Multi-Color Corporation przystępuje do wdrażania umowy w sprawie restrukturyzacji

ATLANTA--(BUSINESS WIRE) -- Multi-Color Corporation („MCC” lub „firma”), czołowy dostawca etykiet klasy premium na całym świecie, poinformowała dzisiaj, że w celu wdrożenia zapowiadanej uprzednio umowy w sprawie wsparcia restrukturyzacji („RSA”) firma przystąpiła do składania dokumentów wymaganych w przepisach tzw. Rozdziału 11 do amerykańskiego sądu upadłościowego właściwego dla okręgu stanu New Jersey („sąd”).

W dniu 27 stycznia firma MCC poinformowała o zawarciu umowy RSA z wierzycielami posiadającymi ok. 72% sumy zabezpieczonych wierzytelności MCC z prawem zastawu w pierwszej kolejności oraz z podmiotem zapewniającym finansowanie jej kapitału, spółką CD&R, na warunkach kompleksowej restrukturyzacji finansowej. Transakcje przewidziane w RSA umożliwią znaczne obniżenie wskaźnika ogólnego zadłużenia bilansu MCC, ograniczając jej poziom zadłużenia netto z ok. 5,9 mld USD do ok. 2,0 mld USD. Odsetki płacone przez firmę w ujęciu rocznym również ulegną zmniejszeniu z kwoty ok. 475 mln USD do 140 mln USD w 2026 r., co stanowi obniżkę o ponad 330 mln USD, a zapadalność jej długoterminowych instrumentów dłużnych zostanie wydłużona do 2033 r. w następstwie realizacji transakcji restrukturyzacyjnych. Ponadto RSA przewiduje nową inwestycję w kapitał podstawowy i kapitał uprzywilejowany o wartości 889 mln USD, która przyczyni się do rozwoju i inwestycji w perspektywie długoterminowej. Po wyjściu z zadłużenia MCC będzie dysponować poziomem płynności rzędu ponad 500 mln USD.

Utrzymanie zwykłego toku działalności

Umowa RSA przewiduje także finansowanie dłużnika w posiadaniu wierzyciela (ang. „DIP”) za pomocą nowych środków w wysokości 250 mln USD w celu dokapitalizowania firmy w drodze procesu uwzględnionego w amerykańskiej ustawie upadłościowej (tzw. „Rozdział 11”). To dodatkowe finansowanie, pod warunkiem jego zatwierdzenia przez sąd, ma umożliwić MCC kontynuację zwykłego toku działalności w okresie restrukturyzacji bez wpływu na wierzycieli handlowych, klientów, pracowników, kontrahentów ani dostawców, a także ma umożliwić firmie wywiązanie się z zobowiązań podjętych wobec partnerów strategicznych.

Firma MCC złożyła szereg wniosków o wykorzystanie dostępnej płynności, które - o ile przychyli się do nich sąd - umożliwią jej kontynuację działalności w standardowym trybie, a także podjęcie działań w celu obniżenia wskaźnika ogólnego zadłużenia w ramach jej struktury kapitałowej. Oprócz uzyskania zgód w zakresie finansowania DIP firma MCC zwróci się o zgodę na umożliwienie jej utrzymania wypłat płac i świadczeń bez zakłóceń, zaspokojenia roszczeń pracowników, zapłaty należności kontrahentom i dostawcom w zwyczajowym terminie oraz wykonania innych kluczowych funkcji i procesów niezbędnych dla utrzymania działalności bez zakłóceń.

Więcej informacji na temat restrukturyzacji MCC, w tym dostęp do dokumentów złożonych do sądu, można uzyskać na stronie www.veritaglobal.net/MCC. Interesariusze mogą kierować ewentualne pytania do firmy Verita, pośrednika zaangażowanego przez firmę do obsługi roszczeń i przekazywania powiadomień, dzwoniąc na numer (866) 967-1788 (bezpłatnie w USA/Kanadzie) lub +1 (310) 751-2688 (inne kraje), bądź przesyłając zapytanie na stronie www.veritaglobal.net/MCC/inquiry. Dodatkowe informacje można również znaleźć na stronie MCCForward.com.

