CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE FINANSOWE
ZA ROK 2024
15 kwietnia 2025 roku
Wrocław
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku
(w tysiącach PLN)
2
Jednostkowe Sprawozdanie z Wyników i Pozostałych Całkowitych Dochodów .......................................................................... 4
Jednostkowe Sprawozdanie z Sytuacji Finansowej ..................................................................................................................... 5
Jednostkowe Sprawozdanie z Przepływów Pieniężnych .............................................................................................................. 6
Jednostkowe Sprawozdanie ze Zmian W Kapitale Własnym ...................................................................................................... 7
INFORMACJE OGÓLNE ................................................................................................................................................................ 8
1. Informacje o Spółce i Grupie Kapitałowej ........................................................................................................................... 8
2. Opis Grupy Kapitałowej Captor Therapeutics S.A. .............................................................................................................. 8
3. Skład Zarządu i Rady Nadzorczej Jednostki ......................................................................................................................... 8
4. Zatwierdzenie jednostkowego sprawozdania finansowego................................................................................................ 9
5. Podstawa sporządzenia sprawozdania finansowego .......................................................................................................... 9
6. Okres sprawozdania oraz dane porównawcze .................................................................................................................... 9
7. Zasady sporządzania sprawozdania finansowego ............................................................................................................ 10
8. Waluta funkcjonalna i waluta sprawozdań finansowych ................................................................................................. 10
9. Transakcje w walucie obcej ............................................................................................................................................... 10
10. Nowe standardy i interpretacje..................................................................................................................................... 11
11. Kontynuacja działalności ............................................................................................................................................... 12
ZASADY (POLITYKA) RACHUNKOWOŚCI ORAZ DODATKOWE INFORMACJE .............................................................................. 13
12. Istotne wartości oparte na profesjonalnym osądzie i szacunkach ................................................................................ 13
12.1 Profesjonalny osąd ........................................................................................................................................................ 13
12.2 Niepewność szacunków................................................................................................................................................. 16
13. Istotne zasady rachunkowości ...................................................................................................................................... 17
13.1 Rzeczowe aktywa trwałe ............................................................................................................................................... 17
13.2 Wartości niematerialne ................................................................................................................................................. 18
13.3 Leasing .......................................................................................................................................................................... 20
13.4 Utrata wartości niefinansowych aktywów trwałych ..................................................................................................... 21
13.5 Koszty finansowania zewnętrznego .............................................................................................................................. 22
13.6 Aktywa finansowe ......................................................................................................................................................... 22
13.7 Utrata wartości aktywów finansowych ......................................................................................................................... 23
13.8 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty ................................................................................................................................ 24
13.9 Oprocentowane kredyty bankowe, pożyczki i papiery dłużne ....................................................................................... 24
13.10 Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania ........................................................................ 24
13.11 Rezerwy ..................................................................................................................................................................... 25
13.12 Odprawy emerytalne i nagrody jubileuszowe ........................................................................................................... 25
13.13 Podział zysku na cele pracownicze oraz fundusze specjalne ..................................................................................... 25
13.14 Dotacje ...................................................................................................................................................................... 25
13.15 Przychody .................................................................................................................................................................. 27
13.16 Podatki ...................................................................................................................................................................... 28
13.17 Zysk netto na akcję .................................................................................................................................................... 29
13.18 Kapitał własny ........................................................................................................................................................... 29
13.19 Programy akcji pracowniczych - Płatności w formie akcji własnych ......................................................................... 29
13.20 Pozostałe aktywa i pasywa ....................................................................................................................................... 31
13.21 Informacje dotyczące segmentów działalności ......................................................................................................... 31
13.22 Przychody i koszty finansowe .................................................................................................................................... 31
WYBRANE NOTY OBJAŚNIAJĄCE DO JEDNOSTKOWEGO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO ..................................................... 32
14. Przychody ogółem ......................................................................................................................................................... 32
15. Koszty według rodzaju .................................................................................................................................................. 32
15.1 Koszty działalności operacyjnej ..................................................................................................................................... 32
15.2 Koszty amortyzacji i odpisy aktualizujące ujęte w wyniku ............................................................................................ 33
15.3 Koszty świadczeń pracowniczych .................................................................................................................................. 34
16. Pozostałe przychody i koszty operacyjne ...................................................................................................................... 34
17. Przychody i koszty finansowe ........................................................................................................................................ 35
18. Podatek dochodowy ...................................................................................................................................................... 35
18.1 Obciążenie podatkowe ...................................................................................................................................................... 35
18.2 Uzgodnienie efektywnej stawki podatkowej ................................................................................................................. 35
18.3 Odroczony podatek dochodowy .................................................................................................................................... 36
19. Zysk przypadający na jedną akcję ................................................................................................................................. 36
20. Proponowany podział zysku (pokrycie straty) za rok obrotowy .................................................................................... 37
21. Dywidendy wypłacone i zaproponowane do wypłaty ................................................................................................... 37
22. Nakłady na prace rozwojowe (w toku) .......................................................................................................................... 37
23. Rzeczowe aktywa trwałe ............................................................................................................................................... 37
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku
(w tysiącach PLN)
3
24. Wartości niematerialne ................................................................................................................................................. 39
25. Połączenia jednostek gospodarczych, nabycia aktywów o znaczącej wartości i nabycia udziałów mniejszości ........... 41
26. Inne aktywa długoterminowe ....................................................................................................................................... 41
27. Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności ...................................................................................... 42
28. Inne aktywa finansowe ................................................................................................................................................. 43
29. Pozostałe aktywa .......................................................................................................................................................... 43
30. Środki pieniężne i ich ekwiwalenty ................................................................................................................................ 43
31. Kapitał własny ............................................................................................................................................................... 43
31.1 Kapitał podstawowy ...................................................................................................................................................... 43
31.1.1 Wartość nominalna akcji ............................................................................................................................................... 44
31.1.2 Prawa akcjonariuszy ................................................................................................................................................. 44
31.1.3 Akcjonariusze o znaczącym udziale ........................................................................................................................... 45
31.2 Kapitał zapasowy ze sprzedaży akcji powyżej wartości nominalnej ............................................................................. 46
31.3 Kapitał rezerwowy......................................................................................................................................................... 46
31.4 Kapitał z tytułu płatności w formie akcji ....................................................................................................................... 46
32. Zobowiązania z tytułu świadczeń emerytalnych oraz rezerwy na zobowiązania.......................................................... 46
33. Pożyczki otrzymane ....................................................................................................................................................... 47
34. Zobowiązania z tytułu leasingów .................................................................................................................................. 47
35. Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania (krótkoterminowe) ............................................. 48
36. Pozostałe pasywa/przychody przyszłych okresów ........................................................................................................ 48
37. Zobowiązania warunkowe ............................................................................................................................................ 48
38. Sprawy sądowe ............................................................................................................................................................. 49
39. Rozliczenia podatkowe .................................................................................................................................................. 49
40. Wyjaśnienia do sprawozdania z przepływów pieniężnych ............................................................................................ 50
41. Informacje o podmiotach powiązanych ........................................................................................................................ 51
42. Wartość wynagrodzeń, nagród oraz korzyści dla członków organów .......................................................................... 51
42.1. Udziały wyższej kadry kierowniczej (w tym członków Zarządu i Rady Nadzorczej) w programie akcji pracowniczych ... 52
43. Wynagrodzenie firmy audytorskiej ............................................................................................................................... 53
44. Cele i zasady zarządzania ryzykiem finansowym .......................................................................................................... 53
44.1 Ryzyko stopy procentowej ............................................................................................................................................. 53
44.2 Ryzyko walutowe .......................................................................................................................................................... 53
44.3 Ryzyko cen produktów, towarów .................................................................................................................................. 54
44.4 Ryzyko kredytowe ......................................................................................................................................................... 55
44.5 Ryzyko związane z płynnością ....................................................................................................................................... 55
45 Instrumenty finansowe ................................................................................................................................................. 55
46 Zabezpieczenia ustanowione na majątku ..................................................................................................................... 56
47 Zarządzanie kapitałem .................................................................................................................................................. 56
48 Struktura zatrudnienia .................................................................................................................................................. 56
49 Sezonowość ................................................................................................................................................................... 57
50 Zdarzenia następujące po dniu bilansowym ................................................................................................................. 57
51 Wojna w Ukrainie .......................................................................................................................................................... 57
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku
(w tysiącach PLN)
4
JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE Z WYNIKÓW I POZOSTAŁYCH CAŁKOWITYCH DOCHODÓW
JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE Z WYNIKÓW
I POZOSTAŁYCH CAŁKOWITYCH DOCHODÓW
Nota
01.01.2024
-
31.12.2024
01.01.2023
-
31.12.2023
DZIAŁALNOŚĆ KONTYNUOWANA
Przychody z usług badań i rozwoju
14
15 825
13 201
Koszt własny sprzedanych usług
5 230
6 300
Zysk (strata) brutto ze sprzedaży
10 595
6 901
Przychody z dotacji
14
5 842
17 764
Koszty prac badawczych
15
43 838
70 717
Koszty ogólnego zarządu
15
11 721
16 334
Pozostałe przychody operacyjne
16
60
571
Pozostałe koszty operacyjne
16
109
11 254
Zysk (strata) z działalności operacyjnej
-39 171
-73 069
Przychody z odsetek
17
1 044
3 082
Pozostałe przychody finansowe
17
-
-
Koszty finansowe
17
490
547
Zysk (strata) brutto z działalności kontynuowanej
-38 617
-70 534
Podatek dochodowy
18
-
57
Zysk (strata) netto z działalności kontynuowanej
-38 617
-70 591
Zysk (strata) netto za okres
-38 617
-70 591
Inne całkowite dochody
Pozycje, które mogą być przeniesione do wyniku w kolejnych
okresach sprawozdawczych
-
-
Pozycje, które nie zostaną przeniesione do wyniku w kolejnych
okresach sprawozdawczych
-
-
Zyski/straty aktuarialne
-
-
Inne całkowite dochody netto
-
-
Całkowite dochody ogółem
-38 617
-70 591
Zysk (strata) na jedną akcję (w PLN)
-8,29
-15,19
Rozwodniony zysk (strata) na jedną akcję (w PLN)
-8,29
-14,80
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku
(w tysiącach PLN)
5
JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE Z SYTUACJI FINANSOWEJ
JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE Z SYTUACJI FINANSOWEJ
AKTYWA
Nota
31.12.2024
31.12.2023
I. AKTYWA TRWAŁE
9 121
8 025
Nakłady na prace rozwojowe (w toku)
22
985
1 165
Rzeczowe aktywa trwałe
23
7 528
6 475
Wartości niematerialne
24
415
309
Inne aktywa długoterminowe
26
193
76
II. AKTYWA OBROTOWE
77 944
88 587
Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności
27
38 247
12 567
Inne aktywa finansowe
28
-
-
Rozliczenia międzyokresowe
29
567
375
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty
30
39 130
75 645
SUMA AKTYWÓW
87 065
96 612
PASYWA
Nota
31.12.2024
31.12.2023
I. KAPITAŁ WŁASNY
64 288
69 220
Kapitał podstawowy
31.1
550
465
Kapitał zapasowy ze sprzedaży akcji powyżej wartości nominalnej
31.2
240 494
208 883
Pozostałe kapitały rezerwowe
31.3
175
175
Kapitał z tytułu płatności w formie akcji
31.4
26 357
24 368
Zyski zatrzymane/Niepokryte straty
-203 288
-164 671
ZOBOWIĄZANIA RAZEM
22 777
27 392
II. ZOBOWIĄZANIA DŁUGOTERMINOWE
2 775
993
Zobowiązania z tytułu świadczeń emerytalnych
32
101
96
Oprocentowane kredyty i pożyczki
33
-
-
Zobowiązania z tytułu leasingu
34
2 674
897
III. ZOBOWIĄZANIA KRÓTKOTERMINOWE
20 002
26 399
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania
35
5 870
8 277
Zobowiązania z tytułu leasingu
34
2 623
2 406
Rezerwy na zobowiązania
32
8 601
8 534
Pozostałe pasywa/przychody przyszłych okresów
36
2 908
7 182
SUMA PASYWÓW
87 065
96 612
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku
(w tysiącach PLN)
6
JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE Z PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH
JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE Z PRZEPŁYWÓW
PIENIĘŻNYCH
Nota
01.01.2024
-
31.12.2024
01.01.2023
-
31.12.2023
DZIAŁALNOŚĆ OPERACYJNA
Zysk (strata) przed opodatkowaniem
-38 617
-70 534
Korekty:
6 526
17 833
Amortyzacja
40
4 933
5 104
(Zyski) straty z tytułu różnic kursowych
-
-
(Zyski) straty z działalności inwestycyjnej
-
-
Odsetki
40
-325
-2 805
Program opcji menadżerskich
40
1 989
4 583
Zmiana stanu należności
40
-25 680
-2 900
Zmiana stanu zobowiązań, z wyjątkiem pożyczek i kredytów
40
1 817
-517
Zmiana stanu rezerw
40
72
6 918
Zmiana stanu rozliczeń międzyokresowych
40
-4 583
7 437
Podatek dochodowy zapłacony
-
-
Inne
40
28 303
13
Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej
-32 091
-52 701
DZIAŁALNOŚĆ INWESTYCYJNA
I. Wpływy
6 625
73 512
Odsetki
40
625
3 270
Wpływy z obligacji
40
6 000
70 117
Spłata udzielonej pożyczki
40
-
125
II. Wydatki
6 351
53 456
Wydatki na rzeczowy majątek trwały i wartości niematerialne
40
423
3 005
Nabycie obligacji
40
5 928
50 451
Udzielone pożyczki
-
-
Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej
274
20 056
DZIAŁALNOŚĆ FINANSOWA
I. Wpływy
3
40 008
Wpływy z emisji akcji
40
3
40 008
II. Wydatki
4 700
2 705
Wydatki z tytułu kredytów / pożyczek
-
-
Wydatki z tytułu odsetek i prowizji
40
372
276
Płatności zobowiązań z tytułu umów leasingu
40
4 223
1 322
Wydatki związane z emisją akcji
40
105
1 107
Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej
-4 697
37 303
Przepływy pieniężne razem
-36 514
4 658
Bilansowa zmiana stanu środków pieniężnych i ich
ekwiwalentów
-36 514
4 658
Środki pieniężne na początek okresu
75 644
70 987
Środki pieniężne na koniec okresu
39 130
75 645
- środki pieniężne o ograniczonej możliwości dysponowania
-
-
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku
(w tysiącach PLN)
7
JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE ZE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM
JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE ZE ZMIAN W KAPITALE
WŁASNYM
Kapitał
podstawowy
Kapitał zapasowy ze
sprzedaży akcji powyżej
wartości nominalnej
Pozostałe kapitały
rezerwowe
Kapitał z tytułu
płatności w
formie akcji
Zyski
zatrzymane/
Niepokryte
straty
Kapitał własny
ogółem
Na dzień 01.01.2024
465
208 883
175
24 368
-164 671
69 220
Całkowite dochody za okres ogółem
-
-
-
-
-38 617
-38 617
Emisja akcji
85
31 611
-
-
-
31 696
Umorzenie akcji
-
-
-
-
-
-
Program opcji menadżerskich
-
-
-
1 989
-
1 989
Suma zmian w kapitale własnym
85
31 611
-
1 989
-38 617
-4 932
Na dzień 31.12.2024
550
240 494
175
26 357
-203 288
64 288
Na dzień 01.01.2023
417
170 031
175
19 785
-94 081
96 327
Całkowite dochody za okres ogółem
-
-
-
-
-70 590
-70 590
Emisja akcji
48
38 852
-
-
-
38 900
Umorzenie akcji
-
-
-
-
-
-
Program opcji menadżerskich
-
-
-
4 583
-
4 583
Suma zmian w kapitale własnym
48
38 852
-
4 583
-70 590
-27 107
Na dzień 31.12.2023
465
208 883
175
24 368
-164 671
69 220
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku
(w tysiącach PLN)
8
INFORMACJE OGÓLNE
1. INFORMACJE O SPÓŁCE I GRUPIE KAPITAŁOWEJ
Captor Therapeutics S.A. („Spółka”, „Jednostka”, „Emitent”, „Spółka”) została wpisana do Krajowego Rejestru Sądowego dnia 30
grudnia 2015 roku jako spółka z ograniczoną odpowiedzialnością pod nr KRS 0000594615, a następnie została przekształcona w
spółkę akcyjną.
Przekształcenie Captor Therapeutics Sp. z o.o. w Captor Therapeutics S.A. nastąpiło w trybie art. 551 Kodeksu Spółek Handlowych,
na podstawie Uchwały Nadzwyczajnego Zgromadzenia Wspólników Spółki Captor Therapeutics Sp. z o.o. z dnia 28 sierpnia 2018
roku, objętej aktem notarialnym za rep. A nr 6456/2018, sporządzonym przez notariusz Małgorzatę Kieruzal-Rydzewską z
kancelarii notarialnej w Warszawie, ul. Pańska 98/1.
Spółce nadano numer statystyczny REGON 363381765 oraz numer NIP 8943071259. Spółka posługuje się nr KRS 0000756383.
Adres siedziby Spółki: ul. Duńska 11, 54-427 Wrocław, Polska.
Przeważający przedmiot działalności Spółki to badania naukowe i prace rozwojowe w dziedzinie biotechnologii (72.11.Z).
Od dnia 19 kwietnia 2021 roku akcje Emitenta są notowane na rynku głównym Giełdy Papierów Wartościowych w Warszawie S.A.
Spółka posiada udziały w jednym podmiocie zależnym: Captor Therapeutics GmbH z siedzibą w Szwajcarii („Jednostka zależna”).
Jednostka zależna została założona przez Spółkę poprzez opłacanie kapitału podstawowego w wysokości 20 000 CHF.
Adres siedziby Jednostki zależnej: Hegenheimermattweg 167A, 4123 Allschwil, Szwajcaria (dawniej: Gewerbestrasse 24, 4123
Allschwil, Szwajcaria)
Data rejestracji Jednostki zależnej: 30 sierpnia 2018 roku
Przedmiotem działalności Captor Therapeutics GmbH są badania i rozwój oraz realizacja projektów z nimi związanych.
Skład Zarządu podmiotu zależnego na dzień bilansowy oraz na dzień sporządzenia niniejszego jednostkowego sprawozdania
finansowego: Michał Walczak - Prezes Zarządu, Sylvain Cottens - Członek Zarządu.
2. OPIS GRUPY KAPITAŁOWEJ CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Grupa Kapitałowa Captor Therapeutics S.A. („Grupa Kapitałowa”, „Grupa”) składa się z:
− Spółki Captor Therapeutics S.A. z siedzibą we Wrocławiu, w Polsce,
− Jednostki zależnej, Captor Therapeutics GmbH z siedzibą w Allschwil w Szwajcarii.
Captor Therapeutics S.A. posiada 100% udziałów Jednostki zależnej.
Nabycia/zbycia udziałów w spółkach
Poza utworzeniem Jednostki zależnej w 2018 roku, nie miało miejsca nabycie ani zbycie udziałów w spółkach zależnych.
Zmiany w składzie Grupy Kapitałowej po dniu bilansowym
Po dniu bilansowym, tj. w okresie od 1 stycznia 2025 roku, nie nastąpiły zmiany w składzie Grupy Kapitałowej.
3. SKŁAD ZARZĄDU I RADY NADZORCZEJ JEDNOSTKI
Organami Jednostki, oprócz Walnego Zgromadzenia są: Zarząd i Rada Nadzorcza.
Na dzień 31.12.2024 i na dzień publikacji niniejszego sprawozdania skład Zarządu Spółki był następujący:
1. Thomas Shepherd – Prezes Zarządu
2. Michał Walczak – Członek Zarządu, Dyrektor Naukowy
W okresie sprawozdawczym w składzie Zarządu nastąpiła jedna zmiana: w dniu 6.02.2024 Radosław Krawczyk złożył rezygnację z
pełnienia funkcji Członka Zarządu Spółki - Dyrektora Finansowego (o czym spółka informowała w raporcie bieżącym 5/2024 w dniu
6.02.2024).
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku
(w tysiącach PLN)
9
Jeżeli Zarząd jest jednoosobowy, Spółkę reprezentuje jeden Członek Zarządu. Jeżeli Zarząd jest wieloosobowy, Spółkę reprezentuje
dwóch Członków Zarządu działających łącznie.
Na dzień 31.12.2024 i na dzień sporządzenia niniejszego sprawozdania skład Rady Nadzorczej Spółki jest następujący:
1. Paweł Holstinghausen Holsten – Przewodniczący Rady Nadzorczej
2. Maciej Wróblewski – Członek Rady Nadzorczej
3. Charles Kunsch – Członek Rady Nadzorczej
4. Krzysztof Samotij – Członek Rady Nadzorczej
5. Robert Florczykowski – Członek Rady Nadzorczej
W dniu 4.01.2024 Nadzwyczajne Walne Zgromadzenie odwołało z Rady Nadzorczej Spółki Florenta Grosa i powołało do Rady
Nadzorczej Spółki Charlesa Kunscha (o czym Spółka informowała w raporcie bieżącym nr 1/2024 w dniu 4.01.2024).
W Spółce funkcjonuje Komitet Audytu powołany przez Radę Nadzorczą w dniu 29.06.2020. Na dzień sporządzenia niniejszego
jednostkowego sprawozdania finansowego skład Komitetu Audytu jest następujący:
1. Krzysztof Samotij – Przewodniczący Komitetu Audytu
2. Maciej Wróblewski – Członek Komitetu Audytu
3. Charles Kunsch – Członek Komitetu Audytu
W okresie sprawozdawczym, w następstwie zmian dokonanych w składzie Rady Nadzorczej wprowadzonych uchwałami NWZ z
dnia 4.01.2024, Rada Nadzorcza powołała w dniu 23.01.2024 do Komitetu Audytu Charlesa Kunscha w miejsce Florenta Grosa,
odwołanego ze składu Rady.
W Spółce funkcjonuje Komitet Wynagrodzeń, który został powołany przez Radę Nadzorczą w dniu 7.02.2020. Na dzień 31.12.2024
i na dzień sporządzenia niniejszego sprawozdania skład Komitetu Wynagrodzeń jest następujący:
1. Paweł Holstinghausen Holsten – Członek Komitetu Wynagrodzeń
2. Robert Florczykowski – Członek Komitetu Wynagrodzeń
Skład Komitetu Wynagrodzeń w okresie sprawozdawczym zmienił się w związku z odwołaniem uchwałą NWZ z dnia 4.01.2024 ze
składu Rady Nadzorczej dotychczasowego członka Komitetu Wynagrodzeń, Florenta Grosa.
Walne Zgromadzenie Akcjonariuszy, Rada Nadzorcza i Zarząd posiadają standardowe uprawnienia wynikające
z Kodeksu Spółek Handlowych, przewidziane dla spółek akcyjnych, oraz statutu Spółki.
4. ZATWIERDZENIE JEDNOSTKOWEGO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO
Niniejsze jednostkowe sprawozdanie finansowe zostało zatwierdzone przez Zarząd w dniu 15 kwietnia 2025 roku.
5. PODSTAWA SPORZĄDZENIA SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO
Niniejsze jednostkowe sprawozdanie finansowe Spółki zostało sporządzone zgodnie z zasadą kosztu historycznego, z wyjątkiem
tych instrumentów finansowych, które są wyceniane w wartości godziwej. Niniejsze jednostkowe sprawozdanie finansowe zostało
sporządzone zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej („MSSF”) zatwierdzonymi przez UE. Biorąc
pod uwagę toczący się w UE proces wprowadzania standardów MSSF oraz prowadzoną przez Jednostkę działalność, w zakresie
stosowanych przez Spółkę zasad rachunkowości nie ma różnicy między standardami MSSF, które weszły w życie, a standardami
MSSF zatwierdzonymi przez UE. MSR i MSSF obejmują standardy i interpretacje zaakceptowane przez Radę Międzynarodowych
Standardów Rachunkowości („RMSR”) oraz Komitet ds. Interpretacji Międzynarodowej Sprawozdawczości Finansowej („KIMSF”).
6. OKRES SPRAWOZDANIA ORAZ DANE PORÓWNAWCZE
Okres objęty niniejszym jednostkowym sprawozdaniem finansowym obejmuje okres 12 miesięcy zakończony
31 grudnia 2024 roku oraz dane na ten dzień. Jednostkowe sprawozdanie z wyników i pozostałych całkowitych dochodów,
jednostkowe sprawozdanie z przepływów pieniężnych oraz jednostkowe sprawozdane ze zmian w kapitale własnym obejmują
jednostkowe dane za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2024 roku oraz dane porównawcze za okres 12 miesięcy
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku
(w tysiącach PLN)
10
zakończony 31 grudnia 2023 roku. Jednostkowe sprawozdanie z sytuacji finansowej obejmuje jednostkowe dane na dzień 31
grudnia 2024 roku oraz dane porównawcze na dzień 31 grudnia 2023 roku.
7. ZASADY SPORZĄDZANIA SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO
Jednostkowe sprawozdanie z wyników i pozostałych całkowitych dochodów zostało sporządzone w wariancie kalkulacyjnym,
a jednostkowe sprawozdanie z przepływów pieniężnych – metodą pośrednią.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe zostało zaprezentowane w tysiącach złotych, o ile nie wskazano inaczej.
