasyﬁkacji do tej kategorii. Zyski istraty, zarówno zwyceny

jak i realizacji, powstające na tych inwestycjach ujmuje się

nieodwracalnie w pozostałych całkowitych dochodach, za

wyjątkiem przychodów ztytułu otrzymanych dywidend. Do tej

kategorii aktywów ﬁnansowych Spółka klasyﬁkuje posiadane

akcje Kredyt Inkaso.

Aktywa ﬁnansowe wyceniane wwartości godziwej przez Aktywa ﬁnansowe wyceniane wwartości godziwej przez

wynik ﬁnansowywynik ﬁnansowy

Aktywa ﬁnansowe wycenia się w wartości godziwej przez

wynik, jeżeli nie zostały zaklasyﬁkowane do wycenianych

w zamortyzowanym koszcie lub w wartości godziwej przez

pozostałe całkowite dochody. Spółka może w momencie

początkowego ujęcia nieodwołalnie wyznaczyć składnik

aktywów ﬁnansowych jako wyceniany w wartości godziwej

przez wynik ﬁnansowy, jeśli wten sposób eliminuje lub znacząco

zmniejsza niespójność wyceny lub ujęcia (określaną czasami

jako „niedopasowanie księgowe”), jaka w przeciwnym razie

powstałaby na skutek wyceny aktywów lub zobowiązań bądź

ujęcia związanych znimi zysków lub strat według różnych zasad.

Do aktywów ﬁnansowych wycenianych w wartości godziwej

Spółka zalicza składnik aktywów spełniający jeden zponiższych

warunków:

 jest klasyﬁkowany jako przeznaczony do obrotu,

 został wyznaczony do tej kategorii wmomencie początkowego

ujęcia (opcja wyceny do wartości godziwej przez wynik

ﬁnansowy).

Składnik aktywów jest klasyﬁkowany jako przeznaczony do

sprzedaży, jeżeli:

 został nabyty wcelu sprzedaży wkrótkim terminie,

 jest częścią portfela określonych instrumentów ﬁnansowych

zarządzanych łącznie co do których istnieją dowody bieżącego

faktycznego trybu generowania krótkoterminowych zysków,

 jest instrumentem pochodnym za wyjątkiem instrumentów

pochodnych będących elementem rachunkowości

zabezpieczeń lub umów gwarancji ﬁnansowych.

Zobowiązania ﬁnansowe wyceniane wzamortyzowanym Zobowiązania ﬁnansowe wyceniane wzamortyzowanym

koszciekoszcie

Zobowiązania ztytułu kredytów, pożyczek, obligacji ileasingu

Zaciągnięte zobowiązania ztytułu kredytów, pożyczek, obligacji

ileasingu Spó łka k waliﬁkuje do kategorii zobowiązań ﬁnansowych.

W momencie początkowego ujęcia w księgach rachunkowych

są one wyceniane wwartości godziwej pomniejszonej okoszty

transakcji poniesione do dnia nabycia (m.in. prowizje i odsetki

zapłacone zgóry). Wpóźniejszych okresach wycena zobowiązań

z tytułu kredytów, pożyczek, obligacji i umów leasingu

dokonywana jest według zamortyzowanego kosztu.

Zobowiązania ztytułu dostaw iusług oraz pozostałe

Zobowiązania ztytułu dostaw iusług oraz pozostałe wycenia

się według zamortyzowanego kosztu z zastosowaniem

metody efektywnej stopy procentowej. Spółka stosuje

uproszczone metody wyceny zobowiązań, jeżeli nie powoduje

to zniekształcenia informacji zawartych w sprawozdaniu

ﬁnansowym. W szczególności krótkoterminowe zobowiązania

wyceniane są w momencie początkowego ujęcia i w okresie

późniejszym wkwocie wymagającej zapłaty.

Zobowiązania ﬁnansowe wyceniane wwartości godziwej Zobowiązania ﬁnansowe wyceniane wwartości godziwej

przez wynik ﬁnansowyprzez wynik ﬁnansowy

Zobowiązania ﬁnansowe wycenia się w wartości godziwej

przez wynik ﬁnansowy, jeżeli nie zostały zaklasyﬁkowane

do wycenianych w zamortyzowanym koszcie. Spółka może

w momencie początkowego ujęcia nieodwołalnie wyznaczyć

składnik zobowiązań ﬁnansowych jako wyceniany w wartości

godziwej przez wynik ﬁnansowy, jeśli w ten sposób eliminuje

lub znacząco zmniejsza niespójność wyceny lub ujęcia (określaną

czasami jako „niedopasowanie księgowe”), jaka wprzeciwnym

razie powstałaby na skutek wyceny aktywów lub zobowiązań

bądź ujęcia związanych z nimi zysków lub strat według

różnych zasad lub też jeżeli grupa zobowiązań ﬁnansowych

jest zarządzana, ajej wyniki są oceniane woparciu owartość

godziwą, zgodnie z udokumentowaną strategią zarządzania

ryzykiem lub strategią inwestycyjną, ainformacje o tej grupie

przygotowane na tej podstawie są przekazywane wewnątrz

jednostki kluczowemu personelowi kierowniczemu.

Do zobowiązań ﬁnansowych wycenianych wwartości godziwej

przez wynik ﬁnansowy Spółka zalicza składnik zobowiązań

spełniający jeden zponiższych warunków:

 jest klasyﬁkowany jako przeznaczony do sprzedaży,

 został wyznaczony do tej kategorii wmomencie początkowego

ujęcia (opcja wyceny do wartości godziwej przez wynik

ﬁnansowy).

BEST S.A.BEST S.A.

