PRZEDSIĘBIORSTWO PRZEMYSŁU
SPOŻYWCZEGO „PEPEES”
SPÓŁKA AKCYJNA
W ŁOMŻY
SPRAWOZDANIE FINANSOWE
za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku
SPORZĄDZONE WEDŁUG
MIĘDZYNARODOWYCH STANDARDÓW
SPRAWOZDAWCZOŚCI FINANSOWEJ
W WERSJI ZATWIERDZONEJ PRZEZ
KOMISJĘ EUROPEJSKĄ
„PEPEES” S.A.
Sprawozdanie finansowe
za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku
(dane w tys. PLN)
2
INDEKS DO ROCZNEGO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO
WYBRANE DANE FINANSOWE W PRZELICZENIU NA EUR.................................................................. 4
SPRAWOZDANIE Z SYTUACJI FINANSOWEJ ................................................................................. 5
SPRAWOZDANIE Z ZYSKÓW LUB STRAT I INNYCH CAŁKOWITYCH DOCHODÓW ...................... 6
SPRAWOZDANIE ZE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM .......................................................................... 7
SPRAWOZDANIE Z PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH ................................................................................ 8
INFORMACJA O PRZYJĘTYCH ZASADACH RACHUNKOWOŚCI I INNE INFORMACJE
OBJAŚNIAJĄCE DO ROCZNEGO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO NA DZIEŃ 31 GRUDNIA 2023
ROKU ................................................................................. 9
1. Informacje ogólne .................................................................................................................................. 9
2. Informacje dotyczące okresów sprawozdawczych ............................................................................... 11
3. Podstawa sporządzenia rocznego sprawozdania finansowego ............................................................. 11
4. Istotne zasady (polityka) rachunkowości .......................................................................................... 12
5. Nowe standardy rachunkowości i interpretacje, które zostały opublikowane, a nie weszły jeszcze w
życie ............................................................................................................................................................. 24
6. Nietypowe pozycje mające znaczący wpływ na aktywa, pasywa, kapitał, wynik finansowy i
przepływy pieniężne ........................................................................................................................................ 25
7. Zmiany stosowanych zasad rachunkowości, korygowanie błędów i prezentacji ................................. 25
8. Sprawozdawczość dotycząca segmentów działalności ........................................................................ 26
8.1. Informacje dotyczące produktów i usług ......................................................................................... 26
8.2 Przychody z podziałem na produkty .................................................................................................... 26
8.3 Przychody ze sprzedaży według struktury terytorialnej ....................................................................... 26
8.4. Informacje dotyczące głównych klientów ........................................................................................ 27
9. Noty objaśniające do sprawozdania z sytuacji finansowej ................................................................... 27
9.1 Rzeczowe aktywa trwałe ...................................................................................................................... 27
9.2 Wartości niematerialne ..................................................................................................................... 29
9.3 Prawa do aktywów ........................................................................................................................... 31
9.4 Nieruchomości inwestycyjne ............................................................................................................... 31
9.5 Inwestycje w jednostkach zależnych .................................................................................................... 31
9.6 Pozostałe aktywa finansowe ................................................................................................................ 33
9.7 Zapasy .................................................................................................................................................. 34
„PEPEES” S.A.
Sprawozdanie finansowe
za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku
(dane w tys. PLN)
3
9.8 Aktywa biologiczne ............................................................................................................................. 35
9.9 Należności z tytułu dostaw oraz pozostałe należności krótkoterminowe ............................................. 35
9.10 Zaliczki ............................................................................................................................................ 37
9.11 Udzielone pożyczki .......................................................................................................................... 37
9.12 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty ................................................................................................. 38
9.13 Kapitał podstawowy ......................................................................................................................... 38
9.14 Kapitały zapasowe i rezerwowe ....................................................................................................... 39
9.15 Niepodzielony wynik lat ubiegłych .................................................................................................. 40
9.16 Kredyty i pożyczki ........................................................................................................................... 40
9.17 Zobowiązania z tytułu świadczeń emerytalnych i podobnych ......................................................... 43
9.18 Zobowiązania z tytułu dostaw oraz pozostałe zobowiązania ........................................................... 45
9.19 Zobowiązania z tytułu aktywów w leasingu .................................................................................... 46
9.20 Rezerwy, bierne rozliczenia międzyokresowe i przychody przyszłych okresów ............................. 46
9.21 Odroczony podatek dochodowy ....................................................................................................... 48
10. Noty objaśniające do sprawozdania z całkowitych dochodów ............................................................ 48
11. Noty objaśniające do sprawozdania z przepływów pieniężnych .......................................................... 55
12. Instrumenty finansowe ......................................................................................................................... 55
13. Zarządzanie kapitałem ......................................................................................................................... 57
14. Pozycje warunkowe ............................................................................................................................. 58
15. Transakcje z podmiotami powiązanymi ............................................................................................... 58
16. Przeciętne zatrudnienie w Spółce ......................................................................................................... 61
17. Wynagrodzenia biegłego rewidenta ..................................................................................................... 61
18. Wskazanie istotnych postępowań toczących się przed sądem, organem właściwym dla postępowania
arbitrażowego lub organem administracji publicznej, dotyczących zobowiązań oraz wierzytelności Emitenta,
ze wskazaniem przedmiotu postępowania, wartości przedmiotu sporu, daty wszczęcia postępowania, stron
wszczętego postępowania oraz stanowiska Emitenta ...................................................................................... 62
19. Ważne wydarzenia, które wystąpiły po dniu bilansowym ................................................................... 63
20. Zatwierdzenie sprawozdania finansowego ........................................................................................... 63
„PEPEES” S.A.
Sprawozdanie finansowe
za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku
(dane w tys. PLN)
4
WYBRANE DANE FINANSOWE W PRZELICZENIU NA EUR
Lp.
WYBRANE DANE FINANSOWE
W TYS PLN
W TYS. EUR
Rok
2023
2022
2023
2022
I
Przychody ze sprzedaży ogółem
169 273
186 512
37 381
39 783
II
Zysk lub strata netto
7 778
9 204
1 718
1 963
III
Całkowite dochody netto
7 713
9 227
1 703
1 968
IV
Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej
19 303
25 049
4 263
5 343
V
Przepływy pieniężne netto z działalności
inwestycyjnej
(33 785)
(7 496)
(7 461)
(1 599)
VI
Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej
837
296
185
63
VII
Przepływy pieniężne netto
(13 645)
17 849
(3 013)
3 807
VIII
Aktywa razem
292 566
289 420
67 287
61 711
IX
Kapitał własny
162 335
165 203
37 336
35 225
X
Zysk (strata) na jedną akcję zwykłą
(wartość wyrażona w PLN/EUR)
0,08
0,10
0,02
0,02
XI
Całkowite dochody netto na jedną akcję
(wartość wyrażona w PLN/EUR)
0,08
0,10
0,02
0,02
XII
Wartość księgowa na jedną akcję
(wartość wyrażona w PLN/EUR)
1,71
1,74
0,39
0,37
Do przeliczenia wybranych danych finansowych na EUR zastosowano następujące kursy ogłoszone
przez Narodowy Bank Polski:
- wybrane pozycje sprawozdania z sytuacji finansowej na dzień 31.12.2023 r. według średniego
kursu obowiązującego na dzień bilansowy 1 EUR= 4,3480 zł,
- wybrane pozycje sprawozdania z sytuacji finansowej na dzień 31.12.2022 r. według średniego
kursu obowiązującego na dzień bilansowy 1 EUR= 4,6899 zł,
- wybrane pozycje sprawozdania z całkowitych dochodów oraz sprawozdania z przepływów
pieniężnych za okres od 1 stycznia 2023 roku do 31 grudnia 2023 roku według kursu
stanowiącego średnią arytmetyczną średnich kursów ogłoszonych przez NBP obowiązujących
na ostatni dzień każdego miesiąca 2023 roku - 1 EUR = 4,5284 PLN,
- wybrane pozycje sprawozdania z całkowitych dochodów oraz sprawozdania z przepływów
pieniężnych za okres od 1 stycznia 2022 roku do 31 grudnia 2022 roku według kursu
stanowiącego średnią arytmetyczną średnich kursów ogłoszonych przez NBP obowiązujących
na ostatni dzień każdego miesiąca 2022 roku - 1 EUR = 4,6883 PLN.
„PEPEES” S.A.
Sprawozdanie finansowe
za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku
(dane w tys. PLN)
5
SPRAWOZDANIE Z SYTUACJI FINANSOWEJ
Lp.
Nota
Stan na 31 grudnia
2023 roku
Stan na 31 grudnia
2022 roku
A.
139 355
127 642
1.
9.1
96 215
85 012
2.
9.2
158
644
3.
9.3
15 898
14 576
4.
9.4
353
363
5.
9.5
23 586
23 586
6.
9.6
713
383
7.
9.22
2 432
3 078
B
153 211
161 778
1.
9.7
72 302
67 050
2.
9.8
34
326
3.
9.9
9.10
25 191
29 733
4.
9.6
9.11
17 810
13 150
5.
9.12
37 874
51 519
292 566
289 420
Nota
Stan na 31 grudnia
2023 roku
Stan na 31 grudnia
2022 roku
A
162 335
165 203
1.
9.13
5 700
5 700
2.
9.14
7 562
7 562
3.
(1 424)
(224)
4.
9.14
30 465
30 530
5.
9.14
9.15
120 032
121 635
B
130 231
124 217
I
31 563
24 814
1.
9.16
10 169
2 750
2.
9.19
10 681
12 492
3.
9.21
4 904
5 450
4.
9.17
2 795
2 295
5.
9.20
1 730
1 827
6.
9.18
1 284
-
II
98 668
99 403
1.
9.18
9.20
14 995
16 257
2.
3 497
3 032
3.
9.16
76 894
75 881
4.
9.19
2 878
3 737
5.
9.17
404
496
292 566
289 420
„PEPEES” S.A.
Sprawozdanie finansowe
za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku
(dane w tys. PLN)
6
SPRAWOZDANIE Z ZYSKÓW LUB STRAT I INNYCH CAŁKOWITYCH
DOCHODÓW
Lp.
Wyszczególnienie
Nota
Za okres 12 miesięcy
zakończony dnia
31 grudnia 2023 roku
Za okres 12 miesięcy
zakończony dnia
31 grudnia 2022 roku
I
Przychody ze sprzedaży
169 273
186 512
1.
Przychody ze sprzedaży produktów
10.1
149 554
172 147
2.
Przychody ze sprzedaży usług
10.2
1 469
1 246
3.
Przychody ze sprzedaży towarów i materiałów
10.3
18 250
13 119
II
Koszt własny sprzedaży
(123 228)
(130 953)
1.
Koszty sprzedanych produktów
10.4
(96 353)
(111 410)
2.
Koszty sprzedanych usług
10.4
(961)
(872)
3.
Koszty sprzedanych towarów i materiałów
(18 000)
(11 603)
4.
Wynik produkcji rolnej
10.6
(7 914)
(7 068)
III
Zysk (strata) brutto ze sprzedaży (I-II)
46 045
55 559
1.
Koszty sprzedaży i marketingu
10.4
(8 627)
(12 536)
2.
Koszty ogólnego zarządu
10.4
(25 668)
(25 549)
3.
Pozostałe przychody operacyjne
10.7
1 607
560
4.
Pozostałe koszty operacyjne
10.8
(678)
(1 645)
IV
Zysk (strata) z działalności operacyjnej
12 679
16 389
1.
Koszty finansowe
10.9
(5 512)
(4 674)
2.
Przychody finansowe
10.10
4 909
1 901
V
Zysk (strata) przed opodatkowaniem
12 076
13 616
VI
Podatek dochodowy
10.11
(4 298)
(4 412)
VII
Zysk (strata) netto
7 778
9 204
VIII
Inne całkowite dochody
(65)
23
1.
Przeszacowanie zobowiązań z tytułu świadczeń
pracowniczych
(65)
23
IX
Całkowite dochody ogółem, w tym
7 713
9 227
X
Zysk (strata) netto na 1 akcję
10.12
0,08
0,10
„PEPEES” S.A.
Sprawozdanie finansowe
za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku
(dane w tys. PLN)
SPRAWOZDANIE ZE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM
Wyszczególnienie
Kapitał
podstawowy
Kapitał ze sprzedaży
akcji powyżej
wartości nominalnej
Akcje własne
Kapitał z
aktualizacji
wyceny
Zyski
zatrzymane
Razem kapitał własny
Stan na 1 stycznia 2022
5 700
7 562
-
30 507
112 431
156 200
Zysk (strata) netto za rok obrotowy
-
-
-
9 204
9 204
Zakup akcji własnych
(224)
Pozostałe całkowite dochody za rok obrotowy (netto)
-
-
23
-
23
Stan na 31 grudnia 2022
5 700
7 562
(224)
30 530
121 635
165 203
Stan na 1 stycznia 2023
5 700
7 562
(224)
30 530
121 635
165 203
Zakup akcji własnych
(1 200)
(1 200)
Dywidenda z zysku 2022
-
(7 233)
(7 233)
Dywidenda z kapitału zapasowego
-
(2 148)
(2 148)
Zysk (strata) netto za okres
-
-
7 778
7 778
Pozostałe całkowite dochody za rok obrotowy (netto)
-
-
(65)
-
(65)
Stan na 31 grudnia 2023
5 700
7 562
(1 424)
30 465
120 032
162 335
„PEPEES” S.A.
Sprawozdanie finansowe
za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku
(dane w tys. PLN)
8
SPRAWOZDANIE Z PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH
Lp.
Wyszczególnienie
Za okres 12 miesięcy
zakończony dnia 31
grudnia 2023 roku
Za okres 12 miesięcy
zakończony dnia 31
grudnia 2022 roku
A.
Przepływy środków pieniężnych z działalności operacyjnej - metoda pośrednia
I
Zysk (strata) przed opodatkowaniem
12 076
13 616
II
Korekty razem
7 227
11 433
1.
Amortyzacja
11 466
13 407
2.
(Zyski) straty z tytułu różnic kursowych
(253)
-
3.
Odsetki i udziały w zyskach (dywidendy)
2 913
2 107
4.
(Zysk) strata z tytułu dz. Inwestycyjnej
(245)
(150)
5.
Zmiana stanu rezerw
408
(33)
6.
Zmiana stanu zapasów
(5 252)
(3 773)
7.
Zmiana stanu aktywów biologicznych
292
234
8.
Zmiana stanu należności
4 542
(1 495)
9.
Zmiana stanu zobowiązań krótkoterminowych, z wyjątkiem pożyczek i kredytów
22
2 537
10.
Zapłacony/zwrócony podatek dochodowy
(3 718)
(2 498)
11.
Zmiana stanu dotacji
(97)
(98)
12.
Zmiana stanu naliczonych odsetek od pożyczek
(58)
(7)
13.
Zmiana stanu innych aktywów finansowych
(1 322)
1 185
14.
Otrzymane dopłaty
(1 099)
(890)
15.
Aktualizacja wartości aktywów finansowych
(1 949)
303
16.
Umorzenie praw do emisji CO 2
1 582
600
17.
Inne korekty
(5)
4
III
Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej
19 303
25 049
B.
Przepływy środków pieniężnych z działalności inwestycyjnej
I
Wpływy
4 164
891
1.
Zbycie wartości niematerialnych oraz rzeczowych aktywów trwałych
1 320
163
2.
Otrzymane dywidendy
300
200
3.
Przychody z papierów wartościowych
320
320
4.
Spłata udzielonych pożyczek
2 224
208
II
Wydatki
37 949
8 387
1.
Nabycie wartości niematerialnych oraz rzeczowych aktywów trwałych
23 253
4 960
2.
Zakup praw majątkowych
1 155
1 027
3.
Udzielone pożyczki
4 160
2 400
4.
Dywidenda
9 381
-
III
Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej
(33 785)
(7 496)
C.
Przepływy środków pieniężnych z działalności finansowej
I
Wpływy
76 655
67 580
1.
Kredyty i pożyczki
75 556
66 690
2.
Otrzymane dopłaty
1 099
890
II
Wydatki
75 818
67 284
1.
Spłaty kredytów i pożyczek
67 422
60 439
2.
Odsetki od kredytów i pożyczek
3 533
2 627
3.
Nabycie akcji własnych
1 676
294
4.
Płatności z umów leasingu
3 187
3 924
III
Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej (I-II)
837
296
D.
Przepływy pieniężne netto, razem (A.III+/-B.III+/-C.III)
(13 645)
17 849
E.
Bilansowa zmiana stanu środków pieniężnych
(13 645)
17 849
F.
Środki pieniężne na początek okresu
51 519
33 670
G.
Środki pieniężne na koniec okresu (F+/- D)
37 874
51 519
- w tym o ograniczonej możliwości dysponowania
„PEPEES” S.A.
Sprawozdanie finansowe
za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku
(dane w tys. PLN)
9
INFORMACJA O PRZYJĘTYCH ZASADACH RACHUNKOWOŚCI I INNE
INFORMACJE OBJAŚNIAJĄCE DO ROCZNEGO SPRAWOZDANIA
FINANSOWEGO NA DZIEŃ 31 GRUDNIA 2023 ROKU
1. Informacje ogólne
Nazwa pełna: Przedsiębiorstwo Przemysłu Spożywczego „PEPEES” S.A.
Adres siedziby: 18-402 Łomża, ul. Poznańska 121
Identyfikator: REGON: 450096365
Identyfikator NIP: 7181005512
Organ rejestrowy: Sąd Rejonowy w Białymstoku XII Wydział
Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego
Numer w rejestrze: 000038455
Forma Prawna: Spółka Akcyjna
Forma organizacyjna: Przedsiębiorstwo jednozakładowe
Podstawowy przedmiot działalności według działów PKD: 1062Z wytwarzanie skrobi i wyrobów
skrobiowych.
Branża: spożywcza
Czas trwania: nieoznaczony
Skład osobowy Zarządu na dzień 31 grudnia 2023 roku:
Wojciech Faszczewski Prezes Zarządu
Tomasz Krzysztof Rogala Członek Zarządu
Skład osobowy Rady Nadzorczej na dzień 31 grudnia 2023 roku:
Maciej Kaliński Przewodniczący Rady Nadzorczej
Robert Malinowski Zastępca Przewodniczącego Rady Nadzorczej
Agata Czerniakowska Sekretarz Rady Nadzorczej
Kajetan Rościszewski Członek Rady Nadzorczej
Jacek Okoński Członek Rady Nadzorczej
Skład osobowy Rady Nadzorczej w okresie od 1 stycznia 2023 r. do 3 lipca 2023 roku:
Maciej Kaliński Przewodniczący Rady Nadzorczej
Robert Malinowski Sekretarz Rady Nadzorczej
Kajetan Rościszewski Członek Rady Nadzorczej
Jacek Okoński Członek Rady Nadzorczej
Agata Czerniakowska Członek Rady Nadzorczej
„PEPEES” S.A.
Sprawozdanie finansowe
za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku
(dane w tys. PLN)
10
Do dnia 3 grudnia 2022 r. funkcję Wiceprzewodniczącego Rady Nadzorczej pełnił pan Tomasz
Nowakowski, którego mandat wygasł z chwilą jego śmierci. Od tamtego momentu do dnia 2 lipca 2023 r.
Rada Nadzorcza funkcjonowała bez Wiceprzewodniczącego. W dniu 3 lipca 2023 r. Rada Nadzorcza
Spółki dokonała wyboru Zastępcy Przewodniczącego Rady Nadzorczej, którym został pan Robert
Malinowski oraz Sekretarza Rady Nadzorczej, którym została pani Agata Czerniakowska.
Skład osobowy Komitetu Audytu na dzień 31 grudnia 2023 roku:
Maciej Kaliński Przewodniczący Komitetu Audytu
Jacek Okoński Zastępca Przewodniczącego Komitetu Audytu
Agata Czerniakowska Członek Komitetu Audytu
Robert Malinowski Członek Komitetu Audytu
Kajetan Rościszewski Członek Komitetu Audytu.
Skład osobowy Komitetu Audytu w okresie od 1 stycznia 2023 r. do 27 lutego 2023 roku:
Maciej Kaliński Przewodniczący Komitetu Audytu
Agata Czerniakowska Członek Komitetu Audytu
Robert Malinowski Członek Komitetu Audytu
Kajetan Rościszewski Członek Komitetu Audytu.
Do dnia 3 grudnia 2022 r. funkcję Wiceprzewodniczącego Komitetu Audytu pełnił pan Tomasz
Nowakowski, którego mandat Członka Rady Nadzorczej wygasł z chwilą jego śmierci. Od tamtego
momentu do dnia 26 lutego 2023 r. Komitet Audytu funkcjonował bez Wiceprzewodniczącego. W dniu
27 lutego 2023 r. Rada Nadzorcza Spółki dokonała wyboru Zastępcy Przewodniczącego Komitetu Audytu,
którym został pan Jacek Okoński.
OŚWIADCZENIE ZARZĄDU
A. w sprawie rzetelności sporządzenia sprawozdania finansowego
Zarząd Przedsiębiorstwa Przemysłu Spożywczego „PEPEES” S.A. oświadcza, że według swej najlepszej
wiedzy, zapewnił sporządzenie rocznego sprawozdania finansowego, przedstawiającego w sposób
prawdziwy, rzetelny i jasny wszystkie informacje istotne dla oceny sytuacji majątkowej i finansowej Spółki
na dzień 31.12.2023 r. jak też jej wyniku finansowego za rok obrotowy od 01.01.2023 r. do 31.12.2023 r.
Przy sporządzeniu sprawozdania finansowego Zarząd zapewnił wybór właściwych zasad wyceny oraz
sporządzenia sprawozdania finansowego. Przy wycenie aktywów i pasywów oraz ustalaniu wyniku
finansowego przyjęto, że Spółka będzie kontynuowała w dającej się przewidzieć przyszłości działalność
gospodarczą w niezmniejszonym istotnie zakresie, co jest zgodne ze stanem faktycznym i prawnym.
Zarząd ponosi odpowiedzialność za wykonywanie obowiązków w zakresie rachunkowości, określonych
przepisami prawa.
„PEPEES” S.A.
Sprawozdanie finansowe
za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku
(dane w tys. PLN)
11
Niniejsze sprawozdanie finansowe zostało zatwierdzone przez PEPEES S.A. do publikacji w dniu
5 kwietnia 2024 r.
B. w sprawie podmiotu uprawnionego do badania sprawozdań finansowych
Zarząd Przedsiębiorstwa Przemysłu Spożywczego „PEPEES” S.A. oświadcza, że podmiot uprawniony do
badania sprawozdań finansowych, dokonujący badania sprawozdania finansowego został wybrany zgodnie
z przepisami prawa oraz że podmiot ten oraz biegli rewidenci dokonujący badania spełniali warunki do
wydania bezstronnej i niezależnej opinii z badania, zgodnie z obowiązującymi przepisami.
Podmiotem uprawnionym do przeprowadzenia sprawozdania finansowego” PEPEES” S.A. za rok 2023
jest WBS Audyt Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością z siedzibą w Warszawie, ul. Grzybowska 4,
lok. U9B, 00-131 Warszawa, wpisana na listę podmiotów uprawnionych do badania sprawozdań
finansowych pod numerem ewidencyjnym 3685 w Polskiej Izbie Biegłych Rewidentów, na podstawie
umowy zawartej dnia 09.01.2023 r.