8. WALUTA FUNKCJONALNA I WALUTA SPRAWOZDAŃ FINANSOWYCH
Walutą funkcjonalną Jednostki jest polski złoty (PLN).
9. TRANSAKCJE W WALUCIE OBCEJ
Transakcje wyrażone w walutach obcych przelicza się na moment początkowego ujęcia na walutę funkcjonalną:
− po kursie faktycznie zastosowanym tj. po kursie kupna lub sprzedaży walut stosowanym przez bank, w którym
następuje transakcja, w przypadkach operacji sprzedaży lub kupna walut oraz operacji zapłaty należności lub
zobowiązań bądź po kursie wynikającym z umów zawartych z bankiem obsługującym jednostkę lub uzgodnionym w
drodze negocjacji,
− po średnim kursie ustalonym dla danej waluty przez NBP obowiązującym na dzień zawarcia transakcji dla pozostałych
transakcji. Kursem obowiązującym na dzień zawarcia transakcji jest średni kurs NBP ogłoszony w ostatnim dniu
roboczym poprzedzającym zawarcie transakcji.
Na koniec każdego okresu sprawozdawczego:
− wyrażone w walucie obcej pozycje pieniężne przelicza się przy zastosowaniu obowiązującego w tym dniu kursu
zamknięcia, tj. średniego kursu ustalonego dla danej waluty przez NBP,
− pozycje niepieniężne wyceniane według kosztu historycznego w walucie obcej przelicza się przy zastosowaniu kursu
wymiany (tj. średniego kursu NBP ustalonego dla danej waluty) obowiązującego na dzień transakcji oraz
− pozycje niepieniężne wyceniane w wartości godziwej w walucie obcej przelicza się przy zastosowaniu kursu wymiany
(tj. średniego kursu NBP ustalonego dla danej waluty) obowiązującego na dzień ustalenia wartości godziwej.
Zyski i straty z tytułu różnic kursowych powstałe w wyniku:
− rozliczenia transakcji w walucie obcej,
− wyceny bilansowej aktywów i zobowiązań pieniężnych innych niż instrumenty pochodne wyrażonych w walutach
obcych ujmuje się w przychodach lub kosztach finansowych.
Następujące kursy zostały przyjęte dla potrzeb wyceny bilansowej:
kursy walut zastosowane
w sprawozdaniu
finansowym
2024
styczeń - grudzień
2023
styczeń - grudzień
EUR
CHF
EUR
CHF
kurs na koniec okresu
sprawozdawczego
4,2730
4,5371
4,3480
4,6828
kurs średni w okresie
sprawozdawczym
4,3042
4,5654
4,5284
4,6605
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku
(w tysiącach PLN)
11
10. NOWE STANDARDY I INTERPRETACJE
Wpływ nowych i zmienionych standardów i interpretacji na jednostkowe sprawozdanie finansowe Spółki
Poniżej zostały przedstawione nowe lub zmienione regulacje MSSF/MSR oraz interpretacje KIMSF, które zostały przyjęte w UE do
stosowania i które Spółka zastosowała od 1 stycznia 2024 r.:
• Zmiana MSR 1 „Prezentacja sprawozdań finansowych”. Zmiana doprecyzowuje, że na dzień bilansowy jednostka nie bierze
pod uwagę kowenantów, które będą musiały być spełnione w przyszłości, rozważając klasyfikację zobowiązań do długo-
lub krótkoterminowych. Jednostka powinna natomiast ujawnić informacje o tych kowenantach w notach objaśniających
do sprawozdania finansowego. Zmiana obowiązuje dla okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2024 roku lub
później. Zmiana nie miała wpływu na sprawozdania finansowe Spółki
• Zmiana MSR 1 „Prezentacja sprawozdań finansowych”. Rada MSR doprecyzowała zasady klasyfikacji zobowiązań do
długo- lub krótkoterminowych przede wszystkim w dwóch aspektach: doprecyzowano, że klasyfikacja jest zależna od
praw, jakie posiada jednostka na dzień bilansowy, a intencje kierownictwa w odniesieniu do przyspieszenia lub opóźnienia
płatności zobowiązania nie są brane pod uwagę. Zmiana obowiązuje dla okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia
2024 roku lub później. Zmiana nie miała wpływu na sprawozdania finansowe Spółki.
• Zmiana MSSF 16 „Leasing”. Zmiana doprecyzowuje wymogi w odniesieniu do wyceny zobowiązania leasingowego
powstającego wskutek transakcji sprzedaży i leasingu zwrotnego. Ma zapobiec nieprawidłowemu ujmowaniu wyniku na
transakcji w części dotyczącej zachowanego prawa do użytkowania w przypadku, gdy płatności leasingowe są zmienne i
nie zależą od indeksu lub stawki. Zmiana obowiązuje dla okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2024 roku lub
później. Zmiana nie miała wpływu na sprawozdania finansowe Spółki.
• Zmiany MSR 7 „Sprawozdanie z przepływów pieniężnych” i MSSF 7 „Instrumenty finansowe: ujawnianie informacji”.
Zmiany opisują charakterystykę umów faktoringu odwrotnego (Supplier finance arrangements) i wprowadzają
konieczność ujawnienia dodatkowych informacji. Zmiany obowiązują dla okresów rocznych rozpoczynających się 1
stycznia 2024 roku lub później. Zmiany nie miały wpływu na sprawozdania finansowe, ponieważ Spółkanie zawiera umów,
których one dotyczą.
Następujące standardy i interpretacje zostały wydane przez Radę Międzynarodowych Standardów Rachunkowości, a nie zostały
zatwierdzone przez UE, lub zostały wydane, lecz obowiązują dla okresów rocznych następujących po 2024 roku:
• Zmiana MSR 21 „Skutki zmian kursów wymiany walut obcych”. Zmiana wyjaśnia, w jaki sposób jednostka powinna ocenić,
czy dana waluta jest wymienialna i jak powinna ustalić kurs wymiany w przypadku braku wymienialności, a także wymaga
ujawnienia informacji, które pozwolą użytkownikom sprawozdań finansowych zrozumieć wpływ braku wymienialności
waluty. Zmiana obowiązuje dla okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2025 roku lub później Spółka szacuje,
że zmiany nie będą miały wpływu na jej sprawozdania finansowe.
• Zmiany MSSF 9 „Instrumenty finansowe” i MSSF 7 „Instrumenty finansowe: ujawnianie informacji” w zakresie klasyfikacji
i wyceny instrumentów finansowych. Zmiany do MSSF 9 wprowadzają możliwość wyboru zasady rachunkowości w
zakresie momentu wygaśnięcia zobowiązania w przypadku, gdy płatność następuje przez system płatności
elektronicznych (jeśli spełnione są określone warunki). Zmiany do MSSF 9 dotyczące testu SPPI dostarczają wskazówek,
które pomogą ocenić, czy przepływy pieniężne wynikające z umowy są zgodne z basic lending arrangement. Ponadto
zmiany wprowadzają jaśniejszą definicję cechy „bez prawa regresu” (non-recourse). Zmiany do MSSF 9 dostarczają
również dodatkowych wytycznych w zakresie charakterystyki contractually linked instruments. Zmiany MSSF 7 dodają
nowe wymagania w zakresie ujawnień: dotyczących inwestycji w instrumenty kapitałowe wyznaczone jako wyceniane w
wartości godziwej przez inne całkowite dochody, i dla każdej klasy aktywów finansowych wycenianych w
zamortyzowanym koszcie lub w wartości godziwej przez inne całkowite dochody, a także dla zobowiązań finansowych
wycenianych w zamortyzowanym koszcie. Zmiany obowiązują dla okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2026
roku lub później. Spółka szacuje wpływ zmian na jej sprawozdanie finansowe.
• Zmiany MSSF 9 „Instrumenty finansowe” i MSSF 7 „Instrumenty finansowe: ujawnianie informacji” w zakresie umów PPA
(Contracts Referencing Nature-dependent Electricity). Zmiany MSSF 9 obejmują informacje na temat tego, które kontrakty
PPA mogą być stosowane w rachunkowości zabezpieczeń oraz jakie konkretne warunki są dozwolone w takich relacjach
zabezpieczających. Zmiany MSSF 7 wprowadzają nowe wymogi dotyczące ujawniania informacji w przypadku umów PPA
zgodnie z definicją zawartą w zmianach do MSSF 9. Zmiany obowiązują dla okresów rocznych rozpoczynających się 1
stycznia 2026 roku lub później. Spółka szacuje, że zmiany nie będą miały wpływu na jej sprawozdania finansowe.
• Zmiany MSSF 1, MSSF7, MSSF 9, MSSF 10, MSR 7. Zmiany wyłącznie porządkowe w ramach cyklu Annual Improvements,
które obowiązują dla okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2026 roku lub później i nie będą miały wpływu na
sprawozdania finansowe Spółki.
• Nowy MSSF 18 „Prezentacja i ujawnienia w sprawozdaniach finansowych”. Nowy standard zastąpi MSR 1 „Prezentacja
sprawozdań finansowych”. MSSF 18 wprowadza m.in.: nową strukturę rachunku zysków i strat, zwiększone wymagania
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku
(w tysiącach PLN)
12
w zakresie agregacji i dezagregacji danych, wymogi ujawniania mierników efektywności określonych przez kierownictwo
(management-defined performance measures). Standard obowiązuje dla okresów rocznych rozpoczynających się 1
stycznia 2027 roku lub później. Spółka szacuje wpływ nowego standardu na jej sprawozdanie finansowe.
• Nowy MSSF 19 „Jednostki zależne bez odpowiedzialności publicznej: ujawnienia”. Standard ma zastosowanie dla
jednostek zależnych bez odpowiedzialności publicznej, w przypadku których ich Spółka przygotowuje skonsolidowane
sprawozdanie finansowe wg MSSF. Nowy MSSF 19 zwalnia z ujawnień wymaganych przez inne standardy, a w ich miejsce
wprowadza nową listę. Standard obowiązuje dla okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2027 roku lub później.
Nowy MSSF 19 nie będzie miał wpływu na sprawozdania finansowe Spółki, ponieważ nie ma on zastosowania dla
jednostek publicznych.
Daty wejścia w życie są datami wynikającymi z treści standardów ogłoszonych przez Radę ds. Międzynarodowej Sprawozdawczości
Finansowej. Daty stosowania standardów w Unii Europejskiej mogą różnić się od dat stosowania wynikających z treści standardów
i są ogłaszane w momencie zatwierdzenia do stosowania przez Unię Europejską.
11. KONTYNUACJA DZIAŁALNOŚCI
Sprawozdanie finansowe Spółki zostało sporządzone przy założeniu kontynuowania działalności gospodarczej przez Spółkę przez
okres co najmniej 12 miesięcy od daty podpisania niniejszego sprawozdania finansowego.
Biorąc pod uwagę charakter działalności Spółki oraz wczesny etap badań i rozwoju kandydatów na leki Spółki, Spółka ponosi
obecnie straty z działalności operacyjnej i oczekuje się, że sytuacja ta może się utrzymać w najbliższym okresie. Do tej pory Spółka
finansowała swoją działalność głównie z wpływów z emisji akcji Spółki, z umów o współpracy z firmami farmaceutycznymi oraz z
grantów przyznanych przez Narodowe Centrum Badań i Rozwoju (NCBiR) i Agencję Badań Medycznych (ABM).
Sytuacja finansowa Spółki w 2024 roku rozwijała się zgodnie z naszymi planami opisanymi w rocznym sprawozdaniu finansowym
za 2023 rok. W listopadzie 2024 roku polscy inwestorzy wsparli plany Spółki obejmując nową emisję akcji za 32,9 mln zł. W oparciu
o te przesłanki, Zarząd jest przekonany, że Spółka będzie dysponować wystarczającymi środkami finansowymi, aby nadal
wywiązywać się ze swoich wymagalnych zobowiązań przez okres co najmniej dwunastu miesięcy od daty zatwierdzenia
sprawozdania finansowego, które w związku z tym zostało sporządzone przy założeniu kontynuacji działalności.
W ciągu ostatnich 12 miesięcy Spółka poczyniła duże postępy w swoich bieżących projektach:
• W projekcie CT-01 Spółka uzyskała zgodę Europejskiej Agencji ds. Leków na przeprowadzenie badania klinicznego fazy 1
u pacjentów z rakiem wątrobowokomórkowym. Doprowadzenie projektu do etapu badania klinicznego stanowi istotny
moment w rozwoju Spółki.
• W projekcie CT-03 Spółka wyłoniła kandydata klinicznego, czyli cząsteczkę, która będzie przedmiotem dalszych badań. W
projekcie CT-03, Spółka zamierza rozpocząć badanie kliniczne po: przeprowadzeniu badań toksykologicznych w
standardzie GLP, wytworzeniu substancji leczniczej, wyznaczeniu partnera CRO wyspecjalizowanego w prowadzeniu
badań klinicznych, złożeniu wniosku o pozwolenie na badanie kliniczne, i uzyskaniu zgody na przeprowadzenie badania.
• W projekcie CT-02, Spółka wyróżniła dwie ścieżki rozwoju projektu: CT-02S – projekt leku działającego ogólnoustrojowo,
i CT-02B – projekt leku przeciw chorobom neurodegeneracyjnym, pokonującego barierę krew-mózg.
Spółka osiągnęła postępy w innych projektach, rozwijała platformę odkrywania leków Optigrade
TM
oraz kontynuowała współpracę
badawczą z Ono Pharmaceutical Co. Ltd.
Żaden z głównych projektów Spółki nie został przerwany z powodu niekorzystnych wyników badań.
Spółka ponosiła koszty związane z rozwojem poszczególnych projektów. W 2024 r. przychody pochodziły głównie z grantów i ze
współpracy badawczej z Ono Pharmaceutical Co. Ltd. Rozwój projektów zwiększa szanse na zawarcie korzystnych umów
partneringowych, a także zwiększa wartość potencjalnych umów.
Zarząd kontynuuje poszukiwania dodatkowych źródeł przychodów i finansowania dostępnych dla Spółki w celu kontynuowania
rozwoju platform terapeutycznych po 2025 roku. Te potencjalne źródła przychodów i finansowania obejmują: dodatkową
współpracę, która może wiązać się ze wstępnymi opłatami za dostęp do technologii i znaczącymi przychodami z rozwoju na
wczesnym etapie; partnerstwa strategiczne z innymi firmami biotechnologicznymi i farmaceutycznymi; dodatkowe finansowanie
grantowe - dla istniejących lub nowych projektów - lub emisje akcji.
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku
(w tysiącach PLN)
13
ZASADY (POLITYKA) RACHUNKOWOŚCI ORAZ DODATKOWE INFORMACJE
12. ISTOTNE WARTOŚCI OPARTE NA PROFESJONALNYM OSĄDZIE I SZACUNKACH
12.1 PROFESJONALNY OSĄD
W procesie stosowania zasad (polityki) rachunkowości Jednostki wobec zagadnień podanych poniżej, największe znaczenie, oprócz
szacunków księgowych, miał profesjonalny osąd kierownictwa.
Ujmowanie przychodów
Spółka ujmuje przychody w momencie spełnienia (lub w trakcie spełniania) zobowiązania do wykonania świadczenia poprzez
przekazanie przyrzeczonego dobra lub usługi (tj. składnika aktywów) klientowi (klient uzyskuje kontrolę nad tym składnikiem
aktywów). Przychody ujmowane są jako kwoty równe cenie transakcyjnej, która została przypisana do danego zobowiązania do
wykonania świadczenia.
Spółka przenosi kontrolę nad dobrem lub usługą w miarę upływu czasu i tym samym spełnia zobowiązanie do wykonania
świadczenia oraz ujmuje przychody w miarę upływu czasu, jeśli spełniony jest jeden z następujących warunków:
− klient jednocześnie otrzymuje i czerpie korzyści płynące ze świadczenia w miarę jego wykonywania,
− w wyniku wykonania świadczenia powstaje lub zostaje ulepszony składnik aktywów, a kontrolę nad tym składnikiem
aktywów – w miarę jego powstawania lub ulepszania – sprawuje klient,
− w wyniku wykonania świadczenia nie powstaje składnik o alternatywnym zastosowaniu dla Spółki, a Jednostce
przysługuje egzekwowalne prawo do zapłaty za dotychczas wykonane świadczenie.
Stosując zasady rachunkowości kierownictwo dokonuje oszacowań, osądów i przyjmuje założenia dotyczące ujmowania
przychodów ze sprzedaży. Oszacowania te opierają się na doświadczeniu z przeszłości, oczekiwaniach kierownictwa lub na innych
czynnikach uznanych za istotne.
Prace badawcze i rozwojowe
Nakłady na prace badawcze są nowatorskim i zaplanowanym poszukiwaniem rozwiązań pojętych z zamiarem zdobycia i
przyswojenia nowej wiedzy naukowej i technicznej. Są to:
− działania zmierzające do zdobycia nowej wiedzy;
− poszukiwanie, ocena i końcowa selekcja sposobu wykorzystania rezultatów prac badawczych lub wiedzy innego
rodzaju;
− poszukiwanie alternatywnych materiałów, urządzeń produktów, procesów, systemów lub usług;
− formułowanie, projektowanie, ocena i końcowa selekcja nowych lub udoskonalonych materiałów, urządzeń,
produktów, procesów, systemów lub usług.
Spółka ujmuje nakłady na prace badawcze w ciężar kosztów w momencie ich poniesienia. Stanowią więc one element wyniku.
Spółka ujmuje nakłady poniesione na prace rozwojowe, gdy spełniają między innymi następujące warunki (MSR 38, pkt 57):
− występuje możliwość z technicznego punktu widzenia, ukończenia składnika wartości niematerialnych tak, aby
nadawał się do użytkowania lub sprzedaży;
− jednostka jest w stanie udowodnić, że ma zamiar ukończenia składnika oraz jego użytkowanie lub sprzedaż;
− składnik wartości niematerialnych odznacza się zdolnością do użytkowania lub sprzedaży;
− jednostka jest w stanie określić, w jaki sposób składnik wartości niematerialnych będzie przynosił korzyści
ekonomiczne;
− występuje dostępność stosowanych środków technicznych, finansowych i innych, które mają służyć ukończeniu prac
rozwojowych oraz użytkowaniu lub sprzedaży składnika wartości niematerialnych;
− nakłady związane z tym składnikiem są wiarygodnie ustalone.
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku
(w tysiącach PLN)
14
Nakłady te ujmowane są w jednostkowym sprawozdaniu z sytuacji finansowej w odrębnej pozycji „Nakłady na prace rozwojowe
(w toku)”.
Kryteria Oceny Prawdopodobieństwa Komercjalizacji Projektów
Spółka w momencie rozpoczęcia prac nad danym projektem ocenia czy wydatki poniesione należy kwalifikować w ramach prac
badawczych czy prac rozwojowych. W pierwszej kolejności ocenie podlega zakres danych prac, jakiego produktu dotyczy, jakie są
wymagania regulacyjne względem tego produktu, jaki jest potencjał rynku, na którym ma zostać skomercjalizowany, a także
kierownictwo Spółki ocenia prawdopodobieństwo otrzymania rejestracji i możliwości komercjalizacji według poniższych kryteriów
decyzyjności.
Zgodnie z MSR 38, Grupa rozróżnia projekty, które znajdują się na etapie prac rozwojowych, pod kątem prawdopodobieństwa ich
komercjalizacji. Nakłady związane z projektami, których prawdopodobieństwo komercjalizacji jest niższe niż 70%, Grupa uznaje za
koszty bieżącego okresu. Nakłady związane z projektami, których prawdopodobieństwo komercjalizacji wynosi przynajmniej 70%,
są kapitalizowane.
Kryteria decyzyjne do oceny prawdopodobieństwa odnoszą się do następujących elementów:
− wielkość i trend rynku, którego dany projekt dotyczy,
− zgodność nowego projektu z obecnym portfelem Spółki,
− zgodność nowego projektu z modelem komercyjnym Spółki,
− spełnienia wymagań rejestracyjnych w możliwie najkrótszym czasie,
− posiadanego zaplecza produkcyjnego i laboratoryjnego,
− wystarczalności środków finansowych lub potencjalnych źródeł finansowania poprzez już istniejące lub przyszłe
umowy,
− uzyskanie niezależnej lub wewnętrznej opinii dotyczącej wdrożenia projektu.
Projekty podlegają corocznej ocenie według tych samych kryteriów biznesowych jak i wymogów zgodnych z par 57 MSR 38.
Utrata wartości aktywów niefinansowych
Utrata wartości aktywów ma miejsce wówczas, gdy wartość bilansowa składnika aktywów lub ośrodka wypracowującego środki
pieniężne przekracza jego wartość możliwą do odzyskania, rozumianą jako wartość godziwa pomniejszona o koszt sprzedaży lub
wartość użytkowa, zależnie od tego, która z nich jest wyższa. Kalkulacja wartości godziwej opiera się na modelu zdyskontowanych
przepływów pieniężnych przez co jest ona wrażliwa przede wszystkim na przyszłe wpływy i wypływy pieniężne.
Dotacje
Spółka dokonuje oszacowania prawdopodobieństwa konieczności zwrotu otrzymanych dotacji. W zależności od przyjętego
szacunku otrzymane dotacje mogą być zaliczone do wyniku w roku poniesienia kosztów finansowanych dotacjami lub uznane za
przychody przyszłych okresów do czasu uzyskania racjonalnej pewności dotyczącej bezzwrotności otrzymanych kwot.
Spółka wyróżnia trzy rodzaje ryzyka związane ze zwrotem otrzymanych dotacji:
Ryzyka dotyczące realizacji projektów (ryzyko numer 1), w ocenie kierownictwa Spółki są następujące:
− Spółka odmawia poddania się kontroli lub utrudnia jej przeprowadzanie lub nie wykonuje zaleceń pokontrolnych we
wskazanym terminie;
− w trakcie postępowania kontrolnego przez uprawnione instytucje stwierdzono błędy lub braki w przedłożonej
dokumentacji oddziaływania Projektu na środowisko i nie zostały one w wyznaczonym terminie skorygowane lub
uzupełnione;
− Spółka nie przedłoży wniosku o płatność lub raportu okresowego w terminie;
− Spółka nie poprawi w wyznaczonym terminie wniosku o płatność lub raportu okresowego, zawierającego braki
lub błędy;
− Spółka nie złoży informacji i wyjaśnień na temat realizacji Projektu;
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku
(w tysiącach PLN)
15
− Spółka wykorzysta dofinansowanie niezgodnie z przeznaczeniem, pobierze dofinansowanie nienależnie lub w
nadmiernej wysokości;
− Spółka wykorzysta dofinansowanie z naruszeniem procedur, o których mowa w art. 184 ustawy o finansach
publicznych;
− raport okresowy zostanie negatywnie oceniony przez uprawnione instytucje, o których mowa w umowie
dofinansowania;
− dalsza realizacja Projektu przez Spółkę będzie niemożliwa lub niecelowa;
− Spółka zaprzestanie realizacji Projektu lub będzie realizować go w sposób sprzeczny z Umową lub z naruszeniem
prawa;
− brak będzie postępów w realizacji Projektu w stosunku do terminów określonych we wniosku o dofinansowanie, co
sprawi, że będzie można mieć uzasadnione przypuszczenia, że Projekt nie zostanie zrealizowany w całości lub jego
cel nie zostanie osiągnięty.
Powyższe ryzyka znajdują się pod kontrolą Spółki. Spółka zapewnia realizację projektów z zachowaniem wytycznych oraz
postanowieniami umów o dofinansowanie. Wydatki projektowe ponoszone są z zachowaniem zasady konkurencyjności, co
weryfikowane jest na trzech poziomach audytu projektów, tj.: przez audyt wewnętrzny, przez weryfikację wydatków projektowych
przy składaniu wniosku o płatność przez instytucję finansującą oraz przez weryfikację wydatków projektowych prowadzoną przez
firmy zewnętrzne.
Ryzyka dotyczące działalności Spółki (ryzyko numer 2), w ocenie kierownictwa Spółki, są następujące:
− Spółka dokona zmian prawno-organizacyjnych zagrażających realizacji Umowy lub nie poinformuje o zamiarze
dokonania zmian prawno-organizacyjnych, które mogą mieć negatywny wpływ na realizację Projektu lub osiągnięcie
celów Projektu. Ryzyko to jest kontrolowane przez Spółkę. O wszystkich zmianach prawno-organizacyjnych Zarząd
Spółki informuje instytucję finansującą.
− Spółka nie dokona promocji Projektu w sposób określony w Umowie. Ryzyko to jest kontrolowane przez Spółkę.
Spółka promuje Projekty na tematycznych konferencjach naukowych, a realizacja działań promocyjnych jest zgodna
z umowami o dofinansowanie.
− Spółka nie będzie posiadała wystarczających zasobów wyspecjalizowanych pracowników oraz laboratoriów
mogących opracować i wdrożyć badania mające na celu wykorzystanie nowej technologii rozwoju leku.
− Spółka nie będzie posiadała wystarczających zasobów finansowych.
Ryzyka trwałości projektu (ryzyko numer 3) w ocenie kierownictwa Spółki przedstawiono poniżej.