Jednostkowe sprawozdanie ﬁnansowe za 2023 rok

4646

Do zobowiązań ﬁnansowych przeznaczonych do obrotu zalicza

się:

 instrumenty pochodne będące zobowiązaniami, które nie są

ujmowane jako instrumenty zabezpieczające;

 obowiązek dostarczenia aktywów ﬁnansowych pożyczonych

wprzypadku sprzedaży zzajęciem tzw. „krótkiej pozycji” (tj.

jednostka dokonuje sprzedaży aktywów ﬁnansowych, które

pożyczyła, ale których jeszcze nie posiada);

 zobowiązania ﬁnansowe, które zostały zaciągnięte zzamiarem

ich odkupienia w najbliższej przyszłości (np. notowany

instrument dłużny, który może być odkupiony przez jego

emitenta w najbliższej przyszłości wzależności od tego, jak

zmieni się jego wartość godziwa); oraz

 zobowiązania ﬁnansowe wchodzące w skład portfela

określonych instrumentów ﬁnansowych, zarządzanych łącznie,

dla których istnieją dowody osiągania krótkoterminowych

zysków wostatnim czasie.

Pochodne instrumenty ﬁnansowePochodne instrumenty ﬁnansowe

Do instrumentów ﬁnansowych Spółka kwaliﬁkuje pochodne

instrumenty ﬁnansowe, które mogą być objęte rachunkowością

zabezpieczeń lub które nie są objęte rachunkowością

zabezpieczeń.

Pochodne instrumenty ﬁnansowe zalicza się do aktywów lub

zobowiązań ﬁnansowych wycenianych do wartości godziwej

przez wynik, o ile nie zostały wyznaczone jako instrumenty

zabezpieczające. Obecnie Spółka nie stosuje wymogów

rachunkowości zabezpieczeń, wobec czego wszystkie

instrumenty pochodne są wyceniane do wartości godziwej przez

wynik ﬁnansowy iklasyﬁkowane odpowiednio do aktywów lub

zobowiązań ﬁnansowych wycenianych do wartości godziwej

przez wynik.

5.20.1. Instrumenty ﬁnansowe według kategorii (wartości bilansowe)5.20.1. Instrumenty ﬁnansowe według kategorii (wartości bilansowe)

Stan na dzień Stan na dzień

31.12.202331.12.2023

Stan na dzień Stan na dzień

31.12.202231.12.2022

Aktywa ﬁnansowe wyceniane wzamortyzowanym koszcie:Aktywa ﬁnansowe wyceniane wzamortyzowanym koszcie: 28 96328 963 22 83822 838

należności ztytułu obligacji, dostaw iusług oraz pozostałe należności* 12 007 2 751

środki pieniężne 16 956 20 087

Aktywa ﬁnansowe wyceniane wwartości godziwej przez pozostałe całkowite Aktywa ﬁnansowe wyceniane wwartości godziwej przez pozostałe całkowite

dochody:dochody:

39 82039 820 27 60127 601

akcje Kredyt Inkaso 39 820 27 601

Zobowiązania ﬁnansowe wyceniane wzamortyzowanym koszcie:Zobowiązania ﬁnansowe wyceniane wzamortyzowanym koszcie: 472 449472 449 308 184308 184

zobowiązania ztytułu dostaw iusług oraz pozostałe* 12 979 13 167

zobowiązania ztytułu obligacji, kredytów, pożyczek ileasingu 459 470 295 017

Zobowiązania ﬁnansowe wyceniane wwartości godziwej przez wynik:Zobowiązania ﬁnansowe wyceniane wwartości godziwej przez wynik: -- 3 7803 780

pochodne instrumenty ﬁnansowe - 3 780

Obecnie wszystkie instrumenty ﬁnansowe objęte zakresem MSSF 9

„Instrumenty ﬁnansowe” są przez nas wyceniane wzamortyzowanym

koszcie, za wyjątkiem pochodnych instrumentów ﬁnansowych oraz

inwestycji kapitałowych wycenianych do wartości godziwej przez

pozostałe całkowite dochody.

Udziały wjednostkach zależnych wyceniamy metodą praw własności,

zgodnie zopcją wskazaną wMSR 27 „Jednostkowe sprawozdania

ﬁnansowe” pkt 10, a co za tym idzie nie podlegają one wycenie

zgodnie zMSSF 9.

* zwyłączeniem należności izobowiązań ztytułu podatków, składek iświadczeń pracowniczych, które są wyceniane wcenie nabycia

BEST S.A.BEST S.A.

Jednostkowe sprawozdanie ﬁnansowe za 2023 rok

4747

Aktywa/zobowiązania ﬁnansoweAktywa/zobowiązania ﬁnansowe

aktywa wyceniane wzamortyzowanym aktywa wyceniane wzamortyzowanym

koszciekoszcie

aktywa wyceniane aktywa wyceniane

wwartości godziwej wwartości godziwej

przez pozostałe przez pozostałe

całkowite dochodycałkowite dochody

zobowiązania zobowiązania

wyceniane wyceniane

wzamortyzowanym wzamortyzowanym

koszciekoszcie

pochodne pochodne

instrumenty instrumenty

ﬁnansoweﬁnansowe

Razem Razem

nettonetto

pożyczki, obligacje pożyczki, obligacje

inależnościinależności

środki pieniężneśrodki pieniężne

Przychody/(koszty) ztytułu odsetek - 839 - (33 699) - (32 860)

Zyski/(straty) ztytułu różnic kursowych (15) (89) - 838 - 734

Utworzenie/odwrócenie odpisów aktualizujących - - - - - -

Zyski/(straty) ztytułu wyceny do wartości godziwej - - 12 219 - 3 696 15 915

RazemRazem (15)(15) 750750 12 21912 219 (32 861)(32 861) 3 6963 696 (16 211)(16 211)