Doradcy

Doradztwo prawne na rzecz firmy świadczą kancelarie Kirkland & Ellis LLP i Cole Schotz P.C.; usługi bankowości inwestycyjnej świadczy Evercore; doradztwo finansowe świadczy firma AlixPartners; szczególne doradztwo na rzecz Specjalnego Komitetu Rady Dyrektorów LABL, Inc. świadczy firma Quinn Emanuel Urquhart & Sullivan, LLP, a strategiczne doradztwo komunikacyjne świadczy firma FGS Global. Doradztwo prawne na rzecz spółki CD&R świadczą kancelarie Debevoise & Plimpton LLP i Latham & Watkins LLP, natomiast firma Moelis & Company LLC udziela jej doradztwa finansowego. Doradztwo prawne i finansowe na rzecz grupy ad hoc zabezpieczonych wierzycieli świadczą, odpowiednio, firmy Milbank LLP i PJT Partners.

Informacje o MCC

Multi-Color Corporation (MCC) to czołowy dostawca etykiet klasy premium na całym świecie, który zapewnia innowacyjne i zrównoważone rozwiązania jednym z najbardziej rozpoznawalnych marek na świecie z wielu różnych sektorów docelowych ukierunkowanych na potrzeby konsumenta. MCC pragnie dostarczać klientom najlepsze na świecie etykiety, aby umożliwić im budowanie marki i przynoszenie korzyści społecznościom, w których prowadzą oni działalność.

Wypowiedzi prognozujące

Niniejsza informacja prasowa zawiera pewne wypowiedzi prognozujące w odniesieniu do kondycji finansowej, wyników operacyjnych i działalności firmy MCC i jej spółek zależnych, a także określonych planów i celów w tym zakresie. Te wypowiedzi prognozujące można rozpoznać po tym, że nie nawiązują one wyłącznie do faktów historycznych lub bieżących. Wypowiedzi prognozujące często zawierają takie słowa jak „przewidywać”, „cel”, „oczekiwać”, „umożliwić”, „szacować”, „zamierzać”, „planować”, „zamierzenie”, „uważać”, „mieć nadzieję”, „dążyć”, „kontynuować”, „będzie”, „może”, „powinien”, „byłby”, „mógłby” lub inne tym podobne wyrażenia. Wypowiedzi te bazują na założeniach i ocenach dokonanych przez firmę oraz postrzeganiu przez nią historycznych tendencji, obecnych warunków, przyszłych zmian oraz innych czynników. Ze swej natury wypowiedzi prognozujące obejmują ryzyko i niepewność, ponieważ dotyczą zdarzeń i zależą od okoliczności, które wystąpią w przyszłości, dlatego czynniki opisywane w kontekście takich wypowiedzi prognozujących w niniejszym dokumencie mogą spowodować, że faktycznie rezultaty lub zdarzenia będą istotnie się różnić od tych opisanych za pomocą tych wypowiedzi prognozujących w sposób wyraźny lub dorozumiany. Choć uznaje się, że oczekiwania opisane za pomocą tych wypowiedzi prognozujących są racjonalne, w żaden sposób nie można zagwarantować, że okażą się one prawidłowe; dlatego też przestrzega się przed nadmiernym poleganiem na takich wypowiedziach prognozujących, które odnoszą się wyłącznie do stanu na dzień wydania niniejszego dokumentu. Firma nie zobowiązuje się do aktualizacji ani skorygowania informacji zawartych w niniejszym dokumencie (czy to ze względu na powzięcie nowych informacji, wystąpienie przyszłych zdarzeń, czy też z jakichkolwiek innych powodów), chyba że będzie to wymagane na mocy obowiązującego prawa. Istnieje szereg czynników mogących skutkować powstaniem rezultatów znacznie odbiegających od tych opisanych w wypowiedziach prognozujących w sposób wyraźny lub dorozumiany.