Zarząd Spółki zapewnia spełnienie wymogu trwałości projektu. Zgodnie z Rozporządzeniem Parlamentu Europejskiego I Rady (UE)
NR 1303/2013 z dnia 17 grudnia 2013 roku ustanawiającym wspólne przepisy dotyczące Europejskiego Funduszu Rozwoju
Regionalnego, Europejskiego Funduszu Społecznego, Funduszu Spójności, Europejskiego Funduszu Rolnego na rzecz Rozwoju
Obszarów Wiejskich oraz Europejskiego Funduszu Morskiego i Rybackiego oraz ustanawiającym przepisy ogólne dotyczące
Europejskiego Funduszu Rozwoju Regionalnego, Europejskiego Funduszu Spójności i Europejskiego Funduszu Morskiego i
Rybackiego oraz uchylającym rozporządzenie Rady (WE) nr 1083/2006, a także zgodnie z umowami o dofinansowanie, Spółka ma
obowiązek zapewnienia trwałości projektów przez okres trzech lat od ich zakończenia.
Naruszenie zasady trwałości następuje w sytuacji, gdy w okresie jej trwania wystąpi co najmniej jedna z przesłanek:
− Spółka zaprzestanie działalności lub przeniesie ją poza obszar wsparcia programu,
− nastąpi zmiana własności elementu współfinansowanej infrastruktury, która daje przedsiębiorstwu nienależne
korzyści,
− nastąpi istotna zmiana wpływająca na charakter projektu, jego cele lub warunki realizacji, która mogłaby
doprowadzić do naruszenia jego pierwotnych założeń.
Część dofinansowania z NCBiR Spółka otrzymywała jako członek konsorcjum. Sytuacja ta wystąpiła w przypadku realizacji dwóch
projektów: (i) projektu „Opracowanie zestawów laboratoryjnych do przesiewowego testowania związków chemicznych w rozwoju
nowej klasy leków”, w ramach którego Spółka współpracowała z Instytutem Immunologii i Terapii Doświadczanej Polskiej Akademii
Nauk z siedzibą we Wrocławiu, (ii) projektu „Opracowanie i wdrożenie innowacyjnej platformy do przesiewowej analizy związków
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku
(w tysiącach PLN)
16
terapeutycznych typu degron” w ramach którego Spółka współpracowała z PORT Polskim Ośrodkiem Rozwoju Technologii sp. z
o.o. z siedzibą we Wrocławiu (dawniej Wrocławskie Centrum Badań EIT+ spółka z o.o.). W obu przypadkach Spółka oraz drugi
członek konsorcjum współdzielą prawa do wyników prac i badań w ramach projektu. W rezultacie, wdrożenie gospodarcze
wyników badań, np. ich sprzedaż lub licencjonowanie, wymaga współdziałania członków danego konsorcjum i nie może być
dokonane samodzielnie przez Spółkę. Ze względu na konieczność współdziałania konsorcjantów Spółka nie może wykluczyć ryzyka
braku współpracy ze strony drugiego konsorcjanta lub niemożliwości osiągnięcia porozumienia w zakresie warunków sprzedaży
lub wdrożenia wyników projektu, co w konsekwencji może mieć negatywny wpływ na działalność, sytuację finansową,
perspektywy rozwoju oraz wyniki Spółki.
Natomiast projekt finansowany przez Agencję Badań Medycznych nie posiada określonego okresu trwałości w stosunku do
utrzymania wskaźników realizacji projektu, jednak zapisy umowy o dofinansowanie nakładają na Spółkę określone obowiązki
informacyjne i sprawozdawcze przez okres 5 lat po zakończeniu realizacji projektu.
Umowy przewidujące sprzedaż lub udzielenie licencji na wyniki projektu, muszą spełniać szereg wymogów szerzej opisanych w
umowie o dofinansowanie. Nie można wykluczyć, iż spełnienie części lub wszystkich z wyżej wymienionych wymogów nie będzie
możliwe, lub że Spółce nie uda się wdrożyć wyników prac badawczo-rozwojowych w terminie wskazanym w umowach, co może
skutkować wstrzymaniem dofinansowania lub rozwiązaniem umowy o dofinansowanie i obowiązkiem zwrotu całości lub części
dofinansowania wraz z odsetkami.
Podatki
Interpretacja przepisów podatkowych, zmian w prawie podatkowym oraz moment powstania przychodu podlegającego
opodatkowaniu są obarczone niepewnością, a stosowanie tych przepisów w toku ustalania zobowiązań podatkowych, aktywów
oraz rezerwy z tytułu odroczonego podatku dochodowego wymagają istotnego osądu. Biorąc pod uwagę charakter i złożoność
istniejących umów, mogą doprowadzić w przyszłości do korekt ujętych zobowiązań i aktywów oraz rezerw z tytułu podatku
dochodowego.
12.2 NIEPEWNOŚĆ SZACUNKÓW
Poniżej omówiono podstawowe założenia dotyczące przyszłości i inne kluczowe źródła niepewności występujące na dzień
bilansowy, z którymi związane jest istotne ryzyko znaczącej korekty wartości bilansowych aktywów i zobowiązań w następnym
roku finansowym.
Utrata wartości aktywów niefinansowych
Spółka ocenia na każdy dzień bilansowy, czy istnieją przesłanki utraty wartości aktywów niefinansowych, takich jak maszyny czy
urządzenia. W razie stwierdzenia istnienia przesłanek, że wartość bilansowa tych aktywów może nie być możliwa do odzyskania,
Spółka przeprowadza test z tytułu utraty wartości aktywów niefinansowych. Na dzień bilansowy w ocenie Zarządu Spółki nie
istnieją przesłanki utraty wartości bilansowej posiadanych aktywów niefinansowych.
Wycena rezerw
Rezerwy z tytułu świadczeń pracowniczych (odprawy emerytalne i rentowe) ustalane są na podstawie szacunków (wewnętrznych
i zewnętrznych) i są one aktualizowane na koniec każdego roku obrotowego. Szacunków dokonuje się na podstawie wzorów
wyprowadzonych na podstawie dotychczasowego doświadczenia. Z racji tego, że mają one charakter szacunków, może być z nimi
związana niepewność.
Wycena rezerw na świadczenie pracownicze odbywa się na podstawie wycen sporządzonych przez niezależnych, zewnętrznych
aktuariuszy po przekazaniu danych sporządzonych zgodnie z powyższym opisem. Wycena jest akceptowana przez Zarząd Spółki.
Rezerwy tworzone są wówczas, gdy na Spółce ciąży istniejący obowiązek (prawny lub zwyczajowy) wynikający ze zdarzeń
przeszłych i gdy prawdopodobne jest, że wypełnienie tego obowiązku spowoduje konieczność wypływu środków oraz gdy można
dokonać wiarygodnego szacunku kwoty tego zobowiązania.
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku
(w tysiącach PLN)
17
Składnik aktywów z tytułu podatku odroczonego
Spółka rozpoznaje składnik aktywów z tytułu podatku odroczonego bazując na założeniu, że w przyszłości zostanie osiągnięty zysk
podatkowy pozwalający na jego wykorzystanie. Pogorszenie uzyskiwanych wyników podatkowych w przyszłości mogłoby
spowodować, że założenie to stałoby się nieuzasadnione. Zarząd Spółki szacuje prawdopodobieństwo realizacji zysków
podatkowych, co ma wpływ na rozpoznanie aktywów z tytułu odroczonego podatku dochodowego. Szczegółowe informacje
znajdują się w nocie 20.3 sprawozdania.
Stawki amortyzacyjne
Wysokość stawek amortyzacyjnych ustalana jest na podstawie przewidywanego okresu ekonomicznej użyteczności składników
rzeczowego majątku trwałego oraz wartości niematerialnych. Spółka corocznie dokonuje weryfikacji przyjętych okresów
ekonomicznej użyteczności na podstawie bieżących szacunków.
13. ISTOTNE ZASADY RACHUNKOWOŚCI
13.1 RZECZOWE AKTYWA TRWAŁE
Środki trwałe
Środki trwałe są wykazywane w cenie nabycia (powiększonej o wszystkie koszty bezpośrednio związane z zakupem i
przystosowaniem składnika majątku do stanu zdatnego do użytkowania) lub koszcie wytworzenia, pomniejszonym o skumulowane
odpisy amortyzacyjne oraz odpisy z tytułu utraty wartości. Środki trwałe są amortyzowane liniowo począwszy od miesiąca, w
którym jest on dostępny do użytkowania. Stawki amortyzacji wynikają z okresów ekonomicznej użyteczności aktywów. Środki
trwałe, z wyjątkiem gruntów są amortyzowane liniowo przez szacowany okres ich ekonomicznej użyteczności.
Inwestycje w obce obiekty wyceniane są według ceny nabycia lub kosztu wytworzenia, pomniejszone o odpisy amortyzacyjne.
Długość amortyzacji odpowiada okresowi najmu takiego obcego obiektu lub okresowi jego użyteczności, jeżeli ten jest krótszy.
Każdorazowo, po wykonaniu modernizacji, nakład na modernizację ujmowany jest w wartości bilansowej rzeczowych aktywów
trwałych, jeżeli kryteria ujmowania są spełnione. Koszty poniesione po dacie oddania środka trwałego do używania, takie jak koszty
konserwacji i napraw, obciążają wynik w momencie ich poniesienia.
Dana pozycja rzeczowych aktywów trwałych może zostać usunięta ze sprawozdania z sytuacji finansowej po dokonaniu jej zbycia,
zakończenia umowy w przypadku aktywów w leasingu lub gdy nie są spodziewane żadne przyszłe korzyści ekonomiczne wynikające
z dalszego użytkowania lub sprzedaży. Wszelkie zyski lub straty wynikające z usunięcia danego składnika aktywów ze sprawozdania
z sytuacji finansowej, obliczone jako różnica między wpływami ze sprzedaży a wartością bilansową usuwanego składnika aktywów,
ujmowane są w wyniku okresu, w którym dokonywana jest operacja gospodarcza.
Okres amortyzacji w odniesieniu do własnych środków trwałych jest zgodny z okresem ekonomicznej użyteczności mieści się w
granicach przedstawionych poniżej:
− budynki i budowle – okres amortyzacji wynosi od 10 do 40 lat
− urządzenia techniczne i maszyny (głównie zespoły komputerowe) – okres amortyzacji wynosi od 3 do 25 lat
− środki transportu – okres amortyzacji wynosi od 2,5 do 5 lat
− inne środki trwałe (w tym meble, instalacje, wyposażenie biurowe) – okres amortyzacji wynosi od 13 miesięcy do 4
lat.
Spółka wynajmuje również sprzęt laboratoryjny oraz powierzchnie biurowe i laboratoryjne na podstawie umów
długoterminowych, które zgodnie z MSSF16 są traktowane jako leasing i wykazywane w bilansie Spółki. Prawa do użytkowania tych
składników aktywów amortyzowane są według czasu trwania umów.
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku
(w tysiącach PLN)
18
Środki trwałe w budowie
Środki trwałe będące w toku budowy lub montażu i są wykazywane według cen nabycia lub kosztu wytworzenia, pomniejszonych
o ewentualne odpisy z tytułu utraty wartości. Środki trwałe w budowie nie podlegają amortyzacji do czasu zakończenia budowy i
przekazania środka trwałego do dyspozycji.
Spółka klasyfikuje składnik aktywów trwałych (lub grupę) jako przeznaczony do sprzedaży, jeśli jego wartość bilansowa zostanie
odzyskana przede wszystkim w drodze transakcji sprzedaży, a nie poprzez jego dalsze wykorzystanie.
Spółka wycenia składnik aktywów trwałych (lub grupę) zaklasyfikowany jako przeznaczony do sprzedaży w kwocie niższej z jego
wartości bilansowej i wartości godziwej pomniejszonej o koszty zbycia.
Nakłady ponoszone w okresie późniejszym
Aktywowaniu podlegają poniesione w późniejszym okresie koszty wymienianych części składnika rzeczowych aktywów trwałych,
które można wiarygodnie oszacować i jest prawdopodobne, że Spółka osiągnie korzyści ekonomiczne związane z wymienianymi
składnikami rzeczowych aktywów trwałych. Pozostałe nakłady są ujmowane na bieżąco w wyniku jako koszt.
13.2 WARTOŚCI NIEMATERIALNE
Wartości niematerialne wycenia się według ceny nabycia lub kosztu wytworzenia (jeżeli spełniają kryteria rozpoznawania dla prac
rozwojowych), pomniejszonych o odpisy amortyzacyjne lub umorzeniowe oraz o odpisy z tytułu utraty wartości.
Cena nabycia wartości niematerialnych nabytych w transakcji połączenia jednostek gospodarczych jest równa ich wartości
godziwej na dzień połączenia.
Każdorazowo Spółka ocenia, czy dana wartość niematerialna ma ograniczony czy nieokreślony okres użytkowania.
Wartości niematerialne o ograniczonym okresie użytkowania są amortyzowane przez okres użytkowania oraz poddawane testom
na utratę wartości każdorazowo, gdy istnieją przesłanki wskazujące na utratę ich wartości. Okres i metoda amortyzacji wartości
niematerialnych o ograniczonym okresie użytkowania są weryfikowane przynajmniej na koniec każdego roku obrotowego. Zmiany
w oczekiwanym okresie użytkowania lub oczekiwanym sposobie konsumowania korzyści ekonomicznych pochodzących z danego
składnika aktywów są ujmowane poprzez zmianę odpowiednio okresu lub metody amortyzacji i traktowane jak zmiany wartości
szacunkowych. Odpis amortyzacyjny składników wartości niematerialnych o ograniczonym okresie użytkowania ujmuje się w
wyniku w ciężar tej kategorii, która odpowiada funkcji danego składnika wartości niematerialnych.
Wartości niematerialne o nieokreślonym okresie użytkowania oraz te, które nie są użytkowane, są corocznie poddawane
weryfikacji pod kątem ewentualnej utraty wartości, w odniesieniu do poszczególnych aktywów lub na poziomie ośrodka
wypracowującego środki pieniężne.
Okres amortyzacji w odniesieniu do wartości niematerialnych wynosi jak poniżej:
− nabyte prawa majątkowe, licencje i koncesje – 2 lata,
− pozostałe wartości niematerialne i prawne – 2 lata,
− koszty prac rozwojowych są amortyzowane metodą liniową przez przewidywany okres ich ekonomicznej
przydatności. - Ze względu na specyfikę projektu określenie widełek okresu amortyzacji każdorazowo oceniane jest
według indywidualnych kryteriów
W przypadku, gdy niemożliwe jest wyodrębnienie wytworzonego we własnym zakresie składnika aktywów, koszty prac
rozwojowych są ujmowane w wyniku w okresie, w którym zostały poniesione.
Koszty prac badawczych nie podlegają aktywowaniu i są prezentowane w wyniku jako koszty w okresie, w którym zostały
poniesione.
Zyski lub straty wynikające z usunięcia danego składnika aktywów ze sprawozdania z sytuacji finansowej, obliczone jako różnica
między wpływami ze sprzedaży a wartością bilansową usuwanego składnika aktywów, ujmowane są w wyniku okresu, w którym
dokonywana jest operacja gospodarcza.
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku
(w tysiącach PLN)
19
Koszty prac badawczych i rozwojowych
Spółka ponosi istotne nakłady na prace badawcze i rozwojowe, w szczególności prace badawcze.
Koszty prac badawczych są uwzględniane w wyniku w momencie poniesienia. Nakłady poniesione na prace rozwojowe wykonane
w ramach danego przedsięwzięcia są przenoszone na kolejny okres, jeżeli można uznać, że zostaną one w przyszłości odzyskane.
Po początkowym ujęciu nakładów na prace rozwojowe, stosuje się model kosztu historycznego wymagający, aby składniki
aktywów były ujmowane według cen nabycia lub kosztów wytworzenia pomniejszonych o skumulowaną amortyzację i
skumulowane odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości. Wszelkie nakłady przeniesione na kolejny okres są amortyzowane
przez przewidywany okres uzyskiwania korzyści z danego przedsięwzięcia.
Koszty prac rozwojowych są poddawane ocenie pod kątem ewentualnej utraty wartości corocznie – jeśli składnik aktywów nie
został jeszcze oddany do użytkowania, lub częściej – gdy w ciągu okresu sprawozdawczego pojawi się przesłanka utraty wartości
wskazująca na to, że ich wartość bilansowa może nie być możliwa do odzyskania.
W celu poprawnej identyfikacji prac rozwojowych Spółka odróżnia je od prac badawczych. Według MSR 38 prace badawcze są
nowatorskim i zaplanowanym poszukiwaniem rozwiązań podjętym z zamiarem zdobycia i przyswojenia nowej wiedzy naukowej i
technicznej. Do przykładowych prac badawczych zgodnie z MSR 38 kwalifikuje się:
− działania zmierzające do zdobycia nowej wiedzy;
− poszukiwanie, ocenę końcową i selekcję sposobu wykorzystania rezultatów prac badawczych lub wiedzy innego
rodzaju;
− poszukiwanie alternatywnych materiałów, urządzeń, produktów, procesów systemów lub usług
− formułowanie, projektowanie, ocenę i końcową selekcję nowych lub udoskonalonych materiałów, urządzeń,
produktów, procesów, systemów lub usług.
Spółka wytwarzając we własnym zakresie składniki aktywów niematerialnych przyporządkowuje nakłady odpowiednio do prac
badawczych bądź rozwojowych. Jeżeli Spółka nie jest w stanie wyodrębnić etapu prac badawczych od etapu prac rozwojowych, to
całość poniesionych kosztów traktuje jako koszty etapu prac badawczych. Skutkuje to obciążeniem wyniku okresu, w którym koszty
te zostały poniesione. Nakłady poniesione w trakcie prac rozwojowych ujmuje się w koszty w momencie ich poniesienia bądź
odnosi się na wartości niematerialne, w zależności od spełnienia kryteriów ich aktywowania.
Możliwość ujęcia nakładów i klasyfikacja ich do prac rozwojowych jest możliwa pod warunkiem, że:
− istnieje możliwość technicznego ukończenia danego składnika wartości niematerialnych i prawnych tak by nadawał
się do użytkowania bądź można by go przeznaczyć do sprzedaży,
− istnieje realna możliwość wytwarzania przez dany składnik wartości niematerialnych prawdopodobnych przyszłych
korzyści ekonomicznych,
− istnieje zdolność do użytkowania lub sprzedaży składnika wartości niematerialnych,
− istnieje dostępność stosowanych środków technicznych, finansowych i innych oraz możliwość wiarygodnego
określenia nakładów,
− istnieje sposób wdrożenia i możliwości zastosowania z uwzględnieniem istnienia rynku na dany produkt.
Gdy nakłady na prace rozwojowe spełnią powyższe warunki, ponoszone nakłady są aktywowane i wykazywane w jednostkowym
sprawozdaniu z sytuacji finansowej jako „Nakłady na prace rozwojowe (w toku)”.
Zgodnie z MSR 38 koszt wytworzenia obejmuje wszystkie nakłady, które można bezpośrednio przyporządkować czynnościom
tworzenia, produkcji i przystosowania składnika aktywów do użytkowania w sposób zamierzony przez kierownictwo. Nakłady te
obejmują:
− nakłady na materiały i usługi wykorzystane lub zużyte przy wytwarzaniu składnika wartości niematerialnych,
− koszty z tytułu świadczeń pracowniczych wynikające bezpośrednio z wytworzenia składnika wartości
niematerialnych,
− opłaty za rejestrację tytułu prawnego,
− amortyzację patentów i licencji, które są wykorzystywane przy wytwarzaniu składnika wartości niematerialnych.
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku
(w tysiącach PLN)
20
Prace rozwojowe w toku (w realizacji)
Rozpoczęcie pracy rozwojowej dokumentowane jest otwarciem karty projektu. Na podstawie tej dokumentacji wyznaczony
zostaje moment, od którego wydatki w danym projekcie traktowane są jako prace rozwojowe w realizacji i podlegają kapitalizacji
w aktywach. Są wykazywane w sprawozdaniu z sytuacji finansowej, w pozycji wartości niematerialne, analitycznie w pozycji „prace
rozwojowe w toku”. Pozycja ta nie podlega amortyzacji, ale podlega testom na utratę wartości
Prace rozwojowe zakończone
Projekt prac rozwojowych podlega zamknięciu, jeżeli spełnione zostały poniższe kryteria:
− zrealizowano zakres prac wynikających z karty projektu oraz umowy o dotację,
− zrezygnowano z kontynuowania pracy, nakłady spisywane są wtedy w ciężar pozostałych kosztów operacyjnych.
Na koniec każdego okresu sprawozdawczego Zarząd Jednostki ocenia, czy istnieją jakiekolwiek przesłanki wskazujące na to, że
mogła nastąpić utrata wartości aktywów z tytułu prac rozwojowych w realizacji. W razie stwierdzenia, że przesłanki takie występują
przeprowadzany jest odpowiedni test. Jeśli wartość bilansowa testowanych aktywów przekracza ich wartość odzyskiwalną
wówczas tworzony jest odpowiedni odpis aktualizujący.
Oceniając istnienie przesłanek świadczących o możliwości utraty wartości aktywów niematerialnych Spółka analizuje przesłanki
pochodzące z zewnętrznych oraz wewnętrznych źródeł informacji wymagane przez MSR 36 „Utrata wartości aktywów”.
W ocenie Zarządu Jednostki prace rozwojowe podlegają kapitalizacji po spełnieniu kryteriów kapitalizacji określonych w § 57 MSR
38 „Wartości niematerialne”.
13.3 LEASING
Zgodnie z MSSF 16, Spółka klasyfikuje umowy jako leasing, jeśli na mocy umowy Spółka uzyskuje prawo do kontroli użytkowania
zidentyfikowanego składnika aktywów na dany okres w zamian za wynagrodzenie. Jednostka ocenia ponownie czy umowa jest
leasingiem lub czy zawiera leasing tylko wtedy, gdy warunki umowy ulegną zmianie.
W przypadku umowy, która jest leasingiem Spółka stosuje praktyczne rozwiązanie i nie wyodrębnia elementów nieleasingowych
od elementów leasingowych i zamiast tego ujmuje każdy element leasingowy oraz jakiekolwiek towarzyszące elementy
nieleasingowe jako pojedynczy element leasingowy.
Spółka stosuje jedno podejście do ujmowania i wyceny dla wszystkich umów leasingu, których jest leasingobiorcą, z wyjątkiem
leasingu krótkoterminowego i leasingu aktywów o niskiej wartości, które ujmowane są jako koszty w wyniku metodą liniową przez
okres trwania leasingu.
Ustalając okres leasingu dla umów na czas nieokreślony Spółka dokonuje profesjonalnego osądu uwzględniając:
− poniesione nakłady w związku z daną umową lub
− potencjalne koszty związane z wypowiedzeniem umowy leasingu, w tym koszty pozyskania nowej umowy leasingu
takie jak koszty negocjacji, koszty relokacji, koszty zidentyfikowania innego bazowego składnika aktywów
odpowiadającego potrzebom leasingobiorcy, koszty zintegrowania nowego składnika aktywów z działalnością
leasingobiorcy lub kary za wypowiedzenie i podobne koszty, w tym koszty związane ze zwrotem bazowego składnika
aktywów w stanie określonym w umowie lub na miejsce wskazane w umowie.
W przypadku gdy koszty związane z wypowiedzeniem umowy leasingu są istotne, przyjmuje się okres leasingu równy przyjętemu
okresowi amortyzacji podobnego środka trwałego o parametrach zbliżonych do przedmiotu leasingu. O ile koszty związane z
wypowiedzeniem umowy leasingu mogą być wiarygodnie określone, ustala się okres leasingu, w którym wypowiedzenie umowy
nie będzie uzasadnione. W przypadku gdy poniesione nakłady w związku z daną umową są istotne, przyjmuje się okres leasingu
równy oczekiwanemu okresowi czerpania korzyści ekonomicznych z tytułu wykorzystywania poniesionych nakładów. Wartość
poniesionych nakładów stanowi odrębny składnik aktywów od aktywa z tytułu praw do użytkowania. W przypadku braku
poniesionych nakładów związanych z daną umową lub braku kosztów związanych z wypowiedzeniem umowy, bądź w przypadku
gdy są one o nieistotnej wartości, przyjmuje się za okres leasingu okres wypowiedzenia umowy.
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku
(w tysiącach PLN)
21
Spółka rozpoznaje aktywa z tytułu prawa do użytkowania w dacie rozpoczęcia leasingu (tj. w dniu, kiedy bazowy składnik aktywów
jest dostępny do użytkowania). Aktywa z tytułu prawa do użytkowania wyceniane są według kosztu, pomniejszone o łączne odpisy
amortyzacyjne i odpisy z tytułu utraty wartości, skorygowanego z tytułu jakiejkolwiek aktualizacji wyceny zobowiązań z tytułu
leasingu. Koszt aktywów z tytułu prawa do użytkowania obejmuje kwotę ujętych zobowiązań z tytułu leasingu, poniesionych
początkowych kosztów bezpośrednich oraz wszelkich opłat leasingowych zapłaconych w dacie rozpoczęcia lub przed tą datą,
pomniejszone o wszelkie otrzymane zachęty leasingowe. O ile Spółka nie ma wystarczającej pewności, że na koniec okresu leasingu
uzyska tytuł własności przedmiotu leasingu, ujęte aktywa z tytułu prawa do użytkowania są amortyzowane metodą liniową przez
krótszy z dwóch okresów: szacowany okres użytkowania lub okres leasingu.