2. Informacje dotyczące okresów sprawozdawczych
Prezentowane roczne sprawozdanie finansowe obejmuje okres od dnia 1 stycznia 2023 roku do dnia
31 grudnia 2023 roku, a porównywalne dane finansowe i noty objaśniające obejmują okres od 1 stycznia
2022 roku do 31 grudnia 2022 roku.
3. Podstawa sporządzenia rocznego sprawozdania finansowego
Niniejsze sprawozdanie finansowe zostało przygotowane przy zastosowaniu zasad rachunkowości
zgodnych z:
• Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej, które zostały zatwierdzone przez Unię
Europejską,
• w zakresie nieuregulowanym powyższymi standardami - zgodnie z wymogami ustawy z 29 września
1994 roku o rachunkowości (Dz. U. z 2021 roku, poz. 217) i wydanymi na jej podstawie przepisami
wykonawczymi.
MSSF obejmują Standardy i Interpretacje zaakceptowane przez Radę Międzynarodowych Standardów
Rachunkowości („RMSR”) oraz Komitet ds. Interpretacji Międzynarodowej Sprawozdawczości
Finansowej („KIMSF”).
Zasady rachunkowości zastosowane do sporządzenia niniejszego jednostkowego sprawozdania
finansowego nie uległy zmianom w stosunku do zasad, które zastosowano przy sporządzaniu rocznego
jednostkowego sprawozdania finansowego za rok zakończony dnia 31 grudnia 2022 roku, z wyjątkiem
zastosowania nowych lub zmienionych standardów oraz interpretacji obowiązujących dla okresów
rocznych rozpoczynających się od 1 stycznia 2023 roku i później.
Zmienione standardy oraz interpretacje, które mają zastosowanie po raz pierwszy w 2023 roku, nie mają
istotnego wpływu na niniejsze jednostkowe sprawozdanie finansowe.
Przy sporządzeniu sprawozdania finansowego Zarząd zapewnił wybór właściwych zasad wyceny oraz
sporządzenia sprawozdania finansowego. Przy wycenie aktywów i pasywów oraz ustalaniu wyniku
finansowego przyjęto, że Spółka będzie kontynuowała w dającej się przewidzieć przyszłości działalność
gospodarczą w niezmniejszonym istotnie zakresie, co jest zgodne ze stanem faktycznym i prawnym.
Niniejsze roczne sprawozdanie finansowe jest przedstawione w złotych („PLN”), a wszystkie wartości,
o ile nie wskazano inaczej, podane są w tysiącach PLN.
Niniejsze roczne sprawozdanie finansowe zostało sporządzone przy założeniu kontynuowania działalności
gospodarczej przez Spółkę w dającej się przewidzieć przyszłości. Na dzień zatwierdzenia niniejszego
„PEPEES” S.A.
Sprawozdanie finansowe
za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku
(dane w tys. PLN)
12
rocznego sprawozdania finansowego Zarząd Przedsiębiorstwa Przemysłu Spożywczego „PEPEES” S.A.
nie stwierdza istnienia okoliczności wskazujących na zagrożenie kontynuowania działalności przez Spółkę.
Sprawozdanie finansowe nie zawiera danych łącznych, ponieważ Spółka PEPEES jest przedsiębiorstwem
jednozakładowym.
Spółka PEPEES S.A. jest Jednostką Dominującą i sporządza skonsolidowane sprawozdanie finansowe.
4. Istotne zasady (polityka) rachunkowości
4.1. Zmiany zasad rachunkowości
Spółka nie zmieniała stosowanych uprzednio zasad rachunkowości, z wyjątkiem zastosowania nowych lub
zmienionych, standardów oraz interpretacji obowiązujących dla okresów rocznych rozpoczynających się
w dniu lub po 1 stycznia 2023 roku.
4.2. Korekty błędów poprzednich okresów
Nie wystąpiły korekty błędów poprzednich okresów.
4.3. Oświadczenie o zgodności
Niniejsze sprawozdanie zostało sporządzone zgodnie z Międzynarodowymi Standardami
Rachunkowości (MSR), Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej (MSSF)
oraz związanymi z nimi interpretacjami ogłoszonymi w formie rozporządzeń Komisji Europejskiej .
4.4. Przeliczanie pozycji wyrażonych w walucie obcej
Walutą funkcjonalną (wyceny) i walutą prezentacji spółki PEPEES S.A. jest złoty polski. Aktywa
i zobowiązania pieniężne wyrażone w walutach obcych zostały przeliczane na dzień bilansowy po kursie
wymiany stosowanym przez bank, z którego usług Spółka korzysta. Wszystkie różnice kursowe są
ujmowane w sprawozdaniu z całkowitych dochodów za dany okres.
4.5. Sprawozdawczość dotycząca segmentów działalności
Spółka zajmuje się produkcją i sprzedażą skrobi oraz hydrolizatów skrobiowych. Z uwagi na koncentrację
działalności Spółki na jednym rodzaju działalności oraz na jednym obszarze geograficznym, posiada jeden
segment sprawozdawczy „przetwórstwo ziemniaków”. Jeden segment identyfikuje się w codziennej
ewidencji i raportach wewnętrznych.
W niniejszym sprawozdaniu ujawniono informacje zgodnie z paragrafami 32-34 MSSF 8.
4.6. Rzeczowe aktywa trwałe
W momencie przejścia na MSR Spółka przyjęła wartość godziwą środków trwałych wycenionych przez
rzeczoznawcę jako zakładany koszt.
Środki trwałe w budowie powstające dla celów produkcyjnych, wynajmu lub administracyjnych jak
również dla celów jeszcze nie określonych, prezentowane są w sprawozdaniu z sytuacji finansowej wg
kosztu wytworzenia pomniejszonego o odpisy z tytułu utraty wartości. Koszt wytworzenia zwiększany jest
o opłaty oraz dla określonych aktywów o koszty finansowania zewnętrznego. Spółka stosuje amortyzację
liniową. Amortyzacja dotycząca środków trwałych rozpoczyna się w momencie rozpoczęcia ich
użytkowania. Amortyzację wylicza się dla wszystkich środków trwałych, z pominięciem gruntów oraz
środków trwałych w budowie, przez oszacowany okres rzeczywistego wykorzystania tych środków,
„PEPEES” S.A.
Sprawozdanie finansowe
za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku
(dane w tys. PLN)
13
używając metody liniowej. Okresy użytkowania dla poszczególnych grup środków trwałych wynoszą:
- budynki i budowle 10 - 40 lat
- maszyny i urządzenia 2 - 20 lat
- środki transportu 3 - 5 lat
- wyposażenie stałe i sprzęt 2 - 15 lat
Okresy użytkowania zostały na dzień bilansowy zweryfikowane i zaktualizowane.
Spółka, stosując zasadę istotności, środki trwałe o wartości początkowej do 3.500 PLN odnosi jednorazowo
do rachunku zysków i strat w okresie, w którym został poniesiony wydatek.
4.7. Wartości niematerialne
Wartości niematerialne są rozpoznawane, jeżeli jest prawdopodobne, że w przyszłości spowodują one
wpływ do Spółki korzyści ekonomicznych, które mogą być bezpośrednio powiązane z tymi aktywami.
Spółka nie posiada wartości niematerialnych o nieokreślonym okresie użytkowania.
Na dzień bilansowy wartości niematerialne wyceniane są według kosztu po pomniejszeniu o dokonane
odpisy amortyzacyjne oraz ewentualne odpisy z tytułu trwałej utraty wartości.
(a) Znaki towarowe i licencje
Znaki towarowe i licencje posiadają ograniczone (skończone) okresy ekonomicznej użyteczności
i wykazywane są sprawozdaniu z sytuacji finansowej według kosztu historycznego pomniejszonego
o dotychczasowe umorzenie. Amortyzację nalicza się metodą liniową w celu rozłożenia kosztu przez
szacowany okres ekonomicznej użyteczności (2-10 lat).
b) Oprogramowanie komputerowe
Zakupione licencje na oprogramowanie komputerowe aktywuje się w wysokości kosztów poniesionych na
zakup i przygotowanie do używania konkretnego oprogramowania komputerowego. Aktywowane koszty
odpisuje się przez szacowany okres użytkowania oprogramowania (2-10 lat).
Koszty związane z tworzeniem lub utrzymaniem programów komputerowych spisywane są w koszty
z chwilą poniesienia.
c) Prawo do emisji zanieczyszczeń
Uprawnienia do emisji CO2 ujmowane są jako wartości niematerialne, które nie podlegają amortyzacji,
lecz podlegają analizie pod kątem utraty wartości.
Zakupione jednostki uprawnień do emisji są ujmowane w cenie nabycia zaś otrzymane nieodpłatnie
w wartości nominalnej, czyli w wartości zerowej.
Na szacowaną emisję CO2 w okresie sprawozdawczym tworzy się rezerwę w ciężar kosztów działalności
podstawowej.
Na podstawie zweryfikowanego rocznego raportu, o którym mowa w art. 57 ust. 3 ustawy o handlu
emisjami, wyłącza się z ewidencji wykorzystane i umorzone prawa do emisji. Rozchód uprawnień
ujmowany jest według metody pierwsze przyszło - pierwsze wyszło (FIFO).
„PEPEES” S.A.
Sprawozdanie finansowe
za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku
(dane w tys. PLN)
14
4.8. Prawa do aktywa (Prawo wieczystego użytkowania gruntów)
Począwszy od 1 stycznia 2019 roku Spółka wdrożyła Międzynarodowy Standard Sprawozdawczości
Finansowej 16 „Leasing:”, który wprowadza jednolity model rachunkowości leasingobiorcy i wymaga, aby
leasingobiorca ujmował aktywa i zobowiązania wynikające z każdego leasingu z okresem przekraczającym
12 miesięcy, chyba że bazowy składnik aktywów ma niską wartość. W dacie rozpoczęcia leasingobiorca
ujmuje składnik aktywów z tytułu prawa do użytkowania bazowego składnika aktywów oraz zobowiązanie
z tytułu leasingu, który odzwierciedla jego obowiązek dokonywania opłat leasingowych. Leasingobiorca
odrębnie ujmuje amortyzację składnika aktywów z tytułu prawa do użytkowania i odsetki od zobowiązania
z tytułu leasingu.
Spółka do 31 grudnia 2018 r. traktowała posiadane prawo wieczystego użytkowania gruntów jako leasing
operacyjny, ujmując opłaty wnoszone z tego tytułu w zysku lub stracie okresu, którego dotyczyły.
Począwszy od 1 stycznia 2019 r. prawo wieczystego użytkowania zostało zakwalifikowane przez Spółkę
jako umowa leasingu, zgodnie z MSSF 16.
Składnik aktywów z tytułu prawa do użytkowania oraz zaliczki na dzierżawę nieruchomości prezentowany
jest w sprawozdaniu z sytuacji finansowej w pozycji „Prawa do aktywów”.
4.9. Nieruchomości inwestycyjne
Za nieruchomości inwestycyjne uznaje się nieruchomości, które traktowane są jako źródło przychodów
z czynszów lub / i utrzymywane są w posiadaniu ze względu na spodziewany przyrost ich wartości.
Nieruchomości inwestycyjne początkowo wycenia się w cenie nabycia lub koszcie wytworzenia. Po
początkowym ujęciu Spółka wybrała model ceny nabycia lub kosztu wytworzenia dla wszystkich
nieruchomości inwestycyjnych i wycenia je zgodnie z MSR 16 Rzeczowe aktywa trwałe, poza
nieruchomościami spełniającymi kryteria zaklasyfikowania ich jako przeznaczone do sprzedaży, które
wycenia się zgodnie z MSSF 5.
Amortyzację wylicza się przez oszacowany okres ekonomicznej przydatności tych środków, używając
metody liniowej. Nie amortyzuje się gruntów.
Zyski lub straty wynikłe ze sprzedaży (likwidacji ) nieruchomości inwestycyjnych określa się jako różnicę
pomiędzy przychodami ze sprzedaży a wartością bilansową tych pozycji i ujmuje w sprawozdaniu
z całkowitych dochodów.
4.10. Instrumenty finansowe
Począwszy od 1 stycznia 2018 r. Spółka kwalifikuje aktywa finansowe do jednej z trzech kategorii
określonych w MSSF 9:
• wyceniane w zamortyzowanym koszcie,
• wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy,
• wyceniane w wartości godziwej przez pozostałe dochody całkowite.
Do kategorii aktywów wycenianych w zamortyzowanym koszcie Spółka klasyfikuje należności z tytułu
dostaw i usług, udzielone pożyczki, pozostałe należności, lokaty oraz środki pieniężne i ich ekwiwalenty.
Jednostka wycenia aktywa finansowe w zamortyzowanym koszcie z zastosowaniem metody efektywnej
stopy procentowej, z uwzględnieniem odpisów z tytułu utraty wartości. Należności długoterminowe
podlegające pod zakres MSSF 9 są dyskontowane na dzień bilansowy.
Należności z tytułu dostaw i usług z terminem zapadalności poniżej 12 miesięcy są wyceniane w kwocie
wymaganej zapłaty, pomniejszone o ewentualny odpis z tytułu oczekiwanej straty.
Do kategorii aktywów wycenianych w wartości godziwej przez wynik finansowy klasyfikuje się wszystkie
instrumenty finansowe, które nie zostały zaklasyfikowane jako wyceniane w zamortyzowanym koszcie lub
„PEPEES” S.A.
Sprawozdanie finansowe
za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku
(dane w tys. PLN)
15
jako wyceniane w wartości godziwej przez pozostałe całkowite dochody, a także te w przypadku których
Spółka podjęła decyzję o takiej klasyfikacji w celu wyeliminowania niedopasowania księgowego.
Spółka kwalifikuje do tej kategorii udzielone pożyczki, które nie zdały testu umownych przepływów
pieniężnych oraz instrumenty pochodne będące aktywami, o ile nie zostały wyznaczone jako instrumenty
zabezpieczające.
Zyski i straty na składniku aktywów finansowych zaliczonym do wycenianych w wartości godziwej przez
wynik finansowy ujmuje się w wyniku finansowym w okresie, w którym powstały (w tym przychody
z tytułu odsetek oraz dywidend otrzymane z instrumentów kapitałowych notowanych na aktywnym
rynku.).
Aktywa wyceniane po początkowym ujęciu w wartości godziwej przez inne całkowite dochody - są to
aktywa finansowe utrzymywane zgodnie z modelem biznesowym, którego celem jest zarówno
utrzymywanie aktywów finansowych dla uzyskiwania przepływów pieniężnych wynikających z umowy
jak i sprzedaż aktywów finansowych, a charakterystyka umowy dotyczącej tych aktywów finansowych
przewiduje powstawanie przepływów pieniężnych, które są jedynie spłatą kwoty głównej i odsetek.
Zyski i straty na składniku aktywów finansowych stanowiącym instrument kapitałowy, dla którego
zastosowano opcje wyceny do wartości godziwej przez pozostałe całkowite dochody ujmuje się
w pozostałych całkowitych dochodach, za wyjątkiem przychodów z tytułu otrzymanych dywidend.
Zgodnie z MSSF 9 Spółka monitoruje zmiany ryzyka kredytowego związanego z poszczególnymi
składnikami aktywów finansowych oraz dla każdego z nich dokonuje na każdy dzień bilansowy oceny, czy
występują obiektywne dowody na to, że składnik aktywów finansowych lub grupa aktywów finansowych
utraciły na wartości.
4.11. Zapasy
Zapasy są wykazywane według ceny nabycia lub kosztów wytworzenia nie wyższych, niż cena sprzedaży
netto. Koszt wyrobów gotowych i produkcji w toku obejmuje surowce, robociznę bezpośrednią, inne koszty
bezpośrednie i odnośne wydziałowe koszty produkcji (oparte o normalne zdolności produkcyjne), nie
obejmuje natomiast kosztów finansowania zewnętrznego. Zapasy materiałów i towarów są wyceniane przy
wykorzystaniu metody średniej ważonej.
Na dzień bilansowy wycena zapasów odbywa się z zachowaniem zasad ostrożnej wyceny, tzn. według ceny
nabycia lub ceny sprzedaży możliwej do uzyskania w zależności od tego która z nich jest niższa. Cena
sprzedaży netto odpowiada oszacowanej cenie sprzedaży pomniejszonej o wszelkie koszty konieczne do
zakończenia produkcji oraz koszty doprowadzenia zapasów do sprzedaży lub znalezienia nabywcy
(tj. koszty sprzedaży, marketingu itp.). W przypadku, gdy cena nabycia jest wyższa niż cena sprzedaży
możliwa do uzyskania, Spółka tworzy odpisy aktualizujące w ciężar kosztów sprzedanych produktów.
4.12. Aktywa biologiczne
Spółka dzierżawi gospodarstwa rolne, na których uprawia rośliny jednoroczne, takie jak ziemniaki, groch,
rzepak i zboża. Składniki aktywów biologicznych wycenia się w momencie początkowego ujęcia oraz na
koniec każdego okresu sprawozdawczego w wartości godziwej pomniejszonej o koszty sprzedaży
z uwzględnieniem stopnia dojrzałości roślin.
4.13. Należności krótko- i długoterminowe
Należności z tytułu dostaw i usług, których termin zapadalności wynosi do 180 dni, są ujmowane
i wykazywane według kwot pierwotnie zafakturowanych, z uwzględnieniem odpisów z tytułu utraty
wartości. Odpis z tytułu utraty wartości należności handlowych tworzy się, gdy istnieją obiektywne dowody
na to, że Spółka nie będzie w stanie otrzymać wszystkich należnych kwot wynikających z pierwotnych
warunków należności. Odpisy aktualizujące należności obciążają pozostałe koszty operacyjne. Spółka
dokonuje odpisów aktualizujących w oparciu o strukturę wiekową i analizę ryzyka kredytowego
„PEPEES” S.A.
Sprawozdanie finansowe
za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku
(dane w tys. PLN)
16
związanego z danym dłużnikiem. Należności, których termin płatności wynosi powyższej 180 dni wycenia
się według skorygowanej ceny nabycia (zamortyzowanego kosztu) metodą efektywnej stopy procentowej.
4.14. Transakcje w walucie obcej
Transakcje wyrażone w walutach innych niż polski złoty są przeliczane na złote polskie przy zastosowaniu
kursu obowiązującego w dniu zawarcia transakcji.
Na dzień bilansowy środki pieniężne, kredyty bankowe oraz pozostałe aktywa i pasywa wyrażone
w walutach innych niż polski złoty są przeliczane na złote polskie przy zastosowaniu kursu wymiany walut
banku obsługującego spółkę. Powstałe z przeliczenia różnice kursowe ujmowane są odpowiednio w pozycji
przychodów lub kosztów finansowych.
4.15. Środki pieniężne i ekwiwalenty środków pieniężnych
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty obejmują środki pieniężne w kasie, depozyty bankowe płatne na
żądanie, inne krótkoterminowe inwestycje o pierwotnym terminie wymagalności do trzech miesięcy oraz
o dużej płynności, a także kredyt w rachunku bieżącym. Kredyt w rachunku bieżącym jest prezentowany
w sprawozdaniu z sytuacji finansowej jako składnik krótkoterminowych kredytów i pożyczek w ramach
zobowiązań krótkoterminowych.
4.16. Zaliczki
W przypadku ponoszenia wydatków, dzięki którym przewiduje się osiąganie korzyści ekonomicznych
przez kilka okresów obrotowych, zaś ich związek z przychodami może być określony tylko ogólnie
i pośrednio, koszty ujmuje się w sprawozdaniu z całkowitych dochodów drogą systematycznego
i racjonalnego rozłożenia w czasie. Koszty ujmuje się niezwłocznie w sprawozdaniu z całkowitych
dochodów, jeżeli poniesione wydatki nie przynoszą żadnych przyszłych korzyści ekonomicznych.
4.17. Kapitał własny
Kapitał podstawowy wykazuje się w wartości ustalonej w statucie Spółki wpisanej do KRS.
Kapitał zapasowy tworzony jest zgodnie ze statutem bądź umową Spółki i Kodeksem Spółek Handlowych,
z których wynika, że zwiększenie jego może nastąpić poprzez:
- przeznaczenie części zysku netto,
- przelanie nadwyżek, osiągniętych przy emisji akcji powyżej ich wartości nominalnej,
- wniesienie dopłat przez akcjonariuszy w zamian za przyznanie szczególnych uprawnień ich
dotychczasowym akcjom, o ile te dopłaty nie będą użyte na wyrównanie nadzwyczajnych odpisów
lub strat,
- przeniesienie dodatniej różnicy netto z aktualizacji wyceny środków trwałych z tytułu
rozchodowania ich do sprzedaży lub likwidacji jeżeli z odrębnych przepisów nie wynika, że różnice
te odnoszone są na wynik finansowy,
a zmniejszenie poprzez:
- pokrycie straty,
- dokonanie umorzeń własnych akcji,
- pokrycie kosztów emisji akcji do wysokości nadwyżki wartości emisji nad wartością nominalną
akcji; pozostała część kosztów zalicza się do kosztów finansowych,
- nieodpłatne przekazanie środków trwałych, zgodnie z uchwałą WZA,
„PEPEES” S.A.
Sprawozdanie finansowe
za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku
(dane w tys. PLN)
17
- przeniesienie ujemnej różnicy netto z aktualizacji wyceny środków trwałych z tytułu rozchodowania
ich do sprzedaży lub likwidacji, jeżeli z odrębnych przepisów nie wynika, że różnice te odnoszone
są na wynik finansowy.
Kapitał z aktualizacji wyceny aktywów służy do ujmowania przeszacowań aktywów trwałych,
powodujących wzrost ich wartości. W kapitale tym ujmuje się również aktualizację rezerw na przyszłe
świadczenia pracownicze.
Kapitał rezerwowy tworzony jest zgodnie ze statutem i uchwałami WZA z zysku netto i służy na pokrycie
wydatków inwestycyjnych.
4.18. Kredyty bankowe i pożyczki
Oprocentowane kredyty bankowe i pożyczki (w tym również kredyty w rachunku bieżącym) księgowane
są w wartości uzyskanych wpływów. Koszty finansowe (oprócz tych bezpośrednio związanych z nabyciem
lub wytworzeniem rzeczowych aktywów trwałych), łącznie z prowizjami płatnymi w momencie spłaty lub
umorzenia oraz kosztami bezpośrednimi zaciągnięcia kredytów, ujmowane są w sprawozdaniu
z całkowitych dochodów przy zastosowaniu metody efektywnej stopy procentowej i zwiększają wartość
księgową instrumentu z uwzględnieniem spłat dokonanych w bieżącym okresie.
Kredyty o stopie oprocentowania poniżej rynkowych stóp procentowych dyskontuje się do poziomu
rynkowego oprocentowania, a różnicę pomiędzy wartością zdyskontowaną a otrzymanymi wpływami
wykazuje się jako dotacja rządowa.
Kredyty i pożyczki zalicza się do zobowiązań krótkoterminowych, chyba że Spółka posiada bezwarunkowe
prawo do odroczenia spłaty zobowiązania, o co najmniej 12 miesięcy od dnia bilansowego. Wówczas
wykazuje się je jako zobowiązania długoterminowe.