Aktywa/zobowiązania ﬁnansoweAktywa/zobowiązania ﬁnansowe

aktywa wyceniane wzamortyzowanym aktywa wyceniane wzamortyzowanym

koszciekoszcie

aktywa wyceniane aktywa wyceniane

wwartości godziwej wwartości godziwej

przez pozostałe przez pozostałe

całkowite dochodycałkowite dochody

zobowiązania zobowiązania

wyceniane wyceniane

wzamortyzowanym wzamortyzowanym

koszciekoszcie

pochodne pochodne

instrumenty instrumenty

ﬁnansoweﬁnansowe

Razem Razem

nettonetto

pożyczki, obligacje pożyczki, obligacje

inależnościinależności

środki pieniężneśrodki pieniężne

Przychody/(koszty) ztytułu odsetek - 56 - (22 962) - (22 906)

Zyski/(straty) ztytułu różnic kursowych 19 75 - (244) - (150)

Utworzenie/odwrócenie odpisów aktualizujących (1) - - - - (1)

Zyski/(straty) ztytułu wyceny do wartości godziwej - - 5 710 - 405 6 115

RazemRazem 1818 131131 5 7105 710 (23 206)(23 206) 405405 (16 942)(16 942)

5.20.2. Pozycje przychodów, kosztów, zysków istrat ujęte wsprawozdaniu zcałkowitych dochodów wpodziale na kategorie 5.20.2. Pozycje przychodów, kosztów, zysków istrat ujęte wsprawozdaniu zcałkowitych dochodów wpodziale na kategorie

instrumentów ﬁnansowych instrumentów ﬁnansowych

Za rok zakończony 31 grudnia 2023:Za rok zakończony 31 grudnia 2023:

Za rok zakończony 31 grudnia 2022:Za rok zakończony 31 grudnia 2022:

BEST S.A.BEST S.A.

Jednostkowe sprawozdanie ﬁnansowe za 2023 rok

4848

5.20.3. Wartość godziwa instrumentów ﬁnansowych 5.20.3. Wartość godziwa instrumentów ﬁnansowych

Wartość godziwą instrumentów ﬁnansowych klasyﬁkujemy wg

zasad pomiaru wykorzystując poniższą hierarchię odzwierciedlającą

wykorzystanie różnych danych źródłowych do wyceny:

 Kategoria 1: kwotowanie (nieskorygowane) zaktywnych rynków

dla identycznych aktywów lub zobowiązań,

 Kategoria 2: dane wejściowe inne, niż kwotowania zaliczane do

Kategorii 1, które są obserwowalne dla aktywów lub zobowiązań

wsposób bezpośredni (jako cena) lub pośredni (pochodne cen),

 Kategoria 3: dane wejściowe dla aktywów lub zobowiązań,

które nie są oparte na obserwowalnych danych rynkowych (dane

źródłowe nieobserwowalne).

Stan na dzieńStan na dzień

31.12.202331.12.2023

Stan na dzieńStan na dzień

31.12.202231.12.2022

Wartość

godziwa

Wartość

bilansowa

Wartość

godziwa

Wartość

bilansowa

Zobowiązania ﬁnansowe ztytułu emisji obligacji, ztego:Zobowiązania ﬁnansowe ztytułu emisji obligacji, ztego: 425 921425 921 422 696422 696 254 757254 757 256 130256 130

Kategoria 1 228 208 223 677 74 125 74 338

Kategoria 2 197 713 199 019 180 632 181 792

Porównanie wartości godziwej iwartości bilansowej instrumentów ﬁnansowych niewycenianych do wartości godziwejPorównanie wartości godziwej iwartości bilansowej instrumentów ﬁnansowych niewycenianych do wartości godziwej

Instrumenty ﬁnansowe wyceniane do wartości godziwejInstrumenty ﬁnansowe wyceniane do wartości godziwej

Stan na dzień Stan na dzień

31.12.202331.12.2023

Stan na dzień Stan na dzień

31.12.202231.12.2022

KategoriaKategoria NotaNota

Pochodne instrumenty ﬁnansowe - zobowiązaniaPochodne instrumenty ﬁnansowe - zobowiązania -- 3 7803 780 22 5.105.10

Akcje Kredyt InkasoAkcje Kredyt Inkaso 39 82039 820 27 60127 601 33 5.65.6

5.21. ANALIZA RYZYKA FINANSOWEGO5.21. ANALIZA RYZYKA FINANSOWEGO

(wtys. zł)

Narażeni jesteśmy na ryzyko ﬁnansowe obejmujące przede

wszystkim:

 ryzyko rynkowe (walutowe istopy procentowej),

 ryzyko płynności,

 ryzyko kredytowe.

Ryzyka klimatyczne i ich potencjalny wpływ zostały natomiast

szczegółowo opisane w raporcie ESG. W prezentowanym okresie

ryzyka klimatycznie nie miały istotnego wpływu na dane ﬁnansowe

oraz wszelkie istotne założenia do sporządzenia sprawozdania

ﬁnansowego.

Zaprezentowane poniżej ujawnienia dotyczą w szczególności

instrumentów ﬁnansowych, zaklasyﬁkowanych do odpowiednich

kategorii zgodnie z MSSF 9 „Instrumenty ﬁnansowe”. W analizie

ryzyka uwzględniliśmy również nasze inwestycje w certyﬁkaty

inwestycyjne jednostek zależnych ze względu na fakt, że pozycje

te stanowią istotną wartość naszej sumy bilansowej i są również

narażone na ryzyka ﬁnansowe.

Zobowiązania ﬁnansowe z tytułu emisji obligacji dla celów

bilansowych zostały wycenione w zamortyzowanym koszcie.

Wartość godziwa obligacji notowanych na aktywnym rynku została

oszacowana na podstawie kursu zamknięcia notowań obligacji

na Catalyst z dnia bilansowego powiększonego o narosłe odsetki.

Wartość godziwa pozostałych tj. nienotowanych obligacji została

oszacowana poprzez zdyskontowanie przyszłych przepływów

pieniężnych stopą oprocentowania uwzględniającą stałą marżę oraz

stopę referencyjną zdnia bilansowego.