W dacie rozpoczęcia leasingu Spółka wycenia zobowiązania z tytułu leasingu w wysokości wartości bieżącej opłat leasingowych
pozostających do zapłaty w tej dacie. Opłaty leasingowe obejmują opłaty stałe (w tym zasadniczo stałe opłaty leasingowe)
pomniejszone o wszelkie należne zachęty leasingowe, zmienne opłaty, które zależą od indeksu lub stawki oraz kwoty, których
zapłaty oczekuje się w ramach gwarantowanej wartości końcowej. Opłaty leasingowe obejmują również cenę wykonania opcji
kupna, jeżeli można z wystarczającą pewnością założyć jej wykonanie przez Spółkę oraz płatności kar pieniężnych za
wypowiedzenie leasingu, jeżeli w warunkach leasingu przewidziano możliwość wypowiedzenia leasingu przez Spółkę. Zmienne
opłaty leasingowe, które nie zależą od indeksu lub stawki, są ujmowane jako koszty w okresie, w którym następuje zdarzenie lub
warunek powodujący płatność.
Przy obliczaniu wartości bieżącej opłat leasingowych Spółka stosuje krańcową stopę procentową leasingobiorcy w dniu
rozpoczęcia leasingu, jeżeli stopy procentowej leasingu nie można z łatwością ustalić. Po dacie rozpoczęcia kwota zobowiązań z
tytułu leasingu zostaje zwiększona w celu odzwierciedlenia odsetek i zmniejszona o dokonane płatności leasingowe. Ponadto
wartość bilansowa zobowiązań z tytułu leasingu podlega ponownej wycenie w przypadku zmiany okresu leasingu, zmiany
zasadniczo stałych opłat leasingowych lub zmiany osądu odnośnie do zakupu aktywów bazowych.
13.4 UTRATA WARTOŚCI NIEFINANSOWYCH AKTYWÓW TRWAŁYCH
Na każdy dzień bilansowy Spółka ocenia, czy istnieją jakiekolwiek przesłanki wskazujące na to, że mogła nastąpić utrata wartości
któregoś ze składników niefinansowych aktywów trwałych. W razie stwierdzenia, że przesłanki takie zachodzą, lub w razie
konieczności przeprowadzenia corocznego testu sprawdzającego, czy nastąpiła utrata wartości, Spółka dokonuje oszacowania
wartości odzyskiwalnej danego składnika aktywów lub ośrodka wypracowującego środki pieniężne, do którego dany składnik
aktywów należy.
Wartość odzyskiwalna składnika aktywów lub ośrodka wypracowującego środki pieniężne odpowiada wartości godziwej
pomniejszonej o koszty sprzedaży tego składnika aktywów lub odpowiednio ośrodka wypracowującego środki pieniężne, lub jego
wartości użytkowej, zależnie od tego, która z nich jest wyższa. Wartość odzyskiwalną ustala się dla poszczególnych aktywów, chyba
że dany składnik aktywów nie generuje samodzielnie wpływów pieniężnych, które w większości są niezależne od tych, które są
generowane przez inne aktywa lub grupy aktywów. Jeśli wartość bilansowa składnika aktywów jest wyższa niż jego wartość
odzyskiwalna, ma miejsce utrata wartości i dokonuje się wówczas odpisu do ustalonej wartości odzyskiwalnej. Przy szacowaniu
wartości użytkowej prognozowane przepływy pieniężne są dyskontowane do ich wartości bieżącej przy zastosowaniu stopy
dyskontowej przed uwzględnieniem skutków opodatkowania, która odzwierciedla bieżące rynkowe oszacowanie wartości
pieniądza w czasie oraz ryzyko typowe dla danego składnika aktywów. Odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości składników
majątkowych używanych w działalności kontynuowanej ujmuje się w tych kategoriach kosztów, które odpowiadają funkcji
składnika aktywów, w przypadku którego stwierdzono utratę wartości.
Na każdy dzień bilansowy Spółka ocenia czy występują przesłanki wskazujące na to, że odpis aktualizujący z tytułu utraty wartości,
który był ujęty w okresach poprzednich w odniesieniu do danego składnika aktywów jest zbędny, lub czy powinien zostać
zmniejszony. Jeżeli takie przesłanki występują, Spółka szacuje wartość odzyskiwalną tego składnika aktywów. Poprzednio ujęty
odpis aktualizujący z tytułu utraty wartości ulega odwróceniu wtedy i tylko wtedy, gdy od czasu ujęcia ostatniego odpisu
aktualizującego nastąpiła zmiana wartości szacunkowych stosowanych do ustalenia wartości odzyskiwalnej danego składnika
aktywów. W takim przypadku, podwyższa się wartość bilansową składnika aktywów do wysokości jego wartości odzyskiwalnej.
Podwyższona kwota nie może przekroczyć wartości bilansowej składnika aktywów, jaka zostałaby ustalona (po odjęciu umorzenia),
gdyby w ubiegłych latach w ogóle nie ujęto odpisu aktualizującego z tytułu utraty wartości w odniesieniu do tego składnika
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku
(w tysiącach PLN)
22
aktywów. Odwrócenie odpisu aktualizującego z tytułu utraty wartości składnika aktywów ujmuje się jako przychód w wyniku. Po
odwróceniu odpisu aktualizującego, w kolejnych okresach odpis amortyzacyjny dotyczący danego składnika jest korygowany w
sposób, który pozwala w ciągu pozostałego okresu użytkowania tego składnika aktywów dokonywać systematycznego odpisania
jego zweryfikowanej wartości bilansowej pomniejszonej o wartość końcową.
13.5 KOSZTY FINANSOWANIA ZEWNĘTRZNEGO
Koszty finansowania zewnętrznego, które można bezpośrednio przyporządkować nabyciu, budowie lub wytworzeniu składnika
aktywów, włącza się do ceny nabycia lub kosztu wytworzenia tego składnika aktywów. Takie koszty finansowania zewnętrznego
aktywuje się jako część ceny nabycia lub kosztu wytworzenia składnika aktywów, jeżeli jest prawdopodobne, że w przyszłości
przyniosą jednostce korzyści ekonomiczne oraz cenę nabycia lub koszt wytworzenia można określić w wiarygodny sposób.
Pozostałe koszty finansowania zewnętrznego ujmuje się jako koszt w okresie, w którym są ponoszone.
Na koszty finansowania zewnętrznego składają się odsetki oraz zyski lub straty z tytułu różnic kursowych do wysokości
odpowiadającej korekcie kosztu odsetek.
13.6 AKTYWA FINANSOWE
Na dzień nabycia Spółka wycenia aktywa finansowe w wartości godziwej, czyli najczęściej według wartości godziwej uiszczonej
zapłaty. Koszty transakcji Spółka włącza do wartości początkowej wyceny wszystkich aktywów finansowych, poza kategorią
aktywów wycenianych w wartości godziwej poprzez wynik. Wyjątkiem od tej zasady są należności z tytułu dostaw i usług, które
Spółka wycenia w ich cenie transakcyjnej w rozumieniu MSSF 15, przy czym nie dotyczy to tych pozycji należności z tytułu dostaw
i usług, których termin płatności jest dłuższy niż rok i które zawierają istotny komponent finansowania zgodnie z definicją z MSSF
15.
Dla celów wyceny po początkowym ujęciu, aktywa finansowe inne niż instrumenty pochodne zabezpieczające, Spółka klasyfikuje
z podziałem na:
− aktywa finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie,
− aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej przez pozostałe całkowite dochody,
− aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy oraz
− instrumenty kapitałowe wyceniane w wartości godziwej przez pozostałe całkowite dochody.
Kategorie te określają zasady wyceny na dzień bilansowy oraz ujęcie zysków lub strat z wyceny w wyniku finansowym lub w
pozostałych całkowitych dochodach. Spółka dokonuje klasyfikacji aktywów finansowych do kategorii na podstawie modelu
biznesowego funkcjonującego w Spółce w zakresie zarządzania aktywami finansowymi oraz wynikających z umowy przepływów
pieniężnych charakterystycznych dla składnika aktywów finansowych. Składnik aktywów finansowych wycenia się w
zamortyzowanym koszcie, jeżeli spełnione są oba poniższe warunki (i nie zostały wyznaczone w momencie początkowego ujęcia
do wyceny w wartości godziwej przez wynik):
− składnik aktywów finansowych jest utrzymywany zgodnie z modelem biznesowym, którego celem jest utrzymywanie
aktywów finansowych dla uzyskania przepływów pieniężnych wynikających z umowy,
− warunki umowy dotyczącej składnika aktywów finansowych powodują powstawanie w określonych terminach
przepływów pieniężnych, które są wyłącznie spłatą kwoty głównej i odsetek od wartości nominalnej pozostałej do
spłaty.
Do kategorii aktywów finansowych wycenianych w zamortyzowanym koszcie Spółka zalicza:
− pożyczki,
− obligacje,
− należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności (z wyłączeniem tych, dla których nie stosuje się zasad
MSSF 9),
− dłużne papiery wartościowe.
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku
(w tysiącach PLN)
23
Wymienione klasy aktywów finansowych prezentowane są w jednostkowym sprawozdaniu z sytuacji finansowej
w podziale na aktywa długoterminowe i krótkoterminowe w pozycjach „Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe
należności” oraz „Inne aktywa finansowe”. Wycena krótkoterminowych należności odbywa się w wartości wymagającej zapłaty ze
względu na nieznaczące efekty dyskonta. Przychody z tytułu odsetek ustalanych metodą efektywnej stopy procentowej Spółka
ujmuje w Sprawozdaniu z wyników i pozostałych całkowitych dochodów w pozycji „Przychody z odsetek”. Straty z tytułu utraty
wartości aktywów finansowych wycenianych w zamortyzowanym koszcie pomniejszone o zyski z tytułu odwrócenia odpisów
aktualizujących, jak również zyski i straty powstałe w związku z wyłączeniem aktywów należących do tej kategorii ze sprawozdania
z sytuacji finansowej, Spółki ujmuje w Sprawozdaniu z wyników i pozostałych całkowitych dochodów w pozycji „Koszty finansowe”.
Pozostałe zyski i straty z aktywów finansowych ujmowane w Sprawozdaniu z wyników i pozostałych całkowitych dochodów, w tym
różnice kursowe, prezentowane są jako przychody lub koszty finansowe.
Aktywa finansowe zaliczone do kategorii wycenianych w zamortyzowanym koszcie oraz wycenianych w wartości godziwej przez
pozostałe całkowite dochody ze względu na model biznesowy i charakter przepływów z nimi związanych podlegają ocenie na każdy
dzień bilansowy w celu ujęcia oczekiwanych strat kredytowych, niezależnie od tego, czy wystąpiły przesłanki utraty wartości.
Sposób dokonywania tej oceny i szacowania odpisów z tytułu oczekiwanych strat kredytowych różni się dla poszczególnych klas
aktywów finansowych:
− dla należności z tytułu dostaw i usług Spółka stosuje uproszczone podejście zakładające kalkulację odpisów
z tytułu oczekiwanych strat kredytowych dla całego okresu życia instrumentu. Szacunki odpisów są dokonywane na
zasadzie zbiorowej, a należności zostały pogrupowane według okresu przeterminowania. Szacunek odpisu jest oparty
przede wszystkim o historycznie kształtujące się przeterminowania i powiązanie zalegania z faktyczną spłacalnością
z ostatnich 5 lat, z uwzględnieniem dostępnych informacji dotyczących przyszłości,
− w odniesieniu do pozostałych klas aktywów, w przypadku instrumentów, dla których wzrost ryzyka kredytowego od
pierwszego ujęcia nie był znaczący lub ryzyko jest niskie, Spółka zakłada ujęcie w pierwszej kolejności strat z
niewykonania zobowiązania dla okresu kolejnych 12 miesięcy. Jeśli wzrost ryzyka kredytowego od momentu jego
początkowego ujęcia był znaczny, ujmuje się straty odpowiednie dla całego życia instrumentu.
Spółka otrzymuje granty na prowadzenie badań. Zgodnie z umowami grantowymi, zwłaszcza zawieranymi z instytucjami
publicznymi, Spółka finansuje prace badawcze i rozwojowe opisane w umowie grantowej, a w określonych momentach zwraca się
do instytucji, która udzieliła grantu, z wnioskiem o zwrot części poniesionych wydatków. W okresie od poniesienia wydatków przez
Spółkę do otrzymania zwrotu od grantodawcy, Spółka wykazuje należność. Do dokonania płatności zobowiązana jest instytucja
publiczna o wiarygodności kredytowej odpowiadającej wiarygodności Skarbu Państwa. W wypadku wystąpienia wątpliwości
dotyczących grantu, Spółka może utworzyć rezerwę na całą należność lub część należności, nawet jeżeli należność nie jest
przeterminowana.
Spółka uznaje, że zobowiązanie nie zostanie wykonane, i w pełni odpisuje należność, jeżeli jeden z poniższych warunków jest
spełniony:
1) przeterminowanie przekroczy rok,
2) Spółka uzyska informację o możliwej upadłości dłużnika,
3) należność zostanie skierowana na drogę sądową,
4) Spółka uzna, że dłużnik nie zamierza wywiązać się z zobowiązania.
13.7 UTRATA WARTOŚCI AKTYWÓW FINANSOWYCH
Na każdy dzień bilansowy Spółka ocenia, czy istnieją obiektywne przesłanki utraty wartości składnika aktywów finansowych lub
grupy aktywów finansowych.
Aktywa ujmowane według zamortyzowanego kosztu
Jeżeli istnieją obiektywne przesłanki na to, że została poniesiona strata z tytułu utraty wartości pożyczek udzielonych i należności
wycenianych według zamortyzowanego kosztu, to kwota odpisu aktualizującego z tytułu utraty wartości równa się różnicy
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku
(w tysiącach PLN)
24
pomiędzy wartością bilansową składnika aktywów finansowych a wartością bieżącą oszacowanych przyszłych przepływów
pieniężnych (z wyłączeniem przyszłych strat z tytułu nieściągnięcia należności, które nie zostały jeszcze poniesione),
zdyskontowanych z zastosowaniem pierwotnej (tj. ustalonej przy początkowym ujęciu) efektywnej stopy procentowej. Wartość
bilansową składnika aktywów obniża się bezpośrednio lub poprzez odpis aktualizujący. Kwotę straty ujmuje się w wyniku.
Spółka ocenia najpierw, czy istnieją obiektywne przesłanki utraty wartości poszczególnych składników aktywów finansowych,
które indywidualnie są znaczące, a także przesłanki utraty wartości aktywów finansowych, które indywidualnie nie są znaczące.
Jeżeli z przeprowadzonej analizy wynika, że nie istnieją obiektywne przesłanki utraty wartości indywidualnie ocenianego składnika
aktywów finansowych, niezależnie od tego, czy jest on znaczący, czy też nie, to Spółka włącza ten składnik do grupy aktywów
finansowych o podobnej charakterystyce ryzyka kredytowego i łącznie ocenia pod kątem utraty wartości. Aktywa, które
indywidualnie są oceniane pod kątem utraty wartości i dla których ujęto odpis aktualizujący z tytułu utraty wartości lub uznano,
że dotychczasowy odpis nie ulegnie zmianie, nie są brane pod uwagę przy łącznej ocenie grupy aktywów pod kątem utraty
wartości.
Jeżeli w następnym okresie odpis z tytułu utraty wartości zmniejszył się, a zmniejszenie to można w obiektywny sposób powiązać
ze zdarzeniem następującym po ujęciu odpisu, to uprzednio ujęty odpis odwraca się. Późniejsze odwrócenie odpisu
aktualizującego z tytułu utraty wartości ujmuje się w wyniku w zakresie, w jakim na dzień odwrócenia wartość bilansowa składnika
aktywów nie przewyższa jego zamortyzowanego kosztu.
13.8 ŚRODKI PIENIĘŻNE I ICH EKWIWALENTY
Środki pieniężne to środki zgromadzone na rachunkach bankowych i w kasie, depozyty bankowe płatne na żądanie, inne
krótkoterminowe inwestycje o pierwotnym terminie wymagalności do trzech miesięcy oraz o dużej płynności.
Środki pieniężne wycenia się w wartości nominalnej, z tym że wartość środków na rachunkach bankowych obejmuje także
skapitalizowane, dopisane do stanu środków na rachunku bankowym odsetki.
Saldo środków pieniężnych i ich ekwiwalentów wykazane w jednostkowym sprawozdaniu z przepływów pieniężnych składa się z
określonych powyżej środków pieniężnych i ich ekwiwalentów.
13.9 OPROCENTOWANE KREDYTY BANKOWE, POŻYCZKI I PAPIERY DŁUŻNE
W momencie początkowego ujęcia, wszystkie kredyty bankowe, pożyczki i papiery dłużne są ujmowane według wartości godziwej,
pomniejszonej o koszty związane z uzyskaniem kredytu lub pożyczki.
Po początkowym ujęciu oprocentowane kredyty, pożyczki i papiery dłużne są wyceniane według zamortyzowanego kosztu, przy
zastosowaniu metody efektywnej stopy procentowej.
13.10 ZOBOWIĄZANIA Z TYTUŁU DOSTAW I USŁUG ORAZ POZOSTAŁE ZOBOWIĄZANIA
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania stanowiące zobowiązania finansowe wycenia się w wartości
godziwej na moment ich powstania. Po początkowym ujęciu zobowiązania te wyceniane są w zamortyzowanym koszcie lub w
kwocie wymaganej zapłaty, o ile występują nieznaczne efekty dyskonta.
Pozostałe zobowiązania niefinansowe obejmują w szczególności zobowiązania z tytułu podatku od towarów i usług oraz
zobowiązania z tytułu otrzymanych zaliczek, które będą rozliczone poprzez dostawę towarów, usług lub środków trwałych.
Pozostałe zobowiązania niefinansowe ujmowane są w kwocie wymagającej zapłaty.
Inne zobowiązania finansowe, są wyceniane według zamortyzowanego kosztu przy użyciu metody efektywnej stopy procentowej.
Spółka wyłącza ze sprawozdania z sytuacji finansowej zobowiązanie finansowe, gdy zobowiązanie wygasło – to znaczy, kiedy
obowiązek określony w umowie został wypełniony, umorzony lub wygasł. Zastąpienie dotychczasowego instrumentu dłużnego
przez instrument o zasadniczo różnych warunkach dokonywane pomiędzy tymi samymi podmiotami, Spółka ujmuje jako
wygaśniecie pierwotnego zobowiązania finansowego i ujęcie nowego zobowiązania finansowego. Podobnie znaczące modyfikacje
warunków umowy dotyczącej istniejącego zobowiązania finansowego Spółka ujmuje jako wygaśniecie pierwotnego i ujęcie
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku
(w tysiącach PLN)
25
nowego zobowiązania finansowego. Powstające z tytułu zamiany różnice odnośnie do wartości bilansowych wykazuje się w
wyniku.
13.11 REZERWY
Rezerwy tworzone są wówczas, gdy na Spółce ciąży istniejący obowiązek prawny lub zwyczajowy wynikający ze zdarzeń przeszłych
oraz gdy jest prawdopodobne, że wypełnienie tego obowiązku spowoduje wypływ korzyści ekonomicznych i można wiarygodnie
oszacować ich wartość. Jeżeli Spółka spodziewa się, że koszty objęte rezerwą zostaną zwrócone, na przykład na mocy umowy
ubezpieczenia, wówczas zwrot ten jest ujmowany jako odrębny składnik aktywów, ale tylko wtedy, gdy jest rzeczą praktycznie
pewną, że zwrot ten rzeczywiście nastąpi. Koszty dotyczące danej rezerwy są wykazane w wyniku po pomniejszeniu o wszelkie
zwroty.
13.12 ODPRAWY EMERYTALNE I NAGRODY JUBILEUSZOWE
Spółka w swoich regulaminach nie ma wpisanych praw do nagród jubileuszowych. Spółka szacuje wysokość rezerw na odprawy
emerytalne, odprawy rentowe, odprawy pośmiertne oraz niewykorzystane urlopy na każdy dzień bilansowy. Rezerwy ujmowane
są w ciężar wyniku. Obliczenia rezerw pracowniczych dokonywane są przez zewnętrznych, niezależnych aktuariuszy.
13.13 PODZIAŁ ZYSKU NA CELE PRACOWNICZE ORAZ FUNDUSZE SPECJALNE
Spółka nie przeznacza zysku na cele pracownicze lub fundusze specjalne. Wypracowany zysk może zostać zatrzymany w Spółce
bądź przeznaczony na wypłatę dywidendy.
13.14 DOTACJE
Spółka działa w branży biofarmaceutycznej, wyspecjalizowanej w rozwoju leków wywołujących celowaną degradację białek
patogennych. Jednostka korzysta z dotacji publicznych, głównie pochodzących z Narodowego Centrum Badań i Rozwoju (w skrócie:
NCBiR) oraz Agencji Badań Medycznych (ABM). Spółka otrzymuje dotacje w postaci środków pieniężnych po spełnieniu warunków
określonych w umowach o dotacje oraz po zaakceptowaniu wniosków o płatność. Odbywa się to po poniesieniu wydatków przez
Spółkę, w formie zwrotu (refundacji) lub w formie zaliczek.
Dotacje publiczne, łącznie z niepieniężnymi dotacjami wykazywanymi w wartości godziwej, ujmowane są wyłącznie wówczas, gdy
istnieje wystarczająca pewność, że Spółka spełni warunki związane z daną dotacją oraz że dana dotacja zostanie faktycznie
otrzymana. W przypadku, gdy dotacja dotyczy danej pozycji kosztowej, wówczas jest ona ujmowana jako przychód w sposób
współmierny do kosztów, które dotacja ta ma w zamierzeniu kompensować. Natomiast w przypadku, gdy dotacja dotyczy
określonego składnika aktywów, wówczas jej wartość godziwa jest ujmowana na koncie przychodów przyszłych okresów, a
następnie jest stopniowo ujmowana w wyniku jako przychód proporcjonalnie do odpisów amortyzacyjnych dokonywanych od
tego składnika aktywów.
Dotacje mogą dotyczyć wydatków na prace badawcze, badania przemysłowe, prace rozwojowe (wartości niematerialne) lub
aktywa trwałe.
W momencie, kiedy dotacja staje się zwrotna, skutkuje to zmianą szacunków, a zwrot dotacji zostaje ujęty niezwłocznie w wyniku.
Ryzyka zwrotu dotacji zostały opisane szerzej w punkcie Istotne wartości oparte na profesjonalnym osądzie i szacunkach w akapicie
„Dotacje”.
Kryteria Oceny Prawdopodobieństwa Komercjalizacji Projektów zostały szerzej opisane w punkcie Istotne wartości oparte na
profesjonalnym osądzie i szacunkach w akapicie „Kryteria Oceny Prawdopodobieństwa Komercjalizacji Projektów”.
Przychody z tytułu dotacji są prezentowane w pozycji „Przychody z dotacji”.
Poniżej w tabeli zaprezentowano dotacje, które uzyskała Spółka.
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku
(w tysiącach PLN)
26
Nazwa projektu
Numer
projekt
Budżet
projektu
Dofinansowanie
Grant i nazwa
programu
dotacyjnego
Kwota
otrzymana do
31.12.2024-
wpływ na
rachunek
bankowy Spółki
(kwoty w PLN)
Rozwój nowych leków przeciwzapalnych
specyficznie degradujących komórkowe
receptory powierzchniowe*
CT-06
POIR.01.01.
01-00-
0747/16
31 989 076,35
24 320 013,00
NCBiR: Program
Operacyjny
Inteligentny
Rozwój
2014-2020
12 026 641,60
Opracowanie zestawów laboratoryjnych do
przesiewowego testowania związków
chemicznych w rozwoju nowej klasy leków
PT-02
POIR.04.01.
02-00-
0147/16**
2 165 085,00
1 685 268,00
NCBiR: Program
Operacyjny
Inteligentny
Rozwój
2014-2020
1 620 096,18
Opracowanie i wdrożenie innowacyjnej
platformy do przesiewowej analizy związków
terapeutycznych typu degron
PT-01
POIR.04.01.
04-00-
0116/16**
2 950 155,00
2 241 369,00
NCBiR: Program
Operacyjny
Inteligentny
Rozwój
2014-2020
1 751 795,85
Indukcja apoptozy przy użyciu
małocząsteczkowych związków chemicznych
jako interwencja terapeutyczna w
schorzeniach nowotworowych
CT-03
POIR.01.01.
01-00-
0956/17
27 782 696,56
22 226 157,25
NCBiR: Program
Operacyjny
Inteligentny
Rozwój
2014-2020
22 226 157,25
Zastosowanie technologii celowanej
degradacji białek w terapii łuszczycy i
reumatoidalnego zapalenia stawów
CT-05
POIR.01.02.
00-00-
0079/18
37 130 943,75
29 558 070,00
NCBiR: Program
Operacyjny
Inteligentny
Rozwój
2014-2020
17 095 170,32
Opracowanie i rozwój pierwszego w klasie
kandydata na lek, małocząsteczkowego
degradera, w terapii raka jelita grubego ***
CT-04
POIR.01.02.
00-00-
0073/18
32 041 906,25
25 510 680,00
NCBiR: Program
Operacyjny
Inteligentny
Rozwój
2014-2020
12 426 345,93
Opracowanie i rozwój kandydata na lek w
terapii raka wątrobowokomórkowego,
pozwalającego na wyeliminowanie
nowotworowych komórek macierzystych,
poprzez indukowaną degradację
onkogennego czynnika transkrypcyjnego.
CT-01
POIR.01.01.