4.19. Koszty finansowania zewnętrznego
Koszty finansowania zewnętrznego bezpośrednio dotyczące budowy, przystosowania, montażu lub
ulepszenia środków trwałych lub wartości niematerialnych, przez okres budowy, przystosowania, montażu
lub ulepszenia są ujmowane w wartości tych aktywów, jeśli zobowiązania te zostały zaciągnięte w tym
celu. Pozostałe koszty finansowania zewnętrznego ujmowane są w sprawozdaniu z całkowitych dochodów.
4.20. Odroczony podatek dochodowy
Zobowiązanie z tytułu odroczonego podatku dochodowego ujmowane jest w pełnej wysokości, metodą
zobowiązaniową, z tytułu różnic przejściowych pomiędzy wartością podatkową aktywów i zobowiązań
a ich wartością bilansową w sprawozdaniu finansowym. Odroczony podatek dochodowy ustala się przy
zastosowaniu stawek (i przepisów) podatkowych obowiązujących prawnie lub faktycznie na dzień
bilansowy, które zgodnie z oczekiwaniami będą obowiązywać w momencie realizacji odnośnych aktywów
z tytułu odroczonego podatku dochodowego lub uregulowania zobowiązania z tytułu odroczonego podatku
dochodowego.
Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego ustala się w wysokości kwoty przewidzianej
w przyszłości do odliczenia od podatku dochodowego, w związku z ujemnymi różnicami przejściowymi,
które spowodują w przyszłości zmniejszenie podstawy obliczenia podatku dochodowego. Aktywa z tytułu
odroczonego podatku dochodowego ujmuje się, jeżeli jest prawdopodobne, że w przyszłości osiągnięty
zostanie dochód do opodatkowania, który umożliwi wykorzystanie różnic przejściowych.
4.21 Świadczenia pracownicze
Przewidywane koszty świadczeń pracowniczych (nagrody jubileuszowe, odprawy emerytalne, itp.)
zarachowywane są przez okres zatrudnienia przy zastosowaniu metod aktuarialnych. Zyski i straty
„PEPEES” S.A.
Sprawozdanie finansowe
za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku
(dane w tys. PLN)
18
aktuarialne powstające z tytułu korekt założeń aktuarialnych ex post oraz zmian założeń aktuarialnych
ujmowane są w pozostałych całkowitych dochodach w sprawozdaniu z całkowitych dochodów przez
przeciętny, przewidywany, pozostały okres zatrudnienia pracowników, których dotyczą. Wycenę
odnośnych zobowiązań przeprowadzają co pół roku niezależni aktuariusze.
Świadczenia pracownicze mogą również wystąpić z tytułu rozwiązania stosunku pracy przed normalnym
terminem odejścia pracownika na emeryturę lub ilekroć pracownik zaakceptuje dobrowolnie rozwiązanie
z nim stosunku pracy w zamian za te świadczenia. Spółka ujmuje świadczenia z tytułu rozwiązania
stosunku pracy, jeżeli jest w sposób ewidentny zdecydowana rozwiązać stosunek pracy z pracownikami
zgodnie z istniejącym szczegółowym oficjalnym planem, bez możliwości wycofania się, albo jest
zdecydowana wypłacić świadczenia z tytułu rozwiązania stosunku pracy w następstwie złożonej przez
siebie oferty zachęcającej do dobrowolnego rozwiązania stosunku pracy. Świadczenia przypadające do
zapłaty powyżej 12 miesięcy od dnia bilansowego dyskontuje się do poziomu wartości bieżącej.
4.22. Zobowiązania z tytułu dostaw i usług
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług, jeżeli nie są instrumentem odsetkowym, wykazywane są w bilansie
w kwocie wymaganej zapłaty. W przypadku, gdy wycena w skorygowanej cenie nabycia istotnie różni się
od wyceny w kwocie wymaganej zapłaty, to wówczas zobowiązania z tytułu dostaw i usług wycenia się
w skorygowanej cenie nabycia.
4.23. Rezerwy
Rezerwy ujmowane są wówczas, gdy na Spółce ciąży istniejący obowiązek (prawny lub zwyczajowy)
wynikający ze zdarzeń przeszłych i gdy jest pewne lub wysoce prawdopodobne, że wypełnienie tego
obowiązku spowoduje konieczność wypływu środków uosabiających korzyści ekonomiczne, oraz gdy
można dokonać wiarygodnego oszacowania kwoty tego zobowiązania.
Nie tworzy się rezerw na przyszłe straty operacyjne.
4.24. Rozliczenia międzyokresowe bierne
Rozliczenia międzyokresowe bierne są zobowiązaniami przypadającymi do zapłaty za towary lub usługi,
które zostały otrzymane (wykonane) w całości lub częściowo, ale nie zostały zafakturowane bądź warunki
zapłaty nie zostały formalnie uzgodnione z dostawcą. Rozliczenia międzyokresowe bierne obejmują
również kwoty dotyczące naliczonego wynagrodzenia za urlop oraz koszty umorzenia uprawnień do emisji
CO
2
. Rozliczenia międzyokresowe bierne ujmuje się wówczas, gdy kwoty przyszłego zobowiązania
i termin zapłaty można wiarygodnie oszacować.
4.25. Utrata wartości aktywów
Na każdy dzień bilansowy Spółka ocenia, czy istnieją obiektywne przesłanki wskazujące na trwałą utratę
wartości składnika bądź grupy aktywów. Jeśli przesłanki takie istnieją, Spółka ustala szacowaną możliwą
do odzyskania wartość składnika aktywów i dokonuje odpisu aktualizującego z tytułu utraty wartości,
w kwocie równej różnicy między wartością możliwą do odzyskania wartością bilansową. Strata wynikająca
z utraty wartości jest ujmowana w sprawozdaniu z całkowitych dochodów za bieżący okres.
4.26. Leasing
Przez umowę leasingu rozumie się umowę, na mocy której w zamian za opłatę lub serię opłat,
leasingodawca przekazuje leasingobiorcy prawo do używania składnika aktywów przez uzgodniony okres.
Z dniem 1 stycznia 2019 roku wszedł w życie nowy standard zastosowany przez Spółkę MSSF 16
„Leasing”, który zastąpił dotychczasowy MSR 17 o tym samym tytule oraz towarzyszące mu interpretacje:
„PEPEES” S.A.
Sprawozdanie finansowe
za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku
(dane w tys. PLN)
19
- KIMSF 4 Ustalenie czy umowa zawiera leasing;
- SKI 15 Leasing operacyjny - specjalne oferty promocyjne;
- SKI 27 Ocena istoty transakcji wykorzystujących formę leasingu.
W odniesieniu do leasingobiorców nowy standard wprowadza jednolity model księgowy dla umów
leasingu oparty o koncepcję kontroli (korzyści + władza) i wymaga ujęcia aktywów (aktywa z tytułu
użytkowania) oraz zobowiązań z tytułu leasingu. Rozpoznawanym składnikiem aktywów nie jest
użytkowany przedmiot, np. maszyna czy samochód tylko prawo do jego użytkowania. Nowy standard
eliminuje pozabilansowe ujęcie leasingowanych aktywów, dla leasingobiorcy znika podział na leasing
operacyjny i finansowy. W odniesieniu do leasingodawców MSSF 16 przenosi wymogi MSR 17.
Leasingodawca nadal będzie klasyfikował umowy leasingu na leasing operacyjny i finansowy. Od
1 stycznia 2019 roku dodatkowo jako leasing traktowane są także umowy typu usługowego. Dotyczy to
przede wszystkim umów najmu i dzierżawy powierzchni, prawa wieczystego użytkowania gruntów czy
umów quasi usługowych, jak umowy z zakresu IT, telekomunikacji, które są wykonywane przy użyciu
środków trwałych (np. serwery, światłowody, itp.).
MSSF 16 wprowadza pewne uproszczenia i zezwala leasingobiorcom na niestosowanie wymogów
dotyczących ujęcia, wyceny oraz prezentacji leasingu w stosunku do:
➢ krótkoterminowych umów leasingu (okres umowy <1 rok od momentu rozpoczęcia umowy);
zwolnienie stosuje się konsekwentnie w odniesieniu do poszczególnych klas aktywów
stanowiących przedmiot leasingu.; przy określaniu okresu leasingu Spółka powinna wziąć
pod uwagę opcję przedłużenia okresu leasingu, jeśli jest wystarczająco pewna, że wykona opcję
przedłużenia lub nie wykona opcji zakończenia; każda umowa leasingu, która zawiera opcję
zakupu aktywa automatycznie nie kwalifikuje się jako leasing krótkoterminowy;
➢ umów leasingu, w przypadku których składnik aktywów będący przedmiotem leasingu ma niską
wartość; rada MSR w Uzasadnieniu Wniosków podała, że maksymalna wartość aktywa
kwalifikującego się do zwolnienia wynosi 5 000 USD (wartość początkowa nowego składnika
aktywów, bez względu na wiek składnika objętego leasingiem).; zwolnienia nie stosuje się
do pozycji oddanych w subleasing. Dopuszczalne zwolnienie dotyczące leasingu umów
krótkoterminowych oraz leasingu aktywów nisko cennych ma na celu zmniejszenie kosztów
związanych z wdrożeniem nowego standardu bez wyraźnego osłabienia jakości informacji
płynących ze sprawozdania finansowego. W takim wypadku leasingobiorca ujmuje opłaty
leasingowe w rachunku wyników metodą liniową w okresie leasingu lub w inny systematyczny
sposób, jeżeli jest on bardziej reprezentatywny.
W momencie zawarcia umowy Spółka ocenia czy umowa jest leasingiem lub czy zawiera leasing. Przez
leasing należy rozumieć umowę lub część umowy, w której następuje przekazanie prawa do użytkowania
składnika przez dany okres w zamian za wynagrodzenie. Ocena polega na sprawdzeniu czy w ramach
umowy następuje przekazanie prawa sprawowania kontroli nad użytkowaniem danego składnika aktywów
przez dany okres, to znaczy czy przez cały okres użytkowania Jednostka:
➢ ma prawo do uzyskania zasadniczo korzyści ekonomicznych z użytkowania zidentyfikowanego
składnika aktywów (element korzyści);
➢ ma prawo do kierowania użytkowaniem zidentyfikowanego składnika aktywów (element władzy).
Umowy leasingu, na mocy której następuje przeniesienie na Spółkę zasadniczo całego ryzyka i pożytków
wynikających z posiadania przedmiotu leasingu, są ujmowane w aktywach oraz zobowiązaniach na dzień
rozpoczęcia okresu leasingu. Wartość aktywów oraz zobowiązań określana jest na dzień rozpoczęcia
leasingu według niższej z następujących dwóch wartości: wartości godziwej środka trwałego stanowiącego
przedmiot leasingu lub wartości bieżącej minimalnych opłat leasingowych.
„PEPEES” S.A.
Sprawozdanie finansowe
za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku
(dane w tys. PLN)
20
Minimalne opłaty leasingowe rozdziela się pomiędzy koszty finansowe i zmniejszenie salda zobowiązania
z tytułu leasingu w sposób umożliwiający uzyskanie stałej stopy odsetek w stosunku do niespłaconego
salda zobowiązania. Warunkowe opłaty leasingowe są ujmowane w kosztach okresu, w którym je
poniesiono.
Środki trwale użytkowane na mocy umów leasingu są amortyzowane według takich samych zasad jak
stosowane do własnych aktywów Spółki. W sytuacji jednak, gdy brak jest wystarczającej pewności, że
Spółka uzyska tytuł własności przed końcem okresu leasingu wówczas dany składnik jest amortyzowany
przez krótszy z dwóch okresów: szacowany okres użytkowania środka trwałego lub okresu leasingu.
Umowy leasingowe, zgodnie z którymi leasingodawca zachowuje zasadniczo całe ryzyko i wszystkie
pożytki wynikające z posiadania przedmiotu leasingu, zaliczane są do umów leasingu operacyjnego. Opłaty
leasingowe z tytułu leasingu operacyjnego ujmowane są jako koszty w rachunku zysków i strat metodą
liniową przez okres trwania leasingu.
4.27. Uznawanie przychodów
Przychody są ujmowane w takiej wysokości, w jakiej jest prawdopodobne, że Spółka uzyska korzyści
ekonomiczne związane z daną transakcją oraz gdy kwotę przychodów można wycenić w wiarygodny
sposób.
Przychody ze sprzedaży obejmują wartość godziwą przychodów ze sprzedaży produktów, towarów i usług,
po pomniejszeniu o podatek od towarów i usług, rabaty i opusty, a także po pomniejszeniu o podatek
akcyzowy. Przychody ujmuje się w następujący sposób:
a) przychody ze sprzedaży produktów i towarów
Zgodnie z MSSF 15 „Przychody z umów z klientami” od 1 stycznia 2018 r. Spółka ujmuje przychody
z umów z klientami w momencie spełnienia zobowiązania do wykonania świadczenia, poprzez
przekazanie przyrzeczonego towaru nabywcy, gdzie przekazanie to stanowi jednocześnie uzyskanie
przez nabywcę kontroli nad tym składnikiem aktywów, tj. zdolności do bezpośredniego
rozporządzania przekazanym składnikiem aktywów i uzyskiwania z niego zasadniczo wszystkich
pozostałych korzyści oraz zdolności do niedopuszczania innych jednostek do rozporządzania
składnikiem aktywów i uzyskiwania z niego korzyści.
Jako zobowiązanie do wykonania świadczenia Spółka rozpoznaje każde, zawarte w umowie
przyrzeczenie przekazania klientowi towaru, które można wyodrębnić lub grupy wyodrębnionych
towarów, które są zasadniczo takie same i w taki sam sposób przekazywane klientowi. Dla każdego
zobowiązania do wykonania świadczenia, jednostka Grupy ustala (na podstawie warunków
umownych), czy będzie je realizować w miarę upływu czasu lub czy spełni je w określonym
momencie.
Przychody ze sprzedaży produktów, towarów i materiałów ujmuje się w wyniku finansowym
jednorazowo, w określonym momencie czasu, zgodnym z momentem spełnienia zobowiązania do
wykonania świadczenia.
b) przychody ze sprzedaży usług
Zgodnie z MSSF 15 „Przychody z umów z klientami” od 1 stycznia 2018 r. Spółka ujmuje
przychody z umów z klientami w momencie spełnienia zobowiązania do wykonania świadczenia,
poprzez przekazanie przyrzeczonej usługi nabywcy, gdzie przekazanie to stanowi jednocześnie
uzyskanie przez nabywcę kontroli nad tym składnikiem aktywów, tj. zdolności do bezpośredniego
rozporządzania przekazanym składnikiem aktywów i uzyskiwania z niego zasadniczo wszystkich
pozostałych korzyści oraz zdolności do niedopuszczania innych jednostek do rozporządzania
składnikiem aktywów i uzyskiwania z niego korzyści.
Jako zobowiązanie do wykonania świadczenia Spółka rozpoznaje każde, zawarte w umowie
przyrzeczenie przekazania klientowi usługi, które można wyodrębnić lub grupy wyodrębnionych
usług, które są zasadniczo takie same i w taki sam sposób przekazywane klientowi. Dla każdego
zobowiązania do wykonania świadczenia, Spółka ustala (na podstawie warunków umownych), czy
„PEPEES” S.A.
Sprawozdanie finansowe
za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku
(dane w tys. PLN)
21
będzie je realizować w miarę upływu czasu lub czy spełni je w określonym momencie.
Przychody ze sprzedaży usług ujmuje się w wyniku finansowym w miarę upływu czasu, jeżeli
spełniony jest jeden z następujących warunków:
- klient jednocześnie otrzymuje i czerpie korzyści ekonomiczne płynące ze świadczenia Spółki
w miarę jak wykonuje ona swoje zobowiązanie, lub
- w wyniku spełnienia zobowiązania przez Spółkę powstaje lub zostaje ulepszony składnik
aktywów (np. produkcja w toku), a kontrolę nad tym składnikiem w miarę jego powstawania
lub ulepszania, sprawuje klient, lub
- w wyniku spełnienia zobowiązania przez Spółkę powstaje składnik aktywów, który nie ma
alternatywnego zastosowania Spółki i jednocześnie Spółce przysługuje egzekwowalne
prawo do zapłaty za dotychczas wykonane świadczenie.
MSSF 15 „Przychody z umów z klientami” dla sprzedaży produktów i towarów oraz sprzedaży usług
ustanowił tzw. Model Pięciu Kroków, które od 1 stycznia 2018 r. stosuje Spółka:
1. weryfikacja umów z klientami pod kątem kompletności i prawidłowości, uwzględniająca
prawdopodobieństwo otrzymania zapłaty;
2. określenie przedmiotu umowy, czyli świadczenia Spółki na rzecz klientów (w niektórych
przypadkach może być konieczność dokonania analizy kilku umów i ujęcia przychodów tak,
jakby wynikały z jednej umowy zawartej z klientem);
3. określenie ceny transakcyjnej, czyli wynagrodzenia, którego otrzymanie jest oczekiwane
przez Spółkę, biorąc pod uwagę stały lub zmienny charakter ceny, jej formę (pieniężną i/lub
niepieniężną), jak również wartość pieniądza w czasie w sytuacji, kiedy udzielono
kontrahentowi dłuższego kredytu kupieckiego;
4. alokacja ceny wynikającej z umowy do poszczególnych świadczeń/zobowiązań
wynikających z umowy - przypisanie przychodów do poszczególnych świadczeń na bazie
ich jednostkowej ceny sprzedaży, a w przypadku dyskonta oraz innych elementów
zmieniających cenę dokonanie analizy, których świadczeń te elementy dotyczą i następnie
odpowiednia ich alokacja;
5. ujęcie przychodu w księgach rachunkowych i w sprawozdaniu finansowym w chwili, kiedy
Spółka zrealizuje zobowiązanie w zakresie świadczenia (po przekazaniu kontrahentowi
towarów lub wykonaniu usługi na jego rzecz).
W przychodach z umów z klientami w sprawozdaniu z całkowitych dochodów ujmowane są
przychody powstające ze zwykłej działalności operacyjnej Spółki, tj. przychody ze sprzedaży
produktów, towarów i materiałów.
Przychody z umów z klientami ujmuje się w kwocie równej cenie transakcyjnej (uwzględniającej
wszelkie opusty i rabaty).
Cena transakcyjna odzwierciedla również zmianę wartości pieniądza w czasie, jeżeli umowa
z klientem zawiera istotny element finansowania, który określa się na podstawie umownych
warunków płatności, bez względu na to czy został on wyraźnie określony w umowie. Uznaje się, że
element finansowania jest istotny, jeżeli w momencie zawarcia umowy okres od momentu
przekazania przyrzeczonego towaru lub usługi klientowi do momentu zapłaty za towar lub usługę
przez klienta wyniesie więcej niż 1 rok.
Zgodnie z MSSF 15, jeśli wynagrodzenie określone w umowie obejmuje kwotę zmienną, Spółka
oszacowuje kwotę wynagrodzenia, do którego będzie uprawniona w zamian za przekazanie
przyrzeczonych dóbr lub usług na rzecz klienta i zalicza do ceny transakcyjnej część lub całość
kwoty wynagrodzenia zmiennego wyłącznie w takim zakresie, w jakim istnieje wysokie
prawdopodobieństwo, że nie nastąpi odwrócenie znaczącej części kwoty wcześniej ujętych
skumulowanych przychodów w momencie, kiedy ustanie niepewność co do wysokości
wynagrodzenia.
„PEPEES” S.A.
Sprawozdanie finansowe
za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku
(dane w tys. PLN)
22
c) przychody z tytułu odsetek
Przychody z tytułu odsetek ujmuje się według zasady memoriałowej metodą efektywnej stopy
procentowej. Gdy należność traci na wartości, Spółka obniża jej wartość bilansową do poziomu
wartości odzyskiwalnej, równej oszacowanym przyszłym przepływom pieniężnym
zdyskontowanym według pierwotnej efektywnej stopy procentowej instrumentu, a następnie
stopniowo rozlicza się kwotę dyskonta w korespondencji z przychodami z tytułu odsetek. Przychody
z tytułu odsetek od udzielonych pożyczek, które utraciły wartość, ujmuje się według zasady kasowej
lub zasady odzyskanego kosztu, w zależności od okoliczności.
d) dywidendy
Przychody z tytułu dywidend ujmuje się w momencie nabycia prawa do otrzymania płatności (pod
warunkiem, że zachodzi prawdopodobieństwo uzyskania przez Spółkę korzyści ekonomicznych
oraz że da się wiarygodnie wycenić wysokość przychodu).
4.28. Pozostałe przychody operacyjne
Do pozostałych przychodów operacyjnych klasyfikowane są przychody i zyski nie związane w sposób
bezpośredni z działalnością operacyjną Spółki. Do tej kategorii zalicza się np. zyski powstałe z tytułu
sprzedaży aktywów trwałych, zyski z aktualizacji wyceny składników majątkowych, odwrócenie odpisów
aktualizujących wartość należności, otrzymane odszkodowania, nadpłacone zobowiązania podatkowe
z wyjątkiem podatku dochodowego od osób prawnych, itp.
4.29. Dotacje państwowe
Dotacji nie ujmuje się do chwili uzyskania uzasadnionej pewności, że Spółka spełni konieczne warunki
i otrzyma takie dotacje.
Dotacje rządowe ujmuje się w wyniku systematycznie za każdy okres, w którym Spółka ujmuje wydatki
jako koszty, których kompensatę ma stanowić dotacja. W szczególności dotacje, których podstawowym
warunkiem udzielenia jest zakup, budowa lub inny rodzaj nabycia aktywów trwałych, ujmuje się jako
odroczone przychody w sprawozdaniu z sytuacji finansowej i odnosi się na wynik systematycznie
w uzasadnionych kwotach przez okres ekonomicznej użyteczności związanych z nimi aktywów.
Dotacje rządowe należne jako kompensata już poniesionych kosztów lub strat lub jako forma
bezpośredniego wsparcia finansowego dla Spółki bez ponoszenia w przyszłości związanych z tym kosztów
ujmuje się w wyniku w okresie, kiedy stają się wymagalne.
Korzyści wynikające z otrzymania kredytów preferencyjnych poniżej oprocentowania rynkowego,
traktowane są jako dotacje i mierzone są jako różnica pomiędzy wartością otrzymanych kredytów
i wartością godziwą kredytów ustalona z zastosowaniem odpowiedniej rynkowej stopy procentowej.
4.30. Koszty
Spółka prezentuje rachunek kosztów w układzie kalkulacyjnym. Do kosztów powstałych w wyniku
podstawowej działalności zalicza się koszt własny sprzedaży, koszty sprzedaży i dystrybucji oraz koszty
ogólnego zarządu.
4.31. Pozostałe koszty operacyjne
Do pozostałych kosztów operacyjnych zaliczane są koszty i straty niezwiązane w sposób bezpośredni
z działalnością operacyjną Spółki. Kategoria ta obejmuje straty z tytułu zbycia aktywów trwałych, straty
z aktualizacji wartości aktywów i zobowiązań, odpisy aktualizujące wartość należności, przekazane
darowizny, skutki wynikające z gwarancji i poręczeń itp.
„PEPEES” S.A.
Sprawozdanie finansowe
za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku
(dane w tys. PLN)
23
4.32. Koszty finansowe
Koszty odsetek, dywidend i inwestycji są prezentowane w pozycji „koszty finansowe”.