Do czynników mogących sprawić, że faktyczne rezultaty będą istotnie się różnić od tych opisanych w wypowiedziach prognozujących, należą między innymi zmiany sytuacji globalnej, geopolitycznej, gospodarczej, biznesowej, konkurencyjnej, sytuacji w zakresie łańcuchów dostaw oraz otoczenia regulacyjnego, przyszłe kursy wymiany walut i stopy procentowe, zmiany w stawkach podatków i wszelkie przyszłe transakcje połączenia lub zbycia przedsiębiorstw, niepewności i koszty związane z RSA i procesem przewidzianym w przepisach upadłościowych (tzw. Rozdział 11), w tym między innymi potencjalnie niekorzystne skutki tego procesu dla płynności firmy i jej wyników operacyjnych, w tym w odniesieniu do relacji z klientami, partnerami dystrybucyjnymi, dostawcami i innymi podmiotami zewnętrznymi; odpływ pracowników i zdolność firmy do zatrzymania kierownictwa wyższego szczebla oraz innych kluczowych pracowników w świetle dekoncentracji i niepewności związanej z procesem przewidzianym w Rozdziale 11; wpływ wszelkich inicjatyw na rzecz redukcji kosztów; wszelkie inne postępowania prawne lub regulacyjne; zdolność firmy do uzyskania kapitału operacyjnego, w tym wywiązania się z ograniczeń wynikających z warunków wszelkich procesów finansowania dłużnika w posiadaniu wierzyciela, takich jak finansowanie, o którym mowa w niniejszym komunikacie; okres prowadzenia działalności na warunkach objętych ochroną zgodnie z Rozdziałem 11; okres wychodzenia z zadłużenia w wyniku procesu przewidzianego w Rozdziale 11; a także ryzyko związane z możliwością niezatwierdzenia lub brakiem realizacji wszelkich planów reorganizacyjnych wynikających z tego procesu. Aby poznać inne aspekty i czynniki ryzyka związane z procesem wynikającym z Rozdziału 11, należy zapoznać się z planem reorganizacji i powiązanym oświadczeniem (oraz ich stosownymi zmianami, modyfikacjami lub uzupełnieniami), które zostaną złożone przed sądem. Żadnego elementu niniejszego komunikatu nie należy postrzegać jako prognozy zysków ani szacunków czasowych, a także żadnego elementu nie należy interpretować jako oznaczającego, że wyniki finansowe firmy w bieżącym roku lub przyszłych latach obrotowych będą bezwzględnie odpowiadać wynikom uzyskanym przez nią dotychczas lub przewyższą te wyniki. Ponadto niniejsza informacja prasowa ani żadna jej część nie została sporządzona w związku z jakimikolwiek informacjami ani memorandum ofertowym, umową o zakupie papierów wartościowych, ofertą, zaproszeniem ani rekomendacją poręczenia, zakupu, zapisu ani nabycia lub sprzedaży w jakikolwiek inny sposób wszelkiego rodzaju papierów wartościowych lub innych instrumentów finansowych lub udziałów, lub zawarcia wszelkich innych transakcji; informacji tej nie należy również interpretować w taki sposób ani wykorzystywać jako podstawy do wykonania czynności, o których mowa powyżej.

Oficjalną, obowiązującą wersję niniejszego zawiadomienia stanowi tekst oryginalny sporządzony w języku źródłowym. Tekst tłumaczenia służy wyłącznie celom orientacyjnym, został sporządzony wyłącznie dla celów ułatwienia zrozumienia zawiadomienia i należy interpretować go w odniesieniu do tekstu źródłowego, który jest jedyną wersją mającą skutki prawne.

Wersja źródłowa dostępna na businesswire.com: https://www.businesswire.com/news/home/20260128990782/pl/ 

Źródło: Multi-Color Corporation

KONTAKT DLA MEDIÓW

FGS Global w imieniu MCC

e-mail: mcclabel@fgsglobal.com 

Źródło informacji: Business Wire