JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE FINANSOWE NEWAG S.A. ZA ROK ZAKOŃCZONY 31 GRUDNIA 2025 ROKU

1 /73

II. Jednostkowe roczne sprawozdanie z sytuacji finansowej ............................................................................................... 6

III. Jednostkowy roczny rachunek zysków i strat .................................................................................................................. 7

IV. Jednostkowe roczne sprawozdanie z całkowitych dochodów ......................................................................................... 8

V. Jednostkowe roczne sprawozdanie z przepływów pieniężnych....................................................................................... 9

VI. Jednostkowe roczne sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym ................................................................................ 10

VII. Dodatkowe informacje i objaśnienia do jednostkowego rocznego sprawozdania finansowego ................................... 11

1. Informacje ogólne ................................................................................................................................................ 11

1.1. Nazwa i siedziba, organy rejestracyjne, przedmiot działalności ...................................................................... 11

1.2. Czas trwania Spółki .......................................................................................................................................... 11

1.3. Skład organów jednostki ................................................................................................................................. 11

2.1. Podstawa sporządzenia sprawozdania finansowego ....................................................................................... 13

2.2. Kontynuacja działalności ................................................................................................................................. 13

2.3. Zastosowanie nowych standardów, zmian do standardów i interpretacji. ..................................................... 13

2.4. Zmiany zasad rachunkowości .......................................................................................................................... 14

2.5. Porównywalność danych ................................................................................................................................. 14

3. Opis głównych stosowanych zasad rachunkowości.............................................................................................. 15

3.1. Segmenty operacyjne ...................................................................................................................................... 15

3.2. Rzeczowe aktywa trwałe ................................................................................................................................. 15

3.3. Aktywa niematerialne ..................................................................................................................................... 15

3.4. Utrata wartości niefinansowych aktywów trwałych ........................................................................................ 16

JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE FINANSOWE NEWAG S.A. ZA ROK ZAKOŃCZONY 31 GRUDNIA 2025 ROKU

2 /73

3.11. Aktywa finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie ............................................................................ 17

3.12. Aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej ........................................................................................ 17

3.13. Zobowiązania finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie .................................................................. 18

3.14. Utrata wartości aktywów finansowych ........................................................................................................... 18

3.15. Instrumenty pochodne .................................................................................................................................... 18

3.16. Metody przyjęte przez Spółkę do ustalania wartości godziwej ....................................................................... 18

3.17. Zapasy .............................................................................................................................................................. 19

3.18. Należności niezaliczone do aktywów finansowych.......................................................................................... 19

3.19. Pozostałe aktywa ............................................................................................................................................. 19

3.20. Środki pieniężne i ekwiwalenty środków pieniężnych ..................................................................................... 20

3.27. Pozostałe pasywa ............................................................................................................................................ 22

3.28. Zobowiązania warunkowe ............................................................................................................................... 22

3.29. Przychody i koszty ........................................................................................................................................... 22

3.30. Sprawozdanie z przepływów pieniężnych ....................................................................................................... 23

3.31. Polityka dywidendy ......................................................................................................................................... 24

3.32. Transakcje z podmiotami powiązanymi ........................................................................................................... 24

3.33. Przeliczenie na walutę obcą ............................................................................................................................ 24

4. Podstawy szacowania i subiektywna ocena ......................................................................................................... 24

5. Podmiot dokonujący badania sprawozdania finansowego .................................................................................. 25

6. Noty objaśniające do jednostkowego rocznego sprawozdania finansowego na dzień 31 grudnia 2025 roku ..... 26

JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE FINANSOWE NEWAG S.A. ZA ROK ZAKOŃCZONY 31 GRUDNIA 2025 ROKU

3 /73

Nota 6A Krótkoterminowe należności z tytułu dostaw, robót i usług................................................................................ 33

Nota 7A Krótkoterminowe należności pozostałe ............................................................................................................... 34

Nota 8A Pozostałe aktywa ................................................................................................................................................. 35

Nota 9A Struktura środków pieniężnych ........................................................................................................................... 35

Nota 10 Kapitał podstawowy ............................................................................................................................................. 36

Nota 11 Zyski zatrzymane .................................................................................................................................................. 37

Nota 12 Kapitał z aktualizacji wyceny ................................................................................................................................ 37