4.33. Przychody finansowe
Do przychodów finansowych klasyfikowane są przychody z tytułu otrzymanych dywidend, odsetek od
działalności lokacyjnej i inwestycyjnej oraz zyski z tytułu różnic kursowych.
4.34. Zysk na jedną akcję
Zysk na jedną akcję dla każdego okresu jest obliczony poprzez podzielenie zysku netto za dany okres przez
średnioważoną liczbę akcji Spółki, ponieważ nie występują akcje uprzywilejowane.
4.35. Szacunki i związane z nimi założenia
Spółka dokonuje oszacowań i przyjmuje założenia oparte na doświadczeniu historycznym oraz różnych
innych czynnikach, które są uznawane za racjonalne w danych okolicznościach, a ich wyniki dają podstawę
osądu, co do wartości bilansowej aktywów i zobowiązań, która nie wynika bezpośrednio z innych źródeł.
Faktyczna wartość może różnić się od wartości szacowanej.
Szacunki i związane z nimi założenia podlegają bieżącej weryfikacji. Zmiana szacunków księgowych jest
rozpoznawana w okresie, w którym zostały one zmienione.
W okresie sprawozdawczym Spółka przeprowadzała testy na utratę wartości aktywów trwałych i nie
stwierdziła utraty ich wartości.
Odpisy aktualizujące wartość zapasów uwzględniają stopień utraty ich wartości.
Odpisy aktualizujące należności zostały zaktualizowane w wysokości uwzględniającej stopień ryzyka
w zakresie braku otrzymania płatności od odbiorców.
Rezerwy na świadczenia emerytalne i nagrody jubileuszowe zostały zaktualizowane w oparciu o wyliczenia
aktuarialne na 31.12.2023 r. Do dyskontowania przyszłych wypłat świadczeń przyjęto stopę dyskontową
na poziomie średniej rentowności najbezpieczniejszych długoterminowych papierów wartościowych
notowanych na polskim rynku kapitałowym wg stanu na dzień wyceny.
Aktualizacji rezerw na niewykorzystane urlopy wypoczynkowe dokonano na podstawie wielkości
przewidywanych wynagrodzeń pracowników wraz z narzutami obciążającymi pracodawcę
za niewykorzystane na dzień 31.12.2023 r. urlopy.
Spółka rozpoznaje składniki aktywów z tytułu podatków odroczonych przy założeniu, że w przyszłości
zostanie osiągnięty zysk podatkowy pozwalający na ich wykorzystanie.
Spółka dokonuje co roku weryfikacji przyjętych okresów ekonomicznej użyteczności dla środków trwałych
i wartości niematerialnych. Ostatnia aktualizacja miała miejsce na dzień 31.12.2023 roku.
4.36. Rachunek przepływów pieniężnych
Spółka sporządza rachunek przepływów pieniężnych według metody pośredniej w podziale na działalność
operacyjną, inwestycyjną i finansową.
Przepływy pieniężne z działalności operacyjnej pochodzą przede wszystkim z działalności podstawowej.
Nie zawierają zewnętrznych źródeł finansowania.
Przepływy z działalności inwestycyjnej to przede wszystkim:
„PEPEES” S.A.
Sprawozdanie finansowe
za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku
(dane w tys. PLN)
24
- środki pieniężne zapłacone i otrzymane z tytułu nabycia (zbycia) rzeczowych aktywów trwałych,
wartości niematerialnych oraz innych aktywów trwałych,
- środki pieniężne związane z nabyciem lub sprzedażą instrumentów kapitałowych,
- otrzymane dywidendy,
- pożyczki udzielone stronom trzecim,
- środki pieniężne z rozliczenia umów terminowych typu forward.
Przepływy pieniężne z działalności finansowej dotyczą przede wszystkim zewnętrznych źródeł
finansowania. Ujmowane są tu między innymi:
- wpływy z emisji akcji (w prezentowanym okresie nie wystąpiły),
- wydatki na zakup akcji własnych (w prezentowanym okresie nie wystąpiły),
- dywidendy i inne płatności na rzecz właścicieli akcji,
- zaciągnięcie i spłata kredytów i pożyczek,
- dotacje i wszystkie inne bezzwrotne wpływy pochodzące z obcego źródła finansowania.
5. Nowe standardy rachunkowości i interpretacje przyjęte przez Radę
Międzynarodowych Standardów Rachunkowości
Nowe standardy i interpretacje zatwierdzone przez Radę Międzynarodowych Standardów
Rachunkowości i zatwierdzone do stosowania w Unii Europejskiej po 1 stycznia 2023 r.
Standard
Opis zmian
Data obowiązywania
MSSF 17 Umowy
ubezpieczeniowe
Definiuje nowe podejście do rozpoznawania
przychodów oraz zysku/ strat w okresie świadczenia
usług ubezpieczeniowych
1 stycznia 2023
Zmiany do MSR 1
Zmiany dotyczą prezentacji sprawozdań finansowych –
ujawnienia na temat stosowanej polityki rachunkowości
1 stycznia 2023
Zmiany do MSR 8
Zmiany dotyczą ujawnień na temat stosowanej polityki
rachunkowej, w tym zmiany wartości szacunkowych
i korygowania błędów
1 stycznia 2023
Zmiany do MSR 12
Podatek odroczony związany z aktywami i pasywami
wynikającymi z pojedynczej transakcji
1 stycznia 2023
Zmiany do MSSF 17
umowy
ubezpieczeniowe
Pierwsze zastosowanie MSSF 17 i MSSF 9 – dane
porównawcze 1
1 stycznia 2023
Zmiany do powyższych standardów nie miały istotnego wpływu na sytuację finansową ani wyniki
działalności Spółki w okresie ich pierwszego zastosowania.
Nowe standardy i interpretacje zatwierdzone przez Radę Międzynarodowych Standardów
Rachunkowości i zatwierdzone do stosowania w Unii Europejskiej po 1 stycznia 2024 r.
„PEPEES” S.A.
Sprawozdanie finansowe
za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku
(dane w tys. PLN)
25
Standard
Opis zmian
Data obowiązywania
Zmiany do MSR 1
Zmiany dotyczą prezentacji sprawozdań finansowych –
klasyfikacji zobowiązań jako krótko- i długoterminowe
1 stycznia 2024
Zmiany do MSSF 16
leasing
Zobowiązania leasingowe w transakcjach sprzedaży
i leasingu zwrotnego
1 stycznia 2024
Zmiany odrzucone lub odroczone przez Unię Europejską (zatwierdzone przez Radę
Międzynarodowych Standardów Rachunkowości)
Standard
Opis zmian
Data obowiązywania
MSSF 14
Regulacyjne rozliczenia
międzyokresowe
Zasady rachunkowości i ujawnień dla regulacyjnych
pozycji odroczonych
Zgodnie z decyzją
Komisji Europejskiej
proces zatwierdzania
standardu w wersji
wstępnej nie zostanie
zainicjowany przed
ukazaniem się
standardu w wersji
ostatecznej
Zmiany do MSSF 10
i MSR 28
Zawiera wytyczne dotyczące sprzedaży lub wniesienia
aktywów przez inwestora do spółki stowarzyszonej lub
wspólnego przedsięwzięcia
Prace nad
zatwierdzeniem zostały
odłożone
bezterminowo
Daty wejścia w życie są datami wynikającymi z treści standardów ogłoszonych przez Radę ds.
Międzynarodowej Sprawozdawczości Finansowej. Daty stosowania standardów w Unii Europejskiej mogą
różnić się od dat stosowania wynikających z treści standardów i są ogłaszane w momencie zatwierdzenia
do stosowania przez Unię Europejską.
Emitent nie zdecydował się na wcześniejsze zastosowanie żadnego standardu, interpretacji lub zmiany,
która została opublikowana, lecz nie weszła dotychczas w życie.
Emitent jest w trakcie analizy, jaki wpływ powyższe zmiany będą miały na jego sprawozdania finansowe.
6. Nietypowe pozycje mające znaczący wpływ na aktywa, pasywa, kapitał, wynik
finansowy i przepływy pieniężne
W niniejszym sprawozdaniu nie wystąpiły nietypowe pozycje, mające znaczący wpływ na aktywa, pasywa,
kapitał, wynik finansowy i przepływy pieniężne Spółki.
7. Zmiany stosowanych zasad rachunkowości, korygowanie błędów i prezentacji
„PEPEES” S.A. nie korygowała błędów lat poprzednich. Spółka nie zmieniała stosowanych uprzednio
zasad rachunkowości, z wyjątkiem zastosowania nowych lub zmienionych, standardów oraz
interpretacji obowiązujących dla okresów rocznych rozpoczynających się w dniu lub po 1 stycznia
2023 roku.
„PEPEES” S.A.
Sprawozdanie finansowe
za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku
(dane w tys. PLN)
26
8. Sprawozdawczość dotycząca segmentów działalności
8.1. Informacje dotyczące produktów i usług
Przedsiębiorstwo Przemysłu Spożywczego „PEPEES” działa głównie w segmencie: „przetwórstwo
ziemniaków”. W ramach tego segmentu wytwarza się:
• skrobię ziemniaczaną, wykorzystywaną w gospodarstwach domowych oraz przez przemysł
spożywczy, farmaceutyczny, papierniczy i włókienniczy,
• kilka asortymentów glukozy, wykorzystywanej przez przemysł spożywczy, cukierniczy
i farmaceutyczny,
• maltodekstrynę, która jest istotnym składnikiem produktów sproszkowanych (lody, sosy, zupy,
ekstrakty owocowe, posypki smakowe) oraz odżywek i preparatów witaminowo-mineralnych dla
dzieci i sportowców.
• białko, które jest otrzymywane z soku komórkowego ziemniaka przez koagulację, oddzielenie
i wysuszenie; stanowi cenny komponent mieszanek paszowych dla zwierząt i jest znakomitym
zamiennikiem białka zwierzęcego.
• szeroki asortyment syropów skrobiowych, znajdujących zastosowanie w przemyśle cukierniczym
i piekarniczym.
Pozostałe rodzaje działalności dotyczą:
• robót i usług,
• sprzedaży niektórych towarów i materiałów,
• uprawy i sprzedaży roślin jednorocznych.
8.2 Przychody z podziałem na produkty
Nazwa produktu
Za okres 12 miesięcy zakończony
dnia 31 grudnia 2023 roku
Za okres 12 miesięcy zakończony
dnia 31 grudnia 2022 roku
Skrobia
98 452
114 198
Białko
8 733
8 065
Glukoza
12 786
22 156
Hydrol
224
535
Maltodekstryna
27 694
24 923
Syropy skrobiowe
1 665
2 270
Towary i materiały
18 250
13 119
Usługi
1 469
1 246
Razem
169 273
186 512
8.3 Przychody ze sprzedaży według struktury terytorialnej
Wyszczególnienie
Za okres 12 miesięcy zakończony
dnia 31 grudnia 2023 roku
Za okres 12 miesięcy zakończony
dnia 31 grudnia 2022 roku
Polska, w tym
117 298
113 497
Skrobia
62 919
57 401
Białko
4 577
5 164
Glukoza
11 677
19 561
Hydrol
224
535
„PEPEES” S.A.
Sprawozdanie finansowe
za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku
(dane w tys. PLN)
27
Wyszczególnienie
Za okres 12 miesięcy zakończony
dnia 31 grudnia 2023 roku
Za okres 12 miesięcy zakończony
dnia 31 grudnia 2022 roku
Maltodekstryna
19 314
18 367
Syropy skrobiowe
1 665
2 270
Towary i materiały
15 453
8 953
Usługi
1 469
1 246
Kraje UE - dostawy wewnątrzwspólnotowe, w
tym:
14 147
18 143
Skrobia
7 986
10 890
Białko
1 117
911
Maltodekstryna
3 935
3 949
Glukoza
1 109
2 393
Towary
-
-
Pozostałe kraje - eksport
37 828
54 872
Skrobia
27 547
45 907
Białko
3 039
1 990
Glukoza
-
202
Maltodekstryna
4 445
2 607
Towary
2 797
4 166
Razem
169 273
186 512
8.4. Informacje dotyczące głównych klientów
Spółka nie posiada klienta, od którego przychody ze sprzedaży przekroczyłyby 10% łącznych przychodów.
Natomiast w grupie poszczególnych produktów istnieją klienci, których udział stanowi ponad 10%
w sprzedaży danego produktu. I tak:
• powyżej 14% białka sprzedano do jednego z kontrahentów krajowych,
• powyżej 10% maltodekstryny sprzedano do każdego z trzech kontrahentów krajowych
(odpowiednio 20,9%; 13,1% i 12%),
• prawie 59% syropu sprzedano do dwóch kontrahentów krajowych (odpowiednio 35,9% i 22,8%).
9. Noty objaśniające do sprawozdania z sytuacji finansowej
9.1 Rzeczowe aktywa trwałe
RZECZOWE AKTYWA TRWAŁE
Stan na 31 grudnia
2023 roku
Stan na 31 grudnia
2022 roku
a) środki trwałe, w tym:
74 735
81 091
- grunty
101
101
- budynki, lokale i obiekty inżynierii lądowej i wodnej
39 772
43 373
- urządzenia techniczne i maszyny
27 961
32 033
- środki transportu
6 513
5 061
- inne środki trwałe
388
523
b) środki trwałe w budowie
21 480
3 921
Rzeczowe aktywa trwałe, razem
96 215
85 012
„PEPEES” S.A.
Sprawozdanie finansowe
za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku
(dane w tys. PLN)
28
ZMIANY ŚRODKÓW TRWAŁYCH
(WG GRUP RODZAJOWYCH)
grunty
budynki, lokale i
obiekty inżynierii
lądowej i wodnej
urządzenia
techniczne i
maszyny
środki
transportu
inne środki
trwałe
Ogółem
Stan na 1 stycznia 2022
Wartość brutto
101
93 087
96 269
6 252
2 202
197 911
Umorzenie
-
46 112
59 367
3 955
1 563
110 997
Wartość księgowa netto
101
46 975
36 902
2 297
639
86 914
Rok 2022
Wartość brutto na początek okresu
101
93 087
96 269
6 252
2 202
197 911
Zwiększenia (z tytułu)
-
81
2 860
4 383
92
7 416
- z inwestycji
-
- z zakupu
81
822
92
995
- leasing
2 038
4 383
6 421
Zmniejszenia (z tytułu)
-
-
2 891
323
48
3 262
- sprzedaż
323
13
336
- likwidacja
2 891
35
2 926
Wyksięgowanie umorzenia sprzedanych i
zlikwidowanych środków trwałych
(1 827)
(323)
(34)
(2 184)
Amortyzacja
-
3 683
6 665
1 619
194
12 161
- związana z działalnością podstawową
3 618
5 593
971
174
10 356
- związana z działalnością rolniczą
65
1 072
648
20
1 805
Stan na 31 grudnia 2022
Wartość brutto
101
93 168
96 238
10 312
2 246
202 065
Umorzenie
0
49 795
64 205
5 251
1 723
120 974
Wartość księgowa netto
101
43 373
32 033
5 061
523
81 091
Rok 2023
Wartość brutto na początek okresu
101
93 168
96 238
10 312
2 246
202 065
Zwiększenia (z tytułu)
-
-
2 340
3 377
59
5 776
- z inwestycji
-
- z zakupu
1 783
3 377
59
5 219
- leasing
557
-
-
557
Zmniejszenia (z tytułu)
-
-
938
58
15
1 011
- sprzedaż
910
-
910
- likwidacja
28
58
15
101
Wyksięgowanie umorzenia sprzedanych i
zlikwidowanych środków trwałych
(427)
(58)
(11)
(496)
Amortyzacja, w tym:
-
3 601
5 901
1 925
190
11 617
- związana z działalnością podstawową
3 536
4 577
813
171
9 097
- związana z działalnością rolniczą
65
1 324
1 112
19
2 520
Stan na 31 grudnia 2023
Wartość brutto
101
93 168
97 640
13 631
2 290
206 830
Umorzenie
-
53 396
69 679
7 118
1 902
132 095
Wartość księgowa netto
101
39 772
27 961
6 513
388
74 735
„PEPEES” S.A.
Sprawozdanie finansowe
za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku
(dane w tys. PLN)
29
W momencie przejścia na MSSF przyjęto wartość godziwą środków trwałych wycenionych przez
rzeczoznawcę jako zakładany koszt. Różnicę z wyceny pomniejszoną o odroczony podatek dochodowy
odniesiono na kapitał własny.
W okresie sprawozdawczym odpisy amortyzacyjne dotyczące działalności podstawowej powiększyły
koszty sprzedanych produktów, towarów i materiałów w kwocie 7.196 tys. PLN (9.692 tys. PLN – 2022 r.)
oraz koszty ogólnego zarządu - 1.901 tys. PLN (2.004 tys. PLN -2022 r.).
Obciążenia rzeczowych aktywów trwałych z tytułu zaciągniętych kredytów bankowych:
- zastaw rejestrowy na środkach trwałych na rzecz Santander Bank Polska S.A.;
- zastaw rejestrowy na środkach trwałych na rzecz PKO Banku Polskiego S.A;
- zastaw rejestrowy na środkach trwałych na rzecz BNP Paribas Bank Polska S.A.
W związku z nabyciem rzeczowych aktywów trwałych w dniu 29.09.2023 r. Spółka zaciągnęła kredyt
inwestycyjny, przeznaczony na finansowanie oraz refinansowanie inwestycji w linię do produkcji
modyfikatów skrobiowych. Okres kredytowania strony umowy ustaliły na 84 miesiące od dnia zawarcia
umowy, tj. do dnia 30.09.2030 r. Na dzień 31.12.2023 r. zadłużenie z tego tytułu wynosi 9.123 tys. PLN.
W sprawozdaniu z całkowitych dochodów w pozycji „pozostałe przychody operacyjne” ujęto
odszkodowania otrzymane od firmy ubezpieczeniowej z tytułu utraty wartości rzeczowych aktywów
trwałych spowodowane zdarzeniami losowymi w kwocie 28 tys. PLN (rok 2022: 35 tys. PLN).
RZECZOWE AKTYWA TRWAŁE W LEASINGU FINANSOWYM
Wartość netto na dzień
31 grudnia 2023 r.
31 grudnia 2022 r.
- urządzenia techniczne i maszyny
3 772
2 099
- środki transportu
934
3 426
Razem
4 706
5 525
9.2 Wartości niematerialne
WARTOŚCI NIEMATERIALNE
Stan na 31 grudnia
2023 roku
Stan na 31 grudnia
2022 roku
a) nabyte koncesje, patenty, licencje i podobne wartości, w tym:
158
217
- oprogramowanie komputerowe
79
137
b) prawo do emisji gazów
-
427
Wartości niematerialne, razem
158
644
„PEPEES” S.A.
Sprawozdanie finansowe
za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku
(dane w tys. PLN)
30
ZMIANY WARTOŚCI
NIEMATERIALNYCH
koszty
zakończonych
prac
rozwojowych
wartość
firmy
nabyte koncesje,
patenty, licencje
w tym: oprogramo-
wanie komputerowe
Prawo do emisji
gazów
Ogółem
Stan na 1 styczna 2022
Wartość brutto
-
-
682
-
682
Umorzenie
-
-
498
-
498
Wartość księgowa netto
-
-
184
-
184
Rok 2022
Wartość brutto na początek okresu
-
-
682
-
682
Zwiększenia (z tytułu)
-
-
74
1 027
1 101
- z zakupu
-
-
74
1 027
1 101
Zmniejszenia (z tytułu)
-
-
-
600
600
- sprzedaż
-
- wykorzystanie
600
600
Wyksięgowanie umorzenia sprzedanych
i zlikwidowanych wartości niematerialnych
-
Amortyzacja
41
41
Stan na 31 grudnia 2022
-
Wartość brutto
-
-
756
427
1 183
Umorzenie
-
-
539
-
539
Wartość księgowa netto
-
-
217
427
644
Rok 2023
-
Wartość brutto na początek okresu
-
-
756
427
1 183
Zwiększenia (z tytułu)
-
-
-
1 155
1 155
- z zakupu
-
-
-
1 155
1 155
Zmniejszenia (z tytułu)
-
-
-
1 582
1 582
- sprzedaż
-
- likwidacja
-
1 582
1 582
Wyksięgowanie umorzenia sprzedanych
i zlikwidowanych wartości niematerialnych
-
-
-
-
Amortyzacja
-
-
59
-
59
Stan na 31 grudnia 2023
-
Wartość brutto
-
-
756
-
756
Umorzenie
-
-
598
-
598
Wartość księgowa netto
-
-
158
-
158
Całą amortyzację wartości niematerialnych zawarto w sprawozdaniu z całkowitych dochodów w pozycji „koszty
ogólnego zarządu”.
W pierwszym kwartale 2023 Spółka wycofała się z systemu handlu emisjami CO2, dokonując likwidacji
posiadanych uprawnień do emisji CO2 oraz zaprzestając tworzenia rezerw na szacowane koszty z tego tytułu.
„PEPEES” S.A.
Sprawozdanie finansowe
za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku
(dane w tys. PLN)
31
9.3 Prawa do aktywów
Prawa do aktywów
Stan na 31 grudnia
2023 roku
Stan na 31 grudnia
2022 roku
Prawo wieczystego użytkowania gruntów
8 118
8 259
Zaliczki na dzierżawę nieruchomości (powyżej 12 miesięcy)
7 780
6 317
Prawa do aktywów, razem
15 898
14 576
9.4 Nieruchomości inwestycyjne
Nieruchomości inwestycyjne
Stan na 31 grudnia
2023 roku
Stan na 31 grudnia
2022 roku
Nieruchomości inwestycyjne
353
363
Nieruchomości inwestycyjne, razem
353
363
Nieruchomości inwestycyjne obejmują wartość posiadanego mieszkania w Poznaniu, które jest
wynajmowane.
9.5 Inwestycje w jednostkach zależnych
ZMIANA STANU INWESTYCJI W JEDNOSTKACH ZALEŻNYCH
Za okres 12 miesięcy
zakończony dnia 31
grudnia 2023 roku
Za okres 12 miesięcy
zakończony dnia 31
grudnia 2022 roku
a) stan na początek okresu
23 586
23 586
- udziały lub akcje
15 586
15 586
- obligacje*
8 000
8 000
b) zwiększenia (z tytułu)
-
-
c) zmniejszenia (z tytułu)
-
-
d) stan na koniec okresu
23 586
23 586
- udziały lub akcje
15 586
15 586
- obligacje*
8 000
8 000
Udziały i akcje wyceniane są w cenie nabycia z rozpoznaniem utraty wartości.
*Obligacje klasyfikowane jako instrumenty wyceniane w zamortyzowanym koszcie zaprezentowane zostały w cenie emisyjnej.
Wycena w zamortyzowanym koszcie wynosi w 2023 r. 7.960 tys. PLN, natomiast w 2022 r. wynosiła 7.955 tys. PLN.
„PEPEES” S.A.
Sprawozdanie finansowe
za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku
(dane w tys. PLN)
32
Obciążenia:
- zastawy rejestrowe na 32.400 sztukach udziałów (100% udziałów) w spółce Gospodarstwo Rolne
Ponary na rzecz PKO Banku Polskiego S.A. o wartości księgowej 11.831 tys. PLN.