Wartości bilansowe pozostałych instrumentów ﬁnansowych

wycenianych wzamortyzowanym koszcie są zbliżone do ich wartości

godziwych.

BEST S.A.BEST S.A.

Jednostkowe sprawozdanie ﬁnansowe za 2023 rok

4949

5.21.1. Ryzyko rynkowe 5.21.1. Ryzyko rynkowe

Ryzyko walutoweRyzyko walutowe

Obecnie główną pozycją narażoną na ryzyko kursowe jest zobowiązanie leasingowe ztyt. umowy najmu pomieszczeń biurowych, które ustalane

jest wwalucie EUR.

Stan na dzień 31.12.2023Stan na dzień 31.12.2023 Stan na dzień 31.12.2022Stan na dzień 31.12.2022

Wartość narażona na Wartość narażona na

ryzykoryzyko

(wtys. EUR)

Wartość narażona na Wartość narażona na

ryzykoryzyko

(wtys. EUR)

Aktywa ﬁnansowe:Aktywa ﬁnansowe:

Środki pieniężne 112 2

Należności ztyt. dostaw iusług oraz pozostałe 48 72

Zobowiązania ﬁnansowe:Zobowiązania ﬁnansowe:

Leasing - najem powierzchni 2 356 2 431

Zobowiązania ztyt. dostaw iusług oraz pozostałe 131 58

Pochodne Instrumenty ﬁnansowePochodne Instrumenty ﬁnansowe - 11 930

Poniższa tabela przedstawia główne pozycje narażone na ryzyko walutowe.

Analiza wrażliwości na ryzyko walutowe Analiza wrażliwości na ryzyko walutowe

na 31.12.2023na 31.12.2023

Wartość narażona na ryzyko Wartość narażona na ryzyko

(wtys. EUR)

WzrostWzrost kursu

EUR o10%

(wtys. zł)

Spadek Spadek kursu

EUR o10%

(wtys. zł)

Środki pieniężne 112 49 (49)

Należności ztyt. dostaw iusług oraz pozostałe 48 21 (21)

Leasing - najem powierzchni 2 356 (1 024) 1 024

Zobowiązania ztyt. dostaw iusług oraz pozostałe 131 (57) 57

Wpływ przed opodatkowaniemWpływ przed opodatkowaniem (1 012)(1 012) 1 0121 012

Podatek (19%) 192 (192)

Wpływ po opodatkowaniuWpływ po opodatkowaniu (820)(820) 820820

Poniżej przeprowadziliśmy analizę wrażliwości naszych głównych pozycji bilansowych na ryzyko walutowe przy założeniu, że kurs EUR/PLN

uległby zmianie o10%.

Przy założeniu, że kurs EUR/PLN odpowiednio wzrósłby lub spadłby o10% na dzień 31.12.2023 roku nasze kapitały zmieniłyby się odpowiednio

o820 tys. zł.

BEST S.A.BEST S.A.

Jednostkowe sprawozdanie ﬁnansowe za 2023 rok

5050

Analiza wrażliwości na zmianę stóp procentowych Analiza wrażliwości na zmianę stóp procentowych

na 31.12.2023na 31.12.2023

Wartość Wartość

bilansowabilansowa

Wzrost stóp Wzrost stóp

procentowychprocentowych

o1 pp o1 pp

Spadek stóp Spadek stóp

procentowych procentowych

o1 pp o1 pp

Środki pieniężne 16 956 170 (170)

Zobowiązania ﬁnansowe odsetkowe wrażliwe na zmiany stóp

procentowych

423 161 (4 091) 4 091

Wpływ przed opodatkowaniemWpływ przed opodatkowaniem (3 921)(3 921) 3 9213 921

Podatek (19%) 745 (745)

Wpływ po opodatkowaniuWpływ po opodatkowaniu (3 176)(3 176) 3 1763 176

Na dzień 31 grudnia 2023 roku wysokość zysku netto ikapitałów własnych uległyby zmianom odpowiednio o3 176 tys. zł, wprzypadku gdyby

stopy procentowe służące do wyceny depozytów bankowych izobowiązań ﬁnansowych były wyższe/niższe o1 pp.

Analiza wrażliwości na ryzyko walutowe Analiza wrażliwości na ryzyko walutowe

na 31.12.2022na 31.12.2022

Wartość narażona na ryzyko Wartość narażona na ryzyko

(wtys. EUR)

WzrostWzrost kursu

EUR o10%

(wtys. zł)

Spadek Spadek kursu

EUR o10%

(wtys. zł)

Środki pieniężne 2 1 (1)

Należności ztyt. dostaw iusług oraz pozostałe 72 34 (34)

Leasing - najem powierzchni 2 431 (1 140) 1 140

Zobowiązania ztyt. dostaw iusług oraz pozostałe 58 (27) 27

Pochodne instrumenty ﬁnansowe* 11 930 (6 363) 6 363

Wpływ przed opodatkowaniemWpływ przed opodatkowaniem (7 496)(7 496) 7 4967 496

Podatek (19%) 1 424 (1 424)

Wpływ po opodatkowaniuWpływ po opodatkowaniu (6 071)(6 071) 6 0716 071

Ryzyko stóp procentowychRyzyko stóp procentowych

Głównymi ekspozycjami narażonymi na ryzyko stopy procentowej

są obecnie zobowiązania ﬁnansowe z tytułu obligacji i pożyczek

oraz środki pieniężne (depozyty bankowe). Dokonaliśmy analizy

wrażliwości tych pozycji na zmianę bazowych stóp procentowych

o1 pp. Jako wartość podatną na ryzyko przyjęta została wartość

bilansowa poszczególnych pozycji. Z analizy zostały wyłączone

zobowiązania o stałej stopie procentowej, które nie są wrażliwe

na zmiany stóp procentowych. Na bieżąco monitorujemy sytuację

rynkową iprzesłanki wzrostu rynkowych stóp procentowych.