Nota 13A Kredyty i pożyczki długoterminowe ................................................................................................................... 37

Nota 14A Zobowiązania leasingowe .................................................................................................................................. 38

Nota 15A Aktywa z tytułu podatku odroczonego .............................................................................................................. 39

Nota 21 Pozostałe pasywa krótkoterminowe .................................................................................................................... 50

Nota 22 Krótkoterminowe zobowiązania z tytułu leasingu finansowego .......................................................................... 50

Nota 23A Pozostałe rezerwy .............................................................................................................................................. 50

Nota 24A Przychody netto ze sprzedaży produktów (struktura rzeczowa - rodzaje działalności) ..................................... 52

Nota 25A Przychody netto ze sprzedaży towarów i materiałów (struktura rzeczowa - rodzaje działalności) ................... 52

Nota 26A Koszty według rodzaju ....................................................................................................................................... 54

Nota 27 Pozostałe przychody operacyjne .......................................................................................................................... 55

Nota 28 Pozostałe koszty operacyjne ................................................................................................................................ 56

Nota 29 Przychody finansowe ........................................................................................................................................... 56

Nota 30 Koszty finansowe ................................................................................................................................................. 57

JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE FINANSOWE NEWAG S.A. ZA ROK ZAKOŃCZONY 31 GRUDNIA 2025 ROKU

4 /73

Nota 36 Transakcje z jednostkami powiązanymi objętymi konsolidacją ........................................................................... 64

Nota 37 Objaśnienia do rachunku przepływów ................................................................................................................. 66

Nota 38 Zarządzanie ryzykiem ........................................................................................................................................... 66

Nota 39 Zarządzanie kapitałem ......................................................................................................................................... 70

Nota 40 Sprawy Sądowe .................................................................................................................................................... 71

Nota 41 Zdarzenia po dacie bilansowej ............................................................................................................................. 72

Nota 42 Oświadczenie Zarządu Spółki ............................................................................................................................... 73

JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE FINANSOWE NEWAG S.A. ZA ROK ZAKOŃCZONY 31 GRUDNIA 2025 ROKU

5 /73

Przeliczenia dokonano wg:

JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE FINANSOWE NEWAG S.A. ZA ROK ZAKOŃCZONY 31 GRUDNIA 2025 ROKU

6 /73

JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE FINANSOWE NEWAG S.A. ZA ROK ZAKOŃCZONY 31 GRUDNIA 2025 ROKU

7 /73

JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE FINANSOWE NEWAG S.A. ZA ROK ZAKOŃCZONY 31 GRUDNIA 2025 ROKU

8 /73

JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE FINANSOWE NEWAG S.A. ZA ROK ZAKOŃCZONY 31 GRUDNIA 2025 ROKU

15 /73

produkcyjnych, kategorii klientów oraz metod dystrybucji produktów.

Dla celów raportów wewnętrznych oraz analiz zarządczych Spółka traktuje powyższe obszary działalności, jako jeden segment

operacyjny.

Jednostka prezentuje informacje dotyczące obszarów geograficznych w układzie:

Środki trwałe, które znajdowały się w użytkowaniu w Spółce na dzień rozpoczęcia prowadzenia ewidencji księgowej wg MSSF

Wprowadzone do ewidencji rzeczowe aktywa trwałe w okresie późniejszym, wykazywane są według ceny nabycia/kosztu

wytworzenia pomniejszonych o umorzenie oraz odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości. Wartość początkowa środków

trwałych obejmuje ich cenę nabycia powiększoną o wszystkie koszty bezpośrednio związane z zakupem i przystosowaniem

środka trwałego do używania, takie jak koszty konserwacji i napraw, obciążają zyski i straty w momencie ich poniesienia. Wartość

początkową środków trwałych powiększają nakłady na ich modernizacje i ulepszenie.

Amortyzację rozpoczyna się, gdy środek trwały dostępny jest do użytkowania. Amortyzacja naliczana jest metodą liniową

przez szacowany okres użytkowania danego składnika aktywów, wynoszący dla:

Środki trwałe będące w toku budowy lub montażu są wykazywane według cen nabycia lub kosztu wytworzenia, pomniejszonych

o ewentualne odpisy z tytułu utraty wartości.