Nazwa (firma)
jednostki
zależnej
Siedziba
Przedmiot
działalności
Zastosowana
metoda
konsolidacji
Data objęcia
kontroli
Wartość
udziałów/
akcji
według
ceny
nabycia
Wartość
bilansowa
Procent
posiada-
nego
kapitału
Udział w
ogólnej
liczbie
głosów
na WZA
ZPZ LUBLIN
Sp. z o.o.
Lublin
Produkcja i
sprzedaż syropu
ziemniaczanego
oraz suszu
ziemniaczanego
Pełna
02.12.1996
2 550
2 550
82,38
82,38
PPZ
BRONISŁAW
S.A.
Bronisław
Wytwarzanie
skrobi i
produktów
skrobiowych
Pełna
16.03.2011
1 205
1 205
84,125
84,125
Pepees
Inwestycje
Sp. z o.o.
Łomża
Kupno i sprzedaż
nieruchomości na
własny rachunek
Pełna
18.10.2010
96
-
100
100
Gospodarstwo
Rolne Ponary
Sp. z o.o.
Łomża
Uprawy rolne
połączone z
chowem i
hodowlą zwierząt
Pełna
19.09.2017
11 831
11 831
100
100
Nazwa (firma) jednostki zależnej
Kapitał
własny
Aktywa
Zobowiązania
Przychody
ze
sprzedaży
Zysk/ Strata
Rok 2022
ZPZ LUBLIN Sp. z o.o.
3 971
21 557
17 586
23 005
(688)
PPZ BRONISŁAW
16 486
82 550
66 064
59 427
2 313
Pepees Inwestycje Sp. z o.o.
58
58
-
-
(12)
Gospodarstwo Rolne PONARY Sp. z o.o.
15 117
21 655
6 538
-
24
Rok 2023
ZPZ LUBLIN Sp. z o.o.
5 211
22 832
17 621
24 289
1 241
PPZ BRONISŁAW
13 024
80 133
67 109
51 322
(3 462)
Pepees Inwestycje Sp. z o.o.
45
46
1
-
(13)
Gospodarstwo Rolne PONARY Sp. z o.o.
15 931
21 416
5 485
-
88
Spółka przeprowadziła testy na utratę wartości posiadanych aktywów w każdej ze spółek zależnych
na dzień 31.12.2023 r.
Test na utratę wartości aktywów w spółce ZPZ Lublin został przeprowadzony w oparciu o metodę
zdyskontowanych przepływów pieniężnych („DCF”) bazującą na prognozach opracowanych przez zarząd
spółki dla lat 2024-2028. Prognozy zarządu zakładają CAGR dla przychodów na poziomie 7,1% oraz
rentowność EBIT w zakresie od 9,3% do 17,2%. Na potrzeby testu zdefiniowano stopę dyskontową
(WACC przed opodatkowaniem) w wysokości: 12,01% w 2024 r. oraz 11,25% w kolejnych latach,
a parametr wzrostu strumieni pieniężnych po okresie prognozy przyjęto na poziomie 2,5%.
„PEPEES” S.A.
Sprawozdanie finansowe
za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku
(dane w tys. PLN)
33
W przypadku spółki PPZ Bronisław test na utratę wartości aktywów został przeprowadzony w oparciu
o metodę zdyskontowanych przepływów pieniężnych („DCF”) bazującą na prognozach opracowanych
przez zarząd spółki dla lat 2024-2028. Prognozy zarządu zakładają CAGR dla przychodów na poziomie
4,2% oraz rentowność EBIT w zakresie 9,3% - 10,1%. Na potrzeby testu zdefiniowano stopę dyskontową
(WACC przed opodatkowaniem) w wysokości: 12,01% w 2024 r. oraz 11,25% w kolejnych latach,
a parametr wzrostu strumieni pieniężnych po okresie prognozy przyjęto na poziomie 2,5%.
Test na utratę wartości aktywów w spółce Gospodarstwo Rolne PONARY przeprowadzono poprzez
oszacowanie wartości odzyskiwalnej jako wartości godziwej kapitałów własnych spółki pomniejszonej
o koszty doprowadzenia do sprzedaży. Wartość godziwą kapitałów własnych spółki ustalono w oparciu
o metodę wartości skorygowanych aktywów netto z uwzględnieniem wartości rynkowej praw
do nieruchomości oszacowanej przez rzeczoznawcę majątkowego.
9.6 Pozostałe aktywa finansowe
ZMIANA STANU INWESTYCJI W POZOSTAŁYCH
JEDNOSTKACH
Za okres 12 miesięcy
zakończony dnia 31
grudnia 2023 roku
Za okres 12 miesięcy
zakończony dnia 31
grudnia 2022 roku
a) stan na początek okresu
7 276
7 508
- udziały lub akcje
7 276
7 508
- obligacje
-
-
b) zwiększenia:
2 425
-
- udziały lub akcje
-
- aktualizacja wartości akcji
2 425
c) zmniejszenia:
-
232
- aktualizacja wartości akcji
-
232
- sprzedaż obligacji
-
-
d) stan na koniec okresu
9 701
7 276
- udziały lub akcje
9 701
7 276
- obligacje
-
-
INWESTYCJE W POZOSTAŁYCH JEDNOSTKACH
Stan na 31.12.2023 r.
Stan na 31.12.2022 r.
Udziały lub akcje (wyceniane w wartości godziwej przez wynik):
9 701
7 276
Bank Polskiej Spółdzielczości
75
75
Warszawski Rolno-Spożywczy Rynek Hurtowy w Broniszach
9 318
6 893
Zakłady Mięsne Ostrołęka S.A.
37
37
Agencja Rozwoju Regionalnego S.A.
1
1
Spółdzielczy Bak Rozwoju
270
270
Obligacje (wyceniane w zamortyzowanym koszcie)
-
-
Razem
9 701
7 276
„PEPEES” S.A. posiada 4.000 nieuprzywilejowanych akcji firmy „Warszawski Rolno-Spożywczy Rynek
Hurtowy” Spółka Akcyjna z siedzibą w Broniszach („WRSRH”) o wartości nominalnej 4.000 tys. złotych
nabytych za cenę 3.475 tys. złotych (z czego 1.000 akcji zostało nabytych 27 lipca 2020 r. za cenę
925 tys. złotych).
Wartość godziwa posiadanego przez „PEPEES” S.A. pakietu akcji została na dzień 31.12.2023 r.
oszacowana przez niezależnego aktuariusza na kwotę 9.318 tys. złotych. Aktualizacja wartości
wspomnianych akcji w kwocie 2.425 tys. PLN została ujęta w przychodach finansowych roku 2023.
Aktuariusz dokonał w wyceny metodą zdyskontowanych przyszłych strumieni pieniężnych („DCF”), która
opiera się na założeniu, że wartość przedsiębiorstwa/kapitałów własnych uzależniona jest od skali korzyści
finansowych, jakie właścicielom przyniesie wyceniane przedsiębiorstwo w trakcie dalszego jego
„PEPEES” S.A.
Sprawozdanie finansowe
za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku
(dane w tys. PLN)
34
funkcjonowania. Przedmiotową procedurę wyceny dokonano w oparciu o przepływy pieniężne dostępne
dla właścicieli i wierzycieli oraz lewarowany koszt kapitału własnego (WACC); którego poszczególne
elementy ustalono w opisany poniżej sposób.
✓ Stopę oprocentowania papierów wartościowych wolnych od ryzyka przyjęto:
• dla roku 2023 na podstawie średniej rocznej stopy zwrotu 10-letnich obligacji Skarbu Państwa o
stałym oprocentowaniu - DS1033, która wynosiła na dzień 29.12.2023 r. – 5,18%,
• w okresie 2024-2025 jako ścieżkę dojścia do poziomu rekomendowanej długoterminowej
znormalizowanej stopy zwrotu z obligacji Skarbu Państwa. Jako podstawę przyjęto aktualnie
rekomendowaną znormalizowaną stopę wolną od ryzyka, jaką firma Kroll (podmiot, który przejął
renomowaną firmę w zakresie sporządzania wycen i doradztwa finansowego Duff&Phelps) zaleca
do stosowania w procedurach wyceny wartości rynkowej/godziwej kapitałów
własnych/przedsiębiorstw metodą DCF w przypadku podmiotów funkcjonujących w USA na
poziomie 3,5%, powiększoną o premię ryzyka dla Polski na podstawie opracowań A. Damodarana
w zakresie premii ryzyka rynkowego dla Polski i USA na poziomie 1,0 pp.
✓ Zastosowanie powyższego podejścia wynika z relatywnie dużej zmienności rentowności polskich
obligacji Skarbu Państwa.
Akcje WRSRH stanowią 3,33% kapitału WRSRH i 1,6% udziału w głosach na WZA. Głównym
właścicielem WRSRH jest Skarb Państwa, posiadający ponad 71,83% udziału w kapitale. PEPEES nie
sprawuje kontroli nad WRSRH. Inwestycja ta wyceniania jest w wartości godziwej przez wynik i wykazana
została w aktywach krótkoterminowych.
Spółka posiada również udziały Banku Spółdzielczego w Szepietowie na łączną kwotę 270 tys. PLN. Jest
to inwestycja długoterminowa.
Spółka posiada jeszcze udziały w trzech innych jednostkach, które zapewniają mniej niż 5% ogólnej liczby
głosów w walnym zgromadzeniu i nie są one istotne ze względu na wartość i politykę inwestycyjną Spółki.
W związku z tym udziały te zostały ujęte w sprawozdaniu w cenie transakcyjnej.
9.7 Zapasy
ZAPASY
Stan na 31 grudnia
2023 roku
Stan na 31 grudnia
2022 roku
a) materiały
5 408
7 764
b) półprodukty i produkty w toku
659
441
c) produkty gotowe
49 522
53 182
d) towary
16 713
5 663
Zapasy, razem
72 302
67 050
Wartość zapasów ujęta jako koszt w okresie sprawozdawczym wyniosła w roku 2023 - 114.353 tys. PLN,
natomiast w 2022 - 123.013 tys. PLN.
Kwota odpisów aktualizujących, ujętych jako koszty w trakcie 2023 roku wyniosła 1.947 tys. PLN
i odpowiednio w roku 2022 - 666 tys. PLN.
Kwota odwrócenia odpisów aktualizujących zapasy w roku 2023 wyniosła 1.134 tys. PLN (2022 r. -
333 tys. PLN).
Wartość odpisów aktualizujących według stanu na 31.12.2023 r. wynosi 1.329 tys. PLN (31.12.2022 r. -
517 tys. PLN).
Wartość bilansowa zapasów stanowiących zabezpieczenie spłaty kredytów bankowych wynosi
72.302 tys. PLN (na koniec 2022 r. 42.875 tys. PLN).
„PEPEES” S.A.
Sprawozdanie finansowe
za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku
(dane w tys. PLN)
35
Obciążenia na zapasach z tytułu zaciągniętych kredytów bankowych:
- zastaw rejestrowy na zapasach ziemniaków, produktów gotowych i półproduktów na rzecz
Powszechnej Kasy Oszczędności Bank Polski S.A., będący zabezpieczeniem kredytu, którego
zadłużenie na 31.12.2023 r. wynosi 36.500 tys. PLN,
- zastaw rejestrowy na zapasach materiałów, produktach gotowych i towarach na rzecz Santander
Bank Polska S.A., będący zabezpieczeniem kredytów, których zadłużenie na 31.12.2023 r. wynosi
36.500 tys. PLN.
9.8 Aktywa biologiczne
Aktywa roślinne
Stan na 31 grudnia
2023 roku
Stan na 31 grudnia
2022 roku
Aktywa biologiczne
34
326
Razem
34
326
Spółka „PEPEES” S.A. od marca 2014 roku dzierżawi gospodarstwo rolne (Roje), od października 2021 roku
grunty rolne (Krzekoty) oraz od marca 2023 dodatkowe grunty (Wrzosy). Wszystkie trzy wymienione
gospodarstwa rolne zostały obsiane roślinami jednorocznymi. Koszty związane z nabyciem nasion i uprawą
na dzień bilansowy wynoszą 15.042 tys. PLN, natomiast przychody z działalności rolnej 7.128 tys. PLN.
Na dzień 31.12.2023 r. w gospodarstwach rolnych występowały zapasy pszenicy o łącznej wartości 112 tys. PLN
oraz zapasy towarów (nawozy i środki ochrony roślin) o łącznej wartości 1.354 tys. PLN. Aktywa biologiczne
zostały wykazane w sprawozdaniu w wartości godziwej.
9.9 Należności z tytułu dostaw oraz pozostałe należności krótkoterminowe
NALEŻNOŚCI Z TYTUŁU DOSTAW ORAZ POZOSTAŁE
NALEŻNOŚCI KRÓTKOTERMINOWE
Stan na 31 grudnia
2023 roku
Stan na 31 grudnia
2022 roku
Należności z tytułu dostaw
17 365
24 261
Należności pozostałe
6 370
4 029
Zaliczki
1 456
1 443
Razem
25 191
29 733
NALEŻNOŚCI Z TYTUŁU DOSTAW
Stan na 31 grudnia
2023 roku
Stan na 31 grudnia
2022 roku
a) od jednostek powiązanych
1 589
1 404
- do 12 miesięcy
1 589
1 404
b) należności od pozostałych jednostek
15 776
22 857
- do 12 miesięcy
15 776
22 857
Razem należności z tytułu dostaw, razem
17 365
24 261
„PEPEES” S.A.
Sprawozdanie finansowe
za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku
(dane w tys. PLN)
36
NALEŻNOŚCI Z TYTUŁU DOSTAW I USŁUG (BRUTTO) O
POZOSTAŁYM OD DNIA BILANSOWEGO OKRESIE SPŁATY:
Stan na 31 grudnia
2023 roku
Stan na 31 grudnia
2022 roku
a) do 1 miesiąca
10 640
14 815
b) powyżej 1 miesiąca do 3 miesięcy
4 006
5 164
c) powyżej 3 miesięcy do 6 miesięcy
-
d) powyżej 6 miesięcy do 1 roku
-
e) powyżej 1 roku
-
f) należności przeterminowane
3 291
5 150
Należności z tytułu dostaw i usług, razem (brutto)
17 937
25 129
g) odpisy aktualizujące wartość należności z tytułu dostaw i usług
(572)
(868)
Należności z tytułu dostaw i usług, razem (netto)
17 365
24 261
Od nieuregulowanych w terminie należności naliczane są odsetki ustawowe. Spółka utworzyła odpisy
aktualizujące, które w pełni pokrywają należności przeterminowane ponad 180 dni, ponieważ
z doświadczeń historycznych wynika, iż takie należności mogą być trudno ściągalne. Na należności
nieuregulowane przez 60 do 120 dni tworzy się odpisy aktualizujące w oparciu o szacunkowe kwoty
nieściągalnych należności z tytułu sprzedaży towarów na podstawie doświadczeń z przeszłości oraz analizy
sytuacji finansowych poszczególnych kontrahentów.
Należności handlowe są ubezpieczone w firmie KUKE, która dokonuje oceny kredytowej klientów i na tej
podstawie wyznacza im limity kredytowe. Limity i punktacja danego klienta podlegają weryfikacji.
Należności przeterminowane, od których nie dokonano odpisów aktualizujących, są to należności od
dłużników, z którymi Spółka współpracuje od kilku lat i z oceny ich sytuacji gospodarczej i finansowej
nie wynika, że są to należności wątpliwe. Okres przeterminowania wynosi od kilku dni do 6 miesięcy.
NALEŻNOŚCI KRÓTKOTERMINOWE OD JEDNOSTEK
ZALEŻNYCH
Stan na 31 grudnia
2023 roku
Stan na 31 grudnia
2022 roku
a) z tytułu dostaw i usług netto, razem
1 589
1 228
b) odpisy aktualizujące wartość należności od jednostek powiązanych
-
176
Należności krótkoterminowe od jednostek powiązanych brutto, razem
1 589
1 404
NALEŻNOŚCI POZOSTAŁE
Stan na 31 grudnia
2023 roku
Stan na 31 grudnia
2022 roku
- z tytułu podatków, dotacji, ceł, ubezpieczeń społecznych i zdrowotnych
oraz innych świadczeń
4 608
3 146
- inne
1 762
883
Należności pozostałe krótkoterminowe netto, razem
6 370
4 029
- odpisy aktualizujące wartość należności pozostałych
-
Należności krótkoterminowe pozostałe brutto, razem
6 370
4 029
NALEŻNOŚCI SKIEROWANE NA DROGĘ SĄDOWĄ
Stan na 31 grudnia
2023 roku
Stan na 31 grudnia
2022 roku
Należności skierowane na drogę postępowania sądowego brutto
-
9
Odpisy aktualizujące wartość należności
-
(9)
Należności skierowane na drogę sądową, razem
-
-
„PEPEES” S.A.
Sprawozdanie finansowe
za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku
(dane w tys. PLN)
37
ZMIANA STANU ODPISÓW AKTUALIZUJĄCYCH WARTOŚĆ
NALEŻNOŚCI KRÓTKOTERMINOWYCH
Za okres 12 miesięcy
zakończony dnia 31
grudnia 2023 roku
Za okres 12 miesięcy
zakończony dnia 31
grudnia 2022 roku
Stan na początek okresu
877
794
a) zwiększenia (z tytułu)
438
1 164
- utworzenie na należności wątpliwe z tytułu dostaw
438
1 164
b) zmniejszenia (z tytułu)
743
1 081
- rozwiązanie rezerw z tytułu zapłaty
131
950
- anulowania
612
131
Stan odpisów aktualizujących wartość należności krótkoterminowych na
koniec okresu
572
877
Zwiększenia i zmniejszenia odpisów aktualizujących wartość należności ujęto w sprawozdaniu
z całkowitych dochodów w pozycji „pozostałe koszty operacyjne”.
9.10 Zaliczki
ZALICZKI
Stan na 31 grudnia
2023 roku
Stan na 31 grudnia
2022 roku
a) długoterminowe
-
-
b) krótkoterminowe, w tym:
1 456
1 443
- czynsz za dzierżawę gospodarstwa rolnego
480
-
- zaliczki na dostawy
295
683
- ubezpieczenie majątkowe
368
380
- pozostałe RMK
313
380
Razem
1 456
1 443
9.11 Udzielone pożyczki
Podmiot
Stan na 31 grudnia
2023 roku
Stan na 31 grudnia
2022 roku
PPZ BRONISŁAW S.A.
7 200
4 700
ZPZ LUBLIN Sp. z o.o.
-
1 007
GR PONARY Sp. z o.o.
220
550
Przedsiębiorcy prowadzący usługową działalność gospodarczą,
wspomagającą produkcję rolniczą
1 402
-
Pożyczki udzielone , w tym:
8 822
6 257
- ze spłatą do 1 roku
8 492
6 257
- ze spłatą powyżej roku
330
-
Pożyczki w sprawozdaniu z sytuacji finansowej
8 822
6 257
Wszystkie pożyczki zostały udzielone z oprocentowaniem zbliżonym do stosowanego przez banki,
z których usług spółka korzysta, z uwzględnieniem dodatkowego ryzyka biznesowego.
Z tytułu udzielonych pożyczek otrzymano w okresie sprawozdawczym odsetki w łącznej kwocie 712 tys.
PLN (2022 rok: 215 tys. PLN).
„PEPEES” S.A.
Sprawozdanie finansowe
za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku
(dane w tys. PLN)
38
9.12 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty
ŚRODKI PIENIĘŻNE I ICH EKWIWALENTY
Stan na 31 grudnia
2023 roku
Stan na 31 grudnia
2022 roku
Środki pieniężne w banku i w kasie
9 174
10 277
Lokaty krótkoterminowe
28 700
41 242
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty, razem
37 874
51 519
- w tym o ograniczonej możliwości dysponowania
-
-
Lokaty krótkoterminowe są dokonywane na różne okresy, od jednego dnia do kilku miesięcy, w zależności
od aktualnego zapotrzebowania spółki na środki pieniężne i są oprocentowane według ustalonych dla nich
stóp procentowych.
ŚRODKI PIENIĘŻNE I ICH EKWIWALENTY (STRUKTURA
WALUTOWA)
Stan na 31 grudnia
2023 roku
Stan na 31 grudnia
2022 roku
a) w walucie polskiej
30 747
43 525
b) w walutach obcych (wg walut i po przeliczeniu na zł)
7 127
7 994
B1. jednostka/waluta USD/tys.
1 257
965
tys. PLN
4 945
4 063
B2. jednostka/waluta EUR/tys.
502
896
tys. PLN
2 181
3 931
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty, razem
37 874
51 519
9.13 Kapitał podstawowy
Seria / emisja
Rodzaj
akcji
Rodzaj uprzywilejo-
wania akcji
Rodzaj
ogranicze-
nia praw
do akcji
Liczba
akcji
Wartość serii /
emisji wg
wartości
nominalnej
Data
rejestracji
A
zwykłe, na
okaziciela
nieuprzywilejowane
brak
ograniczeń
83 mln
4 980
09.05.2008
B
zwykłe, na
okaziciela
nieuprzywilejowane
brak
ograniczeń
12 mln
720
30.09.2014
Liczba akcji razem
95 mln
Kapitał zakładowy, razem
5 700
Wartość nominalna jednej akcji = 0,06 zł
W okresie sprawozdawczym nie było zmian w kapitale podstawowym Spółki.
Według najlepszej wiedzy posiadanej przez Emitenta struktura własnościowa na dzień bilansowy
przedstawiała się następująco:
„PEPEES” S.A.
Sprawozdanie finansowe
za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku
(dane w tys. PLN)
39
AKCJONARIAT
Liczba akcji
[szt.]
Udział w kapitale
%
Liczba głosów
Udział w ogólnej
liczbie głosów
na WZA
%
Epsilon Fundusz Inwestycyjny Zamknięty
Aktywów Niepublicznych*
27 759 032
29,22%
6 356 799
6,69 %
Michał Skotnicki**
21 443 105
22,57%
21 443 105
22,57%
Maksymilian Maciej Skotnicki**
20 423 531
21,50%
20 423 531
21,50%
Pozostali
25 374 332
26,71%
25 374 332
26,71%
* W związku z niedopełnieniem obowiązków notyfikacyjnych o nabyciu znacznych pakietów akcji, wynikających z ustawy z dnia
29 lipca 2005 r. o ofercie publicznej i warunkach wprowadzania instrumentów finansowych do zorganizowanego systemu obrotu
oraz o spółkach publicznych, EPSILON Fundusz Inwestycyjny Zamknięty Aktywów Niepublicznych, posiadający - zgodnie
z informacjami znajdującymi się w posiadaniu Spółki - 27.759.032 akcje Spółki, utracił i nie może wykonywać prawa głosu
z 21.402.233 akcji. Zarząd Spółki wzniósł w związku z tym pozew o ustalenie do Sądu Okręgowego w Białymstoku. Epsilon FIZ AN
zajmuje stanowisko odmienne, utrzymując, że przysługuje mu prawo głosu z 27.759.032 akcji stanowiących 29,22% ogólnej liczby
głosów na WZA. Do sprawy przystąpił Przewodniczący Komisji Nadzoru Finansowego przedstawiając stanowisko w dniu 24 lipca
2019 r. Spółka informowała o sprawie w raportach bieżących nr 13/2019, 14- 23/2019 i 30/2019. W dniu 21 kwietnia 2023 r. Sąd
Okręgowy w Białymstoku wydał wyrok, w którym ustalił, że EPSILON Fundusz Inwestycyjny Zamknięty Aktywów Niepublicznych
z siedzibą w Warszawie utracił i nie może wykonywać prawa głosu z 21.402.233 akcji zwykłych na okaziciela. Orzeczenie to nie jest
prawomocne, o czym Spółka informowała raportem bieżącym nr 7/2023.