Wpływ wzrostu stóp procentowych o 1 pp na wynik ﬁnansowy

ikapitały własne po opodatkowaniu wskazano poniżej.

* dotyczy zmiany rynkowego kursu terminowego

BEST S.A.BEST S.A.

Jednostkowe sprawozdanie ﬁnansowe za 2023 rok

5151

Analiza wrażliwości na zmianę stóp procentowych Analiza wrażliwości na zmianę stóp procentowych

na 31.12.2022na 31.12.2022

Wartość Wartość

bilansowabilansowa

Wzrost stóp Wzrost stóp

procentowychprocentowych

o1 pp o1 pp

Spadek stóp Spadek stóp

procentowych procentowych

o1 pp o1 pp

Środki pieniężne 20 087 201 (201)

Zobowiązania ﬁnansowe odsetkowe wrażliwe na zmiany stóp

procentowych

256 671 (2 558) 2 558

Wpływ przed opodatkowaniemWpływ przed opodatkowaniem (2 357)(2 357) 2 3572 357

Podatek (19%) 448 (448)

Wpływ po opodatkowaniuWpływ po opodatkowaniu (1 909)(1 909) 1 9091 909

5.21.2. Ryzyko płynności5.21.2. Ryzyko płynności

Ryzyko płynności związane jest przede wszystkim zniedopasowaniem

terminu zapadalności należności oraz wymagalności zobowiązań

imoże wiązać się zkoniecznością poniesienia zwiększonych kosztów

pozyskania dodatkowego ﬁnansowania lub realizacji posiadanych

aktywów po cenie niższej od rynkowej.

Spółka korzysta izamierza korzystać wprzyszłości zﬁnansowania

dłużnego w postaci obligacji, kredytów bankowych oraz

innych instrumentów dłużnych. W szczególności w taki sposób

ﬁnansowane są inwestycje w portfele wierzytelności, realizowane

za pośrednictwem naszych pomiotów zależnych. Łączna wartość

wyemitowanych obligacji oraz zaciągniętych przez BEST pożyczek na

dzień 31 grudnia 2023 roku wynosiła 442,7 mln zł, ztego 219 mln zł

stanowi dług wewnętrzny wobec podmiotów należących do Grupy

Kapitałowej BEST. Wciągu 12 miesięcy od dnia bilansowego zapada

jedynie 49,3 mln zł.

Główne źródło spłat zaciągniętych zobowiązań ﬁnansowych

stanowią środki uzyskane przez podmioty zależne ze spłat nabytych

wierzytelności transferowane do Spółki poprzez realizację inwestycji

wjednostki zależne.

Zarządzanie płynnością odbywa się na poziomie Grupy Kapitałowej.

Decyzje dotyczące zaciągnięcia nowych zobowiązań ﬁnansowych

podejmowane są przez Zarząd Spółki w sposób racjonalny. Przed

podjęciem decyzji szacujemy wielkości i terminy spodziewanych

wpływów i wydatków, poziomy zadłużenia ﬁnansowego oraz

możliwości pozyskania nowego ﬁnansowania. Na bieżąco

prognozujemy zarówno wpływy, jak i wysokość ponoszonych

wydatków we wszystkich podmiotach wGrupie oraz monitorujemy

ich wykonanie. Zarządzamy także wierzytelnościami nabywanymi

przez podmioty zależne, co istotnie ułatwia proces planowania

i kontroli przepływów. Wykorzystujemy także narzędzia do

efektywnego zarządzania płynnością w Grupie oraz posiadamy

dostęp do zdywersyﬁkowanych źródeł ﬁnansowania umożliwiających

regulowanie bieżących zobowiązań wsytuacji obniżonej płynności.

Na dzień sporządzenia niniejszego sprawozdania Spółka posiada

pełną zdolność do wykonywania swoich zobowiązań ﬁnansowych.

Poniżej przedstawiliśmy szacowane przepływy ﬁnansowe wynikające

z terminów zapadalności aktywów ﬁnansowych i wymagalności

zobowiązań ﬁnansowych Spółki.

W związku z wejściem w życie ustawy z dnia 7 lipca 2022 r.

oﬁnansowaniu społecznościowym dla przedsięwzięć gospodarczych

ipomocy kredytobiorcom trwają pracę nad zastąpieniem wskaźnika

WIBOR wskaźnikiem alternatywnym. Na bieżąco monitorujemy

postęp pracy w tym zakresie. Zgodnie z najlepszą wiedzą, nie

spodziewamy się istotnego wpływu reformy IBOR na zobowiązania

ﬁnansowe, jednak nie możemy jednoznacznie określić jej wpływu

zuwagi na trwające prace legislacyjne.

BEST S.A.BEST S.A.

Jednostkowe sprawozdanie ﬁnansowe za 2023 rok

5252

Powyższe zestawienie nie uwzględnia planowanych wpływów zrealizacji inwestycji wjednostki zależne, wzwiązku zktórymi utworzyliśmy

rezerwę ztyt. odroczonego podatku dochodowego (nota 5.15.1) oraz przyszłych kosztów działalności operacyjnej.