01-00-
0740/19
27 741 856,31
22 193 485,05
NCBiR: Program
Operacyjny
Inteligentny
Rozwój
2014-2020
21 928 763,06
Opracowanie i rozwój nietoksycznych
ligandów ligaz oraz ich zastosowanie w
terapii chorób autoimmunologicznych ****
CT-02
POIR.01.01.
01-00-
0741/19
34 411 900,00
27 411 400,00
NCBiR: Program
Operacyjny
Inteligentny
Rozwój
2014-2020
5 948
924,28*****
Rozwój zintegrowanej platformy
technologicznej w obszarze celowanej
degradacji białek oraz jej wdrożenie na rynek
Farmaceutyczny
PT3
POIR.01.01.
01-00-
0931/19
9 840 631,67
7 683 469,50
NCBiR: Program
Operacyjny
Inteligentny
Rozwój
2014-2020
7 548 372,77
Opracowanie i kliniczny rozwój pierwszego w
klasie małocząsteczkowego kandydata na lek
w terapii raka jelita grubego, opartego o
stymulację komórek układu
immunologicznego do zwiększonej
aktywności anty-nowotworowej poprzez
indukowaną degradację białka.
CT-09
022/ABM/0
6/00001 -
00
74 285 992,10
52 206 266,76
ABM: Konkurs na
rozwój medycyny
celowanej lub
personalizowanej
na bazie
produktów
leczniczych
opartych na
4 609 745,53
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku
(w tysiącach PLN)
27
kwasach
nukleinowych i
związkach
drobnocząsteczko
wych
Opracowanie i rozwój kandydata na lek w
terapii raka wątrobowokomórkowego,
pozwalającego na wyeliminowanie
nowotworowych komórek macierzystych,
poprzez indukowaną degradację
onkogennego czynnika transkrypcyjnego – II
faza
CT-01 F
FENG.01.01
-IP.01-
1001/23-00
12 351 378,00
6 766 157,95
NCBiR: Fundusze
Europejskie dla
Nowoczesnej
Gospodarki 2021-
2027
217 470,21
Indukcja apoptozy przy użyciu
małocząsteczkowych związków chemicznych
jako interwencja terapeutyczna w
schorzeniach nowotworowych – II faza
CT-03 F
FENG.01.01
-IP.01-
1002/23-00
7 802 294,00
4 976 940,75
NCBiR: Fundusze
Europejskie dla
Nowoczesnej
Gospodarki 2021-
2027
268 085,47
Suma projektów
300 493 914,99
226 779 277,26
107 667 568,45
* Spółka nie kontynuuje wskazanego projektu.
** W przypadku realizacji projektu w konsorcjum wskazana kwota obejmuje jedynie dofinansowanie przewidziane dla Spółki.
*** Spółka nie kontynuuje wskazanego projektu z NCBiR
**** Spółka otrzymała od NCBiR oświadczenie o rozwiązaniu umowy dotyczącej projektu
***** Spółka całą kwotę otrzymała do 31.12.2022 r.
13.15 PRZYCHODY
Przychody ze sprzedaży
Zgodnie z MSSF 15 ujęcie przychodu następuje w momencie przeniesienia towarów lub usług na klienta (Zamawiającego) w kwocie
odzwierciedlającej wartość wynagrodzenia, którego podmiot spodziewa się w zamian za towary lub usługi, czyli w momencie
spełnienia zobowiązań do wykonania świadczenia. Spółka dokonuje rozliczenia z kluczowymi klientami raz na kwartał poprzez
przekazanie przyrzeczonego dobra lub usługi (tj. składnika aktywów) klientowi, w kwocie odzwierciedlającej wynagrodzenie, do
którego- zgodnie z oczekiwaniem Spółki- będzie ona uprawniona w zamian za te dobra lub usługi. Zasada ta stosowana jest również
w stosunku do wynagrodzenia, które obejmuje kwotę zmienną. Przekazanie składnika aktywów następuje w momencie, gdy klient
uzyskuje kontrolę nad tym składnikiem aktywów tzn. zostaje podpisany protokół pomiędzy Spółką a klientem potwierdzający
wykonaniu ustalonych prac.
Spółka ujmuje umowę z klientem tylko wówczas, gdy spełnione są wszystkie następujące kryteria:
− strony umowy zawarły umowę i są zobowiązane do wykonania swoich obowiązków,
− możliwa jest identyfikacja zobowiązań do wykonania świadczenia,
− możliwe jest ustalenie ceny transakcyjnej, tj. Jednostka jest w stanie zidentyfikować warunki płatności za towary lub
usługi, które mają być przekazane,
− umowa ma treść ekonomiczną tzn. można oczekiwać, że w wyniku umowy ulegną zmianie ryzyko, termin uzyskania
lub kwota przyszłych przepływów pieniężnych Jednostki,
− jest prawdopodobne, że Jednostka otrzyma wynagrodzenie, które będzie jej przysługiwało w zamian za towary lub
usługi, które zostaną przekazane klientowi. Oceniając czy otrzymanie kwoty wynagrodzenia jest prawdopodobne
uwzględnia się jedynie zdolność i zamiar zapłaty kwoty wynagrodzenia przez klienta w odpowiednim terminie.
Spółka ujmuje przychody w momencie, kiedy spełnione zostaje zobowiązanie do wykonania świadczenia poprzez przekazanie
przyrzeczonego towaru lub usługi klientowi. Przekazanie składnika aktywów następuje w momencie, gdy klient uzyskuje kontrolę
nad tym składnikiem aktywów. Spółka obecnie w ramach umów partnerskich o współpracy sprzedaje usługi współpracującym
podmiotom partnerskim. Przychody generowane w ramach tych umów dotyczą w głównej mierze płatności za kamienie milowe
na podstawie kryteriów zawartych w umowach oraz opłat za usługi badawczo-rozwojowe.
Spółka osiąga przychody ze sprzedaży usług badawczych. Sprzedaż usług badawczych nie wiąże się z gwarancjami, możliwościami
zwrotu, czy innymi podobnymi prawami nabywcy. Umowy dotyczące usług badawczych mogą dawać Spółce prawo do otrzymania
dodatkowego wynagrodzenia w wypadku podjęcia przez klienta określonych decyzji dotyczących badań (np. o wyborze kandydata
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku
(w tysiącach PLN)
28
klinicznego) – dodatkowe wynagrodzenie jest uznawane za przychód Spółki w momencie uzyskania wiedzy o podjęciu decyzji przez
klienta. Finansowanie nie jest istotnym komponentem umowy o współpracę badawczą, tj. Spółka nie zapewnia istotnego
finansowania klientowi. Standardowym okresem rozliczeniowym jest kwartał. Standardowy termin płatności wynosi 30 dni.
Spółka przenosi kontrolę nad towarem lub usługą w miarę upływu czasu i tym samym spełnia zobowiązanie do wykonania
świadczenia oraz ujmuje przychody w miarę upływu czasu, jeżeli spełniony jest jeden z warunków:
− klient jednocześnie otrzymuje i czerpie korzyści płynące ze świadczenia Jednostki, w miarę jak wykonuje ona
zobowiązanie,
− w wyniku spełnienia zobowiązania przez Jednostkę powstaje lub zostaje ulepszony składnik aktywów, a kontrolę nad
tym składnikiem aktywów, w miarę jego powstawania lub ulepszania, sprawuje klient.
13.16 PODATKI
Podatek bieżący
Zobowiązania i należności z tytułu bieżącego podatku za okres bieżący i okresy poprzednie wycenia się w wysokości przewidywanej
zapłaty na rzecz organów podatkowych.
Podatek wykazany w wyniku to podatek bieżący obciążający wynik okresu sprawozdawczego Spółki oraz część odroczona,
stanowiąca zmianę stanu aktywów i rezerw z tytułu odroczonego podatku dochodowego w okresie.
Podatek odroczony
Na potrzeby sprawozdawczości finansowej, podatek odroczony jest obliczany metodą zobowiązań bilansowych w stosunku do
różnic przejściowych występujących na dzień bilansowy między wartością bilansową aktywów i pasywów wykazaną w
sprawozdaniu finansowym, a ich wartością podatkową. Rezerwa na podatek odroczony ujmowana jest w odniesieniu do
wszystkich dodatnich różnic przejściowych.
Aktywa z tytułu podatku odroczonego ujmowane są w odniesieniu do wszystkich ujemnych różnic przejściowych, jak również
niewykorzystanych ulg podatkowych i niewykorzystanych strat podatkowych przeniesionych na następne lata w takiej wysokości,
w jakiej jest prawdopodobne, że zostanie osiągnięty dochód do opodatkowania, który pozwoli wykorzystać w/w różnice, aktywa i
straty.
Wartość bilansowa składnika aktywów z tytułu odroczonego podatku jest weryfikowana na każdy dzień bilansowy i ulega
stosownemu obniżeniu o tyle, o ile przestało być prawdopodobne osiągnięcie dochodu do opodatkowania wystarczającego do
częściowego lub całkowitego zrealizowania składnika aktywów z tytułu odroczonego podatku dochodowego. Nieujęty składnik
aktywów z tytułu odroczonego podatku dochodowego podlega ponownej ocenie na każdy dzień bilansowy i jest ujmowany do
wysokości odzwierciedlającej prawdopodobieństwo osiągnięcia w przyszłości dochodów do opodatkowania, które pozwolą na
odzyskanie tego składnika aktywów.
Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego oraz rezerwy na podatek odroczony wyceniane są z zastosowaniem stawek
podatkowych, które według przewidywań będą obowiązywać w okresie, gdy składnik aktywów zostanie zrealizowany lub rezerwa
rozwiązana, przyjmując za podstawę stawki podatkowe (i przepisy podatkowe) obowiązujące na dzień bilansowy lub takie, których
obowiązywanie w przyszłości jest pewne na dzień bilansowy.
Podatek dochodowy dotyczący pozycji ujmowanych poza zyskiem lub stratą jest ujmowany poza zyskiem lub stratą w innych
całkowitych dochodach dotyczących pozycji ujętych w innych całkowitych dochodach lub bezpośrednio w kapitale własnym
dotyczącym pozycji ujętych bezpośrednio w kapitale własnym.
Spółka kompensuje ze sobą aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego z rezerwami z tytułu odroczonego podatku
dochodowego wtedy i tylko wtedy, gdy posiada możliwy do wyegzekwowania tytuł prawny do przeprowadzenia kompensat
należności ze zobowiązaniami z tytułu bieżącego podatku i odroczony podatek dochodowy ma związek z tym samym podatnikiem
i tym samym organem podatkowym.
Możliwość rozliczania strat podatkowych podlega osądowi kierownictwa Jednostki i jest zależna od prognoz dochodów
podatkowych oraz planów odnośnie do komercjalizacji prowadzonych projektów badawczo – rozwojowych. Zgodnie z zasadą
ostrożności Spółka nie utworzyła aktywów od strat podatkowych.
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku
(w tysiącach PLN)
29
Podatek od towarów i usług
Przychody, koszty, aktywa i zobowiązania są ujmowane po pomniejszeniu o wartość podatku od towarów i usług, z wyjątkiem:
− gdy podatek od towarów i usług zapłacony przy zakupie aktywów lub usług nie jest możliwy do odzyskania od
organów podatkowych; wtedy jest on ujmowany odpowiednio jako część ceny nabycia składnika aktywów lub jako
część pozycji kosztowej oraz
− należności i zobowiązań, które są wykazywane z uwzględnieniem kwoty podatku od towarów i usług.
Kwota netto podatku od towarów i usług możliwa do odzyskania lub należna do zapłaty na rzecz organów podatkowych jest ujęta
w sprawozdaniu z sytuacji finansowej jako część należności lub zobowiązań.
13.17 ZYSK NETTO NA AKCJĘ
Zgodnie z MSR 33 Spółka sporządza kalkulację rozwodnionego zysku na jedną akcję. Podstawowy zysk na akcję wylicza się jako
iloraz zysku przypadającego na akcjonariuszy Spółki oraz średniej ważonej liczby akcji zwykłych w trakcie roku.
Rozwodniony zysk na akcję wylicza się w oparciu o stosunek zysku przypadającego na akcjonariuszy Spółki do średniej ważonej
liczby akcji zwykłych skorygowanych w taki sposób, jak gdyby nastąpiła zamiana na akcje wszystkich powodujących rozwodnienie
potencjalnych akcji zwykłych. Spółka posiada jedną kategorię powodującą rozwodnienie potencjalnych akcji zwykłych: opcje na
akcje w ramach programu motywacyjnego. Akcje rozwadniające wylicza się jako liczbę akcji, które zostałyby wyemitowane, gdyby
nastąpiła realizacja wszystkich opcji na akcje po cenie rynkowej ustalonej jako średnioroczna cena zamknięcia akcji Spółki.
13.18 KAPITAŁ WŁASNY
Kapitały własne ujmuje się w sprawozdaniu finansowym z podziałem na ich rodzaje i według zasad określonych przepisami prawa,
postanowieniami statutu Jednostki.
Kapitał zakładowy Jednostki jest kapitałem zakładowym Spółki i wykazywany jest w wartości nominalnej zarejestrowanych akcji,
wynikającej ze statutu Jednostki i wpisu do Krajowego Rejestru Sądowego. Kapitał ze sprzedaży akcji powyżej wartości nominalnej
powstaje z przeprowadzonych emisji akcji i jest pomniejszony o koszty emisji (z uwzględnieniem wpływu podatku dochodowego)
i prezentowany jest w kapitale zapasowym ze sprzedaży akcji powyżej wartości nominalnej. Kapitał z tytułu płatności w formie
akcji zawiera równowartość kosztów płatności w formie papierów wartościowych rozpoznanych zgodnie z MSSF2. Zyski
zatrzymane/Niepokryte straty stanowią zakumulowane zyski/straty, które nie zostały podzielone przez Walne Zgromadzenie.
13.19 PROGRAMY AKCJI PRACOWNICZYCH - PŁATNOŚCI W FORMIE AKCJI WŁASNYCH
Jednostka prowadzi program świadczeń opartych na akcjach rozliczanych w instrumentach kapitałowych, w ramach których
pracownicy mogą nabyć akcje Jednostki po spełnieniu warunków określonych w Regulaminie Programu Motywacyjnego. Program
obejmuje łącznie nie więcej niż 247.244 akcje zwykłe Spółki (pula akcji w programie została zwiększona o 10.000 akcji na mocy
uchwały nr 3 Nadzwyczajnego Walnego Zgromadzenia Spółki z dnia 24.02.2025).
Program Motywacyjny został utworzony na mocy uchwały nr 14 Zwyczajnego Walnego Zgromadzenia Spółki z dnia 16 maja 2019
roku, zmienionej uchwałą nr 22 Zwyczajnego Walnego Zgromadzenia Spółki z dnia 26 czerwca 2020 roku oraz uchwałą nr 10
Nadzwyczajnego Walnego Zgromadzenia Spółki z dnia 8 stycznia 2021 roku i uchwałą nr 3 Nadzwyczajnego Walnego Zgromadzenia
Spółki z dnia 24.02.2025. Na podstawie Programu Motywacyjnego osoby uprawnione (tj. osoby zatrudnione w Spółce lub w
spółkach zależnych, na podstawie umowy o pracę lub innej podstawie prawnej, wskazane przez Zarząd Spółki po uzyskaniu zgody
Rady Nadzorczej, jak również członkowie Rady Nadzorczej wskazani przez Walne Zgromadzenie) będą mieli prawo do nabycia
istniejących lub nowo wyemitowanych akcji Spółki. Decyzja odnośnie do tego, czy Spółka zaoferuje pracownikom akcje własne
nabyte przez Spółkę od akcjonariuszy Spółki (zobowiązanie pierwotne Spółki) czy też wyemituje akcje nowej emisji (tzw.
upoważnienie przemienne) została pozostawiona Spółce.
Cena sprzedaży jednej akcji (lub cena emisyjna w przypadku nowo wyemitowanych akcji) wynosi 0,10 PLN (słownie: dziesięć
groszy), tj. pracownicy uczestniczący w Programie Motywacyjnym będą mogli nabywać (obejmować) akcje po cenie emisyjnej
odpowiadającej wartości nominalnej akcji. Liczba akcji Spółki, które zostaną zaoferowane danemu pracownikowi uzależniona
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku
(w tysiącach PLN)
30
została od decyzji Zarządu oraz Rady Nadzorczej, którzy powinni kierować się kryteriami takimi jak: stanowisko, staż pracy, ocena
dotychczasowego wkładu pracownika w budowanie wartości Spółki oraz znaczenie stanowiska pracownika dla realizacji celów
Spółki. W celu uczestnictwa w Programie Motywacyjnym, pracownicy Spółki będą zawierali umowy udziału w Programie
Motywacyjnym, na podstawie których nabycie akcji odbywać się będzie w czterech równych transzach, przypadających na, co do
zasady, pierwszą, drugą, trzecia i czwartą rocznicę zawarcia umowy udziału w Programie Motywacyjnym. Warunkiem nabycia
prawa do kolejnych transz jest pozostawanie przez pracownika w zatrudnieniu w dacie kolejnych rocznic podpisania umowy
udziału w Programie Motywacyjnym. Pracownicy Spółki w umowach dotyczących udziału w Programie Motywacyjnym
zobowiązują się względem Spółki nie zbywać nabytych akcji przez okres roku od daty nabycia danej transzy akcji (zgodnie z uchwałą
Rady Nadzorczej z dnia 22 lutego 2021 roku zmieniającą Regulamin Programu Motywacyjnego, Rada Nadzorcza wyraziła zgodę,
aby wyżej wskazane zobowiązanie do nie zbywania akcji trwało przez okres roku od daty spełnienia warunku uprawniającego do
nabycia danej transzy. Powyższa zmiana została wprowadzona przez Spółkę do dotychczas zawartych umów udziału w Programie
Motywacyjnym jak również będzie stosowana w umowach udziału zawieranych w przyszłości).
Wycena programów akcji pracowniczych odbywa się w oparciu o MSSF2. Jednostka zdecydowała się na oszacowanie wartości
godziwej uprawnień wynikających z Programu Motywacyjnego przez zewnętrznego, niezależnego aktuariusza. Wartość godziwa
uprawnień wykazywana jest jako koszt przez okres nabywania uprawnień.
Całkowita kwota podlegająca ujęciu w kosztach zostaje określona przez odniesienie do wartości godziwej przyznanych akcji
ustalonej na dzień przyznania akcji:
− z uwzględnieniem wszelkich warunków rynkowych (na przykład ceny akcji Jednostki);
− bez uwzględnienia wpływu wszelkich związanych ze stażem pracy oraz warunków nierynkowych nabywania
uprawnień (na przykład rentowności sprzedaży, celów związanych ze wzrostem sprzedaży oraz wskazanego okresu
obowiązkowego zatrudnienia pracownika w Jednostce).
Na koniec każdego okresu sprawozdawczego Jednostka dokonuje rewizji poczynionych szacunków oczekiwanej liczby akcji, do
których uprawnienia zostaną nabyte w następstwie spełnienia warunków nabywania uprawnień mających charakter nierynkowy.
Spółka prezentuje wpływ ewentualnej rewizji pierwotnych szacunków w sprawozdaniu w wyniku finansowym, wraz z odpowiednią
korektą kapitału własnego.
Zgodnie z dokonaną wyceną, wartość programu motywacyjnego kształtuje się następująco w poszczególnych kwartałach za lata
2025-2028:
Kwartał
Koszt narastająco
Koszt okresu
2025 Q1
26 765
408
2025 Q2
27 103
337
2025 Q3
27 339
237
2025 Q4
27 531
192
2026 Q1
27 667
136
2026 Q2
27 773
106
2026 Q3
27 866
93
2026 Q4
27 949
83
2027 Q1
28 007
58
2027 Q2
28 045
38
2027 Q3
28 074
29
2027 Q4
28 102
29
2028 Q1
28 118
15
2028 Q2
28 119
1
2028 Q3
28 119
-
2028 Q4
28 119
-
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku
(w tysiącach PLN)
31
Powyższe wartości mogą ulec zmianie w kolejnych okresach w przypadku przyznania uprawnień nowym pracownikom lub
zakończenia współpracy z dotychczasowymi pracownikami co wiązać się będzie z utratą przez nich przyznanych praw.
13.20 POZOSTAŁE AKTYWA I PASYWA
Czynne rozliczenia międzyokresowe
Spółka dokonuje czynnych rozliczeń międzyokresowych kosztów, jeżeli dotyczą one przyszłych okresów sprawozdawczych.
Rozliczenia międzyokresowe czynne obejmują zaliczki na usługi lub dobra, które nie zostały dostarczone lub wykonane.
Przychody przyszłych okresów
Przychody przyszłych okresów stanowią otrzymane dotacje.
Bieżąca część przychodów przyszłych okresów stanowi tę część, w stosunku do której Zarząd Jednostki spodziewa się, że będzie
mogła być zakwalifikowana do przychodów (lub na zmniejszenie kosztów) w ciągu 12 miesięcy od daty bilansowej.
13.21 INFORMACJE DOTYCZĄCE SEGMENTÓW DZIAŁALNOŚCI
Organizacja i zarządzanie przedsiębiorstwem odbywają się w podziale na segmenty, uwzględniające rodzaj oferowanych wyrobów
i usług. Każdy z segmentów operacyjnych stanowi strategiczną jednostkę gospodarczą, oferującą inne wyroby i towary. Segmenty
operacyjne są agregowane w segmenty sprawozdawcze w oparciu o charakter działalności.
W Jednostce w ocenie kierownictwa występuje jeden segment sprawozdawczy – prace badawczo - rozwojowe.
W związku z występowaniem jednego segmentu sprawozdawczego Zarząd Jednostki odstąpił od sporządzenia informacji
dotyczącej segmentów działalności.
13.22 PRZYCHODY I KOSZTY FINANSOWE
Przychody finansowe stanowią przychody związane z finansowaniem działalności. W przychodach finansowych ujmuje się m.in.
zyski z tytułu różnic kursowych netto powstające wyłącznie na zobowiązaniach pochodzących ze źródeł finansowania działalności
jednostki (pożyczki, kredyty, obligacje, lokaty, leasing finansowy itp.), przychody z realizacji oraz wyceny do wartości godziwej
instrumentów pochodnych związanych z zobowiązaniami finansującymi działalność jednostki (pożyczki, kredyty, obligacje, leasing
finansowy itp.), zyski z wyceny instrumentu finansowego będącego zobowiązaniem finansującym działalność jednostki,
stanowiącego pozycję zabezpieczaną.
Koszty finansowe Spółki stanowią koszty związane z finansowaniem zewnętrznym działalności. W kosztach finansowych Spółka
ujmuje przede wszystkim obciążenia finansowe z tytułu umów leasingu, ujmowane zgodnie z MSSF16 oraz straty z tytułu różnic
kursowych netto powstające wyłącznie na zobowiązaniach pochodzących ze źródeł finansowania działalności jednostki.
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku
(w tysiącach PLN)
32
WYBRANE NOTY OBJAŚNIAJĄCE DO JEDNOSTKOWEGO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO
14. PRZYCHODY OGÓŁEM
PRZYCHODY ZE SPRZEDAŻY I PRZYCHODY OGÓŁEM
01.01.2024
-
31.12.2024
01.01.2023
-
31.12.2023
Przychody z usług badań i rozwoju
15 825
13 201
Przychody ze sprzedaży razem
15 825
13 201
Przychody z dotacji
5 842
17 764
Pozostałe przychody operacyjne
60
571
Przychody finansowe
1 044
3 082
Przychody ogółem
22 771
34 618
W 2024 roku Spółka osiągnęła przychody ze współpracy z firmą Ono Pharmaceutical Co. Ltd.
Pozostałe przychody operacyjne zostały przedstawione w nocie 16.
Przychody finansowe zostały przedstawione w nocie 17.
Poniżej przedstawiono strukturę przychodów z tytułu otrzymanych dotacji i rozliczonych etapów poszczególnych projektów:
31 grudnia
2024
Struktura % 2024
31 grudnia 2023
Struktura % 2023
CT-04 POIR.01.02.00-00-0073/18
-
-
6
0%
CT-03 POIR.01.01.01-00-0956/17
268
5%
4 653
26%
PT3 POIR.01.01.01-00-0931/19
-440
-8%
2 097
12%
CT-01 POIR.01.01.01-00-0740/19
1 138
19%
8 912
50%
CT-02 POIR.01.01.01-00-0741/19
-
-
-
-
CT-05 POIR.01.02.00-00-0079/18
162
3%
1 321
8%
CT-09 022/ABM/06/00001-00
4 695
80%
775
4%
ProAssay (rozliczenie przychodów)
19
0%
-
-
Razem
5 842
100%
17 764
100%
15. KOSZTY WEDŁUG RODZAJU
15.1 KOSZTY DZIAŁALNOŚCI OPERACYJNEJ
KOSZTY DZIAŁALNOŚCI OPERACYJNEJ
01.01.2024
-
31.12.2024
01.01.2023
-
31.12.2023
Amortyzacja
4 933
5 104
- amortyzacja środków trwałych
4 625
4 726
- amortyzacja wartości niematerialnych
308
378
Zużycie materiałów i energii
3 732
5 237
Usługi obce
31 342
58 067
Podatki i opłaty
371
433
Koszty świadczeń pracowniczych
19 903
23 730
Pozostałe koszty rodzajowe
507
779
Suma kosztów według rodzaju, w tym:
60 788
93 350
Pozycje ujęte w koszcie własnym sprzedaży usług
5 230
6 300
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku
(w tysiącach PLN)
33
Pozycje ujęte w kosztach prac badawczych
37 763
64 678
Pozycje ujęte w kosztach ogólnych projektów
6 075
6 039
Pozycje ujęte w kosztach ogólnego zarządu
11 720
16 333
Zmiana stanu produktów
-
-
Koszt wytworzenia świadczeń na własne potrzeby jednostki
-
-
Spadek kosztów działalności Spółki w porównaniu do okresu porównawczego wynika głównie ze spadku kosztów usług obcych
związanych z kosztami prac badawczych w najbardziej zaawansowanych projektach, zwłaszcza w projekcie CT-01. W 2023 roku
Spółka zleciła zewnętrznym usługodawcom wykonanie szeregu badań umożliwiających rozpoczęcie badań klinicznych w projekcie
CT-01. W 2024 roku koszty związane ze zleconymi usługami były już mniejsze: w 2024 roku główna aktywność Spółki w projekcie
CT-01 polegała na ustaleniu z Europejską Agencją Leków sposobu przeprowadzenia pierwszego etapu badania klinicznego.