** Panowie Maksymilian Maciej Skotnicki oraz Michał Skotnicki są osobami, o których mowa w art. 87 ust. 4 pkt 1 ustawy z dnia 29
lipca 2005 roku o ofercie publicznej i warunkach wprowadzania instrumentów finansowych do zorganizowanego systemu obrotu
oraz o spółkach publicznych i tym samym łączny stan posiadania ww. osób obejmuje 41.866.636 akcji, co odpowiada 44,07%
udziałowi w kapitale zakładowym oraz 56,89% w liczbie uprawnionych głosów w Spółce (przy uwzględnieniu utraty możliwości
wykonywania prawa głosu przez EPSILON Fundusz Inwestycyjny Zamknięty Aktywów Niepublicznych).
Nikt z pozostałych akcjonariuszy nie zgłosił stanu posiadania co najmniej 5% udziału w kapitale
zakładowym i w ogólnej liczbie głosów na WZA.
9.14 Kapitały zapasowe i rezerwowe
KAPITAŁ ZAPASOWY
Stan na 31 grudnia
2023 roku
Stan na 31 grudnia
2022 roku
a) ze sprzedaży akcji powyżej ich wartości nominalnej
7 562
7 562
b) utworzony ustawowo
1 660
1 660
c) utworzony z przeszacowań majątku (niepodlegający podziałowi)
30 602
30 602
d) utworzony z zysków
23 430
23 607
Kapitał zapasowy, razem
63 254
63 431
POZOSTAŁE KAPITAŁY REZERWOWE
(WEDŁUG CELU PRZEZNACZENIA)
Stan na 31 grudnia
2023 roku
Stan na 31 grudnia
2022 roku
- fundusz inwestycyjny
87 164
87 164
Pozostałe kapitały rezerwowe, razem
87 164
87 164
KAPITAŁ Z AKTUALIZACJI WYCENY
Stan na 31 grudnia
2023 roku
Stan na 31 grudnia
2022 roku
- przeszacowanie zobowiązań z tytułu świadczeń pracowniczych
(168)
(89)
- podatek odroczony od skutków przeszacowania
32
17
Pozostałe kapitały rezerwowe, razem
(136)
(72)
„PEPEES” S.A.
Sprawozdanie finansowe
za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku
(dane w tys. PLN)
40
9.15 Niepodzielony wynik lat ubiegłych
NIEPODZIELONY WYNIK LAT UBIEGŁYCH
I ROKU BIEŻĄCEGO
Stan na 31 grudnia
2023 roku
Stan na 31 grudnia
2022 roku
- wynik za rok
7 778
9 204
Niepodzielony wynik, razem
7 778
9 204
9.16 Kredyty i pożyczki
Długoterminowe
ZOBOWIĄZANIA DŁUGOTERMINOWE O POZOSTAŁYM OD
DNIA BILANSOWEGO OKRESIE SPŁATY
Stan na 31 grudnia
2023 roku
Stan na 31 grudnia
2022 roku
a) powyżej 1 roku do 3 lat
6 823
2 750
b) powyżej 3 do 5 lat
3 346
-
c) powyżej 5 lat
-
-
Zobowiązania długoterminowe, razem
10 169
2 750
Lp.
Rodzaj
kredytu/pożyczki
Kwota
kredytu
wg
umowy
Waluta
Kwota
kredytu /
pożyczki
pozostała do
spłaty
Waluta
Stopa procentowa
Termin
spłaty
1
Kredyt inwestycyjny
przeznaczony na
finansowanie i
refinansowanie nabycia
100% udziałów w spółce
Gospodarstwo Rolne
Ponary Sp. z o. o.
10 530
PLN
2 383
PLN
Stopa oprocentowania
WIBOR dla depozytów 1-
miesięcznych powiększona
o marżę Banku
30.06.2025
2
Pożyczka na zakup
ciągnika rolniczego Fendt
942 Vario Gen7 ProfiPlus
1 260
PLN
1 267
Stała stopa procentowa
20.10.2025
3
Pożyczka na zakup
ciągnika rolniczego Deutz
Fahr 9340 AGROTRON
TTV
924
PLN
924
Stała stopa procentowa
13.12.2026
4
Kredyt inwestycyjny
przeznaczony na
finansowanie
i refinansowanie
inwestycji w linię do
produkcji modyfikatów
skrobiowych
3 500
EUR
2 098
EUR
Stopa bazowa EURIBOR
1M powiększona o marżę
Banku
30.09.2030
Kredyty w PLN
12 714
PLN
4 574
PLN
Kredyty w EUR
3 500
EUR
2. 098
EUR
Ogółem po przeliczeniu na PLN
27 932
PLN
13 696
PLN
Kredyty zostały wycenione zgodnie z MSSF 9 i wycenione w zamortyzowanym koszcie.
W sprawozdaniu z sytuacji finansowej jest kwota 10.169 tys. PLN. Różnica w kwocie 3.527 tys. PLN
została w sprawozdaniu z sytuacji finansowej ujęta w zobowiązaniach krótkoterminowych, ponieważ
zostanie spłacona w ciągu 12 miesięcy od dnia bilansowego.
„PEPEES” S.A.
Sprawozdanie finansowe
za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku
(dane w tys. PLN)
41
Zabezpieczenia
Ad. 1
Zabezpieczeniem kredytu inwestycyjnego jest hipoteka łączna do kwoty 15.795 tys. PLN, przelew
wierzytelności pieniężnej z umowy ubezpieczenia, zastawy rejestrowe na 32.400 sztukach udziałów
(100% udziałów) w spółce Gospodarstwo Rolne Ponary, weksel własny in blanco.
Ad. 2
Zabezpieczeniem pożyczki jest zastaw rejestrowy na ciągniku rolniczym Fendt 942 Vario Gen7 ProfiPlus
oraz weksel własny in blanco wraz z deklaracją wekslową.
Ad. 3
Zabezpieczeniem pożyczki jest zastaw rejestrowy na ciągniku rolniczym Deutz Fahr 9340 AGROTRON
TTV oraz weksel własny in blanco wraz z deklaracją wekslową.
Ad. 4
Zabezpieczeniem kredytu inwestycyjnego jest hipoteka łączna do kwoty 5.250 tys. EUR, cesja praw
z polisy ubezpieczeniowej, zastawy rejestrowe do sumy zabezpieczenia 5.250 tys. EUR na maszynach
i urządzeniach (linia do produkcji modyfikatów skrobiowych), weksel własny in blanco wraz z deklaracją
wekslową.
Krótkoterminowe
L.p.
Rodzaj kredytu
Kwota
kredytu /
pożyczki
wg umowy
Waluta
Kwota kredytu
/ pożyczki
pozostała do
spłaty
Waluta
Stopa procentowa
Termin
spłaty
1
Kredyt w rachunku
bieżącym
4 000
PLN
-
PLN
1 mies. WIBOR+marża
banku
31.08.2024
2
Kredyt obrotowy
36 500
PLN
36 500
PLN
1 mies. WIBOR+ marża
banku
31.08.2024
3
Kredyt w rachunku
bieżącym
4 000
PLN
-
PLN
1 mies. WIBOR+marża
banku
31.08.2024
4
Kredyt obrotowy
36 500
PLN
36 500
PLN
1 mies. WIBOR+ marża
banku.
31.08.2024
5
Pożyczka na zakup
środka trwałego -
ciągnika rolniczego
Deutz Fahr
937
PLN
367
PLN
Stała stopa procentowa
13.08.2024
6
Kredyt w rachunku
bieżącym
1 000
EUR
-
EUR
1 mies.
EURIBOR+marża
banku
04.12.2024
Kredyty w PLN
81 937
PLN
73 367
PLN
Kredyty w EUR
1 000
EUR
-
EUR
Ogółem po przeliczeniu na PLN
86 285
PLN
73 367
PLN
*W sprawozdaniu z sytuacji finansowej jest kwota 76.894 tys. PLN; różnica dotyczy części kredytów
długoterminowych, które zostaną spłacone w ciągu 12 miesięcy od dnia bilansowego.
Zabezpieczenia
Dwa pierwsze kredyty uzyskano na podstawie jednej umowy tzw. „Umowy o multilinię”.
Zabezpieczeniem powyższych kredytów jest:
- hipoteka umowna łączna w wysokości 58 500 tys. PLN na nieruchomościach:
„PEPEES” S.A.
Sprawozdanie finansowe
za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku
(dane w tys. PLN)
42
• należących do PPZ Bronisław S.A.
• należących do ZPZ Lublin Sp. z o.o.
- cesja praw z polisy ubezpieczeniowej nieruchomości:
• należących do PPZ Bronisław S.A.
• należących do ZPZ Lublin Sp. z o.o.
- zastaw rejestrowy na środkach trwałych:
• należących do PEPEES S.A.
• należących do PPZ Bronisław S.A.
• należących do ZPZ Lublin Sp. z o.o.
- cesja praw z polis ubezpieczeniowej środków trwałych,
- zastaw rejestrowy na zapasach wraz z cesją polisy ubezpieczeniowej zapasów,
- cesja praw z polisy ubezpieczeniowej zapasów,
- przelew wierzytelności wynikających z tytułu prowadzonej działalności spółek PEPEES S.A., PPZ
Bronisław S.A., ZPZ Lublin Sp. z o.o.,
- weksel in blanco z deklaracją wekslową.
Następne dwa kredyty zostały udzielone na podstawie tzw. „Umowy limitu kredytowego wielocelowego”,
której zabezpieczeniem jest:
- hipoteka umowna do kwoty 58 500 tys. PLN na nieruchomościach:
• należących do PPZ Bronisław S.A.
• należących do ZPZ Lublin Sp. z o.o.
- zastaw rejestrowy na środkach trwałych:
• należących do PEPEES S.A.
• należących do PPZ Bronisław S.A.
• należących do ZPZ Lublin Sp. z o.o.
- przelew wierzytelności pieniężnej z umów ubezpieczenia środków trwałych i zapasów,
- zastaw rejestrowy na zapasach:
• należących do PEPEES S.A.
• należących do PPZ Bronisław S.A.
• należących do ZPZ Lublin Sp. z o.o.
- cesja globalna 40% należności:
• należących do PEPEES S.A.
• należących do PPZ Bronisław S.A.
• należących do ZPZ Lublin Sp. z o.o.;
- weksel in blanco z deklaracją wekslową.
Ad. 5
Zabezpieczeniem pożyczki jest zastaw rejestrowy na ciągniku rolniczym Deutz Fahr oraz weksel własny
„PEPEES” S.A.
Sprawozdanie finansowe
za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku
(dane w tys. PLN)
43
in blanco wraz z deklaracją wekslową.
Ad. 6
Zabezpieczeniem kredytu jest:
• weksel in blanco wystawiony przez Kredytobiorcę wraz z deklaracją wekslową,
• gwarancja spłaty Kredytu udzielona przez Bank Gospodarstwa Krajowego w ramach portfelowej
linii gwarancyjnej PLG FGK, w wysokości 40% udzielonego Kredytu, tj. w kwocie nie wyższej
niż 1 739 760,00 PLN. Okres obowiązywania gwarancji trwa od dnia 19 grudnia 2022 roku do
dnia 4 marca 2025 roku,
• generalna cesja cicha wierzytelności przysługujących Kredytobiorcy od wybranych dłużników.
Informacje o niespłaceniu kredytu lub pożyczki lub naruszeniu istotnych postanowień umowy
kredytu lub pożyczki, w odniesieniu do których nie podjęto żadnych działań naprawczych do końca
okresu sprawozdawczego:
Wszystkie kredyty spłacane są zgodnie z terminami zapadalności wynikającymi z zawartych umów.
W okresie sprawozdawczym nie naruszono żadnych postanowień umów kredytowych.
9.17 Zobowiązania z tytułu świadczeń emerytalnych i podobnych
ZOBOWIĄZANIA Z TYTUŁU ŚWIADCZEŃ EMERYTALNYCH I
PODOBNYCH (WG TYTUŁÓW)
Stan na 31 grudnia
2023 roku
Stan na 31 grudnia
2022 roku
a) długoterminowe, w tym:
2 795
2 295
- odprawy emerytalne
355
309
- nagrody jubileuszowe
2 440
1 986
b) krótkoterminowe, w tym:
404
496
- odprawy emerytalne
64
56
- nagrody jubileuszowe
340
440
Razem
3 199
2 791
ZMIANA STANU ZOBOWIĄZAŃ Z TYTUŁU ŚWIADCZEŃ
EMERYTALNYCH I PODOBNYCH (WG TYTUŁÓW)
Stan na 31 grudnia
2023 roku
Stan na 31 grudnia
2022 roku
a) stan na początek okresu
2 791
2 824
- odprawy emerytalne
365
393
- nagrody jubileuszowe
2 426
2 431
b) zwiększenia (z tytułu)
976
424
- odprawy emerytalne
121
20
- nagrody jubileuszowe
855
403
c) wykorzystanie (z tytułu)
568
457
- odprawy emerytalne
67
48
- nagrody jubileuszowe
501
409
d) stan na koniec okresu
3 199
2 791
- odprawy emerytalne
419
365
- nagrody jubileuszowe
2 780
2 426
Nagrody jubileuszowe wypłacane są pracownikom, legitymującym się co najmniej 20-letnim stażem pracy
„PEPEES” S.A.
Sprawozdanie finansowe
za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku
(dane w tys. PLN)
44
ogółem, co 5 lat. Do okresu pracy uprawniającego pracownika do nabycia prawa do nagrody jubileuszowej
wlicza się okresy pracy w „PEPEES” S.A. oraz spółkach wyodrębnionych z „PEPEES” S.A.
z zastrzeżeniem przejścia pracownika z „PEPEES” S.A. do tych spółek na podstawie art. 231 Kodeksu
Pracy oraz okres pracy we wszystkich jednostkach będących pracodawcami w rozumieniu przepisów
Kodeksu Pracy oraz okresy pracy na roli w przypadku przejęcia gospodarstwa rolnego na własność przez
pracownika.
Warunkiem nabycia prawa do nagrody jubileuszowej jest przepracowanie w „PEPEES” S.A. i spółkach
zależnych wyodrębnionych z „PEPEES” S.A., z zastrzeżeniem przejścia pracownika z „PEPEES” S.A. do
tych spółek na podstawie art. 231 Kodeksu Pracy, co najmniej 5 lat.
Podstawę wymiaru nagrody stanowi równość 150% płacy minimalnej brutto określonej na podstawie
powszechnie obowiązujących przepisów.
Kwota nagrody jubileuszowej jest naliczana jedynie za czas pracy w „PEPEES” S.A. oraz w spółkach
wyodrębnionych z „PEPEES” S.A. z zastrzeżeniem przejścia pracownika z „PEPEES” S.A. do tych spółek
na podstawie art. 231 Kodeksu Pracy.
Wysokość nagrody w zależności od stażu pracy ogółem wynosi następujący procent podstawy wymiaru:
• po 20 latach pracy -200%,
• po 25 latach pracy -250%,
• po 30 latach pracy -300%,
• po 35 latach pracy -350%,
• po 40 latach pracy i każdych następnych 5-letnich okresach pracy -400%.
Pracownikom zatrudnionym w niepełnym wymiarze czasu pracy wysokość nagrody jubileuszowej nalicza
się proporcjonalnie do wymiaru czasu pracy określonego w umowie o pracę.
Odprawy emerytalne i rentowe w Spółce wypłacane są zgodnie z zapisami art. 921 Kodeksu Pracy.
Pracownikowi spełniającemu warunki uprawniające do renty inwalidzkiej lub emerytury, którego
stosunek pracy ustał w związku z przejściem na rentę lub emeryturę, przysługuje odprawa pieniężna
w wysokości jednomiesięcznego wynagrodzenia.
Emeryci i renciści ponownie zatrudnieni nie nabywają ponownie prawa do odprawy.
Główne założenia aktuarialne
Wyszczególnienie
Dzień
Bilansowy
Dzień
bilansowy
31.12.2023 r.
31.12.2022 r.
Podstawowe założenia aktuarialne
Liczba zatrudnionych
243
245
Roczna stopa wzrostu minimalnego wynagrodzenia w gospodarce
narodowej
5,6% w 2024 r.
4,7% w 2025 r.
3,5% w kolejnych latach
14,1% w 2023 r.
6,9% w 2024 r.
4,5% w 2025 r.
3,5% w kolejnych latach
Stopa dyskontowa
5,10%
6,80%
Założenia aktuarialne
Do kalkulacji rezerw wg stanu na dzień 31.12.2023 r. przyjęto następujące założenia:
• Obliczenia dokonane zostały w złotych polskich (PLN), wielkości wynikowe zaokrąglono do
pełnych groszy.
„PEPEES” S.A.
Sprawozdanie finansowe
za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku
(dane w tys. PLN)
45
• Przyjęto wartość minimalnego wynagrodzenia obowiązującego w gospodarce narodowej od
1 stycznia 2024 roku na poziomie 4.242,00 PLN i od 1 lipca 2024 na poziomie 4.300,00 PLN.
• Przyjęto tempo wzrostu wynagrodzeń w Spółce zgodnie z poniższą projekcją (tj. na poziomie
przewidywanej inflacji):
✓ 4,6% w 2024 roku,
✓ 3,7% w 2025 roku,
✓ 2,5% w kolejnych latach w skali roku.
• Przyjęto tempo wzrostu minimalnego wynagrodzenia w gospodarce narodowej zgodnie
z przedstawioną poniżej projekcją:
✓ 5,6% w 2024 roku,
✓ 4,7% w 2025 roku,
✓ 3,5% w kolejnych latach w skali roku.,
tj. na poziomie o 1 punkt procentowy wyższym od przewidywanej inflacji.
• Do dyskontowania przyszłych wypłat świadczeń przyjęto stopę dyskontową w wysokości 5,1%,
tj. na poziomie średniej ważonej ustalonej na podstawie struktury zapadalności
niezdyskontowanych przyszłych wypłat świadczeń pracowniczych objętych wyceną w Spółce oraz
przyporządkowanych według okresów zapadalności średnich rentowności najbezpieczniejszych
długoterminowych papierów wartościowych notowanych na polskim rynku kapitałowym wg stanu
na dzień wyceny.
• Prawdopodobieństwa odejść pracowników obliczono na podstawie historycznych danych
dotyczących rotacji zatrudnienia w Spółce oraz danych statystycznych dotyczących odejść
pracowniczych w branży.
• Umieralność i prawdopodobieństwa dożycia przyjęto zgodnie z Tablicami Trwania Życia
2019 - 2021, publikowanymi przez Główny Urząd Statystyczny. Przyjęto, że populacja
zatrudnionych w Spółce odpowiada średniej dla Polski pod względem umieralności.
• Przyjęto normalny tryb przechodzenia pracowników na emeryturę według szczegółowych zasad
zawartych w ustawie emerytalnej, z wyjątkiem tych zatrudnionych, którzy wg informacji
dostarczonych przez Spółkę spełnią warunki wymagane do skorzystania z prawa do przejścia na
wcześniejszą emeryturę.
• Nie obliczano oddzielnie rezerwy na odprawy rentowe; w zamian nie uwzględniono osób, które
przeszły na rentę przy obliczaniu prawdopodobieństw odejść pracowników.
• Oddzielnie obliczano zobowiązania krótkoterminowe (o terminie wymagalności do 1 roku)
i zobowiązania długoterminowe (powyżej 1 roku).
9.18 Zobowiązania z tytułu dostaw oraz pozostałe zobowiązania
ZOBOWIĄZANIA Z TYTUŁU DOSTAW ORAZ POZOSTAŁE
ZOBOWIĄZANIA
Stan na 31 grudnia
2023 roku
Stan na 31 grudnia
2022 roku
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania
krótkoterminowe, w tym:
14 995
16 257
- z tytułu dostaw i usług, o okresie wymagalności:
8 707
9 878
- do 12 miesięcy
8 707
9 878
- z tytułu ubezpieczeń społecznych, podatków, ceł, i innych świadczeń
1 539
1 514
- z tytułu wynagrodzeń
1 284
1 085
„PEPEES” S.A.
Sprawozdanie finansowe
za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku
(dane w tys. PLN)
46
ZOBOWIĄZANIA Z TYTUŁU DOSTAW ORAZ POZOSTAŁE
ZOBOWIĄZANIA
Stan na 31 grudnia
2023 roku
Stan na 31 grudnia
2022 roku
- rezerwy, bierne rozliczenia międzyokresowe i przychody przyszłych
okresów
1 270
3 048
- z tytułu czynszu za dzierżawę gospodarstwa rolnego
1 284
-
- inne
911
732
Pozostałe zobowiązania długoterminowe, w tym:
1 284
-
- z tytułu czynszu za dzierżawę gospodarstwa rolnego
1 284
-
Razem zobowiązania z tytułu dostaw oraz pozostałe
16 279
16 257
Zobowiązania wobec podmiotów powiązanych wynoszą 1.656 tys. PLN i dotyczą dostaw surowców
i towarów.
9.19 Zobowiązania z tytułu aktywów w leasingu
ZOBOWIĄZANIA Z TYTUŁU LEASINGU FINANSOWEGO
Stan na 31 grudnia
2023 roku
Stan na 31 grudnia
2022 roku
a) długoterminowe (od roku do 5 lat)
10 681
12 492
b) krótkoterminowe (do roku)
2 878
3 737
Razem
13 559
16 229
Powyższe zobowiązanie wynika z umów zawartych z firmami: Santander Leasing, BNP Paribas Leasing,
Volkswagen Leasing oraz PKO Leasing S.A. na sfinansowanie samochodów oraz maszyn i urządzeń.
Płatności dokonywane są w comiesięcznych ratach zgodnie z harmonogramem spłat, ostatnia płatność
nastąpi w sierpniu 2026 roku. Zobowiązanie jest oprocentowane według zmiennej stopy procentowej
WIBOR 1M oraz marży. Zgodnie z postanowieniami umów, na Leasingobiorcę przechodzą wszystkie
uprawnienia związane z rękojmią i gwarancją. Wyjątkiem jest możliwość odstąpienia od umowy
sprzedaży, które to uprawnienie przysługuje wyłącznie Leasingodawcy. Do obowiązków Leasingobiorcy
należy terminowa płatność rat, zgodnie z zaakceptowanym przez niego harmonogramem. W przypadku
opóźnień w płatnościach rat lub ich braku, Leasingodawcy przysługuje prawo do wypowiedzenia umowy
i zwrotu przedmiotu leasingu. Po zakończeniu umowy leasingu własność przedmiotu leasingu jest
przenoszona przez Leasingodawcę na Leasingobiorcę.