Stan na dzień 31.12.2023Stan na dzień 31.12.2023

Wartość Wartość

bilansowabilansowa

Wartość Wartość

nominalna nominalna

przepływówprzepływów

Przepływy nominalne wynikające zumów wokresiePrzepływy nominalne wynikające zumów wokresie

0 – 3 0 – 3

m-cem-ce

3 – 6 3 – 6

m-cem-ce

6 – 12 6 – 12

m-cem-ce

1 – 3 1 – 3

latalata

3 – 5 3 – 5

latlat

powyżej powyżej

5 lat5 lat

Środki pieniężne 16 956 16 956 16 956 - - - - -

Pozostałe należności* 12 007 12 007 11 200 26 708 - - 73

Zobowiązania ztyt. obligacji (422 696) 556 151 31 082 9 812 28 659 292 013 194 585 -

Zobowiązania ztyt. pożyczek (20 015) 21 906 474 474 20 958 - - -

Zobowiązania ztyt. leasingu (16 759) 18 479 694 707 1 388 5 553 5 553 4 584

Zobowiązania handlowe** (12 979) (12 979) (5 419) (7 560) - - - -

RazemRazem (443 486)(443 486) 612 520612 520 54 98754 987 3 4593 459 51 71351 713 297 566297 566 200 138200 138 4 6574 657

Razem narastającoRazem narastająco 54 98754 987 58 44658 446 110 159110 159 407 725407 725 607 863607 863 612 520612 520

Stan na dzień 31.12.2022Stan na dzień 31.12.2022

Wartość Wartość

bilansowabilansowa

Wartość Wartość

nominalna nominalna

przepływówprzepływów

Przepływy nominalne wynikające zumów wokresiePrzepływy nominalne wynikające zumów wokresie

0 – 3 0 – 3

m-cem-ce

3 – 6 3 – 6

m-cem-ce

6 – 12 6 – 12

m-cem-ce

1 – 3 1 – 3

latalata

3 – 5 3 – 5

latlat

powyżej powyżej

5 lat5 lat

Środki pieniężne 20 087 20 087 20 087 - - - - -

Pozostałe należności* 2 689 2 716 2 023 - 350 270 - 73

Zobowiązania ztyt. obligacji (256 130) (357 770) (6 721) (6 664) (13 418) (78 054) (252 913) -

Zobowiązania ztyt. pożyczek (20 013) (22 126) (524) (530) (21 072) - - -

Zobowiązania ztyt. kredytów (431) (433) (433) - - - - -

Zobowiązania ztyt. leasingu (18 443) (20 552) (651) (1 185) (1 301) (5 219) (5 206) (6 990)

Zobowiązania handlowe** (13 167) (13 167) (5 358) - - (7 809) - -

RazemRazem (285 408)(285 408) (391 245)(391 245) 8 4238 423 (8 379)(8 379) (35 441)(35 441) (90 812)(90 812) (258 119)(258 119) (6 917)(6 917)

Razem narastającoRazem narastająco 8 4238 423 4444 (35 397)(35 397) (126 209)(126 209) (384 328)(384 328) (391 245)(391 245)

* obejmują należności ztytułu dostaw iusług oraz pozostałe za wyjątkiem należności ztytułu podatków

** zobowiązania ztytułu dostaw iusług oraz pozostałe za wyjątkiem zobowiązań ztytułu świadczeń pracowniczych oraz ztytułu podatków

* obejmują należności ztytułu dostaw iusług oraz pozostałe za wyjątkiem należności ztytułu podatków

** zobowiązania ztytułu dostaw iusług oraz pozostałe za wyjątkiem zobowiązań ztytułu świadczeń pracowniczych oraz ztytułu podatków

Terminy wymagalności dla gwarancji iporęczeń zostały ujęte wnocie 5.12.

BEST S.A.BEST S.A.

Jednostkowe sprawozdanie ﬁnansowe za 2023 rok

5353

5.21.3. Ryzyko kredytowe 5.21.3. Ryzyko kredytowe

Głównymi ekspozycjami narażonymi na ryzyko kredytowe są:

inwestycje wjednostki zależne oraz należności ztytułu zarządzania

wierzytelnościami.

Zarówno inwestycje w jednostki zależne, jak i należności z tytułu

zarządzania wierzytelnościami są inwestycjami przez nas

kontrolowanymi, zarówno w zakresie działalności operacyjnej jak

izarządzania płynnością.

Nasza najbardziej wartościowa inwestycja wBEST Capital FIZAN jest

inwestycją wfundusz owysokim poziomie dywersyﬁkacji, ponieważ

za pośrednictwem funduszy wierzytelności oraz Best Capital Italy,

których certyﬁkaty i udziały posiada, zainwestował w ponad 100

portfeli wierzytelności, przy czym pośredni maksymalny udział BEST

Capital FIZAN wpojedynczym pakiecie wierzytelności (stanowiącym

de facto pulę zdywersyﬁkowanych wierzytelności), nie przekracza

poziomu 10%.

Głównymi odbiorcami końcowymi naszych usług zarządzania

wierzytelnościami są fundusze inwestycyjne należące do naszej

Grupy a nasze wynagrodzenie jest pochodną kwot należności

odzyskanych na ich rzecz, co powoduje, że sami zapewniamy środki

na zapłatę naszego wynagrodzenia.

Stan na dzień Stan na dzień

31.12.202331.12.2023

Stan na dzień Stan na dzień

31.12.202231.12.2022

Inwestycje wjednostki zależne 1 130 521 920 097

Należności ztytułu dostaw iusług oraz pozostałe należności netto 12 007 2 751

RazemRazem 1 142 5281 142 528 922 848922 848

Ekspozycje głównych aktywów ﬁnansowych narażone na ryzyko kredytowe:

Utrata wartości aktywów ﬁnansowych objętych zakresem MSSF 9

Utrata wartości aktywów ﬁnansowych ze względu na ryzyko

kredytowe, a także odwrócenie strat ujmowane są w wyniku

bieżącego okresu.

Na koniec każdego okresu sprawozdawczego oceniamy, czy istnieją

obiektywne przesłanki utraty wartości inwestycji w jednostki

zależne. Jeśli takie dowody istnieją, przeprowadzamy test na utratę

wartości i określamy wartość odzyskiwalną naszych inwestycji.

Wprzypadku, gdy wartość bilansowa inwestycji wjednostkę zależną

jest wyższa od wartości odzyskiwalnej dokonujemy odpisu ztytułu

utraty wartości. Na dzień 31 grudnia 2023 r. nie zidentyﬁkowaliśmy

żadnych obiektywnych przesłanek mogących świadczyć o utracie

wartości naszych inwestycji wjednostki zależne.