Zmiana wartości kosztów zużycia materiałów i energii wynika głównie ze zmiany wartości zakupionych odczynników oraz
artykułów laboratoryjnych. Spadek kosztów świadczeń pracowniczych związany jest m.in. ze spadkiem kosztów programu
motywacyjnego. Szczegóły dotyczące podział kosztów pracowniczych wskazano w nocie 15.3.
Koszty prac badawczych i koszty ogólne projektów łącznie stanowią koszty projektów badawczych. Do kosztów prac badawczych
Spółka kwalifikuje wszelkie koszty bezpośrednie poniesione w związku z realizowanymi projektami badawczymi (niezależnie od
źródeł finansowania), w tym w szczególności koszty związane z wynagrodzeniami pracowników naukowych, usługami obcymi oraz
pozostałe koszty bezpośrednie takie jak np. materiały i robocizna, energia elektryczna i inne nośniki, amortyzacja aktywów
służących do realizacji badań itp. W odróżnieniu od kosztów prac badawczych, do kosztów ogólnych projektów zaliczane są koszty
nieprzypisane do poszczególnych projektów badawczych. Główne tytuły kosztów ujmowane jako koszty ogólne projektów to w
szczególności koszty personelu zaangażowanego w zarządzanie projektami, koszty obsługi kadrowej, finansowej, administracyjnej
i prawnej, koszty utrzymania powierzchni biurowych związanych z obsługą administracyjną projektów i inne koszty związane z
administracją i obsługą projektów.
15.2 KOSZTY AMORTYZACJI I ODPISY AKTUALIZUJĄCE UJĘTE W WYNIKU
KOSZTY AMORTYZACJI I ODPISÓW AKTUALIZUJĄCYCH UJĘTE
W WYNIKU
01.01.2024
-
31.12.2024
01.01.2023
-
31.12.2023
Pozycje ujęte w koszcie własnym sprzedaży usług
887
465
Amortyzacja środków trwałych
858
421
Amortyzacja wartości niematerialnych
29
44
Pozycje ujęte w kosztach prac badawczych
3 101
3 673
Amortyzacja środków trwałych
2 864
3 361
Amortyzacja wartości niematerialnych
237
312
Pozycje ujęte w kosztach ogólnych projektów
827
850
Amortyzacja środków trwałych
814
845
Amortyzacja wartości niematerialnych
13
5
Pozycje ujęte w kosztach ogólnego zarządu
118
116
Amortyzacja środków trwałych
89
98
Amortyzacja wartości niematerialnych
29
18
Suma kosztów amortyzacji i odpisów aktualizujących
4 933
5 104
Koszty amortyzacji kształtowały się w 2024 roku na poziomie zbliżonym do roku 2023. Spółka nie dokonuje istotnych inwestycji
w środki trwałe, a zmiany wysokości kosztów amortyzacji są związane głównie z zawieraniem lub kończeniem umów najmu
klasyfikowanych zgodnie z MSSF 16 „Leasing”, w tym najmu powierzchni laboratoryjnych i biurowych oraz związanych z tymi
powierzchniami sprzętów.
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku
(w tysiącach PLN)
34
15.3 KOSZTY ŚWIADCZEŃ PRACOWNICZYCH
KOSZTY ŚWIADCZEŃ PRACOWNICZYCH
01.01.2024
-
31.12.2024
01.01.2023
-
31.12.2023
Wynagrodzenia
14 689
15 660
Koszty ubezpieczeń społecznych
2 262
2 365
Koszty świadczeń emerytalnych i urlopowych
72
151
Pozostałe koszty świadczeń pracowniczych
891
972
Koszty programu motywacyjnego
1 989
4 583
Suma kosztów świadczeń pracowniczych ogółem, w tym:
19 903
23 731
Pozycje ujęte w koszcie własnym sprzedaży usług
2 210
1 644
Pozycje ujęte w kosztach prac badawczych
9 523
11 702
Pozycje ujęte w kosztach ogólnych projektów
2 230
1 188
Pozycje ujęte w kosztach ogólnego zarządu
5 940
9 197
Zmiana stanu produktów
-
-
Koszt wytworzenia świadczeń na własne potrzeby jednostki
-
-
Główny udział w kosztach świadczeń pracowniczych stanowią koszty wynagrodzeń pracowników Spółki.
Koszty programu motywacyjnego nie są związane z wypływem gotówki. Szczegóły dotyczące tego programu oraz jego wycena w
kolejnych kwartałach zostały opisane w „Zasadach (polityce) rachunkowości oraz dodatkowych informacjach”.
16. POZOSTAŁE PRZYCHODY I KOSZTY OPERACYJNE
POZOSTAŁE PRZYCHODY OPERACYJNE
01.01.2024
-
31.12.2024
01.01.2023
-
31.12.2023
Zysk ze zbycia majątku trwałego
-
-
Rozwiązanie odpisów aktualizujących wartości aktywów
-
-
Inne
60
571
Pozostałe przychody operacyjne razem
60
571
W 2024 roku Spółka rozpoznała przychody operacyjne związane z uzyskaniem dotacji „de minimis” na najem środka trwałego w
kwocie 48 tys. PLN. Pozostałą kwotę stanowią przychody z tytułu sprzedaży drobnego wyposażenia firmy oraz wynagrodzenie
płatnika z tytułu terminowego wpłacania podatków od wynagrodzeń.
POZOSTAŁE KOSZTY OPERACYJNE
01.01.2024
-
31.12.2024
01.01.2023
-
31.12.2023
Strata ze zbycia majątku trwałego
-
-
Aktualizacja wartości aktywów
-
-
Inne
109
11 254
Pozostałe koszty operacyjne razem
109
11 254
W 2023 roku Spółka utworzyła odpis na należności związane z projektem CT-02, a także utworzyła rezerwę na zobowiązanie wobec
NCBiR związane z projektem CT-02. W 2024 roku podobny koszt się nie powtórzył. Do pozostałych kosztów operacyjnych
zaklasyfikowano m.in. koszty związane z komercjalizacją projektów.
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku
(w tysiącach PLN)
35
ODPISY AKTUALIZUJĄCE WARTOŚĆ (stan na dzień)
31.12.2024
31.12.2023
Wartości niematerialne
-
-
Rzeczowe aktywa trwałe
-
-
Należności (straty kredytowe)
3 131
3 131
Zapasy
-
-
Inne
-
-
Odpisy aktualizujące razem
3 131
3 131
Zgodnie z zasadą ostrożności Spółka w związku z wypowiedzeniem przez NCBiR dofinansowania na projekt CT-02 utworzyła w
2023 roku odpis na należności z tytułu przychodów z dotacji zaksięgowanych w poprzednich okresach w tym projekcie na kwotę
3 131 tys. PLN. W roku 2024 odpis ten nie został rozwiązany.
17. PRZYCHODY I KOSZTY FINANSOWE
PRZYCHODY FINANSOWE
01.01.2024
-
31.12.2024
01.01.2023
-
31.12.2023
Przychody z tytułu odsetek
1 044
3 082
Inne
-
-
Przychody finansowe razem
1 044
3 082
W 2024 roku Spółka osiągnęła przychody z lokat w depozyty bankowe i w krótkoterminowe obligacje.
KOSZTY FINANSOWE
01.01.2024
-
31.12.2024
01.01.2023
-
31.12.2023
Koszty z tytułu odsetek od kredytów bankowych i otrzymanych pożyczek
-
-
Koszty finansowe z tytuły umów leasingu
372
221
Aktualizacja wartość inwestycji
-
-
Nadwyżka ujemnych różnic kursowych
66
271
Inne
52
55
Koszty finansowe razem
490
547
18. PODATEK DOCHODOWY
18.1 OBCIĄŻENIE PODATKOWE
W 2024 roku Spółka, ze względu na straty podatkowe, nie była obciążona podatkiem dochodowym.
18.2 UZGODNIENIE EFEKTYWNEJ STAWKI PODATKOWEJ
Uzgodnienie podatku dochodowego od wyniku brutto przed opodatkowaniem według ustawowej stawki podatkowej, z podatkiem
dochodowym liczonym według efektywnej stawki podatkowej Spółki za lata zakończone dnia 31 grudnia 2024 roku oraz 31 grudnia
2023 roku przedstawia się następująco:
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku
(w tysiącach PLN)
36
EFEKTYWNA STOPA PODATKOWA
01.01.2024
-
31.12.2024
01.01.2023
-
31.12.2023
Zysk/(strata) brutto przed opodatkowaniem z działalności
kontynuowanej
-38 617
-70 534
Zysk/(strata) przed opodatkowaniem z działalności zaniechanej
-
-
Zysk/(strata) brutto przed opodatkowaniem
-38 617
-70 534
18.3 ODROCZONY PODATEK DOCHODOWY
Ze względu na zasadę ostrożności, mimo poniesienia straty podatkowej, Grupa nie utworzyła aktywów z tytułu odroczonego
podatku dochodowego.
UJEMNE RÓŻNICE PRZEJŚCIOWE, STRATY PODATKOWE, OD
KTÓRYCH NIE ZOSTAŁY UJĘTE W SPRAWOZDANIU Z SYTUACJI
FINANSOWEJ AKTYWA Z TYTUŁU ODROCZONEGO PODATKU
DOCHODOWEGO
Podstawa tworzenia
aktywa na koniec
okresu
Podstawa
tworzenia
aktywa na
koniec okresu
Data
wygaśnięcia
ujemnych
różnic
przejściowych,
strat
podatkowych
31.12.2024
31.12.2023
Z tytułu:
Rezerwy na świadczenia pracownicze
841
769
Pozostałe rezerwy
7 861
7 861
Różnica miedzy aktywami i zobowiązaniami z tyt.leasingu
131
73
Straty podatkowe
128 071*
103 400*
2024-2028
Razem:
136 904
112 103
*zaprezentowana w powyższej tabeli strata podatkowa obejmuje skumulowane straty podatkowe poniesione przez Spółkę w latach 2020-2024
19. ZYSK PRZYPADAJĄCY NA JEDNĄ AKCJĘ
Kalkulacja zysku/straty netto podstawowego i zysku/straty netto rozwodnionego na jedną akcję przedstawia się następująco:
01.01.2024-
31.12.2024
01.01.2023-
31.12.2023
Podstawowy:
Zysk netto przypadający na akcjonariuszy Spółki (tys. PLN)
-38 617
-70 590
Średnia ważona liczba akcji zwykłych
4 659 521
4 645 712
Podstawowy zysk netto na akcję (w PLN/akcję)
-8,29
-15,19
Rozwodniony:
Zysk netto przypadający na akcjonariuszy Spółki, zastosowany przy ustalaniu
rozwodnionego zysku na akcję (tys. PLN)
-38 617
-70 590
Średnia ważona liczba akcji zwykłych
4 659 521
4 645 712
Korekty na:
- opcje na akcje
0
123 816
Ważona średnia liczba akcji zwykłych dla potrzeb rozwodnionego zysku na akcję
4 659 521
4 769 528
Rozwodniony zysk netto na akcję (w PLN/akcję)
-8,29
-14,80
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku
(w tysiącach PLN)
37
20. PROPONOWANY PODZIAŁ ZYSKU (POKRYCIE STRATY) ZA ROK OBROTOWY
Jednostka w 2024 roku odnotowała ujemny wynik finansowy. Zarząd Spółki proponuje pokryć poniesioną w bieżącym okresie
stratę zyskami lat przyszłych.
21. DYWIDENDY WYPŁACONE I ZAPROPONOWANE DO WYPŁATY
Spółka nie wypłaciła dywidendy w bieżącym oraz poprzednim okresie. Nie były wypłacane również zaliczki na poczet dywidendy.
22. NAKŁADY NA PRACE ROZWOJOWE (W TOKU)
NAKŁADY NA PRACE ROZWOJOWE (W TOKU)
31.12.2024
31.12.2023
Wynagrodzenia
234
414
Usługi obce
570
570
Materiały
112
112
Inne
69
69
Odpisy z tytułu utraty wartości aktywowanych nakładów
-
-
Razem
985
1 165
Nakłady na prace rozwojowe zostały przedstawione w jednostkowym sprawozdaniu z sytuacji finansowej w aktywach trwałych
jako prace rozwojowe w toku.
23. RZECZOWE AKTYWA TRWAŁE
RZECZOWE AKTYWA TRWAŁE
31.12.2024
31.12.2023
Własne
2 362
3 245
Prawo do użytkowania aktywów z tytułu leasingu
5 166
3 230
Razem
7 528
6 475
RZECZOWE AKTYWA TRWAŁE
31.12.2024
31.12.2023
Środki trwałe, z tego:
7 528
6 475
Budynki i budowle
4 424
3 196
Maszyny i urządzenia
2 720
2 845
Inne środki trwałe
384
434
Środki trwałe w budowie
-
-
Razem
7 528
6 475
W skład maszyn i urządzeń zaliczane są sprzęty laboratoryjne, medyczne i specjalistyczne nabywane i użytkowane przez Spółkę.
Wzrost wartości budynków i budowli wynika z przedłużenia lub zawarcia nowych umów najmu tego typu składników majątku.
Spadek wartości maszyn i urządzeń wynika z zakończenia w trakcie bieżącego okresu części umów najmu tego typu składników
majątku.
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku
(w tysiącach PLN)
38
PRAWA DO
UŻYTKOWANIA AKTYWÓW
31.12.2024
31.12.2023
Wartość brutto
Umorzenie
Wartość netto
Wartość brutto
Umorzenie
Wartość netto
Budynki i budowle
17 563
13 225
4 337
13 217
10 122
3 095
Maszyny i urządzenia
10 414
9 585
829
9 270
9 136
135
Razem
27 977
22 810
5 166
22 487
19 258
3 230
W poniższych tabelach przedstawiono zmiany środków trwałych Spółki w okresie od 1 stycznia do 31 grudnia 2024 roku oraz
w okresie porównawczym.
ZMIANY ŚRODKÓW TRWAŁYCH
WG GRUP RODZAJOWYCH 01.01.2024 - 31.12.2024
budynki
i
budowle
maszyny
i
urządzenia
środki
transportu
inne
środki
trwałe
środki
trwałe
razem
środki
trwałe w
budowie
Wartość brutto środków trwałych na początek okresu
13 948
19 918
-
1 154
35 020
-
Zwiększenia, z tytułu
4 376
1 277
-
98
5 751
-
Nabycia
4 376
1 277
-
98
5 751
-
Przeniesienia ze środków trwałych w budowie
-
-
-
-
-
-
Inne
-
-
-
-
-
-
Zmniejszenia, z tytułu
30
42
-
-
72
-
Zbycia
-
-
-
-
-
-
Likwidacji
-
-
-
-
-
-
Przeniesienia środków trwałych w budowie
-
-
-
-
-
-
Inne
30
42
-
-
72
-
Wartość brutto środków trwałych na koniec okresu
18 294
21 153
-
1 252
40 699
-
Skumulowana amortyzacja na początek okresu
10 752
17 073
-
720
28 545
-
Zwiększenia, z tytułu
3 118
1 360
-
148
4 626
-
Amortyzacji
3 118
1 360
-
148
4 626
-
Przeszacowania
-
-
-
-
-
-
Inne - transfer
-
-
-
-
-
-
Zmniejszenia, z tytułu
-
-
-
-
-
-
Zbycia
-
-
-
-
-
-
Likwidacji
-
-
-
-
-
-
Przeszacowania
-
-
-
-
-
-
Inne - transfer
-
-
-
-
-
-
Skumulowana amortyzacja na koniec okresu
13 870
18 433
-
868
33 171
-
Odpisy z tytułu utraty wartości na początek okresu
-
-
-
-
-
-
Zwiększenia, z tytułu
-
-
-
-
-
-
Utraty wartości
-
-
-
-
-
-
Inne
-
-
-
-
-
-
Zmniejszenia, z tytułu
-
-
-
-
-
-
Odwrócenia odpisów z tytułu utraty wartości
-
-
-
-
-
-
Likwidacji lub sprzedaży
-
-
-
-
-
-
Inne
-
-
-
-
-
-
Odpisy z tytułu utraty wartości na koniec okresu
-
-
-
-
-
-
Wartość netto środków trwałych na koniec okresu
4 424
2 720
-
384
7 528
-
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku
(w tysiącach PLN)
39
ZMIANY ŚRODKÓW TRWAŁYCH
WG GRUP RODZAJOWYCH 01.01.2023 - 31.12.2023
budynki
i budowle
maszyny
i urządzenia
środki
transportu
inne
środki
trwałe
środki
trwałe
razem
Wartość brutto środków trwałych na początek okresu
11 357
19 609
-
1 135
32 100
Zwiększenia, z tytułu
2 620
309
-
20
2 949
nabycia
2 620
309
-
20
2 949
przeniesienia ze środków trwałych w budowie
-
-
-
-
-
inne
-
-
-
-
-
Zmniejszenia, z tytułu
29
-
-
-
29
zbycia
-
-
-
-
-
likwidacji
-
-
-
-
-
przeniesienia środków trwałych w budowie
-
-
-
-
-
inne
29
-
-
-
29
Wartość brutto środków trwałych na koniec okresu
13 948
19 918
-
1 155
35 020
Skumulowana amortyzacja na początek okresu
8 028
14 668
-
1 053
23 749
Zwiększenia, z tytułu
2 724
2 405
-
294
5 423
amortyzacji
2 724
1 778
-
294
4 796
przesunięcie pomiędzy grupami środków trwałych
-
627
-
-
627
Zmniejszenia, z tytułu
-
-
-
627
627
zbycia
-
-
-
-
-
przeszacowania
-
-
-
-
-
inne - transfer
-
-
-
627
627
Skumulowana amortyzacja na koniec okresu
10 752
17 073
-
720
28 545
Odpisy z tytułu utraty wartości na początek okresu
-
-
-
-
-
Zwiększenia, z tytułu
-
-
-
-
-
utraty wartości
-
-
-
-
-
inne
-
-
-
-
-
Zmniejszenia, z tytułu
-
-
-
-
-
odwrócenia odpisów z tytułu utraty wartości
-
-
-
-
-
likwidacji lub sprzedaży
-
-
-
-
-
inne
-
-
-
-
-
Odpisy z tytułu utraty wartości na koniec okresu
-
-
-
-
-
Wartość netto środków trwałych na koniec okresu
3 196
2 845
-
435
6 475
Spółka nie posiada rzeczowych aktywów trwałych, do których tytuł prawny Spółki podlegałby ograniczeniom lub które stanowiłyby
zabezpieczenie zobowiązań za wyjątkiem leasingowanych lub najmowanych rzeczowych aktywów trwałych.
Spółka nie posiada zobowiązań umownych do nabycia w przyszłości rzeczowych aktywów trwałych.
24. WARTOŚCI NIEMATERIALNE
WARTOŚCI NIEMATERIALNE
31.12.2024
31.12.2023
Własne
415
309
Używane na podstawie umowy najmu, dzierżawy lub innej umowy, w tym umowy leasingu
-
-
Razem
415
309
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku
(w tysiącach PLN)
40
WARTOŚCI NIEMATERIALNE
31.12.2024
31.12.2023
Nabyte koncesje, patenty, licencje i podobne
235
309
Inne wartości niematerialne
180
-
Razem
415
309
Wykazywane wartości niematerialne to w głównej mierze wykorzystywane w działalności Spółki licencje i oprogramowania.
ZMIANY WARTOŚCI NIEMATERIALNYCH
01.01.2024 - 31.12.2024
Nabyte koncesje,
patenty, licencje i
podobne
inne wartości
niematerialne
wartości
niematerialne
razem
Wartość brutto wartości niematerialnych na początek
okresu
1 340
-
1 340
Zwiększenia, z tytułu
414
-
414
nabycia
234
-
234
przeszacowania
-
-
inne
180
-
180
Zmniejszenia, z tytułu
-
-
-
zbycia
-
-
-
likwidacji
-
-
-
przeszacowania
-
-
-
inne
-
-
-
Wartość brutto wartości niematerialnych na koniec
okresu
1 754
-
1 754
Skumulowana amortyzacja na początek okresu
1 031
-
1 031
Zwiększenia, z tytułu
308
-
308
amortyzacji
308
-
308
przeszacowania
-
-
-
inne
-
-
-
Zmniejszenia, z tytułu
-
-
-
zbycia
-
-
-
likwidacji
-
-
-
przeszacowania
-
-
-
inne
-
-
-
Skumulowana amortyzacja na koniec okresu
1 339
-
1 339
Odpisy z tytułu utraty wartości na początek okresu
-
-
-
Zwiększenia, z tytułu
-
-
-
utraty wartości
-
-
-
inne
-
-
-
Zmniejszenia, z tytułu
-
-
-
odwrócenie odpisów z tytułu utraty wartości
-
-
-
likwidacji lub zbycia
-
-
-
inne
-
-
-
Odpisy z tytułu utraty wartości na koniec okresu
-
-
-
Wartość netto wartości niematerialnych na koniec
okresu
415
-
415
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku
(w tysiącach PLN)
41
ZMIANY WARTOŚCI NIEMATERIALNYCH
01.01.2023 - 31.12.2023
Nabyte koncesje,
patenty, licencje i
podobne
inne wartości
niematerialne
wartości niematerialne
razem
Wartość brutto wartości niematerialnych na początek
okresu
1 255
-
1 255
Zwiększenia, z tytułu
85
-
85
nabycia
85
-
85
Zmniejszenia
-
-
-
Wartość brutto wartości niematerialnych na koniec
okresu
1 340
-
1 340
Skumulowana amortyzacja na początek okresu
654
-
654
Zwiększenia, z tytułu
377
-
377
amortyzacji
377
-
377
Zmniejszenia
-
-
-
Skumulowana amortyzacja na koniec okresu
1 032
-
1 032
Odpisy z tytułu utraty wartości na początek okresu
-
-
-
Zwiększenia, z tytułu
-
-
-
utraty wartości
-
-
-
Zmniejszenia, z tytułu
-
-
-
odwrócenie odpisów z tytułu utraty wartości
-
-
-
Odpisy z tytułu utraty wartości na koniec okresu
-
-
-
Wartość netto wartości niematerialnych na koniec
okresu
309
-
309
Wykazywane wartości niematerialne to wykorzystywane w działalności Spółki licencje i oprogramowania, a także wartości
niematerialne wytworzone we własnym zakresie. Na koniec marca 2024 roku Spółka zaczęła wykazywać jako składnik wartości
niematerialnych i prawnych test LinkScape. Test LinkScape jest metodą identyfikacji małocząsteczkowych związków indukujących
powstawanie kompleksu trójskładnikowego oraz zminiaturyzowanym i wysokoprzepustowym testem płytkowym
wykorzystującym tę metodę. Spółka wykorzystuje wdrożony test LinkScape we własnej działalności. Wartość testu LinkScape
odpowiada nakładom poniesionym na opracowanie testu.
Spółka nie posiada wartości niematerialnych, do których tytuł prawny Jednostki podlegałby ograniczeniom lub które stanowiłyby
zabezpieczenie zobowiązań.
Spółka nie posiada zobowiązań umownych do nabycia w przyszłości wartości niematerialnych.
25. POŁĄCZENIA JEDNOSTEK GOSPODARCZYCH, NABYCIA AKTYWÓW O ZNACZĄCEJ WARTOŚCI I NABYCIA UDZIAŁÓW MNIEJSZOŚCI
W roku 2024 nie miały miejsca połączenia jednostek gospodarczych, nabycia aktywów o znaczącej wartości oraz nabycia udziałów
mniejszości, których stroną byłaby Jednostka.
26. INNE AKTYWA DŁUGOTERMINOWE
INNE AKTYWA DŁUGOTERMINOWE
31.12.2024
31.12.2023
Udziały/akcje spółki zależnej
76
76
Długoterminowe rozliczenia międzyokresowe
117
-
Razem
193
76
Do aktywów długoterminowych należą kaucje tytułem zabezpieczenia, zgodnie z podpisanymi umowami najmu powierzchni i
sprzętu laboratoryjnego.