ZOBOWIĄZANIA Z TYTUŁU LEASINGU FINANSOWEGO
2024
2025-2026
Razem
Wartość nominalna opłat leasingowych
3 641
11 973
15 614
Przyszłe koszty finansowe
(763)
(1 292)
(2 055)
Wartość bieżąca minimalnych opłat leasingowych
2 878
10 681
13 559
9.20 Rezerwy, bierne rozliczenia międzyokresowe i przychody przyszłych okresów
REZERWY, BIERNE ROZLICZENIA MIĘDZYOKRESOWE,
PRZYCHODY PRZYSZŁYCH OKRESÓW (WG TYTUŁÓW)
Stan na 31 grudnia
2023 roku
Stan na 31 grudnia
2022 roku
a) długoterminowe, w tym:
1 730
1 827
- dotacje do rzeczowych aktywów trwałych
1 730
1 827
b) krótkoterminowe, w tym:
1 270
3 048
- dotacje do rzeczowych aktywów trwałych
98
98
- rezerwa na koszty ochrony środowiska
65
73
„PEPEES” S.A.
Sprawozdanie finansowe
za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku
(dane w tys. PLN)
47
REZERWY, BIERNE ROZLICZENIA MIĘDZYOKRESOWE,
PRZYCHODY PRZYSZŁYCH OKRESÓW (WG TYTUŁÓW)
Stan na 31 grudnia
2023 roku
Stan na 31 grudnia
2022 roku
- rezerwy na wynagrodzenia za urlopy wypoczynkowe
538
779
- rezerwa na premie dla Zarządu i pracowników
518
485
- rezerwa na nie zafakturowane usługi
51
34
- rezerwa na wykorzystane prawa do emisji CO2
-
1 579
Razem
3 000
4 875
ZMIANA STANU REZERW KRÓTKOTERMINOWYCH
I ROZLICZEŃ MIĘDZYOKRESOWYCH (WG TYTUŁÓW)
Za okres 12 miesięcy
zakończony dnia 31
grudnia 2023 roku
Za okres 12 miesięcy
zakończony dnia 31
grudnia 2022 roku
a) stan na początek okresu
3 048
3 437
- dotacje do rzeczowych aktywów trwałych
98
98
- rezerwy na świadczenia wykonane przez kontrahentów
34
86
- opłata za korzystanie ze środowiska
73
84
- rezerwy na wynagrodzenia za urlopy wypoczynkowe
779
740
- prawo do emisji gazów
1 579
2 429
- premie dla Zarządu i pracowników
485
b) zwiększenia (z tytułu)
769
1 280
- opłata za korzystanie ze środowiska
64
78
- rezerwy na wynagrodzenia za urlopy wypoczynkowe
210
685
- rezerwy na świadczenia wykonane przez kontrahentów
69
32
- premia dla Zarządu i pracowników
426
485
c) wykorzystanie (z tytułu)
968
1 419
- opłata za korzystanie ze środowiska
72
89
- rezerwy na wynagrodzenia za urlopy wypoczynkowe
451
646
- rezerwa na wykorzystane prawa do emisji CO2
-
600
- rezerwa na świadczenia wykonane przez kontrahentów
52
84
- premie dla Zarządu i pracowników
393
d) rozwiązanie (z tytułu)
1 579
250
- rezerwa na wykorzystane prawa do emisji CO2
1 579
250
e) stan na koniec okresu
1 270
3 048
- dotacje do rzeczowych aktywów trwałych
98
98
- rezerwa na wykorzystane prawa do emisji CO2
-
1 579
- opłata za korzystanie ze środowiska
65
73
- rezerwy na wynagrodzenia za urlopy wypoczynkowe
538
779
- premie dla Zarządu i pracowników
518
485
- rezerwy na świadczenia wykonane przez kontrahentów
51
34
„PEPEES” S.A.
Sprawozdanie finansowe
za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku
(dane w tys. PLN)
48
9.21 Odroczony podatek dochodowy
REZERWY Z TYTUŁU ODROCZONEGO PODATKU
DOCHODOWEGO
Stan na 31 grudnia
2023 roku
Stan na 31 grudnia
2022 roku
Różnica pomiędzy wartością bilansową, a podatkową rzeczowych
aktywów trwałych
3 698
4 801
Niezrealizowane różnice kursowe
97
Wycena inwestycji
1 109
649
Należne, lecz nieotrzymane odsetki
Razem rezerwy z tytułu odroczonego podatku
4 904
5 450
AKTYWA Z TYTUŁU ODROCZONEGO PODATKU
DOCHODOWEGO
Stan na 31 grudnia
2023 roku
Stan na 31 grudnia
2022 roku
Niewypłacone wynagrodzenia
158
137
Rezerwy na wynagrodzenia za urlopy wypoczynkowe
102
148
Rezerwa na premie dla Zarządu i pracowników
98
92
Świadczenia emerytalne i nagrody jubileuszowe
608
530
Niezrealizowane różnice kursowe
96
154
Odpisy aktualizujące zapasy
253
98
Odpisy aktualizujące udziały
18
18
Naliczone, lecz nie zapłacone odsetki od zobowiązań
43
27
Rezerwa na wykorzystane prawa do emisji CO2
-
300
Zobowiązania z tytułu rozliczenia przedmiotu leasingu
351
752
Strata podatkowa
685
807
Inne bierne rozliczenia
20
15
Razem aktywa z tytułu odroczonego podatku
2 432
3 078
10. Noty objaśniające do sprawozdania z całkowitych dochodów
10.1. Przychody ze sprzedaży produktów
PRZYCHODY NETTO ZE SPRZEDAŻY PRODUKTÓW
(STRUKTURA RZECZOWA - RODZAJE DZIAŁALNOŚCI)
Za okres 12 miesięcy
zakończony dnia 31
grudnia 2023 roku
Za okres 12 miesięcy
zakończony dnia 31
grudnia 2022 roku
- produkty ziemniaczane
149 554
172 147
- w tym: od jednostek powiązanych
1 353
1 388
Przychody netto ze sprzedaży produktów, razem
149 554
172 147
- w tym: od jednostek powiązanych
1 353
1 388
PRZYCHODY NETTO ZE SPRZEDAŻY PRODUKTÓW
(STRUKTURA TERYTORIALNA)
Za okres 12 miesięcy
zakończony dnia 31
grudnia 2023 roku
Za okres 12 miesięcy
zakończony dnia 31
grudnia 2022 roku
a) kraj
100 376
103 298
- w tym: od jednostek powiązanych
1 353
1 388
- produkty ziemniaczane
100 376
103 298
- w tym: od jednostek powiązanych
1 353
1 388
„PEPEES” S.A.
Sprawozdanie finansowe
za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku
(dane w tys. PLN)
49
PRZYCHODY NETTO ZE SPRZEDAŻY PRODUKTÓW
(STRUKTURA TERYTORIALNA)
Za okres 12 miesięcy
zakończony dnia 31
grudnia 2023 roku
Za okres 12 miesięcy
zakończony dnia 31
grudnia 2022 roku
b) dostawa wewnątrzwspólnotowa
14 147
18 143
- produkty ziemniaczane
14 147
18 143
c) eksport
35 031
50 706
- produkty ziemniaczane
35 031
50 706
Przychody netto ze sprzedaży produktów, razem
149 554
172 147
10.2. Przychody ze sprzedaży usług
PRZYCHODY NETTO ZE SPRZEDAŻY USŁUG (STRUKTURA
RZECZOWA - RODZAJE DZIAŁALNOŚCI)
Za okres 12 miesięcy
zakończony dnia 31
grudnia 2023 roku
Za okres 12 miesięcy
zakończony dnia 31
grudnia 2022 roku
- przychody z dzierżawy nieruchomości
28
496
- przychody z wynajmu urządzeń
990
379
- przesył energii elektrycznej
43
35
- usługi dla rolników
387
289
- pozostałe usługi
21
47
Przychody netto ze sprzedaży usług, razem
1 469
1 246
- w tym: od jednostek powiązanych
325
318
Wszystkie usługi były świadczone w kraju.
10.3. Przychody ze sprzedaży towarów i materiałów
PRZYCHODY NETTO ZE SPRZEDAŻY TOWARÓW I
MATERIAŁÓW (STRUKTURA RZECZOWA - RODZAJE
DZIAŁALNOŚCI)
Za okres 12 miesięcy
zakończony dnia 31
grudnia 2023 roku
Za okres 12 miesięcy
zakończony dnia 31
grudnia 2022 roku
- ziemniaki
7 382
3 431
- w tym: od jednostek powiązanych
5 492
3 192
- produkty ziemniaczane
9 180
8 195
- w tym: od jednostek powiązanych
-
-
- środki ochrony roślin i nawozy
1 643
1 375
- w tym: od jednostek powiązanych
-
-
- materiały
45
118
- w tym: od jednostek powiązanych
-
-
Przychody netto ze sprzedaży towarów i materiałów, razem
18 250
13 119
- w tym: od jednostek powiązanych
5 492
3 192
„PEPEES” S.A.
Sprawozdanie finansowe
za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku
(dane w tys. PLN)
50
PRZYCHODY NETTO ZE SPRZEDAŻY TOWARÓW I
MATERIAŁÓW (STRUKTURA TERYTORIALNA)
Za okres 12 miesięcy
zakończony dnia 31
grudnia 2023 roku
Za okres 12 miesięcy
zakończony dnia 31
grudnia 2022 roku
a) kraj
15 453
8 952
- ziemniaki
7 382
3 431
- w tym: od jednostek powiązanych
5 492
3 192
- produkty ziemniaczane
6 383
4 028
- w tym: od jednostek powiązanych
- środki ochrony roślin i nawozy
1 643
1 375
- w tym: od jednostek powiązanych
- materiały
45
118
- w tym: od jednostek powiązanych
b) eksport
2 797
4 167
- w tym: od jednostek powiązanych
- produkty ziemniaczane
2 797
4 167
c) dostawa wewnątrzwspólnotowa
- w tym: od jednostek powiązanych
- produkty ziemniaczane
Przychody netto ze sprzedaży towarów i materiałów, razem
18 250
13 119
10.4. Koszty według rodzaju
KOSZTY WEDŁUG RODZAJU
Za okres 12 miesięcy
zakończony dnia 31
grudnia 2023 roku
Za okres 12 miesięcy
zakończony dnia 31
grudnia 2022 roku
a) amortyzacja
11 818
12 341
b) zużycie materiałów i energii
70 873
86 420
c) usługi obce
18 267
21 821
d) podatki i opłaty
2 593
2 634
e) wynagrodzenia
21 543
20 689
f) ubezpieczenia społeczne i inne świadczenia
5 041
4 726
g) pozostałe koszty rodzajowe (z tytułu)
1 649
1 283
- koszty reprezentacji i reklamy
414
198
- podróże służbowe
181
123
- koszty ubezpieczeń majątkowych i osobowych
722
681
- koszty analiz, badań i ekspertyz naukowych
297
354
- inne koszty
35
(73)
Koszty według rodzaju, razem
131 784
149 914
Zmiana stanu zapasów, produktów i rozliczeń międzyokresowych
460
527
Koszt wytworzenia produktów na własne potrzeby jednostki
(635)
(74)
Koszty sprzedaży (wielkość ujemna)
(8 627)
(12 536)
Koszty ogólnego zarządu (wielkość ujemna)
(25 668)
(25 549)
Koszt wytworzenia sprzedanych produktów i usług
97 314
112 282
„PEPEES” S.A.
Sprawozdanie finansowe
za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku
(dane w tys. PLN)
51
10.5. Koszty świadczeń pracowniczych
KOSZTY ŚWIADCZEŃ PRACOWNICZYCH
Za okres 12 miesięcy
zakończony dnia 31
grudnia 2023 roku
Za okres 12 miesięcy
zakończony dnia 31
grudnia 2022 roku
e) koszty wynagrodzeń, w tym:
21 543
20 689
- wynagrodzenia z tytułu umów o pracę
19 414
18 143
- wynagrodzenia z tytułu umów zleceń i podobnych
1 279
1 134
- wynagrodzenia członków Rady Nadzorczej
730
892
- odprawy ekonomiczne i nagrody jubileuszowe
328
(5)
- rezerwy na wynagrodzenia z tytułu niewykorzystanych urlopów
(241)
40
- rezerwy na premie dla Zarządu i pracowników
33
485
f) ubezpieczenia społeczne i inne świadczenia , w tym:
5 041
4 726
- koszty ubezpieczeń społecznych
3 278
3 105
- składki do PPE
611
574
- odpisy na fundusz pracy
374
367
- odpisy na fundusz świadczeń socjalnych
440
446
- koszty szkoleń pracowniczych
69
41
- odzież robocza
97
57
- koszty badań lekarskich i BHP
172
136
Razem koszty świadczeń pracowniczych
26 584
25 415
10.6. Wynik produkcji rolnej
Wyszczególnienie
Za okres 12 miesięcy
zakończony dnia 31
grudnia 2023 roku
Za okres 12 miesięcy
zakończony dnia 31
grudnia 2022 roku
Przychody ze sprzedaży produktów rolnych
4 766
4 636
Przychody z dzierżawy gruntów rolnych
127
165
Dotacje
1 865
1 620
Wynik ze sprzedaży maszyn rolnych
170
-
Koszty działalności
(14 842)
(13 489)
Wynik produkcji rolnej
(7 914)
(7 068)
10.7. Pozostałe przychody operacyjne
POZOSTAŁE PRZYCHODY OPERACYJNE
Za okres 12 miesięcy
zakończony dnia 31
grudnia 2023 roku
Za okres 12 miesięcy
zakończony dnia 31
grudnia 2022 roku
a) zysk ze zbycia niefinansowych aktywów trwałych
75
150
b) rozwiązywanie rezerw, z tytułu:
744
237
- odpisy należności
744
230
- zobowiązań
-
7
c) dotacje rządowe, w tym:
330
98
- dofinansowanie z tyt. wzrostu cen energii elektrycznej
232
-
- - dotacje do rzeczowych aktywów trwałych
98
98
d) pozostałe, w tym:
458
75
„PEPEES” S.A.
Sprawozdanie finansowe
za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku
(dane w tys. PLN)
52
POZOSTAŁE PRZYCHODY OPERACYJNE
Za okres 12 miesięcy
zakończony dnia 31
grudnia 2023 roku
Za okres 12 miesięcy
zakończony dnia 31
grudnia 2022 roku
- otrzymane odszkodowania, kary i grzywny
28
35
- nadwyżki majątku
53
7
- rozliczenie przedmiotu leasingu
377
- pozostałe
33
Pozostałe przychody operacyjne, razem
1 607
560
10.8. Pozostałe koszty operacyjne
POZOSTAŁE KOSZTY OPERACYJNE
Za okres 12 miesięcy
zakończony dnia 31
grudnia 2023 roku
Za okres 12 miesięcy
zakończony dnia 31
grudnia 2022 roku
a) aktualizacja wartości aktywów niefinansowych
-
b) pozostałe, w tym:
678
1 645
- darowizny
28
74
- koszty postępowania spornego
3
-
- odpisy aktualizujące należności
-
-
- nieplanowane odpisy amortyzacji
-
1 066
- korekty z rozliczenia umów leasingowych
-
-
- zapłacone odszkodowania
60
29
- odpisanie należności
435
432
- niedobory majątku
123
21
- koszty napraw powypadkowych
13
23
- pozostałe
16
-
Pozostałe koszty operacyjne, razem
678
1 645
10.9. Koszty finansowe
KOSZTY FINANSOWE
Za okres 12 miesięcy
zakończony dnia 31
grudnia 2023 roku
Za okres 12 miesięcy
zakończony dnia 31
grudnia 2022 roku
a) odsetki od kredytów i pożyczek
3 616
2 777
b) odsetki od zobowiązań
616
653
c) odpisy aktualizujące wartość akcji własnych
476
71
d) odpisy aktualizujące wartość akcji w podmiotach niepowiązanych
-
232
e) ujemne różnice kursowe
-
-
f) inne koszty finansowe
804
941
- koszty zabezpieczenia kredytów
158
158
- opłaty leasingowe
231
445
- prowizje od kredytów
209
225
- dyskonto od wykupu wierzytelności
206
113
- pozostałe
-
-
Koszty finansowe, razem
5 512
4 674
„PEPEES” S.A.
Sprawozdanie finansowe
za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku
(dane w tys. PLN)
53
10.10. Przychody finansowe
PRZYCHODY FINANSOWE
Za okres 12 miesięcy
zakończony dnia 31
grudnia 2023 roku
Za okres 12 miesięcy
zakończony dnia 31
grudnia 2022 roku
a) dywidendy
300
200
b) odsetki od pożyczek i poręczeń
755
278
c) odsetki od lokat
885
350
d) odsetki od należności
28
100
e) aktualizacja wartości aktywów finansowych
2 425
-
- aktualizacja wartości akcji
2 425
-
f) odsetki od obligacji
320
320
g) dodatnie różnice kursowe
196
653
- zrealizowane
(483)
770
- niezrealizowane
679
(117)
Przychody finansowe, razem
4 909
1 901
10.11. Podatek dochodowy
PODATEK DOCHODOWY
Za okres 12 miesięcy
zakończony dnia 31
grudnia 2023 roku
Za okres 12 miesięcy
zakończony dnia 31
grudnia 2022 roku
Podatek bieżący
(4 126)
(5 492)
Podatek od dywidendy
(57)
(38)
Podatek odroczony
(115)
1 118
Podatek dochodowy, razem
(4 298)
(4 412)
Uzgodnienie podatku dochodowego od wyniku finansowego brutto przed opodatkowaniem według
ustawowej stawki podatkowej z podatkiem dochodowym liczonym według efektywnej stawki
podatkowej:
Wyszczególnienie
Za okres 12 miesięcy
zakończony dnia 31
grudnia 2023 roku
Za okres 12 miesięcy
zakończony dnia 31
grudnia 2022 roku
Wynik finansowy brutto przed opodatkowaniem
12 076
13 616
Podatek dochodowy wg ustawowej stawki 19%
(2 294)
(2 587)
Podatek od trwałych różnic pomiędzy zyskiem brutto a podstawą
opodatkowania
(2 004)
(1 825)
Obciążenie wyniku według efektywnej stopy wynoszącej 35,59%
w 2023 r. i 32,40% w 2022 r.
(4 298)
(4 412)
W roku 2023 spółka zapłaciła do urzędu skarbowego 3.718 tys. PLN podatku, w tym 161 tys. PLN za rok
2022 i 57 tys. PLN podatku z tytułu otrzymanej dywidendy. Zadłużenie z tytułu podatku dochodowego
wynosi 3.497 tys. PLN, ponieważ Spółka płaciła zaliczki miesięczne w formie uproszczonej.
10.12. Zysk przypadający na jedną akcję
Zysk na akcję wyliczono jako iloraz zysku za dany okres do średnioważonej liczby akcji. Wszystkie akcje
są zwykłe na okaziciela.
„PEPEES” S.A.
Sprawozdanie finansowe
za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku
(dane w tys. PLN)
54
Średnioważona liczba akcji
początek okresu
koniec okresu
ilość dni (A)
liczba akcji w danym
okresie (B)
(A) x (B) / 365
2023-01-01
2023-12-31
365
95 000 000
95 000 000
Suma:
365
Średnia ważona:
95 000 000
ZYSK (STRATA) NA JEDNĄ AKCJĘ
Za okres 12 miesięcy
zakończony dnia 31
grudnia 2023 roku
Za okres 12 miesięcy
zakończony dnia 31
grudnia 2022 roku
Zysk (strata) netto w PLN
7 778
9 204
Średnioważona liczba akcji
95 000 000
95 000 000
Podstawowy zysk netto na akcję (wyrażony w złotych na jedną akcję)
0,08
0,10
Zysk netto, zastosowany przy ustalaniu rozwodnionego zysku na akcję
7 778
9 204
Ważona średnia liczba akcji zwykłych dla potrzeb rozwodnionego zysku na
akcję
95 000 000
95 000 000
Rozwodniony zysk netto na akcję (wyrażony w złotych)
0,08
0,10
Zarząd proponuje przeznaczenie zysku netto za rok obrotowy 2023 na kapitał zapasowy Spółki.
10.13. Stanowisko Zarządu dotyczące realizacji prognozy
Spółka nie publikowała prognoz dotyczących jednostkowych wyników. W najbliższej przyszłości Emitent
nie planuje publikacji prognoz na kolejne lata.
10.14. Informacje dotyczące wypłaconej lub zadeklarowanej dywidendy, łącznie i w przeliczeniu
na jedną akcję, z podziałem na akcje zwykłe i uprzywilejowane
W dniu 25 maja 2023 roku Zwyczajne Walne Zgromadzenie „PEPEES” S.A. podjęło Uchwałę Nr 8
w sprawie podziału zysku Emitenta za rok obrotowy 2022 w wysokości 9.203.815,70 zł w następujący
sposób: kwota 1.970.411,91 zł na kapitał zapasowy, natomiast kwota 7.233.403,79 zł na wypłatę
dywidendy dla akcjonariuszy.
Na mocy wspomnianej uchwały część kapitału zapasowego (utworzonego z zysków lat poprzednich) w
kwocie 2.147.947,51 PLN przeznaczono na wypłatę dywidendy dla akcjonariuszy. Tym samym ustalono
łączną wartość dywidendy w wysokości 9.381.351,30 PLN, tj. 0,10 PLN na jedną akcję, z wyłączeniem
1.186.487 akcji własnych, które nie uczestniczą w dywidendzie.
Dzień, według którego ustala się listę akcjonariuszy uprawnionych do wypłaty dywidendy, ustalono na 6
czerwca 2023 roku. Natomiast termin wypłaty dywidendy określono na 19 lipca 2023 roku.
Dywidendę wypłacono zgodnie z terminem.
„PEPEES” S.A.
Sprawozdanie finansowe
za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku
(dane w tys. PLN)
55
11. Noty objaśniające do sprawozdania z przepływów pieniężnych
11.1. Transakcje o charakterze niepieniężnym
Wyszczególnienie
2023 rok
2022 rok
Nabycie aktywów poprzez leasing finansowy
(-557)
(5 186)
11.2. Niewykorzystane limity w rachunku bieżącym
Na dzień 31.12.2023 roku Spółka dysponowała niewykorzystanymi przyznanymi w rachunku bieżącym
środkami kredytowymi w kwocie 12.348 tys. PLN (na dzień 31.12.2022 r. było to 8.000 tys. PLN).
12. Instrumenty finansowe
12.1. Kategorie instrumentów finansowych
Do głównych instrumentów finansowych, z których korzysta Spółka, należą kredyty bankowe, leasing,
środki pieniężne i lokaty krótkoterminowe. Głównym celem tych instrumentów finansowych jest
pozyskanie środków finansowych na działalność Jednostki. Spółka posiada też inne instrumenty finansowe,
takie jak należności i zobowiązania z tytułu dostaw i usług, które powstają bezpośrednio w toku
prowadzonej przez nią działalności.
Aktywa finansowe
Stan na 31 grudnia
2023 roku
Stan na 31 grudnia
2022 roku
Aktywa wyceniane w cenie nabycia
15 586
15 586
Aktywa finansowe wycenione w wartości godziwej przez wynik finansowy
49 905
60 795
Aktywa finansowe wyceniane wg zamortyzowanego kosztu
38 227
40 547
Razem aktywa finansowe
103 718
116 928
Aktywa finansowe wykazane w sprawozdaniu finansowym jako:
Stan na 31 grudnia
2023 roku
Stan na 31 grudnia
2022 roku
Inwestycje w jednostkach zależnych
23 586
23 586
Inwestycje w pozostałych jednostkach
713
383
Należności z tytułu dostaw
17 365
24 261
Należności pozostałe
6 370
4 029
Udzielone pożyczki
8 492
6 257
Pozostałe aktywa finansowe
9 318
6 893
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty
37 874
51 519
Razem aktywa finansowe
103 718
116 928
Zobowiązania finansowe
Stan na 31 grudnia
2023 roku
Stan na 31 grudnia
2022 roku
Zobowiązania finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie
114 347
108 069
Razem zobowiązania finansowe
114 347
108 069
„PEPEES” S.A.