Dla kategorii należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałych

należności stosujemy model oczekiwanych strat kredytowych zgodnie

zuproszczoną metodą dopuszczalną do zastosowania przez MSSF9.

Uzasadnienie dla zastosowania powyższego modelu stanowią

poniższe argumenty:

 należności posiadane przez Grupę nie zawierają istotnego elementu

ﬁnansowania wrozumieniu zasad określonych wMSSF 15, czyli

nie istnieje istotny komponent ﬁnansowania mogący korygować

przyrzeczoną kwotę wynagrodzenia,

 należności spełniają warunek oczekiwania, że zostaną spłacone

wokresie krótszym niż rok.

Uproszczony model pozwala na obliczania strat kredytowych wcałym

okresie życia należności.

Ujmujemy oczekiwane straty kredytowe dotyczące należności

wzależności od zmiany poziomu ryzyka kredytowego, który nastąpił

od momentu powstania należności, biorąc pod uwagę racjonalne

i możliwe do udokumentowania informacje. W szczególności przy

ocenie ryzyka utraty wartości analizowane są następujące zdarzenia:

 naruszenia umów powodujące niedokonanie płatności

wwymaganym terminie,

ujawnione znaczące trudności ﬁnansowe kontrahenta,

niska ocena zdolności kredytowej kontrahenta.

Do niewykonania zobowiązania dochodzi nie później niż wtedy, gdy

składnik aktywów ﬁnansowych jest przeterminowany o90 dni, chyba

że dysponujemy racjonalnymi i możliwymi do udokumentowania

informacjami pozwalającymi wykazać, że właściwsze jest kryterium,

zgodnie zktórym do niewykonania zobowiązania dochodzi po upływie

dłuższego czasu.

BEST S.A.BEST S.A.

Jednostkowe sprawozdanie ﬁnansowe za 2023 rok

5454

5.22. TRANSAKCJE ZPODMIOTAMI POWIĄZANYMI 5.22. TRANSAKCJE ZPODMIOTAMI POWIĄZANYMI

(wtys. zł)

5.22.1. Informacje owynagrodzeniach członków Zarządu iRady Nadzorczej BEST5.22.1. Informacje owynagrodzeniach członków Zarządu iRady Nadzorczej BEST

Wartość wypłaconych wynagrodzeń ipremii dla członków Zarządu iRady Nadzorczej BEST za 2023 rok iza rok poprzedni wynosiła odpowiednio:

01.01.202301.01.2023

31.12.202331.12.2023

01.01.202201.01.2022

31.12.202231.12.2022

Zarząd 1 271 1 147

Rada Nadzorcza 505 461

RazemRazem 1 7761 776 1 6081 608

Należności bez Należności bez

utraty wartości utraty wartości

Należności Należności

zutratą wartościzutratą wartości

Stan na dzień 01.01.2022:Stan na dzień 01.01.2022:

Należności ztytułu dostaw iusług oraz pozostałe należności brutto 1 741 77

Odpisy ztytułu oczekiwanych strat kredytowych - (77)

Wartość netto należności ztytułu dostaw iusług ipozostałych należnościWartość netto należności ztytułu dostaw iusług ipozostałych należności 1 7411 741 --

Stan na dzień 31.12.2022:Stan na dzień 31.12.2022:

Należności ztytułu dostaw iusług oraz pozostałe należności brutto 2 751 76

Odpisy ztytułu oczekiwanych strat kredytowych - (76)

odpisy na początek okresu - (77)

zwiększenia - (1)

zmniejszenia - 2

Wartość netto należności ztytułu dostaw iusług ipozostałych należnościWartość netto należności ztytułu dostaw iusług ipozostałych należności 2 7512 751 --

Oszacowaliśmy następujące odpisy ztytułu oczekiwanych strat kredytowych ztytułu należności ztytułu dostaw iusług:

Należności bez Należności bez

utraty wartości utraty wartości

Należności Należności

zutratą wartościzutratą wartości

Stan na dzień 01.01.2023:Stan na dzień 01.01.2023:

Należności ztytułu dostaw iusług oraz pozostałe należności brutto 2 751 76

Odpisy ztytułu oczekiwanych strat kredytowych - (76)

Wartość netto należności ztytułu dostaw iusług ipozostałych należności Wartość netto należności ztytułu dostaw iusług ipozostałych należności 2 7512 751 --

Stan na dzień 31.12.2023:Stan na dzień 31.12.2023:

Należności ztytułu dostaw iusług oraz pozostałe należności brutto 12 007 75

Odpisy ztytułu oczekiwanych strat kredytowych - (75)

odpisy na początek okresu - (76)

zwiększenia - -

zmniejszenia - 1

Wartość netto należności ztytułu dostaw iusług ipozostałych należnościWartość netto należności ztytułu dostaw iusług ipozostałych należności 12 00712 007 --

Poza wynagrodzeniami Członkowie Zarządu BEST są uprawnieni do długoterminowych świadczeń ztytułu realizacji programów motywacyjnych

rozliczanych wformie akcji, októrych szerzej piszemy wnocie 5.14.

BEST S.A.BEST S.A.

Jednostkowe sprawozdanie ﬁnansowe za 2023 rok

5555

Zarówno w2023 roku, jak iw2022 roku nie miały miejsca żadne transakcje zCzłonkami Rady Nadzorczej BEST.