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku
(w tysiącach PLN)
42
27. NALEŻNOŚCI Z TYTUŁU DOSTAW I USŁUG ORAZ POZOSTAŁE NALEŻNOŚCI
NALEŻNOŚCI HANDLOWE
31.12.2024
31.12.2023
Należności handlowe netto
2 954
6 370
- od jednostek powiązanych
-
-
- od pozostałych jednostek
2 954
6 370
Odpisy aktualizujące należności
-
-
Należności handlowe brutto
2 954
6 370
NALEŻNOŚCI HANDLOWE
Razem
Bieżące
Przeterminowane w dniach
<30 dni
31-90 dni
91-180 dni
181-365 dni
>366 dni
31.12.2024
- od jednostek powiązanych
-
-
-
-
-
-
-
- od pozostałych jednostek
2 954
2 954
-
-
-
-
-
Należności handlowe brutto
razem
2 954
2 954
-
-
-
-
-
31.12.2023
- od jednostek powiązanych
-
-
-
-
-
-
-
- od pozostałych jednostek
6 370
-
6 370
-
-
-
-
Należności handlowe brutto
razem
6 370
-
6 370
-
-
-
-
POZOSTAŁE NALEŻNOŚCI
31.12.2024
31.12.2023
Pozostałe należności netto
35 293
6 197
Należności budżetowe
1 012
1 111
Należności z tytułu dotacji
921
4 769
Należności z tyt. emisji akcji
32 899
-
Inne
461
317
Szacunek straty kredytowej
3 131
3 131
Pozostałe należności brutto
38 424
9 328
Należności z tytułu dostaw i usług nie są oprocentowane.
Należności z tytułu dotacji dotyczą kosztów kwalifikowanych poniesionych w danym roku obrotowym, a będących przedmiotem
refundacji w kolejnych okresach sprawozdawczych. Na koniec 2024 r. Spółka wykazuje należności z tytułu dotacji dotyczącej
projektu FENG.01.01-IP.01-1001/23-00 na kwotę 920 tys. PLN (CT-01).
Zgodnie z zasadą ostrożności oraz w związku z wypowiedzeniem przez NCBiR dofinansowania na projekt CT-02 Spółka utworzyła
w 2023 r. odpis na należności z tytułu przychodów z dotacji zaksięgowanych w poprzednich okresach w projekcie CT-02 na kwotę
3 131 tys. PLN.
Należności z tytułu emisji akcji dotyczą należności związanych z emisją akcji, która została przeprowadzona w listopadzie 2024
roku. Emisja akcji została zarejestrowana przez właściwy sąd w dniu 30.12.2024, a środki zostały zwolnione do Spółki po
zakończeniu okresu objętego sprawozdaniem.
Zdaniem Zarządu, nie istnieje ryzyko kredytowe, ponad poziom określony odpisem aktualizującym nieściągalne należności,
właściwym dla należności handlowych Spółki.
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku
(w tysiącach PLN)
43
28. INNE AKTYWA FINANSOWE
Na dzień 31.12.2024 Spółka nie posiadała innych aktywów finansowych.
29. POZOSTAŁE AKTYWA
Spółka dokonuje czynnych rozliczeń międzyokresowych kosztów, jeżeli dotyczą one zaliczek na przyszłe usługi lub dostawy.
Poniższa tabela zawiera ich zestawienie.
ROZLICZENIA MIĘDZYOKRESOWE
31.12.2024
31.12.2023
Polisy ubezpieczeniowe
107
88
Przedpłaty (licencje, domeny)
430
253
Konferencje
-
-
Koszty emisji akcji
-
-
Inne
30
34
Razem
567
375
30. ŚRODKI PIENIĘŻNE I ICH EKWIWALENTY
Saldo środków pieniężnych i ich ekwiwalentów wykazane w jednostkowym sprawozdaniu przepływów pieniężnych składało się z
następujących pozycji:
ŚRODKI PIENIĘŻNE I ICH EKWIWALENTY
31.12.2024
31.12.2023
Środki pieniężne w kasie i na rachunkach bankowych, w tym:
39 130
75 645
- środki na rachunkach VAT
-
-
Razem
39 130
75 645
Spółka nie posiada kredytów w rachunku bieżącym ani środków pieniężnych o ograniczonej możliwości dysponowania.
31. KAPITAŁ WŁASNY
31.1 KAPITAŁ PODSTAWOWY
Na dzień 31 grudnia 2024 roku kapitał zakładowy (podstawowy) Jednostki wynosił 549 557,10 PLN i dzielił się na 5 495 571 akcji o
wartości nominalnej 0,10 PLN każda.
KAPITAŁ PODSTAWOWY
31.12.2024
31.12.2023
Liczba akcji (w szt.)
5 495 571
4 645 712
Wartość nominalna akcji (w PLN)
0,10
0,10
Kapitał podstawowy
550
465
Zmiany w kapitale podstawowym Spółki:
Na dzień 31.12.2024 kapitał zakładowy Spółki wynosił 549 557,10 PLN i dzielił się na 5 495 571 akcji o wartości nominalnej 0,10
PLN każda. Ogólna liczba głosów wynikająca ze wszystkich akcji Spółki wynosiła 6.642.964. Kapitał zakładowy uległ zmianie w
stosunku do 31.12.2023 r.
W okresie sprawozdawczym miały miejsce zmiany w kapitale zakładowym Spółki:
19.01.2024 Zarząd Spółki podjął uchwałę w sprawie emisji 17.134 akcji zwykłych na okaziciela serii R, w granicach kapitału
docelowego Spółki, z wyłączeniem, w całości, prawa poboru dotychczasowych akcjonariuszy Spółki. Emisja akcji była związana z
realizacją programu motywacyjnego dla pracowników oraz członków organów Spółki opartego na akcjach Spółki. Zmiana została
zarejestrowana przez właściwy dla spółki sąd rejestrowy w dniu 28.06.2024.
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku
(w tysiącach PLN)
44
28.05.2024 Zarząd Spółki podjął uchwałę w sprawie emisji 10 258 akcji zwykłych na okaziciela serii S, w granicach kapitału
docelowego Spółki, z wyłączeniem, w całości, prawa poboru dotychczasowych akcjonariuszy Spółki. Emisja akcji była związana z
realizacją programu motywacyjnego dla pracowników oraz członków organów Spółki opartego na akcjach Spółki. Zmiana została
zarejestrowana przez właściwy dla spółki sąd rejestrowy w dniu 12.12.2024.
20.11.2024 Zarząd Spółki podjął uchwałę w sprawie emisji 822.467 akcji zwykłych na okaziciela serii T, w granicach kapitału
docelowego Spółki, z wyłączeniem, w całości, prawa poboru dotychczasowych akcjonariuszy Spółki. Emisja akcji była związana z
pozyskaniem kapitału na prowadzenie projektów badawczych. Zmiana została zarejestrowana przez właściwy dla spółki sąd
rejestrowy w dniu 30.12.2024.
W dniu 19 grudnia 2024 r. Zarząd Spółki podjął uchwałę w sprawie emisji 33.138 akcji zwykłych na okaziciela serii U, w granicach
kapitału docelowego Spółki, z wyłączeniem, w całości, prawa poboru dotychczasowych akcjonariuszy Spółki. Emisja akcji jest
związana z realizacją programu motywacyjnego dla pracowników oraz członków organów Spółki opartego na akcjach Spółki. Na
dzień publikacji raportu akcje nie zostały jeszcze wyemitowane, a podwyższenie nie zostało zarejestrowane.
Struktura kapitału podstawowego na dzień 31 grudnia 2024 roku przedstawiała się następująco:
STRUKTURA KAPITAŁU PODSTAWOWEGO
31.12.2024
Seria akcji
Liczba akcji serii
Wartość nominalna
akcji
Uprzywilejowanie
Liczba głosów
A
799 750
0,10
tak
1 599 500
B
1 757 075
0,10
nie
1 757 075
C
82 449
0,10
nie
82 449
D
97 051
0,10
nie
97 051
E
347 643
0,10
tak
695 286
F
26 925
0,10
nie
26 925
G
871 500
0,10
nie
871 500
H
52 354
0,10
nie
52 354
I
9 082
0,10
nie
9 082
J
84 143
0,10
nie
84 143
K
30 738
0,10
nie
30 738
L
9 420
0,10
nie
9 420
M
41 019
0,10
nie
41 019
N
11 292
0,10
nie
11 292
O
25 271
0,10
nie
25 271
P
400 000
0,10
nie
400 000
R
17 134
0,10
nie
17 134
S
10 258
0,10
nie
10 258
T
822 467
0,10
nie
822 467
Razem
5 495 571
6 642 964
31.1.1 WARTOŚĆ NOMINALNA AKCJI
Wszystkie wyemitowane akcje posiadają wartość nominalną wynoszącą 0,10 PLN i zostały w pełni opłacone.
31.1.2 PRAWA AKCJONARIUSZY
Akcje serii A i E mają uprzywilejowanie polegające na tym, że akcjom tym przysługują 2 głosy na 1 akcję.
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku
(w tysiącach PLN)
45
31.1.3 AKCJONARIUSZE O ZNACZĄCYM UDZIALE
Wykaz znaczących akcjonariuszy Jednostki (posiadających bezpośrednio lub pośrednio przez podmioty zależne co najmniej 5%
ogólnej liczby głosów na walnym zgromadzeniu) przedstawia tabela poniżej.
Stan na dzień 31.12.2024 r.:
STRUKTURA WŁASNOŚCI KAPITAŁU PODSTAWOWEGO*
Lp.
Akcjonariusz
Łączna
liczba akcji
Łączna liczba
głosów
Udział w
kapitale
zakładowym
Udział w
ogólnej liczbie
głosów na WZA
1.
Michał Walczak
932 078
1 473 095
16,96%
22,18%
2.
Paweł Holstinghausen Holsten
bezpośrednio
363 186
723 261
6,61%
10,89%
pośrednio przez Fundację Rodziny
Holstinghausen-Holsten Fundacja
Rodzinna
236 112
236 112
4,30%
3,55%
razem
599 298
959 373
10,91%
14,44%
3.
Sylvain Cottens
340 897
526 730
6,20%
7,93%
4.
Fundusze Zarządzane przez
TFI Allianz Polska S.A.
343 483
343 483
6,25%
5,17%
5.
Fundusze Zarządzane przez
Nationale-Nederlanden
PTE S.A.
303 075
303 075
5,51%
4,56%
6.
Pozostali
2 976 740
3 037 208
54,17%
45,72%
Razem
5 495 571
6 642 964
100,00%
100,00%
*Liczba akcji i głosów pochodzi z ostatnich zawiadomień dokonanych przez akcjonariuszy
Stan na dzień sporządzenia niniejszego sprawozdania finansowego:
STRUKTURA WŁASNOŚCI KAPITAŁU PODSTAWOWEGO*
Lp.
Akcjonariusz
Łączna
liczba akcji
Łączna liczba
głosów
Udział w
kapitale
zakładowym
Udział w
ogólnej liczbie
głosów na WZA
1.
Michał Walczak
933 528
1 474 545
16,99%
22,20%
2.
Paweł Holstinghausen Holsten
bezpośrednio
363 186
723 261
6,61%
10,89%
pośrednio przez Fundację Rodziny
Holstinghausen-Holsten Fundacja
Rodzinna
236 112
236 112
4,30%
3,55%
razem
599 298
959 373
10,91%
14,44%
3.
Sylvain Cottens
340 897
526 730
6,20%
7,93%
4.
Fundusze Zarządzane przez
TFI Allianz Polska S.A.
343 483
343 483
6,25%
5,17%
5.
Fundusze Zarządzane przez
Nationale-Nederlanden
PTE S.A.
303 075
303 075
5,51%
4,56%
6.
Pozostali
2 975 290
3 035 758
54,14%
45,70%
Razem
5 495 571
6 642 964
100,00%
100,00%
* Liczba akcji i głosów pochodzi z ostatnich zawiadomień dokonanych przez akcjonariuszy
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku
(w tysiącach PLN)
46
31.2 KAPITAŁ ZAPASOWY ZE SPRZEDAŻY AKCJI POWYŻEJ WARTOŚCI NOMINALNEJ
Kapitał zapasowy ze sprzedaży akcji powyżej wartości nominalnej Spółki jest równy kapitałowi zapasowemu ze sprzedaży akcji
powyżej wartości nominalnej Spółki wynika z następujących pozycji:
KAPITAŁ ZAPASOWY ZE SPRZEDAŻY AKCJI POWYŻEJ WARTOŚCI NOMINALNEJ
31.12.2024
31.12.2023
Emisja udziałów seria B AGIO
3 774
3 774
Dobrowolne obniżenie kapitału bez wynagrodzenia
36
36
Emisja akcji seria C AGIO umowy inwestycyjne 2018
3 898
3 898
Emisja akcji seria C2 i D AGIO umowy inwestycyjne 2019
8 584
8 584
Emisja akcji G, H, I, J, K, L
153 739
153 739
Emisja akcji seria P
38 852
38 852
Emisja akcji seria T
31 611
Razem
240 494
208 883
31.3 KAPITAŁ REZERWOWY
Kapitał rezerwowy wynika z następujących pozycji:
POZOSTAŁE KAPITAŁY REZERWOWE
31.12.2024
31.12.2023
Umorzenie akcji
103
103
Kapitał z tytułu zysków i strat aktuarialnych
72
72
Razem
175
175
31.4 KAPITAŁ Z TYTUŁU PŁATNOŚCI W FORMIE AKCJI
Kapitał z tytułu płatności w formie akcji składa się z wyceny programu motywacyjnego obowiązującego w Spółce.
32. ZOBOWIĄZANIA Z TYTUŁU ŚWIADCZEŃ EMERYTALNYCH ORAZ REZERWY NA ZOBOWIĄZANIA
REZERWY NA ŚWIADCZENIA PRACOWNICZE
31.12.2024
31.12.2023
Rezerwa na zaległe urlopy
723
670
Rezerwa emerytalno-rentowa
118
99
Razem, w tym:
841
769
- długoterminowe
101
96
- krótkoterminowe
740
673
Rezerwa na zaległe urlopy prezentowana jest w sprawozdaniu z sytuacji finansowej w zobowiązaniach krótkoterminowych w
pozycji „rezerwy na zobowiązania”.
ZMIANA STANU REZERW PRACOWNICZYCH
Rezerwa na zaległe
urlopy
Rezerwa
emerytalno-
rentowa
Ogółem
Stan na 01.01.2024
670
99
769
Utworzenie rezerwy
53
19
72
Koszty wypłaconych świadczeń (wykorzystanie)
-
-
-
Rozwiązane rezerwy
-
-
-
Stan na 31.12.2024
723
118
841
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku
(w tysiącach PLN)
47
Stan na 01.01.2023
543
75
618
Utworzenie rezerwy
127
24
151
Koszty wypłaconych świadczeń (wykorzystanie)
-
-
-
Rozwiązane rezerwy
-
-
-
Stan na 31.12.2023
670
99
769
REZERWY NA ZOBOWIĄZANIA
31.12.2024
31.12.2023
Usługi obce
7 861
7 861
Pozostałe
-
-
Pozostałe rezerwy razem
7 861
7 861
Rezerwy na zobowiązania w wysokości 7 861 tys. PLN dotyczą rezerwy na zobowiązanie do NCBiR tytułem potencjalnego
obowiązku zwrotu otrzymanej dotacji w projekcie CT-02 (kwota ta obejmuje kwotę główną wraz z odsetkami).
ZMIANA STANU REZERW NA ZOBOWIĄZANIA
Usługi obce
Pozostałe
Ogółem
Stan na 01.01.2024
7 861
-
7 861
Utworzenie rezerwy
1 433
-
1 433
Wykorzystanie rezerwy
1 002
-
1 002
Rozwiązanie rezerwy
430
-
430
Stan na 31.12.2024
7 862
-
7 862
ZMIANA STANU REZERW NA ZOBOWIĄZANIA
Usługi obce
Pozostałe
Ogółem
Stan na 01.01.2023
94
1 000
1 094
Utworzenie rezerwy
7 767
-
7 767
Wykorzystanie rezerwy
-
1 000
1 000
Rozwiązanie rezerwy
-
-
-
Stan na 31.12.2023
7 861
-
7 861
33. POŻYCZKI OTRZYMANE
W 2024 roku Spółka nie zawierała umów, w których występowałaby w roli pożyczkobiorcy.
34. ZOBOWIĄZANIA Z TYTUŁU LEASINGÓW
Struktura zobowiązań z tytułu leasingu według terminów wymagalności
ZOBOWIĄZANIA Z TYTUŁU LEASINGU
31.12.2024
31.12.2023
Zobowiązania leasingowe krótkoterminowe, w tym:
2 623
2 406
- do 1 miesiąca
289
283
- od 1 miesiąca do 3 miesięcy
581
570
- od 3 miesięcy do 6 miesięcy
847
1 017
- od 6 miesięcy do roku
906
536
Zobowiązania leasingowe długoterminowe, w tym:
2 674
897
- od roku do pięciu lat
2 674
897
- powyżej pięciu lat
-
-
Razem
5 297
3 303
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku
(w tysiącach PLN)
48
Zobowiązania z tytułu leasingu w głównej mierze dotyczą najmu powierzchni biurowych, laboratoryjnych oraz sprzętu
specjalistycznego wykorzystywanych w bieżącej działalności Spółki.
35. ZOBOWIĄZANIA Z TYTUŁU DOSTAW I USŁUG ORAZ POZOSTAŁE ZOBOWIĄZANIA (KRÓTKOTERMINOWE)
Zobowiązania wykazane w sprawozdaniu z sytuacji finansowej są w przeważającej mierze płatne w terminie 30-90 dni od daty
dokumentu obciążeniowego. Wykazane zobowiązania nie zawierają rozrachunków z tytułu kredytów, pożyczek i leasingów.
ZOBOWIĄZANIA HANDLOWE
31.12.2024
31.12.2023
- wobec jednostek powiązanych
272
164
- wobec pozostałych jednostek
2 624
6 448
Razem
2 896
6 612
POZOSTAŁE ZOBOWIĄZANIA KRÓTKOTERMINOWE
31.12.2024
31.12.2023
Zobowiązania z tytułu podatków, ceł, ubezpieczeń społecznych i innych
1 071
784
Zobowiązania z tytułu wynagrodzeń
741
878
Pozostałe
1 162
3
Razem
2 974
1 665
36. POZOSTAŁE PASYWA/PRZYCHODY PRZYSZŁYCH OKRESÓW
Spółka posiada przychody przyszłych okresów, które dotyczą otrzymanych przez Spółkę zaliczek z tytułu dotacji z dofinansowania
otrzymanego głównie z ABM, które na dzień 31 grudnia 2024 roku wyniosło 2 361 tys. PLN. Środki te będą wykorzystane do
pokrycia odpowiadających im kosztów w następnym okresie sprawozdawczym. Wartość otrzymanych i niewykorzystanych na
dzień bilansowy zaliczek kształtuje się następująco:
PRZYCHODY PRZYSZŁYCH OKRESÓW
31.12.2024
31.12.2023
- z tytułu projektu POIR.01.02.00-00-0073/18
-
-
- z tytułu projektu POIR.01.01.01-00-0956/17
-
-
- z tytułu projektu POIR.04.01.04-00-0116/16
-
-
- z tytułu projektu POIR.01.01.01-00-0931/19
-
-
- z tytułu projektu POIR.01.01.01-00-0747/16
-
-
- z tytułu projektu POIR.01.01.01-00-0740/19
-
-
- z tytułu projektu POIR.01.01.01-00-0741/19
-
-
- z tytułu projektu POIR.04.01.02-00-0147/16
547
126
- z tytułu projektu POIR.01.02.00-00-0079/18
-
-
- z tytułu projektu 022/ABM/06/00001 - 00
2 361
7 056
Razem
2 908
7 182
37. ZOBOWIĄZANIA WARUNKOWE
Spółka wystawia imienne weksle in blanco do każdej umowy dotacyjnej (do każdego projektu). Jest to wymagane regulaminem
dla projektów współfinansowanych ze środków publicznych.
Jako zabezpieczenie należytego wykonania zobowiązań wynikających z umowy o dofinansowanie projektu, Zarząd Jednostki złożył
zabezpieczenie w postaci weksla in blanco opatrzonego klauzulą „nie na zlecenie”. Zabezpieczenie ustanowiono do końca okresu
trwałości projektów. Jest to wymóg wynikający z umowy o dofinansowanie (dotacji). Taki zapis znajduje się w każdej z umów,
której Jednostka jest stroną.
Zaprezentowane poniżej zobowiązania warunkowe są tożsame zarówno do Spółki jak i Grupy Kapitałowej.
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku
(w tysiącach PLN)
49
ZOBOWIĄZANIA WARUNKOWE
31.12.2024
Rodzaj kontraktu podlegający zabezpieczeniu
Weksle wraz z deklaracją
wekslową
Opis
Kwota wynikająca z
umowy
Potencjalne
zobowiązanie
warunkowe
Rodzaj weksla
POIR.01.01.01-00-0747/16
24 320
12 027
in blanco
POIR.01.01.01-00-0956/17
22 226
22 226
in blanco
POIR.01.02.00-00-0073/18
25 511
12 426
in blanco
POIR.01.02.00-00-0079/18
29 558
17 095
in blanco
POIR:01.01.01-00-0740/19
22 193
21 929
in blanco
POIR.01.01.01-00-0931/19
7 683
7 548
in blanco
POIR.01.01.01-00-0741/19
27 411
5 949
in blanco
FENG.01.01-IP.01-1002/23-00
4 977
268
in blanco
FENG.01.01-IP.01-1001/23-00
6 766
217
in blanco
Razem
170 646
99 686
38. SPRAWY SĄDOWE
Według staniu na dzień 31 grudnia 2024 roku oraz na dzień sporządzenia niniejszego jednostkowego sprawozdania finansowego
Spółka nie jest stroną żadnych istotnych spraw sądowych.
39. ROZLICZENIA PODATKOWE
Rozliczenia podatkowe, jak również inne obszary działalności podlegające regulacjom prawnym (m.in. sprawy celne czy dewizowe)
mogą być przedmiotem kontroli organów administracyjnych, uprawnionych do nakładania kar i sankcji.
W wyniku przeprowadzanych kontroli dotychczasowe rozliczenia podatkowe Spółki mogą zostać powiększone o dodatkowe
zobowiązania podatkowe. Zdaniem Zarządu Spółki, na dzień 31.12.2024 oraz na dzień 31.12.2023 nie było konieczności tworzenia
rezerwy na rozpoznane i policzalne ryzyko podatkowe.
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku
(w tysiącach PLN)
50
40. WYJAŚNIENIA DO SPRAWOZDANIA Z PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH
Stan środków pieniężnych na koniec okresu
31.12.2024
31.12.2023
Środki pieniężne w sprawozdaniu z sytuacji finansowej
39 130
75 645
Środki pieniężne w sprawozdaniu z przepływów pieniężnych
39 130
75 645
Wyszczególnienie
31.12.2024
31.12.2023
Amortyzacja:
4 933
5 104
Amortyzacja wartości niematerialnych
308
378
Amortyzacja rzeczowych aktywów trwałych
4 625
4 726
Zyski (straty) z tytułu różnic kursowych
-
-
Różnice kursowe naliczone
-
-
Odsetki:
-325
-2 805
Pozostałe odsetki zapłacone
-
54
Odsetki otrzymane od obligacji
-72
-1 083
Pozostałe odsetki naliczone
-
-9
Odsetki naliczone od udzielonych pożyczek
-
-
Odsetki otrzymane od lokat krótkoterminowych
-625
-2 178
Odsetki naliczone od obligacji
-
190
Odsetki zapłacone od leasingu
372
221
Zmiana stanu rezerw:
72
6 918
Bilansowa zmiana stanu rezerw na zobowiązania handlowe
-
6 767
Bilansowa zmiana stanu rezerw na świadczenia pracownicze
72
151
Zmiana stanu zapasów:
-
-
Zmiana stanu należności:
-25 680
-2 900
Zmiana stanu należności krótkoterminowych wynikająca z bilansu
-25 680
-2 900
Zmiana stanu należności długoterminowych wynikająca z bilansu
-
-
Zmiana stanu zobowiązań krótkoterminowych, z wyjątkiem zobowiązań
finansowych:
1 817
-517
Zmiana stanu zobowiązań krótkoterminowych wynikająca z bilansu
Zobowiązania dot. Leasingu
1 817
-
-517
-
Zmiana stanu pozostałych pasywów
-
-
Zmiana stanu rozliczeń międzyokresowych:
-4 583
7 437
Zmiana stanu rozliczeń międzyokresowych wynikająca z bilansu
-4 583
7 437
Inne:
28 303
13
KZ agio z emisji akcji T
31 611
-
Leasing
-3 496
-
Podwyższenie kapitału zakładowego
83
-
Koszty pozyskania kapitału
105
-
Amortyzacja dotycząca prac rozwojowych
-
69
Inne korekty
56
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku
(w tysiącach PLN)
51
41. INFORMACJE O PODMIOTACH POWIĄZANYCH
Poniżej przedstawiono listę podmiotów powiązanych w stosunku do Spółki, z którymi Spółka dokonywała transakcji w okresie
objętym niniejszym sprawozdaniem finansowym.
podmiot lub osoba fizyczna
sprawowana funkcja / opis powiązania
Sylvain Cottens
Członek Zarządu Captor Therapeutics GmbH, znaczący akcjonariusz Captor
Therapeutics S.A.
Thomas Shepherd
Prezes Zarządu Captor Therapeutics S.A..
Michał Walczak
Prezes Zarządu Captor Therapeutics GmbH, Członek Zarządu Captor Therapeutics S.A.,
znaczący akcjonariusz Captor Therapeutics S.A.