Sprawozdanie finansowe
za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku
(dane w tys. PLN)
56
Zobowiązania finansowe wykazane w sprawozdaniu finansowym jako:
Stan na 31 grudnia
2023 roku
Stan na 31 grudnia
2022 roku
Długoterminowe kredyty i pożyczki
10 169
2 750
Długoterminowe zobowiązania z tytułu aktywów w leasingu
10 681
12 492
Zobowiązania z tytułu dostaw
8 707
9 878
Krótkoterminowe kredyty i pożyczki
76 894
75 881
Krótkoterminowe zobowiązania z tytułu aktywów w leasingu
2 878
3 737
Pozostałe zobowiązania krótkoterminowe
5 018
3 331
Razem zobowiązania finansowe
114 347
108 069
12.2. Zarządzanie ryzykiem finansowym
Główne rodzaje ryzyka wynikającego z instrumentów finansowych Spółki obejmują ryzyko stopy
procentowej, ryzyko płynności, ryzyko walutowe oraz ryzyko kredytowe. Zarząd weryfikuje i uzgadnia
zasady zarządzania każdym z tych rodzajów ryzyka - zasady te zostały w skrócie omówione poniżej. Spółka
monitoruje również ryzyko cen rynkowych dotyczące wszystkich posiadanych przez nią instrumentów
finansowych.
Ryzyko stopy procentowej
Narażenie Spółki na ryzyko wywołane zmianami stóp procentowych dotyczy przede wszystkim kredytów,
których oprocentowanie zależy od stopy redyskonta weksli oraz stawki WIBOR. Spółka nie zawierała
kontraktów na zamianę stóp procentowych.
Poniższa tabela przedstawia wrażliwość wyniku finansowego brutto w ujęciu rocznym na racjonalne
możliwe zmiany stóp procentowych przy założeniu niezmiennych innych czynników (w związku
z zobowiązaniami o zmiennej stopie procentowej).
Zwiększenia/zmniejszenia o pkt procentowe
Wpływ na wynik
2023 rok
2022 rok
Zwiększenie oprocentowania kredytów o 10%
(5 038)
(4.423)
Zmniejszenie oprocentowania kredytów o 10%
5 038
4.423
Ryzyko walutowe
Spółka narażona jest na ryzyko walutowe z tytułu zawieranych transakcji. Ryzyko takie powstaje w wyniku
dokonywania sprzedaży na eksport i do krajów Unii Europejskiej w walutach innych niż złoty. Eksport
i dostawa wewnątrzwspólnotowa stanowiły w okresie sprawozdawczym ponad 30% wszystkich
przychodów ze sprzedaży.
Poniższa tabela przedstawia wrażliwość wyniku finansowego brutto, w związku ze zmianą wartości
przychodów i kosztów w przypadku wahania kursu USD i EUR o 0,1 PLN/EUR/USD.
Zwiększenia/zmniejszenia kursu walut
Wpływ na wynik
2023 rok
2022 rok
Wzrost kursu PLN/USD o 0,1
203
493
Wzrost kursu PLN/EUR o 0,1
700
760
Spadek kursu PLN/USD o 0,1
(203)
(493)
Spadek kursu PLN/EUR o 0,1
(700)
(760)
Razem wpływ na wynik
+/-903
+/-1 253
Ponadto Spółka posiada środki pieniężne na rachunku bankowym i należności w euro i dolarach
amerykańskich.
Skutki zmiany kursu posiadanych na dzień bilansowy walut USD i EUR o 0,1 PLN/EUR/USD przedstawia
„PEPEES” S.A.
Sprawozdanie finansowe
za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku
(dane w tys. PLN)
57
poniższa tabela.
Zwiększenia/zmniejszenia kursu walut
Wpływ na wynik
2023 rok
2022 rok
Wzrost kursu PLN/USD o 0,1
495
406
Wzrost kursu PLN/EUR o 0,1
218
393
Spadek kursu PLN/USD o 0,1
(495)
(406)
Spadek kursu PLN/EUR o 0,1
(218)
(393)
Razem wpływ na wynik
+/-713
+/-799
Ryzyko kredytowe
Spółka zawiera transakcje wyłącznie ze sprawdzonymi klientami o dobrej zdolności kredytowej. Wszyscy
klienci, którzy pragną korzystać z kredytów kupieckich, poddawani są procedurom wstępnej weryfikacji.
Ponadto, dzięki bieżącemu monitorowaniu stanów należności, narażenie Spółki na ryzyko nieściągalnych
należności jest nieznaczne. Decydujące znaczenie, ma również ocena wiarygodności finansowej
dokonywana przez ubezpieczyciela firmę KUKE i przyznanego limitu finansowego.
W Spółce nie występują istotne koncentracje ryzyka kredytowego.
Ryzyko związane z płynnością
Celem Spółki jest utrzymanie równowagi pomiędzy ciągłością a elastycznością finansowania, poprzez
korzystanie z rozmaitych źródeł finansowania, takich jak kredyty w rachunku bieżącym, kredyty bankowe
preferencyjne krótko- i długoterminowe. Spółka zarządza ryzykiem płynności utrzymując odpowiednią
wielkość kapitału rezerwowego, wykorzystując oferty usług bankowych i rezerwowe linie kredytowe,
monitorując stale prognozowane i rzeczywiste przepływy pieniężne oraz dopasowując profile
wymagalności aktywów i zobowiązań finansowych.
13. Zarządzanie kapitałem
Głównym celem zarządzania kapitałem Spółki jest zapewnienie zdolności do kontynuowania działalności
z uwzględnieniem realizacji planowanych inwestycji, przy jednoczesnym zwiększaniu wartości Spółki dla
akcjonariuszy.
Spółka monitoruje stan kapitałów stosując wskaźnik dźwigni, który jest liczony jako stosunek zadłużenia
netto do sumy kapitałów powiększonych o zadłużenie netto. Do zadłużenia netto Spółka wlicza kredyty,
pożyczki, zobowiązania z tytułu leasingu finansowego, zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz inne
zobowiązania, pomniejszone o środki pieniężne i ekwiwalenty środków pieniężnych.
Wyszczególnienie
Stan na 31 grudnia
2023 roku
Stan na 31 grudnia
2022 roku
Kredyty, pożyczki, zobowiązania z tytułu leasingu finansowego
100 622
94 860
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz inne zobowiązania
13 725
16 257
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty (-)
37 874
51 519
Zadłużenie netto
76 473
59 598
Kapitał własny
162 335
165 203
Kapitał i zadłużenie netto
238 808
224 801
Wskaźnik dźwigni
32,02%
26,51%
Wskaźnik dźwigni w 2023 roku ukształtował się na poziomie wyższym niż w poprzednim okresie
sprawozdawczym, w związku ze spadkiem środków pieniężnych oraz kapitału własnego.
„PEPEES” S.A.
Sprawozdanie finansowe
za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku
(dane w tys. PLN)
58
14. Pozycje warunkowe
ZMIANA STANU AKTYWÓW WARUNKOWYCH (WG TYTUŁÓW)
Za okres 12 miesięcy
zakończony dnia 31
grudnia 2023 roku
Za okres 12 miesięcy
zakończony dnia 31
grudnia 2022 roku
a) stan na początek okresu, w tym
15 795
15 795
- poręczenie kredytu inwestycyjnego przez GR PONARY
15 795
15 795
b) zwiększenia (z tytułu)
-
-
c) wykorzystanie (z tytułu)
-
-
d) stan na koniec okresu, w tym
15 795
15 795
- poręczenie kredytu inwestycyjnego przez GR PONARY
15 795
15 795
ZMIANA STANU ZOBOWIĄZAŃ WARUNKOWYCH (WG
TYTUŁÓW)
Za okres 12 miesięcy
zakończony dnia 31
grudnia 2023 roku
Za okres 12 miesięcy
zakończony dnia 31
grudnia 2022 roku
a) stan na początek okresu, w tym
13 857
13 855
- zobowiązania z tytułu umów o zakazie konkurencji
1 173
1 171
- poręczenia kredytów spółkom powiązanym
12 684
12 684
b) zwiększenia (z tytułu)
269
40
- zobowiązania z tytułu umów o zakazie konkurencji
269
40
c) wykorzystanie (z tytułu)
38
- zobowiązania z tytułu umów o zakazie konkurencji
38
- poręczenia kredytów spółkom powiązanym
d) rozwiązanie (z tytułu)
e) stan na koniec okresu, w tym
14 126
13 857
- zobowiązania z tytułu umów o zakazie konkurencji
1 442
1 173
- poręczenia kredytów spółkom powiązanym
12 684
12 684
15. Transakcje z podmiotami powiązanymi
15.1. Transakcje z jednostkami zależnymi
a. Przychody ze sprzedaży produktów i towarów
Rodzaje przychodów
Za okres 12 miesięcy
zakończony dnia 31
grudnia 2023 roku
Za okres 12 miesięcy
zakończony dnia 31
grudnia 2022 roku
Przychody ze sprzedaży wyrobów jednostkom zależnym
1 353
1 388
Przychody ze sprzedaży usług jednostkom zależnym
325
318
Przychody ze sprzedaży towarów jednostkom zależnym
816
Przychody ze sprzedaży surowców jednostkom zależnym
4 676
3 192
Przychody ze sprzedaży środków trwałych jednostkom zależnym
22
15
Razem przychody od jednostek powiązanych
7 192
4 913
Cenę sprzedaży ustala się stosując metodę „koszt plus” bądź na podstawie cenników obowiązujących
„PEPEES” S.A.
Sprawozdanie finansowe
za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku
(dane w tys. PLN)
59
z podmiotami niepowiązanymi.
b. Zakupy produktów, towarów i usług od spółek zależnych
Rodzaje zakupów
Za okres 12 miesięcy
zakończony dnia 31
grudnia 2023 roku
Za okres 12 miesięcy
zakończony dnia 31
grudnia 2022 roku
Zakupy produktów od jednostek zależnych
15 409
8 873
Zakupy usług od jednostek zależnych
87
65
Zakupy towarów i materiałów od jednostek zależnych
156
Zakupy środków trwałych od jednostek zależnych
1 016
Razem zakupy od jednostek powiązanych
16 512
9 094
c. Salda rozrachunków na dzień bilansowy powstałe w wyniku sprzedaży/zakupu towarów/usług
Należności od podmiotów powiązanych
Stan na 31 grudnia
2023 roku
Stan na 31 grudnia
2022 roku
ZPZ Lublin
-
118
PPZ BRONISŁAW
1 587
1 285
GR PONARY
1
1
Pepees Inwestycje
1
Razem należności od jednostek powiązanych
1 589
1 404
Zobowiązania wobec podmiotów powiązanych
Stan na 31 grudnia
2023 roku
Stan na 31 grudnia
2022 roku
ZPZ Lublin
58
142
PPZ BRONISŁAW
1 598
GR PONARY
Razem zobowiązania wobec jednostek powiązanych
1 656
142
d. Pożyczki udzielone jednostkom powiązanym
Pożyczki udzielone jednostkom powiązanym
Stan na 31 grudnia
2023 roku
Stan na 31 grudnia
2022 roku
PPZ BRONISŁAW S.A.
7 200
4 700
ZPZ Lublin Sp. z o.o.
-
1 007
GR PONARY Sp. z o.o.
220
550
Pożyczki udzielone , w tym:
7 420
6 257
- ze spłatą do 1 roku
7 420
6 257
- ze spłatą powyżej roku
-
Pożyczki ogółem:
7 420
6 257
„PEPEES” S.A.
Sprawozdanie finansowe
za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku
(dane w tys. PLN)
60
e. Odsetki od udzielonych pożyczek
Podmiot
Za okres 12 miesięcy
zakończony dnia 31
grudnia 2023 roku
Za okres 12 miesięcy
zakończony dnia 31
grudnia 2022 roku
ZPZ Lublin
62
42
PPZ BRONISŁAW
478
157
GR PONARY
23
16
Razem
563
215
f. Odsetki od udzielonych poręczeń
Podmiot
Za okres 12 miesięcy
zakończony dnia 31
grudnia 2023 roku
Za okres 12 miesięcy
zakończony dnia 31
grudnia 2022 roku
PPZ BRONISŁAW
127
127
Razem
127
127
g. Odsetki od otrzymanych poręczeń
Podmiot
Za okres 12 miesięcy
zakończony dnia 31
grudnia 2023 roku
Za okres 12 miesięcy
zakończony dnia 31
grudnia 2022 roku
GR PONARY
158
158
Razem
158
158
h. Pozycje warunkowe
Na majątku spółek zależnych (ZPZ Lublin i PPZ Bronisław) są ustanowione hipoteki umowne będące
zabezpieczeniem kredytów zaciągniętych przez „PEPEES” S.A. do kwoty 58.500 tys. PLN.
15.2. Transakcje z kluczowym personelem kierowniczym
a) świadczenia dla kluczowego personelu kierowniczego
Zarząd w tys. PLN:
Za okres 12 miesięcy
zakończony dnia 31
grudnia 2023 roku
Za okres 12 miesięcy
zakończony dnia 31
grudnia 2022 roku
Krótkoterminowe świadczenie
1 641
1 358
Świadczenia po okresie zatrudnienia
Pozostałe świadczenia długoterminowe
Świadczenia z tytułu rozwiązania stosunku pracy
Płatności w formie akcji
„PEPEES” S.A.
Sprawozdanie finansowe
za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku
(dane w tys. PLN)
61
Rada Nadzorcza w tys. PLN
Za okres 12 miesięcy
zakończony dnia 31
grudnia 2023 roku
Za okres 12 miesięcy
zakończony dnia 31
grudnia 2022 roku
Krótkoterminowe świadczenia pracownicze
753
917
Świadczenia po okresie zatrudnienia
Pozostałe świadczenia długoterminowe
Świadczenia z tytułu rozwiązania stosunku pracy
Płatności w formie akcji
b) transakcje z członkami Zarządu i Rady Nadzorczej oraz bliskimi członkami ich rodzin
Informacje o wynagrodzeniu otrzymanym przez poszczególnych Członków Zarządu i Rady Nadzorczej
znajdują się w sprawozdaniu z działalności Emitenta.
W okresie sprawozdawczym nie odnotowano żadnych transakcji w rozumieniu MSR 24.
16. Przeciętne zatrudnienie w Spółce
Wyszczególnienie
Przeciętna liczba
zatrudnionych w roku 2023
Przeciętna liczba
zatrudnionych w roku 2022
Pracownicy umysłowi
96
100
Pracownicy na stanowiskach robotniczych
154
161
Osoby korzystające z urlopów wychowawczych
i bezpłatnych
3
3
Razem
253
264
17. Wynagrodzenia biegłego rewidenta
Należne wynagrodzenie biegłego rewidenta za przegląd i badanie sprawozdania finansowego
i skonsolidowanego sprawozdania finansowego za 2023 r. wynosi 87.000 PLN plus podatek VAT.
Ponadto w okresie sprawozdawczym biegły rewident świadczył Spółce PEPEES trzy usługi atestacyjne,
dotyczące:
1. oceny sprawozdania o wynagrodzeniach Zarządu i Rady Nadzorczej sporządzonego za rok 2022
przez Radę Nadzorczą PEPEES;
2. potwierdzenia prawidłowości sporządzenia sprawozdania Spółki jako wnioskodawcy o udzielenie
pomocy przyznawanej z programu rządowego pod nazwą „Pomoc dla przemysłu energochłonnego
związana z cenami gazu ziemnego i energii elektrycznej w 2023 r.”;
3. potwierdzenia prawidłowości wyliczenia współczynnika intensywności zużycia energii
elektrycznej (odbiorca przemysłowy – Urząd Regulacji Energetyki).
Łączne wynagrodzenie za wymienione powyżej usługi atestacyjne wyniosło 23.800 PLN plus
podatek VAT.
„PEPEES” S.A.
Sprawozdanie finansowe
za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku
(dane w tys. PLN)
62
18. Wskazanie istotnych postępowań toczących się przed sądem, organem właściwym dla
postępowania arbitrażowego lub organem administracji publicznej, dotyczących
zobowiązań oraz wierzytelności Emitenta, ze wskazaniem przedmiotu postępowania,
wartości przedmiotu sporu, daty wszczęcia postępowania, stron wszczętego
postępowania oraz stanowiska Emitenta
W dniu 25.06.2019 r. Zarząd Przedsiębiorstwa Przemysłu Spożywczego "PEPEES" S.A. wniósł do sądu
pozew o ustalenie, że akcjonariusz Spółki EPSILON Fundusz Inwestycyjny Zamknięty Aktywów
Niepublicznych, posiadający - zgodnie z informacjami znajdującymi się w posiadaniu Spółki - 27.714. 832
akcje, z uwagi na naruszenie obowiązku notyfikacji o nabyciu znacznych pakietów akcji stosownie do art.
89 ust. 1 pkt 1 ustawy o ofercie publicznej i warunkach wprowadzania instrumentów finansowych do
zorganizowanego systemu obrotu oraz o spółkach publicznych, utracił i nie może wykonywać prawa głosu
z 21.402.233 akcji. Epsilon FIZ AN zajmuje stanowisko odmienne, utrzymując, że przysługuje mu prawo
głosu z 27.714.832 akcji stanowiących 29,17% ogólnej liczby głosów na WZA. Do sprawy przystąpił
Przewodniczący Komisji Nadzoru Finansowego przedstawiając stanowisko w dniu 24 lipca 2019 r. Spółka
informowała o sprawie w raportach bieżących nr 13/2019, 14-23/2019 i 30/2019.
W dniu 21.04.2023 r. Sąd Okręgowy w Białymstoku wydał wyrok, w którym ustalił, że EPSILON Fundusz
Inwestycyjny Zamknięty Aktywów Niepublicznych, będący akcjonariuszem Spółki, utracił i nie może
wykonywać prawa głosu z 21.402.233 akcji zwykłych. Orzeczenie to nie jest prawomocne, o czym Emitent
informował raportem bieżącym nr 7/2023.
Na dzień sporządzenia niniejszego sprawozdania występują nierozstrzygnięte sprawa z powództwa
EPSILON Fundusz Inwestycyjny Zamknięty Aktywów Niepublicznych w Warszawie przeciwko
„PEPEES” S.A.:
− o uchylenie bądź stwierdzenie nieważności uchwał nr 24-29, podjętych w dniu 28.06.2019 r.
przez Zwyczajne Walne Zgromadzenie Akcjonariuszy, w tym uchwały nr 28 w sprawie zmiany
Statutu Spółki i upoważnienia Zarządu Spółki do podwyższenia kapitału zakładowego Spółki
w ramach kapitału docelowego wraz z możliwością wyłączenia przez Zarząd prawa poboru
dotychczasowych akcjonariuszy Spółki w całości lub części za zgodą Rady Nadzorczej Spółki.
Sąd Okręgowy zawiesił postępowanie do czasu prawomocnego zakończenia postępowania
z powództwa PEPEES przeciwko EPSILON o ustalenie utraty prawa głosu,
− o uchylenie bądź stwierdzenie nieważności dwóch uchwał w sprawie udzielenia absolutorium,
podjętych w dniu 21.04.2020 r. przez Walne zgromadzenie Akcjonariuszy. Postępowanie toczy
się przed Sądem I instancji. Sąd Okręgowy zawiesił postępowanie do czasu prawomocnego
zakończenia postępowania z powództwa PEPEES przeciwko EPSILON o ustalenie utraty prawa
głosu,
− o uchylenie bądź stwierdzenie nieważności czterech uchwał podjętych w dniu 29 czerwca 2021 r.
przez Zwyczajne Walne Zgromadzenie Akcjonariuszy, tj. uchwały nr 4 w sprawie rozpatrzenia
i zatwierdzenia sprawozdania finansowego Spółki za okres od 01.01.2020 r. do 31.12.2020 r.,
uchwały nr 9 w sprawie przeznaczenia zysku netto Spółki za rok obrotowy 2020 oraz uchwał
nr 10 i 11 w sprawie udzielenia absolutorium członkom Zarządu Spółki. Postępowanie toczy się
przed Sądem I instancji. W dniu 11 stycznia 2022 r. Sąd Okręgowy zawiesił postępowanie do
czasu prawomocnego zakończenia postępowania z powództwa PEPEES przeciwko EPSILON
o ustalenie utraty prawa głosu,
− o uchylenie bądź stwierdzenie nieważności dziewięciu uchwał podjętych w dniu 14 kwietnia
2022 r. przez Zwyczajne Walne Zgromadzenie Akcjonariuszy, w sprawie: rozpatrzenia
„PEPEES” S.A.
Sprawozdanie finansowe
za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku
(dane w tys. PLN)
63
i zatwierdzenia sprawozdania finansowego Spółki za okres od 01.01.2021 r. do 31.12.2021 r.,
sprawozdania skonsolidowanego, sprawozdania z działalności Spółki, przeznaczenia zysku netto
Spółki za rok obrotowy 2021, udzielenia absolutorium członkom Zarządu Spółki, powołania
2 członków RN, nabycia akcji własnych oraz utworzenia kapitału rezerwowego. Postępowanie
toczy się przed Sądem I instancji. Sąd Okręgowy zawiesił postępowanie do czasu prawomocnego
zakończenia postępowania z powództwa PEPEES przeciwko EPSILON o ustalenie utraty prawa
głosu,
− o uchylenie bądź stwierdzenie nieważności trzech uchwał podjętych w dniu 25 maja 2023 r.
przez Zwyczajne Walne Zgromadzenie Akcjonariuszy, tj. uchwał nr 9 i 10 w sprawie udzielenia
absolutorium członkom Zarządu Spółki oraz uchwały nr 11 w sprawie udzielenia absolutorium
przewodniczącemu Rady Nadzorczej. Postępowanie toczy się przed Sądem I instancji. Nie został
jeszcze wyznaczony termin rozprawy.
W pozostałym zakresie nie istnieją inne istotne postępowania toczące się przed sądem, organem właściwym
dla postępowania arbitrażowego lub organem administracji publicznej, dotyczące zobowiązań oraz
wierzytelności Emitenta lub jego jednostek zależnych.
Przed sądem toczy się kilka spraw o odzyskanie należności handlowych, od których Spółka dokonała
w 100% odpisy aktualizujące. Kwoty nie są istotne w stosunku do ogółu należności.
19. Ważne wydarzenia, które wystąpiły po dniu bilansowym
Nie wystąpiły istotne zdarzenia po dniu bilansowym.
20. Zatwierdzenie sprawozdania finansowego
Roczne sprawozdanie finansowe zostało zatwierdzone i dopuszczone do publikacji przez Zarząd w dniu
5 kwietnia 2024 roku.
PODPISY CZŁONKÓW ZARZĄDU JEDNOSTKI DOMINUJĄCEJ
Prezes Zarządu - Wojciech Faszczewski
Członek Zarządu - Tomasz Krzysztof Rogala
PODPIS OSOBY, KTÓRA SPORZĄDZIŁA SPRAWOZDANIE
Główna księgowa – Małgorzata Kordas