Aktywa niematerialne stanowią możliwe do zidentyfikowania niepieniężne składniki aktywów, nieposiadające postaci fizycznej

spełniające warunki:

JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE FINANSOWE NEWAG S.A. ZA ROK ZAKOŃCZONY 31 GRUDNIA 2025 ROKU

16 /73

ekonomiczny okres użytkowania wynoszący 2 - 5 lat.

któregoś ze składników niefinansowych aktywów trwałych. W razie stwierdzenia, że przesłanki takie zachodzą, lub w razie

konieczności przeprowadzenia corocznego testu sprawdzającego, czy nastąpiła utrata wartości, Spółka dokonuje oszacowania

wartości odzyskiwalnej danego składnika aktywów w celu ustalenia potencjalnego odpisu z tego tytułu.

Zgodnie z MSSF 16 od 1 stycznia 2019 roku Spółka klasyfikuje jako leasing umowy na mocy, których w zamian za opłaty

leasingodawca przekazuje Spółce prawo do użytkowania danego składnika aktywów przez uzgodniony w umowie okres.

W celu identyfikacji leasingu rozpatrywane są trzy kryteria:

bezpośrednich.

Prawa do użytkowania są amortyzowane metodą liniową od daty rozpoczęcia użytkowania przez szacowany okres użytkowania,

ustalony na tych samych zasadach co własne aktywa trwałe, w przypadku, gdy umowa leasingu zawiera opcję wykupu po

zakończeniu okresu leasingu.

Jeśli brak wiarygodnej pewności, że po zakończeniu umowy Spółka otrzyma prawo własności, aktywa amortyzowane są przez okres

zawarty w umowie leasingu.

Prawa do użytkowania są poddawane testom na utratę wartości zgodnie z MSR 36 w przypadku stwierdzenia przesłanek do utraty

wartości.

Spółka stosuje dopuszczalne standardem praktyczne rozwiązania dotyczące leasingów krótkoterminowych, leasingów o małej

leasingobiorcę.

Długoterminowe aktywa finansowe obejmują: udziały w jednostkach zależnych.

Udziały w jednostkach zależnych są wycenione na dzień bilansowy w wartości początkowej (cenie nabycia) pomniejszonej o odpisy

z tytułu trwałej utraty wartości. W przypadku trudności z ustaleniem wartości początkowej (ceny nabycia) i braku szczegółowych

uregulowań w MSSF, spółka przyjmuje zasady rachunkowości zawarte w MSR 8. Wartość bilansowa takich aktywów jest

każdorazowo poddawana przeglądowi w celu stwierdzenia, czy nie przekracza ona wartości przyszłych korzyści ekonomicznych.

Za nieruchomości inwestycyjne uznaje się nieruchomości, które traktuje się jako źródło przychodów z czynszów lub utrzymuje

JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE FINANSOWE NEWAG S.A. ZA ROK ZAKOŃCZONY 31 GRUDNIA 2025 ROKU

17 /73

kursowych powstające w związku z kredytami i pożyczkami w walucie obcej, w stopniu w jakim są uznawane za korektę kosztów,

które można bezpośrednio przypisać nabyciu, budowie lub wytworzeniu składnika aktywów, stosownie do regulacji MSR 23.

Pozostałe koszty finansowania zewnętrznego są ujmowane jako koszty w momencie ich poniesienia.

Aktywa trwałe kwalifikuje się jako przeznaczone do zbycia, gdy ich wartość zostanie odzyskana raczej w wyniku transakcji sprzedaży

niż w wyniku dalszego użytkowania. Sprzedaż jest wysoce prawdopodobna i oczekuje się zakończenia planu sprzedaży w ciągu

jednego roku.

Aktywa trwałe zaklasyfikowane jako przeznaczone do zbycia wycenia się po niższej spośród dwóch wielkości: pierwotnej wartości

bilansowej lub wartości godziwej pomniejszonej o koszty sprzedaży i zaprzestaje się ich amortyzacji.

Do aktywów finansowych wycenianych w zamortyzowanym koszcie klasyfikowane są należności z tytułu dostaw, robót i usług,

należności leasingowe, pożyczki udzielone. Pozycje te są wyceniane na dzień bilansowy w wysokości zamortyzowanego kosztu przy

zastosowaniu efektywnej stopy procentowej. Aktywa finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie są wyceniane

z uwzględnieniem oczekiwanych strat kredytowych.