5.22.2. Informacje owartości niespłaconych zaliczek, kredytów, pożyczek, gwarancji, poręczeń udzielonych osobom 5.22.2. Informacje owartości niespłaconych zaliczek, kredytów, pożyczek, gwarancji, poręczeń udzielonych osobom

powiązanym (wszczególności osobom zarządzającym inadzorującym) oraz zawartych znimi umowachpowiązanym (wszczególności osobom zarządzającym inadzorującym) oraz zawartych znimi umowach

Na dzień 31 grudnia 2023 roku posiadaliśmy zobowiązania wobec

Członka Zarządu BEST w wysokości 20 mln zł z tytułu udzielonej

pożyczki. Wokresie od 1 stycznia do 31 grudnia 2023 roku zapłaciliśmy

odsetki od tej pożyczki wwysokości 2 062 tys. zł. Wdniu 28 listopada

2023 roku termin spłaty pożyczki został przesunięty na 31 grudnia

2024 roku

Zobowiązania ztytułu pożyczek zaprezentowano

wnocie 5.9.3

5.22.3. Informacje otransakcjach zpodmiotami zależnymi 5.22.3. Informacje otransakcjach zpodmiotami zależnymi

Stan naszych rozrachunków na dzień 31 grudnia 2023 roku ina 31 grudnia 2022 roku zjednostkami zależnymi przedstawia tabela poniżej:

Wzajemne rozrachunkiWzajemne rozrachunki Stan na dzieńStan na dzień

31.12.202331.12.2023

Stan na dzieńStan na dzień

31.12.202231.12.2022

Należności BEST ztytułu:Należności BEST ztytułu: 11 47311 473 2 1742 174

dostaw iusług 4 239 2 174

realizacji certyﬁkatów BEST Capital FIZAN 7 234 -

Zobowiązania BEST ztytułu:Zobowiązania BEST ztytułu: 199 184199 184 182 303182 303

dostaw iusług 165 511

emisji obligacji 199 019 181 792

Przychody zdziałalności operacyjnej BEST od podmiotów zGrupy BEST zostały zaprezentowane wnocie 5.19

Wzajemne transakcjeWzajemne transakcje 01.01.202301.01.2023

31.12.202331.12.2023

01.01.202201.01.2022

31.12.202231.12.2022

Przychody BEST ztytułu:Przychody BEST ztytułu: 96 08796 087 88 16988 169

dostaw iusług 94 792 88 168

udziału wzyskach Kancelarii 155 1

pozostałe 1 140 -

Koszty BEST ztytułu:Koszty BEST ztytułu: 22 73722 737 12 99712 997

dostaw iusług 3 451 3 233

wyemitowanych obligacji 19 036 9 764

pozostałe 250 -

Inne transakcje ztytułu:Inne transakcje ztytułu: 17 23017 230 163 500163 500

emisja obligacji do jednostek zależnych 17 000 163 500

objęcie udziałów 230 -

W2023 roku spółka osiągnęła również zysk zrealizacji iumorzenia certyﬁkatów inwestycyjnych BEST Capital FIZAN wkwocie 12 385 tys. zł,

awroku 2022 wkwocie 10 529 tys. zł.

BEST S.A.BEST S.A.

Jednostkowe sprawozdanie ﬁnansowe za 2023 rok

5656

Krzysztof Borusowski

Prezes Zarządu BEST S.A

Agnieszka Galus – Bucior

Główny Księgowy

Podpis osoby, której powierzono prowadzenie ksiąg rachunkowych:

Marek Kucner

Wiceprezes Zarządu BEST S.A.

Maciej Bardan

Członek Zarządu BEST S.A.

Niniejsze sprawozdanie zostało sporządzone izatwierdzone wdniu 4 kwietnia 2024 roku do publikacji wdniu 5 kwietnia 2024 roku.

5.23. INFORMACJE DOTYCZĄCE WYPŁACONEJ (LUB ZADEKLAROWANEJ) DYWIDENDY5.23. INFORMACJE DOTYCZĄCE WYPŁACONEJ (LUB ZADEKLAROWANEJ) DYWIDENDY

Wokresie od 1 stycznia do 31 grudnia 2023 roku BEST nie wypłacał, ani nie deklarował wypłaty dywidendy.

5.24. WYNAGRODZENIE PODMIOTU BADAJĄCEGO SPRAWOZDANIE FINANSOWE5.24. WYNAGRODZENIE PODMIOTU BADAJĄCEGO SPRAWOZDANIE FINANSOWE

(wzłotych)

Spółka ujmuje koszty badania sprawozdań ﬁnansowych wokresach,

w których faktycznie prowadzone są prace audytowe. Poniżej

zaprezentowaliśmy wynagrodzenie podmiotu badającego

sprawozdanie ﬁnansowe - Ernst & Young Audyt Polska Sp. z o.o.

Sp.k. ujęte w kosztach okresów sprawozdawczych zakończonych

odpowiednio 31 grudnia 2023 roku oraz 31 grudnia 2022 roku.

01.01.202301.01.2023

31.12.202331.12.2023

01.01.202201.01.2022

31.12.202231.12.2022

Wynagrodzenie za badanie rocznych jednostkowych iskonsolidowanych sprawozdań

ﬁnansowych

293 525 260 092

Inne usługi poświadczające, wtym przegląd jednostkowego iskonsolidowanego

sprawozdania ﬁnansowego

176 620 158 234

5.25. ISTOTNE ZDARZENIA PO DNIU BILANSOWYM5.25. ISTOTNE ZDARZENIA PO DNIU BILANSOWYM

Zgodnie zumową całkowity koszt wynagrodzenia za badanie iprzegląd sprawozdań ﬁnansowych za 2023 rok wynosi 392 tys. zł powiększony

owskaźnik inﬂacji CPI (za rok 2022 – 392 tys. zł).

Na dzień sporządzenia niniejszego sprawozdania nie identyﬁkujemy żadnych zdarzeń, mających miejsce po dniu bilansowym, które mogłyby

wznaczący sposób wpłynąć na przyszłe wyniki Grupy.

UL. ŁUŻYCKA 8A,

81–537 GDYNIA

Tel. +49 58 769 92 99

www.best.com.plwww.best.com.pl