Radosław Krawczyk*
Członek Zarządu Captor Therapeutics S.A.
Captor Therapeutics GmbH
Spółka, w której 100% udziałów ma Captor Therapeutics S.A.
Paweł Holstinghausen Holsten
Członek Rady Nadzorczej Captor Therapeutics S.A., znaczący akcjonariusz Captor
Therapeutics S.A.
Maciej Wróblewski
Członek Rady Nadzorczej Captor Therapeutics S.A.
Charles Kunsch
Członek Rady Nadzorczej Captor Therapeutics S.A.
Krzysztof Samotij
Członek Rady Nadzorczej Captor Therapeutics S.A.
Florent Gros*
Członek Rady Nadzorczej Captor Therapeutics S.A.
Swissvention Partners GmbH*
Spółka, w której Dyrektorem Zarządzającym oraz właścicielem jest Florent Gros
Robert Florczykowski
Członek Rady Nadzorczej Captor Therapeutics S.A.
*na dzień 31 grudnia 2024 r. te osoby/podmioty nie były już podmiotami powiązanymi
Transakcje z podmiotami powiązanymi
W poniższej tabeli przedstawiono transakcje dokonane w bieżącym okresie z podmiotami powiązanymi w stosunku do Spółki.
01.01.2024
31.12.2024
Wobec
jednostek
zależnych
Wobec
jednostek
współzależnych
Wobec
kluczowego
kierownictwa*
Wobec pozostałych
podmiotów
powiązanych**
Zakupy
1 670
-
-
-
Sprzedaż
-
-
-
-
Pożyczki udzielone
-
-
-
-
Przychody finansowe – odsetki od pożyczek
-
-
-
-
Pożyczki otrzymane
-
-
-
-
Koszty finansowe – odsetki od pożyczek oraz
wynagrodzenie za ustanowienie zastawu
rejestrowego
-
-
-
-
Należności handlowe
-
-
-
-
Zobowiązania handlowe
272
-
-
-
Wynagrodzenia wypłacane przez Spółkę
-
-
1 353
-
Inne
-
-
-
-
* pozycja obejmuje osoby posiadające uprawnienia i odpowiedzialność za planowanie, kierowanie i kontrolowanie czynności jednostki
** pozycja obejmuje podmioty powiązane poprzez kluczowe kierownictwo
Transakcje pomiędzy podmiotami powiązanymi odbyły się na warunkach równorzędnych z tymi, które obowiązują
w transakcjach zawartych na warunkach rynkowych.
42. WARTOŚĆ WYNAGRODZEŃ, NAGRÓD ORAZ KORZYŚCI DLA CZŁONKÓW ORGANÓW
WYNAGRODZENIA BRUTTO
31.12.2024
31.12.2023
wypłacone
należne
wypłacone
należne
Zarząd Spółki
782
782
1 514
1 514
Rada Nadzorcza
201
217
197
197
Razem
983
999
1 711
1 711
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku
(w tysiącach PLN)
52
W powyższej tabeli zaprezentowane zostały łączne wartości należnego wynagrodzenia wszystkich członków Zarządu Spółki oraz
Rady Nadzorczej z podziałem na 2024 oraz 2023 rok. Różnica pomiędzy wartościami w kolumnach „należne” a „wypłacone”
prezentuje zobowiązanie Spółki na poszczególny dzień bilansowy z tytułu niewypłaconego, a należnego wynagrodzenia dla
członków organów Jednostki.
42.1. UDZIAŁY WYŻSZEJ KADRY KIEROWNICZEJ (W TYM CZŁONKÓW ZARZĄDU I RADY NADZORCZEJ) W PROGRAMIE AKCJI PRACOWNICZYCH
Program Motywacyjny został utworzony na mocy uchwały nr 14 Zwyczajnego Walnego Zgromadzenia Spółki z dnia 16 maja 2019
roku, zmienionej uchwałą nr 22 Zwyczajnego Walnego Zgromadzenia Spółki z dnia 26 czerwca 2020 roku oraz uchwałą nr 10
Nadzwyczajnego Walnego Zgromadzenia Spółki z dnia 8 stycznia 2021 roku i uchwałą nr 3 Nadzwyczajnego Walnego Zgromadzenia
Spółki z dnia 24.02.2025 r. Na podstawie Programu Motywacyjnego osoby uprawnione (tj. osoby zatrudnione w Spółce lub w
spółkach zależnych, na podstawie umowy o pracę lub innej podstawy prawnej, wskazane przez Zarząd Spółki po uzyskaniu zgody
Rady Nadzorczej, jak również członkowie Rady Nadzorczej wskazani przez Walne Zgromadzenie) będą mieli prawo do nabycia
istniejących lub nowo wyemitowanych akcji Spółki. Decyzja odnośnie do tego, czy Spółka zaoferuje pracownikom akcje własne
nabyte przez Spółkę od akcjonariuszy Spółki (zobowiązanie pierwotne) czy też wyemituje akcje nowej emisji (tzw. upoważnienie
przemienne) została pozostawiona Spółce.
Na datę sporządzenia niniejszego sprawozdania finansowego członkowie Zarządu oraz Rady Nadzorczej Spółki zawarli umowę
uczestnictwa w programie motywacyjnym uprawniającą do akcji przyznanych na podstawie Programu Motywacyjnego:
− Thomas Shepherd – Członek Zarządu, Prezes Zarządu Spółki zawarł umowę uczestnictwa w programie
motywacyjnym uprawniającą go do objęcia 77.772 akcji zwykłych Spółki.
− Paweł Holstinghausen Holsten – Członek Rady Nadzorczej Spółki zawarł umowę uczestnictwa w programie
motywacyjnym uprawniającą go do objęcia 12.443 akcji zwykłych Spółki.
− Krzysztof Samotij– Członek Rady Nadzorczej Spółki zawarł umowę uczestnictwa w programie motywacyjnym
uprawniającą go do objęcia 12.443 akcji zwykłych Spółki.
− Maciej Wróblewski– Członek Rady Nadzorczej Spółki zawarł umowę uczestnictwa w programie motywacyjnym
uprawniającą go do objęcia 12.443 akcji zwykłych Spółki.
− Charles Kunsh – Członek Rady Nadzorczej Spółki zawarł umowę uczestnictwa w programie motywacyjnym
uprawniającą go do objęcia 4.209 akcji zwykłych Spółki.
− Robert Florczykowski – Członek Rady Nadzorczej Spółki zawarł umowę uczestnictwa w programie motywacyjnym
uprawniającą go do objęcia 4.209 akcji zwykłych Spółki.
Poniżej zaprezentowano stan posiadania akcji Captor Therapeutics w programie motywacyjnym przez kadrę kierowniczą według
stanu na dzień publikacji sprawozdania:
Akcjonariusz
Liczba akcji
Zarząd
Thomas Shepherd
77 712
Rada Nadzorcza
Paweł Holstinghausen Holsten
9 332
Krzysztof Samotij
9 332
Maciej Wróblewski
9 332
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku
(w tysiącach PLN)
53
43. WYNAGRODZENIE FIRMY AUDYTORSKIEJ
WYNAGRODZENIE FIRMY AUDYTORSKIEJ
31.12.2024
31.12.2023
Badanie rocznego jednostkowego i skonsolidowanego sprawozdania finansowego
117
117
Przegląd śródrocznego jednostkowego i skonsolidowanego sprawozdania finansowego
74
74
Pozostałe usługi
8
8
Razem
199
199
44. CELE I ZASADY ZARZĄDZANIA RYZYKIEM FINANSOWYM
Do głównych instrumentów finansowych, z których na dzień 31.12.2024 korzystała Spółka, należały środki pieniężne i należności z
tytułu otrzymanych dotacji. Spółka może korzystać z instrumentów finansowych umożliwiających lokowanie posiadanych
środków, np.: depozytów bankowych, obligacji, jednostek uczestnictwa funduszy inwestycyjnych. Głównymi celami wykorzystania
tych instrumentów finansowych są: pozyskanie środków finansowych na działalność Spółki, utrzymanie płynności Spółki, i
osiągnięcie stopy zwrotu z posiadanych aktywów finansowych przy poniesieniu niskiego ryzyka. Spółka posiada też inne
instrumenty finansowe, takie jak należności i zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz zawieranych umów leasingowych, które
powstają bezpośrednio w toku prowadzonej przez nią działalności.
Główne rodzaje ryzyka wynikającego z instrumentów finansowych Spółki obejmują: ryzyko związane z płynnością, ryzyko
walutowe oraz ryzyko kredytowe. Działalność Spółki jest także wrażliwa na zmiany stóp procentowych. Zarząd Spółki weryfikuje i
uzgadnia zasady zarządzania każdym z tych rodzajów ryzyka – zasady te zostały w skrócie omówione poniżej.
44.1 RYZYKO STOPY PROCENTOWEJ
Spółka w niewielkim stopniu finansuje się przez zaciąganie zobowiązań. Spółka nie finansuje się przez zaciąganie
długoterminowych zobowiązań finansowych opartych na stałej stopie procentowej (np. przez emitowanie długoterminowych
obligacji o stałym oprocentowaniu).
Zobowiązania Spółki pochodzą m.in. z umów leasingu powierzchni laboratoryjnych i biurowych, obejmujących także część sprzętu
laboratoryjnego i biurowego. Stopy procentowane wykorzystywane do dyskontowania płatności wynikających z tych umów są
stałe w okresie trwania umowy.
Ekonomiczna wartość efektów działalności Spółki może być wrażliwa na zmiany stóp procentowych. Wzrost stóp procentowych
oznacza konieczność dyskontowania przyszłych wpływów pieniężnych wyższymi stopami procentowymi, a więc prowadzi do
obniżenia wartości projektu biotechnologicznego. Takie obniżenie nie miałoby wpływu na wykazywaną w bilansie wartość prac
badawczych, mogłoby natomiast negatywnie wpłynąć na ekonomiczną wartość projektów.
44.2 RYZYKO WALUTOWE
Ze względu na współpracę z kontrahentami zagranicznymi oraz międzynarodowymi dostawcami usług, Spółka narażona jest na
ryzyko walutowe dotyczące głównie należności handlowych w walucie EUR oraz zobowiązań handlowych w walutach: EUR, USD,
GBP oraz CHF.
Dla kursu EUR/PLN występuje częściowy naturalny hedging, ze względu na fakt, iż przychody rozliczane w euro są częściowo
równoważone przez koszty w tej samej walucie. Spółka oczekuje wzrostu wydatków ponoszonych w euro. W dłuższym okresie
Spółka oczekuje także istotnych wpływów w euro lub dolarze amerykańskim, związanych ze sprzedażą części praw do projektów
leków. Spółka nie stosuje transakcji zabezpieczających ryzyka kursu walutowego.
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku
(w tysiącach PLN)
54
Zobowiązania finansowe są w całości denominowane w polskim złotym.
Wartość bilansowa należności i zobowiązań Spółki denominowanych w walutach obcych na dzień bilansowy przedstawia się
następująco:
należności handlowe
zobowiązania handlowe
należności handlowe
zobowiązania handlowe
31.12.2024
31.12.2024
31.12.2023
31.12.2023
waluta CHF
305
180
waluta EUR
2 954
890
6 370
983
waluta GBP
190
348
waluta USD
757
3 540
waluta PLN
754
1 562
2 954
2 896
6 370
6 612
W wyniku przeprowadzanej na dzień bilansowy wyceny należności i zobowiązań wyrażonych w walutach obcych, a także w wyniku
bieżących realizacji rozliczeń w walutach obcych, powstają dodatnie i ujemne różnice kursowe. Ich wartości ulegają wahaniom
w okresie roku, co spowodowane jest zmianą kursów.
Stopień wrażliwości Spółki na maksymalnie 10% wzrost i spadek kursów wymiany PLN na waluty obce przedstawiony jest w
poniższej tabeli. Analiza wrażliwości obejmuje wyłącznie nierozliczone pozycje pieniężne denominowane w walutach obcych i
koryguje przewalutowania na koniec okresu obrachunkowego o 10%. Wartość dodatnia w poniższej tabeli wskazuje na obniżenie
straty i wzrost kapitału własnego, z kolei wartość ujemna pokazuje odwrotny wpływ na wynik finansowy i kapitały własne.
Wpływ
CHF
Wpływ
EUR
Wpływ
GBP
Wpływ
USD
Wpływ
CHF
Wpływ
EUR
Wpływ
GBP
Wpływ
USD
31.12.2024
31.12.2024
31.12.2024
31.12.2024
31.12.2023
31.12.2023
31.12.2023
31.12.2023
Należności handlowe
Wzrost kursu
walutowego
10%
0
295
0
0
0
637
0
0
Spadek kursu
walutowego
-10%
0
-295
0
0
0
-637
0
0
Zobowiązania
handlowe
Wzrost kursu
walutowego
10%
30
89
19
76
18
98
35
354
Spadek kursu
walutowego
-10%
-30
-89
-19
-76
-18
-98
-35
-354
Wpływ na wynik
finansowy
Wzrost kursu
walutowego
10%
-30
206
-19
-76
-18
539
-35
-354
Spadek kursu
walutowego
-10%
30
-206
19
76
18
-539
35
354
Wpływ na kapitał
własny
Wzrost kursu
walutowego
10%
-30
206
-19
-76
-18
539
-35
-354
Spadek kursu
walutowego
-10%
30
-206
19
76
18
-539
35
354
44.3 RYZYKO CEN PRODUKTÓW, TOWARÓW
Spółka obecnie prowadzi działalność badawczo-rozwojową, i w związku z tym nie osiąga istotnych przychodów z działalności
podstawowej, ale w niektórych podpisywanych umowach zabezpiecza się przed wzrostem cen poprzez stosowanie standardowych
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku
(w tysiącach PLN)
55
zapisów dotyczących zmian cen bazujących na wskaźniku inflacji. Spółka korzysta z licznych dostawców, wybierając tych, którzy
oferują najkorzystniejsze warunki cenowe, przy uwzględnieniu odpowiedniej jakości produktów i usług.
44.4 RYZYKO KREDYTOWE
Ryzyko kredytowe ponoszone przez Spółkę obejmuje należności. Podejście do ryzyka związanego z należnościami zostało opisane
w punktach: 13.7, 13.8 i 13.9.
Ryzyko kredytowe ponoszone przez Spółkę obejmuje także posiadane aktywa finansowe. Na koniec 2024 roku Spółka utrzymywała
środki pieniężne w uznanym banku. Spółka zamierza dywersyfikować posiadane aktywa finansowe przez inwestowanie ich
zarówno w depozyty bankowe, jak i w obligacje skarbowe, a także w jednostki uczestnictwa funduszu lub funduszy inwestycyjnych.
Wartość jednostek uczestnictwa może być narażona na ryzyko kredytowe. Spółka nie planuje nabywania obligacji korporacyjnych
czy innych instrumentów dłużnych emitowanych przez podmioty inne niż Skarb Państwa.
44.5 RYZYKO ZWIĄZANE Z PŁYNNOŚCIĄ
Spółka jest narażona na ryzyko utraty płynności tj. zdolności do terminowego regulowania zobowiązań finansowych. Spółka
zarządza ryzykiem płynności poprzez monitorowanie terminów płatności oraz zapotrzebowania na środki pieniężne w zakresie
obsługi krótkoterminowych płatności oraz długoterminowego zapotrzebowania na gotówkę na podstawie prognoz przepływów
pieniężnych aktualizowanych w okresach miesięcznych (budżet). Zapotrzebowanie na gotówkę porównywane jest z dostępnymi
źródłami pozyskania środków oraz konfrontowane jest z inwestycjami wolnych środków.
Celem Spółki jest zapewnienie finansowania koniecznego do doprowadzenia projektów badawczych do etapu komercjalizacji.
Jednocześnie Spółka ogranicza koszt kapitału przez unikanie pozyskiwania nadmiernych środków.
Dzięki notowaniu akcji Captor Therapeutics S.A. na Giełdzie Papierów Wartościowych w Warszawie, ryzyko braku płynności jest
ograniczane. Ewentualne niedobory kapitału mogą być uzupełniane przez emisje akcji.
Tabela poniżej przedstawia zobowiązania finansowe Spółki na dzień 31.12.2024 wg daty zapadalności na podstawie umownych
niezdyskontowanych płatności.
31.12.2024
Na żądanie
Poniżej 3
miesięcy
Od 3 do 12
miesięcy
Od 1 roku
do 5 lat
Powyżej
5 lat
Razem
Oprocentowane kredyty i pożyczki
-
-
-
-
-
-
Zobowiązania z tytułu leasingu
-
931
1 876
2 862
-
5 669
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług
oraz pozostałe zobowiązania
-
5 858
12
-
-
5 870
Razem wartość brutto
-
6 789
1 888
2 862
-
11 539
45 INSTRUMENTY FINANSOWE
Wartości godziwe poszczególnych klas instrumentów finansowych
Poniższa tabela przedstawia porównanie wartości bilansowych i wartości godziwych wszystkich instrumentów finansowych Spółki,
w podziale na poszczególne klasy i kategorie aktywów i zobowiązań.
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku
(w tysiącach PLN)
56
WARTOŚCI GODZIWE POSZCZEGÓLNYCH
KLAS AKTYWÓW I ZOBOWIĄZAŃ
FINANSOWYCH
Kategoria
Wartość bilansowa
Wartość godziwa
31.12.2024
31.12.2023
31.12.2024
31.12.2023
Aktywa finansowe
Obligacje i pożyczki udzielone
WwgZK
-
-
-
-
Należności z tytułu dostaw i usług
WwgZK
2 954
6 370
2 954
6 370
Pozostałe należności
WwgZK
35 293
6 197
35 292
6 197
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty
WwgZK
39 130
75 645
39 130
75 645
Razem
77 377
88 212
77 376
88 212
Zobowiązania finansowe
Oprocentowane kredyty bankowe i pożyczki
PZFwgZK
-
-
-
-
Zobowiązania z tyt. leasingu finansowego
wg MSSF16
5 297
3 303
5 296
3 303
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług
PZFwgZK
2 896
6 612
2 897
6 611
Pozostałe zobowiązania
PZFwgZK
2 974
1 665
2 973
1 664
Razem
11 167
11 580
11 166
11 578
Użyte skróty:
WwgZK - Wyceniane według zamortyzowanego kosztu
PZFwgZK - Pozostałe zobowiązania finansowe wyceniane według zamortyzowanego kosztu
Zobowiązania z tyt. leasingów zaprezentowane w powyższej tabeli wycenione są zgodnie z MSSF 16 ‘Leasing’.
Wartość godziwa instrumentów finansowych jakie posiada Jednostka na dzień bilansowy nie odbiega od wartości prezentowanej
w sprawozdaniu finansowym ze względu, na to, iż w odniesieniu do instrumentów krótkoterminowych ewentualny efekt dyskonta
nie jest istotny. Instrumenty te zostały nabyte w operacjach zawartych na warunkach rynkowych.
46 ZABEZPIECZENIA USTANOWIONE NA MAJĄTKU
Spółka nie posiada zabezpieczeń ustanowionych na majątku.
47 ZARZĄDZANIE KAPITAŁEM
Obecnie głównym celem zarządzania kapitałem Spółki jest zapewnienie finansowania umożliwiającego realizację projektów
badawczych. Spółka zarządza kapitałem w taki sposób, aby zapewnić finansowanie umożliwiające realizację projektów,
jednocześnie nie ponosząc kosztów związanych z pozyskaniem nadmiernego finansowania.
Ze względu na niską dostępność finansowania dłużnego w branży biotechnologicznej, a także na ryzyko naukowe związane z
prowadzonymi projektami, Spółka finansowała się głównie przez wykorzystanie kapitału własnego.
ZARZĄDZANIE KAPITAŁEM
31.12.2024
31.12.2023
Oprocentowane kredyty i pożyczki
-
-
Zobowiązania z tytułu leasingu
5 297
3 303
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania
17 480
24 088
Minus środki pieniężne i ich ekwiwalenty
-39 130
-75 645
Zadłużenie netto
-16 353
-48 254
Kapitał własny
64 288
69 220
48 STRUKTURA ZATRUDNIENIA
Struktura średniego zatrudnienia w Spółce na koniec każdego okresu kształtowała się następująco (w osobach):
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku
(w tysiącach PLN)
57
STRUKTURA ZATRUDNIENIA
31.12.2024
31.12.2023
Pracownicy umysłowi
89
102
Pracownicy fizyczni
-
-
Razem
89
102
49 SEZONOWOŚĆ
W segmencie działalności, w którym działa Spółka brak jest zjawiska sezonowości oraz cykliczności.
50 ZDARZENIA NASTĘPUJĄCE PO DNIU BILANSOWYM
Po dniu bilansowym (tj. 31.12.2024) wystąpiły następujące istotne zdarzenia, mogące mieć wpływ na ocenę sytuacji finansowej
Captor Therapeutics S.A.:
Dopuszczenie i wprowadzenie do obrotu giełdowego akcji zwykłych na okaziciela serii S i serii T
4 lutego 2025 r. Spółka powzięła informację o podjęciu przez Zarząd Giełdy Papierów Wartościowych w Warszawie S.A. („GPW”):
(i) uchwały nr 170/2025 z 14 lutego 2025 r. w sprawie wyznaczenia dnia 18 lutego 2025 r. jako ostatniego dnia notowania na
głównym rynku GPW 822.467 praw do akcji zwykłych na okaziciela serii T Spółki oznaczonych przez Krajowy Depozyt Papierów
Wartościowych S.A. kodem „PLCPTRT00063”, oraz (ii): uchwały nr 171/2025 z 14 lutego 2025 r. w sprawie dopuszczenia i
wprowadzenia do obrotu giełdowego na głównym rynku GPW 10.258 akcji zwykłych na okaziciela serii S oraz 822.467 akcji
zwykłych na okaziciela serii T z dniem 19 lutego 2025 r., pod warunkiem dokonania przez Krajowy Depozyt Papierów
Wartościowych S.A. w dniu 19 lutego 2025 r. rejestracji tych akcji i oznaczenia ich kodem „PLCPTRT00014”. 17 lutego 2025 r Spółka
powzięła informację o wydaniu przez KDPW komunikatu w sprawie rejestracji w depozycie papierów wartościowych 832.725 akcji
zwykłych na okaziciela serii S i T Spółki pod kodem ISIN PLCPTRT00014. Zgodnie z komunikatem datą rejestracji Akcji w depozycie
papierów wartościowych KDPW był 19 lutego 2025 r. (informacje przekazane raportami bieżącymi nr 11/2025 z 14 lutego 2025 r.
oraz nr 13/2025 z 17 lutego 2025 r.)
Rekomendowanie projektu CT-03 do dofinansowania w konkursie EIC Accelerator
Spółka została zakwalifikowana do etapu przygotowania umowy o dofinansowanie na projekt CT-03: „A First-in-Class MCL-1
degrader to promote apoptosis in therapy-resistant liquid and solid tumours” (pl. „Pierwszy w klasie degrader MCL-1 indukujący
apoptozę w odpornych na terapię płynnych i litych guzów”) w konkursie EIC Accelerator w ramach programu Horyzont Europa. W
ramach projektu planowane jest wykazanie bezpieczeństwa i braku kardiotoksyczności u ludzi w badaniu klinicznym fazy Ia/Ib na
pacjentach z ostrą białaczką mieloblastyczną (AML, Acute myeloid leukemia).
Wnioskowana całkowita wartość dofinansowania projektu to 7,8 mln euro. Dofinansowanie obejmuje grant w wysokości 2,5 mln
euro oraz możliwy udział Europejskiego Banku Inwestycyjnego w ewentualnej emisji akcji w wysokości 5,3 mln euro. W przypadku
zawarcia właściwej umowy dofinansowania i realizacji projektu, przyznane dofinansowanie może ograniczyć wykorzystanie
środków własnych Spółki na realizacją projektu.
Informacja została przekazana przez Spółkę raportem bieżącym n 12/20225 z 17 lutego 2025 r.
51 WOJNA W UKRAINIE
W związku z wybuchem konfliktu zbrojnego pomiędzy Ukrainą, a Rosją, Spółka dokonała analizy wpływu bieżącej sytuacji na
działalność Spółki. W ocenie Zarządu nie występują istotne ryzyka, które mogą wpłynąć znacząco na prowadzoną działalność.
Spółka nie posiada zarówno aktywów na terenie Ukrainy, jak również nie prowadzi działalności na terenach objętych konfliktem.
Wojna w Ukrainie może wpłynąć m.in. na poziom stóp procentowych i kursy walut wyrażone w złotym. Ryzyka związane z
poziomem stóp procentowych i kursami walut zostały opisane powyżej. Na dzień sporządzenia niniejszego sprawozdania Zarząd
Spółki nie jest w stanie oszacować dokładnego wpływu tych wydarzeń na prowadzone programy badawcze czy też dostępność
finansowania.
CAPTOR THERAPEUTICS S.A.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku
(w tysiącach PLN)
58
Osoba, której powierzono prowadzenie ksiąg rachunkowych Spółki: Ernst & Young spółka z ograniczoną odpowiedzialnością Usługi
Księgowe sp. k.
Thomas Shepherd
Michał Jerzy Walczak
Podpisano kwalifikowanym
podpisem elektronicznym
Podpisano kwalifikowanym
podpisem elektronicznym
Prezes Zarządu
Członek Zarządu
Dyrektor Naukowy