Do aktywów finansowych wycenianych w wartości godziwej przez wynik finansowy należą aktywa finansowe przeznaczone

do aktywów wycenianych w zamortyzowanym koszcie, lub w wartości godziwej przez całkowite dochody. W związku z klasyfikacją

i stowarzyszone), które nie zostały zaliczone do aktywów finansowych w wartości godziwej przez wynik finansowy oraz dłużne

aktywa finansowe, które spełniają kryteria podstawowej umowy pożyczki otrzymywanej zgodnie z modelem biznesowym

dla realizacji przepływów pieniężnych lub sprzedaży. Wynik z wyceny inwestycji w instrumenty kapitałowe oraz instrumenty dłużne

zaklasyfikowane do tej kategorii ujmuje się w pozostałych całkowitych dochodach. Przychody z tytułu odsetek z inwestycji

w instrumenty dłużne ujmuje się w wyniku finansowym. Dywidendy z instrumentów kapitałowych wycenianych w wartości

godziwej przez całkowite dochody ujmuje się w wyniku finansowym jako przychód. W przypadku zbycia instrumentów

kapitałowych zaliczonych do wyceny w wartości godziwej przez pozostałe całkowite dochody, przeszacowania ujęte w kapitale

rozliczane są w ramach kapitałów (nie wpływają na wynik finansowy okresu). W przypadku zbycia dłużnych aktywów finansowych

zaliczonych do wyceny w wartości godziwej przez pozostałe całkowite dochody, zyski lub straty skumulowane w kapitale zostają

ujęte (przeklasyfikowane) w wyniku finansowym.

JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE FINANSOWE NEWAG S.A. ZA ROK ZAKOŃCZONY 31 GRUDNIA 2025 ROKU

18 /73

leasingu, kredyty i pożyczki otrzymane. Koszty z tytułu odsetek ujmowane są przez spółkę w wyniku finansowym z wyjątkiem

sytuacji, gdy kwalifikują się do ujęcia w wartości początkowej aktywów. Zobowiązania finansowe wyceniane są w zamortyzowanym

koszcie z zastosowaniem efektywnej stopy procentowej.

Jednostka ustala odpisy aktualizujące zgodnie z modelem oczekiwanych strat kredytowych dla pozycji podlegających MSSF 9

w zakresie odpisów aktualizujących. Model strat oczekiwanych ma zastosowanie do aktywów finansowych wycenianych

w zamortyzowanym koszcie oraz do dłużnych aktywów finansowych wycenianych w wartości godziwej przez pozostałe dochody

całkowite, a także do udzielonych gwarancji finansowych i zobowiązań do udzielenia pożyczek (z wyjątkiem wycenianych

w wartości godziwej).

Dla instrumentów finansowych wycenianych w sprawozdaniu z sytuacji finansowej według wartości godziwej przyjęto następujące

JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE FINANSOWE NEWAG S.A. ZA ROK ZAKOŃCZONY 31 GRUDNIA 2025 ROKU

19 /73

Produkcję w toku oraz wyroby gotowe wycenia się po koszcie wytworzenia nie wyższym od cen sprzedaży netto możliwych

Wartość netto możliwa do uzyskania jest to szacunkowa cena sprzedaży pomniejszona o szacowane koszty dokończenia produkcji

(wykonania usługi) i szacunkowe koszty doprowadzenia sprzedaży do skutku.

Na koniec okresu dokonuje się odpisów aktualizujących zapasy, jeśli wystąpią okoliczności uzasadniające ich dokonanie.

Odpis aktualizujący wartość zapasów odnoszony jest na pozostałe koszty operacyjne.

zasady ostrożności, czyli po uwzględnieniu odpisów aktualizujących ich wartość. Odpis na należności oszacowywany jest wtedy,

Odpisów aktualizujących należności dokonuje się na:

Odpisy podlegają weryfikacji związanej z możliwością odzyskania należności i bieżącymi ustaleniami z klientami oraz opinią Działu

Prawnego. Odpis na należności odnoszony jest na pozostałe koszty operacyjne lub finansowe, natomiast rozwiązanie odpisów

aktualizujących odnosi się na pozostałe przychody operacyjne lub finansowe w zależności od rodzaju należności.

współmierności przychodów i kosztów. Koszty te zwiększają koszty późniejszych okresów i są odroczone do rozliczenia w czasie